Source: http://docplayer.it/859821-Prospetto-informativo.html
Timestamp: 2017-01-18 18:30:19+00:00

Document:
Adelmo Basile
1 PROSPETTO INFORMATIVO RELATIVO ALL OFFERTA PUBBLICA DI SOTTOSCRIZIONE E ALL AMMISSIONE A QUOTAZIONE SUL MERCATO TELEMATICO DELLE OBBLIGAZIONI ORGANIZZATO E GESTITO DA BORSA ITALIANA S.P.A. DELLE OBBLIGAZIONI DEL PRESTITO DENOMINATO AUTOSTRADE TF AUTOSTRADE PER L ITALIA S.P.A. EMITTENTE COORDINATORI DELL OFFERTA E RESPONSABILI DEL COLLOCAMENTO GARANTE AGGIUNTIVO Prospetto depositato presso la CONSOB in data 14 maggio 2015 a seguito di comunicazione dell avvenuto rilascio dell autorizzazione alla pubblicazione con nota del 14 maggio 2015, protocollo n /15. L adempimento di pubblicazione del Prospetto non comporta alcun giudizio della CONSOB sull opportunità dell investimento proposto e sul merito dei dati e delle notizie allo stesso relativi. Il Prospetto è disponibile sul sito internet dei Responsabili del Collocamento e dei Collocatori e, unitamente all ulteriore documentazione relativa all offerta e quotazione, ivi incluso il Regolamento del Prestito, sul sito internet di Borsa Italiana S.p.A. e su quello dell Emittente (www.autostrade.it). Copia cartacea del Prospetto può essere richiesta gratuitamente presso la sede legale dell Emittente (Roma, Via Alberto Bergamini, n. 50), nonché presso i Responsabili del Collocamento e i Collocatori.2 Avvertenza AVVERTENZA Al fine di effettuare un corretto apprezzamento dell investimento, i destinatari dell Offerta sono invitati a valutare gli specifici Fattori di Rischio relativi all Emittente e alle società del Gruppo Autostrade, al settore di attività in cui essi operano, nonché agli strumenti finanziari offerti. In particolare, di seguito, si riporta un elenco delle principali rischiosità connesse all investimento, mentre per una dettagliata indicazione dei Fattori di Rischio si rinvia alla Sezione Prima, Capitolo IV (Fattori di Rischio) del presente Prospetto. Il Tasso di Interesse Nominale annuo lordo e il tasso di rendimento annuo lordo effettivo a scadenza delle Obbligazioni (applicabile alla Data di Emissione delle Obbligazioni medesime) saranno determinati e comunicati al pubblico successivamente alla chiusura del Periodo di Offerta e l esito di tale determinazione non costituirà, di per sé, presupposto per la revoca delle adesioni ai sensi dell art. 95-bis, comma 2, del TUF. In particolare, il suddetto tasso di rendimento annuo lordo effettivo a scadenza sarà calcolato sommando tra loro due parametri, vale a dire (i) un Margine di Rendimento Effettivo (c.d. spread, cfr. la relativa voce in Glossario ), in ogni caso non inferiore allo spread minimo di 70 basis points, e (ii) il tasso mid swap a 8 anni (cfr. la relativa voce in Glossario ). L Emittente, in ogni caso, non emetterà Obbligazioni con un tasso di rendimento annuo lordo effettivo a scadenza negativo o pari allo zero. Tra la data di riferimento inclusa nel Prospetto e la data di effettiva rilevazione del tasso mid swap a 8 anni potrebbero intervenire variazioni anche significative e tali da determinare, alla Data di Emissione, un rendimento delle Obbligazioni che, sebbene positivo, potrebbe essere inferiore a quello atteso dall investitore o prossimo allo zero e inferiore al rendimento di un titolo di Stato di pari durata. Per maggiori informazioni, si rinvia alla Sezione Prima, Capitolo IV, Paragrafi e 4.4, e alla Sezione Seconda, Capitolo IV, Paragrafi 4.8 e 4.10 del Prospetto. L indebitamento finanziario netto del Gruppo Autostrade al 31 dicembre 2014 è pari a Euro milioni (Euro milioni al 31 dicembre 2013), ovvero a 2,35 volte il patrimonio netto alla medesima data (2,32 volte al 31 dicembre 2013). Considerato il livello di Indebitamento Finanziario Netto del Gruppo Autostrade e in considerazione dei flussi di cassa prodotti dalla gestione operativa, alla data di scadenza dei finanziamenti in essere, il Gruppo medesimo sarà tenuto verosimilmente a contrarre nuovo indebitamento al fine di ripagare il proprio debito. Per maggiori informazioni, si rinvia alla Sezione Prima, Capitolo IV, Paragrafo del Prospetto. Fermo restando che i proventi dell Offerta non saranno utilizzati per finanziare le attività di altre società del Gruppo Atlantia diverse dalle società del Gruppo Autostrade, l Emittente non esclude di poter decidere, inter alia, di rimborsare anticipatamente i finanziamenti infragruppo con Atlantia, al fine di estendere la durata media del proprio debito. Si rinvia alla Sezione Prima, Capitolo IV, Paragrafo del Prospetto. L Emittente fa parte del Gruppo Atlantia, di cui la capogruppo Atlantia è una holding di partecipazioni con azioni quotate sul MTA. Una parte rilevante dell indebitamento riconducibile direttamente o indirettamente all Emittente presenta clausole e covenant che fanno riferimento anche alla controllante Atlantia e/o al Gruppo Atlantia. In particolare, al 31 dicembre 2014, sul totale dell indebitamento netto riconducibile direttamente all Emittente (pari a circa Euro 2.566,25 milioni), circa il 73,63% presentava le suddette clausole e covenant. Inoltre, l Emittente ha prestato garanzie in relazione a indebitamento della controllante Atlantia, rappresentato dai prestiti obbligazionari emessi da quest ultima, il cui debito residuo 13 Prospetto Informativo Autostrade per l Italia S.p.A. complessivo in termini nominali, al 31 dicembre 2014, era pari a circa Euro 8.844,18 milioni. Non è pertanto escluso che eventi in grado di avere effetto sulle necessità di rimborso o sull onerosità del debito di altre società appartenenti al Gruppo Atlantia possano avere, alla luce delle clausole dei contratti di debito dell Emittente che legano detto debito alle condizioni del debito delle altre società del Gruppo Atlantia, effetti sul debito dell Emittente medesimo in termini di rimborso e onerosità, incluse clausole che assumono rilevanza in presenza di un cambio di controllo relativamente ad Atlantia. Per maggiori informazioni, si rinvia alla Sezione Prima, Capitolo IV, Paragrafo e Paragrafo del Prospetto. Sebbene le Obbligazioni siano state ammesse alla negoziazione sul MOT, non è previsto alcun impegno da parte di alcun soggetto a garantire la negoziazione delle Obbligazioni e non vi è, pertanto, alcuna garanzia che in relazione alle Obbligazioni venga ad esistenza un mercato secondario, ovvero che tale mercato secondario sia un mercato altamente liquido. Il portatore delle Obbligazioni potrebbe quindi trovarsi nell impossibilità o nella difficoltà di liquidare il proprio investimento prima della sua naturale scadenza. Per maggiori informazioni, si rinvia alla Sezione Prima, Capitolo IV, Paragrafo del Prospetto. In data 10 aprile 2015, l agenzia di rating Moody s ha rilasciato un giudizio di rating preliminare riferito alle Obbligazioni pari a (P)Baa1, la cui conferma è subordinata all effettiva emissione delle Obbligazioni e alla determinazione e pubblicazione dei termini e condizioni finali delle stesse. Pertanto, il giudizio di rating confirmatorio sarà emesso non prima della Data di Emissione delle Obbligazioni e sarà reso noto dall Emittente mediante pubblicazione di un apposito comunicato stampa. Ai sensi della vigente normativa applicabile, dopo l emissione delle Obbligazioni non sussiste il diritto di revoca delle adesioni di cui all art. 95-bis, comma 2, del TUF. Pertanto, divergenze fra il giudizio di rating preliminare e quello definitivo, ancorché eventualmente rilevanti ai sensi delle disposizioni citate, in quanto successive alla Data di Emissione, non potrebbero costituire fondamento di siffatto diritto di revoca. Per maggiori dettagli, si rinvia alla Sezione Prima, Capitolo IV, Paragrafo del Prospetto. Il rimborso del capitale e il pagamento degli interessi non sono assistiti da garanzie specifiche da parte della controllante Atlantia o di soggetti terzi, né sono previsti impegni relativi all assunzione di tali garanzie; pertanto, l Emittente risponderà del rimborso del capitale e del pagamento degli interessi unicamente con il proprio patrimonio. Cfr. la Sezione Prima, Capitolo IV, Paragrafo del Prospetto. 