Dokument ten s łuży wyłącznie do celów informacyjnych i nie ma mocy prawnej. Unijne instytucje nie ponosz ą żadnej 
odpowiedzialno ści za jego tre ść. Autentyczne wersje odpowiednich aktów prawnych, w łącznie z ich preambu łami, zosta ły 
opublikowane w Dzienniku Urz ędowym Unii Europejskiej i s ą dostępne na stronie EUR-Lex. Bezpo średni dost ęp do tekstów 
urzędowych mo żna uzyska ć za pośrednictwem linków zawartych w dokumencie  
►B ►C1 ROZPORZ ĄDZENIE DELEGOWANE KOMISJI (UE) 2022/...  
z dnia 6.4.2022 r.  
uzupełniające rozporz ądzenie Parlamentu Europejskiego i Rady (UE) 2019/2088 w zakresie 
regulacyjnych standardów technicznych okre ślających szczegó ły dotycz ące treści i sposobu 
prezentacji informacji w odniesieniu do zasady „nie czy ń poważnych szkód”, okre ślających 
treść, metody i sposób prezentacji informacji w odniesieniu do wska źników zrównowa żonego 
rozwoju i niekorzystnych skutków dla zrównowa żonego rozwoju, a tak że określających tre ść 
i sposób prezentacji informacji w odniesieniu do promowania aspektów środowiskowych lub 
społecznych i celów dotycz ących zrównowa żonych inwestycji w dokumentach udost ępnianych 
przed zawarciem umowy, na stronach internetowych i w sprawozdaniach okresowych  
(Tekst maj ący znaczenie dla EOG) ◄ 
(Dz.U. L 196 z 25.7.2022, s. 1)  
sprostowane przez:  
►C1 Sprostowanie, Dz.U. L 332 z 27.12.2022, s. 1 (2022/1288)  02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 1
02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 2  
▼C1 
ROZPORZ ĄDZENIE DELEGOWANE KOMISJI (UE) 2022/...  
z dnia 6.4.2022 r.  
uzupełniające rozporz ądzenie Parlamentu Europejskiego i Rady 
(UE) 2019/2088 w zakresie regulacyjnych standardów 
technicznych okre ślających szczegó ły dotycz ące treści i sposobu 
prezentacji informacji w odniesieniu do zasady „nie czy ń 
poważnych szkód”, okre ślających tre ść, metody i sposób 
prezentacji informacji w odniesieniu do wska źników 
zrównowa żonego rozwoju i niekorzystnych skutków dla 
zrównowa żonego rozwoju, a tak że określających tre ść i sposób 
prezentacji informacji w odniesieniu do promowania aspektów 
środowiskowych lub spo łecznych i celów dotycz ących 
zrównowa żonych inwestycji w dokumentach udost ępnianych przed 
zawarciem umowy, na stronach internetowych i w sprawozdaniach 
okresowych  
(Tekst maj ący znaczenie dla EOG)  
ROZDZIAŁ I  
DEFINICJE I PRZEPISY OGÓLNE  
Artykuł 1 
Definicje  
Do celów niniejszego rozporządzenia stosuje się następujące def inicje:  
1) „przedsiębiorstwo finansowe” oznacza ZAFI zgodnie z definicj ą 
zawartą w art. 4 ust. 1 lit. b) dyrektywy Parlamentu Europejski ego 
i Rady 2011/61/UE (  1 ), spółkę zarządzającą zgodnie z definicją 
zawartą w art. 2 ust. 1 lit. b) dyrektywy Parlamentu Europejski ego 
i Rady 2009/65/WE (  2 ), spółkę inwestycyjną, która uzyskała zezwo­
lenie zgodnie z art. 27, 28 i 29 dyrektywy 2009/65/WE i która n ie 
wyznaczyła do celów zarządzania prowadzoną przez siebie działal ­
nością spółki zarządzającej dysponującej zezwoleniem udzielonym  
zgodnie z art. 6, 7 i 8 tej dyrektywy, instytucję kredytową zgo dnie 
z definicją zawartą w art. 4 ust. 1 pkt 1 rozporządzenia Parlam entu 
Europejskiego i Rady (UE) nr 575/2013 (  3 ), firmę inwestycyjną 
zgodnie z definicją zawartą w art. 4 ust. 1 pkt 2 rozporządzeni a 
(UE) nr 575/2013, zakład ubezpieczeń zgodnie z definicją zawart ą 
w art. 13 pkt 1 dyrektywy Parlamentu Europejskiego i Rady 
2009/138/WE (  4 ), zakład reasekuracji zgodnie z definicją zawartą 
w art. 13 pkt 4 dyrektywy 2009/138/WE lub jakikolwiek podmiot  ▼B 
( 1 ) Dyrektywa Parlamentu Europejskiego i Rady 2011/61/UE z dnia 8  czerwca 
2011 r. w sprawie zarządzających alternatywnymi funduszami inwe stycyj­
nymi i zmiany dyrektyw 2003/41/WE i 2009/65/WE oraz rozporządze ń 
(WE) nr 1060/2009 i (UE) nr 1095/2010 (Dz.U. L 174 z 1.7.2011, s. 1). 
( 2 ) Dyrektywa Parlamentu Europejskiego i Rady 2009/65/WE z dnia 1 3 lipca 
2009 r. w sprawie koordynacji przepisów ustawowych, wykonawczyc h 
i administracyjnych odnoszących się do przedsiębiorstw zbiorowe go inwes­
towania w zbywalne papiery wartościowe (UCITS) (Dz.U. L 302 
z 17.11.2009, s. 32). 
( 3 ) Rozporządzenie Rady (UE) nr 575/2013 z dnia 26 czerwca 2013 r . w sprawie 
wymogów ostrożnościowych dla instytucji kredytowych i firm inwe stycyj­
nych, zmieniające rozporządzenie (UE) nr 648/2012 (Dz.U. L 176 
z 27.6.2013, s. 1). 
( 4 ) Dyrektywa Parlamentu Europejskiego i Rady 2009/138/WE z dnia 25 listo­
pada 2009 r. w sprawie podejmowania i prowadzenia działalności ubezpie­
czeniowej i reasekuracyjnej (Wypłacalność II) (Dz.U. L 335 z 17 .12.2009, 
s. 1).
 02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 3  
państwa trzeciego, który prowadzi działalność o podobnym charak ­
terze, podlega przepisom prawa państwa trzeciego i jest objęty 
nadzorem sprawowanym przez organ nadzoru państwa trzeciego;  
2) „przedsiębiorstwo niefinansowe” oznacza przedsiębiorstwo, kt óre nie 
jest przedsiębiorstwem finansowym zdefiniowanym w pkt 1;  
3) „zaangażowanie w dług państwowy” oznacza ekspozycję wobec 
instytucji rządowych na szczeblu centralnym, banków centralnych  
i emitentów ponadnarodowych;  
4) „zrównoważona środowiskowo działalność gospodarcza” oznacza 
działalność gospodarczą spełniającą wymogi określone w art. 3 
rozporządzenia (UE) 2020/852;  
5) „działalność na rzecz przejścia” oznacza działalność gospoda rczą 
spełniającą wymogi określone w art. 10 ust. 2 rozporządzenia 
(UE) 2020/852;  
6) „działalność wspomagająca” oznacza działalność gospodarczą s peł­
niającą wymogi określone w art. 16 rozporządzenia (UE) 2020/852 . 
Artykuł 2 
Ogólne zasady dotycz ące prezentacji informacji  
1. Uczestnicy rynku finansowego i doradcy finansowi przedstawia ją 
informacje wymagane na podstawie niniejszego rozporządzenia 
nieodpłatnie, na niedyskryminacyjnych zasadach i w taki sposób,  aby 
informacje te były łatwo dostępne, widoczne, proste, zwięzłe, k omple­
ksowe, rzetelne, przejrzyste i niewprowadzające w błąd. Uczestn icy 
rynku finansowego i doradcy finansowi prezentują informacje wym a­
gane na podstawie niniejszego rozporządzenia w czytelny sposób,  
używając czcionki o wielkości umożliwiającej łatwe czytanie ora z 
stosują styl ułatwiający zrozumienie przekazywanych informacji.  
Uczestnicy rynku finansowego mogą korygować rozmiar i rodzaj 
czcionki oraz kolory stosowane we wzorach określonych w załączn ikach 
I–V do niniejszego rozporządzenia.  
2. Uczestnicy rynku finansowego i doradcy finansowi przedstawia ją 
informacje wymagane na podstawie niniejszego rozporządzenia 
w formacie elektronicznym umożliwiającym wyszukiwanie, chyba że  
przepisy sektorowe, o których mowa w art. 6 ust. 3 i art. 11 us t. 2 
rozporządzenia (UE) 2019/2088, stanowią inaczej.  
3. Uczestnicy rynku finansowego i doradcy finansowi zapewniają,  
aby informacje publikowane na ich stronach internetowych zgodni e 
z niniejszym rozporządzeniem były na bieżąco aktualizowane. Mus zą 
oni wyraźnie wskazać datę publikacji informacji i datę każdej a ktualiza­
cji. Jeżeli informacje są prezentowane w formie pliku możliwego  do 
pobrania, uczestnicy rynku finansowego i doradcy finansowi wska zują 
historię wersji w nazwie pliku.  
4. Uczestnicy rynku finansowego i doradcy finansowi, odnosząc s ię 
do podmiotów lub produktów finansowych w informacjach przekazy­
wanych zgodnie z niniejszym rozporządzeniem, wskazują identyfik atory 
podmiotów prawnych (LEI) i międzynarodowe kody identyfikujące 
papiery wartościowe (kody ISIN).  ▼C1
 02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 4  
Artykuł 3 
Wskaźniki referencyjne sk ładające się z koszyka indeksów  
Jeżeli indeks wyznaczony jako wskaźnik referencyjny składa się 
z koszyka indeksów, uczestnicy rynku finansowego i doradcy fina nsowi 
przedstawiają informacje dotyczące tego indeksu w odniesieniu d o tego 
koszyka oraz do każdego zawartego w nim indeksu.  
ROZDZIAŁ II  
PRZEJRZYSTO ŚĆ W KWESTII NIEKORZYSTNYCH SKUTKÓW DLA 
CZYNNIKÓW ZRÓWNOWA ŻONEGO ROZWOJU  
SEKCJA 1  
Uczestnicy rynku finansowego  
Artykuł 4 
Oświadczenie, w którym uczestnicy rynku finansowego deklaruj ą, 
że podejmuj ąc decyzje inwestycyjne, bior ą pod uwag ę główne 
niekorzystne czynniki zrównowa żonego rozwoju  
1. Do 30 czerwca każdego roku uczestnicy rynku finansowego, 
o których mowa w art. 4 ust. 1 lit. a) rozporządzenia (UE) 2019 /2088 
lub w art. 4 ust. 3 lub ust. 4 tego rozporządzenia, publikują n a swojej 
stronie internetowej w odrębnej sekcji o nazwie: „Oświadczenie doty­
czące głównych niekorzystnych skutków decyzji inwestycyjnych dl a 
czynników zrównoważonego rozwoju” informacje, o których mowa 
w art. 4 ust. 1 lit. a) rozporządzenia (UE) 2019/2088, w art. 4  ust. 2, 
3 i 4 tego rozporządzenia oraz w art. 4–10 niniejszego rozporzą dzenia. 
Informacje te powinny obejmować okres od dnia 1 stycznia do dni a 31 
grudnia poprzedniego roku i należy je publikować w sekcji „Ujaw nianie 
informacji związanych ze zrównoważonym rozwojem”, o której mowa  
w art. 23 niniejszego rozporządzenia.  
2. Uczestnicy rynku finansowego publikują oświadczenie, o który m 
mowa w ust. 1, w formacie zgodnym ze wzorem określonym w załącz ­
niku I tabela 1.  
3. Na zasadzie odstępstwa od ust. 1 w przypadku uczestników ryn ku 
finansowego publikujących oświadczenie, o którym mowa w art. 4 ust. 1 
lit. a) rozporządzenia (UE) 2019/2088 lub art. 4 ust. 3 lub 4 t ego 
rozporządzenia, po raz pierwszy, informacje, o których mowa w u st. 1, 
obejmują okres od dnia, w którym główne niekorzystne skutki dec yzji 
inwestycyjnych dla czynników zrównoważonego rozwoju wzięto pod 
uwagę po raz pierwszy, do 31 grudnia tego samego roku. Wspomnia ni 
uczestnicy rynku finansowego publikują informacje w oświadczeni u, 
o którym mowa w ust. 1, do 30 czerwca kolejnego roku.  
Artykuł 5 
Sekcja „Podsumowanie”  
W sekcji „Podsumowanie” określonej w załączniku I tabela 1 ucze st­
nicy rynku finansowego uwzględniają wszystkie następujące infor macje:  ▼C1
 02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 5  
a) imię i nazwisko/nazwę uczestnika rynku finansowego, do które go 
odnosi się oświadczenie dotyczące niekorzystnych skutków dla 
zrównoważonego rozwoju;  
b) informację o tym, że wzięto pod uwagę główne niekorzystne sk utki 
dla czynników zrównoważonego rozwoju;  
c) okres odniesienia oświadczenia;  
d) podsumowanie głównych niekorzystnych skutków.  
Sekcję „Podsumowanie” określoną w załączniku I tabela 1 sporząd za 
się we wszystkich następujących językach:  
a) w jednym z języków urzędowych państwa członkowskiego pocho­
dzenia uczestnika rynku finansowego i – jeżeli są one różne – 
dodatkowo w języku zwyczajowo przyjętym w sferze finansów 
międzynarodowych;  
b) jeżeli dany produkt finansowy uczestnika rynku finansowego z ostaje 
udostępniony w przyjmującym państwie członkowskim – w jednym 
z języków urzędowych tego przyjmującego państwa członkow­
skiego.  
Długość sekcji „Podsumowanie” nie może przekraczać dwóch stron 
w formacie A4 po wydrukowaniu.  
Artykuł 6 
Opis głównych niekorzystnych skutków decyzji inwestycyjnych dla 
czynników zrównowa żonego rozwoju  
1. W sekcji „Opis głównych niekorzystnych skutków dla czynników  
zrównoważonego rozwoju”, określonej w załączniku I tabela 1, uc zest­
nicy rynku finansowego wypełniają wszystkie pola odnoszące się do 
wskaźników dotyczących głównych niekorzystnych skutków ich decy zji 
inwestycyjnych dla czynników zrównoważonego rozwoju oraz dodają  
wszystkie następujące informacje:  
a) informacje dotyczące jednego lub większej liczby dodatkowych  
wskaźników dotyczących klimatu i innych wskaźników środowisko­
wych określonych w załączniku I tabela 2;  
b) informacje dotyczące jednego lub większej liczby dodatkowych  
wskaźników dotyczących kwestii społecznych i pracowniczych, 
kwestii dotyczących poszanowania praw człowieka oraz przeciw­
działania korupcji i przekupstwu określonych w załączniku 
I tabela 3;  
c) informacje na temat wszelkich innych wskaźników stosowanych 
w celu identyfikacji i oceny dodatkowych głównych niekorzystnyc h 
skutków dla czynnika zrównoważonego rozwoju.  
2. W sekcji „Opis głównych niekorzystnych skutków dla czynników  
zrównoważonego rozwoju”, określonej w załączniku I tabela 1, uc zest­
nicy rynku finansowego opisują działania podjęte w okresie od d nia 1 
stycznia do dnia 31 grudnia poprzedniego roku oraz zaplanowane dzia­ 
łania i wyznaczone cele na kolejny okres od dnia 1 stycznia do dnia 31 
grudnia z myślą o zapobieganiu głównym niekorzystnym skutkom lu b 
ich ograniczaniu.  ▼C1
 02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 6  
3. W kolumnach „Skutek” w sekcji „Opis głównych niekorzystnych 
skutków dla czynników zrównoważonego rozwoju”, określonej 
w załączniku I tabela 1, uczestnicy rynku finansowego uwzględni ają 
dane liczbowe dotyczące skutku wyrażone jako średnia skutków na  
dzień 31 marca, 30 czerwca, 30 września i 31 grudnia każdego ok resu 
od dnia 1 stycznia do dnia 31 grudnia.  
Artykuł 7 
Opis strategii okre ślania i hierarchizacji g łównych niekorzystnych 
skutków decyzji inwestycyjnych dla czynników zrównowa żonego 
rozwoju  
1. W sekcji „Opis strategii określania i hierarchizacji głównyc h 
niekorzystnych skutków dla czynników zrównoważonego rozwoju”, 
zawartej w załączniku I tabela 1, uczestnicy rynku finansowego opisują 
stosowane strategie określania i hierarchizacji głównych niekor zystnych 
skutków dla czynników zrównoważonego rozwoju oraz wskazują, 
w jaki sposób aktualizują i stosują te strategie, w tym przedst awiają 
wszystkie następujące informacje:  
a) datę zatwierdzenia tych strategii przez organ zarządzający u czestnika 
rynku finansowego;  
b) podział odpowiedzialności za realizację tych strategii w ram ach stra­
tegii i procedur organizacyjnych;  
c) metody wyboru wskaźników, o których mowa w art. 6 ust. 1 lit . a), 
b) i c), oraz określania i oceny głównych niekorzystnych skutkó w, 
o których mowa w art. 6 ust. 1, a w szczególności wyjaśnienie, 
w jaki sposób w ramach tych metod bierze się pod uwagę możliwoś ć 
wystąpienia i dotkliwość takich głównych niekorzystnych skutków , 
w tym ich potencjalnie nieodwracalny charakter;  
d) każdy margines błędu związany z zastosowaniem metod, o który ch 
mowa w niniejszym ustępie lit. c), wraz z objaśnieniem tego mar gi­
nesu;  
e) wykorzystane źródła danych.  
2. Jeżeli informacje dotyczące któregokolwiek zastosowanego wsk aź­
nika nie są łatwo dostępne, uczestnicy rynku finansowego przeds tawiają 
w sekcji „Opis strategii określania i hierarchizacji głównych n iekorzyst­
nych skutków dla czynników zrównoważonego rozwoju”, określonej 
w załączniku I tabela 1, informacje na temat wszelkich starań d ołożo­
nych w celu uzyskania informacji bezpośrednio od spółek, w któr e 
dokonano inwestycji, albo w ramach dodatkowych analiz, w drodze  
współpracy z zewnętrznymi dostawcami danych lub z ekspertami 
zewnętrznymi, czy też w ramach przyjęcia uzasadnionych założeń.  
Artykuł 8 
Sekcja na temat polityki dotycz ącej zaanga żowania  
1. W sekcji „Polityka dotycząca zaangażowania” w załączniku 
I tabela 1 uczestnicy rynku finansowego przedstawiają wszystkie  nastę­
pujące informacje:  ▼C1
 02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 7  
a) w stosownych przypadkach – zwięzłe streszczenie polityki dot y­
czącej zaangażowania, o której mowa w art. 3g dyrektywy 
2007/36/WE Parlamentu Europejskiego i Rady (  5 ); 
b) zwięzłe streszczenie wszelkiej innej polityki dotyczącej zaa ngażo­
wania na rzecz ograniczenia głównych niekorzystnych skutków.  
2. Zwięzłe streszczenie, o którym mowa w ust. 1, zawiera wszyst kie 
następujące informacje:  
a) wskaźniki niekorzystnych skutków wziętych pod uwagę w polity ce 
dotyczącej zaangażowania, o której mowa w ust. 1;  
b) informacje na temat tego, w jaki sposób taka polityka dotycz ąca 
zaangażowania zostanie dostosowana, jeżeli przez okres przekrac za­
jący jeden okres sprawozdawczy nie uda się ograniczyć głównych 
niekorzystnych skutków.  
Artykuł 9 
Sekcja zawieraj ąca odniesienia do norm mi ędzynarodowych  
1. W sekcji „Odniesienia do norm międzynarodowych” określonej 
w załączniku I tabela 1 uczestnicy rynku finansowego wskazują, czy 
i w jakim stopniu przestrzegają kodeksów odpowiedzialnego prowa ­
dzenia działalności gospodarczej i uznanych na forum międzynaro ­
dowym norm należytej staranności i sprawozdawczości oraz, w sto sow­
nych przypadkach, w jakim stopniu dostosowali się do celów poro zu­
mienia paryskiego.  
2. Opis, o którym mowa w ust. 1, zawiera informacje na temat 
wszystkich następujących elementów:  
a) informacje na temat wskaźników stosowanych w celu wzięcia po d 
uwagę głównych niekorzystnych skutków dla czynników zrównowa­ 
żonego rozwoju, o których mowa w art. 6 ust. 1, za pomocą który ch 
to wskaźników mierzy się stopień przestrzegania wspomnianego 
kodeksu lub dostosowania się do wspomnianych celów, o których 
mowa w ust. 1;  
b) informacje na temat metody i danych wykorzystanych do pomiar u 
stopnia przestrzegania wspomnianego kodeksu lub dostosowania si ę 
do wspomnianych celów, o których mowa w ust. 1, w tym opis 
zakresu zastosowania, źródeł danych i tego, w jaki sposób w ram ach 
zastosowanej metody prognozuje się główne niekorzystne skutki 
działalności spółek, w które dokonano inwestycji;  
c) informacje, czy stosuje się przyszłościowe scenariusze klima tyczne i, 
jeżeli tak, nazwę i dostawcę tego scenariusza oraz czas jego op ra­
cowania;  
d) jeżeli nie stosuje się przyszłościowego scenariusza klimatyc znego – 
wyjaśnienie, dlaczego uczestnik rynku finansowego uznaje przysz ło­ 
ściowe scenariusze klimatyczne za istotne.  ▼C1 
( 5 ) Dyrektywa 2007/36/WE Parlamentu Europejskiego i Rady z dnia 1 1 lipca 
2007 r. w sprawie wykonywania niektórych praw akcjonariuszy spó łek noto­
wanych na rynku regulowanym (Dz.U. L 184 z 14.7.2007, s. 17).
 02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 8  
Artykuł 10 
Porównanie z danymi historycznymi  
Uczestnicy rynku finansowego, którzy przedstawili opis niekorzy stnych 
skutków dla czynników zrównoważonego rozwoju za okres poprzedza ­
jący okres, za który należy ujawnić informacje zgodnie z art. 6 , w sekcji 
„Opis głównych niekorzystnych skutków dla czynników zrównoważo­
nego rozwoju” określonej w załączniku I tabela 1 przedstawiają porów­
nanie z danymi historycznymi, w ramach którego dany okres spraw o­
zdawczy porównuje się z poprzednim okresem sprawozdawczym, 
a następnie z każdym poprzednim okresem sprawozdawczym aż do 
pięciu ostatnich okresów.  
SEKCJA 2  
Doradcy finansowi  
Artykuł 11 
Oświadczenie, w którym doradcy finansowi deklaruj ą, że świadcząc 
usługi doradztwa ubezpieczeniowego lub doradztwa inwestycyjnego, 
biorą pod uwag ę główne niekorzystne skutki dla czynników 
zrównowa żonego rozwoju  
1. Doradcy finansowi, o których mowa w art. 2 pkt 11 lit. a) i b) 
rozporządzenia (UE) 2019/2088 i którzy stosują przepisy art. 4 ust. 5 
lit. a) tego rozporządzenia, publikują informacje, o których mo wa w art. 4 
ust. 5 lit. a) tego rozporządzenia, na swojej stronie interneto wej 
w odrębnej sekcji o nazwie „Oświadczenie dotyczące głównych nie ko­
rzystnych skutków usług doradztwa ubezpieczeniowego dla czynnik ów 
zrównoważonego rozwoju”.  
2. Doradcy finansowi, o których mowa w art. 2 pkt 11 lit. c)–f)  
