Source: http://docplayer.pl/3458992-Dokument-informacyjny-spolki-briju-s-a.html
Timestamp: 2017-12-18 23:12:42
Legal References Found: art. 78
 art. 78
 art. 78
 art. 96
 art. 69
 art. 69
 art. 69
 art. 87
 art. 69
 art. 89
 art. 75
 Art. 78
 art. 161
 art. 39
 art. 154
 art. 156
 art. 156
 art. 156
 art. 156
 art. 156
 art. 156
 art. 159
 art. 159
 art. 156
 art. 159
 art. 160
 art. 174
 art. 156
 art. 159
 art. 160
 art. 562
 art. 563

Document Content:
DOKUMENT INFORMACYJNY. spółki BRIJU S.A. - PDF
Download "DOKUMENT INFORMACYJNY. spółki BRIJU S.A."
1 Dokument Informacyjny BRIJU S.A. DOKUMENT INFORMACYJNY spółki BRIJU S.A. (dawniej FUTURAT S.A.) SPORZĄDZONY W ZWIĄZKU Z UBIEGANIEM SIĘ O WPROWADZENIE AKCJI SERII B, AKCJI SERII C, AKCJI SERII D, O WARTOŚCI NOMINALNEJ 1,00 ZŁ KAŻDA AKCJA Niniejszy Dokument Informacyjny został sporządzony w związku z ubieganiem się o wprowadzenie instrumentów finansowych objętych tym dokumentem do obrotu w Alternatywnym Systemie Obrotu prowadzonym przez Giełdę Papierów Wartościowych w Warszawie S.A., przeznaczonym głównie dla spółek, w których inwestowanie może być związane z wysokim ryzykiem inwestycyjnym. Wprowadzenie instrumentów finansowych do obrotu w alternatywnym systemie obrotu nie stanowi dopuszczenia ani wprowadzenia tych instrumentów do obrotu na rynku regulowanym prowadzonym przez Giełdę Papierów Wartościowych w Warszawie S.A. (rynku podstawowym lub równoległym). Inwestorzy powinni być świadomi ryzyka jakie niesie ze sobą inwestowanie w instrumenty finansowe notowane w alternatywnym systemie obrotu, a ich decyzje inwestycyjne powinny być poprzedzone właściwą analizą, a także, jeżeli wymaga tego sytuacja, konsultacją z doradcą inwestycyjnym. Treść niniejszego Dokumentu Informacyjnego nie była zatwierdzana przez Giełdę Papierów Wartościowych w Warszawie S.A. pod względem zgodności informacji w nim zawartych ze stanem faktycznym lub przepisami prawa. DATA SPORZĄDZENIA DOKUMENTU INFORMACYJNEGO: 12 LIPCA 2011 R. Autoryzowany Doradca TRIGON DOM MAKLERSKI S.A. strona 1
2 Dokument Informacyjny BRIJU S.A. Wstęp Emitent Nazwa (firma): Kraj: Siedziba: Adres: Adres korespondencyjny: BRIJU Spółka Akcyjna Polska Poznań Plac Bernardyński 4/3, Poznań ul. Paderewskiego 25-35, Gniezno Numer KRS: Oznaczenie Sądu: Sąd Rejonowy- Nowe Miasto i Wilda w Poznaniu, VIII Wydział Gospodarczy KRS REGON: NIP: Telefon: Fax: Poczta Strona www: Autoryzowany Doradca Nazwa (firma): Trigon Dom Maklerski Spółka Akcyjna Kraj: Polska Siedziba: Kraków Adres: ul. Mogilska 65, Kraków Numer KRS: Oznaczenie Sądu: Sąd Rejonowy dla Krakowa-Śródmieścia w Krakowie, XI Wydział Gospodarczy KRS Telefon: Fax: Poczta Strona www: Doradca Prawny Nazwa (firma): Kancelaria CSW Więckowska i Partnerzy Radcy Prawni Kraj: Polska Siedziba: Poznań Adres: ul. Mickiewicza 28, Poznań Numer KRS: Oznaczenie Sądu: Sąd Rejonowy- Nowe Miasto i Wilda w Poznaniu, VIII Wydział Gospodarczy KRS Telefon: Fax: Poczta Strona www: strona 2
3 Dokument Informacyjny BRIJU S.A. Instrumenty finansowe będące przedmiotem ubiegania się o wprowadzenie do obrotu w alternatywnym systemie: (jeden milion pięćset tysięcy) akcji zwykłych na okaziciela serii B o jednostkowej wartości nominalnej wynoszącej 1,00 zł, (czterysta siedemdziesiąt osiem tysięcy dwieście sześćdziesiąt) akcji zwykłych na okaziciela serii C o jednostkowej wartości nominalnej wynoszącej 1,00 zł, (pięćset tysięcy) akcji zwykłych na okaziciela serii D o jednostkowej wartości nominalnej wynoszącej 1,00 zł. strona 3
4 Dokument Informacyjny BRIJU S.A. Spis treści 1. Czynniki ryzyka Czynniki ryzyka związane z otoczeniem Emitenta i jego działalnością Czynniki ryzyka związane z wprowadzeniem i notowaniem Akcji Serii B, Akcji Serii C i Akcji Serii D na rynku NewConnect Osoby odpowiedzialne za informacje zawarte w Dokumencie Informacyjnym Emitent Autoryzowany Doradca Doradca prawny Dane o instrumentach finansowych Rodzaj, liczba oraz łączna wartości instrumentów finansowych z wyszczególnieniem rodzajów uprzywilejowania, wszelkich ograniczeń co do przenoszenia praw z instrumentów finansowych oraz zabezpieczeń lub świadczeń dodatkowych Podstawa prawna emisji instrumentów finansowych Oznaczenie dat, od których akcje Emitenta uczestniczą w dywidendzie Informacja o prawach wynikających z emitowanych papierów wartościowych i zasadach ich realizacji Określenie podstawowych zasad polityki Emitenta co do wypłaty dywidendy w przyszłości Informacje o zasadach opodatkowania dochodów związanych z posiadaniem i obrotem instrumentami finansowymi objętymi Dokumentem Informacyjnym, w tym wskazanie płatnika podatku Dane o Emitencie Podstawowe dane o Emitencie Czas trwania Emitenta Podstawa prawna utworzenia Emitenta Wskazanie sądu, który wydał postanowienie o wpisie Emitenta do właściwego rejestru Krótki opis historii Emitenta Określenie rodzajów i wartości kapitałów własnych Emitenta oraz zasad ich tworzenia Informacje o nieopłaconej części kapitału zakładowego Informacje o przewidywanych zmianach kapitału zakładowego w wyniku realizacji przez obligatariuszy uprawnień z obligacji zamiennych lub z obligacji dających pierwszeństwo do objęcia w przyszłości nowych emisji akcji, ze wskazaniem wartości warunkowego podwyższenia kapitału zakładowego oraz terminu wygaśnięcia praw obligatariuszy do nabycia tych akcji Wskazanie liczby akcji i wartości kapitału zakładowego, o które na podstawie statutu przewidującego upoważnienie zarządu do podwyższenia kapitału zakładowego, w granicach kapitału docelowego - może być podwyższony kapitał zakładowy, jak również liczby akcji i wartości kapitału zakładowego, o które w terminie ważności Dokumentu Informacyjnego może być jeszcze podwyższony kapitał zakładowy w tym trybie Rynki papierów wartościowych, na których są lub były notowane papiery wartościowe Emitenta lub wystawiane w związku z nimi kwity depozytowe Podstawowe informacje na temat powiązań organizacyjnych lub kapitałowych Emitenta, mających istotny wpływ na jego działalność, ze wskazaniem istotnych jednostek jego grupy kapitałowej, z podaniem w stosunku do każdego z nich co najmniej nazwy (firmy), formy strona 4
5 Dokument Informacyjny BRIJU S.A. prawnej, siedziby, przedmiotu działalności i udziału Emitenta w kapitale zakładowym i ogólnej liczbie głosów Podstawowe informacje o podstawowych produktach, towarach lub usługach wraz z ich określeniem wartościowym i ilościowym oraz udziałem poszczególnych grup produktów, towarów i usług, albo, jeżeli jest to istotne, poszczególnych produktów towarów i usług w przychodach ze sprzedaży ogółem dla Emitenta, w podziale na segmenty działalności Źródła danych dotyczących rynku oraz pozycji konkurencyjnej Emitenta Strategia rozwoju Emitenta Opis głównych inwestycji krajowych i zagranicznych Emitenta, w tym inwestycji kapitałowych, za okres objęty sprawozdaniem finansowym zamieszczonym w Dokumencie Informacyjnym Informacje o wszczętych wobec Emitenta postępowaniach: upadłościowym, układowym lub likwidacyjnym Informacje o wszczętych wobec Emitenta postępowaniach: ugodowym, arbitrażowym lub egzekucyjnym jeżeli wynik tych postępowań ma lub może mieć istotne znaczenie dla działalności Emitenta Informacje na temat wszystkich innych postępowań