Source: http://docplayer.pl/2373096-Prospekt-informacyjny-pioneer-obligacji-dolarowych-plus-fundusz-inwestycyjny-otwarty.html
Timestamp: 2018-05-27 22:11:06+00:00
Document Index: 100336648

Matched Legal Cases: ['art. 46', 'art. 5', 'arty 9', 'arty 9', 'arty 9', 'arty 9', 'arty 9', 'art. 9', 'art. 86', 'art. 32', 'art. 32', 'art. 32']

PROSPEKT INFORMACYJNY PIONEER OBLIGACJI DOLAROWYCH PLUS FUNDUSZ INWESTYCYJNY OTWARTY - PDF
Download "PROSPEKT INFORMACYJNY PIONEER OBLIGACJI DOLAROWYCH PLUS FUNDUSZ INWESTYCYJNY OTWARTY"
1 PROSPEKT INFORMACYJNY PIONEER OBLIGACJI DOLAROWYCH PLUS FUNDUSZ INWESTYCYJNY OTWARTY zwany dalej Funduszem Nazwa skrócona Funduszu: Pioneer Obligacji Dolarowych Plus FIO Poprzednie nazwy Funduszu: Nie dotyczy Firma i siedziba towarzystwa funduszy inwestycyjnych, będącego organem Funduszu: Pioneer Pekao Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych S.A., z siedzibą w Warszawie, zwane dalej Towarzystwem Adres głównej strony internetowej Towarzystwa: Fundusz prowadzi działalność zgodnie z prawem wspólnotowym regulującym zasady zbiorowego inwestowania w papiery wartościowe Data i miejsce sporządzenia Prospektu: 2 maja 2002 r., Warszawa Data sporządzenia ostatniego tekstu jednolitego Prospektu: 30 maja 2014 r. Daty kolejnych aktualizacji ostatniego tekstu jednolitego Prospektu: Nie dotyczy
2 Rozdział I Osoby odpowiedzialne za informacje zawarte w Prospekcie 1. Firma, siedziba Towarzystwa Pioneer Pekao Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych Spółka Akcyjna z siedzibą w Warszawie. 2. Osoby fizyczne działające w imieniu Towarzystwa, odpowiedzialne za informacje zawarte w Prospekcie Krzysztof Lewandowski Prezes Zarządu Towarzystwa, Tomasz Orlik Wiceprezes Zarządu Towarzystwa. Informacje zawarte w Prospekcie są prawdziwe i rzetelne oraz nie pomijają Ŝadnych faktów ani okoliczności, których ujawnienie w Prospekcie jest wymagane przepisami Ustawy i Rozporządzenia, a takŝe wedle naszej najlepszej wiedzy nie istnieją, poza ujawnionymi w Prospekcie, okoliczności, które mogłyby wywrzeć znaczący wpływ na sytuację prawną, majątkową i finansową Funduszu Krzysztof Lewandowski Tomasz Orlik Prezes Zarządu Wiceprezes Zarządu Rozdział II Dane o towarzystwie funduszy inwestycyjnych 1. Firma, kraj siedziby, siedziba i adres Towarzystwa wraz z numerami telekomunikacyjnymi, adresem głównej strony internetowej i adresem poczty elektronicznej Pioneer Pekao Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych Spółka Akcyjna z siedzibą w Warszawie ul. Marynarska 15, Warszawa, Polska telefon: (+48 22) , faks: (+48 22) Data zezwolenia na wykonywanie działalności przez Towarzystwo Towarzystwo prowadzi działalność na podstawie zezwolenia udzielonego przez Komisję Papierów Wartościowych i Giełd (obecnie Komisja Nadzoru Finansowego) z dnia 9 maja 1996 r. o nr. KPW / (W dniu 3 lipca 2001 r. nastąpiło połączenie Pekao Towarzystwa Funduszy Inwestycyjnych S.A. z Pioneer Pierwszym Polskim Towarzystwem Funduszy Inwestycyjnych S.A. posiadającym zezwolenie udzielone na mocy decyzji z dnia 28 lutego 1992 r., nr FP/1/92). 3. Oznaczenie sądu rejestrowego i numer, pod którym Towarzystwo jest zarejestrowane Sąd Rejonowy dla m. st. Warszawy w Warszawie, XIII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego KRS Wysokość kapitału własnego Towarzystwa, w tym wysokość składników kapitału własnego na ostatni dzień bilansowy Kapitały własne Pioneer Pekao TFI S.A. na dzień r. Kapitał podstawowy ,00 zł Kapitał zapasowy ,33 zł Kapitał z aktualizacji wyceny ,04 zł Zysk netto ,44 zł Kapitał własny ,81 zł 5. Informacja o opłaceniu kapitału zakładowego Towarzystwa Kapitał zakładowy Towarzystwa został opłacony w całości. 6. Firma i siedziba podmiotu dominującego wobec Towarzystwa ze wskazaniem cech dominacji oraz firma i siedziba akcjonariuszy Towarzystwa wraz z liczbą głosów na walnym zgromadzeniu, jeŝeli akcjonariusz posiada co najmniej 5% ogólnej liczby głosów na walnym zgromadzeniu Jedynym akcjonariuszem Towarzystwa (100% akcji) jest Pioneer Pekao Investment Management S.A. z siedzibą w Warszawie, ul. Marynarska 15, Warszawa, Polska. Pioneer Pekao Investment Management S.A. ma prawo do 100% głosów na walnym zgromadzeniu Towarzystwa. 2
3 7. Imiona i nazwiska 7.1. Zarząd Towarzystwa Krzysztof Lewandowski Prezes Zarządu Tomasz Orlik Wiceprezes Zarządu 7.2. Rada Nadzorcza Towarzystwa Hannes Roubik Przewodniczący Rady Nadzorczej Tomasz Mozer Wiceprzewodniczący Rady Nadzorczej Vendulka Kluckova Robert Schredl Zbigniew Sienkiewicz 7.3. Zarządzający funduszami inwestycyjnymi Pioneer Towarzystwo zgodnie z art. 46 Ustawy i art. 5 2 Statutu, na podstawie umowy, zleciło zarządzanie portfelem inwestycyjnym Funduszu spółce Pioneer Pekao Investment Management S.A. z siedzibą w Warszawie. 8. Informacje o pełnionych przez osoby wymienione w pkt 7. funkcjach poza Towarzystwem, jeŝeli ta okoliczność moŝe mieć znaczenie dla sytuacji Uczestników 8.1. Zarząd Krzysztof Lewandowski Prezes Zarządu Pioneer Pekao Investment Management S.A., Przewodniczący Rady Nadzorczej Pekao Financial Services Sp. z o.o., Wiceprzewodniczący Rady Nadzorczej Pekao Pioneer Powszechnego Towarzystwa Emerytalnego S.A., Przewodniczący Rady Izby Zarządzających Funduszami i Aktywami Tomasz Orlik Wiceprezes Zarządu Pioneer Pekao Investment Management S.A Rada Nadzorcza Hannes Roubik Przewodniczący Członek Zarządu oraz Szef Departamentu SprzedaŜy w Pioneer Investments Austria GmbH w Wiedniu Tomasz Mozer Wiceprzewodniczący Prezes Zarządu Pekao Banku Hipotecznego S.A Vendulka Kluckova Wiceprezes Zarządu Pioneer investični společnost, a.s. w Pradze. Zastępca Dyrektora Generalnego Pioneer Asset Management, a.s. w Pradze Robert Schredl Szef Departamentu Nadzoru i Departamentu Prawnego Pioneer Investments Austria GmbH w Wiedniu Zbigniew Sienkiewicz Radca prawny, kierownik Zespołu do Spraw Prawnych w Pekao Pioneer Powszechne Towarzystwo Emerytalne S.A. Członek rady nadzorczej w spółce publicznej Hygienika S.A. z siedzibą w Lublińcu. 9. Nazwy innych funduszy inwestycyjnych zarządzanych przez Towarzystwo 9.1. Pioneer Obligacji Dynamiczna Alokacja Fundusz Inwestycyjny Otwarty 9.2. Pioneer Obligacji Europejskich Plus Fundusz Inwestycyjny Otwarty 9.3. Pioneer Akcji Europejskich Fundusz Inwestycyjny Otwarty 9.4. Pioneer ZrównowaŜony Rynku Amerykańskiego Fundusz Inwestycyjny Otwarty 9.5. Pioneer Akcji Amerykańskich Fundusz Inwestycyjny Otwarty 9.6. Pioneer Funduszy Globalnych Specjalistyczny Fundusz Inwestycyjny Otwarty fundusz inwestycyjny z wydzielonymi subfunduszami: Pioneer Dochodu i Wzrostu Rynku Chińskiego Pioneer Dochodu i Wzrostu Regionu Pacyfiku Pioneer Akcji Rynków Dalekiego Wschodu Pioneer Akcji Małych i Średnich Spółek Rynków Rozwiniętych Pioneer Akcji Rynków Wschodzących Pioneer Akcji Europy Wschodniej Pioneer Obligacji Strategicznych Pioneer Surowców i Energii Pioneer Gotówkowy Pioneer Wzrostu i Dochodu Rynku Europejskiego 9.7. Pioneer Fundusz Inwestycyjny Otwarty fundusz inwestycyjny z wydzielonymi subfunduszami: Pioneer Dynamicznych Spółek Pioneer Akcji Aktywna Selekcja Pioneer PienięŜny Pioneer PienięŜny Plus Pioneer Obligacji Plus 3
4 Pioneer Stabilnego Wzrostu Pioneer ZrównowaŜony Pioneer Akcji Polskich Pioneer Małych i Średnich Spółek Rynku Polskiego Pioneer Stabilnego Inwestowania Pioneer Obligacji Dynamiczna Alokacja Pioneer Strategie Funduszowe Specjalistyczny Fundusz Inwestycyjny Otwarty fundusz inwestycyjny z wydzielonymi subfunduszami: Pioneer Strategii Globalnej Pioneer Elastycznego Inwestowania Pioneer Zabezpieczony Rynku Polskiego Pioneer Zmiennej Alokacji Pioneer Zmiennej Alokacji Pioneer Zmiennej Alokacji Pioneer Zmiennej Alokacji Rynki Wschodzące Pioneer Zmiennej Alokacji Rynki Europy Wschodniej Pioneer Zmiennej Alokacji Rynku Amerykańskiego Pioneer Zmiennej Alokacji Rynku Polskiego 9.9. Specjalistyczny Fundusz Inwestycyjny Otwarty Telekomunikacji Polskiej Pioneer Konsumpcji i Wzrostu Rynków Wschodzących Fundusz Inwestycyjny Zamknięty Rozdział III Dane o Funduszu 1. Data zezwolenia na utworzenie Funduszu 26 marca 2002 r. 2. Data i numer wpisu Funduszu do rejestru funduszy inwestycyjnych 11 kwietnia 2002 r., RFi Charakterystyka Jednostek Uczestnictwa zbywanych przez Fundusz Fundusz zbywa i odkupuje Jednostki Uczestnictwa następujących kategorii: kategorii A i kategorii I. Jednostki Uczestnictwa kategorii A są to standardowe Jednostki Uczestnictwa z opłatą manipulacyjną przy nabywaniu. Pierwsza minimalna wpłata, za jaką jednorazowo moŝna nabyć Jednostki Uczestnictwa kategorii A wynosi 1000 (tysiąc) złotych albo 300 (trzysta) dolarów amerykańskich, a kaŝda następna minimalna wpłata wynosi 500 (pięćset) złotych albo 150 (sto pięćdziesiąt) dolarów amerykańskich. Fundusz moŝe zmienić kwotę początkowej minimalnej wpłaty lub minimalną wysokość następnych wpłat, o których mowa powyŝej, w ramach prowadzonych wyspecjalizowanych programów inwestycyjnych. Jednostki Uczestnictwa kategorii I są to Jednostki Uczestnictwa z opłatą manipulacyjną przy nabywaniu, zbywane Uczestnikom powierzającym znaczne środki minimum wartościowe salda na koncie Uczestnika wynosi zł. Pierwsza minimalna wpłata, za jaką jednorazowo moŝna nabyć Jednostki Uczestnictwa kategorii I wynosi (trzysta tysięcy) złotych albo (sto tysięcy) dolarów amerykańskich, a kaŝda następna minimalna wpłata wynosi 500 (pięćset) złotych albo 150 (sto pięćdziesiąt) dolarów amerykańskich. Uczestnik moŝe zaŝądać zamiany Jednostek Uczestnictwa kategorii A na Jednostki Uczestnictwa kategorii I, jeŝeli wartość Jednostek Uczestnictwa kategorii A zgromadzonych na jednym koncie przekroczyła (trzysta tysięcy) złotych albo (sto tysięcy) dolarów amerykańskich. Zamiana dokonywana jest w najbliŝszym Dniu Wyceny po otrzymaniu przez Fundusz Ŝądania Uczestnika. W przypadku spadku wartości Jednostek Uczestnictwa kategorii I zgromadzonych na jednym koncie poniŝej (trzystu tysięcy) złotych albo (sto tysięcy) dolarów amerykańskich w wyniku dokonania przez Uczestnika odkupienia, Fundusz dokonuje zamiany tych Jednostek Uczestnictwa na Jednostki Uczestnictwa kategorii A. Zamiana dokonywana jest w najbliŝszym Dniu Wyceny, w którym Agent Transferowy uzyska informację o spadku wartości Jednostek Uczestnictwa zgromadzonych na jednym koncie poniŝej (trzystu tysięcy) złotych albo (sto tysięcy) dolarów amerykańskich. Jednostki Uczestnictwa nie mogą być zbywane przez Uczestnika na rzecz osób trzecich; Jednostki Uczestnictwa podlegają dziedziczeniu; Jednostki Uczestnictwa mogą być przedmiotem zastawu. 4. Prawa Uczestników Funduszu W trybie i na warunkach określonych w Prospekcie, Statucie i Ustawie Fundusz jest zobowiązany zbyć Uczestnikowi Jednostki Uczestnictwa po dokonaniu wpłaty na te jednostki oraz odkupić od Uczestnika Jednostki Uczestnictwa po zgłoszeniu Ŝądania odkupienia tych jednostek. Ponadto, na zasadach określonych w Prospekcie, Statucie i Ustawie, Uczestnikowi przysługują następujące prawa: 4
