Source: http://docplayer.pl/1401947-Dokument-informacyjny-spo-ki-hydrapres-s-a-z-siedzib-w-solcu-kujawskim.html
Timestamp: 2018-04-25 22:53:26+00:00

Document:
DOKUMENT INFORMACYJNY SPÓ KI HYDRAPRES S.A. Z SIEDZIB W SOLCU KUJAWSKIM - PDF
Download "DOKUMENT INFORMACYJNY SPÓ KI HYDRAPRES S.A. Z SIEDZIB W SOLCU KUJAWSKIM"
1 DOKUMENT INFORMACYJNY SPÓ KI HYDRAPRES S.A. Z SIEDZIB W SOLCU KUJAWSKIM SPORZ DZONY NA POTRZEBY WPROWADZENIA AKCJI SERII J DO ALTERNATYWNEGO SYSTEMU OBROTU NA RYNKU NEWCONNECT PROWADZONYM PRZEZ GIE D PAPIERÓW WARTO CIOWYCH W WARSZAWIE S.A. Niniejszy dokument informacyjny zosta sporz dzony w zwi zku z ubieganiem si o wprowadzenie instrumentów finansowych obj tych tym dokumentem do obrotu w alternatywnym systemie obrotu prowadzonym przez Gie d Papierów Warto ciowych w Warszawie S.A., przeznaczonym g ównie dla spó ek, w których inwestowanie mo e by zwi zane z wysokim ryzykiem inwestycyjnym. Wprowadzenie instrumentów finansowych do obrotu w alternatywnym systemie obrotu nie stanowi dopuszczenia ani wprowadzenia tych instrumentów do obrotu na rynku regulowanym prowadzonym przez Gie d Papierów Warto ciowych w Warszawie S.A. (rynku podstawowym lub równoleg ym). Inwestorzy powinni by wiadomi ryzyka jakie niesie ze sob inwestowanie w instrumenty finansowe notowane w alternatywnym systemie obrotu, a ich decyzje inwestycyjne powinny by poprzedzone w a ciw analiz, a tak e, je eli wymaga tego sytuacja, konsultacj z doradc inwestycyjnym. Tre niniejszego dokumentu informacyjnego nie by a zatwierdzana przez Gie d Papierów Warto ciowych w Warszawie S.A. pod wzgl dem zgodno ci informacji w nim zawartych ze stanem faktycznym lub przepisami prawa AUTORYZOWANY DORADCA Kancelaria Radców Prawnych i Adwokatów Nowakowski i Wspólnicy sp. j. Oddzia w Toruniu ul. Grudzi dzka (Business Park) Toru Sporz dzono w dniu 14 lipca 2010 roku
4 Dokument Informacyjny spó ki HYDRAPRES S.A. SPIS TRE CI 1 TYTU DANE TELEADRESOWE EMITENTA DANE O INSTRUMENTACH FINANSOWYCH WPROWADZANYCH DO ALTERNATYWNEGO SYSTEMU OBROTU Okre lenie rodzajów, liczby oraz cznej warto ci instrumentów finansowych Okre lenie podstawy prawnej emisji Akcji Serii J Data, od której akcje uczestnicz w dywidendzie Okre lenie podstawowych zasad polityki emitenta co do wyp aty dywidendy w przysz o ci Cele emisji Akcji Serii J Informacja o szacunkowych kosztach emisji Informacje o zasadach opodatkowania dochodów zwi zanych z posiadaniem i obrotem instrumentami finansowymi obj tymi dokumentem informacyjnym, w tym wskazanie p atnika podatku Opodatkowanie dochodów uzyskiwanych z dywidendy przez osoby fizyczne Opodatkowanie dochodów uzyskiwanych z dywidendy przez osoby prawne Opodatkowanie osób prawnych w zwi zku z dochodem uzyskanym poprzez zbycie papierów warto ciowych Opodatkowanie osób fizycznych w zwi zku z dochodem uzyskanym poprzez zbycie papierów warto ciowych Podatek od spadków i darowizn Podatek od czynno ci cywilnoprawnych Odpowiedzialno p atnika podatku PRAWA I OBOWI ZKI Z INSTRUMENTÓW FINANSOWYCH Prawa zwi zane z instrumentami finansowymi i zasady realizacji tych praw Prawa Akcjonariusza o charakterze maj tkowym: Uprawnienia organizacyjne zwi zane z uczestnictwem w Spó ce Uprzywilejowanie oraz wiadczenia dodatkowe zwi zane z instrumentami finansowymi Emitenta Obowi zki i ograniczenia zwi zane z instrumentami finansowymi Emitenta Obowi zki i ograniczenia wynikaj ce z tre ci Statutu Spó ki Obowi zki i ograniczenia wynikaj ce z ustawy o obrocie instrumentami finansowymi Obowi zki i ograniczenia wynikaj ce z ustawy o ofercie Obowi zki i ograniczenia wynikaj ce z Ustawy o Ochronie Konkurencji i Konsumentów Obowi zki i ograniczenia wynikaj ce z Rozporz dzenia Rady (WE) nr 139/ WSKAZANIE OSÓB ODPOWIEDZIALNYCH ZA INFORMACJE ZAWARTE 4
5 Dokument Informacyjny spó ki HYDRAPRES S.A. W DOKUMENCIE INFORMACYJNYM Osoby zarz dzaj ce i nadzoruj ce Emitenta Autoryzowany Doradca WSKAZANIE PODMIOTU DOKONUJ CEGO BADANIA SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO EMITENTA ZA 2009 R WYBRANE DANE FINANSOWE EMITENTA Rentowno Emitenta P ynno finansowa i sprawno zarz dzania ród a finansowania dzia alno ci Emitenta CZYNNIKI RYZYKA Czynniki ryzyka zwi zane z Emitentem oraz otoczeniem w jakim dzia a Emitent Ryzyko zwi zane z koniunktur gospodarcz Ryzyko zmian cen materia ów hutniczych Ryzyko zwi zane z uzale nieniem od g ównych dostawców Ryzyko zwi zane z uzale nieniem od g ównych odbiorców Ryzyko zwi zane z kursami walut Ryzyko zwi zane z wydzier awieniem zorganizowanej czci przedsi biorstwa Dzia u Budowy Maszyn Ryzyko zwi zane ze zmian przepisów prawnych oraz ze zmian ich interpretacji Ryzyko zwi zane ze zmian przepisów podatkowych Ryzyko zwi zane z wyd u eniem terminów p atno ci przez odbiorców Ryzyko ponoszenia odpowiedzialno ci za sprawno wytwarzanych maszyn i urz dze (gwarancje) Ryzyko utraty i trudno ci w pozyskiwaniu kluczowych pracowników Ryzyko zwi zane z zaci gni tymi kredytami, udzielonymi po yczkami, por czeniami i gwarancjami Ryzyko konkurencji Ryzyko zwi zane z czynnikami losowymi Czynniki ryzyka zwi zane z instrumentami finansowymi Ryzyko zwi zane ze struktur akcjonariatu i powi zaniami pomi dzy akcjonariuszami Ryzyko zwi zane z przysz ym kursem akcji oraz p ynno ci obrotu Ryzyko zawieszenia notowa akcji Emitenta Ryzyko zawieszenia obrotu akcjami i wykluczenia akcji Emitenta z obrotu na rynku NewConnect Ryzyko na o enia na Emitenta kar administracyjnych przez Komisj Nadzoru Finansowego w przypadku niedope nienia wymaganych prawem obowi zków DANE O EMITENCIE Zwi z a historia Emitenta i krótki opis dzia alno ci Emitenta Struktura akcjonariatu Emitenta Struktura Akcjonariatu przed emisj Akcji Serii J Aktualna struktura Akcjonariatu
