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Timestamp: 2018-02-21 00:37:29+00:00

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Credit Suisse Fund Management S.A. Société Anonyme, 5, rue Jean Monnet L-2180 Luxembourg, R.C.S. Luxembourg B - PDF
Credit Suisse Fund Management S.A. Société Anonyme, 5, rue Jean Monnet L-2180 Luxembourg, R.C.S. Luxembourg B
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1 Credit Suisse Fund Management S.A. Société Anonyme, 5, rue Jean Monnet L-2180 Luxembourg, R.C.S. Luxembourg B novembre 2010 Credit Suisse Equity Fund (Lux) Aberdeen Money Market Fund (Lux) Madame, Monsieur, Dans le cadre de la vente par Credit Suisse S.A. d une partie de son activité de fonds traditionnelle à Aberdeen Asset Management PLC («Aberdeen»), nous vous informons des transferts qui auront lieu le 26 novembre ) Fusion du compartiment Credit Suisse Equity Fund (Lux) Infrastructure Aberdeen avec un compartiment d Aberdeen Global Le Conseil d administration de Credit Suisse Fund Management S.A. (la «société de gestion») a décidé de fusionner un compartiment de Credit Suisse Equity Fund (Lux) (le «compartiment en cessation d activité») avec un compartiment d Aberdeen Global (le «compartiment opérationnel»), par transfert des actifs et passifs du compartiment en cessation d activité vers le compartiment opérationnel (le «transfert d actifs»), en date du 26 novembre Aberdeen Global est géré par Aberdeen Global Services S.A., une entreprise du groupe Aberdeen dont certaines filiales exercent actuellement la fonction de conseillers en investissement du compartiment en cessation d activité. Compartiment en cessation d activité Credit Suisse Equity Fund (Lux) Infrastructure Aberdeen Compartiment opérationnel Aberdeen Global Infrastructure Fund Les détenteurs de parts du compartiment en cessation d activité acceptant la fusion recevront des actions du compartiment opérationnel comme suit: Catégorie de parts du compartiment en cessation d activité Monnaie de la catégorie de parts Catégorie d actions du compartiment opérationnel Monnaie de la catégorie d actions Catégorie B USD Catégorie S-2 USD Catégorie I USD Catégorie I-2 USD Catégorie N JPY Catégorie N-1 JPY Catégorie R (CHF) CHF Catégorie S(CHF)-2 Couverture en CHF Catégorie R ( ) EUR Catégorie S( )-2 Couverture en EUR Catégorie S ( ) EUR Catégorie I( )-2 Couverture en EUR Les détenteurs de parts inscrits au registre du compartiment en cessation d activité ont reçu une communication officielle au sujet du transfert d actifs proposé. Pour assurer l équité du transfert d actifs, la valeur nette d inventaire du compartiment en cessation d activité calculée au 26 novembre 2010 sera ajustée afin d aligner les méthodes d évaluation et différentes dates d évaluation des compartiments en cessation d activité et opérationnel ainsi que d inclure la protection du TER et la déduction des frais du transfert de dépôt dont bénéficie le compartiment opérationnel, comme il est décrit plus en détail ci-dessous. Le total expense ratio («TER») comprend les commissions de gestion et les charges de fonctionnement comme les frais juridiques, d audit, de garde, de registre et autres charges récurrentes du compartiment en cessation d activité. Les parts seront échangées le 26 novembre 2010 sur la base de la valeur nette d inventaire ajustée par part du compartiment en cessation d activité concerné et de la valeur nette d inventaire par part du compartiment opérationnel calculée le 26 novembre Les détenteurs de parts 1
2 seront informés à cet effet en temps voulu. Les détenteurs de parts sont priés de noter que la valeur nette d inventaire par part ajustée du compartiment en cessation d activité peut différer de la dernière valeur nette d inventaire publiée à des fins de négociation. Coûts L ensemble des coûts du transfert d actifs (à l exception des éventuels frais de transaction, d autres frais divers, des taxes sur le transfert d actifs et des coûts de transfert de la garde lorsqu ils sont inférieurs à 0,10% de la valeur des actifs transférés du compartiment concerné) seront à la charge de Credit Suisse S.A. et d Aberdeen, y compris les frais juridiques, comptables, les droits de timbre et autres frais administratifs. Changement de société de gestion, d administration centrale et de banque dépositaire Outre les transferts d actifs et de passifs proposés, Credit Suisse Fund Management S.A., en sa qualité de société de gestion actuelle du compartiment en cessation d activité, Credit Suisse Asset Management Fund Service (Luxembourg) S.A., en sa qualité d entité d administration centrale actuelle du compartiment en cessation d activité, et Credit Suisse (Luxembourg) S.A., en sa qualité de banque dépositaire du compartiment