5 4.1. uzyskania środków pienięŝnych naleŝnych z tytułu odkupienia Jednostek Uczestnictwa przez Fundusz; 4.2. otrzymania środków pienięŝnych ze zbycia Aktywów Funduszu w przypadku jego likwidacji; 4.3. otrzymania pisemnego potwierdzenia dokonania czynności zbycia lub odkupienia Jednostek Uczestnictwa; 4.4. ustanawiania pełnomocników do składania oświadczeń woli związanych z uczestnictwem w Funduszu; 4.5. zwolnienia z opłaty manipulacyjnej lub zmniejszenia opłaty manipulacyjnej; 4.6. ustanowienia zastawu na Jednostkach Uczestnictwa naleŝących do Uczestnika; 4.7. wyraŝania zgody na przesyłanie przez Pioneer Pekao Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych S.A. z siedzibą w Warszawie, ul. Marynarska 15, Warszawa, informacji handlowej, w rozumieniu art. 9 ustawy z dnia 18 lipca 2002 r. o świadczeniu usług drogą elektroniczną (Dz. U. Nr 144, poz z późn. zm.), dotyczącej funduszy inwestycyjnych, w tym wyspecjalizowanych programów inwestycyjnych za pośrednictwem środków komunikacji elektronicznej; 4.8. dostępu do treści swoich danych osobowych, ich poprawiania i uzupełniania oraz prawo zgłaszania pisemnego sprzeciwu wobec przetwarzania przez administratorów danych jego danych w celach przekazywania informacji handlowej za pośrednictwem środków komunikacji elektronicznej; 4.9. otrzymania bezpłatnie Kluczowych Informacji dla Inwestorów przy nabywaniu Jednostek Uczestnictwa; dostępu, przy nabywaniu Jednostek Uczestnictwa, do rocznego i półrocznego sprawozdania finansowego Funduszu oraz Prospektu wraz z aktualnymi informacjami o zmianach w Prospekcie; Ŝądania dostarczenia bezpłatnie rocznego i półrocznego sprawozdania finansowego Funduszu, prospektu informacyjnego wraz z aktualnymi informacjami o zmianach w tym prospekcie oraz Kluczowych Informacji dla Inwestorów; anulowania zlecenia nabycia Jednostek Uczestnictwa, które nie zostało zrealizowane przez Fundusz z powodu zawieszenia zbywania Jednostek Uczestnictwa; anulowania Ŝądania odkupienia Jednostek Uczestnictwa, które nie zostało zrealizowane przez Fundusz z powodu zawieszenia odkupywania Jednostek Uczestnictwa; dokonania konwersji Jednostek Uczestnictwa na jednostki uczestnictwa innych funduszy inwestycyjnych zarządzanych przez Towarzystwo; składania zleceń i uzyskiwania informacji o Funduszu przez telefon - z wykorzystaniem Systemu TelePioneer; Warunki techniczne składania zleceń, w tym w szczególności określenie dostępnych środków porozumiewania się na odległość, sposób identyfikacji Uczestników, określają Warunki składania zleceń w Systemie TelePioneer, udostępniane Uczestnikom przy składaniu zlecenia otwarcia konta. Warunki te nie mogą zmieniać praw Uczestników i ograniczać obowiązków, a takŝe odpowiedzialności Funduszu wynikających z przepisów prawa, Prospektu i Statutu. Wszystkie dyspozycje składane przez Uczestników w Systemie TelePioneer są utrwalane i przechowywane dla celów dowodowych przez okres wymagany przepisami prawa. Fundusz moŝe odmówić przyjęcia dyspozycji w przypadku awarii urządzeń słuŝących do odbierania, rejestrowania lub przekazywania dyspozycji. W przypadku istotnych i uzasadnionych wątpliwości co do treści dyspozycji, toŝsamości osoby składającej dyspozycję lub jej uprawnień do składania dyspozycji w Systemie TelePioneer Fundusz moŝe odmówić realizacji dyspozycji. W przypadku składnia zlecenia nabycia, konwersji oraz Ŝądania odkupienia Jednostek Uczestnictwa w Systemie TelePioneer przez nierezydentów, Fundusz moŝe odmówić jego realizacji, jeŝeli osoba składająca zlecenie nie wskazała danych wymaganych zgodnie z Rozporządzeniem Ministra Finansów z dnia 27 marca 2012 r. w sprawie określenia wzoru informacji o przychodach (dochodach) wypłaconych lub postawionych do dyspozycji faktycznemu albo pośredniemu odbiorcy (Dz.U. z 2012 r., poz. 356), niezbędnych do sporządzenia Informacji o przychodach (dochodach) wypłaconych lub postanowionych do dyspozycji faktycznemu albo pośredniemu odbiorcy [IFT 3/ IFT 3R]. Informacja, o której mowa w zdaniu poprzednim, jest sporządzana przez Fundusz, który działa jako płatnik podatku dochodowego od osób fizycznych i przesyłana jest nierezydentom, których dotyczy oraz właściwym urzędom skarbowym. 4.15a. składania zleceń i uzyskiwania informacji o Funduszu przez Internet - z wykorzystaniem Usługi epioneer; Warunki techniczne uzyskiwania informacji, w tym w szczególności określenie dostępnych środków porozumiewania się na odległość, sposób identyfikacji Uczestników, określają Warunki korzystania z Usługi epioneer, udostępniane na stronie internetowej Warunki te nie mogą zmieniać praw Uczestników i ograniczać obowiązków, a takŝe odpowiedzialności Funduszu wynikających z przepisów prawa, Prospektu i Statutu. Z Uczestnikiem, z którym Fundusz zawarł umowę o świadczenie dodatkowe, Towarzystwo moŝe zawrzeć umowę o umoŝliwienie składania zleceń w ramach Usługi epioneer. Wszystkie dyspozycje składane przez Uczestników z wykorzystaniem Usługi epioneer są utrwalane i przechowywane dla celów dowodowych przez okres wymagany przepisami prawa. 5
6 Towarzystwo moŝe odmówić przyjęcia dyspozycji w przypadku awarii urządzeń słuŝących do odbierania, rejestrowania lub przekazywania dyspozycji składania zleceń i uzyskiwania informacji o Funduszu z wykorzystaniem elektronicznych nośników informacji za pośrednictwem Prowadzących Dystrybucję; Uwaga! Nabycie Jednostek Uczestnictwa tą drogą moŝe nie być związane z obowiązkiem dokonania przez Prowadzącego Dystrybucję oceny, czy nabywany fundusz jest odpowiedni dla klienta. Zasady składania zleceń za pośrednictwem Prowadzących Dystrybucję oraz zasady udostępniania przez Prowadzących Dystrybucję danych dotyczących uczestnictwa w Funduszu z wykorzystaniem elektronicznych nośników informacji lub innych środków porozumiewania się na odległość, w szczególności Internetu, telefonu lub telefaksu, są określane i udostępniane przez Prowadzących Dystrybucję. Zasady te nie mogą zmieniać praw i obowiązków Uczestników wynikających z Prospektu i Statutu. Niektórzy Prowadzący Dystrybucję mogą wymagać, by Uczestnik lub osoba zainteresowana uczestnictwem w Funduszu udzieliła Prowadzącemu Dystrybucję odrębnego pełnomocnictwa do sporządzenia zlecenia w imieniu i na rzecz Uczestnika lub osoby zainteresowanej uczestnictwem w Funduszu, w tym za pomocą elektronicznych nośników informacji lub na podstawie oświadczenia złoŝonego przy uŝyciu telefonu lub telefaksu. Do pełnomocnictw, o których mowa powyŝej, nie stosuje się zasad opisanych w pkt 6.2. Zlecenia składane za pośrednictwem Prowadzących Dystrybucję z wykorzystaniem elektronicznych nośników informacji lub innych środków porozumiewania się na odległość realizowane będą w imieniu i na rzecz Uczestnika lub osoby zainteresowanej uczestnictwem w Funduszu na jego/jej ryzyko ze skutkami prawnymi bezpośrednio dla niego/niej. W przypadku istotnych i uzasadnionych wątpliwości co do treści zlecenia, toŝsamości osoby składającej zlecenie lub jej uprawnień do składania zlecenia przy uŝyciu elektronicznych nośników informacji lub innych środków porozumiewania się na odległość, Fundusz moŝe odmówić realizacji zlecenia. Towarzystwo oraz Fundusz nie ponoszą odpowiedzialności za funkcjonowanie systemów Prowadzących Dystrybucję, słuŝących do przyjmowania zleceń i udostępniania danych przy uŝyciu elektronicznych nośników informacji lub innych środków porozumiewania się na odległość otwarcia konta w Rejestrze Uczestników na zasadzie kont małŝonków; Dla małŝonków pozostających we wspólności majątkowej będących Uczestnikami Funduszu moŝe być prowadzone jedno konto, zwane dalej: Kontem MałŜonków lub KM. MałŜonkowie są współuprawnieni do Jednostek Uczestnictwa pozostających na Koncie MałŜonków MałŜonkowie, otwierając Konto MałŜonków oświadczają, Ŝe: 1) pozostają w chwili otwarcia konta we wspólności majątkowej małŝeńskiej, 2) wyraŝają zgodę na składanie przez kaŝdego z nich bez ograniczeń Ŝądań odkupienia (albo zamiarów Ŝądań odkupienia w Funduszach Inwestycyjnych, w których moŝliwe jest złoŝenie zamiaru Ŝądania odkupienia) Jednostek Uczestnictwa znajdujących się na Koncie MałŜonków, łącznie z Ŝądaniem odkupienia albo zamiarem Ŝądania odkupienia całego salda posiadanych Jednostek Uczestnictwa, 3) przyjmują do wiadomości, Ŝe Fundusz nie ponosi odpowiedzialności za skutki złoŝonych przez małŝonków i ewentualnych pełnomocników Ŝądań odkupienia, zamiarów Ŝądań odkupienia będących wynikiem odmiennych decyzji kaŝdego z nich, a w przypadku zbiegu Ŝądań odkupienia, zamiarów Ŝądań odkupienia, których wykonanie wyklucza się wzajemnie, Fundusz moŝe wstrzymać się z ich realizacją do czasu uzgodnienia stanowisk pomiędzy małŝonkami, 4) zobowiązują się do niezwłocznego zawiadomienia Funduszu o ustaniu wspólności majątkowej, a następnie przedłoŝenia mu dokumentów, zaświadczających o tej okoliczności niezwłocznie po ich uzyskaniu, 5) zrzekają się podnoszenia wobec Funduszu jakichkolwiek zarzutów i roszczeń w związku z: a) dokonaniem przez Fundusz, według zasady równości udziałów, podziału Jednostek Uczestnictwa znajdujących się na Koncie MałŜonków w momencie ustania wspólności majątkowej, z powodu śmierci jednego ze współmałŝonków, b) odkupieniem Jednostek Uczestnictwa o łącznej wartości przekraczającej udział kaŝdego z małŝonków, dokonanym przez Fundusz na podstawie zlecenia Ŝądania odkupienia albo zlecenia zamiaru Ŝądania odkupienia złoŝonego przez jednego z nich po ustaniu wspólności majątkowej, jeŝeli w momencie wykonania takiego zlecenia Fundusz nie posiadał informacji o ustaniu wspólności majątkowej Udzielanie i odwołanie pełnomocnictwa do dysponowania Jednostkami Uczestnictwa na Koncie MałŜonków wymaga podpisu obojga współmałŝonków Do otwarcia KM wystarczające jest uzyskanie podpisu tylko jednego ze współmałŝonków jeŝeli otwarcie konta następuje w drodze reinwestycji po odkupieniu całego salda konta, konwersji, zamiany jednostek uczestnictwa pomiędzy Subfunduszami lub wpłaty na kolejne Konto MałŜonków. 6
