Title: Anlage 2 Berechnung der Portfolioumschlagsrate

Description:
Verordnung über den Gegenstand der Prüfung und die Inhalte der Prüfungsberichte für externe Kapitalverwaltungsgesellschaften, Investmentaktiengesellschaften, Investmentkommanditgesellschaften und Sondervermögen (KAPrüfbV)
Kapitel 5 - Schlussvorschriften
Anlage 2 Berechnung der Portfolioumschlagsrate

Paragraph: 48

Content:
Verordnung über den Gegenstand der Prüfung und die Inhalte der Prüfungsberichte für externe Kapitalverwaltungsgesellschaften, Investmentaktiengesellschaften, Investmentkommanditgesellschaften und Sondervermögen (KAPrüfbV)
Kapitel 5 - Schlussvorschriften
Anlage 2 Berechnung der Portfolioumschlagsrate

(Fundstelle: BGBl. I 2013, 2794)

Die Portfolioumschlagsrate eines Sondervermögens, einer
Investmentaktiengesellschaft mit veränderlichem Kapital oder einer
offenen Investmentkommanditgesellschaft wird folgendermaßen ermittelt:
Der niedrigere Betrag des Gegenwertes der Käufe und Verkäufe der
Vermögensgegenstände des betreffenden Berichtszeitraums wird durch den
durchschnittlichen Nettoinventarwert dividiert. Der durchschnittliche
Nettoinventarwert ist das arithmetische Mittel der ermittelten
Nettoinventarwerte der Vermögensgegenstände.

Die Portfolioumschlagsrate ist nach folgender Formel zu berechnen und
in Prozent anzugeben:

**Portfolioumschlagsrate = Min(X ,Y)/M**

Der kleinere Wert von X oder Y = Min (X,Y)

Wertpapierkäufe = X

Wertpapierverkäufe = Y

durchschnittlicher Nettoinventarwert = M

![bgbl1_2013_j2777-1_0010.jpg](bgbl1_2013_j2777-1_0010.jpg)

    V
d   Vermögen des Fonds am Tag
    d

N   Anzahl der Tage im jeweiligen Berichtszeitraum, an denen der
    Nettoinventarwert ermittelt wurde

Source: https://www.gesetze-im-internet.de/kapr_fbv/__48.html
Directory: kapruefbv
Level: 3.0