[pic] | AZ EURÓPAI KÖZÖSSÉGEK BIZOTTSÁGA |

Brüsszel, 2009.9.23.

COM(2009) 503 végleges

2009/0144 (COD)

Javaslat:

AZ EURÓPAI PARLAMENT ÉS A TANÁCS RENDELETE

az Európai Értékpapír-piaci Felügyeleti Hatóság létrehozásáról

{COM(2009) 499 végleges}{COM(2009) 500 végleges}{COM(2009) 501 végleges}{COM(2009) 502 végleges}{SEC(2009) 1233}{SEC(2009) 1234}{SEC(2009) 1235}

INDOKOLÁS

1. A javaslat háttere

A pénzügyi válság jelentős, konkrét eseteket és a pénzügyi rendszer egészét egyaránt érintő hiányosságokat tárt fel a pénzügyi felügyelet terén. Barroso elnök ezért felkérte a Jacques de Larosière által elnökölt magas szintű szakértői csoportot, hogy az európai felügyeleti rendszer hatékonyabbá, integráltabbá és fenntarthatóbbá tétele érdekében tegyen javaslatokat az európai felügyeleti szabályok szigorítására. A csoport 2009. február 25-én előterjesztette jelentését. A csoport ajánlásai alapján a Bizottság a Tanács tavaszi ülésszakához címzett, 2009. márciusi közleményében elővezette az új európai pénzügyi felügyeleti architektúrára vonatkozó javaslatait. 2009. májusi közleményében a Bizottság bemutatta a javaslatok részleteit is:

- a Pénzügyi Felügyeletek Európai Rendszerének (European System of Financial Supervisors, ESFS) a létrehozása; e rendszer az új európai felügyeleti hatóságokkal együttműködő nemzeti pénzügyi felügyeletek hálózatából áll: az új hatóságok – az Európai Bankfelügyeleti Hatóság, az Európai Biztosítás- és Foglalkoztatóinyugdíj-felügyeleti Hatóság és az Európai Értékpapír-piaci Felügyeleti Hatóság – a jelenleg működő európai felügyeleti bizottságok[1] átalakításával jönnek létre, így a fölérendelt európai pénzügyi felügyeleti keret előnyei vegyülnek azzal a szaktudással, amelyet a helyi, az illetékességükbe tartozó intézményekhez legközelebb álló mikroprudenciális felügyeleti szervek biztosítanak; és

- az Európai Rendszerkockázati Testület (European Systemic Risk Board, ESRB) létrehozása, e testület a makrogazdaság alakulásából és a pénzügyi rendszer egészének alakulásából eredő pénzügyi stabilitási kockázatokat kíséri figyelemmel és értékeli. Az ESRB e célból korai figyelmeztetéseket adna ki az esetleg kialakuló rendszerszintű kockázatokról és adott esetben ajánlásokat tenne e kockázatok kezelésére[2].

2. Konzultáció az érdekeltekkel

A javaslatok kidolgozása során két nyilvános konzultációt tartottak. A Bizottság először, a Jacques de Larosière által elnökölt magas szintű szakértői csoport jelentését és a 2009. március 4-i bizottsági közlemény közzétételét követően, 2009. március 10. és április 10. között tartott konzultációt, amely a 2009. május 27-én közzétett, az európai pénzügyi felügyeletről szóló közlemény előkészítését célozta. A nyilvános észrevételek összefoglalója az alábbi internetcímen található:

http://ec.europa.eu/internal_market/consultations/docs/2009/fin_supervision/summary_en.pdf

A Bizottság 2009. május 27. és július 15. között tartotta a konzultáció második körét, amelyben az európai pénzügyi felügyeletről szóló közleményben előterjesztett, részletesebb reformtervekkel kapcsolatban várta az érdekeltek észrevételeit. A válaszadók többsége támogatta a javasolt reformokat, az ESRB-re és az ESFS-re vonatkozó javaslatokkal kapcsolatban pedig részletes észrevételeket tettek. A nyilvános észrevételek összefoglalója az alábbi internetcímen található:

http://ec.europa.eu/internal_market/consultations/docs/2009/fin_supervision_may/replies_summary_en.pdf

3. HATÁSVIZSGÁLAT

Az európai pénzügyi felügyeletről szóló májusi bizottsági közlemény hatásvizsgálata feltérképezte az ESFS és az ESRB létrehozásának főbb szakpolitikai lehetőségeit. Az ehhez a javaslathoz csatolt hatásvizsgálat részletesebben megvizsgálja e lehetőségeket. A második hatásvizsgálati jelentés a Bizottság honlapján elérhető.

