RELAZIONE ANNUALE SULLA CECA (esercizio 1997) corredata della risposta della Commissione (98/C 352/01)

[Articolo 88 del regolamento finanziario del 21 dicembre 1977, modificato da ultimo dal regolamento (CE, Euratom, CECA) n. 2335/95 del Consiglio, del 18 settembre 1995]

CAPITOLO 1 LA SOLVIBILITÀ DELLA CECA E L'EVOLUZIONE DELLE SUE PRINCIPALI ATTIVITÀ

Introduzione

1.1. Il presente capitolo verte sulla solvibilità della CECA al 31 dicembre 1997 e sull'evoluzione delle sue principali attività di bilancio e finanziarie nel corso dell'esercizio. La solvibilità della CECA riveste particolare importanza, specie per le seguenti ragioni:

- a parte un'attività marginale di erogazione di prestiti su fondi propri, i prestiti della CECA sono finanziati mediante l'assunzione di prestiti bancari o l'emissione di obbligazioni. È dunque importante che la CECA goda della classificazione più prestigiosa sui mercati finanziari, il che richiede un'ottima solvibilità;

- poiché l'erogazione dei prestiti della CECA si basa nella maggior parte dei casi sull'assunzione di prestiti corrispondenti (in termini di tassi, divise e scadenze), il principale rischio bancario è quello di non recuperare i prestiti erogati. Altri rischi possono manifestarsi quando si rompe l'equilibrio tra prestito attivo e passivo a seguito dell'inadempienza di un debitore;

- dato che il trattato di Parigi scade nel 2002, è opportuno seguire attentamente l'evoluzione dei fondi propri necessari per garantire la solvibilità della CECA fino alla sua scadenza, e poi oltre, al fine di garantire il servizio dei rimanenti prestiti assunti.

Solvibilità della CECA

Coefficiente di solvibilità

1.2. Dal 1994, il principale strumento utilizzato per analizzare la solvibilità della CECA è il coefficiente previsto a tal fine dalla direttiva 89/647/CEE del Consiglio (1). Il denominatore di questo rapporto comprende gli elementi dell'attivo e le operazioni fuori bilancio, ponderati secondo le modalità indicate dalla direttiva. Per contro, gli elementi di cui la Commissione tiene conto nel numeratore sono il fondo di garanzia, l'utile non destinato, escludendo altre voci che potrebbero tuttavia essere considerate facenti parte dei fondi propri della CECA (cfr. il paragrafo 1.8). La definizione dei fondi propri utilizzata nel calcolo del coefficiente di solvibilità corrisponde ad un'interpretazione della direttiva che dà luogo ad una valutazione sufficientemente prudente.

1.3. Al 31 dicembre 1997 il coefficiente di solvibilità della CECA è pari al 28,3 % contro il 21,1 % registrato al 31 dicembre 1996. Questa evoluzione è dovuta all'aumento del fondo di garanzia (+6,7 %) e soprattutto alla notevole diminuzione dell'importo in essere dei prestiti che si iscrive nella logica del calo di attività della CECA vicina alla scadenza. L'11 settembre 1996 (2), la Commissione ha ribadito la propria volontà di mantenere una riserva pari al 100 % dei prestiti in corso dopo il 2002 senza garanzie di Stato. A tal fine, il fondo deve essere aumentato ogni anno fino al 2002. Il coefficiente di solvibilità si avvicinerà progressivamente al 100 %.

Accantonamento per grandi rischi

1.4. La scadenza del trattato di Parigi nel 2002 ha già una notevole incidenza sul livello di attività della CECA. Il suo portafoglio di prestiti attivi diminuisce progressivamente concentrandosi su un numero di debitori sempre più esiguo. Il rischio indotto dalla concentrazione degli impegni assunti nei confronti di terzi, ha formato oggetto di una direttiva del Consiglio sulla vigilanza ed il controllo dei grandi fidi degli enti creditizi (3). Al paragrafo 1.5 della relazione annuale sulla CECA per l'esercizio 1994 e al paragrafo 1.6 della relazione annuale sulla CECA per l'esercizio 1995 (4), la Corte ha ricordato i due limiti imposti dalla direttiva.

