Source: https://www.uad.sk/33/podilove-fondy-a-jejich-odkup-z-hlediska-dane-z-prijmu-uniqueidmRRWSbk196FPkyDafLfWAH-zsD0cUxKnfxSwjiN5xfoabXWaupWz_A/?uri_view_type=4
Timestamp: 2020-07-14 15:41:01+00:00

Document:
Podílové fondy a jejich odkup z hlediska danì z pøíjmù | Úètovníctvo a dane
2019.23 23/2019
Hore Podílové fondy a jejich odkup z hlediska danì z pøíjmù
Limit ve vý¹i 100 000 Kè je aplikován tak, ¾e z celkového úhrnu pøíjmù z úplatného pøevodu v¹ech cenných papírù nutno vylouèit pøíjmy z prodeje cenných papírù, které jsou zahrnuty do obchodního majetku, a pøíjmy z kapitálového majetku. Pokud pøíjmy z úplatného pøevodu zbývajících cenných papírù (tj. tìch, které nejsou souèástí obchodního majetku, ani se nezdaòují v rámci pøíjmù z kapitálového majetku) nedosáhnou limitu 100 000 Kè, jsou od danì z pøíjmù osvobozeny. Obdobnì se postupuje v pøípadì pøíjmù z podílù pøipadajících na podílové listy pøi zru¹ení podílového fondu.
Dle § 4 odst. 1 písm. x) ZDP je od danì z pøíjmù fyzických osob osvobozen pøíjem z úplatného pøevodu cenného papíru, pøesáhne-li doba mezi nabytím a úplatným pøevodem tohoto cenného papíru pøi jeho úplatném pøevodu dobu 3 let, a dále pøíjem z podílu pøipadající na podílový list pøi zru¹ení podílového fondu, pøesáhne-li doba mezi nabytím podílového listu a dnem vyplacení podílu dobu 3 let.
Doba 3 let mezi nabytím a úplatným pøevodem se zkracuje o dobu, po kterou byl tento cenný papír nebo podíl pøipadající na podílový list pøi zru¹ení podílového fondu ve vlastnictví zùstavitele, v pøípadì, ¾e jde o úplatný pøevod cenného papíru nebo podílu pøipadajícího na podílový list pøi zru¹ení podílového fondu nabytého dìdìním od zùstavitele, který byl pøíbuzným v øadì pøímé nebo man¾elem.
Doba 3 let mezi nabytím a úplatným pøevodem cenného papíru u tého¾ poplatníka se nepøeru¹uje pøi slouèení nebo splynutí podílových fondù nebo pøi pøemìnì uzavøeného podílového fondu na otevøený podílový fond. Pøi výmìnì akcie emitentem za jinou akcii o celkové stejné jmenovité hodnotì se doba 3 let mezi nabytím a úplatným pøevodem cenného papíru u tého¾ poplatníka nepøeru¹uje. Jedná-li se o kmenový list, èiní doba místo 3 let 5 let.
V bodì 20 pokynu GFØ è. D-22 k § 4 odst. 1 ZDPse uvádí, ¾e jsou z prodeje cenných papírù osvobozeny pøíjmy buï z dùvodu uvedeného v § 4 odst. 1 písm. w) zákona, tj. ¾e za dané zdaòovací období úhrn uvedených pøíjmù nepøesahuje stanovený limit 100 000 Kè a neposuzuje se okam¾ik nabytí cenných papírù, nebo na základì èasového testu podle § 4 odst. 1 písm. x) zákona. Osvobození z dùvodu vý¹e pøíjmu a èasového testu nelze kombinovat.
V rámci pøípravy a zpracování daòového pøiznání k dani z pøíjmù fyzických osob lze vyu¾ít informativních podkladù pro daòové pøiznání, které zasílá pøíslu¹ná banka v rámci výpisu z úètu cenných papírù, nebo které lze stáhnout v rámci internetového bankovnictví u pøíslu¹né banky. Pøehled zobrazuje realizované prodeje za pøíslu¹ný kalendáøní rok v rámci pøíslu¹né banky s vyhodnocením doby dr¾ení ka¾dé jednotlivé prodávané investice.
