# EDGAR Filing Document

**Accession Number:** 0000745463
**File Stem:** 0001752724-23-075508
**Filing Date:** 2023-3
**Character Count:** 108816
**Document Hash:** afa38806651b123fee67a9e8c00d70f8
**Contains OCR:** False
**Source Format:** 

## Filing Content

## Filing Summary
**0001752724-23-075508.hdr.sgml**: 20230331

**ACCESSION NUMBER**: 0001752724-23-075508

**CONFORMED SUBMISSION TYPE**: NPORT-P

**PUBLIC DOCUMENT COUNT**: 2

**CONFORMED PERIOD OF REPORT**: 20230131

**FILED AS OF DATE**: 20230331

**DATE AS OF CHANGE**: 20230331

**PERIOD START**: 20231031

**FILER**: 

**COMPANY DATA:**
- **COMPANY CONFORMED NAME:** EATON VANCE MUTUAL FUNDS TRUST
- **CENTRAL INDEX KEY:** 0000745463
- **IRS NUMBER:** 000000000

**FILING VALUES:**
- **FORM TYPE:** NPORT-P
- **SEC ACT:** 1940 Act
- **SEC FILE NUMBER:** 811-04015
- **FILM NUMBER:** 23784748

**BUSINESS ADDRESS:**
- **STREET 1:** TWO INTERNATIONAL PLACE
- **CITY:** BOSTON
- **STATE:** MA
- **ZIP:** 02110
- **BUSINESS PHONE:** 617-482-8260

**MAIL ADDRESS:**
- **STREET 1:** TWO INTERNATIONAL PLACE
- **CITY:** BOSTON
- **STATE:** MA
- **ZIP:** 02110

**FORMER COMPANY:**
- **FORMER CONFORMED NAME:** EATON VANCE GOVERNMENT OBLIGATIONS TRUST
- **DATE OF NAME CHANGE:** 19920703

## Series and Classes Contracts Data

### Parametric Tax-Managed International Equity Fund (Series ID: S000005279)

| Class ID   | Class Name                                               | Ticker Symbol   |
|:---|:---|:---|
| C000014419 | Parametric Tax-Managed International Equity Fund Class A | ETIGX           |
| C000014421 | Parametric Tax-Managed International Equity Fund Class C | ECIGX           |
| C000070574 | Parametric Tax-Managed International Equity Fund Class I | EITIX           |

## Nport-Ex

Parametric

Tax-Managed International Equity Fund

January 31, 2023 (Unaudited)

------

Parametric Tax-Managed International Equity Fund (the Fund), a diversified series of Eaton Vance Mutual Funds Trust, invests substantially all of its assets in Tax-Managed International Equity Portfolio (the Portfolio) and owns a pro rata interest in the Portfolio's net assets. At January 31, 2023, the value of the Fund's investment in the Portfolio was $37,701,112 and the Fund owned 55.1% of the Portfolio's outstanding interests. The Portfolio's Portfolio of Investments is set forth below.

------

Tax-Managed International Equity Portfolio

January 31, 2023

Portfolio of Investments (Unaudited)

------

Common Stocks — 99.7%

---

| | | |
|:---|:---|:---|
| **Security** | **Shares** | &nbsp;&nbsp;**Value** |
| Australia — 8.9% | Australia — 8.9% | Australia — 8.9% |
| AGL Energy, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;18829 | &nbsp;&nbsp;$102115 |
| Altium, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;3632 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 100559 |
| Ampol, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;3627 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 78655 |
| Ansell, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1409 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 28160 |
| ANZ Group Holdings, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2177 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 38743 |
| APA Group | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;24888 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 186260 |
| ASX, Ltd.<sup>(1)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1525 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 74626 |
| Aurizon Holdings, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;14009 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 36616 |
| BHP Group, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;8183 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 286586 |
| Brambles, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;17422 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 148149 |
| carsales.com, Ltd.<sup>(1)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;5155 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 83461 |
| Charter Hall Long Wale REIT | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;6388 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 20673 |
| Charter Hall Retail REIT | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;6757 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 19189 |
| Cleanaway Waste Management, Ltd.<sup>(1)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;15558 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 30146 |
| Coles Group, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;12714 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 159912 |
| Commonwealth Bank of Australia | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;4049 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 316073 |
| Cromwell Property Group<sup>(1)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;20061 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 10307 |
| CSL, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2345 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 495148 |
| Dexus | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;13975 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 81028 |
| Domino's Pizza Enterprises, Ltd.<sup>(1)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;933 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 50296 |
| Elders, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;3009 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 20716 |
| EVT, Ltd.<sup>(1)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2551 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 25493 |
| Goodman Group | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;12811 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 182731 |
| GPT Group (The)<sup>(1)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;22015 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 71362 |
| GWA Group, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;11241 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 17287 |
| Hansen Technologies, Ltd.<sup>(1)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;14633 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 55290 |
| Harvey Norman Holdings, Ltd.<sup>(1)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;17000 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 53971 |
| IDP Education, Ltd.<sup>(1)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;3186 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 70899 |
| IPH, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;4980 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 30122 |
| IRESS, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;7406 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 52264 |
| JB Hi-Fi, Ltd.<sup>(1)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1878 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 64570 |
| Lendlease Corp., Ltd.<sup>(1)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;9400 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 57399 |
| Link Administration Holdings, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;16267 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 22171 |
| Lottery Corp. Ltd.<sup>(2)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;26454 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 88228 |
| Medibank Private, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;16474 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 34320 |
| Metcash, Ltd.<sup>(1)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;11800 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 34968 |
| Mirvac Group | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;41842 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 67600 |
| Newcrest Mining, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2354 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 37403 |
| NEXTDC, Ltd.<sup>(1)(2)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;10100 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 71378 |
| Nine Entertainment Co. Holdings, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;46592 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 67411 |
| Northern Star Resources, Ltd.<sup>(1)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;3606 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 32131 |
| Orica, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;4147 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 43517 |
| PEXA Group, Ltd.<sup>(1)(2)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2163 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 19970 |
| Qube Holdings, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;28277 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 61488 |

---

---

| | | |
|:---|:---|:---|
| **Security** | **Shares** | &nbsp;&nbsp;**Value** |
| Australia (continued) | Australia (continued) | Australia (continued) |
| REA Group, Ltd.<sup>(1)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1183 | &nbsp;&nbsp;$106082 |
| Reece, Ltd.<sup>(1)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;3969 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 45619 |
| Region RE, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;20523 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 39381 |
| Rio Tinto, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2262 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 202986 |
| SiteMinder, Ltd.<sup>(1)(2)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;12563 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 33527 |
| Sonic Healthcare, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2770 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 62041 |
| Suncorp Group, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;10185 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 90538 |
| Tabcorp Holdings, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;26454 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 19676 |
| Technology One, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;10774 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 111397 |
| Telstra Group, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;78759 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 227628 |
| TPG Telecom, Ltd.<sup>(1)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;20255 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 69268 |
| Transurban Group | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;22607 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 221642 |
| Washington H. Soul Pattinson & Co., Ltd.<sup>(1)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;5892 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 120002 |
| Waypoint REIT, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;9833 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 19416 |
| Wesfarmers, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;7953 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 280396 |
| Westpac Banking Corp. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;3483 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 58604 |
| Whitehaven Coal, Ltd.<sup>(1)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;17283 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 102767 |
| Woodside Energy Group, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;10133 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 262383 |
| Woolworths Group, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;14196 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 362813 |
| Worley, Ltd.<sup>(1)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;4927 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 54087 |
|  |  | &nbsp;&nbsp;**$6119644** |
| Austria — 1.1% | Austria — 1.1% | Austria — 1.1% |
| ams-OSRAM AG<sup>(1)(2)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;3049 | &nbsp;&nbsp;$28484 |
| ANDRITZ AG<sup>(1)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1285 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 76845 |
| AT&S Austria Technologie & Systemtechnik AG<sup>(1)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;704 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 24155 |
| BAWAG Group AG<sup>(2)(3)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;407 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 25212 |
| CA Immobilien Anlagen AG | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2850 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 88887 |
| Erste Group Bank AG | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2269 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 86095 |
| IMMOFINANZ AG<sup>(2)(4)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1241 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 0 |
| Kontron AG | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1191 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 24202 |
| Lenzing AG | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;466 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 33003 |
| Mayr-Melnhof Karton AG<sup>(1)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;125 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 20946 |
| Oesterreichische Post AG<sup>(1)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;768 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 27350 |
| OMV AG | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1620 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 81146 |
| PIERER Mobility AG<sup>(1)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;420 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 36729 |
| Telekom Austria AG<sup>(1)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;8000 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 53774 |
| Verbund AG | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1229 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 104641 |
| voestalpine AG | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1029 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 34190 |
|  |  | &nbsp;&nbsp;**$745659** |
| Belgium — 2.1% | Belgium — 2.1% | Belgium — 2.1% |
| Ackermans & van Haaren NV | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;698 | &nbsp;&nbsp;$120792 |
| Ageas S.A./NV | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1164 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 56829 |
| Anheuser-Busch InBev S.A./NV | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2419 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 146015 |
| Cofinimmo S.A. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;488 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 44388 |

