Source: http://docplayer.pl/655239-Ubezpieczenia-na-ycie-z-ubezpieczeniowym-funduszem-kapita-owym-a-ochrona-konsumenta.html
Timestamp: 2017-03-24 08:18:51+00:00
Document Index: 71535178

Matched Legal Cases: ['art. 805', 'art. 805', 'art. 125', 'art. 808', 'art. 13', 'art. 13', 'ustawy 28', 'art. 13', 'art. 13', 'art. 13', 'art. 13', 'art. 92', 'art. 92', 'art. 92', 'art. 94', 'art. 208', 'art. 101', 'art. 212', 'art. 229', 'art. 117', 'art. 13', 'art. 13', 'art. 13', 'art. 13', 'art. 13', 'art. 125', 'art. 126', 'art. 130', 'art. 130', 'art. 130', 'art14', 'art. 18', 'art. 24', 'art. 24', 'art. 24', 'art. 24', 'art. 24', 'SK 27/07 ', 'art. 4', 'art. 4', 'art. 26', 'SK 45/11 ', 'art. 49', 'art. 49', 'art. 2', 'art. 42', 'art. 2', 'K 27/15 ', 'Art. 1', 'art. 1', 'art.4', 'art.20', 'art.226', 'art. 227', 'art. 228', 'art. 230', 'art. 7', 'art. 18', 'art.399', 'art. 39', 'art. 26', 'art. 69', 'art. 488', 'art. 4', 'art.77']

UBEZPIECZENIA NA YCIE Z UBEZPIECZENIOWYM FUNDUSZEM KAPITA OWYM A OCHRONA KONSUMENTA - PDF
UBEZPIECZENIA NA YCIE Z UBEZPIECZENIOWYM FUNDUSZEM KAPITA OWYM A OCHRONA KONSUMENTA
Download "UBEZPIECZENIA NA YCIE Z UBEZPIECZENIOWYM FUNDUSZEM KAPITA OWYM A OCHRONA KONSUMENTA"
1 Andrzej Michór * UBEZPIECZENIA NA YCIE Z UBEZPIECZENIOWYM FUNDUSZEM KAPITA OWYM A OCHRONA KONSUMENTA WST P Rynek finansowy stanowi jedn ze sfer gospodarki, które podlegaj najbardziej dynamicznym zmianom. Spadek stóp procentowych w powi zaniu z kryzysem finansowym oraz ograniczeniem zaufania do instytucji finansowych spowodowa wysyp ofert instrumentów inwestycyjnych o charakterze hybrydowym, które mia- y w za o eniu czy wysokie zyski z powierzonych rodków z bezpiecze stwem inwestowania. Jednym z takich instrumentów, które w ostatnich latach zyskiwa y na popularno ci, by y umowy ubezpieczenia na ycie zwi zane z ubezpieczeniowym funduszem kapita owym. Umowy te, chocia przybrane w form umów ubezpieczenia, w istocie maj charakter hybrydalny, cz c elementy umowy ubezpieczenia na ycie z w istocie funduszem inwestycyjnym zamkni tym. Taka forma inwestowania jest przy tym dozwolona w polskim porz dku prawnym. Ubezpieczenia na ycie, je eli s zwi zane z ubezpieczeniowym funduszem kapita owym, wymienione * Andrzej Michór jest doktorem, adiunktem w Pracowni Prawa Finansowego na Wydziale Prawa i Administracji Uniwersytetu Opolskiego, s dzi S du Rejonowego dla Wroc awia-krzyków. Specjalizuje si w zagadnieniach prawa rynków finansowych oraz odpowiedzialno ci administracyjnej, jest autorem ponad 70 publikacji, w tym autorem i wspó autorem komentarzy do ustawy o obrocie instrumentami finansowymi (Wolters Kluwer 2010 i 2015) oraz ustawy o funduszach inwestycyjnych (Wolters Kluwer 2014). 1562 Problemy i pogl dy s w za czniku do ustawy z dnia 22 maja 2003 r. o dzia alno ci ubezpieczeniowej 1, dzia I, grupa 3. Z zawieraniem powy szych umów wi e si jednak wiele w tpliwo ci. Problem jest na tyle wa ki, e powsta o nawet Stowarzyszenie Osób Poszkodowanych przez Instytucje Finansowe Przywi zani do polisy z siedzib w Warszawie 2, przygotowywane s pozwy zbiorowe, za s dy zala y sprawy przeciwko towarzystwom ubezpiecze na ycie oferuj cym umowy ubezpieczenia na ycie z funduszem kapita owym. Konieczne jest zatem podj cie niezw ocznych dzia a maj cych na celu uporz dkowanie powy szego rynku. Obecnie tocz si prace nad wprowadzeniem przepisów, których za o eniem jest likwidacja wysokich op at manipulacyjnych, jak równie wprowadzenie dodatkowego pakietu rozwi za o charakterze prokonsumenckim, w tym rozwi zaniu kwestii odst powania od zawieranej umowy 3. Problem jest jednak o wiele bardziej z o ony. W tpliwo ci budzi ju sam charakter umowy, obowi zki informacyjne ubezpieczyciela i zwi zana z tym asymetria informacyjna, abuzywno klauzul umownych, jak równie mo liwo kwalifikowania umów jako zawartych pod wp ywem b du. Kwesti, która budzi najwi cej w tpliwo ci, jest wysoko op at za odst pienie od umowy ubezpieczenia, jak równie wycena zainwestowanych rodków. Wskazuje si tak e, e do kluczowych problemów w zakresie oferowania ubezpiecze z UFK nale y zjawisko missellingu, tj. oferowania zawarcia umowy niedostosowanej do potrzeb klientów 4. Powy sze zagro enia i w tpliwo ci zwi zane z konstrukcj umów ubezpieczenia z ubezpieczeniowym funduszem kapita owym, niestety zmaterializowa y si w praktyce. Jest to widoczne zarówno w dzia aniach Rzecznika Ubezpieczonych (zob. Raport z 7 grudnia 2012 r., Ubezpieczenia na ycie z ubezpieczeniowym funduszem kapita owym 5 ), organów nadzoru, jak Prezes UOKiK czy KNF, jak i w orzecznictwie s dów powszechnych. Godzi si w szczególno ci wspomnie o g o nych decyzjach Prezesa Urz du Ochrony Konkurencji i Konsumentów z dnia 15 pa - 1 Tekst jedn. z 2013 r., Dz. U. poz. 950 z pó n. zm. dalej u.dz.u. 2 Zob. 3 atwiej b dzie odst pi od polisolokaty rozmowa z Januszem Cichoniem Biznes i Finanse Cichoniem.html#ixzz3S87YBrnO. 4 W szczególno ci wskazuje si na oferowanie zawarcia umów zwi zanych z wysokim stopniem ryzyka inwestycyjnego klientom nie maj cym sk onno ci do ponoszenia takiego ryzyka; oferowanie zawarcia umów o skomplikowanej konstrukcji klientom maj cym znikom wiedz na temat funkcjonowania rynku kapita owego; oferowanie zawarcia umów d ugoterminowych osobom w podesz ym wieku. Zob. A. Jakubiak, Wyst pienie otwieraj ce konferencj, [w:] Ubezpieczenia na ycie z ubezpieczeniowym funduszem kapita owym ich rola, warto, dobre praktyki, M. Szczepa ska (red.), Wiadomo ci Ubezpieczeniowe. Wydanie specjalne, Warszawa 2013, s3 Bezpieczny Bank 1(58)/2015 dziernika 2014 r. (numery: RKT-61-42/13/SB 6, RBG 30/2014 7, RKT-30/ ) oraz z dnia 16 pa dziernika 2014 r. (nr DDK-2/ ), uznaj cych za praktyki naruszaj ce zbiorowe interesy konsumentów bezprawne dzia ania czy to instytucji finansowych, czy doradców finansowych. Na uwag zas uguje tak e uzasadnienie wyroku S du Okr gowego w Warszawie z dnia r., XVII AmC 2/14. Jak podniós A. Ch opecki, ubezpieczenie z UFK nie jest gr o sumie zerowej, jest produktem korzystnym dla obu stron umowy, konieczne jest jednak odbudowanie zaufania konsumentów, jak równie wywa enie interesów obu stron CHARAKTER UMOWY Umowy ubezpieczenia na ycie z ubezpieczeniowym funduszem kapita owym s umowami o mieszanym charakterze, cz cymi w sobie elementy ubezpieczenia i inwestycji. Cel inwestycyjny przy tym dominuje. Istot takiego ubezpieczenia jest bowiem inwestowanie w ubezpieczeniowe fundusze kapita owe rodków powierzanych ubezpieczycielowi w formie sk adki ubezpieczeniowej przez ubezpieczaj cego. W orzecznictwie pojawi si pogl d, e formalnie jednak co do zasady umowa ubezpieczenia na ycie z ubezpieczeniowym funduszem kapita owym jest umow ubezpieczenia, wynika to bowiem z bardzo szerokiej definicji takiej umowy zawartej w art. 805 k.c. Inherentn cech umowy ubezpieczenia na ycie z ubezpieczeniowym funduszem kapita owym jest wyra ne wyodr bnienie ubezpieczeniowego funduszu kapita owego oraz jego odr bne administrowanie 11. Tymczasem w pi miennictwie podnosi si, e obecna pojemna formu a art. 805 k.c. powoduje, e przestaje ona pe ni funkcj typologiczn, czyli wyró niaj c umow ubezpieczenia od innych umów. Przedmiotowa umowa ma cechy umowy ubezpieczenia oraz cechy umowy o inwestowanie powierzonych rodków na rachunek i ryzyko ubezpieczaj cego lub ubezpieczonego, a w konsekwencji odpowiada znanej od dawna polskiej doktrynie prawa zobowi za umownych koncepcji umowy mieszanej, której charakter prawny jest z natury mieszany 12. Nie sposób nie zgodzi si z A. Ch opeckim, e podstawowym celem tych umów nie jest ubezpieczenie okre lonego 6 7 Ibidem. 8 Ibidem. 9 Ibidem. 10 A. Ch opecki, Wprowadzenie, [w:] Ubezpieczenia na ycie, op. cit., s Zob. uzasadnienie wyroku SO w Warszawie z dnia r., sygn. akt XVII AmC 3734/11 oraz uzasadnienie wyroku SO w Warszawie z dnia r., XVII AmC 2/ M. Romanowski, Umowa ubezpieczenia na ycie z ubezpieczeniowym funduszem kapita owym w wietle przepisów Kodeksu cywilnego i projektowanych w tym zakresie zmian, [w:] Ubezpieczenia na ycie, op. cit., s4 Problemy i pogl dy rodzaju ryzyk osobowych lub maj tkowych, lecz lokowanie powierzonych rodków i osi ganie zysku z tego lokowania. Nadto umowa ubezpieczenia jako taka jest tylko rodkiem technicznym i prawnym osi gni cia odmiennych ni ubezpieczenie celów ekonomicznych. W szczególno ci wyp ata rodków i osi gni tych zysków nie jest uzale niona od wypadku ubezpieczeniowego, za wycofanie powierzonego kapita u i osi gni tych zysków jest bowiem, co do zasady, zale ne od woli powierzaj cego 13. Tymczasem wiadczeniem ubezpieczyciela jest ponoszenie ryzyka, a cech umowy ubezpieczenia jej losowo. W konsekwencji powy sze umowy w ogóle nie s umowami ubezpieczenia, lecz swoistymi umowami nienazwanymi 14. Nie mo e to pozosta bez wp ywu na ocen tych umów, w tym obowi zków stron oraz po redników ubezpieczeniowych. Charakterystyczne dla tego typu umów jest tak e to, e najcz ciej zawierane s z ubezpieczycielem przez podmiot trzeci, który jest ubezpieczaj cym dzia aj cym na cudzy rachunek (cz sto tzw. doradców finansowych nie maj cych statutu doradcy inwestycyjnego okre lonego w art. 125 i n. ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi 15 ), za inwestor jest jedynie osob ubezpieczon. Taka konstrukcja, w istocie z wykorzystaniem mechanizmu z art. 808 k.c., mo e powodowa pewne problemy w dochodzeniu swoich praw przez uprawnionych powo uj cych si na wady o wiadcze woli, b d niedozwolone praktyki rynkowe. Przyczyny korzystania z takiej formy inwestowania s z o one. Od strony inwestora za wykorzystaniem formy umowy ubezpieczenia przemawiaj wzgl dy podatkowe. Nie bez znaczenia okazuje si tak e oferowana przez ubezpieczycieli gwarancja ochrony kapita u, chocia ta, po lekturze regulaminu umowy, niekiedy bywa do problematyczna. W ko cu cz sto banki sprzedaj produkt w postaci umowy ubezpieczenia z funduszem kapita owym wraz z kredytem hipotecznym, 13 A. Ch opecki, Wykorzystanie konstrukcji umowy ubezpieczenia na rynku finansowym a problem tzw. obej cia prawa, PPH 2013, nr 2, s. 4 i n. 14 Ibidem; M. Szczepa ska, Ubezpieczenie na ycie z ubezpieczeniowym funduszem kapita owym, Warszawa 2011, s. 33 i n. A. Ch opecki trafnie wskazuje, e sk adka ( ) jest, co do zasady, lokat ubezpieczonego, która po odj ciu kosztów ubezpieczyciela i przy uwzgl dnieniu zysków lub strat z dokonywanych inwestycji w ca o ci powraca do ubezpieczonego ( ) jej wysoko nie jest równie w adnej mierze uzale niona od prawdopodobie stwa zaistnienia wypadku ubezpieczeniowego bowiem takiego wypadku po prostu nie ma, tj. nie ma on znaczenia dla konstrukcji umowy. Nie jest bowiem wypadkiem ubezpieczeniowym do ycie okre lonego wieku czy po prostu o wiadczenie woli ubezpieczonego. Tym bardziej up yw terminu, na który lokata zosta a dokonana. Chocia na marginesie mo e by oczywi cie takim zdarzeniem mier ubezpieczonego lub niedo ycie przez niego okre lonego wieku. Nale y podkre li, e w tym zakresie (np. mier w wypadku lub w wyniku nag ej choroby) niektóre z konstrukcji powy ej opisanych mog zawiera i czasem zawieraj okre lon ochron ubezpieczeniow spe niaj c warunki opisane powy ej. Zauwa y jednak nale y, e element ubezpieczeniowy, je eli wyst puje, jest marginalny, czasami stanowi c pewnego rodzaju pretekst dla nazywania przedmiotowych umów umowami ubezpieczenia. Zob. tak e M. Romanowski, Umowa ubezpieczenia, op. cit., s. 11 i n. 15 Tekst jedn. z 2014 r. Dz. U. poz. 94 z pó n. zm. dalej u.o.i.f. 1595 Bezpieczny Bank 1(58)/2015 uzale niaj c uzyskanie korzystniejszych warunków sp aty kredytu od nabycia produktu ubezpieczeniowego (ewentualnie zawarcia teoretycznie dro szej umowy ubezpieczenia na ycie). Niestety skorzystanie z formy umowy ubezpieczenia to tak e zagro enie dla konsumenta takiej us ugi finansowej. Nabywaj c klasyczny instrument finansowy taki jak akcja, obligacja, certyfikat inwestycyjny b d jednostka uczestnictwa w funduszu inwestycyjnym otwartym, inwestor korzysta z ca ej palety rodków ochronnych okre lonych w ustawie o obrocie instrumentami finansowymi, ustawie z dnia 29 lipca 2005 r. o ofercie publicznej i warunkach wprowadzania instrumentów finansowych do zorganizowanego systemu obrotu oraz o spó kach publicznych 16, b d ustawie z dnia 27 maja 2004 r. o funduszach