Serie Generale n. 58 del 9-3-2019
TESTI COORDINATI E AGGIORNATI
TESTO COORDINATO DEL DECRETO-LEGGE 8 gennaio 2019, n. 1
Testo del decreto-legge 8 gennaio 2019, n. 1 (in Gazzetta Ufficiale - Serie generale - n. 6 dell'8 gennaio 2019), coordinato con la legge di conversione 8 marzo 2019, n. 16 (in questa stessa Gazzetta Ufficiale - alla pag. 1), recante: «Misure urgenti a sostegno della Banca Carige S.p.a. - Cassa di risparmio di Genova e Imperia.». (19A01685) (GU Serie Generale n.58 del 09-03-2019)

Avvertenza:
Il testo coordinato qui pubblicato è stato redatto dal Ministero
della giustizia ai sensi dell'art. 11, comma 1, del testo unico delle
disposizioni sulla promulgazione delle leggi, sull'emanazione dei
decreti del Presidente della Repubblica e sulle pubblicazioni
ufficiali della Repubblica italiana, approvato con decreto del
Presidente della Repubblica 28 dicembre 1985, n. 1092, nonchè
dell'art. 10, comma 3, del medesimo testo unico, al solo fine di
facilitare la lettura sia delle disposizioni del decreto-legge,
integrate con le modifiche apportate dalla legge di conversione, che
di quelle richiamate nel decreto, trascritte nelle note. Restano
invariati il valore e l'efficacia degli atti legislativi qui
riportati.
Le modifiche apportate dalla legge di conversione sono stampate
con caratteri corsivi.

Tali modifiche sono riportate in video tra i segni ((....))

A norma dell'art. 15, comma 5, della legge 23 agosto 1988, n. 400
(Disciplina dell'attività di Governo e ordinamento della Presidenza
del Consiglio dei ministri), le modifiche apportate dalla legge di
conversione hanno efficacia dal giorno successivo a quello della sua
pubblicazione.

Art. 1

Garanzia dello Stato su passività di nuova emissione

1. Al fine di evitare o porre rimedio a una grave perturbazione
dell'economia e preservare la stabilità finanziaria, ai sensi
dell'art. 18 del decreto legislativo 16 novembre 2015, n. 180 e
dell'art. 18, paragrafo 4, lettera d), del regolamento (UE) n.
806/2014 del Parlamento europeo e del Consiglio del 15 luglio 2014,
il Ministero dell'economia e delle finanze è autorizzato, fino al 30
giugno 2019, a concedere la garanzia dello Stato su passività di
nuova emissione di Banca Carige in conformità di quanto previsto dal
presente Capo I, nel rispetto della disciplina europea in materia di
aiuti di Stato, fino a un valore nominale di 3.000 milioni di euro.
2. La garanzia è concessa in conformità ai paragrafi da 56 a 62
della Comunicazione sul settore bancario.
3. Nel presente Capo I per Autorità competente si intende la Banca
d'Italia o la Banca Centrale Europea secondo le modalità e nei casi
previsti dal regolamento (UE) del Consiglio n. 1024/2013 del 15
ottobre 2013.

Art. 2

Caratteristiche degli strumenti finanziari

1. La garanzia dello Stato può essere concessa su strumenti
finanziari di debito emessi da Banca Carige (( (di seguito anche
denominata: «Emittente») )) che presentino congiuntamente le seguenti
caratteristiche:
a) sono emessi successivamente all'entrata in vigore del presente
decreto-legge, anche nell'ambito di programmi di emissione
preesistenti, e hanno durata residua non inferiore a due mesi e non
superiore a cinque anni o a sette anni per le obbligazioni bancarie
garantite di cui all'art. 7-bis della legge 30 aprile 1999, n. 130;
b) prevedono il rimborso del capitale in un'unica soluzione a
scadenza;
c) sono a tasso fisso;
d) sono denominati in euro;
e) non presentano clausole di subordinazione nel rimborso del
capitale e nel pagamento degli interessi;
f) non sono titoli strutturati o prodotti complessi nè
incorporano una componente derivata.

Art. 3

Limiti

1. L'ammontare delle garanzie concesse è limitato a quanto
strettamente necessario per ripristinare la capacità di
finanziamento a medio-lungo termine dell'Emittente.
2. L'ammontare massimo complessivo delle operazioni di cui al
presente articolo non può eccedere, salvo giustificati motivi, i
fondi propri a fini di vigilanza, fermo restando il limite indicato
all'art. 1, comma 1.

Art. 4

Condizioni

1. In relazione alla concessione della garanzia, Banca Carige è
tenuta a svolgere la propria attività in modo da non abusare del
sostegno ricevuto nè conseguire indebiti vantaggi per il tramite
dello stesso, in particolare nelle comunicazioni commerciali rivolte
al pubblico.

Art. 5

Garanzia dello Stato

1. La garanzia dello Stato è onerosa, incondizionata, irrevocabile
e a prima richiesta.
2. La garanzia copre il capitale e gli interessi.
3. Il valore nominale degli strumenti finanziari di cui all'art. 2
con durata superiore ai 3 anni sui quali può essere prestata la
garanzia dello Stato, non può eccedere - salvo casi debitamente
giustificati - un terzo del valore nominale totale degli strumenti
finanziari emessi dall'Emittente e garantiti dallo Stato ai sensi
dell'art. 1.
4. Non possono in alcun caso essere assistite da garanzia dello
Statole passività computabili nei fondi propri a fini di vigilanza.