4. A javaslat jogi elemei

Az Európai Bíróság elismerte[3], hogy a Szerződés 95. cikke, amely a belső piac létrehozását és működését szolgáló jogszabályok közelítését célzó intézkedésekre vonatkozik, megfelelő jogalap „a harmonizációs folyamat (…) megvalósításához való hozzájárulás feladatával megbízott közösségi szerv” létrehozásához, ha az ilyen szervre ruházott feladatok szorosan kapcsolódnak a nemzeti jogszabályokat közelítő uniós intézkedések tárgyához.

A pénzügyi és gazdasági válság valós és súlyos kockázatot jelent a belső piac stabilitására nézve. A stabil és megbízható pénzügyi rendszer helyreállítása és fenntartása elengedhetetlen előfeltétele a belső piacba vetett bizalom és az egységes piac megőrzésének, és ezáltal annak, hogy továbbra is fennálljanak és javuljanak a pénzügyi szolgáltatások teljes körűen integrált és működőképes belső piacának létrehozásához szükséges feltételek. A pénzügyi piacok mélyebb integrációja révén viszont javulnak a finanszírozás és a kockázatmegosztás feltételei, ami a gazdaság sokkokkal szembeni ellenálló képességét erősítheti. A pénzügyi integráció és a stabilitás tehát kölcsönösen erősíti egymást. Az ESFS létrehozása mellett egy egységes szabálykönyv kidolgozására is sor kerül, amelynek révén biztosítható, hogy a szabályokat az EU egészében egységesen alkalmazzák és ezáltal fokozzák a belső piac működőképességét. Az európai felügyeleti hatóságok feladata, hogy segítsék a tagállami hatóságokat a közösségi szabályok egységes értelmezésében és alkalmazásában.

Mivel a hatóságokra ruházandó feladatok szorosan kötődnek a pénzügyi válságra válaszul hozott, valamint a 2009. március 4-i és a május 27-i bizottsági közleményben bejelentett intézkedésekhez, az említett hatóságok a bíróság ítélkezési gyakorlatának megfelelően létrehozhatók az EK-Szerződés 95. cikke alapján.

A Közösség fellépése megszüntetheti a válság által felszínre hozott gyenge pontokat és olyan rendszert hozhat létre, amely összhangban van a pénzügyi szolgáltatások stabil és egységes európai uniós piacára vonatkozó célkitűzéssel, mivel a tagállami felügyeleteket erős közösségi hálózatba szervezi. A napi felügyelet súlypontja a tagállamok szintjén marad, azaz az egyes jogalanyok felügyelete továbbra is a nemzeti felügyeletek felelőssége. A rendelkezések így nem lépnek túl a célok eléréséhez feltétlenül szükséges mértéken. A javaslatok ezért összhangban vannak a Szerződés 5. cikkében meghatározott szubszidiaritás és arányosság elvével.

5. Költségvetési vonzatok

A jelenleg létező európai felügyeleti bizottságok hatékony európai felügyeleti hatóságokká alakítása jelentős erőforrásokat igényel, mind a személyzet, mind a költségvetés tekintetében. A javaslatok költségvetési vonzatainak áttekintése megtalálható a hatásvizsgálati jelentésben és a (javaslathoz csatolt) pénzügyi kimutatásban.

6. A javaslat részletes magyarázata

Az ágazati sajátosságok figyelembevétele érdekében a banki, a biztosítási és foglalkoztatóinyugdíj-, valamint az értékpapír-piaci hatóság létrehozásához három különálló rendelet szükséges. A vonatkozó javaslatok lényege ugyanakkor azonos. Az indokolás ezért először a közös elemeket veszi sorra, majd röviden érinti a három rendelet eltéréseit.

6.1. Az európai felügyeleti hatóságok létrehozása és jogállása

Az európai felügyeleti hatóságok célkitűzése a következőkhöz való hozzájárulás: i. a belső piac működőképességének fokozása, különösen a szabályozás és a felügyelet magas, hatékony és egyenletes szintje révén, ii. a betétesek, befektetők, biztosítottak és egyéb kedvezményezettek védelme, iii. a pénzügyi piacok integritásának, hatékonyságának és szabályos működésének biztosítása, iv. a pénzügyi rendszer stabilitásának megóvása és v. a nemzetközi felügyeleti koordináció erősítése. Az európai felügyeleti hatóságoknak e célból hozzá kell járulniuk a vonatkozó közösségi jog egységes, hatékony és eredményes alkalmazásához.

Az európai felügyeleti hatóságok a Közösség jogi személyiségű szervei lesznek, egyben kulcsfontosságú elemei a javasolt ESFS-nek. Utóbbi a felügyeletek hálózataként működik majd, amelynek tagjai a tagállamok hatóságai, az ágazatközi kérdések lefedésére az európai felügyeleti hatóságok vegyes bizottsága, és az Európai Bizottság. Küldetésük végrehajtása érdekében az európai felügyeleti hatóságoknak teljes függetlenséget kell élvezniük, azonban a Bizottságot is be kell vonniuk, ha intézményi okok vagy a Szerződés szerinti feladatok ezt megkívánják.

