Source: https://interpretacje-podatkowe.org/pozyczka/ippb5-423-1120-14-2-is
Timestamp: 2017-10-21 10:26:42
Legal References Found: art. 15
 art. 15
 art. 15
 art. 506
 art. 15
 art. 15

Document Content:
Zmiana technicznych warunków obsługi pożyczek na skutek przystąpienia/uczestnictwa w systemie Cash-poolingu („relasyfikacja” zadłużenia z tytułu pożyczek na ujemne saldo w rachunku cash-poolingowym, przekazanie środków z pożyczki długoterminowej na rachunek cash-poolingowy) a różnice kursowe
IPPB5/423-1120/14-2/IŚinterpretacja indywidualna
Sp. z o.o. (dalej: Spółka) jest celową spółką inwestycyjną zajmującą się działalnością nieruchomościową i należy do grupy kapitałowej IK. Spółka jest stroną umowy „I (...) Lending (....) Master Agreement” (dalej: umowa Master Agreement) zawartej z If S.A. z siedzibą w Luksemburgu (dalej: If), podmiotem wyspecjalizowanym w świadczeniu usług fnansowych na rzecz podmiotow z grupy kapitałowej IK. Na mocy tej umowy, If może świadczyć na rzecz Spółki szeroką gamę usług finansowych, w tym m.in. przyjmowanie depozytów, udzielanie pożyczek, przeprowadzanie transakcji wymiany walut oraz usługi mieszczące się w szeroko pojętej koncepcji cash-poolingu. Umowa ta poddana jest prawu angielskiemu.
Od dnia 10 września 2012 r. Spółka uczestniczy w systemie cash-poolingu organizowanym przcz If. If pełni funkcję Agenta, na którego rachunku bankowym konsolidowane są salda rachunków bankowych uczestnikow cash-poola. Omawiany cash-pooling należy do typu „zero balancing”, tzn. na koniec każdego dnia salda (zarówno dodatnie jak i ujemne) na rachunkach uczestników cash-poola są zerowane poprzez rzeczywiste transfery pieniężne dokonywane odpowiednio na rachunek uczestnika z rachunku Agenta (w przypadku salda ujemnego) lub z rachunku uczestnika na rachunek Agenta (w przypadku salda dodatniego). Po osiągnięciu efektu konsolidacji, rachunki są rozliczane i rachunek uczestnika jest odpowiednio obciążany (w przypadku wyzerowania salda ujemnego) lub uznawany (w przypadku wyzerowania salda dodatniego) odsetkami (odpowiednio jako koszt lub przychód). Rachunki związane z cash-poolingiem wyrażone są w EURO, PLN i SEK.
Obecnie, Spółka planuje zaciągnięcie długoterminowej pożyczki od If z przewidywanym 7-letnim terminem spłaty (dalej: pożyczka długoterminowa). Udzielenie pożyczki długoterminowej odbędzie się poza cash-poolingiem, tzn. pożyczka długoterminowa nie będzie zaciągana w ramach cash-poolingu (zresztą byłoby to sprzeczne z ideą cash-poolingu, który nie przewiduje finansowania długoterminowego), pożyczka długoteminowa zostanie przelana przez If na rachunek funkcjonujący poza mechanizmem cash-poolingu, a podstawą prawną dla pożyczki długoterminowej będzie odrębna umowa I (...) Term (...) Master Agreement (dalej: umowa Term (...) Master Agreement). Pożyczka długoterminowa będzie wyrażona w EURO i zostanie przeznaczona na realizację długoterminowych celów inwestycyjnych oraz projektowych Spółki.