---

------

Tax-Managed International Equity Portfolio

January 31, 2023

Portfolio of Investments (Unaudited) — continued

------

---

| | | |
|:---|:---|:---|
| **Security** | **Shares** | &nbsp;&nbsp;**Value** |
| Belgium (continued) | Belgium (continued) | Belgium (continued) |
| Deceuninck NV | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;12470 | &nbsp;&nbsp;$33672 |
| D'Ieteren Group | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;715 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 136647 |
| Econocom Group S.A./NV | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;10730 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 33330 |
| Elia Group S.A./NV | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;938 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 131712 |
| Etablissements Franz Colruyt NV<sup>(1)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;478 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 12640 |
| Euronav NV | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;5526 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 87018 |
| EVS Broadcast Equipment S.A. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1740 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 42174 |
| Fagron | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1130 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 16708 |
| Groupe Bruxelles Lambert NV | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;459 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 39265 |
| KBC Group NV | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;340 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 25183 |
| Melexis NV | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;606 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 64554 |
| Montea NV | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;196 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 15730 |
| Proximus SADP | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;9427 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 96600 |
| Shurgard Self Storage S.A. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;370 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 17854 |
| Sofina S.A. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;150 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 35636 |
| Solvay S.A. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;537 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 62577 |
| UCB S.A. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1600 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 131367 |
| Umicore S.A. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2338 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 88387 |
| VGP NV | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;165 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 16487 |
|  |  | &nbsp;&nbsp;**$1455565** |
| Denmark — 4.3% | Denmark — 4.3% | Denmark — 4.3% |
| Alm Brand A/S | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;18202 | &nbsp;&nbsp;$33779 |
| AP Moller - Maersk A/S, Class A | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;34 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 72452 |
| AP Moller - Maersk A/S, Class B | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;45 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 97888 |
| Bakkafrost P/F | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1540 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 95559 |
| Carlsberg A/S, Class B | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2015 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 286053 |
| Chr. Hansen Holding A/S | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2271 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 167679 |
| Coloplast A/S, Class B | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;665 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 80288 |
| DFDS A/S | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1410 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 53151 |
| DSV A/S | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1024 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 169400 |
| Jyske Bank A/S<sup>(2)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1046 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 75441 |
| Netcompany Group A/S<sup>(2)(3)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1534 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 61049 |
| Noble Corp. PLC<sup>(2)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;779 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 31569 |
| Novo Nordisk A/S, Class B<sup>(1)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;3322 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 459731 |
| Novozymes A/S, Class B | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;4578 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 238223 |
| Orsted A/S<sup>(3)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;4338 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 386308 |
| Pandora A/S | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2364 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 196852 |
| Ringkjoebing Landbobank A/S | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;431 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 62720 |
| Scandinavian Tobacco Group A/S<sup>(3)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1702 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 29581 |
| SimCorp A/S | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;792 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 55464 |
| Spar Nord Bank A/S | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2029 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 32320 |
| Sydbank A/S | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1310 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 59734 |
| Topdanmark A/S | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;972 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 52466 |
| Tryg A/S | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;5012 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 115016 |
|  |  | &nbsp;&nbsp;**$2912723** |

---

---

| | | |
|:---|:---|:---|
| **Security** | **Shares** | &nbsp;&nbsp;**Value** |
| Finland — 2.1% | Finland — 2.1% | Finland — 2.1% |
| Elisa Oyj | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2351 | &nbsp;&nbsp;$133944 |
| Fortum Oyj | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;7644 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 114906 |
| Kemira Oyj | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2727 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 44244 |
| Kesko Oyj, Class B | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;4942 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 115116 |
| Kojamo Oyj | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;3939 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 60482 |
| Kone Oyj, Class B | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1969 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 107381 |
| Neste Oyj | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2521 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 120510 |
| Nokia Oyj | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;23544 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 111634 |
| Nokian Renkaat Oyj | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;5452 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 65307 |
| Nordea Bank Abp | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;13924 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 162777 |
| Orion Oyj, Class B | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2997 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 160563 |
| TietoEVRY Oyj | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;956 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 29114 |
| Tokmanni Group Corp. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;4468 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 57609 |
| UPM-Kymmene Oyj | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;3680 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 133386 |
| Valmet Oyj<sup>(1)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1377 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 43242 |
|  |  | &nbsp;&nbsp;**$1460215** |
| France — 8.9% | France — 8.9% | France — 8.9% |
| Air Liquide S.A. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;4387 | &nbsp;&nbsp;$698525 |
| Altarea SCA | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;326 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 44432 |
| Amundi S.A.<sup>(3)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;792 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 51852 |
| Atos SE<sup>(1)(2)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2719 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 35868 |
| AXA S.A. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;8332 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 259950 |
| BNP Paribas S.A. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1617 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 111059 |
| Bollore SE | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;13714 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 76735 |
| Bouygues S.A. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1100 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 36238 |
| Carrefour S.A. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;5094 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 96893 |
| Cie Generale des Etablissements Michelin SCA | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2492 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 78797 |
| Credit Agricole S.A. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;7839 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 94391 |
| Danone S.A. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2980 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 163421 |
| Dassault Systemes SE | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;7700 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 286370 |
| Edenred | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1747 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 95158 |
| Engie S.A. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;23380 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 331993 |
| EssilorLuxottica S.A. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1414 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 259440 |
| Eurazeo SE | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;634 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 44473 |
| Gecina S.A. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1055 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 124964 |
| Getlink SE | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2197 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 37160 |
| Hermes International | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;100 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 187151 |
| ICADE<sup>(1)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1083 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 51443 |
| Klepierre S.A. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;4222 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 107156 |
| Legrand S.A. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;560 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 49932 |
| LVMH Moet Hennessy Louis Vuitton SE | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;596 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 520293 |
| Neoen S.A.<sup>(3)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1189 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 44646 |
| Orange S.A. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;25469 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 269532 |
| Pernod Ricard S.A. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;786 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 162725 |
| Remy Cointreau S.A. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;343 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 64583 |

---

------

Tax-Managed International Equity Portfolio

January 31, 2023

Portfolio of Investments (Unaudited) — continued

------

---

| | | |
|:---|:---|:---|
| **Security** | **Shares** | &nbsp;&nbsp;**Value** |
| France (continued) | France (continued) | France (continued) |
| Rothschild & Co. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;845 | &nbsp;&nbsp;$35691 |
| Rubis SCA | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2794 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 78191 |
| Sanofi | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;3896 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 381514 |
| Schneider Electric SE | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;857 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 139019 |
| SOITEC<sup>(2)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;493 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 74771 |
| Technip Energies NV | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;3214 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 62311 |
| Teleperformance | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;177 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 49204 |
| Thales S.A. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;600 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 79356 |
| TotalEnergies SE | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;9024 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 557870 |
| Ubisoft Entertainment S.A.<sup>(2)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1529 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 31660 |
| Vinci S.A. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1159 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 130955 |
| Vivendi SE | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;3744 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 40210 |
| Wendel SE | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;356 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 37696 |
|  |  | &nbsp;&nbsp;**$6083628** |
| Germany — 9.1% | Germany — 9.1% | Germany — 9.1% |
| 7C Solarparken AG | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;20398 | &nbsp;&nbsp;$97335 |
| adidas AG | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;673 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 108364 |
| AIXTRON SE | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;763 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 22734 |
| Allianz SE | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1068 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 255374 |
| BASF SE | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;4755 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 272630 |
| Bayer AG | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;4117 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 256262 |
| Bayerische Motoren Werke AG | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1291 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 131507 |
| Bechtle AG | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;893 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 37632 |
| Beiersdorf AG | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2655 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 322789 |
| Brenntag SE | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;725 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 54120 |
| Covestro AG<sup>(3)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1046 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 48163 |
| Cropenergies AG | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2253 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 29336 |
| Daimler Truck Holding AG<sup>(2)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1859 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 62469 |
| Delivery Hero SE<sup>(2)(3)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1222 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 73878 |
| Deutsche Bank AG | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;6495 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 86680 |
| Deutsche Boerse AG | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;659 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 117923 |
| Deutsche Lufthansa AG<sup>(2)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;5121 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 54255 |
| Deutsche Post AG | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2070 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 89127 |
| Deutsche Telekom AG | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;23227 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 517470 |
| Deutsche Wohnen SE | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2636 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 62261 |
| E.ON SE | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;49704 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 541918 |
| Evonik Industries AG | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;3498 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 77755 |
| Gea Group AG | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1075 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 48504 |
| Hamborner REIT AG | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;13027 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 101961 |
| Hannover Rueck SE | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;220 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 44675 |
| HelloFresh SE<sup>(2)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2469 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 60025 |
| Henkel AG & Co. KGaA, PFC Shares | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1138 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 81140 |
| K+S AG | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;3195 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 76477 |
| Merck KGaA | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;792 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 165313 |
| Muenchener Rueckversicherungs-Gesellschaft AG | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;361 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 130396 |