en cessation d activité, cesseront d exercer leurs fonctions à compter du 26 novembre Dernier rachat dans le cadre du compartiment en cessation d activité Les détenteurs de parts seront en mesure de demander le rachat de leurs parts du compartiment en cessation d activité jusqu à 15h00 HEC le 23 novembre 2010, c est-à-dire que les demandes de rachat peuvent être soumises jusqu à 15h00 HEC le 23 novembre 2010 et seront traitées sans frais. Toute demande de rachat de parts du compartiment en cessation d activité reçue après 15h00 HEC le 23 novembre 2010 ne sera pas traitée. De telles demandes de rachat devront être adressées à Aberdeen Global Services S.A. dès le 29 novembre 2010 et se rapporter au compartiment opérationnel. Suspension des négociations au sein du compartiment en cessation d activité L émission de parts du compartiment en cessation d activité sera suspendue à partir du 12 novembre Par conséquent, les demandes de souscription et de conversion de parts du compartiment en cessation d activité seront acceptées jusqu à 15h00 HEC le 12 novembre Négociation au sein du compartiment opérationnel Le compartiment opérationnel n a pas encore émis d actions et sera lancé à l issue du transfert d actifs. Les négociations au sein du compartiment opérationnel démarreront le 29 novembre Les détenteurs de parts sont priés de noter que toute demande de souscription, de rachat ou de conversion d actions du compartiment opérationnel reçue après 13h00 HEC le 29 novembre 2010 seront traitées aux prix en vigueur le 30 novembre Les détenteurs de parts sont priés de noter que l heure limite de négociation au sein du compartiment opérationnel est 13h00 HEC chaque jour de transaction (tel que défini dans le prospectus Aberdeen Global) et que la valeur nette d inventaire du compartiment opérationnel est calculée à 23h59 HEC. Les détenteurs de parts du compartiment qui s opposent au transfert d actifs proposé ont la possibilité de demander le rachat sans frais de tout ou partie de leurs parts jusqu à 15h00 HEC le 23 novembre Commissions de distribution Suite au transfert d actifs, à compter du 26 novembre 2010, Credit Suisse ne sera pas redevable de commissions de distribution au titre des positions détenues dans le compartiment en cessation d activité. Fiscalité Le transfert d actifs envisagé pourra donner lieu à un assujettissement à l impôt pour les investisseurs, en fonction du régime fiscal en vigueur dans leur pays de résidence, leur domicile fiscal ou le pays dont ils sont ressortissants. Il est recommandé aux investisseurs de se renseigner sur leur situation fiscale et d en discuter avec leur conseiller fiscal. 2
3 Distribution interdite dans certaines juridictions Le compartiment opérationnel d Aberdeen Global n est pas autorisé à la vente publique en République tchèque, au Portugal et au Liechtenstein. Nous prions les investisseurs et les distributeurs de se conformer à ces exigences. Autres informations Les investisseurs peuvent obtenir gratuitement des exemplaires du prospectus d Aberdeen Global, du prospectus simplifié et des statuts d Aberdeen Global au siège social d Aberdeen Global Services S.A., sis au 2b, rue Albert Borschette, L-1246 Luxembourg. Les prospectus et les prospectus simplifiés sont également disponibles sur le site 2) Transfert du fonds Aberdeen Money Market Fund (Lux) De plus, nous souhaitons vous informer des changements principaux suivants qui affecteront le fonds Aberdeen Money Market Fund (Lux) à compter du 29 novembre La société de gestion actuelle, Credit Suisse Fund Management S.A., sera remplacée par Aberdeen Global Services S.A.; 2. Aberdeen Global Services S.A. sera également désignée en tant que teneur de registre et agent de transfert à la place de Credit Suisse Asset Management Fund Service (Luxembourg) S.A.; 3. La banque dépositaire actuelle du fonds, Credit Suisse (Luxembourg) S.A., sera remplacée par BNP Paribas Securities Services, succursale de Luxembourg; 4. Credit Suisse Asset Management Fund Service (Luxembourg) S.A., en sa qualité d agent administrateur (autre que le teneur de registre et agent de transfert), sera remplacé par BNP Paribas Securities Services, succursale de Luxembourg; 5. Credit Suisse Group S.A., en sa qualité de promoteur du fonds, sera remplacé par le groupe Aberdeen; 6. L heure limite de réception des demandes de souscription, de rachat et de conversion passera à 13h00 (heure du Luxembourg) chaque jour de transaction et la valeur nette d inventaire sera calculée à 16h00 (heure du Luxembourg); toutes les instructions relatives à l achat et à la vente de parts reçues avant 13h00 (heure du Luxembourg) seront exécutées au prochain prix calculé après la réception de l instruction (donc à 16h00, heure du Luxembourg, chaque jour de transaction); 7. Les «Profils de risque» respectifs tels qu actuellement mentionnés dans le prospectus du fonds feront l objet de certains changements et des informations complémentaires relatives au risque seront introduites dans le nouveau prospectus. Les profils de l investisseur type (pour chaque compartiment) seront les suivants: «Le fonds convient uniquement aux investisseurs qui considèrent les fonds du marché monétaire comme une solution de remplacement des dépôts en liquidités. Il s adresse aux investisseurs expérimentés qui ne veulent investir que sur de très courtes périodes ou poursuivent un objectif de placement spécifique.» 