7 Zgoda lub odwołanie zgody na przekazywanie korespondencji, w tym potwierdzeń zbycia lub odkupienia Jednostek Uczestnictwa, za pomocą poczty elektronicznej wymaga podpisu przynajmniej jednego współmałŝonka. Korespondencja, w tym potwierdzenia, będą wysyłane: 1) na jeden wspólny adres korespondencyjny współmałŝonków w przypadku korespondencji pisemnej; 2) na adres jednego lub obydwu współmałŝonków w przypadku korespondencji wysyłanej za pomocą poczty elektronicznej, z zastrzeŝeniem pkt Zamknięcie Konta MałŜonków następuje w przypadku: 1) ustania wspólności majątkowej w wyniku: a) ustania małŝeństwa wskutek śmierci, po przedstawieniu aktu zgonu, b) rozwiązania małŝeństwa przez rozwód, po przedstawieniu prawomocnego orzeczenia rozwodu, c) uniewaŝnienia małŝeństwa, po przedstawieniu prawomocnego orzeczenia o uniewaŝnieniu małŝeństwa, d) umownego przyjęcia przez małŝonków ustroju rozdzielności majątkowej bądź ustroju rozdzielności majątkowej z wyrównaniem dorobków, po przedstawieniu wypisu z aktu notarialnego zawierającego umowę majątkową małŝeńską, e) ogłoszenia upadłości jednego z małŝonków, po przedstawieniu prawomocnego orzeczenia o ogłoszeniu upadłości, 2) prawomocnego orzeczenia sądu o: a) zniesieniu wspólności majątkowej, b) ubezwłasnowolnieniu jednego z małŝonków, c) separacji, 3) odkupienia wszystkich Jednostek Uczestnictwa znajdujących się na Koncie MałŜonków Zamknięcie KM następuje po otrzymaniu przez Fundusz dokumentów zaświadczających o fakcie zaistnienia okoliczności, o których mowa w pkt , lecz nie później niŝ w terminie pięciu dni roboczych od dnia złoŝenia tych dokumentów Prowadzącemu Dystrybucję W przypadku zamknięcia KM z powodu śmierci jednego z małŝonków połowę salda Jednostek Uczestnictwa pozostających na Koncie MałŜonków stawia się do dyspozycji pozostałego przy Ŝyciu małŝonka, a pozostałą część do dyspozycji osób uprawnionych na podstawie umownego lub sądowego podziału spadku W przypadku zamknięcia Konta MałŜonków z powodów, o których mowa w pkt ust.1) lit. b),c) i d) oraz ust. 2) lit. a), b) i c), saldo Jednostek Uczestnictwa dzieli się zgodnie z treścią umowy lub orzeczeniem sądu, a Jednostki Uczestnictwa przypadające w wyniku podziału kaŝdemu z uprawionych moŝna odkupić lub przekazać na wyodrębniane w tym celu konto w rejestrze Uczestników kaŝdego z uprawnionych W przypadku zamknięcia Konta MałŜonków z powodu ogłoszenia upadłości jednego z małŝonków, podział salda jednostek uczestnictwa moŝe być dokonany po umorzeniu, ukończeniu lub uchyleniu postępowania upadłościowego JeŜeli orzeczenie sądu o rozwiązaniu małŝeństwa przez rozwód bądź orzeczenie sądu o separacji nie określa sposobu podziału majątku wspólnego małŝonków, saldo Jednostek Uczestnictwa dzieli się stosownie do treści wspólnego oświadczenia woli rozwiedzionych małŝonków lub małŝonków w separacji Na koncie prowadzonym na zasadzie Konta MałŜonków nie mogą być zapisywane Jednostki Uczestnictwa dziedziczone przez spadkobiercę otwarcia konta w Rejestrze Uczestników na zasadzie kont wspólnych; Jednostki Uczestnictwa mogą być nabywane na konto wspólne zwanym dalej: Kontem Wspólnym lub KW na warunkach określonych w pkt do Uczestnikami, na zasadzie współwłasności, mogą być dwie osoby fizyczne, które nabyły i posiadają Jednostki Uczestnictwa, pod warunkiem: 1) złoŝenia oświadczenia woli, Ŝe Jednostki Uczestnictwa nabywane będą na zasadzie współwłasności; 2) wskazania, spośród współwłaścicieli, osoby lub osób upowaŝnionych do reprezentowania ich wobec Funduszu ZłoŜenie podpisów na zleceniu otwarcia konta jest równoznaczne ze złoŝeniem przez współwłaścicieli oświadczenia woli, Ŝe Jednostki Uczestnictwa nabywane są na zasadzie współwłasności oraz, Ŝe akceptują oni ogólne warunki prowadzenia Kont Wspólnych Współwłaściciele otwierając Konto Wspólne oświadczają, Ŝe: 1) wyraŝają zgodę na składanie Ŝądań odkupienia (albo zamiarów Ŝądania odkupienia w Funduszach Inwestycyjnych, w których moŝliwe jest złoŝenie zamiaru Ŝądania odkupienia) - przez osobę upowaŝnioną do składania wszystkich rodzajów zleceń - bez ograniczeń Jednostek Uczestnictwa znajdujących się na Koncie Wspólnym, łącznie z Ŝądaniem odkupienia albo zamiarem Ŝądania odkupienia całego salda posiadanych Jednostek Uczestnictwa, 7
8 2) przyjmują do wiadomości, Ŝe Fundusz nie ponosi odpowiedzialności za skutki złoŝonych przez osobę upowaŝnioną do składania wszystkich rodzajów zleceń i ewentualnych pełnomocników zleceń Ŝądania odkupienia albo zamiaru Ŝądania odkupienia, będących wynikiem odmiennych decyzji kaŝdego z nich, a w przypadku zbiegu zleceń Ŝądania odkupienia albo zamiaru Ŝądania odkupienia, których jednoczesne wykonanie wyklucza się wzajemnie, Fundusz moŝe wstrzymać się z ich realizacją do czasu uzgodnienia stanowisk pomiędzy współwłaścicielami, 3) zrzekają się podnoszenia wobec Funduszu jakichkolwiek zarzutów i roszczeń w związku z zastosowaniem przepisów o zniesieniu współwłasności, 4) dodatkowo współwłaściciel otwierający Konto Wspólne z osobą małoletnią oświadcza, Ŝe zobowiązuje się pokryć wszelkie straty poniesione przez Towarzystwo i Fundusz w przypadku niewykonania przez niego, jako współwłaściciela konta wspólnego z osobą małoletnią, obowiązków odnoszących się do zarządzania majątkiem osoby małoletniej Zlecenie otwarcia Konta Wspólnego mogą złoŝyć wyłącznie obaj współwłaściciele jednocześnie, składając swoje podpisy na zleceniu Współwłaścicielem Konta Wspólnego moŝe być osoba małoletnia. W takim przypadku osobą upowaŝnioną do reprezentowania Współwłaściciela wobec Funduszu moŝe być jedynie osoba pełnoletnia będąca współwłaścicielem Konta Wspólnego i tylko ona moŝe dysponować kontem i składać wszelkie oświadczenia i zlecenia Na Koncie Wspólnym otwartym z osobą małoletnią do ukończenia przez nią 23 roku Ŝycia, osobą upowaŝnioną pozostaje pełnoletni współwłaściciel konta. Dotychczasowy małoletni współwłaściciel konta po ukończeniu 23 lat automatycznie staje się osobą upowaŝnioną do składania wszelkich oświadczeń i zleceń Dotychczasowy małoletni współwłaściciel konta od momentu ukończenia 18 lat do osiągnięcia 23 lat warunkowo moŝe zostać osobą upowaŝnioną do Konta Wspólnego poprzez złoŝenie odpowiedniego zlecenia przez drugiego współwłaściciela Konta Wspólnego. W przypadku złoŝenia takiego zlecenia nie mają zastosowania zapisy pkt Osoba upowaŝniona reprezentuje współwłaścicieli Konta Wspólnego wobec Funduszu i w związku z tym, tylko ona moŝe składać wszelkie oświadczenia i zlecenia. UpowaŜnienie moŝe dotyczyć składania wszystkich rodzajów zleceń bądź moŝe wykluczać składanie zleceń odkupienia albo zamiaru Ŝądania odkupienia. Zakres upowaŝnienia jest określony na formularzu zlecenia otwierającego Konto Wspólne. 1) JeŜeli na zleceniu otwarcia Konta Wspólnego nie zostanie wpisany zakres upowaŝnienia przy wskazywaniu osoby upowaŝnionej, oznacza to, Ŝe dotyczy ono składania wszystkich rodzajów zleceń. 2) JeŜeli współwłaściciele nie wskaŝą osoby/osób upowaŝnionych do dysponowania ich kontem, oznacza to, Ŝe kaŝdy z nich jest upowaŝniony do jednoosobowego dysponowania Kontem Wspólnym i składania wszelkich oświadczeń i zleceń, z zastrzeŝeniem treści pkt JeŜeli otwarcie kolejnego Konta Wspólnego następuje w drodze konwersji, zamiany jednostek uczestnictwa pomiędzy Subfunduszami lub wpłaty bezpośredniej, wówczas warunki składania zleceń na nowo otwartym Koncie Wspólnym pozostają bez zmian. W przypadku wątpliwości co do realizacji zlecenia Fundusz moŝe się wstrzymać z jego realizacją do czasu uzyskania wyjaśnienia Wskazanie osoby/osób upowaŝnionych nie wyklucza ustanawiania pełnomocników do Kont Wspólnych Wskazanie osoby upowaŝnionej, zmiana osoby upowaŝnionej jak równieŝ zmiana zakresu upowaŝnienia wymaga podpisu obojga współwłaścicieli, z zastrzeŝeniem treści pkt Zgoda lub odwołanie zgody na przekazywanie korespondencji, w tym potwierdzeń zbycia lub odkupienia Jednostek Uczestnictwa, za pomocą poczty elektronicznej wymaga podpisu przynajmniej jednego współwłaściciela, z zastrzeŝeniem treści pkt Korespondencja, w tym potwierdzenia, będą wysyłane: 1) na jeden wspólny adres korespondencyjny współwłaścicieli w przypadku korespondencji pisemnej; 2) na adres jednego lub obydwu współwłaścicieli w przypadku korespondencji wysyłanej za pomocą poczty elektronicznej, z zastrzeŝeniem pkt Zamknięcie Konta Wspólnego następuje na skutek odkupienia wszystkich Jednostek Uczestnictwa znajdujących się na Koncie Wspólnym lub zniesienia współwłasności. W przypadku zniesienia współwłasności saldo Jednostek Uczestnictwa dzieli się, stosownie do treści oświadczenia, umowy stron lub orzeczenia sądu i przekazuje na konta własne dotychczasowych współwłaścicieli bądź współwłaściciele mogą Ŝądać odkupienia tych Jednostek Uczestnictwa W przypadku zamknięcia Konta Wspólnego z powodu śmierci jednego ze współwłaścicieli jego spadkobiercy dziedziczą Jednostki Uczestnictwa zgodnie z przepisami prawa spadkowego Zamknięcie Konta Wspólnego następuje po otrzymaniu przez Fundusz dokumentów zaświadczających o fakcie zaistnienia okoliczności, o których mowa w pkt i , lecz nie później niŝ w terminie 5 dni roboczych od dnia załoŝenia tych dokumentów Prowadzącemu Dystrybucję Nabycia Jednostek Uczestnictwa na zasadzie współwłasności moŝe dokonać kaŝdy ze współwłaścicieli samodzielnie. 8
9 Na koncie prowadzonym na zasadzie Konta Wspólnego nie mogą być zapisane Jednostki Uczestnictwa dziedziczone przez Spadkobiercę dokonania blokady Jednostek Uczestnictwa; Na wniosek Uczestnika, Fundusz dokonuje całkowitej lub częściowej blokady Jednostek Uczestnictwa Funduszu. Blokada Jednostek Uczestnictwa oznacza, iŝ przez okres i w zakresie wskazanym przez Uczestnika zawiesza się moŝliwość realizowania Ŝądań odkupienia Jednostek Uczestnictwa złoŝonych przez Uczestnika lub jego przedstawiciela, z wyjątkiem Ŝądań odkupienia składanych przez pełnomocnika umocowanego w związku z udzielonym mu przez Uczestnika prawnym zabezpieczeniem wykonania jego zobowiązań. W wyspecjalizowanych programach inwestycyjnych Uczestnik moŝe ustanowić blokadę środków zgromadzonych w programie, to jest blokadę łączną środków zgromadzonych na wszystkich kontach we wszystkich Funduszach objętych programem. W ramach blokady środków dopuszczalna jest konwersja Jednostek Uczestnictwa. Ustanowienie takiej blokady oznacza, Ŝe dopuszczalne jest w czasie obowiązywania blokady, złoŝenie zlecenia odkupienia Jednostek Uczestnictwa, pod warunkiem, Ŝe środki pienięŝne pochodzące z odkupienia Jednostek Uczestnictwa w Funduszu zostaną na podstawie tego samego zlecenia przeznaczone na nabycie jednostek uczestnictwa w innym funduszu inwestycyjnym zarządzanym przez Towarzystwo. Jednostki uczestnictwa nabyte w innym funduszu inwestycyjnym zarządzanym przez Towarzystwo objęte są taką samą blokadą jak w Funduszu, w którym nastąpiło odkupienie. Oświadczenie Uczestnika o ustanowieniu i odwołaniu blokady Jednostek Uczestnictwa staje się skuteczne po odebraniu tego oświadczenia przez Agenta Transferowego reinwestycji Jednostek Uczestnictwa; Wolne od opłaty manipulacyjnej jest jednorazowe nabycie Jednostek Uczestnictwa danej kategorii do wysokości kwoty, otrzymanej za dokonane uprzednio jednorazowe odkupienie Jednostek Uczestnictwa tej samej kategorii (prawo do reinwestycji). Zwolnienie, o którym mowa wyŝej, przysługuje jeden raz w roku kalendarzowym i pod warunkiem, Ŝe okres pomiędzy Dniem Wyceny, w którym odkupiono uprzednio nabyte Jednostki Uczestnictwa a dniem złoŝenia zlecenia nabycia Jednostek Uczestnictwa nie przekracza 90 dni kalendarzowych. Do terminu 90 dni kalendarzowych nie wlicza się określonego w pkt. 15 okresu zawieszenia zbywania Jednostek Uczestnictwa Funduszu. Korzystanie z prawa do reinwestycji jest uzaleŝnione od złoŝenia przez uprawnionego oświadczenia w tym przedmiocie. W przypadku zlecenia konwersji Jednostek Uczestnictwa prawo do reinwestycji nie przysługuje składania reklamacji związanych z uczestnictwem w Funduszu; Wszelkie reklamacje związane z uczestnictwem w Funduszu mogą być składane: a) u Prowadzących Dystrybucję osobiście, za pośrednictwem poczty, telefonu, telefaksu lub poczty elektronicznej. Informacje dotyczące trybu rozpatrywania reklamacji, w tym moŝliwych sposobów ich składania, terminów udzielania odpowiedzi na reklamacje przez Prowadzących Dystrybucję są określane i udostępniane przez Prowadzących Dystrybucję. b) bezpośrednio w Funduszu osobiście, za pośrednictwem poczty, telefonu, telefaksu i poczty elektronicznej. Na zlecenie Funduszu reklamacje rozpatruje Agent Transferowy. Reklamacje naleŝy kierować pod adres: Centrum Obsługi Klienta Pekao Financial Services Sp. z o.o., ul. Postępu 21, Warszawa, telefon: , faks: (+48 22) , Odpowiedzi na reklamacje kierowane do Funduszu są udzielane w terminie 30 dni od ich otrzymania. W przypadkach szczególnie zawiłych termin powyŝszy moŝe ulec wydłuŝeniu. Reklamacje, wynikające z treści danych uwidocznionych w zleceniu lub potwierdzeniu dokonania czynności powinny być składane w terminie 90 dni od daty wystawienia potwierdzenia dokonania czynności uczestnictwa w wyspecjalizowanych programach inwestycyjnych, w tym zawarcia umowy o prowadzenie indywidualnego konta emerytalnego na zasadach określonych w Statucie; Fundusz moŝe oferować Uczestnikom udział w wyspecjalizowanych programach inwestycyjnych, których celem jest realizowanie, w ramach Funduszu, szczególnego rodzaju potrzeb i dodatkowych celów inwestycyjnych Uczestników. Uczestnik przystępuje do wyspecjalizowanego programu inwestycyjnego poprzez zawarcie odrębnej umowy z Funduszem. Fundusz udostępnia kaŝdemu Uczestnikowi składającemu deklarację uczestnictwa w wybranym programie warunki uczestnictwa, które w szczególności określają wysokość, częstotliwość, minimalny okres wpłat warunkujących udział w programie, kategorię Jednostek Uczestnictwa zbywanych w danym programie oraz zasady ponoszenia opłat, w tym opłat za wpis do rejestru Uczestników i odkupienie Jednostek Uczestnictwa pobierane obok opłat, o których mowa w pkt
