952.03   1 / 82   Ordinanza  sui fondi propri e sulla ripartizione dei rischi delle banche  e delle società di intermediazione mobiliare1   (Ordinanza sui fondi propri, OFoP)   del 1° giugno 2012 (Stato 1° gennaio 2023)     Il Consiglio federale svizzero,   visti gli articoli 3 capoverso 2 lettera b, 3g, 4 capoversi 2 e 4, 4bis capoverso 2, 10  capoverso 4 lettera a e 56 della legge dell’8 novembre 19342 sulle banche (LBCR)  e gli articoli 46 capoverso 3 e 72 della legge del 15 giugno 20183 sugli istituti  finanziari (LIsFi),4   ordina:   Titolo primo: Disposizioni generali   Capitolo 1: Oggetto, campo d’applicazione e definizioni   Art. 1 Principio   1 Al fine di proteggere i creditori e la stabilità del sistema finanziario, le banche e le  società di intermediazione mobiliare che tengono conti devono disporre di fondi pro- pri proporzionati alla loro attività commerciale e ai loro rischi e limitare in modo ade- guato i loro rischi.5   2 Le banche e le società di intermediazione mobiliare6 coprono con fondi propri i loro  rischi di credito, rischi di mercato, rischi senza controparte e rischi operativi.   Art. 2 Oggetto   1 La presente ordinanza disciplina:   a. i fondi propri computabili;   b. i rischi da coprire con fondi propri e l’entità della copertura;   c. la ripartizione dei rischi, segnatamente i limiti per i grandi rischi e il tratta- mento di posizioni interne al gruppo;        RU 2012 5441   1 Nuovo testo giusta l’all. 1 n. II 10 dell’O del 6 nov. 2019 sugli istituti finanziari, in vigore   dal 1° gen. 2020 (RU 2019 4633).  2 RS 952.0  3 RS 954.1  4 Nuovo testo giusta l’all. 1 n. II 10 dell’O del 6 nov. 2019 sugli istituti finanziari, in vigore   dal 1° gen. 2020 (RU 2019 4633).  5 Nuovo testo giusta l’all. 1 n. II 10 dell’O del 6 nov. 2019 sugli istituti finanziari, in vigore   dal 1° gen. 2020 (RU 2019 4633).  6 Nuova espressione giusta l’all. 1 n. II 10 dell’O del 6 nov. 2019 sugli istituti finanziari, in   vigore dal 1° gen. 2020 (RU 2019 4633). Di detta mod. é tenuto conto in tutto il testo.   952.03     Banche e casse di risparmio   2 / 82   952.03   d. le esigenze particolari per le banche di rilevanza sistemica.   2 L’Autorità federale di vigilanza sui mercati finanziari (FINMA) può emanare dispo- sizioni di esecuzione tecniche.   Art. 3 Campo d’applicazione   La presente ordinanza si applica alle banche ai sensi della LBCR e alle società di  intermediazione mobiliare che tengono conti ai sensi della LIsFi (qui di seguito ban- che).7   Art. 4 Definizioni   Nella presente ordinanza s’intende per:   a. borsa regolata: un istituto regolato in modo adeguato secondo criteri ricono- sciuti a livello internazionale e sottoposto a vigilanza, che ha lo scopo di ef- fettuare simultaneamente la compera e la vendita di valori mobiliari tra più  società di intermediazione mobiliare e che garantisce tali operazioni mediante  una sufficiente liquidità del mercato;   b. indice principale: un indice che comprende la totalità dei valori mobiliari ne- goziati in una borsa regolata (indice del mercato globale) o una selezione dei  principali valori mobiliari di detta borsa, oppure un indice composto dai prin- cipali valori mobiliari di più borse regolate;   c. impresa regolata: un’impresa attiva nel settore finanziario tenuta a rispettare  norme adeguate in materia di fondi propri, segnatamente per quanto concerne  i rischi d’esercizio, regolata secondo criteri riconosciuti a livello internazio- nale e sottoposta alla vigilanza di un’autorità di vigilanza sulle banche, sulle  società di intermediazione mobiliare o sulle assicurazioni;   d. titolo di partecipazione: titolo che attesta la partecipazione al capitale sociale  di un’impresa;   e. strumento di capitale proprio: titolo di partecipazione nei fondi propri di base  di qualità primaria o nei fondi propri di base supplementari, nonché strumento  di debito nei fondi propri di base supplementari o nei fondi propri comple- mentari;   f. approccio di deduzione corrispondente: la procedura designata con la deno- minazione «corresponding deduction approach» negli standard minimi di Ba- silea;   g. strumento qualificato su saggi di interesse: uno strumento su saggi di inte- resse:   1. con un rating delle classi di rating 1–4 di almeno due agenzie di rating  riconosciute,       7 Nuovo testo giusta l’all. 1 n. II 10 dell’O del 6 nov. 2019 sugli istituti finanziari, in vigore  dal 1° gen. 2020 (RU 2019 4633).     Ordinanza sui fondi propri   3 / 82   952.03   2. con un rating delle classi di rating 1–4 di un’agenzia di rating ricono- sciuta, sempreché non sia disponibile alcun rating di una classe peggiore  di rating di un’altra agenzia di rating riconosciuta dalla FINMA,   3. senza rating di un’agenzia di rating riconosciuta, ma con una rendita alla  scadenza e una durata residua paragonabili a quelle dei titoli con un ra- ting delle classi di rating 1–4, sempreché i titoli dell’emittente siano ne- goziati in una borsa regolata o in un mercato nel quale almeno tre opera- tori principali («market makers») indipendenti tra di loro effettuano di  norma quotazioni quotidiane che sono pubblicate regolarmente, o   4. senza rating di un’agenzia di rating riconosciuta (rating esterno), ma con  un rating interno alla banca (rating interno) corrispondente alle classi di  rating 1–4, sempreché i titoli dell’emittente siano negoziati in una borsa  regolata o in un mercato nel quale almeno tre operatori principali indi- pendenti tra di loro effettuano di norma quotazioni quotidiane che sono  pubblicate regolarmente;   h. standard minimi di Basilea: i documenti del Comitato di Basilea per la vigi- lanza sulle banche che sono determinanti per il calcolo delle esigenze sui fondi  propri8.   Art. 5 Portafoglio di negoziazione   1 Le banche possono tenere un portafoglio di negoziazione con posizioni in strumenti  finanziari e in merci, detenute nell’intento del loro commercio o a garanzia di altre  posizioni.   2 Esse possono assegnare al portafoglio di negoziazione unicamente posizioni:   a. la cui commerciabilità non è limitata da convenzioni contrattuali; o   b. che possono essere garantite integralmente in qualsiasi momento.   3 È dato intento di commercio se la banca ha l’intenzione:   a. di detenere le posizioni a breve scadenza;   b. di approfittare di fluttuazioni a breve scadenza dei prezzi del mercato; o   c. di realizzare utili di arbitraggio.   4 Le posizioni devono essere valutate frequentemente ed esattamente. Il portafoglio di  negoziazione deve essere gestito attivamente.   Art. 6 Agenzie di rating   1 La FINMA può riconoscere un’agenzia di rating se:   a. i metodi di rating e i rating dell’agenzia sono oggettivi;   b. l’agenzia e le sue procedure di rating sono indipendenti;       8 Gli attuali standard minimi di Basilea possono essere consultati all’indirizzo Internet  www.bis.org/bcbs oppure ottenuti presso la Banca dei regolamenti internazionali,   Centralbahnplatz 2, 4002 Basilea.     Banche e casse di risparmio   4 / 82   952.03   c. l’agenzia rende accessibili i suoi rating e le informazioni su cui questi si ba- sano;   d. l’agenzia pubblica i suoi metodi di rating, il suo codice di condotta, i principi  della retribuzione e le caratteristiche principali dei suoi rating;   e. l’agenzia dispone di sufficienti risorse; e   f. l’agenzia e i suoi rating sono credibili.   2 La FINMA pubblica un elenco delle agenzie di rating riconosciute.   3 Se constata che un’agenzia di rating riconosciuta non adempie più le condizioni di  riconoscimento, la FINMA le revoca il riconoscimento.   Capitolo 2: Consolidamento   Art. 7 Obbligo di consolidamento   1 Oltre che a livello di singolo istituto, le norme in materia di fondi propri e di riparti- zione dei rischi devono essere adempiute a livello di gruppo finanziario o di conglo- merato finanziario (obbligo di consolidamento).   2 Il consolidamento comprende tutte le società del gruppo attive nel settore finanziario  ai sensi dell’articolo 4 in combinato disposto con l’articolo 22 dell’ordinanza del 30  aprile 20149 sulle banche (OBCR), con le seguenti eccezioni:10   a. fatto salvo l’articolo 12, le partecipazioni nel settore delle assicurazioni sono  consolidate unicamente nell’ambito delle norme in materia di ripartizione dei  rischi;   b. la gestione di investimenti collettivi di capitale per conto di investitori o la  detenzione del capitale di costituzione di società di investimento non fondano  alcun obbligo di consolidamento dell’investimento collettivo di capitale.   3 Se la banca detiene uno strumento di capitale proprio in un’impresa non consolidata  ai sensi del capoverso 2 lettera a, tale strumento sottostà all’approccio di deduzione  corrispondente.   4 Se la banca detiene uno strumento di capitale proprio in un’impresa non consolidata  ai sensi del capoverso 2 lettera b, tale strumento sottostà all’approccio di deduzione  corrispondente senza riferimento a una franchigia.   Art. 8 Tipi di consolidamento e opzioni della banca   1 Le partecipazioni maggioritarie a imprese soggette all’obbligo di consolidamento  devono essere integralmente consolidate.   2 Per le partecipazioni detenute dalla banca unitamente a un secondo azionista o un  secondo socio in ragione del 50 per cento dei voti ognuno («joint venture»), la banca       9 RS 952.02  10 Nuovo testo giusta l’all. 2 n. 4 dell’O sulle banche del 30 apr. 2014, in vigore dal    1° gen. 2015 (RU 2014 1269).     Ordinanza sui fondi propri   5 / 82   952.03   può scegliere tra il consolidamento integrale, il consolidamento per quote o l’approc- cio di deduzione corrispondente.   3 Per le partecipazioni minoritarie di almeno il 20 per cento a imprese soggette all’ob- bligo di consolidamento sulle quali la banca esercita direttamente o indirettamente un  influsso dominante unitamente ad altri proprietari, la banca può scegliere tra il conso- lidamento per quote o l’approccio di deduzione corrispondente.   4 Alle altre partecipazioni minoritarie si applica l’approccio di deduzione corrispon- dente.   5 Nel consolidamento per quote si tiene conto dei fondi propri computabili e necessari,  nonché dei grandi rischi, in modo corrispondente alla quota di partecipazione.   6 Le partecipazioni cui è stato applicato l’approccio di deduzione corrispondente non  sono considerate nella ripartizione dei rischi.   7 Nei casi di cui ai capoversi 2 e 3, l’approccio di deduzione corrispondente si applica  senza riferimento a una franchigia.   Art. 9 Trattamento diverso con il consenso della società di audit   1 Con il consenso della società di audit le seguenti partecipazioni possono essere trat- tate come partecipazioni da non consolidare:   a. partecipazioni a imprese che a motivo delle loro dimensioni e della loro atti- vità commerciale sono irrilevanti ai fini dell’osservanza delle norme in mate- ria di fondi propri;   b. partecipazioni di durata inferiore a un anno a importanti società del gruppo.   2 Con il consenso della società di audit le partecipazioni superiori al 50 per cento dei  voti possono essere eccezionalmente consolidate per quote se è stabilito contrattual- mente che:   a. il sostegno all’impresa soggetta all’obbligo di consolidamento è limitato alla  quota della banca; e   b. gli altri azionisti o soci sono tenuti a prestare aiuto fino a concorrenza della  loro quota e sono in grado di adempiere legalmente e finanziariamente questo  obbligo.   3 Alle partecipazioni escluse dal consolidamento in virtù del capoverso 1 si applica  l’approccio di deduzione corrispondente senza riferimento a una franchigia.   Art. 10 Norme particolari   1 In casi particolari la FINMA può esentare integralmente o parzialmente la banca  dall’adempimento delle norme in materia di fondi propri e di ripartizione dei rischi a  livello di singolo istituto, segnatamente se sono adempiute le condizioni dell’arti- colo 17 OBCR11.12       11 RS 952.02  12 Nuovo testo giusta l’all. 2 n. 4 dell’O sulle banche del 30 apr. 2014, in vigore dal   1° gen. 2015 (RU 2014 1269).     Banche e casse di risparmio   6 / 82   952.03   2 Nel quadro dell’adempimento delle norme in materia di fondi propri a livello di  gruppo finanziario o di conglomerato finanziario, la FINMA può ordinare oneri sup- plementari concernenti la capitalizzazione adeguata di un’impresa al vertice non sot- toposta a vigilanza come singolo istituto.   3 In casi particolari la FINMA può consentire alla banca di consolidare già a livello di  singolo istituto (consolidamento singolo) società del gruppo attive nel settore finan- ziario, in considerazione delle loro strette relazioni con la banca.   Art. 11 Gruppi finanziari subordinati   1 L’obbligo di consolidamento si applica a ogni gruppo finanziario, anche se un  gruppo finanziario o un conglomerato finanziario sovraordinati sono già sottoposti  alla vigilanza della FINMA.   2 In casi particolari la FINMA può esentare i gruppi finanziari subordinati dall’obbligo  di consolidamento, segnatamente se:   a. le società del gruppo sono attive esclusivamente in Svizzera; e   b. il gruppo finanziario o il conglomerato finanziario sovraordinati sottostanno  dal canto loro a una vigilanza consolidata adeguata da parte di un’autorità di  vigilanza sui mercati finanziari.   Art. 12 Società captive per rischi operativi   Previa autorizzazione della FINMA, le società del gruppo che perseguono esclusiva- mente l’assicurazione dei rischi operativi interna al gruppo possono essere integral- mente consolidate a livello di gruppo finanziario e, se del caso, essere oggetto di un  consolidamento singolo (art. 10 cpv. 3), come le società del gruppo attive nel settore  finanziario.   Art. 13 Partecipazioni estranee al settore finanziario   I limiti superiori delle partecipazioni qualificate di una banca a un’impresa estranea  al settore finanziario ai sensi dell’articolo 4 capoverso 4 LBCR non si applicano se:   a. simili partecipazioni sono state acquisite temporaneamente nel quadro del ri- sanamento o del salvataggio di un’impresa;   b. i valori mobiliari sono ripresi per la durata normale dell’operazione di emis- sione; o   c. la differenza tra il valore contabile e i limiti superiori applicabili a queste par- tecipazioni è integralmente coperta da fondi propri liberamente disponibili.      Ordinanza sui fondi propri   7 / 82   952.03   Capitolo 3:  Comprova dell’adeguatezza dei fondi propri e relativa pubblicazione   Art. 14 Comprova dei fondi propri   1 Le banche comprovano ogni trimestre l’adeguatezza dei fondi propri di cui dispon- gono. La FINMA definisce il contenuto della comprova.   2 La comprova dei fondi propri su base consolidata deve essere fornita semestral- mente.   3 Le comprove devono essere presentate alla Banca nazionale svizzera al più tardi sei  settimane dopo la fine del trimestre o del semestre.   Art. 15 Basi di calcolo   Per il calcolo dei fondi propri computabili e necessari oggetto della comprova la banca  si fonda sulla chiusura allestita conformemente alle norme della FINMA in materia di  rendiconto. La FINMA disciplina le eccezioni a questo principio.   Art. 16 Pubblicazione    1 Le banche informano adeguatamente il pubblico in merito ai loro rischi e ai loro  fondi propri. Il calcolo dei fondi propri computabili deve basarsi sul rendiconto; tale  nesso deve essere verificabile.   2 Sono esclusi da tale obbligo i banchieri privati che non si rivolgono al pubblico per  accettare depositi di capitali.   3 La FINMA emana disposizioni di esecuzione tecniche. Stabilisce in particolare quali  informazioni devono essere pubblicate oltre al consuntivo annuale e ai bilanci inter- medi.   Capitolo 4: Applicazione semplificata   Art. 17   1 Le banche possono applicare in forma semplificata singole disposizioni della pre- sente ordinanza e delle disposizioni di esecuzione tecniche della FINMA che la pre- cisano se:   a. in tal modo evitano un dispendio sproporzionato;   b. garantiscono una gestione dei rischi adeguata alla loro attività commerciale; e   c. in tal modo il rapporto tra i fondi propri minimi e i fondi propri computabili  della banca è mantenuto almeno allo stesso livello.   2 Le banche assicurano il rispetto di queste condizioni e documentano il tipo di sem- plificazione.      Banche e casse di risparmio   8 / 82   952.03   Titolo secondo:   Fondi propri computabili e fondi supplementari in grado di assorbire  le perdite13   Capitolo 1: In generale   Art. 18 Componenti del capitale   1 I fondi propri computabili si compongono dei fondi propri di base («Tier 1 Capital»,  T1) e dei fondi propri complementari («Tier 2 Capital», T2).   2 I fondi propri di base si compongono dei fondi propri di base di qualità primaria  («Common Equity Tier 1», CET1) e dei fondi propri di base supplementari («Addi- tional Tier 1», AT1)   Art. 19 Copertura delle perdite   1 Le componenti del capitale coprono le perdite secondo l’ordine di priorità seguente:   a. i fondi propri di base di qualità primaria prima dei fondi propri di base sup- plementari;   b. i fondi propri di base supplementari prima dei fondi propri complementari.   2 I singoli strumenti della stessa componente di capitale (escluso CET1) possono co- prire le perdite secondo priorità diverse soltanto se lo statuto lo prevede o se tali prio- rità sono state previste al momento dell’emissione dello strumento.   Art. 20 Esigenze comuni per i fondi propri    1 I fondi propri devono essere integralmente versati oppure generati a livello interno  fino a concorrenza dell’importo computato.   2 Al momento dell’emissione non possono essere:   a. finanziati direttamente o indirettamente mediante la concessione di crediti  della banca a terzi;   b. compensati con crediti della banca;   c. garantiti con valori patrimoniali della banca.   3 I fondi propri sono postergati ai crediti non postergati di tutti gli altri creditori in  caso di liquidazione, fallimento o procedura di risanamento.   4 Gli strumenti di capitale che prevedono una conversione condizionale o una rinuncia  al credito non soltanto per il momento di una incombente insolvibilità (art. 29) sono  computati come componente del capitale nella loro qualità precedente la conversione  o la rinuncia al credito. Sono fatti salvi:       13 Nuovo testo giusta l’all. n. 2 dell’O del 23 nov. 2022, in vigore dal 1° gen. 2023   (RU 2022 804).     Ordinanza sui fondi propri   9 / 82   952.03   a.14 il computo ai fini della copertura delle esigenze per il cuscinetto di fondi pro- pri secondo l’articolo 43 capoverso 1 e l’allegato 8; e   b. le disposizioni sul capitale convertibile delle banche di rilevanza sistemica  secondo il titolo quinto.    Capitolo 2: Calcolo   Sezione 1: Fondi propri di base di qualità primaria (CET1)   Art. 21 Elementi computabili   1 Sono computabili come fondi propri di base di qualità primaria:   a. il capitale sociale versato;   b. le riserve palesi;   c. le riserve per rischi bancari generali, previa deduzione delle imposte differite  se a questo scopo non è stato effettuato un accantonamento;   d. l’utile riportato;   e.15 l’utile dell’esercizio corrente, previa deduzione della quota presumibile di di- stribuzione di utili, sempreché si sia in presenza di un conto economico com- pleto ai sensi delle disposizioni di esecuzione della FINMA fondate sull’arti- colo 42 OBCR16 o ai sensi di uno standard internazionale riconosciuto dalla  FINMA e purché lo stesso sia stato sottoposto a controllo sommario secondo  le prescrizioni della FINMA.   2 Le quote di capitale detenute da azionisti minoritari in imprese regolate integral- mente consolidate possono essere computate nella misura in cui possono essere com- putate nelle imprese stesse. Sono escluse dal computo le eccedenze di capitale attri- buibili agli azionisti minoritari calcolate sulla base di esigenze che includono il  cuscinetto («buffer») di fondi propri e i fondi propri supplementari.   Art. 22 Computabilità del capitale sociale   1 Il capitale sociale è computabile come fondi propri di base di qualità primaria se:   a. adempie le esigenze di cui all’articolo 20;   b. è stato oggetto di un’emissione diretta conformemente a una decisione o  un’autorizzazione dei proprietari;   c. non rappresenta nessun impegno dell’impresa;   d. è iscritto a bilancio in modo univoco e distinto conformemente alle norme in  materia di rendiconto determinanti;       14 Nuovo testo giusta il n. I dell’O del 22 nov. 2017, in vigore dal 1° gen. 2018   (RU 2017 7625).   15 Nuovo testo giusta l’all. 2 n. 4 dell’O sulle banche del 30 apr. 2014, in vigore   dal 1° gen. 2015 (RU 2014 1269).   16 RS 952.02     Banche e casse di risparmio   10 / 82   952.03   e. ha decorrenza illimitata e non è vincolato a nessuna disposizione dello statuto,  né a un impegno contrattuale della banca, di tenore opposto;   f. la distribuzione ai proprietari avviene da riserve distribuibili, senza nessun  impegno o privilegio;   g. nella liquidazione i proprietari non godono di privilegi né possono avanzare  pretese di rango anteriore nei confronti di un ricavo.   2 Le azioni privilegiate e il capitale di partecipazione sono computabili come fondi  propri di base di qualità primaria se:   a.17 adempiono le condizioni del capoverso 1;   b.18 rispondono alla stessa stregua del capitale sociale sotto forma di fondi propri  di base di qualità primaria; e   c.19 l’emittente in quanto società anonima non ha quotato in una borsa regolata le  proprie azioni ordinarie.   3 Per valutare se sono adempiute le condizioni di cui ai capoversi 1 e 2 lettera b, la  FINMA tiene conto della forma giuridica della banca e delle particolarità del suo ca- pitale sociale.   Art. 23 Tipi di capitale sociale   1 A seconda della forma giuridica della banca, il capitale sociale è il capitale azionario,  il capitale sociale o il capitale di dotazione; nel caso delle banche in forma di società  di persone (banchieri privati) è il capitale accomandato.   2 La FINMA può emanare disposizioni di esecuzione tecniche relative al riconosci- mento a fini prudenziali del capitale sociale delle banche.   Art. 24 Capitale di dotazione delle banche di diritto pubblico   Se un atto normativo cantonale o lo statuto prevede, per una banca di diritto pubblico,  una scadenza del capitale di dotazione, quest’ultimo è computabile come fondi propri  di base di qualità primaria se la scadenza:   a. ha lo scopo di permettere una nuova definizione delle condizioni; e   b. non comporta il rimborso del capitale di dotazione.   Art. 25 Conferimenti di capitale dei banchieri privati   1 I banchieri privati possono computare i conferimenti di capitale come fondi propri  di base di qualità primaria se:       17 Nuovo testo giusta l’all. 2 n. 4 dell’O sulle banche del 30 apr. 2014, in vigore dal  1° gen. 2015 (RU 2014 1269).   18 Nuovo testo giusta l’all. 2 n. 4 dell’O sulle banche del 30 apr. 2014, in vigore dal  1° gen. 2015 (RU 2014 1269).   19 Introdotta dall’all. 2 n. 4 dell’O sulle banche del 30 apr. 2014, in vigore dal 1° gen. 2015  (RU 2014 1269).     Ordinanza sui fondi propri   11 / 82   952.03   a. il loro ammontare è stabilito nel contratto di società sottoposto all’approva- zione della FINMA;   b. i conferimenti di capitale sono remunerati o danno diritto a una partecipazione  agli utili soltanto a condizione che alla fine dell’esercizio annuale sia disponi- bile un utile sufficiente a tale scopo; e   c. i conferimenti di capitale rispondono delle perdite alla stessa stregua del capi- tale accomandato.   2 I conferimenti di capitale possono essere ridotti soltanto mediante una procedura in  cui siano coinvolti tutti i soci illimitatamente responsabili.   