inwestycyjnych 17. Bezpo rednim skutkiem skorzystania z formy umowy ubezpieczenia z funduszem kapita owym jest zatem, jak ju podniesiono, niezastosowanie re imu wskazanych wy ej ustaw w ich ochronnych aspektach, zwi zanych z procedurami badania i zatwierdzania prospektów emisyjnych, obowi zkami informacyjnymi, jak równie obowi zkami sprawozdawczymi. Nie sposób nadto nie wskaza na odmienno ci w zakresie sankcji administracyjnych i administracyjno-prawnych rodków zabezpieczaj cych, które tak e maj walor ochronny w stosunku do inwestorów. W odniesieniu do obowi zków informacyjnych w szczególno ci nale y zwróci uwag na kwestie zwi zane z obowi zkami informacyjnymi funduszu, upublicznieniem prospektu informacyjnego lub memorandum informacyjnego, badaniem profilu klienta, stanowi cych m.in. implementacj dyrektywy MiFID I dyrektywy 2004/39/WE Parlamentu Europejskiego i Rady z dnia 21 kwietnia 2004 r. w sprawie rynków instrumentów finansowych zmieniaj ca dyrektyw Rady 85/611/ EWG i 93/6/EWG i dyrektyw 2000/12/WE Parlamentu Europejskiego i Rady oraz uchylaj ca dyrektyw Rady 93/22/EWG 18. Zapewnienie inwestorowi nale ytej informacji o produkcie inwestycyjnym stanowi jeden z kluczowych elementów rzetelnego funkcjonowania rynków finansowych 19, przyczyniaj cych si do zmniejszenia asymetrii informacji oraz wynikaj cych z tego zjawiska negatywnych konsekwencji dla podejmowania optymalnych decyzji inwestycyjnych 20. Uzyskanie rzetelnych 16 Tekst jedn. z 2013 r. Dz. U. poz dalej u.o.p. 17 Tekst jedn r. poz. 157 z pó n. zm. dalej u.f.i. 18 Dz.Urz. UE Seria L, Nr 145, s. 1 z pó n. zm. 19 Zob. E. Rutkowska-Tomaszewska, Obowi zki informacyjne firm inwestycyjnych wiadcz cych us ugi w ramach dzia alno ci maklerskiej wobec klientów detalicznych, [w:] Regulacja MiFID skutki prawne dla funkcjonowania rynku finansowego, E. Rutkowska-Tomaszewska (red.), Wroc aw 2014, s. 75 i n. 20 W sprawie asymetrii informacji zob. A. Jurkowska-Zeidler, Bezpiecze stwo rynku finansowego w wietle prawa Unii Europejskiej, Warszawa 2008, s. 172 i n. 1606 Problemy i pogl dy informacji sprzyja tak e budowaniu zaufania klientów do instytucji finansowych, stanowi c jeden z elementów stabilno ci systemu finansowego pa stwa 21. Na obowi zki informacyjne wzgl dem inwestorów nak ada si nadto re im informacyjny zwi zany z nadzorem wykonywanym przez KNF 22. Podkre li nale y, e ochrona inwestora na rynkach finansowych stale si zwi ksza r. Parlament Europejski i Rada przyj y pakiet nowych przepisów normuj cych rynki instrumentów finansowych UE, stanowi cych kolejny etap integracji rynków finansowych UE, okre lanych cznie jako MiFID II now dyrektyw MiFID II (dyrektywa 2014/65/UE w sprawie rynków instrumentów finansowych oraz zmieniaj ca dyrektyw 2002/92/WE i dyrektyw 2011/61/UE (wersja przekszta cona) 23, oraz rozporz dzenie MiFIR (rozporz dzenie 600/2014 w sprawie rynków instrumentów finansowych oraz zmieniaj ce rozporz dzenie (EU) nr 648/2012) 24. W stosunku do regulacji MiFID I do g ównych za o e nowych przepisów nale y m.in. zwi kszenie przejrzysto ci systemu finansowego oraz ustanowienie jednolitego wzorca ochrony inwestora 25. Unijny normodawca k adzie zatem szczególny nacisk na zapewnienie jasnych i przejrzystych regu gry, udost pnienie pe nych, rzetelnych i zrozumia- ych informacji inwestorowi, jak równie ochron konsumenta jako strony umowy na rynku finansowym. Ma to szczególne znaczenie z uwagi na fakt, e us ugi na rynku finansowym charakteryzuj si wyra nie zwi kszonym w porównaniu z innymi ryzykiem ekonomicznym i zagro eniami naruszania interesów klientów b d cych nieprofesjonalnymi uczestnikami rynku REGULACJE USTAWY O DZIA ALNO CI UBEZPIECZENIOWEJ Ustawodawca zawar w ustawie o dzia alno ci ubezpieczeniowej wiele przepisów reguluj cych dzia alno zak adów ubezpiecze, polegaj c na oferowaniu umów ubezpieczenia na ycie z ubezpieczeniowym funduszem kapita owym. Mo na je podzieli na dwie grupy. Do pierwszej nale przepisy okre laj ce wymogi formalne, 21 T. Nieborak, [w:] Ustawa o funduszach inwestycyjnych. Komentarz, R. Mroczkowski (red.), Warszawa 2014, s Szerzej zob. A. Michór, Obowi zki informacyjne firm inwestycyjnych wobec organu nadzoru, [w:] Regulacja MiFID, op. cit., s. 43 i n. 23 Dz.Urz. UE Seria L Nr 173, s Ibidem, s Szerzej zob. M. Pacak, MiFID II, a MiFID czy zmiany co zmieni, [w:] Nowe koncepcje i regulacje nadzoru finansowego, pod red. W. Rogowskiego, Kraków Warszawa 2014, s. 263 i n.; A. Michór, MiFID II w systemie regulacji rynków finansowych, [w:] Pespektywy i wyzwania integracji europejskiej, K. Opolski i J. Górski (red.), NBP, Warszawa 2014, s. 355 i n. 26 Por. E. Rutkowska-Tomaszewska, Manipulowanie informacj w zakresie odp atno ci za us ugi bankowe i prawne mechanizmy przeciwdzia ania tym nadu yciom, [w:] Nowe koncepcje..., op. cit., s. 297 i n. 1617 Bezpieczny Bank 1(58)/2015 jakie musi spe ni zak ad ubezpiecze oferuj cy omawiane instrumenty. Do drugiej nale y zaliczy regulacje o charakterze publicznoprawnym, okre laj ce procedur udzielenia zezwolenia na prowadzenie dzia alno ci ubezpieczeniowej, jak równie zasady sprawowania nadzoru nad zak adem ubezpiecze. Przede wszystkim nale y odwo a si do unormowania art. 13 ust. 1 u.dz.u., który reguluje tak e umowy ubezpiecze na ycie z ubezpieczeniowym funduszem kapita owym. Stosownie do tej regulacji zak ad ubezpiecze jest obowi zany do zawarcia w umowie ubezpieczenia definicji poszczególnych wiadcze ; wysoko ci sk adek odpowiadaj cych poszczególnym wiadczeniom podstawowym i dodatkowym; zasad ustalania wiadcze nale nych z tytu u umowy, w szczególno ci sposobu kalkulacji i przyznawania premii, rabatów i udzia u w zyskach ubezpieczonego, okre lenia stopy technicznej, wskazania warto ci wykupu oraz wysoko ci sumy ubezpieczenia w przypadku zmiany umowy ubezpieczenia na bezsk adkow, o ile s one gwarantowane, okre lenia kosztów oraz innych obci e pobieranych przez zak ad ubezpiecze przy wyp acie wiadcze ; opisu tych czynników w metodach kalkulacji rezerw techniczno-ubezpieczeniowych, które mog mie wp yw na zmian wysoko ci wiadczenia zak adu ubezpiecze ; wskazania przepisów reguluj cych opodatkowanie wiadcze zak adu ubezpiecze. W konsekwencji wi kszo z tych informacji, ze wzgl du na to, e z regu y s one ustalane jednolicie dla danego produktu ubezpieczeniowego, jest umieszczana w ogólnych warunkach ubezpieczenia, które ubezpieczyciel winien dor czy ubezpieczaj cemu przed zawarciem umowy ubezpieczenia. W istocie jedynie wysoko sk adki jest okre lona w polisie ubezpieczeniowej lub w innym dokumencie ubezpieczenia, ze wzgl du na ich indywidualny charakter 27. Istotn rol dla okre lenia tre ci stosunku prawnego cz cego zak ad ubezpiecze z konsumentem odgrywa art. 13 ust. 4 u.dz.u., zgodnie z którym w zakresie ubezpiecze na ycie, je eli s zwi zane z ubezpieczeniowym funduszem kapita owym, o których mowa w dziale I grupa 3 za cznika do ustawy 28, zak ad ubezpiecze jest obowi zany do okre lenia lub zawarcia w umowie ubezpieczenia: wykazu oferowanych ubezpieczeniowych funduszy kapita owych; zasad ustalania warto ci wiadcze oraz warto ci wykupu ubezpieczenia, w tym równie zasad umarzania jednostek ubezpieczeniowego funduszu kapita owego i terminów ich zamiany na rodki pieni ne i wyp aty wiadczenia; regulaminu lokowania rodków ubezpieczeniowego funduszu kapita owego obejmuj cego w szczególno ci charakterystyk aktywów wchodz cych w sk ad tego funduszu, kryteria doboru aktywów 27 Zob. M. Szczepa ska, Zakres obowi zku informacyjnego ubezpieczyciela w ubezpieczeniach na ycie z ubezpieczeniowym funduszem kapita owym i produktach strukturyzowanych w formie umowy ubezpieczenia [w:] Ubezpieczenia na ycie, op. cit., s Za cznik ten stanowi podzia ryzyka wed ug dzia ów, grup i rodzajów ubezpiecze. Dzia I to ubezpieczenia na ycie, za grupa 3 to: ubezpieczenia na ycie, je eli s zwi zane z ubezpieczeniowym funduszem kapita owym. 1628 Problemy i pogl dy oraz zasady ich dywersyfikacji i inne ograniczenia inwestycyjne; zasad i terminów wyceny jednostek ubezpieczeniowego funduszu kapita owego; zasad ustalania wysoko ci kosztów oraz wszelkich innych obci e potr canych ze sk adek ubezpieczeniowych lub z ubezpieczeniowego funduszu kapita owego; zasad alokacji sk adek ubezpieczeniowych w jednostki ubezpieczeniowego funduszu kapita owego, w szczególno ci w zakresie okre lonym w art. 13 ust. 4 pkt 4 i 5, oraz terminu zamiany sk adek na jednostki tego funduszu. Stosownie do art. 13 ust. 5 u.dz.u. w zakresie powy szych umów ubezpieczenia zak ad ubezpiecze jest obowi zany do dokonywania wyceny jednostek ubezpieczeniowego funduszu kapita owego nie rzadziej ni raz w miesi cu. Zobowi zany jest nadto do og aszania, nie rzadziej ni raz w roku, w dzienniku o zasi gu ogólnopolskim, warto ci jednostki ubezpieczeniowego funduszu kapita owego ustalonej w miesi cu poprzedzaj cym miesi c, w którym jest dokonywane og oszenie. W ko cu ustawodawca na o y na zak ad ubezpiecze obowi zek sporz dzania i publikowania rocznych i pó rocznych sprawozda ubezpieczeniowego funduszu kapita owego. W art. 13 ust. 6 u.dz.u. umocowano ministra w a ciwego do spraw instytucji finansowych do okre lenia, w drodze rozporz dzenia, zakresu sprawozda, o których mowa w art. 13 ust. 5 pkt 3 u.dz.u., a tak e formy, sposobu sporz dzania oraz terminu i sposobu publikacji tych sprawozda, uwzgl dniaj c konieczno w a ciwego i pe nego poinformowania ubezpieczaj cych, ubezpieczonych, uposa onych lub uprawnionych z umów ubezpieczenia, o ubezpieczeniowym funduszu kapita owym. W wykonaniu powy szego Minister Finansów 23 maja 2011 r. wyda rozporz dzenie w sprawie rocznych i pó rocznych sprawozda ubezpieczeniowego funduszu kapita owego 29. Kontrola ogólnych warunków ubezpieczenia ryzyk wykonywana jest przez KNF na etapie udzielania zezwolenia na wykonywanie dzia alno ci ubezpieczeniowej dla krajowego zak adu ubezpiecze w trybie art. 92 u.dz.u. Do wniosku o udzielenie zezwolenia nale y bowiem do czy projekty ogólnych warunków ubezpieczenia ryzyk, w zakresie których ma by wydane zezwolenie (art. 92 ust. 3 pkt 2 u.dz.u.). Nadto ustawodawca w przypadku wniosku o wydanie zezwolenia na wykonywanie dzia alno ci ubezpieczeniowej w zakresie dzia u I grupa 3 za cznika do ustawy na- o y na towarzystwo obowi zek do czenia do wniosku o wiadczenia doradcy inwestycyjnego o wyra eniu zgody na zatrudnienie (art. 92 ust. 3 pkt 21 u.dz.u.). Samo zezwolenie na wykonywanie dzia alno ci ubezpieczeniowej jest wydawane w zakresie jednej lub wi cej grup ubezpiecze, o których mowa w za czniku do ustawy (art. 94 u.dz.u.). Zak ad ubezpiecze mo e by kontrolowany przez KNF w toku wykonywania dzia alno ci zarówno pod wzgl dem prawid owo ci jego funkcjonowania, jak i jego stanu maj tkowego. W ramach takiej kontroli organ nadzoru mo e przeprowadzi tak e kontrol dzia alno ci i stanu maj tkowego podmiotów, które wykonuj czynno ci ubezpieczeniowe w imieniu i na rzecz zak adu ubezpiecze 29 Dz.U. Nr 115, poz9 Bezpieczny Bank 1(58)/2015 w zakresie tych czynno ci (art. 208 ust. 1 2 u.dz.u.). Konsekwencj wykonywania przez zak ad dzia alno ci z naruszeniem prawa, statutu, planu dzia alno ci lub niezapewniania zdolno ci krajowego zak adu ubezpiecze do wykonywania zobowi za jest natomiast mo liwo cofni cia zezwolenia przez KNF (art. 101 ust. 1 pkt 2 u.dz.u.), b d zastosowanie sankcji pieni nych (art. 212 u.dz.u.). Ju obecnie mo liwa jest zatem ingerencja KNF w przypadku naruszania przez zak ad ubezpiecze obowi zuj cych regulacji prawnych. Nie zmienia to jednak faktu, e niezb dne jest zwi kszanie zakresu reglamentacji przedmiotowych umów ubezpieczenia, nie tylko w odniesieniu do wysoko ci op at za odst pienie do umowy czy okresu odst pienia od umowy, ale tak e obowi zków informacyjnych. Konieczna jest aktywniejsza rola KNF oraz wprowadzenie w odniesieniu do przedmiotowych umów odpowiednika prospektu informacyjnego, b d memorandum informacyjnego w funduszach inwestycyjnych, jak równie wprowadzenie obowi zku jego zatwierdzenia przez KNF. Odnosz c powy sze do problematyki ochrony konsumenta us ug finansowych, szczególn uwag nale y zwróci na obowi zki informacyjne zak adu ubezpiecze. Inwestor/ubezpieczony, podejmuj c decyzj o zawarciu umowy ubezpieczenia, b d o przyst pieniu do ubezpieczenia