10 Opłaty dodatkowe, o których mowa powyŝej, są opłatami w rozumieniu art. 86 ust. 2 Ustawy i nie mogą przewyŝszać kaŝdorazowo wartości wpłaty w wybranym programie i wartości dokonywanej wypłaty z tytułu odkupienia Jednostek Uczestnictwa. Warunki uczestnictwa w wyspecjalizowanych programach inwestycyjnych będących pracowniczymi programami emerytalnymi określają umowy pomiędzy pracodawcą prowadzącym pracowniczy program emerytalny a Funduszem, z zastrzeŝeniem przepisów ustawy o pracowniczych programach emerytalnych. Warunki uczestnictwa w wyspecjalizowanych programach inwestycyjnych nie będących pracowniczymi programami emerytalnymi określają zasady danego wyspecjalizowanego programu inwestycyjnego. Postanowienia umów, o których mowa powyŝej, mają charakter przepisów dodatkowych w stosunku do Statutu oraz Prospektu i nie mogą ograniczać ich postanowień, z zastrzeŝeniem szczególnych praw Uczestników wskazanych w pkt oraz prawa akumulacji wpłat. Po zawarciu umowy zmiana jej warunków nie moŝe nastąpić na niekorzyść Uczestnika. W przypadku wyspecjalizowanych programów inwestycyjnych realizowanych na podstawie ustaw szczególnych, dopuszcza się moŝliwość ograniczenia stosowania postanowień Statutu oraz Prospektu w zakresie szerszym od powyŝszego, a wynikającym z tych ustaw szczególnych. Na kontach prowadzonych w ramach wyspecjalizowanych programów inwestycyjnych nie mogą być zapisywane Jednostki Uczestnictwa dziedziczone przez spadkobiercę zawarcia umowy o świadczenie dodatkowe; Fundusz moŝe zawrzeć z Uczestnikiem, który zamierza w dłuŝszym okresie inwestować znaczne środki w Jednostki Uczestnictwa, umowę przyznającą Uczestnikowi prawo do dodatkowego świadczenia. Umowa określa w szczególności: czas na jaki zostaje zawarta, długość okresu rozliczeniowego, kwotę lub sposób obliczania kwoty świadczenia, termin i sposób spełnienia świadczenia ( Świadczenie ). Uprawnionym do otrzymania Świadczenia jest Uczestnik Funduszu, który zawarł umowę oraz: a) w okresie rozliczeniowym określonym w umowie średnia wartość aktywów netto funduszy inwestycyjnych zarządzanych przez Towarzystwo przypadających na posiadane przez niego jednostki była nie mniejsza niŝ (dwa miliony) złotych albo b) zobowiązał się do dokonywania regularnych wpłat na nabycie Jednostek Uczestnictwa funduszy inwestycyjnych zarządzanych przez Towarzystwo oraz Ŝe po roku od dnia zawarcia umowy wartość aktywów netto przypadających na posiadane przez niego jednostki nie będzie niŝsza niŝ (pięć milionów) złotych. Spełnienie świadczenia przez Towarzystwo moŝe nastąpić poprzez: a) nabycie na rzecz Uczestnika Jednostek Uczestnictwa lub b) wypłatę kwoty świadczenia przelewem na rachunek bankowy Uczestnika. Świadczenie dodatkowe wypłacane jest z Wynagrodzenia naleŝnego Towarzystwu za zarządzanie Funduszem. Z Uczestnikiem, który zawarł z Funduszem umowę o świadczenie dodatkowe, Towarzystwo moŝe zawrzeć umowę o umoŝliwienie składania zleceń w ramach Usługi epioneer złoŝenia zlecenia jednoczesnego odkupienia Jednostek Uczestnictwa Funduszu z danego konta oraz nabycia na to samo konto Jednostek Uczestnictwa Funduszu za kwotę pochodzącą z tego odkupienia, na zasadach określonych w pkt. 9a. 5. Zasady przeprowadzania zapisów na Jednostki Uczestnictwa Nie dotyczy. Zapisy na Jednostki Uczestnictwa zostały przeprowadzone. 6. Ogólne zasady składania oświadczeń woli związanych z uczestnictwem w Funduszu oraz potwierdzania tych oświadczeń przez Fundusz 6.1. Na zasadach określonych w Prospekcie oświadczenia woli Uczestników Funduszu mogą być składane Funduszowi lub Prowadzącemu Dystrybucję w następujący sposób: a) osobiście; b) za pośrednictwem osób fizycznych pozostających z Towarzystwem lub Prowadzącym Dystrybucję w stosunku zlecenia lub innym stosunku prawnym o podobnym charakterze, przy czym tym osobom fizycznym nie wolno przyjmować wpłat na nabycie Jednostek Uczestnictwa lub otrzymywać i przekazywać wypłat z tytułu ich odkupienia; c) w granicach dozwolonych przez prawo za pomocą elektronicznych nośników informacji, przy czym związane z tymi oświadczeniami dokumenty mogą być sporządzane na elektronicznych nośnikach informacji, jeŝeli dokumenty te zostaną w sposób naleŝyty sporządzone, utrwalone, zabezpieczone i przechowywane; d) przy uŝyciu środków porozumiewania się na odległość, w szczególności Systemu TelePioneer; e) w przypadku pracowniczych programów emerytalnych za pośrednictwem pracodawcy prowadzącego pracowniczy program emerytalny Do składania oświadczeń woli związanych z uczestnictwem w Funduszu Uczestnik moŝe ustanowić najwyŝej dwóch pełnomocników do kaŝdego konta, z zachowaniem następujących zasad: 10
11 a) pełnomocnictwo moŝe być udzielone wyłącznie w formie pisemnej w obecności pracownika Prowadzącego Dystrybucję lub z podpisem poświadczonym notarialnie; b) pełnomocnictwo udzielone poza granicami Rzeczpospolitej Polskiej powinno być udzielone z podpisem uwierzytelnionym urzędowo lub notarialnie oraz poświadczone za zgodność z prawem miejsca wystawienia. Wymóg taki spełnia pełnomocnictwo notarialne potwierdzone przez polskie przedstawicielstwo dyplomatyczne lub pełnomocnictwo potwierdzone przez polski urząd konsularny. W przypadku państw będących stroną Konwencji znoszącej wymóg legalizacji zagranicznych dokumentów urzędowych sporządzonej w Hadze dnia 5 października 1961 r. (Dz.U. z 2005 r. Nr 112, poz. 938), wymóg taki spełnia pełnomocnictwo notarialne poświadczone apostille ; c) pełnomocnik nie moŝe ustanawiać dalszych pełnomocników, z zastrzeŝeniem, iŝ w pełnomocnictwie udzielonym osobie prawnej lub przez uczestnika będącego osobą prawną, moŝna zawrzeć postanowienie umoŝliwiające ustanowienie przez osobę prawną, której udzielono pełnomocnictwa lub pracownika uczestnika będącego osobą prawną ustanowionego pełnomocnikiem, dalszych pełnomocników będących pracownikami osoby prawnej, której udzielono pełnomocnictwa lub innymi pracownikami uczestnika będącego osobą prawną. Pracownikom uczestnika będącego osobą prawną ustanowionymi substytutami przez pełnomocnika uczestnika będącego osobą prawną, ani pracownikom osoby prawnej, której udzielono pełnomocnictwa, nie przysługuje uprawnienie do udzielania dalszych pełnomocnictw. Do ustanowienia, zmiany zakresu lub odwołania umocowania substytutów stosuje się odpowiednio zasady dotyczące pełnomocników. Regulacje obowiązujące u poszczególnych Prowadzących Dystrybucję mogą przewidywać ograniczenie moŝliwości ustanawiania dalszych pełnomocników; d) wszelkie zmiany zakresu lub cofnięcie pełnomocnictwa powinny być dokonane z zachowaniem reguł określonych w lit. a) c); e) udzielenie, odwołanie oraz wszelkie zmiany zakresu pełnomocnictwa wywierają skutki prawne w stosunku do Funduszu po otrzymaniu przez Agenta Transferowego informacji o udzieleniu, odwołaniu lub zmianie pełnomocnictwa; f) ograniczenia, do dwóch, liczby pełnomocników nie stosuje się do Uczestników niebędących osobami fizycznymi Z zastrzeŝeniem zdania następnego, Fundusz sporządza i niezwłocznie doręcza Uczestnikowi pisemne potwierdzenie zbycia lub odkupienia Jednostek Uczestnictwa. Doręczanie przez Fundusz potwierdzeń w innych terminach, ich osobisty odbiór lub przekazywanie za pomocą poczty elektronicznej wymaga zgody Uczestnika wyraŝonej w formie pisemnej lub za pośrednictwem elektronicznych nośników informacji. Przekazywanie potwierdzeń za pomocą poczty elektronicznej odbywa się na zasadach określonych w pkt 6.4. Potwierdzenie powinno zawierać: a) dane identyfikujące Uczestnika, b) nazwę Funduszu i numer konta w rejestrze Uczestników, c) datę zbycia lub odkupienia Jednostek Uczestnictwa, d) liczbę oraz kategorię zbytych lub odkupionych Jednostek Uczestnictwa i ich wartość, a w przypadku odkupienia Jednostek Uczestnictwa, równieŝ wysokość pobranego zryczałtowanego podatku dochodowego, e) liczbę Jednostek Uczestnictwa posiadanych przez Uczestnika po zbyciu lub odkupieniu Jednostek Uczestnictwa, f) wskazanie waluty, w której dokonano wpłaty na nabycie lub wypłaty z tytułu odkupienia Jednostek Uczestnictwa Zasady przekazywania potwierdzeń zbycia lub odkupienia Jednostek Uczestnictwa oraz innych informacji dotyczących uczestnictwa w Funduszu, w tym wyspecjalizowanych programów inwestycyjnych, za pomocą poczty elektronicznej: a) Korespondencja, w tym potwierdzenia zbycia lub odkupienia Jednostek Uczestnictwa, jest wysyłana pocztą elektroniczną na wniosek Uczestnika/ Przedstawiciela ustawowego/ Reprezentanta firmy, na wskazany przez niego adres poczty elektronicznej ( ) w formie nieszyfrowanych plików PDF (ang. Portable Document Format) z wykorzystaniem sieci Internet. b) Uczestnik/ Przedstawiciel ustawowy/ Reprezentant firmy moŝe wskazać maksymalnie jeden adres . Adres ma zastosowanie do wszystkich kont Uczestnika, bez względu na formę własności tych kont (konta indywidualne, Konta MałŜonków i Konta Wspólne). Adres moŝe być w kaŝdej chwili zmieniony, przy czym do wysyłki korespondencji wykorzystywany jest adres e- mail podany jako ostatni. c) Oświadczenie w zakresie formy wysyłki korespondencji obejmuje wszystkie konta Uczestnika, w tym konta o róŝnych formach własności (konta indywidualne, Konta MałŜonków i Konta Wspólne), otwarte w dniu złoŝenia oświadczenia wraz ze wskazaniem adresu , jak i konta Uczestnika otwarte w terminie późniejszym. Oświadczenie obowiązuje do odwołania lub zmiany. 11
