Source: http://docplayer.pl/2965899-Niekonwencjonalne-instrumenty-kreatywnej-rachunkowosci-w-zakresie-wartosci-niematerialnych.html
Timestamp: 2017-02-23 05:40:21+00:00

Document:
Niekonwencjonalne instrumenty kreatywnej rachunkowości w zakresie wartości niematerialnych - PDF
Download "Niekonwencjonalne instrumenty kreatywnej rachunkowości w zakresie wartości niematerialnych"
1 ZESZYTY NAUKOWE UNIWERSYTETU SZCZECIŃSKIEGO nr 803 Finanse, Rynki Finansowe, Ubezpieczenia nr 66 (2014) s Niekonwencjonalne instrumenty kreatywnej rachunkowości w zakresie wartości niematerialnych Olga Grzybek * Streszczenie: Cel Prezentacja instrumentów kreatywnej rachunkowości w obszarze wartości niematerialnych. Oprócz tradycyjnie rozumianej polityki bilansowej można wskazać na rozwiązania charakterystyczne dla dynamicznej gospodarki, w której mają miejsce liczne transakcje fuzji i przejęć. Transakcje te mogą być wykorzystane w celu budowy odpowiedniego obrazu jednostki w sprawozdaniu finansowym. Metodologia Na przykładzie polskiej spółki giełdowej wskazano główne założenia polityki rachunkowości w odniesieniu do przejętych wartości niematerialnych, a także przeanalizowano potencjalne skutki zmiany tych założeń. Wartość artykuł zawiera podstawy teoretyczne oraz empiryczną weryfikację wpływu polityki rachunkowości na obraz sytuacji finansowej jednostki. Słowa kluczowe: wartość firmy, polityka bilansowa, fuzje i przejęcia, M&A Wprowadzenie Pojęcie kreatywna rachunkowość budzi wiele skojarzeń, najczęściej o zabarwieniu pejoratywnym. Niemniej jednak w środowisku rachunkowości określenie to niekoniecznie musi mieć negatywny wydźwięk. Należy zdecydowanie odróżnić rachunkowość kreatywną od rachunkowości agresywnej. Pewien zakres elastyczności unormowań rachunkowości powoduje występowanie instrumentów, dzięki którym jednostki mogą prezentować swoją sytuację ekonomiczną w pożądanym przez siebie świetle. Z jednej strony pozwala to (a przynajmniej powinno pozwalać) na pełniejsze realizowanie zasady wiernego i rzetelnego obrazu, z drugiej zaś strony nieuchronnie stwarza pokusę nadużyć i tendencyjnej prezentacji majątku i wyników jednostek. Aby odpowiednio interpretować sprawozdanie finansowe, jego użytkownicy niewątpliwie powinni znać zasady sporządzania tegoż sprawozdania, a także mieć świadomość możliwości kształtowania jego elementów. O ile publikacje z zakresu polityki bilansowej w głównej mierze kładą nacisk na zasoby materialne, o tyle we współczesnej gospodarce na znaczeniu zyskują zasoby niematerialne. Stąd też należy przypuszczać, że jednostki w coraz większym stopniu będą kształtować swój wizerunek poprzez wykorzystanie * mgr Olga Grzybek, Uniwersytet Ekonomiczny w Katowicach, ul. 1 Maja 50, Katowice, olga.2 644 Olga Grzybek instrumentów odnoszących się do tych właśnie zasobów. Niniejsza praca ma na celu identyfikację instrumentów kreatywnej rachunkowości odnoszących się do wartości niematerialnych oraz analizę wpływu ich wykorzystania na kształtowanie obrazu sytuacji majątkowofinansowej podmiotów gospodarczych. Istotność wpływu przyjętych rozwiązań na obraz sytuacji jednostki prezentowany w sprawozdaniu finansowym podkreślono na przykładzie polskiej spółki giełdowej. 1. Tradycyjne instrumenty polityki bilansowej w obszarze wartości niematerialnych i prawnych Tradycyjnie instrumenty polityki bilansowej przedsiębiorstw są dzielone na instrumenty czasowej, materialnej oraz formalnej polityki bilansowej (Sawicki 2001: 61). Instrumenty czasowej polityki bilansowej obejmują prawa wyboru dnia bilansowego, okresu oddziaływania przedsięwzięć, terminu przedłożenia, zatwierdzenia i opublikowania rocznego sprawozdania finansowego. Materialna polityka bilansowa oznacza działania wpływające na wielkość pozycji aktywów i pasywów, przychodów i kosztów, metody wyceny majątku, stosowanie rozliczeń międzyokresowych oraz tworzenie rezerw. Z kolei formalna polityka bilansowa związana jest z prawem wyboru sposobu prezentacji danych liczbowych w sprawozdaniu finansowym, wyborem postaci rachunku zysków i strat czy sposobem podziału zysku. W odniesieniu do wartości niematerialnych i prawnych instrumenty materialnej polityki bilansowej obejmują (Kamiński 2003: 116): prawo wyboru metody amortyzacji bilansowej, za wyjątkiem amortyzacji wartości firmy, prawo wyboru okresu amortyzacji, z uwzględnieniem ograniczeń dla kosztów zakończonych prac rozwojowych i wartości firmy, prawo jednorazowej amortyzacji wartości niematerialnych i prawnych o niskiej wartości jednostkowej, uwzględnienie w księgach rachunkowych odpisów z tytułu trwałej utraty wartości oraz ich korekt, kształtowanie wysokości wartości firmy w związku z wyceną aktywów netto w wartościach godziwych. Jednostki stosujące przepisy Ustawy o rachunkowości zobowiązane są do wyceny wartości niematerialnych i prawnych nie zaliczanych do inwestycji według cen nabycia lub kosztów wytworzenia, pomniejszonych o odpisy amortyzacyjne lub umorzeniowe oraz o odpisy z tytułu trwałej utraty wartości (Ustawa z dnia 29 września 1994 r o rachunkowości, dalej uor, art. 28 ust. 1 pkt 1). Cena nabycia lub koszt wytworzenia obejmuje obligatoryjnie koszt obsługi zobowiązań zaciągniętych w celu sfinansowania zakupu lub wytworzenia wartości niematerialnej. Odpisy amortyzacyjne powinny uwzględniać utratę wartości na skutek używania danego składnika lub upływu czasu. Jednostki, ustalając3 Niekonwencjonalne instrumenty kreatywnej rachunkowości w zakresie wartości niematerialnych 645 okres amortyzacji, powinny uwzględniać okres ekonomicznej użyteczności składnika wartości niematerialnych i prawnych. Istnieje także obowiązek okresowej weryfikacji przyjętego okresu i metody amortyzacji. Uor wprowadza ograniczenia w ustalaniu metod i okresów amortyzacji dla niektórych składników wartości niematerialnych i prawnych. Dla prac rozwojowych maksymalny okres dokonywania odpisów amortyzacyjnych wynosi 5 lat, uor nie narzuca jednak metody amortyzacji. W przypadku nabytej wartości firmy amortyzacja dokonywana jest obligatoryjnie metodą liniową przez okres nie dłuższy niż 5 lat. W uzasadnionych przypadkach kierownik jednostki może wydłużyć ten okres do lat 20 (Ustawa z dnia 29 września 1994 r, art. 44b ust. 10). Warto w tym miejscu podkreślić, iż standardy międzynarodowe nie tylko nie zawierają ograniczeń w stosowanych metodach i stawkach amortyzacji, ale również dopuszczają przyjęcie nieokreślonego okresu ekonomicznej użyteczności składnika wartości niematerialnych, z czym wiąże się brak jego amortyzacji. W przypadku zaś wartości firmy rozwiązania międzynarodowe wręcz zabraniają jej amortyzowania, nakazując jednocześnie coroczne testowanie pod kątem utraty wartości. Dobór metod i stawek amortyzacji wartości niematerialnych powinien być uzasadniony sposobem przynoszenia przez nie korzyści ekonomicznych, co przyczynia się do realizacji zasady wiernego i rzetelnego obrazu. Uznaniowość w tym zakresie może spowodować także odwrotny skutek z powodu wystąpienia pokusy manipulacji danymi zgodnie z zamiarami kierownictwa jednostki. Jest to jednak zjawisko nieuniknione. Przepisy prawa bilansowego muszą pozostawiać jednostkom pewien zakres swobody wyboru, umożliwiający rzetelne raportowanie o ich sytuacji majątkowo-finansowej. Ocena poprawności wykorzystania tej swobody wyboru leży w gestii organów nadzorczych jednostek 1, komórek audytu wewnętrznego oraz biegłych rewidentów. 