Source: http://legal.legis.com.co/document.legis/circular-reglamentaria-externa-316-de-agosto-31-de?documento=legcol&contexto=legcol_4db510d3e39e41d2b8100dce7b85aa26&vista=STD-PC
Timestamp: 2018-08-18 11:13:59
Document Index: 222919180

Matched Legal Cases: ['artículo 1', 'artículo 1', 'artículo 59', 'artículo 1', 'artículo 1', 'artículo 1', 'artículo 1', 'artículo 1']

﻿ CIRCULAR REGLAMENTARIA EXTERNA 316 DE AGOSTO 31 DE 2017
CIRCULAR REGLAMENTARIA EXTERNA 316 DE 31 DE AGOSTO DE 2017
CONTENIDO:BANCO DE LA REPÚBLICA. MODIFICA LA CIRCULAR REGLAMENTARIA EXTERNA 316 DE JULIO 31 DE 2015, CON EL FIN DE: 1. PERMITIR A LAS ENTIDADES VIGILADAS POR LA SUPERINTENDENCIA FINANCIERA (SFC) PARTICIPAR COMO MIEMBROS NO LIQUIDADORES DE LAS CÁMARAS DE RIESGO CENTRAL DE CONTRAPARTE (CRCC)2. AUTORIZAR A LAS CRCC LA COMPENSACIÓN Y LIQUIDACIÓN COMO CONTRAPARTE DE CONTRATOS CROSS CURRENCY SWAPS Y DE OPCIONES DE TASA DE CAMBIO Y3. ELIMINAR LA AUTORIZACIÓN INDIVIDUAL DE LAS CARACTERÍSTICAS PARTICULARES DE LOS CONTRATOS DE FUTUROS SOBRE TASA DE CAMBIO QUE SE COMPENSAN Y LIQUIDAN A TRAVÉS DE LAS CRCC POR PARTE DEL BANCO DE LA REPÚBLICA.
TEMAS ESPECÍFICOS:BANCO DE LA REPÚBLICA, SOCIEDAD COMISIONISTA DE BOLSA, CÁMARA DE RIESGO CENTRAL DE CONTRAPARTE, INTERMEDIARIO DEL MERCADO CAMBIARIO, DIVISAS, MERCADO LIBRE DE DIVISAS, OPERACIONES CON DERIVADOS, CONTRATO FORWARD, TASA DE CAMBIO, INVERSIÓN NACIONAL EN EL EXTERIOR, INVERSIONISTA NACIONAL EN EL EXTERIOR, OBLIGACIONES DE LA CÁMARA DE RIESGO CENTRAL DE CONTRAPARTE, MERCADO DE DIVISAS, OPERACIONES DEL MERCADO DE DIVISAS, ACTUALIZACIÓN DEL INSTRUMENTO FINANCIERO DERIVADO
BOLETÍN N°:28 DE AGOSTO 31 DE 2017
CIRCULAR REGLAMENTARIA EXTERNA DODM-316 DE 2017
Destinatario: oficina principal y sucursales del Banco de la República; Superintendencia Financiera de Colombia; establecimientos bancarios; corporaciones financieras; compañías de financiamiento; comisionistas de bolsa; Financiera de Desarrollo Nacional; Bancóldex; Cámara de Riesgo Central de Contraparte S.A.
Asunto 18: Cámaras de riesgo central de contraparte, sus operadores y las operaciones autorizadas en el mercado de divisas.
La presente circular modifica las hojas 18-1 a 18-5 del 31 de julio de 2015, se elimina la hoja 18-6 del 31 de julio de 2015, y se modifica la totalidad del anexo 1 de la Circular Reglamentaria Externa DODM-316 correspondiente al Asunto 18: “Cámaras de riesgo central de contraparte, sus operadores y las operaciones autorizadas en el mercado de divisas” del Manual del departamento de operaciones y desarrollo de mercados.
1. Permitir a las entidades vigiladas por la Superintendencia Financiera (SFC) participar como miembros no liquidadores de las cámaras de riesgo central de contraparte (CRCC).
2. Autorizar a las CRCC la compensación y liquidación como contraparte de contratos cross currency swaps y de opciones de tasa de cambio.
3. Eliminar la autorización individual de las características particulares de los contratos de futuros sobre tasa de cambio que se compensan y liquidan a través de las CRCC por parte del Banco de la República.
Esta circular reglamenta la Resolución Externa 12 de 2008 de la Junta Directiva del Banco de la República y demás normas que la modifiquen o adicionen, por la cual se expidieron regulaciones en relación con las cámaras de riesgo central de contraparte —CRCC—, sus operadores y las operaciones autorizadas sobre divisas.
