Company: APCXW
Filing Date: 2025-11-13
Form Type: 10-Q
Source: 0001683168-25-008326
Chunk: 5

Company: AppTech Payments Corp.
Filing Date: 2025-11-13
Form: 10-Q
Item: Part I, Item 1
Chunk 5
---
 
  
    Gain on debt extinguishment 
     (13) 
     – 
  
    Amortization of debt discount 
     50  
     151 
  
    Changes in operating assets and liabilities: 

    Accounts receivable 
     (55) 
     18 
  
    Prepaid expenses 
     129  
     10 
  
    Interest receivable 
     (41) 
     – 
  
    Accounts payable 
     432  
     785 
  
    Security deposit 
     50  
     – 
  
    Accrued liabilities 
     (207) 
     (254)
  
    Deferred revenue 
     –  
     (94)
  
    Right of use asset and liability, net 
     –  
     (16)
  
    Net cash used in operating activities 
     (3,829) 
     (4,968)
  
    CASH FLOWS FROM INVESTING ACTIVITIES: 

    Capitalized software development 
     –  
     (557)
  
    Other assets 
     –  
     (10)
  
    Net cash used in investing activities 
     –  
     (567)
  
    CASH FLOWS FROM FINANCING ACTIVITIES: 

    Net proceeds from sale of common stock 
     1,200  
     2,438 
  
    Proceeds from equity receivable 
     1,350  
     – 
  
    Proceeds from convertible notes payable 
     850  
     910 
  
    Proceeds from exercise of warrants 
     –  
     1,010 
  
    Proceeds from note payable 
     –  
     200 
  
    Repayment of notes payable 
     –  
     (200)
  
    Net cash provided by financing activities 
     3,400  
     4,358 
  
    Changes in cash and cash equivalents 
     (429) 
     (1,177)
  
    Cash and cash equivalents, beginning of period 
     868  
     1,281 
  
    Cash and cash equivalents, end of period 
    $439  
    $104 
  
    Supplemental disclosures of cash flows information: 

    Cash paid for interest 
    $31  
    $32