przed organami rządowymi, postępowań sądowych lub arbitrażowych włącznie z wszelkimi postępowaniami w toku, za okres obejmujący co najmniej ostatnie 12 miesięcy, lub takimi, które mogą wystąpić według wiedzy Emitenta, a które to postępowania mogły mieć lub miały w niedawnej przeszłości, lub mogą mieć istotny wpływ na sytuację finansową Emitenta Zobowiązania Emitenta istotne z punktu widzenia realizacji zobowiązań wobec posiadaczy instrumentów finansowych, które związane są w szczególności z kształtowaniem się jego sytuacji ekonomicznej i finansowej Wybrane dane finansowe Informacje o nietypowych okolicznościach lub zdarzeniach mających wpływ na wyniki z działalności gospodarczej, za okres objęty sprawozdaniem finansowym zamieszczonym w Dokumencie Informacyjnym Wskazanie wszelkich istotnych zmian w sytuacji gospodarczej, majątkowej i finansowej Emitenta oraz innych informacji istotnych dla ich oceny, które powstały po sporządzeniu danych finansowych zamieszczonych w Dokumencie Informacyjnym w punkcie Prognozy wyników finansowych Emitenta Dane o osobach zarządzających i osobach nadzorujących Dane o strukturze akcjonariatu Emitenta Sprawozdanie finansowe Załączniki Statut Emitenta Odpis z KRS Definicje i objaśnienia skrótów strona 5
6 Dokument Informacyjny BRIJU S.A. 1. Czynniki ryzyka Poniżej zostały zaprezentowane najbardziej istotne czynniki ryzyka związane z Emitentem i jego działalnością, które według najlepszej wiedzy Emitenta należy uwzględnić przy podejmowaniu decyzji inwestycyjnej Czynniki ryzyka związane z otoczeniem Emitenta i jego działalnością Ryzyko związane z konkurencją Przedmiotem działalności Emitenta jest projektowanie, produkcja i dystrybucja biżuterii wykonanej ze złota i kamieni szlachetnych. Rynek jubilerski jest rozdrobniony. Istnieje duża liczba małych oraz średnich sklepów i warsztatów, zaś oprócz nich działają trzy duże sieci, na które przypada ok. 40% obrotów na rynku: jest to spółka W. Kruk S.A. (należąca do Vistula Group S.A.), Apart Sp. z o.o. oraz YES Biżuteria Sp. z o.o. Roczne obroty rynku szacuje się na około 1,9 mld zł, a eksperci prognozują, że w kolejnych latach mają dalej rosnąć. Należy brać pod uwagę ryzyko pojawienia się kolejnych podmiotów, które rozpoczną działalność na rynku jubilerskim. Działalność podmiotów konkurencyjnych może w przyszłości prowadzić m.in. do spadku marż generowanych przez Emitenta, co z kolei może negatywnie wpływać na jego działalność, sytuację finansową i perspektywy rozwoju. Emitent ogranicza ryzyko konkurencji poprzez uzyskanie własnych przewag konkurencyjnych, między innymi przez wysoką jakość wytwarzanych produktów oraz świadczonych usług, terminowość realizowanych zleceń oraz wieloletnie doświadczenie pracowników Emitenta. Przyjęta strategia rozwoju zakłada stworzenie własnej marki, przy pomocy której Emitent będzie skutecznie konkurował na rynku Ryzyko związane z koniunkturą gospodarczą Wyniki działalności gospodarczej Emitenta uzależnione są częściowo od sytuacji w gospodarce polskiej, europejskiej, a także światowej. Wielkość sprzedaży wybranych produktów oferowanych przez Emitenta zależy od poziomu konsumpcji i popytu na dobra luksusowe. Ewentualne zmniejszenie tempa wzrostu produktu krajowego, a do tego pogarszający się poziom aktywności gospodarczej oraz trudna sytuacja na rynku pracy mogą doprowadzić do spadku popytu na wybrane produkty oferowane przez Emitenta Ryzyko utraty kluczowych osób Działalność Emitenta jest w znacznym stopniu oparta na aktywności jego głównych akcjonariuszy. Spółka zatrudnia także pracowników zajmujących się projektowaniem produktów oferowanych przez Emitenta oraz pozyskiwaniem ich nabywców zarówno krajowych, jak i zagranicznych. Ewentualna utrata kluczowych osób może w istotny sposób wpłynąć na poziom sprzedaży, a tym samym na wyniki finansowe Emitenta. Emitentowi trudno jest zapewnić, iż w przyszłości uda się zatrzymać wszystkich kluczowych pracowników bądź pozyskać na ich miejsce osoby o równie wysokich kompetencjach. Mając na uwadze powyższe ryzyko Emitent na bieżąco podejmuje działania mające na celu utrzymanie kluczowych pracowników, ewentualnie zastąpienie ich innymi zatrudnionymi w Spółce lub osobami pozyskanymi z rynku Ryzyko związane z nielegalnym obrotem wyrobami jubilerskimi Analizując rynek związany z wyrobami jubilerskimi należy wskazać na istnienie tzw. szarej strefy obrotu gospodarczego, który nigdzie nie jest ewidencjonowany. Według Spółki, wartość tego obrotu systematycznie maleje, m.in. poprzez rozwój oficjalnych sieci salonów sprzedaży, powodując wzrost obrotu ewidencjonowanego. Tym niemiej rozmiar szarej strefy może mieć ograniczony wpływ na działalność Emitenta. W przypadku ewentualnego, znaczącego wzrostu wartości handlu wyrobami jubilerskimi nieznanego pochodzenia poziom obrotów Emitenta może ulec obniżeniu Ryzyko związane z awarią maszyn i urządzeń, zniszczeniem lub utratą majątku W ramach prowadzonej działalności produkcyjnej i handlowej Emitent zobowiązany jest do zapewnienia płynności dostaw do odbiorców, zamawiających na bieżąco dostawę produktów lub na bazie planowanych zamówień. Zaistnienie poważnej awarii, istotne zniszczenie lub utrata części lub całości majątku trwałego należącego do Emitenta, może spowodować czasowe wstrzymanie produkcji i przejściowe trudności w realizacji dostaw. Wstrzymanie dostaw spowodowane awarią, zniszczeniem lub utratą majątku może przyczynić się do utraty części planowanych przychodów. Emitent ogranicza to ryzyko poprzez ubezpieczenie majątku od ryzyk związanych z awarią maszyn, zniszczeniem i utratą majątku oraz ma możliwość zlecania produkcji do podwykonawców. strona 6
7 Dokument Informacyjny BRIJU S.A Ryzyko dotyczące sporów związanych z prawami własności intelektualnej Emitent projektując nowe wzory biżuterii staje się podmiotem uprawnionym z tytułu praw autorskich do projektów oraz wzorów zdobniczych. Wielość i częsta zmienność tych wzorów przy rozproszonym rynku powoduje, że w obrocie mogą znajdować się wzory do siebie zbliżone, co może wywoływać spory między przedsiębiorcami w zakresie praw własności intelektualnej. Z jednej strony powoduje to istnienie po stronie Emitenta ryzyka utraty zysków z uwagi na posługiwanie się przez podmioty konkurencyjne wzorami podobnymi do opracowanych przez niego. Z drugiej strony Emitent jest również sam narażony na ryzyko zarzutów, że wzory opracowane przez niego naruszają prawa innych producentów, co może negatywnie wpływać na jego wizerunek. Emitent zabezpiecza się przed ryzykiem ewentualnych zarzutów kopiowania wzorów poprzez opracowywanie własnych wzorów przy zastosowaniu własnych technologii projektowych, zapewniających prawa autorskie Ryzyko zmiany przepisów prawa oraz sposobu ich interpretacji i stosowania Zagrożeniem dla działalności Emitenta jest niestabilność systemu prawnego w Polsce. Często zmieniające się przepisy i ich wykładnia istotnie utrudniają prowadzenie działalności gospodarczej oraz znacznie ograniczają przewidywalność wyników finansowych. Zmienność przepisów prawa dotyczy zwłaszcza prawa podatkowego. Praktyka organów skarbowych, jak i orzecznictwo sądowe w tej dziedzinie, nie są jednolite. W przypadku przyjęcia przez organy