---

---

| | | |
|:---|:---|:---|
| **Security** | **Shares** | &nbsp;&nbsp;**Value** |
| Germany (continued) | Germany (continued) | Germany (continued) |
| Nemetschek SE | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;733 | &nbsp;&nbsp;$39189 |
| Puma SE | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;927 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 63303 |
| QIAGEN NV<sup>(2)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1735 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 84639 |
| Rheinmetall AG | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;216 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 50470 |
| SAP SE | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;3795 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 449859 |
| Sartorius AG, PFC Shares | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;95 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 42599 |
| Siemens AG | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1574 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 245867 |
| Siemens Healthineers AG<sup>(3)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1428 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 76582 |
| Software AG | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2115 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 58946 |
| Suedzucker AG | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;9335 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 151443 |
| Symrise AG | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1413 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 150216 |
| Telefonica Deutschland Holding AG | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;16523 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 48666 |
| United Internet AG | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2526 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 58644 |
| Vitesco Technologies Group AG<sup>(2)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;445 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 30845 |
| Volkswagen AG | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;307 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 53737 |
| Volkswagen AG, PFC Shares | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;790 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 109566 |
| Vonovia SE | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;14528 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 410386 |
| Zalando SE<sup>(2)(3)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1079 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 50319 |
|  |  | &nbsp;&nbsp;**$6203749** |
| Hong Kong — 4.3% | Hong Kong — 4.3% | Hong Kong — 4.3% |
| AIA Group, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;28800 | &nbsp;&nbsp;$325660 |
| Bank of East Asia, Ltd. (The) | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;28200 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 36226 |
| Beijing Tong Ren Tang Chinese Medicine Co., Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;21000 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 31995 |
| BOC Hong Kong Holdings, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;12000 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 41939 |
| Budweiser Brewing Co. APAC, Ltd.<sup>(3)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;66900 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 211091 |
| Cafe de Coral Holdings, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;22000 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 38514 |
| China Evergrande New Energy Vehicle Group, Ltd.<sup>(2)(4)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;88500 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 0 |
| China Ruyi Holdings, Ltd.<sup>(1)(2)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;112000 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 29947 |
| China Traditional Chinese Medicine Holdings Co., Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;60000 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 28747 |
| Chow Tai Fook Jewellery Group, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;30800 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 65932 |
| CK Asset Holdings, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;13000 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 83116 |
| CK Hutchison Holdings, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;21500 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 136825 |
| CLP Holdings, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;19500 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 144884 |
| Fosun International, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;54000 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 50136 |
| Galaxy Entertainment Group, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;19000 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 132265 |
| Hang Seng Bank, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;3700 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 61617 |
| Henderson Land Development Co., Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;5260 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 19430 |
| HK Electric Investments & HK Electric Investments, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;64500 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 44584 |
| HKT Trust and HKT, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;97000 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 127087 |
| Hong Kong & China Gas Co., Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;147906 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 148501 |
| Hysan Development Co., Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;5000 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 16822 |
| Jardine Matheson Holdings, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2200 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 116942 |
| Kerry Properties, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;10000 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 25354 |
| Link REIT | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;12000 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 96052 |
| Luk Fook Holdings International, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;15000 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 52020 |

---

------

Tax-Managed International Equity Portfolio

January 31, 2023

Portfolio of Investments (Unaudited) — continued

------

---

| | | |
|:---|:---|:---|
| **Security** | **Shares** | &nbsp;&nbsp;**Value** |
| Hong Kong (continued) | Hong Kong (continued) | Hong Kong (continued) |
| MTR Corp., Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;10500 | &nbsp;&nbsp;$56191 |
| New World Development Co., Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;11000 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 32878 |
| NWS Holdings, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;51000 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 48063 |
| Pacific Basin Shipping, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;119000 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 41994 |
| PAX Global Technology, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;75000 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 70886 |
| PCCW, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;115000 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 56507 |
| Power Assets Holdings, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;15500 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 87702 |
| Sands China, Ltd.<sup>(2)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;34800 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 130503 |
| Shangri-La Asia, Ltd.<sup>(2)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;48000 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 41909 |
| Sino Land Co., Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;32000 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 41583 |
| Sun Hung Kai Properties, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;8000 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 113453 |
| Swire Properties, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;8000 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 22484 |
| VSTECS Holdings, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;60000 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 37541 |
| VTech Holdings, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;10000 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 66108 |
| Zhongyu Energy Holdings, Ltd.<sup>(1)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;36000 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 25933 |
|  |  | &nbsp;&nbsp;**$2939421** |
| Ireland — 2.2% | Ireland — 2.2% | Ireland — 2.2% |
| Bank of Ireland Group PLC | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;24074 | &nbsp;&nbsp;$257203 |
| CRH PLC | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;5583 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 260852 |
| DCC PLC | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1417 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 80710 |
| Flutter Entertainment PLC<sup>(2)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1544 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 239834 |
| ICON PLC<sup>(2)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1080 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 249167 |
| Irish Residential Properties REIT PLC | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;33524 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 41708 |
| Kerry Group PLC, Class A | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2357 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 220851 |
| Kingspan Group PLC | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2396 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 154101 |
|  |  | &nbsp;&nbsp;**$1504426** |
| Israel — 2.0% | Israel — 2.0% | Israel — 2.0% |
| Amot Investments, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;5499 | &nbsp;&nbsp;$32275 |
| Azrieli Group, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;509 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 32786 |
| Bank Hapoalim B.M. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;4902 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 44121 |
| Bank Leumi Le-Israel B.M. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;4425 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 39105 |
| Bezeq The Israeli Telecommunication Corp., Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;74540 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 123529 |
| Check Point Software Technologies, Ltd.<sup>(2)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;385 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 48972 |
| Delek Automotive Systems, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1562 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 19291 |
| Elbit Systems, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;297 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 49861 |
| Electra, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;76 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 38949 |
| Energix-Renewable Energies, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;13304 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 44044 |
| Fiverr International, Ltd.<sup>(2)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;953 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 35347 |
| Fox Wizel, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;369 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 33374 |
| ICL Group, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;16102 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 127844 |
| Kenon Holdings, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1599 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 49831 |
| Maytronics, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;4367 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 53232 |
| Mivne Real Estate KD, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;7571 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 24292 |
| Mizrahi Tefahot Bank, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;781 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 25797 |

---

---

| | | |
|:---|:---|:---|
| **Security** | **Shares** | &nbsp;&nbsp;**Value** |
| Israel (continued) | Israel (continued) | Israel (continued) |
| Nano-X Imaging, Ltd.<sup>(1)(2)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2700 | &nbsp;&nbsp;$24894 |
| Nice, Ltd.<sup>(2)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;490 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 101336 |
| Oil Refineries, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;76583 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 26487 |
| OPC Energy, Ltd.<sup>(2)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1911 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 19845 |
| Paz Oil Co., Ltd.<sup>(2)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;650 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 81030 |
| Reit 1, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;7407 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 36713 |
| Shufersal, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;11960 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 67111 |
| Strauss Group, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1358 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 34747 |
| Teva Pharmaceutical Industries, Ltd. ADR<sup>(2)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;13432 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 141573 |
| ZIM Integrated Shipping Services, Ltd.<sup>(1)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2400 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 45480 |
|  |  | &nbsp;&nbsp;**$1401866** |
| Italy — 4.4% | Italy — 4.4% | Italy — 4.4% |
| Assicurazioni Generali SpA | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;4184 | &nbsp;&nbsp;$81677 |
| Banco BPM SpA | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;12713 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 57219 |
| Brunello Cucinelli SpA | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1252 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 104280 |
| Cementir Holding NV | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;6913 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 54528 |
| Davide Campari-Milano NV | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;18866 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 202377 |
| De'Longhi SpA | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1200 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 27701 |
| DiaSorin SpA | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;977 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 127186 |
| Enel SpA | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;40123 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 236249 |
| Eni SpA | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;20895 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 321537 |
| Ferrari NV | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;793 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 198158 |
| FinecoBank Banca Fineco SpA | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1887 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 33875 |
| GVS SpA<sup>(1)(2)(3)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;4062 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 21462 |
| Infrastrutture Wireless Italiane SpA<sup>(3)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;21493 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 235537 |
| Interpump Group SpA | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;778 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 40573 |
| Intesa Sanpaolo SpA | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;48376 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 127193 |
| Italgas SpA | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;7381 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 43206 |
| Italmobiliare SpA | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1360 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 36428 |
| Iveco Group NV<sup>(2)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;3449 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 28249 |
| MFE-MediaForEurope NV, Class B | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;9790 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 6629 |
| Moncler SpA | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;627 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 39242 |
| Poste Italiane SpA<sup>(3)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;5564 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 59446 |
| Prysmian SpA | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2617 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 106872 |
| RAI Way SpA<sup>(3)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;4122 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 23542 |
| Recordati Industria Chimica e Farmaceutica SpA | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;4029 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 176504 |
| Reply SpA | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;640 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 83077 |
| Saipem SpA <sup>(2)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;540 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 827 |
| Salvatore Ferragamo SpA<sup>(1)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2265 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 44950 |
| Saras SpA<sup>(2)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;14538 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 25205 |
| STMicroelectronics NV | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;7572 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 356442 |
| Technogym SpA<sup>(3)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2741 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 24312 |
| Terna - Rete Elettrica Nazionale | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;8968 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 70954 |
| UnipolSai Assicurazioni SpA | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;10716 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 28505 |
|  |  | &nbsp;&nbsp;**$3023942** |