6 Dokument Informacyjny spó ki HYDRAPRES S.A. 9.3 Kapita zak adowy Emitenta Okre lenie rodzajów i warto ci kapita ów w asnych Emitenta oraz zasad ich tworzenia Nieop acona cz kapita u zak adowego Emitenta Informacje o przewidywanych zmianach kapita u zak adowego w wyniku realizacji przez obligatariuszy uprawnie z obligacji zamiennych lub z obligacji daj cych pierwsze stwo do obj cia w przysz o ci nowych emisji akcji, ze wskazaniem warto ci warunkowego podwy szenia kapita u zak adowego oraz terminu wyga ni cia praw obligatariuszy do nabycia tych akcji Wskazanie liczby akcji i warto ci kapita u zak adowego, o które na podstawie statutu przewiduj cego upowa nienie zarz du do podwy szenia kapita u zak adowego, w granicach kapita u docelowego mo e by podwy szony kapita zak adowy, jak równie liczby i warto ci kapita u zak adowego, o które w terminie wa no ci dokumentu informacyjnego mo e by jeszcze podwy szony kapita zak adowy w tym trybie INFORMACJE DODATKOWE Dokumenty korporacyjne Emitenta udost pnione do wgl du Wskazanie miejsca udost pnienia ostatniego udost pnionego do publicznej wiadomo ci dokumentu informacyjnego dla instrumentów tego samego rodzaju co Akcje Serii J Wskazanie miejsca udost pnienia okresowych raportów finansowych Emitenta ZACZNIKI Aktualny odpis z Krajowego Rejestru S dowego Tekst jednolity Statutu Emitenta S OWNICZEK
7 1 Tytu Dokument Informacyjny uproszczony spó ki Hydrapres S.A. z siedzib w Solcu Kujawskim. 2 Dane teleadresowe Emitenta Firma (nazwa) Spó ki: Hydrapres Spó ka Akcyjna Siedziba, adres: Solec Kujawski, ul. Haska 7, Solec Kujawski Nr telefonu, faksu: Adres strony internetowej: Adres poczty elektronicznej S d Rejestrowy: S d Rejonowy w Bydgoszczy, XIII Wydzia Gospodarczy Krajowego Rejestru S dowego Data rejestracji w KRS: 15 wrzesie 2003 r. Nr KRS: Nr REGON: NIP: Dane o instrumentach finansowych wprowadzanych do alternatywnego systemu obrotu 3.1 Okre lenie rodzajów, liczby oraz cznej warto ci instrumentów finansowych Niniejszy dokument informacyjny zosta sporz dzony w zwi zku z ubieganiem si o wprowadzenie do alternatywnego systemu obrotu na rynku NewConnect organizowanym przez Gie d Papierów Warto ciowych w Warszawie S.A Akcji Serii J, zwyk ych na okaziciela o warto ci nominalnej 0,35 z (trzydzie ci pi groszy) ka da, tj. o cznej warto ci nominalnej ,2 z (trzy miliony trzysta siedemdziesi t siedem tysi cy dziewiset osiemdziesi t siedem, 20/100 z otych). Emisja Akcji Serii J odby a si na podstawie uchwa y nr 11 Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia Akcjonariuszy z dnia 25 marca 2010 roku w sprawie obni enia kapita u zak adowego i pokrycia strat Spó ki oraz jednoczesnego podwy szenia kapita u zak adowego poprzez emisj akcji serii J z wyczeniem prawa poboru dotychczasowych Akcjonariuszy. Na podstawie wskazanej uchwa y Zwyczajne Walne Zgromadzenie Spó ki na podstawie art i 2, art , art oraz w zw. z art Kodeksu spó ek handlowych uchwali o podwy szenie kapita u zak adowego, które mia o charakter wide kowy. Zgodnie z uchwa kapita zak adowy zosta podwy szony z kwoty ,00 z (dziewi milionów sto dziewidziesi t dziewi tysi cy dwie cie szedziesi t z otych) o kwot nie ni sz ni ,00 z (jeden milion osiemset dwadzie cia tysi cy z otych) i nie wy sz ni ,00 (trzy miliony piset tysi cy z otych), tj. do kwoty nie ni szej ni ,00 z (jedena cie milionów dziewi tna cie tysi cy dwie cie szedziesi t z otych) i nie wy szej ni ,00 z (dwana cie milionów szeset dziewidziesi t dziewi tysi cy dwie cie szedziesi t z otych), poprzez emisj nie mniej ni (pi milionów dwie cie tysi cy) i nie 7
8 wi cej ni (dziesi milionów) sztuk akcji zwyk ych na okaziciela serii J o warto ci nominalnej 0,35 z (trzydzie ci pi groszy) ka da. Emisja Akcji Serii J odby a si na podstawie art pkt 1 w zw. z art Kodeksu spó ek handlowych, tj.: w drodze oferty prywatnej, skierowanej do oznaczonego inwestora z pozbawieniem dotychczasowych akcjonariuszy prawa poboru w ca o ci. Akcje serii J uczestniczy b d w dywidendzie pocz wszy od wyp at zysku, jaki przeznaczony zostanie do podzia u za rok obrotowy Oferta kierowana by a do wybranych wierzycieli Spó ki spe niaj cych poni sze kryteria: 1) posiadaj na dzie 14 kwietnia 2010 roku wierzytelno ci wobec Spó ki w wysoko ci nie ni szej ni z (osiem tysi cy z otych), 2) wierzytelno ci wynikaj z tytu u dostaw materia ów i us ug, udzielonych po yczek, innych zobowi za finansowych oraz zaleg ych wiadcze z tytu u pe nionych funkcji w organach Spó ki, - tj. do cznie 24 podmiotów. Liczba oferowanych akcji przypadaj ca na ka dego z wierzycieli stanowi iloraz kwoty wierzytelno ci na dzie 14 kwietnia 2010 roku oraz ceny emisyjnej jednej akcji. Oferta prowadzona by a od 15 kwietnia 2010 roku do 10 maja 2010 roku. Zgodnie z warunkami oferty, w przypadku zainteresowania w ród wierzycieli ofert przekraczaj c maksymaln liczb oferowanych akcji, nast pi redukcja liczby akcji, na które nast pi y zapisy proporcjonalnie do wysoko ci w jakiej pozostaje wierzytelno poszczególnego wierzyciela do cznej sumy wierzytelno ci wierzycieli do których skierowana zosta a oferta. Powy sze oznacza o, i maksymalna stopa redukcji mog a wynie 27 %. W wyniku przeprowadzonej subskrypcji obj tych zosta o cznie akcji za czn cen emisyjn, równej cenie nominalnej, w cznej wysoko ci ,20 z. Redukcja nie by a przeprowadzana. Wszystkie akcje serii J zosta y op acone w pe nej wysoko ci. W ramach emisji akcji serii J akcje objo cznie 8 Akcjonariuszy (wierzycieli) po cenie emisyjnej równej cenie nominalnej, w sposób nast puj cy: 1) STA-Odlewnie Sp. z o.o sztuk akcji o cznej warto ci ,15 z, 2) Zbigniew Kuli ski sztuk akcji o cznej warto ci ,70 z, 3) Józef Wolski sztuk akcji o cznej warto ci ,70 z, 4) Adam Che chowski sztuk akcji o cznej warto ci ,35 z, 5) Ma gorzata Jasi ska sztuk akcji o cznej warto ci ,05 z, 6) Maciej Kuli ski sztuk akcji o cznej warto ci ,85 z, 7) Micha Rogatko sztuk akcji o cznej warto ci 8 474,20 z, 8) Dariusz Komarczewski sztuk akcji o cznej warto ci 8 474,20 z. Uzasadnieniem dla ustalenia ceny emisyjnej w wysoko ci 0,35 z (trzydziestu pi ciu groszy) za akcj by a warto rynkowa akcji notowanych na rynku NewConnect, gdzie rednia cena akcji Spó ki wed ug 8