Las CRCC, constituidas y organizadas conforme a lo dispuesto en la Ley 964 de 2005 y en el Decreto 2555 de 2010, y demás disposiciones que las modifiquen, se encuentran autorizadas para efectuar la compensación y liquidación como contraparte de contratos de: i) futuros sobre tasa de cambio, ii) forward sobre tasa de cambio, iii) opciones sobre tasa de cambio, y iv) cross currency swap. Los contratos a que se refiere este numeral corresponden a aquellos estandarizados y no estandarizados.
La actividad de las CRCC en el mercado de divisas estará sujeta al cumplimiento de lo dispuesto en la Resolución Externa 12 de 2008 y las demás normas que la modifiquen o adicionen.
Lo anterior, sin perjuicio de la autorización que deba impartir la Superintendencia Financiera de Colombia (SFC) para efecto de la compensación y liquidación de derivados a través de las CRCC. De la misma manera, las CRCC no podrán realizar las operaciones autorizadas hasta tanto no introduzcan las modificaciones al reglamento, circulares reglamentarias e instructivos a que haya lugar con el fin de adecuar su actividad a lo establecido en la mencionada resolución y en la presente circular.
Los derivados de que trata el artículo 1º de la Resolución Externa 12 de 2008 que se compensen y liquiden por conducto de una CRCC deberán denominarse en divisas, serán de cumplimiento financiero (non delivery) y su liquidación se efectuará en moneda legal colombiana.
Las entidades vigiladas por la Superintendencia Financiera de Colombia podrán actuar como contrapartes de las CRCC, por cuenta propia o por cuenta de terceros, en las operaciones de derivados de que trata el artículo 1º de la Resolución Externa 12 de 2008 y a las normas que la modifiquen o adicionen, conforme a las condiciones y modalidades de acceso y al cumplimiento de los requisitos establecidos para el efecto en el reglamento de funcionamiento de las CRCC.
Los IMC autorizados para realizar operaciones de derivados, de acuerdo con lo previsto en el artículo 59 de la Resolución Externa 8 de 2000, son las únicas entidades facultadas para operar como miembros liquidadores ante las CRCC en las operaciones de derivados de que trata el artículo 1º de la Resolución Externa 12 de 2008.
Las entidades sujetas a vigilancia por la SFC podrán participar como miembros no liquidadores, en las operaciones de derivados de que trata el artículo 1º de la Resolución Externa 12 de 2008 y a las normas que la modifiquen o adicionen.
Sin perjuicio de las autorizaciones que deba expedir la SFC en desarrollo de la Ley 964 de 2005 y el Decreto 2555 de 2010, las CRCC por conducto de sus representantes legales deberán informar previamente a la subgerencia monetaria y de inversiones internacionales del Banco de la República los proyectos de modificación al reglamento, así como los proyectos de modificación de las circulares reglamentarias e instructivos relacionados con las políticas de administración de riesgo de la respectiva cámara.
Los ajustes que se introduzcan al nivel de garantías o a los parámetros del modelo que fundamenten el riesgo de operación diaria y posición abierta de los derivados de que trata el artículo 1º de la Resolución Externa 12 de 2008, no requerirán informarse previamente al Banco de la República, siempre y cuando los mismos se efectúen de acuerdo con el modelo de gestión de riesgo presentado al banco por las CRCC para efectos de la autorización de los mencionados derivados. No obstante, tales ajustes deberán ser informados a la subgerencia monetaria y de inversiones internacionales a más tardar el día hábil siguiente a su adopción. Una vez adoptadas las modificaciones a los reglamentos, circulares e instructivos se deberá informar de tal hecho a la subgerencia monetaria y de inversiones internacionales.
El Banco de la República podrá en cualquier tiempo solicitar las modificaciones que estime pertinentes al reglamento, circulares e instructivos cuando advierta que con su aplicación se afecta el normal funcionamiento del mercado cambiario.
Las CRCC deberán trasmitir, vía electrónica, al Banco de la República dentro del plazo y de acuerdo con el procedimiento señalado en el anexo 1 de la presente circular, la información correspondiente a las operaciones realizadas en futuros, opciones sobre tasa de cambio y cross currency swap estandarizados, las posiciones abiertas en los derivados de que trata el artículo 1º de la Resolución Externa 12 de 2008 a nivel de cuenta, indicadores de gestión de riesgo y los llamados al margen e incumplimientos presentados.