---

------

Tax-Managed International Equity Portfolio

January 31, 2023

Portfolio of Investments (Unaudited) — continued

------

---

| | | |
|:---|:---|:---|
| **Security** | **Shares** | &nbsp;&nbsp;**Value** |
| Japan — 12.9% | Japan — 12.9% | Japan — 12.9% |
| Advance Residence Investment Corp.<sup>(1)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;13 | &nbsp;&nbsp;$31756 |
| Air Water, Inc. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2000 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 24470 |
| Ajinomoto Co., Inc. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1400 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 46156 |
| ANA Holdings, Inc.<sup>(2)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1100 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 24346 |
| Asahi Intecc Co., Ltd.<sup>(1)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1400 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 24562 |
| Asahi Kasei Corp. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;8100 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 61379 |
| Astellas Pharma, Inc. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;6200 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 91265 |
| Bandai Namco Holdings, Inc. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;800 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 53499 |
| Bank of Kyoto, Ltd. (The) | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;500 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 23264 |
| Bridgestone Corp. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1600 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 59733 |
| Canon, Inc. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1500 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 33289 |
| Central Japan Railway Co. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;200 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 24395 |
| Chiba Bank, Ltd. (The) | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;7000 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 52965 |
| Chubu Electric Power Co., Inc. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;3500 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 37699 |
| Chugai Pharmaceutical Co., Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2700 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 69998 |
| Chugoku Electric Power Co., Inc. (The) | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;3800 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 20890 |
| Concordia Financial Group, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;10800 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 47459 |
| CyberAgent, Inc. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;3200 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 29926 |
| Daiichi Sankyo Co., Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;3800 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 119346 |
| Daikin Industries, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;500 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 86847 |
| Daito Trust Construction Co., Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;500 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 49409 |
| Daiwa House Industry Co., Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;3500 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 84053 |
| Daiwa House REIT Investment Corp. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;23 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 50042 |
| Daiwa Securities Group, Inc.<sup>(1)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;7000 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 33034 |
| Disco Corp.<sup>(1)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;200 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 60087 |
| ENEOS Holdings, Inc. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;31200 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 111702 |
| FANUC Corp. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;200 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 35338 |
| Frontier Real Estate Investment Corp. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;8 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 30849 |
| FUJIFILM Holdings Corp. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;500 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 26461 |
| Fujitsu, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;300 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 42714 |
| GLP J-REIT | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;41 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 46394 |
| Hirose Electric Co., Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;315 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 41008 |
| Hitachi, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1300 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 68175 |
| Honda Motor Co., Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;3100 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 76683 |
| Hoya Corp. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1300 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 142963 |
| Hulic Co., Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;4000 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 32879 |
| Idemitsu Kosan Co., Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;3700 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 92503 |
| Industrial & Infrastructure Fund Investment Corp.<sup>(1)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;21 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 23273 |
| ITOCHU Corp. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1500 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 48483 |
| Iwatani Corp.<sup>(1)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1800 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 77582 |
| Japan Exchange Group, Inc. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2100 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 32140 |
| Japan Post Bank Co., Ltd.<sup>(1)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2300 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 20435 |
| Japan Post Holdings Co., Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2800 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 24582 |
| Japan Real Estate Investment Corp. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;11 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 47162 |
| Japan Tobacco, Inc. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;4100 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 83607 |
| JSR Corp. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1500 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 33750 |

---

---

| | | |
|:---|:---|:---|
| **Security** | **Shares** | &nbsp;&nbsp;**Value** |
| Japan (continued) | Japan (continued) | Japan (continued) |
| Kakaku.com, Inc. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1900 | &nbsp;&nbsp;$31677 |
| Kao Corp. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1000 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 40422 |
| KDDI Corp. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;6400 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 199958 |
| Kenedix Office Investment Corp. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;12 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 28507 |
| Keyence Corp. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;400 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 184147 |
| Kintetsu Group Holdings Co., Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;800 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 26052 |
| Kirin Holdings Co., Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;3800 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 58557 |
| Kobe Bussan Co., Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1400 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 40420 |
| Komatsu, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2200 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 54064 |
| Kubota Corp. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2500 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 37571 |
| Kuraray Co., Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;4800 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 39730 |
| Kyocera Corp. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;900 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 46702 |
| Kyowa Kirin Co., Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2700 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 60213 |
| Kyushu Electric Power Co., Inc. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;3600 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 20724 |
| Lion Corp. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;5400 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 59777 |
| Marubeni Corp. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;3400 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 41713 |
| Maruichi Steel Tube, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1200 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 25839 |
| MatsukiyoCocokara & Co. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;900 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 44896 |
| Mitsubishi Chemical Group Corp. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;10000 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 56114 |
| Mitsubishi Corp. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2200 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 73669 |
| Mitsubishi Electric Corp. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2600 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 28654 |
| Mitsubishi Estate Co., Ltd.<sup>(1)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;7600 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 97684 |
| Mitsubishi Gas Chemical Co., Inc. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2900 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 42376 |
| Mitsubishi UFJ Financial Group, Inc.<sup>(5)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;28900 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 211689 |
| Mitsui & Co., Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1400 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 41304 |
| Mitsui Chemicals, Inc. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1300 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 30600 |
| Mitsui Fudosan Co., Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;5100 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 95593 |
| Mizuho Financial Group, Inc. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;5630 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 87943 |
| MS&AD Insurance Group Holdings, Inc. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1800 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 57733 |
| Murata Manufacturing Co., Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1500 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 85711 |
| NEC Corp. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1500 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 54191 |
| Nexon Co., Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;3000 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 72338 |
| Nintendo Co., Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;4000 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 173431 |
| Nippon Accommodations Fund, Inc. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;8 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 35907 |
| Nippon Building Fund, Inc. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;11 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 48074 |
| Nippon Gas Co., Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;4300 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 68634 |
| Nippon Paint Holdings Co., Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;10100 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 92208 |
| Nippon Prologis REIT, Inc. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;23 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 52190 |
| Nippon Shokubai Co., Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;600 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 25401 |
| Nippon Telegraph & Telephone Corp. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;5000 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 149928 |
| Nissan Motor Co., Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;10300 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 37007 |
| Nisshin Seifun Group, Inc. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;4900 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 61375 |
| Nissin Foods Holdings Co., Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;700 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 54724 |
| Nitto Denko Corp. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;700 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 45246 |
| NOF Corp. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;800 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 34078 |
| Nomura Holdings, Inc. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;10500 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 41904 |

---

------

Tax-Managed International Equity Portfolio

January 31, 2023

Portfolio of Investments (Unaudited) — continued

------

---

| | | |
|:---|:---|:---|
| **Security** | **Shares** | &nbsp;&nbsp;**Value** |
| Japan (continued) | Japan (continued) | Japan (continued) |
| Nomura Research Institute, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2000 | &nbsp;&nbsp;$48015 |
| NTT Data Corp. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;4400 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 68250 |
| Obic Co., Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;300 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 48098 |
| Oji Holdings Corp. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;5000 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 20664 |
| Omron Corp. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;800 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 46288 |
| Ono Pharmaceutical Co., Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2500 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 54247 |
| Oriental Land Co., Ltd.<sup>(1)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;500 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 83310 |
| Osaka Gas Co., Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;5500 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 88753 |
| Otsuka Holdings Co., Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2400 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 76993 |
| Pan Pacific International Holdings Corp. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2000 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 36986 |
| PeptiDream, Inc.<sup>(2)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1400 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 21859 |
| Resona Holdings, Inc.<sup>(1)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;12400 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 68618 |
| Resonac Holdings Corp. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1600 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 27345 |
| Rinnai Corp. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;600 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 47358 |
| ROHM Co., Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;200 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 16026 |
| Rohto Pharmaceutical Co., Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;3600 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 66425 |
| SECOM Co., Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;600 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 35745 |
| Sekisui House, Ltd.<sup>(1)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2000 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 37799 |
| Seven & i Holdings Co., Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1800 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 84983 |
| Shikoku Electric Power Co., Inc. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2600 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 15032 |
| Shimadzu Corp. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1200 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 36877 |
| Shimano, Inc. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;300 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 53501 |
| Shin-Etsu Chemical Co., Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1600 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 235877 |
| Shizuoka Financial Group, Inc. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;5800 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 49135 |
| SMC Corp. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;100 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 50791 |
| SoftBank Corp. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;11800 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 135017 |
| Sony Group Corp. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1600 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 142962 |
| Square Enix Holdings Co., Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;700 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 33104 |
| Subaru Corp. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2400 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 39436 |
| Sumitomo Chemical Co., Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;10900 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 41841 |
| Sumitomo Corp. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1600 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 28720 |
| Sumitomo Mitsui Financial Group, Inc. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;3800 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 165152 |
| Sumitomo Mitsui Trust Holdings, Inc. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1500 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 54643 |
| Sumitomo Realty & Development Co., Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2600 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 63381 |
| Suntory Beverage & Food, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;900 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 30391 |
| Sysmex Corp. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;500 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 33193 |
| Takeda Pharmaceutical Co., Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;5000 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 157187 |
| TDK Corp. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1000 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 35726 |
| TEIJIN, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;3300 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 33885 |
| Toho Co., Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;500 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 18467 |
| Tohoku Electric Power Co., Inc. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;12500 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 67231 |
| Tokio Marine Holdings, Inc. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;4000 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 83779 |
| Tokyo Gas Co., Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;5200 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 108886 |
| Tokyu Corp.<sup>(1)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2000 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 25719 |
| Toppan, Inc. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2000 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 32224 |
| Toshiba Corp. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1800 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 61824 |

