Source: http://docplayer.cz/1669725-Statut-vyvazeny-fond-fondu-otevreny-podilovy-fond-cp-invest-investicni-spolecnost-a-s-dale-jen-statut.html
Timestamp: 2017-06-28 21:39:10+00:00

Document:
STATUT Vyvážený fond fondů otevřený podílový fond ČP INVEST investiční společnost, a. s. (dále jen Statut ) - PDF
Download "STATUT Vyvážený fond fondů otevřený podílový fond ČP INVEST investiční společnost, a. s. (dále jen Statut )"
1 STATUT Vyvážený fond fondů otevřený podílový fond ČP INVEST investiční společnost, a. s. (dále jen Statut ) I. Obecné náležitosti Statutu Článek 1 Základní údaje o Fondu 1. Úplný název fondu je Vyvážený fond fondů otevřený podílový fond ČP INVEST investiční společnost, a. s., dále jen Fond. 2. Česká národní banka udělila povolení, na jehož základě došlo k vytvoření Fondu dne pod č.j. 2010/1154/570. Rozhodnutí o povolení nabylo právní moci Fond je založen na dobu neurčitou. 4. Fond je speciálním fondem fondů. Podléhá zákonu č. 189/2004 Sb., o kolektivním investování, ve znění pozdějších předpisů, dále jen Zákon. 5. Auditorem Fondu je PricewaterhouseCoopers Audit, s.r.o., IČ: , se sídlem Praha 2, Kateřinská 40/466, PSČ , Česká republika, zapsaná v obchodním rejstříku vedeném Městským soudem v Praze, oddíl C, vložka 3637 a v seznamu auditorských společností u Komory auditorů České republiky pod osvědčením číslo Internetové adresy a jejich případné cizojazyčné verze jsou adresami, na kterých Fond uveřejňuje informace způsobem umožňujícím dálkový přístup, dále jen Internetové adresy. Článek 2 Údaje o investiční společnosti 1. Fond je obhospodařován investiční společností ČP INVEST investiční společnost, a.s. se sídlem Praha 4, Na Pankráci 1658/121, PSČ Identifikační číslo společnosti je , dále jen Společnost. 2. Základní kapitál Společnosti činí Kč (slovy: devadesát jeden milion korun českých) a byl plně splacen. 3. Společnost byla založena zakladatelskou listinou dne Českou pojišťovnou s.p. a byla zapsána dne v obchodním rejstříku vedeném Městským soudem v Praze, oddíl B, vložka 1031, pod názvem KIS a.s. kapitálová investiční společnost České pojišťovny. Změna obchodní firmy na současný název byla schválena valnou hromadou společnosti a dne byla zapsána do obchodního rejstříku. 4. Povolení k činnosti Společnost obdržela rozhodnutím Státní banky československé ze dne (bez čísla jednacího), v dohodě s Federálním ministerstvem financí ve smyslu ustanovení 14 odst. 2 zákona č. 158/1989 Sb., o bankách a spořitelnách. Dne vydala Komise pro cenné papíry Rozhodnutí č.j. 211/1679/R/1999 o tom, že povolení ke vzniku investiční společnosti udělené Společnosti zůstává v platnosti. Rozhodnutí nabylo právní moci Vedoucími osobami Společnosti jsou: - Ing. Michal Maďar, předseda představenstva, generální ředitel - Ing. Pavel Veselý, člen představenstva, ředitel odboru financí - Ing. Alexandra Talířová, členka představenstva, ředitelka odboru produktů, marketingu a zahraničních aktivit - Ing. Pavel Fuchs, člen představenstva. Žádný z členů představenstva Společnosti nevykonává mimo Společnost činnost, která má význam ve vztahu ke Společnosti nebo obhospodařovaným fondům. Všechny vedoucí osoby Společnosti byly schváleny Českou národní bankou. 6. Společnost je investiční společností ve smyslu Zákona a jejím předmětem podnikání je a) kolektivní investování spočívající ve vytváření a obhospodařování podílových fondů, nebo v obhospodařování investičních fondů na základě smlouvy o obhospodařování b) obhospodařování majetku v podílovém fondu jiné investiční společnosti nebo majetku investičního fondu, který nemá uzavřenou smlouvu o obhospodařování c) vykonávání činnosti související s kolektivním investováním jako služby pro jinou investiční společnost nebo investiční fond, který nemá uzavřenou smlouvu o obhospodařování 7. Společnost je součástí konsolidačního celku, jehož mateřskou společností je Česká pojišťovna a.s., IČ: , se sídlem Praha 1, Spálená 75/16, PSČ Společnost obhospodařuje následující fondy kolektivního investování: a) Fond peněžního trhu otevřený podílový fond ČP INVEST investiční společnost, a.s. b) Fond korporátních dluhopisů otevřený podílový fond ČP INVEST investiční společnost, a.s. c) Smíšený otevřený podílový fond ČP INVEST investiční společnost, a.s. d) Fond globálních značek otevřený podílový fond ČP INVEST investiční společnost, a.s. e) Fond farmacie a biotechnologie otevřený podílový fond ČP INVEST investiční společnost, a.s. f) Fond ropného a energetického průmyslu otevřený podílový fond ČP INVEST investiční společnost, a.s. g) Fond nových ekonomik otevřený podílový fond ČP INVEST investiční společnost, a.s. h) Zlatý otevřený podílový fond ČP INVEST investiční společnost, a.s. i) I.Zajištěný otevřený podílový fond ČP INVEST investiční společnost, a.s. j) Fond nemovitostních akcií otevřený podílový fond ČP INVEST investiční společnost, a.s. k) Fond živé planety otevřený podílový fond ČP INVEST investiční společnost, a.s. l) II.Zajištěný otevřený podílový fond ČP INVEST investiční společnost, a.s. m) III.Zajištěný otevřený podílový fond ČP INVEST investiční společnost, a.s. n) Komoditní zajištěný otevřený podílový fond ČP INVEST investiční společnost, a.s. o) 4.Zajištěný otevřený podílový fond ČP INVEST investiční společnost, a.s. p) 5.Zajištěný otevřený podílový fond ČP INVEST investiční společnost, a.s. q) 6. Zajištěný otevřený podílový fond ČP INVEST investiční společnost, a.s. r) 7. Zajištěný otevřený podílový fond ČP INVEST investiční společnost, a.s. s) Vyvážený fond fondů otevřený podílový fond ČP INVEST investiční společnost, a.s. t) Dynamický fond fondů otevřený podílový fond ČP INVEST investiční společnost, a.s. u) 1.Zajištěný fond kvalifikovaných investorů otevřený podílový fond ČP INVEST investiční společnost, a.s. v) 9.Zajištěný fond kvalifikovaných investorů otevřený podílový fond ČP INVEST investiční společnost, a.s. w) 10.Zajištěný fond kvalifikovaných investorů otevřený podílový fond ČP INVEST investiční společnost, a.s. x) 11.Zajištěný fond kvalifikovaných investorů otevřený podílový fond ČP INVEST investiční společnost, a.s. y) ČP INVEST Realitní uzavřený investiční fond a.s. 1/102 Článek 3 Investiční cíle 1. Cílem Fondu je dosáhnou maximálního zhodnocení hodnoty vlastního kapitálu připadajícího na jeden podílový list v dlouhodobém horizontu za předpokladu dodržení míry rizika, které odpovídá danému zaměření Fondu a investiční politice. 2. Fond je řízen aktivně. 3. Portfolio fondu bude obsahovat především cenné papíry fondů kolektivního investování, doplňkově akcie a obdobné investiční cenné papíry, dluhopisy a nástroje peněžního trhu. 4. Fond nemá stanoven žádný benchmark. Článek 4 Investiční politika 1. Fond je smíšeným speciálním fondem fondů ve smyslu 55 Zákona. 2. Fond bude investovat do druhů aktiv v rozsahu a struktuře dle následující tabulky. V souladu s 55 odst. 9 Zákona se však Fond může při dodržení pravidel pro rozložení a omezení rizika spojeného s investováním odchýlit od omezení stanovených v 55 odst. 6 Zákona na dobu nejdéle 6 měsíců ode dne nabytí právní moci rozhodnutí o udělení povolení k vytvoření Fondu. Druhy aktiv ve Fondu Min. % podíl na celkové hodnotě majetku Max. % podíl na celkové hodnotě majetku 1. Vklady a jiné pohledávky vklady pohledávky z repo operací pohledávky vůči nemovitostním společnostem ostatní pohledávky Nástroje peněžního trhu krátkodobé dluhopisy ostatní nástroje peněžního trhu Dlouhodobé dluhopisy Akcie a obdobné investiční cenné papíry akcie obdobné investiční cenné papíry Cenné papíry fondu kolektivního investování Ostatní podíly (včetně účastí na nemovitostních společnostech) Kladná reálná hodnota derivátů opce na investiční nástroje finanční termínové smlouvy (zejména futures) na investiční nástroje forwardy swapy rozdílové smlouvy a obdobné nástroje pro přenos úrokového nebo kurzového rizika - nástroje umožňující přenos úvěrového rizika ostatní Stálá aktiva nemovitosti ostatní fixní aktiva Ostatní aktiva Aktiva celkem Podle povahy výše uvedených aktiv bude Fond investovat do: a) cenných papírů vydaných fondem kolektivního investování, který má povolení orgánu dohledu státu, ve kterém má sídlo a skutečné sídlo a podléhá dohledu; b) investičních cenných papírů a nástrojů peněžního trhu uvedených v 26 odst. 1 písm. a) Zákona; c) investičních cenných papírů z nové emise podle 26 odst. 1 písm. b) Zákona až do výše 10 % majetku Fondu; d) nástrojů peněžního trhu uvedených v 26 odst. 1 písm. h) Zákona. Jedná se výhradně o pokladniční poukázky, jejichž emitentem je Česká národní banka nebo Ministerstvo financí ČR, a to až do výše 49 % hodnoty majetku Fondu. Do nástrojů peněžního trhu podle 26 odst. 1 písm. h) bodu 4 Zákona nebude Fond investovat. e) státních dluhopisů nebo dluhopisů zaručených státem, včetně rovnocenných zahraničních cenných papírů (v souladu s 51 odst. 1 písm. b) Zákona); f) dluhopisů vydaných centrální bankou nebo bankou (v souladu s 51 odst. 1 písm. d) Zákona); g) finančních derivátů zajišťovacího charakteru podle 26 odst. 1 písm. g) Zákona (v souladu s Vyhláškou č. 501/2002 Sb., kterou se provádějí některá ustanovení zákona č. 563/1991 Sb., o účetnictví, ve znění pozdějších předpisů, pro účetní jednotky, které jsou bankami a jinými finančními institucemi, ve znění pozdějších předpisů, dále jen Vyhláška č. 501 ). Bude se jednat výhradně o měnové forwardy a měnové swapy, jejichž popis následuje níže. Do jiných typů derivátů nebude Fond investovat. 4. Do investičních cenných papírů nebo nástrojů peněžního trhu, které obsahují derivát podle 27 odst. 7 Zákona, nebude Fond investovat. 5. Fond nebude provádět repooperace. 6. Většina investic Fondu bude realizována v CZK. Cizoměnové investice budou převážně zajišťovány pomocí zajišťovacích derivátů (viz část měnové forwardy a swapy). 7. Portfolio Fondu bude z větší části tvořeno cennými papíry vydanými fondy kolektivního investování. Článek 5 Charakteristiky investičních instrumentů 1. Nástroje peněžního trhu (pokladniční poukázky) a vklady nebo termínové vklady představují instrumenty se splatností do 1 roku s pevným výnosem, které slouží jako krátkodobé investice peněžních prostředků. Fond bude používat výhradně nástroje peněžního trhu splňující 26 odst. 1 písm. a) a h) Zákona. Instrumenty jsou spojeny s následujícími významnějšími riziky (viz část o popisu rizik): 2/103 a) kreditní riziko pokladničních poukázek je vzhledem k emitentovi (Česká národní banka, Ministerstvo financí ČR) minimální; b) v případě vkladů a termínovaných vkladů (bankovních depozit) je riziko dáno kredibilitou bank a zahraničních bank; c) úrokové riziko je vzhledem k duraci instrumentu (max. 1 rok) poměrně nízké. 