Art. 6

Corrispettivo della garanzia dello Stato

1. Gli oneri economici della garanzia sono determinati sulla base
della valutazione del rischio dell'operazione con le seguenti
modalita':
a) per passività con durata originaria di almeno dodici mesi, è
applicata una commissione pari alla somma dei seguenti elementi:
1) una commissione di base di 0,40 punti percentuali; e
2) una commissione basata sul rischio eguale al prodotto di
0,40 punti percentuali per una metrica di rischio composta come
segue: la metà del rapporto fra la mediana degli spread (( sui
contratti di credit default swap (CDS) )) a cinque anni nei tre anni
che terminano il mese precedente la data di emissione della garanzia
registrati per un campione di grandi banche, definito dalla
Commissione europea, insediate in paesi dell'area euro appartenenti
alla medesima classe di rating del debito senior e la mediana
dell'indice iTraxx Europe Senior Financial a 5 anni nello stesso
periodo di tre anni, più la metà del rapporto fra la mediana degli
spread sui contratti CDS senior a 5 anni di tutti gli Stati membri
dell'Unione europea e la mediana degli spread sui contratti CDS
senior a 5 anni dello Stato italiano nel medesimo periodo di tre
anni;
b) per le obbligazioni bancarie garantite di cui all'art. 7-bis
della legge 30 aprile 1999, n. 130, la commissione, di cui al numero
2) della lettera a), è computata per la metà;
c) per passività con durata originaria inferiore a dodici mesi,
è applicata una commissione pari alla somma dei seguenti elementi:
1) una commissione di base di 0,50 punti percentuali; e
2) una commissione basata sul rischio eguale a 0,40 punti
percentuali.
2. In caso di difformità delle valutazioni di rating, il rating
rilevante per il calcolo della commissione è quello più elevato.
Nel caso in cui le valutazioni di rating disponibili siano più di
tre, il rating rilevante è il secondo più elevato.
3. I rating di cui al presente articolo sono quelli assegnati al
momento della concessione della garanzia.
4. La commissione è applicata in ragione d'anno all'ammontare
nominale degli strumenti finanziari per i quali è concessa la
garanzia. Le commissioni dovute sono versate, in rate trimestrali
posticipate, con le modalità indicate (( all'art. 22, comma 4 )). Le
relative quietanze sono trasmesse al Ministero dell'economia e delle
finanze, Dipartimento del Tesoro, di seguito denominato:
«Dipartimento del Tesoro».
5. Il Ministro dell'economia e delle finanze, con decreto adottato
sentita la Banca d'Italia, può variare, tenuto conto delle
condizioni di mercato, i criteri di calcolo e la misura delle
commissioni del presente articolo (( in conformità alle decisioni ))
della Commissione europea. Le variazioni non hanno effetto sulle
operazioni già in essere.

Art. 7

Procedura

1. La richiesta di ammissione alla garanzia (( è presentata )) nel
medesimo giorno alla Banca d'Italia e al Dipartimento del Tesoro con
modalità che assicurano la rapidità e la riservatezza della
comunicazione, indicando, tra l'altro, il fabbisogno di liquidità,
anche prospettico, della banca, le operazioni di garanzia a cui
l'Emittente chiede di essere ammesso e quelle alle quali
eventualmente sia già stato ammesso o per le quali abbia già fatto
richiesta di ammissione.
2. La Banca d'Italia comunica tempestivamente al Dipartimento ((
del Tesoro: ))
1) la congruità delle condizioni e dei volumi dell'intervento di
liquidità richiesto, alla luce delle dimensioni della banca e della
sua patrimonializzazione;
2) l'ammontare dei fondi propri a fini di vigilanza;
3) l'ammontare della garanzia;
4) la misura della commissione dovuta secondo quanto previsto
dall'art. 6;
5) l'attestazione da parte dell'Autorità competente della
solvenza di Banca Carige, ai sensi dell'art. 18, paragrafo 4, lettera
d), del Regolamento (UE) n. 806/2014.
3. A seguito della comunicazione della Banca d'Italia, la richiesta
di concessione della garanzia è notificata alla Commissione europea.
La garanzia può essere concessa solo a seguito della positiva
decisione della Commissione europea sulla compatibilità
dell'intervento con il quadro normativo dell'Unione europea in
materia di aiuti di Stato applicabile alle misure di sostegno alla
liquidità nel contesto della crisi finanziaria.
4. Il Dipartimento del Tesoro comunica la decisione all'Emittente e
alla Banca d'Italia, con modalità che assicurano la rapidità e la
riservatezza della comunicazione.
5. L'Emittente è tenuto a presentare, entro due mesi dalla
concessione della garanzia, un piano di ristrutturazione per
confermare la redditività e la capacità di raccolta della banca a
lungo termine senza ricorso al sostegno pubblico. Il piano è
sottoposto alla Commissione europea. Non è richiesta la
presentazione del piano di ristrutturazione quando le passività
garantite sono rimborsate entro due mesi dalla concessione della
garanzia.
6. L'Emittente non può, per tutto il tempo in cui beneficia della
garanzia:
a) distribuire dividendi;
b) effettuare pagamenti discrezionali su strumenti di capitale
aggiuntivo di classe 1 ai sensi del regolamento (UE) del Parlamento
europeo e del Consiglio n. 575 del 26 giugno 2013 o coperti da
clausola di grandfathering (( di cui alle relative disposizioni
transitorie ));
c) riacquistare propri strumenti di capitale primario di classe 1
o strumenti di cui alla lettera b), anche a seguito dell'esercizio di
opzioni call, senza preventiva autorizzazione della Commissione
europea;
d) acquisire nuove partecipazioni, fatte salve le acquisizioni
compatibili con la normativa europea in materia di aiuti di Stato,
ivi comprese le acquisizioni per finalità di recupero dei crediti e
di temporanea assistenza finanziaria a imprese in difficoltà.