oferowanego przez po rednika/ubezpieczaj cego, powinien dysponowa wiedz, która umo liwi mu podj cie racjonalnej decyzji. Konieczne jest zatem poinformowanie go o zasadach polityki inwestycyjnej, która powinna by okre lona w regulaminie lokowania rodków ubezpieczeniowego funduszu kapita owego. Regulamin taki nie mo e przy tym by lakoniczny. Musi obejmowa w szczególno ci charakterystyk aktywów wchodz cych w sk ad tego funduszu, kryteria doboru aktywów oraz zasady ich dywersyfikacji i inne ograniczenia inwestycyjne. Wymogu takiego ewidentnie nie spe nia odes anie w regulaminie do innego dokumentu, b d, co si zdarza, lakoniczne wskazanie, e rodki b d inwestowane np. w okre lone obligacje b d certyfikaty inwestycyjne innych podmiotów zajmuj cych si zarz dzaniem aktywami. Inwestowanie takie jest oczywi cie dopuszczalne, ale wówczas konieczne jest okre lenie polityki inwestycyjnej podmiotu, w którego instrumenty finansowe b d inwestowane rodki zak adu ubezpiecze powierzone przez klientów. Ci bowiem cz sto nie b d w stanie nawet ustali, czy ich rodki inwestowane b d na rynku akcji, w obligacje (jakie przedsi biorstw, skarbowych czy te komunalnych?), instrumenty pochodne (jakiego typu warranty, swapy, opcje, futures, umowy forward?), z jakim geograficznie rynkiem finansowym te instrumenty b d zwi zane (strefa Euro, USA, BRIC, inne?), na jakim typie rynku dokonywana jest inwestycja (rynek regulowany, MTF?). Ju to wp ywa w sposób znacz cy na bezpiecze stwo inwestycji oraz prawdopodobie stwo osi gni cia z niej zysków W sprawie zakresu reglamentacji obrotu wp ywaj cej na bezpiecze stwo inwestycji zob. A. Zalcewicz, Ramy prawne wiadczenia us ug inwestycyjnych w UE w wietle postanowie MiFID i projektowanych zmian legislacyjnych, [w:] Regulacja MiFID skutki prawne dla funkcjonowania rynku finansowego, E. Rutkowska-Tomaszewska (red.), Wroc aw 2014, s. 135 i n. 16410 Problemy i pogl dy Wskazane wy ej wadliwe ustawowe uregulowanie obowi zków informacyjnych stanowi pok osie uznawania przedmiotowych umów za umowy ubezpieczenia, w których nacisk k adzie si na problemy zwi zane z wyp at wiadczenia, podczas gdy sk adka jest w asno ci ubezpieczyciela. Z tych wzgl dów ustawodawca nie uzna za konieczne na o enie na ubezpieczyciela obowi zku udzielania szczegó owych informacji o prowadzonej polityce inwestycyjnej na poziomie poszczególnych rodzajów lub umów ubezpieczenia. W konsekwencji brak przedmiotowego obowi zku informacyjnego zagwarantowanego na poziomie ustawowym nie zapewnia klientom ubezpieczycieli informacji niezb dnych ze wzgl du na rodzaj produktu, który nabyli. Tymczasem brzmienie tego przepisu pozwala ubezpieczycielowi w sposób uznaniowy kszta towa zakres informacji dotycz cy rodzajów aktywów oraz prowadzonej polityki inwestycyjnej w odniesieniu do rodków wp aconych przez ubezpieczaj cych 31, czego nie sposób oceni pozytywnie. Nawet owe wymogi informacyjne, do skromne w porównaniu cho by z regulacjami art. 229 u.f.i., s przy tym do cz sto obchodzone, a w konsekwencji dochodzi do amania praw inwestorów, za takich bowiem nale y uzna ubezpieczonych. W odniesieniu do funduszy inwestycyjnych wskazuje si, e transparentno dzia alno ci funduszu inwestycyjnego stanowi jedn z gwarancji bezpiecze stwa obrotu i ochrony interesów uczestników funduszu. Transparentno ta nast pi jedynie wówczas, gdy informacje dotycz ce funduszu inwestycyjnego albo zbiorczego portfela papierów warto ciowych publikowane przez towarzystwo, w tym informacje reklamowe, b d rzetelne i nie b d wprowadza w b d. W szczególno ci nale y wyra nie okre la charakter informacji i dokona jasnego rozdzia u mi dzy informacjami reklamowymi a informacjami obowi zkowo ujawnianymi inwestorom, takimi jak prospekt informacyjny, skrót prospektu czy sprawozdania roczne i pó roczne 32. Co wi cej, niezale nie od powy szego, w pi miennictwie zwraca si uwag na ró nice w zakresie obowi zków informacyjnych wyst puj ce mi dzy poszczególnymi rodzajami funduszy, zw aszcza na dysproporcj w zakresie obowi zków informacyjnych funduszy otwartych i pozosta ych rodzajów funduszy wynika z poddania regulacji dyrektywy UCITS wy cznie tych pierwszych 33. Wypada zauwa y, e Komisja Nadzoru Finansowego dnia 3 lipca 2007 r. podj a uchwa w sprawie komunikatu KNF odno nie do przekazu reklamowego dotycz cego funduszy inwestycyjnych 34. Na uwag zas uguje tak e Kodeks dobrych obyczajów przy 31 M. Szczepa ska, Zakres obowi zku informacyjnego, op. cit., s Zob. A. Michór, [w:] Ustawa o funduszach inwestycyjnych. Komentarz, R. Mroczkowski (red.), Warszawa 2014, s R. Mroczkowski, Nadzór nad funduszami inwestycyjnymi, Warszawa 2011, s Uchwa a formu- uje zasady ogólne takiego przekazu, odnosi si do jego formy, zasad prezentacji informacji finansowych dotycz cych funduszu, zasady przedstawiania informacji dotycz cych funduszu inwestycyjnego w reklamie porównawczej oraz zasady reklamy funduszu inwestycyjnego z wy- 16511 Bezpieczny Bank 1(58)/2015 prezentacji wyników oraz klasyfikacji funduszy inwestycyjnych STFI w Polsce 35. Pewne dzia ania maj ce na celu ochron konsumentów na rynku przedmiotowych umów ju podj to, o czym szerzej w dalszej cz ci opracowania, jednak, jak si wydaje, s one niewystarczaj ce. Nale y podkre li, e kiedy porównamy istot owych umów z produktami oferowanymi przez fundusze inwestycyjne, to ró nica mi dzy nimi sprowadza si cz sto do okre lenia mechanizmu odst pienia od umowy w przypadku funduszy inwestycyjnych otwartych brak takich ogranicze, a koszty s minimalne, w odniesieniu do funduszy zamkni tych istnieje mo liwo zbycia papieru warto ciowego jakim jest certyfikat inwestycyjny na wolnym rynku 36, za w omawianych umowach ubezpieczenia zazwyczaj istnieje mo liwo odst pienia od umowy, z zastrze eniem wszak e bardzo wysokich op at likwidacyjnych, si gaj cych w pierwszych latach nawet 80% zainwestowanego kapita u 37. Kolejna ró nica to wskazany wy ej zakres obowi zków informacyjnych. Umowy ubezpieczenia zazwyczaj oferuj 100% ochron kapita u, która jednak bywa sformu owana w sposób pozostawiaj cy wiele do yczenia. Dochodzi zatem do ubrania inwestycji w fundusz inwestycyjny o charakterze zbli onym do funduszu zamkni tego w umow ubezpieczenia, bez zachowania wszak e w a ciwego re imu ochronnego. Kiedy powi emy to z faktem, e owe umowy ubezpieczenia oferowane s w wi kszo ci przypadków nie przez zak ady ubezpiecze, ale przez instytucje takie jak banki czy doradcy finansowi, zazwyczaj dzia aj ce w grupach kapita owych z owymi zak adami ubezpiecze, b d powi zane z nimi osobowo lub kapita owo, to praktyki takie budz powa ne w tpliwo ci, szkodz c nadto wizerunkowi sektora finansowego w Polsce. 3. PROBLEM DZIA ANIA PO REDNIKÓW UBEZPIECZENIOWYCH Odnosz c powy sze do procesu oferowania instrumentów finansowych przez po redników nale y podkre li, e w procesie oferowania certyfikatów b d jednostek uczestnictwa funduszy inwestycyjnych szczególne obowi zki na o one zosta y na dystrybutorów owych certyfikatów b d jednostek. Niejednokrotnie zdarza o si dzielonymi subfunduszami. Uchwa a, chocia nie ma charakter niewi cy, wywiera istotny wp yw na funkcjonowanie funduszy inwestycyjnych, stanowi c jasny komunikat KNF skierowany do uczestników obrotu na rynku finansowym, b dzie swego rodzaju urz dow interpretacj poj cia rzetelnego przekazu reklamowego. Zob. A. Michór, Ustawa, op. cit., s Dost pny na stronie 36 Certyfikaty w funduszu inwestycyjnym zamkni tym, stosownie do art. 117 ust. 1 u.f.i., mog by przedmiotem oferty publicznej lub dopuszczenia do obrotu na rynku regulowanym, lub wprowadzenia do alternatywnego systemu obrotu, je eli statut funduszu inwestycyjnego tak stanowi. 37 Tak wysokie op aty stanowi w istocie przenoszenie na klienta ryzyka poniesienia przez zak ad ubezpiecze wysokich kosztów akwizycji, co stanowi mo e niedozwolone klauzule umowne. Zob. A. Jakubiak, Wyst pienie, op. cit., s12 Problemy i pogl dy bowiem, e rekomendowali oni nieodpowiednie dla klientów instrumenty 38. Tymczasem zgodnie z art. 13 ust. 3b u.dz.u. w przypadku umów ubezpieczenia na rzecz osoby trzeciej, w szczególno ci ubezpiecze grupowych, ubezpieczaj cy obowi zany jest do przekazania ubezpieczonemu informacji okre lonych w art. 13 ust. 2 3a. Umowa ubezpieczenia okre la sposób przekazywania informacji, o których mowa w ust. 2 3a, przy czym informacje te powinny by przekazane ubezpieczonemu: przed wyra eniem przez ubezpieczaj cego zgody na zmian warunków umowy lub prawa w a ciwego dla umowy ubezpieczenia w przypadku informacji, o których mowa w art. 13 ust. 2; niezw ocznie po przekazaniu informacji ubezpieczaj cemu przez zak ad ubezpiecze w przypadku informacji, o których mowa w art. 13 ust. 3 i 3a. W pi miennictwie zauwa a si, e powy sze normy okre laj ce informacje, których zobowi zany jest udziela ubezpieczyciel, ograniczaj si jedynie do wybranych, w sko zde niowanych aspektów umowy. Ustawodawca jedynie umo liwi ubezpieczonemu wyst pienie o dodatkowe informacje 39. Stosownie bowiem do art. 13 ust. 3c u.dz.u. w przypadku grupowych umów ubezpieczenia, o którym mowa w dziale I za cznika do ustawy, zak ad ubezpiecze, na danie ubezpieczonego, jest obowi zany do przekazania informacji okre lonych w ust. 2 3a. Asymetria w uzyskiwaniu informacji oraz ochronie inwestora jest szczególnie jaskrawo widoczna w przypadku oferowania us ug przez podmioty okre laj ce si jako doradcy finansowi. W polskim systemie prawnym wyst puje bowiem zawód obj ty reglamentacj doradca inwestycyjny. Zgodnie z art. 125 ust. 1 u.o.i.f. przez wykonywanie zawodu maklera papierów warto ciowych, lub doradcy inwestycyjnego, rozumie si wykonywanie funkcji w organach zarz dzaj cych lub nadzorczych firmy inwestycyjnej, b d wykonywanie lub nadzorowanie wykonywania: czynno ci stanowi cych dzia alno maklersk, zwi zanych z rynkiem finansowym czynno ci niestanowi cych dzia alno ci maklerskiej, innych czynno ci zwi zanych z obs ug klientów lub dost pem do rachunków prowadzonych dla klientów w ramach pozostawania tej osoby w stosunku pracy, zlecenia lub w innym stosunku prawnym o podobnym charakterze z firm inwestycyjn. W my l art. 126 u.o.i.f. makler i doradca, wykonuj c zawód, s obowi zani dzia a zgodnie z przepisami prawa i zasadami uczciwego obrotu oraz mie na wzgl dzie s uszne interesy klientów. Tytu y zawodowe makler papierów warto ciowych i doradca inwestycyjny podlegaj ochronie prawnej. Prawo wykonywania zawodu maklera lub doradcy przys uguje osobom, które s wpisane na list maklerów lub na list doradców, o ile prawo to nie zosta o zawieszone zgodnie z przepisem art. 130 ust. 1 u.o.i.f. Konsekwencj wpisu na list jest podleganie nadzorowi KNF oraz mo liwo stosowania 38 Zob. R. Mroczkowski, Dzia alno w zakresie dystrybucji jednostek uczestnictwa funduszy inwestycyjnych w wietle przepisów prawa polskiego i dyrektywy MiFID, [w:] Regulacja MiFID, op. cit., s. 59 i n. 39 M. Szczepa ska, Zakres obowi zku informacyjnego, op. cit., s13 Bezpieczny Bank 1(58)/2015 w stosunku do tych osób przez organ nadzoru wielu sankcji administracyjnych, w tym skre lenia z listy i na o enia kar pieni nych 40. Tymczasem konsumenci nie rozró niaj doradcy inwestycyjnego, który ma dzia a na ich rzecz, zgodnie z zasadami etyki i rzetelno ci zawodowej, pod nadzorem KNF, od doradców finansowych, którzy takiej reglamentacji nie maj, a w istocie s po rednikami finansowymi utrzymuj cymi si z prowizji otrzymywanych od instytucji finansowych od sprzeda y klientom produktów finansowych. Na problem ten zwróci a uwag Komisja Nadzoru Finansowego, która w komunikacie z dnia 27 lutego 2012 r. wskaza a, e: nie istnieje pa stwowa licencja doradcy finansowego. W szczególno ci KNF nie organizuje egzaminów czy szkole na doradc finansowego ani nie wydaje certyfikatów potwierdzaj cych wiedz i kompetencje doradcy finansowego. Z formalnego punktu widzenia doradca jest po rednikiem mi dzy klientem a podmiotem finansowym, np. bankiem udzielaj cym kredytu. ( ) Fakt niepobierania op aty bezpo rednio od klienta przez doradc finansowego nie oznacza, e rzeczywi cie us uga ta jest bezp atna, bo doradca jest wynagradzany przez instytucj finansow z op aty pobieranej przez instytucj od klienta. ( ) Doradcy finansowego nie nale y myli z takimi zawodami wymagaj cymi licencji