Las operaciones de futuros sobre tasa de cambio, opciones sobre tasa de cambio y cross currency swap estandarizadas, aceptadas por una CRCC, deberán ser reportadas por esta última al Banco de la República. Lo anterior exime a los IMC de la obligación de reportar estas operaciones cuando sean compensadas y liquidadas a través de una CRCC, prevista en la Circular Reglamentaria Externa DODM-144, Asunto 6 “Operaciones de derivados”.
Las CRCC deberán informar diariamente las operaciones realizadas el día hábil anterior.
Las operaciones de forward sobre tasa de cambio, así como las opciones sobre tasa de cambio y los contratos de cross currency swap no estandarizados deberán ser reportadas por los IMC conforme a lo dispuesto en la Circular Reglamentaria Externa DODM-144, Asunto 6.
Las CRCC deberán reportar diariamente al Banco de la República las posiciones abiertas en los derivados de que trata el artículo 1º de la Resolución Externa 12 de 2008 a nivel de cuentas de terceros, contraparte liquidadora y contraparte no liquidadora.
Dicha información deberá corresponder a las posiciones registradas al cierre de cámara (7:00 p.m.) y enviarse a más tardar el día hábil siguiente.
Las CRCC deberán suministrar diariamente información del monto y composición de las garantías que respaldan las posiciones propias y de la estructura de cuentas de las contrapartes liquidadoras. Dicha información deberá corresponder a las posiciones registradas al cierre de cámara (7:00 p.m.) y enviarse a más tardar el día hábil siguiente.
4.3. Reporte de información por parte de los IMC que actúan por cuenta de agentes del exterior.
Los IMC que actúen como contraparte de una CRCC por cuenta de agentes del exterior autorizados para realizar operaciones de derivados, deben enviar mensualmente la información de los cupos de crédito y el saldo vigente al final de mes con dichos agentes al correo derivados@banrep.gov.co. El anexo 2 de esta circular contiene el formato que los IMC deben utilizar para reportar electrónicamente la información solicitada. Este formato deberá ser enviado mensualmente a más tardar el día 10 del siguiente mes y en caso que dicha fecha sea no hábil el reporte se podrá hacer el día hábil siguiente.
4.4. Autorizaciones y extemporaneidad.
Las CRCC y el Banco de la República podrán establecer mecanismos que permitan el acceso, conservación y consulta histórica de la información indicada en el numeral 4.2 de la presente circular, incluyendo el uso de pantallas pasivas de observación. A juicio del subgerente monetario y de inversiones internacionales del Banco de la República, estos mecanismos podrán sustituir el envío de la información solicitada.
Hoja A 1-1
Las cámaras de riesgo central de contraparte (CRCC) transmitirán, vía electrónica, al Banco de la República dentro del plazo y de acuerdo con el procedimiento señalado la información correspondiente a: i) las operaciones de futuros y opciones sobre tasa de cambio estandarizados y cross currency swaps estandarizados que son aceptadas por estas entidades para su compensación y liquidación, ii) las posiciones abiertas en los títulos del literal i) de las contrapartes liquidadoras, no liquidadoras y terceros, iii) los indicadores de gestión riesgo de la contraparte liquidadora y su consumo, así como el monto y la composición de las garantías constituidas, y iv) información de los llamados al margen e incumplimientos.
Los reportes se deberán enviar en los horarios y frecuencia indicados. En caso de no existir información a reportar, se debe enviar el reporte vacío.
Para efectos de la transmisión electrónica de los archivos con destino al Banco de la República, las CRCC utilizarán el sistema de transferencia de archivos GTA. La documentación para el uso del sistema GTA (“Manual de usuario interactivo: gestión de transferencia de archivos del Banco de la República”) se encuentra disponible en la página del banco en el siguiente enlace: http://www.banrep.gov.co/es/documentos-formatos-e-informacion-adicional-sebra/gestiontransferencia-archivos-gta-html5
En caso de presentarse alguna falla que no permita la correcta funcionalidad del esquema descrito, la entidad autorizada deberá enviar la información al correo corporativo: derivados@banrep.gov.co, aplicando la firma de seguridad PKI, como se describe en la siguiente sección.
