Serie Generale n. 205 del 2-9-2022
LEGGI ED ALTRI ATTI NORMATIVI
DECRETO LEGISLATIVO 3 agosto 2022, n. 131
Adeguamento della normativa nazionale alle disposizioni del regolamento (UE) 2017/2402, che stabilisce un quadro generale per la cartolarizzazione, instaura un quadro specifico per cartolarizzazioni semplici, trasparenti e standardizzate e modifica le direttive 2009/65/CE, 2009/138/CE e 2011/61/UE e i regolamenti (CE) n. 1060/2009 e (UE) n. 648/2012. Modifiche al decreto legislativo 24 febbraio 1998, n. 58. (22G00140) (GU Serie Generale n.205 del 02-09-2022)
Nota: note: Entrata in vigore del provvedimento: 03/09/2022

IL PRESIDENTE DELLA REPUBBLICA

Visti gli articoli 76 e 87, quinto comma, della Costituzione;
Visto l'articolo 14 della legge 23 agosto 1988, n. 400, recante
disciplina dell'attività di Governo e ordinamento della Presidenza
del Consiglio dei ministri;
Vista la legge 22 aprile 2021, n. 53, recante delega al Governo per
il recepimento delle direttive europee e l'attuazione di altri atti
dell'Unione europea - Legge di delegazione europea 2019-2020, e, in
particolare, i principi e i criteri direttivi di cui all'articolo 25;
Vista la legge 24 dicembre 2012, n. 234, recante norme generali
sulla partecipazione dell'Italia alla formazione e all'attuazione
della normativa e delle politiche dell'Unione europea e, in
particolare, l'articolo 31;
Visto il regolamento (UE) 2017/2402, che stabilisce un quadro
generale per la cartolarizzazione, instaura un quadro specifico per
cartolarizzazioni semplici, trasparenti e standardizzate e modifica
le direttive 2009/65/CE, 2009/138/CE e 2011/61/UE e i regolamenti
(CE) n. 1060/2009 e (UE) n. 648/2012;
Visto il decreto legislativo 24 febbraio 1998, n, 58, recante testo
unico delle disposizioni in materia di intermediazione finanziaria,
ai sensi degli articoli 8 e 21 della legge 6 febbraio 1996, n. 52
(TUF);
Vista la preliminare deliberazione del Consiglio dei ministri,
adottata nella riunione del 5 maggio 2022;
Acquisiti i pareri delle competenti Commissioni della Camera dei
deputati e del Senato della Repubblica;
Vista la deliberazione dei Consiglio dei ministri, adottata nella
riunione del 28 luglio 2022;
Sulla proposta del Presidente del Consiglio dei ministri e del
Ministro dell'economia e delle finanze, di concerto con i Ministri
degli affari esteri e della cooperazione internazionale, della
giustizia, dello sviluppo economico e del lavoro e delle politiche
sociali;

Emana
il seguente decreto legislativo:

Art. 1

Modifiche al decreto legislativo 24 febbraio 1998, n. 58

1. Dopo l'articolo 4-septies.1 del decreto legislativo 24 febbraio
1998, n. 58, è inserito il seguente:
«Art. 4-septies.2 (Individuazione delle autorità nazionali
competenti ai sensi del regolamento (UE) 2017/2402 che stabilisce un
quadro generale per la cartolarizzazione, instaura un quadro
specifico per cartolarizzazioni semplici, trasparenti e
standardizzate). - 1. La Banca d'Italia, la CONSOB, l'IVASS e la
COVIP sono le autorità nazionali competenti ai sensi del regolamento
(UE) 2017/2402, secondo le rispettive attribuzioni e conformemente a
quanto disposto dal presente articolo.
2. Ai fini del presente articolo valgono le seguenti definizioni:
a) "cartolarizzazione": l'operazione o lo schema di cui
all'articolo 2, numero 1) del regolamento (UE) 2017/2402;
b) "società veicolo per la cartolarizzazione" o "SSPE": un
soggetto di cui all'articolo 2, numero 2) del regolamento (UE)
2017/2402;
c) "cedente": un soggetto di cui all'articolo 2, numero 3) del
regolamento (UE) 2017/2402;
d) "promotore": un soggetto di cui all'articolo 2, numero 5)
del regolamento (UE) 2017/2402.
e) "investitore istituzionale": un investitore di cui
all'articolo 2, numero 12) del regolamento (UE) 2017/2402;
f) "prestatore originario": un soggetto di cui all'articolo 2,
numero 20) del regolamento (UE) 2017/2402;
g) "impresa di assicurazione": il soggetto di cui alla lettera
u) dell'articolo 1, comma 1, del decreto legislativo 7 settembre
2005, n. 209, incluse le sedi secondarie in Italia di imprese aventi
sede legale in uno Stato terzo;
h) "impresa di riassicurazione": il soggetto di cui alla
lettera cc) dell'articolo 1, comma 1, del decreto legislativo 7
settembre 2005, n. 209, incluse le sedi secondarie in Italia di
imprese aventi sede legale in uno Stato terzo;
i) "ente pensionistico aziendale o professionale": un fondo
pensione che risulti iscritto all'albo tenuto dalla COVIP e che
rientri tra quelli di cui agli articoli 4, comma 1, e 12 del decreto
legislativo 5 dicembre 2005, n. 252, ovvero tra quelli dell'articolo
20 del medesimo decreto aventi soggettività giuridica.».
3. Ai fini del comma 1, fermi restando i compiti attribuiti alla
Banca Centrale Europea (BCE) dal regolamento (UE) n. 1024/2013, la
Banca d'Italia è l'autorità competente a:
a) vigilare sul rispetto degli obblighi stabiliti all'articolo
5 del regolamento (UE) 2017/2402 per banche, imprese di investimento,
gestori, nonchè per gli intermediari finanziari iscritti nell'albo
previsto dall'articolo 106 del T.U. bancario che detengono una
posizione verso una cartolarizzazione o che ricevono istruzioni di
adempiere agli obblighi di un altro investitore istituzionale ai
sensi dell'articolo 5, paragrafo 5, del regolamento (UE) 2017/2402;
b) vigilare sull'adempimento degli obblighi stabiliti agli
articoli 6, 7, 8 e 9 del regolamento (UE). 2017/2402 nelle
cartolarizzazioni in cui il cedente o il prestatore originario o il
promotore o la SSPE siano banche, imprese di investimento, gestori, o
intermediari finanziari iscritti nell'albo previsto dall'articolo 106
del T.U. bancario.
4. Ai fini del comma 1, l'IVASS è l'autorità competente a:
a) vigilare sul rispetto degli obblighi stabiliti all'articolo
5 del regolamento (UE) 2017/2402 per le imprese di assicurazione o di
riassicurazione che detengono una posizione verso una
cartolarizzazione o che ricevono istruzioni di adempiere agli
obblighi di un altro investitore istituzionale ai sensi dell'articolo
5, paragrafo 5, del regolamento (UE) 2017/2402;
b) vigilare sull'adempimento degli obblighi stabiliti agli
articoli 6, 7, 8 e 9 del regolamento (UE) 2017/2402 nelle
cartolarizzazioni in cui il cedente o il prestatore originario siano
imprese di assicurazione o di riassicurazione.
5. Ai fini del comma 1, la COVIP è l'autorità competente a:
a) vigilare sul rispetto degli obblighi stabiliti all'articolo
5 del regolamento (UE) 2017/240 per gli enti pensionistici aziendali
o professionali;
b) vigilare sull'adempimento degli obblighi stabiliti agli
articoli 6, 7, 8 e 9 del regolamento (UE) 2017/2402 nelle
cartolarizzazioni in cui il cedente sia un ente pensionistico
aziendale o professionale.
6. Ai fini del comma 1, la CONSOB è l'autorità competente a:
a) vigilare sul rispetto degli obblighi stabiliti all'articolo
3 del regolamento (UE) 2017/2402;