2. Restrukturyzacja jako instrument kształtowania wizerunku w sprawozdaniu finansowym Transakcje fuzji i przejęć (z ang. Mergers and Acquisitions, M&A), coraz częściej obserwowane w ostatnich latach, otwierają nowe możliwości w zakresie kreowania pożądanego obrazu sytuacji finansowo-majątkowej jednostek. Fakt ten wynika z konieczności ujęcia przejętych aktywów i zobowiązań w wartości godziwej oraz z możliwości aktywowania nabytej wartości firmy, podczas gdy wartość firmy wewnętrznie wygenerowana nie podlega ujęciu w bilansie. Odmienne traktowanie większości zasobów niematerialnych wytworzonych we własnym zakresie i nabytych w drodze zakupu, połączenia jednostek, czy wniesienia zorganizowanej części przedsiębiorstwa tytułem aportu, może stanowić przesłankę 1 Rada nadzorcza sprawuje stały nadzór nad działalnością spółki we wszystkich dziedzinach jej działalności, w szczególności zaś ocenia sprawozdanie zarządu z działalności oraz sprawozdanie finansowe pod względem ich zgodności z księgami oraz ze stanem faktycznym, Ustawa z dnia 15 września 2000 r. Kodeks spółek handlowych, DzU z 2013 r. poz. 1030, art. 219, 382.4 646 Olga Grzybek do dokonania takiej restrukturyzacji podmiotu, która pozwoli niewielkim kosztem wykreować w sprawozdaniu finansowym pożądany obraz sytuacji finansowej jednostki. Charakterystyczną pozycją wartości niematerialnych i prawnych jest nabyta wartość firmy, stanowiąca nadwyżkę ceny nabycia jednostki lub jej zorganizowanej części ponad wartość godziwą przejętych aktywów netto. Aktywa i zobowiązania spółki przejętej obejmują także te składniki, które nie były wykazywane w bilansie spółki, a które spełniają definicję aktywów i zobowiązań. Powołane regulacje kreują szerokie możliwości dla dokonywania subiektywnych osądów. W pierwszej kolejności należy zwrócić uwagę na liczne kontrowersje wokół kategorii wartości godziwej 2. Przepisy uor precyzują, w jaki sposób wyznaczana jest wartość godziwa dla poszczególnych kategorii aktywów i pasywów w rozliczeniu połączenia metodą nabycia, co zostało zaprezentowane w tabeli 1. Przypisanie konkretnej wartości do danego składnika przejętych aktywów i zobowiązań może być w pewnym zakresie kształtowane przez zarząd spółki. Najczęściej różnice między wartością godziwą przejętych składników aktywów i pasywów a ich wartością księgową, wynikającą z ksiąg rachunkowych spółki przejętej, dotyczą środków trwałych oraz wartości niematerialnych i prawnych. W przypadku środków trwałych ich wartość księgowa wynika z pierwotnej ceny nabycia, systematycznie pomniejszanej o odpisy amortyzacyjne oraz odpisy z tytułu trwałej utraty wartości. Częstokroć jednostki wykorzystują jednak środki trwałe także po całkowitym ich zamortyzowaniu, czyli takie, których wartość księgowa wynosi zero, a którym można przypisać pewną wartość rynkową. Opisana sytuacja może wynikać z ustalenia stawek amortyzacji nieadekwatnych do rzeczywistego zużycia środka, np. poprzez bezkrytyczne wykorzystanie stawek amortyzacji podatkowej (Hołda 2006: 73). Istotne rozbieżności między wartością księgową a wartością rynkową obserwuje się dla gruntów wykorzystywanych przez jednostkę na własne potrzeby. Grunty te jednostka przejęta wycenia w cenie nabycia, bez pomniejszania o odpisy amortyzacyjne, uwzględniając ewentualne odpisy z tytułu trwałej utraty wartości, czyli w zasadzie mają one stałą wartość księgową. Częstokroć wartość rynkowa nieruchomości gruntowych zdecydowanie wzrasta na przestrzeni lat, co nie znajduje odzwierciedlenia w ich wartości księgowej. Z wymienionych powodów wartość godziwa środków trwałych ustalona na dzień połączenia może znacznie przewyższać ich wartość wynikającą z ksiąg rachunkowych spółki przejętej. W odniesieniu do grupy wartości niematerialnych i prawnych różnice między ich wartością księgową, wynikającą z ksiąg rachunkowych spółki przejętej a ich wartością godziwą, ustaloną na dzień połączenia, mogą dotyczyć zarówno składników wykazywanych w bilansie spółki przejętej, jak również tych składników, których spółka przejęta nie mogła 2 Problematyce wartości godziwej zostały poświęcone m.in. prace: Za i przeciw wartości godziwej w rachunkowości. Teoretyczne aspekty wartości godziwej (red. H. Buk, A. Kostur) Studia Ekonomiczne nr 125, Wydawnictwo Uniwersytetu Ekonomicznego w Katowicach, Katowice 2012 oraz Za i przeciw wartości godziwej. Problemy stosowania i wykorzystania wartości godziwej (red. H. Buk, A. Kostur), Studia Ekonomiczne nr 126, Wydawnictwo Uniwersytetu Ekonomicznego w Katowicach, Katowice 2012.5 Niekonwencjonalne instrumenty kreatywnej rachunkowości w zakresie wartości niematerialnych 647 Tabela 1 Wartość godziwa przejętych aktywów i pasywów Składnik majątku Notowane papiery wartościowe Nienotowane papiery wartościowe Należności Produkty gotowe i towary Produkty w toku Materiały Środki trwałe Wartości niematerialne i prawne Zobowiązania Rezerwy lub aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego Wartość godziwa składnika Aktualny kurs notowań pomniejszony o koszty sprzedaży. Wartość oszacowana w oparciu np. o współczynnik cena do zysku, stopa dywidendy porównywalnych papierów wartościowych, wyemitowanych przez spółki o podobnych charakterystykach. Wartość bieżąca kwot wymagających zapłaty, wyznaczona przy bieżących stopach procentowych i pomniejszona o odpisy na należności zagrożone i nieściągalne oraz o ewentualne koszty windykacji. Cena sprzedaży netto pomniejszona o opust marży zysku wynikający z kosztów doprowadzenia przez spółkę przejmującą do sprzedaży. Cena sprzedaży netto produktów gotowych pomniejszona o koszty zakończenia produkcji i opust marży zysku wynikający z doprowadzenia przez spółkę przejmującą do sprzedaży. Aktualna cena nabycia. Wartość rynkowa lub wartość według niezależnej wyceny; jeśli nie jest możliwe uzyskanie niezależnej wyceny aktualna cena nabycia lub koszt wytworzenia, z uwzględnieniem aktualnego stopnia zużycia. Wartość oszacowana, wyznaczona w oparciu o ceny rynkowe takich samych lub podobnych aktywów, dla wartości firmy i ujemnej wartości firmy wartość zerowa; jeżeli nie można oszacować wartości godziwej w oparciu o ceny rynkowe, przyjmuje się taką wartość, która nie spowoduje powstania lub zwiększenia ujemnej wartości firmy w wyniku połączenia. Wartość bieżąca kwot wymagających zapłaty, wyznaczona przy bieżących stopach procentowych. Wartość możliwa do realizacji przez połączone spółki, po uwzględnieniu zmiany wartości podatkowej i księgowej aktywów netto spółki przejmowanej. Żródło: Art. 44b pkt 4 uor. aktywować z powodu obowiązujących ograniczeń w zakresie ujmowania wartości niematerialnych wytworzonych we własnym zakresie. Zgodnie z zapisami uor, wartość godziwą wartości niematerialnych i prawnych stanowi wartość oszacowana w oparciu o ceny rynkowe takich samych lub podobnych składników aktywów. Ze względu na częstokroć unikatowy charakter zasobów niematerialnych, a także w zasadzie brak aktywnego rynku na dobra niematerialne, wartość godziwa powinna być przyjęta w kwocie, która nie spowoduje powstania lub zwiększenia ujemnej wartości firmy w wyniku połączenia. Wymóg ujęcia przejętych składników aktywów i zobowiązań, także wcześniej niewykazywanych w księgach rachunkowych spółki przejętej, zawiera także Międzynarodowy Standard Sprawozdawczości Finansowej 3 (Rozporządzenie Komisji (WE) nr 1126/2008 oraz Rozporządzenie Komisji (WE) nr 495/2009 ). Uregulowania prawa bilansowego polskiego i międzynarodowego są zbieżne w zakresie konieczności identyfikacji nieujętych6 648 Olga Grzybek wcześniej aktywów i zobowiązań i ich wyceny w wartościach godziwych. Uor w przeciwieństwie do MSSF określa sposób ustalenia wartości godziwej. Standardy międzynarodowe wskazują jednak, jakie kryteria powinny spełniać wartości niematerialne w ogóle oraz które z tych kryteriów uznaje się za spełnione w przypadku wartości niematerialnych przejętych w wyniku połączenia jednostek. Brak zapisów w tym zakresie w uor oraz standardach krajowych upoważnia jednostki do stosowania rozwiązań międzynarodowych (Uor, art. 10 ust. 3). Zgodnie z MSR 38 Wartości niematerialne jednostki mogą aktywować zasoby niematerialne, które spełniają poniższe kryteria: są identyfikowalne, jednostka sprawuje nad nimi kontrolę, prawdopodobnie przysporzą jednostce w przyszłości korzyści ekonomiczne, można wiarygodnie ustalić cenę ich nabycia lub koszt wytworzenia. Składnik majątku jest identyfikowalny, gdy można go wyodrębnić od wartości firmy i odrębnie sprzedać czy licencjonować lub, gdy wynika z tytułu umownego lub prawnego. Sprawowanie kontroli oznacza prawo do uzyskiwania korzyści z wykorzystania danych zasobów i ograniczenie dostępu do nich podmiotom trzecim, np. dzięki utrzymaniu ich w tajemnicy. Osiągane korzyści ekonomiczne mogą mieć postać nie tylko przychodów ze sprzedaży, lecz także oszczędności kosztów oraz poprawy kultury organizacyjnej jednostki (Gos, Hońko 2011: 88). Par. 33 MSR 38 wskazuje, że zasoby niematerialne nabyte w transakcji połączenia jednostek gospodarczych zawsze spełniają kryterium prawdopodobieństwa przyniesienia korzyści ekonomicznych, które znajduje odzwierciedlenie w wartości godziwej składnika aktywów. Standard podaje także, że co do zasady możliwe jest wystarczająco wiarygodne określenie wartości godziwej, aby ująć składnik wartości niematerialnych odrębnie od wartości firmy. MSR 38 wskazuje pożądane sposoby ustalania wartości godziwej wartości niematerialnych: notowane ceny rynkowe (bieżąca cena kupna, ewentualnie cena podobnej transakcji, przeprowadzonej w ostatnim czasie), kwota, jaką jednostka musiałaby zapłacić za dany składnik aktywów w rynkowej transakcji, uwzględniająca ceny przeprowadzonych w ostatnim czasie transakcji na podobnych aktywach, zastosowanie metody mnożnikowej, dyskontowanie szacunkowych przepływów pieniężnych netto osiąganych z danego składnika aktywów. Konieczność identyfikacji i ujęcia w bilansie wartości niematerialnych nabytych w ramach transakcji połączenia podmiotów odrębnie od wartości firmy oraz ich wycena w wartości godziwej kreują szerokie możliwości wpływania na obraz sytuacji ekonomicznej jednostki, prezentowany w sprawozdaniu finansowym. Wynika to przed wszystkim7 Niekonwencjonalne instrumenty kreatywnej rachunkowości w zakresie wartości niematerialnych 649 z zastosowania różnorodnych metod wyceny, przy czym dla wartości niematerialnych niezwykle rzadko wykorzystują one dane pochodzące z aktywnego rynku. Podmioty mogą więc z różną szczegółowością identyfikować poszczególne zasoby niematerialne, a ponadto ich wartość godziwa może znacząco się różnić w zależności od zastosowanej metody i przyjętych w wycenie założeń. Ponadto, w interesie jednostki może być ujęcie przejętych składników łącznie z wartością firmy (choć rozwiązanie takie nie jest prawidłowe, wydaje się, że niezwykle łatwo jest je odpowiednio umotywować w razie ewentualnych zarzutów biegłego rewidenta). Zgodnie z MSR 38 wartość firmy nie podlega amortyzacji, a jedynie corocznym testom na utratę wartości, co może skłaniać do zastosowania wspomnianego rozwiązania. 3. Identyfikacja wartości niematerialnych nabytych w wyniku połączenia jednostek gospodarczych na przykładzie spółki VISTULA 3 Jednostkowe sprawozdania finansowe spółki VISTULA sporządzane są zgodnie z MSR/ MSSF. Spółkę cechuje wysoki udział wartości niematerialnych w sumie aktywów na koniec 2012 roku ok. 58%. Na wartości niematerialne składają się (na r.): wartość firmy w kwocie tys. zł (ok. 39% aktywów), inne wartości niematerialne w kwocie tys. zł (ok. 19% aktywów). Wartość firmy powstała w wyniku nabycia spółek Wólczanka oraz W. KRUK w latach 2006 i Wartość firmy nie podlega amortyzacji, jest natomiast corocznie testowana pod kątem utraty wartości. W tym celu wartość firmy przypisywana jest do ośrodków wypracowujących korzyści ekonomiczne (sieci sprzedaży obu przejętych marek), a następnie wyznaczana jest ich wartość odzyskiwalna na poziomie wartości użytkowej. Stopa dyskontowa przyjęta do szacunków określona została jako krańcowa stopa kredytu na poziomie WIBOR 1M + marża i wynosi 6,6% (w 2010 r. stopa dyskontowa wynosiła 8,6%, w roku ,4%). Spółka nie stwierdziła wystąpienia utraty wartości nabytej w wyniku połączenia wartości firmy. Tabela 2 Stopa dyskontowa w szacowaniu wartości użytkowej ośrodków wypracowujących korzyści ekonomiczne Data WIBOR 1M [%] Marża [%] Stopa dyskontowa [%] r. 3,66 4,94 8, r. 4,77 2,63 7, r. 4,22 2,38 6,6 Źródło: opracowanie własne. 3 Opracowano na podstawie danych zamieszczonych na stronie internetowej spółki ( ).8 650 Olga Grzybek Należy zaznaczyć, że sprawozdania finansowe spółki nie zawierają informacji o ustalonej kwocie wartości użytkowej (odzyskiwalnej), nie wiadomo więc, o ile przewyższa ona wartość księgową wartości firmy. Jest to o tyle istotne, że wyraźnie rysuje się tendencja do obniżania stosowanych do wyliczeń stóp dyskontowych oraz co ważne stosowanych marż. Fakt ten nie został w żaden sposób uzasadniony, powinien więc wzbudzać czujność użytkowników sprawozdań finansowych. Przyjęcie niższej stopy dyskontowej powoduje zwiększenie szacowanej wartości bieżącej przyszłych przepływów pieniężnych i może być wykorzystane do uniknięcia konieczności dokonania odpisu z tytułu trwałej utraty wartości składnika aktywów. To z kolei wpływa bezpośrednio na prezentowaną wysokość wyniku finansowego i w zależności od jego wysokości może mieć niewielki lub znaczący wpływ na ogólną ocenę sytuacji jednostki (Budzińska 2011: 204). Przeprowadzone połączenia związane były także z ujęciem innych niż wartość firmy wartości niematerialnych: znaków towarowych Wólczanka i W.KRUK o wartościach odpowiednio tys. zł i tys. zł, patentów i kosztów prac rozwojowych, których wartość nie była znacząca w porównaniu z wartością znaków towarowych i wartością firmy. Istotnym wydaje się podkreślenie, że również znaki towarowe zostały zaklasyfikowane jako wartości niematerialne o nieokreślonym okresie użytkowania i nie podlegają amortyzacji, a jedynie testom na utratę wartości. To zaś oznacza, że w przypadku badanego podmiotu niemalże wszystkie wartości niematerialne nie są umarzane, tym samym nie pomniejsza się ich wartość bilansowa oraz wynik finansowy jednostki. Należy zaznaczyć, że jednostki mogą przyjąć założenie, że okres ekonomicznej użyteczności znaków towarowych jest określony, np. w przypadku spółki Eurocash wykazywany w bilansie znak towarowy amortyzowany jest metodą liniową przez okres 10 lat, a amortyzacja wartości niematerialnych obciąża koszty sprzedaży 4. Gdyby spółka VISTULA zakładała określony 10- letni okres użytkowania przejętych znaków towarowych, ich amortyzacja w kwocie zł spowodowałaby zwiększenie kosztów sprzedaży o ok. 8% i zmniejszenie zysku na działalności operacyjnej o ok. 40% z poziomu ok. 28 mln do ok. 