24 Indice INDICE DEFINIZIONI GLOSSARIO NOTA DI SINTESI SEZIONE PRIMA - DOCUMENTO DI REGISTRAZIONE CAPITOLO I - PERSONE RESPONSABILI Responsabili del Prospetto Dichiarazione di responsabilità CAPITOLO II - REVISORI LEGALI DEI CONTI Revisori dell Emittente Informazioni sui rapporti con la Società di Revisione CAPITOLO III - INFORMAZIONI FINANZIARIE SELEZIONATE Dati di conto economico, stato patrimoniale e rendiconto finanziario consolidati del Gruppo Autostrade Indicatori alternativi di performance di Autostrade per l Italia Covenant finanziari e altri impegni relativi al Gruppo Atlantia Indicatori alternativi di performance del Gruppo Atlantia CAPITOLO IV - FATTORI DI RISCHIO Fattori di rischio relativi all Emittente e al Gruppo Rischi connessi all indebitamento e alla prestazione di garanzie Indebitamento del Gruppo Garanzie prestate dall Emittente in favore di Atlantia Principali impegni e covenant finanziari rilevanti per l Emittente Rischi connessi all esistenza, negli accordi contrattuali relativi all indebitamento riconducibile (direttamente o indirettamente) ad Autostrade per l Italia, di clausole e covenant che fanno riferimento anche alla controllante Atlantia e/o al Gruppo Atlantia Rischi connessi al tasso di interesse Catena di controllo dell Emittente Rischi connessi alle strategie di ampliamento e diversificazione delle attività Rischi connessi alla strategia di crescita attraverso acquisizioni Rischi connessi all operatività all estero Rischi connessi al tasso di cambio5 Prospetto Informativo Autostrade per l Italia S.p.A Rischi connessi alla necessità di liquidità Rischi connessi al contenzioso Rischi connessi all assoggettamento del Gruppo a procedure antitrust e all accordo di manleva con Autogrill Rischi connessi alla rilevanza delle attività immateriali sul totale attivo patrimoniale e sul patrimonio netto del Gruppo Rischi connessi ai dati di conto economico riesposti (restated) relativi all esercizio 2013, riportati nel Prospetto Fattori di rischio connessi al settore in cui l Emittente e il Gruppo operano Rischi connessi alla dipendenza del Gruppo dalla durata delle concessioni autostradali Rischi connessi alla decadenza dalle concessioni in Italia, nonché a penali o sanzioni per inadempimento e sospensione di aumenti tariffari - mutamenti soggettivi Rischi connessi alla regolamentazione ambientale Rischi connessi a modifiche nella legislazione e/o alla regolamentazione di settore Rischi connessi ai volumi di traffico Rischi connessi alla concorrenza di società terze nel settore autostradale e concorrenza di mezzi di trasporto alternativi Rischi connessi alle variazioni climatiche Rischi connessi alla difficoltà nell attuazione dei piani di investimento previsti dalla Convenzione Unica nei tempi e con i budget previsti Rischi connessi a dissesti geo-morfologici in caso di costruzioni e scavi Rischio legato all inquinamento acustico Rischio di interferenza con aree contaminate e rischi relativi allo smaltimento dei rifiuti e alla gestione delle acque di cantiere nella fase di realizzazione dell opera Rischio di interferenza con aree di interesse archeologico Rischi connessi a eventi c.d. Nimby Rischi connessi a interruzioni dell operatività delle infrastrutture e degli impianti di rete Rischi connessi alle problematiche nei mercati globali del credito nell attuale congiuntura economica Rischio di credito Rischi connessi alla tassazione e alle imposte applicate nei paesi in cui il Gruppo opera Rischi connessi al malfunzionamento di alcuni Apparati Telepass Fattori di rischio relativi all Offerta e alle Obbligazioni6 Indice Rischio relativo al Tasso di Interesse Nominale e al tasso di rendimento annuo lordo a scadenza delle Obbligazioni Rischio di liquidità Rischio connesso al rating dell Emittente e delle Obbligazioni Rischio di mercato Rischio di tasso Rischio connesso alla possibilità di modifiche del regime fiscale delle Obbligazioni Rischio connesso all assenza di covenant nel Regolamento del Prestito Rischio relativo all assenza di quote dell Offerta riservate a Investitori Qualificati Rischio relativo all ammontare complessivo e numero delle Obbligazioni Rischio relativo al prezzo di emissione delle Obbligazioni Rischio relativo alla Data di Godimento del Prestito Rischio di ritiro/annullamento dell Offerta Rischio legato al venir meno degli impegni di garanzia dei Responsabili del Collocamento e del Garante Aggiuntivo Rischio legato a potenziali conflitti di interesse Rischio connesso all assenza di garanzie di Atlantia e di terzi per il rimborso delle Obbligazioni Esemplificazione dei rendimenti CAPITOLO V - INFORMAZIONI SULL EMITTENTE Storia ed evoluzione dell Emittente Denominazione legale e commerciale dell Emittente Luogo di registrazione dell Emittente e suo numero di registrazione Data di costituzione e durata dell Emittente Domicilio e forma giuridica, legislazione in base alla quale opera l Emittente, paese di costituzione e sede sociale Eventi recenti sostanzialmente rilevanti per la valutazione della solvibilità dell Emittente Principali investimenti Descrizione dei principali investimenti effettuati dal Gruppo per gli esercizi chiusi al 31 dicembre 2014 e Investimenti futuri Informazioni riguardanti le fonti previste dei finanziamenti necessari per adempiere gli impegni di cui al precedente Paragrafo7 Prospetto Informativo Autostrade per l Italia S.p.A. CAPITOLO VI - PANORAMICA DELLE ATTIVITÀ Principali attività del Gruppo Attività Autostradali Attività autostradali in Italia Attività autostradali internazionali Aree di Servizio Altre attività Principali mercati e posizionamento competitivo Quadro normativo di riferimento Soggetti, ruoli, responsabilità del settore autostradale in Italia Disciplina regolante l affidamento in concessione della rete autostradale in Italia La Convenzione Unica Le Altre Convenzioni Italiane Fonti delle dichiarazioni dell Emittente sulla posizione concorrenziale CAPITOLO VII - STRUTTURA ORGANIZZATIVA Descrizione del Gruppo a cui appartiene l Emittente Informazioni relative al Gruppo Atlantia Descrizione del Gruppo Atlantia Informazioni finanziarie relative al Gruppo Atlantia Attività aeroportuali italiane del Gruppo Atlantia, svolte tramite ADR Cenni alla Concessione e al Contratto di Programma di ADR Attività aeroportuali italiane per l esercizio Andamento del traffico Attività aviation Attività non-aviation Investimenti del Gruppo ADR Eventi significativi in ambito legale e concessorio concernenti le attività aeroportuali italiane del Gruppo Atlantia Attività di progettazione e costruzione, svolte tramite Pavimental e SPEA Dipendenza infragruppo CAPITOLO VIII - INFORMAZIONI SULLE TENDENZE PREVISTE Tendenze recenti sui mercati in cui opera il Gruppo8 Indice 8.2 Informazioni su tendenze, incertezze, richieste, impegni o fatti noti che potrebbero ragionevolmente avere ripercussioni significative sulle prospettive dell Emittente per l esercizio in corso CAPITOLO IX - PREVISIONI O STIME DEGLI UTILI CAPITOLO X - ORGANI DI AMMINISTRAZIONE, DI DIREZIONE E DI VIGILANZA Informazioni circa gli organi amministrativi, di direzione e di vigilanza Consiglio di Amministrazione Collegio Sindacale Conflitti di interessi dei componenti il Consiglio di Amministrazione e il Collegio Sindacale CAPITOLO XI - PRASSI DEL CONSIGLIO DI AMMINISTRAZIONE Comitato di controllo Recepimento delle norme in materia di governo societario CAPITOLO XII - PRINCIPALI AZIONISTI Indicazione del soggetto controllante ai sensi dell art. 93 del TUF Accordi che possono determinare una variazione dell assetto di controllo dell Emittente CAPITOLO XIII - INFORMAZIONI FINANZIARIE RIGUARDANTI LE ATTIVITÀ E LE PASSIVITÀ, LA SITUAZIONE FINANZIARIA E I PROFITTI E LE PERDITE DELL EMITTENTE Informazioni finanziarie del Gruppo Autostrade per l Italia relative agli esercizi chiusi al 31 dicembre 2014 al 31 dicembre Revisione delle informazioni finanziarie annuali relative agli esercizi passati Relazioni della Società di Revisione per gli esercizi chiusi al 31 dicembre 2014 e 31 dicembre Altre informazioni contenute nel Prospetto sottoposte a revisione contabile Informazioni finanziarie contenute nel Prospetto non estratte dai bilanci assoggettati a revisione contabile Data delle ultime informazioni finanziarie Procedimenti giudiziali e arbitrali