Az egyes európai felügyeleti hatóságok (Hatóságok) fő döntéshozó szerve a felügyelőtanács, amely a releváns tagállami felügyeletek vezetőiből, valamint az adott hatóság elnökéből áll. A Hatóság vezetőjének és képviselőjének szerepét az elnök tölti be, aki a felügyelőtanács és az igazgatótanács ülésein is elnököl. Az egyes Hatóságok napi irányítását az ügyvezető igazgató végzi. Ami az új európai felügyeleti hatóságok székhelyét illeti, a javaslat szerint célszerű megtartani a jelenlegi európai felügyeleti bizottságok székhelyét, mivel így gyorsan és hatékonyan lebonyolítható az új rendszerre való átállás. Az európai felügyeleti hatóságok belső felépítésével a 6.3. szakasz foglalkozik részletesebben.

6.2. Az európai felügyeleti hatóságok feladatai és hatásköre

Az európai felügyeleti hatóságok átveszik a jelenlegi felügyeleti bizottságok összes feladatát, emellett további feladatokat, konkrét jogi hatáskört és nagyobb felelősséget kapnak, amint azt a 2009. május 27-i bizottsági közlemény meghatározta és az Európai Tanács 2009. június 18-19-én megerősítette.

6.2.1. Technikai standardok kidolgozása

Az Európai Tanács jóváhagyta a Bizottság javaslatát, miszerint célszerű lenne létrehozni egy egységes európai uniós szabálykönyvet, amely az egységes piac minden pénzügyi intézményére alkalmazandó. E célból fel kell tárni és meg kell szüntetni a közösségi jogot átültető tagállami jogszabályok azon különbségeit, amelyek kivételekből, eltérésekből, betoldásokból és kétértelmű rendelkezésekből erednek, hogy ezáltal létrehozható és alkalmazható legyen ez az alapvető harmonizált szabálygyűjtemény. E munkát segítve a Hatóságok a releváns ágazati jogszabályok meghatározott területein technikai standardokat dolgoznak ki. A standardok révén megerősödik a Lámfalussy-rendszer 3. szintje, amely eddig csak nem kötelező erejű iránymutatásokat fogadhatott el. A Hatóságok azon fokozottan technikai jellegű ügyek területén dolgozhatnának ki standardokat, amelyek esetében egységes feltételeket kell teremteni a közösségi jogszabályok alkalmazásához. Ezek az ügyek nem igényelnek szakpolitikai döntéseket, tartalmukat szorosan behatárolják az 1. szinten elfogadott közösségi intézkedések (a vonatkozó közösségi jogszabályok szükséges módosításainak részletes magyarázata a javaslatot kísérő bizottsági szolgálati munkadokumentumban található). A standardoknak az európai felügyeleti hatóságok általi kidolgozásával biztosítható, hogy a standardok teljes mértékben hasznosítsák a nemzeti felügyeletek speciális szaktudását.

A technikai standardokat a Hatóság a felügyelőtanács tagjainak minősített többségével fogadja el, a Szerződés 205. cikkével összhangban. A Közösség jogrendje előírja, hogy a Bizottság ezt követően rendeletek vagy határozatok formájában jóváhagyja ezeket a standardokat, hogy ezáltal közvetlen joghatással ruházza fel őket. Rendkívüli esetekben, és kizárólag a Közösség érdekében, a Bizottság dönthet úgy, hogy a standardokat csak részben, vagy módosítva fogadja el, vagy hogy egyáltalán nem fogadja el; ilyen esetekben döntésének indoklását a Hatóság tudomására kell hoznia. A Bizottság javaslata nem sérti a jövőbeli eljárásokra vonatkozó, egy új Szerződésre való átállás keretében folytatott tárgyalásokat.

Az érdekeltekkel folytatott konzultáció céljából minden európai felügyeleti hatóság mellett létrehoznak egy úgynevezett érdekképviseleti csoportot, amely az ágazat képviselőiből, a pénzügyi ágazat munkavállalóiból és a pénzügyi szolgáltatások használóiból áll. E tagcsoportok relatív arányát ki kell egyensúlyozni, hogy a csoportban egyikük se rendelkezzen erőfölénnyel a többivel szemben. A technikai standardokkal nem szabályozott területeken az európai felügyeleti hatóságok, csakúgy mint a jelenlegi európai felügyeleti bizottságok, nem kötelező erejű iránymutatásokat és ajánlásokat bocsáthatnak ki a nemzeti felügyeleti hatóságok és pénzügyi intézmények, valamint a piaci szereplők számára. Ha a nemzeti hatóságok valamely konkrét esetben figyelmen kívül hagyják ezeket az iránymutatásokat és ajánlásokat, döntésük okait fel kell fedniük a Hatóságnak.