podatkowe niekorzystnej dla Emitenta interpretacji przepisów podatkowych, trzeba liczyć się z negatywnymi konsekwencjami dla działalność Emitenta, ich sytuacji finansowej i perspektyw rozwoju Ryzyko kursowe W przypadku ponoszenia kosztów i generowania przychodów w różnych walutach (np. ponoszenia nakładów inwestycyjnych w złotych oraz generowania przychodów w walutach obcych) Emitent narażony jest na ryzyko kursowe, co może obniżyć efektywność realizowanych przedsięwzięć. Emitent będzie dążył do wyeliminowania ryzyka walutowego poprzez stosowanie hedgingu naturalnego oraz skorelowania przychodów i kosztów ponoszonych w tej samej walucie. Na dzień sporządzenia Dokumentu Informacyjnego ryzyko walutowe z tego tytułu jest w opinii Zarządu Emitenta nieistotne Ryzyko związane z poziomem stóp procentowych Emitent prowadzi swoją działalność również przy udziale długu oprocentowanego głównie w oparciu o zmienną stopę procentową (kredytów bankowych). Ewentualny wzrost stóp procentowych może przyczynić się do zwiększenia kosztów obsługi finansowania, a w konsekwencji do obniżenia wyniku finansowego Emitenta oraz pogorszenia efektywności finansowej realizowanych inwestycji Ryzyko niepozyskania dodatkowego kapitału Nie można wykluczyć, iż szacunki Emitenta dotyczące wysokości dodatkowego kapitału, który będzie konieczny do realizacji nowego projektu, będącego głównym elementem strategii jego rozwoju okażą się niedokładne, a dotychczas pozyskane środki finansowe będą niewystarczające. Nie ma również pewności, czy Emitent pozyska środki w wystarczającej wysokości, po satysfakcjonującej cenie i w odpowiednim terminie. W przypadku niepozyskania dodatkowych środków istnieje ryzyko, iż rozpoczęty projekt, wobec braku możliwości dodatkowego dofinansowania, może nie przynieść zakładanych zysków lub w skrajnym przypadku zakończyć się niepowodzeniem. Celem ograniczenia opisanego ryzyka Emitent zamierza w optymalny sposób korzystać z dostępnych źródeł finansowania i starać się dostosowywać akceptowalny poziom ryzyka do aktualnej sytuacji rynkowej Czynniki ryzyka związane z wprowadzeniem i notowaniem Akcji Serii B, Akcji Serii C i Akcji Serii D na rynku NewConnect Wprowadzenie i notowanie akcji Emitenta w obrocie zorganizowanym na rynku NewConnect wiąże się z pewnymi ryzykami dotyczącymi charakteru i zasad dokonywania tego obrotu. Najistotniejsze z tych ryzyk zostały opisane poniżej Ryzyko niedostatecznej płynności rynku i wahań cen akcji Akcje Emitenta nie były do tej pory notowane na żadnym rynku zorganizowanym. Nie ma więc pewności, że instrumenty finansowe Emitenta będą przedmiotem aktywnego obrotu po ich wprowadzeniu do obrotu na rynku NewConnect. Istnieje ryzyko, że obrót akcjami na tym rynku będzie charakteryzował się małą płynnością. Tym samym mogą występować trudności w sprzedaży dużej ilości akcji w krótkim okresie, co może powodować dodatkowo znaczne obniżenie cen akcji będących przedmiotem obrotu, a nawet brak możliwości sprzedaży akcji. strona 7
8 Dokument Informacyjny BRIJU S.A Ryzyko związane ze wstrzymaniem wprowadzenia instrumentów finansowych do obrotu oraz zawieszeniem obrotu akcjami w Alternatywnym Systemie Obrotu na rynku NewConnect Zgodnie z 11 Regulaminu ASO, GPW może zawiesić obrót instrumentami finansowymi na okres nie dłuższy niż 3 miesiące: a) na wniosek emitenta, b) jeżeli uzna, że wymaga tego interes i bezpieczeństwo uczestników obrotu, c) jeżeli emitent narusza przepisy obowiązujące w alternatywnym systemie. W przypadkach określonych przepisami prawa GPW zawiesza obrót instrumentami finansowymi na okres nie dłuższy niż miesiąc. Zgodnie z 16 ust. 1 Regulaminu ASO GPW może zawiesić obrót instrumentami finansowymi Emitenta, jeżeli ten nie wykonuje obowiązków ciążących na emitentach notowanych na rynku NewConnect. Obowiązki, o których mowa w przytoczonym przepisie, to w szczególności obowiązki informacyjne. Nie ma podstaw do przypuszczeń, że taka sytuacja może zdarzyć się w przyszłości w odniesieniu do Emitenta, a ryzyko to dotyczy wszystkich akcji notowanych na rynku NewConnect. Do zawieszenia tego nie stosuje się ograniczeń czasowych z 11. Zgodnie z 16 ust. 3 GPW może dokonać także czasowego zawieszenia obrotu instrumentami finansowymi danego Emitenta, jeżeli informacja, którą przekazuje Emitent może mieć istotny wpływ na notowanie instrumentów finansowych. Zgodnie z art. 78 ust 2 Ustawy o Obrocie w przypadku gdy wymaga tego bezpieczeństwo obrotu lub jest zagrożony interes inwestorów, Giełda jako organizator alternatywnego systemu obrotu, na żądanie KNF, wstrzymuje wprowadzenie instrumentów finansowych do obrotu w tym alternatywnym systemie obrotu lub wstrzymuje rozpoczęcie obrotu wskazanymi instrumentami finansowymi na okres nie dłuższy niż 10 dni. W przypadku gdy obrót określonymi instrumentami finansowymi jest dokonywany w okolicznościach wskazujących na możliwość zagrożenia prawidłowego funkcjonowania alternatywnego systemu obrotu lub bezpieczeństwa obrotu dokonywanego w tym alternatywnym systemie obrotu, lub naruszenia interesów inwestorów, na żądanie KNF, Giełda jako organizator alternatywnego systemu, na podstawie art. 78 ust. 3 Ustawy o Obrocie, zawiesza obrót tymi instrumentami finansowymi na okres nie dłuższy niż miesiąc Ryzyko związane z wykluczeniem z Alternatywnego Systemu Obrotu na rynku NewConnect Zgodnie z 12 Regulaminu ASO, GPW może wykluczyć instrumenty finansowe z obrotu: a) na wniosek emitenta, z zastrzeżeniem możliwości uzależnienia decyzji w tym zakresie od spełnienia przez emitenta dodatkowych warunków, b) jeżeli uzna, że wymaga tego interes i bezpieczeństwo uczestników obrotu, c) wskutek ogłoszenia upadłości emitenta albo w przypadku oddalenia przez sąd wniosku o ogłoszenie upadłości z powodu braku środków w majątku emitenta na zaspokojenie kosztów postępowania, d) wskutek otwarcia likwidacji emitenta. GPW wyklucza instrumenty finansowe z obrotu w alternatywnym systemie: a) w przypadkach określonych przepisami prawa, b) jeżeli zbywalność tych instrumentów stała się ograniczona, c) w przypadku zniesienia dematerializacji tych instrumentów, d) po upływie 6 miesięcy od dnia uprawomocnienia się postanowienia o ogłoszeniu upadłości emitenta, obejmującej likwidację jego majątku, lub postanowienia o oddaleniu przez sąd wniosku o ogłoszenie tej upadłości z powodu braku środków w majątku emitenta na zaspokojenie kosztów postępowania. Przed podjęciem decyzji o wykluczeniu instrumentów finansowych z obrotu GPW może zawiesić obrót tymi instrumentami finansowymi. Zgodnie z 16 ust. 1 pkt 3 Regulaminu ASO GPW może wykluczyć z obrotu instrumenty finansowe Emitenta, jeżeli ten nie wykonuje obowiązków ciążących na emitentach notowanych na rynku NewConnect. Obowiązki, o których mowa w przytoczonym przepisie to w szczególności obowiązki informacyjne. Obecnie nie ma podstaw do przypuszczeń, że taka sytuacja może zdarzyć się w przyszłości w odniesieniu do Emitenta, a ryzyko to dotyczy wszystkich akcji notowanych na rynku NewConnect. Ponadto, art. 78. ust 4 Ustawy o Obrocie, przewiduje wykluczenie z obrotu, na żądanie KNF, instrumentów finansowych, w przypadku gdy obrót nimi zagraża w sposób istotny prawidłowemu funkcjonowaniu alternatywnego systemu obrotu lub bezpieczeństwu obrotu dokonywanego w tym alternatywnym systemie obrotu, lub powoduje naruszenie interesów inwestorów. strona 8
