Serie Generale n. 240 del 13-10-1994
DECRETI, DELIBERE E ORDINANZE MINISTERIALI
MINISTERO DEL TESORO
MINISTERO DEL TESORO
DECRETO 26 settembre 1994
Modificazione al decreto ministeriale 24 febbraio 1994, recante regolamento dei rapporti tra Tesoro e Banca d'Italia per il servizio finanziario del prestito di $ USA 2.000 milioni, 6%, con scadenza 2003, contratto sul mercato internazionale. (GU Serie Generale n.240 del 13-10-1994)

IL MINISTRO DEL TESORO
Visto il decreto ministeriale n. 101116 del 16 settembre 1993,
pubblicato nella Gazzetta Ufficiale del 5 ottobre 1993, n. 234, con
il quale è stata disposta sul mercato internazionale un'emissione di
titoli del Tesoro in due tranches, delle quali, una per l'importo di
3.500 milioni di dollari USA, ad un tasso di interesse fisso pari al
6,875%, pagabile in rate semestrali e con scadenza nel mese di
settembre del 2023, e l'altra per l'importo di 2.000 milioni di
dollari USA, ad un tasso di interesse fisso pari al 6%, pagabile in
rate semestrali e con scadenza nel mese di settembre del 2003;
Visto il decreto ministeriale n. 397130 del 24 febbraio 1994,
pubblicato nella Gazzetta Ufficiale n. 62 del 16 marzo 1994, con il
quale sono stati regolati i rapporti tra Tesoro e Banca d'Italia per
il servizio finanziario della suddetta tranche di 2.000 milioni di
dollari USA;
Considerato, che in relazione alla suddetta tranche di 2.000
milioni di dollari USA è intervenuta, in data 5 agosto 1994, - in
virtù dell'art. 10 del summenzionato decreto di emissione del 16
settembre 1993 - la stipula di un contratto di "currency swap", con
la primaria istituzione finanziaria Merrill Lynch, Derivative
Products Inc., sull'ammontare di dollari USA 500.000.000, scambiati
con un ammontare di marchi tedeschi 794.300.000;
Considerato, altresì, che a seguito dell'accordo stipulato in data
2 settembre 1994 tra la Repubblica italiana, la Morgan Guaranty Trust
Company of New York e la First Trust of New York, National
Association, quest'ultima è succeduta alla Morgan Guaranty Trust
Company nelle competenze di "Fiscal Agent", relativamente al prestito
in parola;
Attesa l'opportunità di procedere alla modifica del menzionato
decreto n. 397130 del 24 febbraio 1994, al fine di disciplinare gli
aspetti conseguenti alla sopravvenuta operazione di swap ed alla
sostituzione del "Fiscal Agent";
Visto l'art. 9 del decreto-legge 20 maggio 1993, n. 149, convertito
nella legge 19 luglio 1993, n. 237;
Visto l'art. 3 legge 14 gennaio 1994, n. 20, recante norme in
materia di controlli della Corte dei conti;
Ritenuto di doversi provvedere in merito;
Decreta:
Il decreto ministeriale n. 397130 del 24 febbraio 1994 citato nelle
premesse, viene sostituito dal seguente:
Art. 1.
La First Trust, in qualità di "Fiscal Agent", provvederà al
rimborso dei titoli, alla scadenza del 27 settembre 2003, nonchè al
pagamento degli interessi al tasso fisso del 6% annuo, da
corrispondersi in rate semestrali uguali posticipate scadenti il 27
marzo ed il 27 settembre di ogni anno.

Art. 2.
La Banca d'Italia trasferirà alla menzionata First Trust, non più
tardi delle ore 10 (ora di New York) del giorno di ciascuna "data di
pagamento", fissata secondo quanto previsto nel "Fiscal Agency
Agreement" e con valuta stesso giorno New York, i fondi in dollari
occorrenti per il servizio finanziario. Per tali versamenti la Banca
d'Italia utilizzerà gli importi in valuta che saranno messi a
disposizione, sotto le stesse "date di pagamento", dalla Merrill
Lynch Derivative Products Inc., in base al contratto di "currency
swap" per nominali USD 500.000.000, stipulato il 5 agosto 1994 ex
art. 10 del decreto ministeriale 16 settembre 1993, e i fondi in lire
forniti dal Tesoro con le modalità indicate al successivo art. 4.

