Source: http://docplayer.it/15551312-Regolamento-del-fondo-interno.html
Timestamp: 2018-10-19 16:38:25+00:00

Document:
1 REGOLAMENTO DEL FONDO INTERNO OFFERTA AL PUBBLICO DI FFL Certius 6% Coupon 3 PRODOTTO FINANZIARIO-ASSICURATIVO DI TIPO UNIT LINKED ART.1) ISTITUZIONE E DENOMINAZIONE DEL FONDO Cardif Lux Vie Société Anonyme, Compagnia di Assicurazioni sulla vita di diritto Lussemburghese, di seguito la Compagnia, ha attivato, secondo le modalità prescritte nel presente Regolamento, un Fondo Interno denominato FFL CERTIUS 6% COUPON 3, di seguito «Fondo Interno» o «Fondo» non suddiviso in comparti. ART.2) PARTECIPANTI AL FONDO Al Fondo possono partecipare esclusivamente gli Investitori-contraenti delle polizze emesse dalla Compagnia e correlate allo stesso in base alle condizioni contrattuali. Art.3) OBIETTIVO DEL FONDO INTERNO Obiettivo di gestione: L obiettivo di gestione del Fondo Interno FFL Certius 6% Coupon 3 è di garantire, nell orizzonte temporale di 5 anni e 14 giornie, più precisamente, dal 26 settembre 2013 al 10 ottobre 2018, un valore della quota calcolato in funzione dalle 20 azioni europee che compongono le paniere di Base al 05/0/2013 e dell indice Dow Jones Euro Stoxx 50. L Indice Euro Stoxx 50 è il principale indice azionario europeo. L Indice è composto dalle 50 azioni a maggiore capitalizzazione appartenenti alla zona Euro. L obiettivo di gestione del Fondo Interno FFL Certius 6% Coupon 3 è di corrispondere a scadenza un valore della quota così come descritto nel successivo paragrafo (III) prestazioni a scadenza e distribuire durante gli 5 anni di sua attività, per ciascuna quota, cedole annue così come descritto nel successivo paragrafo (II) ( calcolo e corresponsione delle cedole ). In particolare: I) Descrizione del Paniere di Riferimento, del e del Performance Sunrise a) Paniere di Riferimento e Le azioni che costituiscono l Indice Euro Stoxx 50 al 05/0/2013 formano il Paniere di Riferimento. Tale Paniere di Riferimento rimane lo stesso durante tutto il periodo d investimento anche se alcune azioni vengono escluse dall Indice Euro Stoxx 50. Paniere di riferimento: Air Liquide SA Allianz SE Anheuser-Busch InBev B ArcelorMittal MT NA ASML Holding NV Assicurazioni Generali AXA SA CS FP Banco Bilbao Vizc Arg Banco Santander SA BASF SE Bayer AG Bayerische Motoren W BNP Paribas SA Carrefour SA Cie de St-Gobain CRH PLC Daimler AG Danone SA Deutshe Bank AG Deutsche Telekom AG E.ON AG Enel SpA Eni SpA Essilor International France Telecom SA GDF Suez Iberdrola SA Inditex SA ING Groep NV Intesa Sanpaolo Kon Philips Electro L Oreal SA LVMH Moet 1 WM-IT-L2II Regolamento Certius 6% Coupon 3 Z5-it Cardif lux vie Société Anonyme Avenue de la Porte Neuve - L-222 luxembourg TVA : LU r.c.s luxembourg N B tél. : Fax :
2 Muenchener Rueck Nokia OYJ Repsol SA RWE AG Sanofi SAP AG Schneider Electric siemens AG societe Generale Telefonica SA Total SA Unibail-Rodamco UniCredit SpA Unilever NV Vinci SA Vivendi SA Volkswagen AG A scadenza, il è formato da 20 azioni equi ponderati del Paniere di Riferimento dal quale le 10 azioni meno performanti e le 20 azioni più performanti sono state escluse. Le performance sono misurate alla data del 26 settembre Illustrazione: Azioni più performanti Azione 1 Azione 2 Azione 3 Azione 4 Azione 5 Azione 6 Azione Azione 8 Azione 9 Azione 10 Azione 11 Azione 12 Azione 13 Azione 14 Azione 15 Azione 