Source: https://ams.com/ja/-/cb-2022-adjustment
Timestamp: 2020-04-05 01:42:14+00:00

Document:
CB-2022-Adjustment - CB-2022-Adjustment | ams
CB-2022-Adjustment
Notice regarding convertible bonds due 2022 Bekanntmachung zu Wandelschuldverschreibung fällig 2022
NOT FOR RELEASE, PUBLICATION OR DISTRIBUTION (IN WHOLE OR IN PART) IN, INTO OR FROM THE UNITED STATES OF AMERICA, AUSTRALIA, CANADA OR JAPAN OR ANY JURISDICTION WHERE TO DO SO WOULD CONSTITUTE A VIOLATION OF THE RELEVANT LAWS OF SUCH JURISDICTION
Notice to holders of the
USD 350,000,000 0.875 per cent. Convertible Bonds due 2022
Convertible into Bearer Shares With No Par Value of ams AG (the “Issuer”)
(ISIN: DE000A19PVM4) (the "Bonds")
Capitalised terms not otherwise defined in this notice shall have the meaning given to them in the terms and conditions of the Bonds (the “Terms and Conditions”).
The Issuer hereby notifies Bondholders that, as a result of the decision by the management board of the Issuer to issue 189,869,454 new Shares by way of a discounted rights offering at an offer price of CHF 9.20 per Share and in respect of which the Shares went ex‐rights on 16 March 2020, pursuant to §11(b), §11(k) and §11(n) of the Terms and Conditions, effective 16 March 2020:
the Conversion Price is adjusted from USD 106.9075 to USD 65.8845; and
the Cash Dividend Thresholds are adjusted as follows:
Cash Dividends distributed in respect of the Financial Year ending
Cash Dividend Threshold
(prior to adjustment)
EUR 0.3081
EUR 0.3698
EUR 0.4314
EUR 0.4930
Premstaetten,
This announcement constitutes neither an offer to sell nor a solicitation to buy securities. Any public offer is made solely by means of, and on the basis of, a securities prospectus (including any amendments thereto, if any) approved by the Austrian Financial Market Authority (Finanzmarktaufsichtsbehörde, “FMA”) and published in Austria. An investment decision regarding any publicly offered securities of ams AG (“ams”) should only be made on the basis of the securities prospectus. The securities prospectus is available free of charge from ams during usual business hours, or on the ams website.
This announcement is not for distribution or release, directly or indirectly, in or into the United States of America (including its territories and possessions, any State of the United States of America and the District of Columbia), Australia, Canada, Japan or any other jurisdiction in which such distribution or release would be unlawful. These materials do not constitute or form a part of any offer or solicitation to purchase or subscribe for securities in the United States of America, Australia, Canada or Japan, or any other jurisdiction in which such offer or solicitation may be unlawful.
The shares of ams have not been and will not be registered under the U.S. Securities Act of 1933 ("Securities Act") and may not be offered or sold within the United States of America except pursuant to an applicable exemption from, or in a transaction not subject to, the registration requirements of the Securities Act. There will be no public offering of shares in the United States of America.
This announcement constitutes neither an offer to sell nor a solicitation to buy securities and does not constitute a prospectus according to Articles 35 et seqq. of the Swiss Financial Services Act (“FinSA”) or Articles 652a and 1156 of the Swiss Code of Obligations (as such articles were in effect immediately prior to the entry into effect of FinSA) or Article 27 et seqq. of the SIX Swiss Exchange Listing Rules. The offer is made solely by means of, and on the basis of, the prospectus which is available free of charge, inter alia, from ams during regular business hours, or on the ams website. An investment decision regarding the publicly offered securities of ams should only be made on the basis of the prospectus.
NICHT ZUR FREIGABE, VERÖFFENTLICHUNG ODER VERTEILUNG (GANZ ODER TEILWEISE) IN, INNERHALB ODER AUS DEN VEREINIGTEN STAATEN VON AMERIKA, AUSTRALIEN, KANADA ODER JAPAN ODER EINER ANDEREN GERICHTSBARKEIT, IN DER DIES EINE VERLETZUNG DER EINSCHLÄGIGEN GESETZE DIESER GERICHTSBARKEITEN DARSTELLEN WÜRDE.