9 Dokument Informacyjny BRIJU S.A Ryzyko związane z możliwością nałożenia na Emitenta kar administracyjnych przez Komisję Nadzoru Finansowego w przypadku niedopełnienia wymaganych prawem obowiązków Komisja Nadzoru Finansowego może nałożyć kary administracyjne na Emitenta za niewykonywanie obowiązków wynikających z przepisów prawa, a w szczególności obowiązków wynikających z Ustawy o Ofercie i Ustawy o Obrocie. Wspomniane sankcje wynikają przede wszystkim z art. 96 i 97 Ustawy o Ofercie oraz z art Ustawy o Obrocie. W przypadku nałożenia takiej kary obrót instrumentami finansowymi Emitenta może stać się utrudniony bądź niemożliwy. Obecnie nie ma podstaw do przypuszczeń, że taka sytuacja może zdarzyć się w przyszłości w odniesieniu do Emitenta, a ryzyko to dotyczy wszystkich emitentów, których akcje są notowane na rynku NewConnect Ryzyko związane ze strukturą akcjonariatu Emitenta Po emisji Akcji Serii D łączny udział akcjonariuszy Jarosława Piotrowskiego, Przemysława Piotrowskiego oraz Tomasza Piotrowskiego wynosi 83,64%. Akcje te uprawniają wymienionych akcjonariuszy do oddania 89,68% głosów na WZA. Wobec znaczącej koncentracji akcji wokół tych akcjonariuszy istnieje ryzyko, iż mniejsi akcjonariusze nie będą dysponować odpowiednią ilością głosów na Walnym Zgromadzeniu, aby przegłosować projekty uchwał inne niż te, proponowane przez w/w akcjonariuszy. Po emisji Akcji Serii D dotychczasowi akcjonariusze zachowają większościowy udział w ogólnej liczbie głosów i kapitału zakładowego Emitenta i mają faktyczną kontrolę nad tymi decyzjami. strona 9
10 Dokument Informacyjny BRIJU S.A. 2. Osoby odpowiedzialne za informacje zawarte w Dokumencie Informacyjnym Poniżej zamieszczone zostały wszystkie wskazania osób odpowiedzialnych za informacje zamieszczone w niniejszym dokumencie Emitent Nazwa (firma): Kraj: Siedziba: Adres: Adres korespondencyjny: BRIJU Spółka Akcyjna Polska Poznań Telefon: Fax: Poczta Strona www: Plac Bernardyński 4/3, Poznań ul. Paderewskiego 25-35, Gniezno REGON: NIP: Sąd rejestrowy Numer KRS Sąd Rejonowy Poznań Nowe Miasto i Wilda w Poznaniu, VIII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego Osobami działającą w imieniu spółki BRIJU S.A. z siedzibą w Poznaniu jest Prezes Zarządu Spółki Przemysław Piotrowski, Wiceprezesi Zarządu Spółki Pan Tomasz Piotrowski oraz Pan Jarosław Piotrowski. Emitent ponosi odpowiedzialność za wszystkie informacje zamieszczone w treści Dokumentu Informacyjnego. strona 10
12 Dokument Informacyjny BRIJU S.A Doradca prawny Nazwa (firma): Kraj: Siedziba: Adres: Kancelaria CSW Więckowska i Partnerzy Radcy Prawni Polska Poznań ul. Mickiewicza 28, Poznań Telefon: Fax: Poczta Strona www: Sąd rejestrowy Numer KRS Sąd Rejonowy- Nowe Miasto i Wilda VIII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego Osobą działającą w imieniu Kancelarii CSW Więckowska i Partnerzy Radcy Prawni z siedzibą w Poznaniu jest Radca prawny Mariola Więckowska, Partner. Oświadczenie Doradcy Prawnego: strona 12
13 Dokument Informacyjny BRIJU S.A. 3. Dane o instrumentach finansowych 3.1. Rodzaj, liczba oraz łączna wartości instrumentów finansowych z wyszczególnieniem rodzajów uprzywilejowania, wszelkich ograniczeń co do przenoszenia praw z instrumentów finansowych oraz zabezpieczeń lub świadczeń dodatkowych Instrumenty finansowe wprowadzane do obrotu Niniejszy dokument został sporządzony w związku z wprowadzeniem do obrotu w alternatywnym systemie obrotu na rynku NewConnect: (jeden milion pięćset tysięcy) Akcji Serii B zwykłych na okaziciela o wartości nominalnej 1,00 zł (jeden złoty) każda, (słownie: czterysta siedemdziesiąt osiem tysięcy dwieście sześćdziesiąt) Akcji Serii C zwykłych na okaziciela o wartości nominalnej 1,00 zł (jeden złoty) każda, (słownie: pięćset tysięcy) Akcji Serii D zwykłych na okaziciela o wartości nominalnej 1,00 zł (jeden złoty) każda. Spółki BRIJU S.A. z siedzibą w Poznaniu. Wszystkie Akcje Serii B, Akcje Serii C oraz Akcje Serii D są akcjami zwykłymi na okaziciela. Łączna wartość nominalna Akcji Serii B wynosi zł. Łączna wartość nominalna Akcji Serii C wynosi zł. Łączna wartość nominalna Akcji Serii D wynosi zł. Łączna wartość nominalna Akcji wprowadzanych do obrotu w alternatywnym systemie obrotu na rynku NewConnect na podstawie niniejszego Dokumentu Informacyjnego wynosi zł (dwa miliony czterysta siedemdziesiąt osiem tysięcy dwieście sześćdziesiąt złotych). Akcje Serii B. Akcje Serii C oraz Akcje Serii D nie są uprzywilejowane, nie są zabezpieczone oraz nie są z nimi związane żadne świadczenia dodatkowe. Akcje Serii B zwykłe na okaziciela o wartości nominalnej 1,00 zł każda, w liczbie powstały w wyniku zamiany udziałów spółki z ograniczoną odpowiedzialnością na akcje, w związku z przekształceniem spółki z ograniczona odpowiedzialnością w spółkę akcyjną, na podstawie Uchwały nr 1 Zgromadzenia Wspólników spółki FUTURAT Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością z dnia 15 marca 2011 r. w sprawie przekształcenia spółki z ograniczoną odpowiedzialnością pod firmą FUTURAT sp. z o.o. z siedziba w Poznaniu w spółkę akcyjną pod firmą FUTURAT Spółka Akcyjna z siedzibą w Poznaniu (obecnie BRIJU S.A.). Wpis spółki przekształconej (spółki akcyjnej) do rejestru przedsiębiorców Krajowego Rejestru Sądowego nastąpił z dniem 1 kwietnia 2011 roku. Akcje Serii C zwykłe na okaziciela o wartości nominalnej 1,00 zł każda, w liczbie , zostały wyemitowane na podstawie Uchwały nr 3/2011 Nadzwyczajnego Walnego Zgromadzenia spółki FUTURAT S.A. (obecnie BRIJU S.A.) z dnia 13 maja 2011 roku w sprawie podwyższenia kapitału zakładowego w drodze emisji nowych Akcji Serii C, z wyłączeniem prawa poboru dotychczasowych akcjonariuszy ( Uchwała Serii C ). Emitent zaoferował łącznie Akcji Serii C w trybie art pkt. 1) Kodeksu spółek handlowych. Zgodnie z Uchwałą Serii C cena emisyjna Akcji Serii C wynosiła 1,00 zł i była równa ich cenie nominalnej. Akcje Serii C zostały zaoferowane trzem inwestorom: Trigon Dom Maklerski S.A. oraz dwóm osobom fizycznym, a następnie zostały przez nich objęte. Koszty emisji Akcji Serii C obejmowały przede wszystkim opłaty notarialne oraz należny z tytułu podwyższenia kapitału zakładowego podatek. W pozostałym zakresie Emitent nie poniósł żadnych istotnych kosztów z tytułu emisji i oferty Akcji Serii C. Oferta Akcji Serii C była przeprowadzona w dniu 13 maja 2011 r. Podwyższenie kapitału zakładowego Emitenta w drodze emisji Akcji Serii C zostało zarejestrowane przez Sąd Rejonowy Poznań Nowe Miasto i Wilda w Poznaniu, VIII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego w dniu 27 maja 2011 r. strona 13