8. Les parts en circulation des compartiments existants seront reclassifiées comme suit: Compartiments existants Aberdeen Money Market Fund (Lux) - Canadian Dollar Fund Aberdeen Money Market Fund (Lux) - Euro Fund Aberdeen Money Market Fund (Lux) - Sterling Fund Aberdeen Money Market Fund (Lux) - US Dollar Fund Catégorie de parts existante Catégorie B en CAD Catégorie P en CAD Catégorie B en EUR Catégorie O en EUR Catégorie P en EUR Catégorie B en GBP Catégorie P en GBP Catégorie B en USD Catégorie D en USD Catégorie O en USD Catégorie P en USD Nouvelle catégorie de parts Catégorie A - 2 en CAD Catégorie I - 2 en CAD Catégorie A - 2 en EUR Catégorie J - 2 en EUR Catégorie I - 2 en EUR Catégorie A - 2 en GBP Catégorie I - 2 en GBP Catégorie A - 2 en USD Catégorie Z - 2 en USD Catégorie J - 2 en USD Catégorie I - 2 en USD 3
4 9. Le nouveau prospectus prévoit un placement initial minimum et une participation minimum dans le fonds de USD ou l équivalent en devise. Cependant, le minimum est de USD ou l équivalent en devise pour les catégories de parts I, J et Z et de USD ou l équivalent en devise pour les parts de catégorie K. Ces minimums peuvent être ignorés à la discrétion de la nouvelle société de gestion. Les seuils de participation et de placement minimums ne seront pas imposés aux investisseurs existants à compter de la date d entrée en vigueur des changements mentionnés dans le présent avis; Les détenteurs de parts inscrits au registre des compartiments précités recevront une communication officielle au sujet des changements proposés. Négociation au sein des compartiments Les détenteurs de parts du fonds qui s opposent aux changements décrits ci-dessus ont la possibilité de demander le rachat sans frais de tout ou partie de leurs parts jusqu à 15h00 (heure du Luxembourg) le 24 novembre Pour assurer la mise en œuvre des changements susmentionnés, la société de gestion a décidé que les ordres d émission, de rachat et de conversion de parts du fonds reçus après 15h00 (heure du Luxembourg) le mercredi 24 novembre 2010 ne seront pas acceptés et que les investisseurs devront envoyer leurs ordres d émission, de rachat et de conversion de parts du fonds au nouveau teneur de registre et agent de transfert Aberdeen Global Services S.A. le 29 novembre 2010 (et à condition qu ils soient reçus avant 13h00 (heure du Luxembourg) ce jour-là, ces ordres seront exécutés à la valeur nette d inventaire calculée le lundi 29 novembre 2010). Les demandes de souscription, de rachat et de conversion de parts du fonds doivent être envoyées au teneur de registre et agent de transfert actuel Credit Suisse Asset Management Fund Service (Luxembourg) S.A. jusqu à 15h00 (heure du Luxembourg) le 24 novembre A compter de 15h00 (heure du Luxembourg) le 24 novembre 2010, les détenteurs de parts devront envoyer de nouvelles demandes de souscription, de rachat ou de conversion de parts du fonds au nouveau teneur de registre et agent de transfert Aberdeen Global Services S.A.. Commissions de distribution En conséquence des changements susmentionnés, à compter du 26 novembre 2010, Credit Suisse ne sera pas redevable de commissions de distribution au titre des positions détenues dans le compartiment Aberdeen Money Market Fund (Lux). Fiscalité Les changements susmentionnés pourront donner lieu à un assujettissement à l impôt pour les investisseurs, en fonction du régime fiscal en vigueur dans leur pays de résidence, leur domicile fiscal ou le pays dont ils sont ressortissants. Il est recommandé aux investisseurs de se renseigner sur leur situation fiscale et d en discuter avec leur conseiller fiscal. Autres informations Les investisseurs peuvent obtenir gratuitement des exemplaires du prospectus d Aberdeen Money Market Fund (Lux) et du prospectus simplifié au siège social d Aberdeen Global Services S.A., sis au 2b, rue Albert Borschette, L-1246 Luxembourg. Les prospectus et les prospectus simplifiés sont également disponibles sur le site Des renseignements sur Aberdeen sont inclus dans la lettre ci-jointe. Luxembourg, le 2 novembre 2010 Credit Suisse Fund Management S.A. Agissant en qualité de société de gestion actuelle de Credit Suisse Equity Fund (Lux) et d Aberdeen Money Market Fund (Lux). 4