rozporządzenia (UE) 2019/2088 i którzy stosują przepisy art. 4 ust. 5 
lit. a) tego rozporządzenia, publikują informacje, o których mo wa w art. 4 
ust. 5 lit. a) tego rozporządzenia, na swoich stronach internet owych 
w odrębnej sekcji o nazwie „Oświadczenie dotyczące głównych nie ko­
rzystnych skutków usług doradztwa inwestycyjnego dla czynników 
zrównoważonego rozwoju”.  
3. Oświadczenie i informacje, o których mowa w ust. 1 i 2, zawi era 
informacje dotyczące stosowanego przez doradców finansowych 
procesu wyboru produktów finansowych, w odniesieniu do których 
udzielają porad, w tym wszystkie następujące informacje:  
a) informacje na temat tego, w jaki sposób doradcy finansowi wy ko­
rzystują informacje publikowane przez uczestników rynku finanso ­
wego na podstawie niniejszego rozporządzenia;  
b) informacje, czy doradcy finansowi oceniają i wybierają produ kty 
finansowe na podstawie wskaźników wymienionych w załączniku 
I tabela 1 i wszelkich dodatkowych wskaźników, oraz, w stosowny ch 
przypadkach, opis stosowanej metody oceny i wyboru;  
c) informacje na temat wszelkich kryteriów lub progów opartych na 
głównych niekorzystnych skutkach wymienionych w załączniku 
I tabela 1, które to kryteria i progi stosuje się przy wyborze 
produktów finansowych lub udzielaniu porad w tym zakresie.  ▼C1
 02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 9  
SEKCJA 3  
Oświadczenie, w którym uczestnicy rynku finansowego deklaruj ą, że 
podejmuj ąc decyzje inwestycyjne dotycz ące czynników 
zrównowa żonego rozwoju, nie bior ą pod uwag ę niekorzystnych 
skutków takich decyzji, oraz o świadczenie, w którym doradcy 
finansowi deklaruj ą, że przy świadczeniu us ług doradztwa 
inwestycyjnego lub ubezpieczeniowego nie bior ą pod uwag ę 
niekorzystnych skutków decyzji inwestycyjnych dla czynników 
zrównowa żonego rozwoju  
Artykuł 12 
Oświadczenie, w którym uczestnicy rynku finansowego deklaruj ą, 
że podejmuj ąc decyzje inwestycyjne, nie bior ą pod uwag ę ich 
niekorzystnych skutków dla czynników zrównowa żonego rozwoju  
1. Uczestnicy rynku finansowego, o których mowa w art. 4 ust. 1  
lit. b) rozporządzenia (UE) 2019/2088, publikują informacje, o których 
mowa w art. 4 ust. 1 lit. b) tego rozporządzenia, na swojej str onie 
internetowej w odrębnej sekcji o nazwie: „Przy podejmowaniu dec yzji 
inwestycyjnych nie bierze się pod uwagę ich niekorzystnych skut ków 
dla czynników zrównoważonego rozwoju”.  
2. Oświadczenie, o którym mowa w ust. 1, zawiera wszystkie nast ę­
pujące informacje:  
a) widoczne oświadczenie, że uczestnik rynku finansowego nie bi erze 
pod uwagę żadnych niekorzystnych skutków swoich decyzji inwe­
stycyjnych dla czynników zrównoważonego rozwoju;  
b) powody, dla których uczestnik rynku finansowego nie bierze p od 
uwagę żadnych niekorzystnych skutków swoich decyzji inwestycyj­
nych dla czynników zrównoważonego rozwoju oraz – w stosownych 
przypadkach – informację na temat tego, czy uczestnik rynku fin an­
sowego zamierza wziąć takie niekorzystne skutki pod uwagę, 
poprzez odniesienie do wskaźników wymienionych w załączniku 
I tabela 1, a jeżeli tak – kiedy.  
Artykuł 13 
Oświadczenie, w którym doradcy finansowi deklaruj ą, że przy 
świadczeniu us ług doradztwa inwestycyjnego lub 
ubezpieczeniowego nie bior ą pod uwag ę niekorzystnych skutków 
decyzji inwestycyjnych dla czynników zrównowa żonego rozwoju  
1. Doradcy finansowi, o których mowa w art. 2 pkt 11 lit. a) i b) 
rozporządzenia (UE) 2019/2088 i którzy stosują przepisy art. 4 ust. 5 
lit. b) tego rozporządzenia, publikują informacje, o których mo wa 
w art. 4 ust. 5 lit. b) tego rozporządzenia, na swojej stronie internetowej 
w odrębnej sekcji o nazwie „Przy świadczeniu usług doradztwa ub ez­
pieczeniowego nie bierze się pod uwagę niekorzystnych skutków t akich 
usług dla czynników zrównoważonego rozwoju”.  
2. Doradcy finansowi, o których mowa w art. 2 pkt 11 lit. c)–f)  
rozporządzenia (UE) 2019/2088 i którzy stosują przepisy art. 4 ust. 5 
lit. b) tego rozporządzenia, publikują informacje, o których mo wa 
w art. 4 ust. 5 lit. b) tego rozporządzenia, na swojej stronie internetowej 
w odrębnej sekcji o nazwie „Przy świadczeniu usług doradztwa in we­
stycyjnego nie bierze się pod uwagę niekorzystnych skutków taki ch 
usług dla czynników zrównoważonego rozwoju”.  ▼C1
 02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 10  
3. Oświadczenie i informacje, o których mowa w ust. 1 i 2, zawi erają 
wszystkie następujące elementy:  
a) widoczne oświadczenie, że doradca finansowy nie bierze pod u wagę 
żadnych niekorzystnych skutków decyzji inwestycyjnych dla czyn­
ników zrównoważonego rozwoju w świadczonej przez siebie usłudze  
doradztwa inwestycyjnego lub doradztwa ubezpieczeniowego;  
b) powody, dla których doradca finansowy nie bierze pod uwagę 
żadnych niekorzystnych skutków decyzji inwestycyjnych dla czyn­
ników zrównoważonego rozwoju w świadczonej przez siebie usłudze  
doradztwa inwestycyjnego lub doradztwa ubezpieczeniowego, oraz – 
w stosownych przypadkach – informację na temat tego, czy doradc a 
finansowy zamierza wziąć takie niekorzystne skutki pod uwagę 
poprzez odniesienie do wskaźników wymienionych w tabeli 1 
załącznika I, a jeżeli tak – kiedy.  
ROZDZIAŁ III  
UJAWNIENIE INFORMACJI O PRODUKCIE PRZED ZAWARCIEM 
UMOWY  
SEKCJA 1  
Promowanie aspektów środowiskowych lub spo łecznych  
Artykuł 14 
Prezentacja przez uczestników rynku finansowego informacji 
ujawnianych przed zawarciem umowy zgodnie z art. 8 ust. 1, 2 
i 2a rozporz ądzenia (UE) 2019/2088  
1. Uczestnicy rynku finansowego prezentują informacje, które ma ją 
zostać ujawnione zgodnie z art. 8 ust. 1, 2 i 2a rozporządzenia  (UE) 
2019/2088, w formacie zgodnym ze wzorem określonym w załączniku  
II do niniejszego rozporządzenia. Informacje te przekazuje się w postaci 
załącznika do dokumentów lub informacji, o których mowa w art. 6 
ust. 3 rozporządzenia (UE) 2019/2088.  
2. Uczestnicy rynku finansowego zamieszczają w głównej części 
dokumentów lub informacji, o których mowa w art. 6 ust. 3 rozpo rzą­
dzenia (UE) 2019/2088, widoczne oświadczenie wskazujące, że 
w załączniku znajdują się informacje na temat aspektów środowis ko­
wych lub społecznych.  
3. Uczestnicy rynku finansowego przedstawiają na początku załąc z­
nika do dokumentów lub informacji, o których mowa w art. 6 ust.  3  
rozporządzenia (UE) 2019/2088, wszystkie następujące informacje : 
a) czy produkt finansowy ma wiązać się z dokonaniem jakichkolwi ek 
zrównoważonych inwestycji;  
b) czy produkt finansowy promuje aspekty środowiskowe lub 
społeczne, ale jego celem nie są zrównoważone inwestycje.  ▼C1
 02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 11  
Artykuł 15 
Informacje na temat zrównowa żonych inwestycji w sekcji 
poświęconej alokacji aktywów w przypadku produktów 
finansowych promuj ących aspekty środowiskowe  
1. W odniesieniu do produktów finansowych, o których mowa w art . 6 
akapit pierwszy rozporządzenia (UE) 2020/852, uczestnicy rynku finan­
sowego przedstawiają w sekcji „W jakim minimalnym stopniu zrówn o­
ważone inwestycje służące realizacji celu środowiskowego są dos toso­
wane do unijnej systematyki dotyczącej zrównoważonego rozwoju?”  we 
wzorze przedstawionym w załączniku II wszystkie następujące inf orma­
cje: 
a) przedstawienie następujących elementów w formie graficznej p rzyj­
mującej postać wykresu kołowego:  
(i) stopień, w jakim inwestycje zagregowane są inwestycjami 
w zrównoważoną środowiskowo działalność gospodarczą, obli­
czony zgodnie z art. 17 ust. 1–4 niniejszego rozporządzenia;  
(ii) stopień, w jakim inwestycje zagregowane, z wyjątkiem zaang a­ 
żowania w dług państwowy, są inwestycjami w zrównoważoną 
środowiskowo działalność gospodarczą, obliczony zgodnie 
z art. 17 ust. 5 niniejszego rozporządzenia;  
b) opis inwestycji w ramach danych produktów finansowych, które  s ą  
inwestycjami w zrównoważoną środowiskowo działalność gospodar­
czą, w tym wskazanie, czy zgodność tych inwestycji z wymogami 
ustanowionymi w art. 3 rozporządzenia (UE) 2020/852 będzie obję ta 
poświadczeniem wiarygodności udzielonym przez co najmniej 
jednego audytora lub przeglądem przeprowadzanym przez co 
najmniej jedną osobę trzecią, a jeżeli tak – imiona i nazwiska lub 
nazwy takiego audytora lub takiej osoby trzeciej;  
c) jeżeli produkty finansowe obejmują inwestycje w działalność gospo­
darczą inną niż zrównoważona środowiskowo działalność gospodar­
cza, przejrzyste wyjaśnienie przyczyn takiego stanu rzeczy;  
d) jeżeli produkty finansowe obejmują zaangażowanie w dług 
państwowy, a uczestnik rynku finansowego nie jest w stanie ocen ić, 
w jakim stopniu zaangażowanie to wnosi wkład w zrównoważoną 
środowiskowo działalność gospodarczą, opisowe wyjaśnienie doty­
czące procentowego udziału inwestycji obejmujących takie zaanga ­ 
żowanie w łącznej liczbie inwestycji.  
2. Do celów ust. 1 lit. a) uczestnicy rynku finansowego stosują : 
a) ten sam kluczowy wskaźnik wyników dla zagregowanych inwestyc ji 
w przedsiębiorstwa niefinansowe;  
b) ten sam kluczowy wskaźnik wyników dla zagregowanych inwestyc ji 
w przedsiębiorstwa finansowe tego samego rodzaju.  
Zgodnie z art. 6 rozporządzenia delegowanego (UE) 2021/2178 
w przypadku zakładów ubezpieczeń i reasekuracji prowadzących 
działalność w zakresie ubezpieczeń inną niż ubezpieczenia na 
życie kluczowy wskaźnik wyników może łączyć w sobie kluczowe 
wskaźniki wyników dotyczące inwestycji i działalności ubezpiecz e­
niowej.  ▼C1
 02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 12  
3. Do celów ust. 1 lit. b) opis zawiera wszystkie następujące 
elementy:  
a) w przypadku spółek, w które dokonano inwestycji i które są p rzed­
siębiorstwami niefinansowymi, informacje o tym, czy stopień, 
w jakim inwestycje te są inwestycjami w zrównoważoną środowi­
skowo działalność gospodarczą, mierzy się na podstawie obrotu l ub 
czy – z uwagi na specyfikę danego produktu finansowego – 
uczestnik rynku finansowego zdecydował, że wynik obliczeń będzi e 
bardziej reprezentatywny w przypadku dokonania pomiaru tego 
stopnia na podstawie nakładów inwestycyjnych lub wydatków opera ­
cyjnych, a także wskazanie uzasadnienia tej decyzji, uwzględnia jąc 
wyjaśnienie, dlaczego jej podjęcie było właściwe z punktu widze nia 
inwestorów inwestujących w dany produkt finansowy;  
b) jeżeli informacji na temat stopnia, w jakim inwestycje są in westy­
cjami w zrównoważoną środowiskowo działalność gospodarczą, nie 
można łatwo uzyskać na podstawie danych podawanych do wiado­
mości publicznej przez spółki, w które dokonano inwestycji, szc ze­
gółowe wyjaśnienie, czy uczestnik rynku finansowego pozyskał 
równoważne informacje bezpośrednio od spółek, w które dokonano 
inwestycji, czy też od dostawców będących osobami trzecimi;  
c) zestawienie minimalnych procentowych udziałów inwestycji w d zia­ 
łalność na rzecz przejścia i w działalność wspomagającą wyrażon ych 
każdorazowo jako odsetek wszystkich inwestycji w ramach produkt u 
finansowego.  
Artykuł 16 
Informacje na temat zrównowa żonych inwestycji w sekcji 
poświęconej alokacji aktywów w przypadku produktów 
finansowych promuj ących aspekty spo łeczne  
W przypadku produktów finansowych promujących aspekty środowi­
skowe lub społeczne, które obejmują zobowiązanie do dokonywania  
zrównoważonych inwestycji służących realizacji celu społecznego , 
uczestnicy rynku finansowego przedstawiają w sekcji „Jaka jest plano­
wana alokacja aktywów w przypadku tego produktu finansowego?” w e 
wzorze przedstawionym w załączniku II informacje dotyczące mini mal­
nego udziału takich zrównoważonych inwestycji.  
Artykuł 17 
Obliczanie stopnia, w jakim inwestycje s ą inwestycjami 
w zrównowa żoną środowiskowo dzia łalność gospodarcz ą 
1. Stopień, w jakim inwestycje są inwestycjami w zrównoważoną 
środowiskowo działalność gospodarczą, oblicza się zgodnie z pon iższym 
wzorem:  
warto ść rynkowa wszystkich inwestycji wramach produktu finansowego dokonanych wdzia ł alno ść zr ó wnowa ż on ą ś rodowiskowo 
wartość rynkowa wszystkich inwestycji wramach produktu finansowego  
gdzie „inwestycje w ramach produktu finansowego w zrównoważoną 
środowiskowo działalność gospodarczą” oznaczają sumę wartości 
rynkowych następujących inwestycji w ramach produktu finansoweg o: ▼C1
 02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 13  
a) w przypadku dłużnych papierów wartościowych i instrumentów 
kapitałowych spółek, w które dokonano inwestycji – jeżeli wspom ­
niane spółki, w których dokonano inwestycji, są powiązane ze zr ów­
noważoną środowiskowo działalnością gospodarczą – wartości 
rynkowej odsetka takich dłużnych papierów wartościowych lub 
takich instrumentów kapitałowych;  
b) w przypadku dłużnych papierów wartościowych innych niż te, 
o których mowa w lit. a) – jeżeli zgodnie z warunkami przyjętym i 
dla tych dłużnych papierów wartościowych określony odsetek 
zysków musi zostać przeznaczony wyłącznie na inwestycje w zrów­
noważoną środowiskowo działalność gospodarczą – wartości 
rynkowej tego odsetka;  
c) w przypadku obligacji wyemitowanych na podstawie przepisów U nii 
dotyczących obligacji zrównoważonych środowiskowo – wartości 
rynkowej tych obligacji;  
d) w przypadku inwestycji w nieruchomości, które kwalifikują si ę jako 
inwestycje w zrównoważoną środowiskowo działalność gospodarczą 
– wartości rynkowej tych inwestycji;  
e) w przypadku inwestycji w aktywa związane z infrastrukturą, k tóre 
kwalifikują się jako inwestycje w zrównoważoną środowiskowo 
działalność gospodarczą – wartości rynkowej tych inwestycji;  
f) w przypadku inwestycji w pozycje sekurytyzacyjne zdefiniowan e 
w art. 2 pkt 19 rozporządzenia Parlamentu Europejskiego i Rady 
(UE) 2017/2402 (  6 ) z ekspozycjami bazowymi wobec zrównowa­ 
żonej środowiskowo działalności gospodarczej – wartości rynkowe j 
udziału procentowego takich ekspozycji;  
g) w przypadku inwestycji w produkty finansowe, o których mowa 
w art. 5 akapit pierwszy i art. 6 akapit pierwszy rozporządzeni a 
(UE) 2020/852 – wartości rynkowej udziału procentowego takich 
produktów finansowych odpowiadającego stopniowi, w jakim inwe­
stycje w ramach tych produktów finansowych są inwestycjami 
w zrównoważoną środowiskowo działalność gospodarczą, obliczo­
nemu zgodnie z niniejszym artykułem.  
Stopień, w jakim inwestycje są inwestycjami w zrównoważoną 
środowiskowo działalność gospodarczą, oblicza się przy użyciu 
metody stosowanej do obliczania pozycji krótkich netto określon ej 
w art. 3 ust. 4 i 5 rozporządzenia Parlamentu Europejskiego i R ady 
(UE) nr 236/2012 (  7 ). 
2. Do celów ust. 1 lit. a) procentowy udział działalności spółe k, 
w które dokonano inwestycji, związanej ze zrównoważoną środowi­
skowo działalnością gospodarczą oblicza się na podstawie kluczo wych 
wskaźników wyników najodpowiedniejszych dla inwestycji w ramach  
produktu finansowego, w oparciu o następujące informacje:  ▼C1 
( 6 ) Rozporządzenie Parlamentu Europejskiego i Rady (UE) 2017/2402  z dnia 
12 grudnia 2017 r. w sprawie ustanowienia ogólnych ram dla seku rytyzacji 
oraz utworzenia szczególnych ram dla prostych, przejrzystych i standardo­
wych sekurytyzacji, a także zmieniające dyrektywy 2009/65/WE, 
2009/138/WE i 2011/61/UE oraz rozporządzenia (WE) nr 1060/2009 
i (UE) nr 648/2012 (Dz.U. L 347 z 28.12.2017, s. 35). 
( 7 ) Rozporządzenie Parlamentu Europejskiego i Rady (UE) nr 236/20 12 z dnia 
14 marca 2012 r. w sprawie krótkiej sprzedaży i wybranych aspek tów doty­
czących swapów ryzyka kredytowego (Dz.U. L 86 z 24.3.2012, s. 1 ).
 02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 14  
a) w przypadku spółek, w które dokonano inwestycji, o których m owa 
w art. 8 ust. 1 i 2 rozporządzenia (UE) 2020/852 – informacje 
ujawnione przez te spółki zgodnie z tym artykułem;  
b) w przypadku innych spółek, w które dokonano inwestycji – rów no­
ważne informacje uzyskane przez uczestnika rynku finansowego 
bezpośrednio od tych spółek lub od dostawców będących osobami 
trzecimi.  
3. Jeżeli chodzi o ujawnianie informacji, o których mowa w art.  15 
ust. 1 lit. a) i art. 19 ust. 1 lit. a), w przypadku spółek, w które 
dokonano inwestycji, będących przedsiębiorstwami niefinansowymi  
podlegającymi obowiązkowi publikowania informacji niefinansowyc h 
zgodnie z rozporządzeniem delegowanym (UE) 2021/2178 oraz innyc h 
przedsiębiorstw niefinansowych niepodlegających temu obowiązkow i 
kluczowym wskaźnikiem wyników wykorzystywanym w odniesieniu 
do wszystkich przedsiębiorstw niefinansowych na potrzeby oblicz eń, 
o których mowa w ust. 2, jest obrót.  
4. Na zasadzie odstępstwa od przepisów ust. 3, jeżeli z uwagi n a 
specyfikę danego produktu finansowego wynik obliczeń służących usta­
leniu stopnia, w jakim dana inwestycja jest inwestycją w zrówno ważoną 
środowiskowo działalność gospodarczą, będzie bardziej reprezent atywny 
w przypadku oparcia się na nakładach inwestycyjnych lub wydatka ch 
operacyjnych, w obliczeniach można wykorzystać bardziej odpowie dni 
spośród tych dwóch kluczowych wskaźników wyników. W przypadku 
spółek, w które dokonano inwestycji, będących przedsiębiorstwam i 
finansowymi podlegającymi przepisom art. 8 ust. 1 rozporządzeni a 
(UE) 2020/852 i w przypadku innych przedsiębiorstw finansowych 
nieobjętych obowiązkiem przewidzianym w tych przepisach oblicze nia, 
o których mowa w ust. 2, przeprowadza się w oparciu o kluczowe 
wskaźniki wyników, o których mowa w pkt 1.1 lit. b)–e) załączni ka 
III do rozporządzenia delegowanego (UE) 2021/2178.  
5. W przypadku ujawnianych informacji, o których mowa w art. 15  
ust. 1 lit. a) ppkt (ii), art. 19 ust. 1 lit. a) ppkt (ii), art . 55 ust. 1 lit. b) 
ppkt (iii) i art. 62 ust. 1 lit. b) ppkt (iii), zastosowanie ma ją ust. 1–4 
niniejszego artykułu, przy czym zaangażowanie w dług państwowy nie 
jest brane pod uwagę przy obliczaniu licznika i mianownika we w zorze 
przedstawionym w ust. 1.  
SEKCJA 2  
Zrównowa żone inwestycje jako cel  
Artykuł 18 
Prezentacja przez uczestników rynku finansowego informacji na 
temat produktów finansowych ujawnianych przed zawarciem 
umowy zgodnie z art. 9 ust. 1–4a rozporz ądzenia (UE) 2019/2088  
1. Uczestnicy rynku finansowego przedstawiają informacje, które  
mają zostać ujawnione zgodnie z art. 9 ust. 1–4a rozporządzenia  (UE) 
2019/2088 i niniejszą sekcją, w załączniku do dokumentu lub inf orma­
cji, o których mowa w art. 6 ust. 3 tego rozporządzenia, w form acie 
zgodnym ze wzorem określonym w załączniku III do niniejszego 
rozporządzenia. Państwa członkowskie przedstawiają te informacj e 
w formacie zgodnym ze wzorem określonym w załączniku III do nin iej­
szego rozporządzenia.  ▼C1
 02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 15  
2. Uczestnicy rynku finansowego zamieszczają w głównej części 
dokumentów lub informacji, o których mowa w art. 6 ust. 3 rozpo rzą­
dzenia (UE) 2019/2088, widoczne oświadczenie wskazujące, że inf or­
macje na temat zrównoważonej inwestycji znajdują się w załączni ku. 
3. Uczestnicy rynku finansowego zamieszczają na początku załącz ­
nika do dokumentu lub informacji, o których mowa w art. 6 ust. 3 
rozporządzenia (UE) 2019/2088, oświadczenie wskazujące, ze dany  
produkt finansowy ma na celu zrównoważone inwestycje.  
Artykuł 19 
Informacje na temat zrównowa żonych inwestycji w przypadku 
produktów finansowych przyczyniaj ących się do realizacji celu 