Ponieważ dla potrzeb płatności za wszystkie swoje zobowiązania Spółka korzysta w praktyce z rachunku cash-poolingowego (tzn. z tego rachunku dokonywane są przelewy do kontrahentów), na ktory wpływają wszystkie uzyskiwane przez Spółkę przepływy pieniężne, również środki uzyskane z planowanej pożyczki długoterminowej zostaną przez Spółkę przelane na rachunek cash-poolingowy jako wewnętrzne zasilenie tego rachunku. Realizacja celów pożyczki długoterminowej będzie zatem rownież dokonywana z rachunku cash-poolingowego. Sama pożyczka długoterminowa nie utraci przez to odrębnego bytu prawnego i ekonomicznego, tzn. jej obsługa przez Spółkę będzie realizowana w oparciu o odrębny tytuł prawny (umowa Term (...) Master Agreement), na odrębnych warunkach od cash poolingu.
Umowa cash-poolingu jest formą efektywnego zarządzania środkami finansowymi, stosowaną przez podmioty należące do jednej grupy kapitałowej, lub podmioty powiązane ekonomicznie w jakikolwiek inny sposób. Sprowadza się ona do koncentrowania środków pieniężnych z jednostkowych rachunków poszczególnych podmiotów na wspólnym rachunku grupy (rachunek główny) i zarządzaniu zgromadzoną w ten sposób kwotą, przy wykorzystaniu korzyści skali. Pozwala to na kompensowanie przejściowych nadwyżek, wykazywanych przez jedne z podmiotów z przejściowymi niedoborami zaistniałymi u innych podmiotów. Dzięki temu dochodzi do minimalizowania kosztów kredytowanie działalności podmiotów z grupy poprzez kredytowanie się przy wykorzystaniu środków własnych grupy.
W ramach umowy cash-poolingu nie dochodzi do wypływu środków pieniężnych, czyli do ich przekazania innemu podmiotowi. W przypadku standardowej umowy cash-poolingu, choć dochodzi do formalnego wydania środków pieniężnych Agentowi, to nie dochodzi do przekazania władztwa nad tymi środkami, gdyż Agent ograniczony jest w prawie dysponowania tymi środkami. Jego uprawnienia ograniczają się bowiem do zarządzania w określony w umowie sposób przekazywanymi mu środkami uczestników umowy. Zarządzając tymi środkami, czyni to w imieniu własnym, ale na rzecz uczestników umowy cash-pooling.
Na podstawie art. 15a ust. 1 UPDOP, różnice kursowe zwiększają odpowiednio przychody jako dodatnie różnice kursowe albo koszty uzyskania przychodów jako ujemne różnice kursowe w kwocie wynikającej z różnicy między wartościami określonymi w ust. 2 i 3 tego przepisu.
„Reklasyfikacja” zadłużenia Spółki na saldo ujemne w cash-poolingu
Jak wynika z powołanych powyżej przepisów UPDOP dotyczących różnic kursowych, rozpoznanie kosztów i przychodów z różnic kursowych powiązane jest z wystąpieniem określonych ustawą zdarzeń związanych z zapłatą albo inną formą wypływu środków lub wartości pieniężnych wyrażonych w walucie obcej. Zgodnie z brzmieniem art. 15a ust. 7 UPDOP za koszt poniesiony, o którym mowa w ust. 2 i 3 uważa się koszt wynikający z otrzymanej faktury (rachunku) albo innego dowodu w przypadku braku faktury (rachunku), a za dzień zapłaty, o którym mowa w ust. 2 i 3 – dzień uregulowania zobowiązań w jakiejkolwiek formie, w tym w wyniku potrącenia wierzytelności. Choć termin „uregulowanie zobowiązania” nie został przez UPDOP zdefiniowany, ani nie jest on zdefiniowany w innych gałęziach prawa polskiego, powszechnie przyjmuje się, że należy przez to rozumieć szeroką gamę czynności skutecznie prowadzących do wygaśnięcia zobowiązania z zaspokojeniem wierzyciela.