5 Instructions pour les négociants en valeurs mobilières Fusion de Credit Suisse Equity Fund (Lux) Infrastructure Aberdeen et Aberdeen Global Infrastructure Fund Paiement du droit de timbre de négociation échu par le Credit Suisse aux négociants en valeurs mobilières. Conformément aux informations communiquées aux détenteurs de parts de Credit Suisse Equity Fund (Lux) Infrastructure Aberdeen (le «compartiment») au 1 er octobre 2010, le Conseil d administration de Credit Suisse Fund Management S.A. a décidé que ce compartiment serait regroupé dans un compartiment d'aberdeen Global. L échange des parts interviendra le 26 novembre 2010 sur la base de la valeur nette d inventaire ajustée 1 par part du compartiment et de la valeur d inventaire nette par part des compartiments repreneurs, calculées à cette date. Credit Suisse SA prend à sa charge le droit de timbre de négociation de 0,15% échu et exigible au titre de l'émission de nouvelles parts à la suite de la fusion. Il incombe aux négociants en valeurs mobilières de comptabiliser directement le droit de timbre de négociation dans leur registre de négociation et de l acquitter auprès de l'administration fédérale des contributions. Ils peuvent au demeurant requérir le montant correspondant auprès de Credit Suisse SA au moyen du formulaire joint. Pour les déposants, l échange doit être décompté sans droit de timbre de négociation. Le paiement n interviendra que pour les parts effectivement échangées. Ils sont par ailleurs priés de tenir compte des informations figurant aux pages suivantes. 1 Les valeurs nettes d inventaire du compartiment calculées le 26 novembre 2010 seront ajustées afin de tenir compte des diverses méthodologies et approches d évaluation des compartiments repris ou repreneurs et aussi pour prendre en compte la garantie du Total Expense Ratio («TER») et la déduction des frais inhérents au transfert de la garde d une partie du compartiment repris. CREDIT SUISSE SA a établi le présent document uniquement à titre d'information et à l'usage du destinataire. Toute reproduction ou mise à disposition de tiers requiert l autorisation écrite de CREDIT SUISSE SA. Le présent document ou une copie de celui-ci ne doivent pas être envoyés, emportés ni distribués aux Etats-Unis ou à une US Person. Il ne représente ni une offre de vente ni une incitation à acheter des titres. Les présentes instructions ne constituent pas un prospectus d émission au sens des art. 652a et 1156 CO. Page 1 /3 - Zurich, le 19 juillet 2010
6 1. Compartiments concernés Compartiments repris Credit Suisse Equity Fund (Lux) Infrastructure Aberdeen (USD) B (ISIN LU ) Credit Suisse Equity Fund (Lux) Infrastructure Aberdeen (USD) I (ISIN LU ) Credit Suisse Equity Fund (Lux) Infrastructure Aberdeen N (JPY) (ISIN LU ) Credit Suisse Equity Fund (Lux) Infrastructure Aberdeen R (CHF) (ISIN LU ) Credit Suisse Equity Fund (Lux) Infrastructure Aberdeen R (EUR) (ISIN LU ) Credit Suisse Equity Fund (Lux) Infrastructure Aberdeen S (EUR) (ISIN LU ) Compartiments repreneurs Aberdeen Global Infrastructure Fund Class S 2 Shares (USD) (ISIN LU ) Aberdeen Global Infrastructure Fund Class I 2 Shares (USD) (ISIN LU ) Aberdeen Global Infrastructure Fund Class N 1 Shares (JPY) (ISIN LU ) Aberdeen Global Infrastructure Fund Class S (CHF) 2 Shares (CHF hedged) (ISIN LU ) Aberdeen Global Infrastructure Fund Class S (EUR) 2 Shares (EUR hedged) (ISIN LU ) Aberdeen Global Infrastructure Fund Class I (EUR) 2 Shares (EUR hedged) (ISIN LU ) 2. Droit de timbre de négociation Credit Suisse SA prend à sa charge le droit de timbre de négociation de 0,15% échu et exigible au titre de l émission de nouvelles parts des compartiments repreneurs à la suite de la fusion. A ce titre, les négociants en valeurs mobilières sont tenus de déclarer à Credit Suisse SA le droit de timbre de négociation dû à l'aide du formulaire de demande ci-joint d'ici au 10 décembre 2010 à 18h00. Les positions échangées soumises au droit de timbre de négociation doivent être décomptées aux déposants sans leur être facturées. Credit Suisse SA versera par la suite aux négociants en valeurs mobilières (env. fin janvier 2011) le montant total dû au titre du droit de timbre de négociation par numéro ISIN. Nota bene: les investisseurs suivants sont exonérés du droit de timbre de négociation: a) Etats étrangers, banques centrales et banques étrangères; b) placements collectifs suisses en vertu de l art. 7 LPCC; c) placements collectifs étrangers en vertu de l art. 119 LPCC; d) institutions étrangères d assurances sociales; e) institutions étrangères de prévoyance professionnelle; f) sociétés d assuranes sur la vie étrangères soumises à une réglementation étrangère prévoyant une surveillance équivalente à celle de la Confédération; g) sociétés étrangères, dont les actions sont cotées auprès d une bourse reconnue ainsi que leurs sociétés affiliées étrangères consolidées. Pour de plus amples informations, nous renvoyons à l art. 17a de la loi fédérale sur les droits de timbre. 