CELEX: 52011PC0594
Language: fi
Date: 2011-09-28
Title: Ehdotus NEUVOSTON DIREKTIIVI yhteisestä finanssitransaktioverojärjestelmästä ja direktiivin 2008/7/EY muuttamisesta

|
			
		
		
		52011PC0594
		
			Ehdotus NEUVOSTON DIREKTIIVI yhteisestä finanssitransaktioverojärjestelmästä ja direktiivin 2008/7/EY muuttamisesta /* KOM/2011/0594 lopullinen - 2011/0261 (CNS) */
			
				
		
		
			
			   	PERUSTELUT
1.           EHDOTUKSEN TAUSTA
1.1.        Johdanto: Finanssi- ja
talouskriisin tausta, toimenpidetavoitteet ja tarve varmistaa sisämarkkinoiden
moitteeton toiminta
Viimeisimmän maailmanlaajuisen talous- ja
finanssikriisin vaikutukset Euroopan talouteen, erityisesti julkiseen
talouteen, olivat vakavia. Finanssialalla on ollut erittäin suuri vaikutus
talouskriisin syntymiseen, kun taas kriisin kustannukset ovat langenneet
pääasiassa valtioiden ja Euroopan kansalaisten maksettaviksi. Euroopan ja
kansainvälisellä tasolla ollaan vahvasti yksimielisiä siitä, että finanssialan
olisi maksettava kohtuullinen osuus kriisin kustannuksista, varsinkin siksi,
että ala hyötyy nykyisin liian alhaisesta verotuksesta. Useat EU:n jäsenvaltiot
ovat jo toteuttaneet erilaisia toimenpiteitä finanssialan verotuksen alalla.
Tämän ehdotuksen tarkoituksena on määrittää yhteinen eurooppalainen käytäntö,
jonka avulla tätä kysymystä voitaisiin lähestyä sisämarkkinoiden kannalta
tarkoituksenmukaisella tavalla. Ehdotuksella pyritään täydentämään varmempiin
finanssipalveluihin tähtäävää EU:n sääntelykehystä puuttumalla erityisen
riskialttiiseen käyttäytymiseen joillakin finanssimarkkinoiden segmenteillä,
jotta aiemmat käytännöt eivät toistuisi.
Euroopan komissio tarkasteli ajatusta
finanssitransaktioveron käyttöönotosta jo finanssialan verotuksesta 7.
lokakuuta 2010 antamassaan tiedonannossa[1].
Tämä ehdotus perustuu komission tiedonannossaan esittämään analyysiin sekä
Eurooppa-neuvoston[2],
Euroopan parlamentin[3]
ja Euroopan neuvoston lukuisiin pyyntöihin ja on ensimmäinen askel pyrittäessä
–                        
välttämään finanssipalveluiden sisämarkkinoiden
pirstoutuminen, joka johtuu siitä, että kansallisella tasolla ollaan ottamassa
käyttöön yhä enemmän koordinoimattomia verotoimenpiteitä;
–                        
varmistamaan, että finanssilaitokset osallistuvat
kohtuullisella osuudella viimeisimmän kriisin kustannusten kattamiseen ja että
finanssialaa verotetaan tasapuolisesti verrattuna muihin aloihin[4];
–                        
luomaan tarkoituksenmukaisia esteitä
transaktioille, jotka eivät tehosta finanssimarkkinoiden toimintaa, ja
täydentämään samalla myös tulevien kriisien välttämiseen tähtääviä
sääntelytoimenpiteitä.
Koska useimpien veron soveltamisalaan
mahdollisesti otettavien transaktioiden liikkuvuus on erittäin suuri, on
tärkeää välttää vääristymät, joita yksipuolisesti toimivien jäsenvaltioiden
antamat verosäännöt aiheuttavat. Vain EU:n tason toimet mahdollistavat sen,
että finanssimarkkinoiden pirstoutuminen eri toimialoilla ja eri maissa voidaan
välttää ja että EU:n finanssilaitosten tasapuolinen kohtelu ja viime kädessä
sisämarkkinoiden moitteeton toiminta saadaan varmistettua. 
Sen vuoksi tässä
ehdotuksessa säädetään jäsenvaltioiden finanssitransaktioista kantamien verojen
yhdenmukaistamisesta sisämarkkinoiden moitteettoman toiminnan varmistamiseksi. 
Kuten Euroopan unionin omien varojen
järjestelmästä 29 päivänä kesäkuuta 2011 annetussa komission ehdotuksessa
neuvoston päätökseksi[5]
edellytetään, tämän ehdotuksen tarkoituksena on myös luoda jäsenvaltioille uusi
tulonlähde, jonka ansiosta niiden nykyisiä rahoitusosuuksia EU:n talousarvioon
voitaisiin vähitellen pienentää. Tämä keventää valtionkassoihin kohdistuvaa
rasitusta.
1.2.        EU:n talousarvion
rahoittaminen 
Rahoitusalan
verotusta käsiteltiin myös 19. lokakuuta 2010 annetussa komission tiedonannossa
”EU:n talousarvion kokonaistarkastelu”[6],
jossa todetaan, että ”komissio katsoo, että seuraavassa ohjeellisessa
luettelossa mainitut rahoituskeinot saattaisivat olla mahdollisia omien varojen
lähteitä, jotka vähitellen korvaavat kansalliset maksut ja näin ollen
rasittavat valtionkassoja vähemmän: - rahoitusalan EU-verotus”. Euroopan
unionin omien varojen järjestelmästä 29 päivänä kesäkuuta 2011 tehdyssä
ehdotuksessa neuvoston päätökseksi[7]
finanssitransaktiovero mainittiin yhtenä unionin talousarvioon otettavista
uusista omista varoista. Tämän vuoksi tätä ehdotusta täydennetään omia varoja
koskevilla erillisillä ehdotuksilla, joissa selostetaan, miten komissio
ehdottaa finanssitransaktioveroa käytettäväksi EU:n talousarvion
kartuttamiseen.
1.3.        Sääntelytilanne
Euroopan unioni toteuttaa parhaillaan
kunnianhimoista finanssipalvelualan sääntelyuudistusohjelmaa. Komissio aikoo
tehdä tämän vuoden loppuun mennessä ehdotukset tärkeimmistä toimenpiteistä
Euroopan finanssimarkkinoiden sääntelyn ja valvonnan kehittämiseksi
perusluonteisella tavalla. EU:n finanssipalvelu-uudistuksella on neljä
strategista tavoitetta: finanssialan valvonnan parantaminen, finanssilaitosten
vahvistaminen ja tarvittaessa perustan tarjoaminen niiden elpymiselle,
finanssimarkkinoiden muuttaminen varmemmiksi ja avoimemmiksi sekä
kuluttajansuojan parantaminen finanssipalvelualalla. Tämän mittavan uudistuksen
odotetaan mahdollistavan sen, että finanssipalveluala alkaa jälleen hyödyttää
reaalitaloutta ja erityisesti rahoittaa kasvua. Finanssitransaktioveroa
koskevalla ehdotuksella pyritään tukemaan näitä sääntelyuudistuksia.
1.4         Kansainvälinen tilanne
Nyt tehtävä ehdotus vauhdittaa myös tuntuvasti
meneillään olevaa kansainvälistä keskustelua finanssialan verotuksesta ja
erityisesti finanssitransaktioveron kehittämisestä kansainvälisellä tasolla.
Koordinoidun lähestymistavan omaksuminen kansainvälisellä tasolla on paras
keino riskien minimoimiseen. Tehokkaasti suunniteltu ja täytäntöön pantu
finanssitransaktiovero on merkittävä tulonlähde. Tällä ehdotuksella halutaan
luoda edellytykset koordinoidun lähestymistavan käyttöönotolle tärkeimpien
kansainvälisten kumppaneiden kanssa. 
2.           INTRESSITAHOJEN KUULEMISEN JA
VAIKUTUSTEN ARVIOINNIN TULOKSET
2.1.        Ulkopuolisten kuuleminen ja
asiantuntemus
Tämän ehdotuksen lähtökohtana on käytetty
monien ulkopuolisten kommentteja. Palautetta annettiin finanssialan verotusta
koskevassa julkisessa kuulemisessa, jäsenvaltioiden, asiantuntijoiden ja
finanssialan sidosryhmien keskuudessa järjestetyillä kuulemiskierroksilla sekä vaikutusten
arviointia varten teetetyissä kolmessa ulkopuolisessa tutkimuksessa.
Kuulemisprosessin tulokset ja ulkopuolisten
antama palaute on otettu huomioon vaikutusten arvioinnissa.
2.2.        Vaikutusten arviointi
Tämän ehdotuksen liitteenä olevassa vaikutusten
arvioinnissa analysoidaan finanssialalla kannettavien lisäverojen vaikutuksia
seuraavien tavoitteiden saavuttamiseen: (1) sen varmistaminen, että finanssiala
osallistuu julkisen talouden rahoittamiseen, (2) epäsuotavan
markkinakäyttäytymisen rajoittaminen markkinoiden vakauttamiseksi sekä (3)
vääristymien välttäminen sisämarkkinoilla. Vaikutusten arvioinnissa
tarkasteltiin kahta perustoimintavaihtoehtoa: finanssitransaktioveroa ja
finanssitoimintaveroa sekä näihin liittyviä lukuisia vaihtoehtoisia toimenpiteitä.
Arvioinnin tulos oli, että finanssitransaktiovero on näistä suositeltavin
vaihtoehto.
Finanssitransaktiovero näyttää mahdollistavan
mittavien verotulojen keräämisen finanssialalta, mutta sillä voi olla
finanssitoimintaveron tavoin myös hienoisia kielteisiä vaikutuksia BKT:hen ja
transaktioiden markkinavolyymiin. Siirtymisriskien välttämiseksi tarvitaan
koordinoitua lähestymistapaa sekä EU:n tasolla – sisämarkkinoiden
pirstoutumisen välttämiseksi – että kansainvälisellä tasolla – G20-tason
yhteistyölle asetettujen tavoitteiden saavuttamiseksi. 
Markkinareaktioihin ja talouskasvuun
kohdistuviin vaikutuksiin liittyviä riskejä on pyritty hillitsemään
finanssitransaktioveroihin liitetyillä rakenteellisilla erityispiirteillä,
joilla tasataan veron taloudellisia vaikutuksia, estetään mahdollisten
veronkiertoon tähtäävien strategioiden käyttöä ja vaimennetaan
siirtymisriskejä. Näitä piirteitä ovat 
·                        
veron soveltamisalan laaja määrittely tuotteiden,
transaktioiden, kaupankäyntimuotojen ja finanssialan toimijoiden sekä
finanssikonsernissa suoritettujen transaktioiden kannalta;
·                        
kotipaikkaperiaatteen käyttö – transaktiota
verotetaan transaktioiden kauppapaikan sijaan siinä jäsenvaltiossa, jossa
finanssialan toimijoiden toimipaikka sijaitsee. Direktiivissä säädetään myös
transaktion verottamisesta EU:ssa, jos EU:n ulkopuolelta tuleva finanssilaitos
osallistuu finanssitransaktioon EU:ssa sijaitsevan osapuolen kanssa ja myös
silloin, kun yksi sen EU:ssa sijaitsevista sivukonttoreista osallistuu
finanssitransaktioon;
·                        
verokantojen vahvistaminen asianmukaiselle tasolle,
jotta muuntyyppisten investointien kuin rahoitusinvestointien
pääomakustannuksiin mahdollisesti kohdistuvat vaikutukset voidaan supistaa
minimiin;
·                        
ensimarkkinoilla suoritettavien transaktioiden
jättäminen finanssitransaktioveron soveltamisalan ulkopuolelle sekä
arvopapereiden (osakkeet, joukkovelkakirjat) – valtioiden ja yritysten pääoman
hankintaan kohdistuvien haittojen välttämiseksi – että valuuttojen osalta.
Ensimarkkinoiden jättäminen veron soveltamisalan ulkopuolelle on linjassa EU:n
jo pitkään noudattaman toimintalinjan ja myös direktiivin 2008/7/EY säännösten
kanssa;
·                        
kotitalouksien, yritysten tai finanssilaitosten
anto- ja ottolainaustoimintojen sekä muiden päivittäisten rahoitustoimintojen,
kuten kiinnitysluottojen tai maksutapahtumien pitäminen erillään toisistaan;
·                        
esimerkiksi Euroopan keskuspankin (EKP) ja
kansallisten keskuspankkien kanssa suoritettavien finanssitransaktioiden
jättäminen finanssitransaktioveron soveltamisalan ulkopuolelle, jotta direktiivi
ei vaikuttaisi finanssilaitosten jälleenrahoitusmahdollisuuksiin tai
rahapolitiikan välineisiin. 
Ehdotuksessa nimenomaisesti mainittujen
finanssitransaktioveron rakenteellisten piirteiden riskejä hillitsevien
toimenpiteiden ansiosta BKT:hen pitkällä aikavälillä kohdistuvien kielteisten
vaikutusten odotetaan rajoittuvan noin 0,5 prosenttiin verrattuna
perusskenaarioon. 
Vaikutusten arviointi osoittaa, että
finanssitransaktiovero vaikuttaa finanssialan markkinakäyttäytymiseen ja
liiketoimintamalleihin. Verosyistä johtuva transaktiokustannusten kasvu voi
vaikuttaa automatisoituun kaupankäyntiin finanssimarkkinoilla siten, että
kyseiset kustannukset heikentävät marginaalista voittoa. Tämä koskee
erityisesti huippunopean kaupankäynnin liiketoimintamallia, sillä kyseinen
kaupankäynti on fyysisesti tiukasti kytköksissä kauppapaikkoihin, joissa
finanssilaitokset suorittavat suuren määrän transaktioita, joiden volyymi on
erittäin suuri mutta voittomarginaali pieni. Nämä saatetaan joutua korvaamaan
algoritmeilla, joiden vaikutuksesta transaktioiden määrä supistuu mutta