16 Azione 1 Azione 18 Azione 19 Azione Azione Azione Azione 23 Azione Azione Azione 26 Azione 2 2 Azione Azione Azione 30 Azione Azione Azione 33 Azione Azione 41 Azione Azione 42 Azione 36 Azione 43 Azione 3 34 Azione 44 Azione Azione 45 Azione 39 Azione 46 Azione 40}Azione 36 Azione 4 Azione 3 Azione 48 Azione 38 Azione 49 Azione 50 Azione 39 Azione 40 Azioni meno performanti Per ogni azione del, la performance Certius è cosi calcolata: - se la performance dell azione è superiore o uguale a -35%, allora la performance Certius dell azione è pari a 100%. - se la performance dell azione è inferiore a -35%, allora la performance Certius dell azione è 0%. Performance Certius del paniere Target = Performance equo ponderata delle 20 azioni che compongono il paniere Target. b) Performance Sunrise Al fine dell individuazione del valore dell Indice vengono considerate novantasei date di constatazione mensile. Tali date comprendono la data di inizio operatività del Fondo Interno (26/09/2013) ed il 30 di ogni mese, dal settembre 2013 incluso al settembre 2018 incluso. Nel caso in cui il 30 del mese non fosse un giorno lavorativo si considererà il primo giorno lavorativo immediatamente successivo. Ogni valore così identificato sarà denominato Si con i = 0,1, Ad ogni data di constatazione mensile verrà rilevata la performance mensile dell Indice, come rapporto tra il valore dell Indice alla data di constatazione mensile corrispondente (i) ed il valore dell Indice alla data di constatazione mensile precedente (i-1). Performance mensile dell indice PMi= (Si/Si-1) i = da 1 a 60 Si: valore di chiusura dell Indice alla Data di constatazione mensile con i =1,2,.. 60 Si-1: valore di chiusura dell Indice alla data di constatazione mensile precedente con i=1,2,.. 60 Data di constatazione mensile : 26-Sep-13, 28-Oct-13, 26-Nov-13, 2-Dec-13, 2-Jan-14, 26-Feb-14, 26-Mar-14, 28-Apr-14, 2-May-14, 26-Jun-14, 28-Jul-14, 26-Aug-14, 26-Sep-14, 2-Oct-14, 26-Nov-14, 29-Dec-14, 26-Jan-15, 26-Feb-15, 26-Mar-15, 2-Apr-15, 26-May-15, 26-Jun-15, 2-Jul-15, 26-Aug-15, 28-Sep-15, 26-Oct-15, 26-Nov-15, 29-Dec-15, 26-Jan-16, 26-Feb-16, 29-Mar-16, 26-Apr-16, 26-May-16, 2-Jun-16, 26-Jul-16, 26-Aug-16, 26-Sep-16, 26-Oct-16, 28-Nov-16, 28-Dec-16, 26-Jan-1, 2-Feb-1, 2-Mar-1, 26-Apr-1, 26-May-1, 26-Jun-1, 26-Jul-1, 29-Aug-1, 26-Sep-1, 26-Oct-1, 2-Nov-1, 2-Dec-1, 26-Jan-18, 26-Feb-18, 26-Mar-18, 26-Apr-18, 28-May-18, 26-Jun-18, 26-Jul-18, 2-Aug-18, 26-Sep-18 WM-IT-L2II Regolamento Certius 6% Coupon 3 Z5-it Cardif lux vie Société Anonyme Avenue de la Porte Neuve - L-222 luxembourg TVA : LU r.c.s luxembourg N B tél. : Fax :
3 La performance Sunrise viene replicata dal prodotto aritmetico di tutte le 60 performance mensili per l intero periodo diviso per il prodotto aritmetico delle sole 6 migliori performance mensili di ogni anno Performance Sunrise = Prodotto (Pmi) / Prodotto (MAXy) Dove: MAXy: migliori prestazioni mensili dei Sottostanti (come definito sopra) durante l anno Y Con y=1: da ed incluso il 26 Settembre 2013 al 26 Settembre 2014 y=2: da ed incluso il 26 Settembre 2014 al 28 Settembre 2015 y=3: da ed incluso il 28 Settembre 2015 al 26 Settembre 2016 y=4: da ed incluso il 26 Settembre 2016 al 26 Settembre 201 y=5: da ed incluso il 26 Settembre 201 al 26 Settembre 2018 II) Descrizione delle modalità di distribuzione della cedola a) Cedole annuali Al ogni data di liquidazione