a. Löptidsgrundad 15. Förfarandet vid beräkning av det kapital som krävs för att täcka allmänna risker omfattar två grundläggande steg. Först viktas alla positioner med hänsyn till deras löptid på det sätt som förklaras i punkt 16 för att beräkna det kapital som krävs för att täcka riskerna. Därefter får detta belopp minskas med viktade positionen i motstående position om en sådan finns jämsides inom samma löptidsband. En nedsättning av kapitalkravet är också tillåten om de motstående viktade positionerna faller inom olika löptidsband varvid nedsättningens storlek skall bero dels på om de två positionerna hör till samma zon eller inte och dels på vilka zoner de hör till. Det finns sammanlagt tre zoner (grupper av löptidsband). 16. Institutet skall hänföra sina nettopositioner till respektive löptidsband i kolumn två respektive tre i tabell 2, som anges i punkt 18. Det skall göra detta på grundval av återstående löptid i fråga om instrument med fast räntesats och på grundval av den tid som återstår till dess att räntesatsen nästa gång skall fastställas i fråga om de instrument för vilka räntesatsen kan ändras före den slutliga förfallodagen. Det skall även göra åtskillnad mellan skuldinstrument med en räntekupong på 3 procent eller mer och sådana med en räntekupong på mindre än 3 procent och hänföra dem till kolumn två respektive kolumn tre i tabell 2. Det skall därefter multiplicera var och en av dem med det vikttal som för löptidsbandet i fråga anges i kolumn fyra i tabell 2. 17. Institutet skall därefter beräkna summan av de viktade långa positionerna och summan av de viktade korta positionerna i varje löptidsgrupp. Summan av viktade långa positioner som motsvaras av viktade korta positioner i en viss löptidsgrupp utgör den avstämda viktade positionen i den gruppen medan återstående långa eller korta positioner utgör den icke avstämda viktade positionen i samma grupp. Summan av avstämda viktade positioner i alla grupper beräknas sedan. 18. Institutet skall beräkna summan av icke avstämda viktade långa positioner för de grupper som ingår i var och en av zonerna i tabell 2 för att erhålla den icke avstämda viktade långa positionen för varje zon. På motsvarande sätt beräknas den icke avstämda viktade korta positionen i den zonen som summan av de icke avstämda viktade korta positionerna för varje grupp i zonen. Den del av den icke avstämda viktade långa positionen för en viss zon som motsvaras av de icke avstämda viktade korta positionerna i samma zon utgör den avstämda viktade positionen i den zonen. Den del av den icke avstämda viktade långa eller icke avstämda viktade korta positionen för en zon som inte på angivet sätt kan avstämmas helt utgör den icke avstämda viktade positionen i den zonen.



Tabell 2 Zon löptidsband Vikttal (i %) Antagen ränteförändring (i %) kupong med 3 % eller mer ränta kupong med mindre än 3 % ränta (1) (2) (3) (4) (5) Ett 0≤ 1 månad 0 ≤ 1 månad 0,00 — > 1≤ 3 månader > 1 ≤ 3 månader 0,20 1,00 > 3≤ 6 månader > 3 ≤ 6 månader 0,40 1,00 > 6≤ 12 månader > 6 ≤ 12 månader 0,70 1,00 Två > 1≤ 2 år > 1,0≤ 1,9 år 1,25 0,90 > 2≤ 3 år > 1,9≤ 2,8 år 1,75 0,80 > 3≤ 4 år > 2,8≤ 3,6 år 2,25 0,75 Tre > 4≤ 5 år > 3,6≤ 4,3 år 2,75 0,75 > 5≤ 7 år > 4,3≤ 5,7 år 3,25 0,70 > 7≤10 år > 5,7≤ 7,3 år 3,75 0,65 >10≤15 år > 7,3≤ 9,3 år 4,50 0,60 >15≤20 år > 9,3≤10,6 år 5,25 0,60 >20 år >10,6≤12,0 år 6,00 0,60 >12,0≤20,0 år 8,00 0,60 >20 12,50 0,60 19. Beloppet av den icke avstämda viktade långa respektive korta positionen i zon 1 som motsvaras av den icke avstämda viktade korta respektive långa positionen i zon 2 beräknas därefter. Detta belopp benämns i punkt 23 den avstämda viktade positionen mellan zon 1 och 2. Motsvarande beräkning görs därefter med avseende på den del av den icke avstämda viktade positionen i zon 2 som återstår och den icke avstämda viktade positionen i zon 3 för att beräkna den avstämda viktade positionen mellan zon 2 och 3. 