16,6 mln zł. Tym samym spółka odnotowałaby stratę zamiast zysku brutto (obecnie zysk brutto wynosi ponad 9 mln zł). Przykład ten wyraźnie świadczy o możliwym silnym wpływie przyjętych subiektywnych założeń i rozwiązań rachunkowości na obraz jednostki prezentowany w sprawozdaniu finansowym. Uwagi końcowe Zaprezentowany przykład dobitnie wskazuje, że polityka rachunkowości w zakresie wartości niematerialnych może mieć niebagatelny wpływ na ocenę sytuacji finansowo-ma- 4 ( ).9 Niekonwencjonalne instrumenty kreatywnej rachunkowości w zakresie wartości niematerialnych 651 jątkowej jednostki gospodarczej. Zarówno wycena przejętych składników aktywów niematerialnych w ich wartościach godziwych, jak i przyjęte metody ich wyceny na dzień bilansowy w znaczący sposób mogą wpływać na obraz jednostki, prezentowany w sprawozdaniu finansowym. Podkreślenia wymaga więc konieczność ustawicznego doskonalenia zawodowego księgowych, umożliwiającego dokonywanie profesjonalnego osądu i zachowanie wysokich standardów etycznych w tych ważkich kwestiach. Literatura Budzińska O. (2011), Wpływ szacowania stopy dyskontowej na wiarygodność wyceny wartości użytkowej środków trwałych, w: Kluczowe problemy teorii i praktyki rachunkowości. Prace i Materiały Wydziału Zarządzania Uniwersytetu Gdańskiego, Sopot. eurocash.pl/pub/pl/uploaddocs/raporty-okresowe/jednostkowy pdf ( ). Gos W., Hońko S. (2011), Know-how jako składnik aktywów, w: Wartości niematerialne i prawne ujmowanie i prezentacja, red. T. Cebrowska, W. Dotkuś, Wydawnictwo Uniwersytetu Ekonomicznego we Wrocławiu, Wrocław. Hołda A. (2006), Rodzaje i podstawowe techniki oszust księgowych, w: Oszustwa księgowe. Teoria i praktyka, Difin, Warszawa. ( ). Kamiński R. (2003), Polityka bilansowa a ocena działalności przedsiębiorstwa, Ars boni et aequi, Poznań. Rozporządzenie Komisji (WE) nr 1126/2008 z dnia 3 listopada 2008 r. przyjmujące określone międzynarodowe standardy rachunkowości zgodnie z rozporządzeniem (WE) nr 1606/2002 Parlamentu Europejskiego i Rady. Rozporządzenie Komisji (WE) nr 495/2009 z dnia 3 czerwca 2009 r. zmieniające Rozporządzenie (WE) nr 1126/2008 z dnia 3 listopada 2008 r. przyjmujące określone międzynarodowe standardy rachunkowości zgodnie z rozporządzeniem (WE) nr 1606/2002 Parlamentu Europejskiego i Rady w odniesieniu do Międzynarodowego Standardu Sprawozdawczości Finansowej (MSSF) 3. Sawicki K. (2001), Polityka bilansowa jako narzędzie zarządzania fi rmą, w: Polityka bilansowa i analiza fi nansowa. Nowoczesne instrumenty zarządzania fi rmą (red. K. Sawicki), EKSPERT, Wrocław. Ustawa z dnia 15 września 2000 r. Kodeks spółek handlowych, DzU z 2013 r. poz Ustawa z dnia 29 września 1994 r. o rachunkowości, DzU z 2013 r. poz Za i przeciw wartości godziwej w rachunkowości. Teoretyczne aspekty wartości godziwej (2012), red. H. Buk, A. Kostur, Studia Ekonomiczne nr 125, Wydawnictwo Uniwersytetu Ekonomicznego w Katowicach, Katowice. Za i przeciw wartości godziwej. Problemy stosowania i wykorzystania wartości godziwej (2012), red. H. Buk, A. Kostur, Studia Ekonomiczne nr 126, Wydawnictwo Uniwersytetu Ekonomicznego w Katowicach, Katowice.10 652 Olga Grzybek UNCONVENTIONAL CREATIVE ACCOUNTING INSTRUMENTS REGARDING INTANGIBLE ASSETS Abstract: Purpose Presentation of instruments of creative accounting referring to intangible assets. Next to the traditional accounting policy there are instruments typical of dynamic economy with numerous mergers and acquisitions. This transactions may be used to build a desirable image of entity in its financial statement. Methodology The main rules of accounting policy regarding intangible assets purchased in M&A were analyzed. Furthermore, the article depict the influence of changing this rules on the financial statement. Value The article contains theoretical basics and empirical verification of the influence of balance sheet policy on the image of financial situation of the entity. Keywords: goodwill, balance sheet policy, mergers and acquisitions, M&A Cytowanie Grzybek O. (2014), Niekonwencjonalne instrumenty kreatywnej rachunkowości w zakresie wartości niematerialnych. Zeszyty Naukowe Uniwersytetu Szczecińskiego nr 803, Finanse, Rynki Finansowe, Ubezpieczenia nr 66, Wydawnictwo Naukowe Uniwersytetu Szczecińskiego, Szczecin, s ; Podobne dokumenty
Jedną z pierwszych operacji gospodarczych ujmowanych w księgach rachunkowych nowo tworzonej spółki jest ujęcie wniesionego aportem przedsiębiorstwa i jego elementów. Spółka z o.o. (także w organizacji) Bardziej szczegółowo Spis treści. Rozdział 1 Sprawozdanie finansowe w świetle polskich i międzynarodowych regulacji bilansowych
Rozdział 1 Sprawozdanie finansowe w świetle polskich i międzynarodowych regulacji bilansowych 1.1. Wstęp........................................ 9 1.2. Jednostki zobligowane do sporządzania sprawozdań Bardziej szczegółowo Rzeczowe aktywa trwałe. Zasady ujmowania, wyceny oraz ujawnień w świetle uregulowań MSSF/MSR oraz ustawy o rachunkowości
Rzeczowe aktywa trwałe Zasady ujmowania, wyceny oraz ujawnień w świetle uregulowań MSSF/MSR oraz ustawy o rachunkowości Ośrodek Doradztwa i Doskonalenia Kadr Sp. z o.o. Gdańsk 2012 Spis treści Spis treści Bardziej szczegółowo OPERACJE GOSPODARCZE W PRAKTYCE KSIÊGOWEJ
INFORMACJA DODATKOWA I Przyjęte zasady (politykę) rachunkowości stosuje się w sposób ciągły, dokonując w kolejnych latach obrotowych jednakowego grupowania operacji gospodarczych, jednakowej wyceny aktywów Bardziej szczegółowo Ujęcie wartości firmy w prawie bilansowym i podatkowym
Ewa Spigarska * Ujęcie wartości firmy w prawie bilansowym i podatkowym Wstęp Procesy fuzji i przejęć są normalnym zjawiskiem gospodarczym, które bardzo często przynoszą pozytywne skutki dla rozwoju i funkcjonowania Bardziej szczegółowo Sprawozdawczość finansowa według standardów krajowych i międzynarodowych. Wydanie 2. Irena Olchowicz, Agnieszka Tłaczała
Sprawozdawczość finansowa według standardów krajowych i międzynarodowych. Wydanie 2. Irena Olchowicz, Celem opracowania jest przedstawienie istoty i formy sprawozdań finansowych na tle standaryzacji i Bardziej szczegółowo Wprowadzenie do sprawozdania finansowego
Wprowadzenie do sprawozdania finansowego 1. Dane jednostki: a) nazwa (firma) WEALTH BAY SPÓŁKA AKCYJNA b) na dn. 31.12.2014 r. siedziba spółki mieściła się przy ul. Drewnowskiej 48, 91-002 Łódź, od dnia Bardziej szczegółowo Szkolenia Standardy Sprawozdawczości Finansowej
Programy motywacyjne oparte na płatnościach akcjami MSSF 2 Instrumenty finansowe wg Ustawy o Rachunkowości lub MSSF Ujawnienia na temat instrumentów finansowych MSSF 7 Aktualności MSR/MSSF Niektóre spółki Bardziej szczegółowo SPRAWOZDANIE FINANSOWE DRUŻYNA CHRYSTUSA DAR ŚRODOWISKA PIŁKARSKIEGO
SPRAWOZDANIE FINANSOWE SPORZĄDZONE DLA FUNDACJI DRUŻYNA CHRYSTUSA DAR ŚRODOWISKA PIŁKARSKIEGO ZA ROK 2015 Kraków 2016 Zawartość sprawozdania : I. Wprowadzenie do sprawozdania finansowego II. Bilans III. Bardziej szczegółowo Ujawnianie informacji o połączeniu w sprawozdaniach finansowych. Wpisany przez Ewa Wanda Maruszewska
Sprawozdanie finansowe sporządzone na koniec okresu sprawozdawczego, w ciągu którego nastąpiło połączenie, powinno zawierać dane porównawcze za poprzedni rok obrotowy. Za główny cel sprawozdań finansowych Bardziej szczegółowo Kalkulacja i zakres ujawnień dotyczących podatku dochodowego w sprawozdaniu finansowym sporządzonym zgodnie z MSSF.