---

---

| | | |
|:---|:---|:---|
| **Security** | **Shares** | &nbsp;&nbsp;**Value** |
| Japan (continued) | Japan (continued) | Japan (continued) |
| Tosoh Corp. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2200 | &nbsp;&nbsp;$28783 |
| Toyo Suisan Kaisha, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1000 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 41321 |
| Toyota Industries Corp. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;400 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 24349 |
| Toyota Motor Corp. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;13600 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 199726 |
| Trend Micro, Inc.<sup>(2)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;600 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 29708 |
| Unicharm Corp. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2200 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 83920 |
| Yakult Honsha Co., Ltd.<sup>(1)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1000 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 71388 |
| Yamato Holdings Co., Ltd.<sup>(1)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2000 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 34994 |
| Yamato Kogyo Co., Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1000 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 37902 |
| Yamazaki Baking Co., Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;3800 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 44459 |
| Z Holdings Corp. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;11200 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 32589 |
|  |  | &nbsp;&nbsp;**$8816109** |
| Netherlands — 4.5% | Netherlands — 4.5% | Netherlands — 4.5% |
| ABN AMRO Bank NV<sup>(3)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2263 | &nbsp;&nbsp;$37560 |
| Aegon NV<sup>(1)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;12248 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 67557 |
| ASML Holding NV | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;646 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 427424 |
| ASR Nederland NV | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1620 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 76677 |
| Corbion NV | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2072 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 79733 |
| Euronext NV<sup>(3)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;576 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 46674 |
| Flow Traders, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;619 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 15929 |
| IMCD NV | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;840 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 133167 |
| ING Groep NV | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;3977 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 57588 |
| JDE Peet's NV<sup>(1)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1640 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 49156 |
| Koninklijke Ahold Delhaize NV<sup>(1)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;9251 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 276114 |
| Koninklijke DSM NV | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1929 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 248073 |
| Koninklijke KPN NV | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;65476 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 223852 |
| Koninklijke Philips NV | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;16407 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 283274 |
| Koninklijke Vopak NV | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;771 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 23231 |
| NN Group NV | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1992 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 86549 |
| NSI NV | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1000 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 26100 |
| Prosus NV | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;5062 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 408732 |
| SBM Offshore NV | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;4496 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 70682 |
| Signify NV<sup>(3)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1727 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 62527 |
| Universal Music Group NV<sup>(1)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;7168 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 183231 |
| Wolters Kluwer NV | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1682 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 183377 |
|  |  | &nbsp;&nbsp;**$3067207** |
| New Zealand — 1.1% | New Zealand — 1.1% | New Zealand — 1.1% |
| a2 Milk Co. Ltd.<sup>(1)(2)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;21613 | &nbsp;&nbsp;$103657 |
| Auckland International Airport, Ltd.<sup>(2)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;12240 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 67363 |
| Contact Energy, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;9580 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 48179 |
| Fisher & Paykel Healthcare Corp., Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;5931 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 97335 |
| Fletcher Building, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;7381 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 24305 |
| Goodman Property Trust | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;27739 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 36968 |
| Heartland Group Holdings, Ltd.<sup>(1)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;19544 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 22904 |

---

------

Tax-Managed International Equity Portfolio

January 31, 2023

Portfolio of Investments (Unaudited) — continued

------

---

| | | |
|:---|:---|:---|
| **Security** | **Shares** | &nbsp;&nbsp;**Value** |
| New Zealand (continued) | New Zealand (continued) | New Zealand (continued) |
| KMD Brands, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;27332 | &nbsp;&nbsp;$18785 |
| Mercury NZ, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;13643 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 53002 |
| Pacific Edge, Ltd.<sup>(2)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;33981 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 10984 |
| Precinct Properties New Zealand, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;39851 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 32388 |
| Pushpay Holdings, Ltd.<sup>(2)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;16676 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 13985 |
| SKYCITY Entertainment Group, Ltd.<sup>(2)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;40446 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 65805 |
| Spark New Zealand, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;25298 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 85298 |
| Vulcan Steel, Ltd.<sup>(1)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;3600 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 23071 |
| Xero, Ltd.<sup>(2)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1231 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 67848 |
|  |  | &nbsp;&nbsp;**$771877** |
| Norway — 2.0% | Norway — 2.0% | Norway — 2.0% |
| ArcticZymes Technologies ASA<sup>(1)(2)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;4268 | &nbsp;&nbsp;$18785 |
| Atea ASA | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;6274 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 70769 |
| Autostore Holdings, Ltd.<sup>(1)(2)(3)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;13450 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 31060 |
| Borregaard ASA | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2485 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 38312 |
| DNB Bank ASA | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;6189 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 115732 |
| Entra ASA<sup>(3)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2972 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 35153 |
| Equinor ASA | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;3918 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 119407 |
| Europris ASA<sup>(3)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;9810 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 63202 |
| Gjensidige Forsikring ASA | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1701 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 30573 |
| Kongsberg Gruppen ASA | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1873 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 74567 |
| Mowi ASA | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;4027 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 74466 |
| Nordic Semiconductor ASA<sup>(2)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;4420 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 70482 |
| Norsk Hydro ASA | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;6598 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 53496 |
| Opera, Ltd. ADR<sup>(1)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;6200 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 41044 |
| Orkla ASA | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;8207 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 61271 |
| Salmar ASA | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;643 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 29899 |
| Scatec ASA<sup>(3)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;3300 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 26915 |
| Schibsted ASA, Class B | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2498 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 52220 |
| SFL Corp, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2400 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 24432 |
| SpareBank 1 SMN | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2095 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 26717 |
| Telenor ASA | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;14322 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 149931 |
| TOMRA Systems ASA | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2450 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 43251 |
| Veidekke ASA | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;3671 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 37905 |
| Yara International ASA | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2459 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 109256 |
|  |  | &nbsp;&nbsp;**$1398845** |
| Portugal — 1.1% | Portugal — 1.1% | Portugal — 1.1% |
| Banco Comercial Portugues S.A. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;494993 | &nbsp;&nbsp;$105457 |
| Corticeira Amorim SGPS S.A. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;4721 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 46702 |
| CTT-Correios de Portugal S.A. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;12855 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 49726 |
| EDP-Energias de Portugal S.A. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;19728 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 98014 |
| Galp Energia SGPS S.A., Class B | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;11338 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 155195 |
| Jeronimo Martins SGPS S.A. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;5858 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 127181 |
| Navigator Co. S.A. (The) | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;16287 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 57022 |