Art. 8

Escussione della garanzia su passività di nuova emissione

1. Qualora l'Emittente non sia in grado di adempiere
all'obbligazione garantita presenta richiesta motivata di attivazione
della garanzia al Dipartimento del Tesoro e alla Banca d'Italia,
allegando la relativa documentazione e indicando gli strumenti
finanziari o le obbligazioni contrattuali per i quali richiede
l'attivazione e i relativi importi dovuti. La richiesta è
presentata, di norma, almeno trenta giorni prima della scadenza della
passività garantita, salvo casi di motivata urgenza.
2. Il Dipartimento del Tesoro (,) accertata, sulla base delle
valutazioni della Banca d'Italia, la fondatezza della richiesta,
provvede tempestivamente e comunque entro il giorno antecedente alla
scadenza dell'obbligazione alla corresponsione dell'importo dovuto
dall'Emittente.
3. A seguito dell'attivazione della garanzia dello Stato,
l'Emittente è tenuto a rimborsare all'erario le somme pagate dallo
Stato maggiorate degli interessi al tasso legale fino al giorno del
rimborso. L'Emittente è altresì tenuto a presentare, entro e non
oltre due mesi dalla richiesta di cui al comma 1, un piano di
ristrutturazione da sottoporre alla Commissione europea ai fini della
valutazione della compatibilità della misura con il quadro normativo
dell'Unione europea in materia di aiuti di Stato.
4. Le somme corrisposte dallo Stato per onorare la garanzia
prevista dal presente decreto sono vincolate per destinazione e non
aggredibili da altri creditori dell'Emittente a diverso titolo.
5. Il presente articolo non pregiudica la facoltà dei detentori
delle passività garantite e dei titolari di diritti reali di
garanzia sulle medesime di escutere la garanzia dello Stato ai sensi
dell'art. 5, comma 1.

Art. 9

Erogazione di liquidità di emergenza

1. Il Ministro dell'economia e delle finanze può rilasciare, entro
il 30 giugno 2019, la garanzia statale per integrare il valore di
realizzo del collaterale stanziato da Banca Carige a garanzia di
finanziamenti erogati dalla Banca d'Italia per fronteggiare gravi
crisi di liquidità (erogazione di liquidità di emergenza - ELA), in
conformità con gli schemi previsti dalla Banca centrale europea.
2. La garanzia statale è irrevocabile e assistita dal beneficio di
preventiva escussione, da parte della Banca d'Italia, delle garanzie
stanziate dalla banca per accedere al finanziamento ELA.
3. Banca Carige a seguito della erogazione di liquidità di
emergenza deve presentare un piano di ristrutturazione per confermare
la redditività e la capacità di raccolta a lungo termine senza
ricorso al sostegno pubblico, in particolare per limitare
l'affidamento sulla liquidità fornita dalla Banca d'Italia.
4. Per quanto non diversamente previsto dal presente articolo, alla
garanzia statale di cui al comma 1 si applicano, in quanto
compatibili, gli articoli 1, 3, 5, comma 2, 6, 7, 8, commi 3 e 5.

Art. 10

Escussione della garanzia statale sull'erogazione di liquidità di
emergenza

1. In caso di inadempimento dell'Emittente alle proprie
obbligazioni di pagamento nei confronti della Banca d'Italia
rivenienti dal contratto di finanziamento ELA, la Banca d'Italia, in
esito all'escussione del collaterale stanziato a copertura del
finanziamento e nei limiti dell'importo garantito, presenta richiesta
di attivazione della garanzia statale al Dipartimento del Tesoro,
allegando la documentazione relativa all'escussione del collaterale e
indicando gli importi residuali dovuti.
2. Il Dipartimento del Tesoro, accertata la fondatezza della
richiesta, provvede tempestivamente e comunque entro trenta giorni
alla corresponsione dell'importo dovuto dall'Emittente.

Art. 11

Disposizioni di attuazione

1. Con decreto del Ministro dell'economia e delle finanze, sentita
la Banca d'Italia, possono essere adottate misure di attuazione del
presente Capo I.

Art. 12

Intervento dello Stato

1. Al fine di evitare o porre rimedio a una grave perturbazione
dell'economia e preservare la stabilità finanziaria, ai sensi
dell'art. 18 del decreto legislativo 16 novembre 2015, n. 180 e
dell'art. 18, paragrafo 4, lettera d), del regolamento (UE) n.
806/2014 del Parlamento europeo e del Consiglio del 15 luglio 2014,
il Ministero dell'economia e delle finanze (di seguito il
«Ministero») è autorizzato a sottoscrivere, entro il 30 settembre
2019, anche in deroga alle norme di contabilità di Stato, azioni
emesse da Banca Carige (di seguito l'«Emittente»), secondo le
modalità e alle condizioni stabilite dal presente Capo II.
2. Nel presente Capo II per Autorità competente si intende la
Banca d'Italia o la Banca centrale europea secondo le modalità e nei
casi previsti dal regolamento (UE) del Consiglio n. 1024 del 15
ottobre 2013.

