Source: http://gregoriolabatut.blogcanalprofesional.es/concepto-y-calculo-del-beneficio-distribuible/
Timestamp: 2019-07-19 02:49:51+00:00

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Concepto y cálculo del beneficio distribuible. | Gregorio Labatut Serer
La resolución de 5 de marzo de 2019 del ICAC por la que se desarrollan los criterios de presentación de los instrumentos financieros y otros aspectos contables relacionados con la regulación mercantil de las sociedades de capital (en adelante la Resolución), nos trajo entre otras novedades el concepto de beneficio distribuible.
El beneficio distribuible es el importe máximo que puede ser distribuido y repartido, como dividendos a los socios.
Según el artículo 3.1 de la Resolución, el beneficio distribuible estará formado por:
• Saldo de la cuenta de pérdidas y ganancias. (Según CC.AA. Aprobadas)
• (-) Dotación a reserva legal.
• (-) dotación de cualquier reserva obligatoria por ley o estatutos.
• (-) resultado negativo de ejercicios anteriores en el importe que exceda de la reserva legal y otras reservas indisponibles
• (+) remanente
• (+) reservas de libre disposición.
Además, a los exclusivos efectos de cuantificar el beneficio distribuible, el resultado del ejercicio deberá incrementarse en el importe de los gastos financieros contabilizados al cierre del periodo en concepto de dividendo mínimo o preferente. (acciones rescatables, sin derecho a voto, etc. que no son deducibles según art. 15 LIS), registradas en la cuenta 664. Dividendos de acciones y participaciones consideradas pasivos financieros.
También hay que tener en cuenta lo indicado en el artículo 28.2 de la Resolución, que indica: “2. Una vez cubiertas las atenciones previstas por las leyes o los estatutos, sólo podrán repartirse dividendos con cargo al beneficio distribuible, si el valor del patrimonio neto no es o, a consecuencia del reparto, no resulta ser inferior al capital social mercantil.
En todo caso, la distribución de beneficios sólo será posible cuando el importe de las reservas de libre disposición sea, como mínimo, igual al valor en libros del activo en concepto de investigación y desarrollo que figure en el balance”. En términos parecidos se pronuncia el artículo 273 del Texto Refundido de la Ley de Sociedades de Capital.
Llegados a este punto, es importante tener en cuenta, antes del reparto “…..si el valor del patrimonio neto no es o, a consecuencia del reparto, no resulta ser inferior al capital social mercantil”. La pregunta siguiente, es ¿Qué se entiende por patrimonio neto a estos efectos?
El concepto de patrimonio neto a estos efectos, después de leer el artículo 273 del Texto Refundido de la Ley de Sociedades de capital, así como el artículo 28 de la Resolución, en nuestra opinión, para evitar el reparto indirecto o indirecto de las subvenciones, donaciones y ajustes por cambio de valor (subgrupo 13), éste debería eliminarse totalmente del concepto de patrimonio neto a estos efectos y no solamente en el importe de la cuenta 134 operaciones de cobertura de flujos de efectivo.
Por lo tanto, el concepto de patrimonio neto, es el siguiente:
+ Patrimonio neto contable.
+ capital social suscrito y no exigido.
+ Acciones o participaciones consideradas contablemente pasivo financiero (ejemplo: acciones o participaciones sin voto, acciones rescatables, etc. incluidas en su caso las primas de emisión o asunción)
(-) Importe del subgrupo 13. Subvenciones, donaciones y ajustes por cambio de valor.
Cómo resulta que el resultado del ejercicio está incluido en el concepto de patrimonio neto contable, y va a ser objeto de distribución, a los efectos de determinar el patrimonio neto para este fin, en nuestra opinón, tendremos que descontarlo.
Por lo tanto, este patrimonio neto calculado de esta manera después de restar el resultado del propio ejercicio, no debe quedar por debajo del capital social mercantil con el reparto del dividendo, es lo que se ha dado en llamar “test del balance”.
Supongamos que el patrimonio neto contable de una sociedad es el siguiente:
(-) Resultado negativo de ejercicios anteriores.