La certificación del envió de la información desde las CRCC hacia el Banco de la República se hará firmando el(los) archivo(s) enviado(s) usando certificados emitidos por la PKI (Public Key Infrastructure) del Banco de la República. Dado que el software a usar para firmar permite la combinación de cualquier combinación de operaciones de encripción y firma, es importante anotar que los archivos a enviar deben ser solo firmados. El anterior mecanismo se establece como de obligatorio cumplimiento por parte de la CRCC para el envío de la información. La descripción del mecanismo definido por el Banco de la República para el uso del esquema seguro con PKI se encuentra en el documento “Esquema de firma digital y encripción end to end con la CA Banrep” del departamento de seguridad informática, el cual se entregará a todas las entidades autorizadas. El manual de usuario del software de firma y encripción (“Manual del usuario PKI, USI-PN-18”) se encuentra disponible en el siguiente enlace: http://www.banrep.gov.co/sites/default/files/paginas/mu_pki.pdf.
Los campos alfanuméricos en que no se requiera reportar información se deben reportar en blanco.
Los campos numéricos en que no se requiera reportar información se deben reportar en ceros.
• Los campos numéricos que se definan con posiciones decimales deben ser diligenciados con un punto y dos posiciones decimales. Los campos de fechas (tipo alfanumérico) ocupan 10 posiciones y deben registrarse como día, mes, año en formato (dd/mm/aaaa)
b) Estructura de los archivos
Las operaciones a las que hace referencia el literal i) del numeral 1º del presente anexo deberán ser reportadas por esta última al Banco de la República. La información deberá ser enviada a más tardar el día hábil siguiente a la realización de las operaciones.
El archivo debe iniciar con C01 y seguido con el NIT de la cámara de riesgo central de contraparte (11 dígitos) y de la fecha del día de la transmisión en formato DDMMAAAA.
Ejemplo: C01_9999999999901012009.
Hoja A 1-3
1 Alfanumérico 10 Fecha de reporte
Formato dd/mm/aaaa FECHA_REPORTE
6 Alfanumérico 3 Identificador en CRCC - titular de la cuenta que realiza la operación de venta ID_CRCC_OV
7 Alfanumérico 100 Nombre titular de la cuenta - operación de venta NOM_TIT_OV
9 Alfanumérico 3 Tipo de documento del titular cuenta - operación de venta (NIT, CED, TID, CEE) TIPO_DCTO_V
12 Alfanumérico 15 NIT contraparte no liquidadora - operación de venta NIT_CONT_NL_OV
16 Alfanumérico 3 Identificador en CRCC - titular de la cuenta que realiza operación de compra ID_CRCC_OC
18 Alfanumérico 15 Documento titular cuenta - operación de compra DCTO_TIT_OC
19 Alfanumérico 3 Tipo de documento del titular cuenta operación de compra (NIT, CED, TID, CEE) TIPO_ DCTO_C
20 Alfanumérico 4 Identificador contraparte no liquidadora - operación de compra ID_CONT_NL_OC
22 Alfanumérico 15 NIT contraparte no liquidadora - operación de compra NIT_CONT_NL_OC
26 Alfanumérico 10 Fecha de negociación
Formato dd/mm/aaaa FECHA_NEGOCIA
27 Alfanumérico 8 Hora de negociación
28 Alfanumérico 16 Nemotécnico NEMOTECNICO
31 Numérico 20 Valor total. Formato con dos decimales. VALTOT_OPERA
33 Alfanumérico 1 Origen de la operación (M, R, G) ORIGEN_OPERA
Corresponde a la fecha en la cual se envía la información. Formato dd/mm/aaaa.
Identificador en CRCC - titular de la cuenta que realiza operación de venta
CED: cédula de ciudadanía que identifica a la persona natural titular de la cuenta - operación de venta.
TID: tarjeta de identidad que identifica a la persona natural titular de la cuenta -operación de venta.
CEE: cédula de extranjería que identifica a la persona natural titular de la cuenta - operaciones de venta.
Hoja A 1-6
NIT contraparte liquidadora - operación de venta
CED: cédula de ciudadanía que identifica a la persona natural titular de la cuenta - operación de compra.
TID: tarjeta de identidad que identifica a la persona natural titular de la cuenta - operación de compra.
CEE: cédula de extranjería que identifica a la persona natural titular de la cuenta - operaciones de compra.
Hoja A 1-7
Nombre contraparte liquidadora operación de compra
Corresponde a la fecha en la que se realizó la aceptación de la operación por parte de la CRCC; formato dd/mm/aaaa
Corresponde a la hora de aceptación de la operación en el sistema de CRCC hh:mm:ss
Hoja A 1-8
2. Archivo de posiciones abiertas a nivel de cuenta - formato tipo 2
Las CRCC deberán reportar diariamente al Banco de la República las posiciones abiertas en los contratos de que trata el literal i) del numeral 1º del presente anexo a nivel de cuentas de terceros, contraparte liquidadora y contraparte no liquidadora. Dicha información deberá corresponder a las posiciones registradas al cierre de cámara (7:00 p.m.) y enviarse a más tardar el día hábil siguiente.