Napøíklad ÈSOB zasílá klientovi poèátkem následujícího roku Výpis z cenných papírù za ukonèený kalendáøní rok, obsahující:
detail pøehledu transakcí prodávaného poètu kusù podílových listù s vý¹í objemu obchodu a s porovnáním dosa¾eného pøíjmu z prodeje cenných papírù a vynalo¾eného výdaje pøi jejich nákupu (vèetnì vynalo¾ených souvisejících poplatkù),
souhrn pøíjmù z prodaných cenných papírù, u kterých byl èasový test pro osvobození dle ZDP splnìn (v èlenìní na souèet výdajù, souèet pøíjmù a transakèní náklady) a souhrn pøíjmù z prodaných cenných papírù, u kterých byl èasový test nesplnìn (v èlenìní na souèet výdajù, souèet pøíjmù a transakèní náklady).
9. Pøíklady daòového øe¹ení
Fyzická osoba investuje ze svých soukromých penì¾ních prostøedkù do podílových akciových fondù ÈSOB. S ohledem na rùst hodnoty podílového fondu A, dne 2. 7. 2019 uskuteènila fyzická osoba prodej èásti hodnoty tohoto podílového fondu, do kterého investovala v letech 2016 a 2017, a to prodej celkem 140 ks tohoto podílového fondu za cenu 1 420 Kè za kus.
Nákup PF A Poèet kusù Cena ks v Kè Objem obchodu v Kè Poplatky v Kè Výdaje celkem v Kè
2. 3. 2016 50 890 44 500 890 45 390
15. 6. 2016 50 910 45 500 910 46 410
10. 5. 2017 50 1 100 55 000 1 100 56 100
14. 11. 2017 50 1 350 67 500 1 350 68 850
Celkový pøíjem z úplatného pøevodu cenných papírù v roce 2019 je vy¹¹í ne¾ limit 100 000 Kè stanovený pro osvobození pøíjmù z úplatného pøevodu cenných papírù v § 4 odst. 1 písm. w) ZDP. Nastupuje tedy testování dle § 4 odst. 1 písm. x) ZDP.
U úplatného pøevodu 100 ks podílových listù fondu nakoupených v roce 2016 je splnìna podmínka pro osvobození pøíjmu (3 roky), zatímco u úplatného pøevodu 40 ks podílových listù nakoupených v roce 2017 není splnìna podmínka pro osvobození od danì z pøíjmù (není splnìna doba 3 roky), a proto pøíjem z úplatného pøevodu tìchto podílových listù podléhá zdanìní dle § 10 ZDP.
Pøíjem z úplatného pøevodu podílových listù èiní:
40 ks x 1 420 Kè/ks = 56 800 Kè
Výdaje spojené s prùbì¾ným nákupem podílového akciového fondu (40 ks) èiní:
40 ks x 1 100 Kè + 1 100 Kè : 50 ks x 40 ks = 44 000 Kè + 880 Kè = 44 880 Kè
Dílèí základ danì z pøíjmù dle § 10 ZDP èiní 56 800 Kè – 44 880 Kè = 11 920 Kè.
Fyzická osoba investuje ze svých soukromých penì¾ních prostøedkù do podílových akciových fondù ÈSOB a do investièních produktù Cyrrus, a.s. V roce 2019 odprodá èást jednoho podílového fondu A a dojde k pøedèasnému odprodeji investièního produktu u Cyrrus.
Zaèátkem roku 2020 obdr¾í obèan od ÈSOB výpis z úètu cenných papírù obsahující údaje o odprodeji podílového fondu v roce 2019:
Èasový test nesplnìn
Souèet výdajù Souèet pøíjmù Transakèní náklady
Prodané cenné papíry v CZK 0 0 0
Èasový test splnìn
Prodané cenné papíry v CZK 45 800 61 300 1 050
Souèasnì obdr¾í z Cyrrus pøehled výnosù z obchodù nesplòující daòový test:
Výnos z prodeje investièních nástrojù 65 500 Kè
Náklady na poøízení investièního nástroje 64 200 Kè
Realizovaný zisk 1 300 Kè
Získané údaje z obou institucí odpovídají evidenci cenných papírù poplatníka. Celkový pøíjem z úplatného pøevodu cenných papírù v roce 2019 je vy¹¹í ne¾ limit 100 000 Kè stanovený pro osvobození pøíjmù z úplatného pøevodu cenných papírù v § 4 odst. 1 písm. w) ZDP. Nastupuje tedy testování dle § 4 odst. 1 písm. x) ZDP.
V daòovém pøiznání k dani z pøíjmù fyzických osob za rok 2019 poplatník v rámci dílèího základu danì dle § 10 ZDP vyèíslí zdanitelné pøíjmy z prodeje cenných papírù ve vý¹i 65 500 Kè a související náklady 64 200 Kè a z toho vyplývající dílèí základ danì 1 300 Kè.