KNF jak doradca inwestycyjny, makler papierów warto ciowych czy broker ubezpieczeniowy 41. Jak trafnie wskaza Prezes UOKiK w cytowanej decyzji z dnia r., Nr RKT-29/2014, RKT-61-42/13/SB, konsumenci w taki sam sposób postrzegaj funkcj pe nion zarówno przez podmioty licencjonowane, jak i doradców finansowych w trakcie oferowania im us ug finansowych. Konsumenci oczekuj takiej samej odpowiedzialno ci za przekazywane informacje, rady. Tym samym przedsi biorcy pe ni cy funkcj doradców w zakresie sposobu dysponowania ograniczonymi rodkami pieni nymi przez konsumentów odgrywaj szczególn rol w obrocie gospodarczym. W konsekwencji dzia aj oni nie tylko na w asny rachunek, ale dodatkowo musz wype nia powierzone im zadania w zakresie doradzania co do podejmowanych decyzji, które pozwol na ochron ograniczonych rodków pieni nych najs abszych uczestników rynku, którymi s konsumenci. Co wa ne, istotna jest równie rola ubezpieczaj cego. W ocenie konsumentów mo e to gwarantowa posiadanie przez sprzedawców bardzo dobrej i szczegó owej wiedzy o oferowanych produktach, co powinno si prze o y na jako informacji udzielanych konsumentom. W pe ni nale y si zgodzi z Prezes UOKiK, e chocia doradca finansowy nie ma statusu doradcy inwestycyjnego, b d firmy inwestycyjnej, to jednak nale- 40 Zob. art. 130 u.o.i.f. Szerzej zob. D. Opalska, [w:] Prawo rynku kapita owego, (red.) M. Wierzbowski, L. Sobolewski i P. Wajda, Warszawa 2014, komentarz do art. 130 u.o.i.f.; A. Michór, Komentarz do niektórych przepisów ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowym, Lex 2010/el., komentarz do art14 Problemy i pogl dy y od niego wymaga obiektywizmu, nale ytej staranno ci oraz rzetelno ci w zakresie formu owania przekazu informacyjnego w odniesieniu do us ug produktów finansowych znajduj cych si w ofercie danej instytucji finansowej 42. Zgodzi si zatem nale y z tym, e konsument nie maj cy specjalistycznej wiedzy w zakresie uprawnie przys uguj cych poszczególnym przedsi biorcom wiadcz cym us ugi na rynku finansowym, nie musi rozró nia zarówno ich kompetencji, jak i umocowania w przepisach prawa, czy te ich odpowiedzialno ci za udzielane doradztwo. Dla konsumenta ró nica pomi dzy okre leniami inwestycyjny oraz finansowy jest niezauwa alna (zob. cytowana decyzja Prezes UOKiK). Problem wspó pracy bankowo-ubezpieczeniowej zosta dostrze ony tak e przez KNF, która zasadniczo pozytywnie oceniaj c zjawisko dystrybucji ubezpiecze poprzez banki (bancassurance), dzi ki któremu dochodzi do upowszechniania oferty produktów bankowych i ubezpieczeniowych, a tak e zwi kszenia jej ró norodno ci, zwróci a wszak e uwag na do istotne zagro enia zwi zane z tym procesem. W stanowisku z r. 43 KNF z niepokojem zauwa y a, e: w praktyce obrotu zdarza si, e bank wyst puje jako strona umowy ubezpieczenia (ubezpieczaj cy), i jednocze nie pobiera od zak adu ubezpiecze prowizj, tak jak po rednik ubezpieczeniowy. Podkre lenia wymaga tu zagadnienie konfliktu interesów: bank jako ubezpieczaj cy jest stron umowy o wiadczenie us ugi ubezpieczeniowej i reprezentuj c ubezpieczonych kredytobiorców, powinien by zainteresowany (podobnie jak kredytobiorca) w ustanowieniu realnej i korzystnej ochrony ubezpieczeniowej, gdy jest jej jako wierzyciel kredytobiorcy beneficjentem. Jednocze nie otrzymuj c od zak adu ubezpiecze prowizj z tytu u pozyskania nowych ubezpieczonych bank dzia a w interesie ubezpieczyciela, zwi kszaj c przypis sk adki ubezpieczeniowej. Jest to szczególnie niepokoj ce w wypadku powi za kapita owych pomi dzy bankiem a ubezpieczycielem. KNF dalej zarzuci a, e: zdarzaj si przypadki, w których prowizja banków wynosi kilkadziesi t procent. Tego typu dzia ania stoj w ra cej sprzeczno ci z konieczno ci budowania zaufania klientów do rynku finansowego, odbiegaj c w szczególno ci od wysoko ci prowizji zwykle pobieranych przez po redników ubezpieczeniowych i mog sugerowa, e celem oferowania ubezpiecze w ramach bancassurance jest przede wszystkim generowanie przychodów dla banków, a nie zapewnianie u ytecznej i cenowo dost pnej ochrony ubezpieczeniowej. W ko cu w stanowisku z r. KNF napi tnowa a praktyki, w których: bank warunkuje udzielenie kredytu od zawarcia przez klienta umowy ubezpieczenia tego kredytu, ze wskazanym zak adem ubezpiecze (albo przyst pienia w charakterze ubezpieczonego do umowy ubezpieczenia zawartej przez bank), a nawet zawarcia umowy 42 Zob. stanowisko KNF w sprawie wiadczenia przez firmy inwestycyjne us ug doradztwa inwestycyjnego. UKNF, Warszawa, dnia 27 marca 2012 r., przez_firmy_%20inwestycyjne_uslug_doradztwa_inwestycyjnego_tcm pdf15 Bezpieczny Bank 1(58)/2015 w konkretnym wariancie. Klient, któremu zale y na zawarciu umowy kredytu, cz sto zmuszony jest skorzysta z ochrony ubezpieczeniowej niedopasowanej do swoich potrzeb albo nie ma mo liwo ci z ubezpieczenia w analogicznym zakresie ochrony oferowanego przez innego ubezpieczyciela po konkurencyjnej sk adce. Na uwag zas uguje tak e stanowisko KNF z r. w sprawie praktyk sprzeda owych zwi zanych z oferowaniem produktów inwestycyjnych, skierowane do podmiotów z rynku bankowego i ubezpieczeniowego 44 oraz stanowisko KNF z r. w sprawie Rekomendacji dobrych praktyk informacyjnych dotycz cych ubezpiecze na ycie z ubezpieczeniowymi funduszami kapita owymi 45. KNF r. wyda a Rekomendacj U skierowan do banków, a dotycz c dobrych praktyk w zakresie bancassurance 46. Jednym z istotniejszych elementów Rekomendacji s regulacje dotycz ce relacji banków z klientami (rekomendacje 9 20). W szczególno ci bank powinien prowadzi rzeteln polityk informacyjn oraz zapewni, e dystrybucja produktów ubezpieczeniowych w ramach bancassurance nie b dzie generowa ryzyka oferowania produktów niedostosowanych do potrzeb klientów (rekomendacja 9). Bank powinien przedstawi klientowi informacje o oferowanych przez siebie produktach ubezpieczeniowych towarzysz cych oferowanemu produktowi bankowemu, w celu umo liwienia klientowi wyboru produktu ubezpieczeniowego (rekomendacja 12). Bank nie powinien odmawia zaakceptowania jako zabezpieczenia ekspozycji kredytowej ochrony ubezpieczeniowej udzielanej na podstawie umowy ubezpieczenia zawartej przez klienta. Bank nie mo e narzuca wymogu przyst pienia przez klienta do umowy ubezpieczenia grupowego, w której bank wyst puje jako ubezpieczaj cy. Bank nie powinien akceptowa ochrony ubezpieczeniowej, która nie spe nia wymaganego przez bank zakresu ochrony (rekomendacja 14). Co istotne, bank powinien umo liwi klientowi zapoznanie si z postanowieniami umownymi w zakresie stanowi cym o jego prawach i obowi zkach, przed zawarciem umowy ubezpieczenia przez klienta (po rednictwo) lub przed wyra eniem zgody przez klienta na finansowanie sk adki ubezpieczeniowej (umowa ubezpieczenia na cudzy rachunek). Bank powinien przedstawi klientowi adekwatne i kompletne informacje o produkcie ubezpieczeniowym, w szczególno ci w zakresie rodzajów ryzyka obj tych umow ubezpieczenia warunków ochrony ubezpieczeniowej i wy cze z jej zakresu, mo liwych przyczyn odmowy wyp aty wiadczenia oraz zasad dotycz cych finansowania ochrony ubezpieczeniowej (rekomendacja 15). Celem wyeliminowania dwuznacznego statusu banku zastrze ono, e bank b d cy Szerzej zob. E. Rutkowska-Tomaszewska, Ewolucja zada Komisji Nadzoru Finansowego w zakresie ochrony klienta us ug finansowych w wietle ostatnich zmian legislacyjnych, [w:] XXV lat przeobra e w prawie finansowym i prawie podatkowym ocena dokona i wnioski na przysz o, Z. Ofiarski (red.), Szczecin 2014, s. 835 i n16 Problemy i pogl dy ubezpieczaj cym mo e otrzymywa od klienta wy cznie zwrot kosztów zwi zanych z zawarciem i obs ug umowy ubezpieczenia (rekomendacja 17), za wynagrodzenie banku z tytu u oferowania produktów ubezpieczeniowych powinno by ustalane przy uwzgl dnieniu wysoko ci ponoszonych przez bank kosztów (rekomendacja 18). Co wymaga podkre lenia, bank powinien jednoznacznie wskazywa klientowi, czy wyst puje w roli po rednika ubezpieczeniowego, czy ubezpieczaj cego (rekomendacja 19). Bank powinien dochowa nale ytej staranno ci w zakresie postanowie umowy zawieranej z zak adem ubezpiecze (rekomendacja 20). Rekomendacj nale y oceni pozytywnie. W szczególno ci zasadne by o sprecyzowanie statusu banku oraz ograniczenie wysoko ci jego wynagrodzenia. Wypada mie nadziej, e Rekomendacja pozwoli wyeliminowa cho by cz patologii, które pojawi y si na polskim rynku finansowym. Komisja Nadzoru Finansowego dnia r. sporz dzi a nadto Wytyczne dla zak adów ubezpiecze dotycz ce dystrybucji ubezpiecze 47. Stanowi one za cznik do uchwa y KNF nr 184/ i uzupe niaj Rekomendacj U, w szczególno ci w zakresie polityki informacyjnej zak adów ubezpiecze w relacjach z ich klientami w zakresie polityki informacyjnej. KNF w powy szych wytycznych wskaza a, e: d c do wprowadzenia dobrych praktyk w zakresie bancassurance, nale y dostrzec potrzeb ujednolicenia standardów w zakresie prowadzenia dzia- alno ci ubezpieczeniowej, niezale nie od kana u (sposobu) dystrybucji ubezpiecze. Takie rozwi zanie zapewni, e sytuacja klientów zak adów ubezpiecze nie b dzie istotnie zró nicowana w zale no ci od kana u (sposobu) dystrybucji ubezpiecze. Jednocze nie, ujednolicenie standardów w zakresie dystrybucji ubezpiecze oraz zagadnie zwi zanych z dystrybucj ubezpiecze, w tym zakresu uprawnie klientów w ró nych kana ach dystrybucji ubezpiecze, powinno zminimalizowa ryzyko ograniczenia konkurencyjno ci poszczególnych uczestników rynku ze wzgl du na wymagania wynikaj ce z dobrych praktyk wskazanych przez organ nadzoru. KNF trafnie wskaza a, e: zgodnie z przepisem art. 18 ustawy z dnia 22 maja 2003 r. o po- rednictwie ubezpieczeniowym 49, jednym z podstawowych zada zak adów ubezpiecze w obszarze dystrybucji ubezpiecze pozostaje nadzór nad dzia alno ci agentów ubezpieczeniowych, wykonuj cych dzia alno na rzecz tych zak adów ubezpiecze. Prawid owa realizacja obowi zków zak adów ubezpiecze w tym obszarze powinna przyczyni si do zwi kszenia poziomu zaufania klientów do zak adów ubezpiecze i ca ego rynku finansowego. W Wytycznych za o ono m.in., e zak ad ubezpiecze powinien prowadzi dzia alno w sposób nie powoduj cy wyst pienia konfliktu interesów po stronie podmiotów odpowiedzialnych za dystrybucj ubezpiecze, w szczególno ci konfliktu interesów polegaj cego na jednoczesnym, w tym faktycz Dz.Urz. KNF poz Dz. U. Nr 124, poz z pó n. zm. 17117 Bezpieczny Bank 1(58)/2015 nym, wyst powaniu jako ubezpieczaj cy i po rednik ubezpieczeniowy (Wytyczna II.5). Zak ad ubezpiecze nie powinien nadto wyp aca ubezpieczaj cemu wynagrodzenia (Wytyczna I.6) 50. W wytycznej III.7 wskazano, e zak ad ubezpiecze powinien prowadzi w relacjach z klientami rzeteln polityk informacyjn 51. Stosownie do Wytycznej III.9 w przypadku umowy ubezpieczenia na cudzy rachunek zak ad ubezpiecze powinien umo liwi klientowi, na jego danie, zapoznanie si z postanowieniami umownymi w zakresie stanowi cym o prawach i obowi zkach klienta przed wyra eniem zgody przez klienta na finansowanie sk adki ubezpieczeniowej. Zak ad ubezpiecze powinien przedstawi klientowi, na jego danie, 50 Wytyczna ta zak ada, e zak ad ubezpiecze nie powinien wyp aca wynagrodzenia podmiotom odpowiedzialnym za dystrybucj ubezpiecze innym ni po rednicy ubezpieczeniowi oraz inaczej ni na zasadach okre lonych w przepisach prawa reguluj cych wykonywanie dzia alno ci w zakresie po rednictwa ubezpieczeniowego (6.1.). Zak ad ubezpiecze nie powinien wyp aca ubezpieczaj cemu ekwiwalentu, w szczególno ci pieni nego, za czynno ci zwi zane z obs ug umowy ubezpieczenia (6.2). 