voittomarginaali (ennen veroa) kasvaa.
Vaikutusten arviointi osoitti myös, että
finanssitransaktioverolla on progressiivisia jakaantumisvaikutuksia, ts. sen
vaikutukset kasvavat suhteessa tuloihin, sillä korkeamman tulotason ryhmät
hyötyvät enemmän finanssialan tarjoamista palveluista. Tämä koskee erityisesti
finanssitransaktioveroa, joka on rajattu joukkovelkakirjojen ja niihin
liittyvien osakkeiden ja johdannaissopimusten kaltaisilla rahoitusvälineillä
tehtäviin transaktioihin. Finanssitransaktioveroon rakenteellisesti sisältyvien
erottelupiirteiden ansiosta tällä ehdotuksella ei olisi juurikaan vaikutusta
niihin kotitalouksiin ja pk-yrityksiin, jotka eivät sijoita aktiivisesti
finanssimarkkinoihin.
Verotulojen maantieteellinen jakautuminen
riippuu veron teknisestä rakenteesta. Tätä direktiiviä sovellettaessa tulojen
maantieteellinen jakauma riippuu rahoitusvälineiden kauppapaikan sijaan
finanssitransaktioihin osallistuvien finanssilaitosten toimipaikkojen
sijainnista. Tämä todennäköisesti vähentää verotulojen keskittymistä
erityisesti tilanteissa, joissa finanssilaitokset toimivat kauppapaikalla
toiseen jäsenvaltioon sijoittautuneiden finanssilaitosten puolesta.
Direktiivillä varmistetaan myös se, että
veropetosten, veronkierron ja väärinkäytösten estämiseksi toteutettavat
erityistoimenpiteet määritellään jäsenvaltioiden ja unionin tasolla
annettavilla delegoiduilla säädöksillä. Uudelleentarkastelulausekkeen nojalla
finanssitransaktioveron vaikutuksia sisämarkkinoiden moitteettomaan toimintaan,
finanssimarkkinoihin ja reaalitalouteen voidaan tarkastella kolmen vuoden
kuluttua direktiivin täytäntöönpanosta finanssialan verotuksessa tapahtuneen
kansainvälisen kehityksen kannalta.
3.           EHDOTUKSEN OIKEUDELLINEN SISÄLTÖ
3.1.        Oikeusperusta
Direktiiviehdotuksen oikeusperusta on
SEUT-sopimuksen 113 artikla. Ehdotuksen tarkoituksena on
finanssitransaktioiden välillistä verotusta koskevan lainsäädännön
yhdenmukaistaminen, jotta voidaan varmistaa sisämarkkinoiden moitteeton
toiminta ja välttää kilpailun vääristyminen. 
3.2.        Toissijaisuus- ja
suhteellisuusperiaate
Finanssitransaktioveron keskeiset ominaisuudet
on määriteltävä yhtenäisesti EU:n tasolla, jotta voidaan välttää transaktioiden
ja markkina-osapuolten perusteettomat siirtymiset ja rahoitusvälineiden
korvaaminen EU:ssa. EU:n tasolla käytettävä yhtenäinen määritelmä on toisin
sanoen tarpeen sisämarkkinoiden moitteettoman toiminnan varmistamiseksi ja
kilpailun vääristymien välttämiseksi EU:ssa. 
Yhtenäisen määritelmän käyttö EU:n tasolla
voisi lisäksi lievittää ratkaisevasti sisämarkkinoiden nykyistä
pirstaleisuutta, myös erilaisten helposti toisensa korvaavien finanssialan
tuotteiden markkinoilla. Jos finanssitransaktioveroa ei yhdenmukaisteta, se
tarjoaa tilaisuuden verokeinotteluun ja mahdolliseen kaksinkertaiseen
verotukseen tai verottamatta jättämiseen. Sen lisäksi, että se estää
tasapuolisten toimintaedellytysten tarjoamisen finanssitransaktioiden
osapuolille, se vaikuttaa myös jäsenvaltioiden tuloihin. Se kasvattaa
kustannuksia, joita finanssialalle aiheutuu keskenään liian erilaisten
verojärjestelmien vaatimusten noudattamisesta. 
Näiden näkemysten tueksi voidaan esittää
empiiristä näyttöä. Finanssitransaktioista kannettavat kansalliset verot ovat
tähän mennessä aiheuttaneet joko toimintojen ja/tai laitosten siirtymistä tai
tämä on pyritty välttämään kantamalla verot vain suhteellisen liikkumattomien
veropohjien mukaan, jolloin tietyn tuotteen helposti korvaavat tuotteet jäivät
usein verottamatta. Keskeisten käsitteiden yhdenmukaistaminen ja
täytäntöönpanon koordinointi EU:n tasolla ovatkin ennakkoedellytys sille, että
finanssitransaktioverojen kanto onnistuu ja vääristymät voidaan välttää.
Tällainen EU:n tasolla toteutettava toimi johtaa myös suositeltavan
toimintalinjan valintaan.
Tässä ehdotuksessa keskitytäänkin luomaan
veron yleinen rakenne ja antamaan yleisiä säännöksiä verosaatavan syntymisestä.
Ehdotuksessa jätetään jäsenvaltioille riittävästi liikkumavaraa verokantojen
vahvistamiseksi vähimmäistason yläpuolelle, kirjanpito- ja
ilmoitusvelvoitteiden määrittämiseksi sekä veropetosten, veronkierron ja muiden
väärinkäytösten estämiseksi.
Finanssitransaktioveron yhteinen kehys
noudattaa siten Euroopan unionista tehdyn sopimuksen 5 artiklan mukaista
toissijaisuus- ja suhteellisuusperiaatetta. Jäsenvaltiot yksin eivät pysty
saavuttamaan tälle ehdotukselle asetettuja tavoitteita riittävässä määrin, vaan
ne voidaan sisämarkkinoiden moitteettoman toiminnan varmistamisen vuoksi
saavuttaa paremmin unionin tasolla.
Ehdotetun yhdenmukaistamisen toteuttaminen
asetuksen sijaan direktiivin muodossa ei ylitä sitä, mikä on tarpeen
asetettujen tavoitteiden – ennen kaikkea sisämarkkinoiden moitteettoman
toiminnan – saavuttamiseksi. Ehdotus on sen vuoksi suhteellisuusperiaatteen
mukainen.
3.3.        Ehdotuksen yksityiskohtaiset
perustelut
3.3.1.     I Luku (Kohde, soveltamisala
ja määritelmät)
Tässä luvussa määritellään EU:ssa
kannettavaksi ehdotetun finanssitransaktioveron keskeiset piirteet.
Finanssitransaktioveron tarkoituksena on kantaa veroa transaktioiden
bruttoarvon perusteella, ennen mahdollisia nettoutuksia.
Veron soveltamisala on laaja, koska sillä
pyritään kattamaan kaikentyyppisiin rahoitusvälineisiin liittyvät transaktiot,
sillä ne ovat usein toisensa helposti korvaavia vaihtoehtoja. Vero kattaa siten
rahoitusvälineet, jotka ovat vaihdantakelpoisia pääomamarkkinoilla,
rahamarkkinavälineet (lukuun ottamatta maksuvälineitä), osuudet tai osakkeet
yhteistä sijoitustoimintaa harjoittavissa yrityksissä (joita ovat yhteissijoitusyritykset
ja vaihtoehtoiset sijoitusrahastot[8])
sekä johdannaissopimukset. Veron soveltamisalaa ei myöskään ole rajattu
kauppaan, jota käydään järjestäytyneillä markkinoilla, kuten säännellyillä
markkinoilla ja monenkeskisissä kaupankäyntijärjestelmissä, vaan se kattaa myös
muuntyyppisen kaupankäynnin, myös pörssin ulkopuolella. Veroa ei ole myöskään
rajattu omistajuuden siirtoon, vaan se edustaa ennemminkin velvoitetta, johon
on sitouduttu ja joka kuvastaa sitä, ottaako kyseinen finanssilaitos vastatakseen
tiettyyn rahoitusvälineeseen liittyvän riskin (osto ja myynti). Jos
johdannaissopimus johtaa rahoitusvälineiden toimitukseen, verotettavan
johdannaissopimuksen lisäksi myös rahoitusvälineiden toimitus on veronalaista
edellyttäen, että kaikki muut verotuksen edellytykset täyttyvät. 
Transaktiot Euroopan keskuspankin ja
kansallisten keskuspankkien kanssa jäävät kuitenkin veron soveltamisalan
ulkopuolelle, jotta voidaan välttää mahdolliset kielteiset vaikutukset
finanssilaitosten jälleenrahoitusmahdollisuuksiin tai rahapolitiikkaan
yleisesti. 
EU:n tason sääntelykehys tarjoaa selkeän,
kattavan ja hyväksytyn määritelmäkokonaisuuden[9]
sekä rahoitusvälineille, joiden ostoa, myyntiä ja siirtoa verotetaan, että
johdannaissopimusten tekemiselle tai muuttamiselle. Määritelmien mukaiset
johdannaissopimukset koskevat sijoitustarkoituksissa hankittavia johdannaisia.
Määritelmistä ilmenee, että avistavaluuttatoimet eivät ole verotettavia
finanssitransaktioita, kun taas valuuttajohdannaissopimukset ovat. Vero kattaa
myös johdannaissopimukset, joiden kohde-etuus on hyödyke, muttei fyysisiä
hyödykkeitä koskevia transaktioita.
Finanssitransaktiot voivat koostua myös
strukturoitujen tuotteiden ostosta/myynnistä tai siirrosta. Tällaisia tuotteita
ovat kaupattavat arvopaperit tai muut arvopaperistamisen kautta tarjottavat
rahoitusvälineet. Kyseiset tuotteet ovat verrattavissa mihin tahansa muuhun
rahoitusvälineeseen, ja sen vuoksi tässä ehdotuksessa käytetyllä termillä
”rahoitusväline” on katettava myös ne. Niiden jättäminen finanssitransaktioveron
soveltamisalan ulkopuolelle mahdollistaisi veronkierron. Tämä tuoteryhmä kattaa
muun muassa velkasitoumukset, warrantit ja sertifikaatit sekä pankkien
arvopaperistamisvälineet, jotka yleensä siirtävät kiinnitysten tai lainojen
kaltaisiin omaisuuseriin sisältyvän luottoriskin markkinoille, ja vakuutusalan
arvopaperistamisvälineet, joihin liittyy muuntyyppisten riskien siirtoja,
esimerkiksi merkintää. 
Veron soveltamisala on kuitenkin keskitetty
finanssitransaktioihin, jotka finanssitransaktioiden osapuolina toimivat
rahoituslaitokset suorittavat joko omaan tai muiden henkilöiden lukuun taikka
transaktion osapuolen nimissä. Näin voidaan varmistaa, että
finanssitransaktioveroa sovelletaan kattavasti. Käytännössä tämä voidaan
yleensä tarkistaa kirjanpitoon tehdyistä merkinnöistä. 
Finanssilaitosten määritelmä on laaja ja
kattaa pääasiassa sijoituspalveluyritykset, jäsennellyt markkinat,
luottolaitokset, vakuutus- ja jälleenvakuutusyritykset, yhteistä
sijoitustoimintaa harjoittavat yritykset ja niiden johdon, eläkerahastot ja
niiden johdon, holdingyhtiöt, rahoitusleasingyhtiöt ja erillisyhtiöt.
Määritelmässä viitataan mahdollisuuksien mukaan määritelmiin, jotka on annettu
sääntelytarkoituksissa annetussa EU:n lainsäädännössä. Lisäksi rahoituslaitoksiksi
olisi katsottava muut tietyntyyppistä finanssitoimintaa olennaisessa määrin
harjoittavat henkilöt.
Ehdotetussa direktiivissä säädetään siirretyn
säädösvallan käytöstä tarkempien yksityiskohtien osalta.
Keskusvastapuolia, arvopaperikeskuksia ja
kansainvälisiä arvopaperikeskuksia ei katsota rahoituslaitoksiksi siltä osin
kuin ne suorittavat toimintoja, joita ei katsota varsinaisiksi
kaupankäyntitoiminnoiksi. Ne ovat keskeisessä asemassa myös
finanssimarkkinoiden tehokkaamman ja avoimemman toiminnan kannalta.
Ehdotetun finanssitransaktioveron alueellinen
soveltaminen ja jäsenvaltioiden verotusoikeudet määritellään
kotipaikkaperiaatteen perusteella. Jotta finanssitransaktio on verotettavissa
EU:ssa, yhden transaktion osapuolista on oltava sijoittautunut jäsenvaltion
alueelle. Verotus tapahtuu jäsenvaltiossa, jonka alueella finanssilaitoksen
toimipaikka sijaitsee, edellyttäen, että kyseinen laitos on transaktion
osapuoli, toimii joko omaan lukuunsa tai toisen henkilön lukuun taikka toimii
transaktion osapuolen nimissä. 
Jos transaktion osapuolina olevien tai
transaktion osapuolten nimissä toimivien eri finanssilaitosten toimipaikat
sijaitsevat eri jäsenvaltioiden alueella, näillä eri jäsenvaltioilla on
toimivalta kantaa transaktiosta veroa tämän ehdotuksen mukaisesti
vahvistettujen verokantojen mukaan. Jos kyseiset toimipaikat sijaitsevat
sellaisen valtion alueella, joka ei kuulu unioniin, transaktiosta ei kanneta
finanssitransaktioveroa EU:ssa, jollei yksi transaktion osapuolista ole
sijoittautunut EU:hun, jolloin myös kolmannen maan rahoituslaitoksen katsotaan
sijoittautuneen EU:hun ja transaktio muuttuu verotettavaksi kyseisessä
jäsenvaltiossa. Jos transaktiot suoritetaan EU:n ulkopuolella sijaitsevilla
kauppapaikoilla, niistä kannetaan veroa, jos vähintään yksi transaktion
suorittavista tai siihen osallistuvista toimipaikoista sijaitsee EU:ssa. 
Jos verovelvollinen pystyy kuitenkin
osoittamaan, ettei transaktion taloudellinen sisältö ole kytköksissä mihinkään
jäsenvaltioon, finanssilaitoksen ei voida katsoa sijoittautuneen jäsenvaltioon.