delle cedole, corrispondenti al 10 ottobre 2014, 12 ottobre 2015, 10 ottobre 2016, 10 ottobre 201, 10 ottobre 2018, viene corrisposta per ogni quota una cedola pari al 6 % : Cedola al primo anno (10/10/2014) = 6 % x 100 Euro = 6 Euro per ogni quota Cedola al secondo anno (12/10/2015) = 6 % x 100 Euro = 6 Euro per ogni quota Cedola al terzo anno (10/10/2016) = 6 % x 100 Euro = 6 Euro per ogni quota Cedola al quarto anno (10/10/201) = 6 % x 100 Euro = 6 Euro per ogni quota Cedola al quinto anno (10/10/2018) = 6 % x 100 Euro = 6 Euro per ogni quota b) Cedola Sunrise Alla scadenza del 10 ottobre 2018 il Fondo Interno distribuisce una cedola pari al 100 % della Performance Sunrise, se questa Performance è positiva alla data di constatazione. Cedola Sunrise alla scadenza : 100% x Perfromance Sunrise x 100 Euro per ogni quota detenute. III) Descrizione delle modalità di rimborso alla scadenza Alla scadenza del 10 ottobre 2018, il rimborso sarà effettuato secondo il valore finale delle 20 Performance Certius dei 20 titoli che compogno il Panier Target e il valore della Performance Sunrise. Rimborso = 100 Euro x (Performance Certius + Performance Sunrise + 6%) x Numero delle quote detenute 3 WM-IT-L2II Regolamento Certius 6% Coupon 3 Z5-it Cardif lux vie Société Anonyme Avenue de la Porte Neuve - L-222 luxembourg TVA : LU r.c.s luxembourg N B tél. : Fax :
4 Esempio 1: Nessuna azione termina al di sotto della barriera del 35%. Al termine di ogni anno l investitore riceverebbe un premio pari al 6%. Ipotizziamo uno scenario di mercato dove nessuna delle 20 azioni del abbia a scadenza un valore inferiore al 60% del proprio valore iniziale. Essendo pari a zero il numero di azioni del che hanno una performance inferiore al - 35%, a scadenza l investitore, oltre al premio pari al 6%, riceverebbe un rimborso pari al 100% del capitale investito. Performence Osservata Performance CERTIUS Azione 21 60% 100% Azione 22 55% 100% Azione 23 50% 100% Azione 24 45% 100% Azione 25 40% 100% Azione 26 35% 100% Azione 2 30% 100% Azione 28 25% 100% Azione 29 20% 100% Azione 30 15% 100% Azione 31 10% 100% Azione 32 5% 100% Azione 33 0% 100% Azione 34-5% 100% Azione 35-10% 100% Azione 36-15% 100% Azione 3-20% 100% Azione 38-25% 100% Azione 39-30% 100% Azione 40-34% 100% Media delle performance CERTIUS 100% Ipotizziamo uno scenario di mercato dove l indice SX5E registri una performance annuale (calcolata come la capitalizzazione composta delle 12 performance mensili a partire dalla data di strike) pari al 11,24%, e in cui la migliore performance mensile dell anno sia pari al 4%. A scadenza l investitore riceverebbe un premio Bonus pari al 100% della performance Sunrise pari al +40%. Rimborso = 100 Euro x (100% + 40% + 6%) x Numero delle quote detenute = 100 Euro x 146% x Numero delle quote detenute = 146 Euro x Numero delle quote detenute 4 WM-IT-L2II Regolamento Certius 6% Coupon 3 Z5-it Cardif lux vie Société Anonyme Avenue de la Porte Neuve - L-222 luxembourg TVA : LU r.c.s luxembourg N B tél. : Fax :