dotyczącego zrównowa żonych inwestycji  
1. W odniesieniu do produktów finansowych, o których mowa w art . 5 
akapit pierwszy rozporządzenia (UE) 2020/852 uczestnicy rynku f inan­
sowego zamieszczają w sekcji „Jaka jest alokacja aktywów oraz m ini­
malny udział zrównoważonych inwestycji?”. we wzorze przedsta­
wionym w załączniku III wszystkie następujące informacje:  
a) przedstawienie następujących elementów w formie graficznej p rzyj­
mującej postać wykresu kołowego:  
i) zgodnie z art. 15 ust. 1 lit. a) ppkt (i) niniejszego rozpor ządzenia;  
ii) zgodnie z art. 15 ust. 1 lit. a) ppkt (ii) niniejszego rozp orządze­
nia; 
b) opis sporządzony zgodnie z art. 15 ust. 1 lit. b) niniejszeg o rozporzą­
dzenia;  
c) jeżeli produkty finansowe obejmują inwestycje w działalność,  która 
przyczynia się do realizacji celu środowiskowego i która nie je st 
zrównoważoną środowiskowo działalnością gospodarczą, przejrzyst e 
wyjaśnienie przyczyn takiego stanu rzeczy;  
d) jeżeli produkty finansowe obejmują zaangażowanie w dług 
państwowy, a uczestnik rynku finansowego nie jest w stanie ocen ić, 
w jakim stopniu zaangażowanie to wnosi wkład w zrównoważoną 
środowiskowo działalność gospodarczą, opisowe wyjaśnienie doty­
czące procentowego udziału inwestycji obejmujących takie zaanga ­ 
żowanie w łącznej liczbie inwestycji.  
2. Do celów ust. 1 lit. a) uczestnicy rynku finansowego stosują  
przepisy art. 15 ust. 2.  
3. Do celów ust. 1 lit. b) uczestnicy rynku finansowego stosują  
przepisy art. 15 ust. 3.  ▼C1
 02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 16  
4. W odniesieniu do produktów finansowych, w ramach których 
dokonuje się inwestycji w działalność gospodarczą przyczyniając ą się 
do realizacji celu społecznego, uczestnicy rynku finansowego za miesz­
czają w sekcji „Jaka jest alokacja aktywów oraz minimalny udzia ł 
zrównoważonych inwestycji?” we wzorze przedstawionym w załączni ku 
III informacje dotyczące minimalnego udziału takich inwestycji.  
SEKCJA 3  
Produkty finansowe z wariantami inwestycyjnymi  
Artykuł 20 
Produkty finansowe z jednym lub kilkoma bazowymi wariantami 
inwestycyjnymi, które kwalifikuj ą te produkty jako produkty 
finansowe promuj ące aspekty środowiskowe lub spo łeczne  
1. Na zasadzie odstępstwa od art. 14–17, jeżeli w ramach produk tu 
finansowego oferuje się inwestorowi warianty inwestycyjne i co 
najmniej jeden z tych wariantów inwestycyjnych kwalifikuje ten 
produkt jako produkt finansowy promujący aspekty środowiskowe l ub 
społeczne, uczestnicy rynku finansowego umieszczają w głównej c zęści 
dokumentu lub informacji, o których mowa w art. 6 ust. 3 rozpor zą­
dzenia (UE) 2019/2088, widoczne oświadczenie potwierdzające 
wszystkie następujące elementy:  
a) że produkt finansowy promuje aspekty środowiskowe lub społec zne; 
b) że te aspekty środowiskowe lub społeczne zostaną uwzględnion e 
wyłącznie w przypadku gdy w ramach danego produktu finanso­
wego będzie realizowało się inwestycje w co najmniej jeden 
z wariantów inwestycyjnych figurujących w wykazie, o którym 
mowa w ust. 2 lit. a) niniejszego artykułu, z zastrzeżeniem pos ia­
dania co najmniej jednego z tych wariantów w okresie utrzymywan ia 
produktu finansowego;  
c) że dalsze informacje związane z tymi aspektami można uzyskać , 
zapoznając się z treścią załączników, o których mowa w ust. 3 
niniejszego artykułu, lub – w stosownych przypadkach – z odesła ­
niami, o których mowa w ust. 5 niniejszego artykułu.  
2. Do widocznego oświadczenia, o którym mowa w ust. 1, dołącza 
się wszystkie następujące elementy:  
a) wykaz wariantów inwestycyjnych, o których mowa w ust. 3, spo rzą­
dzony w podziale na kategorie wariantów inwestycyjnych wskazane  
w lit. a), b) i c) tego ustępu;  
b) udział wariantów inwestycyjnych w obrębie każdej z kategorii , 
o których mowa w ust. 3 lit. a), b) i c), w stosunku do łącznej  
liczby wariantów inwestycyjnych oferowanych w ramach danego 
produktu finansowego.  
3. Uczestnicy rynku finansowego przedstawiają wszystkie poniższ e 
informacje w załącznikach do dokumentu lub informacji, o któryc h 
mowa art. 6 ust. 3 rozporządzenia (UE) 2019/2088, dla następują cych 
kategorii wariantów inwestycyjnych:  ▼C1
 02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 17  
a) w przypadku każdego wariantu inwestycyjnego, który kwalifiku je się 
jako produkt finansowy promujący aspekty środowiskowe lub 
społeczne, informacje, o których mowa w art. 14–17 niniejszego 
rozporządzenia;  
b) w przypadku każdego wariantu inwestycyjnego kwalifikującego się 
jako produkt finansowy, który ma na celu zrównoważone inwestycj e, 
informacje, o których mowa w art. 18–19 niniejszego rozporządze ­
nia; 
c) w przypadku każdego wariantu inwestycyjnego, który ma na cel u 
zrównoważone inwestycje i który nie jest produktem finansowym, 
informacje na temat celu dotyczącego zrównoważonej inwestycji.  
4. Uczestnicy rynku finansowego przedstawiają informacje, o któ rych 
mowa w ust. 3 lit. a), w formie zgodnej ze wzorem określonym 
w załączniku II oraz informacje, o których mowa w ust. 3 lit. b ), 
w formie zgodnej ze wzorem określonym w załączniku III.  
5. Na zasadzie odstępstwa od ust. 3, jeżeli produkt finansowy o feruje 
inwestorowi możliwość skorzystania z szerokiej gamy wariantów i nwe­
stycyjnych, co uniemożliwia przedstawienie informacji na temat tych 
wariantów w załącznikach do dokumentu lub informacji, o których  
mowa w art. 6 ust. 3 rozporządzenia (UE) 2019/2088, w przejrzys ty 
i zwięzły sposób z uwagi na liczbę wymaganych załączników, ucze st­
nicy rynku finansowego mogą przekazać informacje, o których mow a 
w ust. 3 niniejszego artykułu, poprzez zamieszczenie w głównej części 
dokumentu lub informacji, o których mowa w art. 6 ust. 3 rozpor zą­
dzenia (UE) 2019/2088, odesłań do załączników do informacji uja wnia­
nych zgodnie z dyrektywami, rozporządzeniami i przepisami krajo ­
wymi, o których mowa w tym ustępie, w których zawarto te inform acje. 
Artykuł 21 
Produkty finansowe z bazowymi wariantami inwestycyjnymi, 
z których wszystkie maj ą na celu zrównowa żone inwestycje  
1. Na zasadzie odstępstwa od art. 18–19, jeżeli w ramach produk tu 
finansowego oferuje się inwestorowi warianty inwestycyjne i wsz ystkie 
te warianty inwestycyjne mają na celu zrównoważone inwestycje, 
uczestnicy rynku finansowego potwierdzają w widocznym oświadcze niu 
w głównej części dokumentu lub informacji, o których mowa w art . 6 
ust. 3 rozporządzenia (UE) 2019/2088, że produkt finansowy ma n a 
celu zrównoważone inwestycje oraz że informacje związane z tym 
celem są dostępne w załącznikach do dokumentu lub informacji, 
o których mowa w art. 6 ust. 3 rozporządzenia (UE) 2019/2088, l ub 
– w stosownych przypadkach – za pośrednictwem odesłań, o któryc h 
mowa w ust. 5 niniejszego artykułu.  
2. Do widocznego oświadczenia, o którym mowa w ust. 1, dołącza 
się wszystkie następujące elementy:  
a) wykaz wariantów inwestycyjnych, o których mowa w ust. 3, spo rzą­
dzony w podziale na kategorie wariantów inwestycyjnych wskazane  
w lit. a) i b) tego ustępu;  ▼C1
 02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 18  
b) udział każdej z kategorii wariantów inwestycyjnych wskazanyc h 
w ust. 3 lit. a) i b) w stosunku do łącznej liczby wariantów in we­
stycyjnych oferowanych w ramach danego produktu finansowego.  
3. Uczestnicy rynku finansowego przedstawiają wszystkie poniższ e 
informacje w załącznikach do dokumentu lub informacji, o któryc h 
mowa art. 6 ust. 3 rozporządzenia (UE) 2019/2088, dla następują cych 
kategorii wariantów inwestycyjnych:  
a) w przypadku każdego wariantu inwestycyjnego kwalifikującego się 
jako produkt finansowy, który ma na celu zrównoważone inwestycj e, 
informacje, o których mowa w art. 18–19 niniejszego rozporządze ­
nia; 
b) w przypadku każdego wariantu inwestycyjnego, który ma na cel u 
zrównoważone inwestycje i który nie jest produktem finansowym, 
informacje na temat celu dotyczącego zrównoważonej inwestycji.  
4. Uczestnicy rynku finansowego przedstawiają informacje, o któ rych 
mowa w ust. 3 lit. a), zgodnie ze wzorem określonym w załącznik u III.  
5. Na zasadzie odstępstwa od ust. 3, jeżeli produkt finansowy o feruje 
inwestorowi możliwość skorzystania z szerokiej gamy wariantów i nwe­
stycyjnych, co uniemożliwia przedstawienie informacji na temat tych 
wariantów w załącznikach do dokumentu lub informacji, o których  
mowa w art. 6 ust. 3 rozporządzenia (UE) 2019/2088, w przejrzys ty 
i zwięzły sposób z uwagi na liczbę wymaganych załączników, ucze st­
nicy rynku finansowego mogą przekazać informacje, o których mow a 
w ust. 3 niniejszego artykułu, poprzez zamieszczenie w głównej części 
dokumentu lub w informacji, o której mowa w art. 6 ust. 3 rozpo rzą­
dzenia (UE) 2019/2088, odesłań do załączników do stosownych inf or­
macji ujawnianych zgodnie z dyrektywami, rozporządzeniami i prz epi­
sami krajowymi, o których mowa w tym ustępie, w których można 
znaleźć te informacje.  
Artykuł 22 
Informacje na temat wariantów inwestycyjnych, które maj ą na celu 
zrównowa żone inwestycje i które same nie s ą produktami 
finansowymi  
Informacje na temat celu dotyczącego zrównoważonych inwestycji,  
o których mowa w art. 20 ust. 3 lit. c) i art. 21 ust. 3 lit. b ), zawierają 
wszystkie następujące elementy:  
a) opis celu dotyczącego zrównoważonych inwestycji;  
b) wykaz wskaźników wykorzystywanych do pomiaru osiągnięcia teg o 
celu dotyczącego zrównoważonych inwestycji;  
c) opis wskazujący, na jakiej podstawie uznano, że inwestycje n ie 
wyrządzą poważnych szkód względem żadnego z celów dotyczących 
zrównoważonych inwestycji, w tym wszystkie poniższe elementy:  
i) w jaki sposób uwzględnia się wskaźniki niekorzystnych skutkó w 
przedstawione w załączniku I tabela 1 oraz wszelkie istotne 
wskaźniki przedstawione w załączniku I tabela 2 i 3;  ▼C1
 02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 19  
ii) czy zrównoważona inwestycja jest zgodna z Wytycznymi OECD 
dla przedsiębiorstw wielonarodowych i Wytycznymi ONZ doty­
czącymi biznesu i praw człowieka, w tym z zasadami i prawami 
określonymi w ośmiu podstawowych konwencjach wskazanych 
w Deklaracji Międzynarodowej Organizacji Pracy dotyczącej 
podstawowych zasad i praw w pracy oraz w Międzynarodowej 
karcie praw człowieka.  
ROZDZIAŁ IV  
UJAWNIANIE INFORMACJI O PRODUKCIE NA STRONIE 
INTERNETOWEJ  
Artykuł 23 
Sekcja strony internetowej przeznaczona do ujawniania informacji 
związanych ze zrównowa żonym rozwojem i dotycz ących produktów 
finansowych  
Dla każdego produktu finansowego uczestnicy rynku finansowego 
publikują informacje, o których mowa w art. 10 ust. 1 rozporząd zenia 
(UE) 2019/2088, w odrębnej sekcji zatytułowanej „Ujawnianie inf or­
macji związanych ze zrównoważonym rozwojem” w tej samej części 
strony internetowej, na której publikuje się pozostałe informac je 
o produkcie finansowym, uwzględniając materiały marketingowe. 
Uczestnicy rynku finansowego wyraźnie identyfikują produkt fina n­
sowy, którego dotyczą informacje zawarte w sekcji dotyczącej uj aw­
niania informacji związanych ze zrównoważonym rozwojem, i zamie sz­
czają w widocznym miejscu informacje o aspektach środowiskowych  
lub społecznych promowanych przez ten produkt finansowy bądź o jego 
celu dotyczącym zrównoważonych inwestycji.  
SEKCJA 1  
Ujawnianie informacji o produktach finansowych promuj ących 
aspekty środowiskowe lub spo łeczne na stronie internetowej  
Artykuł 24 
Sekcje strony internetowej przeznaczone do ujawniania informacji 
o produktach finansowych promuj ących aspekty środowiskowe lub 
społeczne  
W przypadku produktów finansowych promujących aspekty środowi­
skowe lub społeczne uczestnicy rynku finansowego publikują info rma­
cje, o których mowa w art. 10 ust. 1 rozporządzenia (UE) 2019/2 088 
i w art. 25–36 niniejszego rozporządzenia, w następującej kolej ności 
obejmującej wszystkie wymienione poniżej sekcje:  
a) „Podsumowanie”;  
b) „Brak celu dotyczącego zrównoważonych inwestycji”;  
c) „Aspekty środowiskowe lub społeczne produktu finansowego”;  
d) „Strategia inwestycyjna”;  
e) „Udział inwestycji”;  
f) „Monitorowanie aspektów środowiskowych lub społecznych”;  ▼C1
 02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 20  
g) „Metody”;  
h) „Źródła i przetwarzanie danych”;  
i) „Ograniczenia dotyczące metod i danych”;  
j) „Due diligence”;  
k) „Polityka dotycząca zaangażowania”;  
l) w przypadku wyznaczenia indeksu jako wskaźnika referencyjneg o 
w celu uwzględnienia aspektów środowiskowych lub społecznych 
promowanych przez ten produkt finansowy – „Wyznaczony 
wskaźnik referencyjny”.  
Artykuł 25 
Sekcja strony internetowej „Podsumowanie” dotycz ąca produktów 
finansowych promuj ących aspekty środowiskowe lub spo łeczne  
1. W sekcji strony internetowej „Podsumowanie”, o której mowa 
w art. 24 lit. a), uczestnicy rynku finansowego podsumowują wsz ystkie 
informacje o produktach finansowych promujących aspekty środowi ­
skowe lub społeczne, zawarte w poszczególnych sekcjach wymienio ­
nych w tym artykule. Długość sekcji „Podsumowanie” nie może prz e­
kraczać dwóch stron w formacie A4 po wydrukowaniu.  
2. Sekcję strony internetowej „Podsumowanie”, o której mowa 
w art. 24 lit. a), należy udostępnić przynajmniej w następujący ch języ­
kach:  
a) w jednym z języków urzędowych państwa członkowskiego pocho­
dzenia i – jeżeli są one różne, a produkt finansowy jest dostęp ny 
w więcej niż jednym państwie członkowskim – dodatkowo w języku 
zwyczajowo przyjętym w sferze finansów międzynarodowych;  
b) jeżeli dany produkt finansowy zostaje udostępniony w przyjmu jącym 
państwie członkowskim – w jednym z języków urzędowych tego 
przyjmującego państwa członkowskiego.  
Artykuł 26 
Sekcja strony internetowej „Brak celu dotycz ącego 
zrównowa żonych inwestycji” dotycz ąca produktów finansowych 
promujących aspekty środowiskowe lub spo łeczne  
1. W sekcji strony internetowej „Brak celu dotyczącego zrównowa ­ 
żonych inwestycji”, o której mowa w art. 24 lit. b), uczestnicy  rynku 
finansowego zamieszczają oświadczenie o następującej treści: 
„Niniejszy produkt finansowy promuje aspekty środowiskowe lub 
społeczne, ale jego celem nie są zrównoważone inwestycje”.  
2. Jeżeli produkt finansowy ma doprowadzić do dokonania co 
najmniej jednej zrównoważonej inwestycji, w sekcji strony inter netowej 
„Brak celu dotyczącego zrównoważonych inwestycji”, o której mow a 
w art. 24 lit. b), uczestnicy rynku finansowego wyjaśniają, na jakiej 
podstawie uznano, że zrównoważona inwestycja nie wyrządzi poważ ­
nych szkód względem żadnego z celów dotyczących zrównoważonych 
inwestycji, uwzględniając wszystkie poniższe elementy:  ▼C1
 02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 21  
a) w jaki sposób uwzględnia się wskaźniki niekorzystnych skutkó w 
przedstawione w załączniku I tabela 1 oraz wszelkie istotne wsk aź­
niki przedstawione w załączniku I tabela 2 i 3;  
b) czy zrównoważona inwestycja jest zgodna z Wytycznymi OECD dl a 
przedsiębiorstw wielonarodowych i Wytycznymi ONZ dotyczącymi 
biznesu i praw człowieka, w tym z zasadami i prawami określonym i 
w ośmiu podstawowych konwencjach wskazanych w Deklaracji 
Międzynarodowej Organizacji Pracy dotyczącej podstawowych 
zasad i praw w pracy oraz w Międzynarodowej karcie praw czło­
wieka.  
Artykuł 27 
Sekcja strony internetowej „Aspekty środowiskowe lub spo łeczne 
produktu finansowego” dotycz ąca produktów finansowych 
promujących aspekty środowiskowe lub spo łeczne  
W sekcji strony internetowej „Aspekty środowiskowe lub społeczn e 
produktu finansowego”, o której mowa w art. 24 lit. c), uczestn icy 
rynku finansowego opisują aspekty środowiskowe lub społeczne pr omo­
wane przez produkty finansowe.  
Artykuł 28 
Sekcja strony internetowej „Strategia inwestycyjna” dotycz ąca 
produktów finansowych promuj ących aspekty środowiskowe lub 
społeczne  
W sekcji strony internetowej „Strategia inwestycyjna”, o której  mowa 
w art. 24 lit. d), uczestnicy rynku finansowego opisują wszystk ie nastę­
pujące elementy:  
a) strategię inwestycyjną stosowaną w celu uwzględnienia aspekt ów 
środowiskowych lub społecznych promowanych w ramach danego 
produktu finansowego;  
b) politykę oceny dobrych praktyk w zakresie zarządzania stosow anych 
przez spółki, w które dokonano inwestycji, uwzględniając prakty ki 
dotyczące solidnych struktur zarządzania, stosunków pracowniczy ch, 
wynagrodzenia pracowników i przestrzegania przepisów prawa 
podatkowego.  
Artykuł 29 
Sekcja strony internetowej „Udzia ł inwestycji” dotycz ąca 
produktów finansowych promuj ących aspekty środowiskowe lub 
społeczne  
W sekcji strony internetowej „Udział inwestycji”, o której mowa  
w art. 24 lit. e), uczestnicy rynku finansowego wprowadzają inf ormacje, 
o których mowa w art. 14, i dokonują rozróżnienia między ekspoz y­
cjami bezpośrednimi w podmiotach, w które dokonano inwestycji, 
a wszystkimi innymi rodzajami ekspozycji wobec tych podmiotów.  ▼C1
 02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 22  
Artykuł 30 
Sekcja strony internetowej „Monitorowanie aspektu 
środowiskowego lub spo łecznego” dotycz ąca produktów 
finansowych promuj ących aspekty środowiskowe lub spo łeczne  
W sekcji strony internetowej „Monitorowanie aspektu środowiskow ego 
lub społecznego”, o której mowa w art. 24 lit. f), uczestnicy r ynku 
finansowego opisują, w jaki sposób aspekty środowiskowe lub 
społeczne promowane przez produkt finansowy oraz wskaźniki zrów no­
ważonego rozwoju stosowane do pomiaru stopnia uwzględnienia 
każdego aspektu środowiskowego lub społecznego promowanego 
przez produkt finansowy są monitorowane przez cały cykl życia 
produktu finansowego, a także przedstawiają informacje na temat  
powiązanych mechanizmów kontroli wewnętrznej lub zewnętrznej.  
Artykuł 31 
Sekcja strony internetowej „Metody opracowane w zwi ązku 
z aspektami środowiskowymi lub spo łecznymi” dotycz ąca 
produktów finansowych promuj ących aspekty środowiskowe lub 
społeczne  
W sekcji strony internetowej „Metody opracowane w związku z asp ek­
tami środowiskowymi lub społecznymi”, o której mowa w art. 24 l it. g), 
uczestnicy rynku finansowego opisują metody pomiaru stopnia 
uwzględnienia aspektów społecznych lub środowiskowych promowa­
nych przez produkt finansowy.  
Artykuł 32 
Sekcja strony internetowej „ Źródła i przetwarzanie danych” 
dotycząca produktów finansowych promuj ących aspekty 
środowiskowe lub spo łeczne  
W sekcji strony internetowej „Źródła i przetwarzanie danych”, o  której 
mowa w art. 24 lit. h), uczestnicy rynku finansowego opisują ws zystkie 
następujące elementy:  
a) źródła danych wykorzystane do uwzględnienia poszczególnych 
aspektów środowiskowych lub społecznych promowanych przez 
produkt finansowy;  
b) działania podjęte w celu zapewnienia jakości danych;  
c) sposób przetwarzania danych;  
d) odsetek szacowanych danych.  
Artykuł 33 
Sekcja strony internetowej „Ograniczenia dotycz ące metod 
i danych” dotycz ąca produktów finansowych promuj ących aspekty 
środowiskowe lub spo łeczne  
W sekcji strony internetowej „Ograniczenia dotyczące metod i da nych”, 
o której mowa w art. 24 lit. i), uczestnicy rynku finansowego o pisują 
wszystkie następujące elementy:  ▼C1
 02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 23  
