Title: wetten.nl - Regeling - Inkomstenbelasting, aanmerkelijk belang, buitenlands beleggingslichaam, beleggen of daarmee overeenkomende werkzaamheden - BWBR0012430

Source: https://wetten.overheid.nl/BWBR0012430/

Content:
{"title": "wetten.nl - Regeling - Inkomstenbelasting, aanmerkelijk belang, buitenlands beleggingslichaam, beleggen of daarmee overeenkomende werkzaamheden - BWBR0012430", "content": "Inkomstenbelasting, aanmerkelijk belang, buitenlands beleggingslichaam, beleggen of\n                                    daarmee overeenkomende werkzaamheden\n\nDit besluit is opnieuw uitgebracht voor de toepassing van de Wet IB 2001. Hiermee\n                                    is geen inhoudelijke wijziging beoogd ten opzichte van de regeling die gold voor de\n                                    toepassing van de Wet IB 1964 en was opgenomen in het besluit van 1 augustus 1988\n                                    DB88/4797 alsmede de publicatie opgenomen in het Infobulletin 1990/553.\n\n[Regeling vervallen per 06-12-2006 met terugwerkende kracht tot en met 23-11-2006]\n\nOp grond van artikel 4.13, eerste lid, onderdeel a, Wet IB 2001 dient een forfaitair\n                                       voordeel in aanmerking te worden genomen bij een aanmerkelijk belang in een buitenlands\n                                       beleggingslichaam. De omvang van het forfaitaire voordeel wordt nader bepaald in artikel\n                                       4.14 Wet IB 2001. In dat artikel komt een aantal malen het begrip \u2018beleggen of daarmee\n                                       overeenkomende werkzaamheden\u2019 voor. Zo behoeft geen forfaitair voordeel in aanmerking\n                                       te worden genomen indien het een aanmerkelijk belang betreft in een vennootschap waarvan\n                                       de feitelijke werkzaamheden aanmerkelijk verschillen van beleggen of daarmee overeenkomende\n                                       werkzaamheden.\n\nUit de geschiedenis van de totstandkoming van de genoemde bepaling blijkt dat het\n                                       begrip \u2018beleggen\u2019 ruim moet worden uitgelegd. De woorden \u2018of daarmee overeenkomende\n                                       werkzaamheden\u2019 onderstrepen dit. Onder beleggen of daarmee overeenkomende werkzaamheden\n                                       wordt in ieder geval ook verstaan het deelnemen aan de handel in goederentermijntransacties,\n                                       financi\u00eble termijntransacties en op beide hierv\u00f3\u00f3r genoemde termijntransacties.\n\nIn zijn arrest van 21 juni 1995, nr. 29\u00a0843, BNB1997/72, heeft de Hoge Raad beslist\n                                       dat sprake is van beleggen indien een vennootschap ten behoeve van haar beleggers\n                                       voordelen beoogt door te beleggen in rentedragende schuldvorderingen en door normale,\n                                       niet met enige andere activiteit van de vennootschap samenhangende, transacties aan\n                                       te gaan op de termijnmarkten voor goederen en financi\u00eble waarden. Verder verwijs ik\n                                       naar de volgende citaten die zijn ontleend aan parlementaire behandeling van artikel\n                                       29a van de Wet op de inkomstenbelasting 1964. Gelet op de gelijkluidende formulering\n                                       geldt hetgeen voor de toepassing van de Wet IB 1964 is opgemerkt evenzeer voor de\n                                       uitleg van art. 4.14 Wet IB 2001.\n\nNota naar aanleiding van het eindverslag, Tweede Kamer, zitting 1979\u20131980, 15 516,\n                                       nr. 11, blz. 20.\n\n\u2018(...) is het naar mijn mening met het oog op een redelijke en adequate wetstoepassing\n                                       niet alleen verantwoord maar zelfs noodzakelijk de inhoud van de begrippen \u201cbeleggen\u201d\n                                       en \u201caanmerkelijk verschillen van beleggen\u201d aan de praktijk over te laten en niet in\n                                       de Wet vast te leggen. (...). Bovendien opent een begripsomschrijving de mogelijkheid\n                                       dat constructies worden bedacht waardoor men zich wederom aan de werking van art.