51 Wedle Wytycznej III.7.2. przekazywane klientowi materia y informacyjne powinny by sformu- owane w sposób jednoznaczny, rzetelny i nie budz cy w tpliwo ci interpretacyjnych oraz nie mog zawiera informacji wprowadzaj cych w b d. Zakres przekazywanych informacji powinien w szczególno ci uwzgl dnia istnienie mo liwych wy cze i ogranicze umownych dotycz cych wysoko ci wiadczenia i sposobu jego ustalania, karencji itd. W przypadku ubezpiecze o charakterze inwestycyjnym, niezale nie od wskazania na mo liwe zyski, przekazywane informacje powinny w sposób wyczerpuj cy obejmowa kwestie ryzyka zwi zanego z inwestowaniem oraz op at, do ponoszenia których mo e by obowi zany ubezpieczony. W my l Wytycznej III.7.3. zak ad ubezpiecze powinien zapewni klientowi dost p do materia ów informacyjnych w formie papierowej, elektronicznej lub w inny uzgodniony z nim sposób, w tym do postanowie zawartej umowy ubezpieczenia w zakresie praw i obowi zków klienta. Stosownie do Wytycznej III.7.4. zak ad ubezpiecze powinien posiada procedury post powania, zapobiegaj ce oferowaniu produktów ubezpieczeniowo-inwestycyjnych niedostosowanych do charakterystyki indywidualnych potrzeb i mo liwo ci klientów (misselling), obejmuj ce zarówno proces sprzeda y, jak i dzia ania marketingowe. KNF w Wytycznej III.7.5. zwróci uwag na konieczno posiadania osoby uczestnicz cej w procesie dystrybucji ubezpiecze oraz osoby wykonuj cej czynno ci zwi zane z obs ug umowy ubezpieczenia, wystarczaj cej wiedzy z zakresu problematyki rynku finansowego i specyfiki danego ubezpieczenia. Powinno to nast pi przez umo liwienie udzia u w regularnych szkoleniach osobom uczestnicz cym w procesie dystrybucji ubezpiecze, w tym w szczególno ci w zakresie nowych produktów, jak równie weryfikowanie poziomu wiedzy osób uczestnicz cych w procesie dystrybucji ubezpiecze na podstawie analizy zg aszanych skarg i wniosków klientów. Na szczególn uwag zas uguje Wytyczna III.7.6. Zak ada ona, e zak ad ubezpiecze w zakresie ubezpiecze o charakterze inwestycyjnym, powinien opracowa materia informacyjny tzw. kart produktu. Karta produktu nie stanowi przy tym integralnej cz ci umowy. Zak ad ubezpiecze mo e opracowa kart produktu wspólnie z podmiotem bezpo rednio oferuj cym ubezpieczenia klientom. Karta produktu powinna zawiera co najmniej informacje, o których mowa w Wytycznej 9.4., oraz cel, jaki ma pe ni dany produkt, jego charakterystyk, wyja nienie mechanizmu funkcjonowania oferowanego produktu jego funkcji i zastosowania. Co istotne, karta produktu powinna dodatkowo zawiera informacj o ryzyku inwestycyjnym i o mo liwo ci poniesienia straty. Informacje zawarte w karcie produktu nie mog wprowadza konsumenta w b d, np. poprzez reklam manipuluj c informacjami na temat danego produktu finansowego lub zamieszczenie ulotki informacyjnej pomijaj cej jego istotne cechy. 17218 Problemy i pogl dy adekwatne i kompletne informacje dotycz ce umowy ubezpieczenia, w szczególno- ci w zakresie rodzajów ryzyka obj tych umow ubezpieczenia, warunków ochrony ubezpieczeniowej i wy cze z jej zakresu, zasad dotycz cych finansowania ochrony ubezpieczeniowej oraz mo liwych przyczyn odmowy wyp aty wiadczenia. Wedle Wytycznej III.10 wynagrodzenie agenta ubezpieczeniowego z tytu u oferowania produktów ubezpieczeniowych powinno by ustalane przy uwzgl dnieniu ponoszonych przez niego kosztów. Zgodnie z Wytyczn III.11 zak ad ubezpiecze powinien dochowa nale ytej staranno ci w zakresie postanowie umowy ubezpieczenia. 4. SAMOREGULACJA Podkre li nale y, e sam sektor ubezpieczeniowy dostrzeg niebezpiecze stwo p yn ce z wadliwego oferowania przedmiotowych produktów r. zarz d Polskiej Izby Ubezpiecze przyj Rekomendacj dobrych praktyk informacyjnych dotycz cych ubezpiecze na ycie zwi zanych z ubezpieczeniowymi funduszami kapita owym 52, stanowi c wyraz samoregulacji. Przyst pienie do Rekomendacji opiera si na zasadzie dobrowolno ci. Jej celem jest upowszechnienie dobrych praktyk w zakresie przejrzystego informowania Klientów o ubezpieczeniu na ycie zwi zanym z ubezpieczeniowym funduszem kapita owym przez okre lenie zalece dotycz cych standardowej Karty Produktu, stanowi cej dodatkow informacj dostarczan Klientowi przed zawarciem Ubezpieczenia lub przyst pieniem do Ubezpieczenia Grupowego. Celem opracowania standardowej Karty Produktu jest tak e zapewnienie Klientowi porównywalnej informacji o ubezpieczeniach oferowanych przez ró nych Ubezpieczycieli 53. Rekomendacja odnosi si tak e do kwestii op at, nie narzucaj c jednak ich wysoko ci. Rekomendacja dobrych praktyk PIU jest jednak do lakoniczna i chocia stanowi krok w dobr stron, nie rozwi zuje jednak wszystkich nabrzmia ych problemów. Zdecydowanie wi ksze znaczenie nale y przypisa Rekomendacji U wydanej przez KNF, tak z uwagi na jej zakres, jak i autorytet Komisji. 52 https://www.piu.org.pl/public/upload/ibrowser/ufk/rekomendacja_ufk.pdf 53 Zgodnie z 4 ust. 1 2 Rekomendacji przed zawarciem Ubezpieczenia lub przyst pieniem do Ubezpieczenia Grupowego Klientowi dor czana jest Karta Produktu. Informacje zawarte w Karcie Produktu powinny odnosi si do wariantu Ubezpieczenia wybranego przez Klienta. Informacje przekazywane Klientowi w Karcie Produktu powinny by napisane j zykiem jasnym i zrozumia ym dla Klienta, niewprowadzaj cym w b d oraz powinny by przekazywane w sposób niebudz cy w tpliwo ci przeci tnego Klienta. Karta Produktu powinna mie wygl d i struktur u atwiaj c jej czytanie, a wielko u ytej czcionki powinna by wygodna dla czytaj cego. Ponadto sformu owania u yte w Karcie Produktu powinny by zwi z e, nale y tak e unika pos ugiwania si argonem bran owym, czy te u ywania terminów technicznych, je eli zamiast nich mo na u y sformu owa j zyka niespecjalistycznego. W Karcie Produktu powinno zosta zawarte wskazanie, e niezale nie od informacji zawartej w Karcie Produktu Klient winien zapozna si z dokumentacj ubezpieczeniow, w tym z ogólnymi warunkami ubezpieczenia. 17319 Bezpieczny Bank 1(58)/ USTAWA O OCHRONIE KONKURENCJI I KONSUMENTÓW Ubezpieczeni dochodz cy swoich praw w zwi zku z zawartymi umowami ubezpieczenia na ycie z ubezpieczeniowym funduszem kapita owym w post powaniach s dowych cz sto powo uj si na unormowania ustawy z dnia 16 lutego 2007 r. o ochronie konkurencji i konsumentów 54. Zgodnie z art. 24 ust. 1 u.o.k.k. zakazane jest stosowanie praktyk naruszaj cych zbiorowe interesy konsumentów. W my l art. 24 ust. 2 u.o.k.k. przez praktyk naruszaj c zbiorowe interesy konsumentów rozumie si godz ce w nie bezprawne dzia anie przedsi biorcy, w szczególno ci: stosowanie postanowie wzorców umów, które zosta y wpisane do rejestru postanowie wzorców umowy uznanych za niedozwolone, o którym mowa w art k.p.c.; naruszanie obowi zku udzielania konsumentom rzetelnej, prawdziwej i pe nej informacji; nieuczciwe praktyki rynkowe lub czyny nieuczciwej konkurencji. Zauwa y przy tym nale y, e nie jest zbiorowym interesem konsumentów suma indywidualnych interesów konsumentów (art. 24 ust. 3 u.o.k.k.). Zbiorowy interes konsumentów, o którym mowa w art. 24 ust. 3 u.o.k.k., oznacza natomiast interes szerokiego kr gu (niezindywidualizowanych co do liczby i to samo ci) konsumentów zarówno aktualnych, jak i potencjalnych adresatów bezprawnych praktyk stosowanych przez przedsi biorc wyspecyfikowanych w art. 24 ust. 2 u.o.k.k. oraz interesy grupy konsumentów, która jest dostatecznie liczna i charakteryzuje si wspóln cech 55. Grupa to zatem okre lony kr g podmiotów, zbiór osób poszkodowanych w wyniku stosowania przez przedsi biorc bezprawnej praktyki, na tyle jednak liczna, e mo na uzna, i mie ci si w szerokim rozumieniu zbiorowego interesu konsumentów 56. S d Najwy szy w uzasadnieniu wyroku z dnia 10 kwietnia 2008 r., sygn. akt III SK 27/07 57, wskaza przy tym, e: nie mo na przy rekonstruowaniu poj cia zbiorowego interesu konsumentów opiera si tylko i wy cznie na tym, czy oceniana praktyka przedsi biorcy skierowana by a do nieoznaczonego z góry kr gu podmiotów. Wystarczaj ce powinno by ustalenie, e zachowanie przedsi biorcy nie jest podejmowane w stosunku do zindywidualizowanych konsumentów, lecz wzgl dem cz onków danej grupy (okre lonego kr gu podmiotów), wyodr bnionych spo ród ogó u konsumentów za pomoc wspólnego dla nich kryterium. Takim kryterium mo e by np. korzystanie z okre lonych typów us ug finansowych. Dalej S d Najwy szy podniós, e: liczba indywidualnych konsumentów, których interesy zosta y naruszone, nie decyduje o tym, czy dana praktyka narusza zbiorowe interesy konsumentów. Praktyk naruszaj c zbiorowe interesy konsumentów jest bowiem takie zachowanie przedsi biorcy, które 54 Tekst jedn. z 2015 r. Dz. U. poz. 184 dalej u.o.k.k. 55 M. Sieradzka, Wyk adnia poj cia zbiorowy interes konsumentów na tle orzecznictwa, Glosa 2008, nr 3, s. 102 i n. 56 M. Sieradzka, Glosa do wyroku s. apel. z dnia 2 czerwca 2010 r., VI ACa 1323/09, Lex/el. 2011, teza OSNP 2009, nr 13 14, poz20 Problemy i pogl dy podejmowane jest w warunkach wskazuj cych na powtarzalno zachowania w stosunku do indywidualnych konsumentów wchodz cych w sk ad grupy, do której adresowane s zachowania przedsi biorcy, w taki sposób, e potencjalnie ofiar takiego zachowania mo e by ka dy konsument b d cy klientem lub potencjalnym klientem przedsi biorcy. Zgodnie z art. 4 pkt. 1 ustawy o ochronie konkurencji i konsumentów przez przedsi biorc rozumie si przedsi biorc w rozumieniu przepisów o swobodzie dzia alno ci gospodarczej. Z art. 4 ust. 1 ustawy z dnia 2 lipca 2004 r. o swobodzie dzia alno ci gospodarczej 58 wynika, e przedsi biorc jest osoba fizyczna, osoba prawna i jednostka organizacyjna nie b d ca osob prawn, której odr bna ustawa przyznaje zdolno prawn wykonuj ca we w asnym imieniu dzia alno gospodarcz. Ewidentnie zatem podmioty takie jak banki czy doradcy finansowi dzia- aj cy w formie spó ek prawa handlowego, przymiot ów posiadaj, a w konsekwencji ich zachowania podlegaj kontroli dokonywanej na gruncie ustawy o ochronie konkurencji i konsumentów. Dla oceny, czy w danym przypadku wyst puje praktyka naruszaj ca zbiorowe interesy konsumentów, konieczne jest zatem ustalenie, e dzia anie przedsi biorcy jest bezprawne oraz narusza zbiorowy interes konsumenta. Jak wskaza S d Ochrony Konkurencji i konsumentów w uzasadnieniu wyroku z dnia r., XVII Ama 26/09 59 : bezprawn praktyk przedsi biorcy jest dzia anie, jak równie zaniechanie, czyli niepodj cie adnych dzia a, pomimo istnienia prawnego obowi zku dzia ania. Ponadto bezprawnymi dzia aniami s nie tylko te dzia ania, które s sprzeczne z prawem, ale równie z dobrymi obyczajami oraz zasadami wspó ycia spo ecznego, które jako normy post powania obowi zuj ce w obrocie gospodarczym winny by przestrzegane tak jak przepisy prawa. Bezprawne praktyki przedsi biorców musz by ponadto wymierzone w interesy zbiorowe konsumentów, czyli odnosi si do obecnych, przysz ych i potencjalnych konsumentów, gdy b d narusza prawa nieograniczonej i bli ej nieokre lonej liczby konsumentów. Co istotne, do uznania danej praktyki za naruszaj c zbiorowe interesy konsumentów wystarczy potencjalne zagro enie naruszenia interesów konsumentów. Niezasadne jest uzale nienie wydania decyzji (za ka dym razem zagro enia stosowaniem praktyki) od badania opinii publicznej, czy w odczuciu badanych dana informacja mog a ich wprowadzi w b d 60. Konsekwencj uznania danej praktyki za naruszaj c zbiorowe interesy konsumentów jest wydanie decyzji administracyjnej przez Prezesa UOKiK na mocy art. 26 u.o.k.k. Prezes Urz du wydaje wówczas decyzj o uznaniu praktyki za naruszaj c zbiorowe interesy konsumentów i nakazuj c zaniechanie jej stoso- 58 Tekst jedn. z 2013 r. Dz. U. poz. 672 z pó n. zm. 59 Dz.Urz.UOKiK.2009/4/ Zob. wyrok SOKiK z r., XVII Ama 43/09, Dz.Urz.UOKiK.2010/3/ Pokazać jeszcze
Załącznik do uchwały KNF z dnia 2 października 2008 r. ZASADY REKLAMOWANIA USŁUG BANKOWYCH Reklama i informacja reklamowa jest istotnym instrumentem komunikowania się z obecnymi jak i potencjalnymi klientami Bardziej szczegółowo POSTANOWIENIE. SSN Jerzy Kwaśniewski
Sygn. akt III SK 45/11 POSTANOWIENIE Sąd Najwyższy w składzie : Dnia 22 maja 2012 r. SSN Jerzy Kwaśniewski w sprawie z powództwa Polskiego Związku Firm Deweloperskich przeciwko Prezesowi Urzędu Ochrony Bardziej szczegółowo Stanowisko Rzecznika Finansowego i Prezesa Urzędu Ochrony Konkurencji i Konsumentów w sprawie interpretacji art. 49 ustawy o kredycie konsumenckim
Prezes Urzędu Ochrony Konkurencji i Konsumentów Warszawa, 16 maja 2016 r. Stanowisko Rzecznika Finansowego i Prezesa Urzędu Ochrony Konkurencji i Konsumentów w sprawie interpretacji art. 49 ustawy o kredycie Bardziej szczegółowo KOMISJA NADZORU FINANSOWEGO
KOMISJA NADZORU FINANSOWEGO Przewodniczący Andrzej Jakubiak L. dz. DOKJWPR,07311/ :J/l/12/BK (przy udzielaniu odpowiedzi prosimy powołać się na w/w sygn.) Warszawa. dnia ~ kwietnia 2012 L Szanowny Pan Bardziej szczegółowo 13. Subsydiowanie zatrudnienia jako alternatywy wobec zwolnień grupowych.