2. Státní dluhopisy s durací nad 1 rok ze zemí ČR / OECD / Emerging Markets slouží jako investice s různým investičním horizontem s cílem profitovat z dlouhodobých úrokových sazeb předmětného státu a/nebo poklesu výnosové křivky a/nebo posílení měny v němž je dluhopis emitován, v případě dluhopisů z Emerging Markets též z poklesu kreditního výnosového spreadu daného státu. Instrument je spojen s následujícími významnějšími riziky (viz část o popisu rizik): a) úrokové riziko je významné a úměrné duraci dluhopisu; b) kreditní (politické) riziko je dané státem, jež dluhopisy emituje, přičemž v případě některých zemí z regionu východní Evropa a Emerging Markets může být významné; c) měnové riziko zahraničních státních dluhopisů může být významné, zejména v případě Emerging Markets, jejichž měny vykazují vysokou volatilitu. Pro eliminaci měnového rizika může Fond využívat měnové forwardy a swapy; d) likvidní riziko může být významné v případě dluhopisů z Emerging Markets a v případě dluhopisů nepřijatých k obchodování na regulovaných trzích; e) riziko vypořádání může být významné v případě dluhopisů z Emerging Markets a v případě dluhopisů nepřijatých k obchodování na regulovaných trzích; f) tržní riziko. 3. Korporátní dluhopisy emitentů ze zemí ČR / OECD / Emerging Markets slouží jako investice s různým investičním horizontem s cílem profitovat z krátkodobých, či dlouhodobých úrokových sazeb předmětného státu a/nebo poklesu výnosové křivky a/nebo poklesu kreditních výnosových spreadů emitenta, či regionu a/nebo posílení měny v němž je dluhopis emitován. Instrument je spojen s následujícími významnějšími riziky (viz část o popisu rizik): a) úrokové riziko je významné a úměrné duraci dluhopisu; b) kreditní (politické) riziko je dané státem, jež dluhopisy emituje, přičemž v případě některých zemí z regionu východní Evropa a Emerging Markets může být významné; c) kreditní riziko emitenta je dané jeho finanční situací a zpravidla lze kvantifikovat podle úrovně ratingu (podle ratingové agentury Standard & Poor s nebo jiné mezinárodně uznávané ratingové agentury), pokud je přidělen; d) měnové riziko zahraničních státních dluhopisů může být významné, zejména v případě Emerging Markets, jejichž měny vykazují vysokou volatilitu. Pro eliminaci měnového rizika může Fond využívat měnové forwardy a swapy; e) likvidní riziko může být významné v případě dluhopisů z Emerging Markets a v případě dluhopisů nepřijatých k obchodování na regulovaných trzích; f) riziko vypořádání může být významné v případě dluhopisů z Emerging Markets a v případě dluhopisů nepřijatých k obchodování na regulovaných trzích; g) regionální / politické riziko; h) tržní riziko. 4. Akcie emitentů ze zemí OECD / Emerging Markets slouží zpravidla jako dlouhodobá investice s cílem participovat na vývoji akciových trhů, vývoji ceny akcií, dividendách, či jiných právech spojených s akciemi daného emitenta. Instrument je spojen s následujícími významnějšími riziky (podrobněji viz část o popisu rizik): a) regionální / politické riziko b) oborové riziko c) likvidní riziko může být významné v případě akcií z Emerging Markets d) tržní riziko. 5. Cenné papíry typu ETF - Exchange Traded Funds, které splňují podmínky 26 odst. 1 písm. a) Zákona: jedná se o investiční cenné papíry vydané renomovanými zahraničními bankami, které mají zpravidla za cíl složením svým aktiv a vývojem majetku na jednu emitovanou akcii kopírovat určitý (regionální, sektorový, apod.) akciový index, nebo alespoň splňují princip diverzifikace, reprezentativnosti, a jejich emise jsou tvořeny dostatečným počtem akcií. Specifickou vlastností ETF je skutečnost, že jsou přijaty k obchodování na veřejném regulovaném trhu a jejich likvidita je vysoká. Tyto instrumenty jsou spojeny s následujícími významnějšími riziky (viz část o popisu rizik): a) regionální / politické riziko b) oborové riziko c) kreditní riziko emitenta d) tržní riziko. 6. Cenné papíry vydané standardním fondem kolektivního investování, který složením svých aktiv odpovídá určitému regionu, sektoru, apod. Slouží zpravidla jako dlouhodobá investice s cílem participovat na vývoji vybraných dluhopisových trhů. Instrument je spojen s následujícími významnějšími riziky (viz část o popisu rizik): a) úrokové riziko je významné a úměrné duraci dluhopisů v portfoliu standardního fondu; b) kreditní (politické) riziko je dané státem, jež dluhopisy v portfoliu standardního fondu emituje, přičemž v případě některých zemí z regionu východní Evropa a Emerging Markets může být významné; c) kreditní riziko emitenta dluhopisů v portfoliu standardního fondu je dané jeho finanční situací a zpravidla lze kvantifikovat podle úrovně ratingu (podle ratingové agentury Standard & Poor s nebo jiné mezinárodně uznávané ratingové agentury), pokud je přidělen; d) měnové riziko zahraničních dluhopisů v portfoliu standardního fondu může být významné, zejména v případě Emerging Markets, jejichž měny vykazují vysokou volatilitu. Pro eliminaci měnového rizika může Fond využívat měnové forwardy a swapy; e) likvidní riziko standardního fondu může být významné, neboť vyplacení peněžních prostředků za odprodané podílové listy může trvat několik týdnů a navíc standardní fond může dočasně pozastavit odkupování podílových listů; f) Riziko změny právního systému standardní fond podléhá různým právním požadavkům, včetně požadavků daňových zákonů zemí, ve kterých působí. Pokud by došlo ke změně právních požadavků, kterým standardní fond podléhá, může se takové právní prostředí značně lišit od současného stavu. g) tržní riziko. 7. Cenné papíry vydané speciálním fondem kolektivního investování, splňující podmínky 26 odst. 1 písm. d) Zákona, které mají zpravidla za cíl složením svých aktiv a vývojem majetku na jeden podílový list kopírovat určitý (regionální, sektorový, apod.) akciový index, nebo alespoň splňují princip diverzifikace, reprezentativnosti, a jejich emise jsou tvořeny dostatečným počtem cenných papírů, které jsou přijaty k obchodování na veřejném regulovaném trhu, a jejich likvidita je vysoká. Tyto cenné papíry slouží zpravidla jako dlouhodobá investice s cílem participovat na vývoji vybraných dluhopisových trhů. Instrument je spojen s následujícími významnějšími riziky (viz část o popisu rizik): a) úrokové riziko je významné a úměrné duraci dluhopisů v portfoliu speciálního fondu; b) kreditní (politické) riziko je dané státem, jež dluhopisy v portfoliu speciálního fondu emituje, přičemž v případě některých zemí z regionu východní Evropy a Emerging Markets může být významné. 3/104 c) kreditní riziko emitenta dluhopisů v portfoliu speciálního fondu je dané jeho finanční situací a zpravidla lze kvantifikovat podle úrovně ratingu (podle ratingové agentury Standard & Poor s nebo jiné mezinárodně uznávané ratingové agentury), pokud je rating přidělen; d) měnové riziko zahraničních dluhopisů v portfoliu speciálního fondu může být významné, zejména v případě Emerging Markets, jejichž měny vykazují vysokou volatilitu. Pro eliminaci měnového rizika může Fond využívat měnové forwardy a swapy; e) likvidní riziko speciálního fondu může být významné, neboť vyplacení peněžních prostředků za odprodané podílové listy může trvat několik týdnů a navíc speciální fond může dočasně pozastavit odkupování podílových listů; f) Riziko změny právního systému speciální fond podléhá různým právním požadavkům, včetně požadavků daňových zákonů zemí, ve kterých působí. Pokud by došlo ke změně právních požadavků, kterým speciální fond podléhá, může se takové právní prostředí značně lišit od současného stavu; g) tržní riziko. 8. Indexové certifikáty: z hlediska právní struktury jsou indexové certifikáty investiční nástroje, které mají charakteristiku investičních cenných papírů podle 51 odst. 1 písm. a) Zákona. Indexové certifikáty představují jednoduchou formu investice do zvoleného podkladového indexu či portfolia akcií. Výhodou indexových certifikátů je jednoduchost, transparentnost a nízké náklady. Tyto instrumenty jsou přijaty k obchodování nebo se s nimi obchoduje na regulovaném trhu nebo veřejném trhu vymezeném v 26 odst. 1 písm. a) Zákona. Emitenty indexových certifikátů bývají významné finanční instituce (obvykle banky nebo zahraniční banky) s vysokými stupni ratingu. Proto se riziko investic do těchto nástrojů neodvíjí ani tak od případné insolvence jejich emitentů, jako spíše od složení a způsobů konstrukce jejich podkladových aktiv Při koupi jednoho cenného papíru (certifikátu) kupujeme současně několik cenných papírů (popřípadě celý akciový index). Jde tedy o princip rozptýlení rizika podobně jako u fondů. V praxi se běžně označuje i termínem direkt-certifikát, basket-certifikát, trail-certifikát nebo partizipationschein (rizika spojená s těmito instrumenty viz část o popisu rizik). 9. Měnové forwardy a swapy: Měnový forward představuje realizaci obchodu (nákup, resp. prodej) s měnou s odloženým vypořádáním. Měnový swap představuje dohodu o současném nákupu/prodeji zahraniční měny za spotový kurz a zpětném prodeji/nákupu stejného objemu téže zahraniční měny s odloženým vypořádáním za tzv. forwardový kurz, který je vypočten ze spotového kurzu a krátkodobých úrokových sazeb předmětných dvou měn. Fond může uzavírat obchody, jejichž předmětem je derivát, pouze za účelem efektivního obhospodařování majetku fondu. Jedná se zejména o omezení měnového rizika stávajících pozic v cizoměnových investicích. Druhou smluvní stranou obchodu je instituce, která podléhá dohledu a náleží k některé z kategorií institucí schválených Českou národní bankou a uvedených v jejím seznamu. Jedná se zejména o banky nebo zahraniční banky či obchodníky s platnou licencí pro tento druh operací, jejichž vlastní kapitál činí alespoň 40 mil. EUR a mají rating uváděný některou z uznávaných ratingových agentur nejméně v investičním stupni. Instrumenty jsou spojeny s následujícími významnějšími riziky (viz část o popisu rizik): - kreditní (úvěrové) riziko srovnatelné s depozity, tzn. dané kredibilitou protistrany. Článek 6 Omezení a rozložení rizika při investování 1. Společnost je při investování majetku Fondu povinna dodržet všechna ustanovení Zákona o rozložení rizika. 