\n                                       29a kan onttrekken. Ik acht het dan ook juist dat aan de hand van concrete situaties,\n                                       die zich bovendien op grond van economische en maatschappelijke ontwikkelingen steeds\n                                       kunnen wijzigen, wordt beoordeeld of er sprake is van beleggen of daarmee overeenkomende\n                                       werkzaamheden\u2019.\n\nMvA, Eerste Kamer, zitting 1979\u20131980, 15 516, nr. 42b, blz. 13.\n\nDe leden van de fractie van het CDA vragen om een samenvattende uitleg van de begrippen\n                                       \u2018beleggen\u2019 en \u2018met beleggen overeenkomende werkzaamheden\u2019. Deze begrippen dekken tezamen\n                                       het geheel van activiteiten, dat in de jurisprudentie en in de literatuur wel wordt\n                                       aangeduid als \u2018normaal (particulier) vermogensbeheer\u2019.\n\nMet betrekking tot de in het eerste citaat genoemde economische en maatschappelijke\n                                       ontwikkelingen merk ik nog op dat het begrip beleggen voortdurend wijzigt. Vermogensbeheer\n                                       is niet langer statisch; het heeft zich ontwikkeld tot een activiteit waarbij een\n                                       belegger probeert met behulp van diverse instrumenten, zoals opties, termijncontracten,\n                                       futures, warrants e.d. een optimaal resultaat te behalen. Zo zijn beleggingsactiviteiten\n                                       steeds vaker activiteiten, waarmee een niet onaanzienlijk risico wordt gelopen, bijv.\n                                       het deelnemen aan de optiehandel. Zodoende omvat het begrip beleggen een scala van\n                                       activiteiten, waaronder ook de hierboven genoemde termijntransacties. Het ligt voor\n                                       de hand bij toepassing van bepalingen in een belastingwet waarin het beleggingsbegrip\n                                       centraal staat, uiteraard indien de bepalingen naar hun aard en strekking zulks niet\n                                       uitsluiten, bij deze ontwikkeling aan te sluiten. Naar het spraakgebruik en de geschiedenis\n                                       van de totstandkoming van art. 29a van de Wet op de inkomstenbelasting 1964 zijn deze\n                                       termijntransacties geen ondernemingsactiviteiten en evenmin feitelijke werkzaamheden\n                                       die aanmerkelijk verschillen van beleggen of daarmee overeenkomende werkzaamheden.\n\nMogelijk ten overvloede merk ik nog het volgende op.\n\nHet arrest van de HR van 8 november 1989, BNB1990/73, is niet in strijd met het hiervoor\n                                       opgenomen standpunt. In dat arrest is de vraag aan de orde wanneer het houden van\n                                       een bezit aan aandelen in een werkmaatschappij als beleggen kan worden aangemerkt.\n                                       Dit betreft derhalve een geheel andere activiteit dan de activiteit welke hierboven\n                                       werd besproken, te weten een buitenlands beleggingslichaam dat handelt op de termijnmarkten.\n\nMocht overigens in afwijking van hetgeen hiervoor is opgenomen, het deelnemen aan\n                                       de termijnhandel niet als beleggen of als een daarmee overeenkomende werkzaamheid\n                                       worden gekwalificeerd, dan geldt dat verdedigbaar is dat de vastrentende waarden in\n                                       het fonds niet voortvloeien uit werkzaamheden die aanmerkelijk verschillen van beleggen\n                                       en daarmee overeenkomende werkzaamheden. Ook dan zijn de vastrentende waarden \u2018beleggingen\u2019\n                                       in de zin van art. 4.14 Wet IB 2001.\n\nDit besluit treedt in werking met ingang van belastingjaar 2001."}