13. Subsydiowanie zatrudnienia jako alternatywy wobec zwolnień grupowych. Przyjęte w ustawie o łagodzeniu skutków kryzysu ekonomicznego dla pracowników i przedsiębiorców rozwiązania uwzględniły fakt, że Bardziej szczegółowo ROZDZIAŁ I POSTANOWIENIA OGÓLNE
ZASADY PRZYZNAWANIA REFUNDACJI CZĘŚCI KOSZTÓW PONIESIONYCH NA WYNAGRODZENIA, NAGRODY ORAZ SKŁADKI NA UBEZPIECZENIA SPOŁECZNE SKIEROWANYCH BEZROBOTNYCH DO 30 ROKU ŻYCIA PRZEZ POWIATOWY URZĄD PRACY W JAWORZE Bardziej szczegółowo K-31 Licencja na wykonywanie krajowego transportu drogowego osób
K-31 Licencja na wykonywanie krajowego transportu drogowego osób Wydział/Jednostka prowadząca Wydział Komunikacji Starostwa Powiatowego w Trzebnicy Wymagane dokumenty: 1. Wniosek o wydanie licencji na Bardziej szczegółowo USTAWA. z dnia 29 sierpnia 1997 r. Ordynacja podatkowa. Dz. U. z 2015 r. poz. 613 1
1 P/08/139 LWR 41022-1/2008 Pan Wrocław, dnia 5 5 września 2008r. Waldemar Szuchta Naczelnik Urzędu Skarbowego Wrocław Fabryczna we Wrocławiu WYSTĄPIENIE POKONTROLNE Na podstawie art. 2 ust. 1 ustawy z Bardziej szczegółowo PK1.8201.1.2016 Panie i Panowie Dyrektorzy Izb Skarbowych Dyrektorzy Urzędów Kontroli Skarbowej wszyscy
Warszawa, dnia 03 marca 2016 r. RZECZPOSPOLITA POLSKA MINISTER FINANSÓW PK1.8201.1.2016 Panie i Panowie Dyrektorzy Izb Skarbowych Dyrektorzy Urzędów Kontroli Skarbowej wszyscy Działając na podstawie art. Bardziej szczegółowo REGULAMIN FINANSOWANIA ZE ŚRODKÓW FUNDUSZU PRACY KOSZTÓW STUDIÓW PODYPLOMOWYCH
REGULAMIN FINANSOWANIA ZE ŚRODKÓW FUNDUSZU PRACY KOSZTÓW STUDIÓW PODYPLOMOWYCH ROZDZIAŁ I POSTANOWIENIA OGÓLNE 1 Na podstawie art. 42 a ustawy z dnia 20 kwietnia 2004 r. o promocji zatrudnienia i instytucjach Bardziej szczegółowo DZIENNIK USTAW RZECZYPOSPOLITEJ POLSKIEJ
DZIENNIK USTAW RZECZYPOSPOLITEJ POLSKIEJ Warszawa, dnia 6 czerwca 2016 r. Poz. 789 ROZPORZĄDZENIE MINISTRA FINANSÓW 1) z dnia 25 maja 2016 r. w sprawie rocznych i półrocznych sprawozdań ubezpieczeniowego Bardziej szczegółowo Szczegółowe zasady obliczania wysokości. i pobierania opłat giełdowych. (tekst jednolity)
Załącznik do Uchwały Nr 1226/2015 Zarządu Giełdy Papierów Wartościowych w Warszawie S.A. z dnia 3 grudnia 2015 r. Szczegółowe zasady obliczania wysokości i pobierania opłat giełdowych (tekst jednolity) Bardziej szczegółowo Regulamin organizacyjny spó ki pod firm Siódmy Narodowy Fundusz Inwestycyjny im. Kazimierza. Wielkiego Spó ka Akcyjna z siedzib w Warszawie.
Regulamin organizacyjny spó ki pod firm Siódmy Narodowy Fundusz Inwestycyjny im. Kazimierza Wielkiego Spó ka Akcyjna z siedzib w Warszawie Definicje: Ilekro w niniejszym Regulaminie jest mowa o: a) Funduszu Bardziej szczegółowo Załącznik Nr 2 do Regulaminu Konkursu na działania informacyjno- promocyjne dla przedsiębiorców z terenu Gminy Boguchwała
Załącznik Nr 2 do Regulaminu Konkursu na działania informacyjno- promocyjne dla przedsiębiorców z terenu Gminy Boguchwała WZÓR UMOWA O DOFINANSOWANIE PROJEKTU W RAMACH PROGRAMU DOTACYJNEGO DLA PRZEDSIĘBIORCÓW Bardziej szczegółowo Uchwała z dnia 20 października 2011 r., III CZP 53/11
Uchwała z dnia 20 października 2011 r., III CZP 53/11 Sędzia SN Zbigniew Kwaśniewski (przewodniczący) Sędzia SN Anna Kozłowska (sprawozdawca) Sędzia SN Grzegorz Misiurek Sąd Najwyższy w sprawie ze skargi Bardziej szczegółowo POSTANOWIENIA DODATKOWE DO OGÓLNYCH WARUNKÓW GRUPOWEGO UBEZPIECZENIA NA ŻYCIE KREDYTOBIORCÓW Kod warunków: KBGP30 Kod zmiany: DPM0004 Wprowadza się następujące zmiany w ogólnych warunkach grupowego ubezpieczenia Bardziej szczegółowo Postanowienia ogólne.
Regulamin udostępniania przez Bank Ochrony Środowiska S.A. elektronicznego kanału dystrybucji umożliwiającego Klientom Banku przystępowanie do Umowy grupowego ubezpieczenia następstw nieszczęśliwych wypadków Bardziej szczegółowo REGULAMIN KONTROLI ZARZĄDCZEJ W MIEJSKO-GMINNYM OŚRODKU POMOCY SPOŁECZNEJ W TOLKMICKU. Postanowienia ogólne
Załącznik Nr 1 do Zarządzenie Nr4/2011 Kierownika Miejsko-Gminnego Ośrodka Pomocy Społecznej w Tolkmicku z dnia 20 maja 2011r. REGULAMIN KONTROLI ZARZĄDCZEJ W MIEJSKO-GMINNYM OŚRODKU POMOCY SPOŁECZNEJ Bardziej szczegółowo POWIATOWY URZĄD PRACY
POWIATOWY URZĄD PRACY ul. Piłsudskiego 33, 33-200 Dąbrowa Tarnowska tel. (0-14 ) 642-31-78 Fax. (0-14) 642-24-78, e-mail: krda@praca.gov.pl Załącznik Nr 3 do Uchwały Nr 5/2015 Powiatowej Rady Rynku Pracy Bardziej szczegółowo U M OWA DOTACJ I U M OWA DOTACJ I na dofinansowanie zadania pn.: zwanego dalej * zadaniem * zawarta w Olsztynie w dniu pomiędzy Wojewódzkim Funduszem Ochrony Środowiska i Gospodarki Wodnej Bardziej szczegółowo biuro@cloudtechnologies.pl www.cloudtechnologies.pl Projekty uchwał dla Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia
Warszawa, 11 kwietnia 2016 roku Projekty uchwał dla Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia w sprawie przyjęcia porządku obrad Zwyczajne Walne Zgromadzenie przyjmuje następujący porządek obrad: 1. Otwarcie Zgromadzenia, Bardziej szczegółowo UCHWAŁA. SSN Zbigniew Kwaśniewski (przewodniczący) SSN Anna Kozłowska (sprawozdawca) SSN Grzegorz Misiurek
Sygn. akt III CZP 53/11 UCHWAŁA Sąd Najwyższy w składzie : Dnia 20 października 2011 r. SSN Zbigniew Kwaśniewski (przewodniczący) SSN Anna Kozłowska (sprawozdawca) SSN Grzegorz Misiurek w sprawie ze skargi Bardziej szczegółowo Regulamin Zarządu Pogórzańskiego Stowarzyszenia Rozwoju
Uchwała nr 21 /2015 Walnego Zebrania Członków z dnia 11.12.2015 w sprawie przyjęcia Regulaminu Pracy Zarządu. Na podstawie 18 ust. 4.15 Statutu Stowarzyszenia, uchwala się co następuje. Przyjmuje się Regulamin Bardziej szczegółowo Regulamin Konkursu Start up Award 9. Forum Inwestycyjne 20-21 czerwca 2016 r. Tarnów. Organizatorzy Konkursu
Regulamin Konkursu Start up Award 9. Forum Inwestycyjne 20-21 czerwca 2016 r. Tarnów 1 Organizatorzy Konkursu 1. Organizatorem Konkursu Start up Award (Konkurs) jest Fundacja Instytut Studiów Wschodnich Bardziej szczegółowo RAPORT NA TEMAT STANU STOSOWANIA PRZEZ SPÓŁKĘ ZALECEŃ I REKOMENDACJI ZAWARTYCH W ZBIORZE DOBRE PRAKTYKI SPÓŁEK NOTOWANYCH NA GPW 2016
Kiełpin, dnia 1 lutego 2016 r. WITTCHEN S.A. (spółka akcyjna z siedzibą w Kiełpinie, adres: ul. Ogrodowa 27/29, 05-092 Łomianki, wpisana do rejestru przedsiębiorców prowadzonego przez Sąd Rejonowy dla Bardziej szczegółowo ROZPORZĄDZENIE MINISTRA PRACY I POLITYKI SPOŁECZNEJ 1)
Dziennik Ustaw rok 2011 nr 221 poz. 1317 wersja obowiązująca od 2015-03-12 ROZPORZĄDZENIE MINISTRA PRACY I POLITYKI SPOŁECZNEJ 1) z dnia 7 października 2011 r. w sprawie szczegółowych zasad gospodarki Bardziej szczegółowo 1. PODMIOTEM ŚWIADCZĄCYM USŁUGI DROGĄ ELEKTRONICZNĄ JEST 1) SALESBEE TECHNOLOGIES SP. Z O.O. Z SIEDZIBĄ W KRAKOWIE, UL.