b) vigilare sull'adempimento degli obblighi stabiliti agli
articoli 6, 7, 8 e 9 del regolamento (UE) 2017/2402 quando nè il
cedente nè il prestatore originario nè la SSPE stabiliti
nell'Unione siano soggetti vigilati; per soggetti vigilati si
intendono quelli contemplati dagli atti legislativi dell'Unione
citati all'articolo 29, paragrafo 3, del regolamento (UE) 2017/2402;
c) vigilare sulla conformità da parte di cedenti, promotori e
SSPE agli articoli da 18 a 27 del regolamento (UE) 2017/2402;
d) autorizzare il verificatore terzo di cui all'articolo 27,
comma 2, del regolamento (UE). 2017/2402 secondo quanto previsto
dall'articolo 28 del medesimo regolamento, vigilare sulla conformità
di questo soggetto all'articolo 28 del medesimo regolamento, nonchè
revocare la citata autorizzazione.
7. Nei confronti dei cedenti, dei prestatori originari, dei
promotori e delle SSPE, anche quando siano soggetti non vigilati, la
Banca d'Italia, la CONSOB, l'IVASS e la COVIP esercitano i poteri di
vigilanza e di indagine previsti dall'articolo 30 del regolamento
(UE) 2017/2402 e dalla normativa di settore, ivi inclusi quelli
previsti dall'art. 6-bis, secondo le rispettive attribuzioni indicate
nei commi precedenti. La CONSOB può esercitare, altresì, nei
confronti di chiunque gli ulteriori poteri previsti dall'articolo
187-octies, secondo le modalità ivi stabilite e può dettare
disposizioni inerenti alla procedura di autorizzazione dei
verificatori terzi di cui all'articolo 27, paragrafo 2, del
regolamento (UE) 2017/2402 e di eventuale revoca. Le predette
autorità adempiono agli obblighi informativi verso l'AESFEM previsti
dall'articolo 37, paragrafo 6, del regolamento (UE) 2017/2402 secondo
le rispettive attribuzioni.
8. Ai fini dei commi 3 lettera b), 4 lettera b) e 5 lettera b),
se i cedenti, i prestatori originari, i promotori e le SSPE non sono
tutti soggetti vigilati, la Banca d'Italia, l'IVASS e la COVIP
esercitano i poteri di vigilanza e d'indagine previsti dal comma 7
per il tramite dei soggetti vigilati. A questi fini, i soggetti non
vigilati trasmettono le informazioni necessarie a quelli vigilati,
che li inviano alla propria Autorità di vigilanza. Resta ferma la
facoltà per la Banca d'Italia, l'IVASS e la COVIP, di chiedere le
informazioni direttamente ai soggetti non vigilati.
9. Per assicurare il rispetto del presente articolo nonchè del
regolamento indicato dal comma 1, la Banca d'Italia, la CONSOB,
l'IVASS e la COVIP possono emanare disposizioni di attuazione del
presente articolo, ciascuna nell'ambito delle proprie competenze. Nel
rispetto della reciproca indipendenza, esse individuano inoltre forme
di coordinamento operativo, anche ai sensi dell'articolo 20 della
legge 28 dicembre 2005, n. 262, per l'esercizio delle competenze e
dei poteri loro attribuiti ai sensi del presente articolo, anche
attraverso protocolli d'intesa, senza nuovi o maggiori oneri a carico
della finanza pubblica, anche al fine di disciplinare i casi in cui
ai sensi dei commi 3, lettera b), 4, lettera b), 5, lettera b), per
la medesima operazione di cartolarizzazione siano coinvolte più
autorità di vigilanza. Le citate autorità collaborano tra loro,
anche ai sensi dell'articolo 21 della legge 28 dicembre 2005, n. 262,
per agevolare l'esercizio delle competenze e dei poteri loro
attribuiti e si scambiano informazioni.».
2. Dopo l'articolo 190-bis.1 del decreto legislativo 24 febbraio
1998, n. 58, è inserito il seguente:
«Art. 190-bis.2 (Sanzioni amministrative relative alle violazioni
delle disposizioni del regolamento (UE) 2017/2402). - 1. Per le
violazioni degli articoli 3, 5, 6, 7, 9, 18, 19, 20, 21, 22, 23, 24,
25, 26, 27 paragrafi 1 e 4 e 28 paragrafo 2 del regolamento (UE)
2017/2402 e delle norme tecniche di regolamentazione e attuazione
previste dal medesimo regolamento, si applica:
a) nei confronti delle società ed enti che rivestono il ruolo
di cedente, prestatore originario, promotore, SSPE, investitore
istituzionale, venditore di una posizione verso la cartolarizzazione
di cui all'articolo 3 del regolamento (UE) 2017/2402, gestore che
riceve istruzioni da un investitore istituzionale di cui all'articolo
5,paragrafo, 5 del regolamento (UE) 2017/2402 o verificatore terzo di
cui all'articolo 27, comma 2, del regolamento (UE) 2017/2402, la
sanzione amministrativa pecuniaria da euro trentamila fino a euro
cinque milioni, ovvero fino al dieci per cento del fatturato totale
