批判派はまた、1990年代半ばのCRA改正が、さもなくば融資不適格だった筈の低所得者への住宅ローン総額を増大させ、そのうちかなりの数がサブプライムだったにもかかわらずCRAに基づく住宅ローンの証券化を許したと主張している。
反对者还声称，在90年代中期对社区再投资法的修订，增加了大量、对要不是该法就不合格之低收入借款人的抵押贷款发行，并允许符CRA规定抵押贷款的证券炒作，即使其中好一些都是次级贷款。