REGULAMIN ŚWIADCZENIA USŁUG DROGĄ ELEKTRONICZNĄ W ZAKRESIE UDOSTĘPNIANIA MOŻLIWOŚCI PRZYSTĄPIENIA DO UMÓW UBEZPIECZENIA GRUPOWEGO ZAWARTYCH Z LINK4 S.A. ORAZ OBSŁUGI PŁATNOŚCI ONLINE 1. PODMIOTEM ŚWIADCZĄCYM Bardziej szczegółowo Najwyższa Izba Kontroli Delegatura w Gdańsku
Najwyższa Izba Kontroli Delegatura w Gdańsku Gdańsk, dnia 03 listopada 2010 r. LGD-4101-019-003/2010 P/10/129 Pan Jacek Karnowski Prezydent Miasta Sopotu WYSTĄPIENIE POKONTROLNE Na podstawie art. 2 ust. Bardziej szczegółowo WYROK W IMIENIU RZECZYPOSPOLITEJ POLSKIEJ. SSN Bogusław Cudowski (przewodniczący) SSN Jolanta Frańczak (sprawozdawca) SSN Krzysztof Staryk
Sygn. akt II UK 27/15 WYROK W IMIENIU RZECZYPOSPOLITEJ POLSKIEJ Sąd Najwyższy w składzie: Dnia 3 lutego 2016 r. SSN Bogusław Cudowski (przewodniczący) SSN Jolanta Frańczak (sprawozdawca) SSN Krzysztof Bardziej szczegółowo Regulamin Pracy Komisji Rekrutacyjnej w Publicznym Przedszkolu Nr 5 w Kozienicach
Regulamin Pracy Komisji Rekrutacyjnej w Publicznym Przedszkolu Nr 5 w Kozienicach Podstawa prawna: Ustawa z dnia 7 września 1991 o systemie oświaty (tekst jednolity Dz. U. z 2015 r., poz. 2156 ze zm.), Bardziej szczegółowo Formularz informacyjny dotyczący kredytu konsumenckiego w rachunku oszczędnościowo-rozliczeniowym sporządzony na podstawie reprezentatywnego przykładu
Formularz informacyjny dotyczący kredytu konsumenckiego w rachunku oszczędnościowo-rozliczeniowym sporządzony na podstawie reprezentatywnego przykładu Imię, nazwisko (nazwa) i adres (siedziba) kredytodawcy Bardziej szczegółowo Dz.U. 2001 Nr 97 poz. 1050 USTAWA. z dnia 5 lipca 2001 r. o cenach 1)
Kancelaria Sejmu s. 1/6 Dz.U. 2001 Nr 97 poz. 1050 USTAWA z dnia 5 lipca 2001 r. o cenach 1) Opracowano na podstawie: t.j. Dz. U. z 2013 r. poz. 385. Art. 1. 1. Ustawa określa: 1) zasady i tryb kształtowania Bardziej szczegółowo z dnia 31 grudnia 2015 r. w sprawie ustawy o podatku od niektórych instytucji finansowych
U C H WA Ł A S E N A T U R Z E C Z Y P O S P O L I T E J P O L S K I E J z dnia 31 grudnia 2015 r. w sprawie ustawy o podatku od niektórych instytucji finansowych Senat, po rozpatrzeniu uchwalonej przez Bardziej szczegółowo Niniejszy dokument obejmuje: 1. Szablon Umowy zintegrowanej o rachunek ilokata, 2. Szablon Umowy zintegrowanej o rachunek ilokata oraz o rachunek
Niniejszy dokument obejmuje: 1. Szablon Umowy zintegrowanej o rachunek ilokata, 2. Szablon Umowy zintegrowanej o rachunek ilokata oraz o rachunek oszczędnościowo-rozliczeniowy. Umowa zintegrowana o rachunek Bardziej szczegółowo PROTOKÓŁ. b) art. 1 pkt 8 w dotychczasowym brzmieniu: ---------------------------------------------------------
PROTOKÓŁ. 1. Stawający oświadczają, że: -------------------------------------------------------------------- 1) reprezentowane przez nich Towarzystwo zarządza m.in. funduszem inwestycyjnym pod nazwą SECUS Bardziej szczegółowo UMOWA NR w sprawie: przyznania środków Krajowego Funduszu Szkoleniowego (KFS)
UMOWA NR w sprawie: przyznania środków Krajowego Funduszu Szkoleniowego (KFS) zawarta w dniu. r. pomiędzy : Powiatowym Urzędem Pracy w Gdyni reprezentowanym przez.., działającą na podstawie upoważnienia Bardziej szczegółowo 2) Drugim Roku Programu rozumie się przez to okres od 1 stycznia 2017 roku do 31 grudnia 2017 roku.
REGULAMIN PROGRAMU OPCJI MENEDŻERSKICH W SPÓŁCE POD FIRMĄ 4FUN MEDIA SPÓŁKA AKCYJNA Z SIEDZIBĄ W WARSZAWIE W LATACH 2016-2018 1. Ilekroć w niniejszym Regulaminie mowa o: 1) Akcjach rozumie się przez to Bardziej szczegółowo HAŚKO I SOLIŃSKA SPÓŁKA PARTNERSKA ADWOKATÓW ul. Nowa 2a lok. 15, 50-082 Wrocław tel. (71) 330 55 55 fax (71) 345 51 11 e-mail: kancelaria@mhbs.
1/6 Niniejsze ogłoszenie w witrynie TED: http://ted.europa.eu/udl?uri=ted:notice:107085-2015:text:pl:html Polska-Warszawa: Usługi w zakresie napraw i konserwacji taboru kolejowego 2015/S 061-107085 Przewozy Bardziej szczegółowo Treść uchwał podjętych przez Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie Spółki Leasing-Experts Spółka Akcyjna w dniu 17 października 2014 roku
Treść uchwał podjętych przez Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie Spółki Leasing-Experts Spółka Akcyjna w dniu 17 października 2014 roku Uchwała nr 1/2014 w przedmiocie wyboru Przewodniczącego Walnego Zgromadzenia Bardziej szczegółowo Na podstawie art.4 ust.1 i art.20 lit. l) Statutu Walne Zebranie Stowarzyszenia uchwala niniejszy Regulamin Zarządu.
Adres strony internetowej, na której Zamawiający udostępnia Specyfikację Istotnych Warunków Zamówienia: www.prgok.pl Piła: Prowadzenie obsługi bankowej Związku Numer ogłoszenia: 145986-2013; data zamieszczenia: Bardziej szczegółowo z dnia Rozdział 1 Przepisy ogólne
U S T AWA Projekt z dnia 26.11.2015 r. z dnia o szczególnych zasadach zwrotu przez jednostki samorządu terytorialnego środków europejskich uzyskanych na realizację ich zadań oraz dokonywania przez nie Bardziej szczegółowo Uchwała Nr XVII/501/15 Rady Miasta Gdańska z dnia 17 grudnia 2015r.
Uchwała Nr XVII/501/15 Rady Miasta Gdańska z dnia 17 grudnia 2015r. w sprawie przyjęcia Wieloletniej Prognozy Finansowej Gminy Miasta Gdańska. Na podstawie art.226, art. 227, art. 228, art. 230 ust. 6 Bardziej szczegółowo Rady Miejskiej Wodzisławia Śląskiego. w sprawie stypendiów dla osób zajmujących się twórczością artystyczną i upowszechnianiem kultury.
identyfikator /6 Druk nr 114 UCHWAŁY NR... Rady Miejskiej Wodzisławia Śląskiego z dnia... w sprawie stypendiów dla osób zajmujących się twórczością Na podstawie art. 7 ust. 1 pkt 9 i art. 18 ust. 1 ustawy Bardziej szczegółowo Ogłoszenie o zwołaniu Nadzwyczajnego Walnego Zgromadzenia Akcjonariuszy TELL Spółka Akcyjna z siedzibą w Poznaniu na dzień 11 sierpnia 2014 r.
Ogłoszenie o zwołaniu Nadzwyczajnego Walnego Zgromadzenia Akcjonariuszy TELL Spółka Akcyjna z siedzibą w Poznaniu na dzień 11 sierpnia 2014 r. I. Zarząd TELL S.A., działając zgodnie art.399 1 k.s.h., niniejszym Bardziej szczegółowo Powiatowy Urząd Pracy... w Kłobucku (pieczęć firmowa pracodawcy/przedsiębiorcy)
Powiatowy Urząd Pracy... w Kłobucku (pieczęć firmowa pracodawcy/przedsiębiorcy) WNIOSEK O DOFINANSOWANIE WYNAGRODZENIA ZA ZATRUDNIENIE SKIEROWANEGO BEZROBOTNEGO, KTÓRY UKOŃCZYŁ 50 ROK ŻYCIA Na zasadach Bardziej szczegółowo 1. Oprocentowanie LOKATY TERMINOWE L.P. Nazwa Lokaty Okres umowny Oprocentowanie w skali roku. 4. Lokata CLOUD-BIZNES 4 miesiące 3,00%/2,00% 1
Duma Przedsiębiorcy 1/6 TABELA OPROCENTOWANIA AKTUALNIE OFEROWANYCH LOKAT BANKOWYCH W PLN DLA OSÓB FICZYCZNYCH PROWADZĄCYCH DZIAŁALNOŚĆ GOSPODARCZĄ (Zaktualizowana w dniu 24 kwietnia 2015 r.) 1. Oprocentowanie Bardziej szczegółowo Zabezpieczenie społeczne pracownika
Zabezpieczenie społeczne pracownika Swoboda przemieszczania się osób w obrębie Unii Europejskiej oraz możliwość podejmowania pracy w różnych państwach Wspólnoty wpłynęły na potrzebę skoordynowania systemów Bardziej szczegółowo UMOWA PARTNERSKA. z siedzibą w ( - ) przy, wpisanym do prowadzonego przez pod numerem, reprezentowanym przez: - i - Przedmiot umowy
UMOWA PARTNERSKA zawarta w Warszawie w dniu r. pomiędzy: Izbą Gospodarki Elektronicznej z siedzibą w Warszawie (00-640) przy ul. Mokotowskiej 1, wpisanej do rejestru stowarzyszeń, innych organizacji społecznych Bardziej szczegółowo STOWARZYSZENIE LOKALNA GRUPA DZIAŁANIA JURAJSKA KRAINA REGULAMIN ZARZĄDU. ROZDZIAŁ I Postanowienia ogólne
Załącznik do uchwały Walnego Zebrania Członków z dnia 28 grudnia 2015 roku STOWARZYSZENIE LOKALNA GRUPA DZIAŁANIA JURAJSKA KRAINA REGULAMIN ZARZĄDU ROZDZIAŁ I Postanowienia ogólne 1 1. Zarząd Stowarzyszenia Bardziej szczegółowo ZARZĄDZENIE Nr 18/2009 WÓJTA GMINY KOŁCZYGŁOWY z dnia 4 maja 2009 r.
ZARZĄDZENIE Nr 18/2009 WÓJTA GMINY KOŁCZYGŁOWY z dnia 4 maja 2009 r. w sprawie ustalenia Regulaminu Wynagradzania Pracowników w Urzędzie Gminy w Kołczygłowach Na podstawie art. 39 ust. 1 i 2 ustawy z dnia Bardziej szczegółowo Ojcowski Park Narodowy
Znak sprawy: DNE 50/13/2011 Zamawiający: Ojcowski Park Narodowy 32 047 OJCÓW 9, POLSKA tel.: 12 389 10 39, 12 389 14 90, 12 389 20 05, fax: 12 389 20 06, email: opnar@pro.onet.pl www.ojcowskiparknarodowy.pl Bardziej szczegółowo Załącznik nr 7 DO UMOWY NR. O ŚWIADCZENIE USŁUG DYSTRYBUCJI PALIWA GAZOWEGO UMOWA O WZAJEMNYM POWIERZENIU PRZETWARZANIA DANYCH OSOBOWYCH
Załącznik nr 7 DO UMOWY NR. O ŚWIADCZENIE USŁUG DYSTRYBUCJI PALIWA GAZOWEGO UMOWA O WZAJEMNYM POWIERZENIU PRZETWARZANIA DANYCH OSOBOWYCH UMOWA O WZAJEMNYM POWIERZENIU PRZETWARZANIA DANYCH OSOBOWYCH zawarta Bardziej szczegółowo GENERALNY INSPEKTOR OCHRONY DANYCH OSOBOWYCH
GENERALNY INSPEKTOR OCHRONY DANYCH OSOBOWYCH dr Wojciech R. Wiewiórowski Warszawa, dnia 18 czerwca 2014 r. DOLiS-035-1239 /14 Prezes Zarządu Spółdzielnia Mieszkaniowa w związku z uzyskaniem przez Generalnego Bardziej szczegółowo Formularz informacyjny dotyczący kredytu konsumenckiego
Formularz informacyjny dotyczący kredytu konsumenckiego 1.Imię, nazwisko (nazwa) i adres (siedziba) kredytodawcy lub pośrednika kredytowego KREDYTODAWCA: POLI INVEST Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością Bardziej szczegółowo DZIENNIK USTAW RZECZYPOSPOLITEJ POLSKIEJ
DZIENNIK USTAW RZECZYPOSPOLITEJ POLSKIEJ Warszawa, dnia 8 kwietnia 2016 r. Poz. 472 OBWIESZCZENIE MINISTRA RODZINY, PRACY I POLITYKI SPOŁECZNEJ 1) z dnia 30 marca 2016 r. w sprawie ogłoszenia jednolitego Bardziej szczegółowo Załącznik nr 4 WZÓR - UMOWA NR...
WZÓR - UMOWA NR... Załącznik nr 4 zawarta w dniu we Wrocławiu pomiędzy: Wrocławskim Zespołem Żłobków z siedzibą we Wrocławiu przy ul. Fabrycznej 15, 53-609 Wrocław, NIP 894 30 25 414, REGON 021545051, Bardziej szczegółowo Co do zasady, obliczenie wykazywanej
Korekta deklaracji podatkowej: można uniknąć sankcji i odzyskać ulgi Piotr Podolski Do 30 kwietnia podatnicy podatku dochodowego od osób fizycznych byli zobowiązani złożyć zeznanie określające wysokość Bardziej szczegółowo Uzasadnienie. wykonywania pracy, wynagrodzenie za pracę odpowiadające rodzajowi pracy, ze wskazaniem
Uzasadnienie Projekt ustawy o zmianie ustawy - Kodeks pracy ma na celu wprowadzenie nakazu potwierdzania pracownikowi przez pracodawcę podstawowych ustaleń związanych z zawarciem umowy o pracę w formie Bardziej szczegółowo FORMULARZ ZGŁOSZENIOWY DO UDZIAŁU W PROJEKCIE AKADEMIA LIDERA HANDLU. I. Informacje Podstawowe:
Załącznik nr 1 FORMULARZ ZGŁOSZENIOWY DO UDZIAŁU W PROJEKCIE AKADEMIA LIDERA HANDLU Nazwa przedsiębiorstwa (pełna nazwa przedsiębiorstwa zgodna z dokumentem rejestrowym) Forma organizacyjna.. Imię i nazwisko Bardziej szczegółowo Miejski Ośrodek Pomocy Rodzinie w Koninie
Informacja dotycząca opłacania składek na ubezpieczenie emerytalno - rentowe za rolnika, pobierającego świadczenie pielęgnacyjne, w związku z nowelizacją ustawy o ubezpieczeniu społecznym rolników Składki Bardziej szczegółowo Polska-Warszawa: Usługi skanowania 2016/S 090-161398
1 / 7 Niniejsze ogłoszenie w witrynie TED: http://ted.europa.eu/udl?uri=ted:notice:161398-2016:text:pl:html Polska-Warszawa: Usługi skanowania 2016/S 090-161398 Państwowy Instytut Geologiczny Państwowy Bardziej szczegółowo REGULAMIN WNOSZENIA WKŁADÓW PIENIĘŻNYCH W FORMIE POŻYCZEK NA RZECZ SPÓŁDZIELNI I ZASAD ICH OPROCENTOWANIA
REGULAMIN WNOSZENIA WKŁADÓW PIENIĘŻNYCH W FORMIE POŻYCZEK NA RZECZ SPÓŁDZIELNI I ZASAD ICH OPROCENTOWANIA Regulamin wprowadzony Uchwałą nr4/2015 Rady Nadzorczej z dnia 23.04.2015r, w oparciu o 12 a ust. Bardziej szczegółowo Adres strony internetowej, na której Zamawiający udostępnia Specyfikację Istotnych Warunków Zamówienia: coi.ssdip.bip.gov.pl/ www.coi.gov.