annuo, quando tale importo è superiore a euro cinque milioni e il
fatturato è determinato secondo quanto previsto dalla normativa di
settore dell'autore della violazione;
b) nei confronti delle persone fisiche di cui al comma 4 del
presente articolo, la sanzione amministrativa pecuniaria da euro
cinquemila fino a euro cinque milioni.
2. Fermo restando quanto previsto al comma 1, per le violazioni
degli articoli 19, 20, 21, 22, 23, 24, 25, 26 e 27 paragrafo 1 del
regolamento (UE) 2017/2402, si applica nei confronti del cedente e
del promotore per un periodo non inferiore a sei mesi e non superiore
a tre anni il divieto di notificare, ai sensi dell'articolo 27
paragrafo 1, del regolamento (UE) 2017/2402, che una
cartolarizzazione soddisfa i requisiti stabiliti agli articoli da 19
a 22 o agli articoli da 23 a 26 del citato regolamento.
3. Fermo restando quanto previsto al comma 1, per le violazioni
dell'articolo 28 paragrafo 2 del regolamento (UE) 2017/2402, si
applica nei confronti del soggetto di cui all'articolo 28 del
regolamento (UE) 2017/2402 la sospensione da uno a quattro mesi
dell'autorizzazione di cui al medesimo articolo.
4. Fermo quanto previsto dal comma 1, lettera a), la sanzione
indicata dal comma 1, lettera b) si applica nei confronti dei
soggetti che svolgono funzioni di amministrazione, di direzione o
controllo e del personale delle società e degli enti nei confronti
dei quali sono accertate le violazioni, nei casi previsti
dall'articolo 190-bis, comma 1, lettera a).
5. Alle violazioni previste dal presente articolo si applica
l'articolo 187-quinquiesdecies, comma 1-quater.
6. Con il provvedimento di applicazione della sanzione
amministrativa pecuniaria, in ragione della gravità della violazione
accertata e tenuto conto dei criteri stabiliti dall'articolo 194-bis
e di quelli stabiliti nel paragrafo 2 dell'articolo 33 del
regolamento (UE) 2017/2402, può essere applicata nei confronti della
persona fisica ritenuta responsabile della violazione la sanzione
amministrativa accessoria dell'interdizione, per un periodo non
inferiore a sei mesi e non superiore a tre anni, dallo svolgimento di
funzioni di amministrazione, direzione e controllo presso cedenti,
promotori o SSPE.
7. Le sanzioni amministrative previste dal presente articolo sono
disposte e irrogate dalla Banca d'Italia, dalla CONSOB, dall'IVASS e
dalla COVIP secondo le rispettive attribuzioni di vigilanza
specificate all'articolo 4-septies.2 e le rispettive procedure
sanzionatorie. Nei riguardi dell'IVASS e della COVIP trovano comunque
applicazione, per quanto di rispettiva competenza e ai fini del
presente articolo, gli articoli, 194-quater, 194-septies e 195-ter,
comma 1-bis. IVASS e COVIP pubblicano le sanzioni irrogate secondo le
procedure di settore.».
3. All'articolo 194-quater, comma 1, del decreto legislativo 24
febbraio 1998, n. 58, dopo la lettera c-novies), è inserita la
seguente: «c-decies) delle norme del regolamento (UE) 2017/2402
richiamate dall'articolo 190-bis.2, comma 1.».
4. All'articolo 194-septies, comma 1, del decreto legislativo 24
febbraio 1998, n. 58, dopo la lettera e-octies), è inserita la
seguente: «e-novies) delle norme del regolamento (UE) 2017/2402
richiamate dall'articolo 190-bis.2, comma 1.».

Art. 2

Clausola di invarianza finanziaria

1. Dall'attuazione del presente decreto non devono derivare nuovi o
maggiori oneri a carico della finanza pubblica. Le amministrazioni
interessate provvedono all'attuazione dei compiti derivanti dal
presente decreto con le risorse umane, strumentali e finanziarie
disponibili a legislazione vigente.

Art. 3

Entrata in vigore

1. Il presente decreto entra in vigore il giorno successivo alla
sua pubblicazione nella Gazzetta Ufficiale della Repubblica italiana.
Il presente decreto, munito del sigillo dello Stato, sarà inserito
nella Raccolta ufficiale degli atti normativi della Repubblica
italiana. È fatto obbligo a chiunque spetti di osservarlo e di farlo
osservare.
Dato a Roma, addì 3 agosto 2022

MATTARELLA

Draghi, Presidente del Consiglio
dei ministri

Franco, Ministro dell'economia e
delle finanze

Di Maio, Ministro degli affari
esteri e della cooperazione
internazionale

Cartabia, Ministro della giustizia

Giorgetti, Ministro dello sviluppo
economico

Orlando, Ministro del lavoro e
delle politiche sociali

Visto, il Guardasigilli: Cartabia