3. Echéance La date limite pour transmettre le formulaire de demande du droit de timbre de négociation ci-joint a été fixée au 10 décembre 2010 à 18h00. En cas d'incertitudes sur l'exactitude des renseignements fournis, Credit Suisse SA se réserve le droit de solliciter une confirmation écrite auprès de l'organe de révision du négociant en valeurs mobilières concerné. Credit Suisse SA n acquittera pas le droit de timbre de négociation pour tout formulaire envoyé après ce délai. Il appartiendra dès lors au négociant de s'en charger et de l acquitter auprès de l'administration fédérale des contributions, puisque les déposants se sont vus décompter l'échange sans droit de négociation. Page 2 /3 - Zurich, le 19 juillet 2010
7 4. Renseignement et traitement Le service SUWA93 se tient à votre disposition pour tout renseignement supplémentaire en relation avec le paiement du droit de négociation (tél ) Page 3 /3 - Zurich, le 19 juillet 2010
8 Date: 1 novembre 2010 Demande de remboursement du droit de timbre de négociation Service destinataire: Credit Suisse SA Service SUWA 93 CH-8070 Zurich Fax n Fusion de Credit Suisse Equity Fund (Lux) Infrastructure Aberdeen et Aberdeen Global Infrastructure Fund Paiement du droit de timbre de négociation échu par le Credit Suisse SA aux négociants en valeurs mobilières. Le paiement n intervient que pour les parts effectivement échangées. Credit Suisse SA prend à sa charge le droit de timbre de négociation de 0,15% échu et exigible au titre de l émission de nouvelles parts des compartiments repreneurs ci-dessous à la suite de la fusion. Le nombre de nouvelles parts doit être déclaré à Credit Suisse SA au moyen du présent formulaire d ici au 10 décembre 2010 à 18h00. Credit Suisse SA n acquittera pas le droit de timbre de négociation pour tout formulaire envoyé après ce délai. Il appartient dès lors aux négociants en valeurs mobilières de s en charger et de l acquitter auprès de l Administration fédérale des contributions. Emetteur: Banque: Service: Responsable: N de tél.: N CB: N ID SIS BP: Numéro de dépôt: Nous certifions avoir effectué l échange des parts de Credit Suisse Equity Fund (Lux) Infrastructure Aberdeen pour nos déposants et avoir inscrit dans le dépôt le nombre suivant de nouvelles parts du compartiment repreneur ci-dessous d Aberdeen Global pour le compte de déposants dont les positions sont soumises au droit de timbre de négociation 1. Parts émises Droit de timbre de négociation à payer [CHF] Compartiments repreneurs Aberdeen Global Infrastructure Fund Class S 2 Shares (USD) (ISIN LU / valeur ) Aberdeen Global Infrastructure Fund Class I 2 Shares (USD) (ISIN LU / valeur ) Aberdeen Global Infrastructure Fund Class N 1 Shares (JPY) (ISIN LU / valeur ) Aberdeen Global Infrastructure Fund Class S (CHF) 2 Shares (CHF hedged) (ISIN LU / valeur )) Aberdeen Global Infrastructure Fund Class S (EUR) 2 Shares (EUR hedged) (ISIN LU /valeur ) Total CHF Aberdeen Global Infrastructure Fund Class I (EUR) 2 Shares (EUR hedged) (ISIN LU / valeur ) Nous vous prions de virer le montant total en notre faveur via SIC. Nous comptabiliserons le droit de timbre de négociation directement dans notre registre de négociation pour le virer ensuite à l Administration fédérale des contributions.
9 Date: 1 novembre 2010 En cas d incertitudes sur l exactitude des renseignements fournis, Credit Suisse SA se réserve le droit de solliciter une confirmation écrite auprès de l organe de révision de la banque concernée. (Lieu et date) (Cachet et deux signatures valables) 1 Les investisseurs suivants sont exonérés du droit de timbre de négociation: a) Etats étrangers, banques centrales et banques étrangères; b) placements collectifs suisses en vertu de l art. 7 LPCC; c) placements collectifs étrangers en vertu de l art. 119 LPCC; d) institutions étrangères d assurances sociales; e) institutions étrangères de prévoyance professionnelle; f) sociétés d assurances sur la vie étrangères soumises à une réglementation étrangère prévoyant une surveillance équivalente à celle de la Confédération; g) sociétés étrangères dont les actions sont cotées à auprès d une bourse reconnue ainsi que leurs sociétés affiliées étrangères consolidées. Pour de plus amples informations, nous renvoyons à l art. 17a de la loi fédérale sur les droits de timbre.