3 I fondi propri di base di qualità primaria possono essere diminuiti mediante una ri- duzione dei conferimenti di capitale soltanto nella misura in cui i fondi propri residui  adempiano le esigenze di cui all’articolo 41.   Art. 26 Capitale sociale delle cooperative   1 Laddove lo statuto di una società cooperativa preveda il riscatto dei certificati di  quota del capitale sociale, quest’ultimo è computabile come fondi propri di base di  qualità primaria se lo statuto stabilisce che il riscatto:   a. può essere rifiutato dagli organi competenti della società in ogni momento e  senza motivazione; e   b. ha luogo soltanto nella misura in cui i fondi propri residui della banca adem- piano le esigenze di cui all’articolo 41.   2 Le pretese all’avanzo della liquidazione possono essere limitate soltanto se tale li- mitazione:   a. si applica in ugual misura a tutti i detentori di certificati di quota; ed   b. è prevista nello statuto.   3 La rinuncia a una quota dell’avanzo della liquidazione è possibile soltanto a favore  di:   a. un’istituzione pubblica oppure un’istituzione privata esentata dalle imposte; o   b.20 un’organizzazione centrale ai sensi dell’articolo 17 OBCR21, se la banca og- getto della liquidazione appartiene a tale organizzazione centrale.   4 Lo statuto non può garantire una distribuzione ai detentori dei certificati di quota,  nemmeno se stabilisce a tal fine un massimale.       20 Nuovo testo giusta l’all. 2 n. 4 dell’O sulle banche del 30 apr. 2014, in vigore dal  1° gen. 2015 (RU 2014 1269).   21 RS 952.02     Banche e casse di risparmio   12 / 82   952.03   Sezione 2:  Fondi propri di base supplementari («Additional Tier 1», AT1)   Art. 27 Computabilità    1 Uno strumento di capitale è computabile come fondi propri di base supplementari  se:   a. lo strumento adempie le esigenze di cui agli articoli 20 e 29;   b. lo strumento ha una scadenza illimitata e all’atto della sua emissione la banca  non crea l’aspettativa di un rimborso né crea l’aspettativa che quest’ultimo  sarà approvato dall’autorità di vigilanza;   c. la banca è autorizzata a effettuare un rimborso al più presto cinque anni dopo  l’emissione;   d. all’atto dell’emissione la banca precisa che l’autorità di vigilanza approverà  un rimborso soltanto se:   1. i fondi propri residui continuano ad adempiere le esigenze di cui all’arti- colo 41, o   2. a titolo sostitutivo sono emessi sufficienti fondi propri di qualità almeno  equivalente;   e. lo strumento non presenta caratteristiche atte a ostacolare in qualsiasi modo  l’aumento del capitale sociale della banca;   f. le distribuzioni della banca ai finanziatori avvengono soltanto su base volon- taria e a condizione che siano disponibili riserve distribuibili; ed   g. è escluso che le distribuzioni ai finanziatori aumentino nel corso della durata  a causa del rischio di credito specifico agli emittenti.   2 I titoli di partecipazione sono computabili come fondi propri di base supplementari  se adempiono le esigenze di cui al capoverso 1.   3 Gli impegni che adempiono le esigenze di cui al capoverso 1 sono computabili come  fondi propri di base supplementari se è previsto che, nel caso in cui si verifichi un  evento determinante definito contrattualmente («trigger») o al più tardi nel momento  in cui la quota dei fondi propri di base di qualità primaria scende sotto il 5,125 per  cento, essi siano annullati mediante:   a. riduzione del credito; o   b. conversione in fondi propri di qualità primaria.   4 Le condizioni d’emissione di uno strumento di capitale proprio che prevede una ri- nuncia condizionale al credito possono attribuire al finanziatore un diritto condizio- nato, con effetto differito, di partecipare al miglioramento della situazione finanziaria  della banca. Tale clausola non può pregiudicare in maniera sostanziale il rafforza- mento dei fondi propri della banca nel momento della riduzione del credito.   5 L’emissione dello strumento di capitale proprio è subordinata all’approvazione, da  parte della FINMA:   a. dell’evento definito contrattualmente di cui al capoverso 3; e     Ordinanza sui fondi propri   13 / 82   952.03   b. delle condizioni a cui è ammessa la partecipazione al miglioramento della si- tuazione finanziaria della banca ai sensi del capoverso 4.   6 Si applicano per analogia le disposizioni dell’articolo 21 capoverso 2 sul computo  delle quote di capitale detenute da azionisti minoritari in imprese regolate integral- mente consolidate.   Art. 28 Disponibilità nel gruppo finanziario   I fondi propri di base supplementari emessi da una società a scopo specifico non ope- rativa («special purpose entity») sono computabili su base consolidata se sono ceduti  direttamente e integralmente, in qualità almeno pari, alla società madre del gruppo o  a un’unità operativa della banca.   Art. 29 Insolvibilità incombente («point of non-viability», PONV)   1 Le condizioni di emissione o lo statuto devono prevedere che nel momento di una  incombente insolvibilità i fondi propri di base supplementari concorrono al risana- mento della banca mediante riduzione del credito o conversione integrali. In tal caso  le pretese dei creditori devono essere integralmente ammortate.   2 La conversione in fondi di base di qualità primaria o la riduzione del credito deve  avvenire al più tardi:    a. prima della richiesta di un sostegno da parte delle autorità pubbliche; o   b. quando la FINMA la ordina al fine di evitare l’insolvibilità della banca.   3 Per i titoli di partecipazione computabili come fondi propri di base supplementari  che non contemplano un meccanismo finalizzato all’assorbimento delle perdite se- condo il capoverso 1, il contratto o lo statuto deve prevedere la rinuncia irrevocabile  a qualsiasi privilegio rispetto al capitale sociale computabile come fondi propri di base  di qualità primaria nel momento di una incombente insolvibilità.   Sezione 3: Fondi propri complementari (Tier 2)   Art. 30 Computabilità    1 Uno strumento di capitale è computabile come fondi propri complementari se:   a. lo strumento adempie le esigenze di cui agli articoli 20 e 29 capoversi 1 e 2;   b. lo strumento ha una durata iniziale di almeno cinque anni e le condizioni di  emissione non contengono incentivi al rimborso per la banca;   c. la banca è autorizzata a effettuare un rimborso al più presto cinque anni dopo  l’emissione;   d. all’atto dell’emissione la banca precisa che l’autorità di vigilanza approva un  rimborso anticipato soltanto se:   1. i fondi propri residui continuano ad adempiere le esigenze di cui all’arti- colo 41, o     Banche e casse di risparmio   14 / 82   952.03   2. a titolo sostitutivo sono emessi sufficienti fondi propri di qualità almeno  equivalente; ed   e. è escluso che le distribuzioni ai finanziatori aumentino nel corso della durata  a causa del rischio di credito specifico agli emittenti.   2 Negli ultimi cinque anni prima della scadenza finale il computo degli strumenti di  capitale dei fondi propri complementari diminuisce ogni anno in ragione del 20 per  cento del valore nominale. Nell’ultimo anno non vi è alcun computo.   3 Gli articoli 21 capoverso 2, 28 e 29 capoversi 1 e 2 si applicano per analogia.   4 La FINMA precisa nelle disposizioni di esecuzione tecniche le condizioni per la  computabilità di elementi supplementari dei fondi propri complementari, in partico- lare per quanto concerne:   a. le banche di diritto pubblico;   b. i conferimenti di capitale dei soci illimitatamente responsabili di banche pri- vate che non adempiono le condizioni di cui all’articolo 25; e   c. le riserve latenti.   Sezione 4: Correzioni   Art. 31 In generale   1 Le correzioni applicabili ai fondi propri computabili vanno calcolate in modo ana- logo per i singoli istituti e i gruppi finanziari consolidati.   2 L’importo determinante di una correzione è il valore di bilancio. Gli effetti anticipati  dell’imposizione possono essere presi in considerazione al fine di ridurre la correzione  soltanto se:   a. il passivo fiscale decade automaticamente insieme alla posizione corrispon- dente; o   b. questo è previsto espressamente dalla presente ordinanza o dalle disposizioni  di esecuzione tecniche della FINMA.   3 Nelle disposizioni di esecuzione tecniche la FINMA può prevedere correzioni per le  banche che allestiscono i loro conti annuali conformemente a standard di rendiconto  riconosciuti a livello internazionale.   Art. 31a22 Modifiche del valore corrente degli impegni propri a seguito di una  modifica del rischio di credito della banca   1 Nel calcolo dei fondi propri di base di qualità primaria vanno neutralizzati tutti gli  utili e le perdite riguardanti gli impegni propri che non sono stati realizzati a causa di       22 Introdotto dall’all. 2 n. 4 dell’O sulle banche del 30 apr. 2014, in vigore dal 1° gen. 2015  (RU 2014 1269).     Ordinanza sui fondi propri   15 / 82   952.03   modifiche del valore corrente degli impegni propri a seguito di modifiche del rischio  di credito della banca.   2 Con riferimento agli impegni da derivati vanno inoltre neutralizzati tutti gli adegua- menti di valore che risultano dal rischio di credito della banca stessa.   3 La compensazione di adeguamenti di valore a motivo del rischio di credito della  banca non è ammessa nemmeno mediante adeguamenti di valore a motivo del rischio  di credito della controparte.   Art. 32 Deduzione dai fondi propri di base di qualità primaria   Dai fondi propri di base di qualità primaria vanno dedotti integralmente:   a. le perdite riportate e la perdita dell’esercizio corrente;   b. la parte scoperta del fabbisogno necessario per rettifiche di valore e accanto- namenti dell’esercizio corrente;   c. l’avviamento («goodwill»), compreso quello incluso nella valutazione di par- tecipazioni rilevanti a imprese attive nel settore finanziario al di fuori del pe- rimetro di consolidamento, e i valori immateriali, eccettuati i diritti per il ser- vizio dei mutui ipotecari («mortgage servicing rights», MSR);   d. le attività fiscali differite («deferred tax assets», DTA), eccettuate quelle do- vute a differenze temporanee («temporary differences»), la cui realizzazione  dipende dalla redditività futura; una compensazione con corrispondenti passi- vità fiscali differite è ammessa soltanto nell’ambito della medesima compe- tenza fiscale geografica e materiale;   e. nel caso delle banche che applicano l’IRB23 (art. 77), l’importo delle perdite  attese, calcolate secondo questo approccio, che supera le rettifiche di valore  secondo gli standard minimi di Basilea;   f. tutti i ricavi provenienti dalla vendita di crediti correlati a transazioni di car- tolarizzazione («gain on sale related to securitization transactions»);   g. i crediti iscritti a bilancio relativi a piani previdenziali a prestazione definita  («defined benefit pension fund assets») conformemente alle corrispondenti  norme degli standard minimi di Basilea;   h. le posizioni lunghe nette di cui all’articolo 52 in propri titoli di partecipazione,  che sono parte dei fondi propri di base di qualità primaria, detenute diretta- mente o indirettamente, figuranti o non figuranti nel portafoglio di negozia- zione, sempreché non siano già state iscritte a bilancio a carico del conto eco- nomico;   i. le partecipazioni qualificate al capitale di un’altra impresa attiva nel settore  finanziario, sempreché anche questa partecipi al capitale della banca («reci- procal holdings»);       23 Internal Ratings-based Approach.     Banche e casse di risparmio   16 / 82   952.03   j.24 nel quadro del calcolo per il singolo istituto, se la FINMA non ammette una  ponderazione del rischio secondo l’allegato 4 numero 1.6 o 1.7: le posizioni  lunghe nette, calcolate conformemente all’articolo 52, delle partecipazioni  detenute direttamente in imprese attive nel settore finanziario soggette  all’obbligo di consolidamento;   k. le deduzioni determinate dall’opzione scelta dalla banca nell’ambito delle di- sposizioni di consolidamento di cui agli articoli 7 capoverso 4, 8 capoversi 2  e 3 nonché 9 capoversi 1 e 3.   Art. 33 Approccio di deduzione corrispondente   1 Se una banca detiene strumenti di capitale proprio in un’impresa attiva nel settore  finanziario, le deduzioni sono effettuate secondo l’approccio di deduzione corrispon- dente. A tal fine il valore di detti strumenti è dedotto dalla componente dei fondi propri  della banca che corrisponde alla componente a livello dell’impresa terza.   1bis Ai fini delle esigenze della presente sezione, gli strumenti di debito emessi da una  banca di rilevanza sistemica attiva a livello internazionale a copertura delle perdite  nell’applicazione di misure in caso di insolvenza secondo l’articolo 126a capoverso 1  o secondo normative corrispondenti di ordinamenti giuridici esteri sono trattati come  strumenti dei fondi propri complementari.25   2 Se nella corrispondente componente dei fondi propri computabili la banca non di- spone di capitale o ne dispone ma non in misura sufficiente, la deduzione è operata  sulla componente dei fondi propri di rango immediatamente superiore.   Art. 34 Deduzioni di posizioni in strumenti propri di capitale proprio al di  fuori dei fondi propri di base di qualità primaria   1 Le posizioni lunghe nette, calcolate conformemente all’articolo 52, in strumenti di  capitale dei fondi propri di base supplementari e dei fondi propri complementari de- tenuti direttamente o indirettamente vanno dedotte secondo l’approccio di deduzione  corrispondente.   2 Nell’ambito dell’approccio di deduzione corrispondente secondo il capoverso 1 ap- plicabile agli strumenti dei fondi propri complementari, i titoli della medesima emis- sione non sono soggetti alla limitazione del computo di cui all’articolo 30 capoverso  2 (ammortamento) e i valori nominali possono essere compensati reciprocamente.   Art. 35 Deduzione con franchigia   1 Nel caso di una deduzione con franchigia («threshold deduction») è dedotta la parte  che supera la franchigia. Per la determinazione del limite della franchigia le posizioni       24 Nuovo testo giusta il n. I dell’O del 21 nov. 2018, in vigore dal 1° gen. 2019   (RU 2018 5241).   25 Introdotto dal n. I dell’O del 21 nov. 2018 (RU 2018 5241). Nuovo testo giusta il n. I  dell’O del 27 nov. 2019, in vigore dal 1° gen. 2020 (RU 2019 4623).     Ordinanza sui fondi propri   17 / 82   952.03   della banca sono misurate, conformemente alle esigenze degli standard minimi di Ba- silea, rispetto a una quota percentuale predefinita dei suoi fondi propri di base di qua- lità primaria.    2 Il limite 1 della franchigia corrisponde al 10 per cento dei fondi propri di base di  qualità primaria cui sono state applicate tutte le correzioni di cui agli articoli 31 capo- verso 3 e 32 lettere a–i e k.   3 Il limite 2 della franchigia corrisponde al 10 per cento dei fondi propri di base di  qualità primaria cui sono state applicate tutte le correzioni di cui agli articoli 31 capo- verso 3 e 32, compresa un’eventuale deduzione dai fondi propri di base di qualità  primaria risultante dal calcolo operato nell’ambito del limite 1 della franchigia (con- formemente all’art. 37 cpv. 1 e 2).   4 Il limite 3 della franchigia va stabilito in maniera tale che tenuto conto di tutti gli  adeguamenti prudenziali, compresa la deduzione dell’importo superiore a tale limite  secondo l’articolo 40 capoverso 1, l’importo residuo delle tre posizioni non superi il  15 per cento dei fondi propri di base di qualità primaria.26   Art. 36 Approccio di deduzione determinante per gli strumenti di capitale  proprio   1 Agli strumenti di capitale proprio detenuti da una banca in un’impresa attiva nel  settore finanziario si applica l’approccio di deduzione previsto dall’articolo 37 o  quello previsto dall’articolo 38 a seconda della quota percentuale di titoli di parteci- pazione detenuti direttamente o indirettamente in tale impresa, calcolati conforme- mente all’articolo 52, come pure in funzione di altre forme di investimento in tali titoli  che incorporano sinteticamente il medesimo rischio (titoli detenuti).27   2 Agli strumenti di capitale proprio detenuti da una banca sotto forma di fondi propri  di base supplementari o di fondi propri complementari in imprese i cui titoli di parte- cipazione vanno dedotti integralmente dai fondi propri di base di qualità primaria con- formemente all’articolo 32 lettere i–k si applica l’approccio di cui all’articolo 38 ca- poverso 1.   Art. 37 Titoli di partecipazione fino al 10 per cento in imprese attive nel  settore finanziario   1 La banca che detiene una quota massima del 10 per cento di titoli di partecipazione  sotto forma di fondi propri di base di qualità primaria in un’impresa attiva nel settore  finanziario deve dedurre dalle componenti proprie del capitale proprio la parte dei  valori di bilancio complessivi di tutti gli strumenti di capitale proprio da essa detenuti  in tutte le imprese attive nel settore finanziario che supera il limite 1 della franchigia.  Tale regola si applica anche quando la banca detiene in un’impresa attiva nel settore       26 Nuovo testo giusta l’all. 2 n. 4 dell’O sulle banche del 30 apr. 2014, in vigore dal  1° gen. 2015 (RU 2014 1269).   27 Nuovo testo giusta l’all. 2 n. 4 dell’O sulle banche del 30 apr. 2014, in vigore dal  1° gen. 2015 (RU 2014 1269).     Banche e casse di risparmio   18 / 82   952.03   finanziario soltanto strumenti di capitale proprio che non costituiscono fondi propri di  base di qualità primaria.28   2 L’importo da dedurre secondo il capoverso 1 è suddiviso mediante l’approccio di  deduzione corrispondente in base al rapporto degli strumenti di capitale proprio dete- nuti dalla banca nella corrispondente impresa attiva nel settore finanziario prima della  deduzione.   2bis In aggiunta alla limitazione secondo il capoverso 1 applicata al limite 1 della fran- chigia, la banca può detenere strumenti di debito a copertura delle perdite nell’appli- cazione di misure in caso di insolvenza secondo l’articolo 33 capoverso 1bis fino a una  quota del 5 per cento dei fondi propri di base di qualità primaria, senza dedurre questi  strumenti dalle componenti proprie del capitale proprio. La FINMA può emanare per- tinenti disposizioni di esecuzione.29   3 La parte dei valori di bilancio sommati secondo il capoverso 1 inferiore al limite  della franchigia è ponderata in base al rischio. La ponderazione è effettuata per ogni  componente del capitale proprio in base alla sua attribuzione al portafoglio della banca  o al portafoglio di negoziazione prima della deduzione.   Art. 38 Titoli di partecipazione superiori al 10 per cento in imprese attive nel  settore finanziario   1 La banca che detiene una quota superiore al 10 per cento di titoli di partecipazione  sotto forma di fondi propri di base di qualità primaria in un’impresa attiva nel settore  finanziario deve trattare tutti gli strumenti di capitale proprio dei fondi propri di base  supplementari e dei fondi propri complementari di tali imprese in base all’approccio  di deduzione corrispondente, senza considerare il limite della franchigia. L’approc- cio di deduzione corrispondente che non considera il limite della franchigia si ap- plica anche agli strumenti di debito a copertura delle perdite nell’applicazione di mi- sure in caso di insolvenza detenuti da banche di rilevanza sistemica attive a livello  internazionale secondo l’articolo 33 capoverso 1bis.30   2 La banca deve dedurre dai fondi propri di base di qualità primaria, nell’ambito del  calcolo per il singolo istituto e su base consolidata, l’importo della somma dei valori  di bilancio di tutte le quote da essa detenute direttamente o indirettamente nei fondi  propri di base di qualità primaria di dette imprese al di fuori del perimetro di consoli- damento che supera il limite 2 della franchigia.   3 L’importo determinato secondo il capoverso 2 inferiore al limite della franchigia è  trattato conformemente all’articolo 40.   Art. 39 Altre deduzioni in base al limite 2 della franchigia   1 La banca deve dedurre separatamente dai fondi propri di base di qualità primaria i  seguenti importi superiori al limite 2 della franchigia:       28 Nuovo testo giusta l’all. 2 n. 4 dell’O sulle banche del 30 apr. 2014, in vigore dal  1° gen. 2015 (RU 2014 1269).   29 Introdotto dal n. I dell’O del 27 nov. 2019, in vigore dal 1° gen. 2020 (RU 2019 4623).  30 Nuovo testo giusta il n. I dell’O del 27 nov. 2019, in vigore dal 1° gen. 2020    (RU 2019 4623).     Ordinanza sui fondi propri   19 / 82   952.03   a. i diritti per il servizio dei mutui ipotecari; e   b. le attività fiscali differite derivanti da differenze temporanee.   2 Gli importi inferiori al limite della franchigia sono trattati conformemente all’arti- colo 40.   Art. 40 Deduzioni in base al limite 3 della franchigia   1 I valori di bilancio calcolati in base alla procedura di cui agli articoli 38 capoversi 2  e 3 nonché 39 inferiori al limite 2 della franchigia sono sommati e misurati in base al  limite 3 della franchigia. La banca deve dedurre dai fondi propri di base di qualità  primaria l’importo superiore al limite 3 della franchigia.    2 La banca deve ponderare al 250 per cento ognuno degli importi inferiori al limite 3  della franchigia.   Capitolo 3:31  Fondi supplementari in grado di assorbire le perdite per le banche  cantonali   Art. 40a   1 Le banche cantonali possono emettere, secondo l’articolo 30b capoverso 6 LBCR,  strumenti di debito a copertura delle perdite nell’applicazione di misure in caso di  insolvenza.   2 Questi strumenti di debito devono adempiere le esigenze dell’articolo 126a nonché  le seguenti condizioni di emissione:    a. l’ammontare della compensazione dipende dall’importo dedotto dal credito.  Al riguardo si devono considerare gli interessi maturati e ammortizzati nonché  l’importo degli interessi che, fino alla scadenza finale del credito, avrebbe  dovuto essere pagato;   b. l’obbligo di versare la compensazione è limitato nel tempo. La durata e il mec- canismo per il versamento devono tenere conto del piano di risanamento e  dell’ammontare della compensazione; la durata è di almeno dieci anni;   c. la banca cantonale:   1. può effettuare una compensazione soltanto se, dopo il relativo versa- mento, adempie le esigenze prudenziali,   2. deve effettuare una compensazione soltanto se adempie le condizioni di  cui al numero 1 e:  –  dispone di un cuscinetto di capitale definito o  –  se versa una distribuzione al Cantone per la copertura delle spese   sostenute da quest’ultimo per il finanziamento del capitale conferito  per il risanamento.       31 Introdotto dall’all. n. 2 dell’O del 23 nov. 2022, in vigore dal 1° gen. 2023   (RU 2022 804).     Banche e casse di risparmio   20 / 82   952.03   3 Prima dell’emissione degli strumenti di debito di cui al presente articolo, la banca  cantonale deve sottoporre alla FINMA, per approvazione, le condizioni d’emissione  e un piano di risanamento elaborato d’intesa con il Cantone. Il piano di risanamento  deve definire in particolare:   a. il meccanismo, comprese forma, modalità e attuabilità legale, per il versa- mento della compensazione a posteriori;   b. in che misura sia attuabile un ammortamento degli strumenti di debito nel  quadro del risanamento e siano adempiute le esigenze legali, segnatamente  quelle di cui all’articolo 30c capoverso 1 lettera b LBCR;   c. i parametri di un’eventuale partecipazione del Cantone al risanamento della  banca cantonale.   4 Gli strumenti di debito di cui al presente articolo possono essere emessi soltanto con  un valore nominale unitario di almeno 100 000 franchi.   