Company: ADAMM
Filing Date: 2025-08-01
Form Type: 10-Q
Source: 0001273685-25-000072
Chunk: 70

Company: ADAMAS TRUST, INC.
Filing Date: 2025-08-01
Form: 10-Q
Item: Part I, Item 1
Chunk 70
---
— 105 — — — — Interest rate swaps (2) (4)— — — — — — — — U.S. Treasury futures (2) (4)— — — — — — — — Mortgage servicing rights (2)— — 19,449 19,449 — — 21,003 21,003 Assets of disposal group held for sale (3)— 58 500 558 — 67 — 67 Total$— $5,110,033 $4,212,415 $9,322,448 $— $3,828,667 $4,062,425 $7,891,092 Liabilities carried at fair value        CDOs:Consolidated SLST $— $— $1,031,897 $1,031,897 $— $— $811,591 $811,591 Residential loan securitizations— 1,526,481 — 1,526,481 — 1,253,332 — 1,253,332 Non-Agency RMBS re-securitization— 68,101 — 68,101 — 70,757 — 70,757 Senior unsecured notes— 137,418 — 137,418 — 60,310 — 60,310 Derivative liabilities:Interest rate swaps (2) (4)— — — — — — — — U.S. Treasury futures (2) (4)— — — — — — — — Credit default swaps (2) (4)— — — — — — — — Total$— $1,732,000 $1,031,897 $2,763,897 $— $1,384,399 $811,591 $2,195,990     (1)Excludes assets of disposal group held for sale (see Note 9).(2)Included in other assets or other liabilities, respectively, in the condensed consolidated balance sheets.(3)Includes interest rate caps classified as Level 2 instruments in the amount of $0.1 million as of June 30,