10 Octobre 2010 Présentation d Aberdeen Asset Management Madame, Monsieur, Bienvenue dans le monde d Aberdeen Asset Management. Nous sommes l une des plus grandes sociétés indépendantes de gestion d actifs d Europe. Présente dans le monde entier, Aberdeen est une société de gestion d actifs indépendante, adepte de l approche long-only qui nous a permis de préserver notre stabilité dans une période de turbulences où de nombreuses institutions financières occidentales ont été affectées. Nous nous consacrons exclusivement à la gestion d actifs traditionnels comme les actions, les obligations et l immobilier. Nous gérons aujourd hui plus de 205,9 milliards d euros (à fin Août 2010)pour le compte exclusif de tiers dans le monde entier. Avec 31 bureaux répartis dans 24 pays, nous privilégions une approche ouverte et collégiale de l investissement, démarche que nous aimons partager avec nos clients et homologues de l industrie. Aberdeen emploie plus de personnes dans le monde. L acquisition l an dernier de certains fonds du Crédit Suisse s est traduite par un important développement de l activité d Aberdeen dans des régions où bon nombre de ses clients sont basés. Notre gamme de produits comprend maintenant un nombre plus important de fonds collectifs internationaux près de 90 au total. Par ailleurs, notre compétence s est élargie aux obligations convertibles ainsi qu aux fonds monétaires et sectoriels. Notre approche de l investissement et celle du Crédit Suisse sont complémentaires à bien des égards. Bien que dotés de nouveaux fonds et de nouveaux produits, nous restons fidèles à notre philosophie du travail en équipe et à un processus d investissement reposant sur l analyse des fondamentaux et une recherche interne. Vous trouverez des informations du Crédit Suisse concernant l intégration de fonds en annexe à la présente lettre, ainsi que sur la page Internet d Aberdeen pour votre pays, laquelle est accessible à partir du site principal de notre société, Des informations complémentaires d Aberdeen Global vous sont également fournies à la section B de la présente lettre. Nous disposons aujourd hui de nouveaux bureaux et de nouvelles équipes dans plusieurs villes d Europe. Le représentant local d Aberdeen a sans doute pris contact avec vous concernant des accords de distribution de la gamme complète d Aberdeen de fonds domiciliés au Luxembourg. Dans le cas contraire, si vous désirez des informations complémentaires sur la gamme élargie de fonds d Aberdeen ou que l un de nos représentants prenne contact avec vous, veuillez nous écrire à ou nous appeler au Bien cordialement Victoria Brown Directeur général Aberdeen Global Services S.A. 2b, rue Albert Borschette L Luxembourg Telephone: Fax: Authorised and regulated by the CSSF Luxembourg. Member of the Aberdeen Asset Management Group of Companies. Registered in Luxembourg No.B Registered Office 2b, rue Albert Borschette, L-1246 Luxembourg _0308
11 Section B A l initiative du Crédit Suisse Fund Management S.A., les transferts d actifs suivants auront lieu aux dates suivantes : Le 26 novembre 2010 : Credit Suisse Equity Fund (Lux) Infrastructure Aberdeen À compter du 29 novembre 2010 : Aberdeen Global Infrastructure Fund Credit Suisse Fund Management S.A., qui gère actuellement l Aberdeen Money Market Fund (Lux), sera remplacée par Aberdeen Global Services S.A., avec les changements supplémentaires suivants : Aberdeen Global Services S.A. remplacera Credit Suisse Asset Management Fund Service (Luxembourg) S.A. en qualité d agent comptable des registres et d agent de transfert. BNP Paribas Securities Services, succursale de Luxembourg, remplacera Credit Suisse (Luxembourg) S.A., en qualité de banque de dépôt d Aberdeen Money Market Fund (Lux) ; BNP Paribas Securities Services, succursale de Luxembourg, remplacera Credit Suisse Asset Management Fund Service (Luxembourg) S.A. en qualité d administrateur (autre qu agent comptable des registres et agent de transfert). Aberdeen Group remplacera Credit Suisse Group AG en qualité de promoteur d Aberdeen Money Market Fund (Lux). Des informations détaillées concernant Aberdeen Global et Aberdeen Money Market Fund (Lux), ainsi que sur les transferts d actifs proposés sont fournis ci-après. Informations concernant Aberdeen Global Forme et statut juridique du fonds à compartiments multiples Société de gestion, agent de transfert, domiciliataire et d'enregistrement Dépositaire et agent de listing Gestionnaire d'investissement et distributeur mondial Société d investissement à capital variable («SICAV») constituée au Luxembourg le 25 février 1988, conformément au droit du Luxembourg et à la directive européenne 85/611/CE, mise à jour. Agréée par la Commission de Surveillance du Secteur Financier en tant qu'entité d'investissement collectif en valeurs mobilières régie par la Section I de la loi du 20 décembre 2002 sur les organismes de placement collectif, mise à jour. Aberdeen Global Services S. A. 2b, rue Albert Borschette, L Luxembourg BNP Paribas Securities Services, Succursale de Luxembourg 33, rue de Gasperich, L-1085 Hesperange Aberdeen International Fund Managers Limited Rooms 26-05/06, 26th Floor, Alexandra House, 18 Chater Road, Central, Hong Kong Agent payeur State Street Bank Luxembourg, S. A. 49 Avenue J. F Kennedy, L-1855 Luxembourg Base de prix Valorisation quotidienne. Date butoir des demandes à 13h00, heure de Paris (sur la base d un prix à terme). Valorisation quotidienne à 13h00, heure de Paris, sauf pour Aberdeen Global Infrastructure Fund qui est valorisé à 23h59. Valorisation unique. Investissement minimum Actions de classe A, C, D, E et S Investissement initial USD ou l équivalent dans une autre devise. Investissement complémentaire USD ou l équivalent dans une autre devise. Les actions de classe C et S nécessitent par ailleurs la conclusion d un accord préalable avec le gestionnaire d investissement ou l un de ses associés. Actions de classe I, N et Z Investissement initial USD pour les seuls investisseurs reconnus comme institutionnels et sous réserve de la conclusion d un accord préalable avec le gestionnaire d investissement ou l un de ses associés (à noter que les actions de classe N ne peuvent être acquises que par des organismes de placement collectif de type fonds de fonds, sous forme de fonds d investissement ou de fonds de sociétés, qui sont distribués principalement au Japon). Investissement complémentaire : USD 2