5 Esempio 2: 5 azioni del terminano al di sotto della barriera del 35%. Al termine di ogni anno l inves0tore riceverebbe un premio pari al 6%. Ipotizziamo uno scenario di mercato dove 5 delle 20 azioni del abbiano a scadenza un valore inferiore al 35% del proprio valore iniziale. Essendo pari a 5 il numero di azioni del che hanno una performance inferiore al -35%, a scadenza l investitore riceverebbe un rimborso pari al 5% del capitale investito. Performence Osservata Performance CERTIUS Azione 21 28% 100% Azione 22 23% 100% Azione 23 18% 100% Azione 24 13% 100% Azione 25 8% 100% Azione 26 3% 100% Azione 2-2% 100% Azione 28 -% 100% Azione 29-12% 100% Azione 30-1% 100% Azione 31-22% 100% Azione 32-2% 100% Azione 33-29% 100% Azione 34-31% 100% Azione 35-34% 100% Azione 36-4% 0% Azione 3-52% 0% Azione 38-5% 0% Azione 39-62% 0% Azione 40-6% 0% Media delle performance CERTIUS 5% Ipotizziamo uno scenario di mercato dove la performance Sunrise è negativa. L investitore non riceve un premio Bonus a scadenza in questo caso. Rimborso = 100 Euro x (5% + 0% + 6%) x Numero delle quote detenute = 100 Euro x 81% x Numero delle quote detenute = 81 Euro x Numero delle quote detenute 5 Attenzione: in questo caso l Investitore-Contraente ottiene, a scadenza, un capitale inferiore al premio versato. WM-IT-L2II Regolamento Certius 6% Coupon 3 Z5-it Cardif lux vie Société Anonyme Avenue de la Porte Neuve - L-222 luxembourg TVA : LU r.c.s luxembourg N B tél. : Fax :
6 Esempio 3: 10 azioni del terminano al di sotto della barriera del 35% Al termine di ogni anno l inves0tore riceverebbe un premio pari al 6%. Ipotizziamo uno scenario di mercato dove 10 delle 20 azioni del abbiano a scadenza un valore inferiore al 35% del proprio valore iniziale. Essendo pari a 10 il numero di azioni del che hanno una performance inferiore al - 35%, a scadenza l investitore, oltre al premio pari al 6%, riceverebbe un rimborso pari al 50% del capitale investito. Performence Osservata Performance CERTIUS Azione 21-2% 100% Azione 22 -% 100% Azione 23-10% 100% Azione 24-12% 100% Azione 25-18% 100% Azione 26-20% 100% Azione 2-23% 100% Azione 28-25% 100% Azione 29-28% 100% Azione 30-33% 100% Azione 31-42% 0% Azione 32-50% 0% Azione 33-58% 0% Azione 34-6% 0% Azione 35-2% 0% Azione 36 -% 0% Azione 3-82% 0% Azione 38-8% 0% Azione 39-92% 0% Azione 40-9% 0% Media delle performance CERTIUS 50% Ipotizziamo uno scenario di mercato dove la performance Sunrise è negativa. L investitore non riceve un premio Bonus a scadenza in questo caso. Rimborso = 100 Euro x (50% + 0% + 6%) x Numero delle quote detenute = 100 Euro x 56% x Numero delle quote detenute = 56 Euro x Numero delle quote detenute Attenzione: in questo caso l Investitore-Contraente ottiene, a scadenza, un capitale inferiore al premio versato. 6 ART.4) VALUTAZIONE DEL PATRIMONIO DEL FONDO E CALCOLO DEL VALORE UNITA- RIO DELLA QUOTA Il valore complessivo del Fondo viene calcolato settimanalmente. Il calcolo si riferisce al valore delle attività e delle passività del giorno di valorizzazione, che coincide con il giovedi di ogni settimana ovvero, nel caso in cui tale giorno fosse festivo, con il primo giorno lavorativo seguente. Il valore delle attività viene determinato come segue: - Il valore dei contanti, dei depositi, dei titoli a vista, dei dividendi ed interessi maturati e non ancora incassati al valore nominale; - La valorizzazione degli strumenti finanziari negoziati su un mercato regolamentato avviene sulla base della quotazione del giorno di valorizzazione ovvero sulla base dell ultima quotazione disponibile precedente. Il valore di un unità è uguale al valore netto del Fondo diviso per il numero di unità comprese attualmente nel Fondo. Il valore netto del Fondo è uguale al valore netto del Certificato sottostante. WM-IT-L2II Regolamento Certius 6% Coupon 3 Z5-it Cardif lux vie Société Anonyme Avenue de la Porte Neuve - L-222 luxembourg TVA : LU r.c.s luxembourg N B tél. : Fax :