Cambiamenti significativi nella situazione finanziaria o commerciale dell Emittente CAPITOLO XIV - INFORMAZIONI SUPPLEMENTARI Capitale azionario Atto costitutivo e Statuto CAPITOLO XV - CONTRATTI RILEVANTI Pattuizioni parasociali relative a Grupo Costanera9 Prospetto Informativo Autostrade per l Italia S.p.A Pattuizioni relative alla joint venture con il gruppo Bertin (Brasile) L operazione del 2012 con il Gruppo Bertin Pattuizioni parasociali relative ad Atlantia Bertin Concessões Pattuizioni relative a SPMAR e Debentures Acquisto di una partecipazione di controllo in SAT Contratti di finanziamento in pool del 1 giugno 2004 (come successivamente modificati e integrati) Contratti di finanziamento con CDP Contratti di finanziamento con BEI Garanzie prestate da Autostrade per l Italia in favore di Atlantia Programma EMTN di Autostrade per l Italia da massimi Euro 7 miliardi Garanzia prestata da Autostrade per l Italia in favore di SAT Finanziamento di Autostrade per l Italia in favore di SAT Finanziamenti infragruppo concessi da Atlantia in favore di Autostrade per l Italia CAPITOLO XVI - INFORMAZIONI PROVENIENTI DA TERZI, PARERI DI ESPERTI E DICHIARAZIONI DI INTERESSI Relazioni e pareri di esperti Informazioni provenienti da terzi CAPITOLO XVII - DOCUMENTI ACCESSIBILI AL PUBBLICO SEZIONE SECONDA - NOTA INFORMATIVA CAPITOLO I - PERSONE RESPONSABILI Responsabili del Prospetto Dichiarazione di responsabilità CAPITOLO II - FATTORI DI RISCHIO CAPITOLO III - INFORMAZIONI ESSENZIALI Interessi di persone fisiche e giuridiche partecipanti all Offerta Ragioni dell Offerta e impiego dei proventi CAPITOLO IV - INFORMAZIONI RIGUARDANTI GLI STRUMENTI FINANZIARI DA OFFRIRE/DA AMMETTERE ALLA NEGOZIAZIONE Ammontare delle Obbligazioni offerte Descrizione delle Obbligazioni Legislazione in base alla quale le Obbligazioni sono state emesse10 Indice 4.4 Caratteristiche delle Obbligazioni Valuta di emissione delle Obbligazioni Ranking delle Obbligazioni Diritti connessi alle Obbligazioni e relative limitazioni Tasso di interesse nominale e disposizioni relative agli interessi da pagare Data di Scadenza del Prestito e procedure di rimborso Tasso di rendimento effettivo Assemblea degli Obbligazionisti e rappresentante comune Delibere e autorizzazioni relative ai titoli Restrizioni alla libera trasferibilità dei titoli Regime fiscale CAPITOLO V - CONDIZIONI DELL OFFERTA Condizioni, statistiche relative all Offerta, calendario previsto e modalità di sottoscrizione dell Offerta Condizioni alle quali l Offerta è subordinata Ammontare totale dell Offerta Periodo di Offerta Riduzione delle adesioni e modalità di rimborso Revoca dell adesione Modalità e termini per il pagamento e la consegna delle Obbligazioni Pubblicazione dei risultati dell Offerta Piano di ripartizione e di assegnazione Criteri di riparto Procedura per la comunicazione ai sottoscrittori dell ammontare assegnato Destinatari dell Offerta Prezzo di Offerta Modalità e termini di comunicazione ai richiedenti di avvenuta assegnazione Collocamento e sottoscrizione Commissioni e spese relative all Offerta CAPITOLO VI - AMMISSIONE ALLA NEGOZIAZIONE E MODALITÀ DI NEGOZIAZIONE Domanda di ammissione alla negoziazione Altri mercati regolamentati11 Prospetto Informativo Autostrade per l Italia S.p.A. 6.3 Intermediari nelle operazioni sul mercato secondario CAPITOLO VII - INFORMAZIONI SUPPLEMENTARI Consulenti legati all emissione Altre informazioni sottoposte a revisione Pareri e relazioni redatti da esperti Informazioni provenienti da terzi e indicazione delle fonti Rating12 Definizioni DEFINIZIONI Si riporta, di seguito, un elenco delle definizioni utilizzate all interno del Prospetto. Tali definizioni, salvo diversamente specificato, hanno il significato di seguito indicato. Si precisa che per le definizioni di seguito riportate, ogni qualvolta il contesto lo richieda, la forma singolare include la forma plurale e viceversa. IV Atto Aggiuntivo L addendum alla Convenzione 1997 sottoscritto, in data 23 dicembre 2002, da Autostrade Concessioni e Costruzioni Autostrade S.p.A. e ANAS, approvato con Decreto 11 marzo 2004 n. 294 del Ministero delle Infrastrutture e dei Trasporti e del Ministero dell Economia e delle Finanze, registrato in data 20 maggio 2004 dalla Corte dei Conti e divenuto efficace il 10 giugno ADR AGCM AISA AISCAT Altre Convenzioni Italiane AMB Ammontare Garantito Aeroporti di Roma S.p.A., con sede legale in Fiumicino (RM), Via dell Aeroporto di Fiumicino, n L Autorità Garante della Concorrenza e del Mercato, con sede legale in Roma, Piazza Giuseppe Verdi, n. 6/a. L Agenzia per le Infrastrutture Stradali e Autostradali, istituita, con il D.L. 6 luglio 2011 n. 98, convertito dalla Legge 15 luglio 2011, n. 111, presso il MIT, a cui è stato affidato, tra l altro, il compito di proporre e programmare la costituzione di nuove strade statali e di nuove autostrade. Ai sensi del D.L. 29 dicembre 2011, n. 216, convertito con Legge 24 febbraio 2012, n. 14, come modificato dal D.L. 6 luglio 2012, n. 95, convertito in Legge n. 7 agosto 2012, n. 135, l AISA è stata soppressa e, a decorrere dal 1 ottobre 2012, sono state trasferite ex lege al MIT le relative competenze, come meglio specificato nella Sezione Prima, Capitolo VI, Paragrafo del Prospetto. L Associazione Italiana Società Concessionarie Autostrade e Trafori, con sede legale in Roma, Via Gaetano Donizetti, n. 10. Le convenzioni tra il Concedente e le Società Concessionarie Italiane (fatta eccezione per Società Traforo del Monte Bianco, che ha un diverso regime convenzionale), sottoscritte ai sensi della Legge 24 novembre 2006, n. 286, divenute efficaci nel 2010 e disciplinanti i rapporti tra il Concedente e le predette concessionarie e relativi alla gestione e manutenzione delle tratte autostradali da quest ultime gestite. Sociedad Concesionaria AMB S.A., con sede legale in Santiago del Cile (Cile), General Prieto, n. 1430, Comuna de Independencia. L ammontare massimo, pari a Euro , fino al quale i Responsabili del Collocamento e il Garante Aggiuntivo garantiranno il collocamento delle Obbligazioni. 1113 Prospetto Informativo Autostrade per l Italia S.p.A. ANAS ANAS S.p.A., gestore della rete stradale ed autostradale italiana di interesse statale, il cui socio unico è il MEF. ANAS è sottoposta al controllo e alla vigilanza tecnica ed operativa del MIT. Atlantia Atlantia S.p.A., con sede in Roma, Via Antonio Nibby, n. 20. Atlantia Bertin Concessões Atlantia Bertin Concessões S.A., con sede legale in San Paolo (Brasile), Avenida Brigadeiro Faria Lima, th floor. Autogrill Autogrill S.p.A., con sede in Novara, Via Luigi Giulietti, n. 9. Autostrade dell Atlantico Autostrade do Brasil Autostrade Meridionali Autostrade per l Italia o Emittente o Società Autostrade Tech Autostrade dell Atlantico S.r.l., con sede in Roma, Via Alberto Bergamini, n. 50. Autostrade Concessões e Participaçoes Brasil Ltda., con sede legale in San Paolo (Brasile), Avenida Paulista Autostrade Meridionali S.p.A., con sede legale in Napoli, Via Giovanni Porzio, n. 4. Autostrade per l Italia S.p.A., con sede legale in Roma, Via Alberto Bergamini, n. 50. Autostrade Tech S.p.A., con sede legale in Roma, Via Alberto Bergamini, n. 50. Banca IMI Banca IMI S.p.A., con sede in Milano, Largo Mattioli, n. 3. BEI Banca Europea degli Investimenti, con sede legale in Lussemburgo (Granducato del Lussemburgo), , Boulevard Konrad Adenauer. Borsa Italiana Borsa Italiana S.p.A., con sede in Milano, Piazza degli Affari, n. 6. Canada Pension Plan Canada Pension Plan Investment Board, con sede legale in Toronto, Ontario M5C2W5 (Canada), One Queen Street East, Suite CDP Cassa Depositi e Prestiti S.p.A., con sede legale in Roma, Via Goito, n. 4. CIBE Investimentos CIPE Codice Civile Codice dei Contratti Pubblici CIBE Investimentos e Participações S.A., con sede in San Paolo (Brasile), Avenida Brigadeiro Faria Lima th floor, suite 53, room 7, Pinheiros. Comitato Interministeriale per la Programmazione Economica. Il Regio Decreto del 16 marzo 1942, n. 262, come successivamente integrato e modificato. Il D.Lgs. 12 aprile 2006, n. 163, come successivamente integrato e modificato. 