Kalkulacja i zakres ujawnień dotyczących podatku dochodowego w sprawozdaniu finansowym sporządzonym zgodnie z MSSF. Efektywna stopa podatkowa jest stosunkiem podatku wykazanego w sprawozdaniu finansowym Bardziej szczegółowo Zasady (polityka) rachunkowości przyjęta do stosowania w stowarzyszeniu Projekt Tarnów
Zasady (polityka) rachunkowości przyjęta do stosowania w stowarzyszeniu Projekt Tarnów Na podstawie art. 10 ust. 2 znowelizowanej ustawy z dnia 29 września 1994 roku o rachunkowości (Dz. U. Nr 76 poz. Bardziej szczegółowo WARSZAWSKA MISJA OCHOTNICZA
WARSZAWSKA MISJA OCHOTNICZA Sprawozdanie finansowe za rok obrotowy od 1 stycznia do 31 grudnia 2014 roku Warszawa, dnia 19 marca 2015 r. Spis treści Informacje ogólne... 3 1. Informacje o Fundacji... 3 Bardziej szczegółowo Okres zakończony 30/09/09. Okres zakończony 30/09/09. Razem kapitał własny 33 723 33 122 30 460 29 205
BILANS AKTYWA 30/09/09 30/06/09 31/12/08 30/09/08 Aktywa trwałe Rzeczowe aktywa trwałe 20 889 21 662 22 678 23 431 Wartość firmy 0 0 0 0 wartości niematerialne 31 40 30 42 Aktywa finansowe Aktywa z tytułu Bardziej szczegółowo ESOTIQ & HENDERSON SPÓŁKA AKCYJNA. 80-771 GDAŃSK Ul. SADOWA 8
ESOTIQ & HENDERSON SPÓŁKA AKCYJNA 80-771 GDAŃSK Ul. SADOWA 8 Sprawozdanie finansowe za okres 01.10.2010-31.12.2011 Sporządził: Sylwia Nieckarz-Kośla Zarząd Adam Skrzypek Krzysztof Jakubowski Data sporządzenia Bardziej szczegółowo ŁĄCZNE SPRAWOZDANIE FINANSOWE NARODOWEGO FUNDUSZU ZDROWIA za okres 1.01 31.12.2012 r.
ŁĄCZNE SPRAWOZDANIE FINANSOWE NARODOWEGO FUNDUSZU ZDROWIA za okres 1.01 31.12.2012 r. WPROWADZENIE DO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO 1. Przedmiotem podstawowej działalności Narodowego Funduszu Zdrowia zwanego Bardziej szczegółowo Warszawskie Towarzystwo Dobroczynności
ul. Młynarska 7 m. 36 01205 Warszawa KRS 0000026361 NIP 5271046063 Sprawozdanie finansowe za rok obrotowy od 1 stycznia 2014 r. do 31 grudnia 2014 r. 2 INFORMACJE OGÓLNE 1. Informacje o Jednostce Nazwa Bardziej szczegółowo SPRAWOZDANIE RADY NADZORCZEJ FON S.A. Z WYNIKÓW OCENY SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO ORAZ SPRAWOZDANIA ZARZĄDU Z DZIAŁALNOŚCI SPÓŁKI ZA ROK OBROTOWY 2014
SPRAWOZDANIE RADY NADZORCZEJ FON S.A. Z WYNIKÓW OCENY SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO ORAZ SPRAWOZDANIA ZARZĄDU Z DZIAŁALNOŚCI SPÓŁKI ZA ROK OBROTOWY 2014 1. Przedmiot sprawozdania Przedmiotem niniejszego sprawozdania Bardziej szczegółowo Informacja dodatkowa za 2008 r.
Fundacja ARTeria Informacja dodatkowa za 008 r. 1 a. Stosowane metody wyceny aktywów i pasywów Wyszczególnienie Przyjęte metody wyceny w zasadach (polityce) rachunkowości Środki trwałe oraz wartości niematerialne Bardziej szczegółowo SPRAWOZDANIE FINANSOWE ZA ROK 2014 ABC SP. Z O.O.
SPRAWOZDANIE FINANSOWE ZA ROK 2014 ABC SP. Z O.O. 1. Dane jednostki: Nazwa: ABC Sp. z o.o. Siedziba i adres: 01-000 Warszawa, Piękna 1001 Informacje ogólne Organ rejestrowy: Sąd Rejonowy dla m.st. Warszawy, Bardziej szczegółowo SPRAWOZDANIE FINANSOWE
Bydgoszcz dnia 30 marca 2015 roku SPRAWOZDANIE FINANSOWE Za okres: od 01 stycznia 2014 do 31 grudnia 2014 Nazwa podmiotu: Fundacja Dorośli Dzieciom Siedziba: 27-200 Starachowice ul. Staszica 10 Spis treści Bardziej szczegółowo Informacja dodatkowa za 2012 r.
Fundacja Już czas Informacja dodatkowa za 2012 r. 1 a. Stosowane metody wyceny aktywów i pasywów Środki trwałe oraz wartości niematerialne i prawne Przyjęte metody wyceny w zasadach (polityce) rachunkowości Bardziej szczegółowo I. Zwięzła ocena sytuacji finansowej 4fun Media S.A.
SPRAWOZDANIE RADY NADZORCZEJ 4FUN MEDIA SPÓŁKA AKCYJNA Z OCENY SYTUACJI SPÓŁKI W ROKU 2014 WRAZ Z OCENĄ SYSTEMU KONTROLI WEWNĘTRZNEJ I SYSTEMU ZARZĄDZANIA ISTOTNYM RYZYKIEM Zgodnie z częścią III, punkt Bardziej szczegółowo W jaki sposób dokonać tej wyceny zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej?
W jaki sposób dokonać tej wyceny zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej? Wycena jednostki działającej za granicą w sprawozdaniu finansowym jednostki sporządzonym zgodnie z MSSF Bardziej szczegółowo INFORMACJA DODATKOWA. A. Wprowadzenie do sprawozdania finansowego
INFORMACJA DODATKOWA A. Wprowadzenie do sprawozdania finansowego 1) Jednostka zobowiązana do sporządzenia sprawozdania: Stowarzyszenie Przyjaciół Książki dla Młodych z siedzibą przy ulicy Koszykowej 26/28, Bardziej szczegółowo WPROWADZENIE DO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO. STOWARZYSZENIA ROZWOJU DZIECI I MŁODZIEŻY ALF Ul Tyniecka 122 30-376 KRAKÓW
WPROWADZENIE DO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO STOWARZYSZENIA ROZWOJU DZIECI I MŁODZIEŻY ALF Ul Tyniecka 122 30-376 KRAKÓW 1. Informacje porządkowe. Sprawozdanie finansowe Stowarzyszenia Rozwoju Dzieci i Młodzieży Bardziej szczegółowo Międzynarodowe Standardy Sprawozdawczości Finansowej. Cel
Międzynarodowe Standardy Sprawozdawczości Finansowej Cel Celem Podyplomowych Studiów Międzynarodowe Standardy Sprawozdawczości Finansowej jest umożliwienie zdobycia aktualnej wiedzy z zakresu międzynarodowych Bardziej szczegółowo Audit&Consulting services Katarzyna Kędziora. Wielowymiarowość zasad rachunkowości finansowej zakładów ubezpieczeń
Wielowymiarowość zasad rachunkowości finansowej zakładów www.acservices.pl Warszawa, 24.10.2013r. Agenda 1. Źródła przepisów prawa (PSR, MSSF, UE, podatki, Solvency II) 2. Przykłady różnic w ewidencji Bardziej szczegółowo INFORMACJA DODATKOWA
INFORMACJA DODATKOWA I I. Szczegółowy zakres wartości grup rodzajowych środków trwałych, wartości niematerialnych i prawnych oraz inwestycji długoterminowych, zawierających stan tych aktywów na początek Bardziej szczegółowo FUNDACJA OCHRONA ZIEMI SPRAWOZDANIE FINANSOWE ZA ROK OBROTOWY 2005
FUNDACJA OCHRONA ZIEMI SPRAWOZDANIE FINANSOWE ZA ROK OBROTOWY 2005 Sopot, styczeń 2006 roku 1 A. WPROWADZENIE DO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO INFORMACJE OGÓLNE Fundacja Ochrona Ziemi, zwana dalej Fundacją, Bardziej szczegółowo Kwota za rok 2012 2013 A. Przychody z działalności statutowej 388048,08 386670,60 I Składki brutto określone statutem 0,00 0,00
Stowarzyszenie WARKA ul. Gośniewska 46, 05-660 Warka NIP 7971851483 Rachunek wyników za 2013 rok sporządzony na podstawie Rozporządzenia MF z dnia 15 listopada 2001 r. w sprawie szczególnych zasad rachunkowości Bardziej szczegółowo Załącznik nr 1. Zasady rachunkowości przyjęte przy sporządzaniu raportu skonsolidowanego Grupy Kapitałowej KOGENERACJA S.A. za II kwartał 2006 r.