9 cen z zamkni cia sesji, w okresie od 16 lutego 2010 roku (po terminie publikacji raportu za cztery kwarta y 2009 roku) do 10 marca 2010 roku wynios a 0,41 z. Obni enie ceny emisyjnej o niespe na 15 % w stosunku do wy ej wymienionej warto ci b dzie stanowi o zdaniem Zarz du dodatkowy bodziec, aby uzyska zgod wierzycieli na konwersj kwoty zobowi za w zaplanowanych granicach. 3.2 Okre lenie podstawy prawnej emisji Akcji Serii J Zgodnie z art KSH w zwi zku z art. 430 KSH, podwy szenie kapita u zak adowego wymaga uchwa y Walnego Zgromadzenia. Uchwa a taka, aby by a skuteczna powinna, zgodnie z art Ksh, zosta podj ta wi kszo ci trzech czwartych g osów oddanych, przy czym w interesie spó ki Walne Zgromadzenie, na podstawie art KSH mo e pozbawi akcjonariuszy prawa poboru akcji w ca o ci lub w czci. W takim przypadku uchwa a Walnego Zgromadzenia o wyczeniu prawa poboru i w konsekwencji uchwa a o podniesieniu kapita u zak adowego wymaga wi kszo ci co najmniej czterech pi tych g osów. Uchwa a o podwy szeniu kapita u zak adowego nie mo e by zg oszona do s du rejestrowego po up ywie sze ciu miesi cy od dnia jej powzi cia. Jednocze nie na podstawie art KSH do podwy szenia kapita u zak adowego stosuje si odpowiednio przepisy art , art , art , art. 317, art , art. 322 i art Na podstawie stosowanego odpowiednio przepisu art KSH uchwa a Walnego Zgromadzenia mo e okre la minimaln lub maksymaln wysoko kapita u zak adowego o jak nast puje podwy szenie. W takim przypadku podwy szenie kapita u zak adowego dochodzi do skutku z chwil obj cia przez akcjonariuszy takiej liczby akcji, których czna warto nominalna jest równa co najmniej minimalnej wysoko ci kapita u zak adowego przewidzianego w uchwale o podwy szeniu, oraz z o enia przez zarz d, o wiadczenia w formie aktu notarialnego o wysoko ci obj tego podwy szonego kapita u zak adowego. Wysoko obj tego kapita u powinna mie ci si w okre lonych w uchwale Walnego Zgromadzenia granicach. Podwy szenie kapita u zak adowego nast puje z chwil wpisu do Krajowego Rejestru S dowego zmian Statutu Spó ki. Podstaw emisji Akcji Serii J stanowi: 1) uchwa a nr 11 z dnia 25 marca 2010 roku Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia Emitenta w sprawie obni enia kapita u zak adowego i pokrycia strat Spó ki oraz jednoczesnego podwy szenia kapita u zak adowego poprzez emisj akcji serii J z wyczeniem prawa poboru dotychczasowych Akcjonariuszy, 2) uchwa a nr 12 z dnia 25 marca 2010 roku Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia Emitenta w sprawie zmiany Statutu, 3) o wiadczenie Zarz du w formie aktu notarialnego o wysoko ci obj tego kapita u zak adowego. Poni ej zamieszczono tre podj tych uchwa nr 11 oraz nr 12 z dnia 25 marca 2010 roku Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia Emitenta oraz tre o wiadczenia Zarz du. 9
10 Uchwa a Nr 11 Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia Akcjonariuszy Spó ki pod firm Hydrapres Spó ka Akcyjna z siedzib w Solcu Kujawskim z dnia 25 marca 2010 roku w sprawie obni enia kapita u zak adowego i pokrycia strat Spó ki oraz jednoczesnego podwy szenia kapita u zak adowego poprzez emisj akcji serii J z wyczeniem prawa poboru dotychczasowych Akcjonariuszy 1 1. Zwyczajne Walne Zgromadzenie Hydrapres Spó ki Akcyjnej z siedzib w Solcu Kujawskim, uwzgl dniaj c, e skumulowana, niepokryta strata Spó ki za rok obrotowy 2009 i lata ubieg e, wynikaj ca z zatwierdzonych sprawozda finansowych Spó ki wynosi ,17 z (szesna cie milionów trzysta czterdzie ci jeden tysi cy piset trzyna cie z otych 17/100), w zwi zku z zatwierdzeniem sprawozdania finansowego za rok 2009 oraz po rozpatrzeniu opinii Rady Nadzorczej w sprawie wniosku Zarz du dotycz cego sposobu pokrycia straty za rok obrotowy 2009, na podstawie art Kodeksu spó ek handlowych niniejszym obni a kapita zak adowy z kwoty ,00 z (dwadzie cia sze milionów dwie cie osiemdziesi t trzy tysi ce szeset z otych) o kwot ,00 z (siedemna cie milionów osiemdziesi t cztery tysi ce trzysta czterdzie ci z otych), tj. do kwoty ,00 z (dziewi milionów sto dziewidziesi t dziewi tysi cy dwie cie szedziesi t z otych), w drodze obni enia warto ci nominalnej jednej akcji z dotychczasowej kwoty 1,00 z (jeden z oty) do kwoty 0,35 z (trzydzie ci pi groszy). 2. Obni enie kapita u zak adowego poprzez zmniejszenie warto ci nominalnej akcji nast puje bez wynagrodzenia dla Akcjonariuszy Spó ki. 3. Z kwoty ,00 z (siedemna cie milionów osiemdziesi t cztery tysi ce trzysta czterdzie ci z otych), o któr obni a si kapita zak adowy: a) ,17 z (szesna cie milionów trzysta czterdzie ci jeden tysi cy piset trzyna cie z otych 17/100) przeznacza si na pokrycie w ca o ci wykazanej w bilansie na dzie 31 grudnia 2009 r. skumulowanej straty Spó ki za rok obrotowy 2009 i lata ubieg e i pokrywa t strat, b) pozosta kwot tj ,83 z (siedemset czterdzie ci dwa tysi ce osiemset dwadzie cia sze z otych 83/100), która nie przekracza 10% obni onego kapita u zak adowego, przeznacza si na utworzenie osobnego kapita u rezerwowego, o którym mowa w art Kodeksu spó ek handlowych. 4. W zwi zku z celem obni enia, na podstawie art pkt 2 in principio oraz art Kodeksu spó ek handlowych niniejsza uchwa a nie podlega og oszeniu Zwyczajne Walne Zgromadzenie Spó ki na podstawie art , 2 pkt 1 i 7 w zw. z art oraz art i art Kodeksu spó ek handlowych, niniejszym dokonuje podwy szenia kapita u zak adowego Spó ki Hydrapres Spó ka Akcyjna z kwoty ,00 z (dziewi milionów sto dziewidziesi t dziewi tysi cy dwie cie szedziesi t z otych) o kwot nie ni sz ni ,00 z (jeden milion osiemset dwadzie cia tysi cy z otych) i nie wy sz ni ,00 (trzy miliony piset tysi cy z otych), tj. do kwoty nie ni szej ni ,00 z (jedena cie milionów dziewi tna cie tysi cy dwie cie szedziesi t z otych) i nie wy szej ni ,00 z (dwana cie milionów szeset dziewidziesi t dziewi tysi cy dwie cie szedziesi t z otych), zgodnie z poni szymi warunkami. 2. Podwy szenie kapita u zak adowego Spó ki, o którym mowa w ust. 1, zostanie dokonane poprzez emisj nie mniej ni (pi milionów dwie cie tysi cy) i nie wi cej ni (dziesi milionów) sztuk akcji zwyk ych na okaziciela serii J o warto ci nominalnej 0,35 z (trzydzie ci pi groszy) ka da. 3. Ustala si cen emisyjn akcji serii J równ 0,35 z otych (trzydzie ci pi groszy) za jedn akcj. 4. Akcje serii J uczestniczy b d w dywidendzie pocz wszy od wyp at zysku, jaki przeznaczony zostanie do podzia u za rok obrotowy Akcje serii J zostan pokryte w ca o ci wk adami pieninymi. 10