1214 Definizioni Codice del Consumo Codice di Autodisciplina Codice Penale Colinas Collocatori Concedente Il D.Lgs. 6 settembre 2005, n. 206, come successivamente integrato e modificato. Il Codice di Autodisciplina delle società quotate predisposto dal Comitato per la corporate governance delle società quotate promosso da Borsa Italiana, nella versione in vigore alla Data del Prospetto. Il Regio Decreto del 19 ottobre 1930, n. 1398, come successivamente integrato e modificato. Rodovias das Colinas S.A., con sede legale in San Paolo (Brasile), Avenida Getùlio Vargas n. 1850, Cidade de Salto. Le banche, le società di intermediazione mobiliare e gli altri intermediari autorizzati incaricati del collocamento delle Obbligazioni nel contesto dell Offerta. ANAS ovvero, a far data dal 1 ottobre 2012, il MIT, il quale, in seguito alla soppressione dell AISA ai sensi del D.L. 29 dicembre 2011, n. 216 (convertito nella Legge 24 febbraio 2012, n. 14), come modificato dal D.L. 6 luglio 2012, n. 95 (convertito nella Legge n. 7 agosto 2012, n. 135), è subentrato ad ANAS nelle funzioni di concedente per le concessioni autostradali in essere, come meglio specificato nella Sezione Prima, Capitolo VI, Paragrafo del Prospetto. Consiglio di Amministrazione Il Consiglio di Amministrazione dell Emittente. CONSOB Consorzio Contratto di Partenariato Convenzione 1997 Commissione Nazionale per le Società e la Borsa, con sede in Roma, Via G.B. Martini, n. 3. Il consorzio di collocamento e garanzia delle Obbligazioni, coordinato e diretto da Banca IMI e UniCredit, del quale fanno parte il Garante Aggiuntivo e i Collocatori. Il contratto di partenariato sottoscritto, in data 20 ottobre 2011, tra l Emittente, attraverso la società di progetto Ecomouv, e il Ministero francese dell Ecologia, dello Sviluppo Sostenibile, dei Trasporti e dell Edilizia Popolare (MEDDTL), ai fini dello sviluppo, implementazione e gestione dell Eco Taxe. Convenzione tra Autostrade Concessioni e Costruzioni Autostrade S.p.A. e ANAS sottoscritta in data 4 agosto 1997, approvata e resa esecutiva in pari data con Decreto Interministeriale n. 314/Segr. DICOTER, registrato alla Corte dei Conti, con riserva, il 16 aprile15 Prospetto Informativo Autostrade per l Italia S.p.A. Convenzione Unica Coordinatori dell Offerta Costanera Norte Data del Prospetto Data di Emissione Data di Godimento del Prestito Data di Pagamento Data di Scadenza del Prestito Decisione Antitrust Delibera CIPE 39/07 La convenzione unica tra Autostrade per l Italia e il Concedente, sottoscritta in data 12 ottobre 2007, approvata con Legge 6 giugno 2008, n. 101 e divenuta efficace l 8 giugno 2008, disciplinante i rapporti tra Autostrade per l Italia e il Concedente relativi alla gestione e manutenzione della Rete di Autostrade per l Italia. Banca IMI e UniCredit. Sociedad Concesionaria Costanera Norte S.A., con sede legale in Santiago del Cile (Cile), General Prieto, n. 1430, Comuna de Independencia. La data di approvazione del Prospetto. La data di emissione delle Obbligazioni. La data, coincidente con la Data di Emissione e con la Data di Pagamento, a partire dalla quale le Obbligazioni maturano il diritto al pagamento degli interessi, nonché all esercizio dei diritti ad esse collegati, resa nota mediante avviso pubblicato sul sito internet dell Emittente (www.autostrade.it) e su Il Sole 24 Ore e/o MF (o su altro quotidiano a diffusione nazionale), nonché diffuso tramite SDIR ai sensi degli artt. 65 e seguenti del Regolamento Emittenti, entro 5 (cinque) Giorni Lavorativi dalla conclusione del Periodo di Offerta, come eventualmente modificato. La data del pagamento integrale del Prezzo di Offerta delle Obbligazioni, coincidente con la Data di Emissione e la Data di Godimento del Prestito, resa nota mediante avviso pubblicato sul sito internet dell Emittente (www.autostrade.it) e su Il Sole 24 Ore e/o MF (o su altro quotidiano a diffusione nazionale), nonché diffuso tramite SDIR ai sensi degli artt. 65 e seguenti del Regolamento Emittenti, entro 5 (cinque) Giorni Lavorativi dalla conclusione del Periodo di Offerta, come eventualmente modificato. La data in cui è previsto il rimborso delle Obbligazioni, resa nota mediante avviso pubblicato sul sito internet dell Emittente (www.autostrade.it) e su Il Sole 24 Ore e/o MF (o su altro quotidiano a diffusione nazionale), nonché diffuso tramite SDIR ai sensi degli artt. 65 e seguenti del Regolamento Emittenti, entro 5 (cinque) Giorni Lavorativi dalla conclusione del Periodo di Offerta, come eventualmente modificato. La decisione n dell AGCM del 2 marzo 2000, meglio descritta nella Sezione Prima, Capitolo VI, Paragrafo del Prospetto. La delibera n. 39 adottata dal CIPE in data 15 giugno 2007, meglio descritta nella Sezione Prima, Capitolo VI, Paragrafo del Prospetto. 1416 Definizioni Direttiva Prospetti La Direttiva 2003/71/CE del Parlamento Europeo e del Consiglio del 4 novembre 2003, come successivamente modificata e integrata. Ecomouv Ecomouv S.A.S., con sede legale in Parigi (Francia), Rue de Surène Edizione Edizione S.r.l., con sede legale in Treviso, Calmaggiore, n. 23. Emittente ESMA ETC Fitch Garante Aggiuntivo Gesvial Giorno Lavorativo Grupo Costanera Gruppo Atlantia Vedi voce Autostrade per l Italia. European Securities and Markets Authority, istituita mediante il Regolamento 1095/2010 del Parlamento Europeo e del Consiglio del 24 novembre 2010, con sede legale in Parigi (Francia), 103 Rue de Grenelle. Electronic Transaction Consultants Corporation, con sede legale in Richardson, Texas (Stati Uniti d America), 1705 North Plano Road. L agenzia di rating Fitch Ratings Ltd., con sede legale in Londra (Regno Unito), 30 North Colonnade, Canary Wharf. Fitch è stabilita nel territorio dell Unione Europea ed è registrata ai sensi del Regolamento 1060/2009 del Parlamento Europeo e del Consiglio del 16 settembre 2009 sulle agenzie di rating e relative misure di attuazione, come successivamente integrati e modificati. BANCA AKROS S.p.A. - Gruppo Bipiemme Banca Popolare di Milano, con sede legale in Milano, Viale Eginardo, n. 29. Sociedad Gestion Vial S.A., con sede legale in Santiago del Cile (Cile), Calle General Prieto, n. 1430, Comuna de Independencia. Indica ciascun giorno (i) che sia un giorno lavorativo secondo il calendario di Borsa Italiana di volta in volta vigente e (ii) in cui il sistema TARGET risulti operativo, come individuato nel calendario TARGET di volta in volta vigente (disponibile sul sito internet Grupo Costanera S.p.A. (già Grupo Costanera S.A.), con sede legale in Santiago del Cile (Cile), General Prieto 1430, Comuna de Independencia. Collettivamente, Atlantia e le società che rientrano nel suo perimetro di consolidamento alle rispettive date di riferimento (incluso l Emittente e le società del Gruppo Autostrade). Gruppo Autostrade o Gruppo Collettivamente, l Emittente e le società che rientrano nel suo perimetro di consolidamento alle rispettive date di riferimento. Gruppo Bancario Intesa Sanpaolo Intesa Sanpaolo S.p.A. e le società da questa direttamente e indirettamente controllate e collegate, inclusa Banca IMI. 1517 Prospetto Informativo Autostrade per l Italia S.p.A. Gruppo Bancario UniCredit IASB IFRS Intermediari Autorizzati Investitori Qualificati Istruzioni di Borsa Litoral Central Los Lagos Lotto Minimo MEF MIT UniCredit S.p.A. e le società da questa direttamente e indirettamente controllate, inclusa UniCredit Bank AG. Acronimo di International Accounting Standards Board. Tutti gli International Financial Reporting Standards, adottati dall Unione Europea, che comprendono tutti gli International Accounting Standards (IAS), tutti gli International Financial Reporting Standards (IFRS) e tutte le interpretazioni dell International Financial Reporting Interpretations Committee (IFRIC), precedentemente denominato Standing Interpretations Committee (SIC), adottati dall Unione Europea. Gli intermediari autorizzati aderenti al sistema di gestione accentrata di Monte Titoli. Gli investitori qualificati come individuati all art. 34-ter, comma 1, lett. (b), del Regolamento Emittenti. Istruzioni al Regolamento di Borsa in vigore alla Data del Prospetto. Sociedad Concesionaria Litoral Central S.A., con sede legale in Santiago del Cile (Cile), Calle General