Art. 13

Programma di rafforzamento patrimoniale

1. Per poter chiedere l'intervento dello Stato ai sensi dell'art.
12 l'Emittente deve aver precedentemente sottoposto all'Autorità
competente un programma di rafforzamento patrimoniale (il
«Programma»), indicante l'entità del fabbisogno di capitale
necessario, le misure che l'Emittente intende intraprendere per
conseguire il rafforzamento, nonchè il termine per la realizzazione
del Programma.
2. Se l'attuazione del Programma risulta insufficiente a conseguire
l'obiettivo di rafforzamento patrimoniale, l'Emittente può
presentare la richiesta di intervento dello Stato secondo la
procedura stabilita dall'art. 14. Tale richiesta può essere
presentata dall'Emittente già ad esito della valutazione del
Programma da parte dell'Autorità competente quando la stessa abbia
ritenuto che lo stesso non sia sufficiente a conseguire gli obiettivi
di rafforzamento patrimoniale, ovvero durante l'attuazione del
Programma stesso, se questa risulta inidonea ad assicurare il
conseguimento degli obiettivi di rafforzamento patrimoniale. In
connessione con la richiesta di intervento dello Stato, l'Autorità
competente informa il Ministero delle proprie valutazioni sul
Programma e sull'attuazione dello stesso.

Art. 14

Richiesta di intervento dello Stato

1. Qualora l'Emittente intenda fare ricorso all'intervento dello
Stato trasmette al Ministero, all'Autorità competente, e alla Banca
d'Italia, una richiesta contenente:
a) l'indicazione dell'importo della sottoscrizione delle azioni
dell'Emittente chiesta al Ministero;
b) l'indicazione dell'entità del patrimonio netto contabile,
individuale e consolidato, alla data della richiesta e l'entità del
fabbisogno di capitale regolamentare da colmare, tenendo conto
dell'attuazione del Programma;
c) l'attestazione di impegni di cui all'art. 16;
d) il piano di ristrutturazione (il «Piano»), predisposto in
conformità con la disciplina dell'Unione europea in materia di aiuti
di Stato applicabile alle misure di ricapitalizzazione delle banche
nel contesto della crisi finanziaria.
2. La Banca d'Italia acquisisce l'asseverazione, da parte di
esperti indipendenti da essa nominati a spese dell'Emittente, della
valutazione di cui all'art. 17, comma 4.
3. Gli esperti indipendenti previsti dal comma 2 non devono avere
incorso nè devono avere intrattenuto negli ultimi tre anni relazioni
di affari, professionali o finanziarie con l'Emittente tali da
comprometterne l'indipendenza.
4. L'Emittente presenta inoltre:
a) l'indicazione degli strumenti e prestiti di cui all'art. 20,
comma 2, e del loro valore contabile, accompagnata dalla valutazione,
predisposta da un esperto indipendente ai sensi del comma 3, del
valore economico ad essi attribuibile al fine della determinazione
del tasso di conversione, in ipotesi di continuità aziendale;
b) una relazione di stima, predisposta da un esperto indipendente
ai sensi del comma 3, dell'effettivo valore delle attività e
passività dell'Emittente senza considerare alcuna forma di supporto
pubblico e ipotizzando che l'Emittente sia sottoposto a liquidazione
alla data di presentazione della richiesta di intervento dello Stato,
nonchè di quanto in tale caso verrebbe corrisposto pro quota ai
titolari degli strumenti e prestiti di cui all'art. 20, comma 2.
5. La Banca d'Italia acquisisce l'asseverazione, da parte di
esperti indipendenti di cui ai commi 2 e 3:
a) del valore economico risultante dalla valutazione trasmessa
dall'Emittente ai sensi del comma 4, lettera a);
b) della stima trasmessa ai sensi del comma 4, lettera b).

Art. 15

Valutazioni dell'Autorità competente

1. Entro sessanta giorni dalla ricezione della richiesta di cui
all'art. 14, l'Autorità competente comunica al Ministero e
all'Emittente il fabbisogno di capitale regolamentare riferito alla
carenza di capitale emersa dalle prove di stress rilevanti.
2. L'Autorità competente può chiedere all'Emittente chiarimenti e
integrazioni ed effettuare accertamenti. In tali casi il termine di
cui al comma 1 è sospeso.

Art. 16

Rispetto della disciplina in materia di aiuti di Stato

1. La richiesta di cui all'articolo 14 è corredata della
dichiarazione con cui l'Emittente assume, dal momento della domanda e
fino a quando la sottoscrizione delle azioni da parte del Ministero
non sia stata perfezionata, gli impegni previsti dal paragrafo 47
della comunicazione sul settore bancario della Commissione europea.
2. Fermi restando i poteri dell'Autorità competente, la
sottoscrizione può essere subordinata, in conformità alla decisione
della Commissione europea sulla compatibilità dell'intervento con il
quadro normativo dell'Unione europea in materia di aiuti di Stato
applicabile alle misure di ricapitalizzazione delle banche nel
contesto della crisi finanziaria, alle seguenti condizioni:
a) revoca o sostituzione dei consiglieri esecutivi e del direttore
generale dell'Emittente;
b) limitazione della retribuzione complessiva dei membri del
consiglio di amministrazione e dell'alta dirigenza dell'Emittente.