11 3 1. Na podstawie art K.s.h. w interesie Spó ki wycza si w ca o ci prawo poboru akcji serii J przys uguj ce dotychczasowym Akcjonariuszom. 2. Zarz d przedstawi Walnemu Zgromadzeniu pisemn opini w sprawie pozbawienia prawa poboru oraz sposobu ustalenia ceny emisyjnej, stanowi c zacznik do niniejszej Uchwa y. 3. Wszystkie akcje serii J zostan zaoferowane w trybie subskrypcji prywatnej, w rozumieniu art pkt 1 Kodeksu spó ek handlowych i obj te przez nie wi cej ni 99 subskrybentów. 4. Upowa nia si Zarz d do okre lenia terminów otwarcia i zamkni cia subskrypcji akcji serii J oraz do okre lenia zasad subskrypcji, dystrybucji i przydzia u akcji serii J, a tak e do okre lenia innych terminów zwi zanych z subskrypcj akcji serii J w zakresie nie obj tym niniejsz uchwa. 5. Upowa nia i zobowi zuje si Zarz d do z o enia o wiadczenia o wysoko ci obj tego kapita u zak adowego celem dostosowania wysoko ci kapita u zak adowego w Statucie Spó ki stosownie do tre ci art i 4 w zw. z art Kodeksu spó ek handlowych Akcje serii J nie b d mia y formy dokumentu od dnia ich dematerializacji. Dematerializacja akcji serii J nast pi w zwi zku z zamiarem ich wprowadzenia do alternatywnego systemu obrotu na rynku NewConnect, organizowanym przez Gie d Papierów Warto ciowych w Warszawie S.A, na którym s notowane wszystkie dotychczas wyemitowane akcje Spó ki. 2. Upowa nia si i zobowi zuje Zarz d Spó ki do podj cia wszelkich czynno ci prawnych i faktycznych przewidzianych przepisami prawa, Regulaminem Krajowego Depozytu Papierów Warto ciowych S.A. oraz Regulaminem Alternatywnego Systemu Obrotu (rynek NewConnect), przyj tym Uchwa Nr 147/2007 Zarz du Gie dy Papierów Warto ciowych w Warszawie S.A. z dnia 1 marca 2007 r., z uwzgl dnieniem zmian, w celu wprowadzenia akcji serii J do obrotu na tym rynku, oraz dematerializacji akcji w depozycie papierów warto ciowych, prowadzonym przez Krajowy Depozyt Papierów Warto ciowych S.A. w Warszawie, w tym do zawarcia z Krajowym Depozytem Papierów Warto ciowych S.A. umowy, której przedmiotem b dzie rejestracja i dematerializacja akcji serii J. 5 Uchwa a niniejsza wchodzi w ycie z dniem podj cia. Zacznik do uchwa y OPINIA ZARZ DU w sprawie wyczenia prawa poboru akcji zwyk ych na okaziciela serii J i wskazania proponowanej ceny emisyjnej Zarz d Spó ki Hydrapres S.A. z siedzib w Solcu Kujawskim, dzia aj c w trybie art Kodeksu spó ek handlowych, przedstawia swoj opini w sprawie wyczenia prawa poboru akcji zwyk ych na okaziciela serii J. Uzasadniaj c wyczenie Akcjonariuszy od poboru nowych akcji Zarz d podaje, e takie rozwi zanie le y w interesie Spó ki. Spó ka jest na dobrej drodze do wyj cia z trudnej sytuacji finansowej. Zarz d realizuj c program restrukturyzacyjny sprawi, e pocz wszy od ko ca 2009 roku Spó ka generuje zysk na sprzeda y, jednak sp ata zobowi za z biecych wp ywów jest niedostateczna. W tej sytuacji istnieje potencjalne zagro enie brakiem dostaw materia ów i us ug niezb dnych do realizacji programu produkcyjnego. W tej sytuacji Zarz d zdecydowa o rozpocz ciu stara o pozyskanie rodków z emisji akcji. Emisja z prawem poboru, jako e Spó ka zobowi zana jest w tej sytuacji do przygotowania oferty publicznej, spowodowa aby opó nienie zwi zane z przygotowaniem takiej emisji. Nie maj c krótkoterminowych perspektyw na uzyskanie znacz cych rodków z zewn trznych róde Zarz d podj wst pne rozmowy z najwi kszymi wierzycielami. Zarz d zamierza zaoferowa im obj cie akcji serii J w zamian za wk ad pieniny, a uzyskane rodki wykorzystane by yby na sp at zobowi za. 11
12 Zarz d zdecydowa, e w przypadku uchwalenia podwy szenia kapita u, ofert obj cia akcji skieruje do wszystkich wierzycieli Spó ki oprócz banków, w stosunku do których istniej zobowi zania w kwocie nie ni szej ni z. W aktualnej sytuacji finansowej Spó ki mo liwie krótki termin uzyskania rodków wp ynie korzystnie na jej postrzeganie przez kontrahentów i umo liwi rozszerzenie dzia alno ci, szczególnie w zakresie produkcji elementów t oczonych, które stanowi podstaw dzia alno ci. Zadaniem Zarz du porozumienie z wierzycielami pozwoli uzyska Spó ce niezb dny czas na uzyskanie trwalej rentowno ci netto poprzez uzyskanie rodków w kwocie ok. od 3 mln do 3,5 mln z otych. Uzasadnieniem dla ustalenia ceny emisyjnej w wysoko ci 0,35 z (trzydziestu pi ciu groszy) za akcj jest aktualna warto rynkowa akcji notowanych na rynku NewConnect, gdzie rednia cena akcji Spó ki wed ug cen z zamkni cia sesji, w okresie od 16 lutego 2010 roku (po terminie publikacji raportu za cztery kwarta y 2009 roku) do 10 marca 2010 roku wynios a 0,41 z. Obni enie ceny emisyjnej o niespe na 15 % w stosunku do wy ej wymienionej warto ci b dzie stanowi o zdaniem Zarz du dodatkowy bodziec, aby uzyska zgod wierzycieli na konwersj kwoty zobowi za w zaplanowanych granicach. Solec Kujawski, dnia 12 marca 2010 roku Dobromir Niewi ski Prezes Zarz du Anna Zwierzchowska Cz onek Zarz du Uchwa a Nr 12 Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia Akcjonariuszy Spó ki pod firm Hydrapres Spó ka Akcyjna z siedzib w Solcu Kujawskim z dnia 25 marca 2010 roku w sprawie zmiany Statutu Spó ki 1 1. W zwi zku z