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Titolo: proposta indecente?

Ciao a tutti. Giorni fa a una mia parente è arrivata una proposta telefonica
dalla sua banca: da quanto mi ha raccontato, in termini molto
approssimativi, le hanno proposto di gestire le sue azioni (in alcuni casi
ha delle perdite pesanti) per 3 anni: se il mercato andrà bene, percepirà il
6% annuo, altrimenti, passati i 3 anni, avrà la restituzione del capitale
 per intero. Ovviamente, vista l'estrema vaghezza delle informazioni
fornite, le ho detto di approfondire la cosa prima di firmare alcunchè. A
una mia amica, nel frattempo, è arrivata una proposta simile da un'altra
banca: anche qui informazioni sommarie e la richiesta di venirne a discutere
in agenzia. Qualcuno di voi ha avuto esperienze simili o ne sa a qualcosa di
più? Grazie.

 piů? Grazie.
Qualche istituto.....per cifre da i 5mln di euro e oltre.....investiti su 
determinati titoli (mi ricordo...ENI...enel...Generali...)....č in grado di 
costruire delle strutturate che a scadenza, nella peggiore delle ipotesi 
(mercati in calo), restituivano il capitale inziale......oppure dei 
rendimenti step (se i mercati fanno il 10% ti prendi il 2%...se fanno il 
20%, il 5%...ecc...ecc....)...
Naturalmente solo titoli che difficilmente sono in perdita....
Non conosco nessuno che abbia in carico SPG...STM e cell che gli abbiano 
fatto la stessa proposta..... 

 ha scritto nel messaggio

Fatti spiegare bene cosa si intende per "se il mercato andrà bene".
Di solito, vengono stabiliti dalla banca dei valori minimi di crescita delle
azioni, sotto i quali viene restituito solo il capitale o il rendimento
(calcolato con formule complesse) sarà progressivamente ridotto rispetto
al 6% annuo (fra l'altro, è semplice o composto? E' netto o lordo?)
Stare comunque sempre attenti: nessuno fa beneficenza, e men che meno le
banche, che perseguono solo il loro interesse).
Nel tuo caso, prendiamo per buona l'offerta da 0 a 6% annuo): facciamo due
semplici conti per confrontare questa proposta con quanto potresti ottenere
da una gestione diretta personale. In questo caso, devi dividere il tuo
capitale in 75% di BTP a 7 anni, cedole nette annue 3,5%, e in 25% in
azioni solide (Eni e Enel).
A questo punto sono necessarie supposizioni e ipotesi ragionevoli,
circa la massima perdita di questi titoli azionari in 3 anni, dividendo
incluso (poniamo un pessimistico 30%) e viceversa sul loro apprezzamento
massimo (es. 50%). I BTP invece li tieni fino alla scadenza (nè perdite,
nè rivalutazioni)
1° caso: ipotesi peggiore, le azioni alla fine del terzo anno hanno perso
il 30%: il tuo capitale sarà:
0,75*1,108 + 0,25*0,70 = 1,006
cioè avrai conservato intatto il suo valore iniziale + recupero
minusvalenze
2° caso: ipotesi migliore, le azioni si sono apprezzate in 3 anni del 50%:
il tuo capitale sarà diventato:
0,75*1,108 + 0,25*1,5 = 1,206   cioè in 3 anni guadagni il 20,6% (circa
il 6,5% annuo) - 12,5% delle plusvalenze azionarie.
Negli altri casi il rendimento sarà compreso fra i due estremi 0 e 6,5%
annuo, ammesso che le ipotesi sulle azioni siano attendibili.

 annuo, ammesso che le ipotesi sulle azioni siano attendibili.
Adesso però non andare in giro a sbandierare ai quattro venti come funziona 
la mia professione....
;-) 


Ci mancherebbe... immaginavo fosse la tua professione...
mi auguro sia però più varia e complessa, perchè questo è veramente l'abc
del risparmiatore, lo capisce anche mia moglie...
;-) 

 ;-)
Sagace...tua moglie! ;-))))