Art. 17

Realizzazione dell'intervento

1. A seguito della comunicazione ai sensi dell'art. 15 da parte
dell'Autorità competente, il Piano e le sue eventuali successive
variazioni sono notificati alla Commissione europea.
2. A seguito della positiva decisione della Commissione europea
sulla compatibilità dell'intervento con il quadro normativo
dell'Unione europea in materia di aiuti di Stato applicabile alle
misure di ricapitalizzazione delle banche nel contesto della crisi
finanziaria, con decreto del Ministro dell'economia e delle finanze,
da pubblicare nella Gazzetta Ufficiale, adottato su proposta della
Banca d'Italia, si dispone l'applicazione delle misure di
ripartizione degli oneri secondo quanto previsto dall'art. 20 e
l'aumento del capitale dell'Emittente a servizio delle misure stesse.
3. Con decreto del Ministro dell'economia e delle finanze, adottato
sentita la Banca d'Italia, si dispone altresi':
a) l'aumento del capitale dell'Emittente a servizio della
sottoscrizione delle azioni da parte del Ministero, derogando anche
all'art. 2441 del codice civile e sempre che esso non sia stato
deliberato dall'Emittente;
b) il prezzo di sottoscrizione nonchè ogni altro elemento
necessario alla gestione della sottoscrizione, comprese le fasi
successive;
c) la sottoscrizione delle azioni dell'Emittente.
4. Ai fini delle determinazioni previste dal comma 2, su richiesta
del Ministero e nel termine da esso indicato, l'Emittente trasmette
al Ministero e alla Banca d'Italia l'indicazione del valore delle
azioni necessario per calcolare, in conformità con l'Allegato, il
prezzo delle azioni da attribuire ai titolari degli strumenti e ((
prestiti indicati )) all'art. 20, comma 2. Il valore delle azioni è
calcolato da un soggetto in possesso dei requisiti di indipendenza
previsti dall'art. 14, comma 3, ed è determinato in base
all'andamento delle quotazioni dei trenta giorni di mercato
antecedenti la data indicata dal Ministero avendo riguardo alla data
di prevista emanazione del decreto di cui al comma 3 (( del presente
articolo )); nel caso di sospensione della quotazione per periodi
complessivamente superiori a quindici giorni nel periodo di
riferimento, il valore delle azioni è il minore tra il prezzo di
riferimento medio degli ultimi trenta giorni di mercato nei quali
l'azione è stata negoziata e quello determinato in base alla
consistenza patrimoniale della società, alle sue prospettive
reddituali, all'andamento del rapporto tra valore di mercato e valore
contabile delle banche quotate e tenuto conto delle perdite connesse
a eventuali operazioni straordinarie, ivi incluse quelle di cessione
di attivi, da perfezionare in connessione con l'intervento dello
Stato di cui al presente Capo.
5. (( I decreti indicati ai commi 2 e 3 )) sono adottati se:
a) l'Emittente non versa in una delle situazioni di cui all'art.
17, comma 2, lettere a), b), c), d) o e), del decreto legislativo 16
novembre 2015, n. 180, o di cui all'art. 18, paragrafo 4, lettere a),
b) o c), del regolamento (UE) n. 806/2014;
b) salvo quanto previsto dal comma 8 per le azioni di risparmio,
non ricorrono i presupposti per la riduzione o la conversione ai
sensi del Capo II del Titolo IV del decreto legislativo 16 novembre
2015, n. 180, nè quelli previsti dall'art. 21, paragrafo 1, del
regolamento (UE) n. 806/2014; in caso contrario, si procede ai sensi
dell'art. 20.
6. Le situazioni e i presupposti indicati al comma 5 si assumono
non sussistenti quando non consti un accertamento in tal senso
dell'Autorità competente.
7. (( I decreti indicati ai commi 2 e 3 )) sono sottoposti al
controllo preventivo di legittimità della Corte dei conti e sono
pubblicati nella Gazzetta Ufficiale della Repubblica italiana.
8. Alla data di pubblicazione nella Gazzetta Ufficiale del decreto
indicato nel comma 2, le azioni di risparmio emesse sono convertite
in azioni ordinarie in ragione di una azione ordinaria per ogni
azione di risparmio, senza pagamento di alcun conguaglio.
9. Il consiglio di amministrazione provvede ad adeguare
conseguentemente lo statuto dell'Emittente. Si applica l'art. 2443,
(( terzo comma )), del codice civile.

Art. 18

Caratteristiche delle azioni

1. Il Ministero sottoscrive azioni di nuova emissione. Le azioni
emesse dall'Emittente per la sottoscrizione da parte del Ministero
sono azioni ordinarie che attribuiscono il diritto di voto non
limitato nè condizionato nell'assemblea ordinaria e nell'assemblea
straordinaria, non privilegiate nella distribuzione degli utili nè
postergate nell'attribuzione delle perdite.
2. Le azioni dell'Emittente offerte in sottoscrizione al Ministero
rispettano le condizioni previste dall'articolo 31 del regolamento
(UE) del Parlamento europeo e del Consiglio n. 575 del 26 giugno
2013.
3. Il prezzo delle azioni offerte in sottoscrizione al Ministero è
determinato secondo i criteri e la metodologia indicati
nell'allegato.
4. Le spese di sottoscrizione delle azioni da parte del Ministero
sono interamente a carico dell'Emittente.

Art. 19

Effetti della sottoscrizione

1. All'assunzione di partecipazioni nell'Emittente da parte del
Ministero, conseguente alla sottoscrizione di azioni disposta ai
sensi del presente Capo, non si applicano gli articoli 106, comma 1,
108 e 109, comma 1, del (( testo unico di cui al )) decreto
legislativo 24 febbraio 1998, n. 58.