14 Dokument Informacyjny BRIJU S.A. Akcje Serii D zwykłe na okaziciela o wartości nominalnej 1,00 zł, w liczbie zostały wyemitowane na podstawie Uchwały nr 5/2011 Nadzwyczajnego Walnego Zgromadzenia spółki FUTURAT S.A. (obecnie BRIJU S.A.) z dnia 13 maja 2011 r. w sprawie podwyższenia kapitału zakładowego w drodze emisji nowych Akcji Serii D, z wyłączeniem prawa poboru dotychczasowych akcjonariuszy ( Uchwała Serii D ). Ponadto, w dniu 13 maja 2011 r. Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie podjęło Uchwałę nr 7/2011 w sprawie dematerializacji Akcji Serii B, Akcji Serii C i Akcji Serii D oraz ubiegania się o wprowadzenie akcji do obrotu w alternatywnym systemie obrotu prowadzonym przez GPW. Zarząd Emitenta został upoważniony do określenia szczegółowych zasad oferowania Akcji Serii D oraz dokonania wszelkich czynności faktycznych i prawnych zmierzających do wprowadzenia Akcji do obrotu w alternatywnym systemie obrotu prowadzonym przez Giełdę Papierów Wartościowych w Warszawie S.A. (NewConnect), Emitent zaoferował łącznie Akcji Serii D. Ostateczna cena emisyjna Akcji Serii D wynosiła 5,00 zł każda i została ustalona przez Zarząd Emitenta na podstawie upoważnienia udzielonego przez Walne Zgromadzenie Emitenta w Uchwale Serii D, w porozumieniu z podmiotem pośredniczącym w oferowaniu Akcji Serii D - Trigon Dom Maklerski S.A., po dokonaniu oceny popytu na Akcje Serii D wśród inwestorów. Ostateczna cena emisyjna Akcji Serii D została określona przez Zarząd Emitenta w uchwale z dnia 14 czerwca 2011 roku i wynosiła 5,00 zł (pięć złotych). Oferta prywatna Akcji Serii D w trybie określonym w art pkt. 1) Kodeksu spółek handlowych była przeprowadzona w dniach czerwca 2011 r. W wyniku zawarcia umów objęcia akcji, skutecznie objęte i opłacone zostało Akcji Serii D, które zostały objęte przez 71 podmiotów. W związku z objęciem w drodze subskrypcji prywatnej wszystkich Akcji Serii D, Zarząd Emitenta, w dniu 22 czerwca 2011 r., złożył oświadczenie o dojściu emisji Akcji Serii D do skutku i dookreśleniu wysokości kapitału zakładowego spółki oraz o zmianie Statutu Spółki. Podwyższenie kapitału zakładowego Emitenta w drodze emisji Akcji Serii D zostało zarejestrowane przez Sąd Rejonowy Poznań- Nowe Miasto i Wilda w Poznaniu, VIII Wydział Krajowego Rejestru Sądowego w dniu 27 czerwca 2011 r. Wartość przeprowadzonej oferty Akcji Serii D wyniosła zł. Łączne koszty związane z przygotowaniem i przeprowadzeniem oferty prywatnej Akcji Serii D wyniosły zł, z czego wynagrodzenie Autoryzowanego Doradcy z tytułu doradztwa przy przeprowadzeniu oferty prywatnej (pośredniczenie w oferowaniu Akcji Serii D) wyniosło zł oraz z tytułu udziału w sporządzenia Dokumentu Informacyjnego wyniosło zł. Koszty związane z przeprowadzeniem procesu dematerializacji Akcji Emitenta wyniosły zł. Emitent nie poniósł kosztów związanych z promocją oferty Akcji Serii D. Obrót Akcjami Serii B, Akcjami Serii C oraz Akcjami Serii D podlega ograniczeniom przewidzianym w powszechnie wiążących przepisach prawa, w szczególności zaś określonym w Ustawie o Ofercie oraz Ustawie o Obrocie Ograniczenia statutowe. Statut Emitenta nie przewiduje żadnych ograniczeń w rozporządzaniu Akcjami Serii B, Akcjami Serii C i Akcjami Serii D Ograniczenia wynikające z umów o zakazie zbywania akcji (umowy typu lock-up) Akcje Serii B, stanowiące 25,09% udziału w kapitale zakładowym Emitenta są objęte lock-up em na podstawie umów o ograniczeniu rozporządzania akcjami zawartymi przez akcjonariuszy Akcji Serii B. Akcjonariusze Spółki posiadający Akcje Serii B, zobowiązali się nie sprzedawać akcji Spółki w okresie do dnia wprowadzenia akcji Emitenta do obrotu na rynku regulowanym Giełdy Papierów Wartościowych w Warszawie S.A., nie dłużej jednak niż przez 1 (jeden) rok, licząc od dnia wprowadzenia Akcji Serii D do alternatywnego systemu obrotu na rynku NewConnect, prowadzonego przez Giełdę Papierów Wartościowych w Warszawie S.A.: Akcjonariusze Spółki posiadający Akcje Serii C, reprezentujący 5% udział w kapitale zakładowym Emitenta zawarli ze Spółką umowy o ograniczaniu rozporządzania akcjami (umowy typu lock-up) i zobowiązali się nie sprzedawać akcji Spółki w okresie dwóch lat od dnia przydziału akcji serii C podczas emisji prywatnej, tj. do dnia 13 maja 2013 roku. strona 14
15 Dokument Informacyjny BRIJU S.A. Sprzedaż akcji objętych lock-up em może nastąpić tylko w przypadku przejęcia kontroli przez innego inwestora nad Spółką oraz po otrzymaniu uprzedniej zgody przez Zarząd Spółki, udzielonej w wyniku pozytywnej opinii o transakcji jako wpływającej korzystnie na przyszłe kształtowanie kursu akcji Ograniczenia wynikające z Ustawy o Ofercie Obrót instrumentami finansowymi Emitenta podlega niektórym ograniczeniom określonym w Ustawie o Ofercie. Zgodnie z art. 69 Ustawy o Ofercie, każdy: a) kto osiągnął lub przekroczył 5%, 10%,15 %, 20%, 25%, 33%, 33 1/3%, 50%, 75% albo 90% ogólnej liczby głosów w spółce publicznej, b) kto posiadał co najmniej 5%, 10%, 15%, 20%, 25%, 33%, 33 1/3%, 50%, 75% albo 90% ogólnej liczby głosów w tej spółce i w wyniku zmniejszenia tego udziału osiągnął odpowiednio 5%, 10%, 15%, 20%, 25%, 33%, 33 1/3%, 50%, 75% albo 90% lub mniej ogólnej liczby głosów, c) kogo dotyczy zmiana dotychczas posiadanego udziału ponad 33% ogólnej liczby głosów, o co najmniej 1% ogólnej liczby głosów, jest obowiązany niezwłocznie zawiadomić o tym Komisję oraz spółkę, nie później niż w terminie 4 dni roboczych od dnia, w którym dowiedział się o zmianie udziału w ogólnej liczbie głosów lub przy zachowaniu należytej staranności mógł się o niej dowiedzieć. Obowiązki określone w art. 69 Ustawie o Ofercie spoczywają również na podmiocie, który osiągnął lub przekroczył określony próg ogólnej liczby głosów w związku z: a) zajściem innego niż czynność prawna zdarzenia prawnego; b) nabywaniem lub zbywaniem instrumentów finansowych, z których wynika bezwarunkowe prawo lub obowiązek nabycia już wyemitowanych akcji spółki publicznej; c) pośrednim nabyciem akcji spółki publicznej. Obowiązki określone w art. 69 Ustawie o Ofercie powstają również w przypadku, gdy prawa głosu są związane z papierami wartościowymi stanowiącymi przedmiot zabezpieczenia; nie dotyczy to sytuacji, gdy podmiot, na rzecz którego ustanowiono zabezpieczenie, ma prawo wykonywać prawo głosu i deklaruje zamiar wykonywania tego prawa w takim przypadku prawa głosu uważa się za należące do podmiotu, na rzecz którego ustanowiono zabezpieczenie. Obowiązki określone powyżej spoczywają także na podmiotach określonych w art. 87 Ustawy o Ofercie, w tym m.in. na: a) podmiocie, w przypadku którego osiągnięcie lub przekroczenie danego progu ogólnej liczby głosów określonego w tych przepisach następuje w związku z posiadaniem akcji: i. przez osobę trzecią w imieniu własnym, lecz na zlecenie lub na rzecz tego podmiotu, z wyłączeniem akcji nabytych w ramach wykonywania czynności, o których mowa w art. 69 ust. 2 pkt 2 Ustawy o Obrocie, ii. w ramach wykonywania czynności polegających na zarządzaniu portfelami, w skład których wchodzi jeden lub większa liczba instrumentów finansowych, zgodnie z przepisami Ustawy o Obrocie oraz ustawy o funduszach inwestycyjnych - w zakresie akcji wchodzących w skład zarządzanych portfeli papierów wartościowych, z których podmiot ten, jako zarządzający, może w imieniu zleceniodawców wykonywać prawo głosu na walnym zgromadzeniu, iii. przez osobę trzecią, z którą ten podmiot zawarł umowę, której przedmiotem jest przekazanie uprawnienia do wykonywania prawa głosu; b) pełnomocniku, który w ramach reprezentowania akcjonariusza na walnym zgromadzeniu został upoważniony do wykonywania prawa głosu z akcji spółki publicznej, jeżeli akcjonariusz ten nie wydał wiążących pisemnych dyspozycji co do sposobu głosowania; c) łącznie na wszystkich podmiotach, które łączy pisemne lub ustne porozumienie dotyczące nabywania przez te podmioty akcji spółki publicznej lub zgodnego głosowania na walnym zgromadzeniu lub strona 15