El archivo debe iniciar con C02 y seguido con el NIT de la cámara de riesgo central de contraparte (11 dígitos) y de la fecha del día de la transmisión en formato DDMMAAAA.
Ejemplo: C02_9999999999901012009.
Cada registro corresponde a la posición abierta en futuros sobre tasa de cambio a nivel de cuenta.
La estructura del reporte es la siguiente:
1 Alfanumérico 10 Fecha de reporte. Formato dd/mm/aaaa FECHA_REPORTE
4 Alfanumérico 10 Fecha de reporte de la posición abierta; formato dd/mm/aaaa FECHA_POSICION
Hoja A 1-9
9 Alfanumérico 16 Nemotécnico NEMOTECNICO
10 Numérico 8 Posición abierta vendedora POS_AB_VE_CTO
11 Numérico 8 Posición abierta compradora POS_AB_CO_CTO
Corresponde a la fecha en la cual se envía la información. Formato dd/mm/aaaa
Tipo de formato de archivo que se está remitiendo. Para este caso el valor es 02
Fecha a la que corresponde la información de la posición abierta de la cuenta. Formato dd/mm/aaaa
Identificador asignado por la CRCC al titular de la cuenta
NIT: NIT que identifica a la persona jurídica titular de la cuenta
CED: cédula de ciudadanía que identifica a la persona natural titular de la cuenta
TID: tarjeta de identidad que identifica a la persona natural titular de la cuenta
Hoja A 1-10
Posición abierta vendedora
Posición abierta vendedora en número de contratos para futuros, opciones y cross currency swaps y en valor nominal en USD para forwards
Posición abierta compradora
Posición abierta compradora en número de contratos para futuros, opciones y cross currency swaps y en valor nominal en USD para forwards
3. Archivo gestión de riesgo de la contraparte liquidadora - formato tipo 3
El archivo debe iniciar con C03_ y seguido con el NIT de la cámara de riesgo central de contraparte (11 dígitos) y de la fecha del día de la transmisión en formato DDMMAAAA.
Ejemplo: C03_9999999999901012009.
Hoja A 1-11
7 Numérico 15 Límite operativo diario LIM_OPE_DIARIO
8 Numérico 15 Riesgo operativo diario RIE_OPE_DIARIO
9 Numérico 15 Límite de posición abierta LIM_POS_AB
10 Numérico 15 Riesgo de posición abierta RIE_POS_AB
11 Numérico 20 Monto total garantías MONTO_TOTAL
12 Numérico 20 Garantía inicial GARAN_INI
13 Numérico 20 Garantías diarias - cuenta propia GARAN_DIA_CP
14 Numérico 20 Garantías diarias - demás cuentas de la contraparte liquidadora GARAN_DIA_OC
15 Numérico 20 Garantía extraordinarias GARAN_EXT
16 Numérico 20 Garantías generales GARAN_GEN
17 Alfanumérico 10 Fecha de operación dd/mm/aaa FECHA_OPER
Hoja A 1-12
Monto de las garantías extraordinarias depositadas por la contraparte liquidadora.
Corresponde a la fecha para la cual se reporta la información. Formato dd/mm/aaaa
Hoja A 1-13
4. Archivo de incumplimientos y llamados al margen - formato tipo 4
Los eventos de llamados al margen a nivel de contraparte liquidadora e incumplimientos a nivel de las cuentas de terceros, contrapartes liquidadoras y contrapartes no liquidadoras, deberán ser informados a más tardar una hora después de que la CRCC tenga conocimiento de la situación. Adicionalmente, se debe enviar un reporte diario que agregue los eventos del día a más tardar el día hábil siguiente.
El archivo debe iniciar con C04_ y seguido con el NIT de la cámara de riesgo central de contraparte (11 dígitos) y de la fecha del día de la transmisión en formato DDMMAAAA.
Ejemplo: C04_9999999999901012009.
1 Alfanumérico 10 Fecha del reporte dd/mm/aaaa FECHA_REPORTE
4 String 1 Novedad:
M: llamado al margen NOVEDAD
5 Alfanumérico 10 Fecha de reporte del incumplimiento o llamado al margen dd/mm/aaaa FEC_REP_INC
6 Alfanumérico 15 NIT de la contraparte liquidadora a la que se le hace el llamado al margen o declara el incumplimiento NIT_CONT_LQ
Hoja A 1-14
Tipo de formato de archivo que se está remitiendo. Para este caso el valor es 04