Art. 20

Condivisione degli oneri

1. Salvo quanto previsto al comma 5, la sottoscrizione delle azioni
dell'Emittente ai sensi dell'art. 17, comma 3, è effettuata dal
Ministro dell'economia e delle finanze dopo l'applicazione delle
misure di ripartizione degli oneri secondo quanto previsto dal
presente articolo, con l'obiettivo di contenere il ricorso ai fondi
pubblici.
2. Con il decreto indicato dall'art. 17, comma 2, si dispone
l'applicazione delle misure di ripartizione degli oneri secondo
l'ordine di seguito indicato:
a) conversione, in tutto o in parte, in azioni ordinarie di nuova
emissione computabili nel capitale primario di classe 1
dell'Emittente aventi le caratteristiche indicate nell'art. 18, degli
strumenti di capitale aggiuntivo di classe 1 ai sensi del regolamento
(UE) del Parlamento europeo e del Consiglio n. 575 del 26 giugno 2013
(Additional Tier 1), inclusi gli strumenti qualificati come strumenti
di capitale aggiuntivo di classe 1 ai sensi della clausola di
grandfathering (( di cui al citato regolamento )) e relative
disposizioni di attuazione, nonchè delle altre passività
dell'Emittente aventi un grado di subordinazione nella gerarchia
concorsuale uguale o superiore;
b) ove la misura di cui alla lettera a) non sia sufficiente,
conversione, in tutto o in parte, in azioni ordinarie di nuova
emissione computabili nel capitale primario di classe 1
dell'Emittente aventi le caratteristiche indicate nell'art. 18, degli
strumenti e prestiti computabili come elementi di classe 2 ai sensi
del regolamento (UE) del Parlamento europeo e del Consiglio n. 575
del 26 giugno 2013 (Tier 2), inclusi gli strumenti e i prestiti
qualificati come elementi di classe 2 ai sensi della clausola di
grandfathering (( di cui al citato regolamento )) e relative
disposizioni di attuazione, nonchè degli altri strumenti e prestiti
aventi lo stesso grado di subordinazione nella gerarchia concorsuale;
c) ove la misura di cui alla lettera b) non sia sufficiente,
conversione, in tutto o in parte, in azioni ordinarie di nuova
emissione computabili nel capitale primario di classe 1
dell'Emittente aventi le caratteristiche indicate nell'art. 18, degli
strumenti e dei prestiti, diversi da quelli indicati dalle lettere a)
e b), il cui diritto al rimborso del capitale è contrattualmente
subordinato al soddisfacimento dei diritti di tutti i creditori non
subordinati dell'Emittente.
3. Le misure di cui al comma 2 sono disposte:
a) nei confronti di tutte le passività indicate al comma 2, ove
possibile in base alla legge a esse applicabile, secondo la gerarchia
applicabile in sede concorsuale;
b) in modo uniforme nei confronti di tutti i creditori
dell'Emittente che siano titolari di passività assoggettabili alle
misure del comma 2 in base alla legge loro applicabile e appartenenti
alla stessa categoria, salvo quanto previsto al comma 5, e
proporzionalmente al valore nominale dei rispettivi strumenti
finanziari o crediti;
c) in misura tale da assicurare che nessun titolare degli
strumenti e prestiti di cui al comma 2, riceva, tenuto conto
dell'incremento patrimoniale conseguito dall'Emittente per effetto
dell'intervento dello Stato, un trattamento peggiore rispetto a
quello che riceverebbe in caso di liquidazione dell'Emittente,
assumendo che essa avvenga senza supporto pubblico;
d) determinando il numero di azioni da attribuire in sede di
conversione sulla base della metodologia indicata nell'Allegato,
fermo restando il rispetto di quanto previsto dalle lettere a), b) e
c);
e) a condizione che l'Emittente abbia provveduto a convertire in
azioni o altri strumenti di capitale primario di classe 1 gli
strumenti finanziari convertibili eventualmente emessi, nel rispetto
delle condizioni previste dai relativi contratti; a tal fine,
l'Emittente presenta apposita attestazione di aver provveduto a
convertire in azioni o altri strumenti di capitale primario di classe
1 gli strumenti finanziari convertibili eventualmente emessi, nel
rispetto delle condizioni previste dai relativi contratti.
4. La condizione di cui al comma 3, lettera c), è verificata
quando, tenuto conto della stima prevista dall'art. 14, comma 4,
lettera b), il valore delle azioni assegnate in conversione è almeno
pari a quanto verrebbe corrisposto ai titolari degli strumenti di
capitale aggiuntivo, degli elementi di classe 2 e degli altri
strumenti e prestiti subordinati di cui al comma 2 nel caso in cui
l'Emittente venisse sottoposto a liquidazione alla data di
presentazione della richiesta di intervento dello Stato.
5. Non si dà luogo, in tutto o in parte, all'applicazione delle
misure previste nel presente articolo quando la Commissione europea
con la decisione di cui all'art. 17, comma 2, abbia stabilito che la
loro adozione può mettere in pericolo la stabilità finanziaria o
determinare risultati sproporzionati. In caso di esclusione parziale
dall'applicazione delle misure previste nel presente articolo, il
decreto di cui al comma 2 indica gli strumenti o le classi di
strumenti esclusi, fermo il rispetto dei criteri di cui al comma 3,
lettere a), c) e d). La valutazione sull'applicabilità delle ipotesi
di esclusione indicate nel presente comma è compiuta dalla
Commissione europea.
6. All'assunzione di partecipazioni nell'Emittente conseguente alle
misure disposte ai sensi del comma 2 si applicano gli articoli 53 e
58, comma 2, del decreto legislativo 16 novembre 2015, n. 180, e non
si applicano gli articoli 2359-bis, 2359-ter, 2359-quinquies e 2360
del codice civile e l'art. 121 del (( testo unico di cui al ))
decreto legislativo 24 febbraio 1998, n. 58.
7. La tutela giurisdizionale avverso le misure indicate dal
presente articolo è disciplinata dall'art. 95 del decreto
legislativo 16 novembre 2015, n. 180. In caso di violazione della ((
condizione indicata dal comma 3, lettera c), )) si applica l'art. 89,
comma 1, del decreto legislativo 16 novembre 2015, n. 180; il
relativo indennizzo è corrisposto dall'Emittente mediante
l'attribuzione di nuove azioni.
8. In caso di adozione di una misura di cui al presente articolo,
ai contratti stipulati dall'Emittente, da una componente del gruppo
bancario a cui esso appartiene o da un soggetto da esso controllato
si applica l'art. 65 del decreto legislativo 16 novembre 2015, n.
180. Sono in ogni caso inefficaci le pattuizioni contenute in
contratti stipulati con l'Emittente o con una componente del gruppo a
cui esso appartiene, che, in caso di adozione di una misura di cui al
presente articolo o di un evento direttamente legato all'applicazione
di tali misure prevedono la risoluzione del contratto o attribuiscono
al contraente il diritto di recedere dal contratto, di sospendere,
modificare o compensare i propri obblighi, di escutere una garanzia,
di esigere immediatamente la prestazione pattuita con decadenza dal
termine o di pretendere una penale a carico dell'Emittente o di altra
componente del gruppo a cui esso appartiene. Relativamente ai
contratti stipulati dall'Emittente o da una componente del gruppo a
cui esso appartiene, l'adozione di una misura di cui al presente
articolo o il verificarsi di un evento direttamente connesso
all'applicazione di tali misure non costituisce di per sè un
inadempimento di un obbligo contrattuale, un evento determinante
l'escussione della garanzia ai sensi dell'art. 1, comma 1, lettera
i), del decreto legislativo 21 maggio 2004, n. 170, una procedura di
insolvenza ai sensi dell'art. 1, comma 1, lettera p), del decreto
legislativo 12 aprile 2001, n. 210, o un evento che determina la
decadenza dal termine ai sensi dell'art. 1186 del codice civile.
9. Le disposizioni contenute nel presente articolo sono di
applicazione necessaria ai sensi dell'art. 9 del regolamento (CE) del
Parlamento europeo e del Consiglio n. 593 del 17 giugno 2008 e
dell'art. 17 della legge 31 maggio 1995, n. 218. Esse costituiscono
provvedimenti di risanamento ai sensi della direttiva (CE) del
Parlamento europeo e del Consiglio n. 24 del 4 aprile 2001 e si
applicano e producono i loro effetti negli altri Stati comunitari
secondo quanto previsto nel Titolo IV, Sezione III-bis, (( del testo
unico delle leggi in materia bancaria e creditizia, di cui al decreto
legislativo 1° settembre 1993, n. 385 )).
10. I maggiori o minori valori che derivano dall'applicazione del
comma 2 non concorrono alla formazione del reddito complessivo
dell'Emittente ai fini delle imposte sul reddito e alla
determinazione del valore della produzione netta.