podj ciem uchwa y nr 11 Zwyczajne Walne Zgromadzenie postanawia zmieni Statut Spó ki w ten sposób, e uchyla dotychczasow tre 3 ust. 1 w brzmieniu: 1. Kapita zak adowy Spó ki wynosi ,00 z (dwadzie cia sze milionów dwie cie osiemdziesi t trzy tysi ce szeset z otych) i dzieli si na akcje o warto ci nominalnej 1,00 z (jeden z oty) ka da, w tym: a) (dwie cie tysi cy) akcji imiennych serii A o numerach od do , b) (pidziesi t tysi cy) akcji imiennych serii B o numerach od do 50000, c) (dwa miliony piset tysi cy) akcji imiennych serii C o numerach od do , d) (dwa miliony siedemset pidziesi t tysi cy) akcji imiennych serii D o numerach od do , e) (cztery miliony trzysta tysi cy) akcji imiennych serii E o numerach od do , f) (trzysta dziesi tysi cy) akcji imiennych serii F o numerach od do , g) (trzy miliony) akcji imiennych serii G o numerach od do , h) (dwa miliony) akcji imiennych serii H o numerach od do , i) (jedena cie milionów sto siedemdziesi t trzy tysi ce szeset) akcji na okaziciela serii I o numerach od do i nadaje mu nowe, nast puj ce brzmienie: 1. Kapita zak adowy Spó ki wynosi nie mniej ni ,00 z (jedena cie milionów dziewi tna cie tysi cy dwie cie szedziesi t z otych) i nie wi cej ni ,00 z (dwana cie milionów szeset dziewidziesi t dziewi tysi cy dwie cie szedziesi t z otych) i dzieli si na 12
13 akcje o warto ci nominalnej 0,35 z (trzydzie ci pi groszy) ka da, w tym: a) (dwie cie tysi cy) akcji imiennych serii A o numerach od do , b) (pidziesi t tysi cy) akcji imiennych serii B o numerach od do 50000, c) (dwa miliony piset tysi cy) akcji imiennych serii C o numerach od do , d) (dwa miliony siedemset pidziesi t tysi cy) akcji imiennych serii D o numerach od do , e) (cztery miliony trzysta tysi cy) akcji imiennych serii E o numerach od do , f) (trzysta dziesi tysi cy) akcji imiennych serii F o numerach od do , g) (trzy miliony) akcji imiennych serii G o numerach od do , h) (dwa miliony) akcji imiennych serii H o numerach od do , i) (jedena cie milionów sto siedemdziesi t trzy tysi ce szeset) akcji na okaziciela serii I o numerach od do , j) nie mniej ni (pi milionów dwie cie tysi cy) i nie wi cej ni (dziesi milionów) akcji na okaziciela serii J o numerach od nie dalej ni do Uchwa a wchodzi w ycie z dniem podj cia. Uchwa podj to jednog o nie w g osowaniu jawnym: g osów za, przeciw 0, wstrzyma o si 0, nikt nie zg osi sprzeciwu do uchwa y. Na podstawie protoko u Komisji Skrutacyjnej Przewodnicz cy Zgromadzenia stwierdzi, e Zwyczajne Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy podjo powy sz uchwa. Repertorium A numer 3551/2010 AKT NOTARIALNY Dnia dziesi tego maja dwa tysi ce dziesi tego roku ( r.) w Kancelarii Notarialnej w Bydgoszczy przy ulicy Cieszkowskiego17/2 przed notariuszem Andrzejem Barabaszem stawili si : 1. Anna El bieta Zwierzchowska 2. Dobromir Niewi ski - Zarz d Spó ki Hydrapres Spó ka Akcjyjna z siedzib w Solcu Kujawskim Stawaj cy o wiadczaj, e w niniejszej czynno ci wyst puj jako Zarz d spó ki pod firm : Hydrapres Spó ka Akcyjna z siedzib w Solcu Kujawskim przy ulicy Haskiej 7, kod: , Regon: , NIP: , i to stawaj cy ad. 2 jako Prezes Zarz du Spó ki, a stawaj ca ad.1 jako Cz onek Zarz du Spó ki uprawnieni do reprezentacji cznej na dowód czego okazuj odpis z KRS numer z dnia 10 marca 2010 r. O wiadczenie 1 Zarz d Hydrapres Spó ka Akcyjna z siedzib w Solcu Kujawskim, maj c na wzgl dzie, i w zwi zku z: - podj ciem przez Zwyczajne Walne Zgromadzenie w dniu 25 marca 2010 roku uchwa y nr 11 w sprawie obni enia kapita u zak adowego i pokrycia strat Spó ki oraz jednoczesnego podwy szenia kapita u zak adowego poprzez emisj akcji serii J z wyczeniem prawa poboru dotychczasowych Akcjonariuszy oraz uchwa y nr 12 w sprawie zmiany Statutu Spó ki, 13
14 na podstawie których dokonano wide kowego podwy szenia kapita u zak adowego, z kwoty ,00 z (dziewi milionów sto dziewidziesi t dziewi tysi cy dwie cie szedziesi t z otych) o kwot nie ni sz ni ,00 z (jeden milion osiemset dwadzie cia tysi cy z otych) i nie wy sz ni ,00 (trzy miliony piset tysi cy z otych), tj. do kwoty nie ni szej ni ,00 z (jedena cie milionów dziewi tna cie tysi cy dwie cie szedziesi t z otych) i nie wy szej ni ,00 z (dwana cie milionów szeset dziewidziesi t dziewi tysi cy dwie cie szedziesi t z otych), poprzez emisj nie mniej ni (pi milionów dwie cie tysi cy) i nie wi cej ni (dziesi milionów) sztuk akcji zwyk ych na okaziciela serii J o warto ci nominalnej 0,35 z (trzydzie ci pi groszy) ka da; - obj ciem emisji akcji serii J w cznej liczbie (s ownie: dziewi milionów szeset pidziesi t jeden tysi cy trzysta dziewidziesi t dwie) akcje, o warto ci nominalnej jednej akcji wynosz cej 0,35 z (trzydzie ci pi groszy), tj. o cznej warto ci nominalnej ,20 z trzy miliony trzysta siedemdziesi t siedem tysi cy dziewiset osiemdziesi t siedem, 20/100 z otych) tj. powy ej dolnej granicy podwy szonego wide kowo kapita u zak adowego, - zako czeniem w dniu 10 maja 2010 roku subskrypcji akcji emisji serii J i doj ciem do skutku tej emisji, na podstawie art i 4 w zwi zku z art Kodeksu spó ek handlowych, dookre la kapita zak adowy spó ki o wiadczaj c, i 3 ust. 1 Statutu otrzymuje brzmienie: Kapita zak adowy Spó ki wynosi ,20 z (dwana cie milinów piset siedemdziesi t siedem tysi cy dwie cie czterdzie ci siedem z otych 20/100) i dzieli si na akcje o warto ci minimalnej 0,35 z (trzydzie ci pi groszy) ka da, w tym: a) (dwie cie tysi cy) akcji imiennych serii A o numerach od do , b) (pidziesi t tysi cy) akcji imiennych serii B o numerach od do 50000, c) (dwa miliony piset tysi cy) akcji imiennych serii C o numerach od do , d) (dwa miliony siedemset pidziesi t tysi cy) akcji imiennych serii D o numerach od do , e) (cztery miliony trzysta tysi cy) akcji imiennych serii E o numerach od do , f) (trzysta dziesi tysi cy) akcji imiennych serii F o numerach od do , g) (trzy miliony) akcji imiennych serii G o numerach od do , h) (dwa miliony) akcji imiennych serii H o numerach od do , i) (jedena cie milionów sto siedemdziesi t trzy tysi ce szeset) akcji na okaziciela serii I o numerach od do j) (dziewi milionów szeset pidziesi t jeden tysi cy trzysta dziewidziesi t dwie) akcje na okaziciela serii J o numerach od do Koszty zwi zane z tym o wiadczeniem ponosi spó ka pod firm : Hydrapres Spó ka Akcyjna z siedzib w Solcu Kujawskim. W dniu 7 czerwca 2010 roku na mocy postanowienia S du Rejonowego w Bydgoszczy, XIII Wydzia Krajowego Rejestru S dowego, zmiany Statutu Spó ki wynikaj ce z uchwa podj tych przez Zwyczajne Walne Zgromadzenie Spó ki, w tym dotycz ce obni enia kapita u zak adowego i rejestracji akcji serii J zosta y wpisane do Krajowego Rejestru S dowego. 14