2. Omezení a rozložení rizika finančních derivátů bude následující: vzhledem k tomu, že Fond bude používat výhradně měnové deriváty zajišťovacího charakteru (v souladu s 26 odst. 1 písm. g) Zákona), splňující podmínky zajištění podle Vyhlášky č. 501, nebudou předmětem výpočtu Otevřené pozice z finančních derivátů a kvantifikace rizik s tím souvisejících. Bude však počítáno riziko spojené s druhou smluvní stranou (úvěrové riziko) a zajištěno, aby byly dodrženy limity v souladu s 28 odst. 5 Zákona. Výpočet bude proveden v souladu s Vyhláškou České národní banky č. 604/2006 Sb., o používání technik a nástrojů k efektivnímu obhospodařování majetku standardního fondu a speciálního fondu, který shromažďuje peněžní prostředky od veřejnosti. 3. Otevřené pozice vztahující se k finančním derivátům nesmí přesáhnout 100 % hodnoty vlastního kapitálu Fondu. 4. Fond může do svého majetku nabýt nejvýše 25 % jmenovité hodnoty nebo počtu cenných papírů vydaných jedním fondem kolektivního investování. 5. Fond nesmí investovat do cenných papírů vydaných fondem kolektivního investování, který není určený pro veřejnost, nebo do cenných papírů vydaných fondem kolektivního investování, který investuje více než 10 % hodnoty svého majetku do cenných papírů vydaných jiným fondem kolektivního investování. 6. Cenné papíry vydané jedním fondem kolektivního investování mohou tvořit nejvýše 20 % hodnoty majetku Fondu (v souladu s 55 odst. 4 Zákona). 7. Portfolio Fondu může obsahovat maximálně 35 % hodnoty svého majetku ve Fondu korporátních dluhopisů otevřený podílový fond ČP INVEST investiční společnost, a.s. 8. Součet investic do investičních cenných papírů nebo nástrojů peněžního trhu vydaných jedním emitentem, vkladu u tohoto emitenta a rizika spojeného s tímto emitentem při operacích s finančními deriváty nesmí překročit 35 % hodnoty majetku Fondu. 9. Investice do dluhopisů budou směřovat zejména do dluhopisů státních a korporátních, které jsou denominovány v CZK, USD, EUR nebo v měnách dalších evropských států. 10. Struktura majetkových aktiv Fondu může být rozložena následovně: a) vklady nebo termínované vklady tzv. doplňkový likvidní majetek - maximálně 49 % majetku Fondu; b) nástroje peněžního trhu (pokladniční poukázky) až 49 % majetku Fondu; c) akcie včetně cenných papírů typu ETF a Indexových certifikátů (v souladu s 26 odst. 1 písm. a) Zákona) - maximálně 30 %. Emitenty těchto cenných papírů musejí být důvěryhodné subjekty, o jejichž aktivitách a hospodářské situaci existuje dostatečné množství informací z veřejně dostupných zdrojů; d) cenné papíry speciálního fondu kolektivního investování, případně cenné papíry standardního fondu kolektivního investování (v souladu s 51 odst. 1 písm. e) Zákona) - maximálně 100 %. Emitenty těchto cenných papírů musejí být důvěryhodné subjekty, o jejichž aktivitách a hospodářské situaci existuje dostatečné množství informací z veřejně dostupných zdrojů; e) dluhopisy s durací nad 1 rok max. 49 %. 11. Společnost má vytvořen vnitřní kontrolní systém, který monitoruje dodržování všech limitů stanovených Zákonem. Obdobně monitoruje dodržování limitů i depozitář Fondu. Článek 7 Charakteristika typického investora Fondu Fond je vhodný pro zkušené investory, jejichž cílem je zhodnocení kapitálu prostřednictvím investic do cenných papírů vydaných jiným fondem kolektivního investování a uvědomují si jejich možnosti a rizika. Investor musí mít zkušenost s kolísavostí (volatilitou) produktů. Vzhledem k vysokému nadprůměrnému stupni rizik je Fond určen pro investory, kteří jsou ochotni přijmout dočasné ztráty, tudíž je vhodný pro investory, kteří si mohou dovolit odložit investovaný kapitál nejméně na 5 až 7 let. 4/105 Článek 8 Informace o rizicích spojených s investováním Fondu Následující přehled je výčtem rizik spojených s investováním do Fondu a relevantních rizik v závislosti na zvolené investiční politice. O těchto rizicích Společnost obhospodařující Fond ví, a snaží se jim uvážlivou investiční politikou předcházet. 1. Obecné riziko kolísání výnosu a hodnoty podílového listu Minulá výnosnost Fondu není zárukou budoucí výnosnosti. Hodnota investice a příjem z ní může stoupat i klesat a není zaručena plná návratnost původně investované částky. Aktuální hodnota podílového listu může kolísat v důsledku složení majetku nebo v důsledku způsobu obhospodařování majetku. 2. Tržní riziko Hodnota jednotlivých investičních nástrojů v portfoliu Fondu a příjem z nich může stoupat i klesat, jejich ziskovost není zaručena. Pro omezení vlivu kolísání jednotlivých investic v portfoliu Fondu Společnost věnuje mimořádnou pozornost diverzifikaci. Portfolio Fondu je složeno z různých (z hlediska jejich specifických parametrů) investic, jejichž časový vývoj není shodný. Důsledkem diverzifikace je skutečnost, že kolísání majetku na podílový list je nižší, než průměrná volatilita jednotlivých investic v portfoliu Fondu. Při běžných podmínkách kapitálových trhů lze průměrnou hodnotu volatility Fondu očekávat v blízkosti dlouhodobých průměrů aktiv ve Fondu obsažených, nelze však vyloučit situaci (např. všeobecný pokles kapitálových trhů, prudká změna makroekonomického vývoje, zvýšené riziko teroristických útoků, válečný konflikt, apod.), kdy volatilita Fondu výrazně vzroste. Vzhledem k zaměření Fondu (koncentrace investic v aktivech, regionech, trzích, sektorech a měnách) jsou možnosti diverzifikace z pohledu snížení volatility omezené. 3. Kreditní (úvěrové) riziko Kreditní riziko připadá v úvahu v případě ETF (Exchange Traded Funds). Ačkoliv emitenty akcií zmíněných fondů či indexových certifikátů bývají zejména banky nebo zahraniční banky s investičním ratingem, nelze jejich kreditní riziko zcela vyloučit. Důsledkem kreditního rizika může nastat záporná odchylka (diskont) ceny akcií ETF či indexových certifikátů od hodnoty majetku na akcii či indexový certifikát připadající, případně také omezená likvidita. Cílem Společnosti je preferovat emitenty s nízkým kreditním rizikem. 4. Úrokové riziko Úrokové riziko spočívá v závislosti dluhopisů (zejména s pevnou úrokovou sazbou) na velikosti dlouhodobých a krátkodobých úrokových sazeb. Při poklesu úrokových sazeb lze očekávat nárůst tržní hodnoty a naopak, při nárůstu sazeb pokles tržní hodnoty. Výše úrokového rizika je úměrná duraci dluhopisů, tzn. tržní cena dluhopisů s vyšší durací je citlivější na pohyb úrokových sazeb. Pro účely stanovení úrokového rizika se úrokovými sazbami rozumí sazby na období odpovídající durací dluhopisu, tzn. pro dluhopisy s krátkou durací krátkodobé úrokové sazby (např. PRIBOR) a pro dluhopisy s dlouhou durací dlouhodobé úrokové sazby (např. výnosy do splatnosti státních dluhopisů). Výši krátkodobých a dlouhodobých úrokových sazeb určuje celá řada aspektů, zejména pak monetární politika centrální banky, fiskální politika státu, politické klima, makroekonomický vývoj a v neposlední řadě chování účastníků finančních a kapitálových trhů 5. Riziko vypořádání Vzhledem ke skutečnosti, že obchody s investičními cennými papíry budou vypořádávány převážně prostřednictvím kredibilních vypořádacích center, je riziko vypořádání nízké. Rovněž v případě instrumentů peněžního trhu, investičních cenných papírů a derivátů lze riziko vypořádání považovat za nízké, neboť protistranou bude výhradně banka nebo zahraniční banka s dostatečnou kredibilitou. Nelze však vyloučit situaci, kdy transakce s majetkem Fondu vinou protistrany neproběhne podle původních předpokladů z důvodu nezaplacení nebo nedodání investičních nástrojů ve sjednaném termínu. V případě investičních cenných papírů přijatých k obchodování na některých méně rozvinutých trzích může být riziko vypořádání významné. 6. Riziko likvidity Ačkoliv převážná část aktiv Fondu bude investována do investičních cenných papírů obchodovaných na trzích USA a EU, nelze zcela vyloučit likvidní riziko. Investice, které se v době nákupu se jevily jako likvidní, mohou tuto charakteristiku dočasně či trvale ztratit v důsledku změny finanční situace emitenta, vyřazení z indexů, či poklesu zájmu investorů obecně. Likvidní riziko v případě investičních cenných papírů přijatých k obchodování na některých méně rozvinutých trzích bývá zpravidla významné. Cílem Společnosti je udržovat nízké likvidní riziko, případně dbát na to aby bylo vyváženo odpovídající prémií ve výnosnosti. Snížená likvidita aktiv Fondu může mít vliv i na možné pozastavení vydávání nebo odkupování podílových listů. Likvidita podílových listů Fondu může být dočasně omezena v souvislosti s pozastavením jejich odkupování. 7. Měnové riziko Fond může umístit část svých aktiv do investic v zahraničních měnách. Kromě kolísání hodnoty (tržní ceny) investice v příslušné zahraniční měně ovlivňuje výši majetku Fondu rovněž kolísání měnových kurzů příslušných zahraničních měn vůči koruně. Pro účely efektivní správy Fondu (omezení měnového rizika) může Fond používat finanční deriváty (měnové swapy a měnové forwardy). 8. Riziko derivátů Deriváty jsou finanční nástroje, jejichž cena je odvozená od hodnoty podkladových aktiv, kterými můžou být měnové kurzy, úrokové míry, akciové a dluhopisové indexy, či jednotlivé cenné papíry. Rizika derivátů zahrnují všechna rizika podkladových aktiv a navíc některá další, jako například kreditní riziko emitenta, riziko likvidity (zejména u OTC derivátů), riziko vypořádání a riziko nelineární závislosti na ceně podkladového aktiva. Finanční deriváty (zejména opce a opční listy) se vyznačují tzv. pákovým efektem. Tržní ceny těchto finančních derivátů spojených s právy na nákup nebo prodej podkladových aktiv bývají výrazně (většinou mnohonásobně) nižší, než ceny příslušných podkladových aktiv. Zároveň cenové pohyby těchto finančních derivátů bývají mnohonásobně vyšší, než pohyby cen příslušných podkladových aktiv. Tento poměr se nazývá pákový efekt. Do finančních derivátů charakteristických pákovým efektem nebude Fond investovat. 9. Riziko ztráty majetku v úschově Veškerý majetek Fondu je v úschově, či opatrování u depozitáře, či custodiana. Ačkoliv osoby jsou bankami nebo zahraničními bankami s nízkým kreditním rizikem, podléhají příslušným orgánům dohledu a evidují majetek na oddělených účtech, nelze zcela vyloučit možné riziko ztráty majetku z důvodu případné insolventnosti, nedbalosti, či podvodným jednáním těchto osob. 10. Riziko související s investičním zaměřením trhy, sektory, regiony Rizika rozvíjejících se trhů/politické riziko: Fond může část svých aktiv investovat do regionů, se kterými jsou spojena nadprůměrná rizika ve srovnání s rozvinutými trhy USA a západní Evropy. Jedná se zejména o nestálost politické situace, nižší úroveň regulace kapitálových trhů, vyšší úroveň právní nejistoty a nižší úroveň vymahatelnosti práva, riziko změny daňových předpisů a riziko omezené likvidity. Důsledkem zmíněných rizik je zpravidla vyšší volatilita (kolísání majetku na podílový list), než v případě fondů zaměřených výhradně na ČR, západní Evropu a USA. 11. Riziko zrušení Fondu Ze Zákonem stanovených důvodů může být Fond zrušen např. pokud do 12 měsíců od vytvoření Fondu vlastní kapitál nedosáhne alespoň 50 mil. Kč, je-li průměrná hodnota majetku za posledních 6 kalendářních měsíců nižší než 50 mil. Kč, z důvodu rozhodnutí o přeměně Fondu, odnětím povolení k vytvoření Fondu, splynutím nebo sloučením fondů, zrušením investiční společnosti s likvidací, rozhodnutím soudu atd. Podílník v důsledku této skutečnosti nemusí mít zaručeno, že jeho investice bude 5/106 moci setrvat ve Fondu po celou dobu trvání doporučeného investičního horizontu, což může mít dopad na předpokládaný výnos podílníkovy investice. 