Prieto 1430, Comuna de Independencia. Sociedad Concesionaria de Los Lagos, con sede legale in Casa Matriz (Cile), Ruta 5 Sur Km. 993 Cruce totoral, comune de Llanquihue. Il quantitativo minimo di Obbligazioni che ciascun investitore può richiedere per aderire all Offerta, pari a n. 2 (due) Obbligazioni, per un valore nominale complessivo pari a Euro o suoi successivi incrementi pari ad almeno n. 1 Obbligazione per un valore nominale pari a Euro 1.000, fatti salvi i criteri di riparto di cui alla Sezione Seconda, Capitolo V, Paragrafo 5.2 del Prospetto. Ministero dell Economia delle Finanze, con sede legale in Roma, via XX Settembre, n. 97. Ministero delle Infrastrutture e dei Trasporti, con sede in Roma, Piazzale Porta Pia, n. 1. Monte Titoli Monte Titoli S.p.A., con sede legale in Milano, Piazza Affari, n18 Definizioni Moody s MOT MTA Nororiente Nota di Sintesi Obbligazioni Obbligazionisti Offerta Operalia Patto Sintonia L agenzia di rating Moody s Investors Service Ltd., con sede legale in Londra (Regno Unito), One Canada Square, Canary Wharf. Moody s è stabilita nel territorio dell Unione Europea ed è registrata ai sensi del Regolamento 1060/2009 del Parlamento Europeo e del Consiglio del 16 settembre 2009 sulle agenzie di rating e relative misure di attuazione, come successivamente integrati e modificati. Mercato Telematico delle Obbligazioni organizzato e gestito da Borsa Italiana. Mercato Telematico Azionario organizzato e gestito da Borsa Italiana. Sociedad Concesionaria Autopista Nororiente S.A., con sede legale in Santiago del Cile (Cile), General Prieto, n. 1430, Comuna de Independencia. La nota di sintesi redatta in conformità alla Direttiva Prospetti, nonché all art. 24 e all Allegato XXII del Regolamento 809/2004/CE. Le obbligazioni del Prestito, emesse dalla Società. I portatori delle Obbligazioni. L offerta di Obbligazioni, rivolta al pubblico indistinto in Italia, svolta secondo i termini e condizioni riportati nella Sezione Seconda, Capitolo V del Prospetto. Sociedad Operacion Y Infraestructuras S.A., con sede legale in Santiago del Cile (Cile), Avenida Americo Vespucci n , Comuna de Macul. Il patto parasociale sottoscritto, in data 15 gennaio 2008, da Sintonia, Edizione, Mediobanca Banca di Credito Finanziario S.p.A., Sinatra S.àr.l. e Pacific Mezz Investco S.àr.l., avente a oggetto Sintonia e, limitatamente ad alcune disposizioni, anche Atlantia, successivamente modificato in data 15 aprile 2008, 19 dicembre 2008, 21 giugno 2012 e, da ultimo, nel mese di dicembre Pavimental Pavimental S.p.A., con sede legale in Roma, Via G. Donati, n Periodo di Offerta Il periodo di adesione all Offerta compreso tra le ore 9:00 del 18 maggio 2015 e le ore 13:00 del 5 giugno 2015, salvo proroga o chiusura anticipata, come indicato nella Sezione Seconda, Capitolo V, Paragrafo del Prospetto. Prestito Il prestito obbligazionario a tasso fisso denominato Autostrade TF , emesso dall Emittente. 1719 Prospetto Informativo Autostrade per l Italia S.p.A. Prezzo di Offerta Prospetto Protocollo Ecomouv Il prezzo di offerta delle Obbligazioni nell ambito dell Offerta, pari a un importo inferiore al 100% del loro valore nominale e comunque superiore al 99% del loro valore nominale. Il presente prospetto di offerta e quotazione. L accordo sottoscritto in data 20 giugno 2014 tra Ecomouv e il Governo francese, meglio descritto nella Sezione Prima, Capitolo VI, Paragrafo (B), e Capitolo XIII, Paragrafo 13.4 del Prospetto. Quantitativo Minimo Il quantitativo minimo di Obbligazioni oggetto di Offerta, costituito da n Obbligazioni da nominali Euro ciascuna. Raccordo Valle d Aosta Regolamento 809/2004/CE Regolamento del Prestito Regolamento di Borsa Regolamento Emittenti Raccordo Autostradale Valle d Aosta S.p.A., con sede legale in Roma, Via Alberto Bergamini, n. 50. Il Regolamento 809/2004/CE della Commissione del 29 aprile 2004, come successivamente integrato e modificato, recante modalità di esecuzione della Direttiva 2003/71/CE del Parlamento Europeo e del Consiglio per quanto riguarda le informazioni contenute nei prospetti, il modello dei prospetti, l inclusione delle informazioni mediante riferimento, la pubblicazione dei prospetti e la diffusione di messaggi pubblicitari. Il regolamento del Prestito, a disposizione del pubblico presso la sede sociale dell Emittente, presso la sede di Borsa Italiana, nonché sul sito internet Il Regolamento dei Mercati organizzati e gestiti da Borsa Italiana, deliberato dall assemblea di Borsa Italiana, vigente alla Data del Prospetto. Il regolamento approvato da CONSOB con deliberazione n in data 14 maggio 1999, come successivamente integrato e modificato. Regolamento Intermediari Il regolamento approvato da CONSOB con deliberazione n del 29 ottobre 2007, come successivamente integrato e modificato. Responsabili del Collocamento Banca IMI e UniCredit. Rodovia MG050 SAT Sintonia Concessionária da Rodovia MG-050 S.A., con sede legale in Santa Clara (Brasile), avenida Joaquim Andrè n. 361, Cidade de Divinòpolis. Società Autostrada Tirrenica - S.A.T. S.p.A., con sede in Roma, Via Alberto Bergamini, n. 50. Sintonia S.p.A. (già Sintonia S.A.), con sede legale in Milano, Corso di Porta Vittoria n20 Definizioni Società Concessionarie Italiane Collettivamente, Autostrade Meridionali, Raccordo Valle d Aosta, Tangenziale Napoli e Società Traforo del Monte Bianco. Società di Revisione Deloitte&Touche S.p.A., con sede legale in Milano, Via Tortona, n. 25. Società Traforo del Monte Bianco SPEA Stalexport Standard & Poor s Statuto Tangenziale Napoli Tasso di Interesse Nominale Società Italiana per azioni per il Traforo del Monte Bianco, con sede legale in Pré-Saint-Didier (AO), Place Vittorio Emanuele II, n. 14. SPEA Ingegneria Europea S.p.A., con sede legale in Milano, Via Gerolamo Vida, n. 11. Stalexport Autostrada Malopolska S.A. con sede in Mysłowice (Polonia), ul. Piaskowa n. 20. L agenzia di rating Standard & Poor s Ratings Services, con sede legale in Londra (Regno Unito), 20 Canada Square, Canary Wharf. Standard & Poor s è stabilita nel territorio dell Unione Europea ed è registrata ai sensi del Regolamento 1060/2009 del Parlamento Europeo e del Consiglio del 16 settembre 2009 sulle agenzie di rating e relative misure di attuazione, come successivamente integrati e modificati. Lo statuto dell Emittente in vigore alla Data del Prospetto. Tangenziale di Napoli S.p.A., con sede legale in Napoli, Via Giovanni Porzio, n. 4. Il tasso di interesse nominale annuo lordo delle Obbligazioni. Telepass Telepass S.p.A., con sede legale in Roma, Via Alberto Bergamini, n. 50. Testo Unico Ambientale Tietê Triangulo do Sol TUF UniCredit Vespucio Sur Il D.Lgs. 3 aprile 2006, n. 152, come successivamente integrato e modificato. Rodovias do Tietê S.A., con sede legale in Centro, Tietê (Brasile), Rua Rafael de Campos, n Triangulo do Sol Auto Estradas S.A., con sede legale in Jardim Paraiso (Brasile), Rue Marlene David dos Santos, n Il D.Lgs. 24 febbraio 1998, n. 58, come successivamente integrato e modificato. Unicredit Bank AG, che agisce tramite la Succursale di Milano, con sede in Milano, Piazza Gae Aulenti n. 4, Torre C. Sociedad Concesionaria Autopista Vespucio Sur SA., con sede legale in Comuna de Macul (Cile), Av. Américo Vespucio, n Vedere altro
PROSPETTO INFORMATIVO RELATIVO ALL OFFERTA PUBBLICA DI SOTTOSCRIZIONE E ALL AMMISSIONE A QUOTAZIONE SUL MERCATO TELEMATICO DELLE OBBLIGAZIONI ORGANIZZATO E GESTITO DA BORSA ITALIANA S.P.A. DELLE OBBLIGAZIONI Dettagli PROSPETTO DELLE OBBLIGAZIONI DEL PRESTITO DENOMINATO ATLANTIA TF 2012 2018 GARANTITO DA AUTOSTRADE PER L ITALIA S.P.A. ATLANTIA S.P.A.
PROSPETTO RELATIVO ALL OFFERTA PUBBLICA DI SOTTOSCRIZIONE E ALLA CONTESTUALE AMMISSIONE A QUOTAZIONE SUL MERCATO TELEMATICO DELLE OBBLIGAZIONI DELLE OBBLIGAZIONI DEL PRESTITO DENOMINATO ATLANTIA TF 2012 Dettagli PROSPETTO DELLE OBBLIGAZIONI DEL PRESTITO DENOMINATO ATLANTIA TF 2012 2018 GARANTITO DA AUTOSTRADE PER L ITALIA S.P.A. ATLANTIA S.P.A.
PROSPETTO RELATIVO ALL OFFERTA PUBBLICA DI SOTTOSCRIZIONE E ALLA CONTESTUALE AMMISSIONE A QUOTAZIONE SUL MERCATO TELEMATICO DELLE OBBLIGAZIONI DELLE OBBLIGAZIONI DEL PRESTITO DENOMINATO ATLANTIA TF 2012 Dettagli DEUTSCHE BANK S.P.A.