15 3.3 Data, od której akcje uczestnicz w dywidendzie Akcje serii J uczestniczy b d w dywidendzie pocz wszy od wyp at zysku, jaki przeznaczony zostanie do podzia u za rok obrotowy Okre lenie podstawowych zasad polityki emitenta co do wyp aty dywidendy w przysz o ci W zwi zku z aktualnie trudn sytuacj rynkow i nieustabilizowan sytuacj finansow oraz konieczno ci ponoszenia kosztów zwi zanych z wprowadzaniem do produkcji nowych wyrobów Zarz d Spó ki b dzie rekomendowa Walnemu Zgromadzeniu Akcjonariuszy nie wyp acanie dywidendy i pozostawienie zysku w Spó ce. 3.5 Cele emisji Akcji Serii J Celem emisji akcji serii J jest pozyskanie rodków na sp at wierzycieli Spó ki i w konsekwencji poprawa wska ników finansowych i przywrócenie Spó ce zdolno ci kredytowej. 3.6 Informacja o szacunkowych kosztach emisji czne okre lenie wysoko ci kosztów emisji wraz z rozliczeniem kosztów w ksi gach rachunkowych i sposobem ich uj cia w sprawozdaniu finansowym: a) przygotowanie i przeprowadzenie oferty: ,00 z, b) sporz dzenie dokumentu informacyjnego wraz z kosztami doradztwa: ,00 z, - koszty wskazane w lit. a) zosta y rozliczone jako koszty finansowe, - koszty wskazane w lit. b) po ich poniesieniu uj te zostan jako koszty ogólnego zarz du. 3.7 Informacje o zasadach opodatkowania dochodów zwi zanych z posiadaniem i obrotem instrumentami finansowymi obj tymi dokumentem informacyjnym, w tym wskazanie p atnika podatku W Dokumencie Informacyjnym zosta y opisane jedynie ogólne zasady opodatkowania dochodów zwi zanych z posiadaniem akcji. Inwestorzy zainteresowani uzyskaniem szczegó owych odpowiedzi powinni skorzysta z porad wiadczonych przez doradców podatkowych Opodatkowanie dochodów uzyskiwanych z dywidendy przez osoby fizyczne Opodatkowanie podatkiem dochodowym od osób fizycznych przychodów z tytu u dywidendy odbywa si wed ug nast puj cych zasad, okre lonych przez przepisy ustawy o podatku dochodowym od osób fizycznych: 15
16 podstaw opodatkowania jest ca y przychód otrzymany z tytu u dywidendy, przychodu z tytu u dywidendy nie czy si z dochodami opodatkowanymi na zasadach okre lonych w art. 27 ustawy o podatku dochodowym od osób fizycznych (art. 30a ust. 7 ustawy o podatku dochodowym od osób fizycznych), podatek z tytu u dywidendy wynosi 19% przychodu (art. 30a ust. 1 pkt. 4 ustawy o podatku dochodowym od osób fizycznych), p atnikiem podatku jest podmiot wyp acaj cy dywidend, który potr ca kwot podatku z przypadaj cej do wyp aty sumy oraz wp aca j na rachunek w a ciwego dla p atnika urz du skarbowego Opodatkowanie dochodów uzyskiwanych z dywidendy przez osoby prawne Opodatkowanie podatkiem dochodowym osób prawnych odbywa si wed ug nast puj cych zasad, okre lonych w ustawie o podatku dochodowym od osób prawnych: podstaw opodatkowania stanowi ca y przychód z tytu u dywidendy, podatek wynosi 19 % otrzymanego przychodu (art. 22 ust. 1 ustawy o podatku dochodowym od osób prawnych), kwot podatku uiszczonego z tytu u otrzymanej dywidendy oraz innych przychodów z tytu u udzia u w zyskach osób prawnych odlicza si od kwoty podatku, obliczonego zgodnie z art. 19 ustawy o podatku dochodowym od osób prawnych. W przypadku braku mo liwo ci odliczenia kwot t odlicza si w nast pnych latach podatkowych (art. 23 ustawy o podatku dochodowym od osób prawnych), zwalnia si od podatku dochodowego dochody (przychody) z dywidend oraz inne przychody z tytu u udzia u w zyskach osób prawnych maj cych siedzib na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej spó ek, które cznie spe niaj warunki art. 22 ust. 4 ustawy o podatku dochodowym od osób prawnych. Zwolnienie ma zastosowanie w przypadku, kiedy spó ka uzyskuj ca dochody (przychody) z dywidend oraz inne przychody z tytu u udzia u w zyskach osób prawnych posiada udzia y (akcje) w spó ce wyp acaj cej te nale no ci w wysoko ci, o której mowa w art. 22 ust. 4 pkt. 3 ustawy podatku dochodowym od osób prawnych, nieprzerwanie przez okres dwóch lat. Zwolnienie to ma równie zastosowanie w przypadku, gdy okres dwóch lat nieprzerwanego posiadania udzia ów (akcji), przez spó k uzyskuj c dochody z tytu u udzia u w zysku osoby prawnej, up ywa po dniu uzyskania tych dochodów. W przypadku niedotrzymania warunku posiadania udzia ów (akcji), w ustalonej wysoko ci, nieprzerwanie przez okres dwóch lat, spó ka jest obowi zana do zap aty podatku, wraz z odsetkami za zw ok, w wysoko ci 19% przychodów, z uwzgl dnieniem umów w sprawie unikania podwójnego opodatkowania, których stron jest Rzeczpospolita Polska. Zwolnienie stosuje si odpowiednio do podmiotów wymienionych w zaczniku nr 4 do ustawy o podatku dochodowym od osób prawnych. Zwolnienie ma zastosowanie w stosunku do dochodów osi gni tych od dnia uzyskania przez Rzeczpospolit Polsk cz onkostwa w Unii Europejskiej. 16