12. Riziko změny právního systému Fond podléhá různým právním požadavkům, včetně požadavků daňových zákonů zemí, ve kterých působí. Pokud by došlo ke změně právních požadavků, kterým Fond podléhá, může se takové právní prostředí značně lišit od současného stavu. Článek 9 Informace o historické výkonnosti 1. Historická výkonnost Fondu není zárukou, že v budoucnosti bude dosaženo stejné nebo obdobné výkonnosti. 2. V Příloze Statutu jsou uvedeny: - sloupcový graf historické výkonnosti Fondu znázorňující roční výnosy po zdanění. Výkonnost Fondu je uvedena bez započtení poplatků spojených s vydáváním podílových listů; - celková průměrná historická výkonnost Fondu. Článek 10 Zásady hospodaření s majetkem Fondu 1. Majetek Fondu obhospodařuje Společnost svým jménem na účet podílníků. 2. Společnost vede pro Fond samostatné účetnictví. Roční účetní závěrka musí být ověřena auditorskou firmou. 3. Účetním obdobím je kalendářní rok. 4. Fond oceňuje v průběhu účetního období majetek a závazky ke dni stanovení aktuální hodnoty podílového listu bez sestavení účetní závěrky. 5. Majetek a závazky z investiční činnosti Fondu se oceňují každý pracovní den reálnou hodnotou. Způsob stanovení reálné hodnoty majetku a závazků Fondu v případech, které neupravuje zvláštní právní předpis upravující účetnictví, a způsob stanovení aktuální hodnoty podílového listu Fondu stanoví Vyhláška č. 431/2006 Sb., o způsobu stanovení reálné hodnoty majetku a závazků fondu kolektivního investování a o způsobu stanovení aktuální hodnoty akcie nebo podílového listu fondu kolektivního investování. 6. Je-li hospodářským výsledkem zisk, nebude použit k výplatě výnosů, ale bude plně reinvestován. Skončí-li hospodaření Fondu ztrátou, bude tato ztráta uhrazena ze zdrojů Fondu, přičemž přednostně se na pokrytí ztráty použije fond vytvářený ze zisku. Nestačí-li prostředky tohoto fondu na pokrytí ztráty, musí být ztráta uhrazena snížením stavu kapitálového fondu. 7. Majetek Fondu nesmí být použit k poskytnutí půjčky, úvěru, daru, zajištění závazku třetí osoby nebo k úhradě závazku, který nesouvisí s jeho obhospodařováním. 8. Fond nesmí uzavírat smlouvy o prodeji investičních cenných papírů a nástrojů peněžního trhu, cenných papírů vydaných jiným fondem kolektivního investování a finančních derivátů, které nemá ve svém majetku. 9. Fond nebude přijímat úvěry nebo půjčky. 10. V souladu se zákonem může Společnost pro Fond používat finanční deriváty zajišťovacího charakteru (v souladu s Vyhláškou č. 501) pro účely efektivního obhospodařování majetku v souladu s vyhláškou č. 604/2006 Sb., o používání technik a nástrojů k efektivnímu obhospodařování majetku standardního fondu a speciálního fondu, který shromažďuje peněžní prostředky od veřejnosti. 11. Majetek Fondu je svěřován do opatrování jen u těch bank či zahraničních bank, jež poskytují dostatečné záruky za své závazky. 12. U pohledávek Fondu z obchodního styku po lhůtě splatnosti je Společnost povinna zahájit jejich vymáhání do 15 dnů po lhůtě splatnosti. Článek 11 Údaje o cenných papírech vydaných Fondem 1. Podílový list Fondu je nekótovaný cenný papír, který představuje podíl podílníka na majetku Fondu. Je převoditelný bez omezení. 2. Podílový list Fondu je vydáván v zaknihované podobě a má formu cenného papíru na jméno. 3. Všechny podílové listy Fondu mají jmenovitou hodnotu 1 Kč, a zakládají stejná práva všech podílníků. 4. Emisi podílových listů byl přidělen ISIN CZ Práva vyplývající z vlastnictví podílových listů Fondu vznikají dnem jejich registrace v centrálním depozitáři cenných papírů. Společnost je povinna provést zápis do evidence podílových listů vytvořené a obsluhované emitentem v rámci evidence centrálního depozitáře cenných papírů bez zbytečného odkladu poté, co jsou podílníkem investované peníze připsány na běžný účet Fondu. 6. Počet vydávaných podílových listů Fondu a doba prodeje podílových listů Fondu nejsou omezeny. 7. Podílníci Fondu se podílejí na majetku Fondu v poměru jimi držených podílů. 8. Vlastnické právo k podílovému listu se prokazuje výpisem z centrální evidence cenných papírů. 9. Podílníci Fondu mají právo na odkoupení jimi držených podílových listů Fondu Společností. 10. Společnost je povinna odkoupit podílový list Fondu za podmínek stanovených Zákonem a tímto Statutem. Článek 12 Úplata za obhospodařování a ostatní výdaje hrazené z majetku Fondu 1. Úplata Společnosti za obhospodařování majetku Fondu činí nejvýše 3 % z průměrné hodnoty vlastního kapitálu Fondu za účetní období. Tato průměrná hodnota je vypočtena jako průměr hodnot vlastního kapitálu Fondu k poslednímu dni každého kalendářního měsíce. Aktuální procentuální výše úplaty je stanovena představenstvem Společnosti. Úplata za obhospodařování je splatná v měsíčních splátkách a je příjmem Společnosti. 2. Maximální výše poplatků za obhospodařování, která bude účtována fondu kolektivního investování, do kterého Fond hodlá investovat, činí nejvýše 3 % z průměrné hodnoty vlastního kapitálu fondu kolektivního investování, do kterého tento Fond investuje podstatnou část svých aktiv. 3. Úplata depozitáři za výkon činnosti depozitáře činí 0,075 % ročně z hodnoty vlastního kapitálu Fondu. Hodnota vlastního kapitálu Fondu se stanovuje ke konci každého měsíce. Je splatná v měsíčních intervalech ve výši 1/12 z roční sazby. 4. Ostatní výdaje hrazené z majetku Fondu: a) náklady na účetní a daňový audit; b) správní a soudní poplatky; c) daně; d) cena pořízení prodaných cenných papírů; e) zprostředkovatelské poplatky a provize vynaložené v souvislosti s nákupem a prodejem cenných papírů z majetku Fondu vyjma souvisejících poplatků za služby centrálního depozitáře cenných papírů; f) úplata za vedení majetkového účtu v centrálním depozitáři cenných papírů; g) úplata za uložení a správu zahraničních cenných papírů; h) záporné kurzové rozdíly ze zahraničních měn; i) poplatky za měnovou konverzi; 6/107 j) poplatky za úschovu listinných cenných papírů; k) prémie z opčních a termínovaných obchodů; l) poplatky bankám a zahraničním bankám za vedení účtů a nakládání s finančními prostředky na nich; m) úroky ze směnek použitých jako zajišťovacích instrumentů závazků Fondu; n) náklady na znalecké posudky za předpokladu, že jsou požadovány Zákonem; o) náklady na pojištění cenných papírů; p) náklady na sloučení nebo splynutí podílových fondů. 5. Ukazatelé - celková nákladovost Fondu TER za předchozí účetní období, - syntetický TER za předchozí účetní období, - odhad výše jednotlivých nákladů Fondu pro kalendářní rok následující po předchozím účetním období, - ukazatel obrátkovosti aktiv PTR za předchozí účetní období, jsou uvedeny v Příloze tohoto Statutu. Článek 13 Údaje o depozitáři 1. Depozitářem Fondu je na základě depozitářské smlouvy Deutsche Bank Aktiengesellschaft Filiale Prag, organizační složka, IČ: , se sídlem Praha 1, Jungmannova Depozitář odpovídá Fondu za škodu vzniklou porušením jeho povinností při své činnosti. Depozitář odpovídá za úschovu a jiné opatrování majetku Fondu. 3. Depozitář zejména: a) zajišťuje úschovu, nebo pokud to povaha věci vylučuje, jiné opatrování majetku Fondu s tím, že tyto činnosti může provádět prostřednictvím jiné osoby; b) eviduje pohyb veškerých peněžních prostředků Fondu; c) kontroluje, zda podílové listy Fondu jsou vydávány a odkupovány v souladu se Zákonem a Statutem; d) kontroluje, zda aktuální hodnota podílových listů je vypočítávána v souladu se Zákonem a Statutem; e) provádí pokyny Společnosti, které nejsou v rozporu se Zákonem a Statutem; f) zajišťuje vypořádání obchodů s majetkem Fondu v obvyklé lhůtě; g) kontroluje, zda výnos z majetku Fondu je používán v souladu se Zákonem a Statutem; h) kontroluje, zda majetek Fondu je pořizován, zcizován v souladu se Zákonem a Statutem; i) kontroluje způsob oceňování majetku Fondu v souladu se Zákonem a Statutem. 4. Depozitář je zároveň osobou vykonávající funkci správce a uschovatele všech cenných papírů z majetku Fondu. Článek 14 Údaje o svěření obhospodařování majetku Fondu Celý majetek Fondu je svěřen do obhospodařování společnosti Generali PPF Asset Management a.s., IČ , se sídlem Praha 6, Dejvice, Evropská 2690/17, PSČ , která poskytuje investiční služby podle 4 zákona č. 256/2004 Sb., o podnikání na kapitálovém trhu, ve znění pozdějších předpisů: - přijímání a předávání pokynů týkajících se investičních nástrojů, - provádění pokynů týkajících se investičních nástrojů na účet jiné osoby, - obchodování s investičními nástroji na vlastní účet, - obhospodařování majetku zákazníka na základě smlouvy se zákazníkem, je-li součástí majetku investiční nástroj, - upisování nebo umisťování emisí investičních nástrojů, - správa investičních nástrojů, - úschova investičních nástrojů, - poradenská činnost týkající se struktury kapitálu, průmyslové strategie a s tím souvisejících otázek, jakož i poskytování porad a služeb týkajících se přeměn společností nebo převodů podniků, - poradenská činnost týkající se investování do investičních nástrojů. Článek 15 Informace o Statutu a zjednodušeném statutu 1. Statut je základním dokumentem Fondu, který upravuje vzájemná práva a povinnosti mezi Společností a podílníky Fondu. Fond vedle tohoto Statutu uveřejňuje také zjednodušený statut, který obsahuje vybrané údaje z tohoto Statutu. Tyto údaje jsou v souladu s údaji obsaženými ve Statutu. 2. Schvalování návrhu Statutu a návrhu jeho změn náleží do působnosti představenstva Společnosti. Návrh Statutu a jeho změn, vyjma změn ve smyslu 84a odst. 5 Zákona ve spojení s 27 vyhlášky č. 482/2006 Sb., o minimálních náležitostech statutu a povinných náležitostech zjednodušeného statutu fondu kolektivního investování, podléhá v dalším kroku schválení Českou národní bankou a nabývá platnosti dnem nabytí právní moci rozhodnutí České národní banky o schválení změny Statutu, nestanoví-li rozhodnutí České národní banky či Zákon jinak. 