DEUTSCHE BANK S.P.A. Sede sociale Piazza del Calendario n. 3 Milano Iscritta all Albo delle Banche codice 3104 Capogruppo del Gruppo Deutsche Bank iscritta all Albo dei Gruppi Bancari codice 3104 Capitale Dettagli PROSPETTO DI BASE NOTA INFORMATIVA
Sede sociale e Direzione Generale: Ravenna Piazza Garibaldi, 6 Capitale Sociale 151.372.000,00 Euro interamente versato Banca iscritta all Albo delle Banche ai n.ri 5096/6270.3 Capogruppo del Gruppo Bancario Dettagli FINANZA & FUTURO BANCA S.P.A.
FINANZA & FUTURO BANCA S.P.A. Sede sociale Piazza del Calendario n. 1 Milano con socio unico Iscritta all Albo delle Banche codice 3170 Appartenente al Gruppo Deutsche Bank Iscritto all Albo dei Gruppi Dettagli CONDIZIONI DEFINITIVE DEL PRESTITO OBBLIGAZIONARIO. Capitalia S.p.A. 08/2006 02/2009 a tasso fisso crescente X tranche SERIE 06PF08 ISIN: IT0004093602
Capitalia Gruppo Bancario Società per Azioni Capitale Sociale 2.511.134.376 Registro delle Imprese di Roma Sede Sociale e Direzione Generale Via Marco Minghetti 17, 00187 Roma Codice Fiscale n. 00644990582 Dettagli in qualità di Emittente, Offerente e Responsabile del collocamento PROSPETTO DI BASE
Sede legale in Torino, Via Gramsci, n. 7 Capitale sociale: Euro 156.209.463,00 interamente versato Registro delle imprese di Torino e codice fiscale n. 02751170016 Appartenente al Gruppo Bancario Veneto Dettagli DEUTSCHE BANK S.P.A.
FINANZA & FUTURO BANCA S.P.A. Sede sociale Piazza del Calendario n. 1 - Milano Iscritta all Albo delle Banche codice 3170 Appartenente al Gruppo Deutsche Bank Iscritto all Albo dei Gruppi Bancari codice Dettagli Banco di Sardegna S.p.A. Obbligazioni a Tasso Fisso
Sede legale: Cagliari - Viale Bonaria 33 Sede amministrativa e Direzione generale: Sassari - Viale Umberto 36 Capitale sociale euro 147.420.075,00 i.v. Cod. fisc. e num. iscriz. al Registro delle Imprese Dettagli Iccrea Banca S.p.A. in qualità di Emittente e Responsabile del Collocamento
Iccrea Banca S.p.A. in qualità di Emittente e Responsabile del Collocamento Società per Azioni Via Lucrezia Romana, 41/47-00178 Roma P. IVA, Codice Fiscale e n. di Iscrizione al Registro delle Imprese Dettagli EMITTENTE OFFERENTE E RESPONSABILE DEL COLLOCAMENTO BANCA POPOLARE DI BARI S.C.p.A. PROSPETTO DI BASE
Società cooperativa per azioni Sede sociale e Direzione Generale in Corso Cavour 19, 70122 Bari Partita IVA, Cod. Fiscale e iscrizione al Registro imprese di Bari n. 00254030729 Albo aziende creditizie Dettagli APPROVATA LA RELAZIONE FINANZIARIA CONSOLIDATA SEMESTRALE AL 30 GIUGNO 2015 DEL GRUPPO AUTOSTRADE PER L ITALIA
Comunicato Stampa APPROVATA LA RELAZIONE FINANZIARIA CONSOLIDATA SEMESTRALE AL 30 GIUGNO 2015 DEL GRUPPO AUTOSTRADE PER L ITALIA I risultati consolidati (1) Nel primo semestre 2015 i ricavi consolidati Dettagli BANCA ATESTINA DI CREDITO COOPERATIVO S.C.
BANCA ATESTINA DI CREDITO COOPERATIVO S.C. Sede: Via G. B. Brunelli, 1 Iscritta all Albo delle Banche al n. 5338.9.0 / Iscritta all Albo delle Società Cooperative a Mutualità Prevalente al n. A160602 Capitale Dettagli MODELLO DELLE CONDIZIONI DEFINITIVE DEL PROGRAMMA DI EMISSIONE DI OBBLIGAZIONI CASSA DI RISPARMIO DI RAVENNA TASSO VARIABILE 10/10/08 10/10/11 TV SEM
MODELLO DELLE CONDIZIONI DEFINITIVE DEL PROGRAMMA DI EMISSIONE DI OBBLIGAZIONI CASSA DI RISPARMIO DI RAVENNA TASSO VARIABILE 10/10/08 10/10/11 TV SEM. 155^ EMISSIONE Cassa di Risparmio di Ravenna S.p.A. Dettagli OFFERTA DI EURO 1.000.000,00 COD ISIN
Sede sociale Capalbio Via Nuova n. 37. Iscritta all Albo delle banche al n. 4641.70 Iscritta all Albo delle società cooperative al n. A158347 Capitale sociale Euro 1.309.955,03 al 07/08/2006 Numero di Dettagli Infrastruttura, finanza, tecnologia e innovazione
PROFILO DI GRUPPO Infrastruttura, finanza, tecnologia e innovazione 5.000 km di autostrade a pedaggio in Italia, Brasile, Cile, India e Polonia 2 aeroporti in Italia Leader tecnologico, numero uno al mondo Dettagli CASSA RURALE ED ARTIGIANA DI CANTÙ Banca di Credito Cooperativo Società Cooperativa NOTA INFORMATIVA
Banca di Credito Cooperativo di Saturnia Società Cooperativa Sede sociale Saturnia, Comune di Manciano (GR) Iscritta all Albo delle banche al n. 21.10 Iscritta all Albo delle società cooperative al n. Dettagli AUTOSTRADE MERIDIONALI S.p.A.
AUTOSTRADE MERIDIONALI S.p.A. SOCIETÀ SOGGETTA ALL ATTIVITÀ DI DIREZIONE E DI COORDINAMENTO DI AUTOSTRADE PER L ITALIA S.P.A Comunicato Stampa APPROVATO IL PROGETTO DI RELAZIONE FINANZIARIA ANNUALE AL Dettagli BCC ATESTINA TV Euribor 6m+1.00 23/07/2015 23/01/2018 Serie 6/15 ISIN IT0005121634 fino ad un ammontare nominale complessivo di Euro 3.000.
- PROSPETTO SEMPLIFICATO Per l offerta al pubblico di cui all articolo 34-ter, comma 4 del Regolamento Consob n. 11971/99 Pubblicato in data 22/07/2015 (da consegnare al sottoscrittore che ne faccia richiesta) Dettagli PROSPETTO INFORMATIVO PER LE EMISSIONI OBBLIGAZIONARIE C.D. PLAIN VANILLA OFFERTA DI 2.000.000
Sede sociale Via Provinciale lucchese 125/B Iscritta all Albo delle banche al n. 2305-10 Iscritta all Albo delle società cooperative al n. A154088 Capitale sociale Euro 2.378.946 Numero di iscrizione nel Dettagli LOWER TIER II FIX TO FLOAT CON POSSIBILITÀ DI RIMBORSO ANTICIPATO;
Sede Legale e Direzione Generale: Bergamo, Piazza Vittorio Veneto, 8 Sedi operative: Brescia e Bergamo Iscritta all Albo delle Banche al n. 5678 ABI n. 3111.2 Capogruppo del "Gruppo UBI Banca" iscritto Dettagli ISIN IT000469394 8 CASSA DI RISPARMIO DI ALESSANDRIA S.P.A. OBBLIGAZIONI A TASSO FISSO
CONDIZIONI DEFINITIVE relative all offerta delle obbligazioni Cassa di Risparmio di Alessandria 6 Aprile 2011/2018 Tasso Fisso 4,10%, ISIN IT000469394 8 da emettersi nell ambito del programma CASSA DI Dettagli In qualità di Emittente, Offerente e Responsabile del Collocamento
In qualità di Emittente, Offerente e Responsabile del Collocamento Banca Popolare Etica Società Cooperativa per Azioni Sede Legale e Amministrativa: Via Niccoló Tommaseo, 7-35131 Padova Sito Internet: Dettagli Numero di iscrizione nel Registro delle Imprese di Arezzo, Codice Fiscale e Partita IVA 01622460515
Sede sociale Anghiari (AR) Via Mazzini, 17 Iscritta all Albo delle banche al n. 5407 Iscritta all Albo delle società cooperative al n. A161109 Capitale sociale Euro 7.574.358,00 al 31.12.2005 Numero di Dettagli IL PRESENTE PROSPETTO NON E SOTTOPOSTO ALL APPROVAZIONE DELLA CONSOB
BANCA DI CREDITO COOPERATIVO DI OPPIDO LUCANO E RIPACANDIDA SOCIETA COOPERATIVA Sede Legale e Amministrativa in Oppido Lucano Iscritta all Albo delle Banche tenuto dalla Banca d Italia al n. 5072.4.0 Iscritta Dettagli ISIN IT000468024 2 CASSA DI RISPARMIO DI ALESSANDRIA S.P.A. OBBLIGAZIONI A TASSO FISSO