12 d) Uczestnik/ Przedstawiciel ustawowy/ Reprezentant firmy, wybierając elektroniczną formę wysyłki korespondencji, przyjmuje do wiadomości i akceptuje fakt, Ŝe Fundusz nie będzie sporządzał i wysyłał potwierdzeń zbycia lub odkupienia Jednostek Uczestnictwa w formie pisemnej. e) W przypadku Kont Wspólnych i Kont MałŜonków oświadczenie w zakresie formy wysyłki korespondencji moŝe złoŝyć jeden Uczestnik, z zastrzeŝeniem treści pkt KaŜdy z Uczestników, niezaleŝnie od formy własności kont Uczestnika (konta indywidualne, Konta MałŜonków lub Konta Wspólne) indywidualnie wskazuje swój adres do wysyłki korespondencji W interesie Uczestnika leŝy niezwłoczne zgłoszenie Prowadzącemu Dystrybucję lub Funduszowi wszelkich nieprawidłowości zawartych w otrzymanym potwierdzeniu zlecenia. Uczestnikom wyspecjalizowanych programów inwestycyjnych Fundusz przesyła potwierdzenie, o którym mowa powyŝej, na zasadach określonych w warunkach danego wyspecjalizowanego programu inwestycyjnego. 7. Sposób i szczegółowe warunki zbywania Jednostek Uczestnictwa 7.1. Jednostki Uczestnictwa Funduszu są dostępne za pośrednictwem Prowadzących Dystrybucję wskazanych w Rozdziale V pkt 2. Jednostki Uczestnictwa są zbywane i odkupywane przez Fundusz w walucie polskiej oraz w Walutach Rozliczeniowych wskazanych przez Fundusz w trybie określonym poniŝej. Fundusz moŝe, z uwzględnieniem odpowiednich przepisów Prawa dewizowego, rozpocząć zbywanie i odkupywanie Jednostek Uczestnictwa w danej Walucie Rozliczeniowej. W dniu rozpoczęcia zbywania i odkupywania Jednostek Uczestnictwa w danej Walucie Rozliczeniowej, Fundusz informuje w sposób określony w art Statutu o rozpoczęciu zbywania i odkupywania Jednostek Uczestnictwa w tej Walucie Rozliczeniowej, udostępnia odpowiednią informację u Prowadzących Dystrybucję oraz dokonuje stosownej zmiany Prospektu. Ogłoszenie, o którym mowa w zdaniu poprzednim, powinno zawierać: 1) wskazanie Waluty Rozliczeniowej, w której Fundusz będzie zbywał i odkupywał Jednostki Uczestnictwa, oraz 2) określenie terminu, w którym Fundusz rozpocznie zbywanie i odkupywanie Jednostek Uczestnictwa w tej Walucie Rozliczeniowej. Fundusz moŝe zaprzestać zbywania i odkupywania Jednostek Uczestnictwa w danej Walucie Rozliczeniowej. O zaprzestaniu zbywania i odkupywania Jednostek Uczestnictwa w danej Walucie Rozliczeniowej Fundusz dokona ogłoszenia z 30-dniowym terminem wyprzedzenia w sposób określony w art Statutu oraz udostępnia odpowiednią informację u Prowadzących Dystrybucję Z zastrzeŝeniem zdań kolejnych niniejszego punktu, Uczestnikiem moŝe być osoba fizyczna, osoba prawna lub jednostka organizacyjna nieposiadająca osobowości prawnej. Nierezydenci są uprawnieni do nabywania i odkupywania Jednostek Uczestnictwa z uwzględnieniem przepisów Prawa dewizowego Status Uczestnika uzyskuje osoba, która złoŝyła zlecenie nabycia Jednostek Uczestnictwa w Funduszu oraz w terminie nie dłuŝszym niŝ dziewięćdziesiąt dni od daty złoŝenia zlecenia dokonała wpłaty na rachunek tego Funduszu na to nabycie (chyba Ŝe dany Prowadzący Dystrybucję przyjmuje zlecenia nabycia Jednostek Uczestnictwa wyłącznie z jednoczesnym dokonaniem wpłaty) i na której rzecz nastąpiło wpisanie zbytych Jednostek Uczestnictwa do rejestru Uczestników. PowyŜszy termin moŝe zostać skrócony przez Fundusz w ramach wyspecjalizowanych programów inwestycyjnych. W okresie pomiędzy złoŝeniem zlecenia, a dokonaniem wpłaty zlecenie przechowywane jest przez Prowadzącego Dystrybucję. Fundusz moŝe wpisać Jednostki Uczestnictwa do rejestru Uczestników bez konieczności dokonywania wpłaty na nabycie Jednostek Uczestnictwa: a) dla spadkobiercy Uczestnika; b) w związku z realizacją wyspecjalizowanych programów inwestycyjnych; c) przy łączeniu i wyodrębnianiu kont w rejestrze Uczestników; d) w związku z realizacją zlecenia jednoczesnego odkupienia Jednostek Uczestnictwa Funduszu z danego konta oraz nabycia na to samo konto Jednostek Uczestnictwa Funduszu za kwotę pochodzącą z tego odkupienia. Nabycia, o których mowa w lit. a) i c) powyŝej, realizowane są na zasadzie przeniesienia (transferu) Jednostek Uczestnictwa. Waluta i kategoria przenoszonych Jednostek Uczestnictwa pozostają bez zmian Osoba składająca pierwsze zlecenie nabycia Jednostek Uczestnictwa za pomocą elektronicznych nośników informacji lub innych środków porozumiewania się na odległość wpłatę na nabycie tych Jednostek Uczestnictwa dokonuje z własnego rachunku bankowego Osoba wpisana do rejestru uczestników w funduszu inwestycyjnym/subrejestru uczestników w subfunduszu zarządzanym przez Towarzystwo nabywa status uczestnika innego funduszu inwestycyjnego/innego subfunduszu zarządzanego przez Towarzystwo przez dokonanie: a) wpłaty na nabycie jednostek uczestnictwa tego funduszu/subfunduszu, lub 12
13 b) konwersji na jednostki uczestnictwa tego funduszu/subfunduszu zgodnie z odpowiednimi postanowieniami prospektu informacyjnego danego funduszu dotyczącymi dokonywania konwersji jednostek uczestnictwa Fundusz zapewnia Uczestnikowi dokonującemu wpłaty lub konwersji do innego funduszu inwestycyjnego zarządzanego przez Towarzystwo moŝliwość zapoznania się z prospektem informacyjnym tego funduszu, Kluczowymi Informacjami dla Inwestorów oraz odpowiednimi ogólnymi warunkami, w sposób, o którym mowa w Rozdziale VI pkt. 2. Prospektu. Przed dokonaniem wpłaty Uczestnik powinien zapoznać się z powyŝszymi dokumentami Zbycie Jednostek Uczestnictwa przez Fundusz następuje w chwili wpisania do rejestru Uczestników liczby Jednostek Uczestnictwa nabytych przez Uczestnika za dokonaną wpłatę Z zastrzeŝeniem punktu kolejnego, wpisanie zbytych Jednostek Uczestnictwa do rejestru Uczestników następuje w Dniu Wyceny, w którym Agent Transferowy otrzymał, odpowiednio: a) informację o wpłynięciu środków na rachunek Funduszu - w przypadku dokonania przez Uczestnika wpłaty na rachunek nabyć bezpośrednich Funduszu, b) zlecenie nabycia Jednostek Uczestnictwa lub informację o przyjęciu zlecenia nabycia przez Prowadzącego Dystrybucję oraz informację od Depozytariusza prowadzącego rachunek Funduszu o otrzymaniu przez niego środków pienięŝnych związanych z tym nabyciem - w przypadku złoŝenia zlecenia oraz dokonania wpłaty na rachunek Prowadzącego Dystrybucję lub rachunek nabyć Funduszu JeŜeli Agent Transferowy otrzyma informację lub zlecenie, o których mowa w pkt 7.8. powyŝej, w dniu dokonania przez Uczestnika wpłaty na nabycie lub złoŝenia zlecenia jednoczesnego odkupienia Jednostek Uczestnictwa Funduszu z danego konta oraz nabycia na to samo konto Jednostek Uczestnictwa Funduszu, nabycie Jednostek Uczestnictwa następuje w następnym Dniu Wyceny Okres pomiędzy odpowiednio: a ) wpłatą środków pienięŝnych na rachunek nabyć bezpośrednich Funduszu, lub b) wpłatą środków pienięŝnych na rachunek Prowadzącego Dystrybucję lub rachunek nabyć Funduszu związanych ze złoŝonym uprzednio zleceniem nabycia, a Dniem Wyceny, w którym nastąpiło wpisanie zbytych Jednostek Uczestnictwa do Rejestru Uczestników, nie jest dłuŝszy niŝ siedem dni. Przez wpłatę środków pienięŝnych, o której mowa w zdaniu poprzednim, rozumie się uznanie odpowiedniego rachunku bankowego. Termin, o którym mowa w zdaniu pierwszym niniejszego punktu moŝe ulec wydłuŝeniu w przypadku braku lub wadliwości informacji niezbędnej do realizacji nabycia Jednostek Uczestnictwa, zawartej na potwierdzeniu wpływu środków na rachunek Funduszu lub przedstawionej przez klienta w zleceniu lub formularzu wpłaty. W takim przypadku realizacja zlecenia następuje w następnym Dniu Wyceny po dniu, w którym Agent Transferowy otrzyma wszystkie informacje niezbędne do realizacji nabycia Wpłaty na nabycie Jednostek Uczestnictwa mogą być dokonywane w walucie polskiej lub w Walucie Rozliczeniowej: a) u Prowadzącego Dystrybucję gotówką lub przelewem na rachunek Prowadzącego Dystrybucję, b) przez wpłatę środków pienięŝnych bezpośrednio na rachunek Funduszu gotówką lub przelewem z podaniem danych umoŝliwiających identyfikację Uczestnika. Wpłaty w Walucie Rozliczeniowej mogą być dokonywane jedynie w okresie między rozpoczęciem i zakończeniem przez Fundusz zbywania i odkupywania Jednostek Uczestnictwa w danej Walucie Rozliczeniowej. Zasady przeliczania kwot w Walucie Rozliczeniowej na złote przedstawione są w punkcie Prawidłowo wypełniony dokument przelewu powinien zawierać w polu tytułem: a) przynajmniej dwie z następujących danych Uczestnika będącego osobą fizyczną: imię i nazwisko, numer konta w rejestrze Uczestników oraz numer PESEL/datę urodzenia, b) przynajmniej dwie z następujących danych Uczestnika nie będącego osobą fizyczną: firmę/nazwę, numer konta w rejestrze Uczestników oraz numer REGON, c) wszystkie dane wymienione odpowiednio w lit. a) lub b) w przypadku Uczestnika, który dokonuje pierwszej wpłaty do Funduszu za pomocą wpłaty bezpośredniej, z tym, Ŝe zamiast numeru konta naleŝy podać kategorię Jednostki Uczestnictwa W przypadku: a) wpłat do Funduszu z wyodrębnionymi kategoriami Jednostek Uczestnictwa oraz braku oznaczenia kategorii Jednostek Uczestnictwa za wpłatę zostaną nabyte Jednostki Uczestnictwa kategorii A, b) otrzymania przez Fundusz przelewu bez podania danych, o których mowa pkt powyŝej, Fundusz będzie zwracał otrzymane środki pienięŝne, c) podania na przelewie dodatkowych danych, poza tymi, o których mowa w pkt powyŝej, o zakwalifikowaniu przelewu na rzecz danego Uczestnika będącego osobą fizyczną decyduje wskazany PESEL/data urodzenia, a w przypadku Uczestnika nie będącego osobą fizyczną REGON i numer konta w rejestrze Uczestników, 13
14 d) posiadania przez Uczestnika kilku kont w Funduszu, gdy Uczestnik na przelewie nie oznaczy numeru konta w rejestrze Uczestników, Fundusz dołoŝy naleŝytej staranności w realizacji wpłaty zgodnie z oczekiwaniami Uczestnika, nie ponosi jednak odpowiedzialności za zrealizowanie wpłaty w sposób niezgodny z tymi oczekiwaniami NaleŜy zwrócić uwagę, iŝ w przypadku wpłat dokonywanych na nabycie Jednostek Uczestnictwa w dolarach amerykańskich, mogą być pobrane opłaty bankowe z tytułu dokonywania transakcji dewizowych. Wysokość powyŝszych opłat zaleŝna jest od tabeli opłat i prowizji obowiązującej w banku, z którego dokonywana jest wpłata. W związku z powyŝszym kwota wpłaty dokonanej na nabycie Jednostek Uczestnictwa w dolarach amerykańskich, która wpłynie na rachunek Funduszu moŝe być niŝsza od kwoty, którą faktycznie Uczestnik wpłacił na nabycie Jednostek Uczestnictwa (róŝnica wynikać będzie z opłaty za przelew dewizowy pobranej przez bank). Jednocześnie Fundusz informuje, iŝ z uwagi na fakt, iŝ rachunki Funduszu prowadzone są w Banku Pekao S.A. będącym Depozytariuszem Funduszu, Bank Pekao S.A. nie pobiera opłat za przelewy dewizowe na rachunek Funduszu z innych rachunków prowadzonych w Banku Pekao S.A. TakŜe wpłaty gotówkowe w dolarach amerykańskich dokonywane w oddziałach Banku Pekao S.A. na nabycie Jednostek Uczestnictwa Funduszu nie są obciąŝone opłatą za przelew dewizowy. W celu uzyskania dokładnych informacji o wysokości opłat pobieranych z tytułu przelewów w dolarach amerykańskich Uczestnik powinien skontaktować się z bankiem, który prowadzi rachunek Uczestnika, z którego dokonywany będzie przelew na nabycie Jednostek Uczestnictwa Funduszu lub w którym dokonywał będzie wpłaty na nabycie Jednostek Uczestnictwa ZłoŜenie zlecenia nabycia Jednostek Uczestnictwa nie wywiera Ŝadnych skutków prawnych, jeŝeli przed upływem 90 dni, licząc od daty zlecenia, nie wpłyną na rachunek Funduszu środki pienięŝne na nabycie Jednostek Uczestnictwa, związane z tym zleceniem. 