W opinii Spółki, w świetle art. 15a UPDOP (w szczególności przepisu ust. 7 mówiącego o „uregulowaniu” zobowiązania), w pierwszym rzędzie należy odnieść się do skutków prawnych rzeczywiście wywoływanych przez podatnika na mocy dokonanych przez niego działań. W przypadku, gdy działania te przybierają postać realizacji umowy zawartej pod rządami obcego prawa (a takim jest umowa Master Agreement), prawo to decyduje jaki jest charakter prawny dokonanej przez podatnika czynności. Jak zostało wyjaśnione w opisie stanu faktycznego, zgodnie z umową Master Agreement oraz prawem właściwym dla interpretacji tej umowy (prawo angielskie), reklasyfikacja zadłużenia Spółki wobec wierzyciela (If) została dokonana na mocy dotychczasowych postanowień umowy Master Agreement i nie stanowiła spłaty pożyczek ani innej formy zaspokojenia wierzyciela. Na mocy umowy Master Agreement dokonano jedynie zmiany technicznych warunków obsługi omawianego zadłużenia, tzn. zadłużenie Spółki od daty przystąpienia do cash-poolingu zostało zaewidencjonowane jako zadłużenie w cash-poolingu. Natomiast, reklasyfikacja nie wiązała się z wygaśnięciem lub uregulowaniem zadłużenia Spółki w jakiejkolwiek formie, gdyż Spółka w dalszym ciągu pozostała zobowiązana wobec wierzyciela w tej samej wysokości i na podstawie tego samego tytułu prawnego (umowa Master Agreement). Czynność techniczna, czyli zmiana sposobu ewidencjonowania zadłużenia Spółki wobec IK , będąca wynikiem reklasyfikacji tego zadłużenia po przystąpieniu Spółki do Cash-poolingu mieściła się w ramach wykonania dotychczasowych postanowień umowy Master Agreement i nie stanowiła - ani na mocy umowy Master Agreement ani na mocy prawa właściwego dla tej umowy - odrębnej czynności prawnej lecz czynność czysto faktyczną. W szczególności, nie doszło do nowacji zobowiązania Spółki wobec wierzyciela, jak również do spłaty dotychczasowego długu i zaciągnięcia nowego. Nie doszło również do jakiejkolwiek innej formy refinansowania (w ramach którego Spółka jako dłużnik wykonałaby swoje obowiązki z jednego długu ze środków pochodzących z innego długu).
Z ekonomicznego punktu widzenia, dokonana reklasyfikacja zadłużenia Spółki z pożyczek na ujemne saldo Cash-poolingowe nie wywołała jakichkolwiek rzeczywistych ruchów na walucie obcej. Sama zmiana sposobu traktowania zadłużenia Spółki poprzez odmienną jego ewidencję była zjawiskiem czysto technicznym i rachunkowym, nie związanym z wymianą walut lub choćby ich przeliczeniem według określonego kursu wymiany. Pozycja Spółki z punktu widzenia ryzyka różnic kursowych nie uległa zmianie, gdyż Spółka w dalszym ciągu pozostała zobowiązana wobec tego samego wierzyciela (If) w tej samej kwocie wyrażonej w tej samej walucie. Zmianie uległy wyłącznie elementy techniczne, nie wpływające na samą istotę i wysokość zadłużenia.
W ocenie Spółki, nawet gdyby podjąć próbę przetłumaczenia dokonanej przez Spółkę ze swoim wierzycielem czynności reklasyfikacji długu na grunt polskiego systemu prawnego, najbliższą instytucją podobną byłoby dokonanie zmiany/aneksu warunków zawartej uprzednio umowy. W uproszczeniu można by porównać to do zmiany warunków spłaty pożyczki poprzez określenie innych zasad spłaty (mechanizm, termin płatności, oprocentowanie etc.). W takich warunkach nie dochodzi - również na gruncie prawa polskiego - do wygaśnięcia długu lub zastąpienia go innym długiem lecz uznaje się, że strony w dalszym ciągu łączy ten sam dług a jedynie warunki jego spłaty uległy - na drodze swobody umów - modyfikacji. Potwierdza to treść art. 506 Kodeksu cywilnego, zgodnie z którym „jeżeli w celu umorzenia zobowiązania dłużnik zobowiązuje się za zgodą wierzyciela spełnic inne świadczenie albo nawet to samo świadczenie, lecz z innej podstawy prawnej, zobowiązanie dotychczasowe wygasa (odnowienie). W razie wątpliwości poczytuje się, że zmiana treści dotychczasowego zobowiązania nie stanowi odnowienia”. W opinii Spółki, w opisanym stanie faktycznym reklasyfikacja zadłużenia pożyczkowego na zadłużenie cash-pooligowe było wyłącznie zmianą treści dotychczasowego zobowiązania.