Lisäksi jos rahoitusvälineet, joiden osto ja
myynti on verotettavaa, ovat ryhmään kuuluvien yhtiöiden välisen siirron
kohteina, siirto on verotettavaa, vaikka siinä ei välttämättä ole kyse ostosta
eikä myynnistä. 
Edellä esitetystä seuraa, että monia
finanssitoimintoja ei katsota finanssitransaktioiksi edellä mainittuihin
tavoitteisiin pyrkivän finanssitransaktioveron logiikan mukaan. Kuten edellä
mainittiin, ensimarkkinat on jätetty finanssitransaktioveron soveltamisalan ulkopuolelle,
kuten myös valtaosa kansalaisten ja yritysten kannalta merkityksellisistä
päivittäisistä finanssitoiminnoista. Tämä kattaa vakuutussopimusten tekemisen,
kiinnitysluotot, kulutusluotot, maksupalvelut jne. (vaikka kauppa, jota näillä
käydään myöhemmin strukturoitujen tuotteiden kautta, kuuluu veron
soveltamisalaan). Myös spot-markkinoilla suoritettavat valuuttatransaktiot
jäävät finanssitransaktioveron soveltamisalan ulkopuolelle pääoman vapaan
liikkuvuuden varmistamiseksi. Valuuttatransaktioihin perustuvat
johdannaissopimukset kuuluvat kuitenkin finanssitransaktioveron
soveltamisalaan, koska ne eivät ole varsinaisia valuuttatransaktioita.
3.3.2.     II luku (Verosaatavan
syntyminen, veron peruste ja verokannat)
Verosaatavan syntymishetki määritellään hetkeksi,
jona finanssitransaktio suoritetaan. Transaktion myöhempää peruuttamista ei
voida katsoa perusteeksi sille, että verosaatavan katsottaisiin jääneen
syntymättä, paitsi tapauksissa, joissa on kyse virheistä. 
Koska yhtäältä tiettyjen rahoitusvälineiden
(lukuun ottamatta johdannaisia) osto/myynti tai siirto ja toisaalta
johdannaissopimusten osto/myynti, siirto, tekeminen tai muuttaminen ovat
luonteeltaan ja ominaisuuksiltaan erilaisia tapahtumia, ne on yhdistettävä
erilaisiin veron perusteisiin. 
Tiettyjen rahoitusvälineiden (muiden kuin
johdannaisten) ostoa ja myyntiä varten määritetään yleensä hinta tai mikä
tahansa muu vastikkeen muoto. On loogista, että tämä määritellään veron
perusteeksi. Markkinoiden vääristymien välttämiseksi tarvitaan kuitenkin
erityissääntöjä, jos vastike on alhaisempi kuin markkinahinta tai jos on kyse
transaktioista, jotka suoritetaan ryhmään kuuluvien yhtiöiden välillä ja joita
käsitteet ”osto” ja ”myynti” eivät kata. Tuolloin veron peruste on
markkinahinta, joka määritetään markkinaehdoin finanssitransaktioveron
verosaatavan syntymisen aikaan. 
Johdannaissopimusten oston/myynnin, siirron,
tekemisen ja muuttamisen osalta finanssitransaktioveron peruste on
nimellismäärä ajankohtana, jona johdannaissopimus ostetaan/myydään, siirretään
tai tehdään taikka jona sitä muutetaan. Tämä lähestymistapa mahdollistaisi
finanssitransaktioveron selkeän ja helpon soveltamisen johdannaissopimuksiin
sekä alentaisi vaatimusten noudattamisesta aiheutuvia kustannuksia ja
hallinnollisia kustannuksia. Tämä lähestymistapa myös vaikeuttaa verorasituksen
keinotekoista keventämistä johdannaissopimuksen rakenteen luovan suunnittelun
avulla, koska esimerkiksi pelkästään hinta- tai arvoeroja koskevan sopimuksen
tekemiselle ei olisi verokannustinta. Lisäksi se merkitsisi sitä, että
verottaminen tapahtuisi sopimuksen oston/myynnin, siirron, tekemisen tai
muuttamisen hetkellä sen sijaan, että verotettaisiin kassavirtoja eri
ajankohtina sopimuksen elinkaaren aikana. Tällöin on käytettävä suhteellisen
matalaa verokantaa, jotta verorasitus olisi asianmukainen.
Jäsenvaltioissa voi olla tarpeen antaa
erityissäännöksiä veronkierron, veropetosten ja väärinkäytösten estämistä
varten (ks. myös 3.3.3 jakso). Esimerkiksi tilanteissa, joissa nimellismäärä
jaetaan keinotekoisesti, swapin nimellismäärä voitaisiin jakaa keinotekoisen
korkealla kertoimella ja kaikki maksut kertoa samalla kertoimella. Instrumentin
rahavirrat pysyisivät tällöin muuttumattomina, mutta veron peruste alenisi
keinotekoisesti.
Erityissäännöksiä tarvitaan veron perusteen
määrittämiseksi transaktioissa, joissa veron peruste tai osia siitä ilmaistaan
muun kuin arvioinnin suorittavan jäsenvaltion valuutan määräisenä.
Yhtäältä tiettyjen muiden rahoitusvälineiden
kuin johdannaisten osto/myynti tai siirto ja toisaalta johdannaissopimusten
osto/myynti, siirto, tekeminen tai muuttaminen ovat luonteeltaan erilaisia
toimintoja. Lisäksi markkinat reagoivat todennäköisesti eri tavalla näihin
kahteen ryhmään sovellettuun finanssitransaktioveroon. Näistä syistä ja mahdollisimman
oikeudenmukaisen verotuksen varmistamiseksi verokannat olisi eriytettävä
mainittujen kahden ryhmän välillä.
Verokannoissa olisi otettava huomioon myös
erot veron perusteiden määritysmenetelmissä. 
Yleisesti ottaen ehdotetaan, että
vähimmäisverokannat (joiden yläpuolelle on jätetty liikkumavaraa kansallisille
toimintalinjoille) asetetaan riittävän korkealle tasolle tälle direktiiville
asetetun yhdenmukaistamistavoitteen saavuttamiseksi. Ehdotetut verokannat
asetetaan kuitenkin samaan aikaan riittävän matalalle tasolle siirtymisriskien
minimoimiseksi. 
3.3.3.     III luku
(Finanssitransaktioveron maksaminen, siihen liittyvät velvoitteet sekä
veropetosten, veronkierron ja väärinkäytösten estäminen)
Finanssitransaktioveron soveltamisala
määritellään tässä ehdotuksessa suhteessa finanssitransaktioihin, joiden
osapuoli (joka toimii joko omaan tai toisen henkilön lukuun) kyseisen
jäsenvaltion alueelle sijoittautunut finanssilaitos on, tai suhteessa
transaktioihin, joissa laitos toimii osapuolen nimissä. Finanssilaitokset
suorittavat valtaosan transaktioista finanssimarkkinoilla, ja
finanssitransaktiovero olisi keskitettävä kansalaisten sijaan finanssialaan
itseensä. Tämän vuoksi finanssilaitoksilla olisi oltava velvollisuus maksaa
vero veroviranomaisille. Jäsenvaltioilla olisi kuitenkin oltava mahdollisuus
katsoa muut henkilöt yhdessä ja erikseen verovelvollisiksi, muun muassa
tilanteissa, joissa transaktion osapuolen päätoimipaikka sijaitsee Euroopan
unionin ulkopuolella.
Monet finanssitransaktiot suoritetaan
sähköisesti. Tällöin finanssitransaktiovero olisi kannettava välittömästi
verovelan syntymisen aikaan. Muissa tapauksissa finanssitransaktiovero olisi
kannettava määräajassa, joka on riittävän pitkä maksun manuaalisen käsittelyn
mahdollistamiseksi mutta jonka avulla voidaan välttää perusteettomien
kassavirtaetujen syntyminen kyseiselle finanssilaitokselle. Kolmen työpäivän
jakso voidaan katsoa asianmukaiseksi tältä kannalta.
Jäsenvaltiot olisi velvoitettava toteuttamaan
aiheellisia toimenpiteitä finanssitransaktioveron kantamiseksi asianmukaisesti
ja ajallaan sekä veropetosten, veronkierron ja väärinkäytösten estämiseksi. 
Jäsenvaltioiden olisi tässä yhteydessä
käytettävä finanssimarkkinoita koskevaa voimassa olevaa ja tulevaa EU:n
lainsäädäntöä, jossa säädetään finanssitransaktioita koskevista
ilmoitusvelvoitteista ja tietojen säilytysvelvoitteista.
Niiden olisi tarvittaessa voitava käyttää myös
saatavilla olevia hallinnollisen yhteistyön välineitä, jotka liittyvät verojen
arviointiin ja perintään, erityisesti hallinnollisesta yhteistyöstä verotuksen
alalla ja direktiivin 77/799/ETY kumoamisesta 15 päivänä helmikuuta 2011
annetussa neuvoston direktiivissä 2011/16/EU[10]
(jota sovelletaan 1. tammikuuta 2013 alkaen) ja keskinäisestä avunannosta
veroihin, maksuihin ja muihin toimenpiteisiin liittyvien saatavien perinnässä
16 päivänä maaliskuuta 2010 annetussa neuvoston direktiivissä 2010/24/EY[11] (jota sovelletaan
1. tammikuuta 2012 alkaen) tarkoitettuja välineitä. Tarvittaessa olisi
käytettävä myös muita tarkoituksenmukaisia välineitä, esimerkiksi OECD:n ja
Euroopan neuvoston monenvälistä yleissopimusta veroasioissa annettavasta
keskinäisestä virka-avusta (OECD - Council of Europe Multilateral Convention
on Mutual Administrative Assistance in Tax Matters)[12].
Ehdotetussa direktiivissä säädetään siirretyn
säädösvallan käytöstä tarkempien yksityiskohtien osalta.
Edellä kuvaillut säännöt yhdistettyinä
finanssitransaktioveron perustana olevaan käsitteelliseen lähestymistapaan
(laaja soveltamisala, kotipaikkaperiaate, ei poikkeuksia) mahdollistavat
veropetosten, veronkierron ja väärinkäytösten minimoinnin. 
3.3.4.     IV luku (Loppusäännökset)
Tämän ehdotuksen yhdenmukaistamistavoitteen
vuoksi jäsenvaltioilla ei pitäisi olla mahdollisuutta pitää voimassa tai ottaa
käyttöön muita finanssitransaktioista kannettavia veroja kuin ehdotetun
direktiivin kohteena oleva finanssitransaktiovero tai arvonlisävero.
Arvonlisäveron osalta olisi sovellettava edelleen yhteisestä
arvonlisäverojärjestelmästä 28 päivänä marraskuuta 2006 annetun neuvoston
direktiivin 2006/112/EY[13]
137 artiklan 1 kohdan a alakohdassa säädettyä verotuksen valitsemista koskevaa
oikeutta. Muut verot, kuten vakuutusmaksuista kannettavat verot ja
finanssitransaktioiden rekisteröintimaksut, ovat epäilemättä luonteeltaan
erilaisia, jos niissä on kyse todellisesta kustannusten korvaamisesta tai
tarjotusta palvelusta maksetusta vastikkeesta. Tämä ehdotus ei sen vuoksi
vaikuta kyseisiin veroihin ja maksuihin.
Pääoman hankinnasta suoritettavista
välillisistä veroista 12 päivänä helmikuuta 2008 annetun neuvoston direktiivin
2008/7/EY[14]
säännöksiä sovelletaan periaatteessa edelleen täysimääräisesti. Tämä merkitsee
esimerkiksi sitä, että direktiivin 2008/7/EY 5 artiklan 2 kohdassa mainittuun
osakkeiden, osuuksien tai muiden samankaltaisten arvopapereiden taikka
tällaisia arvopapereita vastaavien todistusten ja debentuurien, mukaan lukien
valtion joukkovelkakirjalainat, tai muiden lainoihin liittyvien
siirtokelpoisien arvopapereiden ensimarkkinoilla tapahtuva liikkeeseen
laskeminen ei kuulu finanssitransaktioveron soveltamisalaan EU:ssa. Mainitun
direktiivin ja tämän direktiivin välillä mahdollisesti ilmenevien ristiriitojen
välttämiseksi olisi kuitenkin säädettävä, että tämä direktiivi on etusijalla
suhteessa direktiivin 2008/7/EY säännöksiin. 
4.           TALOUSARVIOVAIKUTUKSET 
Alustavien tuloarvioiden mukaan vuotuiset
verotulot voisivat olla markkinareaktioista riippuen 57 miljardia euroa koko
EU:ssa.
Ehdotuksella luotaisiin erityisesti uusi
tulonlähde, josta voidaan kartuttaa EU:n ja jäsenvaltioiden talousarvioita –
Euroopan unionin omien varojen järjestelmästä 29 päivänä kesäkuuta 2011 tehdyn
ehdotuksen neuvoston päätökseksi mukaisesti. 
EU:ssa kannettavasta finanssitransaktioverosta
kertyvät tulot voidaan käyttää kokonaan tai osittain EU:n talousarvioon
otettavina omina varoina, jotka korvaavat tietyn osan kansallisista
talousarvioista nykyisin maksettavista omista varoista. Tämä edistäisi julkisen
talouden vakauttamista jäsenvaltioissa. Komissio esittää erikseen tarvittavat
täydentävät ehdotukset, joissa määritetään, kuinka finanssitransaktioverolla
voitaisiin kartuttaa EU:n talousarviota.
2011/0261 (CNS)
Ehdotus
NEUVOSTON DIREKTIIVI
yhteisestä
finanssitransaktioverojärjestelmästä ja direktiivin 2008/7/EY muuttamisesta
EUROOPAN UNIONIN NEUVOSTO, joka
ottaa huomioon Euroopan unionin toiminnasta
tehdyn sopimuksen ja erityisesti sen 113 artiklan,
ottaa huomioon Euroopan komission ehdotuksen,
sen jälkeen kun esitys
lainsäätämisjärjestyksessä hyväksyttäväksi säädökseksi on toimitettu
kansallisille parlamenteille,
ottaa huomioon Euroopan parlamentin lausunnon[15], 
ottaa huomioon Euroopan talous- ja
sosiaalikomitean lausunnon[16],