8. Sposób i szczegółowe warunki odkupywania Jednostek Uczestnictwa 8.1. Od Uczestników, którzy zaŝądali odkupienia Jednostek Uczestnictwa danej kategorii, Fundusz jest obowiązany odkupić te Jednostki Uczestnictwa po cenie równej Wartości Aktywów Netto Funduszu na Jednostkę Uczestnictwa danej kategorii w Dniu Wyceny Odkupienie Jednostek Uczestnictwa następuje z chwilą wpisania do rejestru Uczestników liczby odkupionych Jednostek Uczestnictwa i kwoty naleŝnej Uczestnikowi z tytułu odkupienia tych jednostek Uczestnicy Funduszu mogą Ŝądać odkupienia Jednostek Uczestnictwa w sposób określony w pkt 6.1. Uczestnikowi przysługuje prawo Ŝądania odkupienia Jednostek Uczestnictwa w Walucie Rozliczeniowej, w której dokonał nabycia Jednostek Uczestnictwa pomimo, Ŝe Fundusz zaprzestał zbywania i odkupywania Jednostek Uczestnictwa w tej Walucie Rozliczeniowej, o ile spełnienie tego Ŝądania przez Fundusz nie będzie naruszać przepisów prawa. Zasady przeliczania kwot w Walucie Rozliczeniowej na złote przedstawione są w punkcie Z zastrzeŝeniem pkt 8.5. poniŝej, cena odkupienia Jednostek Uczestnictwa jest obliczana w Dniu Wyceny, w którym Agent Transferowy otrzymał informację o złoŝeniu przez Uczestnika u Prowadzącego Dystrybucję Ŝądania odkupienia przez Fundusz Jednostek Uczestnictwa W przypadku otrzymania przez Agenta Transferowego informacji, o której mowa w pkt 8.4. powyŝej, w dniu złoŝenia zlecenia przez Uczestnika u Prowadzącego Dystrybucję, cenę odkupienia ustala się w następnym Dniu Wyceny Okres pomiędzy złoŝeniem Ŝądania odkupienia a Dniem Wyceny, w którym ustalana jest cena odkupienia Jednostek Uczestnictwa, nie będzie dłuŝszy niŝ siedem dni. Termin, o którym mowa w zdaniu poprzednim, moŝe ulec wydłuŝeniu w przypadku wadliwości informacji niezbędnej do realizacji odkupienia, przedstawionej przez Uczestnika w Ŝądaniu odkupienia. W takim przypadku realizacja zlecenia następuje w następnym Dniu Wyceny po dniu, w którym Agent Transferowy otrzyma wszystkie informacje niezbędne do realizacji odkupienia Przy realizacji Ŝądań odkupienia Jednostek Uczestnictwa oraz zleceń aktualizacji danych osobowych Prowadzący Dystrybucję moŝe Ŝądać przedstawienia dodatkowych informacji, ponad wskazane w formularzu zlecenia, jeŝeli okaŝe się to niezbędne dla zapewnienia bezpieczeństwa interesów Uczestnika. Prowadzący Dystrybucje obowiązany jest poinformować składającego zlecenie o potrzebie przedstawienia dodatkowych informacji, o których mowa powyŝej oraz o stosowanym trybie postępowania Przedmiotem Ŝądania odkupienia Jednostek Uczestnictwa moŝe być w szczególności: a) odkupienie określonej liczby Jednostek Uczestnictwa naleŝących do Uczestnika, lub b) odkupienie takiej liczby Jednostek Uczestnictwa naleŝących do Uczestnika, która, z zastrzeŝeniem pkt 10.3., zapewni uzyskanie Ŝądanej kwoty pienięŝnej, lub c) odkupienie określonego procentu wartości Jednostek Uczestnictwa naleŝących do Uczestnika W przypadku, gdy w Dniu Wyceny kwota Ŝądana jest wyŝsza niŝ kwota moŝliwa do uzyskania z tytułu odkupienia Jednostek Uczestnictwa z konta, którego Ŝądanie dotyczy, Fundusz odkupuje wszystkie Jednostki Uczestnictwa naleŝące do Uczestnika znajdujące się na tym koncie. 14
15 8.10. Zamknięcie konta w Funduszu następuje po upływie 90 dni od dnia odkupienia wszystkich Jednostek Uczestnictwa posiadanych przez Uczestnika na danym koncie śądanie odkupienia Jednostek Uczestnictwa naleŝących do Uczestnika będącego osobą małoletnią składają, zgodnie z przepisami Kodeksu Rodzinnego i Opiekuńczego: a) w granicach zwykłego zarządu, do kwoty 2000 złotych albo równowartości tej kwoty w Walucie Rozliczeniowej miesięcznie, przedstawiciel ustawowy małoletniego lub małoletni po ukończeniu 13 lat na podstawie zgody przedstawiciela ustawowego; b) bez ograniczeń do zakresu zwykłego zarządu przedstawiciel ustawowy za zezwoleniem sądu opiekuńczego, stosownie do treści tego zezwolenia Zgoda na złoŝenie Ŝądania odkupienia Jednostek Uczestnictwa przez małoletniego, który ukończył 13 lat, moŝe być udzielona albo do jednorazowego Ŝądania, albo do wielokrotnych Ŝądań, w zakresie wskazanym przez osobę udzielającą zgody. Do formy udzielenia zgody stosuje się odpowiednie przepisy o formie udzielania pełnomocnictw Postanowienia pkt i pkt powyŝej mają odpowiednie zastosowanie do osób ubezwłasnowolnionych, przy czym do osób ubezwłasnowolnionych całkowicie stosuje się zasady obowiązujące wobec małoletnich poniŝej 13 lat, a do ubezwłasnowolnionych częściowo obowiązujące w stosunku do małoletnich, którzy ukończyli 13 lat JeŜeli w wyniku realizacji zlecenia odkupienia Jednostek Uczestnictwa kategorii A na jednym koncie, które nie jest kontem prowadzonym w ramach wyspecjalizowanych programów inwestycyjnych, saldo tego konta spadnie poniŝej 1000 (tysiąc) złotych albo 300 (trzysta) dolarów amerykańskich, zlecenie odkupienia rozszerza się na wszystkie Jednostki Uczestnictwa zapisane na tym koncie. 9. Sposób i szczegółowe warunki zamiany Jednostek Uczestnictwa na jednostki uczestnictwa innego funduszu (konwersja) oraz wysokość opłat z tym związanych 9.1. Jednostki Uczestnictwa mogą być przedmiotem konwersji, w wyniku której odpowiednio odkupienie Jednostek Uczestnictwa Funduszu oraz nabycie jednostek uczestnictwa innego funduszu inwestycyjnego zarządzanego przez Towarzystwo lub odkupienie jednostek uczestnictwa innego funduszu inwestycyjnego zarządzanego przez Towarzystwo oraz nabycie Jednostek Uczestnictwa Funduszu następuje na podstawie jednego zlecenia. O moŝliwości dokonywania konwersji do Funduszu, jak i z Funduszu, Fundusz ogłosi na stronie internetowej Towarzystwa oraz udostępni odpowiednią informację u Prowadzących Dystrybucję Konwersja dokonywana jest wyłącznie na konto tego samego rodzaju co konto, z którego nastąpiło odkupienie jednostek uczestnictwa Z zastrzeŝeniem zdań kolejnych, konwersja jednostek uczestnictwa dokonywana jest wyłącznie w obrębie tej samej kategorii jednostek uczestnictwa. W przypadku, gdy funduszem źródłowym jest fundusz (subfundusz) bez róŝnych kategorii jednostek uczestnictwa, a funduszem docelowym jest fundusz z róŝnymi kategoriami jednostek uczestnictwa, konwersja jednostek uczestnictwa funduszu źródłowego jest dokonywana na jednostki uczestnictwa kategorii A tego funduszu docelowego. JeŜeli funduszem źródłowym jest fundusz z róŝnymi kategoriami jednostek uczestnictwa, a funduszem docelowym jest fundusz (subfundusz) bez róŝnych kategorii jednostek uczestnictwa, uczestnik takiego funduszu źródłowego moŝe dokonać konwersji na jednostki uczestnictwa funduszu (subfunduszu) docelowego zarówno z jednostek uczestnictwa kategorii A, jak i z jednostek uczestnictwa kategorii I funduszu źródłowego. W przypadku, gdy zarówno fundusz źródłowy, jak i fundusz docelowy są funduszami bez róŝnych kategorii jednostek uczestnictwa, konwersja dokonywana jest w obrębie jednostek uczestnictwa bez róŝnych kategorii Z zastrzeŝeniem zdania kolejnego, Dzień Wyceny jednostek uczestnictwa odkupywanych w wyniku konwersji jest Dniem Wyceny jednostek uczestnictwa nabywanych w wyniku konwersji. JeŜeli w dniu, w którym - zgodnie z odpowiednimi postanowieniami stosownego prospektu informacyjnego - powinno nastąpić odkupienie jednostek uczestnictwa w funduszu źródłowym, w funduszu docelowym nie przeprowadza się wyceny, Dniem Wyceny odkupywanych i nabywanych jednostek uczestnictwa jest najbliŝszy po tym dniu dzień, który jest Dniem Wyceny zarówno w funduszu źródłowym, jak i w funduszu docelowym. Z zastrzeŝeniem postanowień niniejszego ustępu, do odkupywania jednostek uczestnictwa funduszu źródłowego stosuje się, odpowiednio, stosowne postanowienia prospektu informacyjnego tego funduszu źródłowego dotyczące odkupywania jednostek uczestnictwa, a do nabywania jednostek uczestnictwa danego funduszu docelowego stosuje się, odpowiednio, stosowne postanowienia prospektu informacyjnego tego funduszu docelowego dotyczące nabywania jednostek uczestnictwa Sześć razy w roku kalendarzowym konwersja jednostek uczestnictwa jest zwolniona z części lub całości opłaty manipulacyjnej na następujących zasadach: a) w przypadku, gdy konwersja następuje do funduszu docelowego o wyŝszej stawce opłaty manipulacyjnej, stosowana jest wyrównująca stawka opłaty manipulacyjnej będąca róŝnicą wysokości stawki opłaty manipulacyjnej stosowanej w funduszu docelowym i w funduszu 15
16 źródłowym. Ustalenie wysokości pobieranej opłaty manipulacyjnej następuje przy zastosowaniu tabeli opłat obowiązującej w dacie złoŝenia zlecenia, b) w przypadku, gdy konwersja następuje do funduszu docelowego o niŝszej lub równej stawce opłaty manipulacyjnej, wyrównująca stawka opłaty manipulacyjnej nie jest stosowana Kolejne konwersje, dokonywane w tym samym roku kalendarzowym, podlegają opłacie manipulacyjnej, o której mowa w pkt Ustalenie prawa Uczestnika do dokonania konwersji ze zwolnieniem z opłaty manipulacyjnej lub z pobraniem tej opłaty następuje na podstawie daty złoŝenia zlecenia. Nabycie jednostek uczestnictwa w funduszu docelowym moŝe być dokonane jedynie w tej samej walucie, w której dokonano odkupienia jednostek uczestnictwa w funduszu źródłowym. JeŜeli walutą, w której dokonano odkupienia jednostek uczestnictwa w funduszu źródłowym była waluta wymienialna, konwersja moŝe być dokonana pod warunkiem, Ŝe jest to Waluta Rozliczeniowa. 9a. Sposób i szczegółowe warunki realizacji zlecenia jednoczesnego odkupienia Jednostek Uczestnictwa Funduszu z danego konta oraz nabycia na to samo konto Jednostek Uczestnictwa Funduszu za kwotę pochodzącą z tego odkupienia 9a.1. Zlecenie jednoczesnego odkupienia Jednostek Uczestnictwa Funduszu z danego konta oraz nabycia na to samo konto Jednostek Uczestnictwa Funduszu za kwotę pochodzącą z tego odkupienia moŝe być złoŝone wyłącznie z wykorzystaniem Systemu TelePioneer, Usługi epioneer lub w Towarzystwie w zakresie, o którym mowa w Rozdziale V pkt Prospektu. 9a.2. Prawo do złoŝenia zlecenia jednoczesnego odkupienia Jednostek Uczestnictwa Funduszu z danego konta oraz nabycia na to samo konto Jednostek Uczestnictwa Funduszu za kwotę pochodzącą z tego odkupienia przysługuje Uczestnikowi posiadającemu Jednostki Uczestnictwa o wartości co najmniej (dwa miliony) złotych na wszystkich kontach Uczestnika w Funduszu oraz Funduszach Pioneer według ostatniej Wyceny Aktywów Funduszu na Jednostkę Uczestnictwa obowiązującej przed dniem złoŝenia zlecenia. 9a.3. Wpisanie odkupionych oraz nabytych Jednostek Uczestnictwa Funduszu na podstawie zlecenia jednoczesnego odkupienia Jednostek Uczestnictwa Funduszu z danego konta oraz nabycia na to samo konto Jednostek Uczestnictwa Funduszu za kwotę pochodzącą z tego odkupienia dokonywane jest w Dniu Wyceny, w którym Agent Transferowy otrzyma informację od Towarzystwa o złoŝeniu zlecenia, z tym zastrzeŝeniem, Ŝe jeŝeli Agent Transferowy otrzyma informację o złoŝeniu zlecenia w dniu złoŝenia zlecenia przez Uczestnika, wpisanie odkupionych oraz nabytych Jednostek Uczestnictwa Funduszu następuje w następnym Dniu Wyceny. Okres pomiędzy złoŝeniem przez Uczestnika prawidłowego zlecenia, a Dniem Wyceny, o którym mowa w zdaniu poprzednim, nie jest dłuŝszy niŝ siedem dni. Termin, o którym mowa w zdaniu poprzednim, moŝe ulec wydłuŝeniu w przypadku wadliwości informacji przedstawionej przez klienta w zleceniu, niezbędnej do realizacji powyŝszego zlecenia. W takim przypadku realizacja zlecenia następuje w następnym Dniu Wyceny po dniu, w którym Agent Transferowy otrzyma prawidłową informację niezbędną do realizacji zlecenia. 