3. Fond uveřejňuje Statut, zjednodušený statut a každou jejich změnu na bezplatných veřejně přístupných Internetových adresách Společnosti. 4. Každému upisovateli podílového listu Fondu je - před uzavřením smlouvy o úpisu nabídnut bezúplatně zjednodušený statut v aktuálním znění, - poskytnut bezúplatně na požádání Statut v aktuálním znění, poslední uveřejněná výroční zpráva Fondu a pololetní zpráva Fondu. Všechny tyto dokumenty jsou k dispozici v sídle Společnosti, v její organizační složce, v její distribuční síti a na Internetových adresách. Článek 16 Podmínky zrušení nebo přeměny Fondu 1. Ze Zákonem stanovených důvodů může být Fond zrušen např. je-li průměrná hodnota majetku za posledních 6 kalendářních měsíců nižší než 50 mil. Kč, z důvodu rozhodnutí o přeměně Fondu, odnětím povolení k vytvoření Fondu, splynutím nebo sloučením fondů, zrušením Společnosti s likvidací, pokud Česká národní banka nerozhodne o převodu obhospodařování Fondu na jinou investiční společnost. 2. Podmínkou zrušení či přeměny Fondu je souhlas České národní banky. Podílníci jsou informováni do jednoho měsíce ode dne nabytí právní moci rozhodnutí České národní banky. 3. Při likvidaci Fondu se do 6 měsíců od vstupu do likvidace prodá majetek Fondu a vypořádají se jeho pohledávky a závazky. Podílníci jsou vyplaceni do 3 měsíců po vypořádání. 7/108 4. Při splynutí/sloučení fondů mají podílníci 2 měsíce od uveřejnění rozhodnutí České národní banky právo na odkoupení svých podílových listů bez srážky. Neučiní-li to, stávají se do 3 měsíců od nabytí právní moci rozhodnutí České národní banky podílníky nového/přejímajícího fondu. Do 3 měsíců jim Společnost vymění podílové listy zrušeného fondu za listy nového/přejímajícího fondu v poměru podle výše vlastního kapitálu. 6. V případě zrušení Fondu, vyjma případu, kdy Česká národní banka odebere povolení k vytvoření Fondu, Společnost informuje o takové zamýšlené skutečnosti ve lhůtě minimálně 3 měsíců před předpokládaným zrušením Fondu, a to na Internetových adresách. 7. Společnost může v případě ekonomických nebo jiných důvodů rozhodnout o zrušení Fondu. Článek 17 Kontaktní místo Další dodatečné informace k Fondu lze získat: a) na internetových adresách Společnosti b) na ové adrese c) telefonicky na infolinkách nebo v pracovní dny od 8:00 do 16:30 hod.; d) v klientském centru Společnosti ČP INVEST investiční společnost a.s., Křenová 71, Brno v pracovní dny od 8:00 do 16:30 hod.; e) v sídle Společnosti ČP INVEST investiční společnost, a.s., Na Pankráci 1658/121, Praha 4. Článek 18 Informace o daňovém systému 1. Fond i podílníci Fondu podléhají českým daňovým předpisům, tj. zákonu č. 586/1992 Sb., o daních z příjmů, ve znění pozdějších předpisů. 2. Zisk z výsledku hospodaření Fondu ke dni schválení Statutu podléhá dani z příjmu ve výši 5 %. 3. Právnické a fyzické osoby, které mají investici do podílových listů zahrnutu v obchodním majetku, platí při odkupu podílových listů daň z příjmů za podmínek zákona č. 586/1992 Sb., o daních z příjmů, ve znění pozdějších předpisů. 4. Fyzické osoby, které nemají podílové listy zahrnuty v obchodním majetku, jsou osvobozeny od daně z příjmu při odkupu podílových listů za předpokladu, že mezi nákupem a prodejem podílových listů uplynula doba nejméně 6 měsíců. 5. Má-li příjem z odkoupení podílových listů daňový nerezident v České republice, srazí Společnost z částky za odkup podílových listů v souladu s platnými právními předpisy příslušnou částku zajištění daně z příjmu a vyhrazuje si právo požadovat na zahraničním podílníkovi doklad o jeho daňovém domicilu. 6. Daňové zákony se mohou v průběhu trvání Fondu měnit. Při jakékoliv nejasnosti se doporučuje vyhledat profesionální poradenství. Článek 19 Uveřejňování zpráv o Fondu 1. Společnost uveřejňuje - údaj o aktuální hodnotě vlastního kapitálu Fondu a podílového listu nejméně jedenkrát za dva týdny - údaj o počtu a hodnotě vydaných a odkoupených podílových listů za každý kalendářní měsíc - údaj o struktuře majetku k poslednímu dni měsíce za každý kalendářní měsíc - výroční zprávu Fondu do 30. dubna následujícího roku - pololetní zprávu do 31. srpna běžného roku - obecné zprávy pro podílníky dle potřeby - smluvní podmínky - ceník, který obsahuje konkrétní výši prodejní přirážky, úplaty Společnosti za obhospodařování Fondu a poplatky za služby (např. výpis z účtu, služba Online plus, poštovné apod.) - minimální částku prvního a dalšího nákupu. 2. Společnost uveřejňuje zprávy ve svém sídle, ve své organizační složce, prostřednictvím distribuční sítě a na svých Internetových adresách. Článek 20 Orgán dohledu 1. Orgánem dohledu Fondu a Společnosti je Česká národní banka, Na Příkopě 28, Praha 1, PSČ Telefon: Internetová adresa: Povolení ke vzniku nebo vytvoření Fondu, výkon dohledu a schválení Statutu Českou národní bankou nejsou zárukou návratnosti investice nebo výkonnosti Fondu, nemohou vyloučit možnost porušení právních povinností či Statutu Společností, depozitářem nebo jinou osobou a nezaručují, že případná škoda způsobená takovým porušením bude nahrazena. II Zvláštní náležitosti Statutu Článek 21 Aktuální hodnota podílových listů 1. Společnost vyhlásí den zahájení vydávání podílových listů. Počínaje tímto dnem po dobu jednoho měsíce Společnost vydává podílové listy za částku, která se rovná jejich jmenovité hodnotě. 2. Aktuální hodnota podílového listu se stanoví pro každý pracovní den jako podíl vlastního kapitálu Fondu připadající na jeden podílový list a zaokrouhluje se na čtyři desetinná místa. Společnost může stanovit v odůvodněných případech aktuální hodnotu podílového listu platnou pro více dní. 3. Společnost uveřejňuje informace o aktuální hodnotě podílového listu způsobem dle článku tohoto statutu Uveřejňování zpráv o Fondu. Článek 22 Vydávání podílových listů 1. Podílové listy Fondu jsou vydávány Společností za účelem shromáždění peněžních prostředků do Fondu. 2. Vydávání podílových listů je uskutečňováno na základě uzavřené rámcové smlouvy mezi podílníkem a Společností, která obsahuje smluvní podmínky pro vydávání a odkupování podílových listů. Součástí smluvních podmínek jsou podmínky k investování a ceník. 8/109 3. Rozhodným dnem pro stanovení ceny prodeje podílového listu Fondu je den připsání peněžních prostředků na účet Fondu, který je zřízen se souhlasem depozitáře. Cena platná pro rozhodný den se počítá následující pracovní dny z údajů k rozhodnému dni (forward pricing). 4. Společnost vydává podílový list Fondu za částku, která se rovná jeho aktuální hodnotě vyhlášené k rozhodnému dni zvýšené o přirážku ve výši nejvýše 4 %. Konkrétní výše přirážky se odvíjí od výše vložené částky, způsobu uzavření smlouvy a dalších faktorů ovlivňujících náklady spojené s vydáváním podílových listů. Přirážka je příjmem Společnosti. Společnost uveřejňuje aktuální procento přirážky v ceníku, a to způsobem dle článku tohoto Statutu Uveřejňování zpráv o Fondu. 5. Obvyklou technickou lhůtou pro vydání podílových listů jsou zpravidla čtyři pracovní dny ode dne připsání peněžních prostředků na účet Fondu. 6. Podílníci mají též možnost pravidelně investovat sjednanou částku a jsou pro ně připraveny různé investiční programy, které jsou podrobněji popsány v podmínkách k investování. 7. Za peněžní částku došlou na účet Fondu je připsán podílníkovi na jeho majetkový účet nejbližší nižší celý počet podílových listů Fondu vypočtený jako celočíselná část podílu došlé částky po odečtení přirážky a hodnoty podílového listu Fondu platné k rozhodnému dni. Rozdíl (zbytek došlé částky), za který již nelze nakoupit celý podílový list Fondu, je příjmem Fondu. 8. Minimální částka prvního nákupu podílových listů Fondu je předem vyhlašována. Vyhlašovaná částka nesmí být vyšší než Kč. Podílník musí investovat vždy částku rovnou nebo vyšší, než je stanovená minimální částka. 9. Minimální částka každého dalšího nákupu podílových listů Fondu je předem vyhlašována. Vyhlašovaná částka nesmí být vyšší než 500 Kč. Podílník musí investovat vždy částku rovnou nebo vyšší, než je stanovená minimální částka. 10. Podílník nehradí poplatky osobě zajišťující evidenci podílových listů. 11. Z důvodů ochrany zájmů dosavadních podílníků Fondu, především s ohledem na ustanovení zákona č. 253/2008 Sb., o některých opatřeních proti legalizaci výnosů z trestné činnosti a financování terorismu, ve znění pozdějších předpisů, je Společnost oprávněna odmítnout žádost o vydání podílových listů Fondu. Článek 23 Odkupování podílových listů 1. Společnost je povinna odkoupit podílové listy Fondu bez zbytečného odkladu na základě žádosti podílníka o odkoupení podílových listů Fondu. 2. Podílníkům Fondu je umožněn odkup podílových listů buď ve výši zvolené finanční částky, nebo počtem podílových listů Fondu, jakož i pravidelné odkupování podílových listů, a to buď ve výši zvolené finanční částky, nebo počtem podílových listů Fondu. 3. Společnost odkupuje podílový list Fondu za částku, která se rovná jeho aktuální hodnotě vyhlášené ke dni, ke kterému obdržela Společnost žádost podílníka o odkoupení podílového listu. 4. Společnost se zavazuje vyplatit částku za odkoupené podílové listy podílníkům bez zbytečného odkladu, nejpozději však do 15 pracovních dnů ode dne uplatnění práva na odkoupení. 5. Společnost odkupuje podílové listy Fondu s použitím prostředků z majetku Fondu. 6. Minimální částka jednoho odkupu podílových listů Fondu činí 100 Kč. 7. V případě, že uplatněním práva na odkoupení podílových listů Fondu podílníkem by zbytková hodnota podílových listů na majetkovém účtu podílníka nedosahovala minimální částky odkupu a podílník nemá sjednán pravidelný nákup podílových listů, jsou Společností jednorázově odkoupeny i zbylé podílové listy Fondu v majetku podílníka. 8. V případě, že podílníkem požadované částce neodpovídá celý počet podílových listů Fondu, je Společností odkoupen nejbližší vyšší celý počet podílových listů Fondu, přičemž rozdíl mezi podílníkem zvolenou finanční částkou a částkou získanou odkupem podílových listů, je příjmem Fondu. 9. Společnost při odkupu podílových listů Fondu neuplatňuje srážku. 10. Podílník může, je-li to uvedeno ve smluvních podmínkách, platit transakční poplatek podle způsobu zaslání finanční částky. 