CELEX: 51998PC0151
Language: fi
Date: 1998-03-13
Title: Muutettu ehdotus Euroopan parlamentin ja neuvoston direktiiviksi selvityksen lopullisuudesta maksujärjestelmissä ja arvopaperien selvitysjärjestelmissä

EUROOPAN YHTEISÖJEN KOMISSIO
                                                     Bryssel, 13.03.1998
                                                    KOM(1998) 151 lopull.
                                                    96/0126 (COD)
                               KOMISSION LAUSUNTO
EY:n perustamissopimuksen 189 b (2) (d) artiklan nojalla Euroopan parlamentin
esittämistä muutoksista, jotka koskevat neuvoston yhteistä kantaa
                                      ehdotuksesta
           EUROOPAN PARLAMENTIN JA NEUVOSTON DIREKTIIVIKSI
      SELVITYKSEN LOPULLISUUDESTA MAKSUJÄRJESTELMISSÄ JA ARVOPAPERIEN
                               SELVITYSJÄRJESTELMISSÄ
                      KOMISSION EHDOTUSTA MUUTTAVA
                 EY:n perustamissopimuksen 189 a (2) artiklan nojalla
 ---pagebreak---  ---pagebreak--- 1.   TAUSTA
1. Komissio antoi 30. toukokuuta 1996 ehdotuksen direktiiviksi selvityksen lopullisuudesta ja
   vakuuksista.1 Tämä teksti lähetettiin edelleen Euroopan parlamentin, neuvoston, talous- ja
   sosiaalikomitean ja Euroopan rahapoliittisen instituutin käsittelyyn.
2. Neuvosto aloitti ehdotuksen tarkastelun 20. syyskuuta 1996.
3. Talous- ja sosiaalikomitea antoi 31. lokakuuta 1996 yksimielisesti komission ehdotusta
   koskevan lausunnon, jossa se suositti, että arvopaperien selvitysjärjestelmät sisällytettäisiin
   ehdotuksen soveltamisalaan.2
4. Euroopan rahapoliittinen instituutti antoi lausuntonsa 21. marraskuuta 1996. Se piti ehdotusta
   tarpeellisena ja korosti sen huomattavaa merkitystä maksujärjestelmien tehokkaalle ja
   sujuvalle toiminnalle; instituutti suositti myös, että arvopaperien selvitysjärjestelmät
   sisällytettäisiin ehdotuksen soveltamisalaan.
5. Euroopan parlamentti piti ehdotusta tarpeellisena ja antoi lausunnon komission ehdotuksesta
   täysistunnossaan 9. huhtikuuta 1997.3
6. Komissio antoi 4. heinäkuuta 1997 Euroopan parlamentin, talous- ja sosiaalikomitean sekä
   Euroopan rahapoliittisen instituutin lausuntojen perusteella muutetun ehdotuksen.4
7. Neuvosto vahvisti 13. lokakuuta 1997 yhteisen kannan5.
8. Euroopan parlamentti teki 29. tammikuuta 1998 kolme tarkistusta toisessa käsittelyssä.
Komission on Euroopan yhteisön perustamissopimuksen 189 b artiklan 2 kohdan d alakohdan
mukaisesti annettava lausunto näistä tarkistuksista.
     KOM (96) 193 lopullinen, EYVL C 207, 18.7.1996, s. 13.
     EY VL C 56, 24.2.1997, s. 1.
     EYVL C 132,28.4.1997.
     Muutettu ehdotus Euroopan parlamentin ja neuvoston direktiiviksi selvityksen lopullisuudesta ja vakuuksista
     (jonka nimeksi muutetaan Järjestelmäriskin rajaamisesta maksujen ja arvopapereiden selvitysjärjestelmissä),
     KOM(97)345 lopullinen - 96/0126(COD), EYVL C 259, 26.8.1997, s. 6.
     EYVL C 375, 10.12.1997, s. 34.