Przeznaczenie środków z pożyczki długoterminowej na rachunek cash-poolingowy
Podobnie stwierdziła Izba Skarbowa w Bydgoszczy w interpretacji z dnia 24 września 2012 r. (ITPB3/423-307/12/DK): „Konto Agenta ma charakter w istocie konta technicznego, na którym zgromadzone są środki uczestników umowy, a celem tego jest uzyskanie tzw. efektu skali, (...). Z powyzszego wynika, że faktycznie przekazane na rachunek Agenta środki pozostają środkami danego uczestnika”.
W podobnym duchu wypowiedział się Dyrektor Izby Skarbowej w Warszawie w interpretacji indywidualnej z dnia 13 marca 2013 r. (IPPB5/423-29/13-3/JC) oraz Dyrektor Izby Skarbowej w Poznaniu w interpretacji indywidualnej z dnia 14 kwietnia 2014 r. (ILPB4/423-11/14-5/ŁM) stwierdzając, że „transferowane kwoty sald z rachunku walutowego Spółki na rachunek spółki powiązanej nie będą „zapłatą”, ponieważ nie będą stanowily uregulowania zobowiązań Spółki”.
Z powyższych stanowisk wynika wniosek, że skutek w postaci różnic kursowych w rozumieniu art. 15a UPDOP nie powstaje w przypadku, gdy podatnik nie traci władztwa nad własnymi środkami w sensie ekonomicznym a taki właśnie przypadek ma miejsce w Cash-poolingu. O ile powołane powyżej interpretacje potwierdzają taką wykładnię w odniesieniu do przelewu środków pomiędzy rachunkiem prowadzonym dla uczestnika cash-poolingu a rachunkiem konsolidacyjnym prowadzonym dla Agenta, to tym bardziej ma on zastosowanie w odniesieniu do przelewu środków pomiędzy rachunkami należącymi do Spółki jako uczestnika Cash-poolingu. Zarówno bowiem na moment zasilenia własnego rachunku Cash-poolingowego przez Spółkę ze środków uzyskanych z pożyczki długoterminowej jak i w momencie poddania tych środków mechanizmowi konsolidacji (tak jak każdych innych środków wpływających na rachunek Cash-poolingowy Spółki) Spółka nie traci rzeczywistego władztwa ekonomicznego nad tymi środkami.
Należy podkreślić, że powyższy skutek wystąpiłby niezależnie od tego z jakiego źródła Spółka uzyskałaby środki przekazywane następnie na rachunek Cash-poolingowy (pożyczka, kredyt, wpłaty od kontrahentów etc.). Nie ma przy tym znaczenia fakt, że pożyczka długoterminowa zaciągnięta została od IK., który jest jednocześnie Agentem Cash-poolingu, gdyż pożyczka długoterminowa jest odrębnym tytułem prawnym (regulowanym odrębną umową) istniejącym niezależnie od cash-poolingu. Fakt przekazania środków z pożyczki długoterminowej na rachunek Cash-poolingowy nie stanowi bowiem spłaty tej pożyczki, ani nie prowadzi do utraty przez Spółkę ekonomicznego władztwa nad środkami. Każde zasilenie rachunku poddanego mechanizmowi Cash-poolingowemu powodujące zmianę salda na tym rachunku, jest bowiem neutralne z punktu widzenia art. 15a UPDOP, tzn. nie rodzi różnic kursowych, gdyż nie dochodzi do zaspokojenia jakiegokolwiek zobowiązania Spółki ani realnego wypływu środków finansowych poza władztwo Spółki.
IPPB5/423-1122/14-2/IŚ | Interpretacja indywidualna
Lokalizacja: Wyszukiwarka > Pożyczka > IPPB5/423-1120/14-2/IŚ