11. Odkupování podílových listů může být Společností pozastaveno nejdéle na 3 měsíce v případech, kdy je to nezbytné z důvodu ochrany práv nebo právem chráněných zájmů podílníků. O tomto rozhodnutí Společnost informuje Českou národní banku a zveřejní tuto informaci na svých Internetových adresách. Obdobným způsobem bude zveřejněno i oznámení o obnovení odkupování podílových listů Fondu. Článek 24 Výměna podílových listů fondů 1. Výměna podílových listů spočívá ve spojení dvou úkonů v jeden, a sice odkupu vlastněných podílových listů a vydání nových podílových listů. Výměna podílových listů umožňuje využít zvýhodněného režimu přirážek při vydávání podílových listů a je prováděna na základě žádosti podílníka o výměnu podílových listů. Výměnu podílových listů provádí Společnost za cenu stanovenou ke dni uplatnění práva podílníka na výměnu. Tento den je totožný se dnem uplatnění práva na odkup a se dnem připsání peněžních prostředků na účet Fondu pro účely nákupu. 2. Výměna podílových listů je možná jak mezi fondy, kdy lze zadat částku nebo počet podílových listů určených k výměně, tak v rámci Investičních programů při zadání částky určené k výměně. 3. Počet výměnou získaných podílových listů odpovídá podílu hodnoty odkupovaných podílových listů, která je snížená o nákupní přirážku, a hodnoty vydávaných podílových listů. Hodnota je určena ke dni uplatnění práva podílníka na výměnu. Článek 25 Místo vydávání a odkupování 1. Místem vydávání a odkupování podílových listů Fondu je sídlo Společnosti, viz článek Kontaktní místo. 2. Místo odkupování ve Slovenské republice je ČP INVEST investiční společnost, a.s., organizačná zložka, se sídlem Mlynské Nivy 43, Bratislava, Slovenská republika. Článek 26 Závěrečná ustanovení 1. Práva a povinnosti vyplývající z tohoto Statutu se řídí a vykládají v souladu s právním řádem České republiky. 2. Je-li tento Statut přeložen do cizího jazyka a vznikne-li rozpor mezi českou a cizojazyčnou verzí, je rozhodující česká verze. V Praze dne Ing. Michal Maďar v.r. předseda představenstva 9/1010 Příloha Vysvětlivka: minulým účetním obdobím je rok 2010, následujícím účetním obdobím je rok 2011, vychází se z auditovaných údajů. 1. Ukazatel celkové nákladovosti Fondu TER, činí za minulé účetní období 0,18 %. TER je poměr celkových provozních nákladů Fondu k průměrné měsíční hodnotě vlastního kapitálu Fondu. 2. Syntetický TER činí za minulé účetní období 2,16 %. 3. Ukazatel obrátkovosti aktiv Fondu PTR, činí za minulé účetní období -33,36 %. PTR je roven poměru součtu nakoupených a zcizených aktiv Fondu (s výjimkou vydaných a odkoupených podílových listů Fondu) k průměrné měsíční hodnotě vlastního kapitálu Fondu. 4. Odhad nákladů Fondu pro následující účetní období: Náklady % náklady na poplatky a provize v členění 0,121 % - úplata za obhospodařování - úplata depozitáři 0,075 % - úplata za uložení a správu zahr. CP (custody popl.) - popl. za služby centrálnímu depozitáři - ost. nákl. a popl. a provize s vyj. popl. a provizí na operace s invest. instrumenty 0,046 % správní náklady v členění 0,033 % - náklady na zaměstnance - náklady na odměny stat. org. - náklady na audit 0,033 % - náklady na právní a daňové poradenství - náklady na reklamu - správní a soudní popl. - nákl. na outsourcing - ostatní správní náklady ostatní provozní náklady 0,032 % Graf historické výkonnosti Fondu znázorňující roční výnosy po zdanění k Výkonnost Fondu je uvedena bez započtení poplatků spojených s vydáváním podílových listů: Celková průměrná historická výkonnost Fondu k : 3 roky 5 let Od založení Celková průměrná historická výkonnost Fondu ,48 % 10/10 Zobrazit více
ZJEDNODUŠENÝ STATUT Fond ropného a energetického průmyslu otevřený podílový fond ČP INVEST investiční společnost, a. s. Článek 1 Obecné informace o Fondu 1. Úplný název fondu je Fond ropného a energetického Více Poslední aktualizace 25.5.2009 Platný od 22.1.2009. ČR statut FKD
STATUT Fond korporátních dluhopisů otevřený podílový fond ČP INVEST investiční společnost, a. s. I. Obecné náležitosti statutu Článek 1 Základní údaje o Fondu 1. Úplný název fondu je Fond korporátních Více I. Obecné náležitosti Statutu
STATUT Dynamický fond fondů otevřený podílový fond ČP INVEST investiční společnost, a. s. (dále jen Statut ) I. Obecné náležitosti Statutu Článek 1 Základní údaje o Fondu 1. Úplný název fondu je Dynamický Více ZJEDNODUŠENÝ STATUT Fond farmacie a biotechnologie otevřený podílový fond ČP INVEST investiční společnost, a. s. Článek 1 Obecné informace o Fondu
ZJEDNODUŠENÝ STATUT Fond farmacie a biotechnologie otevřený podílový fond ČP INVEST investiční společnost, a. s. Článek 1 Obecné informace o Fondu 1. Úplný název fondu je Fond farmacie a biotechnologie Více 1/5. t = počet dní od posledního rebalancování
ZJEDNODUŠENÝ STATUT Fond korporátních dluhopisů otevřený podílový fond ČP INVEST investiční společnost, a. s. Článek 1 Obecné informace o Fondu 1. Úplný název fondu je Fond korporátních dluhopisů otevřený Více STATUT III.Zajištěný otevřený podílový fond ČP INVEST investiční společnost, a. s.
STATUT III.Zajištěný otevřený podílový fond ČP INVEST investiční společnost, a. s. Zjednodušený statut III.ZAJF I. Obecné náležitosti statutu Článek 1 Základní údaje o Fondu 1. Úplný název fondu je III.Zajištěný Více 1/5. Min. % podíl na celkové hodnotě majetku. Max. % podíl na celkové hodnotě majetku. Druhy aktiv ve Fondu stanoven
ZJEDNODUŠENÝ STATUT Fond globálních značek otevřený podílový fond ČP INVEST investiční společnost, a. s. Článek 1 Obecné informace o Fondu 1. Úplný název fondu je Fond globálních značek otevřený podílový Více Zjednodušený statut. ATLANTIK Flexibilní dluhopisový fond, ATLANTIK Asset Management investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond
Zjednodušený statut ATLANTIK Flexibilní dluhopisový fond, ATLANTIK Asset Management investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond OBECNÉ INFORMACE 1. Název podílového fondu zní ATLANTIK Flexibilní Více I. OBECNÉ NÁLEŽITOSTI STATUTU
Platný od 27. 6. 2012 ČR statut FFB Poslední aktualizace 27. 6. 2012 STATUT Fond farmacie a biotechnologie otevřený podílový fond ČP INVEST investiční společnost, a. s. (dále jen Statut ) I. OBECNÉ NÁLEŽITOSTI Více Klíčové informace pro investory
Klíčové informace pro investory I. Základní údaje V tomto sdělení investor nalezne klíčové informace o u. Nejde o propagační sdělení; poskytnutí těchto informací vyžaduje zákon. Účelem je, aby investor Více Platný od 1.1. 2012 ČR statut FKN Poslední aktualizace 20.8.2013
Platný od 27. 6. 2012 ČR statut FKD Poslední aktualizace 27. 6. 2012 STATUT Fond korporátních dluhopisů otevřený podílový fond ČP INVEST investiční společnost, a. s. (dále jen Statut ) I. OBECNÉ NÁLEŽITOSTI Více ZJEDNODUŠENÝ STATUT 5.Zajištěný otevřený podílový fond ČP INVEST investiční společnost, a. s.
ZJEDNODUŠENÝ STATUT 5.Zajištěný otevřený podílový fond ČP INVEST investiční společnost, a. s. Článek 1 Základní údaje o Fondu 1. Úplný název fondu je 5.Zajištěný otevřený podílový fond ČP INVEST investiční Více STATUT 2.Dluhopisový zajištěný otevřený podílový fond ČP INVEST investiční společnost, a. s. (dále jen Statut ) I. OBECNÉ NÁLEŽITOSTI STATUTU
STATUT 2.Dluhopisový zajištěný otevřený podílový fond ČP INVEST investiční společnost, a. s. (dále jen Statut ) I. OBECNÉ NÁLEŽITOSTI STATUTU Článek 1 1. Základní údaje o fondu kolektivního investování Více STATUT. Dynamický fond fondů otevřený podílový fond. ČP INVEST investiční společnost, a.s. Kontaktní informace pro investory:
Dynamický fond fondů otevřený podílový fond ČP INVEST investiční společnost, a. s. Kontaktní informace pro investory: ČP INVEST investiční společnost, a.s. Na Pankráci 1658/121 140 21 Praha 4 www.cpinvest.cz Více I. OBECNÉ NÁLEŽITOSTI STATUTU
Platný od 27. 6. 2012 ČR statut FGZ Poslední aktualizace 27. 6. 2012 STATUT Fond globálních značek otevřený podílový fond ČP INVEST investiční společnost, a. s. (dále jen Statut ) I. OBECNÉ NÁLEŽITOSTI Více STATUT. J&T Asset Management, investiční společnost a.s., BALANCOVANÝ otevřený podílový fond
STATUT J&T Asset Management, investiční společnost a.s., INTERNATIONAL otevřený podílový fond STATUT J&T Asset Management, investiční společnost a.s., INTERNATIONAL otevřený podílový fond Článek 1 Úvodní Více ZJEDNODUŠENÝ STATUT SPECIÁLNÍHO FONDU
ZJEDNODUŠENÝ STATUT SPECIÁLNÍHO FONDU ČSOB INSTITUCIONÁLNÍ - NADAČNÍ, ČSOB INVESTIČNÍ SPOLEČNOST, A.S., ČLEN SKUPINY ČSOB, OTEVŘENÝ PODÍLOVÝ FOND OBSAH ZJEDNODUŠENÝ STATUT SPECIÁLNÍHO FONDU... 1 1 OBECNÉ Více Poslední aktualizace Platný od ČR statut FREP
STATUT Fond ropného a energetického průmyslu otevřený podílový fond ČP INVEST investiční společnost, a. s. I. Obecné náležitosti statutu Článek 1 Základní údaje o Fondu 1. Úplný název fondu je Fond ropného Více ZJEDNODUŠENÝ STATUT Solární energie, otevřený podílový fond, Conseq investiční společnost, a.s.
ZJEDNODUŠENÝ STATUT Solární energie, otevřený podílový fond, Conseq investiční společnost, a.s. 1 OBSAH Vymezení pojmů... 3 1. Obecné informace o Fondu... 4 2. Charakteristika investičních cílů a investiční Více STATUT. J&T Asset Management, investiční společnost a.s., YSE akcionářů balancovaný otevřený podílový fond
STATUT J&T Asset Management, investiční společnost a.s., YSE akcionářů balancovaný otevřený podílový fond 1 S T A T U T J&T Asset Management, investiční společnost a.s., YSE akcionářů balancovaný otevřený Více STATUT II.Zajištěný otevřený podílový fond ČP INVEST investiční společnost, a. s.
STATUT II.Zajištěný otevřený podílový fond ČP INVEST investiční společnost, a. s. I. Obecné náležitosti statutu Článek 1 Základní údaje o Fondu 1. Úplný název fondu je II.Zajištěný otevřený podílový fond Více STATUT J&T INVESTIČNÍ SPOLEČNOST
STATUT J&T INVESTIČNÍ SPOLEČNOST a.s., Druhý fond KSIO otevřený podílový fond Statut otevřeného podílového fondu s názvem J&T INVESTIČNÍ SPOLEČNOST, a.s., Druhý fond KSIO otevřený podílový fond (dále jen Více STATUT. Fond farmacie a biotechnologie otevřený podílový fond. ČP INVEST investiční společnost, a. s. Kontaktní informace pro investory:
Fond farmacie a biotechnologie otevřený podílový fond ČP INVEST investiční společnost, a. s. Kontaktní informace pro investory: ČP INVEST investiční společnost, a.s. Na Pankráci 1658/121 140 21 Praha 4 Více ZJEDNODUŠENÝ statut. fondu. AKRO fond progresivních společností, otevřený podílový fond, AKRO investiční společnost, a.s.
ZJEDNODUŠENÝ statut fondu AKRO fond progresivních společností, otevřený podílový fond AKRO investiční společnost, a.s. OBECNÉ INFORMACE O PODÍLOVÉM FONDU Název: AKRO fond progresivních společností, otevřený Více STATUT Fond globálních značek otevřený podílový fond ČP INVEST investiční společnost, a. s.