1 z 5 2015-10-22 14:58 Adres strony internetowej, na której Zamawiający udostępnia Specyfikację Istotnych Warunków Zamówienia: coi.ssdip.bip.gov.pl/ www.coi.gov.pl/ Warszawa: Wykonanie usługi modyfikacji Bardziej szczegółowo UCHWAŁ A SENATU RZECZYPOSPOLITEJ POLSKIEJ. z dnia 18 października 2012 r. w sprawie ustawy o zmianie ustawy o podatku dochodowym od osób fizycznych
UCHWAŁ A SENATU RZECZYPOSPOLITEJ POLSKIEJ z dnia 18 października 2012 r. w sprawie ustawy o zmianie ustawy o podatku dochodowym od osób fizycznych Senat, po rozpatrzeniu uchwalonej przez Sejm na posiedzeniu Bardziej szczegółowo II. WNIOSKI I UZASADNIENIA: 1. Proponujemy wprowadzić w Rekomendacji nr 6 także rozwiązania dotyczące sytuacji, w których:
Warszawa, dnia 25 stycznia 2013 r. Szanowny Pan Wojciech Kwaśniak Zastępca Przewodniczącego Komisji Nadzoru Finansowego Pl. Powstańców Warszawy 1 00-950 Warszawa Wasz znak: DRB/DRB_I/078/247/11/12/MM W Bardziej szczegółowo Regulamin Promocji Assistance 500+ Obowiązuje od 05.04.2016 r. do 30.06.2016 r.
Regulamin Promocji Assistance 500+ Obowiązuje od 05.04.2016 r. do 30.06.2016 r. 1 1 Regulamin Promocji Assistance 500+ 1 Organizator Promocji 1. Promocja Assistance 500+, zwana dalej Promocją organizowana Bardziej szczegółowo OSZACOWANIE WARTOŚCI ZAMÓWIENIA z dnia... 2004 roku Dz. U. z dnia 12 marca 2004 r. Nr 40 poz.356
OSZACOWANIE WARTOŚCI ZAMÓWIENIA z dnia... 2004 roku Dz. U. z dnia 12 marca 2004 r. Nr 40 poz.356 w celu wszczęcia postępowania i zawarcia umowy opłacanej ze środków publicznych 1. Przedmiot zamówienia: Bardziej szczegółowo wzór Załącznik nr 5 do SIWZ UMOWA Nr /
wzór Załącznik nr 5 do SIWZ UMOWA Nr / zawarta w dniu. w Szczecinie pomiędzy: Wojewodą Zachodniopomorskim z siedzibą w Szczecinie, Wały Chrobrego 4, zwanym dalej "Zamawiającym" a nr NIP..., nr KRS..., Bardziej szczegółowo Informacja o wyniku kontroli doraźnej. Określenie postępowania o udzielenie zamówienia publicznego, które było przedmiotem kontroli.
Warszawa, dnia 15.12.2010 r. UZP/DKD/KND/54/2010 Informacja o wyniku kontroli doraźnej Określenie postępowania o udzielenie zamówienia publicznego, które było przedmiotem kontroli. Zamawiający: Rodzaj Bardziej szczegółowo UMOWA O UDZIELENIE PODSTAWOWEGO WSPARCIA POMOSTOWEGO OBEJMUJĄCEGO POMOC KAPITAŁOWĄ W TRAKCIE PROWADZENIA DZIAŁALNOŚCI GOSPODARCZEJ
Załącznik nr 10 WZÓR UMOWA O UDZIELENIE PODSTAWOWEGO WSPARCIA POMOSTOWEGO OBEJMUJĄCEGO POMOC KAPITAŁOWĄ W TRAKCIE PROWADZENIA DZIAŁALNOŚCI GOSPODARCZEJ w ramach Działania 6.2 Programu Operacyjnego Kapitał Bardziej szczegółowo Adres strony internetowej, na której Zamawiający udostępnia Specyfikację Istotnych Warunków Zamówienia: www.opera.krakow.pl
1 2015-07-09 12:06 Adres strony internetowej, na której Zamawiający udostępnia Specyfikację Istotnych Warunków Zamówienia: www.opera.krakow.pl Kraków: Druk materiałów reklamowych według bieżącego zapotrzebowania Bardziej szczegółowo ROZDZIAŁ I Postanowienia ogólne. Przedmiot Regulaminu
Załącznik do Zarządzenia Nr 60 /15 Wójta Gminy Dębowa Kłoda z dnia 18 sierpnia 2015 r. REGULAMIN przeprowadzania okresowych ocen pracowników samorządowych zatrudnionych na stanowiskach urzędniczych, w Bardziej szczegółowo UMOWA. a firmą. reprezentowaną przez: zwaną w dalszej części niniejszej umowy Wykonawcą.
Nr sprawy: PZP1/2016 Załącznik nr 6 do Umowy w sprawie udzielenia zamówienia publicznego na o świadczenie kompleksowej usługi na wydruk, konfekcjonowanie oraz wysyłkę imiennych zaproszeń na badania mammograficzne Bardziej szczegółowo REGULAMIN dokonywania okresowych ocen kwalifikacyjnych pracowników samorządowych zatrudnionych w Miejskim Przedszkolu Nr 5 w Ciechanowie.
REGULAMIN dokonywania okresowych ocen kwalifikacyjnych pracowników samorządowych zatrudnionych w Miejskim Przedszkolu Nr 5 w Ciechanowie. 1 1. Okresowym ocenom kwalifikacyjnym podlegają pracownicy zatrudnieni Bardziej szczegółowo ZAPYTANIE OFERTOWE. Nazwa zamówienia: Wykonanie usług geodezyjnych podziały nieruchomości
Znak sprawy: GP. 271.3.2014.AK ZAPYTANIE OFERTOWE Nazwa zamówienia: Wykonanie usług geodezyjnych podziały nieruchomości 1. ZAMAWIAJĄCY Zamawiający: Gmina Lubicz Adres: ul. Toruńska 21, 87-162 Lubicz telefon: Bardziej szczegółowo ZAPYTANIE OFERTOWE z dnia 03.12.2015r
ZAPYTANIE OFERTOWE z dnia 03.12.2015r 1. ZAMAWIAJĄCY HYDROPRESS Wojciech Górzny ul. Rawska 19B, 82-300 Elbląg 2. PRZEDMIOT ZAMÓWIENIA Przedmiotem Zamówienia jest przeprowadzenie usługi indywidualnego audytu Bardziej szczegółowo Pomoc, o której mowa w tytule udzielana jest na podstawie:
Powiatowy Urząd Pracy w Jarocinie ul. Zaciszna2,63-200 Jarocin Tel. 062 747 35 79, fax 062 747 73 88 e-mail:sekretariat@pup.jarocin.pl ZASADY OKRESLAJACE PRZYZNANIE DOFINANSOWANIA WYNAGRODZENIA, NAGRODY Bardziej szczegółowo Postanowienie z dnia 9 kwietnia 2003 r., I CKN 281/01
Postanowienie z dnia 9 kwietnia 2003 r., I CKN 281/01 Jeżeli fundator przewiduje prowadzenie działalności gospodarczej przez fundację od chwili jej ustanowienia, to w oświadczeniu o ustanowieniu fundacji, Bardziej szczegółowo USTAWA z dnia 16 kwietnia 2004 r. o Funduszu Poręczeń Unijnych 1) Rozdział 1 Przepisy ogólne
Kancelaria Sejmu s. 1/10 Traci moc z dniem 1 maja 2010 r. (art. 26) USTAWA z dnia 16 kwietnia 2004 r. Opracowano na podstawie Dz.U. z 2004 r. Nr 121, poz. 1262. o Funduszu Poręczeń Unijnych 1) Rozdział Bardziej szczegółowo "Kredyt konsumencki w świetle przepisów dyrektywy"
"Kredyt konsumencki w świetle przepisów dyrektywy" MSZ CIE, Warszawa, 17 października 2012 r. 1 Spis treści 1. Podstawa prawna 2. Definicje 3. Wyłączenia 4. Informacje podawane w reklamie 5. Standardowy Bardziej szczegółowo ZASADY UDZIELANIA DOFINANSOWANIA ZE ŚRODKÓW NARODOWEGO FUNDUSZU OCHRONY ŚRODOWISKA I GOSPODARKI WODNEJ
Uchwała Rady Nadzorczej nr 161/08 z dnia 20.11.2008r. Uchwała Rady Nadzorczej nr 197/08 z dnia 18.12.2008r. Uchwała Rady Nadzorczej nr 23/09 z dnia 29.01.2009r. Uchwała Rady Nadzorczej nr 99/09 z dnia Bardziej szczegółowo współfinansowany w ramach Europejskiego Funduszu Społecznego
U M O W A nr RP -.. o dofinansowanie bezrobotnemu podjęcia działalności gospodarczej w ramach Programu Operacyjnego Kapitał Ludzki 2007-2013 Priorytet VI Rynek pracy otwarty dla wszystkich Działanie 6.2 Bardziej szczegółowo URZĄD OCHRONY KONKURENCJI I KONSUMENTÓW
URZĄD OCHRONY KONKURENCJI I KONSUMENTÓW Wyniki monitorowania pomocy publicznej udzielonej spółkom motoryzacyjnym prowadzącym działalność gospodarczą na terenie specjalnych stref ekonomicznych (stan na Bardziej szczegółowo Polityka informacyjna Niezależnego Domu Maklerskiego S.A. w zakresie upowszechniania informacji związanych z adekwatnością kapitałową
Polityka informacyjna Niezależnego Domu Maklerskiego S.A. w zakresie upowszechniania informacji związanych z adekwatnością kapitałową Warszawa, 10 czerwca 2016 r. Niniejsza Polityka określa zasady i zakres Bardziej szczegółowo ZASADY PRZYZNAWANIA ŚRODKÓW Z KRAJOWEGO FUNDUSZU SZKOLENIOWEGO PRZEZ POWIATOWY URZĄD PRACY W ŁASKU
ZASADY PRZYZNAWANIA ŚRODKÓW Z KRAJOWEGO FUNDUSZU SZKOLENIOWEGO PRZEZ POWIATOWY URZĄD PRACY W ŁASKU I. INFORMACJE OGÓLNE 1. Na podstawie art. 69 a i 69 b ustawy o promocji zatrudnienia i instytucjach rynku Bardziej szczegółowo NOWELIZACJA USTAWY PRAWO O STOWARZYSZENIACH
NOWELIZACJA USTAWY PRAWO O STOWARZYSZENIACH Stowarzyszenie opiera swoją działalność na pracy społecznej swoich członków. Do prowadzenia swych spraw stowarzyszenie może zatrudniać pracowników, w tym swoich Bardziej szczegółowo Komentarz do prac egzaminacyjnych w zawodzie technik administracji 343[01] ETAP PRAKTYCZNY EGZAMINU POTWIERDZAJĄCEGO KWALIFIKACJE ZAWODOWE
Istota umów wzajemnych Podstawa prawna: Księga trzecia. Zobowiązania. Dział III Wykonanie i skutki niewykonania zobowiązań z umów wzajemnych. art. 488 i n. ustawy z dnia 23 kwietnia 1964 r. Kodeks cywilny Bardziej szczegółowo Zaproszenie do składania oferty cenowej
UZP Procedura udzielania zamówień publicznych Załącznik nr 4 Wersja: 2 Strona: 1 z 3 Zaproszenie do składania oferty cenowej Podstawa prawna: zgodnie z przepisem art. 4 pkt 8 ustawy z dnia 29 stycznia Bardziej szczegółowo Liczba stron: 3. Prosimy o niezwłoczne potwierdzenie faktu otrzymania niniejszego pisma.
Dotyczy: Zamówienia publicznego nr PN/4/2014, którego przedmiotem jest Zakup energii elektrycznej dla obiektów Ośrodka Sportu i Rekreacji m. st. Warszawy w Dzielnicy Ursus. Liczba stron: 3 Prosimy o niezwłoczne Bardziej szczegółowo ROZPORZĄDZENIE MINISTRA ROLNICTWA I ROZWOJU WSI 1) z dnia..2008 r.
ROZPORZĄDZENIE MINISTRA ROLNICTWA I ROZWOJU WSI 1) z dnia..2008 r. PROJEKT w sprawie sposobu prowadzenia dokumentacji obrotu detalicznego produktami leczniczymi weterynaryjnymi i wzoru tej dokumentacji Bardziej szczegółowo WYROK W IMIENIU RZECZYPOSPOLITEJ POLSKIEJ
Sygn. akt I CSK 173/06 WYROK W IMIENIU RZECZYPOSPOLITEJ POLSKIEJ Sąd Najwyższy w składzie : Dnia 27 października 2006 r. SSN Henryk Pietrzkowski (przewodniczący) SSN Elżbieta Skowrońska-Bocian SSN Dariusz Bardziej szczegółowo ZARZĄDZENIE Nr 121/2015 Rektora Uniwersytetu Wrocławskiego z dnia 2 grudnia 2015 r.
ZARZĄDZENIE Nr 121/2015 Rektora Uniwersytetu Wrocławskiego z dnia 2 grudnia 2015 r. w sprawie wprowadzenia Zasad używania samochodu osobowego niebędącego własnością pracodawcy w celach służbowych do jazd Bardziej szczegółowo Regulamin Wynagradzania Pracowników Urz du Gminy Pi tek.
Regulamin Wynagradzania Pracowników Urz du Gminy Pi tek. Regulamin wynagradzania, zwany dalej regulaminem zosta ustalony na podstawie : art.77² ustawy z 26 czerwca 1974r. Kodeks pracy ( Dz. U. z 1998r. Bardziej szczegółowo Informacja dotycząca adekwatności kapitałowej HSBC Bank Polska S.A. na 31 grudnia 2010 r.
Informacja dotycząca adekwatności kapitałowej HSBC Bank Polska S.A. na 31 grudnia 2010 r. Spis treści: 1. Wstęp... 3 2. Fundusze własne... 4 2.1 Informacje podstawowe... 4 2.2 Struktura funduszy własnych....5 Bardziej szczegółowo 2017 © DocPlayer.pl Polityka prywatności | Warunki świadczenia usług | Zwrotny adres