12 Il est recommandé aux porteurs de parts de s informer des principales caractéristiques d Aberdeen Global en se référant aux Prospectus et Prospectus simplifié disponibles auprès d Aberdeen Global Services S.A. ou sur com. Objectifs du fonds, classes d actions Aberdeen Global Infrastructure Fund Les actifs du Credit Suisse Equity Fund (Lux) Infrastructure Aberdeen (le «fonds clos») seront intégrés au fonds Aberdeen Global - Infrastructure Fund (le «fonds successeur»). Le fonds successeur n a pas encore été lancé mais le sera du simple fait du transfert. Les objectifs, l approche d investissement et la devise de référence du fonds successeur sont précisés dans le tableau ci-dessous. Aberdeen Global Infrastructure Fund Objectif d investissement et approche Devise de référence L'objectif d'investissement du fonds est de générer un rendement total attractif à long terme en investissant au moins deux tiers de ses actifs dans des sociétés internationales opérant dans des secteurs liés aux infrastructures, par exemple qui génèrent une partie substantielle de leur chiffre d'affaires et de leurs résultats dans l'énergie, l'ingénierie et la construction, les équipements électriques, les services environnementaux, les matériaux, la promotion immobilière, les ressources, les transports et les ressources aux collectivités. En outre, le fonds peut investir dans des sociétés tirant la majorité de leurs revenus du financement des activités ci-dessus. Le fonds peut également être investi majoritairement dans des sociétés domiciliées dans des pays émergents ou dans des sociétés qui génèrent la majeure partie de leurs revenus de ces pays. Dollar US L attribution de parts dans le fonds successeur aux porteurs de parts s effectuera dans les conditions suivantes : Classe de part du fonds clos Devise de la part TER Classe de part du fonds successeur Classe B USD 2,21 Informations particulières destinées aux porteurs de parts des fonds clos suivants: 3 Devise de la classe d'actifs TER simulé USD 2,10 Classe I USD 1,29 Classe I-2 USD 1,18 Classe N JPY 0,76 Classe N-1 JPY 0,70 Classe R (CHF) CHF 2,21 Classe S(CHF)-2 Couvert en CHF 2,10 Classe R (EUR) EUR 2,21 Classe S(EUR)-2 Couvert en EUR 2,10 Classe S (EUR) EUR 1,29 Classe I(EUR)-2 Couvert en EUR 1,18 A noter également, s agissant du fonds clos ci-dessus, que le TER du fonds successeur dans lesquels leurs actifs seront transférés devrait généralement être inférieur au TER du fonds clos correspondant et au TER simulé du fonds successeur au 31 mai 2010 (dans l hypothèse d un transfert à cette date). Les chiffres sont fournis dans les tableaux ci-dessus. Profil du fonds Le transfert d actifs n aura pas d impact notable sur le profil de risque de ce compartiment. Informations sur Aberdeen Money Market Fund (Lux) Outre les changements susmentionnés, les modifications supplémentaires suivantes seront apportées au fonds à compter du 29 novembre 2010 : BNP Paribas Securities Services, succursale de Luxembourg, sera nommé agent de listing. State Street Bank Luxembourg S.A. sera nommé agent payeur. International Financial Data Services (UK) Limited et International Financial Data Services Limited seront nommés sous-agents de traitement des données. La date butoir de réception des demandes de soumission, rachat et transfert sera désormais 13h00 heure de Luxembourg, chaque jour de cotation, et la valeur liquidative sera calculée à 16h00 heure de Luxembourg. Toutes les instructions d achat et de vente de Parts reçues avant 13h00 heure de Luxembourg seront exécutées au prix suivant calculé après réception de l instruction (soit 16h00 heure de Luxembourg chaque jour de cotation).
13 Le mandat des agents de placement actuels cessera et Aberdeen International Fund Managers Limited sera nommé distributeur mondial. Les parts en circulation des compartiments existants d Aberdeen Money Market Fund (Lux) seront reclassifiés comme suit : Compartiment existant Aberdeen Money Market Fund (Lux) - Canadian Dollar Fund Aberdeen Money Market Fund (Lux) - Euro Fund Aberdeen Money Market Fund (Lux) - Sterling Fund Aberdeen Money Market Fund (Lux) - US Dollar Fund Classe de part du fonds existant Classe B en CAD Classe P en CAD Classe B en EUR Classe O en EUR Classe P en EUR Classe B en GBP Classe P en GBP Classe B en USD Classe D en USD Classe O en USD Classe P en USD Classe de part du fonds successeur Classe A-2 en CAD Classe I-2 en CAD Classe A-2 en EUR Classe J-2 en EUR Classe I-2 en EUR Classe A-2 en GBP Classe I-2 en GBP Classe A-2 en USD Classe Z-2 en USD Classe J-2 en USD Classe I-2 en USD Les objectifs d investissement actuellement précisés dans le Prospectus changeront pour chaque compartiment, comme suit : «L objectif d investissement du compartiment est de préserver le capital et une valeur stable, tout en maintenant une liquidité élevée et en générant des rendements. Pour y parvenir, les actifs du compartiment sont investis selon le principe de la diversification