6.2.2. A közösségi szabályok következetes alkalmazását biztosító hatáskör

A szabályok alkalmazása során néha még az egyetlen harmonizált szabályrendszer esetében is felmerülhetnek eltérő vélemények a közösségi jogszabályok értelmezésével kapcsolatban. A tagállamokkal szembeni jogsértési eljárások indítására vonatkozó bizottsági jogkör sérelme nélkül, célszerű, hogy az európai felügyeleti hatóságok a rájuk ruházott általános hatáskör révén hozzájáruljanak a közösségi jogszabályok egységes alkalmazásának biztosításához. E célból ki kell alakítani egy mechanizmust, amelynek révén fel lehet lépni azon nemzeti felügyeleti hatóságokkal szemben, amelyek a megítélés szerint eltérnek a hatályos közösségi jogszabályoktól (beleértve a 6.2.1. pontban említett technikai standardokat is). A mechanizmus három különböző lépést tesz lehetővé:

Először, az európai felügyeleti hatóságok saját kezdeményezésre, vagy a tagállami felügyeletek valamelyikének vagy a Bizottságnak a kérésére megvizsgálják az eseteket és szükség esetén cselekvésre felkérő ajánlást intéznek a felügyeleti hatósághoz. Az ajánlásban a közösségi jogszabályok betartására vonatkozó általános kötelezettség alapján felkérnék a felügyeleti hatóságot, hogy egy hónapon belül feleljen meg az ajánlásnak.

Másodszor, ha az ajánlást nem követik, az Európai Bizottság – miután az európai felügyeleti hatóság tájékoztatta, vagy saját kezdeményezésre – határozatot hozhat, amelyben felkéri a nemzeti felügyeleti hatóságot valamely konkrét intézkedés meghozatalára vagy valamely cselekvés mellőzésére. A nemzeti hatóság a határozat kézhezvételétől számított tíz munkanapon belül tájékoztatja a Bizottságot és az európai felügyeleti hatóságot a határozat végrehajtása érdekében hozott vagy hozandó intézkedéseiről.

Harmadszor, ha kivételes esetben a felügyeleti hatóság még ekkor sem teljesíti az elvárásokat, az európai felügyeleti hatóság utolsó lehetőségként a pénzügyi intézményeknek címzett határozatot fogadhat el azon közösségi jogszabályok tekintetében, amelyek rájuk közvetlenül alkalmazandók (rendeletek). Ez nem sérti a Bizottság jogát saját határozatának kikényszerítésére.

6.2.3. Fellépés vészhelyzetekben

Az európai felügyeleti hatóságok általános koordinációs szerepet töltenek be a nemzeti felügyeleti hatóságok között, különösen olyan káros fejlemények esetén, amelyek veszélyeztethetik az európai uniós pénzügyi rendszer szabályos működését és integritását. Egyes vészhelyzetekben azonban a koordináció nem mindig elégséges, hiszen a nemzeti felügyeletek külön-külön nem rendelkeznek a határokon átnyúló válságok gyors kezeléséhez szükséges eszközökkel. Vészhelyzetekben ezért lehetővé kell tenni az európai felügyeleti hatóságok számára, hogy a nemzeti felügyeleteket konkrét közös intézkedések meghozatalára kötelezhessék. A határokon átnyúló vészhelyzetek fennállásának megállapítása bizonyos fokú mérlegelést igényel, így célszerű azt az Európai Bizottságra hagyni, a jogi biztosítékokról szóló rendelkezés figyelembevétele mellett (lásd a 6.2.11. pontot). Ezzel párhuzamosan fel kell gyorsítani azt a munkát, amelynek célja az Európai Unió pénzügyi válságkezelési és -rendezési rendszereit – beleértve a kezességvállalási rendszereket és a tehermegosztást – erősítő, átfogó, határokon átnyúló keret kiépítése.

6.2.4. A nemzeti felügyeleti hatóságok közötti nézetkülönbségek rendezése

A javaslat egy új mechanizmust vezetne be annak biztosítására, hogy az adott nemzeti felügyeleti hatóság kellően figyelembe vegye a többi tagállam érdekeit, akár a felügyeleti kollégiumon belül is. Ha a felügyeleti hatóság nem ért egyet egy másik felügyeleti hatóság eljárásának formájával vagy tartalmával, és a vonatkozó jogszabály együttműködést, koordinációt vagy közös döntéshozatalt ír elő, a Hatóság az érintett felügyeleti hatóság kérésére segítséget nyújthat a közös álláspont kialakításában vagy az ügy rendezésében. A mechanizmus három lépést tesz lehetővé[4]:

Először, ha egy vagy több nemzeti felügyeleti hatóság egy nézetkülönbség miatt az európai felügyeleti hatóság segítségét kéri, utóbbi első lépésként egyeztető eljárást kezdeményezhet abból a célból, hogy a hatóságok próbáljanak meg egymás között megállapodásra jutni, szükség esetén a Hatóság, mint közvetítő bevonásával.