BANCA CARIGE S.P.A. Cassa di Risparmio di Genova e Imperia 16123 Genova Via Cassa di Risparmio 15 FOGLIO INFORMATIVO REDATTO AI SENSI DELLA DISCIPLINA IN MATERIA DI TRASPARENZA DELLE OPERAZIONI E DEI SERVIZI Dettagli Prestito: " BANCA POPOLARE DI VICENZA 441.a EMISSIONE EUR 20 MILIONI 2009-2011 A TASSO VARIABILE "
Prestito: " BANCA POPOLARE DI VICENZA 441.a EMISSIONE EUR 20 MILIONI 2009-2011 A TASSO VARIABILE " Caratteristiche principali Cod.ISIN: Emittente: Ammontare: IT0004445117 Banca Popolare di Vicenza Nominali Dettagli Banca di Legnano 29 Luglio 2011/2015 Tasso Fisso 3,30%, ISIN IT000474669 6. BANCA DI LEGNANO S.p.A. OBBLIGAZIONI A TASSO FISSO
CONDIZIONI DEFINITIVE relative all offerta delle obbligazioni Banca di Legnano 29 Luglio 2011/2015 Tasso Fisso 3,30%, ISIN IT000474669 6 da emettersi nell ambito del programma BANCA DI LEGNANO S.p.A. OBBLIGAZIONI Dettagli PROSPETTO INFORMATIVO PER LE EMISSIONI OBBLIGAZIONARIE C.D. PLAIN VANILLA
BANCA REALE SpA - GRUPPO REALE MUTUA in qualità di Emittente, Offerente e Responsabile del collocamento Capitale sociale Euro 30.000.000 int. vers. - Partita IVA/Codice Fiscale/N. d iscrizione del Registro Dettagli CONDIZIONI DEFINITIVE
CONDIZIONI DEFINITIVE BANCA AGRICOLA POPOLARE DI RAGUSA Società Cooperativa per Azioni CONDIZIONI DEFINITIVE alla NOTA INFORMATIVA SUGLI STRUMENTI FINANZIARI OBBLIGAZIONI A TASSO FISSO TITOLI DI RISPARMIO Dettagli CONDIZIONI DEFINITIVE NOTA INFORMATIVA SUI PRESTITI OBBLIGAZIONARI DENOMINATI CASSA DI RISPARMIO DI ASTI S.P.A. ZERO COUPON 01/12/2009 01/12/2019
CONDIZIONI DEFINITIVE alla NOTA INFORMATIVA SUI PRESTITI OBBLIGAZIONARI DENOMINATI CASSA DI RISPARMIO DI ASTI S.P.A. ZERO COUPON 01/12/2009 01/12/2019 EURO 5.000.000 ISIN IT0004554520 Le presenti Condizioni Dettagli PROSPETTO INFORMATIVO PER LE EMISSIONI OBBLIGAZIONARIE C.D. PLAIN VANILLA
Banca di Credito Cooperativo di Pitigliano Società Cooperativa Sede sociale 58017 Pitigliano (GR) S.S. 74 Maremmana Est nr. 55256 Iscritta all Albo delle banche al n. 4360.40 Iscritta all Albo delle società Dettagli MODELLO DELLE CONDIZIONI DEFINITIVE DEL PROGRAMMA DI EMISSIONE DI OBBLIGAZIONI BANCA DI IMOLA TASSO VARIABILE
MODELLO DELLE CONDIZIONI DEFINITIVE DEL PROGRAMMA DI EMISSIONE DI OBBLIGAZIONI BANCA DI IMOLA TASSO VARIABILE Sede sociale e Direzione Generale: Imola, Via Emilia n. 196 Capitale Sociale 7.668.082,80 Euro Dettagli Prestito: " BANCA POPOLARE DI VICENZA 489.a EMISSIONE EUR 15 MILIONI 2009-2011 A TASSO FISSO "
Prestito: " BANCA POPOLARE DI VICENZA 489.a EMISSIONE EUR 15 MILIONI 2009-2011 A TASSO FISSO " Caratteristiche principali Cod.ISIN: Emittente: Ammontare: IT0004512312 Banca Popolare di Vicenza Nominali Dettagli OFF ERTA DI OBBLIGAZIONI BLPR S.P.A. 2,35% 2009-2011 44MA ISIN IT0004537608
Banca del Lavoro e del Piccolo Risparmio S.p.A. - Sede legale e amministrativa in Benevento, Contrada Roseto - 82100 Aderente al Fondo Interbancario di tutela dei depositi Capitale sociale e Riserve al Dettagli Banca Popolare di Mantova 31 Maggio 2011/2013. Tasso Fisso 2,60%, ISIN IT000471447 0. "BANCA POPOLARE DI MANTOVA S.p.A. OBBLIGAZIONI A TASSO FISSO"
CONDIZIONI DEFINITIVE relative all offerta delle obbligazioni Banca Popolare di Mantova 31 Maggio 2011/2013 Tasso Fisso 2,60%, ISIN IT000471447 0 da emettersi nell ambito del programma "BANCA POPOLARE Dettagli PROSPETTO DI BASE. relativo al programma di offerta al pubblico e/o quotazione degli investment certificate denominati
G L O S S A R I O PROSPETTO DI BASE relativo al programma di offerta al pubblico e/o quotazione degli investment certificate denominati (a) BORSA PROTETTA e BORSA PROTETTA con CAP e BORSA PROTETTA DI TIPO Dettagli CREDITO DI ROMAGNA S.p.A.
CREDITO DI ROMAGNA S.p.A. CONDIZIONI DEFINITIVE della NOTA INFORMATIVA CREDITO DI ROMAGNA OBBLIGAZIONI A TASSO VARIABILE CREDITO DI ROMAGNA S.p.A. TV 01/08/-01/02/2011 S50 IT0004390933 Le presenti Condizioni Dettagli BANCA DI ROMAGNA S.P.A.
BANCA DI ROMAGNA S.P.A. Sede sociale in Faenza (RA), Corso Garibaldi n. 1 Iscritta all Albo delle Banche al n. 5294 Appartenente al Gruppo CASSA DI RISPARMIO DI CESENA iscritto all Albo dei Gruppi Bancari Dettagli CONDIZIONI DEFINITIVE TASSO FISSO
CONDIZIONI DEFINITIVE TASSO FISSO Per l offerta relativa al programma di emissione denominato ROVIGOBANCA - TASSO FISSO IT0004750425 RovigoBanca 01/08/2015 TF 3,60% Le presenti Condizioni Definitive sono Dettagli CONDIZIONI DEFINITIVE Per il programma di emissione denominato
10 - Allegato 1A Modello delle condizioni definitive Emil Banca Obbligazioni Tasso Fisso Emil Banca - Credito Cooperativo s.c. in qualità di Emittente e Responsabile del Collocamento Denominazione: EMIL Dettagli OFFERTA DI EURO 500.000,00
Sede sociale Capalbio Via Nuova, n. 37 Iscritta all Albo delle banche al n. 4641.70 Iscritta all Albo delle società cooperative al n. A158347 Capitale sociale Euro 2.728.888,00 al 31/12/2009 Numero di Dettagli PROSPETTO INFORMATIVO
BANCA DI CREDITO COOPERATIVO DI LEVERANO Società Cooperativa Sede Legale e Amministrativa in Leverano Piazza Roma,1 Telefono 0832 925046-7 Fax 0832 910266 Codice ABI 08603 Codice fiscale e partita IVA Dettagli Banco di Credito P. Azzoaglio S.p.A.
Banco di Credito P. Azzoaglio S.p.A. Prospetto Informativo per le emissioni di obbligazioni bancarie previste dall art. 33, comma 4 del regolamento emittenti assunto con delibera Consob n. 11971 del 14 Dettagli CONDIZIONI DEFINITIVE DELLA NOTA INFORMATIVA. per il prestito obbligazionario BANCO DI DESIO E DELLA BRIANZA S.P.A. a tasso fisso denominato
CONDIZIONI DEFINITIVE alla NOTA INFORMATIVA DEL PROSPETTO DI BASE PER L OFFERTA DI PRESTITI OBBLIGAZIONARI A TASSO VARIABILE, MISTO e ZERO COUPON Banca Popolare di Bergamo S.p.A. 30/06/2008-2018 ZERO COUPON Dettagli PROSPETTO INFORMATIVO PER LE EMISSIONI DI OBBLIGAZIONI BANCARIE C.D. PLAIN VANILLA
Banca di Credito Cooperativo di San Marzano di San Giuseppe Società Cooperativa Sede Legale e Amministrativa in San Marzano di San Giuseppe (TA) in via Vittorio Emanuele n. 190/a Iscritta all Albo delle Dettagli CONDIZIONI DEFINITIVE RELATIVE ALL EMISSIONE DI OBBLIGAZIONI
CONDIZIONI DEFINITIVE RELATIVE ALL EMISSIONE DI OBBLIGAZIONI Banca Popolare Commercio e Industria 12.06.09-12.06.11 tasso fisso 2,30% Welcome Edition ISIN IT0004493158 di seguito le Obbligazioni o i Titoli Dettagli Numero di iscrizione nel Registro delle Imprese di Arezzo, Codice Fiscale e Partita IVA 01622460515
Sede sociale Anghiari (AR) Via Mazzini, 17 Iscritta all Albo delle banche al n. 5407 Iscritta all Albo delle società cooperative al n. A161109 Capitale sociale Euro 7.574.358,00 al 31.12.2005 Numero di Dettagli BANCA SVILUPPO ECONOMICO S.P.A.