noudattaa erityistä lainsäätämisjärjestystä,
sekä katsoo seuraavaa:
(1)              
Viimeisin finanssikriisi on saanut kaikilla
tasoilla aikaan keskustelua finanssialalla mahdollisesti kannettavasta
lisäverosta ja erityisesti finanssitransaktioverosta. Tavoitteena on halu saada
finanssiala osallistumaan kriisin kustannusten kattamiseen, muuttaa
finanssialan verotusta tasapuolisemmaksi verrattuna muihin aloihin, estää
finanssilaitoksia harjoittamasta toimintaa, johon liittyy liian suuria riskejä,
täydentää tulevien kriisien välttämiseen tähtääviä sääntelytoimenpiteitä sekä
kerätä lisätuloja julkiseen talouteen tai erityisiin toimenpidetarkoituksiin.
(2)              
Jotta voidaan estää vääristymät, joita aiheutuu
jäsenvaltioiden yksipuolisesti toteuttamista toimenpiteistä ottaen huomioon,
että asianomaisista finanssitransaktioista valtaosa on sellaisia, joiden
liikkuvuus on erittäin suuri, ja varmistaa sitä kautta sisämarkkinoiden
moitteeton toiminta, on tärkeää, että jäsenvaltioissa kannettavan
finanssitransaktioveron perusominaisuudet yhdenmukaistetaan unionin tasolla.
Samalla olisi pyrittävä välttämään kannustimet verokeinotteluun unionissa ja
unionin finanssimarkkinoiden väliset vääristymät sekä mahdollisuudet
kaksinkertaiseen verotukseen tai verottamatta jättämiseen.
(3)              
Jotta sisämarkkinat toimisivat asianmukaisesti,
finanssitransaktioveroa olisi sovellettava kauppaan, jota käydään laajalla
valikoimalla rahoitusvälineitä, mukaan lukien strukturoidut tuotteet, sekä
jäsennellyillä markkinoilla että pörssin ulkopuolella ja myös kaikkien
johdannaissopimusten tekemiseen ja muuttamiseen. Samasta syystä
finanssitransaktioveroa olisi sovellettava laajasti määritettyyn joukkoon
finanssilaitoksia.
(4)              
Rahoitusvälineiden markkinoista sekä neuvoston
direktiivien 85/611/ETY ja 93/6/ETY ja Euroopan parlamentin ja neuvoston
direktiivin 2000/12/EY muuttamisesta ja neuvoston direktiivin 93/22/ETY
kumoamisesta (rahoitusmarkkinadirektiivi) 21 päivänä huhtikuuta 2004 annetun
direktiivin 2004/39/EY[17]
liitteessä I oleva rahoitusvälineiden määritelmä kattaa yhteissijoitusyritysten
osuudet. Tämä merkitsee, että siirtokelpoisiin arvopapereihin kohdistuvaa
yhteistä sijoitustoimintaa harjoittavia yrityksiä (yhteissijoitusyritykset)
koskevien lakien, asetusten ja hallinnollisten määräysten yhteensovittamisesta
13 päivänä heinäkuuta 2009 annetun direktiivin 2009/65/EY[18] 1 artiklan 2 kohdassa
määriteltyjen siirtokelpoisiin arvopapereihin kohdistuvaa yhteistä
sijoitustoimintaa harjoittavien yritysten (yhteissijoitusyritykset) ja
vaihtoehtoisten sijoitusrahastojen hoitajista ja direktiivin 2003/41/EY ja
2009/65/EY sekä asetuksen (EY) N:o 1060/2009 ja (EU) N:o 1095/2010
muuttamisesta 8 päivänä kesäkuuta 2011 annetun direktiivin 2011/61/EU[19] 4 artiklan 1 kohdan a
alakohdassa määriteltyjen vaihtoehtoisten sijoitusrahastojen osakkeet ja
osuudet ovat rahoitusvälineitä. Tämän vuoksi näiden välineiden merkintä ja
lunastus ovat transaktioita, joista olisi kannettava finanssitransaktioveroa.
(5)              
Finanssimarkkinoiden tehokkaan ja avoimen toiminnan
ylläpitämiseksi tietyt yksiköt on tarpeen jättää tämän direktiivin
henkilöllisen soveltamisalan ulkopuolelle siltä osin kuin ne hoitavat tehtäviä,
joita ei sinänsä katsota kaupankäyntitoiminnaksi vaan jotka ennemminkin
helpottavat kaupankäyntiä, tai siltä osin kuin ne suorittavat
finanssitransaktioita avustaakseen taloudellisesti jäsenvaltioita. 
(6)              
Kansallisten keskuspankkien samoin kuin Euroopan
keskuspankin kanssa suoritettavista transaktioista ei kuitenkaan pitäisi kantaa
finanssitransaktioveroa, jotta voidaan välttää mahdolliset kielteiset
vaikutukset finanssilaitosten jälleenrahoitusmahdollisuuksiin tai
rahapolitiikkaan yleisesti.
(7)              
Lukuun ottamatta johdannaissopimusten tekemistä tai
muuttamista valtaosa kaupankäynnistä ensimarkkinoilla ja kansalaisten ja
yritysten kannalta merkitykselliset transaktiot, kuten vakuutussopimusten
tekeminen, kiinnitysluotot, kulutusluotot tai maksupalvelut, olisi jätettävä
finanssitransaktioveron soveltamisalan ulkopuolelle, jotta kyseisellä verolla
ei haitattaisi yritysten ja valtioiden pääomanhankintaa ja jotta vältettäisiin
sen vaikutukset kotitalouksiin. 
(8)              
Verovelan syntyminen ja veron peruste olisi
yhdenmukaistettava, jotta voidaan välttää vääristymät sisämarkkinoilla.
(9)              
Verovelan syntymishetkeä ei pitäisi viivästyttää
perusteettomasti, ja sen pitäisi ajoittua hetkeen, jona finanssitransaktio
tapahtuu. 
(10)          
Jotta veron peruste voitaisiin määrittää
mahdollisimman helposti yrityksille ja verohallinnolle aiheutuvien kustannusten
rajoittamiseksi, muissa kuin johdannaissopimuksiin liittyvissä
finanssitransaktioissa olisi viitattava yleensä transaktion yhteydessä
myönnettyyn vastikkeeseen. Jos vastiketta ei myönnetä tai vastike myönnetään
markkinahintaa alhaisempana, markkinahinnan olisi katsottava ilmentävän
oikeassa suhteessa transaktion arvoa. Samoin laskennan helpottamiseen
liittyvistä syistä olisi käytettävä nimellismäärää, jos johdannaissopimuksia
ostetaan/myydään, siirretään, tehdään tai muutetaan. 
(11)          
Yhdenvertaisen kohtelun varmistamiseksi kuhunkin
transaktioryhmään, toisin sanoen muilla rahoitusvälineillä kuin johdannaisilla
käytävään kauppaan ja johdannaissopimusten ostoon/myyntiin, tekemiseen ja
muuttamiseen, olisi sovellettava samaa verokantaa.
(12)          
Jotta verotus voidaan kohdistaa kansalaisten sijaan
finanssialaan itseensä ja koska finanssilaitokset suorittavat valtaosan
transaktioista finanssimarkkinoilla, veroa olisi sovellettava kyseisiin
laitoksiin riippumatta siitä, käyvätkö ne kauppaa omissa vai muiden henkilöiden
nimissä ja omaan vai muiden henkilöiden lukuun. 
(13)          
Koska finanssitransaktiot ovat erittäin
liikkuvaisia ja jotta voidaan helpottaa mahdollisen veronkierron torjumista,
finanssitransaktioveroa olisi sovellettava kotipaikkaperiaatteen perusteella.
(14)          
Vähimmäisverokannat olisi asetettava riittävän
korkealle tasolle tässä direktiivissä asetetun yhdenmukaistamistavoitteen
saavuttamiseksi. Niiden olisi kuitenkin samalla oltava riittävän matalia, jotta
siirtymisriskit olisivat mahdollisimmat pienet.
(15)          
Jotta finanssitransaktiovero kannettaisiin
asianmukaisesti ja ajallaan, jäsenvaltiot olisi velvoitettava toteuttamaan
tarvittavat toimenpiteet. Jotta veropetosten, veronkierron ja väärinkäytösten
estäminen olisi tehokasta, jäsenvaltiot olisi velvoitettava käyttämään tarvittaessa
nykyisiä veroasioissa annettavan keskinäisen avun välineitä ja hyödyntämään
finanssialalle asetettuja ilmoitusvelvoitteita ja tietojen säilytysvelvoitteita
asiaa koskevan lainsäädännön mukaisesti.
(16)          
Jotta voidaan antaa yksityiskohtaisempia sääntöjä
sen määrittämiseksi, muodostaako tietty finanssitoiminta merkittävän osan
yrityksen toimintaa, jolloin yritys voidaan katsoa tässä direktiivissä
tarkoitetuksi finanssilaitokseksi, sekä yksityiskohtaisempia sääntöjä
veropetoksilta, veronkierrolta ja väärinkäytöksiltä suojautumisesta,
komissiolle olisi siirrettävä valta hyväksyä Euroopan unionin toiminnasta
tehdyn sopimuksen 290 artiklan mukaisia säädöksiä niiden toimenpiteiden
määrityksestä, jotka ovat tarpeen tätä tarkoitusta varten. On erityisen tärkeää,
että komissio asiaa valmistellessaan toteuttaa asianmukaiset kuulemiset, myös
asiantuntijatasolla. Komission olisi delegoituja säädöksiä valmistellessaan ja
laatiessaan varmistettava, että neuvosto saa tarvittavat asiakirjat hyvissä
ajoin ja asianmukaisesti.
(17)          
Jotta voidaan välttää ristiriidat tämän direktiivin
ja pääoman hankinnasta suoritettavista välillisistä veroista 12 päivänä
helmikuuta 2008 annetun neuvoston direktiivin 2008/7/EY[20] välillä, kyseistä direktiiviä
olisi muutettava.
(18)          
Koska jäsenvaltiot eivät voi riittävällä tavalla
saavuttaa tämän direktiivin tavoitetta, joka on finanssitransaktioveron
olennaisten piirteiden yhdenmukaistaminen unionin tasolla, vaan se voidaan
sisämarkkinoiden moitteettoman toiminnan varmistamisen vuoksi saavuttaa paremmin
unionin tasolla, unioni voi toteuttaa toimenpiteitä Euroopan unionista tehdyn
sopimuksen 5 artiklassa vahvistetun toissijaisuusperiaatteen mukaisesti.
Kyseisessä artiklassa vahvistetun suhteellisuusperiaatteen mukaisesti tässä
direktiivissä ei ylitetä sitä, mikä on tarpeen tämän tavoitteen
saavuttamiseksi,
ON HYVÄKSYNYT TÄMÄN DIREKTIIVIN:
I luku 
Kohde, soveltamisala ja määritelmät
1 artikla
Kohde ja soveltamisala
1.                      
Tällä direktiivillä perustetaan yhteinen
finanssitransaktioverojärjestelmä.
2.                      
Tätä direktiiviä on sovellettava kaikkiin
finanssitransaktioihin edellyttäen, että vähintään yksi transaktion osapuolista
on sijoittautunut jäsenvaltioon ja transaktion osapuolena on jäsenvaltion
alueelle sijoittautunut finanssilaitos, joka toimii joko omaan tai toisen henkilön
lukuun taikka transaktion osapuolen nimissä.
3.                      
Tätä direktiiviä ei sovelleta seuraaviin:
(a)         
Euroopan rahoitusvakausväline;
(b)         
jollei 4 kohdan c alakohdasta muuta johdu, kahden
tai useamman jäsenvaltion perustama kansainvälinen finanssilaitos, jonka
tarkoituksena on hankkia varoja ja antaa rahoitusapua jäsenilleen, joilla on
tai joille uhkaa tulla vakavia rahoitusongelmia;
(c)         
keskusvastapuolet, kun ne hoitavat
keskusvastapuolen tehtävää;
(d)         
arvopaperikeskukset ja kansainväliset
arvopaperikeskukset, kun ne hoitavat arvopaperikeskuksen tai kansainvälisen
arvopaperikeskuksen tehtävää.
Jos yhteisö ei ole verotettavissa ensimmäisen