Másodszor, ha az egyeztető eljárás után nem született megállapodás, az európai felügyeleti hatóság határozattal rendezheti az ügyet[5]. Ez a megoldás azonban egyértelműen csak rendkívüli esetben választható, hiszen arra kell törekedni, hogy az érintett tagállami hatóságok már az egyeztető eljárás során megállapodjanak.

Harmadszor, ha a felügyeleti hatóság nem tartja be ezt a határozatot, a Hatóság a pénzügyi intézményeknek címzett határozatokat fogadhat el, amely meghatározza kötelezettségeiket azon közösségi jogszabályok tekintetében, amelyek rájuk közvetlenül alkalmazandók.

Ki kell emelni, hogy a vitarendezési mechanizmust csak lényeges kérdések eldöntésére szabad igénybe venni, például ha a felügyeleti hatóság cselekvése vagy tétlensége komoly hátrányos hatással jár a felügyeleti hatóság azon képességére, hogy egy vagy több tagállamban megvédje a betétesek, biztosítottak, befektetők, vagy a pénzügyi szolgáltatásokat igénybe vevők érdekeit, vagy az érintett tagállamok pénzügyi stabilitására. A Hatóság fenntartja a jogot, hogy amennyiben e követelmények nem teljesülnek, úgy ne kezdeményezzen egyeztető eljárást és ne hozzon határozatot. E szabályok a jogi biztosítékról szóló rendelkezés hatálya alá tartoznak (lásd a 6.2.11. pontot).

6.2.5. Felügyeleti kollégiumok

A felügyeleti kollégiumok az európai uniós felügyeleti rendszer központi elemét képezik és fontos szerepet játszanak a székhely szerinti és a fogadó tagállam hatóságai közötti információáramlás kiegyensúlyozásában. Az európai felügyeleti hatóságok hozzájárulnak a felügyeleti kollégiumok hatékony és következetes működésének ösztönzéséhez, és a közösségi jogszabályok minden kollégiumot átfogóan egységes alkalmazásának elősegítéséhez. Mindezek alapján az európai felügyeleti hatóságok megfigyelőként részt vehetnek a felügyeleti kollégiumokban és hozzáférhetnek a kollégium tagjai között megosztott releváns információkhoz.

6.2.6. Közös felügyeleti kultúra, feladatok és felelősségi körök átruházása, szakértői vizsgálat

Az európai felügyeleti hatóságok tevékeny szerepet játszanak a közös európai felügyeleti kultúra kialakításában, valamint a felügyeleti eljárások és gyakorlatok Közösségen belüli egységességének biztosításában. A közös felügyeleti kultúra a nemzeti felügyeleti hatóságok közötti nézetkülönbségek rendezésére szolgáló mechanizmussal együtt segítheti a bizalom és az együttműködés megteremtését, és bővítheti bizonyos feladatok és felelősségi körök felügyeletek közötti átruházásának lehetőségeit. Az európai felügyeleti hatóságok ezt azzal segítik elő, hogy azonosítják azokat a feladatokat és felelősségi köröket, amelyek átruházhatók vagy közösen gyakorolhatók, továbbá ösztönzik a legjobb gyakorlatok alkalmazását. E tekintetben bátorítják és elősegítik a közös felügyeleti csoportok létrehozását. Ezen túlmenően rendszeres időközönként szakértői vizsgálatot végeznek a nemzeti felügyeleti hatóságoknál.

6.2.7. Piaci fejlemények értékelése

A 2009. január 23-án elfogadott felülvizsgált bizottsági határozatok által a jelenlegi európai felügyeleti bizottságokra ruházott új feladatok egyike az, hogy felügyeljék, értékeljék és jelentsék a banki, a biztosítási és az értékpapír-ágazatban felmerülő tendenciákat, potenciális kockázatokat és sebezhető pontokat. Noha az európai uniós pénzügyi szektor makroprudenciális felügyeletéért a javasolt Európai Rendszerkockázati Testület lesz a felelős, az európai felügyeleti hatóságoknak folytatniuk kell a jelenlegi európai felügyeleti bizottságok e területen végzett munkáját, mivel: i. vizsgálataik más témára összpontosítanak, hiszen a mikroprudenciális elemzés alulról felfelé vizsgálódik, míg a makroprudenciális elemzés felülről lefelé halad, továbbá ii. elemzéseik hasznos segítségnek bizonyulhatnak az Európai Rendszerkockázati Testület munkájához.