Titolo terzo: Fondi propri necessari   Capitolo 1: In generale   Art. 41 Composizione   I fondi propri necessari sono composti da:   a. i fondi propri minimi;   b. il cuscinetto di fondi propri;   c.32 il cuscinetto anticiclico;   cbis.33 il cuscinetto anticiclico esteso; e   d. i fondi propri supplementari.   Art. 42 Fondi propri minimi   1 Dopo aver operato le deduzioni di cui agli articoli 31–40 le banche devono detenere  complessivamente fondi propri minimi pari all’8,0 per cento delle posizioni ponde- rate. Almeno il 4,5 per cento delle posizioni ponderate deve essere coperto con fondi  propri di base di qualità primaria e almeno il 6,0 per cento con fondi propri di base.34   2 Le posizioni ponderate sono composte:   a. dalle posizioni ponderate in funzione del loro rischio di credito (art. 49) non- ché dalle posizioni ponderate risultanti da transazioni non regolate (art. 76);   b. dai rischi senza controparte ponderati secondo l’articolo 79;       32 Nuovo testo giusta il n. I dell’O dell’11 mag. 2016, in vigore dal 1° lug. 2016  (RU 2016 1725).   33 Introdotta dal n. I dell’O dell’11 mag. 2016, in vigore dal 1° lug. 2016 (RU 2016 1725).  34 Nuovo testo giusta il n. I dell’O dell’11 mag. 2016, in vigore dal 1° lug. 2016   (RU 2016 1725).     Ordinanza sui fondi propri   21 / 82   952.03   c. dai fondi propri minimi necessari alla copertura dei rischi di mercato (art. 80– 88), moltiplicati per 12,5;   d. dai fondi propri minimi necessari alla copertura dei rischi operativi (art.  89–94), moltiplicati per 12,5;   e. dai fondi propri minimi necessari alla copertura di rischi derivanti da impegni  di garanzia presi nei confronti di controparti centrali (art. 70), moltiplicati per  12,5;   f. dai fondi propri minimi necessari alla copertura del rischio di possibili ade- guamenti di valore a causa dei rischi di credito della controparte su derivati  (art. 55), moltiplicati per 12,5.   3 La banca deve informare la FINMA e la società di audit non appena non dispone più  dei fondi propri minimi conformemente al capoverso 1.   4 Se la banca non dispone dei fondi propri minimi conformemente ai capoversi 1 e 2,  le norme in materia di fondi propri sono considerate non adempiute ai sensi dell’arti- colo 25 capoverso 1 LBCR.   Art. 43 Cuscinetto di fondi propri   1 Le banche dovrebbero detenere durevolmente, oltre ai fondi propri minimi, un cu- scinetto di fondi propri fino a concorrenza della quota complessiva di fondi propri  secondo le indicazioni dell’allegato 8. Sono fatte salve le esigenze particolari più ele- vate per le banche di rilevanza sistemica di cui al titolo quinto.35   2 Le banche il cui cuscinetto di fondi propri è temporaneamente inferiore a quanto  prescritto a causa di circostanze particolari imprevedibili quali una crisi del settore  finanziario internazionale o svizzero non violano le esigenze relative ai fondi propri.   3 Nel caso in cui il cuscinetto di fondi propri sia inferiore a quanto prescritto, la  FINMA fissa un termine per la sua ricostituzione.   Art. 44 Cuscinetto anticiclico   1 La Banca nazionale svizzera può proporre al Consiglio federale di obbligare le ban- che a detenere, sotto forma di fondi propri di base di qualità primaria, un cuscinetto  anticiclico pari al massimo al 2,5 per cento delle posizioni ponderate in Svizzera qua- lora ciò sia necessario per:   a. rafforzare la capacità di resistenza del settore bancario nei confronti dei rischi  legati a una crescita eccessiva del credito; o   b. contrastare una crescita eccessiva del credito.   2 Prima di formulare la proposta di cui al capoverso 1, la Banca nazionale svizzera  consulta la FINMA e informa il Dipartimento federale delle finanze. Se il Consiglio       35 Nuovo testo giusta il n. I dell’O dell’11 mag. 2016, in vigore dal 1° lug. 2016   (RU 2016 1725).     Banche e casse di risparmio   22 / 82   952.03   federale adotta la proposta, la presente ordinanza è completata con un corrispondente  allegato 7.36   3 Il cuscinetto anticiclico può essere limitato a determinate posizioni di credito. È sop- presso o adeguato alle mutate circostanze se i criteri in base ai quali è stato ordinato  non sono più adempiuti. La procedura è retta dai capoversi 1 e 2.   4 L’articolo 43 capoversi 2 e 3 si applica per analogia al cuscinetto anticiclico.   Art. 44a37 Cuscinetto anticiclico esteso   1 Le banche con un totale di bilancio di almeno 250 miliardi di franchi e un’esposi- zione totale all’estero di almeno 10 miliardi di franchi o con un’esposizione totale  all’estero di almeno 25 miliardi di franchi devono detenere un cuscinetto anticiclico  esteso sotto forma di fondi propri di base di qualità primaria.   2 Per queste banche l’ammontare del cuscinetto anticiclico esteso corrisponde alla me- dia ponderata dei cuscinetti anticiclici che, secondo l’elenco pubblicato dal Comitato  di Basilea, si applicano negli Stati membri nei quali i crediti determinanti della banca  nei confronti del settore privato sono localizzati, ma corrisponde al massimo al 2,5 per  cento delle posizioni ponderate. I crediti nei confronti di banche e di enti pubblici non  sono considerati crediti nei confronti del settore privato.   3 La ponderazione delle quote per ciascuno Stato membro corrisponde all’esigenza  complessiva in materia di fondi propri per le esposizioni creditizie nei confronti del  settore privato nello Stato in questione, divisa per l’esigenza complessiva in materia  di fondi propri della banca per le esposizioni creditizie nei confronti del settore pri- vato.   4 L’ammontare determinante per la Svizzera del cuscinetto anticiclico esteso corri- sponde al cuscinetto anticiclico ordinato secondo l’articolo 44 per tutte le posizioni.  Il cuscinetto di cui all’articolo 44 può essere computato nel cuscinetto anticiclico  esteso.   5 Un cuscinetto anticiclico limitato secondo l’articolo 44 capoverso 3 a determinate  posizioni di credito non deve essere preso in considerazione ai fini del cuscinetto an- ticiclico esteso.   6 L’articolo 43 capoversi 2 e 3 si applica per analogia.   Art. 4538 Fondi propri supplementari    In circostanze particolari la FINMA può obbligare le banche, nel singolo caso, a de- tenere fondi propri supplementari se i fondi propri minimi di cui all’articolo 42 e il  cuscinetto di fondi propri di cui all’articolo 43 non garantiscono una sicurezza suffi- ciente, segnatamente rispetto:       36 Nuovo testo del per. giusta il n. I dell’O del 26 gen. 2022, in vigore dal 30 set. 2022   (RU 2022 53).   37 Introdotto dal n. I dell’O dell’11 mag. 2016, in vigore dal 1° lug. 2016 (RU 2016 1725).  38 Nuovo testo giusta il n. I dell’O dell’11 mag. 2016, in vigore dal 1° lug. 2016   (RU 2016 1725).     Ordinanza sui fondi propri   23 / 82   952.03   a. alle attività commerciali;   b. ai rischi incorsi;   c. alla strategia commerciale;   d. alla qualità della gestione dei rischi; o   e. allo stato di evoluzione delle tecniche applicate.   Art. 4639 Indice massimo di leva finanziaria (leverage ratio)   1 Dopo aver operato le deduzioni di cui agli articoli 31–40 le banche devono detenere  fondi propri di base pari al 3 per cento delle posizioni non ponderate (esposizione to- tale).   2 L’esposizione totale corrisponde al denominatore del leverage ratio calcolato se- condo gli standard minimi di Basilea. La FINMA emana disposizioni di esecuzione  tecniche. A tale scopo essa si fonda sugli standard minimi di Basilea.   Art. 47 Calcoli paralleli in caso di applicazione di approcci modello   Per le banche che determinano i loro fondi propri necessari sulla base di approcci  modello sottoposti ad autorizzazione (IRB, metodo del modello EPE40, approccio mo- dello dei rischi di mercato o AMA41), la FINMA può richiedere un calcolo parallelo  dei fondi propri necessari in base a un approccio standard che essa reputa adeguato.   Capitolo 1a:42  Semplificazioni per le banche particolarmente liquide  e ben capitalizzate delle categorie 4 e 5   Art. 47a Semplificazioni   Le banche delle categorie 4 e 5 di cui all’allegato 3 OBCR43 possono chiedere alla  FINMA di essere esentate dall’osservanza delle disposizioni relative ai fondi propri  necessari di cui agli articoli 41–46.   Art. 47b Condizioni   1 Possono beneficiare delle semplificazioni le banche delle categorie 4 e 5 che adem- piono in ogni momento sia a livello di singolo istituto che a livello di gruppo finan- ziario le condizioni seguenti:   a. i fondi propri necessari corrispondono a un «leverage ratio» semplificato pari  ad almeno l’8 per cento;       39 Nuovo testo giusta il n. I dell’O del 22 nov. 2017, in vigore dal 1° gen. 2018   (RU 2017 7625).   40 Expected Positive Exposure.  41 Advanced Measurement Approaches  42 Introdotto dal n. I dell’O del 27 nov. 2019, in vigore dal 1° gen. 2020 (RU 2019 4623).  43 RS 952.02     Banche e casse di risparmio   24 / 82   952.03   b. la quota media di liquidità è pari ad almeno il 110 per cento;   c. il grado di rifinanziamento è pari ad almeno il 100 per cento.   2 Il «leverage ratio» semplificato corrisponde al quoziente tra:   a. i fondi propri di base; e   b. la somma di tutti gli attivi di bilancio, dedotti l’avviamento e le partecipazioni,  e di tutte le posizioni fuori bilancio.   3 La quota media di liquidità corrisponde al quoziente tra:   a. la media calcolata sugli ultimi 12 mesi delle attività liquide di elevata qualità  a fine mese («High Quality Liquid Assets», HQLA) secondo l’articolo 15  dell’ordinanza del 30 novembre 201244 sulla liquidità (OLiq); e   b. il valore medio calcolato sugli ultimi 12 mesi del deflusso netto di fondi a fine  mese secondo l’articolo 16 OLiq atteso sull’orizzonte temporale di 30 giorni  conformemente allo scenario di stress per la quota di liquidità a breve termine  («Liquidity Coverage Ratio», LCR).   4 Il grado di rifinanziamento corrisponde al quoziente tra:   a. la somma degli impegni risultanti da depositi della clientela, obbligazioni di  cassa, prestiti con una durata residua superiore a un anno e mutui presso cen- trali d’emissione di obbligazioni fondiarie con una durata residua superiore a  un anno, e dei fondi propri; e   b. i crediti nei confronti della clientela e i crediti ipotecari.   5 La FINMA può emanare disposizioni di esecuzione tecniche relative ai capoversi 2– 4.   Art. 47c Reiezione della richiesta   La FINMA può respingere la richiesta di semplificazioni se:   a. non sono adempiute le condizioni secondo gli articoli 47a e 47b;   b. contro la banca interessata ha adottato provvedimenti fondati sulla legisla- zione in materia di vigilanza, è stato avviato un procedimento secondo l’arti- colo 30 della legge del 22 giugno 200745 sulla vigilanza dei mercati finanziari  (LFINMA) o tale banca non ha preso i provvedimenti per il ripristino della  situazione conforme secondo l’articolo 31 LFINMA negli ambiti seguenti:   1. norme di comportamento secondo la legge del 15 giugno 201846 sui ser- vizi finanziari,   2. norme di comportamento sul mercato secondo la legge del 19 giugno  201547 sull’infrastruttura finanziaria,       44 RS 952.06  45 RS 956.1  46 RS 950.1  47 RS 958.1     Ordinanza sui fondi propri   25 / 82   952.03   3. riciclaggio di denaro e finanziamento del terrorismo secondo la legge del  10 ottobre 199748 sul riciclaggio di denaro,   4. operazioni transfrontaliere;   c. la gestione dei rischi di tasso d’interesse è inadeguata oppure il rischio di tasso  d’interesse è eccessivamente elevato rispetto ai fondi propri di base, al risul- tato da operazioni su interessi o alla capacità di sopportare i rischi, tenuto  conto dell’insieme dei rischi.   Art. 47d Sopravvenuto inadempimento delle condizioni   1 Le banche che non adempiono più le condizioni di cui all’articolo 47b devono co- municarlo senza indugio alla FINMA.   2 Se constata che una banca non appartiene più alla categoria 4 o 5 oppure che sussiste  un motivo di reiezione di cui all’articolo 47c, la FINMA lo comunica alla banca.   3 Nel caso delle comunicazioni secondo i capoversi 1 e 2, la FINMA accorda alla  banca un termine affinché questa possa nuovamente adempiere le condizioni. Gene- ralmente questo termine è di un anno, ma può, in singoli casi motivati, essere abbre- viato o prolungato. Se, scaduto questo termine, le condizioni non sono adempiute, non  è più possibile beneficiare delle semplificazioni di cui all’articolo 47a.   Art. 47e Rinuncia alle semplificazioni   Le banche che non intendono più beneficiare delle semplificazioni di cui all’arti- colo 47a lo notificano alla FINMA e alla società di audit.   Capitolo 2: Rischi di credito   Sezione 1: In generale   Art. 48 Definizione   1 Nel contesto del calcolo dei fondi propri necessari si definisce come rischio di credito  il pericolo di una perdita risultante dal fatto che:   a. una controparte non ottempera ai suoi impegni contrattuali; o   b. il valore degli strumenti finanziari emessi da un terzo diminuisce, segnata- mente il valore di titoli di partecipazione, strumenti su saggi di interesse o  quote in investimenti collettivi di capitale.   2 Per rischio di credito della controparte in relazione a derivati, operazioni pronti con- tro termine e operazioni analoghe si intende il rischio di credito nei confronti della  controparte e non quello degli strumenti finanziari alla base delle operazioni.49       48 RS 955.0  49 Introdotto dal n. I dell’O del 22 nov. 2017, in vigore dal 1° gen. 2019 (RU 2017 7625).     Banche e casse di risparmio   26 / 82   952.03   Art. 49 Posizioni da ponderare in funzione del rischio   1 Le posizioni devono essere ponderate in funzione del rischio, sempreché presentino  un rischio di credito e non sia prevista alcuna deduzione dai fondi propri ai sensi degli  articoli 31–40.   2 A tal fine si considerano posizioni:   a. i crediti, comprese le pretese da crediti di impegno non iscritte negli attivi;   b. i crediti correlati a cartolarizzazioni;   c. le altre operazioni fuori bilancio convertite nel loro equivalente di credito;   d. le posizioni nette in titoli di partecipazione e in strumenti su saggi di interesse  che non figurano nel portafoglio di negoziazione;   e. le posizioni nette in titoli di partecipazione e in strumenti su saggi di interesse  che figurano nel portafoglio di negoziazione, sempreché venga applicato l’ap- proccio de minimis (art. 82 cpv. 1 lett. a);   f. le posizioni nette in titoli propri e in partecipazioni qualificate che figurano  nel portafoglio di negoziazione.   3 Le posizioni di controparti associate ai sensi dell’articolo 109, non articolate per  controparte, devono essere ponderate con l’aliquota di rischio massima con la quale  sono ponderate le singole controparti associate.   Art. 50 Approcci   1 La ponderazione delle singole posizioni ai fini del rilevamento dei fondi propri mi- nimi necessari alla copertura dei rischi di credito ai sensi dell’articolo 42 capoverso 2  lettera a è effettuata secondo uno dei seguenti approcci:   a. l’AS-BRI (art. 63–75); o   b. l’IRB (art. 77).   2 L’IRB e l’AS-BRI possono essere combinati.   3 L’applicazione dell’IRB esige l’autorizzazione della FINMA. Questa stabilisce le  condizioni di autorizzazione.   4 La FINMA emana disposizioni di esecuzione tecniche relative ai rischi di credito e  alle cartolarizzazioni.   Sezione 2: Calcolo delle posizioni   Art. 51 Posizione netta   1 Le posizioni nette sono calcolate come segue:    effettivo fisicamente disponibile, più i crediti relativi alla concessione di titoli  in prestito («securities lending»), dedotti gli impegni derivanti dall’assunzione  di titoli in prestito («securities borrowing»)     Ordinanza sui fondi propri   27 / 82   952.03   + operazioni di compera a contanti e a termine non effettuate (compresi «finan- cial futures» e «swaps»)   ./. vendite a contanti e a termine non effettuate (compresi «financial futures» e  «swaps»)   + impegni fissi di assunzione relativi a emissioni, con deduzione delle sottopar- tecipazioni cedute e delle sottoscrizioni fisse, sempreché eliminino il rischio  di prezzo cui è esposta la banca   + pretese di fornitura dalla compera di «call», ponderate al fattore delta   ./. impegni di fornitura da «call» emessi, ponderati al fattore delta   + impegni di assunzione relativi a «put» emessi, ponderati al fattore delta   ./. pretese di consegna relative alla compera di «put», ponderate al fattore delta.   2 L’importo di singole rettifiche di valore e accantonamenti iscritto nel passivo del  bilancio va dedotto dalla posizione netta.   3 Le posizioni nette positive sono designate come posizioni lunghe nette e gli importi  assoluti delle posizioni negative nette come posizioni corte nette.   Art. 52 Posizione netta in strumenti di capitale proprio di imprese attive nel  settore finanziario   1 Le posizioni nette in strumenti di capitale proprio di imprese attive nel settore finan- ziario sono calcolate, tenuto conto delle esigenze supplementari di cui ai capoversi 2  e 3, come segue:    effettivo fisicamente disponibile, più le posizioni sintetiche e i crediti relativi  alla concessione di titoli in prestito («securities lending»), dedotti gli impegni  derivanti dall’assunzione di titoli in prestito («securities borrowing»)   + operazioni di compera a contanti e a termine non effettuate (compresi «finan- cial futures» e «swaps»)   ./. vendite a contanti e a termine non effettuate (compresi «financial futures» e  «swaps»)   ./. posizioni in relazione con operazioni d’emissione detenute per cinque o meno  giorni lavorativi   + pretese di fornitura dalla compera di «call», ponderate al fattore delta   ./. impegni di fornitura da «call» emessi, ponderati al fattore delta   + impegni di assunzione relativi a «put» emessi, ponderati al fattore delta   ./. pretese di consegna relative alla compera di «put», ponderate al fattore delta.   2 Nel caso degli strumenti detenuti direttamente che costituiscono capitale proprio o  degli strumenti attraverso i quali sono detenuti indirettamente o sinteticamente stru-    Banche e casse di risparmio   28 / 82   952.03   menti di capitale proprio, esclusi gli strumenti propri di capitale proprio, la compen- sazione di posizioni lunghe e corte in strumenti di capitale proprio è ammessa soltanto  se:50   a. la posizione lunga e la posizione corta si riferiscono allo stesso strumento di  capitale proprio; e    b. la posizione corta dello strumento ha la stessa durata della posizione lunga o  una durata residua di almeno un anno.   3 Nel caso degli strumenti propri di capitale proprio, per ogni componente (CET1,  AT1 e T2) vanno determinate le seguenti posizioni nette, da dedurre conformemente  agli articoli 32–34 dalla componente corrispondente:   a. posizione netta in strumenti propri di capitale proprio detenuti direttamente o  sinteticamente; le posizioni lunghe e corte possono essere compensate sol- tanto se si riferiscono al medesimo strumento di capitale proprio e la posizione  corta non presenta un rischio di controparte;   b. posizione netta in strumenti propri di capitale proprio detenuti indirettamente  attraverso uno strumento finanziario quale un indice o un’opzione su un in- dice; la compensazione è possibile soltanto se la posizione lunga e la posizione  corta si riferiscono al medesimo strumento di base; il rischio di controparte  della posizione corta deve essere coperto.   Art. 53 Posizioni in operazioni fuori bilancio   1 Le operazioni fuori bilancio devono essere convertite nel loro equivalente di credito  tramite i fattori di conversione del credito. Tale equivalente costituisce la posizione  da ponderare in funzione del rischio.   2 Le banche che applicano l’IRB calcolano l’equivalente di credito di impegni even- tuali e di impegni irrevocabili secondo le norme dell’AS-BRI se l’IRB non contiene  norme in materia.   Art. 54 Impegni eventuali e impegni irrevocabili   1 Nel caso dell’AS-BRI l’equivalente di credito degli impegni eventuali e degli impe- gni irrevocabili è calcolato moltiplicando il valore nominale o il valore di cassa di una  determinata operazione con il relativo fattore di conversione del credito secondo l’al- legato 1.   2 Gli impegni eventuali per i quali la banca ha ceduto sottopartecipazioni possono  essere trattati come crediti diretti, nei limiti della sottopartecipazione, nei confronti  dei rispettivi sottopartecipanti.       50 Nuovo testo giusta l’all. 2 n. 4 dell’O sulle banche del 30 apr. 2014, in vigore dal  1° gen. 2015 (RU 2014 1269).     Ordinanza sui fondi propri   29 / 82   952.03   Art. 55 Rischio di possibili adeguamenti di valore di derivati   1 Oltre ai rischi di credito della controparte su derivati secondo gli articoli 50 e 56, le  banche devono coprire con fondi propri minimi il rischio di perdite di valore di mer- cato risultanti da adeguamenti di valore di derivati operati a causa del rischio di credito  della controparte.    2 La FINMA determina il metodo di calcolo per i corrispondenti fondi propri minimi  in funzione dei metodi di calcolo scelti per gli equivalenti di credito (art. 56) e per i  rischi di mercato (art. 82). A tale scopo essa si fonda sugli standard minimi di Basilea.   3 La FINMA mette a disposizione delle banche che non hanno scelto né un metodo di  calcolo di cui all’articolo 56 né un approccio di calcolo di cui all’articolo 82 un me- todo di calcolo conservativo semplificato.   Art. 56 Metodi di calcolo per i derivati   1 Gli equivalenti di credito per i derivati possono essere calcolati a scelta secondo uno  dei seguenti metodi:   a. approccio standard; o   b. metodo del modello «expected positive exposure» (metodo del modello  EPE).51   2 L’applicazione del metodo del modello EPE esige l’autorizzazione della FINMA.  Quest’ultima stabilisce le condizioni di autorizzazione.   3 Il calcolo dell’equivalente di credito in caso di compensazione legale o contrattuale  ai sensi dell’articolo 61, alla quale partecipano più di due parti, è precisato dalla  FINMA.   4 Questi metodi di calcolo si applicano a tutti i derivati, indipendentemente dal fatto  che siano negoziati in borsa o fuori borsa.   Art. 5752 Approccio standard   1 Per il calcolo degli equivalenti di credito dei derivati secondo l’approccio standard,  la somma dei costi di sostituzione stabiliti conformemente alla legislazione sulla vi- gilanza e dell’importo del potenziale futuro incremento di valore è moltiplicata per il  fattore 1,4.   2 La FINMA emana disposizioni di esecuzione tecniche secondo gli standard minimi  di Basilea.       51 Nuovo testo giusta il n. I dell’O del 23 nov. 2016, in vigore dal 1° gen. 2017  (RU 2016 4683).   52 Nuovo testo giusta il n. I dell’O del 23 nov. 2016, in vigore dal 1° gen. 2017  (RU 2016 4683).     Banche e casse di risparmio   30 / 82   952.03   Art. 5853   Art. 59 Metodo del modello EPE   1 La FINMA definisce il calcolo degli equivalenti di credito dei derivati secondo il  metodo del modello EPE. A tale scopo essa si fonda sugli standard minimi di Basilea.   2 Gli equivalenti di credito sono moltiplicati per il fattore EPE. La FINMA stabilisce  il fattore EPE nei singoli casi. Esso è almeno pari a 1,2.   Art. 60 Strumenti su saggi di interesse e titoli di partecipazione   1 La posizione netta in strumenti su saggi di interesse e titoli di partecipazione che  sono strumenti di capitale proprio di un’impresa attiva nel settore finanziario va cal- colata secondo l’articolo 52.   2 La posizione netta in strumenti su saggi di interesse e titoli di partecipazione del  medesimo emittente che non figurano nel portafoglio di negoziazione e presentano la  medesima ponderazione di rischio va calcolata secondo l’articolo 51.   