Fyzická osoba investuje ze svých soukromých penì¾ních prostøedkù do podílových akciových fondù Raiffeisenbank. S ohledem na potøebu finanèních prostøedkù dne 6. 9. a 12. 9. 2019 uskuteènila fyzická osoba prodej 100 ks podílových listù fondu A za cenu 650 Kè za kus, do kterého investovala v letech 2016 a 2017, a prodej 40 ks podílových listù fondu B za cenu 1 500 Kè za kus, do kterého investovala v letech 2018 a 2019. Kromì toho osoba prodala prostøednictvím obchodníka s cennými papíry FIO banka dne 18. 9. 2019 akcie ÈEZ v poètu 500 kusù za cenu 525 Kè za akcii, postupnì zakoupených v letech 2014 a¾ 2015.
Nákup PF A Poèet kusù Cena ks v Kè Objem obchodu v Kè Poplatky v Kè Výdaje celkem Kè
15. 3. 2016 150 590 88 500 1 770 90 270
15. 6. 2017 250 610 152 500 3 050 155 550
Nákup PF B Poèet kusù Cena ks v Kè Objem obchodu v Kè Poplatky v Kè Výdaje celkem Kè
10. 4. 2018 200 1 320 264 000 3 960 267 960
4. 2. 2019 250 1 450 362 500 5 438 367 938
U úplatného pøevodu 100 ks podílových listù fondu A nakoupených v roce 2016 je splnìna podmínka pro osvobození pøíjmu (3 roky), zatímco u úplatného pøevodu 40 ks podílových listù fondu B nakoupených v roce 2018 není splnìna podmínka pro osvobození od danì z pøíjmù (není splnìna doba 3 roky), a proto pøíjem z úplatného pøevodu tìchto podílových listù podléhá zdanìní dle § 10 ZDP. Pøíjem z úplatného pøevodu 500 ks akcií ÈEZ splòuje èasový test 3 roky a je proto osvobozen od danì z pøíjmù.
Pøíjem z úplatného pøevodu podílových listù fondu B èiní:
40 ks x 1 500 Kè/ks = 60 000 Kè
Výdaje spojené s prùbì¾ným nákupem podílového akciového fondu B (40 ks) èiní:
40 ks x 1 320 Kè + 3 960 Kè : 200 ks x 40 ks = 52 800 Kè + 792 Kè = 53 592 Kè
Dílèí základ danì z pøíjmù dle § 10 ZDP èiní 60 000 Kè – 53 592 Kè = 6 408 Kè.
Podielové fondy a ich odkúpenie z hµadiska dane z príjmov V èlánku sa bli¾¹ie pozrieme na vymedzenie investièných fondov, fondov kolektívneho investovania a podielových fondov a uvedieme si príklady niektorých týchto fondov - ÈSOB, Raiffeisenbank a investièná spoloènos» Generali Investments. Následne si uká¾eme daòové rie¹enie odkúpení podielových fondov as tým súvisiace postupy v rámci daòového priznania k dani z príjmov fyzických osôb za rok 2019. 1. Èo znamená kolektívne investovanie Kolektívnym investovaním rozumieme nepriamy spôsob investovania na kapitálových trhoch prostredníctvom ¹pecializovaných spoloèností. Tento spôsob investovania upravuje zákon è. 240/2013 Zb. O investièných spoloènostiach a investièných fondoch. Základom kolektívneho investovania je zhroma¾ïovanie peòa¾ných prostriedkov upisovaním akcií investièného fondu alebo vydávaním podielových listov podielového fondu. 2. Vymedzenie investièného fondu Investièným fondom sú v¹etky druhy fondov podµa zákona è. 240/2013 Zb. (Ïalej len zákon). Jeho základným dokumentom je ¹tatút fondu, ktorý je urèený investorom na posúdenie rizika investície a subjektom vykonávajúcim správu fondu a ïal¹ie èinnosti. Investièné fondy delíme podµa § 92 zákona na fondy kolektívneho investovania, ktoré mô¾u by» verejne ponúkané, a na fondy kvalifikovaných investorov, ktoré nie sú urèené pre verejnú ponuku. 