Art. 21

Disposizioni di attuazione

1. Con decreti del Ministro dell'economia e delle finanze, sentita
la Banca d'Italia, possono essere dettate disposizioni di attuazione
del presente Capo II.
2. Ai fini della strutturazione degli interventi previsti dal
presente Capo II, nonchè della gestione dell'eventuale contenzioso,
il Ministero può avvalersi, a spese dell'Emittente, di esperti in
materia finanziaria, contabile e legale, scelti fra soggetti che non
abbiano in corso o non abbiano intrattenuto negli ultimi tre anni
relazioni di affari, professionali o finanziarie con l'Emittente tali
da comprometterne l'indipendenza.

(( Art. 21 bis

Relazione alle Camere

1. Il Ministro dell'economia e delle finanze trasmette alle Camere
una relazione quadrimestrale riguardante le istanze presentate e gli
interventi effettuati, nella quale sono indicati l'ammontare delle
risorse erogate e le finalità di spesa, ai sensi del presente
decreto.
2. Con riferimento agli interventi effettuati nel quadrimestre,
nella relazione sono indicate le informazioni attinenti al profilo di
rischio e al merito di credito, riferite alla data nella quale sono
stati concessi i finanziamenti, dei soggetti nei cui confronti
l'Emittente vanta crediti, classificati in sofferenza, per un
ammontare pari o superiore all'1 per cento del patrimonio netto )).

Art. 22

Risorse finanziarie

1. Nello stato di previsione del Ministero dell'economia e delle
finanze è istituito un Fondo con una dotazione di 1,3 miliardi di
euro per l'anno 2019, destinato alla copertura degli oneri derivanti
dalle operazioni di sottoscrizione di azioni effettuate per il
rafforzamento patrimoniale nel limite massimo di 1 miliardo di euro
(ai sensi del capo II) e dalle garanzie concesse dallo Stato su
passività di nuova emissione e sull'erogazione di liquidità di
emergenza (ai sensi del capo I) a favore di banca Carige. Ai relativi
oneri si provvede, quanto a 1 miliardo di euro (( per l'anno 2019 ))
mediante corrispondente riduzione dell'autorizzazione di spesa di cui
all'art. 1, comma 170, della legge 24 dicembre 2012, n. 228 come
rifinanziata da ultimo con la legge 30 dicembre 2018, n. 145, e
quanto a 0,3 miliardi di euro (( per l'anno 2019 )), mediante
corrispondente riduzione dell'autorizzazione di spesa di cui all'art.
37, comma 6, del decreto-legge 24 aprile 2014, n. 66, convertito con
modificazioni dalla legge di conversione 23 giugno 2014, n. 89.
2. Con decreti del Ministro dell'economia e delle finanze è
disposta la ripartizione della dotazione del Fondo tra le finalità
di cui al comma 1 e la eventuale successiva rimodulazione in
relazione alle effettive esigenze.
3. Gli importi destinati alla copertura delle garanzie concesse ai
sensi del capo I sono versati su apposito conto corrente di Tesoreria
centrale.
4. I corrispettivi delle garanzie concesse e quelli derivanti dalla
successiva eventuale cessione delle azioni sono versati all'entrata
del bilancio dello Stato per essere riassegnati al Fondo di cui al
comma 1. Le risorse del Fondo non più necessarie alle finalità di
cui al presente decreto sono quantificate e trasferite, anche
mediante versamento all'entrata del bilancio dello Stato e successiva
riassegnazione alla spesa, ai capitoli di provenienza, con decreto
del Ministro dell'economia e delle finanze.
5. Ai fini dell'immediata attuazione delle disposizioni recate dal
presente decreto il Ministro dell'economia e delle finanze è
autorizzato ad apportare le occorrenti variazioni di bilancio. Ove
necessario, il Ministero dell'economia e delle finanze può disporre
il ricorso ad anticipazioni di tesoreria, la cui regolarizzazione
avviene tempestivamente con l'emissione di ordini di pagamento sui
pertinenti capitoli di spesa.