6.2.8. Nemzetközi és tanácsadó szerep

E javaslatok révén a Bizottság egyértelmű választ ad a válság folyamán feltárt hiányosságokra és a G20 azon felhívására, miszerint a pénzügyi szolgáltatások vonatkozásában hozzon intézkedéseket egy erősebb és globálisan egységesebb szabályozási és felügyeleti rendszer kiépítésére. Az európai felügyeleti hatóságok hasznos kapcsolattartó pontként szolgálhatnak a harmadik országok felügyeleti hatóságai számára. Ezzel összefüggésben az európai felügyeleti hatóságok, az európai intézmények hatáskörének sérelme nélkül, igazgatási megállapodásokat köthetnek nemzetközi szervezetekkel és harmadik országok közigazgatásaival. Az európai felügyeleti hatóságok a harmadik országok felügyeleti szabályaira vonatkozó egyenértékűségi határozatok előkészítésében is segíthetnek. Ezenkívül, kérésre vagy saját kezdeményezésre, tanácsot adhatnak az Európai Parlamentnek, a Tanácsnak és a Bizottságnak, vagy véleményeket tehetnek közzé, amelyek a határokon átnyúló egyesülések és részesedésszerzések prudenciális értékelésére is kiterjedhetnek. A vélemények további biztosítékot jelenthetnek a határokon átnyúló jövőbeni egyesülések és felvásárlások megbízható és objektív értékeléséhez.

6.2.9. Információgyűjtés

A Hatóság kérésére a tagállamok felügyeleti hatóságai vagy egyéb hatóságai a Hatóság rendelkezésére bocsátják az e rendelet által ráruházott feladatok elvégzéséhez szükséges összes információt. Ezenkívül, a felügyeleti kollégiumokban tevékenykedő felügyeletekkel együttműködve, a felügyeleti kollégiumok munkájának megkönnyítése érdekében, a Hatóság meghatározza és szükség szerint összegyűjti a felügyeleti hatóságoktól az összes lényeges információt. Központi rendszert létesít és kezel, amellyel elérhetővé teszi az információkat a felügyeleti kollégiumokban részt vevő felügyeleti hatóságok számára. A nemzeti hatóságoknak elvben minden információt továbbítaniuk kell az európai felügyeleti hatóságoknak.

6.2.10. Kapcsolat az ESRB-vel

A javasolt európai uniós felügyeleti keret csak akkor működhet, ha az ESRB és az ESFS szorosan együttműködik. Tulajdonképpen a reform célja is az, hogy biztosítsa a makroprudenciális és a mikroprudenciális felügyelet zökkenőmentes együttműködését. Makroprudenciális felügyeleti szervként az ESRB-nek kellő időben érkező mikroprudenciális adatokra van szüksége, míg a mikroprudenciális felügyeletet végző nemzeti hatóságok az ESRB makroprudenciális környezetre való rálátását hasznosíthatnák. A rendeletek meghatározzák azokat az eljárásokat is, amelyeket az európai felügyeleti hatóságoknak az ESRB ajánlásaira válaszul kell követniük, és azt is, hogy miként kell élniük hatáskörükkel az egy vagy több nemzeti felügyeleti hatóságnak címzett ajánlások kellő időben történő nyomon követésének biztosítására.

6.2.11. Jogi biztosíték

A javaslat az Ecofin- és az Európai Tanács 2009. júniusi következtetésével összhangban (amely hangsúlyozza, hogy – a közösségi jog alkalmazásának sérelme nélkül, és elismerve a tagállamok esetleges potenciális vagy függő kötelezettségeit – az európai felügyeleti hatóságok által hozott határozatok nem gyakorolhatnak hatást a tagállamok költségvetési felelősségére) jogi biztosítékokról szóló rendelkezést vezet be. E rendelkezés értelmében, ha valamely tagállam szerint a rendelet 10. cikke (vészhelyzet) vagy 11. cikke (nézetkülönbségek rendezése) alapján hozott határozat hatással van pénzügyi felelősségére, akkor értesítheti a Hatóságot és a Bizottságot arról, hogy a nemzeti felügyeleti hatóság nem szándékozik végrehajtani a Hatóság határozatát, egyértelműen bemutatva, hogy a Hatóság határozata miként gyakorol hatást költségvetési felelősségére. A Hatóság egy hónapon belül tájékoztatja a tagállamot arról, hogy fenntartja, módosítja vagy visszavonja határozatát. Amennyiben a Hatóság fenntartja határozatát, a tagállam az ügyet a Tanács elé viheti, ezzel a határozat felfüggesztésre kerül. A Tanács két hónapon belül minősített többséggel eldönti, hogy a határozatot fenn kell-e tartani vagy vissza kell-e vonni. A 10. cikk alapján elfogadott határozatok esetében a vészhelyzetekben szükséges gyors döntéshozatal miatt gyorsított eljárást kell alkalmazni.

6.3. Az európai felügyeleti hatóságok és az ESFS felépítése

Minden európai felügyeleti hatóság a következőkből áll: i. felügyelőtanács; ii. igazgatótanács; iii. elnök; és iv. ügyvezető igazgató. A három hatóság mellé egy közös fellebbezési tanácsot kell létrehozni.