Reserva de libre disposición
Subvenciones, donaciones y legados 1.000.000
TOTAL patrimonio neto contable 2.242.500
Se sabe que en el pasivo financiero se encuentran acciones consideradas como pasivo financiero por un importe de 500.000 euros. Se trata de acciones rescatables.
También en el activo la sociedad tiene Gastos de I+D por un importe de 100.000 euros.
La reserva estatutaria tiene las mismas exigencias y tratamiento que la reserva legal, según los estatutos de la sociedad.
Por otro lado, la cuenta de pérdidas y ganancias, es la siguiente:
(-) Gastos financieros de préstamos
(-) Dividendos de acciones o participaciones consideradas pasivos financieros 500.000
(-) Impuesto sobre beneficios. 250.000
Resultado del ejercicio 162.500
Se sabe que el gasto por el impuesto sobre beneficios es el 25 % sobre la Base Imponible. Supongamos que la única diferencia que existe entre la Contabilidad y la Fiscalidad, son los dividendos de acciones y participaciones considerados pasivos financieros, que según el art. 15 de la LIS no son deducibles, por lo tanto, es una diferencia permanente.
También, hemos indicado que los estatutos imponen las mismas condiciones y restricciones para la reserva estatutaria que para la reserva legal.
Sabiendo que quiere distribuir como dividendos el máximo que le permite la Ley, calcular el Beneficio distribuible y la propuesta de reparto del mismo.
Cálculo del beneficio distribuible:
(-) Dotación reserva legal
(-) Dotación reserva estatutaria
(-) Resultado negativo del ejercicio que excede a la reserva legal y otras reservas indisponibles: 250.000 – 400.000
(-) Gastos de I+D
Dividendos de acciones o participaciones consideradas pasivos financieros 162.500
BENEFICIO DISTRIBUIBLE 380.000
PRECISIÓN: El capital social mercantil está formado por el capital social registrado en el patrimonio neto más el capital social considerado pasivo financiero: 1.000.000 + 500.000 = 1.500.000 euros.
Vamos a comprobar si este beneficio distribuible no produce que el patrimonio neto a los efectos del reparto del dividendo quede por debajo del capital social mercantil. Es lo que se ha dado en llamar “test del balance”.
Veamos para ello, el concepto de patrimonio neto a los efectos del reparto de dividendos:
Capital social suscrito y no desembolsado
Acciones o participaciones consideradas pasivos financieros
(-) Ajustes por cambio de valor
(-) Subvenciones, donaciones y legados
(-) Resultado del ejercicio 2.242.500
Patrimonio neto a los efectos de la distribución de dividendos 1.880.000
Por lo tanto, el patrimonio neto a efectos de la distribución de dividendos asciende a 1.880.000 euros
El capital social mercantil asciende a 1.000.000 + 500.000 = 1.500.000 euros.
La diferencia, asciende a 1.880.000 – 1.500.000 = 380.000 euros, que como hemos visto anteriormente será la cantidad máxima que se puede distribuir como dividendos a los socios.
En el supuesto que se distribuyera como dividendos la cantidad máxima posible, ésta ascendería a 380.000 euros, pero como en la cuenta de pérdidas y ganancias ya se ha registrado 100.000 euros de dividendos correspondientes a las acciones o participaciones consideradas pasivos financieros, nos queda un dividendo restante de 280.000 euros (380.000 – 100.000).
El asiento propuesto para este reparto sería:
Reserva de libre disposición(1)
(1) Se trata de la reserva voluntaria que excede a los gastos de I+D registrados en el activo.
Publicado por el autor en: https://gregorio-labatut.blogspot.com/2019/06/concepto-y-calculo-del-beneficio.html#more
« ¿Cuántas acciones o participaciones propias puede adquirir una sociedad?
Tratamiento contable de la ampliación de capital por compensación de créditos que previamente han sido adquiridos al acreedor inicial por un importe inferior. »

References: resolución 
 artículo 3
 artículo 28
 artículo 273
 artículo 273
 artículo 28