1.5. Per ovviare al rischio connesso a questo concentramento, la Commissione ha costituito nel 1995 un accantonamento per grandi rischi il cui importo è calcolato in funzione dell'entità dei superamenti dei predetti limiti conformemente all'allegato VI della direttiva 93/6/CEE del Consiglio (5). Benché quest'ultima non si applichi in realtà alla situazione della CECA, questo approccio è espressione di una politica sufficientemente prudente in termini di superamenti derivanti da operazioni passate. L'importo dell'accantonamento è sceso da 36 Mio ECU al 31 dicembre 1996 a 27 Mio ECU al 31 dicembre 1997. L'evoluzione è dovuta al calo degli attivi a seguito dei rimborsi effettuati nel 1997.

Rettifiche di valore specifiche

1.6. Conformemente alle direttive del Consiglio concernenti i conti annuali (6) (7), gli elementi dell'attivo del bilancio finanziario devono essere rivalutati singolarmente e formare oggetto, se del caso, di rettifiche di valore specifiche. L'importo figurante nel bilancio finanziario a titolo di rettifiche di valore specifiche relative a prestiti concessi, interessi compresi, è passato da 193 Mio ECU al 31 dicembre 1996 a 170 Mio ECU al 31 dicembre 1997 (8). Questo calo del 12 % è imputabile alla revisione del calcolo della rettifica di valore relativa a un importante debitore inadempiente il cui debito aveva formato oggetto di ristrutturazione.

1.7. Per gli altri debitori a rischio, vale a dire i cui debiti nei confronti della CECA non sono coperti da garanzie di prim'ordine (9), la Commissione ne ha analizzato la situazione finanziaria ed effettuato le necessarie rettifiche di valore. Non vi sono stati nuovi debitori inadempienti nel 1997.

Evoluzione delle spese e delle risorse della CECA

1.8. Gli impegni del bilancio operativo della CECA (BOC) hanno continuato a diminuire nel 1997 (10 %, cfr. la tabella 1), mentre le risorse dell'esercizio sono aumentate notevolmente ben oltre le previsioni, soprattutto per due motivi. Da un lato i consistenti annullamenti [195,2 Mio ECU, di cui oltre la metà provenienti da bonifici in virtù dell'articolo 56, paragrafo 2, lettera a)] e dall'altro la rivalutazione dei crediti nei confronti di un debitore importante a seguito della ristrutturazione del suo debito (cfr. il paragrafo 1.6). L'eccedenza registrata ha consentito di destinare 31,3 Mio ECU supplementari al fondo di garanzia e di aumentare di netti 224,9 Mio ECU l'accantonamento disponibile per il finanziamento del BOC (cfr. la tabella 2), rafforzando notevolmente i fondi propri della CECA (cfr. la tabella 3). Questo accantonamento per il finanziamento dei futuri bilanci operativi dovrà consentire di ovviare all'azzeramento del prelievo CECA avvenuto nel 1998 e sarà quindi utilizzato negli esercizi 1998-2002.

Evoluzione del bilancio finanziario della CECA

1.9. Tra il 31 dicembre 1996 e il 31 dicembre 1997 il bilancio finanziario complessivo della CECA registra una flessione di 1 080 Mio ECU (del 15,4 %) (cfr. la tabella 4). Questo calo è dovuto principalmente alla riduzione dell'importo in essere dei prestiti attivi su fondi provenienti da prestiti assunti: nel 1997, la CECA ha ricevuto 1 661 Mio ECU a titolo di rimborso prestiti e ha versato soli 541,2 Mio ECU per nuovi prestiti.

