[pic] | EUROPEISKA KOMMISSIONEN |

Bryssel den 27.9.2010

KOM(2010) 504 slutlig

RAPPORT FRÅN KOMMISSIONEN TILL EUROPAPARLAMENTET OCH RÅDET

om finansieringen av International Financial Reporting Standards Foundation [1]

RAPPORT FRÅN KOMMISSIONEN TILL EUROPAPARLAMENTET OCH RÅDET

om finansieringen av International Financial Reporting Standards (IFRS) Foundation

INLEDNING

Europeiska unionen gjorde 2009 en översyn av finansieringsordningarna för IFRS Foundation och beslutade att förorda en övergång till icke-frivilliga, stabila och transparenta finansieringsordningar med bred geografisk bas. Med detta mål i sikte fastställdes den rättsliga grunden (ett beslut[2]) som skulle göra det möjligt för EU-kommissionen att finansiellt bidra till budgeten för IFRS Foundation[3], förutsatt att tillfredsställande framsteg gjorts för att förbättra styrelseformerna för IFRS Foundation.

Kommissionen lägger fram denna rapport om reformen av styrelseformerna för IFRS Foundation för Europaparlamentet och rådet i enlighet med artikel 9.3 i det beslutet.

Kommissionen granskar i denna rapport den senaste utvecklingen när det gäller styrningen utan att föregripa diskussionerna om behovet av vidare och mer omfattande reformer av styrelseformerna för IFRS Foundation, som för närvarande ses över av IFRS Foundations övervakningsorgan (se punkt 4)[4]. Fram till dess att övervakningsorganet tagit fram sina rekommendationer och dessa har genomförts är det väsentligt att International Accounting Standards Board (IASB) även framledes har tillräckliga resurser för att utföra ett antal brådskande projekt. Detta gäller framför allt projekt som är förknippade med finanskrisen och de projekt som har högsta prioritet för EU som exempelvis redovisning inom försäkringsväsendet.

RIKTMÄRKEN FASTSTÄLLDA I BESLUT NR 716/2009/EG

I artikel 9.3 i beslut 716/2009/EG förskrivs att ”rapporten [om IFRS Foundation] ska fokusera på styrelsestrukturen och styrelseprocesserna, inbegripet övervakningsorganets befogenheter och sammansättning, och särskilt på organets förmåga att utföra sina uppgifter i det allmänna intresset på ett transparent och effektivt sätt. I rapporten ska det även uppges vilka framsteg som gjorts med färdplanerna när det gäller tredjeländers tillämpning av IFRS för sina inhemska emittenter.” Avsnitt 5 i denna rapport täcker den sista aspekten.

I skäl 19 i beslutet hänvisas till de förväntningar som anges i Europaparlamentets resolution av den 24 april 2008 om de internationella redovisningsstandarderna (IFRS) och styrningen av International Accounting Standards Board (IASB) och i rådets slutsatser av den 8 juli 2008, särskilt när det gäller att inrätta övervakningsorganet med relevanta befogenheter och en lämplig sammansättning, öka transparens och legitimitet avseende IASCF:s processer för att fastställa standarder och bestämma dagordningen, förbättra effektiviteten för Standards Advisory Council och formalisera konsekvensbedömningarnas roll som en del av IASB:s process.

FRAMSTEG SOM GJORTS AV IFRS FOUNDATION FÖR ATT NÅ RIKTMÄRKENA

Senaste ändringarna av stadgarna för IFRS Foundation

Den 15 januari 2009 avslutade stiftelsens förvaltare (trustees) (nedan kallade förvaltare) den första delen av femårsöversynen av IFRS Foundations stadgar. Denna del av översynen ägnades åt offentlig redovisningsskyldighet genom att upprätta en förbindelse till ett övervakningsorgan bestående av offentliga myndigheter (se punkt 3.2). Vidare utvidgades IASB:s medlemsantal från 14 till 16 (vilket ska vara genomfört senast i juli 2012) för att få en bred geografisk spridning inom styrelsen.

I januari 2010 avslutade förvaltarna den andra delen av femårsöversynen av stadgarna för IFRS Foundation. Tyngdpunkten lades vid att öka transparensen och redovisningsskyldigheten hos IFRS Foundation och IASB och att öka aktörernas engagemang och deltagande och samtidigt förbättra styrelseformerna. Följande frågor togs upp:

- IASB ska i framtiden genomföra ett offentligt samråd (vart tredje år) om sitt arbetsprogram. Det första samrådet ska inledas senast i mitten av 2011. Syftet är att skapa större öppenhet i fråga om utformningen av IASB:s dagordning, vilken utgör en av de viktigaste elementen när det gäller att säkerställa IASB:s – och mer allmänt – IFRS Foundations offentliga redovisningsskyldighet.