Art. 23

Entrata in vigore

1. Il presente decreto entra in vigore il giorno stesso della sua
pubblicazione nella Gazzetta Ufficiale della Repubblica italiana e
sarà presentato alle Camere per la conversione in legge.

Allegato

METODOLOGIA DI CALCOLO
In caso di applicazione della misura di ripartizione degli oneri
prevista dall'articolo 20, comma 2
A) Numero di azioni attribuite ai portatori degli strumenti di
capitale aggiuntivo di classe 1, degli elementi di classe 2 e degli
altri strumenti e prestiti subordinati.
Il numero di azioni ordinarie attribuite ai portatori degli
strumenti di capitale aggiuntivo di classe 1 (AT1), degli elementi di
classe 2 e degli altri strumenti e prestiti subordinati, in caso di
conversione, è determinato secondo le seguenti formule:


VSAT1
NAZNSAT1 = -----
PAZN

VET2
NAZNET2 = -----
PAZN

NAZV * PAZV - (NAZV * PAZV + VCSAT1 + VCET2 + AUCAPMEF)* K
PAZN = ----------------------------------------------------------
NAZV


dove:
NAZNSAT1 = numero nuove azioni ordinarie assegnate ai portatori
di strumenti AT1;
NAZNET2 = numero nuove azioni ordinarie assegnate ai portatori di
strumenti T2;
VSAT1 = valore degli strumenti AT1 da convertire determinato
secondo quanto previsto dall'articolo 14, commi 4, lettera a), e 5,
lettera a), del decreto legge;
VET2 = valore degli strumenti T2 da convertire determinato
secondo quanto previsto dall'articolo 14, commi 4, lettera a), e 5,
lettera a), del decreto legge;
VCSAT1 = valore contabile degli strumenti AT1 da convertire
fornito dall'Emittente ai sensi dell'articolo 14, comma 4, lettera
a), del decreto legge
VCET2 = valore contabile degli strumenti T2 da convertire fornito
dall'Emittente ai sensi dell'articolo 14, comma 4, lettera a), del
decreto legge;
AUCAPMEF = aumento di capitale sottoscritto dal Ministero;
PAZN = prezzo delle azioni ordinarie di nuova emissione;
NAZV= numero delle azioni ordinarie in circolazione prima
dell'aumento di capitale previsto dall'articolo 17 del decreto legge,
ivi incluse le azioni risultanti dalla conversione prevista
dall'articolo 17, comma 8, del decreto legge;
PAZV = valore delle azioni ordinarie, ivi incluse le azioni
risultanti dalla conversione prevista dall'articolo 17, comma 8,
determinato secondo quanto previsto dagli articoli 14, comma 2, e 17,
comma 4, del decreto legge;
K= 15%.
Se per effetto dell'applicazione del fattore di sconto il valore
di PAZN è negativo, PAZN = 50%*PAZV
B) Numero delle azioni di nuova emissione attribuite al Ministero
Il numero di azioni ordinarie di nuova emissione attribuite al
Ministero e il prezzo di sottoscrizione sono determinati secondo le
seguenti formule:


AUCAPMEF
NAZNMEF = --------
PAZNMEF


PAZNMEF= PAZN* (1-W)
dove:
NAZNMEF = numero nuove azioni ordinarie assegnate al Ministero
PAZNMEF = prezzo delle azioni di nuova emissione sottoscritte dal
Ministero
W = 25%
In caso di non applicazione della misura di ripartizione degli
oneri prevista dall'articolo 20, comma 2
Numero e prezzo di sottoscrizione delle azioni di nuova emissione
attribuite al Ministero
Il numero di azioni ordinarie di nuova emissione attribuite al
Ministero e il prezzo di sottoscrizione sono determinati secondo le
seguenti formule:
NAZNMEF=AUCAPMEF/PAZNMEF
PAZNMEF= [NAZV*PAZV - (NAZV*PAZV + AUCAPMEF)*Z]*(1-W)/NAZV
dove:
NAZNMEF = numero nuove azioni ordinarie assegnate al Ministero;
AUCAPMEF = aumento di capitale sottoscritto dal Ministero;
PAZNMEF = prezzo delle azioni ordinarie di nuova emissione
sottoscritte dal Ministero;
NAZV = numero delle azioni ordinarie in circolazione prima
dell'aumento di capitale previsto dall'articolo 17 del decreto legge,
ivi incluse le azioni risultanti dalla conversione prevista
dall'articolo 17, comma 8, del decreto legge;
PAZV = valore delle azioni ordinarie, ivi incluse le azioni
risultanti dalla conversione prevista dall'articolo 17, comma 8, del
decreto legge, determinato secondo quanto previsto dagli articoli 14,
comma 2, e 17, comma 4, del decreto legge;
Z = 15%;
W = 25%;
Se per effetto dell'applicazione del fattore di sconto Z il
valore di PAZNMEF è negativo, PAZNMEF = 37,5%*PAZV