9a.4. Do ustalania ceny odkupienia i nabycia Jednostek Uczestnictwa na podstawie zlecenia jednoczesnego odkupienia Jednostek Uczestnictwa Funduszu z danego konta oraz nabycia na to samo konto Jednostek Uczestnictwa Funduszu za kwotę pochodzącą z tego odkupienia, stosuje się odpowiednio postanowienia dotyczące ustalania ceny zbycia i odkupienia Jednostek Uczestnictwa przez Fundusz. 9a.5. W związku z tym, iŝ odkupienie i nabycie jednostek uczestnictwa w ramach zlecenia jednoczesnego odkupienia Jednostek Uczestnictwa Funduszu z danego konta oraz nabycia na to samo konto Jednostek Uczestnictwa Funduszu za kwotę pochodzącą z tego odkupienia jest realizowane przez Fundusz w tym samym Dniu Wyceny, nie jest dokonywana przez Fundusz wypłata środków pienięŝnych z rachunku Funduszu. Za kwotę odpowiadająca wartości odkupionych Jednostek Uczestnictwa, pomniejszoną o naleŝny zryczałtowany podatek dochodowy od osób fizycznych od dochodu z tytułu udziału w funduszach kapitałowych oraz opłatę manipulacyjną pobieraną przez Towarzystwo za zbywanie Jednostek Uczestnictwa, Uczestnikowi zostają zbyte Jednostki Uczestnictwa Funduszu i zapisane na jego koncie w rejestrze Uczestników. Obliczenia podatku dokonuje się z zastosowaniem zasady, iŝ w pierwszej kolejności odkupywane są Jednostki Uczestnictwa nabyte, w ramach tego samego konta w rejestrze Uczestników Funduszu, według najwyŝszej ceny, obliczanej zgodnie z odpowiednimi postanowieniami Prospektu (metoda HIFO). 9a.6. Realizacja zlecenia jednoczesnego odkupienia Jednostek Uczestnictwa Funduszu z danego konta oraz nabycia na to samo konto Jednostek Uczestnictwa Funduszu za kwotę pochodzącą z tego odkupienia, wywiera dla Uczestników Funduszu takie same skutki jak realizacja zlecenia odkupienia Jednostek Uczestnictwa oraz nabycia Jednostek Uczestnictwa. W związku z powyŝszym Uczestnik otrzyma potwierdzenie realizacji transakcji odkupienia Jednostek Uczestnictwa oraz realizacji transakcji nabycia Jednostek Uczestnictwa. 9a.7. Do realizacji zlecenia jednoczesnego odkupienia Jednostek Uczestnictwa z danego konta oraz nabycia na to samo konto Jednostek Uczestnictwa za kwotę pochodzącą z tego odkupienia nie mają zastosowania postanowienia Prospektu Informacyjnego dotyczące reinwestycji. 16
17 10. Sposób i szczegółowe warunki wypłat kwot z tytułu odkupienia Jednostek Uczestnictwa lub wypłat dochodów Funduszu Z zastrzeŝeniem pkt poniŝej, a takŝe pkt 9, wypłaty z tytułu odkupienia Jednostek Uczestnictwa mogą być dokonywane gotówką przez Prowadzących Dystrybucję lub przelewem na rachunek bankowy Uczestnika. Wypłaty mogą być dokonywane na inne rachunki, jeŝeli upowaŝnienie do wskazania takiego rachunku przez Uczestnika wynika z odrębnych przepisów prawa i nie powoduje ryzyka przekazania środków na rzecz osoby nieuprawnionej Kwota przypadająca do wypłaty z tytułu zlecenia odkupienia przesłanego za pośrednictwem elektronicznych nośników informacji lub innych środków porozumiewania się na odległość moŝe być przekazana wyłącznie na rachunek bankowy Uczestnika Z kwoty przypadającej do wypłaty na rzecz osoby fizycznej z tytułu odkupienia Jednostek Uczestnictwa oraz wypłacanej z Funduszu w wyniku realizacji zlecenia konwersji Fundusz potrąca zryczałtowany podatek dochodowy w sposób określony właściwymi przepisami. Obliczenia podatku dokonuje się z zastosowaniem zasady, iŝ w pierwszej kolejności odkupywane są Jednostki Uczestnictwa nabyte, w ramach tego samego konta w rejestrze Uczestników Funduszu, według najwyŝszej ceny, obliczanej zgodnie z odpowiednimi postanowieniami Prospektu (metoda HIFO) Fundusz dokonuje wypłaty kwot z tytułu odkupienia niezwłocznie, nie wcześniej niŝ w drugim dniu roboczym po dniu odkupienia Jednostek Uczestnictwa Fundusz nie wypłaca dywidend ani innych dochodów. 11. Sposób i szczegółowe warunki zamiany jednostek uczestnictwa związanych z jednym subfunduszem na jednostki uczestnictwa związane z innym subfunduszem oraz wysokość opłat z tym związanych Nie dotyczy. 12. Sposób i szczegółowe warunki spełniania świadczeń naleŝnych z tytułu nieterminowych realizacji zleceń Uczestników JeŜeli w przypadku realizacji danej transakcji nabycia Jednostek Uczestnictwa w terminie późniejszym niŝ wskazany w Statucie, wartość Jednostki Uczestnictwa w dniu ich wpisania do rejestru Uczestników jest wyŝsza od wartości Jednostki Uczestnictwa z dnia, w którym ta transakcja nabycia powinna być najpóźniej zrealizowana, Towarzystwo albo podmiot, o którym mowa w art. 32 ust. 1 i 2 Ustawy, za pośrednictwem którego zostało dokonane nabycie Jednostek Uczestnictwa, jest zobowiązane/y do odpowiedniego odszkodowania JeŜeli w przypadku realizacji danej transakcji odkupienia Jednostek Uczestnictwa w terminie późniejszym niŝ wskazany w Statucie, wartość Jednostki Uczestnictwa w dniu ich wykreślenia z rejestru Uczestników jest niŝsza od wartości Jednostki Uczestnictwa z dnia, w którym ta transakcja odkupienia powinna być najpóźniej zrealizowana, Towarzystwo albo podmiot, o którym mowa w art. 32 ust. 1 i 2 Ustawy, za pośrednictwem którego zostało dokonane odkupienie Jednostek Uczestnictwa, jest zobowiązane/y do odpowiedniego odszkodowania Warunkiem wypłaty odszkodowania jest brak winy Uczestnika w opóźnieniu realizacji transakcji nabycia lub odkupienia Jednostek Uczestnictwa, niedochowanie naleŝytej staranności przez Towarzystwo lub podmiot, o którym mowa w art. 32 ust. 1 i 2 Ustawy, za pośrednictwem którego zostało dokonane nabycie lub odkupienie Jednostek Uczestnictwa oraz przekazanie przez Uczestnika Funduszowi lub podmiotowi zobowiązanemu do wypłaty odszkodowania danych niezbędnych do realizacji świadczenia. 13. Sposób i szczegółowe warunki spełniania świadczeń naleŝnych z tytułu błędnej wyceny aktywów netto na Jednostkę Uczestnictwa Wyliczenie wartości Aktywów Netto Funduszu przypadającej na Jednostkę Uczestnictwa podlega weryfikacji przez Depozytariusza. W przypadku wystąpienia błędu w takim wyliczeniu, po dokonaniu stosownej weryfikacji Fundusz przystępuje do rozliczenia transakcji na Jednostkach Uczestnictwa dokonanych z wykorzystaniem nieprawidłowej wartości Aktywów Netto przypadającej na Jednostkę Uczestnictwa W przypadku tych Uczestników, którzy dokonali wpłaty na nabycie Jednostek Uczestnictwa po zawyŝonej wartości Jednostki Uczestnictwa takie transakcje zostają ponownie przeliczone według prawidłowej wartości Jednostki Uczestnictwa W przypadku, gdy dokonane wypłaty do Uczestników po ich przekazaniu z rachunku Funduszu do Uczestników okazały się za wysokie, po przeliczeniu odkupionych Jednostek Uczestnictwa według prawidłowej wartości Jednostki Uczestnictwa Towarzystwo, z własnych środków, dokonuje wpłaty uzupełniającej do Funduszu w wysokości zawyŝonej kwoty płatności W przypadku, gdy kwota wpłaty do Funduszu po przeliczeniu nabytych Jednostek Uczestnictwa według poprawionej wartości Jednostki Uczestnictwa okazała się za niska Towarzystwo, z własnych środków, dokonuje wpłaty uzupełniającej do Funduszu w brakującej wysokości W przypadku, gdy dokonane wypłaty do Uczestników okazały się za niskie po przeliczeniu odkupionych Jednostek Uczestnictwa według prawidłowej wartości Jednostki Uczestnictwa i wyliczeniu stosownych podatków Fundusz dokonuje przekazów uzupełniających do Uczestników. 17
18 14. Zasady przechowywania danych i dokumentacji związanej z uczestnictwem w Funduszu Fundusz powierza prowadzenie rejestru Uczestników Agentowi Transferowemu. Rejestr Uczestników zawiera w szczególności: a) dane identyfikujące Uczestnika, w tym indywidualny numer konta kaŝdego Uczestnika w rejestrze Uczestników; b) liczbę i kategorię Jednostek Uczestnictwa naleŝących do Uczestnika; c) datę nabycia, liczbę i cenę nabycia Jednostki Uczestnictwa wraz z określeniem waluty, w której nastąpiło nabycie Jednostek Uczestnictwa; d) datę odkupienia, liczbę odkupionych Jednostek Uczestnictwa oraz kwotę wypłaconą Uczestnikowi za odkupione Jednostki Uczestnictwa wraz z określeniem waluty, w której nastąpiło odkupienie Jednostek Uczestnictwa; e) informacje o pełnomocnictwach udzielonych lub odwołanych przez Uczestnika; f) informacje o ustanowionych zabezpieczeniach prawnych, w tym wzmiankę o zastawie ustanowionym na Jednostkach Uczestnictwa Dla Jednostek Uczestnictwa kaŝdej kategorii prowadzone jest odrębne konto w rejestrze Uczestników. KaŜdy Uczestnik moŝe posiadać kilka odrębnych kont w rejestrze Uczestników, w tym kilka kont dla Jednostek Uczestnictwa tej samej kategorii Dane osobowe Uczestników i ich pełnomocników zawarte w rejestrze Uczestników zbierane są na podstawie Ustawy i przetwarzane przez Towarzystwo i Fundusz wyłącznie w celu realizacji umowy uczestnictwa w Funduszu, podjęcia działań przed zawarciem tej umowy oraz marketingu bezpośredniego własnych produktów i usług. Gromadzone dane są poufne i chronione przed dostępem osób niepowołanych. Uczestnikom i ich pełnomocnikom przysługuje prawo dostępu do treści swoich danych, ich poprawiania i uzupełniania oraz prawo zgłaszania pisemnego sprzeciwu wobec przetwarzania danych w celach marketingowych przekazywania informacji handlowej za pośrednictwem środków komunikacji elektronicznej. Prowadzący Dystrybucję jest upowaŝniony do przetwarzania danych osobowych Uczestnika, który za jego pośrednictwem dokonał transakcji, wyłącznie w celu wykonania zawartej z Funduszem umowy o prowadzenie dystrybucji Jednostek Uczestnictwa. Prowadzący Dystrybucję moŝe otrzymać informacje zawarte w rejestrze Uczestników, jeŝeli są one niezbędne do wywiązania się z łączącej go z Funduszem umowy o prowadzenie dystrybucji Jednostek Uczestnictwa. Fundusz moŝe przekazywać dane osobowe Uczestnika oraz dane wskazanych przez Uczestnika pełnomocników Prowadzącemu Dystrybucję wraz z informacjami o dokonanych przez niego transakcjach oraz informacje dotyczące jego konta, w tym w szczególności o saldzie konta, w celu zapewnienia Uczestnikowi za pośrednictwem Prowadzącego Dystrybucję dostępu do jego aktualnych danych dotyczących jego konta i dokonywanych na nim transakcji Towarzystwo archiwizuje dokumentację związaną z uczestnictwem w Funduszu przez okres wymagany przez przepisy prawa. 15. Informacja o okolicznościach, w których Fundusz moŝe zawiesić zbywanie Jednostek Uczestnictwa Fundusz moŝe zawiesić zbywanie Jednostek Uczestnictwa na dwa tygodnie, jeŝeli nie moŝna dokonać wiarygodnej wyceny istotnej części Aktywów Funduszu z przyczyn niezaleŝnych od Funduszu. W przypadku, o którym mowa powyŝej, za zgodą i na warunkach określonych przez Komisję zbywanie Jednostek Uczestnictwa moŝe zostać zawieszone na okres dłuŝszy niŝ dwa tygodnie, nie przekraczający jednak dwóch miesięcy Fundusz podejmuje decyzję o zawieszeniu zbywania Jednostek Uczestnictwa na koniec Dnia Wyceny, w którym poweźmie informację o zaistnieniu okoliczności wskazanej w pkt powyŝej. Fundusz poinformuje o zawieszeniu zbywania Jednostek Uczestnictwa na stronie internetowej Towarzystwa oraz udostępni odpowiednią informację u Prowadzących Dystrybucję Uczestnik ma prawo anulowania zlecenia nabycia Jednostek Uczestnictwa, które nie zostało zrealizowane przez Fundusz z powodu zawieszenia zbywania Jednostek Uczestnictwa. Zlecenie powyŝsze zostanie anulowane pod warunkiem, Ŝe dyspozycja anulowania zlecenia dotrze do Agenta Transferowego przed dniem, w którym Fundusz wznowi zbywanie Jednostek Uczestnictwa. W dyspozycji anulowania zlecenia Uczestnik zobowiązany jest wskazać własny rachunek bankowy, na który Fundusz dokona zwrotu środków wpłaconych na nabycie Jednostek Uczestnictwa. W przypadku nie wskazania rachunku bankowego zgodnie ze zdaniem poprzednim, dyspozycja anulowania zlecenia będzie przez Fundusz uwaŝana za niezłoŝoną. Zlecenia nabycia Jednostek Uczestnictwa nie zrealizowane przez Fundusz z powodu zawieszenia zbywania Jednostek Uczestnictwa i skutecznie nieanulowane przez Uczestnika, zostaną zrealizowane niezwłocznie po wznowieniu przez Fundusz zbywania Jednostek Uczestnictwa, według ceny z Dnia Wyceny, w którym Fundusz wznowi zbywanie Jednostek Uczestnictwa. 16. Informacja o okolicznościach, w których Fundusz moŝe zawiesić odkupywanie Jednostek Uczestnictwa JeŜeli w okresie ostatnich dwóch tygodni suma wartości odkupionych przez Fundusz Jednostek Uczestnictwa oraz Jednostek Uczestnictwa, których odkupienia zaŝądano, stanowi kwotę przekraczającą 18