3. Fondy kolektívneho investovania a ich èlenenie Fondom kolektívneho investovania je podµa § 93 zákona: a) právnická osoba (akciová spoloènos» podµa § 100 zákona) so sídlom v SR, ktorá je oprávnená zhroma¾ïova» peòa¾né prostriedky od verejnosti vydaním akcií a realizova» spoloèné investovanie zhroma¾dených peòa¾ných prostriedkov na základe urèenej investièné stratégie na základe rozlo¾enia rizika v prospech vlastníkov týchto akcií, a ïalej spravova» tento majetok, ab) podielový fond, ktorého úèelom je zhroma¾ïovanie peòa¾ných prostriedkov od verejnosti vydávaním podielových listov a spoloèné investovanie zhroma¾dených peòa¾ných prostriedkov na základe urèenej investièné stratégie na základe rozlo¾enia rizika v prospech vlastníkov týchto podielových listov a ïal¹ie správa tohto majetku. Fondy kolektívneho investovania sú ¹tandardné fondy a ¹peciálne fondy. ©tandardným fondom, tj. Fondom kolektívneho investovania investujúcim ako fond peòa¾ného trhu alebo ako krátkodobý fond peòa¾ného trhu alebo fondom kolektívneho investovania investujúcim do nehnuteµností alebo úèas»ou v nehnuteµnostnej spoloènosti v¹ak mô¾e by» iba otvorený podielový fond alebo akciová spoloènos» s premenlivým základným imaním. Èlenenie fondov podµa druhov aktív zahàòa akciové fondy, dlhopisové fondy, fondy peòa¾ného trhu, zmie¹ané fondy (s èlenením na konzervatívne fondy, vyvá¾ené fondy, dynamické fondy a flexibilné fondy), ïalej komoditné fondy, ¹peciálne fondy nehnuteµností ad. Pri fondoch kolektívneho investovania musí by» ¹tatút fondu zverejnený a musí obsahova» základné informácie - identifikáciu fondu, jeho obhospodarovateµa, administrátora, depozitára, investièné zameranie fondu, pravidlá hospodárenia fondu, informácie o cenných papieroch vydávaných fondom ad. 4. Správa investièných fondov V rámci správy fondu rozoznávame nasledovné subjekty: Obhospodarovateµ fondu - vydáva ¹tatút fondu a zabezpeèuje komplexné riadenie investícií a rizík, spravuje majetok investièného fondu; Administrátor fondu - zabezpeèuje vydávanie a odkúpenie cenných papierov, stanovovania hodnoty cenných papierov, rozdeµovanie a vyplácanie výnosov z majetku fondu a zabezpeèovanie ïal¹ích slu¾ieb potrebných pre riadnu prevádzku fondu; Depozitár - opatruje majetok fondu a vykonáva súvisiace kontrolnej èinnosti, v rámci ktorých najmä eviduje a kontroluje finanèné pohyby, vydávanie a odkupovanie cenných papierov, stanovovania hodnoty cenných papierov ad. 5. Èo sú podielové fondy Podielový fond je podµa § 102 zákona tvorený majetkom, prièom vlastnícke právo k majetku v podielovom fonde patrí spoloène v¹etkým podielnikom, a to v pomere podµa hodnoty ich vlastnených podielových listov. Vlastnícke práva k majetku v podielovom fonde vykonáva vlastnom mene a na úèet podielového fondu jeho Obhospodarovateµ. Podielový fond podµa § 103 zákona nemá právnu osobnos». Podielový list je cenný papier alebo zaknihovaný cenný papier, ktorý predstavuje podiel podielnika na podielovom fonde a s ktorým sú spojené práva majiteµov podielov plynúce zo zákona alebo zo ¹tatútu podielového fondu. Peòa¾né prostriedky alebo peniazmi oceniteµné veci sa zhroma¾ïujú do podielového fondu vydávaním podielových listov. Podielové fondy mô¾u by» otvorené podielové fondy alebo uzavreté podielové fondy. V § 128 zákona sa uvádza, ¾e s podielovým listom vydaným otvoreným podielovým fondom je spojené právo podielnika na jeho odkúpenie na úèet tohto fondu. Administrátor otvoreného podielového fondu zaistí odkúpenie podielového listu tohto fondu za sumu, ktorá sa rovná jeho aktuálnej hodnote pre deò, ku ktorému dostal ¾iados» podielnika o odkúpenie podielového listu; táto suma mô¾e by» zní¾ená o zrá¾ku uvedenú v ¹tatúte. Podielové listy odkúpením zanikajú. Podµa § 142 zákona s podielovým listom vydaným uzavretým podielovým fondom nie je spojené právo podielnika na jeho odkúpenie na úèet fondu. 6. Investovanie do fondov a fondy s urèitým stupòom ochrany Investora pri…

References: § 4
 § 4
 § 4
 § 4
 § 4
 § 4
 § 10
 § 10
 § 4
 § 4
 § 10
 § 10
 § 10
 § 92
 § 93
 § 100
 § 102
 § 103
 § 128
 § 142