a) wszelkie ograniczenia dotyczące metod, o których mowa w art.  24 
lit. g), i źródeł danych, o których mowa w art. 24 lit. h);  
b) podstawę, na jakiej uznano, że ustanowienie takich ogranicze ń nie 
będzie miało wpływu na możliwość uwzględnienia aspektów środo­
wiskowych lub społecznych promowanych przez dany produkt 
finansowy.  
Artykuł 34 
Sekcja strony internetowej „Due diligence” dotycz ąca produktów 
finansowych promuj ących aspekty środowiskowe lub spo łeczne  
W sekcji strony internetowej „Due diligence”, o której mowa w a rt. 24 
lit. j), uczestnicy rynku finansowego opisują badanie due dilig ence 
przeprowadzone w odniesieniu do aktywów bazowych produktu finan ­
sowego, uwzględniając kontrole wewnętrzne i zewnętrzne, jakim 
poddano wyniki tego badania.  
Artykuł 35 
Sekcja strony internetowej „Polityka dotycz ąca zaanga żowania” 
dotycząca produktów finansowych promuj ących aspekty 
środowiskowe lub spo łeczne  
W sekcji strony internetowej „Polityka dotycząca zaangażowania” , 
o której mowa w art. 24 lit. k), uczestnicy rynku finansowego o pisują 
politykę dotyczącą zaangażowania wdrażaną w sytuacji, gdy zaang ażo­
wanie stanowi jeden z elementów strategii inwestycji środowisko wych 
lub społecznych, uwzględniając wszelkie procedury zarządzania s toso­
wane w przypadku wykrycia problemów związanych ze zrównowa­ 
żonym rozwojem w spółkach, w które dokonano inwestycji.  
Artykuł 36 
Sekcja strony internetowej „Wyznaczony wska źnik referencyjny” 
dotycząca produktów finansowych promuj ących aspekty 
środowiskowe lub spo łeczne  
1. W sekcji strony internetowej „Wyznaczony wskaźnik referencyj ­
ny”, o której mowa w art. 24 lit. l), uczestnicy rynku finansow ego 
opisują, czy wyznaczono indeks jako wskaźnik referencyjny w cel u 
uwzględnienia aspektów środowiskowych lub społecznych promowa­
nych przez produkt finansowy, oraz w jaki sposób indeks ten dos toso­
wano do aspektów środowiskowych lub społecznych promowanych 
przez ten produkt finansowy, uwzględniając dane wejściowe, meto dy 
zastosowane w celu wyboru tych danych, metody przywracania równ o­
wagi oraz sposób obliczania indeksu.  
2. Jeżeli niektóre lub wszystkie informacje, o których mowa w u st. 1, 
zostały opublikowane na stronie internetowej administratora wsk aźnika 
referencyjnego, uczestnicy rynku finansowego zamieszają hiperłą cze do 
tych informacji.  ▼C1
 02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 24  
SEKCJA 2  
Ujawnianie na stronie internetowej informacji o produktach 
finansowych, które maj ą na celu zrównowa żone inwestycje  
Artykuł 37 
Ujawnianie na stronie internetowej informacji o produktach 
finansowych, które maj ą na celu zrównowa żone inwestycje  
W przypadku produktów finansowych, które mają na celu zrównowa­  
żone inwestycje uczestnicy rynku finansowego publikują informac je, 
o których mowa w art. 10 ust. 1 rozporządzenia (UE) 2019/2088 
i w art. 38–49 niniejszego rozporządzenia, w następującej kolej ności 
obejmującej wszystkie wymienione poniżej sekcje:  
a) „Podsumowanie”;  
b) „Niewyrządzanie poważnych szkód względem celu dotyczącego 
zrównoważonych inwestycji”;  
c) „Cel dotyczący zrównoważonych inwestycji, któremu służy prod ukt 
finansowy”;  
d) „Strategia inwestycyjna”;  
e) „Udział inwestycji”;  
f) „Monitorowanie celu dotyczącego zrównoważonych inwestycji”;  
g) „Metody”;  
h) „Źródła i przetwarzanie danych”;  
i) „Ograniczenia dotyczące metod i danych”;  
j) „Due diligence”;  
k) „Polityka dotycząca zaangażowania”;  
l) „Osiągnięcie celu dotyczącego zrównoważonych inwestycji”.  
Artykuł 38 
Sekcja strony internetowej „Podsumowanie” dotycz ąca produktów 
finansowych, które maj ą na celu zrównowa żone inwestycje  
1. W sekcji strony internetowej „Podsumowanie”, o której mowa 
w art. 37 lit. a), uczestnicy rynku finansowego podsumowują wsz ystkie 
informacje o produktach finansowych, które mają na celu zrównow a­ 
żone inwestycje, zawarte w poszczególnych sekcjach wymienionych  
w art. 37. Długość sekcji „Podsumowanie” nie może przekraczać 
dwóch stron w formacie A4 po wydrukowaniu.  
2. Sekcję strony internetowej „Podsumowanie”, o której mowa 
w art. 37 lit. a), należy udostępnić przynajmniej w następujący ch języ­
kach:  
a) w jednym z języków urzędowych państwa członkowskiego pocho­
dzenia i – jeżeli są one różne, a produkt finansowy jest dostęp ny 
w więcej niż jednym państwie członkowskim – dodatkowo w języku 
zwyczajowo przyjętym w sferze finansów międzynarodowych;  ▼C1
 02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 25  
b) jeżeli dany produkt finansowy zostaje udostępniony w przyjmu jącym 
państwie członkowskim – w jednym z języków urzędowych tego 
przyjmującego państwa członkowskiego.  
Artykuł 39 
Sekcja strony internetowej „Niewyrz ądzanie powa żnych szkód 
względem celu dotycz ącego zrównowa żonych inwestycji” dotycz ąca 
produktów finansowych, które maj ą na celu zrównowa żone 
inwestycje  
W sekcji strony internetowej „Niewyrządzanie poważnych szkód 
względem celu dotyczącego zrównoważonych inwestycji”, o której 
mowa w art. 37 lit. b), uczestnicy rynku finansowego wyjaśniają , czy 
można uznać, że inwestycje w ramach produktu finansowego nie wy rzą­
dzają poważnych szkód względem żadnego z celów dotyczących zrów ­
noważonych inwestycji, a jeżeli tak – dlaczego, i przekazują ws zystkie 
poniższe informacje:  
a) w jaki sposób uwzględnia się wskaźniki niekorzystnych skutkó w 
przedstawione w załączniku I tabela 1 oraz wszelkie istotne wsk aź­
niki przedstawione w załączniku I tabela 2 i 3;  
b) czy zrównoważona inwestycja jest zgodna z Wytycznymi OECD dl a 
przedsiębiorstw wielonarodowych i Wytycznymi ONZ dotyczącymi 
biznesu i praw człowieka, w tym z zasadami i prawami określonym i 
w ośmiu podstawowych konwencjach wskazanych w Deklaracji 
Międzynarodowej Organizacji Pracy dotyczącej podstawowych 
zasad i praw w pracy oraz w Międzynarodowej karcie praw czło­
wieka.  
Artykuł 40 
Sekcja strony internetowej „Cel dotycz ący zrównowa żonych 
inwestycji, któremu s łuży produkt finansowy” dotycz ąca 
produktów finansowych, które maj ą na celu zrównowa żone 
inwestycje  
W sekcji strony internetowej „Cel dotyczący zrównoważonych inwe sty­
cji, któremu służy produkt finansowy”, o której mowa w art. 37 lit. c), 
uczestnicy rynku finansowego opisują cel dotyczący zrównoważony ch 
inwestycji, któremu służy produkt finansowy.  
Artykuł 41 
Sekcja strony internetowej „Strategia inwestycyjna” dotycz ąca 
produktów finansowych, które maj ą na celu zrównowa żone 
inwestycje  
W sekcji strony internetowej „Strategia inwestycyjna”, o której  mowa 
w art. 37 lit. d), uczestnicy rynku finansowego opisują wszystk ie nastę­
pujące elementy:  
a) strategię inwestycyjną stosowaną na potrzeby osiągnięcia cel u doty­
czącego zrównoważonych inwestycji;  
b) politykę oceny dobrych praktyk w zakresie zarządzania stosow anych 
przez spółki, w które dokonano inwestycji, uwzględniając prakty ki 
dotyczące solidnych struktur zarządzania, stosunków pracowniczy ch, 
wynagrodzenia pracowników i przestrzegania przepisów prawa 
podatkowego.  ▼C1
 02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 26  
Artykuł 42 
Sekcja strony internetowej „Udzia ł inwestycji” dotycz ąca 
produktów finansowych, które maj ą na celu zrównowa żone 
inwestycje  
W sekcji strony internetowej „Udział inwestycji”, o której mowa  
w art. 37 lit. e), uczestnicy rynku finansowego wprowadzają inf ormacje, 
o których mowa w sekcji „Jaka jest alokacja aktywów oraz minima lny 
udział zrównoważonych inwestycji?” we wzorze przedstawionym 
w załączniku III do niniejszego rozporządzenia, i dokonują rozr óżnienia 
między ekspozycjami bezpośrednimi w podmiotach, w które dokonan o 
inwestycji, a wszystkimi innymi rodzajami ekspozycji wobec tych  
podmiotów.  
Artykuł 43 
Sekcja strony internetowej „Monitorowanie celu dotycz ącego 
zrównowa żonych inwestycji” dotycz ąca produktów finansowych, 
które maj ą na celu zrównowa żone inwestycje  
W sekcji strony internetowej „Monitorowanie celu dotyczącego zr ów­
noważonych inwestycji”, o której mowa w art. 37 lit. f), uczest nicy 
rynku finansowego opisują, w jaki sposób cel dotyczący zrównowa żo­
nych inwestycji oraz wskaźniki zrównoważonego rozwoju wykorzyst y­
wane do pomiaru stopnia osiągnięcia celu dotyczącego zrównoważo ­
nego finansowania są monitorowane przez cały cykl życia produkt u 
finansowego, a także przedstawiają informacje na temat powiązan ych 
mechanizmów kontroli wewnętrznej lub zewnętrznej.  
Artykuł 44 
Sekcja strony internetowej „Metody” dotycz ąca produktów 
finansowych, które maj ą na celu zrównowa żone inwestycje  
W sekcji strony internetowej „Metody”, o której mowa w art. 37 lit. g), 
uczestnicy rynku finansowego opisują metody stosowane do pomiar u 
stopnia osiągnięcia celu dotyczącego zrównoważonych inwestycji oraz 
sposób korzystania ze wskaźników zrównoważonego rozwoju do 
pomiaru stopnia osiągnięcia tego celu.  
Artykuł 45 
Sekcja strony internetowej „ Źródła i przetwarzanie danych” 
dotycząca produktów finansowych, które maj ą na celu 
zrównowa żone inwestycje  
W sekcji strony internetowej „Źródła i przetwarzanie danych”, o  której 
mowa w art. 37 lit. h), uczestnicy rynku finansowego opisują ws zystkie 
następujące elementy:  
a) źródła danych wykorzystane do osiągnięcia celu dotyczącego z rów­
noważonych inwestycji, któremu służy produkt finansowy;  
b) działania podjęte w celu zapewnienia jakości danych;  ▼C1
 02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 27  
c) sposób przetwarzania danych;  
d) odsetek szacowanych danych.  
Artykuł 46 
Sekcja strony internetowej „Ograniczenia dotycz ące metod 
i danych” dotycz ąca produktów finansowych, które maj ą na celu 
zrównowa żone inwestycje  
W sekcji strony internetowej „Ograniczenia dotyczące metod i da nych”, 
o której mowa w art. 37 lit. i), uczestnicy rynku finansowego o pisują 
wszystkie następujące elementy:  
a) wszelkie ograniczenia dotyczące metod, o których mowa w art.  37 
lit. g), i źródeł danych, o których mowa w art. 37 lit. h);  
b) podstawę, na jakiej uznano, że ustanowienie takich ogranicze ń nie 
będzie miało wpływu na możliwość osiągnięcia celu dotyczącego 
zrównoważonych inwestycji.  
Artykuł 47 
Sekcja strony internetowej „Due diligence” dotycz ąca produktów 
finansowych, które maj ą na celu zrównowa żone inwestycje  
W sekcji strony internetowej „Due diligence”, o której mowa w a rt. 37 
lit. j), uczestnicy rynku finansowego opisują badanie due dilig ence 
przeprowadzone w odniesieniu do aktywów bazowych produktu finan ­
sowego, uwzględniając kontrole wewnętrzne i zewnętrzne, jakim 
poddano wyniki tego badania.  
Artykuł 48 
Sekcja strony internetowej „Polityka dotycz ąca zaanga żowania” 
dotycząca produktów finansowych, które maj ą na celu 
zrównowa żone inwestycje  
W sekcji strony internetowej „Polityka dotycząca zaangażowania” , 
o której mowa w art. 37 lit. k), uczestnicy rynku finansowego o pisują 
politykę dotyczącą zaangażowania wdrażaną w sytuacji, gdy zaang ażo­
wanie stanowi jeden z elementów celu dotyczącego zrównoważonych  
inwestycji, uwzględniając wszelkie procedury zarządzania stosow ane 
w przypadku wykrycia problemów związanych ze zrównoważonym 
rozwojem w spółkach, w które dokonano inwestycji.  
Artykuł 49 
Sekcja strony internetowej „Osi ągnięcie celu dotycz ącego 
zrównowa żonych inwestycji” dotycz ąca produktów finansowych, 
które maj ą na celu zrównowa żone inwestycje  
1. W sekcji strony internetowej „Osiągnięcie celu dotyczącego z rów­
noważonych inwestycji”, o której mowa w art. 37 lit. l), uczest nicy 
rynku finansowego zamieszczają wszystkie następujące elementy:  ▼C1
 02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 28  
a) w przypadku produktów finansowych, które mają na celu zrówno ­
ważone inwestycje i dla których wyznaczono indeks jako wskaźnik  
referencyjny – opis sposobu, w jaki indeks ten dostosowano do c elu 
dotyczącego zrównoważonych inwestycji, któremu służy produkt 
finansowy, uwzględniając dane wejściowe, metody zastosowane 
w celu wyboru tych danych, metody przywracania równowagi oraz 
sposób obliczania indeksu;  
b) w przypadku produktów finansowych mających na celu zmniejsze nie 
emisji dwutlenku węgla – oświadczenie, że wskaźnik referencyjny  
kwalifikuje się jako unijny wskaźnik referencyjny transformacji  
klimatycznej lub jako unijny wskaźnik referencyjny dostosowany 
do porozumienia paryskiego, które zdefiniowano w art. 3 ust. 1 
pkt 23a i 23b rozporządzenia (UE) 2016/1011, oraz hiperłącze do  
strony, na której można zapoznać się z metodą zastosowaną na 
potrzeby obliczenia tych wskaźników.  
2. Na zasadzie odstępstwa od ust. 1 lit. a), jeżeli informacje,  
o których mowa w tej literze, zostały opublikowane na stronie i nterne­
towej administratora wskaźnika referencyjnego, uczestnicy rynku  finan­
sowego zamieszczają hiperłącze do tych informacji.  
3. Na zasadzie odstępstwa od ust. 1 lit. b), jeżeli nie jest do stępny 
żaden unijny wskaźnik referencyjny transformacji klimatycznej a ni 
unijny wskaźnik referencyjny dostosowany do porozumienia pary­
skiego, które zdefiniowano w art. 3 ust. 1 pkt 23a i 23b rozpor ządzenia 
(UE) 2016/1011, w sekcji strony internetowej „Osiągnięcie celu doty­
czącego zrównoważonych inwestycji”, o której mowa w art. 38 lit . l) 
niniejszego rozporządzenia, należy uwzględnić tę informację ora z 
wyjaśnić, na czym polegają stałe dążenia do osiągnięcia celu po legają­
cego na redukcji emisji dwutlenku węgla w kontekście osiągnięci a 
celów porozumienia paryskiego. Uczestnicy rynku finansowego wyj aś­
niają, w jakim stopniu produkt finansowy spełnia wymogi dotyczą ce 
metody ustanowione w rozporządzeniu delegowanym (UE) 2020/1818.  
ROZDZIAŁ V  
UJAWNIANIE INFORMACJI O PRODUKCIE W SPRAWOZDANIACH 
OKRESOWYCH  
SEKCJA 1  
Promowanie aspektów środowiskowych lub spo łecznych  
Artykuł 50 
Wymogi w zakresie sposobu prezentacji i tre ści sprawozda ń 
okresowych dotycz ących produktów finansowych promuj ących 
aspekty środowiskowe lub spo łeczne  
1. W przypadku produktów finansowych promujących aspekty 
środowiskowe lub społeczne uczestnicy rynku finansowego prezent ują 
informacje, o których mowa w art. 11 ust. 1 rozporządzenia (UE)  
2019/2088, w załączniku do dokumentu lub informacji, o których 
mowa w art. 11 ust. 2 tego rozporządzenia, w formie zgodnej ze 
wzorem określonym w załączniku IV do niniejszego rozporządzenia . ▼C1
 02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 29  
2. Uczestnicy rynku finansowego zamieszczają w głównej części 
dokumentów lub informacji, o których mowa w art. 11 ust. 2 rozp orzą­
dzenia (UE) 2019/2088, widoczne oświadczenie wskazujące, że 
w załączniku znajdują się informacje na temat aspektów środowis ko­
wych lub społecznych.  
Artykuł 51 
Uwzględnienie aspektów środowiskowych lub spo łecznych 
promowanych przez produkty finansowe  
W sekcji „W jakim stopniu uwzględniono aspekty środowiskowe lub  
społeczne promowane przez produkt finansowy?” określonej we wzo rze 
w załączniku IV do niniejszego rozporządzenia uczestnicy rynku finan­
sowego przedstawiają wszystkie następujące informacje:  
a) stopień, w jakim aspekty środowiskowe lub społeczne promowan e 
przez produkt finansowy zostały uwzględnione w okresie objętym 
sprawozdaniem okresowym, uwzględniając wartość wskaźników 
zrównoważonego rozwoju wykorzystanych do pomiaru stopnia 
uwzględnienia każdego z tych aspektów środowiskowych lub 
społecznych oraz – w stosownych przypadkach – wskazanie instru­
mentów pochodnych, z których skorzystano w celu uwzględnienia 
tych aspektów środowiskowych lub społecznych;  
b) w przypadku produktów finansowych, o których mowa w art. 6 
akapit pierwszy rozporządzenia (UE) 2020/852, wskazanie celów 
środowiskowych określonych w art. 9 tego rozporządzenia, do 
których osiągnięcia przyczyniła się zrównoważona inwestycja leż ąca 
u podstaw danego produktu finansowego;  
c) w przypadku gdy uczestnik rynku finansowego przekazał wcześn iej 
przynajmniej jedno sprawozdanie okresowe dotyczące danego 
produktu finansowego zgodnie z niniejszą sekcją – porównanie 
danych z okresu objętego aktualnym sprawozdaniem okresowym 
z danymi historycznymi z okresów objętych poprzednimi sprawo­
zdaniami okresowymi;  
d) w przypadku produktów finansowych, w ramach których przewi­
dziano zobowiązanie do dokonywania zrównoważonych inwestycji 
– wyjaśnienie, w jaki sposób takie inwestycje przyczyniły się d o 
realizacji celów dotyczących zrównoważonych inwestycji, o który ch 
mowa w art. 2 pkt 17 rozporządzenia (UE) 2019/2088, i potwierdz e­
nie, że inwestycje te nie wyrządziły poważnych szkód względem 
żadnego z tych celów w okresie objętym sprawozdaniem okreso­
wym, uwzględniające wszystkie następujące elementy:  
i) w jaki sposób uwzględniono wskaźniki niekorzystnych skutków 
przedstawione w załączniku I tabela 1 oraz wszelkie istotne 
wskaźniki przedstawione w załączniku I tabela 2 i 3;  
ii) czy zrównoważona inwestycja była zgodna z Wytycznymi OECD 
dla przedsiębiorstw wielonarodowych i Wytycznymi ONZ doty­
czącymi biznesu i praw człowieka, w tym z zasadami i prawami 
określonymi w ośmiu podstawowych konwencjach wskazanych 
w Deklaracji Międzynarodowej Organizacji Pracy dotyczącej 
podstawowych zasad i praw w pracy oraz w Międzynarodowej 
karcie praw człowieka;  ▼C1
 02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 30  
e) informacje na temat głównych niekorzystnych skutków dla czyn ­
ników zrównoważonego rozwoju, o których mowa w sekcji „Czy 
w ramach tego produktu finansowego bierze się pod uwagę główne 
niekorzystne skutki dla czynników zrównoważonego rozwoju?” we 
wzorze przedstawionym w załączniku II do niniejszego rozporządz e­
nia. 
Artykuł 52 
Główne inwestycje zwi ązane z produktami finansowymi 
promującymi aspekty środowiskowe lub spo łeczne  
1. Sekcja „Jakie główne inwestycje obejmuje ten produkt finanso ­
wy?” określona we wzorze w załączniku IV do niniejszego rozporz ą­
dzenia zawiera wykaz piętnastu inwestycji ułożonych w porządku male­
jącym pod względem wielkości, które miały największy udział w i nwe­
stycjach zrealizowanych w ramach danego produktu finansowego 
w okresie objętym sprawozdaniem okresowym, z uwzględnieniem inf or­
macji o sektorach i państwach, w których zrealizowano te inwest ycje.  
2. Na zasadzie odstępstwa od ust. 1, jeżeli liczba inwestycji s tano­
wiących pięćdziesiąt procent inwestycji zrealizowanych w ramach  
danego produktu finansowego w okresie objętym sprawozdaniem okr e­
sowym jest mniejsza niż piętnaście, sekcja, o której mowa ust. 1, 
zawiera wykaz tych inwestycji w porządku malejącym pod względem  
wielkości, uwzględniając informacje o sektorach i państwach, w których 
zrealizowano te inwestycje.  
Artykuł 53 
Alokacja aktywów w przypadku produktów finansowych 
promujących aspekty środowiskowe lub spo łeczne  
W sekcji „Jak przedstawiała się alokacja aktywów?” określonej w e 
wzorze w załączniku IV do niniejszego rozporządzenia uczestnicy  
rynku finansowego przedstawiają opis inwestycji w ramach danego  
produktu finansowego, w tym wszystkie poniższe elementy:  
a) odsetek inwestycji w ramach produktu finansowego, które uwzg lęd­
niły promowane aspekty środowiskowe lub społeczne w okresie 
objętym sprawozdaniem okresowym;  
b) cel pozostałych inwestycji w okresie objętym sprawozdaniem o kre­