alakohdan nojalla, tämä ei kuitenkaan saa estää sen vastapuolen
verotettavuutta.
4.                      
Tätä direktiiviä ei sovelleta seuraaviin
transaktioihin:
(a)         
komission asetuksen (EY) N:o 1287/2006[21] 5 artiklan c alakohdassa
tarkoitetut liiketoimet, jotka toteutetaan ensisijaisilla markkinoilla, lukuun
ottamatta Euroopan parlamentin ja neuvoston direktiivin 2009/65/EY[22] 1 artiklan 2 kohdassa
määriteltyjen siirtokelpoisiin arvopapereihin kohdistuvaa yhteistä
sijoitustoimintaa harjoittavien yritysten (yhteissijoitusyritykset) sekä
Euroopan parlamentin ja neuvoston direktiivin 2011/61/EU[23] 4 artiklan 1 kohdan a
alakohdassa määriteltyjen vaihtoehtoisten sijoitusrahastojen osakkeiden ja
osuuksien liikkeeseenlaskua ja lunastusta; 
(b)         
transaktiot Euroopan unionin, Euroopan
atomienergiayhteisön, Euroopan keskuspankin, Euroopan investointipankin ja
sellaisten Euroopan unionin tai Euroopan atomienergiayhteisön perustamien
elinten kanssa, joihin sovelletaan pöytäkirjaa Euroopan unionin erioikeuksista
ja vapauksista, mainitun pöytäkirjan ja sen täytäntöönpanosta tehtyjen
sopimusten tai kotipaikkasopimusten rajoituksin ja edellytyksin siltä osin kuin
siitä ei aiheudu kilpailun vääristymistä;
(c)         
transaktiot muiden kuin b alakohdassa
tarkoitettujen kansainvälisten järjestöjen tai elinten kanssa edellyttäen, että
vastaanottavan valtion viranomaiset ovat tunnustaneet kyseiset järjestöt tai
elimet, mainittujen elinten perustamisesta tehtyjen kansainvälisten
yleissopimusten tai kotipaikkasopimusten rajoituksin ja edellytyksin;
(d)         
transaktiot jäsenvaltioiden keskuspankkien kanssa.
2 artikla
Määritelmät 
1.                      
Tässä direktiivissä tarkoitetaan
(1)                   
’finanssitransaktiolla’ mitä tahansa seuraavista:
(a)         
rahoitusvälineiden osto ja myynti ennen nettoutusta
tai selvitystä, mukaan lukien takaisinosto- ja takaisinmyyntisopimukset sekä
arvopapereiden lainaksiantamista tai -ottamista koskevat sopimukset; 
(b)         
rahoitusvälineen omistajan hallintaoikeuden siirto
ryhmän yhteisöjen välillä ja mikä tahansa vastaava toiminto, joka kattaa
rahoitusvälineeseen liittyvän riskin siirron, tapauksissa, jotka jäävät a
alakohdan soveltamisalan ulkopuolelle;
(c)         
johdannaissopimusten tekeminen tai muuttaminen;
(2)                   
’rahoitusvälineillä’ Euroopan parlamentin ja neuvoston
direktiivin 2004/39/EY[24]
liitteessä I olevassa C osassa määriteltyjä rahoitusvälineitä ja strukturoituja
tuotteita;
(3)                   
’johdannaissopimuksella’ direktiivin 2004/39/EY
liitteessä I olevan C osan kohdissa 4–10 määriteltyä rahoitusvälinettä; 
(4)                   
’takaisinostosopimuksella’ ja
’takaisinmyyntisopimuksella’ Euroopan parlamentin ja neuvoston direktiivin
2006/49/EY[25]
3 artiklassa tarkoitettua sopimusta;
(5)                   
’arvopapereiden lainaksi antamista koskevalla
sopimuksella’ ja ’arvopapereiden lainaksi ottamista koskevalla sopimuksella’
direktiivin 2006/49/EY 3 artiklassa tarkoitettua sopimusta;
(6)                   
’strukturoidulla tuotteella’ kaupattavia
arvopapereita tai muita Euroopan parlamentin ja neuvoston direktiivin
2006/48/EY[26]
4 artiklan 36 alakohdassa tarkoitetun arvopaperistamisen kautta tarjottavia
rahoitusvälineitä tai vastaavia transaktioita, jotka kattavat muiden riskien
kuin luottoriskin siirron;
(7)                   
’finanssilaitoksella’ mitä tahansa seuraavista:
(a)         
direktiivin 2004/39/EY 4 artiklassa määritelty
sijoituspalveluyritys;
(b)         
direktiivin 2004/39/EY 4 artiklassa määritelty
säännelty markkina ja mikä tahansa muu järjestäytynyt kauppapaikka tai
kaupankäyntijärjestelmä;
(c)         
direktiivin 2006/48/EY 4 artiklassa määritelty
luottolaitos;
(d)         
Euroopan parlamentin ja neuvoston direktiivin
2009/138/EY[27]
13 artiklassa määritelty vakuutus- ja jälleenvakuutusyritys;
(e)         
direktiivin 2009/65/EY 1 artiklassa määritelty
siirtokelpoisiin arvopapereihin kohdistuvaa yhteistä sijoitustoimintaa
harjoittava yritys (yhteissijoitusyritys) ja direktiivin 2009/65/EY 2
artiklassa määritelty rahastoyhtiö;
(f)           
eläkerahasto tai Euroopan parlamentin ja neuvoston
direktiivin 2003/41/EY[28]
6 artiklan a alakohdassa määritelty ammatillista lisäeläkettä tarjoava
laitos sekä tällaisen rahaston tai laitoksen omaisuudenhoitaja; 
(g)         
direktiivin 2011/61/EU 4 artiklassa määritelty
vaihtoehtoinen sijoitusrahasto ja vaihtoehtoisen sijoitusrahaston hoitaja; 
(h)         
direktiivin 2006/48/EY 4 artiklassa määritelty
arvopaperistamista varten perustettu erillisyhtiö;
(i)           
direktiivin 2009/138/EY 13 artiklan
26 alakohdassa määritelty erillisyhtiö;
(j)           
mikä tahansa muu yritys, joka harjoittaa vähintään
yhtä seuraavista toiminnoista, edellyttäen, että kyseiset toiminnot muodostavat
olennaisen osan sen kokonaistoiminnasta finanssitransaktioiden volyymin tai
arvon kannalta: 
i)       direktiivin
2006/48/EY liitteessä I olevissa kohdissa 1, 2, 3 ja 6 tarkoitetut toiminnot,
ii)       kaupankäynti
omaan tai asiakkaiden lukuun millä tahansa rahoitusvälineellä,
iii)      omistusyhteyksien
hankinta yrityksissä, 
iv)      omistusyhteys
rahoitusvälineissä tai niiden liikkeeseenlasku,
v)      iv
alakohdassa tarkoitettuihin toimintoihin liittyvien palveluiden tarjonta;
(8)                   
’keskusvastapuolella’ oikeushenkilöä, joka on
kaupan vastapuolten välissä yksillä tai useammilla finanssimarkkinoilla ja
toimii jokaiseen myyjään nähden ostajana ja jokaiseen ostajaan nähden myyjänä;
(9)                   
’nettoutuksella’ nettoutusta Euroopan parlamentin
ja neuvoston direktiivin 98/26/EY[29]
2 artiklassa määritellyssä merkityksessä;
(10)               
’nimellismäärällä’ perustana olevaa nimellismäärää,
jota käytetään tiettyä johdannaissopimusta koskevien maksujen laskennassa.
2.                      
Komissio antaa 13 artiklan mukaisesti delegoituja
säädöksiä, joissa vahvistetaan yksityiskohtaiset säännöt sen määrittämisestä,
muodostavatko 1 kohdan 7 alakohdan j alakohdassa tarkoitetut toiminnot
olennaisen osan yrityksen kokonaistoiminnasta.
3 artikla
Sijoittautuminen
1.                      
Tämän direktiivin soveltamiseksi finanssilaitoksen
on katsottava sijoittautuneen jäsenvaltion alueelle, jos jokin seuraavista
edellytyksistä täyttyy: 
(a)         
se on saanut kyseisen jäsenvaltion viranomaisilta
luvan toimia finanssilaitoksena luvan kattamien transaktioiden osalta;
(b)         
sen päätoimipaikka on kyseisessä jäsenvaltiossa;
(c)         
sen vakituinen tai tavanomainen kotipaikka
sijaitsee kyseisessä jäsenvaltiossa;
(d)         
sillä on sivukonttori kyseisessä jäsenvaltiossa
kyseisen sivukonttorin suorittamien transaktioiden osalta;
(e)         
se on finanssitransaktion osapuolena ja toimii joko
omaan tai toisen henkilön lukuun taikka transaktion osapuolen nimissä yhdessä
kyseiseen jäsenvaltioon a, b, c tai d alakohdan nojalla sijoittautuneen
finanssilaitoksen kanssa tai sellaisen osapuolen kanssa, joka on sijoittautunut
kyseisen jäsenvaltion alueelle mutta joka ei ole finanssilaitos.
2.                      
Jos useampi kuin yksi edellytys 1 kohdassa
luetelluista edellytyksistä täyttyy, ensimmäisen edellytyksen alkaen luettelon alusta
alenevassa järjestyksessä on oltava merkityksellinen sijoittautumisjäsenvaltion
määrityksessä.
3.                      
Sen estämättä, mitä 1 kohdassa säädetään,
finanssilaitoksen ei saa katsoa olevan sijoittautunut jäsenvaltioon kyseisessä
kohdassa tarkoitetulla tavalla, jos henkilö, jolla on velvollisuus maksaa
finanssitransaktiovero, esittää todisteet siitä, ettei transaktion
taloudellinen sisältö ole kytköksissä minkään jäsenvaltion alueeseen.
4.                      
Henkilön, joka ei ole finanssilaitos, on katsottava
sijoittautuneen jäsenvaltioon, jos sen päätoimipaikka, tai luonnollisen
henkilön tapauksessa vakituinen tai tavanomainen asuinpaikka, sijaitsee
kyseisessä valtiossa taikka sillä on sivukonttori kyseisessä valtiossa mainitun
sivukonttorin suorittamien finanssitransaktioiden osalta.
II luku 
Verovelan syntyminen, veron peruste ja verokannat
4 artikla
Finanssitransaktioveron syntyminen
1.                      
Kutakin finanssitransaktiota koskevan
finanssitransaktioverovelan on katsottava syntyvän hetkellä, jona transaktio
tapahtuu.
2.                      
Finanssitransaktion myöhempi peruutus tai oikaisu
ei saa vaikuttaa verovelan syntymiseen, lukuun ottamatta tapauksia, joissa on
kyse virheistä.
5 artikla
Finanssitransaktioveron peruste muissa kuin johdannaissopimuksiin liittyvissä
finanssitransaktioissa
1.                      
Muissa kuin 2 artiklan 1 kohdan 1 alakohdan c
alakohdassa ja johdannaissopimusten osalta 2 artiklan 1 kohdan 1 alakohdan a ja
b alakohdassa tarkoitetuissa finanssitransaktioissa veron perusteeksi on
katsottava kaikki se, mikä muodostaa vastikkeen, joka maksetaan tai ollaan
velkaa vastapuolelta tai kolmannelta suoritetusta siirrosta.
2.                      
Sen estämättä, mitä 1 kohdassa säädetään,
kyseisessä kohdassa tarkoitetuissa tapauksissa veron perusteen on oltava
finanssitransaktioverovelan syntymisen aikaan määritetty markkinahinta,
a)      jos vastike on alhaisempi kuin
markkinahinta;
b)      jos on kyse edellä 2 artiklan 1
kohdan b alakohdassa tarkoitetuista tapauksista.
3.                      
Sovellettaessa 2 kohtaa markkinahinnan on
tarkoitettava koko summaa, joka olisi maksettu vastikkeena kyseisestä
rahoitusvälineestä markkinaehdoin suoritetussa transaktiossa.
6 artikla
Veron peruste johdannaissopimuksiin liittyvissä finanssitransaktioissa
Edellä 2 artiklan 1 kohdan 1 alakohdan c
alakohdassa ja johdannaissopimusten osalta 2 artiklan 1 kohdan 1 alakohdan