1.10. Il volume dei nuovi prestiti erogati è raddoppiato rispetto all'esercizio 1996 (cfr. la tabella 5). L'aumento dei prestiti versati in virtù dell'articolo 56, paragrafo 2, lettera a) è dovuto al versamento degli ultimi prestiti ammissibili, la domanda per i quali era pervenuta alla CECA prima del 31 dicembre 1996, data limite per la loro presentazione. Per quanto concerne i prestiti versati a titolo dell'articolo 54, la CECA ne ha corrisposti sei per la ristrutturazione e l'ammodernamento delle imprese siderurgiche (articolo 54, primo comma) e due per il sostegno al consumo di acciaio comunitario (articolo 54, secondo comma).

1.11. Al paragrafo 2.9 della sua relazione annuale sulla CECA (esercizio 1995), la Corte aveva rilevato che l'ammontare dei prestiti versati dalla CECA per la costruzione del ponte-tunnel del «Grande Belt» era di circa due volte superiore a quello ammissibile in base al valore dell'acciaio comunitario utilizzato per il progetto. La Commissione ha così risposto di non voler rinnovare la parte dei prestiti che sarebbero giunti a scadenza nel 1997. La Corte prende atto del fatto che i prestiti in causa sono stati effettivamente rimborsati nel 1997 senza rinnovo e che l'ammontare del prestito CECA ancora in essere per il progetto (fino al 2001) resta nei limiti prescritti.

1.12. L'importo in essere dei prestiti attivi concessi su prestiti passivi, pari a 3 600 Mio ECU al 31 dicembre 1997, scenderà a circa 715 Mio ECU al 23 luglio 2002 (prima delle rettifiche di valore). Il 90 % circa non è coperto da garanzia di prim'ordine. L'ultimo di questi prestiti giungerà a scadenza nel 2019. Questi importi sono calcolati sulla base dei prestiti versati anteriormente al 31 dicembre 1997. In base ad una decisione della Commissione (10) non vi dovranno più essere nuovi prestiti comportanti immobilizzo di riserve e che dureranno oltre la scadenza del trattato CECA.

1.13. I conti di tesoreria, che rappresentano il 34 % dell'attivo della CECA al 31 dicembre 1997, costituiscono la seconda voce in ordine di importanza dopo i prestiti attivi. I conti in questione nonché le loro principali contropartite al passivo figurano nella tabella 6.

Conclusione

1.14. L'esercizio 1997 è stato largamente eccedentario soprattutto per via di un importo ingente di annullamenti d'impegni, il che ha consentito alla CECA di rafforzare notevolmente la sua solvibilità, di costituire degli accantonamenti e di effettuare le necessarie rettifiche di valore. In vista della scadenza del trattato, le riserve accumulate dovranno servire a coprire le attività di bilancio nonostante l'azzeramento del prelievo CECA avvenuta nel 1998 e portare gradualmente il fondo di garanzia ad un livello corrispondente al 100 % dell'importo in essere, escluse le rettifiche di valore specifiche e i prestiti sprovvisti della garanzia di uno Stato membro, che sono ancora in corso fino al 23 luglio 2002.

CAPITOLO 2 DICHIARAZIONE DI AFFIDABILITÀ RELATIVA ALLA CECA

2.1. Conformemente all'articolo 45C del trattato che istituisce la Comunità europea del carbone e dell'acciaio (CECA), la Corte ha esaminato i conti della CECA allo scopo di presentare al Parlamento europeo e al Consiglio una dichiarazione relativa all'affidabilità dei conti e alla legittimità e regolarità delle relative operazioni.

2.2. I conti esaminati sono il rendiconto finanziario della CECA al 31 dicembre 1997, elaborato sotto la responsabilità della Commissione e pubblicato nella Gazzetta ufficiale delle Comunità europee (11).

2.3. Nella sua relazione sul rendiconto finanziario della CECA al 31 dicembre 1997 (12), relazione che corrisponde alla dichiarazione di affidabilità relativa ai conti e che è pubblicata unitamente al rendiconto finanziario, la Corte conclude che quest'ultimo presenta «fedelmente il patrimonio e la situazione finanziaria della Comunità europea del carbone e dell'acciaio al 31 dicembre 1997, nonché il risultato delle sue operazioni per l'esercizio chiuso alla stessa data»

2.4. Inoltre, per accertare la legittimità e la regolarità delle operazioni relative ai conti della CECA per l'esercizio 1997, la Corte ha effettuato i propri controlli in conformità delle norme di controllo generalmente ammesse a livello internazionale. In particolare essa si è basata sull'analisi dei sistemi e sulle verifiche svolte.