Art. 3.
In relazione al citato accordo di "currency swap" la Banca d'Italia
provvederà a rimettere alla Merrill Lynch Derivative Products Inc.,
semestralmente, a partire dal 27 settembre 1994 e fino alla scadenza
del prestito, sotto ciascuna "data di pagamento" l'importo in marchi
tedeschi determinato applicando il LIBOR a sei mesi, diminuito
dell'1,30%, sull'ammontare di DM 794.300.000.
La Merrill Lynch Derivative Products Inc., rimetterà a sua volta
alla Banca d'Italia, semestralmente, a partire dal 27 settembre 1994
e fino alla fine del prestito, l'importo in dollari USA determinato
applicando il tasso fisso del 6% sull'ammontare di USD 500.000.000.
Per quanto riguarda la scadenza del 27 settembre 1994, il contratto
di "currency swap" prevede che gli importi suddetti siano riferiti al
periodo 9 agosto-27 settembre 1994.
Ove il Tesoro risulti, per una medesima data, contemporaneamente
creditore e debitore di somme nei confronti della ripetuta
controparte, i pagamenti da scambiarsi ai sensi dei citati accordi
avverranno esclusivamente per il saldo netto in lire risultante dalle
negoziazioni degli importi in valuta.

Art. 4.
Allo scopo di consentire alla Banca d'Italia di trasferire alle
menzionate banche estere in ciascuna "data di pagamento", con valuta
stesso giorno, i fondi in dollari USA e in marchi tedeschi previsti
dai precedenti articoli 2 e 3, il Tesoro metterà a disposizione
della Banca d'Italia un importo provvisorio in lire, almeno dieci
giorni prima della "data di pagamento".
Detto importo verrà conteggiato dalla Banca d'Italia in via
previsionale, sulla base del rapporto di cambio disponibile al
momento della determinazione e verrà comunicato al Tesoro quindici
giorni prima della messa a disposizione dei fondi in lire.
Le somme saranno rimesse dal Tesoro mediante mandato di pagamento
sulla sezione di tesoreria provinciale di Roma a favore della Banca
d'Italia - Amministrazione centrale, estinguibile con accreditamento
in conto. Gli importi saranno accreditati in un apposito conto
provvisorio infruttifero aperto presso l'Amministrazione centrale
della Banca d'Italia, denominato: "Ministero del tesoro - Prestito
del Tesoro di 2.000 milioni di USD, emissione 27 settembre 1993,
codice 36654".
La Banca d'Italia provvederà ad acquistare dall'Ufficio italiano
dei cambi, addebitando il suddetto conto provvisorio, l'ammontare
necessario delle valute da trasferire, al cambio vigente in Italia
due giorni lavorativi precedenti la "data di pagamento", cioè la
data di messa a disposizione dei fondi alle rispettive banche.
L'eventuale differenza a debito o a credito del Tesoro verrà
regolata successivamente.

Art. 5.
Qualora il Tesoro, in forza dell'art. 10 del decreto ministeriale
16 settembre 1993, provveda a stipulare ulteriori contratti di
"swap", anche con controparti diverse dalla Merrill Lynch Derivative
Products Inc., i rapporti finanziari tra Ministero del tesoro e Banca
d'Italia saranno regolati con le modalità indicate nei precedenti
articoli 3 e 4.

Art. 6.
Pure con le modalità di cui all'art. 4 verranno forniti i fondi
per pagamenti che il Tesoro dovesse eventualmente effettuare a fronte
di impegni comunque derivanti dagli accordi sopra menzionati.
Inoltre, a titolo di rimborso spese, verrà riconosciuto alla Banca
d'Italia, un importo forfettario annuo di lire 10 milioni,
corrisposto in uno con i fondi relativi alla "data di pagamento" del
mese di settembre di ogni anno di vita del prestito con inizio dal 27
settembre 1994.
La prima provvista di fondi è stata effettuata con riferimento al
pagamento degli interessi di scadenza 27 marzo 1994.

Art. 7.
Entro il mese di settembre di ogni anno, a partire dal 1995,
l'Amministrazione centrale della Banca d'Italia trasmetterà al
Ministero del tesoro il rendiconto relativo all'anno precedente.

Art. 8.
In relazione ai termini di prescrizione, cinque anni dalla data di
scadenza del pagamento degli interessi e dalla data stabilita per il
rimborso del capitale, i fondi in valuta eventualmente non utilizzati
dal "Fiscal Agent" e restituiti dallo stesso, saranno messi a
disposizione del Ministero del tesoro.
La Banca d'Italia, su richiesta del Ministero del tesoro -
Direzione generale del tesoro, provvederà a negoziare contro lire i
fondi in dollari USA non utilizzati e a versare il relativo
controvalore all'entrata del bilancio statale.

Art. 9.
Gli atti, i documenti e la corrispondenza riguardanti il servizio
finanziario del prestito devono intendersi esenti da imposte di
registro e di bollo e dalle tasse sulle concessioni governative.

Art. 10.
Le spese di cui al precedente art. 6 faranno carico al cap. 4473
dello stato di previsione della spesa del Ministero del tesoro per
l'anno finanziario 1994, ed a quelli corrispondenti per gli anni
successivi.
L'onere relativo all'anno finanziario 1994 è di lire 10 milioni.
Il presente decreto verrà inviato per il visto all'Ufficio
centrale di ragioneria per i servizi del debito pubblico e sarà
pubblicato nella Gazzetta Ufficiale della Repubblica italiana.
Roma, 26 settembre 1994
Il Ministro: DINI