Source: http://www.cnv.gov.ar/ResDisciplinarias/ResIniciales/Resolucion16213.htm
Timestamp: 2017-11-20 19:09:00+00:00

Document:
RESOLUCION Nº 16.213
VISTO el Expediente Nº 1433/09 caratulado “S/P INTERNATIONAL RATINGS LLC. SUC. ARG. s/Calificación F.F. BONESI Series XV a XXII” – Incidente: Nota CNV N° 8886 del 23/06/09, y
Que en el Expediente N°684/09 caratulado “S&P INTERNATIONAL RATINGS LLC., SUC. ARG. s/Calificación F.F. BONESI Series XV a XXIII” son objeto de examen las calificaciones otorgadas por STANDARD & POOR’S INTERNATIONAL RATINGS LLC., SUCURSAL ARGENTINA, con fechas 8 y 21 de abril de 2009, a los valores fiduciarios correspondientes a las Series XV a XVII de los Fideicomisos Financieros BONESI, emitidas bajo el Programa Global SECUVAL en el cual se desempeña como fiduciario financiero BANCO DE VALORES S.A., y las asignadas a los valores fiduciarios de las Series XVIII a XXII de los Fideicomisos Financieros BONESI, emitidas en el marco del Programa Global SB FIDEICOMISOS FINANCIEROS, en el que se constata la actuación de STANDARD BANK ARGENTINA S.A. como fiduciario financiero.
Que, como consecuencia del estudio efectuado durante el desarrollo del trámite mencionado se dictó la Resolución N° 16.118 de fecha 8 de mayo de 2009, mediante la cual se resolvió instruir sumario a STANDARD & POOR’S INTERNATIONAL RATINGS LLC, SUCURSAL ARGENTINA, sus representantes legales al momento de los hechos analizados y a los miembros del Consejo de Calificación intervinientes en los procesos de calificación examinados por la posible infracción a lo dispuesto en los artículos 4°, 14 y 24 del Decreto N° 656/92 (mod. Decreto N° 749/2000) y al artículo 5° del Capítulo XVI de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.).
Que de acuerdo con la información asentada en los registros del Organismo a la fecha de la resolución indicada (documento individualizado como ID-9-22044-D presentado a través de la AUTOPISTA DE LA INFORMACION FINANCIERA el 22 de febrero de 2008), se incluyeron en la instrucción sumarial a los Señores Eduardo Enrique REPRESAS (L.E. N° 4.981.915) y Alfredo Lauro ROVIRA ( L.E. N° 4.449.512) como únicos representantes legales de la calificadora de riesgo (artículo 1° de la Resolución N° 16.118).
Que, posteriormente, con fecha 23 de junio de 2009 STANDARD & POOR’S INTERNATIONAL RATINGS LLC, SUCURSAL ARGENTINA adjuntó a la presentación formalizada mediante Nota CNV N° 8886, documentación vinculada con la designación de sus representantes legales, entre la que corresponde destacar: i) el poder de representación, inscripto en el Registro Público de Comercio, con fecha 28 de agosto de 2008, bajo el número 1170, del Libro 58, Tomo B de Estatutos Extranjeros, otorgado a favor de los Señores Eduardo Enrique REPRESAS, Alfredo Lauro ROVIRA y Marta Fernanda CASTELLI y ii) la constancia de aceptación del cargo por parte de la Sra. CASTELLI, de fecha 14 de julio de 2008 (fs. 1 a 15).
Que, conforme lo expuesto, de los antecedentes obrantes en estos actuados surge que la designación como representante legal de la Sra. Marta Fernanda CASTELLI –que como novedad recién se comunica a esta Comisión el 23 de junio de 2009-, su aceptación del cargo y la inscripción en el Registro Público de Comercio del documento mediante el cual se instrumentó la referida designación, se concretaron en fechas anteriores a aquellas en las que se emitieron los dictámenes de calificación que son objeto central del análisis encarado en el Expediente N° 684/09, el 8 y 21 de abril de 2009.
Que, en consecuencia, anoticiado el Organismo, según presentación espontáneamente realizada por la calificadora de riesgo, de la condición de representante legal de la Sra. CASTELLI a la época de los hechos cuyo examen otorgó fundamento a la decisión adoptada por Resolución N° 16.118, corresponde subsanar la omisión y reconocer a dicho fin la legitimación pasiva de la nombrada respecto de los cargos formulados en la instrucción sumarial.
Que al respecto se impone señalar que en todas las ramas del derecho –con exclusión de los procesos voluntarios- la acción debe dirigirse contra quien deba satisfacer la pretensión y/o respecto del cual se pueda exigir determinada conducta y tenga derecho a contradecir.
Que, en tal sentido, se advierte que la medida no irroga perjuicios al resto de los imputados –al no afectar su derecho de defensa- , ni retrotrae el estado del proceso sumarial en trámite, razón por la cual procede generalizar como regla y aplicar al caso bajo análisis lo dispuesto en el artículo 41, inciso 1° de la Ley N° 23.984.
Que, en otro orden, se corrobora en el caso la existencia de méritos suficientes que no sólo justifican la legitimación pasiva de la Sra. Marta CASTELLI, sino también fundamentan la ratificación e imputación a la nombrada de las posibles infracciones individualizadas en los cargos desarrollados en la Resolución N° 16.118 –que se considera parte integrante de la presente- y transcriptos en el segundo párrafo de estos considerandos.
Que la presente Resolución se dicta en uso de las atribuciones conferidas por los artículos 10 y 12 de la Ley Nº 17.811 (texto modificado por el Decreto Nº 677/01) y el artículo 25 del Decreto 656/92 (texto modificado por Decreto Nº 749/00).
ARTICULO 1º.- Instruir sumario a la Sra. Marta Fernanda CASTELLI (D.N.I. N° 21.142.591), en su carácter de representante legal de STANDARD & POOR’S INTERNATIONAL RATINGS LLC., SUCURSAL ARGENTINA al momento de los hechos analizados, en los términos y por los cargos efectuados en la Resolución N° 16.118 –que se considera parte integrante de la presente- por la posible infracción a lo dispuesto en los artículos 4°, 14 y 24 del Decreto N° 656/92 (mod. Decreto N° 749/2000) y al artículo 5° del Capítulo XVI de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.).
ARTICULO 2°.- A los fines previstos por los artículos 12 de la Ley Nº 17.811 (texto modificado por Decreto Nº 677/01) y 8° del Capítulo XXIX de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.), se fija audiencia preliminar para el día 18 de Noviembre de 2009 a las 11 horas.
ARTICULO 3º.- Hacer constar que conforme lo previsto en el artículo 3° de la Resolución N° 16.118 el Vicepresidente del Organismo, Lic. Alejandro VANOLI, fue designado conductor del sumario.
ARTICULO 4°.- Correr traslado de los cargos a la sumariada por el término y bajo apercibimiento de ley con copia autenticada de la Resolución N° 16.118 y de la presente.
ARTICULO 5º.- Regístrese y notifíquese con copia autenticada de la presente Resolución a la BOLSA DE COMERCIO DE BUENOS AIRES, a los efectos de su publicación en el Boletín Diario de dicha entidad e incorpórese en el sitio web del Organismo en www.cnv.gov.ar. Firmado: Héctor O. HELMAN, Director; Alejandro VANOLI, Vicepresidente; Eduardo HECKER, Presidente.

References: Resolución 
 artículo 5
 resolución 
 Resolución 
 Resolución 
 artículo 41
 Resolución 
 Resolución 
 artículo 25
 Resolución 
 artículo 5
 artículo 3
 Resolución 
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