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Titolo: Fondo a "Formula", questione per esperti

Giorni fa mi e' stata prospettata una (modesta) partecipazione al
fondo "CAAM Formula Euro Equity Option Due 2013", fondo comune
flessibile di investimento mobiliare di diritto italiano che parte a
breve e chiude tra 5 anni. Mentre mi sto studiando (impresa per me non
facile) la documentazione relativa trovata in rete sul sito CAAM
http://www.caam.com/ita/
gradirei sentire il parere di chi conosce questa tipologia di fondi a
formula, che da noi e' recente ma pare sia popolare in Francia.
Chiarisco che il mio "giardinetto" rimarrebbe comunque ben bilanciato
in termini di rischio adatto al mio profilo, e che non prevedo di
dover vendere quel fondo prima della scadenza.
Grazie!     
---
Uplbet

 formula, che da noi e' recente ma pare sia popolare in Francia.
beh, difficile dare giudizi sui formula funds senza conoscere... la
formula!! I curiosi la troveranno qui:
http://web.nextrasgr.it/workflow/w008s4.nsf/vw1004/4BC23211555C0BC0C12573950058C6AC/$file/CAAM%20Formula%20Euro%20Equity%20Option%202013_Regolamento.pdf
Il capitale non è garantito, quindi quelli paurosi di perdere soldi
ne stiano alla larga... Può avere un senso per chi vuole avere
un'esposizione al mercato azionario senza rischiare troppo: c'è
infatti la possibilità di guadagnare anche con una performance di
mercato negativa, purchè non sia mai superiore a -40%. Per una
valutazione appropriata bisognerebbe stimare le probabilità dei
vari scenari, che in questo momento trovo alquanto complesso.
A naso, stimerei un:
1.a) 50%
1.b) 30%
2.a) 0%
2.b) 20%
2.c) 0%
Diciamo che secondo me può andare bene per chi:
a) pensa che il mercato azionario non subirà un tracollo, anche
se potrebbe perdere tanto (ma non più del 40%)
b) è disposto a tenere i soldi fino a scadenza del fondo (occhio
che la quota è settimanale...)
c) vuole avere un rischio simile a quello azionario, anche se
con una *forte* protezione in più (l'investimento nel fondo è
quasi sempre più conveniente rispetto all'investimento nel
sottostante)
g

b) [...] (occhio che la quota è settimanale...)
questa me la puoi spiegare? Non l'avevo capita nemmeno leggendo il
documento
Grazie mille per il tempo che hai speso sulla questione! 
---
Uplbet

 Grazie mille per il tempo che hai speso sulla questione!
figurati. Però almeno il link lo potevi indicare... :-)
g

Però almeno il link lo potevi indicare... :-)
hai ragione. A volte sono in disaccordo perfino con me stesso   :-)
Ora la domanda che devo porre a me stesso (non a te) e':date le mie
circostanze ed il mio profilo, non sarebbe il caso di evitare tante
complicazioni ed affidarsi (per una parte dei propri investimenti) ad
un "semplice e schietto" titolo di stato?
Ancora grazie, ciao
---
Uplbet

 un "semplice e schietto" titolo di stato?
Decisamente si!
Il fondo che ti hanno proposto è spazzatura.
Questa è la mia valutazione sintetica,  ma
perchè non sia solo un mio punto di vista
ti invito a lanciare una fiche a favore del
fondo (1000 euro) ed una fiche (1000 euro)
 a favore dei CTZ (titoli di Stato zero coupon
 a 2 anni), o se preferisci investire a 5 anni
compra un CCT e poi lo venderai.
Fra 2 o 5 anni confermerai o smentirai la mia
valutazione.
3 bune regole per chi investe denaro:
(1) Investi sempre e solo in ciò che conosci,
(2) Seleziona investimenti dal meccanismo
     semplice e trasparente, ciò ti aiuterà
     nel  tempo  a  valutare  la  bontà del-
     l'investimento.
(3) Opera scelte inverse a quelle consigliate
     dai consulenti bancari (sono in conflitto
     d'interesse).
Il fondo che ti hanno proposto non rispetta
nessuna di queste 3 regolette elementari,
I titoli di Stato ne rispettano almeno 2.
Gianni

     d'interesse).
ed ecco la seconda parte del ritornello... è
veramente ridicolo prendere il pretesto del
conflitto di interessi per giudicare spazzatura
qualunque prodotto venga offerto...
il consulente ci guadagna se tu compri il fondo
che suggerisce? ancora una volta, embè?
Quando vi deciderete a guardare alle *vostre*
possibilità di guadagno anzichè al guadagno
degli altri?
g

3 bune regole per chi investe denaro:
mi sembrano ragionevoli, anche senza riferimento al caso specifico.
Grazie per il tuo parere
---
Uplbet

 Grazie per il tuo parere
Niente,
sono qui, se hai bisogno di consigli...
Prima di andare a letto ti passo altre regole,
sono più dettagliate. (Speriamo che g non ci senta ;-)
1. Rifletti sulle tue esigenze e sulle tue preferenze
    in materia di investimenti,
2. Assumi informazioni su prodotti e servizi,
3. Verifica che l'intermediario che stai utilizzando sia
     autorizzato e instaura con lui un rapporto positivo,
4. Se non comprendi, non investire,
5. A potenziali alti rendimenti corrispondono alti rischi,
6. Diffida delle proposte improbabili,
7. Non firmare moduli in bianco,
8. Utilizza mezzi di pagamento previsti e sicuri,
9. Segui i tuoi investimenti nel tempo,
10. Internet: tante opportunità ma qualche attenzione in più.
Mettile a frutto e farai sempre buoni affari.
Gianni.

 ha scritto nel messaggionews:23c98d2e-5ef1-44d0...@24g2000hsh.googlegroups.com...

Ti devo rispondere con calma, adesso non posso.
A presto,
Gianni.

 Uplbet
Ti consiglio di seguire questo post per tutta la settimana prossima.
Entro domenica prossima, pubblicherò un'analisi superficiale del
fondo, che riproduce verosimilmente "luci ed ombre" sullo stesso.
Siccome lavoro (ed anche tanto), non posso dedicarmi a tempo pieno
 e fare analisi approfondite, (che, richiederebbero circa 70 pagine
di
report e 20 giorni)  su prodotti nei i quali non sono operativo
(perchè non ci credo), ma, considerando che la situazione lo richiede,
 farò una "breve" eccezione.
A presto, Gianni.

 altri...
"g" sei tutti noi ;-) Non ci sono post che leggo piů volentieri... 

fondo, [...]
grazie mille, sei veramente gentile, aspetto con ansia la tua analisi,
ciao
---
Uplbet