Załącznik nr 1. Zasady rachunkowości przyjęte przy sporządzaniu raportu skonsolidowanego Grupy Kapitałowej KOGENERACJA S.A. za II kwartał 2006 r. Zakres raportu Niniejszy raport jest raportem śródrocznym Bardziej szczegółowo Ujmowanie w księgach rachunkowych operacji dotyczących Funduszu
Nota nr 1 - Polityka rachunkowości Funduszu Uwagi ogólne Fundusz stosuje przepisy rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 24 grudnia 2007 roku w sprawie szczególnych zasad rachunkowości funduszy inwestycyjnych Bardziej szczegółowo Sprawozdanie finansowe dla jednostek mikro
Sprawozdanie finansowe dla jednostek mikro Bilans sporządzony na dzień 31.12.2014 r. STOWARZYSZENIE WIKIMEDIA POLSKA UL. J.TUWIMA 95 lok.15, 90-031 ŁÓDŹ Wiersz AKTYWA Stan na koniec 1 2 poprzedniego bieżącego Bardziej szczegółowo Informacja dodatkowa do sprawozdania finansowego za 2014rok Fundacji Rozwoju Regionalnego VIRIBUS UNITIS
Informacja dodatkowa do sprawozdania finansowego za 2014rok Fundacji Rozwoju Regionalnego VIRIBUS UNITIS 1) Sprawozdanie dotyczy Fundacji Rozwoju Regionalnego VIRIBUS UNITIS z siedzibą ul. Myśliwska 4C/8, Bardziej szczegółowo WPROWADZENIE DO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO
WPROWADZENIE DO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO 1. Dane jednostki. Sprawozdanie finansowe HYPERION S.A., z siedzibą w Katowicach, ul. Kolista 25 zostało sporządzone zgodnie z ustawą z dnia 29 września 1994 roku Bardziej szczegółowo Informacja dodatkowa za 2010 r.
NAZWA ORGANIZACJI - Stowarzyszenie "Pro-Arte" Informacja dodatkowa za 010 r. 1 a. Stosowane metody wyceny aktywów i pasywów Wyszczególnienie Środki trwałe, wartości niematerialne i prawne Przedmioty o Bardziej szczegółowo EDENRED POLSKA SP. Z O.O. SPRAWOZDANIE FINANSOWE ZA ROK OBROTOWY KOŃCZĄCY SIĘ 31 GRUDNIA 2011 R.
SPRAWOZDANIE FINANSOWE ZA ROK OBROTOWY KOŃCZĄCY SIĘ 31 GRUDNIA 2011 R. Sprawozdanie finansowe za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2011 r. SPIS TREŚCI OŚWIADCZENIE ZARZĄDU 3 WPROWADZENIE DO SPRAWOZDANIA Bardziej szczegółowo Informacja dodatkowa do sprawozdania finansowego za rok 2011
Informacja dodatkowa do sprawozdania finansowego za rok 2011 Informacja dodatkowa do sprawozdania finansowego za 2011 r. zawiera wszelkie istotne informacje określone w art. 48 ustawy o rachunkowości z Bardziej szczegółowo NOTY OBJAŚNIAJĄCE NOTA NR 1 POLITYKA RACHUNKOWOŚCI FUNDUSZU
NOTY OBJAŚNIAJĄCE NOTA NR 1 POLITYKA RACHUNKOWOŚCI FUNDUSZU 1. Opis przyjętych zasad rachunkowości W okresie sprawozdawczym rachunkowość Funduszu prowadzona była zgodnie z przepisami ustawy o rachunkowości Bardziej szczegółowo SPRAWOZDANIE FINANSOWE FUNDACJI SZTUK WIZUALNYCH ZA ROK 2011
SPRAWOZDANIE FINANSOWE FUNDACJI SZTUK WIZUALNYCH ZA ROK 2011 WPROWADZENIE DO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO 1. Przedmiotem podstawowej działalności Jednostki w roku obrotowym była: a) Działalność statutowa Fundacji Bardziej szczegółowo Załącznik nr 4 do Planu Podziału
Załącznik nr 4 do Planu Podziału Oświadczenie o stanie księgowym spółki przejmującej Atalian Poland spółka z ograniczoną odpowiedzialnością z siedzibą w Zabierzowie na dzień 18 maja 2015 roku Zarząd spółki Bardziej szczegółowo INFORMACJA DODATKOWA ZA 2012 ROK STOWARZYSZENIE DLA ZIEMI W BRATNIKU
INFORMACJA DODATKOWA ZA 2012 ROK STOWARZYSZENIE DLA ZIEMI W BRATNIKU 1 WPROWADZENIE DO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO 1) Dane indentyfikacyjne jednostki: Nazwa: Stowarzyszenie Dla Ziemi Siedziba: Bratnik 5, Bardziej szczegółowo Międzynarodowe standardy rachunkowości MSR/MSSF zagadnienia praktyczne
Galicyjska Misja Gospodarcza zaprasza tna szkolenie: Międzynarodowe standardy rachunkowości MSR/MSSF zagadnienia praktyczne Wykładowca: Grażyna Machula absolwentka SGH, doświadczony praktyk w dziedzinie Bardziej szczegółowo Stowarzyszenie VOX HUMANA
Stowarzyszenie VOX HUMANA 01-604 Warszawa, ul. Promyka 5/162 NIP: 525-234-40-49 KRS: 0000226173 Warszawa, dnia 14 marca 2013 r. Informacja dodatkowa do sprawozdania finansowego za 2012 rok. 1. Wprowadzenie Bardziej szczegółowo Stowarzyszenie Wikimedia Polska Łódź, ul. Juliana Tuwima 95
Stowarzyszenie Wikimedia Polska Łódź, ul. Juliana Tuwima 95 SPRAWOZDANIE FINANSOWE za okres od 01.01.2012 r. do 31.12.2012 r. Spis treści: 1.Wprowadzenie 2.Bilans 3.Rachunek zysków i strat 4.Informacja Bardziej szczegółowo METODY WYCENY AKTYWÓW I PASYWÓW ORAZ SPOSÓB USTALANIA WYNIKU FINANSOWEGO
METODY WYCENY AKTYWÓW I PASYWÓW ORAZ SPOSÓB USTALANIA WYNIKU FINANSOWEGO Rozdział I Postanowienia ogólne 1 1. Zasady wyceny aktywów i pasywów oraz ustalenia wyniku finansowego zostały opracowane na podstawie Bardziej szczegółowo Warszawa, dnia 31 grudnia 2013 r. Poz. 1721
Warszawa, dnia 31 grudnia 2013 r. Poz. 1721 ROZPORZĄDZENIE MINISTRA FINANSÓW 1) z dnia 24 grudnia 2013 r. w sprawie szczególnych zasad rachunkowości Bankowego Funduszu Gwarancyjnego Na podstawie art. 17 Bardziej szczegółowo INFORMACJA DODATKOWA
INFORMACJA DODATKOWA I. WPROWADZENIE DO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO I 1. Nazwa i siedziba firmy, podstawowy przedmiot działalności jednostki oraz właściwy sąd lub inny organ prowadzący rejestr. Fundacja Feniks Bardziej szczegółowo WPŁYWKIMSF 12 NA SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIA FINANSOWE WPŁYW KIMSF 12 NA SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIA FINANSOWE GRUPY KAPITAŁOWEJ STX AUTOSTRADY 1
WPŁYWKIMSF 12 NA SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIA FINANSOWE GRUPYKAPITAŁOWEJSTX AUTOSTRADY Data dokumentu: 12 maja 2010 WPŁYW KIMSF 12 NA SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIA FINANSOWE GRUPY KAPITAŁOWEJ STX AUTOSTRADY Bardziej szczegółowo METODY WYCENY REZERW
ZESZYTY NAUKOWE UNIWERSYTETU SZCZECIŃSKIEGO NR 668 FINANSE, RYNKI FINANSOWE, UBEZPIECZENIA NR 41 2011 LUCYNA PONIATOWSKA Uniwersytet Ekonomiczny w Katowicach METODY WYCENY REZERW Wprowadzenie Szczególnie Bardziej szczegółowo WPROWADZENIE DO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO. 1. Forma prawna i podstawowy przedmiot działalności według Polskiej Klasyfikacji Działalności (PKD)
Wawel S.A. SA-P 2006 1 WPROWADZENIE DO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO 1. Forma prawna i podstawowy przedmiot działalności według Polskiej Klasyfikacji Działalności (PKD) Wawel Spółka Akcyjna z siedzibą w Krakowie. Bardziej szczegółowo NOTY OBJAŚNIAJĄCE NOTA NR 1 POLITYKA RACHUNKOWOŚCI FUNDUSZU
NOTY OBJAŚNIAJĄCE NOTA NR 1 POLITYKA RACHUNKOWOŚCI FUNDUSZU 1. Opis przyjętych zasad rachunkowości W okresie sprawozdawczym rachunkowość Funduszu prowadzona była zgodnie z przepisami ustawy o rachunkowości Bardziej szczegółowo SPRAWOZDANIE FINANSOWE ZA 2012 R. INFORMACJA DODATKOWA
SPRAWOZDANIE FUNDACJI DLA ZWIEZĄT ARGOS ZA 2012 ROK (nr KRS 0000286138) SPRAWOZDANIE FINANSOWE ZA 2012 R. INFORMACJA DODATKOWA Fundacja dla Zwierząt Argos, 04-886 Warszawa, ul Garncarska 37a, zarejestrowana Bardziej szczegółowo Sprawozdanie finansowe Fundacji mbanku za okres od 01.01.2014 roku do dnia 31.12.2014 roku. Fundacja. mbank.pl