a ja b alakohdassa tarkoitetuissa finanssitransaktioissa
finanssitransaktioveron perusteen on oltava johdannaissopimuksen nimellismäärä
finanssitransaktion suorituksen aikaan.
Jos yksilöityjä nimellismääriä on useampia
kuin yksi, veron perusteen määrityksessä on käytettävä suurinta määrää. 
7 artikla
Veron perustetta koskevat yhteiset säännökset
Jos arvo, joka on 5 tai 6 artiklan nojalla
merkityksellinen veron perusteen määrityksessä, ilmaistaan kokonaan tai
osittain muuna kuin verottavan jäsenvaltion valuuttana, sovellettava muuntokurssi
on finanssitransaktioverovelan syntymishetkellä viimeisin kyseisen jäsenvaltion
edustavimmilla valuuttamarkkinoilla kirjattu myyntikurssi tai kurssi, joka
määritetään mainittujen markkinoiden perusteella kyseisen jäsenvaltion
vahvistamien sääntöjen mukaisesti. 
8 artikla
Verokantojen soveltaminen, rakenne ja taso
1.                      
Jäsenvaltioiden on sovellettava verovelan
syntymisen aikaan voimassa olevia finanssitransaktioverokantoja.
2.                      
Kunkin jäsenvaltion on vahvistettava verokannat
prosentuaalisena osuutena veron perusteesta.
Kyseisien verokantojen on oltava vähintään 
(a)         
0,1 prosenttia 5 artiklassa tarkoitettujen
finanssitransaktioiden osalta; 
(b)         
0,01 prosenttia 6 artiklassa tarkoitettujen
finanssitransaktioiden osalta.
3.                      
Jäsenvaltioiden on sovellettava samaa verokantaa
kaikkiin finanssitransaktioihin, jotka kuuluvat samaan ryhmään 2 kohdan a ja b
alakohdan nojalla.
III luku
Finanssitransaktioveron maksaminen, siihen liittyvät velvoitteet sekä
veropetosten, veronkierron ja väärinkäytösten estäminen
9 artikla
Henkilö, joka on velvollinen maksamaan finanssitransaktioveron
veroviranomaisille
1.                      
Jokaisessa finanssitransaktiossa kunkin
finanssilaitoksen, joka täyttää jonkin seuraavista edellytyksistä, on
maksettava finanssitransaktiovero: 
(a)         
se on transaktion osapuoli, joka toimii joko omaan
tai toisen henkilön lukuun;
(b)         
se toimii transaktion osapuolen nimissä; tai
(c)         
transaktio on suoritettu sen lukuun.
2.                      
Jos finanssilaitos toimii toisen finanssilaitoksen
nimissä tai lukuun, vain kyseinen toinen finanssilaitos on velvollinen
maksamaan finanssitransaktioveron.
3.                      
Transaktion jokaisella osapuolella, mukaan lukien
muut henkilöt kuin finanssilaitokset, on oltava yhdessä ja erikseen
velvollisuus maksaa vero, jonka finanssilaitos on velvollinen maksamaan
kyseisestä transaktiosta, jos mainittu finanssilaitos ei ole maksanut veroa,
jonka se on velvollinen maksamaan, 10 artiklan 4 kohdassa vahvistettuun
määräaikaan mennessä.
4.                      
Jäsenvaltiot voivat säätää, että muut kuin tämän
artiklan 1, 2 ja 3 kohdassa tarkoitetut henkilöt, jotka ovat velvollisia
maksamaan finanssitransaktioveron, on katsottava yhdessä ja erikseen
verovelvollisiksi.
10 artikla
Säännökset, jotka liittyvät finanssitransaktioveron maksamiselle asetettuihin
määräaikoihin, velvoitteisiin, joiden tarkoituksena on varmistaa veronmaksu, ja
veronmaksun tarkistamiseen
1.                      
Jäsenvaltioiden on säädettävä rekisteröinti-,
kirjanpito- ja ilmoitusvelvoitteista sekä muista velvoitteista, joiden
tarkoituksena on varmistaa, että veroviranomaisille maksettava
finanssitransaktiovero maksetaan tosiasiallisesti. 
2.                      
Jäsenvaltioiden on toteutettava toimenpiteitä sen
varmistamiseksi, että jokainen henkilö, joka on velvollinen maksamaan
finanssitransaktioveron, antaa veroviranomaisille veroilmoituksen, jossa on
kaikki tiedot, jotka ovat tarpeen yhden kuukauden aikana syntyneen finanssitransaktioverosaatavan
määrän laskemiseksi, mukaan lukien kunkin verokannan mukaan verotettavien
transaktioiden kokonaisarvo. Finanssitransaktioveroilmoitus on annettava sitä
kuukautta seuraavan kuukauden kymmenenteen päivään mennessä, jona finanssitransaktioverovelka
syntyi.
3.                      
Jos finanssilaitokset eivät kuulu direktiivin
2004/39/EY 25 artiklan 2 kohdan soveltamisalaan, jäsenvaltioiden on
varmistettava, että kaikkiin niiden joko omissa tai toisen henkilön nimissä ja
omaan tai toisen henkilön lukuun suorittamiin finanssitransaktioihin liittyvät
tiedot pidetään vähintään viiden vuoden ajan toimivaltaisen viranomaisen
käytettävissä.
4.                      
Jäsenvaltioiden on varmistettava, että
finanssitransaktioverovelka maksetaan veroviranomaisille ajoissa
(a)         
hetkellä, jona verovelka syntyy, jos transaktio
suoritetaan sähköisesti;
(b)         
kaikissa muissa tapauksissa kolmen työpäivän
kuluessa hetkestä, jona verovelka syntyy.
5.                      
Jäsenvaltioiden on varmistettava, että asiassa
toimivaltaiset viranomaiset tarkistavat, onko vero maksettu oikein.
11 artikla
Veropetosten, veronkierron ja väärinkäytösten estämiseen liittyvät
erityissäännökset
1.                      
Jäsenvaltioiden on toteutettava toimenpiteitä
veropetosten, veronkierron ja väärinkäytösten estämiseksi.
2.                      
Komissio voi antaa 13 artiklan mukaisesti
delegoituja säädöksiä, joissa määritetään toimenpiteet, jotka jäsenvaltioiden
on toteutettava 1 kohdan nojalla.
3.                      
Jäsenvaltioiden on tarvittaessa sovellettava
säännöksiä, jotka unioni on antanut hallinnollisesta yhteistyöstä veroasioissa,
ja erityisesti neuvoston direktiivejä 2011/16/EY ja 2010/24/EU. Niiden on myös
käytettävä jo voimassa olevia ilmoitusvelvoitteita ja tietojen
säilytysvelvoitteita, jotka liittyvät finanssitransaktioihin.
IV luku
Loppusäännökset
12 artikla
Muut finanssitransaktioista kannettavat verot
Jäsenvaltiot eivät saa pitää voimassa tai
ottaa käyttöön muita finanssitransaktioista kannettavia veroja kuin tämän
direktiivin soveltamisalaan kuuluvan finanssitransaktioveron tai neuvoston
direktiivissä 2006/112/EY[30]
säädetyn arvonlisäveron.
13 artikla
Siirretyn säädösvallan käyttäminen
1.                      
Siirretään komissiolle valta antaa delegoituja
säädöksiä tässä artiklassa säädetyin edellytyksin.
2.                      
Siirretään 2 artiklan 2 kohdassa ja 11 artiklan 2
kohdassa tarkoitettu valta komissiolle määräämättömäksi ajaksi 18 artiklassa tarkoitetusta
ajankohdasta.
3.                      
Neuvosto voi milloin tahansa peruuttaa 2 artiklan 2
kohdassa ja 11 artiklan 2 kohdassa tarkoitetun säädösvallan siirron.
Peruuttamispäätöksellä lopetetaan tuossa päätöksessä mainittu säädösvallan
siirto. Päätös tulee voimaan sitä päivää seuraavana päivänä, jona se
julkaistaan Euroopan unionin virallisessa lehdessä, tai jonakin
myöhempänä, päätöksessä mainittuna päivänä. Päätös ei vaikuta jo voimassa
olevien delegoitujen säädösten pätevyyteen.
4.                      
Heti kun komissio on antanut delegoidun säädöksen,
komissio antaa säädöksen tiedoksi neuvostolle.
5.                      
Edellä olevan 2 artiklan 2 kohdan ja 11 artiklan 2
kohdan nojalla annettu delegoitu säädös tulee voimaan ainoastaan, jos neuvosto
ei ole kahden kuukauden kuluessa siitä, kun asianomainen säädös on annettu
tiedoksi neuvostolle, ilmaissut vastustavansa sitä tai jos neuvosto on ennen
mainitun määräajan päättymistä ilmoittanut komissiolle, että se ei vastusta
säädöstä. Neuvoston aloitteesta tätä määräaikaa jatketaan kahdella kuukaudella.
14 artikla
Tiedottaminen Euroopan parlamentille
Komission ilmoittaa Euroopan parlamentille
hyväksymistään delegoiduista säädöksistä, mainittujen säädösten vastustamisesta
ja siitä, että neuvosto on peruuttanut säädösvallan siirron.
15 artikla
Direktiivin 2008/7/EY muuttaminen
Muutetaan direktiivi 2008/7/EY seuraavasti:
(1)     Poistetaan 6 artiklan 1 kohdan a
alakohta. 
(2)         
Lisätään 6 artiklan jälkeen artikla seuraavasti:
”6 artikla
Yhteys
direktiiviin …/…/EU
Tämä direktiivi ei rajoita neuvoston
direktiivin …/…/EU[31]
soveltamista.”
16 artikla
Uudelleentarkastelulauseke 
Komissio toimittaa neuvostolle joka viides
vuosi ja ensimmäisen kerran 31 päivään joulukuuta 2016 mennessä kertomuksen
tämän direktiivin täytäntöönpanosta ja tarvittaessa ehdotuksen sen
muuttamisesta. 
Kyseisessä kertomuksessa komissio tarkastelee
vähintään finanssitransaktioveron vaikutuksia sisämarkkinoiden moitteettomaan
toimintaan, finanssimarkkinoihin ja reaalitalouteen sekä ottaa huomioon
finanssialan verotuksessa tapahtuneen kansainvälisen kehityksen.
17 artikla
Saattaminen osaksi kansallista lainsäädäntöä 
1.           Jäsenvaltioiden on annettava
ja julkaistava tämän direktiivin noudattamisen edellyttämät lait, asetukset ja
hallinnolliset määräykset viimeistään 31 päivänä joulukuuta 2013. Niiden on
viipymättä toimitettava komissiolle kirjallisina nämä säännökset sekä kyseisiä
säännöksiä ja tätä direktiiviä koskeva vastaavuustaulukko. 
Niiden on sovellettava näitä säännöksiä 1 päivästä
tammikuuta 2014.
Näissä jäsenvaltioiden antamissa säädöksissä on
viitattava tähän direktiiviin tai niihin on liitettävä tällainen viittaus, kun
ne virallisesti julkaistaan. Jäsenvaltioiden on säädettävä siitä, miten
viittaukset tehdään.
2.           Jäsenvaltioiden on
toimitettava tässä direktiivissä tarkoitetuista kysymyksistä antamansa
keskeiset kansalliset säännökset kirjallisina komissiolle.
18 artikla
Voimaantulo
Tämä direktiivi
tulee voimaan kahdentenakymmenentenä päivänä sen jälkeen, kun se on julkaistu Euroopan
unionin virallisessa lehdessä.
19 artikla
Osoitus
Tämä direktiivi
on osoitettu kaikille jäsenvaltioille.
Tehty Brysselissä
                                                                       Neuvoston
puolesta
                                                                       Puheenjohtaja
LIITE 
SÄÄDÖKSEEN LIITTYVÄ
RAHOITUSSELVITYS 