2.5. A giudizio della Corte, le operazioni presentano, nel loro insieme un grado sufficiente di legittimità e di regolarità

La presente relazione è stata adottata dalla Corte dei conti a Lussemburgo, nella riunione del 14 e 15 ottobre 1998.

Per la Corte dei conti

Bernhard FRIEDMANN

Presidente

>SPAZIO PER TABELLA>

>SPAZIO PER TABELLA>

>SPAZIO PER TABELLA>

>SPAZIO PER TABELLA>

>SPAZIO PER TABELLA>

>SPAZIO PER TABELLA>

(1) Direttiva 89/647/CEE del Consiglio, del 18 dicembre 1989, relativa al coefficiente di solvibilità degli enti creditizi (GU L 386 del 30.12.1989, pag. 14).

(2) Questioni legate alla scadenza del trattato CECA - attività finanziarie [PV (96) 1306]. Deliberazione sulla base dei documenti SEC (96) 1492 fino a /3.

(3) Direttiva 92/121/CEE del Consiglio, del 21 dicembre 1992, sulla vigilanza ed il controllo dei grandi fidi degli enti creditizi (GU L 29 del 5.2.1993, pag. 1).

(4) Relazione annuale della Corte dei conti sulla CECA (esercizio 1994) (GU C 329 del 7.12.1995, pag. 3). Relazione annuale della Corte dei conti sulla CECA (esercizio 1995) (GU C 377 del 13.12.1996, pag. 3). I limiti riguardano il volume degli impegni che la CECA può assumere presso la stessa controparte (cliente o gruppo di clienti):

- il totale degli impegni assunti nei confronti di un unico terzo non può superare il 25 % dei fondi propri della CECA,

- il volume complessivo dei «grandi fidi» non deve superare l'800 % dei fondi propri. Si ha un «grande fido» quando l'ammontare complessivo degli impegni nei confronti di un unico terzo è pari o superiore al 10 % dei fondi propri.

(5) Direttiva 93/6/CEE del Consiglio, del 15 marzo 1993, relativa all'adeguatezza patrimoniale delle imprese di investimento e degli enti creditizi (GU L 141 dell'11.6.1993, pag. 1).

(6) Quarta direttiva del Consiglio, del 25 luglio 1978, basata sull'articolo 54, paragrafo 3, lettera g), del trattato e relativa ai conti annuali di taluni tipi di società (78/660/CEE) (GU L 222 del 14.8.1978).

(7) Direttiva 86/635/CEE del Consiglio, dell'8 dicembre 1986, relativa ai conti annuali e ai conti consolidati delle banche e degli altri istituti finanziari (GU L 372 del 31.12.1986).

(8) Rendiconto finanziario della CECA al 31 dicembre 1997: rettifiche di valore specifiche sui prestiti (170 Mio ECU, nota 5.1).

(9) Sono considerate garanzie di prim'ordine le garanzie di uno Stato membro dell'UE o le garanzie assimilate (enti pubblici o gruppi industriali statali degli Stati membri) e le garanzie bancarie.

(10) Ristrutturazione dell'attività di prestito passivo/attivo in vista della scadenza del trattato (GU C 175 del 28.6.1994).

(11) Rendiconto finanziario della CECA al 31 dicembre 1997 (GU C 255 del 13.8.1998).

(12) Relazione sul rendiconto finanziario della CECA al 31 dicembre 1997 (GU C 255 del 13.8.1998).

RISPOSTA DELLA COMMISSIONE

La Commissione non ha osservazioni da fare. Essa si compiace del fatto che la relazione della Corte dei conti non contenga alcuna critica e che sia stata presentata una proposta di dichiarazione di affidabilità.