6.3.1. Felügyelőtanács

A felügyelőtanács az európai felügyeleti hatóságok legfőbb döntéshozó szerve, amely többek között az indokolás 6.2. szakaszában ismertetett technikai standardok, vélemények, ajánlások és határozatok elfogadásáért felel. A felügyelőtanács a következő tagokból áll:

- az adott európai felügyeleti hatóság elnöke, aki a tanács ülésein elnököl, de szavazati joggal nem rendelkezik;

- az egyes tagállamok vonatkozó nemzeti felügyeleti hatóságának vezetője;

- a Bizottság egy képviselője, aki nem rendelkezik szavazati joggal;

- az Európai Rendszerkockázati Testület egy képviselője, aki nem rendelkezik szavazati joggal;

- a másik két európai felügyeleti hatóság egy-egy képviselője, akik nem rendelkeznek szavazati joggal; és

- adott esetben a felügyelőtanács engedélye alapján részt vevő megfigyelők.

Fő szabályként a felügyelőtanács egyszerű többséggel hozza határozatait, kivéve azokat, amelyek a technikai standardok és iránymutatások kidolgozásával kapcsolatosak, és azokat, amelyek a pénzügyi rendelkezésekre vonatkoznak, amelyek esetében minősített többséggel határoznak. A felügyelőtanács e célból vitarendezési munkacsoportokat hozhat létre. A végső határozatot azonban a munkacsoport javaslata alapján a felügyelőtanács fogadja el.

6.3.2. Igazgatótanács

Az igazgatótanács biztosítja, hogy a hatóság teljesítse küldetését és elvégezze a rábízott feladatokat. Különösen a Hatóság éves munkaprogramjának elkészítéséért és az eljárási szabályzat elfogadásáért felel, emellett központi szerepe van a hatóság költségvetésének elfogadásában. Az igazgatótanács az európai felügyeleti hatóság elnökéből, a Bizottság képviselőjéből és a felügyelőtanács által tagjai sorából választott négy személyből áll, akik függetlenül és pártatlanul a Közösség érdekében járnak el. Az ügyvezető igazgató szavazati jog nélkül részt vehet az igazgatótanács ülésein.

6.3.3. Az elnök és az ügyvezető igazgató

Az európai felügyeleti hatóságot teljes munkaidőben a független elnök képviseli, aki a felügyelőtanács munkájának előkészítéséért felelős, valamint a felügyelőtanács és az igazgatótanács ülésein elnököl. Az európai felügyeleti hatóságok napi tevékenységeit azonban az ügyvezető igazgató irányítja, aki az elnökhöz hasonlóan a feladatát teljes munkaidőben ellátó független szakember. Ő a felelős az éves munkaprogram végrehajtásáért és ő hozza meg a hatóság működésének biztosításához szükséges intézkedéseket. Mindkettejüket a felügyelőtanács választja, érdemeik, szakértelmük, a pénzügyi intézményekkel és piacokkal kapcsolatos ismereteik és a pénzügyi felügyelet és szabályozás szempontjából lényeges tapasztalataik alapján, nyílt kiválasztási eljárással. A felügyelőtanács által az elnöki posztra jelölt személyt az Európai Parlamentnek meg kell erősítenie. Mindkét poszt hivatali ideje öt évre szól és megújítható. A meghosszabbítás a felügyelőtanács által készített értékelés eredményétől függ.

6.3.4. Az európai felügyeleti hatóságok vegyes bizottsága

A javasolt struktúrán belül alapvetően fontos, hogy a szektorok között együttműködés alakuljon ki, mivel az aktuális piaci tendenciák és tények csak így vehetők figyelembe. A három új európai felügyeleti hatóság közötti kölcsönös egyetértést, együttműködést és egységes felügyeleti megközelítést az európai felügyeleti hatóságok vegyes bizottsága fogja biztosítani. A szektorok közötti ügyekkel, például a pénzügyi konglomerátumok kérdésével a vegyes bizottság egy külön e célból létrehozandó albizottsága foglalkozik majd, amely az egyenlő versenyfeltételekről is gondoskodik. Míg a tényleges határozatokat, például a pénzügyi konglomerátumokról szóló irányelvvel kapcsolatban, az európai felügyeleti hatóságok egyedileg hozzák meg, a vegyes bizottság gondoskodik arról, hogy a közös határozatokat az európai felügyeleti hatóságok párhuzamosan hozzák meg.