 ---pagebreak---  2.    KOMISSION EDUSTAJAN KANTA TÄYSISTUNNOSSA
 Euroopan parlamentti ehdotti kolmea tarkistusta neuvoston yhteiseen kantaan. Komission edustaja
 hyväksyi kaikki tarkistukset.
 (Kyseiset tarkistukset on merkitty numeroilla 4-6; aikaisemmat tarkistukset 1-3 peruttiin.)
3.     KOMISSION LAUSUNTO EUROOPAN PARLAMENTIN TEKEMISTÄ TARKISTUKSISTA
Tarkistus 4
Tarkistuksessa 4 ehdotetaan yhteisen kannan 11 artiklan poistamista. Koska tarkistuksen 6
ensimmäisessä kappaleessa sanotaan 11 artiklan tarkoittama asia selvemmin, komissio hyväksyy
tarkistuksen.
Tarkistus 5
Tarkistuksessa 5 muutetaan yhteisen kannan 3 artiklan 1 kohdan loppuosaa. Tarkistuksessa
korostetaan sellaisten tapausten poikkeuksellisuutta, joissa siirtomääräykset ovat päteviä siinäkin
tapauksessa, että ne ovat tulleet järjestelmään maksukyvyttömyysmenettelyn aloittamisajankohdan
jälkeen. Lisäksi tarkistuksessa käännetään todistustaakka toisin päin: siirtomääräykset, jotka ovat
tulleet järjestelmään maksukyvyttömyysmenettelyn aloittamisen jälkeen ovat päteviä ainoastaan,
jos "järjestelmä" voi todistaa, että se ei tiennyt eikä sen olisi pitänyt tietää
maksukyvyttömyysmenettelyn aloittamisesta. Lopuksi tarkistuksessa määritellään se, kenen
tietämättömyys on ratkaiseva, jotta maksukyvyttömyysmenettelyn aloittamisajankohdan jälkeen
järjestelmään tulleet siirtomääräykset olisivat päteviä: mainitun ajankohdan jälkeen järjestelmään
tulleet siirtomääräykset ovat päteviä vain, jos keskuksena toimiva vastapuoli, selvitysyhteisö tai
selvitysosapuoli ei tiennyt eikä sen pitänyt tietää maksukyvyttömyysmenettelyn aloittamisesta.
Vaikka komissio katsoo, että negatiivisen (tietämättömyyttä osoittavan) todisteen esittäminen voi
olla vaikeata, se on kuitenkin sitä mieltä, että tällainen lauseke toimii käytännössä, varsinkin kun
otetaan huomioon direktiivissä määritelty maksukyvyttömyyden ilmoittamismenettely.
Tarkistus 6
•     ensimmäinen kappale
Tarkistuksen 6 ensimmäinen kappale selkeyttää yhteisen kannan 11 artiklan sanomaa. Komissio
voi siksi hyväksyä sekä tarkistuksen 4 (11 artiklan poistaminen) että tarkistuksen 6 ensimmäisen
kohdan. On huomattava, että se seikka, että jäsenvaltiot voivat alistaa järjestelmiä valvontaan, ei
tietenkään voi millään tavalla heikentää Euroopan keskuspankkijärjestelmän valtuuksia, jotka on
määritelty sen perussäännön 22 artiklassa.
 •    toinen kappale
 Tarkistuksen 6 toisen kappaleen päätarkoituksena on, että maksu- tai selvitysjärjestelmien
 loppukäyttäjä eli asiakas voi saada tiedon sekä siitä, mitä järjestelmää hänen pankkinsa tai
 sijoitusyhtiönsä käyttää tehdessään raha- tai arvopaperisiirtoja hänen lukuunsa, että näiden
järjestelmien toimintaa säätelevistä olennaisista säännöistä. Tämä tekisi asiakkaille ja muille
 osapuolille, joilla on oikeutettu etu, mahdolliseksi verrata eri järjestelmien tarjoamia palveluita
 esimerkiksi siirtoajan suhteen ja arvioida eri järjestelmiin liittyviä riskejä. Komissio pitää hyvänä
 sitä, että tarkistuksen 6 toinen kohta parantaa maksu- tai selvitystapahtuman avoimuutta
 loppukäyttäjän kannalta.