Sprawozdanie finansowe Fundacji mbanku za okres od 01.01.2014 roku do dnia 31.12.2014 roku Fundacja mbank.pl Spis treści Wprowadzenie do sprawozdania finansowego Fundacji mbanku...3 Bilans...4 Rachunek Bardziej szczegółowo Fundacja NORMALNA PRZYSZŁOŚĆ
: 0000197482 Warszawa dnia 28.03.2014 INFORMACJA DODATKOWA DO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO ZA 2013 ROK Dane jednostki 1. Nazwa jednostki Fundacja Normalna Przyszłość 2. Adres, 3. Organ rejestrowy Krajowym Bardziej szczegółowo Krajowy Standard Rachunkowości nr 2 Podatek dochodowy. I. Cel i zakres stosowania Standardu... 174. II. Definicje... 175
Dziennik Urzędowy Ministra Finansów Nr 7 173 Poz. 31 Krajowy Standard Rachunkowości nr 2 Podatek dochodowy Spis treści: I. Cel i zakres stosowania Standardu................................... 174 II. Definicje.................................................. Bardziej szczegółowo SPRAWOZDANIE FINANSOWE ZA ROK OBROTOWY 2012
WM-SPORT Sp. z o.o. 02-032 Warszawa ul. Wawelska 5 SPRAWOZDANIE FINANSOWE ZA ROK OBROTOWY 2012 ZA ROK OBROTOWY WM-SPORT Sp. z o.o. SPRAWOZDANIE FINANSOWE ZA ROK OBROTOWY 2012 SPIS TREŚCI OŚWIADCZENIE ZARZĄDU Bardziej szczegółowo FUNDACJA ROZWOJU SZKOŁY FILMOWEJ W ŁODZI 90-323 ŁÓDŹ, UL.TARGOWA 61/63. Sprawozdanie finansowe za okres od 01.01.2014 do 31.12.
FUNDACJA ROZWOJU SZKOŁY FILMOWEJ W ŁODZI 90-323 ŁÓDŹ, UL.TARGOWA 61/63 Sprawozdanie finansowe za okres od 01.01.2014 do 31.12.2014 SPIS TREŚCI: I. Wprowadzenie do sprawozdania finansowego.. str. 2 3 II. Bardziej szczegółowo WSTĘP A). Forma prawna i podstawowy przedmiot działalności według Polskiej Klasyfikacji Działalności (PKD) Siedziba spółki GRUPA ONET.PL S.A. mieści się przy ul. Wiertniczej 166 w Warszawie. Formą prawną Bardziej szczegółowo Krajowy Standard Rachunkowości nr 2 Podatek dochodowy
Spis treści: Krajowy Standard Rachunkowości nr 2 Podatek dochodowy I. Cel i zakres stosowania Standardu... 3 II. Definicje... 5 III. Wartość podatkowa aktywów. Ustalanie różnic przejściowych między wartością Bardziej szczegółowo Krajowy Standard Rachunkowości nr 2 Podatek dochodowy
Spis treści: Krajowy Standard Rachunkowości nr 2 Podatek dochodowy I. Cel i zakres stosowania Standardu... 2 II. Definicje... 4 III. Wartość podatkowa aktywów. Ustalanie różnic przejściowych między wartością Bardziej szczegółowo WPROWADZENIE DO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO
WPROWADZENIE DO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO Sprawozdanie finansowe za rok obrotowy od 1 kwietnia 2004 roku do 31 marca 2005 roku wraz z porównywalnymi danymi finansowymi za lata obrotowe od 1 kwietnia 2003 Bardziej szczegółowo Spółka Akcyjna za okres od 01.01 30.06.2007 WPROWADZENIE DO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO I PORÓWNYWALNYCH DANYCH FINANSOWYCH
WPROWADZENIE DO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO I PORÓWNYWALNYCH DANYCH FINANSOWYCH Informacje porządkowe 1) Dane jednostki: a) nazwa: GRUPA FINANSOWA PREMIUM SPÓŁKA AKCYJNA (następca prawny Grupy Finansowej Bardziej szczegółowo WPROWADZENIE DO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO. a) Forma prawna i podstawowy przedmiot działalności według Polskiej Klasyfikacji Działalności (PKD).
WPROWADZENIE DO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO a) Forma prawna i podstawowy przedmiot działalności według Polskiej Klasyfikacji Działalności (PKD). Wawel Spółka Akcyjna z siedzibą w Krakowie. Spółka jest zarejestrowana Bardziej szczegółowo INFORMACJA DODATKOWA
INFORMACJA DODATKOWA I Roczne sprawozdanie finansowe zostało sporządzone na podstawie sprawozdań finansowych trzech oddziałów -w Krakowie, w Warszawie i we Wrocławiu. w 2012 roku nie wprowadzono zmian Bardziej szczegółowo SPRAWOZDANIE FINANSOWE
SPRAWOZDANIE FINANSOWE za rol< obrotowy 2009 Polskiego Towarzystwa Tłumaczy Przysięgłych i Specj alistycznych "TEPIS" Warszawa Uchwała Rady Naczelnej Polskiego Towarzystwa Tłumaczy Przysięgłych i Specjalistycznych Bardziej szczegółowo W p r o w a d z e n i e d o s p r a w o z d a n i a f i n a n s o w e g o
I. WPROWADZENIE DO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO 1. Forma prawna: Fundacja REGON: 277947710 NIP: 629-22-38-414 Firma: Fundacja Regionalnej Agencji Promocji Zatrudnienia Adres : 41-300 Dąbrowa Górnicza ul. Sienkiewicza Bardziej szczegółowo Odroczony podatek dochodowy w ksiêgach rachunkowych
Katarzyna Szaruga Roman Seredyñski Odroczony podatek dochodowy w ksiêgach rachunkowych instrukta z przyk³adami Ośrodek Doradztwa i Doskonalenia Kadr Sp. z o.o. Gdańsk 2012 Spis treœci 1. Zagadnienia wstępne...4 Bardziej szczegółowo INFORMACJA DODATKOWA DO BILANSU ORAZ RACHUNKU ZYSKÓW I STRAT ZA 2005 ROK
INFORMACJA DODATKOWA DO BILANSU ORAZ RACHUNKU ZYSKÓW I STRAT ZA 2005 ROK I. METODY WYCENY STOSOWANE W JEDNOSTCE. I. 1. Stosowane metody wyceny (w tym amortyzacji, walut obcych) aktywów i pasywów, przychodów Bardziej szczegółowo INFORMACJA DODATKOWA
INFORMACJA DODATKOWA Środki trwałe, wartości niematerialne i prawne: Wycenia się wg cen nabycia pomniejszone o odpisy amortyzacyjne oraz odpisy z tyt. trwałej utraty wartości; Rzeczowe składniki aktywów Bardziej szczegółowo Adres siedziby: 05-140 Wierzbica, ul. Wierzbica 57b, gmina Serock, powiat legionowski, woj. mazowieckie
INFORMACJA DODATKOWA I. Wprowadzenie do sprawozdania finansowego. Nazwa jednostki: Fundacja IDEA Rozwoju NIP: 536-191-23-28 Adres siedziby: 05-140 Wierzbica, ul. Wierzbica 57b, gmina Serock, powiat legionowski, Bardziej szczegółowo Jak analizować sprawozdania finansowe w czasie kryzysu? Artur Sierant
Jak analizować sprawozdania finansowe w czasie kryzysu? Artur Sierant Generalnie to dobry chłopak był i mało pił Kazik Staszewski Tata dilera Czy warto analizować sprawozdania finansowe? Tak Obecne sprawozdania Bardziej szczegółowo BILANS. Stan na. Pozycja 2012-01-01 2012-12-31 AKTYWA 0.00 0.00 0.00 113,944.34 299,580.16 7,231,572.32 PASYWA
FUNDACJA ZŁOTOWANKA Ul. Widokowa 1 77-400 Złotów NFORMACJA DODATKOWA ZA ROK OBROTOWY 2014 R. 1 POWSTANE DZAŁALNOŚĆ FUNDACJ Fundacja Złotowianka została założona Aktem Założycielskim - Oświadczeniem Woli Bardziej szczegółowo Sprawozdanie Finansowe Subfunduszu SKOK Fundusz Funduszy za okres od 1 stycznia 2010 do 13 lipca 2010 roku. Noty objaśniające
Noty objaśniające Nota-1 Polityka Rachunkowości Subfunduszu Sprawozdanie finansowe Subfunduszu na dzień 13 lipca 2010 roku zostało sporządzone na podstawie przepisów ustawy o rachunkowości z dnia 29 września Bardziej szczegółowo Fundacja Happy Animals
Sprawozdanie finansowe za rok obrotowy 1 stycznia do 31 grudnia 2014r. 1 Fundacja Happy Animals Sprawozdanie finansowe za rok obrotowy od 01 stycznia 2014 do 31 grudnia 2014 r. Załączone sprawozdanie finansowe, Bardziej szczegółowo SPRAWOZDANIE FINANSOWE Fundacji YouHaveIt 87-100 Toruń, ul. Browarna 6 za rok obrotowy 2012
SPRAWOZDANE FNANSOWE Fundacji YouHavet 87-100 Toruń, ul. Browarna 6 za rok obrotowy 2012 Fundacja zarejestrowana jest w Sądzie Rejonowym dla m.st. Toruń w Warszawie, XX Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Bardziej szczegółowo Wprowadzenie do sprawozdania finansowego Quantum software S.A. za 2007 rok.