PROSPETTO INFORMATIVO per le Emissioni di Obbligazioni Bancarie C.D. Plain Vanilla Offerta di obbligazioni a 3 anni 15/4/2011 15/4/2014 Tasso Fisso 3,50% a cedola semestrale Emissione n. 1/2011 ammontare Dettagli "BCC di Impruneta 10.12.2007 2017 4,30% sem "
Sede sociale Campi Bisenzio via Bruno Buozzi n. 54 Iscritta all Albo delle banche al n. 3559.20 Iscritta all Albo delle società cooperative al n. A164625 Capitale sociale Euro 810.500,00 Numero di iscrizione Dettagli CONDIZIONI DEFINITIVE. della NOTA INFORMATIVA. per il Prestito Obbligazionario denominato
CONDIZIONI DEFINITIVE della NOTA INFORMATIVA per il Prestito Obbligazionario denominato BANCO DI DESIO E DELLA BRIANZA 03/04/2012-03/04/2015 A TASSO VARIABILE CON TASSO MINIMO 2,00% Codice ISIN IT0004805302 Dettagli CONDIZIONI DEFINITIVE al PROSPETTO DI BASE SUL PROGRAMMA. OBBLIGAZIONI A TASSO VARIABILE BANCA CR FIRENZE S.p.A. PRESTITO OBBLIGAZIONARIO
Banca CR Firenze S.p.A. Sede legale e Direzione Generale: Via Bufalini 6-50122 Firenze Capitale Sociale euro 828.836.017,00 int. vers. Registro delle Imprese di Firenze, Cod. Fisc. e Part. IVA 04385190485 Dettagli CASSA DI RISPARMIO DI BOLZANO S.p.A. SÜDTIROLER SPARKASSE AG
CASSA DI RISPARMIO DI BOLZANO S.p.A. SÜDTIROLER SPARKASSE AG Società iscritta all Albo delle Banche Capogruppo del Gruppo Bancario Cassa di Risparmio di Bolzano iscritto all Albo dei Gruppi Bancari Sede Dettagli EMITTENTE ALERION CLEAN POWER S.P.A. RESPONSABILE DEL COLLOCAMENTO EQUITA S.I.M. S.P.A.
NOTA INFORMATIVA RELATIVA ALL OFFERTA PUBBLICA DI SOTTOSCRIZIONE E ALLA CONTESTUALE AMMISSIONE A QUOTAZIONE SUL MERCATO TELEMATICO DELLE OBBLIGAZIONI ORGANIZZATO E GESTITO DA BORSA ITALIANA S.P.A. DELLE Dettagli 1. FATTORI DI RISCHIO
BANCA DI CESENA CREDITO COOPERATIVO DI CESENA E RONTA SOCIETA COOPERATIVA CONDIZIONI DEFINITIVE della NOTA INFORMATIVA BANCA DI CESENA OBBLIGAZIONI STEP UP Banca di Cesena 24/01/2011-24/01/2016 Step Up Dettagli SCHEDA PRODOTTO PER PRESTITO OBBLIGAZIONARIO A TASSO FISSO
SCHEDA PRODOTTO PER PRESTITO OBBLIGAZIONARIO A TASSO FISSO Quanto segue costituisce una sintesi delle principali caratteristiche del Prestito Obbligazionario. Per un illustrazione esaustiva si invita l Dettagli Prestito: "BANCA NUOVA 160.A EMISSIONE EUR 10 MILIONI 2011 2015 A TASSO FISSO"
Prestito: "BANCA NUOVA 160.A EMISSIONE EUR 10 MILIONI 2011 2015 A TASSO FISSO" Caratteristiche principali: Codice ISIN: Emittente: Ammontare: IT0004681612 Banca Nuova nominali Eur 10 milioni Data emissione: Dettagli Cassa Centrale Raiffeisen dell Alto Adige S.p.A. con sede legale in 39100 Bolzano, via Laurin no. 1
PROSPETTO SEMPLIFICATO Per l offerta al pubblico di cui all articolo 34-ter, comma 4 del Regolamento Consob n. 11971/99 Pubblicato in data 15.01.2014 (da consegnare al sottoscrittore che ne faccia richiesta) Dettagli BANCA DI CESENA CREDITO COOPERATIVO DI CESENA E RONTA SOCIETA COOPERATIVA
BANCA DI CESENA CREDITO COOPERATIVO DI CESENA E RONTA SOCIETA COOPERATIVA CONDIZIONI DEFINITIVE della NOTA INFORMATIVA BANCA DI CESENA OBBLIGAZIONI A TASSO FISSO Banca di Cesena 20/09/2010 20/03/2013 TF Dettagli CONDIZIONI DEFINITIVE. della NOTA INFORMATIVA. per il Prestito Obbligazionario denominato. Codice ISIN IT0004888365
CONDIZIONI DEFINITIVE della NOTA INFORMATIVA per il Prestito Obbligazionario denominato BANCO DI DESIO E DELLA BRIANZA 01/02/2013-01/08/2015 TASSO FISSO 2,50% Codice ISIN IT0004888365 Le presenti Condizioni Dettagli PROSPETTO INFORMATIVO
PROSPETTO INFORMATIVO Per le Emissioni di Obbligazioni Bancarie c.d. Plain Vanilla Banca Emittente ( L Emittente ) BANCA FARNESE S.p.A. Banca Offerente ( L Offerente ) BANCA FARNESE S.p.A. Responsabili Dettagli CONDIZIONI DEFINITIVE CASSA DI RISPARMIO DI ASTI S.P.A. TASSO FISSO 4,00% 01/07/2009 01/07/2019 Euro 5.000.000 ISIN IT0004510613
CONDIZIONI DEFINITIVE alla NOTA INFORMATIVA SUI PRESTITI OBBLIGAZIONARI DENOMINATI CASSA DI RISPARMIO DI ASTI S.P.A. TASSO FISSO 4,00% 01/07/2009 01/07/2019 Euro 5.000.000 ISIN IT0004510613 Le presenti Dettagli BANCA DELLA MARCA. CREDITO COOPERATIVO SOCIETÀ COOPERATIVA in qualità di Emittente
BANCA DELLA MARCA CREDITO COOPERATIVO SOCIETÀ COOPERATIVA in qualità di Emittente REGOLAMENTO DI EMISSIONE DEL PRESTITO OBBLIGAZIONARIO BANCA DELLA MARCA CREDITO COOPERATIVO 2009/2013 TF 3,60% 146^ EMISSIONE Dettagli Intek Group S.p.A. n. 1 obbligazione del valore nominale unitario di Euro 21,60 riveniente dal prestito obbligazionario
DOCUMENTO DI OFFERTA OFFERTA PUBBLICA DI SCAMBIO VOLONTARIA TOTALITARIA ai sensi dell art. 102 del Decreto Legislativo 24 febbraio 1998, n. 58 come successivamente modificato ed integrato OFFERENTE ED Dettagli CONDIZIONI DEFINITIVE NOTA INFORMATIVA
BANCA POPOLARE DI SAN FELICE SUL PANARO Società Cooperativa per Azioni CONDIZIONI DEFINITIVE ALLA NOTA INFORMATIVA relativa al Programma di Offerta di Prestiti Obbligazionari denominato BANCA POPOLARE Dettagli Banca Centropadana tasso fisso 3,50% 16.04.2012/16.04.2015 serie 338 ISIN IT0004809296
CONDIZIONI DEFINITIVE alla NOTA INFORMATIVA DEL PROSPETTO DI BASE PER L OFFERTA DI PRESTITI OBBLIGAZIONARI A TASSO FISSO, STEP UP E STEP DOWN Banca Popolare di Bergamo S.p.A. 2008-2010 TASSO FISSO 3,80% Dettagli PRESTITO OBBLIGAZIONARIO EMITTENTE CREDITO SICILIANO S.P.A.
Credito Siciliano Società per Azioni Sede Legale: Via Siracusa, 1/E 90141 Palermo Codice Fiscale, Partita IVA e Registro delle Imprese di Palermo n. 04226470823 Albo delle Banche n. 522820 Società del Dettagli PROSPETTO INFORMATIVO PER LE EMISSIONI DI OBBLIGAZIONI BANCARIE c.d. PLAIN VANILLA
Sede Legale e Amministrativa in via Quartieri 39 25032 Chiari (BS) Iscritta all Albo delle Banche tenuto dalla Banca d Italia al n. 5683 Cod. Fisc. e n. iscrizione registro delle Imprese di Brescia, n. Dettagli CONDIZIONI DEFINITIVE
CONDIZIONI DEFINITIVE RELATIVE AL PROGRAMMA DI OFFERTA DI OBBLIGAZIONI DENOMINATE: CASSA DI RISPARMIO DI FERRARA S.P.A. A TASSO VARIABILE PRESTITO OBBLIGAZIONARIO CASSA DI RISPARMIO DI FERRARA S.P.A. A Dettagli SCHEDA PRODOTTO PER PRESTITO OBBLIGAZIONARIO A TASSO VARIABILE

References: art. 95
 art. 95
 art. 93
 art. 34
 art. 24
 articolo 34
 art. 33
 articolo 34
 art. 102