- IASB-medlemmarnas mandatperiod kommer att kortas ned (5 år, med möjlighet till förlängning på maximalt 3 år), med undantag för ordföranden som kommer att kunna väljas om på ytterligare 5 år). Syftet är att snabbare förnya sammansättningen av IASB-medlemmarna och därmed främja nytänkande när det gäller fastställandet av standarder.

- Det kommer bli möjligt att förkorta förfarandena, som i IASB:s handbok fastställs till minst 30 dagar. Detta skapar större flexibilitet i brådskande fall, som till exempel i oktober 2008 då finanskrisen var som värst och gjorde det nödvändigt att införa nya omklassificeringsregler för finansiella instrument.

- Målen för IFRS Foundation ändras för att understryka att huvudmålet är ett globalt antagande av IFRS. Konvergens ska däremot ses endast som ett medel för att lättare uppfylla denna målsättning. Denna förändring återspeglar sig redan i de inledande diskussionerna om IASB:s framtida arbetsprogram (efter 2011) – till exempel i IFRS Advisory Council (tidigare Standards Advisory Council eller SAC).

Övervakningsorganets sammansättning och befogenheter

Övervakningsorganet är sammansatt av en företrädare för kommittén för tillväxtekonomier inom Internationella organisationen för värdepapperstillsyn (IOSCO), en företrädare för IOSCOs tekniska kommitté, ordföranden för Japans finansinspektion (Financial Services Agency of Japan, JFSA), EU:s kommissionär för inre marknaden och tjänster och ordföranden för den amerikanska finansinspektionen (Securities and Exchange Commission, SEC). I övervakningsorganet deltar även en företrädare för Baselkommittén för banktillsyn som observatör.

Förhållandet och ansvarfördelningen mellan de deltagande organen fastställs i det samförståndsavtal som utarbetats av medlemmarna i övervakningsorganet och förvaltarna. Övervakningsorganets viktigaste uppgifter är följande:

Delta i utnämningsförfarandet för förvaltare och godkänna de utnämnda förvaltarna.

Se till att förvaltarnas förvaltning av finansieringen av IASB sker på ett relevant och lämpligt sätt.

Kontroll av förvaltarnas tillsyn över IASB:s normgivningsprocesser, framför allt när det gäller modaliteterna för korrekt förfarande.

Kontakter med förvaltarna i fråga om den reglerande, rättsliga och politiska utveckling som är relevant för IFRS Foundations översyn av IASB.

Hänvisning av redovisningsfrågor av allmänt offentligt intresse för handläggning av IASB.

Övervakningsorganet håller fortfarande på att utarbeta sina förfaranden och arbetsmetoder för att i praktiken kunna fullgöra sitt uppdrag i allmänhetens intresse. Kommissionen anser att övervakningsorganet utgör ett viktig steg för att öka redovisningsskyldigheten och transparensen när det gäller IFRS Foundations arbete. Kommissionen gör dock bedömningen att en omfattande översyn av IFRS Foundations ramar för styrningen – däribland övervakningsorganets roll – är önskvärd i synnerhet för att fastställa i vad mån som det är nödvändigt att stärka dess redovisningsskyldighet gentemot offentliga myndigheter (se punkt 4).

Andra åtaganden av Board of Trustees

Samtidigt som IFRS Foundations board of trustees antog de senaste ändringarna av stadgarna i januari 2010 beslutade man att göra en fördjupad översyn av tre viktiga aspekter av Foundations styrning. Bland annat beslutade man att vidta följande åtgärder:

- Omedelbart genomföra en fullständig strategisk översyn av Foundation som sträcker sig längre än juni 2011, dvs. efter avslutandet av konvergensagendan för IASB och US Financial Accounting Standards Board (FASB) som inkluderar organisationens finansiering. Översynen kommer att omfatta offentligt samråd med berörda intressenter och övervakningsorganet.

- Inleda och slutföra före utgången av 2010 en fullständig översyn av effektiviteten hos IFRS Advisory Council för att utvärdera de nyligen genomförda reformerna och besluta huruvida ytterligare reformer är nödvändiga. IFRS Advisory Councils storlek, struktur och verksamhet kommer också att granskas.