sowym, w tym opis wszelkich minimalnych gwarancji środowisko­
wych lub społecznych oraz wskazanie, czy wspomnianych inwestycj i 
dokonuje się do celów związanych z zabezpieczeniem, czy dotyczą  
one środków pieniężnych utrzymywanych jako pomocnicze aktywa 
płynne lub czy są inwestycjami, w odniesieniu do których nie zg ro­
madzono wystarczającej ilości danych.  
Artykuł 54 
Odsetek inwestycji w ró żnych sektorach i podsektorach gospodarki  
W sekcji „W których sektorach gospodarki dokonano inwestycji?” 
określonej we wzorze w załączniku IV do niniejszego rozporządze nia 
uczestnicy rynku finansowego przedstawiają informacje na temat 
udziału inwestycji w okresie objętym sprawozdaniem okresowym 
w różnych sektorach i podsektorach, uwzględniając sektory i pod sektory 
gospodarki czerpiące przychody z poszukiwania, wydobycia, ekstr akcji, 
produkcji, przetwarzania, przechowywania, rafinacji lub dystryb ucji ▼C1
 02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 31  
paliw kopalnych – uwzględniając ich transportowanie, składowani e 
i obracanie nimi – zgodnie z definicją zawartą w art. 2 pkt 62 rozporzą­
dzenia Parlamentu Europejskiego i Rady (UE) 2018/1999 (  8 ). 
Artykuł 55 
Informacje na temat inwestycji w zrównowa żoną środowiskowo 
działalność gospodarcz ą w przypadku produktów finansowych 
promujących aspekty środowiskowe  
1. W przypadku gdy produkty finansowe, o których mowa w art. 6 
akapit pierwszy rozporządzenia (UE) 2020/852, obejmują zobowiąz anie 
do dokonywania inwestycji w działalność gospodarczą przyczyniaj ącą 
się do realizacji celu środowiskowego w rozumieniu art. 2 pkt 1 7 
rozporządzenia 2019/2088, w sekcji „Jaki był udział inwestycji związa­
nych ze zrównoważonym rozwojem?” we wzorze przedstawionym 
w załączniku IV zamieszcza się wszystkie następujące informacje : 
a) zestawienie udziału inwestycji w podziale na poszczególne ce le 
środowiskowe wyznaczone w art. 9 rozporządzenia (UE) 2020/852, 
do realizacji których inwestycje te się przyczyniły;  
b) opis inwestycji w zrównoważoną środowiskowo działalność gosp o­
darczą w okresie objętym sprawozdaniem okresowym, w tym:  
i) wskazanie, czy zgodność tych inwestycji z wymogami ustano­
wionymi w art. 3 rozporządzenia (UE) 2020/852 była objęta 
poświadczeniem wiarygodności udzielonym przez co najmniej 
jednego audytora lub przeglądem przeprowadzanym przez co 
najmniej jedną osobę trzecią, a jeżeli tak – imiona i nazwiska 
lub nazwy takiego audytora lub takiej osoby trzeciej;  
ii) graficzne przedstawienie zagregowanych inwestycji w zrówno­
ważoną środowiskowo działalność gospodarczą w okresie 
objętym sprawozdaniem okresowym obliczonych zgodnie 
z art. 17 ust. 1–4 w formie wykresu słupkowego;  
(iii) graficzne przedstawienie obliczonego zgodnie z art. 17 us t. 5 
stopnia, w jakim zagregowane inwestycje były inwestycjami 
w zrównoważoną środowiskowo działalność gospodarczą 
w okresie objętym sprawozdaniem okresowym, ale z wyłącze­
niem zaangażowania w dług państwowy, w formie wykresu 
słupkowego;  ▼C1 
( 8 ) Rozporządzenie Parlamentu Europejskiego i Rady (UE) 2018/1999  z dnia 
11 grudnia 2018 r. w sprawie zarządzania unią energetyczną i dz iałaniami 
w dziedzinie klimatu, zmiany rozporządzeń Parlamentu Europejski ego i Rady 
(WE) nr 663/2009 i (WE) nr 715/2009, dyrektyw Parlamentu Europe jskiego 
i Rady 94/22/WE, 98/70/WE, 2009/31/WE, 2009/73/WE, 2010/31/UE, 
2012/27/UE i 2013/30/UE, dyrektyw Rady 2009/119/WE i (UE) 2015/ 652 
oraz uchylenia rozporządzenia Parlamentu Europejskiego i Rady ( UE) 
nr 525/2013 (Dz.U. L 328 z 21.12.2018, s. 1).
 02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 32  
iv) informacje, o których mowa w art. 15 ust. 2 lit. b);  
v) zestawienie procentowych udziałów inwestycji w działalność 
na rzecz przejścia i w działalność wspomagającą w okresie 
objętym sprawozdaniem okresowym wyrażonych każdorazowo 
jako odsetek wszystkich inwestycji w ramach produktu finan­
sowego;  
(vi) jeżeli produkt finansowy wniósł wkład w zrównoważone inwe­
stycje przyczyniające się do realizacji celu środowiskowego, 
które nie są jednak zrównoważoną środowiskowo działalnością 
gospodarczą, przejrzyste wyjaśnienie przyczyn takiego stanu 
rzeczy;  
(vii) w przypadku gdy uczestnik rynku finansowego przekazał 
wcześniej przynajmniej jedno sprawozdanie okresowe zgodnie 
z niniejszą sekcją dotyczące danego produktu finansowego – 
porównanie danych dotyczących stopnia, w jakim inwestycje 
były inwestycjami w zrównoważoną środowiskowo działalność 
gospodarczą, z okresu objętego aktualnym sprawozdaniem 
okresowym z danymi historycznymi z wcześniejszych okre­
sów;  
(viii) w przypadku gdy uczestnik rynku finansowego nie był w st anie 
ocenić, w jakim stopniu zaangażowanie w dług państwowy 
wniosło wkład w zrównoważoną środowiskowo działalność 
gospodarczą w okresie objętym sprawozdaniem okresowym – 
opisowe wyjaśnienie przedstawiające przyczyny tego stanu 
rzeczy i udział wspomnianego zaangażowania w łącznej 
liczbie inwestycji.  
2. Do celów ust. 1 lit. b) ppkt (ii) i (iii) zastosowanie mają wszystkie 
poniższe warunki:  
a) przy agregowaniu inwestycji w przedsiębiorstwa niefinansowe 
należy obliczyć obrót, nakłady inwestycyjne i wydatki operacyjn e 
oraz przedstawić je w formie graficznej;  
b) przy agregowaniu inwestycji w przedsiębiorstwa finansowe nal eży – 
w stosownych przypadkach – obliczyć obrót i nakłady inwestycyjn e 
oraz przedstawić je w formie graficznej;  
c) zgodnie z art. 6 rozporządzenia delegowanego (UE) 2021/2178 
w przypadku zakładów ubezpieczeń i zakładów reasekuracji prowa­
dzących działalność w zakresie ubezpieczeń innych niż ubezpie­
czenia na życie kluczowy wskaźnik wyników może stanowić połą­
czenie kluczowych wskaźników wyników dotyczących inwestycji 
i ubezpieczania.  
Artykuł 56 
Informacje dotycz ące produktów finansowych promuj ących aspekty 
społeczne  
W przypadku produktów finansowych promujących aspekty środowi­
skowe lub społeczne, które obejmowały zobowiązanie do dokonywan ia 
zrównoważonych inwestycji służących realizacji celu społecznego , 
w sekcji „Jaki był udział inwestycji związanych ze zrównoważony m 
rozwojem?” określonej we wzorze w załączniku IV należy zawrzeć 
informacje na temat udziału takich zrównoważonych inwestycji.  ▼C1
 02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 33  
Artykuł 57 
Zrównowa żone wyniki indeksu wyznaczonego jako wska źnik 
referencyjny w odniesieniu do aspektów środowiskowych lub 
społecznych  
1. W sekcji „Jakie wyniki uzyskano w ramach tego produktu finan ­
sowego w porównaniu z wyznaczonym wskaźnikiem referencyjnym?” 
określonej we wzorze w załączniku IV do niniejszego rozporządze nia 
uczestnicy rynku finansowego przedstawiają wszystkie następując e 
informacje na temat produktów finansowych promujących aspekty 
środowiskowe lub społeczne:  
a) wyjaśnienie, w jaki sposób indeks wyznaczony jako wskaźnik r efe­
rencyjny różni się od odpowiedniego ogólnego indeksu rynkowego,  
w tym wyniki uzyskane w okresie objętym sprawozdaniem okre­
sowym pod względem wskaźników zrównoważonego rozwoju uzna­
nych przez uczestnika rynku finansowego za istotne dla określen ia 
dostosowania indeksu do aspektów środowiskowych lub społecznych  
promowanych przez produkt finansowy oraz czynniki z zakresu 
ochrony środowiska, polityki społecznej i ładu korporacyjnego 
(ESG), o których mowa w oświadczeniu dotyczącym wskaźnika 
referencyjnego opublikowanym przez administratora wskaźnika ref e­
rencyjnego zgodnie z art. 27 ust. 1 rozporządzenia (UE) 2016/10 11; 
b) porównanie wyników produktu finansowego ze wskaźnikami mierz ą­
cymi czynniki zrównoważonego rozwoju w ramach indeksu, 
o którym mowa w lit. a), w okresie objętym sprawozdaniem okre­
sowym;  
c) porównanie wyników produktu finansowego z odpowiednim 
ogólnym indeksem rynkowym w okresie objętym sprawozdaniem 
okresowym.  
2. Porównania, o których mowa w ust. 1 lit. b) i c), prezentuje  się – 
w stosownych przypadkach – w formie tabeli albo w formie grafic znej.  
SEKCJA 2  
Zrównowa żone inwestycje jako cel  
Artykuł 58 
Wymogi w zakresie sposobu prezentacji i tre ści sprawozda ń 
okresowych dotycz ących produktów finansowych, które maj ą na 
celu zrównowa żone inwestycje  
W przypadku produktów finansowych, które mają na celu zrównowa­  
żone inwestycje, uczestnicy rynku finansowego prezentują inform acje, 
o których mowa w art. 11 ust. 1 rozporządzenia (UE) 2019/2088, 
w załączniku do dokumentu lub informacji, o których mowa w art.  11 
ust. 2 tego rozporządzenia, w formie zgodnej ze wzorem określon ym 
w załączniku V do niniejszego rozporządzenia. Uczestnicy rynku finan­
sowego zamieszczają w głównej części dokumentów lub informacji,  
o których mowa w art. 11 ust. 2 rozporządzenia (UE) 2019/2088, 
widoczne oświadczenie wskazujące, że informacje na temat zrówno wa­ 
żonej inwestycji znajdują się w załączniku.  ▼C1
 02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 34  
Artykuł 59 
Osiągnięcie celu dotycz ącego zrównowa żonych inwestycji, któremu 
służy produkt finansowy  
W sekcji „W jakim stopniu osiągnięto cel dotyczący zrównoważony ch 
inwestycji, któremu służy ten produkt finansowy?” określonej we  
wzorze przedstawionym w załączniku V uczestnicy rynku finansowe go 
przedstawiają wszystkie następujące informacje:  
a) zakres, w jakim cel dotyczący zrównoważonych inwestycji zost ał 
osiągnięty w okresie objętym sprawozdaniem okresowym, w tym 
wyniki:  
i) wskaźników zrównoważonego rozwoju, o których mowa 
w podsekcji „Które wskaźniki zrównoważonego rozwoju stosuje 
się do pomiaru stopnia osiągnięcia celu dotyczącego zrównowa­ 
żonych inwestycji, któremu służy ten produkt finansowy?” 
w sekcji „Jakiemu celowi dotyczącemu zrównoważonych inwe­
stycji służy niniejszy produkt finansowy?” we wzorze przedsta­
wionym w załączniku III do niniejszego rozporządzenia;  
ii) wszelkich instrumentów pochodnych, o których mowa 
w podsekcji „W jaki sposób stosowanie instrumentów pochod­
nych przyczynia się do osiągnięcia danego celu dotyczącego 
zrównoważonych inwestycji?” w sekcji „Jaka jest alokacja 
aktywów oraz minimalny udział zrównoważonych inwestycji?” 
we wzorze przedstawionym w załączniku III do niniejszego 
rozporządzenia, wykorzystanych do osiągnięcia celu dotyczącego 
zrównoważonych inwestycji;  
b) w przypadku produktów finansowych, o których mowa w art. 5 
akapit pierwszy rozporządzenia (UE) 2020/852, wskazać cele środ o­
wiskowe określone w art. 9 tego rozporządzenia, do których osią g­
nięcia przyczyniła się zrównoważona inwestycja leżąca u podstaw  
danego produktu finansowego;  
c) w przypadku produktów finansowych, o których mowa w art. 9 u st. 3 
rozporządzenia (UE) 2019/2088 – informacje na temat sposobu, 
w jaki cel polegający na ograniczeniu emisji dwutlenku węgla zo stał 
dostosowany do postanowień porozumienia paryskiego, uwzględnia­
jące opis wkładu, jaki produkt finansowy wniósł w osiągnięcie 
celów porozumienia paryskiego w okresie objętym sprawozdaniem 
okresowym, w tym w odniesieniu do unijnych wskaźników referen­
cyjnych transformacji klimatycznej lub unijnych wskaźników refe ­
rencyjnych dostosowanych do porozumienia paryskiego oraz czyn­
ników i kryteriów ESG uwzględnionych przez administratora wskaź ­
nika zgodnie z rozporządzeniem delegowanym (UE) 2020/1818;  
d) w przypadku gdy uczestnicy rynku finansowego przekazali wcze ś­
niej przynajmniej jedno sprawozdanie okresowe dotyczące danego 
produktu finansowego zgodnie z niniejszą sekcją – porównanie 
danych z okresu objętego aktualnym sprawozdaniem okresowym 
z danymi historycznymi z wcześniejszych okresów;  
e) wyjaśnienie, w jaki sposób zrównoważona inwestycja przyczyni ła się 
do osiągnięcia celu dotyczącego zrównoważonych inwestycji, i ws ka­
zanie podstaw uprawniających do twierdzenia, że inwestycja ta n ie 
wyrządziła poważnych szkód względem żadnego celu dotyczącego 
zrównoważonych inwestycji w okresie objętym sprawozdaniem 
okresowym, uwzględniające następujące elementy:  ▼C1
 02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 35  
i) w jaki sposób uwzględniono wskaźniki niekorzystnych skutków 
przedstawione w załączniku I tabela 1 oraz wszelkie istotne 
wskaźniki przedstawione w załączniku I tabela 2 i 3;  
ii) czy zrównoważona inwestycja była zgodna z Wytycznymi OECD 
dla przedsiębiorstw wielonarodowych i Wytycznymi ONZ doty­
czącymi biznesu i praw człowieka, w tym z zasadami i prawami 
określonymi w ośmiu podstawowych konwencjach wskazanych 
w Deklaracji Międzynarodowej Organizacji Pracy dotyczącej 
podstawowych zasad i praw w pracy oraz w Międzynarodowej 
karcie praw człowieka;  
f) informacje na temat głównych niekorzystnych skutków dla czyn ­
ników zrównoważonego rozwoju, o których mowa w sekcji „Czy 
w ramach tego produktu finansowego bierze się pod uwagę główne 
niekorzystne skutki dla czynników zrównoważonego rozwoju?” we 
wzorze przedstawionym w załączniku III do niniejszego rozporzą­
dzenia.  
Artykuł 60 
Główne inwestycje zwi ązane z produktami finansowymi, które maj ą 
na celu zrównowa żone inwestycje  
1. W sekcji „Jakie główne inwestycje obejmuje ten produkt finan so­
wy?” określonej we wzorze przedstawionym w załączniku V uczestn icy 
rynku finansowego wymieniają piętnaście inwestycji w porządku m ale­
jącym pod względem wielkości, które miały największy udział w i nwe­
stycjach zrealizowanych w ramach danego produktu finansowego 
w okresie objętym sprawozdaniem okresowym, uwzględniając infor­
macje o sektorach i państwach, w których zrealizowano te inwest ycje.  
2. Na zasadzie odstępstwa od ust. 1, jeżeli liczba inwestycji s tano­
wiących pięćdziesiąt procent inwestycji zrealizowanych w ramach  
danego produktu finansowego w okresie objętym sprawozdaniem okr e­
sowym jest mniejsza niż piętnaście, sekcja, o której mowa ust. 1, 
zawiera wykaz tych inwestycji w porządku malejącym pod względem  
wielkości, uwzględniając informacje o sektorach i państwach, w których 
zrealizowano te inwestycje.  
Artykuł 61 
Udział inwestycji zwi ązanych ze zrównowa żonym rozwojem 
w ramach produktów finansowych, które maj ą na celu 
zrównowa żone inwestycje  
W sekcji „Jaki był udział inwestycji związanych ze zrównoważony m 
rozwojem?” określonej we wzorze przedstawionym w załączniku 
V uczestnicy rynku finansowego przedstawiają wszystkie następuj ące 
informacje:  
a) udział inwestycji w ramach produktu finansowego, które przyc zyniły 
się do realizacji celu dotyczącego zrównoważonych inwestycji;  
b) cel pozostałych inwestycji w okresie objętym sprawozdaniem o kre­
sowym, w tym opis wszelkich minimalnych gwarancji środowisko­
wych lub społecznych oraz wskazanie, czy wspomnianych inwestycj i 
dokonuje się do celów związanych z zabezpieczeniem lub czy 
dotyczą one środków pieniężnych utrzymywanych jako pomocnicze 
aktywa płynne;  ▼C1
 02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 36  
c) udział inwestycji w okresie objętym sprawozdaniem okresowym 
w różnych sektorach i podsektorach;  
Artykuł 62 
Informacje na temat zrównowa żonych inwestycji w przypadku 
produktów finansowych przyczyniaj ących się do realizacji celu 
dotyczącego zrównowa żonych inwestycji  
1. W przypadku produktów finansowych, o których mowa w art. 5 
akapit pierwszy rozporządzenia (UE) 2020/852, w sekcji „Jaki by ł 
udział inwestycji związanych ze zrównoważonym rozwojem?” we 
wzorze przedstawionym w załączniku V zamieszcza się wszystkie 
następujące informacje:  
a) zestawienie sporządzone zgodnie z art. 55 ust. 1 lit. a);  
b) opis zrównoważonych inwestycji w zrównoważoną środowiskowo 
działalność gospodarczą w okresie objętym sprawozdaniem okreso­
wym, w tym:  
i) informacje przekazane zgodnie z art. 55 ust. 1 lit. b) ppkt (i); 
ii) graficzne przedstawienie elementów w formie wykresu słupko­
wego zgodnie z art. 55 ust. 1 lit. b) ppkt (ii);  
(iii) graficzne przedstawienie elementów w formie wykresu słupk o­
wego zgodnie z art. 55 ust. 1 lit. b) ppkt (iii);  
iv) informacje, o których mowa w art. 15 ust. 1 lit. b);  
v) zestawienie sporządzone zgodnie z art. 55 ust. 1 lit. b) ppk t (v);  
vi) jeżeli produkt finansowy wniósł wkład w zrównoważone inwe­
stycje przyczyniające się do realizacji celu środowiskowego, 
które nie są jednak zrównoważoną środowiskowo działalnością 
gospodarczą, przejrzyste wyjaśnienie przyczyn takiego stanu 
rzeczy;  
(vii) w przypadku gdy uczestnik rynku finansowego przekazał 
wcześniej przynajmniej jedno sprawozdanie okresowe zgodnie 
z niniejszą sekcją dotyczące danego produktu finansowego – 
porównanie danych dotyczących stopnia, w jakim inwestycje 
były inwestycjami w zrównoważoną środowiskowo działalność 
gospodarczą, z okresu objętego aktualnym sprawozdaniem 
okresowym z danymi historycznymi z wcześniejszych okresów;  
c) opisowe wyjaśnienie sporządzone zgodnie z art. 55 ust. 1 lit . b) ppkt 
(viii);  
d) w przypadku produktów finansowych, w ramach których dokonuje  
się zrównoważonych inwestycji wnoszących wkład w realizację cel u 
społecznego, w sekcji „Jaki był udział zrównoważonych inwestycj i 
służących celowi społecznemu w okresie objętym sprawozdaniem 
okresowym?” we wzorze przedstawionym w załączniku 
V zamieszcza się również informacje o minimalnym udziale takich  
zrównoważonych inwestycji.  
2. Do celów ust. 1 lit. b) ppkt (ii) i (iii) uczestnicy rynku f inanso­
wego stosują przepisy art. 55 ust. 2.  ▼C1
 02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 37  
Artykuł 63 
Zrównowa żone wyniki indeksu wyznaczonego jako wska źnik 
referencyjny dla celu zrównowa żonego rozwoju  
1. W sekcji „Jakie wyniki uzyskano w ramach tego produktu finan ­
sowego w porównaniu z referencyjnym wskaźnikiem zrównoważonego 
rozwoju?” określonej we wzorze przedstawionym w załączniku V – 
w odniesieniu do produktów finansowych, które mają na celu zrów no­
ważone inwestycje i dla których wyznaczono indeks jako wskaźnik  
referencyjny – uczestnicy rynku finansowego przekazują wszystki e 
następujące informacje:  
a) wyjaśnienie, w jaki sposób indeks wyznaczony jako wskaźnik r efe­
rencyjny różni się od odpowiedniego ogólnego indeksu rynkowego,  
w tym przynajmniej wyniki uzyskane w okresie objętym sprawozda­
niem okresowym pod względem wskaźników zrównoważonego 
rozwoju uznanych przez uczestnika rynku finansowego za istotne 
dla określenia dostosowania indeksu do celu dotyczącego zrówno­
ważonych inwestycji, uwzględniając czynniki ESG, o których mowa  
w oświadczeniu dotyczącym wskaźnika referencyjnego opubliko­
wanym przez administratora wskaźnika referencyjnego zgodnie 
z art. 27 ust. 2a rozporządzenia (UE) 2016/1011;  
b) porównanie wyników produktu finansowego ze wskaźnikami mierz ą­
cymi czynniki zrównoważonego rozwoju w ramach indeksu, 
o którym mowa w lit. a), w okresie objętym sprawozdaniem okre­
sowym;  
c) porównanie wyników produktu finansowego z odpowiednim 
ogólnym indeksem rynkowym w okresie objętym sprawozdaniem 
okresowym.  
2. Porównania, o których mowa w ust. 1 lit. b) i c), są sporząd zane 
w formie tabeli lub w formie graficznej.  
SEKCJA 3  
Porównanie z danymi historycznymi na potrzeby sprawozda ń 
okresowych  
Artykuł 64 
Porównanie z danymi historycznymi na potrzeby sprawozda ń 
okresowych  
1. W ramach porównań z danymi historycznymi, o których mowa 
w art. 51 lit. c), art. 55 ust. 1 lit. b) ppkt (vii), art. 59 l it. d) i art. 62 