3 Nel caso delle posizioni che non figurano nel portafoglio di negoziazione l’effettivo  fisicamente disponibile va preso in considerazione al valore contabile.   4 I capoversi 1 e 2 si applicano parimenti agli strumenti su saggi di interesse e ai titoli  di partecipazione che figurano nel portafoglio di negoziazione, sempreché venga ap- plicato l’approccio de minimis (art. 82 cpv. 1 lett. a).   Art. 61 Misure di riduzione dei rischi   1 Le seguenti misure di riduzione dei rischi possono essere considerate nel calcolo  delle posizioni:   a. la compensazione legale e contrattuale («netting»);   b. le garanzie;   c. i derivati di credito; e   d. altre garanzie.   2 Su richiesta, le banche devono comprovare alla società di audit o alla FINMA che le  misure di riduzione dei rischi sono legalmente eseguibili nel quadro dei relativi ordi- namenti giuridici.   3 La FINMA precisa le misure di riduzione dei rischi.   Art. 62 Transazioni collateralizzate   1 La banca può tenere conto delle garanzie di cui all’articolo 61 capoverso 1 lettera d,  a scelta secondo:   a. l’approccio semplificato;       53 Abrogato dal n. I dell’O del 23 nov. 2016, con effetto dal 1° gen. 2017 (RU 2016 4683).     Ordinanza sui fondi propri   31 / 82   952.03   b. l’approccio completo.   2 Nell’approccio semplificato le quote collateralizzate delle posizioni sono assegnate  alla classe di posizione del garante.   3 Nell’approccio completo la posizione è compensata con la quota di posizione colla- teralizzata. La posizione netta permane nella classe di posizione iniziale.   4 La FINMA precisa gli approcci.   5 Nel calcolo degli equivalenti di credito secondo gli articoli 56–59 è tenuto conto di  tutte le garanzie computabili emesse o ricevute dalla banca ai fini della collateralizza- zione di derivati.54   Sezione 3:  Classi di posizione e relativa ponderazione secondo l’AS-BRI   Art. 63 Classi di posizione   1 Le banche ordinano le singole posizioni per classi di posizione.   2 Le singole posizioni possono essere ponderate in funzione di un rating esterno nelle  seguenti classi di posizione:   a. governi centrali e banche centrali;   b. enti di diritto pubblico;   c. Banca dei regolamenti internazionali (BRI), Fondo monetario internazionale  (FMI) e banche multilaterali di sviluppo;   d. banche e società di intermediazione mobiliare;   e. istituzioni comuni;   f. borse e stanze di compensazione;   g. imprese.   3 Nelle seguenti classi di posizione non possono essere applicati rating esterni:   a. persone fisiche e piccole imprese (posizioni «retail»);   b. obbligazioni fondiarie svizzere;   c. posizioni garantite direttamente o indirettamente da pegno immobiliare;   d. posizioni postergate;   e. posizioni in sofferenza;           54 Introdotto dal n. I dell’O del 23 nov. 2016, in vigore dal 1° gen. 2017 (RU 2016 4683).     Banche e casse di risparmio   32 / 82   952.03   f.55 titoli di partecipazione;   fbis.56 quote di patrimoni collettivi gestiti;   g. altre posizioni.   Art. 64 Applicazione di rating esterni   1 Nel quadro dell’AS-BRI le banche possono ponderare le posizioni con rating di  agenzie di rating, sempreché queste agenzie siano riconosciute a tale scopo dalla  FINMA.   2 La FINMA assegna i rating delle agenzie di rating riconosciute alle singole classi di  rating e stabilisce la ponderazione dei rischi delle singole classi.   3 L’applicazione di rating esterni deve essere basata su una strategia concreta, speci- fica all’istituto. Tale strategia deve essere coerentemente osservata.   4 La banca che pondera le posizioni sulla base di rating di agenzie di rating esterne  deve in linea di massima ponderare tutte le posizioni ad eccezione della classe di po- sizione imprese sulla base di rating esterni. Se pondera anche le posizioni della classe  di posizione imprese sulla base di rating esterni, deve in linea di massima ponderare  tutte le posizioni di questa classe sulla base di rating esterni.   5 Se la banca pondera le posizioni senza applicare rating esterni o se non esistono  rating di un’agenzia di rating riconosciuta per ponderare una posizione, devono essere  applicati i fattori di ponderazione della classe di rating «senza rating».   Art. 65 Applicazione di rating esterni a livello di gruppo   A livello di gruppo possono essere applicati i rating utilizzati nelle società da conso- lidare.   Art. 66 Calcolo delle posizioni da ponderare   1 Le posizioni delle classi di posizione di cui all’articolo 63 capoverso 2 devono essere  ponderate secondo l’allegato 2 nel caso dell’approccio AS-BRI.   2 Le posizioni delle classi di posizione di cui all’articolo 63 capoverso 3 lettere a–e e  g devono essere ponderate secondo l’allegato 3.   3 Le posizioni della classe di posizione di cui all’articolo 63 capoverso 3 lettera f de- vono essere ponderate secondo l’allegato 4.   3bis Le posizioni della classe di posizione di cui all’articolo 63 capoverso 3 lettera fbis  devono essere ponderate secondo le disposizioni di esecuzione tecniche della FINMA.  A tale scopo la FINMA si fonda sugli standard minimi di Basilea.57       55 Nuovo testo giusta il n. I dell’O del 23 nov. 2016, in vigore dal 1° gen. 2017  (RU 2016 4683).   56 Introdotta dal n. I dell’O del 23 nov. 2016, in vigore dal 1° gen. 2017 (RU 2016 4683).  57 Introdotto dal n. I dell’O del 23 nov. 2016, in vigore dal 1° gen. 2017 (RU 2016 4683).     Ordinanza sui fondi propri   33 / 82   952.03   4 Le posizioni nette in strumenti su saggi di interesse di cui all’articolo 60 devono  essere assegnate alla classe di posizione dell’emittente e ponderate in modo corrispon- dente.    5 Nel caso delle posizioni sotto forma di strumenti di capitale proprio di imprese attive  nel settore finanziario la ponderazione secondo i capoversi 3 e 4 si riferisce alla parte  della posizione netta di cui all’articolo 52 non dedotta dai fondi propri in base all’ap- proccio di deduzione corrispondente (art. 33).    Art. 67 Posizioni in valuta locale nei confronti degli Stati centrali e delle  banche centrali   Se l’autorità di vigilanza di un Paese diverso dalla Svizzera prevede, per le posizioni  in valuta locale nei confronti dello Stato centrale o della banca centrale di tale Paese,  una ponderazione del rischio inferiore a quella prevista dall’articolo 66 capoverso 1,  le banche possono ponderare in modo analogo simili posizioni, sempreché queste  siano rifinanziate in valuta locale di detto Paese e la vigilanza sulle banche in detto  Paese sia adeguata. La ponderazione per analogia si applica alla quota di questa posi- zione rifinanziata in valuta locale.   Art. 68 Banche e società di intermediazione mobiliare   1 Le società di intermediazione mobiliare possono essere assegnate alla classe di po- sizione banche e società di intermediazione mobiliare (art. 63 cpv. 2 lett. d) soltanto  se sottostanno a una vigilanza equivalente a quella sulle banche.   2 Le posizioni compensate di operazioni fuori bilancio sono assegnate al segmento di  scadenza di più breve durata delle posizioni compensate.   3 Alle posizioni nei confronti di banche senza rating esterno, escluse le aperture di  credito autoliquidanti a breve per il finanziamento del commercio, non può essere  applicato un fattore di ponderazione del rischio inferiore a quello applicato alle posi- zioni nei confronti dello Stato di localizzazione.58   Art. 69 Borse e stanze di compensazione   1 Le stanze di compensazione sono istituti tramite i quali sono adempiute le presta- zioni previste dai contratti negoziati.   2 Nel caso dei rischi di credito i fattori di ponderazione del rischio dello 0 o del 2 per  cento di cui all’allegato 2 si applicano soltanto se una controparte centrale regolata  interviene immediatamente nella transazione tra due partecipanti al mercato e se è  istituito un adeguato e completo sistema di collateralizzazione come base dell’eserci- zio della funzione di questa controparte centrale.   3 Questo sistema di collateralizzazione è segnatamente considerato adeguato e com- pleto se:       58 Introdotto dall’all. 2 n. 4 dell’O sulle banche del 30 apr. 2014, in vigore dal 1° gen. 2015  (RU 2014 1269).     Banche e casse di risparmio   34 / 82   952.03   a. i contratti sono valutati quotidianamente ai corsi del mercato ed è effettuata  quotidianamente una compensazione dei margini;   b. le variazioni di valore attese per il giorno successivo sono ulteriormente e co- stantemente collateralizzate con un elevato livello di confidenza; e   c. è garantita la copertura di perdite inattese.    4 La FINMA disciplina i criteri supplementari per le controparti centrali in relazione  con i derivati e le operazioni pronti contro termine («repo») o analoghe conforme- mente agli standard minimi di Basilea.   Art. 70 Rischi di credito e impegni di garanzia nei confronti di controparti  centrali   1 Nel caso delle banche che agiscono in qualità di membri compensatori di una con- troparte centrale nell’ambito di derivati negoziati in borsa o fuori borsa e operazioni  pronti contro termine o analoghe, la FINMA disciplina il metodo volto a determinare  i fondi propri minimi destinati a coprire i rischi risultanti dagli impegni di garanzia  espliciti e impliciti nei confronti della controparte centrale. A tale scopo la FINMA si  fonda sugli standard minimi di Basilea.   2 Le controparti centrali sono stanze di compensazione che si pongono quali parti tra  le controparti di contratti e garantiscono l’adempimento della prestazione dei contratti  durante la loro intera durata.   3 I membri compensatori sono autorizzati a intervenire quali parti in una transazione  diretta con la controparte centrale, indipendentemente dal fatto che esse lo facciano  per conto proprio o in quanto intermediari tra la controparte centrale e altri parteci- panti al mercato.    Art. 71 Posizioni nei confronti di imprese senza rating   Se la banca pondera le posizioni nei confronti di imprese applicando rating, alle posi- zioni senza rating si applica il fattore di ponderazione del rischio del 100 per cento o  quello del corrispondente Stato centrale, sempreché esso sia superiore al 100 per  cento.   Art. 72 Posizioni garantite direttamente o indirettamente da pegno  immobiliare   1 Gli immobili d’abitazione sono immobili utilizzati o dati in locazione dal mutuatario  stesso.   2 I crediti di costruzione e i crediti per terreni edificabili devono essere assegnati alle  categorie di immobili di cui all’allegato 3 in modo corrispondente all’utilizzazione  futura dell’opera finanziata.   3 Il fattore di ponderazione del rischio del 35 per cento degli immobili d’abitazione  all’estero si applica soltanto se per questi immobili può essere garantita una gestione  dei rischi adeguata ed equivalente a quella applicata agli immobili d’abitazione sviz- zeri.     Ordinanza sui fondi propri   35 / 82   952.03   4 Nel calcolo della posizione determinante per la ponderazione del rischio conforme- mente all’allegato 3 gli averi previdenziali costituti in pegno e i diritti alle prestazioni  di previdenza costituti in pegno ai sensi dell’articolo 30b della legge federale del 25  giugno 198259 sulla previdenza professionale per la vecchiaia, i superstiti e l’invalidità  (LPP) e dell’articolo 4 dell’ordinanza del 13 novembre 198560 sulla legittimazione  alle deduzioni fiscali per i contributi a forme di previdenza riconosciute sono presi in  considerazione come fondi propri del mutuatario, sempreché:   a. la costituzione in pegno sussista come copertura supplementare di un credito  garantito da pegno immobiliare;   b. l’immobile sia un immobile utilizzato dal mutuatario stesso; e   c. le esigenze minime di cui al capoverso 5 siano adempiute.   5 Il fattore di ponderazione per le posizioni garantite da pegno immobiliare di cui  all’allegato 3 è del 100 per cento qualora l’operazione di credito non adempia le esi- genze minime di un’autodisciplina riconosciuta dalla FINMA come standard minimo  in virtù dell’articolo 7 capoverso 3 della legge del 22 giugno 200761 sulla vigilanza  dei mercati finanziari. Le esigenze minime devono prevedere:   a. una quota minima adeguata di fondi propri di cui il mutuatario deve disporre  per il finanziamento che non proviene né da una costituzione in pegno di cui  all’articolo 30b LPP né da un prelievo anticipato di cui all’articolo 30c LPP;   b. un ammortamento del capitale adeguato per quanto concerne la durata e l’am- montare.   Art. 73 Titoli di partecipazione   Le posizioni nette in titoli di partecipazione devono essere ponderate conformemente  all’allegato 4. Sono escluse le quote di posizioni nette che:   a. devono essere dedotte dalle componenti dei fondi propri conformemente agli  articoli 31–40; o   b. devono essere ponderate conformemente all’articolo 40 capoverso 2.   Art. 74 Anticipazioni su titoli («crediti lombard»)   Le anticipazioni su titoli possono essere ponderate singolarmente nel quadro della  pertinente classe di posizione secondo l’approccio semplificato (art. 62 cpv. 1 lett. a)  o l’approccio completo (art. 62 cpv. 1 lett. b).       59 RS 831.40  60 RS 831.461.3  61 RS 956.1     Banche e casse di risparmio   36 / 82   952.03   Art. 75 Operazioni di mutuo, operazioni pronti contro termine e operazioni  analoghe con valori mobiliari   Le operazioni di mutuo e le operazioni pronti contro termine o analoghe su valori  mobiliari possono essere trattate secondo l’approccio semplificato, l’approccio com- pleto o il metodo del modello EPE in funzione delle corrispondenti classi di posizione  delle diverse operazioni.   Art. 76 Posizioni da transazioni non regolate   1 I valori positivi di rimpiazzo delle posizioni risultanti da transazioni non regolate in  divise, in valori mobiliari e in merci, che presentano un rischio di perdita consecutivo  al regolamento ritardato o mancato (posizioni da transazioni non regolate) e sono re- golate secondo il principio «fornitura contro pagamento» o «pagamento contro paga- mento» tramite un sistema di esecuzione dei pagamenti o delle transazioni in valori  mobiliari, sono ponderati come segue:   Numero di giorni feriali bancari dopo la  data d’adempimento convenuta   Ponderazione del  rischio         5–15   100 %  16–30   625 %  31–45   937,5 %  46 od oltre 1250 %      2 Le posizioni da transazioni non regolate, che sono regolate in altro modo, vanno  trattate come segue:   a. la banca che ha fornito la propria prestazione tratta l’operazione come un cre- dito fino al momento della fornitura della controprestazione. Se le posizioni  non sono materiali, al posto della ponderazione in funzione del rating può es- sere applicato anche un fattore di ponderazione del rischio del 100 per cento;   b. se la controprestazione non è fornita cinque giorni feriali bancari dopo la sca- denza del termine d’adempimento convenuto, il valore fornito e un eventuale  valore positivo di rimpiazzo sono ponderati al 1250 per cento.   3 Le operazioni pronti contro termine e le operazioni pronti contro termine in acquisto  («reverse repo»), nonché i crediti relativi alla concessione di titoli in prestito e gli  impegni derivanti dall’assunzione di titoli in prestito sono trattati esclusivamente se- condo l’articolo 75.   Sezione 4: Approccio basato sui rating interni   Art. 77   1 Le banche che applicano l’approccio basato sui rating interni (IRB) per il calcolo  delle posizioni ponderate in funzione del rischio e per la determinazione dei fondi  propri necessari relativamente ai rischi di credito possono optare tra:     Ordinanza sui fondi propri   37 / 82   952.03   a. l’IRB semplificato (F-IRB62); o   b. l’IRB avanzato (A-IRB63).   2 La FINMA precisa il calcolo. A tale scopo essa si fonda sugli standard minimi di  Basilea.   3 In assenza di regolamentazione in ambito di IRB, si applicano per analogia le dispo- sizioni dell’AS-BRI.   Capitolo 3: Rischi senza controparte   Art. 78 Definizione   È definito rischio senza controparte il pericolo di perdite consecutive alle variazioni  di valore o alla liquidazione di attivi senza controparte come gli immobili e altri inve- stimenti materiali.   Art. 79 Ponderazione   1 Per coprire i rischi senza controparte le seguenti posizioni vanno ponderate al 100  per cento:   a. gli immobili;   b. gli altri investimenti materiali e gli investimenti da ammortare iscritti a bilan- cio sotto altri attivi, sempreché questi non siano dedotti dai fondi propri di  base di qualità primaria conformemente all’articolo 32 lettera c.   2 Il saldo attivo del conto di compensazione va ponderato allo 0 per cento.    Capitolo 4: Rischi di mercato   Sezione 1: In generale   Art. 80 Principio   1 I rischi di mercato di strumenti su saggi di interesse e titoli di partecipazione che  figurano nel portafoglio di negoziazione, nonché di posizioni in divise, oro e materie  prime nell’insieme della banca devono essere coperti con fondi propri.   2 La FINMA emana disposizioni di esecuzione tecniche relative ai rischi di mercato.   Art. 81 Definizione   È definito rischio di mercato il pericolo di perdite consecutive alle fluttuazioni di va- lore di una posizione provocate da una modifica dei fattori che ne determinano il       62 Foundation IRB.  63 Advanced IRB.     Banche e casse di risparmio   38 / 82   952.03   prezzo, come il prezzo delle azioni o delle materie prime, i corsi del cambio e i saggi  di interesse e le loro singole volatilità.   Art. 82 Approcci di calcolo   1 I mezzi propri minimi necessari alla copertura dei rischi di mercato possono essere  calcolati applicando i seguenti approcci:   a. l’approccio de minimis;   b. l’approccio standard dei rischi di mercato; o   c. l’approccio modello dei rischi di mercato.   2 Se vengono applicati diversi di questi approcci, i fondi propri minimi risultano dalla  somma dei fondi propri minimi calcolati in funzione di questi approcci.   Sezione 2: Approccio de minimis   Art. 83   1 Le banche che non superano determinati valori limite possono calcolare conforme- mente agli articoli 66–76 i fondi propri minimi per gli strumenti su saggi di interesse  e i titoli di partecipazione che figurano nel portafoglio di negoziazione. A tale scopo  applicano le disposizioni del medesimo approccio applicato alla copertura dei rischi  di credito.   2 La FINMA stabilisce i valori limite.   Sezione 3: Approccio standard dei rischi di mercato   Art. 84 Strumenti su saggi di interesse del portafoglio di negoziazione   1 I fondi propri minimi richiesti per la copertura del rischio specifico degli strumenti  su saggi di interesse risultano dalla moltiplicazione della posizione netta per emissione  con le aliquote di cui all’allegato 5.   2 La FINMA emana disposizioni di esecuzione tecniche relative al calcolo dei fondi  propri minimi richiesti per la copertura del rischio specifico degli strumenti su saggi  d’interesse derivanti da cartolarizzazioni con parti suddivise secondo i rischi.   3 I fondi propri minimi richiesti per la copertura del rischio generale di mercato degli  strumenti su saggi di interesse corrispondono alla somma dei valori determinati per  ciascuna valuta applicando il metodo delle scadenze o il metodo della durata.   Art. 85 Strumenti su azioni del portafoglio di negoziazione   1 I fondi propri minimi richiesti per la copertura del rischio specifico degli strumenti  su azioni ammontano all’8 per cento della somma delle posizioni nette per emittente.     Ordinanza sui fondi propri   39 / 82   952.03   2 I fondi propri minimi richiesti per la copertura del rischio generale di mercato degli  strumenti su azioni ammontano all’8 per cento della somma delle posizioni nette per  mercato nazionale.   Art. 86 Posizioni in divise   I fondi propri minimi richiesti per la copertura del rischio di mercato delle posizioni  in divise ammontano all’8 per cento della somma delle posizioni lunghe nette o della  somma delle posizioni corte nette. È determinante il valore più elevato.   Art. 87 Posizioni in oro e materie prime   1 I fondi propri minimi richiesti per la copertura del rischio di mercato delle posizioni  in oro ammontano all’8 per cento della posizione netta.   2 I fondi propri minimi richiesti per la copertura del rischio di mercato delle posizioni  in materie prime vanno definiti conformemente al metodo del segmento di scadenza  o al metodo semplificato.   Sezione 4: Approccio modello dei rischi di mercato   Art. 88   1 L’applicazione dell’approccio modello dei rischi di mercato necessita dell’autoriz- zazione della FINMA. Quest’ultima stabilisce le condizioni di autorizzazione.   2 La FINMA precisa le modalità di calcolo dei fondi propri minimi secondo l’approc- cio modello dei rischi di mercato. A tale scopo si attiene agli standard minimi di Ba- silea.   3 La FINMA stabilisce nei singoli casi i moltiplicatori previsti nell’approccio modello  dei rischi di mercato. A tale scopo tiene conto dell’adempimento dei requisiti per l’au- torizzazione e dell’esattezza delle previsioni del modello di aggregazione del rischio  specifico all’istituto. Ogni moltiplicatore è almeno pari a 3,0.   Capitolo 5: Rischi operativi   Sezione 1: In generale   Art. 89 Definizione   È definito rischio operativo il pericolo di perdite consecutive all’inadeguatezza o  all’inefficacia delle procedure interne, delle persone o dei sistemi oppure dovute a  eventi esterni. Vi sono compresi i rischi legali, non però i rischi strategici e i rischi per  la reputazione.     Banche e casse di risparmio   40 / 82   952.03   Art. 90 Approcci di calcolo   1 Per determinare i fondi propri minimi richiesti per la copertura dei rischi operativi  le banche possono optare tra i seguenti approcci:    a. l’approccio dell’indicatore di base;   b. l’approccio standard;   c. gli approcci specifici agli istituti (AMA).   2 L’applicazione di un approccio specifico all’istituto necessita dell’approvazione  della FINMA.   3 La FINMA emana disposizioni di esecuzione tecniche relative agli approcci.   Art. 91 Indicatore di ricavo   1 Le banche che determinano i fondi propri minimi necessari alla copertura dei rischi  operativi secondo l’approccio dell’indicatore di base o secondo l’approccio standard  devono calcolare a tale scopo un indicatore di ricavo per ciascuno dei tre anni prece- denti. L’indicatore di ricavo corrisponde alla somma delle seguenti poste del conto  economico:   a.64 il risultato lordo delle operazioni su saggi di interesse;   b. il risultato delle operazioni su commissioni e prestazioni di servizi;   c.65 il risultato delle attività di negoziazione e dell’opzione «fair-value»;   d. il ricavo da partecipazioni non consolidate; e   e. il risultato degli immobili.   2 Tutti i ricavi provenienti da convenzioni di subfornitura nelle quali la banca stessa  figura come fornitrice di servizi vanno considerati come parti integranti dell’indica- tore di ricavo.   3 Se la banca svolge il ruolo di subcommittente di una prestazione di servizi, le spese  corrispondenti possono essere dedotte dall’indicatore di ricavo soltanto se la subfor- nitura è effettuata e registrata su base consolidata all’interno del medesimo gruppo  finanziario.   4 Sempreché la FINMA lo autorizzi, per la determinazione dell’indicatore di ricavo le  banche possono applicare standard di rendiconto riconosciuti a livello internazionale  al posto delle norme svizzere in materia di rendiconto.       64 Nuovo testo giusta l’all. 2 n. 4 dell’O sulle banche del 30 apr. 2014, in vigore dal  1° gen. 2015 (RU 2014 1269).   65 Nuovo testo giusta l’all. 2 n. 4 dell’O sulle banche del 30 apr. 2014, in vigore dal  1° gen. 2015 (RU 2014 1269).     