---

---

| | | |
|:---|:---|:---|
| **Security** | **Shares** | &nbsp;&nbsp;**Value** |
| Portugal (continued) | Portugal (continued) | Portugal (continued) |
| NOS SGPS S.A. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;17214 | &nbsp;&nbsp;$73819 |
| REN - Redes Energeticas Nacionais SGPS S.A. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;11590 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 31855 |
|  |  | &nbsp;&nbsp;**$744971** |
| Singapore — 2.2% | Singapore — 2.2% | Singapore — 2.2% |
| CapitaLand Ascendas REIT | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;23500 | &nbsp;&nbsp;$51715 |
| CapitaLand Investment, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;11500 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 34841 |
| ComfortDelGro Corp., Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;36500 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 33439 |
| Flex, Ltd.<sup>(2)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;6557 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 153106 |
| Genting Singapore, Ltd.<sup>(1)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;108600 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 82249 |
| Keppel Corp., Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;8600 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 49653 |
| Mapletree Industrial Trust<sup>(1)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;18060 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 32821 |
| Mapletree Logistics Trust<sup>(1)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;30900 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 39947 |
| Mapletree Pan Asia Commercial Trust | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;18500 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 25741 |
| Olam Group, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;33100 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 40244 |
| Oversea-Chinese Banking Corp., Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;10000 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 98804 |
| Raffles Medical Group, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;38400 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 42474 |
| Sea, Ltd. ADR<sup>(2)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;965 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 62194 |
| Sembcorp Industries, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;21400 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 59014 |
| Singapore Airlines, Ltd.<sup>(1)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;14800 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 66924 |
| Singapore Exchange, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;7000 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 49305 |
| Singapore Post, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;26100 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 11150 |
| Singapore Technologies Engineering, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;19500 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 54825 |
| Singapore Telecommunications, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;42000 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 80437 |
| Suntec Real Estate Investment Trust | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;27000 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 28867 |
| United Overseas Bank, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;4500 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 102288 |
| UOL Group, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;4600 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 24544 |
| Venture Corp., Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;5000 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 70607 |
| Wilmar International, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;58400 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 181567 |
|  |  | &nbsp;&nbsp;**$1476756** |
| Spain — 4.4% | Spain — 4.4% | Spain — 4.4% |
| Acerinox S.A. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;6807 | &nbsp;&nbsp;$73719 |
| Aena SME S.A.<sup>(2)(3)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1064 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 159865 |
| Almirall S.A. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2741 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 27619 |
| Amadeus IT Group S.A.<sup>(2)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;5033 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 317099 |
| Banco Santander S.A. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;61792 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 215959 |
| Bankinter S.A. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;12265 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 88492 |
| CaixaBank S.A. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;15438 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 68498 |
| Cellnex Telecom S.A.<sup>(3)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;4799 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 188063 |
| Cia de Distribucion Integral Logista Holdings S.A. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2665 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 72204 |
| Ebro Foods S.A.<sup>(1)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2380 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 40886 |
| Ercros S.A.<sup>(1)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;8525 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 34094 |
| Fluidra S.A.<sup>(1)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2164 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 38203 |
| Grifols S.A.<sup>(1)(2)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;11886 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 157347 |
| Iberdrola S.A. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;24622 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 288860 |

---

------

Tax-Managed International Equity Portfolio

January 31, 2023

Portfolio of Investments (Unaudited) — continued

------

---

| | | |
|:---|:---|:---|
| **Security** | **Shares** | &nbsp;&nbsp;**Value** |
| Spain (continued) | Spain (continued) | Spain (continued) |
| Iberdrola S.A.<sup>(2)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;410 | &nbsp;&nbsp;$4794 |
| Indra Sistemas S.A. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;3340 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 40782 |
| Industria de Diseno Textil S.A. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;12175 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 380113 |
| Laboratorios Farmaceuticos Rovi S.A. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1773 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 75127 |
| Merlin Properties Socimi S.A. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;18476 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 180560 |
| Metrovacesa S.A.<sup>(1)(3)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2645 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 19624 |
| Red Electrica Corp. S.A. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2456 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 43469 |
| Repsol S.A. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;20519 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 337062 |
| Telefonica S.A. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;22919 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 87070 |
| Viscofan S.A.<sup>(1)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;825 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 53172 |
|  |  | &nbsp;&nbsp;**$2992681** |
| Sweden — 4.3% | Sweden — 4.3% | Sweden — 4.3% |
| AddLife AB, Class B | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2191 | &nbsp;&nbsp;$23123 |
| Alfa Laval AB | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1197 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 37616 |
| Arjo AB, Class B | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;8801 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 34152 |
| Assa Abloy AB, Class B | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2883 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 67913 |
| Atlas Copco AB, Class A | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;6514 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 77295 |
| Axfood AB | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2975 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 76623 |
| Billerud AB | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2548 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 29601 |
| BioGaia AB, Class B | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;4605 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 40493 |
| Biotage AB | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1896 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 29303 |
| Boliden AB | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2274 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 102050 |
| Castellum AB<sup>(1)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;4084 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 56037 |
| Catena AB | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;932 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 38991 |
| Electrolux AB, Class B<sup>(1)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;3051 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 43214 |
| Elekta AB, Class B | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;5121 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 37275 |
| Embracer Group AB<sup>(1)(2)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;9503 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 44295 |
| Epiroc AB, Class A | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2897 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 56366 |
| Essity AB, Class B | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;8378 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 218868 |
| Evolution AB<sup>(3)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1309 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 147120 |
| Fabege AB | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;7085 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 66962 |
| Fingerprint Cards AB, Class B<sup>(1)(2)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;29632 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 8481 |
| Getinge AB, Class B | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;3014 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 67898 |
| HMS Networks AB | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1113 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 41493 |
| Holmen AB, Class B | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2532 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 104434 |
| Hufvudstaden AB, Class A | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2401 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 36159 |
| Husqvarna AB, Class B | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;3790 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 32245 |
| Industrivarden AB, Class A | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1060 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 28080 |
| Industrivarden AB, Class C<sup>(1)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1534 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 40413 |
| Investor AB, Class A | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2160 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 43110 |
| Investor AB, Class B | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;5782 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 112356 |
| JM AB | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2031 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 37862 |
| MIPS AB<sup>(1)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;709 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 27133 |
| Mycronic AB | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2681 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 57308 |
| Oatly Group AB ADR<sup>(1)(2)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;7600 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 18544 |

---

---

| | | |
|:---|:---|:---|
| **Security** | **Shares** | &nbsp;&nbsp;**Value** |
| Sweden (continued) | Sweden (continued) | Sweden (continued) |
| Orron Energy AB | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;4713 | &nbsp;&nbsp;$8737 |
| Sagax AB, Class B | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;3417 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 84998 |
| Securitas AB, Class B<sup>(1)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1900 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 17392 |
| Skanska AB, Class B | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1238 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 21851 |
| Spotify Technology S.A.<sup>(2)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1272 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 143380 |
| Svenska Cellulosa AB SCA, Class B | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;9048 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 125644 |
| Svenska Handelsbanken AB, Class A | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;7120 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 74247 |
| Swedbank AB, Class A | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2384 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 45860 |
| Swedish Orphan Biovitrum AB<sup>(2)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;3003 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 66969 |
| Tele2 AB, Class B | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;5717 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 49375 |
| Telefonaktiebolaget LM Ericsson, Class B | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;25375 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 147187 |
| Telia Co. AB | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;24113 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 62275 |
| Thule Group AB<sup>(1)(3)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1277 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 30602 |
| Truecaller AB, Class B<sup>(1)(2)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;6505 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 23116 |
| Vitrolife AB | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1099 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 23563 |
| Volvo AB, Class B | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1722 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 34170 |
| Volvo Car AB, Class B<sup>(2)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;9789 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 48842 |
| Wallenstam AB, Class B | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;7080 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 32502 |
| Wihlborgs Fastigheter AB | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;3468 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 28552 |
|  |  | &nbsp;&nbsp;**$2952075** |
| Switzerland — 9.1% | Switzerland — 9.1% | Switzerland — 9.1% |
| Allreal Holding AG | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;346 | &nbsp;&nbsp;$59303 |
| ALSO Holding AG | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;245 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 49905 |
| Baloise Holding AG | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;396 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 65131 |
| Banque Cantonale Vaudoise<sup>(1)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;570 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 54183 |
| Belimo Holding AG | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;140 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 73842 |
| BKW AG | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;330 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 47455 |
| Bucher Industries AG | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;149 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 67894 |
| Cembra Money Bank AG | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;670 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 59487 |
| Cie Financiere Richemont S.A. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;5971 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 920473 |
| DKSH Holding AG | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;773 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 65856 |
| EMS-Chemie Holding AG | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;104 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 77530 |
| Flughafen Zurich AG<sup>(2)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;295 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 53747 |
| Forbo Holding AG | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;26 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 34209 |
| Geberit AG | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;263 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 149642 |
| Givaudan S.A. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;78 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 252894 |
| Helvetia Holding AG | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;425 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 53167 |
| Inficon Holding AG | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;65 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 68055 |
| Intershop Holding AG | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;78 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 52321 |
| Kuehne & Nagel International AG | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;464 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 110644 |
| Landis & Gyr Group AG<sup>(1)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1111 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 81849 |
| LEM Holding S.A. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;13 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 28783 |
| Logitech International S.A.<sup>(1)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2732 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 159868 |
| Nestle S.A. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;6891 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 840764 |
| Novartis AG | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;3984 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 360190 |