ust. 1 lit. b) ppkt (vii), uczestnicy rynku finansowego porównu ją okres 
objęty sprawozdaniem okresowym z okresami objętymi poprzednimi 
sprawozdaniami okresowymi, a następnie z każdym poprzednim 
okresem objętym sprawozdaniem okresowym aż do co najmniej pięci u 
ostatnich okresów.  
2. Do celów porównań z danymi historycznymi, o których mowa 
w art. 51 lit. c) i art. 59 lit. d), uczestnicy rynku finansowe go składają 
sprawozdania dotyczące wyników wskaźników zrównoważonego 
rozwoju w sposób spójny na przestrzeni czasu oraz dostarczają 
wszystkie następujące informacje:  
a) w przypadku dokonywania ujawnień ilościowych – dane liczbowe  
w ujęciu względnym, takie jak skutek przypadający na każde zain ­
westowane euro;  ▼C1
 02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 38  
b) które wskaźniki są przedmiotem poświadczenia wiarygodności 
wydanego przez biegłego rewidenta lub przeglądu przeprowadzo­
nego przez osobę trzecią;  
c) udział aktywów bazowych produktu finansowego, o którym mowa 
w sekcji „Jaki był udział inwestycji związanych ze zrównoważony m 
rozwojem?” we wzorze przedstawionym w załączniku IV do niniej­
szego rozporządzenia i w sekcji „Jaki był udział inwestycji zwi ąza­
nych ze zrównoważonym rozwojem?” we wzorze przedstawionym 
w załączniku V.  
SEKCJA 4  
Produkty finansowe z wariantami inwestycyjnymi  
Artykuł 65 
Produkty finansowe z jednym lub kilkoma bazowymi wariantami 
inwestycyjnymi, które kwalifikuj ą te produkty jako produkty 
finansowe promuj ące aspekty środowiskowe lub spo łeczne  
1. Na zasadzie odstępstwa od art. 50–57, jeżeli w ramach produk tu 
finansowego oferuje się inwestorowi warianty inwestycyjne i co 
najmniej jeden z tych wariantów inwestycyjnych kwalifikuje ten 
produkt jako produkt finansowy promujący aspekty środowiskowe l ub 
społeczne, uczestnicy rynku finansowego umieszczają w głównej c zęści 
dokumentu lub informacji, o których mowa w art. 11 ust. 2 rozpo rzą­
dzenia (UE) 2019/2088, widoczne oświadczenie potwierdzające 
wszystkie następujące elementy:  
a) że produkt finansowy promuje aspekty środowiskowe lub społec zne; 
b) że uwzględnienie tych aspektów jest uzależnione od zainwesto wania 
w co najmniej jeden z wariantów inwestycyjnych, o których mowa 
w ust. 2 niniejszego artykułu, i utrzymywania co najmniej jedne go 
z tych wariantów w okresie utrzymywania produktu finansowego;  
c) że dalsze informacje związane z tymi aspektami środowiskowym i 
lub społecznymi są dostępne w załącznikach, o których mowa 
w ust. 2 niniejszego artykułu.  
2. Uczestnicy rynku finansowego przedstawiają wszystkie następu ­
jące informacje w załącznikach do dokumentu lub informacji, o k tórych 
mowa w art. 11 ust. 2 rozporządzenia (UE) 2019/2088:  
a) w przypadku każdego wybranego wariantu inwestycyjnego, który  
kwalifikuje się jako produkt finansowy promujący aspekty środow i­
skowe lub społeczne, informacje, o których mowa w art. 50–57 
niniejszego rozporządzenia;  
b) w przypadku każdego wybranego wariantu inwestycyjnego kwalif i­
kującego się jako produkt finansowy, który ma na celu zrównowa­  
żone inwestycje, informacje, o których mowa w art. 58–63 niniej ­
szego rozporządzenia;  
c) w przypadku każdego wybranego wariantu inwestycyjnego, który  ma 
na celu zrównoważone inwestycje i który nie jest produktem fina n­
sowym, informacje na temat celu dotyczącego zrównoważonych 
inwestycji.  ▼C1
 02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 39  
3. Uczestnicy rynku finansowego przedstawiają informacje, o któ rych 
mowa w ust. 2 lit. a), w formie zgodnej ze wzorem określonym 
w załączniku IV oraz informacje, o których mowa w ust. 2 lit. b ), 
w formie zgodnej ze wzorem określonym w załączniku V.  
Artykuł 66 
Produkty finansowe z bazowymi wariantami inwestycyjnymi, 
z których wszystkie maj ą na celu zrównowa żone inwestycje  
1. Na zasadzie odstępstwa od art. 58–63, jeżeli w ramach produk tu 
finansowego oferuje się inwestorowi warianty inwestycyjne i wsz ystkie 
te warianty inwestycyjne mają na celu zrównoważone inwestycje, 
uczestnicy rynku finansowego potwierdzają w widocznym oświadcze niu 
w głównej części dokumentu lub informacji, o których mowa w art . 11 
ust. 2 rozporządzenia (UE) 2019/2088, że produkt finansowy ma n a 
celu zrównoważone inwestycje oraz że informacje związane z tym 
celem są dostępne w załącznikach, o których mowa w ust. 2 ninie jszego 
artykułu.  
2. Uczestnicy rynku finansowego przedstawiają wszystkie następu ­
jące informacje w załącznikach do dokumentu lub informacji, o k tórych 
mowa w art. 11 ust. 2 rozporządzenia (UE) 2019/2088:  
a) w przypadku każdego zainwestowanego wariantu inwestycyjnego 
kwalifikującego się jako produkt finansowy, który ma na celu zr ów­
noważone inwestycje, informacje, o których mowa w art. 58–63;  
b) w przypadku każdego wybranego wariantu inwestycyjnego, który  ma 
na celu zrównoważone inwestycje i który nie jest produktem fina n­
sowym, informacje na temat celu dotyczącego zrównoważonych 
inwestycji.  
3. Uczestnicy rynku finansowego przedstawiają informacje, o któ rych 
mowa w ust. 2 lit. a), w formie zgodnej ze wzorem określonym 
w załączniku V.  
Artykuł 67 
Informacje na temat wariantów inwestycyjnych, które maj ą na celu 
zrównowa żone inwestycje i które same nie s ą produktami 
finansowymi  
Informacje na temat celu dotyczącego zrównoważonych inwestycji,  
o których mowa w art. 65 ust. 2 lit. c) i art. 66 ust. 2 lit. b ), zawierają 
wszystkie następujące elementy:  
a) opis celu dotyczącego zrównoważonych inwestycji;  
b) zakres, w jakim cel dotyczący zrównoważonych inwestycji zost ał 
osiągnięty w okresie objętym sprawozdaniem okresowym, w tym 
wyniki wskaźników zrównoważonego rozwoju stosowanych do 
pomiaru łącznych skutków wariantów, które mają na celu zrówno­
ważone inwestycje, dla zrównoważonego rozwoju;  
c) opis wskazujący, na jakiej podstawie uznano, że inwestycje n ie 
wyrządzą poważnych szkód względem żadnego z celów dotyczących 
zrównoważonych inwestycji, w tym wszystkie poniższe elementy:  ▼C1
 02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 40  
i) w jaki sposób uwzględnia się wskaźniki niekorzystnych skutkó w 
przedstawione w załączniku I tabela 1 oraz wszelkie istotne 
wskaźniki przedstawione w załączniku I tabela 2 i 3;  
ii) czy zrównoważona inwestycja jest zgodna z Wytycznymi OECD 
dla przedsiębiorstw wielonarodowych i Wytycznymi ONZ doty­
czącymi biznesu i praw człowieka, w tym z zasadami i prawami 
określonymi w ośmiu podstawowych konwencjach wskazanych 
w Deklaracji Międzynarodowej Organizacji Pracy dotyczącej 
podstawowych zasad i praw w pracy oraz w Międzynarodowej 
karcie praw człowieka.  
ROZDZIAŁ VI  
PRZEPISY KO ŃCOWE  
Artykuł 68 
Wejście w życie i rozpocz ęcie stosowania  
Niniejsze rozporządzenie wchodzi w życie dwudziestego dnia po j ego 
opublikowaniu w  Dzienniku Urz ędowym Unii Europejskiej . 
Niniejsze rozporządzenie stosuje się od dnia 1 stycznia 2023 r.  
Niniejsze rozporządzenie wiąże w całości i jest bezpośrednio st osowane 
we wszystkich państwach członkowskich.  ▼C1
 02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 41  
ZAŁĄCZNIK I  
Wzór oświadczenia dotycz ącego głównych niekorzystnych skutków dla 
zrównowa żonego rozwoju  
Na potrzeby niniejszego załącznika stosuje się następujące defi nicje:  
1) „emisje gazów cieplarnianych zakresu 1, 2 i 3” oznaczają emi sje gazów 
cieplarnianych, o których mowa w pkt 1 lit. e) ppkt (i)–(iii) z ałącznika III 
do rozporządzenia Parlamentu Europejskiego i Rady (UE) 2016/101 1 ( 1 ); 
2) „emisje gazów cieplarnianych” oznaczają emisje gazów cieplar nianych 
w rozumieniu art. 3 pkt 1 rozporządzenia Parlamentu Europejskie go 
i Rady (UE) 2018/842 (  2 ); 
3) „średnia ważona” oznacza stosunek wagi inwestycji dokonanej przez uczest­
nika rynku finansowego w spółce, w której dokonano inwestycji, do 
wartości przedsiębiorstwa spółki, w której dokonano inwestycji;  
4) „wartość przedsiębiorstwa” oznacza wyliczoną na koniec roku podatkowego 
sumę kapitalizacji rynkowej dla akcji zwykłych, kapitalizacji r ynkowej dla 
akcji uprzywilejowanych oraz wartości księgowej całkowitego zad łużenia 
i udziałów niekontrolujących bez odliczenia środków pieniężnych  lub ich 
ekwiwalentów;  
5) „przedsiębiorstwa działające w sektorze paliw kopalnych” ozn aczają przed­
siębiorstwa, które osiągają jakiekolwiek przychody z działalnoś ci związanej 
z poszukiwaniem, górnictwem, wydobyciem, produkcją, przetwarzan iem, 
magazynowaniem, rafinacją lub dystrybucją, w tym transportem i magazyno­
waniem paliw kopalnych zdefiniowanych w art. 2 pkt 62 rozporząd zenia 
Parlamentu Europejskiego i Rady (UE) 2018/1999 oraz handlem tym i pali­
wami (  3 ); 
6) „odnawialne źródła energii” oznaczają odnawialne niekopalne źródła energii, 
a mianowicie energię wiatru, energię promieniowania słonecznego  (energię 
słoneczną termiczną i energię fotowoltaiczną) oraz energię geot ermalną, 
energię otoczenia, energię pływów, fal i inną energię oceaniczn ą, energię 
wodną, biomasę oraz gaz pochodzący z wysypisk śmieci, oczyszcza lni 
ścieków i ze źródeł biologicznych (biogaz);  
7) „nieodnawialne źródła energii” oznaczają źródła energii inne  niż źródła, 
o których mowa w pkt 6;  
8) „intensywność zużycia energii” oznacza stosunek zużycia ener gii na jedno­
stkę działalności, produkt lub dowolną inną jednostkę stosowaną  w przy­
padku spółki, w której dokonano inwestycji, do łącznej wartości  zużycia 
energii przez daną spółkę, w której dokonano inwestycji;  ▼C1 
( 1 ) Rozporządzenie Parlamentu Europejskiego i Rady (UE) 2016/1011  z dnia 8 czerwca 
2016 r. w sprawie indeksów stosowanych jako wskaźniki referency jne w instrumentach 
finansowych i umowach finansowych lub do pomiaru wyników fundus zy inwestycyjnych 
i zmieniające dyrektywy 2008/48/WE i 2014/17/UE oraz rozporządz enie (UE) 
nr 596/2014 (Dz.U. L 171 z 29.6.2016, s. 1). 
( 2 ) Rozporządzenie Parlamentu Europejskiego i Rady (UE) 2018/842 z dnia 30 maja 2018 r. 
w sprawie wiążących rocznych redukcji emisji gazów cieplarniany ch przez państwa 
członkowskie od 2021 r. do 2030 r. przyczyniających się do dzia łań na rzecz klimatu 
w celu wywiązania się z zobowiązań wynikających z Porozumienia paryskiego oraz 
zmieniające rozporządzenie (UE) nr 525/2013 (Dz.U. L 156 z 19.6 .2018, s. 26). 
( 3 ) Rozporządzenie Parlamentu Europejskiego i Rady (UE) 2018/1999  z dnia 11 grudnia 
2018 r. w sprawie zarządzania unią energetyczną i działaniami w  dziedzinie klimatu, 
zmiany rozporządzeń Parlamentu Europejskiego i Rady (WE) nr 663 /2009 i (WE) 
nr 715/2009, dyrektyw Parlamentu Europejskiego i Rady 94/22/WE,  98/70/WE, 
2009/31/WE, 2009/73/WE, 2010/31/UE, 2012/27/UE i 2013/30/UE, dy rektyw Rady 
2009/119/WE i (UE) 2015/652 oraz uchylenia rozporządzenia Parla mentu Europejskiego 
i Rady (UE) nr 525/2013 (Dz.U. L 328 z 21.12.2018, s. 1).
 02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 42  
9) „sektory o znacznym oddziaływaniu na klimat” oznaczają sekto ry wymie­
nione w sekcjach A–H i L załącznika I do rozporządzenia (WE) 
nr 1893/2006 Parlamentu Europejskiego i Rady (  4 ); 
10) „obszar chroniony” oznacza obszary wyznaczone w prowadzonej  przez 
Europejską Agencję Środowiska wspólnej bazie danych dotyczącej wyzna­
czonych obszarów;  
11) „obszar o wysokiej bioróżnorodności poza obszarami chronion ymi” oznacza 
tereny o wysokiej bioróżnorodności, o których mowa w art. 7b us t. 3 dy­
rektywy 98/70/WE Parlamentu Europejskiego i Rady (  5 ); 
12) „emisje do wody” oznaczają bezpośrednie emisje substancji p riorytetowych 
zdefiniowanych w art. 2 ust. 30 dyrektywy 2000/60/WE Parlamentu  Euro­
pejskiego i Rady (  6 ) oraz bezpośrednie emisje azotanów, fosforanów i pesty­
cydów;  
13) „obszary o znacznym deficycie wody” oznaczają regiony, na k tórych 
odsetek łącznej ilości pobranej wody jest wysoki (40–80 %) lub bardzo 
wysoki (ponad 80 %) według narzędzia Światowego Instytutu Zasob ów 
o nazwie Aqueduct Water Risk Atlas;  
14) „odpady niebezpieczne i odpady promieniotwórcze” oznaczają odpady 
niebezpieczne i odpady promieniotwórcze;  
15) „odpady niebezpieczne” oznaczają odpady niebezpieczne w roz umieniu art. 3 
pkt 2 dyrektywy Parlamentu Europejskiego i Rady 2008/98/WE (  7 ); 
16) „odpady promieniotwórcze” oznaczają odpady promieniotwórcze  w rozu­
mieniu art. 3 pkt 7 dyrektywy Rady 2011/70/Euratom (  8 ); 
17) „odpady niepoddawane recyklingowi” oznaczają wszelkie odpad y niepodda­
wane recyklingowi w rozumieniu terminu „recykling” zdefiniowane go 
w art. 3 pkt 17 dyrektywy 2008/98/WE;  
18) „działania mające niekorzystny wpływ na obszary wrażliwe po d względem 
bioróżnorodności” oznaczają działania, w przypadku których praw dziwe są 
wszystkie poniższe stwierdzenia:  
a) działania te prowadzą do pogorszenia stanu siedlisk przyrodn iczych i sied­
lisk gatunków oraz do niepokojenia gatunków, dla których wyznac zono 
obszar chroniony;  
b) w odniesieniu do tych działań nie wdrożono żadnych wniosków,  środków 
łagodzących ani ocen skutków przyjętych na podstawie żadnej z p oniż­
szych dyrektyw, ani przepisów krajowych lub norm międzynarodowy ch 
równoważnych z tymi dyrektywami:  
(i) dyrektywy Parlamentu Europejskiego i Rady 2009/147/WE (  9 ); ▼C1 
( 4 ) Rozporządzenie (WE) nr 1893/2006 Parlamentu Europejskiego i R ady z dnia 20 grudnia 
2006 r. w sprawie statystycznej klasyfikacji działalności gospo darczej NACE Rev. 2 
i zmieniające rozporządzenie Rady (EWG) nr 3037/90 oraz niektór e rozporządzenia 
WE w sprawie określonych dziedzin statystycznych (Dz.U. L 393 z  30.12.2006, s. 1). 
( 5 ) Dyrektywa 98/70/WE Parlamentu Europejskiego i Rady z dnia 13 października 1998 r. 
odnosząca się do jakości benzyny i olejów napędowych oraz zmien iająca dyrektywę 
Rady 93/12/EWG (Dz.U. L 350 z 28.12.1998, s. 58). 
( 6 ) Dyrektywa 2000/60/WE Parlamentu Europejskiego i Rady z dnia 2 3 października 2000 r. 
ustanawiająca ramy wspólnotowego działania w dziedzinie polityk i wodnej (Dz.U. L 327 
z 22.12.2000, s. 1). 
( 7 ) Dyrektywa Parlamentu Europejskiego i Rady 2008/98/WE z dnia 1 9 listopada 2008 r. 
w sprawie odpadów oraz uchylająca niektóre dyrektywy (Dz.U. L 3 12 z 22.11.2008, 
s. 3). 
( 8 ) Dyrektywa Rady 2011/70/Euratom z dnia 19 lipca 2011 r. ustana wiająca ramy wspól­
notowe w zakresie odpowiedzialnego i bezpiecznego gospodarowani a wypalonym 
paliwem jądrowym i odpadami promieniotwórczymi (Dz.U. L 199 z 2 .8.2011, s. 48). 
( 9 ) Dyrektywa Parlamentu Europejskiego i Rady 2009/147/WE z dnia 30 listopada 2009 r. 
w sprawie ochrony dzikiego ptactwa (Dz.U. L 20 z 26.1.2010, s. 7).
 02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 43  
(ii) dyrektywy Rady 92/43/EWG (  10 ); 
(iii) oceny oddziaływania na środowisko (OOŚ) zdefiniowanej w a rt. 1 
ust. 2 lit. g) dyrektywy Parlamentu Europejskiego i Rady 
2011/92/UE (  11 ); 
(iv) w odniesieniu do działań prowadzonych w państwach trzecich  nie 
wdrożono żadnych wniosków, środków łagodzących ani ocen 
skutków przyjętych na podstawie przepisów krajowych lub norm 
międzynarodowych równoważnych z dyrektywami i ocenami 
skutków wymienionymi w ppkt (i), (ii) i (iii);  
19) „obszary wrażliwe pod względem bioróżnorodności” oznaczają sieć 
obszarów chronionych Natura 2000, obiekty światowego dziedzictw a 
Unesco i obszary o zasadniczym znaczeniu dla bioróżnorodności, a także 
inne obszary chronione, o których mowa w dodatku D do załącznik a II do 
rozporządzenia delegowanego Komisji (UE) 2021/2139 (  12 ); 
20) „gatunki zagrożone” oznaczają gatunki zagrożone, w tym faun y i flory, 
wymienione w Europejskiej czerwonej księdze lub czerwonej księd ze 
IUCN, o których mowa w sekcji 7 załącznika II do rozporządzenia  delego­
wanego (UE) 2021/2139;  
21) „wylesianie” oznacza czasowe lub stałe przekształcanie tere nów leśnych 
w inne tereny w wyniku działalności człowieka;  
22) „zasady inicjatywy  Global Compact ” oznaczają dziesięć zasad określonych 
w ramach inicjatywy ONZ o nazwie Global Compact;  
23) „nieskorygowana luka płacowa między kobietami a mężczyznami ” oznacza 
różnicę między średnim godzinowym wynagrodzeniem brutto mężczyz n 
a średnim godzinowym wynagrodzeniem brutto kobiet, wyrażoną jak o 
odsetek średniego godzinowego wynagrodzenia brutto mężczyzn;  
24) „zarząd” oznacza administrujący, zarządzający lub nadzorczy  organ spółki;  
25) „polityka dotycząca poszanowania praw człowieka” oznacza zo bowiązanie 
w ramach polityki – dotyczące poszanowania praw człowieka i zat wierdzone 
na poziomie zarządu – do zapewnienia, aby działalność gospodarc za spółki, 
w której dokonano inwestycji, była zgodna z Wytycznymi ONZ doty czą­
cymi biznesu i praw człowieka;  
26) „sygnalista” oznacza „osobę dokonującą zgłoszenia” zgodnie z definicją 
zawartą w art. 5 pkt 7 dyrektywy Parlamentu Europejskiego i Rad y (UE) 
2019/1937 (  13 ); 
27) „zanieczyszczenia nieorganiczne” oznaczają emisje, które mi eszczą się 
w granicach poziomów emisji powiązanych z najlepszymi dostępnym i tech­
nikami określonymi w art. 3 pkt 13 dyrektywy Parlamentu Europej skiego 
i Rady 2010/75/UE (  14 ) w odniesieniu do wielkotonażowej produkcji 
związków nieorganicznych – stałych i innych;  ▼C1 
( 10 ) Dyrektywa Rady 92/43/EWG z dnia 21 maja 1992 r. w sprawie och rony siedlisk 
przyrodniczych oraz dzikiej fauny i flory (Dz.U. L 206 z 22.7.1 992, s. 7). 
( 11 ) Dyrektywa Parlamentu Europejskiego i Rady 2011/92/UE z dnia 1 3 grudnia 2011 r. 
w sprawie oceny skutków wywieranych przez niektóre przedsięwzię cia publiczne 
i prywatne na środowisko (Dz.U. L 26 z 28.1.2012, s. 1). 
( 12 ) Rozporządzenie delegowane Komisji (UE) 2021/2139 z dnia 4 cze rwca 2021 r. uzupeł­
niające rozporządzenie Parlamentu Europejskiego i Rady (UE) 202 0/852 poprzez usta­
nowienie technicznych kryteriów kwalifikacji służących określen iu warunków, na jakich 
dana działalność gospodarcza kwalifikuje się jako wnosząca isto tny wkład w łagodzenie 
zmian klimatu lub w adaptację do zmian klimatu, a także określe niu, czy ta działalność 
gospodarcza nie wyrządza poważnych szkód względem żadnego z poz ostałych celów 
środowiskowych (Dz.U. L 442 z 9.12.2021, s. 1). 
( 13 ) Dyrektywa Parlamentu Europejskiego i Rady (UE) 2019/1937 z dn ia 23 października 
2019 r. w sprawie ochrony osób zgłaszających naruszenia prawa U nii (Dz.U. L 305 
z 26.11.2019, s. 17). 
( 14 ) Dyrektywa Parlamentu Europejskiego i Rady 2010/75/UE z dnia 2 4 listopada 2010 r. 
w sprawie emisji przemysłowych (zintegrowane zapobieganie zanie czyszczeniom i ich 
kontrola) (Dz.U. L 334 z 17.12.2010, s. 17).
 02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 44  
28) „zanieczyszczenia powietrza” oznaczają bezpośrednie emisje dwutlenku 
siarki (SO  2 ), tlenków azotu (NO  x ), niemetanowych lotnych związków orga­
nicznych (NMLZO) i pyłu drobnego (PM  2,5 ), zgodnie z definicjami okreś­
lonymi w art. 3 pkt 5–8 dyrektywy Parlamentu Europejskiego i Ra dy (UE) 
2016/2284 (  15 ), amoniaku (NH  3 ), o którym mowa w tej dyrektywie, oraz 
metali ciężkich, o których mowa w załączniku I do tej dyrektywy ; 
29) „substancje zubożające warstwę ozonową” oznaczają substancj e wymienione 
w Protokole montrealskim w sprawie substancji zubożających wars twę 
ozonową.  
Na potrzeby niniejszego załącznika stosuje się następujące wzor y: 
1) „emisję gazów cieplarnianych” oblicza się zgodnie z następuj ącym wzorem:
  
