PERMUTAS

En las permutas de carácter comercial, el inmovilizado material recibido se valorará por el valor razonable del activo entregado, más las contrapartidas monetarias que se hubieran entregado a cambio y con el límite del valor razonable del bien recibido.

En las permutas de carácter no comercial o bien cuando no pueda obtenerse una estimación fiable del valor razonable de los elementos que intervienen en la operación, el inmovilizado material recibido  se valorará por el valor neto contable del activo entregado más las contrapartidas monetarias que se hubieran entregado a cambio, con el límite, cuando esté disponible, del valor razonable del bien recibido si éste fuera menor. (NRV nº 2 aptdo. 1.3)

Las diferencias  que pudieran surgir al dar de baja el inmovilizado entregado a cambio, se realizará por su valor neto contable. La operación de permuta podrá originar un resultado positivo o negativo, registrándose en las cuentas de beneficios (771) o pérdidas (671) de inmovilizado.

##### *¿Cuándo se considerará que una permuta tiene carácter comercial?*

Para que la permuta se considere de carácter comercial tendrán que darse alguna de las siguientes consideraciones:

1. La configuración (riesgo, calendario e importe) de los flujos de efectivo del inmovilizado recibido difiere de la configuración de los flujos de efectivo del activo entregado. Como ejemplo podríamos citar en una empresa de servicios el intercambio de un elemento de transporte por unos ordenadores.
2. El valor actual de los flujos de efectivo, después de impuestos, de las actividades de la empresa afectada por la permuta, se ve modificado como consecuencia de la operación. Como por ejemplo podríamos citar en una empresa de transportes, la entrega de un terreno por un camión.
3. Las diferencias anteriores resultan significativas al compararlas con el valor razonable de los activos intercambiados.

En caso de no cumplir los requisitos anteriores, la permuta tendrá carácter de no comercial.

Como se puede comprobar, la complejidad para determinar si la permuta es de carácter comercial es importante, puesto que la determinación de los flujos de efectivo de los bienes intercambiados no es fácil de determinar. De la misma manera, todavía resulta de mayor complejidad el determinar si el valor actual de los flujos de efectivo de la empresa ha variado tras la permuta.

En este sentido, y si bien no hay ninguna resolución al respecto, se podrían considerar permutas de carácter no comercial aquellas en las que se intercambian bienes de la misma naturaleza y uso para la sociedad. Si, por el contrario, se intercambian elementos patrimoniales que no tienen la misma naturaleza y uso, es más probable que el importe y momento de los flujos que se generen difieran en ambos activos no monetarios y, por lo tanto, se considerarán permutas de carácter comercial.

En función de la clasificación de la permuta, la valoración inicial del activo adquirido difiere en las permutas comerciales y no comerciales, del mismo modo que  el el tratamiento contable difiere dependiendo del tipo de permutas como puede verse con los siguientes ejemplos.

### Supuesto con permuta comercial

La empresa “Transportes Benihort”  adquiere un terreno por un valor contable de 30.000 € pero estando actualmente valorado por 76.500 € permutando a cambio a la empresa “Rillo, SL” dos camiones  para transporte de mercancias cuyo valor de adquisición fue de 120.000 €, encontrándose amortizados en la actualidad por 40.000 € y con un valor razonable de 65.000 €.

*Solución:*

 Transportes Benihort (Elementos Transp.)
 Rillo, SL (Terrenos)

En principio se ha determinado que es una permuta comercial ya que los flujos de caja de los dos elementos son diferentes.

El valor razonable de los activos entregados es de 65.000 €, un valor que es inferior al valor razonable de lo recibido (76.500 €), por lo tanto, se valorará el terreno a 65.000 €. Además se darán de baja los camiones por su valor neto contable: que es de 80.000 EUR, generándose una pérdida de 15.000€

 *65.000,00*
*40.000,00*
*(281) Amortización Acum. Inmovilizado Material*

Con respecto a la empresa “Rillo, SL”  deberá contabilizar la entrada de los camiones y dar de baja el terreno. Nuevamente, el bien recibido se valora por el valor razonable de lo entregado, en este caso los terrenos (76.500 EUR), con el límite del valor razonable de lo recibido: 65.000 EUR.

Deberá contabilizar los camiones a 65.000 EUR, y dar de baja los terrenos por su valor contable. En este caso se genera una ganancia:

### Supuesto con permuta no comercial

Suponiendo que, en el caso anterior, considerásemos que la permuta no es comercial, la valoración sería como sigue: los activos recibidos deberán valorarse al valor neto contable de los entregados, con el límite cuando se disponga de tal información, del valor razonable del activo recibido cuando éste sea menor.

*40.000,00*
*(281) Amortización Acum. Inmov.Material*
*(671) Pérdidas procedentes del Inmov. Material*

En la contabilidad de “Transportes Benihort” se valora el bien recibido por el valor neto contable del entregado (los camiones, por 80.000), con el límite del valor razonable de lo recibido (el terreno, por 76.500 EUR). Como el valor razonable de los terrenos es inferior, se emplea dicho valor.

Con respecto a la empresa “Rillo, SL”, el bien recibido se valora por el valor neto contable del entregado, en este caso los terrenos (30.000 EUR), con el límite del valor razonable de lo recibido: 65.000 EUR. Deberá contabilizar los camiones a 30.000 EUR, y dar de baja los terrenos por su valor contable. En este caso, no hay ni ganancia ni pérdida.

### Supuesto con permuta comercial con entrega de dinero

Estas son operaciones en las que se entrega/recibe un activo no monetario para cancelar un activo o pasivo monetario (crédito/deuda). Esta práctica está siendo muy utilizada en la actualidad debido a la falta de liquidez de muchas empresas, que se ven obligadas a cancelar sus deudas mediante la entrega de activos no monetarios. En este sentido, estas operaciones pueden ser consideradas como compra-ventas a crédito y posterior cancelación de pasivos financieros, o también el ICAC contempla la posibilidad de tratarlas como permutas. En función de su consideración, el tratamiento contable difiere.

Veámoslo mediante el siguiente ejemplo:

En el supuesto de que la transacción anterior llevase asociada una parte en dinero  efectivo (30.000 €) el tratamiento sería como sigue.

Transportes Benihort recibe unos terrenos a cambio de entregar los camiones y 30.000€ en efectivo.
El valor razonable de los activos entregados será el valor razonable de lo entregado más las contrapartidas monetarias en su caso, con el límite del valor razonable de lo recibido. En este supuesto el valor razonable de lo entregado es de de 65.000 €, más los importes monetarios  de 30.000 €, sumarían 95.000 €, un valor que es superior al valor razonable de lo recibido (76.500 €), por lo tanto, se valorará el terreno a 76.500 €

Además se darán de  baja los camiones por su valor neto contable: que es de 80.000 €, generándose una pérdida de 33.500 €.

*40.000*
*(281) Amortización Acum. Inmov.Material*
*(671) Pérdidas procedentes del Inmov. Material*

Con respecto a la empresa “Rillo, SL” deberá contabilizar la entrada de los camiones y dar de baja el terreno. Nuevamente, el bien recibido se valora por el valor razonable de lo entregado, en este caso los terrenos (76.500 €) más las contrapartidas (30.000 €), con el límite del valor razonable de lo recibido: 65.000 €. Deberá contabilizar los camiones a 65.000 €, y dar de baja los terrenos por su valor contable. En este caso se genera una ganancia.

*30.000*
*(57 ) Tesorería*

*Si se considera la operación como una permuta no comercial, no llevaremos ningún resultado a la cuenta de pérdidas y ganancias.*