Ordinanza sui fondi propri   41 / 82   952.03   Sezione 2: Approcci   Art. 92 Approccio dell’indicatore di base   1 I fondi propri minimi corrispondono al 15 per cento della media degli indicatori di  ricavo dei tre anni precedenti. Vanno presi in considerazione soltanto gli anni nei quali  l’indicatore è positivo.   2 La FINMA può fare dipendere l’applicazione dell’approccio dell’indicatore di base  da esigenze qualitative supplementari relative alla gestione dei rischi.   Art. 93 Approccio standard   1 I fondi propri minimi sono calcolati come segue:   a. per ogni ambito di attività e per ognuno dei tre anni precedenti è calcolato un  indicatore di ricavo che viene moltiplicato per il coefficiente di cui al capo- verso 2;   b. i valori numerici risultanti devono essere addizionati per ogni anno. In questo  contesto i valori negativi dei singoli ambiti di attività possono essere compu- tati con i valori positivi di altri ambiti di attività;   c. i fondi propri minimi corrispondono all’importo della media triennale. Per il  calcolo della media gli eventuali addendi negativi sono parificati a zero.   2 Le attività devono essere assegnate ai seguenti ambiti e moltiplicate per i relativi  coefficienti:   a. finanziamento di imprese / consulenza di imprese 18 %   b. negoziazione   18 %   c. attività bancaria al dettaglio per i privati   12 %   d. attività bancaria al dettaglio per le ditte   15 %   e. traffico dei pagamenti / regolamento dei titoli  18 %   f. attività di deposito e depositi fiduciari   15 %   g. gestione patrimoniale istituzionale   12 %   h. attività di commissione su titoli   12 %   3 La FINMA può fare dipendere l’applicazione dell’approccio standard da esigenze  qualitative supplementari relative alla gestione dei rischi.   Art. 94 Approcci specifici agli istituti (AMA)   1 Le banche possono determinare i fondi propri minimi applicando un approccio spe- cifico all’istituto.   2 La FINMA accorda l’autorizzazione necessaria se la banca dispone di un modello  che le consente di quantificare i rischi operativi applicando dati interni ed esterni di  perdita, analisi di scenari nonché i fattori determinanti del contesto di attività e del  sistema interno di controllo.     Banche e casse di risparmio   42 / 82   952.03   Titolo quarto: Ripartizione dei rischi   Capitolo 1: Disposizioni generali   Sezione 1: Oggetto   Art. 9566 Grandi rischi e altri rischi di credito rilevanti   1 Sussiste un grande rischio se la posizione complessiva nei confronti di una contro- parte o di un gruppo di controparti associate raggiunge o supera il 10 per cento dei  fondi propri di base computabili corretti conformemente agli articoli 31–40.   2 Le banche devono identificare i grandi rischi e gli altri rischi di credito rilevanti nei  confronti di una singola controparte o di un gruppo di controparti associate, sorve- gliarli e osservare i relativi obblighi di comunicazione.   Art. 9667 Posizioni da considerare e posizione complessiva   1 Nell’identificazione e nella sorveglianza dei grandi rischi devono essere considerate  tutte le posizioni in bilancio e fuori bilancio del portafoglio della banca e di quello di  negoziazione, legate a rischi di credito o a rischi di credito della controparte, nei con- fronti di una singola controparte o di un gruppo di controparti associate.   2 Le posizioni considerate devono essere aggregate in una posizione complessiva.   3 Nel calcolo della posizione complessiva non devono essere considerate:   a. le posizioni dedotte dai fondi propri di base conformemente agli articoli 31– 40 per l’importo dedotto;   b. le posizioni infragiornaliere nei confronti di banche.   4 Le posizioni che ai fini della determinazione dei fondi propri minimi sono ponderate  al 1250 per cento devono essere incluse nella posizione complessiva.   5 La posizione complessiva nei confronti di un gruppo di controparti associate risulta  dalla somma delle posizioni complessive nei confronti delle singole controparti.   Sezione 2: Limiti massimi dei grandi rischi   Art. 9768 Limite massimo dei singoli grandi rischi   1 Un grande rischio può ammontare al massimo al 25 per cento dei fondi propri di  base computabili corretti conformemente agli articoli 31–40.   2 Questo limite massimo non si applica:        66 Nuovo testo giusta il n. I dell’O del 22 nov. 2017, in vigore dal 1° gen. 2019   (RU 2017 7625).   67 Nuovo testo giusta il n. I dell’O del 22 nov. 2017, in vigore dal 1° gen. 2019   (RU 2017 7625).   68 Nuovo testo giusta il n. I dell’O del 22 nov. 2017, in vigore dal 1° gen. 2019   (RU 2017 7625).     Ordinanza sui fondi propri   43 / 82   952.03   a. alle posizioni nei confronti di banche centrali e governi centrali;   b. alle posizioni con una garanzia espressa di controparti ai sensi della lettera a;   c. alle posizioni coperte da garanzie finanziarie di controparti ai sensi della let- tera a;   d. alle posizioni nei confronti di controparti centrali qualificate derivanti da pre- stazioni di servizi relative a compensazioni (prestazioni di servizi di compen- sazione).   3 La determinazione delle posizioni si basa sull’articolo 119 capoverso 3.   Art. 9869 Limite massimo dei grandi rischi nei confronti di banche e di società  di intermediazione mobiliare   In deroga all’articolo 97 capoverso 1, per le banche delle categorie 4 e 5 di cui all’al- legato 3 OBCR70 il limite massimo per i singoli grandi rischi nei confronti di banche  e di società di intermediazione mobiliare, sempreché non si tratti di banche o di gruppi  finanziari designati come di rilevanza sistemica secondo l’articolo 8 capoverso 3  LBCR o secondo l’articolo 136 capoverso 2 lettera b, ammonta al 100 per cento dei  fondi propri di base computabili corretti conformemente agli articoli 31–40.   Art. 9971 Superamento del limite massimo   1 Il limite massimo di un grande rischio non può essere superato, salvo nei casi di cui  ai capoversi 2 e 3.   2 Il superamento è ammesso se è legato all’esecuzione del traffico dei pagamenti dei  clienti e non supera i cinque giorni feriali bancari.   3 È inoltre possibile superare il limite massimo se il superamento costituisce unica- mente la conseguenza della riunione di controparti finora indipendenti tra loro o della  riunione della banca con altre imprese attive nel settore finanziario.   4 L’importo che supera il limite massimo a seguito di una riunione secondo il capo- verso 3 non può essere ulteriormente aumentato in modo attivo. L’eccedenza deve  essere eliminata entro due anni a decorrere dall’esecuzione legale della riunione.       69 Nuovo testo giusta il n. I dell’O del 22 nov. 2017, in vigore dal 1° gen. 2019   (RU 2017 7625).   70  RS 952.02  71 Nuovo testo giusta il n. I dell’O del 22 nov. 2017, in vigore dal 1° gen. 2019    (RU 2017 7625).     Banche e casse di risparmio   44 / 82   952.03   Sezione 3:72   Obblighi di comunicazione in relazione ai grandi rischi e ad altri rischi  di credito rilevanti   Art. 100 Comunicazione dei grandi rischi e di altri rischi di credito rilevanti   1 La banca deve comunicare al suo organo competente per la direzione generale, la  vigilanza e il controllo tutti i grandi rischi e gli altri rischi di credito rilevanti esistenti:   a. trimestralmente, su base individuale;   b. semestralmente, su base consolidata.   2 Le comunicazioni devono essere effettuate sul modulo stabilito dalla FINMA e tra- smesse entro sei settimane dalla fine del trimestre o del semestre alla società di audit  ai sensi della legislazione sulle banche e alla Banca nazionale svizzera.   3 Per le comunicazioni valgono i seguenti giorni di riferimento:   a. posizione complessiva: ultimo giorno del trimestre e del semestre attuali;   b. fondi propri di base: ultimo giorno del trimestre e del semestre attuali o pre- cedenti.   4 Devono essere comunicati segnatamente:   a. tutti i grandi rischi;   b. tutte le posizioni che, senza l’applicazione della riduzione dei rischi secondo  l’articolo 119 capoverso 1, ammontano almeno al 10 per cento dei fondi pro- pri di base computabili;   c. tutte le posizioni complessive alle quali non si applica alcun limite massimo e  che ammontano almeno al 10 per cento dei fondi propri di base computabili.   5 Devono inoltre essere comunicate ogni anno le 20 posizioni complessive di importo  maggiore, indipendentemente dal fatto che si tratti o meno di grandi rischi, a eccezione  delle posizioni complessive nei confronti di banche centrali e governi centrali.   6 Le posizioni di cui ai capoversi 4 e 5 devono essere comunicate sotto forma di valori  sia prima che dopo l’applicazione della riduzione dei rischi secondo l’articolo 119  capoverso 1.   7 Se un grande rischio concerne un membro degli organi della banca, un partecipante  qualificato della banca ai sensi dell’articolo 3 capoverso 2 lettera cbis LBCR o una  persona o società loro vicina, nelle comunicazioni il grande rischio è designato con la  voce generica «operazioni con gli organi».   8 Se concerne una società del gruppo, nelle comunicazioni il grande rischio è desi- gnato con la voce generica «operazioni del gruppo». Devono parimenti essere comu- nicate le parti della posizione operazioni del gruppo eccettuate dal limite massimo ai  sensi degli articoli 111a capoverso 1 e 112 capoverso 2 lettera d.       72 Nuovo testo giusta il n. I dell’O del 22 nov. 2017, in vigore dal 1° gen. 2019   (RU 2017 7625).     Ordinanza sui fondi propri   45 / 82   952.03   9 La società di audit esamina i sistemi di controllo interno alla banca implementati per  garantire la corretta identificazione e comunicazione dei rischi e valuta l’evoluzione  di questi ultimi.   Art. 101 Comunicazione di superamenti non ammessi   Se constata che un grande rischio supera il limite massimo, senza che si tratti di un’ec- cezione ai sensi dell’articolo 99, la banca ne deve informare senza indugio la società  di audit e la FINMA e correggere l’eccedenza entro breve termine. Tale termine deve  essere approvato dalla FINMA. Sono esclusi dall’obbligo di comunicazione i supera- menti del limite massimo dovuti all’osservanza del principio della contabilizzazione  alla data di negoziazione e relativi a operazioni che, in base ai giorni di valuta, saranno  regolate nei due giorni feriali bancari successivi.   Art. 102 Comunicazione di posizioni interne al gruppo   La banca deve redigere trimestralmente una comunicazione delle posizioni interne al  gruppo ai sensi dell’articolo 111a e trasmetterla alla società di audit, alla Banca na- zionale svizzera nonché all’organo competente per la direzione generale, la vigilanza  e il controllo unitamente alla comunicazione dei grandi rischi esistenti ai sensi dell’ar- ticolo 100. In questo contesto va operata una distinzione tra società del gruppo se- condo l’articolo 111a capoverso 1 e società del gruppo secondo l’articolo 111a capo- verso 3.   Sezione 4: Principi di calcolo   Art. 103 Impegni fissi di sottoscrizione di emissioni   Le posizioni specifiche agli emittenti per impegni fissi di sottoscrizione di emissioni  sono calcolate come segue:   a. dagli impegni fissi di sottoscrizione di emissioni di titoli di credito e di titoli  di partecipazione possono essere dedotte le sottopartecipazioni cedute e le sot- toscrizioni fisse, sempreché eliminino il relativo rischio di mercato della  banca;   b. l’importo risultante deve essere moltiplicato per uno dei seguenti fattori di  conversione del credito:   1. 0,05 dal e compreso il giorno in cui l’impegno fisso di sottoscrizione è  stato assunto irrevocabilmente,   2. 0,1 il giorno della liberazione dell’emissione,   3. 0,25 il secondo e il terzo giorno feriale bancario dopo la liberazione  dell’emissione,   4. 0,5 il quarto giorno feriale bancario dopo la liberazione dell’emissione,   5. 0,75 il quinto giorno feriale bancario dopo la liberazione dell’emissione,   6. 1 dal e compreso il sesto giorno feriale bancario dopo la liberazione  dell’emissione.     Banche e casse di risparmio   46 / 82   952.03   Art. 104 e 10573   Art. 106 Posizioni da transazioni non regolate   Le transazioni non regolate dopo il quinto giorno feriale bancario (art. 76) devono  essere incluse nella posizione complessiva al loro valore d’esposizione.   Art. 107 e 10874   Art. 10975 Gruppo di controparti associate   1 Sono considerate gruppo di controparti associate le controparti:   a. fra le quali vi è un rapporto di controllo o un’interdipendenza economica;   b. detenute come partecipazione dalla medesima persona o che ne sono dominate  direttamente o indirettamente; o   c. che formano un consorzio.   2 I gruppi di controparti associate devono essere trattati come singola unità.   3 Se la posizione complessiva nei confronti di una singola controparte supera il  5 per cento dei fondi propri di base computabili, entro tre mesi, e in seguito con ca- denza adeguata, deve essere verificata l’esistenza di un’interdipendenza economica  fra le controparti.   4 Le controparti centrali non sono considerate un gruppo di controparti associate se le  posizioni esistenti nei loro confronti riguardano prestazioni di servizi di compensa- zione.   5 Le imprese dell’ente pubblico giuridicamente indipendenti non sono considerate,  congiuntamente all’ente di diritto pubblico che le domina, un gruppo di controparti  associate se:   a. l’ente di diritto pubblico non risponde per legge degli impegni dell’impresa;  o   b. l’impresa è una banca.   Art. 110 Posizioni nei confronti di un consorzio   1 Le posizioni nei confronti di un consorzio sono computate ai singoli consorziati in  funzione della loro quota.   2 In caso di solidarietà passiva, la banca deve computare l’intera posizione nei con- fronti del consorziato la cui solvibilità è stata classificata al massimo rango nell’am- bito della decisione di erogazione del credito.       73 Abrogati dal n. I dell’O del 22 nov. 2017, con effetto dal 1° gen. 2019 (RU 2017 7625).  74 Abrogati dal n. I dell’O del 22 nov. 2017, con effetto dal 1° gen. 2019 (RU 2017 7625).  75 Nuovo testo giusta il n. I dell’O del 22 nov. 2017, in vigore dal 1° gen. 2019    (RU 2017 7625).     Ordinanza sui fondi propri   47 / 82   952.03   Art. 111 Posizioni delle società del gruppo   Le società del gruppo costituiscono un gruppo di controparti associate nell’ottica di  ogni banca del gruppo finanziario o del conglomerato finanziario.   Art. 111a76 Posizioni interne al gruppo   1 Se la banca fa parte di un gruppo finanziario o di un conglomerato finanziario sotto- posto a un’adeguata vigilanza su base consolidata, le posizioni interne al gruppo nei  confronti di società del gruppo integralmente incluse nel consolidamento dei fondi  propri e della ripartizione dei rischi possono essere eccettuate dal limite massimo di  cui all’articolo 97 se le società del gruppo:   a. sottostanno singolarmente a una vigilanza adeguata; o   b. hanno come controparte esclusiva le società del gruppo che sottostanno sin- golarmente a una vigilanza adeguata.   2 La FINMA è autorizzata a limitare in modo adeguato nelle disposizioni d’esecuzione  l’eccezione applicabile alle posizioni interne al gruppo prevista al capoverso 1.   3 Le posizioni interne al gruppo nei confronti di altre società del gruppo sottostanno  in modo aggregato al limite massimo ordinario del 25 per cento dei fondi propri di  base computabili corretti conformemente agli articoli 31–40.   Sezione 5: Allentamenti e inasprimenti   Art. 11277   1 La FINMA disciplina in quale misura possono essere previste agevolazioni  nell’adempimento delle norme in materia di ripartizione dei rischi per le banche delle  categorie 4 e 5 secondo l’allegato 3 OBCR78.   2 La FINMA può inoltre allentare o inasprire le norme in materia di ripartizione dei  rischi. Può segnatamente:   a. stabilire per singole posizioni complessive limiti di comunicazione inferiori o  limiti massimi inferiori;   b. prescrivere limiti massimi per gli immobili detenuti direttamente o indiretta- mente da una banca;   c. ammettere, previa domanda, superamenti momentanei del limite massimo;   d. dichiarare non applicabile l’eccezione al limite massimo ai sensi dell’arti- colo 111a capoverso 1 per singole società del gruppo o per l’insieme delle  stesse, oppure estenderla a singole società del gruppo che non adempiono le  condizioni di cui all’articolo 111a capoverso 1;       76 Introdotto dal n. I dell’O del 22 nov. 2017, in vigore dal 1° gen. 2019 (RU 2017 7625).  77 Nuovo testo giusta il n. I dell’O del 22 nov. 2017, in vigore dal 1° gen. 2019    (RU 2017 7625).  78 RS 952.02     Banche e casse di risparmio   48 / 82   952.03   e. esentare dall’inclusione nella posizione aggregata ai sensi dell’articolo 111a  capoversi 1 e 3 singole società del gruppo non attive nel settore finanziario;   f. esentare dall’inclusione nella posizione aggregata ai sensi dell’articolo 111a  capoversi 1 e 3 partecipazioni da non includere nel consolidamento ai sensi  dell’articolo 9 capoverso 1 lettera a;   g. ridurre o aumentare per una singola controparte le aliquote di ponderazione  applicabili;   h. impartire un termine diverso da quello di cui all’articolo 99 capoverso 4;   i. consentire, in circostanze particolari che la banca deve motivare, che le parti  interessate non siano considerate un gruppo di controparti associate, anche se  adempiono le condizioni previste all’articolo 109 capoverso 1;   j. consentire che le controparti non siano considerate un gruppo di controparti  associate, a condizione che la banca dimostri che una controparte possa risol- vere i problemi finanziari o l’inadempienza di una controparte strettamente  legata a essa sotto il profilo economico e trovare un altro partner commerciale  o un altro finanziatore entro un termine ragionevole.    Capitolo 2:79 Calcolo della posizione complessiva   Sezione 1: Ponderazione   Art. 113   1 Le posizioni nei confronti di una controparte devono essere in linea di massima pon- derate con l’aliquota del 100 per cento.   2 Devono essere ponderate diversamente le posizioni:   a. nei confronti dei Cantoni delle classi di rating 1 e 2: con l’aliquota del  20 per cento;   b. in obbligazioni fondiarie svizzere emesse secondo la legge del 25 giu- gno 193080 sulle obbligazioni fondiarie: con l’aliquota del 10 per cento;   c. in titoli di credito coperti di cui all’articolo 118 capoverso 1 lettera c: con l’ali- quota del 20 per cento.        79 Nuovo testo giusta il n. I dell’O del 22 nov. 2017, in vigore dal 1° gen. 2019   (RU 2017 7625).   80 RS 211.423.4     Ordinanza sui fondi propri   49 / 82   952.03   Sezione 2: Somma   Art. 114   Per la determinazione della posizione complessiva nei confronti di una controparte  occorre sommare le rispettive posizioni nel portafoglio di negoziazione con le posi- zioni nel portafoglio della banca. Non è consentito compensare le posizioni corte nel  portafoglio di negoziazione con quelle lunghe nel portafoglio della banca.   Sezione 3: Calcolo delle posizioni in generale   Art. 115 Derivati, operazioni di mutuo, operazioni pronti contro termine e  analoghe con valori mobiliari nonché altri strumenti che presentano  un rischio di credito della controparte   1 I valori delle posizioni per i derivati che figurano nel portafoglio della banca e in  quello di negoziazione devono essere calcolati in relazione al rischio di credito della  controparte secondo l’articolo 57.   2 Per i derivati non lineari che figurano nel portafoglio di negoziazione, nel valore  delle posizioni deve inoltre essere calcolato il rischio di credito dei valori patrimoniali  sottostanti («underlyings») ipotizzando una perdita di valore totale.   3 I valori delle posizioni per le operazioni di mutuo, le operazioni pronti contro ter- mine e analoghe con valori mobiliari, che figurano nel portafoglio della banca e in  quello di negoziazione, devono essere calcolati secondo l’approccio semplificato o  completo disponibili per il calcolo dei fondi propri minimi. Gli approcci modello non  possono essere applicati. La FINMA emana le disposizioni di esecuzione.   Art. 116 Altre posizioni in bilancio   Per le posizioni in bilancio che figurano nel portafoglio della banca ma non rientrano  nel campo di applicazione dell’articolo 115, è determinante il valore contabile del ren- diconto. Le singole rettifiche di valore e gli accantonamenti specifici costituiti per  posizioni in bilancio possono essere dedotti. In alternativa la banca può utilizzare an- che il valore lordo senza dedurre le singole rettifiche di valore e gli adeguamenti di  valore.   Art. 117 Posizioni fuori bilancio   1 Le posizioni fuori bilancio che figurano nel portafoglio della banca devono essere  convertite nel loro equivalente di credito applicando il fattore di conversione del cre- dito secondo l’allegato 1. Le singole rettifiche di valore e gli accantonamenti specifici  costituiti per posizioni fuori bilancio possono essere dedotti. Se si tratta delle posizioni  di cui all’allegato 1 numero 1.3, occorre applicare un fattore di conversione del credito  pari allo 0,1 anziché allo 0,0.   2 Agli impegni di credito irrevocabili nell’ambito di un credito sindacato devono es- sere applicati i seguenti fattori di conversione del credito:     Banche e casse di risparmio   50 / 82   952.03   a. 0,1 dal momento dell’assunzione dell’impegno da parte della banca fino a  quello della ricezione e della conferma da parte della controparte;   b. 0,5 dal e compreso il momento dell’accettazione dell’impegno della banca da  parte della controparte fino al momento dell’avvio della fase di sindacazione;   c. 0,5 per la quota non sindacata durante la fase di sindacazione, nonché 1 per la  quota propria prevista;   d. 1,0 per l’intera quota non sindacata dopo 90 giorni (rischio residuo).   Art. 118 Disposizioni di esecuzione della FINMA concernenti il calcolo delle  diverse posizioni   1 La FINMA disciplina il calcolo:   a. delle posizioni nel portafoglio di negoziazione;   b. delle posizioni nei confronti di controparti centrali;   c. delle posizioni in titoli di credito coperti;   d. delle posizioni in investimenti collettivi di capitale, cartolarizzazioni e altre  strutture di investimento;   e. di ulteriori posizioni.   2 A tale scopo essa si fonda sugli standard minimi di Basilea.   Sezione 4: Riduzione dei rischi   Art. 119   1 Nel calcolo delle posizioni complessive è possibile considerare:   a. la compensazione di posizioni in bilancio («netting»);   b. le garanzie;   c. i derivati di credito;   d. le garanzie riconosciute secondo l’AS-BRI.   2 Su richiesta, le banche devono comprovare alla società di audit o alla FINMA che  questi strumenti di riduzione dei rischi sono legalmente eseguibili nel quadro dei re- lativi ordinamenti giuridici.   3 La FINMA emana disposizioni di esecuzione tecniche. A tale scopo essa si fonda  sugli standard minimi di Basilea.   Art. 120 a 123   Abrogati      Ordinanza sui fondi propri   51 / 82   952.03   Titolo quinto: Disposizioni per le banche di rilevanza sistemica   Capitolo 1: Disposizioni generali   Art. 12481 Principio   1 Oltre alle esigenze, applicabili a tutte le banche, relative ai fondi propri e alla ripar- tizione dei rischi giusta i titoli secondo, terzo e quarto, alle banche di rilevanza siste- mica si applicano anche le esigenze particolari del presente titolo.   