Bekanntmachung an die Anleihegläubiger der
USD 350.000.000 0,875% Schuldverschreibungen fällig 2022 mit
Wandlungsrecht in auf den Inhaber lautende
Stückaktien ohne Nennbetrag der ams AG (die “Emittentin”)
(ISIN: DE000A19PVM4) (die "Schuldverschreibungen")
Soweit die hierin verwendeten Begriffe nicht anders definiert sind, haben sie die gleiche Bedeutung
wie in den Bedingungen der Schuldverschreibungen (die „Emissionsbedingungen“).
Die Emittentin gibt den Anleihegläubigern hiermit bekannt, dass aufgrund der Beschlussfassung des Vorstands der Emittentin, 189.869.454 neue Aktien in Form eines Bezugsrechtsangebots zu einem Bezugspreis von CHF 9,20 je Aktie auszugeben und mit Ex-Tag am 16. März 2020, gemäß §11(b), §11(k) und §11(n) der Emissionsbedingungen und wirksam am 16. März 2020:
der Wandlungspreis von USD 106,9075 auf USD 65,8845 angepasst wird; und
die Bardividende-Schwellenwerte wie folgt angepasst werden:
Bardividenden die in
Bezug auf das endende
ausgeschüttet wurden
Bardividende-
(vor der Anpassung)
EUR 0,3081
EUR 0,3698
EUR 0,4314
EUR 0,4930
Diese Bekanntmachung stellt weder ein Angebot zum Verkauf noch eine Aufforderung zum Kauf von Wertpapieren dar. Ein öffentliches Angebot erfolgt ausschließlich durch und auf Basis eines von der österreichischen Finanzmarktaufsichtsbehörde (Financial Market Authority, „FMA“) gebilligten und in Österreich veröffentlichten Wertpapierprospekts (einschließlich etwaiger Nachträge dazu). Eine Anlageentscheidung hinsichtlich öffentlich angebotener Wertpapiere der ams AG („ams“) sollte nur auf der Grundlage des Wertpapierprospekts erfolgen. Der Wertpapierprospekt ist bei der ams während der üblichen Geschäftszeiten sowie auf der Website der ams kostenfrei erhältlich.
Diese Bekanntmachung dient weder zur direkten noch indirekten Weitergabe oder Bekanntmachung in bzw. innerhalb der Vereinigten Staaten von Amerika (einschließlich ihrer Territorien und Besitzungen, ihrer einzelnen Bundesstaaten sowie dem Distrikt Columbia), Australien, Kanada, Japan oder einer andere Jurisdiktionen, in der eine solche Weitergabe oder Bekanntmachung rechtlich unzulässig wäre. Diese Unterlagen stellen weder ein Angebot zum Verkauf noch eine Aufforderung zur Abgabe eines Angebots zum Kauf oder zur Zeichnung von Aktien in den Vereinigten Staaten von Amerika, Australien, Kanada, Japan oder einer anderen Jurisdiktion dar, in denen ein solches Angebot oder eine solche Aufforderung rechtswidrig wäre, noch sind sie Teil eines solchen Angebotes oder einer solchen Aufforderung.
Die Aktien der ams sind nicht gemäß der Registrierungspflicht des US Securities Act von 1933 („Securities Act”) registriert worden und eine solche Registrierung ist auch nicht vorgesehen. Die Aktien dürfen in die Vereinigten Staaten von Amerika nur aufgrund einer Registrierung oder einer Ausnahmeregelung von der Registrierungspflicht des Securities Act verkauft oder zum Kauf angeboten werden. Ein öffentliches Angebot von Aktien in den Vereinigten Staaten von Amerika wird nicht stattfinden.
Diese Bekanntmachung stellt weder ein Angebot zum Verkauf oder eine Aufforderung zum Kauf von Wertpapieren noch einen Wertpapierprospekt im Sinne der Artikel 35 ff. des Finanzdienstleistungsgesetzes (“FIDLEG”) oder Artikel 652a oder 1156 des Obligationenrechts (in der Fassung unmittelbar vor dem Inkrafttreten des FIDLEG) oder Artikel 27 ff. des Kotierungsreglements der SIX Swiss Exchange dar. Das Angebot erfolgt ausschliesslich durch und auf Basis eines veröffentlichten Wertpapierprospekts, der unter anderem während den üblichen Geschäftszeiten bei der ams sowie auf der Website der ams kostenfrei zur Verfügung steht. Eine Anlageentscheidung hinsichtlich der öffentlich angebotenen Wertpapiere der ams sollte nur auf der Grundlage des Wertpapierprospekts erfolgen.

References: §11
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