16 Dokument Informacyjny BRIJU S.A. prowadzenia trwałej polityki wobec spółki, chociażby tylko jeden z tych podmiotów podjął lub zamierzał podjąć czynności powodujące powstanie tych obowiązków; d) podmiotach, które zawierają porozumienie, o którym mowa w lit. c) powyżej, posiadając akcje spółki publicznej, w liczbie zapewniającej łącznie osiągnięcie lub przekroczenie danego progu ogólnej liczby głosów określonego w tych przepisach. Do liczby głosów, która powoduje powstanie obowiązków określonych powyżej wlicza się: a) liczbę głosów posiadanych przez podmioty zależne po stronie podmiotu dominującego; b) liczbę głosów z akcji objętych pełnomocnictwem po stronie pełnomocnika, który został upoważniony do wykonywania prawa głosu, c) liczbę głosów z wszystkich akcji, nawet jeżeli wykonywanie z nich prawa głosu jest ograniczone lub wyłączone z mocy statutu, umowy lub przepisu prawa. Obowiązki określone w zapisach powyżej powstają również w przypadku, gdy prawa głosu są związane z papierami wartościowymi zdeponowanymi lub zarejestrowanymi w podmiocie, który może nimi rozporządzać według własnego uznania. Na podstawie art. 89 Ustawy o Ofercie akcjonariusz nie może wykonywać prawa głosu z akcji spółki publicznej będących przedmiotem czynności prawnej lub innego zdarzenia prawnego powodującego osiągnięcie lub przekroczenie danego progu ogólnej liczby głosów, jeżeli osiągnięcie lub przekroczenie tego progu nastąpiło z naruszeniem obowiązków określonych powyżej. W przypadku naruszenia tego zakazu prawo głosu wykonane z akcji spółki publicznej nie jest uwzględniane przy obliczaniu wyniku głosowania nad uchwałą walnego zgromadzenia, z zastrzeżeniem przepisów innych ustaw. Zgodnie z art. 75 ust. 4 Ustawy o Ofercie przedmiotem obrotu nie mogą być akcje obciążone zastawem, do chwili jego wygaśnięcia. Wyjątkiem jest przypadek, gdy nabycie tych akcji następuje w wykonaniu umowy, o ustanowieniu zabezpieczenia finansowego, w rozumieniu Ustawy z dnia 2 kwietnia 2004 roku, o niektórych zabezpieczeniach finansowych (Dz. U. nr 91, poz. 871) Ograniczenia wynikające z Ustawy o Obrocie Obrót instrumentami finansowymi Emitenta podlega ograniczeniom określonym w ustawie o Obrocie. Art. 78 ust. 2-4 Ustawy o Obrocie określa, że w przypadku gdy wymaga tego bezpieczeństwo obrotu w alternatywnym systemie obrotu lub jest zagrożony interes inwestorów, Giełda jako organizator alternatywnego systemu, na żądanie Komisji, wstrzymuje wprowadzenie instrumentów finansowych do obrotu w tym alternatywnym systemie obrotu lub wstrzymuje rozpoczęcie obrotu wskazanymi instrumentami finansowymi na okres nie dłuższy niż 10 dni. W przypadku gdy obrót określonymi instrumentami finansowymi jest dokonywany w okolicznościach wskazujących na możliwość zagrożenia prawidłowego funkcjonowania alternatywnego systemu obrotu lub bezpieczeństwa obrotu dokonywanego w tym alternatywnym systemie obrotu, lub naruszenia interesów inwestorów, na żądanie Komisji, Giełda jako organizator alternatywnego systemu zawiesza obrót tymi instrumentami finansowymi na okres nie dłuższy niż miesiąc. Na żądanie Komisji, Giełda jako organizator alternatywnego systemu wyklucza z obrotu wskazane przez Komisję instrumenty finansowe, w przypadku gdy obrót nimi zagraża w sposób istotny prawidłowemu funkcjonowaniu alternatywnego systemu obrotu lub bezpieczeństwu obrotu dokonywanego w tym alternatywnym systemie obrotu, lub powoduje naruszenie interesów inwestorów. Na podstawie art. 161a ust. 1 w zw. z art. 39 ust. 4 pkt. 3 Ustawy o Obrocie wszystkie niżej wskazane wymogi i zakazy odnoszą się nie tylko do instrumentów finansowych rynku regulowanego, ale również do instrumentów finansowych wprowadzonych do alternatywnego systemu obrotu lub będących przedmiotem ubiegania się o takie wprowadzenie. Ustawa o Obrocie zawiera szereg przepisów odnoszących się do postępowania z tzw. informacją poufną, która została zdefiniowana w art. 154 ustawy o Obrocie. Zasadniczo jest to określona w sposób precyzyjny informacja dotycząca instrumentów finansowych, która nie została przekazana do publicznej wiadomości, a która po takim przekazaniu mogłaby w istotny sposób wpłynąć na cenę danych instrumentów finansowych lub na cenę powiązanych z nimi pochodnych instrumentów finansowych. Każdy kto posiada informację poufną nie może jej wykorzystywać. Zgodnie z art. 156 ust. 4 Ustawy o Obrocie wykorzystywaniem informacji poufnej jest nabywanie lub zbywanie, na rachunek własny lub osoby trzeciej, strona 16
17 Dokument Informacyjny BRIJU S.A. instrumentów finansowych, w oparciu o informację poufną będącą w posiadaniu tej osoby, albo dokonywanie, na rachunek własny lub osoby trzeciej, innej czynności prawnej powodującej lub mogącej powodować rozporządzenie takimi instrumentami finansowymi, jeżeli instrumenty te: 1) są wprowadzone do alternatywnego systemu obrotu organizowanego na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej, lub są przedmiotem ubiegania się o wprowadzenie do takiego systemu, niezależnie od tego, czy transakcja, której przedmiotem jest dany instrument, jest dokonywana w tym alternatywnym systemie obrotu, albo 2) nie są wprowadzone do alternatywnego systemu obrotu organizowanego na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej, a ich cena lub wartość zależy bezpośrednio lub pośrednio od ceny instrumentu finansowego określonego w pkt. 3. Zakaz wykorzystywania informacji poufnej został ustanowiony w art. 156 Ustawy o Obrocie. Zakaz ten obowiązuje każdą osobę, która pozyskała informację poufną w związku z pełnieniem funkcji w organach spółki, posiadaniem w spółce akcji lub udziałów lub w związku z dostępem do informacji poufnej z racji zatrudnienia, wykonywania zawodu, a także stosunku zlecenia lub innego stosunku prawnego o podobnym charakterze. W szczególności zakazem tym objęci są: a) członkowie zarządu, rady nadzorczej, prokurenci lub pełnomocnicy emitenta lub wystawcy, jego pracownicy, biegli rewidenci albo inne osoby pozostające z tym emitentem lub wystawcą w stosunku zlecenia lub innym stosunku prawnym o podobnym charakterze, lub b) akcjonariusze spółki publicznej, lub c) osoby zatrudnione lub pełniące funkcje, o których mowa w lit. a, w podmiocie zależnym lub dominującym wobec emitenta lub wystawcy instrumentów finansowych dopuszczonych do obrotu na rynku regulowanym lub będących przedmiotem ubiegania się o dopuszczenie do obrotu na takim rynku, albo pozostające z tym podmiotem w stosunku zlecenia lub innym stosunku prawnym o podobnym charakterze, lub d) maklerzy lub doradcy. Ponadto zakaz wykorzystywania informacji poufnej ciąży na osobach, które pozyskały taką informację w wyniku popełnienia przestępstwa lub w inny sposób, jeżeli wiedziały lub przy dołożeniu należytej staranności mogły się dowiedzieć, że jest to informacja poufna. Wszystkie osoby, których dotyczy zakaz wykorzystywania informacji poufnych nie mogą również ujawniać informacji poufnej lub