2 L’entità delle esigenze particolari è definita al massimo livello del gruppo finanzia- rio.   3 Le esigenze particolari devono essere adempiute a livello di gruppo finanziario, a  livello di ogni singolo istituto autorizzato conformemente alla LBCR82 e a livello di  ogni società di intermediazione mobiliare autorizzata conformemente alla LIsFi da:   a. le unità che esercitano funzioni di rilevanza sistemica;   b. l’unità superiore di un gruppo finanziario, se il perimetro di consolidamento  di quest’ultimo comprende un’unità di cui alla lettera a;   c. le unità ai vertici di importanti gruppi finanziari subordinati, se il perimetro di  consolidamento di questi ultimi comprende un’unità di cui alla lettera a; e   d. le unità che, in virtù della loro funzione centrale e della loro dimensione  relativa, sono importanti per il gruppo finanziario.83   4 In singoli casi, la FINMA può escludere le unità che esercitano funzioni di rilevanza  sistemica, ma la cui partecipazione diretta alle funzioni di rilevanza sistemica in Sviz- zera del gruppo finanziario non supera globalmente la quota del 5 per cento o la cui  importanza per il mantenimento delle funzioni di rilevanza sistemica in Svizzera del  gruppo finanziario è altrimenti esigua.84   Art. 124a85 Banche di rilevanza sistemica attive a livello internazionale e non  attive a livello internazionale   1 Si considerano attive a livello internazionale le banche di rilevanza sistemica che  sono designate «Global Systemically Important Banks» dal «Financial Stability  Board».   2 In caso di revoca della qualifica secondo il capoverso 1, la FINMA può continuare  a designare come attive a livello internazionale le banche di rilevanza sistemica qua- lora ciò si rivelasse necessario, segnatamente in considerazione della loro forte espo- sizione all’estero.       81 Nuovo testo giusta il n. I dell’O del 21 nov. 2018, in vigore dal 1° gen. 2019   (RU 2018 5241).   82 RS 952.0  83 Nuovo testo giusta il n. I dell’O del 27 nov. 2019, in vigore dal 1° gen. 2020    (RU 2019 4623).  84 Introdotto dal n. I dell’O del 27 nov. 2019, in vigore dal 1° gen. 2020 (RU 2019 4623).  85 Introdotto dal n. I dell’O dell’11 mag. 2016, in vigore dal 1° lug. 2016 (RU 2016 1725).     Banche e casse di risparmio   52 / 82   952.03   3 Le altre banche di rilevanza sistemica non sono considerate attive a livello interna- zionale.   Art. 12586   Art. 125a87   Capitolo 2:  Capitale convertibile e strumenti di debito a copertura delle perdite  nell’applicazione di misure in caso di insolvenza88   Art. 126 Capitale convertibile89   1 Sono considerati capitale convertibile il capitale di cui all’articolo 11 capoverso 1  lettera b LBCR in combinato disposto con l’articolo 13 LBCR, nonché il capitale de- rivante da prestiti con rinuncia al credito conformemente all’articolo 11 capoverso 2  LBCR, sempreché adempiano le condizioni di cui al presente capitolo.   2 Il capitale convertibile è emesso a destinazione di investitori esterni al gruppo finan- ziario:   a. dalla società madre del gruppo;   b. da una società del gruppo creata appositamente a tale scopo da gruppi finan- ziari e da conglomerati finanziari a predominanza bancaria; o   c. da un’altra società del gruppo, previa approvazione della FINMA.   Art. 126a90  Strumenti di debito a copertura delle perdite nell’applicazione di  misure in caso di insolvenza   1 Gli strumenti di debito a copertura delle perdite nell’applicazione di misure in caso  di insolvenza («bail-in bond») possono essere computati nei fondi supplementari in  grado di assorbire le perdite secondo il capitolo 4 soltanto se tali strumenti:91   a. sono interamente versati;   b. sono emessi da un’unità svizzera;   c. sono soggetti al diritto e al foro svizzeri; in casi motivati la FINMA può con- cedere deroghe se viene fornita la prova che la conversione o la riduzione del       86 Abrogato dal n. I dell’O del 21 nov. 2018, con effetto dal 1° gen. 2019 (RU 2018 5241).  87 Introdotto dal n. I dell’O dell’11 mag. 2016 (RU 2016 1725). Abrogato dal n. I dell’O del   22 nov. 2017, con effetto dal 1° gen. 2018 (RU 2017 7625).  88 Nuovo testo giusta il n. I dell’O dell’11 mag. 2016, in vigore dal 1° lug. 2016   (RU 2016 1725).  89 Nuovo testo giusta il n. I dell’O dell’11 mag. 2016, in vigore dal 1° lug. 2016   (RU 2016 1725).  90 Introdotto dal n. I dell’O dell’11 mag. 2016, in vigore dal 1° lug. 2016 (RU 2016 1725).  91 Nuovo testo giusta il n. I dell’O del 27 nov. 2019, in vigore dal 1° gen. 2020    (RU 2019 4623).     Ordinanza sui fondi propri   53 / 82   952.03   credito ordinata dalla FINMA è legalmente eseguibile nel quadro dei relativi  ordinamenti giuridici;   d. sono emessi dalla società madre del gruppo oppure, tenendo conto degli stan- dard internazionali e con l’approvazione della FINMA, da una società del  gruppo costituita esclusivamente a tale scopo, purché sia garantita la possibi- lità di ricorrere a tali strumenti per coprire le perdite in occasione di una pro- cedura di risanamento;   e. sono postergati legalmente o contrattualmente ad altri impegni dell’emittente  o sono postergati strutturalmente ad impegni di altre società del gruppo;   f. non contengono un’opzione di risoluzione anticipata da parte dei creditori;   g. non sono compensabili né collateralizzati o garantiti in modo tale da limitare  la copertura della perdita nell’applicazione di misure in caso di insolvenza;   h. nelle loro condizioni contengono una clausola incondizionata e irrevocabile,  secondo cui i creditori si dichiarano d’accordo su un’eventuale conversione o  riduzione del credito ordinata dall’autorità di vigilanza nell’ambito di una pro- cedura di risanamento;   i. non contengono operazioni in derivati né, fatte salve eventuali operazioni di  copertura, sono collegati a operazioni in derivati;   j. non sono stati acquistati né direttamente né indirettamente mediante finanzia- mento dalla banca emittente o da una delle sue società del gruppo;   k.92 sono stati emessi con l’approvazione della FINMA o sono integrati in un qua- dro di riferimento annuale per le emissioni da essa approvato e possono essere  rimborsati prima della loro scadenza soltanto con la sua approvazione, nel  caso in cui non vengano osservate le esigenze quantitative relative ai fondi  supplementari in grado di assorbire le perdite.   2 La FINMA può assimilare i prestiti che soddisfano i criteri di cui al capoverso 1 ai  «bail-in bond».   3 La FINMA deve essere informata in merito al rimborso di «bail-in bond» o di prestiti  di cui ai capoversi 1 e 2, emessi con la sua approvazione e da rimborsare prima della  loro scadenza senza la sua approvazione.93   Art. 126b94 Strumenti di debito interni al gruppo a copertura delle perdite  nell’applicazione di misure in caso di insolvenza   1 Le unità svizzere di banche di rilevanza sistemica subordinate alla società madre del  gruppo possono computare nei fondi supplementari in grado di assorbire le perdite  secondo il capitolo 4 gli strumenti di debito interni al gruppo a copertura delle perdite  nell’applicazione di misure in caso di insolvenza se tali strumenti:       92 Nuovo testo giusta il n. I dell’O del 27 nov. 2019, in vigore dal 1° gen. 2020   (RU 2019 4623).   93 Nuovo testo giusta il n. I dell’O del 21 nov. 2018, in vigore dal 1° gen. 2019   (RU 2018 5241).   94 Introdotto dal n. I dell’O del 27 nov. 2019, in vigore dal 1° gen. 2020 (RU 2019 4623).     Banche e casse di risparmio   54 / 82   952.03   a. adempiono le condizioni di cui all’articolo 126a capoverso 1 lettere a–c e   f–i;   b. sono postergati contrattualmente rispetto ad altri impegni dell’emittente;   c. possono essere rimborsati prima della loro scadenza soltanto con l’approva- zione della FINMA, nel caso in cui a seguito del rimborso non vengano  osservate le esigenze quantitative relative ai fondi supplementari in grado di  assorbire le perdite.   2 La FINMA può assimilare i prestiti che soddisfano i criteri di cui al capoverso 1 ai  «bail-in bond».   3 Gli strumenti di debito di cui al capoverso 1 possono essere computati per l’ammon- tare del credito soltanto se la loro durata residua è di almeno un anno.   Art. 127 Computabilità del capitale convertibile95   1 Il capitale convertibile è computabile a titolo di componente dei fondi propri nella  misura in cui al verificarsi di un evento determinante fornisce un contributo alla co- pertura delle perdite. Le perdite sono coperte secondo le modalità seguenti:   a. riduzione del credito tramite rinuncia al credito;   b. conversione in fondi propri di base di qualità primaria della banca.   2 Ai sensi dell’articolo 11 capoverso 4 LBCR la FINMA approva il computo soltanto  se la banca comprova che si realizzeranno gli effetti previsti dalla LBCR e dalle sue  ordinanze di esecuzione e che sono adempiute le esigenze in materia di diritto socie- tario e del mercato dei capitali.   3 Prima della conversione, il capitale convertibile deve adempiere almeno le condi- zioni applicabili ai fondi propri complementari secondo l’articolo 30.   Art. 127a96 Computabilità dei «bail-in bond»   1 I «bail-in bond» che soddisfano le condizioni di cui all’articolo 126a possono essere  computati, per l’ammontare del credito, nei fondi supplementari in grado di assorbire  le perdite secondo il capitolo 4, purché la loro durata residua sia di almeno un anno.97   1bis Anche i «bail-in bond» emessi da banche cantonali che soddisfano le condizioni  di cui all’articolo 40a possono essere computati conformemente al capoverso 1.98   2 I fondi supplementari in grado di assorbire le perdite devono avere scadenze sca- glionate nel tempo che consentano di soddisfare le condizioni relative all’ammontare  di questi fondi anche in caso di restrizioni temporanee nell’ambito dell’acquisizione  di mezzi finanziari. Le esigenze relative ai fondi supplementari in grado di assorbire       95 Nuovo testo giusta il n. I dell’O dell’11 mag. 2016, in vigore dal 1° lug. 2016   (RU 2016 1725).   96 Introdotto dal n. I dell’O dell’11 mag. 2016, in vigore dal 1° lug. 2016 (RU 2016 1725).  97 Nuovo testo giusta il n. I dell’O del 27 nov. 2019, in vigore dal 1° gen. 2020    (RU 2019 4623).  98 Introdotto dall’all. n. 2 dell’O del 23 nov. 2022, in vigore dal 1° gen. 2023    (RU 2022 804).     Ordinanza sui fondi propri   55 / 82   952.03   le perdite possono essere adempiute al massimo per il 25 per cento con fondi la cui  durata residua è compresa tra uno e due anni.99   3 Se in applicazione delle disposizioni dell’articolo 30 capoverso 2 sono esclusi dal  computo come fondi propri prudenziali nel periodo compreso tra cinque anni e  un anno prima della scadenza finale, i fondi propri complementari possono essere  computati come «bail-in bond», tenendo conto degli standard internazionali e purché  sia garantito che questi strumenti sono in grado di coprire le perdite prima dei «bail- in bond».   4 Le banche di rilevanza sistemica non possono detenere a proprio rischio né strumenti  di capitale con conversione o riduzione del credito di altre banche né «bail-in bond»  secondo il diritto svizzero o secondo normative corrispondenti di ordinamenti giuri- dici esteri di altre banche svizzere o estere di rilevanza sistemica. Sono escluse:   a. le posizioni in relazione alla definizione di corsi d’acquisto e di vendita nella  funzione di «market maker» nonché le posizioni detenute a corto termine in  relazione con operazioni d’emissione; e   b. la detenzione di «bail-in bond» nell’ambito degli articoli 37 e 38 nel portafo- glio di negoziazione della banca, se questi «bail-in bond» sono rivenduti entro  30 giorni operativi dalla data di acquisto.100    Capitolo 3:101  Fondi propri necessari alla continuazione dell’attività ordinaria della  banca   Art. 128 Principio   1 Le banche di rilevanza sistemica devono disporre di fondi propri sufficienti per con- tinuare la propria attività commerciale anche in caso di perdite significative.   2 I fondi propri necessari sono calcolati in base:   a. al «leverage ratio»; e   b. alla quota delle posizioni ponderate in funzione del rischio («quota di RWA»).   Art. 129 Esigenza complessiva   1 L’esigenza complessiva in materia di fondi propri è data da un’esigenza di base e da  supplementi in funzione della quota di mercato e delle dimensioni della banca corri- spondenti all’esposizione totale.   2 L’esigenza di base ammonta al:       99 Nuovo testo giusta il n. I dell’O del 27 nov. 2019, in vigore dal 1° gen. 2020   (RU 2019 4623).   100 Nuovo testo giusta il n. I dell’O del 27 nov. 2019, in vigore dal 1° gen. 2020   (RU 2019 4623).   101 Nuovo testo giusta il n. I dell’O dell’11 mag. 2016, in vigore dal 1° lug. 2016  (RU 2016 1725).     Banche e casse di risparmio   56 / 82   952.03   a. 4,5 per cento per il «leverage ratio»;   b. 12,86 per cento per la quota di RWA.   3 Per stabilire i supplementi la FINMA assegna periodicamente alle banche livelli  («bucket») corrispondenti alla loro quota di mercato e all’esposizione totale. I valori  determinanti a tal fine e i supplementi sono definiti nell’allegato 9. I supplementi sono  calcolati ogni anno alla fine del secondo trimestre.   4 La quota di mercato corrisponde alla più elevata delle quote di mercato medie dete- nute nell’ambito delle operazioni di credito e di deposito in Svizzera nel giorno di  riferimento alla fine dell’anno civile precedente, conformemente alle rilevazioni sta- tistiche della Banca nazionale svizzera.   5 Il DFF verifica regolarmente i valori e i supplementi definiti nell’allegato 9 in rela- zione con la stabilità del sistema e la competitività delle banche di rilevanza sistemica  e propone al Consiglio federale eventuali adeguamenti.102   Art. 130 Fondi propri minimi e cuscinetto di fondi propri   1 Le banche di rilevanza sistemica devono detenere durevolmente fondi propri minimi  pari a:   a. il 3 per cento per il «leverage ratio»;   b. l’8 per cento per la quota di RWA.   2 Inoltre devono detenere un cuscinetto di fondi propri sino all’ammontare dell’esi- genza complessiva.   3 Le esigenze relative al cuscinetto di fondi propri dovrebbero essere adempiute dure- volmente. Se la banca registra perdite, esso può temporaneamente scendere al di sotto  di quanto prescritto.   4 Se il cuscinetto di fondi propri scende al di sotto di quanto prescritto, la banca deve  indicare le misure e il termine previsti per la sua ricostituzione. Il termine sottostà  all’approvazione della FINMA. Se alla scadenza del termine le esigenze in materia di  fondi propri non sono adempiute, la FINMA può ordinare le misure necessarie.   Art. 131 Qualità del capitale    I fondi propri volti ad adempiere le esigenze devono avere almeno la seguente qualità:   a. esigenza relativa al «leverage ratio»:   1. fondi propri minimi: fondi propri di base di qualità primaria; per adem- piere questa esigenza, per una quota massima dell’1,5 per cento possono  essere utilizzati in qualità di fondi propri di base supplementari sotto  forma di capitale convertibile, per il quale come evento determinante è  definito il momento in cui i fondi propri di base di qualità primaria com- putabili scendono sotto il 7 per cento per quanto riguarda la quota di  RWA (capitale convertibile con un «trigger» elevato),       102 Introdotto dal n. I dell’O del 27 nov. 2019, in vigore dal 1° gen. 2020 (RU 2019 4623).     Ordinanza sui fondi propri   57 / 82   952.03   2. cuscinetto di fondi propri: fondi propri di base di qualità primaria;   b. esigenze relative alla quota di RWA:   1. fondi propri minimi: fondi propri di base di qualità primaria; per adem- piere questa esigenza, per una quota massima del 3,5 per cento possono  essere utilizzati in qualità di fondi propri di base supplementari sotto  forma di capitale convertibile con un «trigger» elevato,   2. cuscinetto di fondi propri: fondi propri di base di qualità primaria; per  adempiere questa esigenza, per una quota massima dello 0,8 per cento  possono essere utilizzati in qualità di fondi propri di base supplementari  sotto forma di capitale convertibile con un «trigger» elevato.   Art. 131a Cuscinetti anticiclici   Le esigenze relative ai cuscinetti anticiclici secondo gli articoli 44 e 44a devono essere  adempiute in aggiunta alle esigenze in materia di fondi propri, in base alle posizioni  ponderate in funzione del rischio previste dal presente titolo.   Art 131b Fondi propri supplementari   In circostanze particolari la FINMA può esigere, nel singolo caso, fondi propri sup- plementari o definire esigenze qualitative più elevate, secondo i criteri enunciati  nell’articolo 45.   Capitolo 4:103 Fondi supplementari in grado di assorbire le perdite   Art. 132104 Principio   1 Le banche di rilevanza sistemica devono detenere durevolmente fondi supplementari  per garantire un eventuale risanamento o un’eventuale liquidazione secondo i capi  undicesimo e dodicesimo LBCR105.106   2 L’esigenza relativa a questi fondi supplementari è calcolata in base all’esigenza  complessiva consistente dell’esigenza di base e dei supplementi secondo l’arti- colo 129. Essa ammonta:   a. nel caso di una banca di rilevanza sistemica attiva a livello internazionale:   1. per le unità che esercitano funzioni di rilevanza sistemica (art. 124 cpv. 3  lett. a): al 62 per cento dell’esigenza complessiva a livello di gruppo fi- nanziario e di singolo istituto,       103 Nuovo testo giusta il n. I dell’O dell’11 mag. 2016, in vigore dal 1° lug. 2016  (RU 2016 1725).   104 Nuovo testo giusta il n. I dell’O del 21 nov. 2018, in vigore dal 1° gen. 2019   (RU 2018 5241).   105  RS 952.0  106 Nuovo testo giusta l’all. n. 2 dell’O del 23 nov. 2022, in vigore dal 1° gen. 2023    (RU 2022 804).     Banche e casse di risparmio   58 / 82   952.03   2. a livello di unità superiore di un gruppo finanziario (art. 124 cpv. 3  lett. b) e di importanti gruppi finanziari subordinati (art. 124 cpv. 3  lett. c), se non si applica l’esigenza di cui al numero 1: al 75 per cento  dell’esigenza complessiva,   3. a livello di singolo istituto di una banca secondo l’articolo 124 capo- verso 3 lettera c o d, alla somma:  – degli importi nominali dei fondi supplementari in grado di assorbire   le perdite ceduti a filiali,  – del 75 per cento dell’esigenza complessiva, ad eccezione delle par-  tecipazioni da consolidare – compreso il capitale prudenziale consi- derato alla stessa stregua – e dei rischi derivanti da relazioni interne  al gruppo, e   – del 30 per cento delle esigenze consolidate applicate a tale unità;   b. nel caso di una banca di rilevanza sistemica non attiva a livello internazionale:  al 40 per cento dell’esigenza complessiva.107   3 I fondi supplementari devono essere detenuti sotto forma di «bail-in bond» che sod- disfano le esigenze di cui all’articolo 126a. Sono fatti salvi i capoversi 4–7 e l’arti- colo 132b.108   4 Se una banca di rilevanza sistemica detiene i fondi supplementari sotto forma di  fondi propri di base di qualità primaria o sotto forma di capitale convertibile che sod- disfa le esigenze relative ai fondi propri di base supplementari, le esigenze di cui al  capoverso 2 sono ridotte del fattore 0,5 proporzionalmente ai fondi supplementari de- tenuti in questa forma. Le esigenze possono essere ridotte al massimo di un terzo.   5 ...109   6 I fondi propri che una banca detiene per adempiere le esigenze di cui al presente  capitolo non possono essere impiegati contemporaneamente per adempiere le esi- genze di cui agli articoli 128–131b.   7 Se in precedenza ha detenuto fondi propri per adempiere le esigenze di cui al pre- sente capitolo, la banca può successivamente impiegare tali fondi per adempiere le  esigenze di cui agli articoli 128–131b soltanto se le esigenze del presente articolo con- tinuano a essere adempiute con i fondi residui.   Art. 132a110 Disposizioni particolari per banche di rilevanza sistemica attive  a livello internazionale   1 Se una banca di rilevanza sistemica attiva a livello internazionale detiene i fondi  supplementari sotto forma di fondi propri di base di qualità primaria o sotto forma di       107 Nuovo testo giusta l’all. n. 2 dell’O del 23 nov. 2022, in vigore dal 1° gen. 2023   (RU 2022 804).   108 Nuovo testo giusta l’all. n. 2 dell’O del 23 nov. 2022, in vigore dal 1° gen. 2023   (RU 2022 804).   109 Abrogato dall’all. n. 2 dell’O del 23 nov. 2022, con effetto dal 1° gen. 2023   (RU 2022 804).   110 Introdotto dal n. I dell’O del 21 nov. 2018 (RU 2018 5241). Nuovo testo giusta l’all. n. 2  dell’O del 23 nov. 2022, in vigore dal 1° gen. 2023 (RU 2022 804).     Ordinanza sui fondi propri   59 / 82   952.03   capitale convertibile che soddisfa le esigenze relative ai fondi propri di base supple- mentari, tale capitale le viene computato in maniera privilegiata ai sensi dell’arti- colo 132 capoverso 4 fino a un ammontare massimo del 2 per cento per il «leverage  ratio» e del 5,8 per cento per la quota di RWA.   2 Per le unità di cui all’articolo 124 capoverso 3 lettere b–d, l’ammontare delle esi- genze relative ai fondi supplementari, tenuto conto della riduzione delle esigenze di  cui al capoverso 1, non può scendere sotto il 3,75 per cento per il «leverage ratio» e  sotto il 10 per cento per la quota di RWA.   Art. 132b111 Disposizioni particolari per banche con una garanzia dello Stato o un  meccanismo analogo   Se una banca di rilevanza sistemica non attiva a livello internazionale dispone di  un’esplicita garanzia dello Stato rilasciata da un Cantone o di un meccanismo analogo,  l’esigenza di cui all’articolo 132 capoverso 2 lettera b è considerata:   a. adempiuta nella misura dell’importo garantito fino alla metà al massimo del  40 per cento richiesto;   b. adempiuta interamente nella misura dell’importo garantito se, in caso di crisi,  i fondi corrispondenti non gravati sono messi a disposizione della FINMA in  tempi brevi e in maniera irrevocabile; la FINMA decide nel singolo caso se  queste condizioni sono soddisfatte.   Art. 133112 Fondi supplementari integrativi in grado di assorbire le perdite per le  banche di rilevanza sistemica attive a livello internazionale   In caso di ostacoli alla capacità di risanamento e di liquidazione delle unità di cui  all’articolo 124 capoverso 3 lettere b–d di banche di rilevanza sistemica attive a li- vello internazionale, in virtù dell’articolo 65b capoverso 1 OBCR113 la FINMA può  esigere fondi supplementari integrativi in grado di assorbire le perdite. Il loro ammon- tare è limitato al 25 per cento dell’esigenza complessiva. L’articolo 132 capoverso 4  si applica per analogia.   Art. 134 e 135   Abrogati       111 Introdotto dall’all. n. 2 dell’O del 23 nov. 2022, in vigore dal 1° gen. 2023   (RU 2022 804).   112 Nuovo testo giusta l’all. n. 2 dell’O del 23 nov. 2022, in vigore dal 1° gen. 2023   (RU 2022 804).   113  RS 952.02     Banche e casse di risparmio   60 / 82   952.03   Capitolo 5: Norme particolari in materia di ripartizione dei rischi   Art. 136114 Grande rischio   1 Un grande rischio può ammontare al massimo al 25 per cento dei fondi propri di  base computabili corretti conformemente agli articoli 31–40 che non sono utilizzati  per adempiere le esigenze relative ai fondi supplementari in grado di assorbire le per- dite.   2 Un grande rischio può ammontare al massimo al 15 per cento dei fondi propri di  base secondo il capoverso 1 in caso di:   a. posizioni nei confronti di altre banche di rilevanza sistemica secondo l’arti- colo 8 capoverso 3 LBCR;   b. posizioni nei confronti di banche estere di rilevanza sistemica designate «Glo- bal Systemically Important Banks» dal «Financial Stability Board».   3 Il limite massimo di cui al capoverso 2 deve essere rispettato entro 12 mesi dalla  designazione:   a. di una banca quale banca di rilevanza sistemica secondo l’articolo 8 capo- verso 3 LBCR;   b. di una banca estera quale «Global Systemically Important Bank» secondo il  capoverso 2 lettera b.   4 Per il resto si applica per analogia l’articolo 99.   