2) „ślad węglowy” oblicza się zgodnie z następującym wzorem:
  
3) „intensywność emisji gazów cieplarnianych w przypadku spółek , w które 
dokonano inwestycji” oblicza się zgodnie z następującym wzorem:
  
4) „intensywność emisji gazów cieplarnianych państw” oblicza si ę zgodnie 
z następującym wzorem:
  
5) „nieefektywne nieruchomości” oblicza się zgodnie z następują cym wzorem:
  
Na potrzeby wzorów zastosowanie mają następujące definicje:  
1) „bieżąca wartość inwestycji” oznacza wyrażoną w EUR wartość inwestycji 
dokonanej przez uczestnika rynku finansowego w spółkę, w której  dokonano 
inwestycji;  
2) „wartość przedsiębiorstwa” oznacza wyliczoną na koniec roku podatkowego 
sumę kapitalizacji rynkowej dla akcji zwykłych, kapitalizacji r ynkowej dla 
akcji uprzywilejowanych oraz wartości księgowej całkowitego zad łużenia 
i udziałów niekontrolujących bez odliczenia środków pieniężnych  lub ich 
ekwiwalentów;  
3) „bieżąca wartość wszystkich inwestycji” oznacza wyrażoną w E UR wartość 
wszystkich inwestycji dokonanych przez uczestnika rynku finanso wego;  
4) „budynek o niemal zerowym zużyciu energii”, „zapotrzebowanie  na energię 
pierwotną” i „świadectwo charakterystyki energetycznej” interpr etuje się 
zgodnie z definicjami określonymi w art. 2 pkt 2, 5 i 12 dyrekt ywy Parla­
mentu Europejskiego i Rady 2010/31/UE (  16 ). ▼C1 
( 15 ) Dyrektywa Parlamentu Europejskiego i Rady (UE) 2016/2284 z dn ia 14 grudnia 2016 r. 
w sprawie redukcji krajowych emisji niektórych rodzajów zaniecz yszczeń atmosferycz­
nych, zmiany dyrektywy 2003/35/WE oraz uchylenia dyrektywy 2001 /81/WE 
(Dz.U. L 344 z 17.12.2016, s. 1). 
( 16 ) Dyrektywa Parlamentu Europejskiego i Rady 2010/31/UE z dnia 1 9 maja 2010 r. 
w sprawie charakterystyki energetycznej budynków (wersja przeks ztałcona) (Dz.U. L 153 
z 18.6.2010, s. 13).
 02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 45
 Tabela 1  
Oświadczenie dotycz ące głównych niekorzystnych skutków decyzji inwestycyjnych dla czynników zrównowa żonego rozwoju 
Uczestnik rynku finansowego  [imię i nazwisko/nazwa oraz, w miar ę dostępności, LEI ] 
Podsumowanie  
[Imię i nazwisko/nazwa oraz, w miar ę dostępności, LEI ] bierze pod uwagę główne niekorzystne skutki decyzji inwestycy jnych dla czynników zrównoważonego rozwoju. Niniejsze oświadcze nie 
stanowi skonsolidowane oświadczenie dotyczące głównych niekorzy stnych skutków dla czynników zrównoważonego rozwoju wynikającyc h z działalności [ imię i nazwisko/nazwa uczestnika rynku 
finansowego ] [w stosownych przypadkach nale ży zamieścić stwierdzenie „i jej/jego jednostek zale żnych, a mianowicie [wykaz uwzgl ędnionych jednostek zale żnych] ”]. 
Niniejsze oświadczenie dotyczące głównych niekorzystnych skutkó w dla czynników zrównoważonego rozwoju obejmuje okres odniesien ia od dnia [ wstawić „1 stycznia” lub dzie ń, w którym po raz 
pierwszy wzi ęto pod uwag ę główne niekorzystne skutki ] do dnia 31 grudnia [ rok n ]. 
[Podsumowanie, o którym mowa w art. 5, przedstawione w j ęzykach, o których mowa w akapicie pierwszym tego artyku łu] 
Opis głównych niekorzystnych skutków dla czynników zrównowa żonego rozwoju  
[Informacje, o których mowa w art. 7, z zachowaniem formatu okre ślonego poni żej] 
Wskaźniki mające zastosowanie do inwestycji w spó łki, w które dokonano inwestycji  
Wskaźnik niekorzystnych skutków dla czynników zrównowa żonego 
rozwoju  Jednostka miary  Skutek 
[rok n]  Skutek 
[rok n-1]  Wyjaśnie­
nie Działania podj ęte, 
działania planowane 
i cele okre ślone na 
kolejny okres odnie ­
sienia  
WSKAŹNIKI DOTYCZ ĄCE KLIMATU I INNE WSKA ŹNIKI ŚRODOWISKOWE  
Emisje gazów cieplar­
nianych  1. Emisje gazów cieplarnianych  Emisje gazów cieplarnianych zakresu 1  
Emisje gazów cieplarnianych zakresu 2  
Emisje gazów cieplarnianych zakresu 3  
Całkowite emisje gazów cieplarnianych  
2. Ślad węglowy  Ślad węglowy  ▼C1
 02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 46
 3. Intensywność emisji gazów cieplarnianych 
w przypadku spółek, w które dokonano 
inwestycji  Intensywność emisji gazów cieplarnianych 
w przypadku spółek, w które dokonano inwesty­
cji 
4. Ekspozycja z tytułu przedsiębiorstw działają­
cych w sektorze paliw kopalnych  Udział inwestycji dokonanych w przedsiębiorstwa 
działające w sektorze paliw kopalnych  
5. Udział zużytej i wyprodukowanej energii ze 
źródeł nieodnawialnych  Udział energii ze źródeł nieodnawialnych zużytej 
i wyprodukowanej przez spółki, w które doko­
nano inwestycji, w stosunku do zasobów energii 
ze źródeł odnawialnych, wyrażony jako odsetek 
zasobów energii ogółem  
6. Intensywność zużycia energii przypadająca 
na dany sektor o znacznym oddziaływaniu 
na klimat  Zużycie energii wyrażone w GWh na każdy 
milion EUR wygenerowany w ramach przy­
chodów spółek, w które dokonano inwestycji, 
przypadające na dany sektor o znacznym oddzia­ 
ływaniu na klimat  
Różnorodność biolo­
giczna  7. Działania mające niekorzystny wpływ na 
obszary wrażliwe pod względem bioróżno­
rodności  Udział inwestycji dokonanych w spółki posiada­
jące obiekty/prowadzące działalność na obszarach 
wrażliwych pod względem bioróżnorodności lub 
w pobliżu takich obszarów, w przypadku gdy 
działalność takich spółek ma niekorzystny 
wpływ na te obszary  
Woda  8. Emisje do wody  Tony emisji do wody generowanych przez spółki, 
w które dokonano inwestycji, na każdy zainwes­
towany milion EUR, wskaźnik wyrażony jako 
średnia ważona  
Odpady  9. Wskaźnik odpadów niebezpiecznych 
i odpadów promieniotwórczych  Tony odpadów niebezpiecznych i odpadów 
promieniotwórczych generowanych przez spółki, 
w które dokonano inwestycji, na każdy zainwes­
towany milion EUR, wskaźnik wyrażony jako 
średnia ważona  ▼C1
 02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 47
 WSKAŹNIKI W ZAKRESIE KWESTII SPO ŁECZNYCH I PRACOWNICZYCH, KWESTII DOTYCZ ĄCYCH POSZANOWANIA PRAW CZ ŁOWIEKA ORAZ PRZECIWDZIA ­ 
ŁANIA KORUPCJI I PRZEKUPSTWU  
Kwestie społeczne 
i pracownicze  10. Naruszenia zasad inicjatywy  Global Compact  
i Wytycznych Organizacji Współpracy 
Gospodarczej i Rozwoju (OECD) dla przed­
siębiorstw wielonarodowych  Udział inwestycji dokonanych w spółki które 
naruszyły lub naruszają zasady inicjatywy  Global 
Compact  lub Wytyczne OECD dla przedsię­
biorstw wielonarodowych  
11. Brak procesów i mechanizmów kontroli 
służących nadzorowaniu przestrzegania 
zasad inicjatywy  Global Compact  i Wytycz­
nych OECD dla przedsiębiorstw wielonaro­
dowych  Udział inwestycji dokonanych w spółki, które nie 
posiadają strategii nadzorowania przestrzegania 
zasad inicjatywy  Global Compact  lub Wytycz­
nych OECD dla przedsiębiorstw wielonarodo­
wych ani nie posiadają mechanizmów rozpatry­
wania skarg w sprawie naruszeń zasad inicjatywy  
Global Compact  lub Wytycznych OECD dla 
przedsiębiorstw wielonarodowych  
12. Nieskorygowana luka płacowa między kobie­
tami a mężczyznami  Średnia nieskorygowana luka płacowa między 
kobietami a mężczyznami w przypadku spółek, 
w które dokonano inwestycji  
13. Zróżnicowanie członków zarządu ze względu 
na płeć  Średni stosunek liczby kobiet do liczby mężczyzn 
zasiadających w zarządach spółek, w które doko­
nano inwestycji, wyrażony jako odsetek wszyst­
kich członków zarządu  
14. Ekspozycja z tytułu kontrowersyjnych 
rodzajów broni (miny przeciwpiechotne, 
amunicja kasetowa, broń chemiczna i broń 
biologiczna)  Udział inwestycji dokonanych w spółki, które 
uczestniczą w produkcji lub sprzedaży kontro­
wersyjnych rodzajów broni  ▼C1
 02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 48
 Wskaźniki mające zastosowanie do inwestycji w obligacje skarbowe i obligacje emitowane na szczeblu ponadnarodowym  
Wskaźnik niekorzystnych skutków dla czynników zrównowa żonego 
rozwoju  Jednostka miary  Skutek 
[rok n]  Skutek [rok 
n-1] Wyjaśnie­
nie Działania podj ęte, 
działania planowane 
i cele okre ślone na 
kolejny okres odnie ­
sienia  
Kwestie z zakresu 
ochrony środowiska  15. Intensywność emisji gazów cieplarnianych  Intensywność emisji gazów cieplarnianych 
w przypadku państw, w których obligacje zain­
westowano  
Kwestie społeczne  16. Państwa, w których obligacje zainwestowano 
i których dotyczy problem naruszeń w sferze 
społecznej  Liczba państw, w których obligacje zainwesto­
wano i których dotyczy problem naruszeń 
w sferze społecznej (w ujęciu bezwzględnym 
oraz w ujęciu względnym, jako odsetek wszyst­
kich państw, w których obligacje zainwestowa­
no), o których mowa w międzynarodowych trak­
tatach i konwencjach, zasadach ONZ oraz, 
w stosownych przypadkach, prawie krajowym  
Wskaźniki mające zastosowanie do inwestycji w nieruchomo ści 
Wskaźnik niekorzystnych skutków dla czynników zrównowa żonego 
rozwoju  Jednostka miary  Skutek 
[rok n]  Skutek 
[rok n-1]  Wyjaśnie­
nie Działania podj ęte, 
działania planowane 
i cele okre ślone na 
kolejny okres odnie ­
sienia  
Paliwa kopalne  17. Ekspozycja z tytułu paliw kopalnych 
w związku z nieruchomościami  Udział inwestycji w nieruchomości związane 
z wydobyciem, przechowywaniem, transportem 
lub produkcją paliw kopalnych  
Efektywność energe­
tyczna  18. Ekspozycja z tytułu nieruchomości nieefek­
tywnych energetycznie  Udział inwestycji w nieruchomości nieefektywne 
energetycznie  
Inne wska źniki głównych niekorzystnych skutków dla czynników zrównowa żonego rozwoju  
[Informacje na temat g łównych niekorzystnych skutków dla czynników zrównowa żonego rozwoju, o których mowa w art. 6 ust. 1 lit. a), z zachowaniem formatu okre ślonego w tabeli 2 ] 
[Informacje na temat g łównych niekorzystnych skutków dla czynników zrównowa żonego rozwoju, o których mowa w art. 6 ust. 1 lit. b), z zachowaniem formatu okre ślonego w tabeli 3 ] ▼C1
 02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 49
 [Informacje na temat wszelkich innych niekorzystnych skutków dla czynników zrównowa żonego rozwoju stosowanych w celu identyfikacji i oceny dodatkowych g łównych niekorzystnych skutków dla 
danego czynnika zrównowa żonego rozwoju, o których to informacjach jest mowa w art. 6 ust. 1 lit. c), z zachowaniem formatu okre ślonego w tabeli 2 lub 3 ] 
Opis strategii okre ślania i hierarchizacji g łównych niekorzystnych skutków dla czynników zrównowa żonego rozwoju  
[Informacje, o których mowa w art. 7 ] 
Polityka dotycz ąca zaanga żowania  
[Informacje, o których mowa w art. 8 ] 
Odniesienia do norm mi ędzynarodowych  
[Informacje, o których mowa w art. 9 ] 
Porównanie z danymi historycznymi  
[Informacje, o których mowa w art. 10 ] 
Tabela 2  
Dodatkowe wska źniki dotycz ące klimatu i inne wska źniki środowiskowe 
Niekorzystny skutek dla zrównowa żonego rozwoju  Niekorzystny skutek dla czynników zrównowa żonego 
rozwoju 
(dane jako ściowe lub ilo ściowe)  Jednostka miary  
Wskaźniki mające zastosowanie do inwestycji w spó łki, w które dokonano inwestycji  
WSKAŹNIKI DOTYCZ ĄCE KLIMATU I INNE WSKA ŹNIKI ŚRODOWISKOWE  
Emisje  1. Emisje zanieczyszczeń nieorganicznych  Tony ekwiwalentu zanieczyszczeń nieorganicznych na każdy zainw esto­
wany milion EUR, wskaźnik wyrażony jako średnia ważona  
2. Emisje zanieczyszczeń powietrza  Tony ekwiwalentu zanieczyszczeń powietrza na każdy zainwestowa ny 
milion EUR, wskaźnik wyrażony jako średnia ważona  
3. Emisje substancji zubożających warstwę ozonową  Tony ekwiwalentu substancji zubożających warstwę ozonową na ka żdy 
zainwestowany milion EUR, wskaźnik wyrażony jako średnia ważona  
4. Inwestycje w spółki nierealizujące inicjatyw na rzecz 
redukcji emisji dwutlenku węgla  Udział inwestycji dokonanych w spółki nierealizujące inicjatyw na rzecz 
redukcji emisji dwutlenku węgla, których celem jest dostosowani e się do 
celów porozumienia paryskiego  ▼C1
 02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 50
 Charakterystyka energetyczna  5. Podział zużycia energii według rodzaju nieodnawial­
nych źródeł energii  Udział energii ze źródeł nieodnawialnych wykorzystanej przez sp ółki, 
w które dokonano inwestycji, w podziale na poszczególne nieodna wialne 
źródła energii  
Woda, odpady i materiały – 
emisje  6. Ponowne użycie i recykling wody  1. Średnia ilość wody zużywana przez spółki, w które dokonano inwesty­
cji, (w metrach sześciennych) na każdy milion EUR przychodów ty ch 
spółek 
2. Średni ważony procentowy udział wody poddanej recyklingowi i  ponow­
nemu użyciu przez spółki, w które dokonano inwestycji  
7. Inwestycje w spółki nieposiadające polityki dotyczącej 
gospodarki wodnej  Udział inwestycji dokonanych w spółki, które nie posiadają poli tyki doty­
czącej gospodarki wodnej  
8. Ekspozycja z tytułu obszarów o znacznym deficycie 
wody  Udział inwestycji dokonanych w spółki, które posiadają obiekty zlokalizo­
wane na obszarach o znacznym deficycie wody i nie posiadają pol ityki 
dotyczącej gospodarki wodnej  
9. Inwestycje w spółki produkujące chemikalia  Udział inwestycji dokonanych w spółki, których działalność jes t objęta 
działem 20.2 w załączniku I do rozporządzenia (WE) nr 1893/2006  
10. Degradacja gruntów, pustynnienie, uszczelnianie gleby  Udział inwestycji dokonanych w spółki, których działalność pro wadzi do 
degradacji gruntów, pustynnienia lub uszczelniania gleby  
11. Inwestycje w spółki niestosujące zrównoważonych 
praktyk rolniczych/praktyk z zakresu zrównoważo­
nego gospodarowania gruntami  Udział inwestycji dokonanych w spółki niestosujące zrównoważony ch 
praktyk lub strategii rolniczych/praktyk lub strategii z zakres u zrównowa­ 
żonego gospodarowania gruntami  
12. Inwestycje w spółki niestosujące zrównoważonych 
praktyk w dziedzinie mórz i oceanów  Udział inwestycji dokonanych w spółki niestosujące zrównoważony ch 
praktyk lub strategii w dziedzinie mórz i oceanów  
13. Wskaźnik odpadów niepoddawanych recyklingowi  Tony niepoddawanych recyklingowi odpadów generowanych przez sp ółki, 
w które dokonano inwestycji, na każdy zainwestowany milion EUR,  
wskaźnik wyrażony jako średnia ważona  ▼C1
 02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 51
 14. Gatunki naturalne i obszary chronione  1. Udział inwestycji dokonanych w spółki, których działalność ma wpływ 
na gatunki zagrożone 
2. Udział inwestycji dokonanych w spółki, które nie posiadają p olityki 
ochrony bioróżnorodności obejmującej operacyjne miejsca prowadz enia 
działalności posiadane, dzierżawione lub zarządzane na obszarze  chro­
nionym lub na obszarze o wysokiej bioróżnorodności poza obszara mi 
chronionymi, lub znajdujące się w sąsiedztwie tego typu obszaró w 
15. Wylesianie  Udział inwestycji dokonanych w spółki, które nie posiadają pol ityki zapo­
biegania wylesianiu  
Ekologiczne papiery wartościowe  16. Udział papierów wartościowych niewyemitowanych 
na podstawie przepisów Unii dotyczących obligacji 
zrównoważonych środowiskowo  Udział w inwestycjach papierów wartościowych niewyemitowanych n a 
podstawie przepisów Unii dotyczących obligacji zrównoważonych ś rodowi­
skowo  
Wskaźniki mające zastosowanie do inwestycji w obligacje skarbowe i obligacje emitowane na szczeblu ponadnarodowym  
Ekologiczne papiery wartościowe  17. Udział obligacji niewyemitowanych na podstawie 
przepisów Unii dotyczących obligacji zrównoważo­
nych środowiskowo  Udział obligacji niewyemitowanych na podstawie przepisów Unii d otyczą­
cych obligacji zrównoważonych środowiskowo  
Wskaźniki mające zastosowanie do inwestycji w nieruchomo ści 
Emisje gazów cieplarnianych  18. Emisje gazów cieplarnianych  Emisje gazów cieplarnianych zakresu 1 generowane przez nieruch omości  
Emisje gazów cieplarnianych zakresu 2 generowane przez nierucho mości  
Emisje gazów cieplarnianych zakresu 3 generowane przez nierucho mości  
Całkowite emisje gazów cieplarnianych generowane przez nierucho mości  
Zużycie energii  19. Intensywność zużycia energii  Zużycie energii wyrażone w GWh w przypadku posiadanych nieruch o­
mości na metr kwadratowy  ▼C1
 02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 52
 Odpady  20. Wytwarzanie odpadów w wyniku prowadzonych 
operacji  Udział nieruchomości niewyposażonych w instalacje do sortowania  
odpadów i nieobjęte umową dotyczącą odzysku lub recyklingu odpa dów 
Zużycie zasobów  21. Zużycie surowców w przypadku nowych budynków 
lub ważniejszych renowacji  Udział surowców budowlanych (z wyjątkiem materiałów z odzysku l ub 
recyklingu lub materiałów pochodzenia biologicznego) w stosunku  do 
całkowitej masy materiałów budowlanych zastosowanych w nowych 
budynkach i ważniejszych renowacjach  
Różnorodność biologiczna  22. Udział gruntów sztucznych  Udział powierzchni nieporośniętej roślinnością (powierzchnie, na których 
nie występuje roślinność gruntowa ani roślinność na dachach, ta rasach 
i ścianach) w stosunku do łącznej powierzchni zajmowanej przez wszystkie 
nieruchomości  
Tabela 3  
Dodatkowe wska źniki w zakresie kwestii spo łecznych i pracowniczych, kwestii dotycz ących poszanowania praw cz łowieka oraz przeciwdzia łania korupcji i przekupstwu 
WSKAŹNIKI W ZAKRESIE KWESTII SPO ŁECZNYCH I PRACOWNICZYCH, KWESTII DOTYCZ ĄCYCH POSZANOWANIA PRAW CZ ŁOWIEKA ORAZ PRZECIWDZIA ­ 
ŁANIA KORUPCJI I PRZEKUPSTWU  
Niekorzystny skutek dla zrównowa żonego rozwoju  Niekorzystny skutek dla czynników zrównowa żonego 
rozwoju 
(dane jako ściowe lub ilo ściowe)  Jednostka miary  
Wskaźniki mające zastosowanie do inwestycji w spó łki, w które dokonano inwestycji  
Kwestie społeczne i pracownicze  1. Inwestycje w spółki niestosujące polityki zapobiegania 
wypadkom przy pracy  Udział inwestycji dokonanych w spółki, które nie posiadają poli tyki zapo­
biegania wypadkom przy pracy  
2. Wskaźnik występowania wypadków  Wskaźnik występowania wypadków w spółkach, w które dokonano in we­
stycji, wyrażony jako średnia ważona  
3. Liczba dni straconych z powodu urazów, wypadków, 
ofiar śmiertelnych lub chorób  Liczba dni roboczych straconych z powodu urazów, wypadków, ofia r 
śmiertelnych lub chorób przez spółki, w które dokonano inwestyc ji, wyra­ 
żona jako średnia ważona  
4. Brak kodeksu postępowania dostawców  Udział inwestycji dokonanych w spółki, które nie posiadają kod eksu postę­
powania dostawców (w kontekście niebezpiecznych warunków pracy,  
niepewnego zatrudnienia, pracy dzieci i pracy przymusowej)  ▼C1
 02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 53
 5. Brak mechanizmu rozpatrywania skarg w kwestiach 
pracowniczych  Udział inwestycji dokonanych w spółki, w których nie funkcjonuj e mecha­
nizm rozpatrywania skarg w kwestiach pracowniczych  
6. Niewystarczająca ochrona sygnalistów  Udział inwestycji w podmioty nieposiadające polityki ochrony s ygnalistów  
7. Przypadki dyskryminacji  1. Liczba przypadków dyskryminacji zgłoszonych w spółkach, w k tóre 
dokonano inwestycji, wyrażona jako średnia ważona 
2. Liczba przypadków dyskryminacji prowadzących do sankcji w sp ółkach, 
w które dokonano inwestycji, wyrażona jako średnia ważona  
8. Nadmierny poziom wynagrodzenia dyrektora general­
nego  Średni stosunek rocznego całkowitego wynagrodzenia najlepiej za rabiającej 
osoby do mediany całkowitego rocznego wynagrodzenia wszystkich 
pracowników (z wyjątkiem tej najlepiej zarabiającej osoby) w sp ółkach, 
w które dokonano inwestycji  
Prawa człowieka  9. Brak polityki dotyczącej poszanowania praw człowieka  Udział inwestycji dokonanych w podmioty nieposiadające polityk i doty­
czącej poszanowania praw człowieka  
10. Brak procesu w zakresie due diligence  Udział inwestycji dokonanych w podmioty nieprowadzące badań du e dili­
gence w celu identyfikacji niekorzystnych skutków dla przestrze gania praw 
człowieka, łagodzenia takich skutków i ich eliminowania  
11. Brak procedur i środków na rzecz zapobiegania hand­
lowi ludźmi  Udział inwestycji dokonanych w spółki, które nie posiadają poli tyki zapo­
biegania handlowi ludźmi  
12. Działania i dostawcy narażeni na znaczące ryzyko 
wystąpienia przypadków pracy dzieci  Udział inwestycji dokonanych w spółki o ekspozycji z tytułu dzi ałań 
i dostawców narażonych na znaczące ryzyko wystąpienia przypadkó w 
pracy dzieci ze względu na obszar geograficzny lub rodzaj dział alności  
13. Działania i dostawcy narażeni na znaczące ryzyko 
wystąpienia przypadków pracy przymusowej  Udział inwestycji dokonanych w spółki o ekspozycji z tytułu dzi ałań 
i dostawców narażonych na znaczące ryzyko wystąpienia przypadkó w 
pracy przymusowej ze względu na obszar geograficzny lub rodzaj działal­
ności  
14. Liczba zidentyfikowanych przypadków poważnych 
kwestii i incydentów dotyczących poszanowania 
praw człowieka  Liczba przypadków poważnych kwestii i incydentów dotyczących po sza­
nowania praw człowieka, związanych ze spółkami, w które dokonan o 
inwestycji, wyrażona jako średnia ważona  ▼C1
 02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 54
 Przeciwdziałanie korupcji i przekupstwu  15. Brak polityki przeciwdziałania korupcji i przekupstwu  Udział inwestycji w podmioty nieposiadające polityki przeciwdz iałania 
korupcji i przekupstwu zgodnej z Konwencją Narodów Zjednoczonyc h 
przeciwko korupcji  
16. Przypadki niepodejmowania wystarczających działań 
w przypadku naruszeń norm w zakresie przeciwdzia­ 
łania korupcji i przekupstwu  Udział inwestycji dokonanych w spółki, które nie podejmują wyst arczają­
cych działań w przypadku naruszenia procedur i norm w zakresie przeciw­
działania korupcji i przekupstwu  
17. Liczba wyroków skazujących i kwota grzywien za 
naruszenie przepisów antykorupcyjnych i przepisów 
w sprawie zwalczania przekupstw  Liczba wyroków skazujących i kwota grzywien za naruszenia przep isów 
antykorupcyjnych i przepisów w sprawie zwalczania przekupstw, k tórych 
to naruszeń dopuściły się spółki, w które dokonano inwestycji  
Wskaźniki mające zastosowanie do inwestycji w obligacje skarbowe i obligacje emitowane na szczeblu ponadnarodowym  
Kwestie społeczne  18. Średni wynik w zakresie nierówności dochodowych  Rozkład dochodów i nierówności dochodowych wśród uczestników d anej 
gospodarki, w tym wskaźnik ilościowy wyjaśniony w kolumnie „Wyj aś­
nienie”  
19. Średni wyniki w zakresie wolności wypowiedzi  Wynik stanowiący miarę stopnia swobody działania organizacji p olitycz­
nych i organizacji społeczeństwa obywatelskiego, w tym wskaźnik  
ilościowy wyjaśniony w kolumnie „Wyjaśnienie”  
Prawa człowieka  20. Średnie wyniki w zakresie przestrzegania praw czło­
wieka  Średnie wyniki państwa, w którego obligacje zainwestowano, w za kresie 
przestrzegania praw człowieka, z wykorzystaniem wskaźnika ilośc iowego 
objaśnionego w kolumnie „Wyjaśnienie”  
Sprawowanie rządów  21. Średni wynik w zakresie korupcji  Miara postrzeganego poziomu korupcji w sektorze publicznym, z wykorzys­
taniem wskaźnika ilościowego objaśnionego w kolumnie „Wyjaśnien ie” 
22. Jurysdykcje podatkowe niechętne współpracy  Inwestycje w jurysdykcjach widniejących w unijnym wykazie jury sdykcji 
niechętnych współpracy do celów podatkowych  
23. Średni wynik w zakresie stabilności politycznej  Miara prawdopodobieństwa obalenia obecnego reżimu z użyciem si ły, 
w tym wskaźnik ilościowy objaśniony w kolumnie „Wyjaśnienie”  
24. Średni wynik w zakresie praworządności  Wynik mierzony pod względem poziomu korupcji, braku poszanowan ia 
praw podstawowych oraz braków w systemie wymiaru sprawiedliwośc i 
w sprawach cywilnych i karnych, z wykorzystaniem wskaźnika iloś cio­
wego objaśnionego w kolumnie „Wyjaśnienie”  ▼C1
 02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 55  
ZAŁĄCZNIK II  
Wzór informacji ujawnianych przed zawarciem umowy dla produktów finansowych, o których mowa w art. 8 
ust. 1, 2 i 2a rozporz ądzenia (UE) 2019/2088 i w art. 6 akapit pierwszy rozporz ądzenia (UE) 2020/852
  ▼C1
 02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 56
  