 ---pagebreak---                          Muutettu ehdotus
   EUROOPAN PARLAMENTIN JA NEUVOSTON DIREKTIIVIKSI
SELVITYKSEN LOPULLISUUDESTA MAKSUJÄRJESTELMISSÄ JA ARVOPAPERIEN
                     SELVITYSJÄRJESTELMISSÄ
                                                                <f
 ---pagebreak---             Neuvoston yhteinen kanta                                     Parlamentin tarkistukset
                                                 (Tarkistus 4)
                                                   11 artikla
                     11 artikla                              Poistetaan
Jäsenvaltiot     voivat     antaa     järjestelmien
suojaamiseksi järjestelmiä koskevia tässä
direktiivissä annettuja säännöksiä tiukempia
säännöksiä.
                                                 (Tarkistus 5)
                                              3 artiklan 1 kohta
1. Siirtomääräykset ja nettoutus ovat                     1.     Siirtomääräykset        ja     nettoutus      ovat
oikeudellisesti täytäntöönpanokelpoisia, ja ne            oikeudellisesti täytäntöönpanokelpoisia, ja ne
sitovat sivullista siinäkin tapauksessa, että on          sitovat sivullista siinäkin tapauksessa, että on
aloitettu           osallistujaa           koskeva        aloitettu              osallistujaa              koskeva
maksukyvyttömyysmenettely,                       jos      maksukyvyttömyysmenettely,                             jos
siirtomääräykset ovat tulleet järjestelmään               siirtomääräykset ovat tulleet järjestelmään ennen
ennen 6 artiklan 1 kohdassa määriteltyä                   6       artiklan       1     kohdassa        määriteltyä
maksukyvyttömyysmenettelyn                                maksukyvyttömyysmenettelyn
 aloittamisajankohtaa tai ne on toteutettu                aloittamisaj ankohtaa.
 maksukyvyttömyysmenettelyn
 aloittamispäivänä, paitsi jos järjestelmä tiesi tai      Kun poikkeustapauksissa siirtomääräykset ovat
 sen olisi pitänyt tietää tällaisen menettelyn            tulleet                                    järjestelmään
 aloittamisesta.                                          maksukyvyttömyysmenettelyn
                                                           aloittamisajankohdan jälkeen ja ne on selvitetty
                                                           menettelyn         aloittamispäivänä,       ne       ovat
                                                           oikeudellisesti täytäntöönpanokelpoisia ja sitovat
                                                           sivullisia ainoastaan, jos selvitysosapuoli,
                                                           keskuksena toimiva vastapuoli tai selvitysyhteisö
                                                           voi todistaa selvitysajankohdan jälkeen, että se ei
                                                           tiennyt eikä sen pitänyt tietää tällaisen
                                                           menettelyn aloittamisesta.
                                                  (Tarkistus 6)
                                 10 artiklan toisen kohdan a ja b kohta (uusi)
                                                           Edellä        toisessa       kohdassa         tarkoitetun
                                                           tiedottamisen lisäksi jäsenvaltiot, joiden lakia
                                                            sovelletaan,       voivat      alistaa      järjestelmiä
                                                            valvontaan tai hyväksyntävelvoitteen alaiseksi.
                                                            Kuka tahansa, jolla on oikeutettu etu, voi pyytää
                                                            laitokselta tietoa siitä, mihin järjestelmiin se
                                                            osallistuu      ja     minkälaiset      ovat      näiden
                                                            järjestelmien toimintaa säätelevät olennaiset
                                                            säännöt.
                                                                                                                   <
 ---pagebreak---  ---pagebreak---                                                               ISSN 1024-4492
                                                    KOM(98) 151 lopullinen
                                                ASIAKIRJAT
FI                                                            09  10 06
                                        Luettelonumero : CB-CO-98-155-FI-C
                                                         ISBN 92-78-31992-9
Euroopan yhteisöjen virallisten julkaisujen toimisto
L-2985 Luxemburg