20. Institutet får om det så önskar vända på beräkningsordningen i punkt 19 så att det beräknar den avstämda viktade positionen mellan zon 2 och zon 3 innan det beräknar motsvarande position mellan zon 1 och zon 2. 21. Återstoden av den icke avstämda viktade positionen i zon 1 avstäms därefter mot det som återstår av sådan i zon 3 sedan denna avstämts mot zon 2 för att erhålla den avstämda viktade positionen mellan zon 1 och 3. 22. Återstående positioner efter de tre avstämningsberäkningar som anges i punkt 19—21 läggs därefter samman. 23. Institutets kapitalkrav beräknas som summan av följande belopp: a. 10 % av de avstämda viktade positionerna i alla löptidsgrupper b. 40 % av den avstämda viktade positionen i zon 1. c. 30 % av den avstämda viktade positionen i zon 2. d. 30 % av den avstämda viktade positionen i zon 3. e. 40 % av den avstämda viktade positionen mellan zon 1 och 2 och mellan zon 2 och 3 (se punkt 19). f. 150 % av den avstämda viktade positionen mellan zon 1 och 3. g. 100 % av återstående icke avstämda viktade positioner. b. Durationsgrundad 24. De behöriga myndigheterna i en medlemsstat får medge att ett institut i allmänhet eller ett visst institut använder ett system för beräkning av kapitalkravet mot allmän risk avseende omsatta skuldinstrument som återspeglar instrumentets löptid i stället för det system som anges i punkt 15—23 under förutsättning att institutet gör detta konsekvent. 25. I ett sådant system skall institutet utgå från marknadsvärdet för varje instrument med fast räntesats och därefter beräkna dess avkastning fram till förfallodagen vilket ger den underförstådda diskonteringsräntan för instrumentet i fråga. I fråga om instrument med rörlig räntesats skall institutet utgå från marknadsvärdet för varje instrument och därefter beräkna dess avkastning under antagande att huvudfordran förfaller vid den tidpunkt då räntesatsen nästa gång kan ändras. 26. Institutet skall därefter beräkna den modifierade löptiden för varje skuldinstrument på grundval av följande formel D = modifierad löptid = löptid (D)/(1+r), där r = avkastning fram till förfallodagen (se punkt 25) Ct = kontantbetalning vid tidpunkt t m = total förfallotid (se punkt 25). 27. Institutet skall därefter föra varje skuldinstrument till respektive zon i tabell 3 med ledning av den modifierade löptiden för varje instrument.



Tabell 3 Zon Modifierad löptid (år) Antagen ränteförändring (%) (1) (2) (3) Ett 0 — 1,0 1,0 Två 1,0— 3,6 0,85 Tre 3,6 0,7 28. Institutet skall därefter beräkna den löptidsviktade positionen för varje instrument genom att multiplicera dess marknadspris med dess modifierade löptid och den antagna förändringen av räntesatsen för instrument med just den modifierade löptiden (se kolumn tre i tabell 3). 29. Institutet skall beräkna sina löptidsviktade långa och sina löptidsviktade korta positioner inom varje zon. Summan av de förra avstämda mot de senare inom varje zon utgör den avstämda löptidsviktade positionen i den zonen. Institutet skall därefter beräkna den icke avstämda löptidsviktade positionen för varje zon. Det skall därefter tillämpa det förfarande som har fastställts för icke avstämd viktad position i punkt 19 — 22. 30. Institutets kapitalkrav beräknas därefter som summan av följande belopp: a) 2 % av den avstämda löptidsviktade positionen i varje zon. b) 40 % av den avstämda löptidsviktade positionen mellan zon 1 och zon 2 och mellan zon 2 och zon 3. c) 150 % av den avstämda löptidsviktade positionen mellan zon 1 och 3. d) 100 % av återstående icke avstämda löptidsviktade positioner.