1.                      
PERUSTIEDOT EHDOTUKSESTA/ALOITTEESTA 
1.1.                
Ehdotuksen/aloitteen nimi 
 
 Neuvoston direktiivi yhteisestä finanssitransaktioverojärjestelmästä ja direktiivin 2008/7/EY muuttamisesta 

1.2.                
Toimintalohko(t) toimintoperusteisessa johtamis- ja
budjetointijärjestelmässä (ABM/ABB)
 
 14 05 Veropolitiikka 

1.3.                
Ehdotuksen/aloitteen luonne 
 
 Ehdotus liittyy uuteen toimeen. 

1.4.                
Tavoitteet 
1.4.1.          
Komission monivuotinen strateginen tavoite, jonka
saavuttamista ehdotus tukee
 
 Rahoitusvakaus 

1.4.2.          
Erityistavoitteet sekä toiminto (toiminnot)
toimintoperusteisessa johtamis- ja budjetointijärjestelmässä
 
 Erityistavoite nro 3 Kehittää uusia verokannustimia ja toimia, joilla tuetaan EU:n toimenpidetavoitteita Toiminto (toiminnot) toimintoperusteisessa johtamis- ja budjetointijärjestelmässä Osasto 14 – Verotus ja tulliliitto; ABB 05 Veropolitiikka 

1.4.3.          
Odotettu tulos
 
 Finanssipalveluiden sisämarkkinoiden pirstoutumisen välttäminen, sillä kansallisella tasolla ollaan ottamassa käyttöön yhä enemmän koordinoimattomia verotoimenpiteitä Sen varmistaminen, että rahoituslaitokset osallistuvat kohtuullisella osuudella viimeisimmän kriisin kustannusten kattamiseen, ja sen varmistaminen, että alaa verotetaan tasapuolisesti verrattuna muihin aloihin Tarkoituksenmukaisten esteiden luominen transaktioille, joihin liittyy kohtuuttoman suuria riskejä, ja tulevien kriisien välttämiseen tähtäävien sääntelytoimenpiteiden täydentäminen. 

1.5.                
Ehdotuksen/aloitteen perustelut
1.5.1.          
Tarpeet, joihin ehdotuksella/aloitteella vastataan
lyhyellä tai pitkällä aikavälillä
 
 Edistetään yleisen vakaustavoitteen saavuttamista EU:ssa finanssikriisin jälkeen 

1.5.2.          
EU:n osallistumisesta saatava lisäarvo
 
 Vain EU:n tason toimet mahdollistavat sen, että finanssimarkkinoiden pirstoutuminen eri toimialoilla ja eri maissa voidaan välttää ja että EU:n finanssilaitosten yhtäläinen kohtelu ja viime kädessä sisämarkkinoiden moitteeton toiminta saadaan varmistettua. 

1.5.3.          
Vastaavista toimista saadut kokemukset
 
 Edellä mainitut kolme tavoitetta saavuttavan laajapohjaisen finanssitransaktioveron käyttöönotto kansallisella tasolla ilman vakavia siirtymisvaikutuksia on osoittautunut lähes mahdottomaksi (Ruotsin esimerkki). 

1.5.4.          
Yhteensopivuus muiden kyseeseen tulevien välineiden
kanssa ja mahdolliset synergiaedut
 
 Verot ovat osa maailmanlaajuista kriisinratkaisukehystä. Lisäksi komissio on ehdottanut finanssitransaktioverosta kertyvien tulojen käyttöä tulevina omina varoina. 

1.6.                
Toiminnan ja sen rahoitusvaikutusten kesto 
 
 Ehdotuksen mukaisen toiminnan kestoa ei ole rajattu. 

1.7.                
Hallinnointitapa (hallinnointitavat) 

Ehdotuksella on vaikutuksia EU:n talouteen,
sillä se kasvattaa hallinnollisia kustannuksia.
Komissio hallinnoi suoraan keskitetysti
Välillinen keskitetty hallinnointi, jossa täytäntöönpanotehtäviä on siirretty
henkilöille, joille on annettu tehtäväksi
toteuttaa Euroopan unionista tehdyn sopimuksen V osaston mukaisia erityistoimia
ja jotka nimetään varainhoitoasetuksen 49 artiklan mukaisessa perussäädöksessä
Hallinnointi yhteistyössä jäsenvaltioiden kanssa
Hajautettu hallinnointi yhteistyössä kolmansien maiden kanssa
Hallinnointi yhteistyössä kansainvälisten järjestöjen kanssa (tarkennettava)

2.                      
Hallinnointi
2.1.                
Seuranta- ja raportointisäännöt 
 
 Jäsenvaltioiden on toteutettava aiheellisia toimenpiteitä, mukaan lukien tarkistustoimenpiteet, finanssitransaktioveron kantamiseksi asianmukaisesti ja ajallaan. Vastuu säännösten antamisesta veron maksamisen varmistamiseksi sekä asianmukaisen maksamisen seuraamiseksi ja tarkistamiseksi toteutettavista aiheellisista toimenpiteistä jätetään jäsenvaltioille. 

2.2.                
Hallinnointi- ja valvontajärjestelmä 
2.2.1.          
Todetut riskit
 
 1. Viiveet direktiivin saattamisessa osaksi jäsenvaltioiden kansallista lainsäädäntöä. 2. Veropetosten, veronkierron ja väärinkäytösten riski 3. Siirtymisriski 

2.2.2.          
Valvontamenetelmä(t) 
 
 Direktiivin 11 artiklassa mainitaan veropetosten, veronkierron ja väärinkäytösten estämiseen liittyvät erityissäännökset: delegoidut säädökset ja hallinnollinen yhteistyö veroasioissa. Siirtymisriskiä hillitään asianmukaisten verokantojen valinnalla ja veron perusteen laajalla määritelmällä. 

2.3.                
Toimenpiteet petosten ja sääntöjenvastaisuuksien
ehkäisemiseksi 

Ilmoitetaan käytössä olevat ja suunnitellut
torjunta- ja suojatoimenpiteet

3.                      
EHDOTUKSEN/ALOITTEEN ARVIOIDUT RAHOITUSVAIKUTUKSET 
3.1.                
Kyseeseen tulevat monivuotisen rahoituskehyksen
otsakkeet ja menopuolen budjettikohdat

·      Talousarviossa jo olevat budjettikohdat 
Monivuotisen rahoituskehyksen otsakkeiden ja
budjettikohtien mukaisessa järjestyksessä.
 Moniv. rahoitus-kehyksen otsake || Budjettikohta || Määräraha- laji || Rahoitusosuudet 
 Numero [Nimi………………] || JM/EI-JM ([32]) || EFTA-mailta[33] || ehdokas-mailta[34] || kolman-silta mailta || varainhoito-asetuksen 18 artiklan 1 kohdan aa alakohdassa tarkoitetut rahoitus-osuudet 
   || [XX.YY.YY.YY]   || JM/EI-JM || KYLLÄ/EI || KYLLÄ/EI || KYLLÄ/EI || KYLLÄ/EI 
·      Uudet perustettaviksi esitetyt budjettikohdat 
Monivuotisen rahoituskehyksen otsakkeiden ja
budjettikohtien mukaisessa järjestyksessä.
 Moniv. rahoitus-kehyksen otsake || Budjettikohta || Määräraha- laji || Rahoitusosuudet 
 Numero [Nimi….…………..] || JM/EI-JM || EFTA-mailta || ehdokas-mailta || kolman-silta mailta || varainhoito-asetuksen 18 artiklan 1 kohdan aa alakohdassa tarkoitetut rahoitus-osuudet 
   || [XX.YY.YY.YY]   ||   || KYLLÄ/EI || KYLLÄ/EI || KYLLÄ/EI || KYLLÄ/EI 

3.2.                
Arvioidut vaikutukset menoihin 
3.2.1.          
Yhteenveto arvioiduista vaikutuksista menoihin 

milj. euroa (kolmen desimaalin tarkkuudella)
 Monivuotisen rahoituskehyksen otsake: || Numero || [Nimi….…………………………………………………………….] 
 PO: <…….> ||   ||   || vuosi N[35] || vuosi N+1 || vuo-si N+2 || vuo-si N+3 || …ja näitä seuraavat vuodet (ilmoitetaan kaikki vuodet, joille ehdotuksen/aloitteen vaikutukset ulottuvat, ks. kohta 1.6) || YHT. 
  Toimintamäärärahat ||   ||   ||   ||   ||   ||   ||   ||   
 Budjettikohdan numero || Sitoumukset || (1) ||   ||   ||   ||   ||   ||   ||   ||   
 Maksut || (2) ||   ||   ||   ||   ||   ||   ||   ||   
 Budjettikohdan numero || Sitoumukset || (1a) ||   ||   ||   ||   ||   ||   ||   ||   
 Maksut || (2a) ||   ||   ||   ||   ||   ||   ||   ||   
 Tiettyjen ohjelmien määrärahoista katettavat hallintomäärärahat[36] ||   ||   ||   ||   ||   ||   ||   ||   
 Budjettikohdan numero ||   || (3) ||   ||   ||   ||   ||   ||   ||   ||   
 <…….> PO:n määrärahat YHTEENSÄ || Sitoumukset || =1+1a +3 || – || – || – || – || – || – || – || – 
 Maksut || =2+2a +3 || – || – || – || – || – || – || – || – 
  Toimintamäärärahat YHTEENSÄ || Sitoumukset || (4) || – || – || – || – || – || – || – || – 
 Maksut || (5) || – || – || – || – || – || – || – || – 
  Tiettyjen ohjelmien määrärahoista katettavat hallintomäärärahat YHTEENSÄ || (6) ||   ||   ||   ||   ||   ||   ||   ||   
 Monivuotisen rahoituskehyksen OTSAKKEESEEN <….> kuuluvat määrärahat YHTEENSÄ || Sitoumukset || =4+ 6 || – || – || – || – || – || – || – || – 
 Maksut || =5+ 6 || – || – || – || – || – || – || – || – 
Jos ehdotuksella/aloitteella on vaikutuksia useampaan
otsakkeeseen:
  Toimintamäärärahat YHTEENSÄ || Sitoumukset || (4) ||   ||   ||   ||   ||   ||   ||   ||   
 Maksut || (5) ||   ||   ||   ||   ||   ||   ||   ||   
  Tiettyjen ohjelmien määrärahoista katettavat hallintomäärärahat YHTEENSÄ || (6) ||   ||   ||   ||   ||   ||   ||   ||   
 Monivuotisen rahoituskehyksen OTSAKKEISIIN 1-4 kuuluvat määrärahat YHTEENSÄ (viitemäärä) || Sitoumukset || =4+ 6 || – || – || – || – || – || – || – || – 
 Maksut || =5+ 6 || – || – || – || – || – || – || – || – 
 Monivuotisen rahoituskehyksen otsake: || 5 || ”Hallintomenot” 
milj. euroa (kolmen desimaalin tarkkuudella)
   ||   || vuosi 2013 || vuosi 2014 || vuosi 2015 || vuosi 2016 || Vuodesta 2017 lähtien 
 PO: TAXUD || 
  Henkilöresurssit || 0,254 || 0,762 || 0,762 || 0,762 || 0,762 
  Muut hallintomenot || 0,040 || 0,036 || 0,036 || 0,036 || 0,036 
 TAXUD-PO YHTEENSÄ ||   || 0,294 || 0,798 || 0,798 || 0,798 || 0,798 
 Monivuotisen rahoituskehyksen OTSAKKEESEEN 5 kuuluvat määrärahat YHTEENSÄ || (Sitoumukset yhteensä = maksut yhteensä) || 0,294 || 0,798 || 0,798 || 0,798 || 0,798 
milj. euroa (kolmen desimaalin tarkkuudella)
   ||   || vuosi 2013 || vuosi 2014 || vuosi 2015 || vuosi 2016 || Vuodesta 2017 lähtien 
 Monivuotisen rahoituskehyksen OTSAKKEISIIN 1–5 kuuluvat määrärahat YHTEENSÄ || Sitoumukset || 0,294 || 0,798 || 0,798 || 0,798 || 0,798 
 Maksut || 0,294 || 0,798 || 0,798 || 0,798 || 0,798 

3.2.2.          
Arvioidut vaikutukset toimintamäärärahoihin 

–     
X  Ehdotus/aloite ei
edellytä toimintamäärärahoja.