7 Il prezzo d acquisto di un unità in un giorno di valorizzazione sarà uguale al valore netto del Fondo diviso per il numero di unità comprese attualmente nel Fondo. Questa valorizzazione è effettuata il giovedi di ogni settimana. In alcune circostanze eccezionali, la Compagnia sarà autorizzata a sospendere temporaneamente il calcolo del prezzo delle quote, più precisamente nel caso in cui: a) si verifichi un interruzione temporanea dell attività di una Borsa valori o di un mercato regolamentato le cui quotazioni siano prese a riferimento per la valorizzazione di una parte rilevante del patrimonio del Fondo Interno; la sospensione si verificherà anche durante il periodo in cui gli scambi siano soggetti a particolari restrizioni o siano sospesi; b) la situazione politica, sociale, economica, militare e monetaria in quanto tali, siano estranei alla responsabilità e/o al controllo della Compagnia non consenta alla medesima Compagnia di disporre degli attivi facenti parte del Fondo Interno con mezzi ragionevoli e normali, salvaguardando in ogni caso l interesse dell Investitore-contraente; c) si verifichino black out dei mezzi di comunicazione utilizzati per la determinazione del prezzo degli strumenti in cui è investito il patrimonio del Fondo Interno o dei prezzi dei beni quotati presso una Borsa valori o di un mercato regolamentato; d) eventuali restrizioni di carattere eccezionale nei cambi o nei movimenti di capitali impediscano di eseguire le transazioni per conto e nell interesse del Fondo Interno ovvero qualora operazioni di acquisto o di vendita degli attivi del Fondo Interno non possano essere eseguite a tassi di cambio normali; e) si verifichino problemi nei sistemi informatici che rendano impossibile, per cause estranee alla responsabilità della Compagnia, di calcolare il valore del Fondo Interno; f) in caso di forza maggiore. ART.5) REGIME DELLE SPESE Non sono presenti spese a carico del Fondo, il valore netto complessivo del fondo è pari a quello del Certificato. ART.6) REVISIONE CONTABILE Il Fondo Interno è annualmente sottoposto a verifica contabile da parte di una Società di Revisione che ne attesta la rispondenza della gestione al presente Regolamento e certifica l adeguatezza delle attività gestite rispetto agli impegni assunti sulla base delle riserve matematiche, nonché la corretta valorizzazione delle quote.. ART.) MODIFICHE AL REGOLAMENTO La Società si riserva di modificare il Regolamento del Fondo Interno a seguito di variazioni della legge e/o della normativa secondaria di attuazione, nonché di disposizioni impartite dalle Autorità di Vigilanza, dandone pronta comunicazione agli Investitoricontraenti delle polizze assicurative le cui prestazioni sono espresse in quote del Fondo. WM-IT-L2II Regolamento Certius 6% Coupon 3 Z5-it Cardif lux vie Société Anonyme Avenue de la Porte Neuve - L-222 luxembourg TVA : LU r.c.s luxembourg N B tél. : Fax :
CNP INVESTMENT INSURANCE SOLUTION ASSIASSET Disposizioni specifiche per il Fondo Interno Certius IV
Appendice di integrazione al Fascicolo Informativo del prodotto multiramo: CNP INVESTMENT INSURANCE SOLUTION ASSIASSET Disposizioni specifiche per il Fondo Interno Certius IV Il presente documento riporta