AGUILA BLANCA POLSKIE STOWARZYSZENIE KIBICÓW REALU MADRYT SPRAWOZDANIE FINANSOWE ZA OKRES 13.05.2010-31.12.2010 1 Wprowadzenie do sprawozdania finansowego za okres 13.05.2010 roku do 31.12.2010 Nazwa : Bardziej szczegółowo CHARAKTERYSTYKA STOSOWANYCH METOD WYCENY AKTYWÓW I PASYWÓW BILANSU ORAZ USTALANIA WYNIKU FINANSOWEGO. historycznych. BILANS AKTYWA
DODATKOWE INFORMACJE I OBJAŚNIENIA CHARAKTERYSTYKA STOSOWANYCH METOD WYCENY AKTYWÓW I PASYWÓW BILANSU ORAZ USTALANIA WYNIKU FINANSOWEGO Zasady rachunkowości przyjęte przy sporządzaniu sprawozdania finansowego Bardziej szczegółowo KONSOLIDACJA SPRAWOZDAŃ FINANSOWYCH
Radosław Ignatowski KONSOLIDACJA SPRAWOZDAŃ FINANSOWYCH KONCEPCJE, REGULACJE POLSKIE I MSSF, ZASTOSOWANIA PRAKTYCZNE TOM I PODSTAWY KONSOLIDACJI REGULACJE POLSKIE Ośrodek Doradztwa i Doskonalenia Kadr Bardziej szczegółowo FUNDACJA ZWIERZĘCA POLANA. 01-651 Warszawa Ul Gwiaździsta 15A lok 257
FUNDACJA ZWIERZĘCA POLANA 01-651 Warszawa Ul Gwiaździsta 15A lok 257 Sprawozdanie finansowe za okres 06.09.2012 31.12.2013 SPIS TREŚCI: WSTĘP OŚWIADCZENIE KIEROWNICTWA I. BILANS II. RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT Bardziej szczegółowo Temat 1: Wykorzystanie sprawozdań finansowych spółek akcyjnych do oceny ich sytuacji finansowej i wyniku finansowego
ZAKŁADY CHEMICZNE PERMEDIA S.A. Wprowadzenie do sprawozdania finansowego Zakładów Chemicznych Permedia S.A. 1 Spis treści 1. Informacje ogólne o Spółce.... 3 2. Informacje dodatkowe.... 4 Lublin, dnia Bardziej szczegółowo INFORMACJA DODATKOWA DO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO Fundacji Latarnia za rok 2012
INFORMACJA DODATKOWA DO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO Fundacji Latarnia za rok 2012 1.Nazwa i siedziba jednostki, podstawowy przedmiot działalności jednostki oraz wskazanie właściwego sądu lub innego organu Bardziej szczegółowo 1. Dane uzupełniające o pozycjach bilansu i rachunku wyników z operacji funduszu:
DODATKOWE INFORMACJE i OBJAŚNIENIA DO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO ZA OKRES OD 18 GRUDNIA 2003 ROKU DO 31 GRUDNIA 2004 ROKU DWS POLSKA FUNDUSZU INWESTYCYJNEGO MIESZANEGO STABILNEGO WZROSTU 1. Dane uzupełniające Bardziej szczegółowo WPROWADZENIE DO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO
WPROWADZENIE DO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO 1. Nazwa (firma) i siedziba emitenta, wskazanie właściwego sądu rejestrowego i numeru rejestru oraz podstawowy przedmiot działalności emitenta według Polskiej Klasyfikacji Bardziej szczegółowo INFORMACJA DODATKOWA
INFORMACJA DODATKOWA CARITAS DIECEZJI TORUŃSKIEJ I Informacja dodatkowa za 2012 r. a. Stosowane metody wyceny aktywów i pasywów Wyszczególnienie Przyjęte metody wyceny w zasadach (polityce) rachunkowości Bardziej szczegółowo Raport za III kwartał 2015
Raport za III kwartał 2015 1. Spis treści List Prezesa Zarządu str.2 Dane ewidencyjne str.3 Struktura akcjonariatu str.4 Jednostki wchodzące w skład grupy kapitałowej. Przyczyny niesporządzania skonsolidowanych Bardziej szczegółowo dr hab. Marcin Jędrzejczyk
dr hab. Marcin Jędrzejczyk Leasing operacyjny nie jest wliczany do wartości aktywów bilansowych, co wpływa na polepszenie wskaźnika ROA (return on assets - stosunek zysku do aktywów) - suma aktywów nie Bardziej szczegółowo Księgarnia PWN: Robert Machała - Praktyczne zarządzanie finansami firmy
Księgarnia PWN: Robert Machała - Praktyczne zarządzanie finansami firmy Wstęp 1. do zarządzania finansami firmy 1.1. Zarządzanie firmą a budowanie jej wartości Obszary zarządzania przedsiębiorstwem Proces Bardziej szczegółowo Sprawozdanie finansowe Fundacji YouHaveIt
UPROSZCZONA INFORMACJA DODATKOWA do sprawozdania finansowego za okres 01.01.2009-31.12.2009 FUNDACJA FENIKS ANNY BOROWIAK ul. Kasztanowa 4 A 88-100 INOWROCŁAW 2 I. WPROWADZENIE DO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO Bardziej szczegółowo Czynniki kształtujące wynik finansowy
Izabela Krzysiak Zarządzanie semestr III WYŻSZA SZKOŁA ZARZĄDZANIA I PRAWA im. Heleny Chodkowskiej w Warszawie Czynniki kształtujące wynik finansowy Czynniki kształtujące wynik finansowy Podejmując próbę Bardziej szczegółowo FUNDACJA WARTA GOLDENA. 00-355 Warszawa ul Tamka 49/11
FUNDACJA WARTA GOLDENA 00-355 Warszawa ul Tamka 49/11 Sprawozdanie finansowe za okres 01.01.2014 31.12.2014 SPIS TREŚCI: WSTĘP OŚWIADCZENIE KIEROWNICTWA I. BILANS II. RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT III. INFORMACJA Bardziej szczegółowo SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE FINANSOWE Z DZIAŁALNOŚCI GRUPY KAPITAŁOWEJ PBG

References: art. 28
 art. 44
 art. 219
 Art. 44
 art. 10
 art. 10
 art. 48
 art. 17