STATUT Fond globálních značek otevřený podílový fond ČP INVEST investiční společnost, a. s. I. Obecné náležitosti statutu Článek 1 Základní údaje o Fondu 1. Úplný název fondu je Fond globálních značek Více Investiční služby, Investiční nástroje a rizika s nimi související
Investiční služby, Investiční nástroje a rizika s nimi související Stránka 1 z 5 Investiční služby, Investiční nástroje a rizika s nimi související Předmětem tohoto materiálu je popis investičních služeb Více STATUT. Fond nových ekonomik otevřený podílový fond. ČP INVEST investiční společnost, a. s. Kontaktní informace pro investory:
Fond nových ekonomik otevřený podílový fond ČP INVEST investiční společnost, a. s. Kontaktní informace pro investory: ČP INVEST investiční společnost, a.s. Na Pankráci 1658/121 140 21 Praha 4 www.cpinvest.cz Více ZJEDNODUŠENÝ STATUT SPECIÁLNÍHO FONDU
ZJEDNODUŠENÝ STATUT SPECIÁLNÍHO FONDU ČSOB STŘEDOEVROPSKÝ, ČSOB INVESTIČNÍ SPOLEČNOST, A.S., ČLEN SKUPINY ČSOB, OTEVŘENÝ PODÍLOVÝ FOND OBSAH ZJEDNODUŠENÝ STATUT SPECIÁLNÍHO FONDU... 1 1 OBECNÉ INFORMACE Více STATUT. Fond ropného a energetického průmyslu otevřený podílový fond. ČP INVEST investiční společnost, a. s. Kontaktní informace pro investory:
Fond ropného a energetického průmyslu otevřený podílový fond ČP INVEST investiční společnost, a. s. Kontaktní informace pro investory: ČP INVEST investiční společnost, a.s. Na Pankráci 1658/121 140 21 Více Investiční služby, Investiční nástroje a rizika s nimi související
Investiční služby, Investiční nástroje a rizika s nimi související Předmětem tohoto materiálu je popis investičních služeb poskytovaných společností M & M pojišťovací s.r.o. (dále jen Zprostředkovatel Více STATUT. Fond korporátních dluhopisů otevřený podílový fond. ČP INVEST investiční společnost, a. s. Kontaktní informace pro investory:
Fond korporátních dluhopisů otevřený podílový fond ČP INVEST investiční společnost, a. s. Kontaktní informace pro investory: ČP INVEST investiční společnost, a.s. Na Pankráci 1658/121 140 21 Praha 4 www.cpinvest.cz Více Klíčové informace účastnických fondů. Obsah. (3. pilíř)
Klíčové informace účastnických fondů (3. pilíř) Obsah llianz účastnický povinný konzervativní fond.........2 llianz vyvážený účastnický fond.....................4 llianz dynamický účastnický fond...................6 Více ZJEDNODUŠENÝ STATUT STANDARDNÍHO FONDU ČSOB BOND MIX,
ZJEDNODUŠENÝ STATUT STANDARDNÍHO FONDU ČSOB BOND MIX, ČSOB INVESTIČNÍ SPOLEČNOST, A.S., ČLEN SKUPINY ČSOB, OTEVŘENÝ PODÍLOVÝ FOND OBSAH ZJEDNODUŠENÝ STATUT STANDARDNÍHO FONDU... 1 1 OBECNÉ INFORMACE O Více STATUT. Zlatý otevřený podílový fond. ČP INVEST investiční společnost, a. s. Kontaktní informace pro investory:
Zlatý otevřený podílový fond ČP INVEST investiční společnost, a. s. Kontaktní informace pro investory: ČP INVEST investiční společnost, a.s. Na Pankráci 1658/121 140 21 Praha 4 www.cpinvest.cz email: info@cpinvest.cz Více I. OBECNÉ NÁLEŽITOSTI STATUTU
Platný od 27. 6. 2012 ČR statut 5.ZajF Poslední aktualizace 27. 6. 2012 STATUT 5.Zajištěný otevřený podílový fond ČP INVEST investiční společnost, a. s. (dále jen Statut ) I. OBECNÉ NÁLEŽITOSTI STATUTU Více STATUT. Dluhopisový zajištěný otevřený podílový fond. ČP INVEST investiční společnost, a. s. Kontaktní informace pro investory:
Dluhopisový zajištěný otevřený podílový fond ČP INVEST investiční společnost, a. s. Kontaktní informace pro investory: ČP INVEST investiční společnost, a.s. Na Pankráci 1658/121 140 21 Praha 4 www.cpinvest.cz Více STATUT. Fond nemovitostních akcií otevřený podílový fond. ČP INVEST investiční společnost, a. s. Kontaktní informace pro investory:
Fond nemovitostních akcií otevřený podílový fond ČP INVEST investiční společnost, a. s. Kontaktní informace pro investory: ČP INVEST investiční společnost, a.s. Na Pankráci 1658/121 140 21 Praha 4 www.cpinvest.cz Více STATUT. Fond korporátních dluhopisů otevřený podílový fond. ČP INVEST investiční společnost, a. s. Kontaktní informace pro investory:
STATUT KB vyvážený důchodový fond KB Penzijní společnosti, a.s. 1 Základní údaje o Fondu 1. Název Fondu zní: KB vyvážený důchodový fond KB Penzijní společnosti, a.s.. 2. Zkrácený název Fondu zní: KB vyvážený Více STATUT. Smíšený otevřený podílový fond. ČP INVEST investiční společnost, a. s. Kontaktní informace pro investory:
Smíšený otevřený podílový fond ČP INVEST investiční společnost, a. s. Kontaktní informace pro investory: ČP INVEST investiční společnost, a.s. Na Pankráci 1658/121 140 21 Praha 4 www.cpinvest.cz email: Více STATUT. Fond ropného a energetického průmyslu otevřený podílový fond. ČP INVEST investiční společnost, a. s. Kontaktní informace pro investory:
Fond ropného a energetického průmyslu otevřený podílový fond ČP INVEST investiční společnost, a. s. Kontaktní informace pro investory: ČP INVEST investiční společnost, a.s. Na Pankráci 1658/121 140 21 Více I. 1. str. označení fondu nově zní: Speciální fond kvalifikovaných investorů
Podle ustanovení 84a odst. 4 zákona o kolektivním investování Česká národní banka schvaluje tyto změny statutu investičního fondu Harmonie uzavřený investiční fond, a.s.: I. 1. str. označení fondu nově Více STATUT. Smíšený otevřený podílový fond. ČP INVEST investiční společnost, a. s. Kontaktní informace pro investory:
Smíšený otevřený podílový fond ČP INVEST investiční společnost, a. s. Kontaktní informace pro investory: ČP INVEST investiční společnost, a.s. Na Pankráci 1658/121 140 21 Praha 4 www.cpinvest.cz email: Více Legislativa investičního bankovnictví
Legislativa investičního bankovnictví Vymezit investiční bankovnictví není úplně jednoduchou záležitostí. Existuje totiž několik pojetí definice investičního bankovnictví. Obecně lze ale říct, že investiční Více STATUT. J&T Asset Management, investiční společnost a.s., KONZERVATIVNÍ otevřený podílový fond
STATUT J&T Asset Management, investiční společnost a.s., KONZERVATIVNÍ otevřený podílový fond 1 S T A T U T J&T Asset Management, investiční společnost a.s., KONZERVATIVNÍ otevřený podílový fond Článek Více Investiční služby, Investiční nástroje a rizika s nimi související
STATUT Vyváženého důchodového fondu důchodového spoření OBSAH Vymezení pojmů... strana 2 Článek 1 Základní údaje... strana 4 Článek 2 Údaje o penzijní společnosti... strana 5 Článek 3 Investiční cíle a Více Investiční společnost České spořitelny, a. s., PF2 otevřený podílový fond.
Podle 84a odst. 4 zákona o kolektivním investování Česká národní banka schvaluje tyto změny statutu podílového fondu Investiční společnost České spořitelny, a.s., ŠKODA - otevřený podílový fond: 1. V celém Více STATUT ING Penzijního fondu, a.s. I. Úvodní ustanovení
STATUT ING Penzijního fondu, a.s. I. Úvodní ustanovení 1. ING Penzijní fond, a. s. (dále jen Fond ) se sídlem Nádražní 344/25, 150 00 Praha 5- Smíchov, IČO 6307 8074 je zapsán v obchodním rejstříku vedeném Více ZJEDNODUŠENÝ STATUT STANDARDNÍHO FONDU ČSOB VÝNOSOVÝ,
ZJEDNODUŠENÝ STATUT STANDARDNÍHO FONDU ČSOB VÝNOSOVÝ, ČSOB INVESTIČNÍ SPOLEČNOST, A.S., ČLEN SKUPINY ČSOB, OTEVŘENÝ PODÍLOVÝ FOND OBSAH ZJEDNODUŠENÝ STATUT STANDARDNÍHO FONDU... 1 1 OBECNÉ INFORMACE O Více ZJEDNODUŠENÝ STATUT. WOOD & Company CZK otevřený podílový fond peněžního trhu, WOOD & Company investiční společnost, a.s.
ZJEDNODUŠENÝ STATUT WOOD & Company CZK otevřený podílový fond peněžního trhu, WOOD & Company investiční společnost, a.s. Článek 1 Obecné informace 1. Název podílového fondu zní: WOOD & Company CZK otevřený Více Investiční společnost České spořitelny, a. s., Institucionální akciový FF - otevřený podílový fond
Investiční společnost České spořitelny, a. s., Institucionální akciový FF otevřený podílový fond ZJEDNODUŠENÝ STATUT (speciální fond fondů) verze červenec 2010 Zjednodušený statut obsahuje základní informace Více /14, 1, PSČ , IČ: V
Podle 84a odst. 4 zákona o kolektivním investování Česká národní banka schvaluje tyto změny statutu podílového fondu WOOD & Company Select Balanced Fund otevřený podílový fond, WOOD & Company investiční Více Raiffeisen fond dluhopisových příležitostí, otevřený podílový fond, Raiffeisen investiční společnost a.s.
Pololetní zpráva k 30. 6. 2013 Raiffeisen fond dluhopisových příležitostí, otevřený podílový fond, Raiffeisen investiční společnost a.s. 1 Název podílového fondu a identifikační označení podle mezinárodního Více ZJEDNODUŠENÝ STATUT. Conseq realitní, otevřený podílový fond, Conseq investiční společnost, a.s.
ZJEDNODUŠENÝ STATUT Conseq realitní, otevřený podílový fond, Conseq investiční společnost, a.s. 1 OBSAH Vymezení pojmů... 3 1. Obecné informace o Fondu... 5 2. Informace o investicích... 5 3. Ekonomické Více AKRO fond progresivních společností
Informace pro investory podílového fondu dle 241 zákona č. 240/2013 Sb., o investičních společnostech a investičních fondech, v platném znění (dále jen ZISIF ) 1 Investiční společnost AKRO fond progresivních Více STATUT. Otevřeného podílového fondu. J&T PROFIT otevřený podílový fond, J&T ASSET MANAGEMENT, INVESTIČNÍ SPOLEČNOST, a.s.
STATUT Otevřeného podílového fondu J&T PROFIT otevřený podílový fond, J&T ASSET MANAGEMENT, INVESTIČNÍ SPOLEČNOST, a.s. S T A T U T J&T PROFIT otevřený podílový fond, J&T ASSET MANAGEMENT, INVESTIČNÍ SPOLEČNOST, Více Raiffeisen fond dluhopisové stability, otevřený podílový fond, Raiffeisen investiční společnost a.s.
, otevřený podílový fond, Raiffeisen investiční společnost a.s. Pololetní zpráva 2016 1 Pololetní zpráva fondu za období 01. 01. 2016-30. 06. 2016 Měna: Kč ISIN kapitalizační třídy: CZ0008474293 ISIN dividendové Více Klíčové informace důchodových fondů. Obsah. (2. pilíř)
Klíčové informace důchodových fondů (2. pilíř) Obsah llianz důchodový fond státních dluhopisů...........2 llianz konzervativní důchodový fond................4 llianz vyvážený důchodový fond....................6 Více 7. V části I. čl. 4.2 zní:
Podle 84a odst. 4 zákona o kolektivním investování Česká národní banka schvaluje tyto změny statutu podílového fondu Druhý realitní otevřený podílový fond kvalifikovaných investorů, Conseq investiční společnost, Více STATUT. Vyvážený dluhopisový fond, otevřený podílový fond. ČP INVEST investiční společnost, a. s. Kontaktní informace pro investory:
Vyvážený dluhopisový fond, otevřený podílový fond ČP INVEST investiční společnost, a. s. Kontaktní informace pro investory: ČP INVEST investiční společnost, a.s. Na Pankráci 1658/121 140 21 Praha 4 www.cpinvest.cz Více Raiffeisen fond high-yield dluhopisů, otevřený podílový fond, Raiffeisen investiční společnost a.s.