19 10% wartości Aktywów Funduszu albo nie moŝna dokonać wiarygodnej wyceny istotnej części Aktywów Funduszu z przyczyn niezaleŝnych od Funduszu, Fundusz moŝe zawiesić odkupywanie Jednostek Uczestnictwa na dwa tygodnie Fundusz podejmuje decyzję o zawieszeniu odkupywania Jednostek Uczestnictwa na koniec Dnia Wyceny, w którym poweźmie informację o zaistnieniu okoliczności wskazanych powyŝej. Fundusz poinformuje o zawieszeniu odkupywania Jednostek Uczestnictwa na stronie internetowej Towarzystwa oraz udostępni odpowiednią informację u Prowadzących Dystrybucję W przypadku, o którym mowa powyŝej, za zgodą i na warunkach określonych przez Komisję: a) odkupywanie Jednostek Uczestnictwa moŝe zostać zawieszone na okres dłuŝszy niŝ dwa tygodnie, nie przekraczający jednak dwóch miesięcy; b) Fundusz moŝe odkupywać Jednostki Uczestnictwa w ratach w okresie nieprzekraczającym sześciu miesięcy, przy zastosowaniu proporcjonalnej redukcji lub przy dokonywaniu wypłat z tytułu odkupienia Jednostek Uczestnictwa Uczestnik ma prawo anulowania Ŝądania odkupienia Jednostek Uczestnictwa, które nie zostało zrealizowane przez Fundusz z powodu zawieszenia odkupywania Jednostek Uczestnictwa. Zlecenie powyŝsze zostanie anulowane pod warunkiem, Ŝe dotrze ono do Agenta Transferowego przed dniem, w którym Fundusz wznowi odkupywanie Jednostek Uczestnictwa. śądania odkupienia Jednostek Uczestnictwa nie zrealizowane przez Fundusz z powodu zawieszenia odkupywania Jednostek Uczestnictwa i skutecznie nieanulowane przez Uczestnika, zostaną zrealizowane niezwłocznie po wznowieniu przez Fundusz odkupywania Jednostek Uczestnictwa, według ceny z Dnia Wyceny, w którym Fundusz wznowi odkupywanie Jednostek Uczestnictwa. 17. Jednostki Uczestnictwa Funduszu zbywane są w Rzeczypospolitej Polskiej 18. Polityka inwestycyjna Funduszu Główne kategorie lokat Funduszu i ich dywersyfikacja charakteryzująca specyfikę Funduszu oraz informacja o lokatach innych niŝ papiery wartościowe lub instrumenty rynku pienięŝnego, w które Fundusz głównie lokuje Aktywa Do 100% Aktywów Funduszu moŝe być lokowane w: 1) denominowane w dolarach amerykańskich tytuły uczestnictwa funduszy zagranicznych lub tytuły uczestnictwa instytucji wspólnego inwestowania mających siedzibę za granicą, których polityka inwestycyjna zezwala na lokowanie ponad 50% aktywów w dłuŝne papiery wartościowe, lub 2) tytuły uczestnictwa funduszy zagranicznych lub tytuły uczestnictwa instytucji wspólnego inwestowania mających siedzibę za granicą, których polityka inwestycyjna zezwala na lokowanie ponad 50% aktywów w dłuŝne papiery wartościowe znajdujące się w obrocie w Stanach Zjednoczonych Ameryki lub Ameryce Północnej Udział lokat innych niŝ lokaty określone w pkt nie moŝe przekroczyć 30% Aktywów Funduszu Do 100% Aktywów Funduszu moŝe być lokowane w tytuły uczestnictwa funduszy zagranicznych lub instytucji wspólnego inwestowania mających siedzibę za granicą, zarządzanych przez podmioty zaleŝne od Pioneer Global Asset Management S.p.A. z siedzibą w Mediolanie W celu zapewnienia odpowiedniej płynności Aktywów Funduszu, do 30% wartości Aktywów Funduszu moŝe być lokowane w instrumenty finansowe o charakterze dłuŝnym emitowane, poręczane lub gwarantowane przez Skarb Państwa Rzeczpospolitej Polskiej oraz przez inne państwa członkowskie, a takŝe w dopuszczone do obrotu zorganizowanego lub będące w ofercie publicznej na terytorium Rzeczpospolitej Polskiej lub innego państwa członkowskiego instrumenty finansowe o charakterze dłuŝnym emitowane przez innych emitentów posiadających rating Standard & Poor s na poziomie nie niŝszym niŝ BBB- lub odpowiadający mu rating innych uznanych agencji ratingowych lub, w przypadku braku ratingu przyznanego przez uznaną agencję ratingową, posiadających pozytywną ocenę inwestycyjną dokonaną przez zarządzającego Funduszem, oraz instrumenty rynku pienięŝnego posiadające rating krótkoterminowy wydany przez Standard & Poor s ma poziomie nie niŝszym niŝ A3 lub odpowiadający mu rating innych uznanych agencji ratingowych lub, w przypadku braku ratingu przyznanego przez uznaną agencję ratingową, posiadające pozytywną ocenę inwestycyjną, dokonaną przez zarządzającego Funduszem, a takŝe w depozyty bankowe Fundusz nie inwestuje w udziałowe papiery wartościowe Informacja o lokatach innych niŝ papiery wartościowe lub instrumenty rynku pienięŝnego, w które Fundusz głównie lokuje Aktywa Do 100% Aktywów Funduszu moŝe być lokowane w tytuły uczestnictwa funduszy zagranicznych lub tytuły uczestnictwa instytucji wspólnego inwestowania mających siedzibę za granicą Kryteria doboru lokat do portfela inwestycyjnego Funduszu Dobór tytułów uczestnictwa, o których mowa w pkt , będzie odbywał się z uwzględnieniem celów inwestycyjnych i zasad doboru lokat przez fundusze lub instytucje wspólnego inwestowania emitujące te tytuły uczestnictwa, w oparciu o prognozy parametrów zagranicznych rynków finansowych oraz przy wykorzystaniu kryteriów ilościowych takich jak: osiągane stopy zwrotu, stabilność wyników 19
20 inwestycyjnych, wyniki inwestycyjne w porównaniu z przyjętym wzorcem, bieŝąca ocena wyników inwestycyjnych z uwzględnieniem profili zysk/ryzyko, a takŝe z uwzględnieniem pobieranych opłat oraz limitów określonych w Statucie. Ponadto, inwestycje Funduszu w tytuły uczestnictwa, o których mowa w pkt , będą się koncentrować na lokatach w tytuły uczestnictwa funduszy zagranicznych lub instytucji wspólnego inwestowania mających siedzibę za granicą, zarządzanych przez podmioty zaleŝne od Pioneer Global Asset Management S.p.A. z siedzibą w Mediolanie Inwestycje w instrumenty finansowe o charakterze dłuŝnym będą dokonywane z uwzględnieniem stopnia ich płynności i bieŝącej dochodowości poszczególnych lokat na podstawie kalkulacji rentowności tych instrumentów, sporządzanych w oparciu o prognozy podstawowych parametrów zagranicznych i krajowych rynków finansowych, między innymi, poziomu i kierunku zmian stóp procentowych, kształtowania się krzywych dochodowości, wysokości inflacji Charakterystyka indeksu oraz stopień odzwierciedlenia indeksu przez Fundusz Nie dotyczy Informacja o duŝej zmienności wartości aktywów netto portfela inwestycyjnego Funduszu, wynikającej ze składu portfela lub z przyjętej techniki zarządzania portfelem Nie dotyczy Informacja o moŝliwości zawierania przez Fundusz umów, których przedmiotem są instrumenty pochodne, w tym niewystandaryzowane instrumenty pochodne oraz wpływ zawarcia takich umów na ryzyko związane z przyjętą polityką inwestycyjną Fundusz moŝe zawierać umowy mające za przedmiot instrumenty pochodne, w tym niewystandaryzowane instrumenty pochodne Zawieranie umów mających za przedmiot instrumenty pochodne wiąŝe się dla Funduszu z następującymi dodatkowymi ryzykami: a) ryzykiem rynkowym, które jest związane ze zmianami cen lub wartości instrumentów bazowych (wartości indeksów, poziomu stóp procentowych, poziomu kursów walut czy cen instrumentów udziałowych oraz papierów dłuŝnych); ryzyko rynkowe w przypadku instrumentów pochodnych jest potęgowane przez efekt dźwigni finansowej, wynikający z faktu, Ŝe wartość początkowa inwestycji jest niska w porównaniu z wartością instrumentu bazowego. b) kredytowym ryzykiem kontrahenta wynikającym z faktu, Ŝe w trakcie trwania umowy mającej za przedmiot instrument pochodny, kontrahent z którym zawarta została transakcja moŝe ogłosić upadłość lub zawiesić realizację płatności z uwagi na pogorszenie się własnej sytuacji finansowej. c) ryzykiem przedrozliczeniowym, które moŝe być określane jako ryzyko niemoŝności zrealizowania z powodu niewypłacalności kontrahenta narosłych, a nie przekazanych zysków z tytułu transakcji zawartych na rynku instrumentów pochodnych. d) ryzykiem rozliczeniowym, które moŝe być określane jako ryzyko nieotrzymania zapłaty od kontrahenta, w sytuacji kiedy Fundusz wypełnił swoje zobowiązania; horyzont czasowy takiego ryzyka jest zwykle bardzo krótki (mniej niŝ 24 godziny). e) ryzykiem płynności rynku i/lub produktu występującym w sytuacji kiedy Fundusz moŝe nie być w stanie, lub nie moŝe łatwo rozwiązać lub skompensować określonej pozycji po poprzedniej cenie rynkowej lub do niej zbliŝonej ze względu na niewystarczającą głębokość rynku lub ze względu na jego dezorganizację; głębokość rynku wskazuje na wielkość transakcji jakich moŝna dokonać na rynku bez wywoływania istotnych zmian cen. f) ryzykiem płynności związanym z finansowaniem, które jest ryzykiem, Ŝe Fundusz nie będzie w stanie realizować swoich zobowiązań finansowych w terminach rozliczenia lub w przypadku Ŝądania przez kontrahenta wniesienia depozytu uzupełniającego; w takiej sytuacji występuje ryzyko przymusowego zamknięcia transakcji przez kontrahenta oraz zaksięgowania strat z tytułu transakcji na instrumencie pochodnym. g) zwiększonym ryzykiem operacyjnym związanym z ludzkimi błędami, awariami systemów oraz nieadekwatnymi procedurami i systemami kontrolnymi w zakresie instrumentów pochodnych z uwagi na skomplikowane algorytmy ustalania zasad płatności wynikających z zawartych transakcji na instrumentach pochodnych oraz metod wyceny niektórych instrumentów pochodnych. h) ryzykiem modelu związanego z wyborem, implementacją oraz stosowaniem odpowiedniego modelu wyceny instrumentów pochodnych; stosowane metody wyceny instrumentów pochodnych muszą być zgodne z właściwymi przepisami, wymaganiami regulatorów oraz powszechnie obowiązującą praktyką rynkową i aby załoŝenia przyjęte do wyceny były właściwe. i) ryzykiem prawnym (reprezentacji) związanym z tym, Ŝe osoby zawierające transakcje w imieniu kontrahenta mogą nie posiadać odpowiednich uprawnień czy reprezentacji do zawierania umów z Funduszem Wskazanie gwaranta wypłaty określonej kwoty z tytułu odkupienia Jednostek Uczestnictwa oraz warunków gwarancji Nie dotyczy. 20