udzielać rekomendacji lub nakłaniać inną osobę na podstawie informacji poufnej do nabycia lub zbycia instrumentów finansowych, których dotyczy ta informacja. W przypadku uzyskania informacji poufnej przez osobę prawną lub jednostkę organizacyjną nieposiadającą osobowości prawnej, zakaz wykorzystywania informacji poufnej, dotyczy również osób fizycznych, które uczestniczą w podejmowaniu decyzji inwestycyjnych w imieniu lub na rzecz tej osoby prawnej lub jednostki organizacyjnej nieposiadającej osobowości prawnej. Zgodnie z art. 156 ust. 5 Ustawy o Obrocie ujawnieniem informacji poufnej jest przekazywanie, umożliwianie lub ułatwianie wejścia w posiadanie przez osobę nieuprawnioną informacji poufnej dotyczącej: 1) jednego lub kilku emitentów lub wystawców instrumentów finansowych, o których mowa w art. 156 ust. 4 pkt. 1 Ustawy o Obrocie; 2) jednego lub kilku instrumentów finansowych określonych w art. 156 ust. 4 pkt. 1 Ustawy o Obrocie; 3) nabywania albo zbywania instrumentów finansowych określonych w art. 156 ust. 4 pkt. 1 Ustawy o Obrocie. Zgodnie z art. 159 Ustawy o Obrocie członkowie zarządu, rady nadzorczej, prokurenci lub pełnomocnicy Emitenta, jego pracownicy, biegli rewidenci albo inne osoby pozostające z tym Emitentem w stosunku zlecenia lub innym stosunku prawnym o podobnym charakterze, nie mogą nabywać lub zbywać na rachunek własny lub osoby trzeciej akcji Emitenta, praw pochodnych dotyczących akcji Emitenta oraz innych instrumentów finansowych z nimi powiązanych w czasie obowiązywania tzw. okresu zamkniętego. Osoby wskazane powyżej ponadto nie mogą dokonywać na rachunek własny lub na rachunek osoby trzeciej innych czynności prawnych, powodujących lub mogących powodować rozporządzenie takimi instrumentami finansowymi, w czasie trwania tzw. okresu zamkniętego, o którym mowa w art. 159 ust. 2 ustawy o Obrocie. Jednocześnie zakaz ten odnosi się do działania powyższych osób jako organów osób prawnych, a w szczególności do podejmowania czynności, których celem jest doprowadzenie do nabycia lub zbycia przez daną osobę prawną, na rachunek własny bądź strona 17
18 Dokument Informacyjny BRIJU S.A. osoby trzeciej, akcji Emitenta, praw pochodnych dotyczących akcji Emitenta oraz innych instrumentów finansowych z nimi powiązanych lub mogących powodować rozporządzenie takimi instrumentami finansowymi przez tę osobę prawną, na rachunek własny lub osoby trzeciej. Okresem zamkniętym jest: a) okres od wejścia w posiadanie informacji poufnej dotyczącej Emitenta lub instrumentów finansowych, spełniających warunki określone w art. 156 ust. 4 Ustawy o Obrocie, do przekazania tej informacji do publicznej wiadomości, b) w przypadku raportu rocznego dwa miesiące przed przekazaniem raportu do publicznej wiadomości lub okres pomiędzy końcem roku obrotowego a przekazaniem tego raportu do publicznej wiadomości, gdyby okres ten był krótszy od pierwszego ze wskazanych, chyba że osoba fizyczna nie posiadała dostępu do danych finansowych, na podstawie których został sporządzony raport, c) w przypadku raportu półrocznego miesiąc przed przekazaniem raportu do publicznej wiadomości lub okres pomiędzy dniem zakończenia danego półrocza a przekazaniem tego raportu do publicznej wiadomości, gdyby okres ten był krótszy od pierwszego ze wskazanych, chyba że osoba fizyczna nie posiadała dostępu do danych finansowych, na podstawie których został sporządzony raport. d) w przypadku raportu kwartalnego dwa tygodnie przed przekazaniem raportu do publicznej wiadomości lub okres pomiędzy dniem zakończenia danego kwartału a przekazaniem tego raportu do publicznej wiadomości, gdyby okres ten był krótszy od pierwszego ze wskazanych, chyba że osoba fizyczna nie posiadała dostępu do danych finansowych, na podstawie których został sporządzony raport. Powyższych ograniczeń nie stosuje się do czynności wskazanych w art. 159 ust. 1b Ustawy o Obrocie, a w tym m.in. do czynności dokonywanych: a) w wykonaniu umowy zobowiązującej do zbycia lub nabycia akcji Emitenta, praw pochodnych dotyczących akcji Emitenta oraz innych instrumentów finansowych z nimi powiązanych zawartej na piśmie z datą pewną przed rozpoczęciem biegu danego okresu zamkniętego, b) w związku z wykonaniem przez dotychczasowego akcjonariusza Emitenta prawa poboru, c) w związku z ofertą skierowaną do pracowników lub osób wchodzących w skład statutowych organów Emitenta, pod warunkiem że informacja na temat takiej oferty była publicznie dostępna przed rozpoczęciem biegu danego okresu zamkniętego. Zgodnie z art. 160 ust. 1 Ustawy o Obrocie, osoby wchodzące w skład organów zarządzających lub nadzorczych emitenta albo będące jego prokurentami, oraz inne osoby, pełniące w strukturze organizacyjnej emitenta funkcje kierownicze, które posiadają stały dostęp do informacji poufnych dotyczących bezpośrednio lub pośrednio tego emitenta oraz kompetencje w zakresie podejmowania decyzji wywierających wpływ na jego rozwój i perspektywy prowadzenia działalności gospodarczej są obowiązane do przekazywania Komisji oraz temu emitentowi informacji o zawartych przez te osoby oraz osoby blisko z nimi związane na własny rachunek, transakcjach nabycia lub zbycia akcji emitenta, praw pochodnych dotyczących akcji emitenta oraz innych instrumentów finansowych powiązanych z tymi papierami wartościowymi, dopuszczonych do obrotu na rynku regulowanym lub będących przedmiotem ubiegania się o dopuszczenie do obrotu na takim rynku. W przypadku, naruszenia obowiązków opisanych powyżej zgodnie z art. 174 ust. Ustawy o Obrocie na osobę wymienioną w art. 156 ust. 1 pkt 1 lit. A ustawy o Obrocie, która w czasie trwania okresu zamkniętego dokonuje czynności, o których mowa w art. 159 ust. 1 ustawy o Obrocie, Komisja może nałożyć, w drodze decyzji, karę pieniężną do wysokości zł Na osobę, która nie wykonała lub nienależycie wykonała obowiązek, o którym mowa w art. 160 ust. 1 Ustawy o Obrocie, Komisja może nałożyć, w drodze decyzji, karę pieniężną w wysokości do zł, chyba że osoba ta zleciła uprawnionemu podmiotowi prowadzącemu działalność maklerską zarządzanie portfelem jej papierów wartościowych, w sposób który wyłącza wiedzę tej osoby o transakcjach zawieranych w ramach tego zarządzania albo przy zachowaniu należytej staranności nie wiedziała lub nie mogła się dowiedzieć o dokonaniu transakcji Ograniczenia dotyczące koncentracji przedsiębiorstw Nabywanie instrumentów finansowych Emitenta może skutkować dokonaniem koncentracji przedsiębiorców naruszającej konkurencję. Zagadnienie to regulują ustawa z 16 lutego 2007 roku o ochronie konkurencji i konsumentów (Dz. U. Nr 50, poz. 331) oraz Rozporządzenie Rady (WE) nr 139/2004 z dnia 20 stycznia 2004 r. w sprawie kontroli koncentracji przedsiębiorców (zwanego dalej Rozporządzeniem w Sprawie Koncentracji). strona 18