17 p atnikiem podatku jest spó ka wyp acaj ca dywidend, która potr ca kwot rycza towanego podatku dochodowego z przypadaj cej do wyp aty sumy oraz wp aca j na rachunek w a ciwego dla podatnika urz du skarbowego (art. 26 ustawy o podatku dochodowym od osób prawnych) Opodatkowanie osób prawnych w zwi zku z dochodem uzyskanym poprzez zbycie papierów warto ciowych. Dochody osi gane przez osoby prawne ze sprzeda y papierów warto ciowych podlegaj opodatkowaniu podatkiem dochodowym od osób prawnych. Przedmiotem opodatkowania jest dochód stanowi cy ró nic pomi dzy przychodem, tj. kwot uzyskan ze sprzeda y papierów warto ciowych, a kosztami uzyskania przychodu, czyli wydatkami poniesionymi na nabycie lub obj cie papierów warto ciowych. Dochód ze sprzeda y papierów warto ciowych czy si z pozosta ymi dochodami i podlega opodatkowaniu na zasadach ogólnych. Zgodnie z art. 25 ustawie o podatku dochodowym od osób prawnych, osoby prawne, które sprzeda y papiery warto ciowe, zobowi zane s do wykazania uzyskanego z tego tytu u dochodu w sk adanej, co miesi c deklaracji podatkowej o wysoko ci dochodu lub straty, osi gni tych od pocz tku roku podatkowego oraz do wp acania na rachunek w a ciwego urz du skarbowego zaliczki od sumy opodatkowanych dochodów uzyskanych od pocz tku roku podatkowego. Zaliczka obliczana jest jako ró nica pomi dzy podatkiem nale nym od dochodu osi gni tego od pocz tku roku podatkowego a sum zaliczek zap aconych za poprzednie miesi ce tego roku. Podatnik mo e równie wybra uproszczony sposób deklarowania dochodu (straty), okre lony w art. 25 ust. 6-7 ustawy o podatku dochodowym od osób prawnych Opodatkowanie osób fizycznych w zwi zku z dochodem uzyskanym poprzez zbycie papierów warto ciowych Od dochodów uzyskanych na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej z odp atnego zbycia papierów warto ciowych lub pochodnych instrumentów finansowych, i z realizacji praw z nich wynikaj cych oraz z odp atnego zbycia udzia ów w spó kach maj cych osobowo prawn (...) podatek dochodowy wynosi 19 proc. uzyskanego dochodu (art. 30b ust. 1 Ustawy o podatku dochodowym od osób fizycznych). Wyj tkiem od przedstawionej zasady jest odp atne zbywanie papierów warto ciowych i pochodnych instrumentów finansowych oraz realizacja praw z nich wynikaj cych, je eli czynno ci te wykonywane s w ramach prowadzonej dzia alno ci gospodarczej (ust. 4). Dochodów (przychodów) z przedmiotowych tytu ów nie czy si z pozosta ymi dochodami opodatkowanymi na zasadach ogólnych. Dochodem, o którym mowa w art. 30b ust. 1 Ustawy o podatku dochodowym od osób fizycznych, jest: ró nica mi dzy sum przychodów uzyskanych z tytu u odp atnego zbycia papierów warto ciowych a kosztami uzyskania przychodów, okre lonymi na podstawie art. 22 ust. 1f lub ust. 1g, lub art. 23 ust. 1 pkt. 38, z zastrze eniem art. 24 ust. 13 i 14, ró nica mi dzy sum przychodów uzyskanych z realizacji praw wynikaj cych z papierów warto ciowych, o których mowa w art. 3 pkt. 1 lit. b ustawy o obrocie instrumentami finansowymi, a kosztami uzyskania przychodów, okre lonymi na podstawie art. 23 ust. 1 pkt. 38a, 17
18 ró nica mi dzy sum przychodów uzyskanych z tytu u odp atnego zbycia pochodnych instrumentów finansowych oraz z realizacji praw z nich wynikaj cych a kosztami uzyskania przychodów, okre lonymi na podstawie art. 23 ust. 1 pkt. 38a, ró nica mi dzy sum przychodów uzyskanych z tytu u odp atnego zbycia udzia ów w spó kach maj cych osobowo prawn a kosztami uzyskania przychodów, kre lonymi na podstawie art. 22 ust. 1f pkt. 1 lub art. 23 ust. 1 pkt. 38, ró nica pomi dzy warto ci nominaln obj tych udzia ów (akcji) w spó kach maj cych osobowo prawn albo wk adów w spó dzielniach w zamian za wk ad niepieniny w innej postaci ni przedsi biorstwo lub jego zorganizowana cz a kosztami uzyskania przychodów okre lonymi na podstawie art. 22 ust. 1e, osi gni ta w roku podatkowym. Po zako czeniu roku podatkowego podatnik jest obowi zany w zeznaniu podatkowym, o którym mowa w art. 45 ust. 1a pkt. 1 Ustawy o podatku dochodowym od osób fizycznych, wykaza dochody uzyskane w roku podatkowym m.in. z odp atnego zbycia papierów warto ciowych, i dochody z odp atnego zbycia pochodnych instrumentów finansowych, a tak e dochody z realizacji praw z nich wynikaj cych oraz z odp atnego zbycia udzia ów w spó kach maj cych osobowo prawn oraz z tytu u obj cia udzia ów (akcji) w spó kach maj cych osobowo prawn albo wk adów w spó dzielniach w zamian za wk ad niepieniny w postaci innej ni przedsi biorstwo lub jego zorganizowana cz, i obliczy nale ny podatek dochodowy (art. 30b ust. 6 ustawie o podatku dochodowym od osób fizycznych). Zgodnie z art. 30b ust. 3 ustawy o podatku dochodowym od osób fizycznych zastosowanie stawki podatkowej, wynikaj cej z umów zapobiegaj cych podwójnemu opodatkowaniu, lub niepobranie podatku ma zastosowanie, pod warunkiem przedstawienia p atnikowi przez podatnika za wiadczenie o miejscu zamieszkania lub siedzibie za granic dla celów podatkowych (tzw. certyfikat rezydencji), wydane przez w a ciwy organ administracji podatkowej Podatek od spadków i darowizn Zgodnie z ustaw o podatku od spadków i darowizn, nabycie przez osoby fizyczne w drodze spadku lub darowizny, praw maj tkowych, w tym równie praw zwi zanych z posiadaniem papierów warto ciowych, podlega opodatkowaniu podatkiem od spadków i darowizn, je eli: w chwili otwarcia spadku lub zawarcia umowy darowizny spadkobierca lub obdarowany by obywatelem polskim lub mia miejsce sta ego pobytu na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej, lub prawa maj tkowe dotycz ce papierów warto ciowych s wykonywane na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej. Wysoko stawki podatku od spadków i darowizn jest zró nicowana i zale y od rodzaju pokrewie stwa lub powinowactwa albo innego osobistego stosunku pomi dzy spadkobierc i spadkodawc albo pomi dzy darczy c i obdarowanym Podatek od czynno ci cywilnoprawnych Zgodnie z art. 9 pkt 9 Ustawy o podatku od czynno ci cywilnoprawnych sprzeda praw maj tkowych, b d cych instrumentami finansowymi: a) firmom inwestycyjnym oraz zagranicznym firmom inwestycyjnym, 18