des risques, dans des instruments monétaires et dans des dépôts auprès d institutions de crédit, dont des dépôts à échéance fixe auprès d établissement financiers, des certificats de dépôt, des billets de trésorerie, des bons à moyen terme, des bons du Trésor à court terme ou encore des comptes de type «call & notice». Il est également possible que le compartiment détienne de manière secondaire des espèces ou équivalents espèces. Le compartiment est destiné à être géré comme un fonds monétaire à court terme tel que défini de temps à autre par le Comité européen des régulateurs des marchés de valeurs mobilières. En outre, le gérant s efforcera d obtenir et de conserver une note AAA ou équivalente attribuée par au moins une agence de notation.» Le nouveau Prospectus prévoit un investissement initial minimum dans le fonds de USD ou l équivalent dans une autre devise. En revanche, le minimum est de USD ou l équivalent dans une autre devise pour les parts de classes I, J et Z, et de USD ou l équivalent dans une autre devise pour les Parts de classe K. À sa discrétion, la nouvelle société de gestion peut renoncer à ces minima. L investissement minimal et maximal sera supprimé pour tout investisseur existant à compter de la date des modifications précisée dans la présente. La valeur des actifs liquides et des instruments monétaires détenus au sein du fonds sera déterminée comme suit (conformément aux dispositions énoncées dans le nouveau Prospectus); «Les actifs liquides et les instruments monétaires (selon la définition du Prospectus, instruments assortis d une échéance ou d une échéance résiduelle ne dépassant pas 397 jours, ou prévue par la loi luxembourgeoise) seront valorisés selon la méthode de l amortissement linéaire. Ces actifs de chaque fonds seront évalués de temps à autre (au moins une fois par semaine), sous la direction de la société de gestion, afin d identifier tout écart entre la valeur liquidative calculée à l aide des valeurs boursières et celle calculée selon la méthode de l amortissement linéaire. Tout écart substantiel entre la valeur boursière et le coût amorti sera porté à l attention de la société de gestion, qui pourra décider de prendre ou de charger l administrateur, sur consultation du gestionnaire d investissement, de prendre toute mesure jugée appropriée pour éliminer ou réduire cet écart avec des moyens raisonnables. Dans tous les autres cas où la méthode de l amortissement linéaire n est pas jugée appropriée par la société de gestion pour calculer la valeur des actifs du fonds concerné, celle-ci peut prendre ou charger l administrateur, sur consultation du gestionnaire d investissement, de prendre toute mesure jugée appropriée pour éliminer ou réduire, avec des moyens raisonnables, toute dilution ou résultat injuste pour les porteurs de parts. Dans les deux cas, de telles mesures seront prises sans préavis aux porteurs de parts et peuvent comprendre, sans limitation, le calcul de la valeur liquidative à partir de valeurs boursières disponibles (calculées au moment de la valorisation quotidienne) ou de tous principes de valorisation généralement reconnus.» La devise de référence du fonds deviendra le dollar américain à compter du 1er janvier 2011, soit le début du prochain exercice du fonds. 4
14 Les parts du fonds seront émises uniquement de manière nominale et non au porteur. En ce qui concerne toutes parts au porteur en circulation suite à la date effective des modifications détaillées dans la présente, nous informons les détenteurs que les certificats et (éventuels) coupons au porteur doivent être présentés à l agent de transfert qui fournira de nouvelles instructions pour la remise de ces derniers. La nouvelle réglementation de gestion, qui traduit entre autres les modifications ci-dessus, entrera en vigueur le 29 novembre 2010 et aura force obligatoire à l égard des tiers le jour de la publication d un avis de dépôt des réglementations de gestion dans le «Mémorial C, Recueil des Sociétés et Associations» du Luxembourg. D après une simulation des dépenses, il n y aura pas d augmentation substantielle des frais et charges totales prélevées sur les porteurs de parts. Le fait que cela se concrétise ou non dépend du niveau réel des dépenses encourues dans le fonds successeur, et ne peut être garanti. En revanche, nous attirons l attention des porteurs de parts sur le nouveau Prospectus qui comporte des informations détaillées sur les nouveaux frais de gestion des investissements et le nouveau barème de commissions. Les politiques concernant la protection des données, le market timing, la lutte contre le blanchiment de capitaux et l ajustement pour dilution figureront dans les nouveaux Prospectus et Prospectus simplifié. Le nouveau Prospectus prévoit certaines circonstances dans lesquelles un ajustement pour dilution s applique. Le gestionnaire d investissement actuel Aberdeen International Fund Managers Limited et le sous-conseiller en investissement actuel Aberdeen Asset Managers Limited conserveront leurs fonctions. Profil du fonds Comme le prévoit le Prospectus du fonds, des modifications seront apportées aux «Profils de risque» respectifs et certaines déclarations supplémentaires sur le risque figurent dans le nouveau Prospectus. Pour chaque compartiment, les Profils de l investisseur typique seront les suivants : «Le fonds convient uniquement aux investisseurs qui considèrent les fonds monétaires comme une alternative aux dépôts bancaires. Le fonds s adresse aux investisseurs avertis qui souhaitent uniquement investir à court terme ou qui ont un objectif d investissement spécifique.» 5

References: art. 652
 art. 7
 art. 119
 art. 17
 art. 7
 art. 119
 art. 17