---

------

Tax-Managed International Equity Portfolio

January 31, 2023

Portfolio of Investments (Unaudited) — continued

------

---

| | | |
|:---|:---|:---|
| **Security** | **Shares** | &nbsp;&nbsp;**Value** |
| Switzerland (continued) | Switzerland (continued) | Switzerland (continued) |
| Roche Holding AG PC | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1075 | &nbsp;&nbsp;$335583 |
| Roche Holding AG, Bearer Shares<sup>(1)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;147 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 53808 |
| Schindler Holding AG | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;320 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 64732 |
| Schindler Holding AG PC | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;353 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 75237 |
| Schweiter Technologies AG | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;45 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 39720 |
| SGS S.A. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;36 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 87791 |
| SIG Group AG | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;5783 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 143337 |
| Sika AG | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1387 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 394112 |
| Stadler Rail AG | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1511 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 57795 |
| Swatch Group AG (The), Bearer Shares | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;279 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 101017 |
| Swiss Life Holding AG | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;139 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 82267 |
| Swiss Prime Site AG | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1669 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 148722 |
| Swiss Re AG | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;262 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 27434 |
| Swisscom AG | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;366 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 216253 |
| UBS Group AG | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;10259 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 218982 |
| Zehnder Group AG | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;691 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 51430 |
| Zurich Insurance Group AG | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;683 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 337763 |
|  |  | &nbsp;&nbsp;**$6223175** |
| United Kingdom — 8.7% | United Kingdom — 8.7% | United Kingdom — 8.7% |
| 3i Group PLC | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;3933 | &nbsp;&nbsp;$76732 |
| Admiral Group PLC | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1052 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 28599 |
| Antofagasta PLC | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;4694 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 100858 |
| Assura PLC | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;34782 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 23939 |
| AstraZeneca PLC | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;4331 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 567415 |
| Auto Trader Group PLC<sup>(3)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;12550 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 97369 |
| Aviva PLC | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;9030 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 50928 |
| BAE Systems PLC | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;8600 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 91040 |
| Bellway PLC | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;608 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 15903 |
| Berkeley Group Holdings PLC | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;509 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 26065 |
| Big Yellow Group PLC | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2400 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 35796 |
| BP PLC | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;23461 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 141710 |
| British American Tobacco PLC | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;3774 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 144672 |
| BT Group PLC | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;34771 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 53571 |
| Bunzl PLC | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1400 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 51396 |
| Burberry Group PLC | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;3492 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 106369 |
| Capricorn Energy PLC<sup>(2)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;43432 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 129924 |
| Compass Group PLC | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;7473 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 178515 |
| Croda International PLC | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;729 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 62138 |
| Derwent London PLC | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1020 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 32538 |
| Direct Line Insurance Group PLC | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;9041 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 19824 |
| Diversified Energy Co. PLC | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;103611 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 141726 |
| DS Smith PLC | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;10893 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 47689 |
| Experian PLC | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2304 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 84256 |
| Fresnillo PLC | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1893 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 19229 |
| Grainger PLC | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;11835 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 37902 |

---

---

| | | |
|:---|:---|:---|
| **Security** | **Shares** | &nbsp;&nbsp;**Value** |
| United Kingdom (continued) | United Kingdom (continued) | United Kingdom (continued) |
| Great Portland Estates PLC | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;4065 | &nbsp;&nbsp;$28594 |
| Halma PLC | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;5460 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 145367 |
| Hikma Pharmaceuticals PLC | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1344 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 28431 |
| Howden Joinery Group PLC | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;5263 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 44908 |
| HSBC Holdings PLC | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;21374 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 157491 |
| InterContinental Hotels Group PLC | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;751 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 52137 |
| Intertek Group PLC | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;543 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 29185 |
| Lloyds Banking Group PLC | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;135333 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 88074 |
| London Stock Exchange Group PLC | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;726 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 66462 |
| LondonMetric Property PLC | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;11374 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 26502 |
| Marks & Spencer Group PLC<sup>(2)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;30532 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 55074 |
| Mondi PLC | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;3379 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 63721 |
| Moneysupermarket.com Group PLC | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;7023 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 20734 |
| National Grid PLC | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;18771 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 238634 |
| NCC Group PLC | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;21199 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 49127 |
| Next PLC | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;582 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 47651 |
| Pearson PLC | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;5346 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 60967 |
| Pennon Group PLC | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2714 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 30809 |
| Persimmon PLC | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2761 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 48222 |
| Phoenix Group Holdings PLC | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;5262 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 41706 |
| Primary Health Properties PLC | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;23037 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 31917 |
| QinetiQ Group PLC | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;8311 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 37280 |
| Reckitt Benckiser Group PLC | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1454 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 103613 |
| RELX PLC | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;3168 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 94118 |
| Rentokil Initial PLC | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;5526 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 33506 |
| Rightmove PLC | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;13046 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 94791 |
| Rio Tinto PLC | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;3415 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 267399 |
| Safestore Holdings PLC | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;3803 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 47354 |
| Sage Group PLC (The) | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;15349 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 147468 |
| Segro PLC | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;8635 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 88885 |
| Severn Trent PLC | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;3397 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 118219 |
| Shell PLC | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;13561 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 398120 |
| Sirius Real Estate, Ltd. | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;24045 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 25107 |
| Spectris PLC | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;815 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 32311 |
| Spirax-Sarco Engineering PLC | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;358 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 51137 |
| Standard Chartered PLC | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;5917 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 49700 |
| Taylor Wimpey PLC | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;39034 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 56635 |
| Tesco PLC | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;31547 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 95883 |
| Tritax Big Box REIT PLC | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;37589 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 72425 |
| Unilever PLC | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2896 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 147404 |
| United Utilities Group PLC | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;9445 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 123588 |
| Vodafone Group PLC | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;116824 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 134794 |
|  |  | &nbsp;&nbsp;**$5941553** |
| Total Common Stocks<br> (identified cost $60,740,005) |  | &nbsp;&nbsp;**$68236087** |

---

------

Tax-Managed International Equity Portfolio

January 31, 2023

Portfolio of Investments (Unaudited) — continued

------

Short-Term Investments — 2.6%

Affiliated Fund — 0.0%<sup>(6)</sup>

---

| | | |
|:---|:---|:---|
| **Security** | **Shares** | &nbsp;&nbsp;**Value** |
| Morgan Stanley Institutional Liquidity Funds - Government Portfolio, Institutional Class, 4.14%<sup>(7)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2533 | &nbsp;&nbsp;$2533 |
| Total Affiliated Fund<br> (identified cost $2,533) |  | &nbsp;&nbsp;**$2533** |

---

Securities Lending Collateral — 2.6%

---

| | | |
|:---|:---|:---|
| **Security** | **Shares** | &nbsp;&nbsp;**Value** |
| State Street Navigator Securities Lending Government Money Market Portfolio, 4.35%<sup>(8)</sup> | 1823727 | &nbsp;&nbsp;$1823727 |
| Total Securities Lending Collateral<br> (identified cost $1,823,727) |  | &nbsp;&nbsp;**$1823727** |
| Total Short-Term Investments<br> (identified cost $1,826,260) |  | &nbsp;&nbsp;**$1826260** |

---

---

| | |
|:---|:---|
| Total Investments — 102.3%<br> (identified cost $62,566,265) | &nbsp;&nbsp;**$70062347** |
| Other Assets, Less Liabilities — (2.3)% | &nbsp;&nbsp;**$(1605741)** |
| Net Assets — 100.0% | &nbsp;&nbsp;**$68456606** |

---

---

| | |
|:---|:---|
| The percentage shown for each investment category in the Portfolio of Investments is based on net assets. | The percentage shown for each investment category in the Portfolio of Investments is based on net assets. |
| <sup>(1)</sup> | All or a portion of this security was on loan at January 31, 2023. The aggregate market value of securities on loan at January 31, 2023 was $4,475,576 and the total market value of the collateral received by the Portfolio was $4,703,181, comprised of cash of $1,823,727 and U.S. government and/or agencies securities of $2,879,454. |
| <sup>(2)</sup> | Non-income producing security. |
| <sup>(3)</sup> | Security exempt from registration under Rule 144A of the Securities Act of 1933, as amended. These securities may be sold in certain transactions in reliance on an exemption from registration (normally to qualified institutional buyers). At January 31, 2023, the aggregate value of these securities is $2,368,714 or 3.5% of the Portfolio's net assets. |

---

<sup>(4)</sup> For fair value measurement disclosure purposes, security is categorized as Level 3.

<sup>(5)</sup> Represents an investment in an issuer that may be deemed to be an affiliate.

<sup>(6)</sup> Amount is less than 0.05%.

<sup>(7)</sup> May be deemed to be an affiliated investment company. The rate shown is the annualized seven-day yield as of January 31, 2023.

<sup>(8)</sup> Represents investment of cash collateral received in connection with securities lending.

---

| | | |
|:---|:---|:---|
| Sector Classification of Portfolio | Sector Classification of Portfolio | Sector Classification of Portfolio |
| **Sector** | &nbsp;&nbsp;&nbsp;**Percentage<br> of Net Assets** | &nbsp;&nbsp;&nbsp;**Value** |
| Financials | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;11.9% | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;$8154854 |
| Consumer Discretionary | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;11.1 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;7610070 |
| Industrials | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;10.9 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;7480802 |
| Consumer Staples | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;9.9 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;6754448 |
| Health Care | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;9.8 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;6713395 |
| Materials | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;9.8 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;6683850 |
| Information Technology | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;8.8 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;6002397 |
| Communication Services | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;8.0 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;5488743 |
| Real Estate | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;7.0 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;4796361 |
| Utilities | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;6.8 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;4685151 |
| Energy | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;5.7 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;3866016 |
| Short-Term Investments | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2.6 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1826260 |
| **Total Investments** | &nbsp;&nbsp;&nbsp;**102.3%** | &nbsp;&nbsp;&nbsp;**$70062347** |

---

---

| | |
|:---|:---|
| **Abbreviations:** | **Abbreviations:** |
| ADR | – American Depositary Receipt |
| PC | – Participation Certificate |
| PFC Shares | – Preference Shares |

---

------

Tax-Managed International Equity Portfolio

January 31, 2023

Portfolio of Investments (Unaudited) — continued

------

The Portfolio did not have any open derivative instruments at January 31, 2023.