Programma Garantito. Primula
DA CONSEGNARE SU RICHIESTA ALL INVESTITORE-CONTRAENTE Il presente prodotto è distribuito da Poste Italiane S.p.A. - società con socio unico - Patrimonio Bancoposta Offerta al pubblico di Programma Garantito
DA CONSEGNARE SU RICHIESTA ALL INVESTITORE-CONTRAENTE Il presente prodotto è distribuito da Poste Italiane S.p.A. Offerta al pubblico di Programma Garantito Titanium Prodotto finanziario-assicurativo di
DA CONSEGNARE SU RICHIESTA ALL INVESTITORE-CONTRAENTE Il presente prodotto è distribuito da Poste Italiane S.p.A. Offerta al pubblico di Programma Garantito Prisma Prodotto finanziario-assicurativo di
Offerta al pubblico di CBA EVOLUZIONE Agosto 2017 - II prodotto finanziario-assicurativo di tipo index linked (Codice Prodotto 21WD)
Offerta al pubblico di Index EUROSTOXX 50 2010 prodotto finanziario- assicurativo di tipo Index Linked (Codice Prodotto 1216)
Chiara Vita S.p.A. appartenente al Gruppo Assicurativo Svizzero Helvetia Offerta al pubblico di Index EUROSTOXX 50 2010 prodotto finanziario- assicurativo di tipo Index Linked (Codice Prodotto 1216) Si
Chiara Vita S.p.A. appartenente al Gruppo Assicurativo Svizzero Helvetia Offerta al pubblico di Index EUROSTOXX 50 2010 prodotto finanziario- assicurativo di tipo Index Linked (Codice Prodotto 1216) Il
Offerta al pubblico di Index FOUR E 50-2011 prodotto finanziario - assicurativo di tipo Index Linked (Codice Prodotto 1271)
Chiara Vita S.p.A. appartenente al Gruppo Assicurativo Svizzero Helvetia Offerta al pubblico di Index FOUR E 50-2011 prodotto finanziario - assicurativo di tipo Index Linked (Codice Prodotto 1271) Si raccomanda
DA CONSEGNARE SU RICHIESTA ALL INVESTITORE-CONTRAENTE Il presente prodotto è distribuito da Poste Italiane S.p.A. Offerta al pubblico di Programma Garantito Terra Prodotto finanziario-assicurativo di tipo
Offerta al pubblico di Index EuroCrescita 2014 prodotto finanziario - assicurativo di tipo Index Linked (Codice Prodotto 1287)
Chiara Vita S.p.A. appartenente al Gruppo Assicurativo Svizzero Helvetia Offerta al pubblico di Index EuroCrescita 2014 prodotto finanziario - assicurativo di tipo Index Linked (Codice Prodotto 1287) Si
Offerta al pubblico di. Prodotto finanziario-assicurativo di tipo Index Linked
BCC Vita S.p.A. Gruppo Cattolica Assicurazioni Offerta al pubblico di Prodotto finanziario-assicurativo di tipo Index Linked (Codice Prodotto 3047U) Le parti Informazioni Generali e Informazioni Specifiche
Offerta al pubblico di LOMBARDA VITA Eurostoxx 50 4+4 prodotto finanziario-assicurativo di tipo Index Linked
Lombarda Vita S.p.A. Gruppo Cattolica Assicurazioni Offerta al pubblico di LOMBARDA VITA Eurostoxx 50 4+4 prodotto finanziario-assicurativo di tipo Index Linked (Codice Prodotto 482) Le parti Informazioni
Offerta al pubblico di Index EUROSTOXX 50-2012 prodotto finanziario - assicurativo di tipo Index Linked (Codice Prodotto 1277)
Chiara Vita S.p.A. appartenente al Gruppo Assicurativo Svizzero Helvetia Offerta al pubblico di Index EUROSTOXX 50-2012 prodotto finanziario - assicurativo di tipo Index Linked (Codice Prodotto 1277) Si
Mod. T959 Ed. 01/15 SCHEDA SINTETICA - INFORMAZIONI GENERALI La parte Informazioni generali, da consegnare obbligatoriamente all Investitore-contraente prima della sottoscrizione, è volta ad illustrare

References: ART.1
 ART.2
 Art.3
 ART.4
 ART.5
 ART.6