- Se över ramarna för förvaltarnas tillsyn över IASB och hur de genomför sin tillsynsfunktion över styrelsen.

EU-kommissionen välkomnar dessa översyner. Samråd har redan inletts inom ett antal fora. Vid övervakningsorganets möte i april 2010 diskuterade förvaltarna den strategiska översynen av organet. Vidare inleddes diskussioner i fråga om effektiviteten hos IFRS Advisory Council mellan IFRS Advisory Council och förvaltarna. EU-kommissionen kommer att noga följa hur översynen fortlöper genom att delta i olika fora som rör detta område.

FRAMTIDA REFORMEN AV STYRELSEFORMERNA

Kommissionen anser att en ingående översyn av IFRS Foundations ramar för styrningen är nödvändig trots de positiva åtgärder som vidtagits för att öka IASB:s öppenhet och redovisningsskyldighet. Olika händelser på senare tid i samband med omprioriteringen av IASB-FASB:s konvergensagenda och utnämningar på hög nivå inom IFRS Foundation visar att det är nödvändigt att transparensen och redovisningsskyldigheten när det gäller beslutsförfarandet inom IFRS Foundation förbättras ytterligare.

Dessa betänkligheter delas av andra medlemmar i övervakningsorganet, som av denna anledning inrättat en arbetsgrupp (Governance Working Group) som ska göra en grundlig genomgång. Arbetsgruppen har getts ett brett mandat för att kunna täcka alla relevanta aspekter av styrningen av IFRS Foundation, bland annat dess institutionella struktur och förbindelsen mellan redovisningsstandarder och olika offentligpolitiska mål, däribland marknadsinsyn och finansiell stabilitet. Kommissionen anser att arbetsgruppen bör inrikta sig på att lägga fram sina slutsatser och rekommendationer i slutet av 2010 och att rekommendationerna därefter bör genomföras så snart som möjligt.

FÄRDPLANER FÖR TREDJELÄNDER AVSEENDE TILLÄMPNINGEN AV IFRS PÅ INHEMSKA EMITTENTER

Kommissionen antog den 4 juni 2010 en rapport till Europaparlamentet om förenlighet mellan internationella finansiella redovisningsstandarder (International Financial Reporting Standards (IFRS) och nationella standarder för god redovisningssed (Generally Accepted Accounting Principles (GAAP)) i tredjeland. Som nämns i rapporten har många länder fortsatt att göra framsteg i riktning mot full anpassning av deras standarder till IFRS och mot ett eventuellt antagande av IFRS för de inhemska emittenterna.

Europeiska värdepapperstillsynskommittén (CESR) har gett råd till kommissionen och meddelat att Kina, Kanada, Indien och Sydkorea fortsätter att göra framsteg med sina konvergens- eller antagandeprogram. Förenta staterna har genomfört ett offentligt samråd om antagande av IFRS och amerikanska finansinspektionen (SEC) bekräftade i en policyförklaring den 24 februari 2010 att man under 2011 avsåg att fatta ett beslut om IFRS. SEC påpekade dessutom vid övervakningsorganets senaste möte nödvändigheten av att USA säkerställer en adekvat finansiering av IFRS Foundation.

Japan har också fortsatt arbetet med att skapa konvergens mellan GAAP och IFRS och har nyligen meddelat att man avser att fatta ett beslut kring 2012 om huruvida man 2015 eller 2016 ska anta IFRS. Vissa japanska företag kan fram till dess redan frivilligt tillämpa IFRS. Andra stora ekonomier, som Argentina, Brasilien, Mexiko och Taiwan, har också nyligen meddelat att de har för avsikt att anta IFRS. I Ryssland finns det dock inga tecken som tyder på en ny inställning till obligatorisk användning av IFRS.

Kommissionen kommer, med tekniskt bistånd av CESR, under de kommande åren att fortsättningsvis följa utvecklingen och bedöma de bemödanden som tredjeländer gör för att anpassa sina standarder till IFRS eller anta IFRS. Kommissionen kommer även att fortsätta stödja de ansträngningar som görs i de länder som har åtagit sig att anpassa sina redovisningsstandarder till IFRS, liksom i de länder som har förbundit sig att anta IFRS.

SLUTSATS

Kommissionen konstaterar att IFRS Foundation har gjort framsteg när det gäller ett flertal av de riktmärken som avses i beslut 716/2009/EG. Vidare har övervakningsorganet satt igång en omfattande översyn av styrelseformerna för IFRS Foundation.