▼C1
 02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 57
  
▼C1
 02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 58
  
▼C1
 02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 59
  
▼C1
 02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 60
  
▼C1
 02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 61  
ZAŁĄCZNIK III  
Wzór informacji ujawnianych przed zawarciem umowy dla produktów finansowych, o których mowa w art. 9 
ust. 1–4a rozporz ądzenia (UE) 2019/2088 i w art. 5 akapit pierwszy rozporz ądzenia (UE) 2020/852
  ▼C1
 02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 62
  
▼C1
 02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 63
  
▼C1
 02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 64
  
▼C1
 02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 65
  
▼C1
 02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 66
  
▼C1
 02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 67  
ZAŁĄCZNIK IV  
Wzór informacji ujawnianych okresowo dla produktów finansowych, o których mowa w art. 8 ust. 1, 2 i 2a 
rozporządzenia (UE) 2019/2088 i w art. 6 akapit pierwszy rozporz ądzenia (UE) 2020/852
  ▼C1
 02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 68
  
▼C1
 02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 69
  
▼C1
 02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 70
  
▼C1
 02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 71
  
▼C1
 02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 72
  
▼C1
 02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 73  
ZAŁĄCZNIK V  
Wzór informacji ujawnianych okresowo dla produktów finansowych, o których mowa w art. 9 ust. 1–4a 
rozporządzenia (UE) 2019/2088 i w art. 5 akapit pierwszy rozporz ądzenia (UE) 2020/852
  ▼C1
 02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 74
  
▼C1
 02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 75
  
▼C1
 02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 76
  
▼C1
 02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 77
  
▼C1
 02022R1288 — PL — 25.07.2022 — 000.001 — 78
  
▼C1