, otevřený podílový fond, Raiffeisen investiční společnost a.s. Pololetní zpráva 2016 1 Pololetní zpráva fondu za období 30. 10. 2015-30. 4. 2016, otevřený podílový fond, Raiffeisen investiční společnost Více STATUT. Dluhopisový zajištěný otevřený podílový fond Generali Investments CEE, investiční společnost, a.s. STATUT
1 Dluhopisový zajištěný otevřený podílový fond Generali Investments CEE, investiční společnost, a.s. Kontaktní informace - sídlo společnosti: Generali Investments CEE, investiční společnost, a.s. Na Pankráci Více STATUT. Fond fondů dynamický, otevřený podílový fond Generali Investments CEE, investiční společnost, a.s. STATUT
1 Fond fondů dynamický, otevřený podílový fond Generali Investments CEE, investiční společnost, a.s. Kontaktní informace - sídlo společnosti: Generali Investments CEE, investiční společnost, a.s. Na Pankráci Více STATUT. (úplné znění)
STATUT Pioneer zajištěný fond 2, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond (úplné znění) Služby investorům: Pioneer Asset Management, a.s. IČ: 25684558, se sídlem Praha 8, Karolinská Více Návrh NAŘÍZENÍ VLÁDY. ze dne 2016,
III. Návrh NAŘÍZENÍ VLÁDY ze dne 2016, kterým se mění nařízení vlády č. 243/2013 Sb., o investování investičních fondů a o technikách k jejich obhospodařování, ve znění nařízení vlády č. 11/2014 Sb. Vláda Více INFORMACE O RIZICÍCH
INFORMACE O RIZICÍCH PPF banka a.s. se sídlem Praha 6, Evropská 2690/17, PSČ: 160 41, IČ: 47116129, zapsaná v obchodním rejstříku vedeném Městským soudem v Praze, oddíl B, vložka 1834 (dále jen Obchodník) Více 4. Povolení k činnosti udělilo Ministerstvo financí pod č. j. 324/61765/97 dne 10. 9. 1997.
Allianz penzijní fond, a. s. STATUT Účinnost od 12. 5. 2007 Článek 1 Úvodní ustanovení 1. Obchodní firma: Allianz penzijní fond, a. s. (dále jen Penzijní fond ) 2. Sídlo: Ke Štvanici 656/3, 186 00 Praha Více SDĚLENÍ Ministerstva financí ze dne 2. května 2014, jímž se určují emisní podmínky pro Státní dluhopis České republiky, , VAR %
Strana 1042 Sbírka zákonů č. 98 / 2014 Částka 42 98 SDĚLENÍ Ministerstva financí ze dne 2. května 2014, jímž se určují emisní podmínky pro Státní dluhopis České republiky, 2014 2020, VAR % Ministerstvo Více STATUT. J&T Asset Management, investiční společnost a.s., FOND PLUS balancovaný otevřený podílový fond
STATUT J&T Asset Management, investiční společnost a.s., FOND PLUS balancovaný otevřený podílový fond STATUT J&T Asset Management, investiční společnost a.s., FOND PLUS balancovaný otevřený podílový fond Více Klíčové informace pro investory
Seznam studijní literatury Zákon o účetnictví, Vyhlášky 500 a 501/2002 České účetní standardy (o CP) Kovanicová, D.: Finanční účetnictví, Světový koncept, Polygon, Praha 2002 nebo později Standard č. 28, Více 1.4 Povolení k činnosti udělilo Ministerstvo financí pod č.j. 324/50.058/1995 dne 25. 9. 1995
Článek 1 Základní údaje 1.1 Obchodní jméno: Generali penzijní fond a.s. (dále jen penzijní fond ) 1.2 Sídlo: Bělehradská 132, 120 84 Praha 2 1.3 Identifikační číslo: 63 99 84 75 1.4 Povolení k činnosti Více Raiffeisen chráněný fond ekonomických cyklů, otevřený podílový fond, Raiffeisen investiční společnost a.s.
, otevřený podílový fond, Raiffeisen investiční společnost a.s. Pololetní zpráva 2016 1 Pololetní zpráva fondu za období 01. 01. 2016-30. 06. 2016 Měna: Kč ISIN: CZ0008474038 Jmenovitá hodnota podílového Více PROJEKT SLOUČENÍ PODÍLOVÝCH FONDŮ
PROJEKT SLOUČENÍ PODÍLOVÝCH FONDŮ J&T HIGH YIELD MONEY MARKET CZK otevřený podílový fond, J&T INVESTIČNÍ SPOLEČNOST, a. s. (přejímající fond) a J&T HIGH YIELD MONEY MARKET CZK II otevřený podílový fond, Více Fond může nemovitosti nabývat pouze za účelem: a) jejich provozování, a to za podmínky, že tyto nemovitosti jsou způsobilé při řádném hospodaření
Podle 84a odst. 4 zákona o kolektivním investování Česká národní banka schvaluje tyto změny statutu investičního fondu MBI uzavřený investiční fond, a.s.: 1. V čl. 1.3. se text určitou, a to na 10 let Více Sdělení BENETT, a.s. ze dne 15. listopadu 2012, jímž se určují emisní podmínky pro podnikový dluhopis BENETT I. 2012 2032, FIX 8,5%
Sdělení BENETT, a.s. ze dne 15. listopadu 2012, jímž se určují emisní podmínky pro podnikový dluhopis BENETT I. 2012 2032, FIX 8,5% Akciová společnost BENETT, a.s. vydává dluhopisy v rozsahu stanoveném Více Zjednodušený prospekt Constantia Special Bond
Zjednodušený prospekt Constantia Special Bond Podílový fond podle 20 Zákona o investičních fondech. ISIN: AT0000A00EC3 / AT0000815022/ AT0000859418. Povolen Úřadem pro dohled na finančním trhem podle ustanovení Více Pololetní zpráva. Další změny v Obchodním rejstříku, které byly zapsány dne 6. dubna 2005:
Pololetní zpráva 1. Základní údaje o investiční společnosti (podle 2 odst. 1, písm. j) Zákona č. 189/2004 Sb. o kolektivním investování, dále jen ZKI) Obchodní firma: AKRO investiční společnost, a.s. Ulice: Více POLOLETNÍ ZPRÁVA SPOLEČNOSTI. IMPERA premium, investiční fond s proměnným základním kapitálem, a.s.
POLOLETNÍ ZPRÁVA SPOLEČNOSTI IMPERA premium, investiční fond s proměnným základním kapitálem, a.s. se sídlem Hlinky 45/114, Brno - Pisárky, PSČ 603 00 (za první pololetí 2015) (neauditovaná, nekonsolidovaná) Více Investiční služby investiční nástroje
Investiční služby investiční nástroje Podnikání na kapitálovém trhu Mgr. Bc. Kristýna Chalupecká Hlavní body přednášky Investiční nástroje Subjekty investování Investiční služby Dle Zákona č. 256/2004 Více POLOLETNÍ ZPRÁVA SPOLEČNOSTI. EXAFIN investiční fond s proměnným základním kapitálem, a.s. se sídlem Myslíkova 23/174, Praha - Nové Město, PSČ 11000
POLOLETNÍ ZPRÁVA SPOLEČNOSTI EXAFIN investiční fond s proměnným základním kapitálem, a.s. se sídlem Myslíkova 23/174, Praha - Nové Město, PSČ 11000 (za první pololetí 2015) (neauditovaná, nekonsolidovaná) Více Raiffeisen fond dluhopisových trendů, otevřený podílový fond, Raiffeisen investiční společnost a.s.
, otevřený podílový fond, Raiffeisen investiční společnost a.s. Pololetní zpráva 2016 1 Pololetní zpráva fondu za období 01. 01. 2016-30. 06. 2016 Měna: Kč ISIN: CZ0008474376 Jmenovitá hodnota podílového Více Srovnání požadavků na statut
Srovnání požadavků na statut (Vyhláška č. 246/2013 Sb. o statutu fondu kolektivního investování vs. Vyhláška č. 193/2011 Sb., o minimálních náležitostech statutu fondu kolektivního investování) původní Více STATUT. otevřeného podílového fondu. J&T IFN smíšený otevřený podílový fond, J&T ASSET MANAGEMENT, INVESTIČNÍ SPOLEČNOST, a.s.
STATUT otevřeného podílového fondu J&T IFN smíšený otevřený podílový fond, J&T ASSET MANAGEMENT, INVESTIČNÍ SPOLEČNOST, a.s. 1. Základní údaje o fondu kolektivního investování (dále jen fond ) Název fondu: Více STATUT. Sirius Investments, investiční fond s proměnným základním kapitálem, a.s.
STATUT Sirius Investments, investiční fond s proměnným základním kapitálem, a.s. OBSAH Vymezení pojmů... 3 Část I. Obecné náležitosti... 4 1 Základní údaje o investičním fondu... 4 2 Obhospodařovatel... Více VYHLÁŠKA. č. 482/2006 Sb. ze dne 27. 10. 2006
VYHLÁŠKA č. 482/2006 Sb. ze dne 27. 10. 2006 o minimálních náležitostech statutu a povinných náležitostech zjednodušeného statutu fondu kolektivního investování Česká národní banka stanoví podle 139 písm. Více STATUT. Pioneer zajištěný fond, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond
STATUT Pioneer zajištěný fond, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond (úplné znění) Služby investorům: Pioneer Asset Management, a.s. IČ: 25684558, se sídlem Praha 8, Karolinská 650/1, Více Klíčové informace k účastnickým fondům Penzijní společnosti České pojišťovny, a. s.
Klíčové informace k účastnickým fondům Penzijní společnosti České pojišťovny, a. s. podle 134 a 135 zákona č. 427 z roku 2011 o doplňkovém penzijním spoření. Platí od 1. 1. 2013 Aktuální Klíčové informace Více Výroční zpráva standardního otevřeného podílového fondu obhospodařovaného Investiční společností České spořitelny, a.s.
Výroční zpráva standardního otevřeného podílového fondu obhospodařovaného Investiční společností České spořitelny, a.s., za rok 2005 Základní informace Datum Informace ke dni 31.12.2005 IČ Název Investiční Více POLOLETNÍ ZPRÁVA FONDU KOLEKTIVNÍHO INVESTOVÁNÍ S OZNAČENÍM: INFORMACE KE DNI 30. ČERVNA 2016
POLOLETNÍ ZPRÁVA FONDU KOLEKTIVNÍHO INVESTOVÁNÍ S OZNAČENÍM: CONSEQ POLSKÝCH DLUHOPISŮ, OTEVŘENÝ PODÍLOVÝ FOND (dále jen Fond ) INFORMACE KE DNI 30. ČERVNA 2016 Conseq Funds investiční společnost, a.s., Více Raiffeisen fond optimálního rozložení, otevřený podílový fond, Raiffeisen investiční společnost a.s.
, otevřený podílový fond, Raiffeisen investiční společnost a.s. Pololetní zpráva 2016 1 Pololetní zpráva fondu za období 01. 01. 2016-30. 06. 2016 Měna: Kč ISIN: CZ0008474731 Jmenovitá hodnota podílového Více II. Vývoj státního dluhu
II. Vývoj státního dluhu V 2015 došlo ke snížení celkového státního dluhu z 1 663,7 mld. Kč na 1 663,1 mld. Kč, tj. o 0,6 mld. Kč, přičemž vnitřní státní dluh se zvýšil o 1,6 mld. Kč, zatímco korunová Více Platné znění novelizovaných ustanovení nařízení vlády č. 243/2013 Sb., o investování investičních fondů a o technikách k jejich obhospodařování, s
Platné znění novelizovaných ustanovení nařízení vlády č. 243/2013 Sb., o investování investičních fondů a o technikách k jejich obhospodařování, s vyznačením navrhovaných změn a doplnění - 2-17 Limity Více Klíčové informace k důchodovým fondům Penzijní společnosti České pojišťovny, a. s.
Klíčové informace k důchodovým fondům Penzijní společnosti České pojišťovny, a. s. podle 83 a 84 zákona č. 426 z roku 2011 o důchodovém spoření. Platí od 1. 1. 2013 Aktuální Klíčové informace k důchodovým Více 2017 © DocPlayer.cz Ochrana osobních údajů | Podmínky obsluhování | Kontaktní formulář

References: zákona č. 158
 zákona č. 563
 zákona č. 256
 zákona č. 586
 zákona č. 253
 zákona č. 240
 čl. 4
 čl. 1
 Zákona č. 189
 Zákona č. 256
 zákona č. 427
 zákona č. 426