Som ett led i en framtida genomgripande reform av IFRS Foundation måste organisationens finansiering säkerställas utifrån en icke-frivillig, transparent och stabil finansieringsgrund med bred geografisk spridning (se artikel 9.4 i beslutet). I detta sammanhang är det särskilt viktigt att alla större länder bidrar till budgeten för IFRS Foundation i förhållande till deras ställning på de globala kapitalmarknaderna.

Medan diskussionerna om en övergripande reform av styrelseformerna för IFRS Foundation fortlöper måste IASB ha tillräcklig finansiering för att säkerställa att man kan leverera brådskande standarder, däribland standarder i förbindelse med finanskrisen, som exempelvis reformen av redovisningskraven för finansiella instrument. Kommissionen anser därför att IASB:s kortfristiga finansieringsbehov bör tillgodoses, i enlighet med beslut 716/2009/EG, samtidigt som övervakningsorganet genomför en övergripande översyn av dess styrning.

Kommissionen rekommenderar med hänvisning till ovanstående analys att EU från 2011 avsätter de medel till IFRS Foundation som fastställs i beslut 716/2009/EG. Samtidigt betonar kommissionen att det är nödvändigt att skyndsamt genomföra en ingående översyn av IASB:s stryning. De rekommendationer som denna utvärdering resulterar i måste ha utarbetats senast till 2011 och därefter tillämpas så snart som möjligt.

BILAGA

1. IFRS Foundations interna styrningsstruktur

[pic]

2. Ordlista över de viktigaste förkortningarna

Financial Accounting Standards Board (FASB)

FASB är en organisation inom den privata sektorn i USA som fastställer standarder för ekonomisk redovisning och rapporteringsstandarder för företag som omfattas av i USA allmänt erkända redovisningsprinciper (US Generally Accepted Accounting Principles, US GAAP).

US Generally Accepted Accounting Principles (US GAAP)

Redovisningskrav för företag i USA, som fastställs av Financial Accounting Standards Board (FASB), föregångare till FASB och andra.

International Accounting Standard (Internationella redovisningsstandarder)

En standard som antogs av International Accounting Standards Committee (IASC), föregångaren till International Accounting Standards Board (IASB). Då IASC ersattes av IASB 2001 antog man samtliga då gällande internationella redovisningsstandarder (IAS).

International Accounting Standards Board (IASB)

IASB är ett oberoende privatfinansierat organ som fastställer redovisningsstandarder.

International Accounting Standards Committee Foundation (IASCF).

Den tidigare benämningen av moderorganisationen till International Accounting Standards Board (IASB), numera kallad IFRS Foundation.

International Financial Reporting Standard (IFRS)

Standard och tolkningar som fastställts av International Accounting Standards Board (IASB).

IFRS Foundation

Namnet på moderorganisationen för International Accounting Standards Board (IASB).

Standards Advisory Council

Ett forum där IASB kan samråda med intresserade organisationer, numera kallad IFRS Advisory Council, som sammanträder tre gånger om året. Medlemmarna i Advisory Council ger input i fråga om IASB:s dagordning, arbetsprogram och särskilda projekt.

[1] Till följd av en ändring av stadgarna fick International Accounting Standards Committee (IASC) Foundation den 1 mars 2010 ett nytt namn och benämns numera International Financial Reporting Standards (IFRS) Foundation (ändringen trädde i kraft i juli 2010). I rapporten används det nya namnet (IFRS Foundation) även om det i beslut nr 716/2009/EG hänvisas till det gamla namnet (IASCF). IFRS Foundation är moderorganisation till International Accounting Standards Board (IASB), vars standarder är införlivade i EU-lagstiftningen i enlighet med förordning (EG) nr 1606/2002 av den 19 juli 2002 om tillämpning av internationella redovisningsstandarder, EGT L 243, 11.9.2002, s. 1.

[2] Europaparlamentets och rådets beslut nr 716/2009/EG av den 16 september 2009 om inrättande av ett gemenskapsprogram till stöd för särskild verksamhet på området finansiella tjänster, finansiell rapportering och revision, EUT L 253, 25.9.2009, s. 8–16.

[3] Det finansiella bidraget i beslutet grundar sig på siffror som förelåg då kommissionens förslag utarbetades och föregriper inte den framtida budgetutvecklingen.

[4] Se meddelandet om övervakningsorganets inrättande av en arbetsgrupp på http://www.iosco.org/monitoring_board/