Affiliated Investments

At January 31, 2023, the value of the Portfolio's investment in issuers and funds that may be deemed to be affiliated was $214,222, which represents 0.3% of the Portfolio's net assets. Transactions in such investments by the Portfolio for the fiscal year to date ended January 31, 2023 were as follows:

---

| | | | | | | | | |
|:---|:---|:---|:---|:---|:---|:---|:---|:---|
| **Name** | **Value,<br> beginning<br> of period** | **Purchases** | **Sales<br> proceeds** | **Net<br> realized<br> gain (loss)** | **Change in<br> unrealized<br> appreciation<br> (depreciation)** | **Value, end<br> of period** | **Dividend<br> income** | **Shares,<br> end of period** |
| **Common Stocks** | **Common Stocks** | **Common Stocks** | **Common Stocks** | **Common Stocks** | **Common Stocks** | **Common Stocks** | **Common Stocks** | **Common Stocks** |
| Mitsubishi UFJ Financial Group, Inc. | $136519 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;$— | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;$— | $— | $75170 | $211689 | $— | 28900 |
| **Short-Term Investments** | **Short-Term Investments** | **Short-Term Investments** | **Short-Term Investments** | **Short-Term Investments** | **Short-Term Investments** | **Short-Term Investments** | **Short-Term Investments** | **Short-Term Investments** |
| Liquidity Fund, Institutional Class<sup>(1)</sup> | &nbsp;&nbsp;&nbsp;161268 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;887964 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;(1046699) | &nbsp;&nbsp;&nbsp; — | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; — | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;2533 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;431 | 2533 |
| **Total** |  |  |  | **$—** | **$75170** | **$214222** | **$431** |  |

---

<sup>(1)</sup> Represents investment in Morgan Stanley Institutional Liquidity Funds - Government Portfolio.

Fair Value Measurements

Under generally accepted accounting principles for fair value measurements, a three-tier hierarchy to prioritize the assumptions, referred to as inputs, is used in valuation techniques to measure fair value. The three-tier hierarchy of inputs is summarized in the three broad levels listed below.

• Level 1 – quoted prices in active markets for identical investments

• Level 2 – other significant observable inputs (including quoted prices for similar investments, interest rates, prepayment speeds, credit risk, etc.)

• Level 3 – significant unobservable inputs (including a fund's own assumptions in determining the fair value of investments)

In cases where the inputs used to measure fair value fall in different levels of the fair value hierarchy, the level disclosed is determined based on the lowest level input that is significant to the fair value measurement in its entirety. The inputs or methodology used for valuing securities are not necessarily an indication of the risk associated with investing in those securities.

At January 31, 2023, the hierarchy of inputs used in valuing the Portfolio's investments, which are carried at value, were as follows:

---

| | | | | |
|:---|:---|:---|:---|:---|
| **Asset Description** | &nbsp;&nbsp;**Level 1** | &nbsp;&nbsp;**Level 2** | &nbsp;&nbsp;**Level 3\*** | &nbsp;&nbsp;**Total** |
| Common Stocks: |  |  |  |  |
| &nbsp;&nbsp;&nbsp;Asia/Pacific | &nbsp;&nbsp;$215300 | &nbsp;&nbsp;$19908507 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;$0 | &nbsp;&nbsp;$20123807 |
| &nbsp;&nbsp;&nbsp;Developed Europe | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 481361 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;46229053 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;0 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;46710414 |
| &nbsp;&nbsp;&nbsp;Developed Middle East | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 296266 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 1105600 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; — | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 1401866 |
| **Total Common Stocks** | &nbsp;&nbsp;**$992927** | &nbsp;&nbsp;**$67,243,160\*\*** | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;**$0** | &nbsp;&nbsp;**$68236087** |
| Short-Term Investments: |  |  |  |  |
| &nbsp;&nbsp;&nbsp;Affiliated Fund | &nbsp;&nbsp;$2533 | &nbsp;&nbsp;$— | &nbsp;&nbsp;$— | &nbsp;&nbsp;$2533 |
| &nbsp;&nbsp;&nbsp;Securities Lending Collateral | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;1823727 | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; — | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; — | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp; 1823727 |
| **Total Investments** | &nbsp;&nbsp;**$2819187** | &nbsp;&nbsp;**$67243160** | &nbsp;&nbsp;&nbsp;&nbsp;**$0** | &nbsp;&nbsp;**$70062347** |

---

\* None of the unobservable inputs for Level 3 assets, individually or collectively, had a material impact on the Portfolio.

\*\* Includes foreign equity securities whose values were adjusted to reflect market trading of comparable securities or other correlated instruments that occurred after the close of trading in their applicable foreign markets.

Level 3 investments at the beginning and/or end of the period in relation to net assets were valued at $0 and accordingly, a reconciliation of Level 3 assets for the fiscal year to date ended January 31, 2023 is not presented.

------

Tax-Managed International Equity Portfolio

January 31, 2023

Portfolio of Investments (Unaudited) — continued

------

For information on the Portfolio's policy regarding the valuation of investments and other significant accounting policies, please refer to the Portfolio's most recent financial statements included in its semiannual or annual report to shareholders.

## Form NPORT-P: Monthly Portfolio Investments Report

### NPORT-P: Part A: General Information

**Item A.1. Information about the Registrant.**

- **a. Name of Registrant:** EATON VANCE MUTUAL FUNDS TRUST

- **b. Investment Company Act file number:** 811-04015

- **c. CIK number of Registrant:** 0000745463

- **d. LEI of Registrant:** 549300C67AFHZKODE756

- **e. Address and telephone number of Registrant.**

  - **Street Address 1:** TWO INTERNATIONAL PLACE

  - **City:** BOSTON

  - **State:** MA

  - **Foreign country:** US

  - **Zip / Postal Code:** 02110

  - **Telephone number:** 617-482-8260

**Item A.2. Information about the Series.**

- **a. Name of Series:** Parametric Tax-Managed International Equity Fund

- **b. EDGAR series identifier (if any):** S000005279

- **c. LEI of Series:** 5493003N3WVC9HNOJF62

**Item A.3. Reporting period.**

- **a. Date of fiscal year-end:** 2023-10-31

- **b. Date as of which information is reported:** 2023-01-31

**Item A.4. Final filing**

Does the Fund anticipate that this will be its final filing on Form N-PORT? **No**

### Fund Information

**Total Assets:** $37719137.63

**Total Liabilities:** $48241.50

**Net Assets:** $37670896.13

**Monthly Return Information**

| Class               | Month 1 Return (%)   | Month 2 Return (%)   | Month 3 Return (%)   |
|:---|:---|:---|:---|
| Class ID C000014421 | 12.35%               | -0.96%               | 7.73%                |
| Class ID C000014419 | 12.53%               | -0.99%               | 7.84%                |
| Class ID C000070574 | 12.55%               | -1.00%               | 7.88%                |

**Monthly Gains & Losses**

| Period   | Net Realized Gain/Loss   | Net Unrealized Appreciation/Depreciation   |
|:---|:---|:---|
| Month 1  | $0.00                    | $0.00                                      |
| Month 2  | $0.00                    | $0.00                                      |
| Month 3  | $0.00                    | $0.00                                      |

**Designated Index Information**

- **Index Name:** MSCI EAFE (net)

- **Index Identifier:** MS_EAFE

### Schedule of Portfolio Investments

| Name                                       | Title                                      | Identifiers                                   | Payoff Profile   | Asset Category   | Issuer Category   | Country   |   Balance | Units   | Value (USD)   | % of Net Assets   | Maturity Date   | Coupon Type   | Annualized Rate (%)   | Restricted?   | Fair Value Level   | Lending Status   |
|:---|:---|:---|:---|:---|:---|:---|---:|:---|:---|:---|:---|:---|:---|:---|:---|:---|
| Tax-Managed International Equity Portfolio | Tax-Managed International Equity Portfolio | CUSIP: 000000000<br>LEI: 549300BPUCGZ3JJPCX65 | Long             | EC               | RF                | US        |   1915741 | NS      | $37701774.67  | 100.08%           |  |  |  | No            | N/A                | On Loan: No      |

### Signature

**Date Signed:** 2023-02-27

**Name of Applicant:** EATON VANCE MUTUAL FUNDS TRUST

**Signature:** James Kirchner

**Name of Signer:** James Kirchner

**Title:** Treasurer