19 Dokument Informacyjny BRIJU S.A. Ustawa o ochronie konkurencji i konsumentów nakłada na przedsiębiorcę obowiązek zgłoszenia zamiaru koncentracji Prezesowi Urzędu Ochrony Konkurencji i Konsumentów (UOKiK), jeżeli łączny światowy obrót przedsiębiorców uczestniczących w koncentracji w roku obrotowym poprzedzającym rok zgłoszenia przekracza równowartość euro lub jeżeli łączny obrót na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej przedsiębiorców uczestniczących w koncentracji w roku obrotowym poprzedzającym rok zgłoszenia przekracza równowartość euro. Obowiązek zgłoszenia dotyczy m.in. zamiaru: a) połączenia dwóch lub więcej samodzielnych przedsiębiorców; b) przejęcia - przez nabycie lub objęcie akcji, innych papierów wartościowych, udziałów lub w jakikolwiek inny sposób - bezpośredniej lub pośredniej kontroli nad jednym lub więcej przedsiębiorcami przez jednego lub więcej przedsiębiorców; c) utworzenia przez przedsiębiorców wspólnego przedsiębiorcy; d) nabycia przez przedsiębiorcę części mienia innego przedsiębiorcy (całości lub części przedsiębiorstwa), jeżeli obrót realizowany przez to mienie w którymkolwiek z dwóch lat obrotowych poprzedzających zgłoszenie przekroczył na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej równowartość euro. Nie podlega zgłoszeniu m.in. zamiar koncentracji: a) jeżeli obrót przedsiębiorcy, nad którym ma nastąpić przejęcie kontroli, przez nabycie lub objęcie akcji, innych papierów wartościowych, udziałów lub w jakikolwiek inny sposób - bezpośredniej lub pośredniej kontroli nad jednym lub więcej przedsiębiorcami przez jednego lub więcej przedsiębiorców, nie przekroczył na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej w żadnym z dwóch lat obrotowych poprzedzających zgłoszenie równowartości euro; b) przedsiębiorców należących do tej samej grupy kapitałowej. Zgłoszenia zamiaru koncentracji dokonują odpowiednio wspólnie łączący się przedsiębiorcy, wspólnie wszyscy przedsiębiorcy biorący udział w utworzeniu wspólnego przedsiębiorcy, przedsiębiorca przejmujący kontrolę, przedsiębiorca nabywający część mienia innego przedsiębiorcy. Postępowanie antymonopolowe w sprawach koncentracji powinno być zakończone nie później niż w terminie 2 miesięcy od dnia jego wszczęcia. Do czasu wydania decyzji przez Prezesa UOKiK lub upływu terminu, w jakim decyzja powinna zostać wydana, przedsiębiorcy, których zamiar koncentracji podlega zgłoszeniu, są obowiązani do wstrzymania się od dokonania koncentracji. Prezes UOKiK, w drodze decyzji, wydaje zgodę na dokonanie koncentracji, w wyniku której konkurencja na rynku nie zostanie istotnie ograniczona, w szczególności przez powstanie lub umocnienie pozycji dominującej na rynku. Z powodu niedochowania obowiązków, wynikających z ustawy o ochronie konkurencji i konsumentów, Prezes UOKiK może nałożyć na przedsiębiorcę w drodze decyzji karę pieniężną w wysokości nie większej niż 10% przychodu osiągniętego w roku rozliczeniowym, poprzedzającym rok nałożenia kary, jeżeli przedsiębiorca ten, choćby nieumyślnie, dokonał koncentracji bez uzyskania zgody. Rozporządzenie w Sprawie Koncentracji zawiera uregulowania dotyczące tzw. koncentracji o wymiarze wspólnotowym, a więc obejmujących przedsiębiorstwa i powiązane z nimi podmioty, które przekraczają określone progi obrotu towarami i usługami. Rozporządzenie w Sprawie Koncentracji obejmuje wyłącznie koncentracje prowadzące do trwałej zmiany struktury własnościowej w przedsiębiorstwie. Koncentracje wspólnotowe podlegają zgłoszeniu do Komisji Europejskiej przed ich ostatecznym dokonaniem, a po: a) zawarciu umowy, b) ogłoszeniu publicznej oferty, lub c) przejęciu większościowego udziału. Zawiadomienia Komisji Europejskiej na podstawie Rozporządzenia w Sprawie Koncentracji można również dokonać w przypadku, gdy przedsiębiorstwa posiadają wstępny zamiar w zakresie dokonania koncentracji o wymiarze wspólnotowym. Zawiadomienie Komisji służy uzyskaniu jej zgody na dokonanie takiej koncentracji. Koncentracja przedsiębiorstw posiada wymiar wspólnotowy w następujących przypadkach: strona 19
20 Dokument Informacyjny BRIJU S.A. a) gdy łączny światowy obrót wszystkich przedsiębiorstw, uczestniczących w koncentracji, wynosi więcej niż 5 miliardów euro, oraz b) gdy łączny obrót przypadający na Wspólnotę Europejską każdego z co najmniej dwóch przedsiębiorstw uczestniczących w koncentracji wynosi więcej niż 250 milionów euro, chyba że każde z przedsiębiorstw uczestniczących w koncentracji uzyskuje więcej niż dwie trzecie swoich łącznych obrotów, przypadających na Wspólnotę, w jednym i tym samym państwie członkowskim. Koncentracja przedsiębiorstw ma wymiar wspólnotowy również w przypadku, gdy; a) łączny światowy obrót wszystkich przedsiębiorstw uczestniczących w koncentracji wynosi więcej niż 2,5 miliarda euro, b) w każdym z co najmniej trzech państw członkowskich łączny obrót wszystkich przedsiębiorstw uczestniczących w koncentracji wynosi więcej niż 100 milionów euro, c) w każdym z co najmniej trzech państw członkowskich łączny obrót wszystkich przedsiębiorstw uczestniczących w koncentracji wynosi więcej niż 100 milionów euro, z czego łączny obrót co najmniej dwóch przedsiębiorstw uczestniczących w koncentracji wynosi co najmniej 25 milionów euro, oraz d) łączny obrót, przypadający na Wspólnotę Europejską, każdego z co najmniej dwóch przedsiębiorstw uczestniczących w koncentracji wynosi więcej niż 100 milionów euro, chyba że każde z przedsiębiorstw uczestniczących w koncentracji uzyskuje więcej niż dwie trzecie swoich łącznych obrotów przypadających na Wspólnotę w jednym i tym samym państwie członkowskim Podstawa prawna emisji instrumentów finansowych Akcje Serii B powstały w wyniku przekształcenia spółki z ograniczoną odpowiedzialnością w spółkę akcyjną i zostały wydane w zamian za udziały w spółce z ograniczoną odpowiedzialnością oraz pokryte w całości majątkiem spółki przekształcanej. Przekształcenie spółki FUTURAT spółka z ograniczoną odpowiedzialnością w spółkę FUTURAT Spółka Akcyjna (obecnie BRIJU S.A.) nastąpiło na podstawie Uchwały nr 1 Nadzwyczajnego Zgromadzenia Wspólników FUTURAT spółka z ograniczoną odpowiedzialnością z dnia 15 marca 2011 r. o następującej treści: UCHWAŁA numer 1 Nadzwyczajnego Zgromadzenia Wspólników spółki FUTURAT Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością z siedzibą w Poznaniu z dnia 15 marca 2011 roku w sprawie przekształcenia spółki z ograniczoną odpowiedzialnością pod firmą FUTURAT Sp. z o.o. z siedzibą w Poznaniu w spółkę akcyjną pod firmą FUTURAT Spółka Akcyjna z siedzibą w Poznaniu. Na podstawie art pkt. 1), art. 562, art. 563 oraz art pkt. 1) Kodeksu spółek handlowych, Nadzwyczajne Zgromadzenie Wspólników FUTURAT Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością z siedzibą w Poznaniu postanawia, co następuje: Przekształcić spółkę z ograniczoną odpowiedzialnością pod firmą FUTURAT Sp. z o.o. z siedzibą w Poznaniu w spółkę akcyjną pod firmą FUTURAT Spółka Akcyjna z siedzibą w Poznaniu Określić wysokość kapitału zakładowego spółki przekształconej na kwotę ,00 zł (pięć milionów złotych) Przeznaczyć na wypłaty dla wspólników nieuczestniczących w spółce przekształconej kwotę ,00 zł (dwieście tysięcy złotych) Nie przewiduje się przyznania wspólnikom uczestniczącym w przekształceniu praw osobistych Zarząd spółki przekształconej będzie jednoosobowy i stanowić go będzie Przemysław Piotr Piotrowski, jako Prezes Zarządu Członkami Rady Nadzorczej spółki przekształconej będą: Tomasz Józef Piotrowski, Jarosław Mikołaj Piotrowski i Sławomir Kazimierz Piotrowski Wyrazić zgodę na poniższe brzmienie statutu spółki przekształconej: (.) strona 20