3.2.3.          
Arvioidut vaikutukset hallintomäärärahoihin
3.2.3.1.    
Yhteenveto 

–     
X  Ehdotus/aloite
edellyttää hallintomäärärahoja seuraavasti:
milj. euroa (kolmen
desimaalin tarkkuudella)
   || vuosi 2013 || vuosi 2014 || vuosi 2015 || vuosi 2016 || Vuodesta 2017 lähtien 
                
 Monivuotisen rahoituskehyksen OTSAKE 5 ||   ||   ||   ||   ||   
 Henkilöresurssit || 0,254 || 0,762 || 0,762 || 0,762 || 0,762 
 Muut hallintomenot || 0,040 || 0,036 || 0,036 || 0,036 || 0,036 
 Monivuotisen rahoituskehyksen OTSAKE 5, välisumma || 0,294 || 0,798 || 0,798 || 0,798 || 0,798 
 Monivuotisen rahoituskehyksen OTSAKKEESEEN 5 sisältymättömät[37] ||   ||   ||   ||   ||   
 Henkilöresurssit ||   ||   ||   ||   ||   
 Muut hallintomenot ||   ||   ||   ||   ||   
 Monivuotisen rahoituskehyksen OTSAKKEESEEN 5 sisältymättömät, välisumma || – || – || – || – || – 
 YHT. || 0,294 || 0,798 || 0,798 || 0,798 || 0,798 

3.2.3.2.    
Henkilöresurssien arvioitu tarve 

–     
X  Ehdotus/aloite
edellyttää henkilöresursseja seuraavasti:
   || vuosi 2013 || vuosi 2014 || vuosi 2015 || vuosi 2016 || Vuodesta 2017 lähtien 
  Henkilöstötaulukkoon sisältyvät virat/toimet (virkamiehet ja väliaikaiset toimihenkilöt) ||   ||   ||   ||   ||   
 14 01 01 01 (päätoimipaikka ja komission edustustot EU:ssa) || 0,254 || 0,762 || 0,762 || 0,762 || 0,762 
 14 01 01 02 (lähetystöt) || p.m. || p.m. || p.m. || p.m. || p.m. 
 14 01 05 01 (epäsuora tutkimustoiminta) || p.m. || p.m. || p.m. || p.m. || p.m. 
 10 01 05 01 (suora tutkimustoiminta) || p.m. || p.m. || p.m. || p.m. || p.m. 
  Ulkopuolinen henkilöstö (kokoaikaiseksi muutettuna)[38] ||   ||   ||   ||   ||   
 14 01 02 01 (kokonaismäärärahoista katettavat sopimussuhteiset toimihenkilöt, vuokrahenkilöstö ja kansalliset asiantuntijat) || p.m. || p.m. || p.m. || p.m. || p.m. 
 14 01 02 02 (sopimussuhteiset ja paikalliset toimihenkilöt, vuokrahenkilöstö, nuoremmat asiantuntijat ja kansalliset asiantuntijat EU:n ulkopuolisissa edustustoissa) || p.m. || p.m. || p.m. || p.m. || p.m. 
 XX 01 04 yy[39] || - päätoimipaikassa[40] || p.m. || p.m. || p.m. || p.m. || p.m. 
 -edustustoissa || p.m. || p.m. || p.m. || p.m. || p.m. 
 XX 01 05 02 (epäsuora tutkimustoiminta: sopimussuhteiset toimihenkilöt, vuokrahenkilöstö ja kansalliset asiantuntijat) || p.m. || p.m. || p.m. || p.m. || p.m. 
 10 01 05 02 (suora tutkimustoiminta: sopimussuhteiset toimihenkilöt, vuokrahenkilöstö ja kansalliset asiantuntijat) || p.m. || p.m. || p.m. || p.m. || p.m. 
 Muu budjettikohta (mikä?) ||   ||   ||   ||   ||   
 YHT. || 0,254 || 0,762 || 0,762 || 0,762 || 0,762 
Arvio kokonaislukuina (tai enintään yhden
desimaalin tarkkuudella)
14 viittaa
kyseessä olevaan toimintalohkoon eli talousarvion osastoon.
Henkilöresurssien tarve katetaan toimen
hallinnointiin jo osoitetulla pääosaston henkilöstöllä ja/tai pääosastossa
toteutettujen henkilöstön uudelleenjärjestelyjen tuloksena saadulla
henkilöstöllä sekä tarvittaessa sellaisilla lisäresursseilla, jotka toimea
hallinnoiva pääosasto voi saada käyttöönsä vuotuisessa määrärahojen jakomenettelyssä
talousarvion puitteissa.
Kuvaus henkilöstön tehtävistä:
 Virkamiehet ja väliaikaiset toimihenkilöt || TAXUD-PO:n nykyisissä henkilöstöjärjestelyissä ei varsinaisesti oteta huomioon yhteistä finanssitransaktioverojärjestelmää, vaan järjestelmän käyttöönotto edellyttää sisäisiä siirtoja. Vastuuvirkamiesten päätehtäviä ovat veron käytännön toimintaan liittyvien teknisten seikkojen määritys neuvotteluprosessin helpottamiseksi, veron täytäntöönpanon seuranta, oikeudellisten tulkintojen ja valmisteluasiakirjen laadinta, osallistuminen veronkierron ja väärinkäytösten torjunnasta annettavia säännöksiä koskevien delegoitujen säädösten laadintaan, rikkomisesta johtuvien menettelyiden valmistelu tarpeen mukaan jne. 

3.2.4.          
Yhteensopivuus nykyisen monivuotisen rahoituskehyksen
kanssa 

–     
X  Ehdotus/aloite on
nykyisen monivuotisen rahoituskehyksen mukainen.

3.2.5.          
Ulkopuolisten tahojen osallistuminen rahoitukseen

–     
Ehdotuksen/aloitteen rahoittamiseen ei osallistu
ulkopuolisia tahoja. 

3.3.                
Arvioidut vaikutukset tuloihin 

–     
X  Ehdotuksella/aloitteella
ei ole vaikutuksia tuloihin.
[1]               KOM(2010)
549 lopullinen 
(http://eur-lex.europa.eu/LexUriServ/LexUriServ.do?uri=COM:2010:0549:FIN:FI:PDF).
[2]               Muun muassa 11. maaliskuuta 2011 pidetyssä
Eurooppa-neuvoston kokouksessa euroalueen valtion- tai hallitusten päämiehet
sopivat, että ”pääomasiirtojen transaktiomaksun käyttöönottoa selvitetään ja
kehitetään edelleen euroalueella, EU:ssa ja kansainvälisellä tasolla”.
Eurooppa-neuvosto toisti tämän jälkeen 24. ja 25. maaliskuuta 2011 pidetyssä
kokouksessa aiemman päätelmänsä, jonka mukaan pääomasiirtojen kansainvälisen
transaktiomaksun käyttöönottoa olisi tarkasteltava ja kehitettävä edelleen.
[3]               Euroopan parlamentti antoi 10. ja 25. maaliskuuta 2010
sekä 8. maaliskuuta 2011 päätöslauselmat, joissa komissiota kehotettiin
tekemään finanssitransaktioveroa koskeva vaikutustenarviointi, jossa
tarkastellaan veron etuja ja haittoja. Lisäksi se pyysi komissiota arvioimaan,
missä määrin eri transaktioverovaihtoehdoilla voitaisiin kartuttaa EU:n
talousarviota ja voitaisiinko kyseisiä vaihtoehtoja käyttää innovatiivisina
rahoitusmekanismeina, jotka tukisivat kehitysmaiden sopeutumista
ilmastonmuutokseen ja ilmastonmuutoksen hillitsemistä, sekä lisäksi
kehitysyhteistyön rahoitusvälineenä.
[4]               Useimmat finanssi- ja vakuutuspalvelut on vapautettu
alv:stä.
[5]               KOM(2011)
510 lopullinen.
http://ec.europa.eu/budget/library/biblio/documents/fin_fwk1420/proposal_council_own_resources_en.pdf).

[6]               KOM(2010)
700 lopullinen  
(http://eur-lex.europa.eu/LexUriServ/LexUriServ.do?uri=COM:2010:0700:FIN:FI:PDF).
[7]               KOM(2011)
510 lopullinen (http://ec.europa.eu/budget/library/biblio/documents/fin_fwk1420/proposal_council_own_resources_en.pdf)..
[8]               Ks. rahoitusvälineiden määritelmä rahoitusvälineiden
markkinoista sekä neuvoston direktiivien 85/611/ETY ja 93/6/ETY ja Euroopan
parlamentin sekä neuvoston direktiivin 2000/12/EY muuttamisesta ja neuvoston
direktiivin 93/22/ETY kumoamisesta 21. huhtikuuta 2004 annetun Euroopan
parlamentin ja neuvoston direktiivin 2004/39/EY liitteessä I (EUVL L 145,
30.4.2004, s. 1). Määritelmä kattaa osuudet yhteistä sijoitustoimintaa
harjoittavissa yrityksissä. Tämä merkitsee, että direktiivin 2009/65/EY (EUVL L
302, 17.11.2009, s. 32) 1 artiklan 2 kohdassa määriteltyjen siirtokelpoisiin
arvopapereihin kohdistuvaa yhteistä sijoitustoimintaa harjoittavien yritysten
(yhteissijoitusyrityksiin) ja direktiivin 2011/61/EU (EUVL L 174, 1.7.2011, s.
1) 4 artiklan 1 kohdan a alakohdassa määriteltyjen vaihtoehtoisten
sijoitusrahastojen osakkeet ja osuudet ovat rahoitusvälineitä. Näiden
välineiden merkintä ja lunastus katsotaan sen vuoksi tässä ehdotuksessa tarkoitetuiksi
finanssitransaktioiksi.
[9]               Muun muassa direktiivi 2004/39/EY (ks. edellinen
alaviite).
[10]             EUVL L 64,
11.3.2011, s. 1.
[11]             EUVL L 84,
31.3.2010, s. 1.
[12]                http://www.oecdilibrary.org/docserver/download/fulltext/2311331e.pdf?expires=1309623132&id=id&accname=ocid194935&checksum=37A9732331E7939B3EE154BB7EC53C41

[13]             EUVL
L 347, 11.12.2006, s. 1.
[14]             EUVL L 46,
21.2.2008, s. 11.
[15]             EUVL
C…, s... .
[16]             EUVL
C ..., …, s. …
[17]             EUVL
L 145, 30.4.2004, s. 1–44.
[18]             EUVL L 302, 17.11.2009, s. 32–96.
[19]             EUVL
L 174, 1.7.2011, s. 1–73.
[20]             EUVL
L 46, 21.2.2008, s. 11.
[21]             EUVL
L 241, 2.9.2006, s. 1.
[22]             EUVL L 302, 17.11.2009, s. 32.
[23]             EUVL L 174, 1.7.2011, s. 1.
[24]             EUVL
L 145, 30.4.2004, s. 1.
[25]             EUVL
L 177, 30.6.2006, s. 201.
[26]             EUVL
L 177, 30.6.2006, s. 1.
[27]             EUVL
L 335, 17.12.2009, s. 1.
[28]             EUVL
L 235, 23.9.2003, s. 10.
[29]             EYVL
L 166, 11.6.1998, s. 45.
[30]             EUVL
L 347, 11.12.2006, s. 1–118.
[31]             EUVL L …, …, s. … . 
[32]               JM = jaksotetut määrärahat; EI-JM = jaksottamattomat
määrärahat.
[33]               EFTA: Euroopan vapaakauppaliitto. 
[34]               Ehdokasmaat ja soveltuvin osin Länsi-Balkanin
mahdolliset ehdokasmaat.
[35]               Vuosi n on ehdotuksen/aloitteen toteutuksen
aloitusvuosi.
[36]               Tekninen ja/tai hallinnollinen apu sekä EU:n ohjelmien
ja/tai toimien toteuttamiseen liittyvät tukimenot (entiset BA-budjettikohdat),
epäsuora ja suora tutkimustoiminta.
[37]               Tekninen ja/tai hallinnollinen apu sekä EU:n ohjelmien
ja/tai toimien toteuttamiseen liittyvät tukimenot (entiset BA-budjettikohdat),
epäsuora ja suora tutkimustoiminta.
[38]               CA = sopimussuhteiset toimihenkilöt; INT =
vuokrahenkilöstö (”Intérimaire”); JED = ”Jeune Expert en Délégation” (nuoremmat
asiantuntijat lähetystöissä); LA = paikalliset toimihenkilöt; SNE = kansalliset
asiantuntijat.
[39]               Toimintamäärärahoista katettavan ulkopuolisen
henkilöstön enimmäismäärä (entiset BA-budjettikohdat).
[40]               Etenkin rakennerahastot, Euroopan maaseudun kehittämisen
maatalousrahasto (maaseuturahasto) ja Euroopan kalatalousrahasto.