Titolo sesto: Disposizioni transitorie e finali   Capitolo 1: Disposizioni transitorie   Sezione 1: Disposizioni transitorie del 1° giugno 2012115   Art. 137 e 138116   Art. 139 Entrata in vigore della copertura con fondi propri di derivati  negoziati in borsa e rischi di credito nei confronti di controparti  centrali   La FINMA stabilisce a partire da quando le nuove norme degli standard minimi di  Basilea sui derivati negoziati in borsa (art. 56 cpv. 4) e i rischi di credito nei confronti  di controparti centrali (art. 69 e 70) devono essere rispettate.       114 Nuovo testo giusta il n. I dell’O del 22 nov. 2017, in vigore dal 1° gen. 2019   (RU 2017 7625).   115 Nuovo testo giusta il n. I dell’O dell’11 mag. 2016, in vigore dal 1° lug. 2016   (RU 2016 1725).   116 Abrogati dal n. I dell’O del 22 nov. 2017, con effetto dal 1° gen. 2019 (RU 2017 7625).     Ordinanza sui fondi propri   61 / 82   952.03   Art. 140 Fondi propri computabili    1 Gli strumenti di capitale dei fondi propri di base supplementari e dei fondi propri  complementari emessi dopo il 12 settembre 2010 e che non adempiono le corrispon- denti nuove condizioni di computabilità a fini prudenziali non sono più considerati  fondi propri dal 1° gennaio 2013. È fatto salvo il capoverso 3.   2 Gli strumenti di capitale emessi prima del 12 settembre 2010 possono essere com- putati in maniera decrescente su un periodo di dieci anni conformemente all’artico- lo 141 e non sono più considerati fondi propri al più tardi dal 1° gennaio 2022.   3 Gli strumenti di capitale dei fondi propri di base supplementari e dei fondi propri  complementari emessi tra il 12 settembre 2010 e il 31 dicembre 2011 e per i quali  mancano unicamente le disposizioni contrattuali per il caso di incombente insolvibi- lità (art. 29) possono essere computati in maniera decrescente conformemente all’ar- ticolo 141.    Art. 141 Computabilità dei fondi propri di base e dei fondi propri  complementari secondo il diritto anteriore   1 Il capitale di partecipazione e le altre componenti dei fondi propri di base secondo il  diritto anteriore che ora non sono più considerati fondi propri di base di qualità pri- maria o fondi propri di base supplementari e che sono stati emessi prima del 12 set- tembre 2010 possono essere computati per un periodo massimo di dieci anni confor- memente alle disposizioni dei capoversi 6 e 7. È escluso il capitale di partecipazione  di banche non organizzate sotto forma di società anonima; il capitale di partecipazione  di siffatte banche può continuare a essere computato sui fondi propri di base di qualità  primaria secondo lo stesso meccanismo.   2 I fondi propri complementari emessi prima del 12 settembre 2010 secondo il diritto  anteriore e non considerati fondi propri complementari conformemente alla presente  ordinanza possono essere computati in maniera decrescente come fondi propri com- plementari conformemente al capoverso 1.   3 Con l’entrata in vigore della presente ordinanza, nel periodo compreso tra il 1° gen- naio 2013 e il 31 dicembre 2022 i fondi propri prudenziali sono suddivisi nelle se- guenti componenti:   a. fondi propri di base di qualità primaria: conformemente alle nuove disposi- zioni;   b. fondi propri di base supplementari: conformemente alle nuove disposizioni;   c. Tier 1 secondo il diritto anteriore: conformemente al capoverso 1;   d. fondi propri complementari: conformemente alle nuove disposizioni;   e. Tier 2 secondo il diritto anteriore: conformemente al capoverso 2.   4 Le componenti di cui al capoverso 3 lettere b e c costituiscono fino al più tardi al  31 dicembre 2021 i fondi propri di base supplementari, mentre le componenti di cui  alle lettere d ed e costituiscono i fondi propri complementari.   5 Tutte le componenti di cui ai capoversi 1 e 2 sono rilevate quantitativamente al mo- mento dell’entrata in vigore della presente ordinanza e addizionate per categoria.     Banche e casse di risparmio   62 / 82   952.03   6 Gli importi determinati il 1° gennaio 2013 conformemente al capoverso 5 sono ri- dotti ogni anno del 10 per cento, la prima volta il 1° gennaio 2013. Essi costituiscono  il limite massimo delle componenti dei fondi propri che possono essere computate  secondo il diritto anteriore nell’anno considerato. Gli importi sono computati al mas- simo nella misura in cui la banca disponga di strumenti di capitale di qualità corri- spondente.   7 Se non può più essere computato come fondi propri di base supplementari in seguito  alla riduzione progressiva delle possibilità di computazione di cui al capoverso 6, uno  strumento di capitale esistente può, sempreché adempia le nuove condizioni per i  fondi propri complementari, essere computato come fondi propri complementari nella  misura in cui è escluso dai fondi propri di base supplementari.   Art. 142 Fase d’introduzione delle correzioni   1 Le deduzioni dai fondi propri di base di qualità primaria non previste dal diritto an- teriore sono effettuate in modo crescente su un periodo di cinque anni, in scaglioni  annui del 20 per cento, come segue:    a. dal 1° gennaio 2014: 20 per cento dell’importo determinante;   b. dal 1° gennaio 2015: 40 per cento dell’importo determinante;   c. dal 1° gennaio 2016: 60 per cento dell’importo determinante;   d. dal 1° gennaio 2017: 80 per cento dell’importo determinante;    e. dal 1° gennaio 2018: 100 per cento dell’importo determinante.    2 La quota delle posizioni di cui al capoverso 1 non soggetta a deduzione è presa in  considerazione nei fondi propri necessari conformemente alla ponderazione dei rischi  secondo il diritto anteriore.   3 Le deduzioni effettuate interamente o parzialmente sui fondi propri di base secondo  il diritto anteriore sono convertite in modo graduale in una deduzione sui fondi propri  di base conformemente alle fasi di calcolo di cui al capoverso 1.    4 Per la quota delle posizioni di cui al capoverso 3 non soggetta a deduzione, la dedu- zione secondo il diritto anteriore prosegue in modo decrescente su un periodo di cin- que anni, in scaglioni annui del 20 per cento, come segue:   a. dal 1° gennaio 2013: 100 per cento dell’importo determinante;   b. dal 1° gennaio 2014: 80 per cento dell’importo determinante;   c. dal 1° gennaio 2015: 60 per cento dell’importo determinante;   d. dal 1° gennaio 2016: 40 per cento dell’importo determinante;   e. dal 1° gennaio 2017: 20 per cento dell’importo determinante;   5 Dal 1° gennaio 2018 la deduzione complementare prevista dal capoverso 4 decade  completamente.   6 Fino al 31 dicembre 2017 il limite 3 della franchigia (art. 35 cpv. 4) è pari al 15 per  cento dei fondi propri di base di qualità primaria tenuto conto di tutti gli adeguamenti     Ordinanza sui fondi propri   63 / 82   952.03   prudenziali, fatta eccezione per la deduzione dell’importo superiore al limite 3 della  franchigia.117   7 Nuove deduzioni dai fondi propri di base supplementari o dai fondi propri comple- mentari sono introdotte secondo la medesima procedura graduale di cui ai capoversi  1–5.   Art. 143 a 147118   Art. 148119   Art. 148a120   Sezione 2:121 Disposizioni transitorie della modifica dell’11 maggio 2016   Art. 148b Qualità del capitale   1 Riguardo alla qualità del capitale richiesta secondo l’articolo 131, sono computati i  seguenti elementi:   a. il capitale convertibile con un «trigger» elevato considerato come fondi propri  complementari ed esistente all’entrata in vigore della presenta modifica è  computato in qualità di capitale convertibile con un «trigger» elevato sotto  forma di fondi propri di base supplementari, per il periodo della sua durata o  fino al momento della prima chiamata di capitale, ma al massimo fino al 31  dicembre 2019;   b. il capitale convertibile con un «trigger» basso considerato come fondi propri  di base supplementari ed esistente al momento dell’entrata in vigore della pre- sente modifica è computato in qualità di capitale convertibile con un «trigger»  elevato sotto forma di fondi propri di base supplementari fino al momento  della prima chiamata di capitale;   c. il capitale convertibile che secondo la lettera a non è più computabile è com- putato in qualità di fondi per adempiere le esigenze secondo gli articoli 132 e  133 fino a un anno prima della scadenza della durata;   d. il capitale convertibile che secondo la lettera b non è più computabile è com- putato in qualità di fondi per adempiere le esigenze secondo gli articoli 132 e  133 fino al momento di un’eventuale risoluzione da parte della banca.       117 Nuovo testo giusta il n. 4 dell’all. 2 dell’O sulle banche del 30 apr. 2014, in vigore dal   1° gen. 2015 (RU 2014 1269).   118 Abrogati dal n. I dell’O dell’11 mag. 2016, con effetto dal 1° lug. 2016 (RU 2016 1725).  119 Abrogato dal n. I dell’O del 22 nov. 2017, con effetto dal 1° gen. 2019 (RU 2017 7625).  120 Introdotto dall’all. 2 n. 4 dell’O sulle banche del 30 apr. 2014 (RU 2014 1269). Abrogato   dal n. I dell’O dell’11 mag. 2016, con effetto dal 1° lug. 2016 (RU 2016 1725).  121 Introdotta dal n. I dell’O dell’11 mag. 2016, in vigore dal 1° lug. 2016 (RU 2016 1725).     Banche e casse di risparmio   64 / 82   952.03   2 Riguardo alla qualità del capitale richiesta secondo l’articolo 131, il capitale conver- tibile emesso prima dell’entrata in vigore della modifica il 1° luglio 2016 con un «trig- ger» del 5 per cento è computato come segue:   a. se è considerato come fondi propri complementari: in qualità di capitale con- vertibile con un «trigger» elevato sotto forma di fondi propri di base supple- mentari, per il periodo della sua durata o fino al momento della prima chia- mata di capitale, ma al massimo fino al 31 dicembre 2019;   b. se è considerato come fondi propri di base supplementari: in qualità di capitale  convertibile con un «trigger» elevato sotto forma di fondi propri di base sup- plementari, fino al momento della prima chiamata di capitale;   c. se non è più computabile secondo le lettere a e b: in qualità di fondi per adem- piere le esigenze secondo agli articoli 132 e 133, fino a un anno prima della  scadenza della durata.   Art. 148c Fondi propri necessari alla continuazione dell’attività ordinaria della  banca   1 All’entrata in vigore della modifica il 1° luglio 2016 l’esigenza di cui all’arti- colo 129 ammonta al 3,0 per cento per il «leverage ratio» e al 10,75 per cento per la  quota di RWA. I fondi propri di base supplementari sotto forma di capitale converti- bile con un «trigger» elevato sono computabili al massimo fino allo 0,70 per cento per  il «leverage ratio» e al 2,625 per cento per la quota di RWA.   2 Nel 2017 l’esigenza di cui all’articolo 129 ammonta al 3,5 per cento per il «leverage  ratio» e al 12,0 per cento per la quota di RWA. I fondi propri di base supplementari  sotto forma di capitale convertibile con un «trigger» elevato sono computabili al mas- simo fino allo 0,9 per cento per il «leverage ratio» e al 3,0 per cento per la quota di  RWA.   3 Nel 2018 l’esigenza di cui all’articolo 129 ammonta al 4,0 per cento per il «leverage  ratio» e al 12,86 per cento per la quota di RWA. I fondi propri di base supplementari  sotto forma di capitale convertibile con un «trigger» elevato sono computabili al mas- simo fino all’1,1 per cento per il «leverage ratio» e al 3,4 per cento per la quota di  RWA.   4 Nel 2019 per il «leverage ratio» e per la quota di RWA deve essere adempiuta l’esi- genza di base di cui all’articolo 129, a cui va aggiunta la metà dei supplementi per la  quota di mercato e per l’esposizione totale. I fondi propri di base supplementari sotto  forma di capitale convertibile con un «trigger» elevato sono computabili al massimo  fino all’1,3 per cento per il «leverage ratio» e al 3,9 per cento per la quota di RWA.   Art. 148d Fondi supplementari in grado di assorbire le perdite   1 All’entrata in vigore della modifica il 1° luglio 2016 l’esigenza di cui all’artico- lo 132 ammonta all’1,0 per cento per il «leverage ratio» e al 3,5 per cento per la quota  di RWA.   2 Nel 2017 l’esigenza di cui all’articolo 132 ammonta all’1,875 per cento per il «leve- rage ratio» e al 5,84 per cento per la quota di RWA, a cui va aggiunto un quarto del     Ordinanza sui fondi propri   65 / 82   952.03   supplemento per la quota di mercato e un quarto del supplemento per l’esposizione  totale.   3 Nel 2018 l’esigenza di cui all’articolo 132 ammonta al 2,75 per cento per il «leve- rage ratio» e all’8,18 per cento per la quota di RWA, a cui va aggiunta la metà del  supplemento per la quota di mercato e la metà del supplemento per l’esposizione to- tale.   4 Nel 2019 l’esigenza di cui all’articolo 132 ammonta al 3,625 per cento per il «leve- rage ratio» e al 10,52 per cento per la quota di RWA, a cui vanno aggiunti tre quarti  del supplemento per la quota di mercato e tre quarti del supplemento per l’esposizione  totale.   5 È fatta salva la riduzione delle esigenze di cui ai capoversi 1–4 in virtù di uno sconto  secondo l’articolo 133.   Art. 148e «Bail-in bond» emessi anteriormente all’entrata in vigore della  modifica dell’11 maggio 2016   1 La FINMA approva a posteriori i «bail-in bond» emessi anteriormente all’entrata in  vigore della modifica il 1° luglio 2016 dalle banche di rilevanza sistemica attive a  livello internazionale secondo l’articolo 124a se sono soddisfatte le condizioni previ- ste all’articolo 126a.   2 Fino al 31 dicembre 2021 possono essere approvati anche i «bail-in bond» emessi  da una società veicolo.   Art. 148f Cuscinetto anticiclico esteso   Il cuscinetto anticiclico esteso, calcolato in base alle posizioni ponderate, può ammon- tare al massimo a:   a. lo 0,625 per cento all’entrata in vigore della modifica il 1° luglio 2016;   b. l’1,25 per cento nel 2017;   c. l’1,875 per cento nel 2018.   Sezione 3:122   Disposizione transitoria della modifica del 23 novembre 2016   Art. 148g123   1 Il calcolo degli equivalenti di credito dei derivati volto a determinare i fondi propri  necessari deve essere effettuato conformemente agli articoli 56–59 entro 36 mesi  dall’entrata in vigore della modifica del 23 novembre 2016.       122 Introdotta dal n. I dell’O del 23 nov. 2016, in vigore dal 1° gen. 2017 (RU 2016 4683).  123 Nuovo testo giusta il n. I dell’O del 22 nov. 2017, in vigore dal 1° gen. 2018    (RU 2017 7625).     Banche e casse di risparmio   66 / 82   952.03   2 La ponderazione delle posizioni della classe di posizione di cui all’articolo 63 capo- verso 3 lettera fbis deve essere effettuata conformemente all’articolo 66 capo- verso 3bis entro 36 mesi dall’entrata in vigore della modifica del 23 novembre 2016.   3 Fino al 31 dicembre 2019 la conversione dei derivati nel loro equivalente di credito  nell’ambito del titolo quarto può essere effettuata anche secondo il metodo del valore  di mercato o il metodo standard conformemente agli articoli 56–58 nel tenore del  1° luglio 2016124. La FINMA può prorogare tale termine.   Sezione 4:125   Disposizione transitoria della modifica del 22 novembre 2017   Art. 148h   Le banche che prevedono o presumono di superare illecitamente dal 1° gennaio 2019  il limite massimo dei grandi rischi (art. 97–99), contattano la FINMA entro tre mesi  dall’entrata in vigore della modifica del 22 novembre 2017.   Sezione 5:126  Disposizione transitoria della modifica del 21 novembre 2018   Art. 148i Trattamento delle partecipazioni   Le disposizioni transitorie relative al trattamento delle partecipazioni, emanate nel  singolo caso dalla FINMA prima dell’entrata in vigore della modifica del 21 novem- bre 2018, prevalgono sulle disposizioni dell’articolo 32 lettera j e dell’allegato 4.   Art. 148j Fondi supplementari per le banche di rilevanza sistemica non attive  a livello internazionale   L’esigenza di cui all’articolo 132 capoverso 2 lettera b ammonta:   a. nel 2019: allo 0,21 per cento per il «leverage ratio» e allo 0,64 per cento per  la quota di RWA;   b. nel 2020: allo 0,42 per cento per il «leverage ratio» e all’1,28 per cento per la  quota di RWA;   c. nel 2021: allo 0,63 per cento per il «leverage ratio» e all’1,92 per cento per la  quota di RWA;   d. nel 2022: allo 0,84 per cento per il «leverage ratio» e al 2,56 per cento per la  quota di RWA;   e. nel 2023: all’1,05 per cento per il «leverage ratio» e al 3,2 per cento per la  quota di RWA;       124  RU 2012 5441  125 Introdotta dal n. I dell’O del 22 nov. 2017, in vigore dal 1° gen. 2018 (RU 2017 7625).  126 Introdotta dal n. I dell’O del 21 nov. 2018, in vigore dal 1° gen. 2019 (RU 2018 5241).     Ordinanza sui fondi propri   67 / 82   952.03   f. nel 2024: all’1,26 per cento per il «leverage ratio» e al 3,84 per cento per la  quota di RWA;   g. nel 2025: all’1,5 per cento per il «leverage ratio» e al 4,5 per cento per la quota  di RWA, a cui va aggiunta la metà del supplemento per la quota di mercato e  la metà del supplemento per l’esposizione totale.    Sezione 6:127   Disposizioni transitorie della modifica del 27 novembre 2019   Art. 148k Metodi di calcolo per i derivati   1 Fino al 31 dicembre 2021 le banche delle categorie 4 e 5 di cui all’allegato 3  OBCR128 possono effettuare la conversione dei derivati nel loro equivalente di credito  nell’ambito dei titoli terzo e quarto anche secondo il metodo del valore di mercato  conformemente all’articolo 57 nel tenore del 1° luglio 2016129.   1bis Il termine transitorio secondo il capoverso 1 è prolungato fino al 31 dicembre  2023.130   2 Ciò si applica anche alle banche della categoria 3 di cui all’allegato 3 OBCR che  hanno posizioni in derivati non rilevanti. La FINMA emana disposizioni di esecuzione  tecniche.   Art. 148l Fondi supplementari per le banche di rilevanza sistemica  attive a livello internazionale   L’esigenza di cui all’articolo 132 capoverso 2 lettera a numero 3 terzo trattino am- monta:    a. nel 2020: allo 0 per cento;   b. nel 2021: al 5 per cento;   c. nel 2022: al 10 per cento;   d. nel 2023: al 20 per cento.   Art. 148m Sconti per le banche di rilevanza sistemica attive a livello  internazionale   Negli anni 2020 e 2021 le esigenze di cui all’articolo 133 capoverso 2 non possono  scendere sotto il 3 per cento per il «leverage ratio» e sotto l’8,6 per cento per la quota  di RWA.       127 Introdotta dal n. I dell’O del 27 nov. 2019, in vigore dal 1° gen. 2020 (RU 2019 4623).  128 RS 952.02  129 RU 2012 5441  130 Introdotto dal n. I 6 dell’O del 18 giu. 2021 sull’adeguamento del diritto federale agli svi-  luppi della tecnologia di registro distribuito, in vigore dal 1° ago. 2021 (RU 2021 400).     Banche e casse di risparmio   68 / 82   952.03   Capitolo 2: Disposizioni finali   Art. 149 Diritto previgente: abrogazione   L’ordinanza del 29 settembre 2006131 sui fondi propri è abrogata.   Art. 150 Modifica del diritto vigente   La modifica del diritto vigente è disciplinata nell’allegato 6.   Art. 151 Entrata in vigore   1 Fatti salvi i capoversi 2 e 3, la presente ordinanza entra in vigore il 1° gennaio 2013.    2 L’articolo 43 entra in vigore il 1° gennaio 2016.   3 L’entrata in vigore delle disposizioni del titolo quinto, ad eccezione degli arti- coli 126 e 127, è subordinata all’approvazione da parte dell’Assemblea federale.132       131 [RU 2006 4307, 2007 1073, 2008 5363 all. n. 8, 2009 6101, 2010 5429, 2012 3539]  132 Approvata dall’AF il 18 set. 2012 (FF 2012 7425).        Ordinanza sui fondi propri   69 / 82   952.03   Allegato 1133  (art. 54 cpv. 1)   Fattori di conversione del credito in caso di applicazione dell’AS-BRI   Numero Impegni eventuali e impegni irrevocabili Fattori di conversione del credito     AS-BRI   1. Impegni di credito    1.1 Impegni fissi e con una durata iniziale convenuta fino a un anno 0,20   1.2 Impegni fissi e con una durata iniziale convenuta di oltre un anno  0,50   1.3 Impegni revocabili in ogni momento senza oneri o che divengono automaticamente nulli in caso di peggio- ramento della solvibilità del debitore    0,00        2. Fideiussioni degli artigiani edili per l’esecuzione di costruzioni edili in Svizzera e all’estero 0,50        3. Prestazioni autoliquidanti di garanzie su operazioni di commercio di merci 0,20   3.1 Aperture di credito autoliquidanti a breve collegate a operazioni di commercio di merci, come crediti docu- mentari garantiti dalla fornitura sottostante   0,20        4. Impegni di versamento o di versamento suppletivo    4.1 Su titoli di partecipazione non iscritti a bilancio tra le partecipazioni 1,00       133 Aggiornato dall’all. 2 n. 4 dell’O sulle banche del 30 apr. 2014, in vigore dal 1° gen. 2015 (RU 2014 1269). La correzione del 10 mag. 2016 concerne soltanto  il testo francese (RU 2016 1359).      Banche e casse di risparmio   70 / 82     952.03   Numero Impegni eventuali e impegni irrevocabili Fattori di conversione del credito     AS-BRI   4.2 Su titoli di partecipazione se si tratta di partecipazioni da non consolidare 1,00   4.3 Su titoli di partecipazione se si tratta di partecipazioni da consolidare o di titoli di partecipazione del settore  assicurativo   1,00        5. Prestazioni di garanzie    5.1 Impegni eventuali collegati a talune transazioni, come «performance bond», «bid bond», garanzie e aper- ture di credito «stand-by» relative a operazioni determinate   0,50   5.2 «Note issuance facilities» (NIFs) e «revolving underwriting facilities» (RUFs)  0,50        6. Altri impegni eventuali 1,00   6.1 Sostituti diretti di credito come p. es. garanzie generali del debito, comprese le aperture di credito «stand- by» con funzione di garanzia finanziaria di prestiti e operazioni su titoli, e le accettazioni, comprese le gi- rate aventi carattere di accettazioni   1,00   6.2 Altri impegni eventuali 1,00        Osservazioni:   1. Gli altri impegni eventuali (sotto il numero 6.2) comprendono in particolare:   – operazioni di pronti contro termine e vendite di titoli con possibilità di regresso, per le quali il rischio di credito permane presso la banca [§83 (ii) degli standard  minimi di Basilea];   – operazioni di prestito titoli o costituzione di titoli in garanzia, nonché operazioni risultanti da transazioni del tipo pronti contro termine e operazioni di prestito  di titoli [§84 degli standard minimi di Basilea];   – operazioni di acquisto di attività a termine, gli impegni di deposito a termine e le parti non pagate di azioni e titoli sottoscritti, che rappresentano impegni a  utilizzo certo [§84 (i) degli standard minimi di Basilea];        Ordinanza sui fondi propri   71 / 82   952.03   2. Nel caso in cui vi sia un obbligo a fornire un impegno su una posta fuori bilancio, le banche possono applicare il minore fra i due fattori di conversione del credito   applicabili [§86 degli standard minimi di Basilea].     Banche e casse di risparmio   72 / 82     952.03   Allegato 2134  (art. 66 cpv. 1)   Classi di posizioni secondo l’AS-BRI in caso di applicazione di rating esterni e relativa ponderazione del rischio   Numero Classi di posizioni (AS-BRI) con possibilità di applicazione di rating  esterni   Classi di rating   1 2 3 4 5 6 7 Senza rating fisse   1. Governi centrali e banche centrali            1.1 Governi centrali e banche centrali 0 % 0 % 20 % 50 % 100 % 100 % 150 % 100 % –   1.2 Confederazione Svizzera e Banca nazionale svizzera sem- preché il credito sia in valuta nazionale e sia rifinanziato in  tale valuta.    – – – – – – – – 0 %   2. Enti di diritto pubblico            2.1 Enti di diritto pubblico 20 % 20 % 50 % 100 % 100 % 150 % 150 % 100 % –   2.2 Enti di diritto pubblico senza rating, sempreché abbiano il  diritto di riscuotere imposte o sempreché i loro impegni  siano garantiti integralmente e illimitatamente da una collet- tività pubblica    – – – – – – – – 50 %   2.3 Cantoni senza rating – – – – – – – – 20 %   3. BRI, FMI e banche multilaterali di sviluppo            3.1 Banche multilaterali di sviluppo 20 % 20 % 50 % 50 % 100 % 100 % 150 % 50 % –       134 Aggiornato dall’all. 2 n. 4 dell’O sulle banche del 30 apr. 2014 (RU 2014 1269) e dall’all. n. 2 dell’O del 23 nov. 2022, in vigore dal 1° gen. 2023   (RU 2022 804).        Ordinanza sui fondi propri   73 / 82   952.03   Numero Classi di posizioni (AS-BRI) con possibilità di applicazione di rating  esterni   Classi di rating   1 2 3 4 5 6 7 Senza rating fisse   3.2 Banca dei regolamenti internazionali (BRI), Fondo moneta- rio internazionale (FMI), determinate banche multilaterali di  sviluppo designate dalla FINMA   – – – – – – – – 0 %   4. Banche e società di intermediazione mobiliare            4.1 Banche e società di intermediazione mobiliare; durata ini- ziale dei crediti <3 mesi    20 % 20 % 20 % 20 % 50 % 50 % 150 % 20 % –   4.2 Banche e società di intermediazione mobiliare; durata ini- ziale dei crediti >3 mesi   20 % 20 % 50 % 50 % 100 % 100 % 150 % 50 % –   5. Istituzioni comuni            5.1 Istituzioni comuni delle banche, riconosciute dalla FINMA 20 % 20 % 50 % 100 % 100 % 150 % 150 % 100 % –   5.2 Impegni di versamento nei confronti del responsabile  della garanzia dei depositi          _ 20 %   5.3 Crediti di banche delle categorie 4 e 5 secondo l’allegato 3  OBCR135 su rimborsi di prestiti in contanti concessi al re- sponsabile della garanzia dei depositi secondo l’articolo 37h  capoverso 3 lettera c numero 2 LBCR           20 %   5.4 Richieste di rimborso nei confronti del responsabile  della garanzia dei depositi dopo l’attivazione della garanzia  dei depositi (art. 37i LBCR)           100 %   6. Borse, stanze di compensazione e controparti centrali            6.1 Borse, stanze di compensazione e controparti centrali 20 % 20 % 50 % 100 % 100 % 150 % 150 % 100 % –       135  RS 952.02     Banche e casse di risparmio   74 / 82     952.03   Numero Classi di posizioni (AS-BRI) con possibilità di applicazione di rating  esterni   Classi di rating   1 2 3 4 5 6 7 Senza rating fisse   6.2 Controparti centrali, sempreché i rischi di credito siano in  relazione diretta con l’adempimento della prestazione, ga- rantito da una controparte centrale, di contratti negoziati in  borsa o fuori borsa (segnatamente derivati, operazioni pronti  contro termine o analoghe dove la controparte centrale ga- rantisce l’adempimento degli obblighi per l’intera durata).   – – – – – – – – 2 %   6.3 Borse e stanze di compensazione sempreché i rischi di cre- dito siano in relazione diretta con l’adempimento della pre- stazione, garantito da una controparte centrale, di contratti  negoziati in borsa o fuori borsa di operazioni, dove la con- troparte centrale garantisce unicamente lo svolgimento (se- gnatamente operazioni di cassa).   – – – – – – – – 0 %   7. Imprese 20 % 20 % 50 % 100 % 100 % 150 % 150 % 100 % –         Ordinanza sui fondi propri   75 / 82   952.03   Allegato 3136  (art. 66 cpv. 2)   Classi di posizioni secondo l’AS-BRI senza applicazione di rating esterni e relativa ponderazione del rischio    Classi di posizioni (AS-BRI) senza rating esterni Aliquota di rischio     AS-BRI   1. Persone fisiche e piccole imprese («retail»)    1.1 Posizioni «retail», se il valore complessivo, non garantito da pegno immobiliare su immobili d’abitazione,  delle posizioni ai sensi dell’articolo 49 capoverso 1 nei confronti di una controparte non supera 1,5 milioni di  franchi e l’1 per cento di tutte le posizioni «retail»     75 %   1.2 Altre posizioni «retail» 100 %       2. Obbligazioni fondiarie    2.1 Obbligazioni fondiarie svizzere   20 %       3. Posizioni garantite direttamente o indirettamente da pegno immobiliare    3.1 Immobili d’abitazione in Svizzera e all’estero, fino a due terzi del valore venale    35 %   3.2 Immobili d’abitazione in Svizzera e all’estero, oltre i due terzi e fino all’80 % compreso del valore venale    75 %   3.3 Immobili d’abitazione in Svizzera e all’estero, oltre l’80 % del valore venale 100 %   3.4 Altri immobili e oggetti 100 %                        136 Correzione del 9 apr. 2019 (RU 2019 1203).     Banche e casse di risparmio   76 / 82     952.03       Classi di posizioni (AS-BRI) senza rating esterni Aliquota di rischio     AS-BRI   4.1 Posizioni postergate nei confronti di enti di diritto pubblico, il cui fattore di ponderazione del rischio secondo  l’allegato 2 (AS-BRI) ammonta al massimo al 50 % Sono ponderate come le po-  sizioni non postergate  4.2 Altre posizioni postergate      5. Posizioni in sofferenza    5.1 Posizioni ai sensi del numero 3.1, corrette in funzione delle singole rettifiche di valore, fermo restando che le  posizioni garantite da pegno immobiliare ai sensi dei numeri 3.2–3.4 sono considerate non collateralizzate   100 %   5.2 Parti di posizioni non collateralizzate, corrette in funzione delle singole rettifiche di valore, sempreché le sin- gole rettifiche ammontino almeno al 20 per cento dell’importo scoperto    100 %   5.3 Parti di posizioni non collateralizzate, corrette in funzione delle singole rettifiche di valore, sempreché le sin- gole rettifiche ammontino a meno del 20 per cento dell’importo scoperto   150 %        6. Altre posizioni    6.1 Liquidità, senza le posizioni di cui al numero 6.2 dell’allegato 2     0 %   6.2 Equivalente di credito da impegni di versamento o di versamento suppletivo 100 %   6.3 Altre posizioni (comprese le posizioni di limitazione dei conti) 100 %            Ordinanza sui fondi propri   77 / 82   952.03   Allegato 4137  (art. 32 lett. j e 66 cpv. 3)   Ponderazione del rischio di titoli di partecipazione e di quote di investimenti collettivi di capitale secondo  l’AS-BRI    Classe di posizione titoli di partecipazione nonché quote di investimenti collettivi di capitale Aliquota di rischio       AS-BRI   1.1       1.2 ...   1.3 ...   1.4 Partecipazioni estranee al settore banca- rio, finanziario e assicurativo   Sono negoziate in una borsa regolata    Sì 100 %   No 150 %   1.5 Partecipazioni nel settore bancario, finanziario e assicurativo, sempreché non siano dedotte dai fondi propri di base di qua- lità primaria o dai fondi propri di base supplementari o ponderati al 250 per cento conformemente all’articolo 40 capoverso  2 150 %   1.6 Nel quadro del calcolo per il singolo istituto, le posizioni lunghe nette, calcolate conformemente all’articolo 52, delle parte- cipazioni detenute direttamente o indirettamente in imprese attive nel settore finanziario soggette all’obbligo di consolida- mento, con sede:   in Svizzera: 250 %   all’estero: 400 %   1.7 Nel quadro del calcolo per il singolo istituto, le posizioni lunghe nette, calcolate conformemente all’articolo 52, degli stru- menti di capitale prudenziali detenuti direttamente o indirettamente in imprese attive nel settore finanziario soggette all’ob- bligo di consolidamento, con sede:   in Svizzera: 250 %   all’estero: 400 %       137 Aggiornato dal n. I dell’O del 23 nov. 2016 (RU 2016 4683) e dal n. II dell’O del 21 nov. 2018, in vigore dal 1° gen. 2019 (RU 2018 5241).     Banche e casse di risparmio   78 / 82   952.03   Allegato 5  (art. 84 cpv. 1)   Aliquote per il calcolo dei fondi propri minimi richiesti per la  copertura del rischio specifico degli strumenti su saggi di  interesse secondo l’approccio standard dei rischi di mercato   Categoria Classe di rating Aliquota   Governi centrali e  banche centrali   1 o 2   0.00 %   3 o 4   0.25 % (durata residua < 6 mesi)      1.00 % (durata residua > 6 mesi e < 24 mesi)      1.60 % (durata residua > 24 mesi)   5 o 6   8.00 %   7 12.00 %   Senza rating   8.00 %       Strumenti qualifi- cati su saggi di inte- resse (art. 4 lett. g)      0.25 % (durata residua < 6 mesi)      1.00 % (durata residua > 6 mesi e < 24 mesi)      1.60 % (durata residua > 24 mesi)       Altri 5   8.00 %    6 o 7 12.00 %    Senza rating   8.00 %         Ordinanza sui fondi propri   79 / 82   952.03   Allegato 6  (art. 150)   Modifica del diritto vigente   ... 138       138 Le mod. possono essere consultate alla RU 2012 5441.     Banche e casse di risparmio   80 / 82   952.03   Allegato 7139  (art. 44 cpv. 2)   Cuscinetto anticiclico   1. Le banche sono obbligate a detenere, sotto forma di fondi propri di base  di qualità primaria, un cuscinetto anticiclico su posizioni di credito garantite  direttamente o indirettamente da pegno immobiliare per immobili d’abita- zione in Svizzera secondo l’articolo 72.   2. Il cuscinetto ammonta al 2,5 per cento delle posizioni di credito ponderate in  funzione del rischio.   3. Il cuscinetto anticiclico si applica dal 30 settembre 2022 e la sua validità  durerà fino all’abrogazione o alla modifica del presente allegato.       139 Introdotto dal n. I dell’O del 13 feb. 2013 (RU 2013 693). Nuovo testo giusta il n. II  dell’O del 26 gen. 2022, in vigore dal 30 set. 2022 (RU 2022 53).     Ordinanza sui fondi propri   81 / 82   952.03   Allegato 8140  (art. 43 cpv. 1)   Fondi propri minimi, cuscinetto di fondi propri e  quota complessiva di fondi propri   (in % delle posizioni ponderate in funzione del rischio)    Categoria secondo l’allegato 3 OBCR141 1 e 2 3 4 5   Fondi propri minimi 8,0 %   – di cui CET1 4,5 %   – di cui AT1  o esigenze qualitative più elevate   1,5 %   – di cui T2  o esigenze qualitative più elevate   2,0 %       Cuscinetto di fondi propri   4,8 %   4,0 %   3,2 %   2,5 %   – di cui CET1   3,7 %   3,3 %   2,9 %   2,5 %   – di cui AT1  o esigenze qualitative più elevate     0,5 %   0,3 %   0,1 % –   – di cui T2  o esigenze qualitative più elevate     0,6 %   0,4 %   0,2 % –          Quota complessiva di fondi propri 12,8 % 12,0 % 11,2 % 10,5 %                140 Introdotto dal n. II dell’O dell’11 mag. 2016, in vigore dal 1° lug. 2016 (RU 2016 1725).  141  RS 952.02     Banche e casse di risparmio   82 / 82   952.03   Allegato 9142  (art. 129)   Supplementi   1 Supplementi per la quota di mercato   1.1 In caso di una quota di mercato inferiore al 27 per cento    Bucket Quota di mercato Supplemento LR Supplemento quota di   RWA   M1 < 12 %  0 % 0 %   M2 < 17 %  0,125 % 0,36 %   M3 < 22 %  0,25 % 0,72 %   M4 < 27 %  0,375 % 1,08 %   1.2 In caso di una quota di mercato pari o superiore al 27 per cento   Per ogni maggiorazione di 5 punti percentuali per la quota di mercato, l’esigenza per  il «leverage ratio» aumenta di 0,125 punti percentuali e quella per la quota di RWA  di 0,36 punti percentuali.   2 Supplementi per l’esposizione totale   2.1 In caso di esposizione totale pari o inferiore a  1341 miliardi di franchi     Bucket  Esposizione totale  Supplemento LR  Supplemento quota  di RWA   G1  < 697 mia. CHF 0 % 0 %   G2  < 912 mia. CHF 0,125 % 0,36 %   G3  < 1127 mia. CHF 0,25 % 0,72 %   G4 < 1341 mia. CHF 0,375 % 1,08 %   2.2 In caso di esposizione totale superiore a 1341 miliardi di franchi   Per ogni maggiorazione di 215 miliardi di franchi per l’esposizione totale, l’esigenza  per il «leverage ratio» aumenta di 0,125 punti percentuali e quella per la quota di  RWA di 0,36 punti percentuali.       142 Introdotto dal n. II dell’O dell’11 mag. 2016 (RU 2016 1725). Aggiornato dal n. II dell’O  del 27 nov. 2019, in vigore dal 1° gen. 2020 (RU 2019 4623).    	Titolo primo: Disposizioni generali 	Capitolo 1: Oggetto, campo d’applicazione e definizioni 	Art. 1 Principio 	Art. 2 Oggetto 	Art. 3 Campo d’applicazione 	Art. 4 Definizioni 	Art. 5 Portafoglio di negoziazione 	Art. 6 Agenzie di rating  	Capitolo 2: Consolidamento 	Art. 7 Obbligo di consolidamento 	Art. 8 Tipi di consolidamento e opzioni della banca 	Art. 9 Trattamento diverso con il consenso della società di audit 	Art. 10 Norme particolari 	Art. 11 Gruppi finanziari subordinati 	Art. 12 Società captive per rischi operativi 	Art. 13 Partecipazioni estranee al settore finanziario  	Capitolo 3: Comprova dell’adeguatezza dei fondi propri e relativa pubblicazione 	Art. 14 Comprova dei fondi propri 	Art. 15 Basi di calcolo 	Art. 16 Pubblicazione  	Capitolo 4: Applicazione semplificata 	Art. 17   	Titolo secondo:  Fondi propri computabili e fondi supplementari in grado di assorbire le perdite 	Capitolo 1: In generale 	Art. 18 Componenti del capitale 	Art. 19 Copertura delle perdite 	Art. 20 Esigenze comuni per i fondi propri  	Capitolo 2: Calcolo 	Sezione 1: Fondi propri di base di qualità primaria (CET1) 	Art. 21 Elementi computabili 	Art. 22 Computabilità del capitale sociale 	Art. 23 Tipi di capitale sociale 	Art. 24 Capitale di dotazione delle banche di diritto pubblico 	Art. 25 Conferimenti di capitale dei banchieri privati 	Art. 26 Capitale sociale delle cooperative  	Sezione 2: Fondi propri di base supplementari («Additional Tier 1», AT1) 	Art. 27 Computabilità 	Art. 28 Disponibilità nel gruppo finanziario 	Art. 29 Insolvibilità incombente («point of non-viability», PONV)  	Sezione 3: Fondi propri complementari (Tier 2) 	Art. 30 Computabilità  	Sezione 4: Correzioni 	Art. 31 In generale 	Art. 31a  Modifiche del valore corrente degli impegni propri a seguito di una modifica del rischio di credito della banca 	Art. 32 Deduzione dai fondi propri di base di qualità primaria 	Art. 33 Approccio di deduzione corrispondente 	Art. 34 Deduzioni di posizioni in strumenti propri di capitale proprio al di fuori dei fondi propri di base di qualità primaria 	Art. 35 Deduzione con franchigia 	Art. 36 Approccio di deduzione determinante per gli strumenti di capitale proprio 	Art. 37 Titoli di partecipazione fino al 10 per cento in imprese attive nel settore finanziario 	Art. 38 Titoli di partecipazione superiori al 10 per cento in imprese attive nel settore finanziario 	Art. 39 Altre deduzioni in base al limite 2 della franchigia 	Art. 40 Deduzioni in base al limite 3 della franchigia   	Capitolo 3:  Fondi supplementari in grado di assorbire le perdite per le banche cantonali  	Titolo terzo: Fondi propri necessari 	Capitolo 1: In generale 	Art. 41 Composizione 	Art. 42 Fondi propri minimi 	Art. 43 Cuscinetto di fondi propri 	Art. 44 Cuscinetto anticiclico 	Art. 44a  Cuscinetto anticiclico esteso 	Art. 45  Fondi propri supplementari 	Art. 46  Indice massimo di leva finanziaria (leverage ratio) 	Art. 47 Calcoli paralleli in caso di applicazione di approcci modello  	Capitolo 1a:  Semplificazioni per le banche particolarmente liquide e ben capitalizzate delle categorie 4 e 5 	Art. 47a Semplificazioni 	Art. 47b Condizioni 	Art. 47c Reiezione della richiesta 	Art. 47d Sopravvenuto inadempimento delle condizioni 	Art. 47e Rinuncia alle semplificazioni  	Capitolo 2: Rischi di credito 	Sezione 1: In generale 	Art. 48 Definizione 	Art. 49 Posizioni da ponderare in funzione del rischio 	Art. 50 Approcci  	Sezione 2: Calcolo delle posizioni 	Art. 51 Posizione netta 	Art. 52 Posizione netta in strumenti di capitale proprio di imprese attive nel settore finanziario 	Art. 53 Posizioni in operazioni fuori bilancio 	Art. 54 Impegni eventuali e impegni irrevocabili 	Art. 55 Rischio di possibili adeguamenti di valore di derivati 	Art. 56 Metodi di calcolo per i derivati 	Art. 57  Approccio standard 	Art. 58 	Art. 59 Metodo del modello EPE 	Art. 60 Strumenti su saggi di interesse e titoli di partecipazione 	Art. 61 Misure di riduzione dei rischi 	Art. 62 Transazioni collateralizzate  	Sezione 3: Classi di posizione e relativa ponderazione secondo l’AS-BRI 	Art. 63 Classi di posizione 	Art. 64 Applicazione di rating esterni 	Art. 65 Applicazione di rating esterni a livello di gruppo 	Art. 66 Calcolo delle posizioni da ponderare 	Art. 67 Posizioni in valuta locale nei confronti degli Stati centrali e delle banche centrali 	Art. 68 Banche e società di intermediazione mobiliare 	Art. 69 Borse e stanze di compensazione 	Art. 70 Rischi di credito e impegni di garanzia nei confronti di controparti centrali 	Art. 71 Posizioni nei confronti di imprese senza rating 	Art. 72 Posizioni garantite direttamente o indirettamente da pegno immobiliare 	Art. 73 Titoli di partecipazione 	Art. 74 Anticipazioni su titoli («crediti lombard») 	Art. 75 Operazioni di mutuo, operazioni pronti contro termine e operazioni analoghe con valori mobiliari 	Art. 76 Posizioni da transazioni non regolate  	Sezione 4: Approccio basato sui rating interni 	Art. 77   	Capitolo 3: Rischi senza controparte 	Art. 78 Definizione 	Art. 79 Ponderazione  	Capitolo 4: Rischi di mercato 	Sezione 1: In generale 	Art. 80 Principio 	Art. 81 Definizione 	Art. 82 Approcci di calcolo  	Sezione 2: Approccio de minimis 	Art. 83  	Sezione 3: Approccio standard dei rischi di mercato 	Art. 84 Strumenti su saggi di interesse del portafoglio di negoziazione 	Art. 85 Strumenti su azioni del portafoglio di negoziazione 	Art. 86 Posizioni in divise 	Art. 87 Posizioni in oro e materie prime  	Sezione 4: Approccio modello dei rischi di mercato 	Art. 88   	Capitolo 5: Rischi operativi 	Sezione 1: In generale 	Art. 89 Definizione 	Art. 90 Approcci di calcolo 	Art. 91 Indicatore di ricavo  	Sezione 2: Approcci 	Art. 92 Approccio dell’indicatore di base 	Art. 93 Approccio standard 	Art. 94 Approcci specifici agli istituti (AMA)    	Titolo quarto: Ripartizione dei rischi 	Capitolo 1: Disposizioni generali 	Sezione 1: Oggetto 	Art. 95  Grandi rischi e altri rischi di credito rilevanti 	Art. 96  Posizioni da considerare e posizione complessiva  	Sezione 2: Limiti massimi dei grandi rischi 	Art. 97  Limite massimo dei singoli grandi rischi 	Art. 98  Limite massimo dei grandi rischi nei confronti di banche e di società di intermediazione mobiliare 	Art. 99  Superamento del limite massimo  	Sezione 3:   Obblighi di comunicazione in relazione ai grandi rischi e ad altri rischi di credito rilevanti 	Art. 100 Comunicazione dei grandi rischi e di altri rischi di credito rilevanti 	Art. 101 Comunicazione di superamenti non ammessi 	Art. 102 Comunicazione di posizioni interne al gruppo  	Sezione 4: Principi di calcolo 	Art. 103 Impegni fissi di sottoscrizione di emissioni 	Art. 104 e 105 	Art. 106 Posizioni da transazioni non regolate 	Art. 107 e 108 	Art. 109  Gruppo di controparti associate 	Art. 110 Posizioni nei confronti di un consorzio 	Art. 111 Posizioni delle società del gruppo 	Art. 111a  Posizioni interne al gruppo  	Sezione 5: Allentamenti e inasprimenti 	Art. 112   	Capitolo 2:  Calcolo della posizione complessiva 	Sezione 1: Ponderazione 	Art. 113  	Sezione 2: Somma 	Art. 114  	Sezione 3: Calcolo delle posizioni in generale 	Art. 115 Derivati, operazioni di mutuo, operazioni pronti contro termine e analoghe con valori mobiliari nonché altri strumenti che presentano un rischio di credito della controparte 	Art. 116 Altre posizioni in bilancio 	Art. 117 Posizioni fuori bilancio 	Art. 118 Disposizioni di esecuzione della FINMA concernenti il calcolo delle diverse posizioni  	Sezione 4: Riduzione dei rischi 	Art. 119 	Art. 120 a 123    	Titolo quinto: Disposizioni per le banche di rilevanza sistemica 	Capitolo 1: Disposizioni generali 	Art. 124  Principio 	Art. 124a  Banche di rilevanza sistemica attive a livello internazionale e non attive a livello internazionale 	Art. 125 	Art. 125a  	Capitolo 2: Capitale convertibile e strumenti di debito a copertura delle perdite nell’applicazione di misure in caso di insolvenza 	Art. 126 Capitale convertibile 	Art. 126a   Strumenti di debito a copertura delle perdite nell’applicazione di misure in caso di insolvenza 	Art. 126b  Strumenti di debito interni al gruppo a copertura delle perdite nell’applicazione di misure in caso di insolvenza 	Art. 127 Computabilità del capitale convertibile 	Art. 127a  Computabilità dei «bail-in bond»  	Capitolo 3:  Fondi propri necessari alla continuazione dell’attività ordinaria della banca 	Art. 128 Principio 	Art. 129 Esigenza complessiva 	Art. 130 Fondi propri minimi e cuscinetto di fondi propri 	Art. 131 Qualità del capitale 	Art. 131a Cuscinetti anticiclici 	Art 131b Fondi propri supplementari  	Capitolo 4:  Fondi supplementari in grado di assorbire le perdite 	Art. 132  Principio 	Art. 132a  Disposizioni particolari per banche di rilevanza sistemica attive a livello internazionale 	Art. 132b  Disposizioni particolari per banche con una garanzia dello Stato o un meccanismo analogo 	Art. 133  Fondi supplementari integrativi in grado di assorbire le perdite per le banche di rilevanza sistemica attive a livello internazionale 	Art. 134 e 135  	Capitolo 5: Norme particolari in materia di ripartizione dei rischi 	Art. 136  Grande rischio   	Titolo sesto: Disposizioni transitorie e finali 	Capitolo 1: Disposizioni transitorie 	Sezione 1: Disposizioni transitorie del 1  giugno 2012 	Art. 137 e 138 	Art. 139 Entrata in vigore della copertura con fondi propri di derivati negoziati in borsa e rischi di credito nei confronti di controparti centrali 	Art. 140 Fondi propri computabili 	Art. 141 Computabilità dei fondi propri di base e dei fondi propri complementari secondo il diritto anteriore 	Art. 142 Fase d’introduzione delle correzioni 	Art. 143 a 147 	Art. 148 	Art. 148a  	Sezione 2:  Disposizioni transitorie della modifica dell’11 maggio 2016 	Art. 148b Qualità del capitale 	Art. 148c Fondi propri necessari alla continuazione dell’attività ordinaria della banca 	Art. 148d Fondi supplementari in grado di assorbire le perdite 	Art. 148e «Bail-in bond» emessi anteriormente all’entrata in vigore della modifica dell’11 maggio 2016 	Art. 148f Cuscinetto anticiclico esteso  	Sezione 3:   Disposizione transitoria della modifica del 23 novembre 2016 	Art. 148g  	Sezione 4:   Disposizione transitoria della modifica del 22 novembre 2017 	Art. 148h  	Sezione 5:  Disposizione transitoria della modifica del 21 novembre 2018 	Art. 148i Trattamento delle partecipazioni 	Art. 148j Fondi supplementari per le banche di rilevanza sistemica non attive a livello internazionale  	Sezione 6:   Disposizioni transitorie della modifica del 27 novembre 2019 	Art. 148k Metodi di calcolo per i derivati 	Art. 148l Fondi supplementari per le banche di rilevanza sistemica attive a livello internazionale 	Art. 148m Sconti per le banche di rilevanza sistemica attive a livello internazionale   	Capitolo 2: Disposizioni finali 	Art. 149 Diritto previgente: abrogazione 	Art. 150 Modifica del diritto vigente 	Art. 151 Entrata in vigore   	Allegato 1 	Fattori di conversione del credito in caso di applicazione dell’AS-BRI  	Allegato 2 	Classi di posizioni secondo l’AS-BRI in caso di applicazione di rating esterni e relativa ponderazione del rischio  	Allegato 3 	Classi di posizioni secondo l’AS-BRI senza applicazione di rating esterni e relativa ponderazione del rischio  	Allegato 4 	Ponderazione del rischio di titoli di partecipazione e di quote di investimenti collettivi di capitale secondo l’AS-BRI  	Allegato 5 	Aliquote per il calcolo dei fondi propri minimi richiesti per la copertura del rischio specifico degli strumenti su saggi di interesse secondo l’approccio standard dei rischi di mercato  	Allegato 6 	Modifica del diritto vigente  	Allegato 7 	Cuscinetto anticiclico  	Allegato 8 	Fondi propri minimi, cuscinetto di fondi propri e quota complessiva di fondi propri  	Allegato 9 	Supplementi 	1 Supplementi per la quota di mercato 	1.1 In caso di una quota di mercato inferiore al 27 per cento 	1.2 In caso di una quota di mercato pari o superiore al 27 per cento  	2 Supplementi per l’esposizione totale 	2.1 In caso di esposizione totale pari o inferiore a 1341 miliardi di franchi 	2.2 In caso di esposizione totale superiore a 1341 miliardi di franchi