19 b) dokonywan za po rednictwem firm inwestycyjnych lub zagranicznych firm inwestycyjnych, c) dokonywan w ramach obrotu zorganizowanego, d) dokonywan poza obrotem zorganizowanym przez firmy inwestycyjne oraz zagraniczne firmy inwestycyjne, je eli prawa te zosta y nabyte przez te firmy w ramach obrotu zorganizowanego - w rozumieniu przepisów Ustawy o Obrocie - jest zwolniona od podatku od czynno ci cywilnoprawnych W innych przypadkach, zbycie praw z papierów warto ciowych podlega opodatkowaniu podatkiem od czynno ci cywilnoprawnych w wysoko ci 1% warto ci rynkowej zbywanych papierów warto ciowych (art. 7 ust. 1 pkt 1 lit. b Ustawy o podatku od czynno ci cywilnoprawnych).w takiej sytuacji, zgodnie z art. 4 pkt. 1 Ustawy o podatku od czynno ci cywilnoprawnych, kupuj cy zobowi zany jest do uiszczenia podatku od czynno ci cywilnoprawnych Odpowiedzialno p atnika podatku Zgodnie z brzmieniem art ustawy z dnia 29 sierpnia 1997 r. Ordynacja podatkowa (tekst jednolity Dz. U. z 2005 r. nr 8, poz. 60 ze zm.) p atnik, który nie wykona ci cego na nim obowi zku obliczenia i pobrania od podatnika podatku i wp acenia go we w a ciwym terminie organowi podatkowemu - odpowiada za podatek niepobrany lub podatek pobrany a niewp acony. P atnik odpowiada za te nale no ci ca ym swoim maj tkiem. Odpowiedzialno ta jest niezale na od woli p atnika. Przepisów o odpowiedzialno ci p atnika nie stosuje si wycznie w przypadku, je eli odr bne przepisy stanowi inaczej, albo je eli podatek nie zosta pobrany z winy podatnika 4 Prawa i obowi zki z instrumentów finansowych 4.1 Prawa zwi zane z instrumentami finansowymi i zasady realizacji tych praw Prawa zwi zane z wprowadzanymi do obrotu akcjami Emitenta s okre lone w przepisach Kodeksu spó ek handlowych, w innych przepisach prawa oraz w Statucie Emitenta Prawa Akcjonariusza o charakterze maj tkowym: Prawo do dywidendy Zgodnie z art. 347 Ksh akcjonariusze maj prawo do udzia u w zysku wykazanym w sprawozdaniu finansowym, zbadanym przez bieg ego rewidenta, który zosta przeznaczony przez walne zgromadzenie w drodze uchwa y o podziale zysku do wyp aty akcjonariuszom. Zysk rozdziela si w stosunku do liczby akcji (art. 347 Ksh). Statut Emitenta nie przewiduje innego sposobu podzia u zysku. Uprawnionymi do dywidendy za dany rok obrotowy s akcjonariusze, którzy s posiadaczami akcji w dniu dywidendy. W dniu dywidendy ustalana jest lista akcjonariuszy uprawnionych do dywidendy. Dzie ten, wyznacza Walne Zgromadzenie. Dzie ten mo e by wyznaczony albo na dzie powzi cia 19
20 uchwa y o podziale zysku albo na inny dzie w okresie kolejnych trzech miesi cy, licz c od dnia powzi cia uchwa y (art Ksh). W my l art Ksh prawo do dywidendy powstaje zasadniczo w dniu powzi cia uchwa y o podziale zysku, jednak je li Walne Zgromadzenie w uchwale o podziale zysku wyznaczy o dzie dywidendy na dzie inny, ni dzie powzi cia uchwa y, wówczas prawo akcjonariuszy do dywidendy powstaje w dniu dywidendy. Wed ug art Ksh termin wyp aty dywidendy w spó kach publicznych ustalany jest przez Zwyczajne Walne Zgromadzenie. Dywidend wyp aca si w dniu okre lonym w uchwale Walnego Zgromadzenia. Je eli uchwa a Walnego Zgromadzenia takiego dnia nie okre la, dywidenda jest wyp acana w dniu okre lonym przez rad nadzorcz. Przy okre laniu terminu wyp aty dywidendy na uwadze mie nale y tak e brzmienie 124 pkt 2 Szczegó owych Zasad Dzia ania KDPW, pomi dzy terminem ustalenia prawa do dywidendy, a dniem jej wyp aty musi up yn co najmniej 10 dni. Roszczenie o wyp at dywidendy podlega przedawnieniu na zasadach ogólnych. Przepisy prawa nie przewiduj wyga ni cia prawa do dywidendy z up ywem okre lonego czasu. W odniesieniu do dystrybucji rodków z tytu u dywidendy nale y wskaza, i 130 Szczegó owych Zasad Dzia ania KDPW zak ada, i Emitent obowi zany jest do godziny 11:30 dnia terminu wyp aty dywidendy pozostawi do dyspozycji Krajowego Depozytu rodki przeznaczone na realizacj prawa do dywidendy na wskazanym przez Krajowy Depozyt rachunku pieninym lub rachunku bankowym. W dalszej kolejno ci nast puje rozdzielenie przez KDPW rodków otrzymanych przez Emitenta na rachunki uczestników KDPW, ci za dokonuj dalszego rozdzia u rodków mi dzy akcjonariuszy. Kwota przeznaczona do podzia u mi dzy akcjonariuszy nie mo e przekracza zysku za ostatni rok obrotowy, powi kszonego o niepodzielone zyski z lat ubieg ych oraz o kwoty przeniesione z utworzonych z zysku kapita ów zapasowego i rezerwowych, które mog by przeznaczone na wyp at dywidendy. Kwot t nale y pomniejszy o niepokryte straty, akcje w asne oraz o kwoty, które zgodnie z ustaw lub statutem powinny by przeznaczone z zysku za ostatni rok obrotowy na kapita y zapasowy lub rezerwowe (art Ksh). Obowi zuj ce w Polsce prawo nie wprowadza innych regulacji dotycz cych stopy dywidendy lub sposobu jej wyliczenia, cz stotliwo ci oraz akumulowanego lub nieakumulowanego charakteru wyp at. Statut Emitenta nie przewiduje adnego uprzywilejowania akcji w zakresie prawa do udzia u w zysku ani te odmiennych zasad dotycz cych podzia u zysku lub wyp aty dywidendy Prawo pierwsze stwa do obj cia nowych akcji w stosunku do liczby posiadanych akcji (prawo poboru). Na warunkach, o których mowa w art. 433 Ksh, akcjonariusz mo e zosta pozbawiony prawa poboru w czci lub w ca o ci w interesie spó ki. O pozbawieniu prawa poboru decyduje Walne Zgromadzenie w drodze uchwa y podj tej wi kszo ci co najmniej czterech pi tych g osów. Przepisu o konieczno ci uzyskania wi kszo ci co najmniej 4/5 g osów nie stosuje si, gdy uchwa a o podwy szeniu kapita u zak adowego stanowi, e nowe akcje maj by obj te w ca o ci przez instytucj finansow (subemitenta), z obowi zkiem oferowania ich nast pnie akcjonariuszom celem umo liwienia im 20

References: art. 430
 art. 317
 art. 322
 art. 27
 art. 19
 art. 22
 art. 22
 art. 25
 art. 25
 art. 30
 art. 22
 art. 23
 art. 24
 art. 3
 art. 23
 art. 23
 art. 22
 art. 23
 art. 22
 art. 45
 art. 30
 art. 9
 art. 4
 art. 347
 art. 433