6.3.5. Fellebbezési tanács

A fellebbezési rendszer révén bármely természetes vagy jogi személy, beleértve a nemzeti felügyeleti hatóságokat is, első fokon a fellebbezési tanácshoz fordulhat jogorvoslatért az európai felügyeleti hatóságok olyan határozatával szemben, amelynek célja a közösségi szabályok egységes alkalmazásának biztosítása (9. cikk), fellépés vészhelyzetekben (10. cikk), vagy a nézetkülönbségek rendezése (11. cikk). A fellebbezési tanács a három európai felügyeleti hatóság közös szerve, azaz banki, biztosítási és értékpapír-piaci ügyekkel egyaránt foglalkozik. A fellebbezési tanács hat tagból és hat póttagból áll majd, akik megfelelő tudással és ismeretekkel rendelkeznek, és nem tartoznak a nemzeti felügyeleti hatóságok vagy más nemzeti vagy közösségi intézmények azon alkalmazottai közé, akik a Hatóság tevékenységében részt vesznek. Az egyes európai felügyeleti hatóságok igazgatótanácsai egyenként két tagot és két póttagot jelölnek a fellebbezési tanácsba, az Európai Bizottság által javasolt szűk körű listáról.

6.4. Pénzügyi rendelkezések

Ezek a rendelkezések főként az európai felügyeleti hatóságok költségvetési kérdéseivel foglalkoznak, és kiemelik, hogy a Hatóságok bevételei különböző forrásokból származhatnak, például a nemzeti felügyeleti hatóságok kötelező hozzájárulásaiból, a Közösség támogatásából, vagy az ágazati szereplők által fizetett díjakból. Meghatározzák továbbá a költségvetés éves megalkotásának, végrehajtásának és ellenőrzésének folyamatát. Az irányadó jogszabály a költségvetési rendelet 158. cikke alapján létrehozott szervekre vonatkozó költségvetési keretrendelet.

6.5. Általános és záró rendelkezések

Az általános rendelkezések gyakorlati kérdéseket tisztáznak a személyzettel, az európai felügyeleti hatóságok felelősségével, a szakmai titoktartási szabályokkal, az adatvédelemmel, a dokumentumok hozzáférhetőségével, a nyelvi szabályokkal, a székhely-megállapodásokkal és a harmadik országok részvételével kapcsolatban. A tényleges tevékenység kezdetétől számított három éven belül, és azt követően minden harmadik évben a Bizottság jelentést tesz közzé az európai felügyeleti hatóságok és az e rendeletben lefektetett eljárások működéséről. A jelentés az európai uniós válságkezelés és -rendezés terén megvalósuló szabályozási és felügyeleti konvergencia eredményeit is értékeli.

6.6. A három rendelet közötti lényegi különbségek

A három javasolt rendelet közötti fő különbségek a Hatóságok célkitűzéseiből, hatóköréből, és a fogalommeghatározásokból adódnak, amelyek az adott szektorhoz és a hatályos közösségi jogszabályokhoz igazodnak. Emellett az Európai Tanács arra a következtetésre jutott, hogy az európai felügyeleti hatóságokat a hitelminősítő intézetekre vonatkozó felügyeleti hatáskörrel is fel kell ruházni. A hitelminősítő intézetek regisztrációját az ESMA végezné. Az ESMA felhatalmazást kapna továbbá olyan felügyeleti intézkedések meghozatalára, mint a regisztráció visszavonása vagy a hitelminősítések felügyeleti célú felhasználásának felfüggesztése. A felügyeleti hatáskörök közé tartozhatna még az információkérésre vonatkozó jogkör és a vizsgálatok vagy helyszíni ellenőrzések végzésére irányuló jogkör. Az ESMA hitelminősítő intézetekkel kapcsolatos feladatait és hatásköreit a hitelminősítő intézetekről szóló rendelet módosítása fogja tartalmazni.

2009/0144 (COD)

Javaslat:

AZ EURÓPAI PARLAMENT ÉS A TANÁCS RENDELETE

az Európai Értékpapír-piaci Felügyeleti Hatóság létrehozásáról

AZ EURÓPAI PARLAMENT ÉS AZ EURÓPAI UNIÓ TANÁCSA,

tekintettel az Európai Közösséget létrehozó szerződésre, és különösen annak 95. cikkére,

tekintettel a Bizottság javaslatára[6],

tekintettel az Európai Gazdasági és Szociális Bizottság véleményére[7],

tekintettel a Régiók Bizottságának véleményére[8],

tekintettel az Európai Központi Bank véleményére,

a Szerződés 251. cikkében megállapított eljárásnak megfelelően[9],

mivel:

(1) A 2007/2008. évi pénzügyi válság jelentős, konkrét eseteket és a pénzügyi rendszer egészét egyaránt érintő hiányosságokat tárt fel a pénzügyi felügyelet terén. A nemzeti szintű felügyeleti modellek nem tudtak lépést tartani az integrálódó és összekapcsolódó európai pénzügyi piacokkal, amelyeken a pénzügyi vállalkozások egyre gyakrabban határokon átnyúló tevékenységet folytatnak. A válság emellett komoly hiányosságokat tárt fel a nemzeti felügyeletek közötti együttműködés, koordináció, a közösségi jog alkalmazásában megvalósított következetesség és a bizalom terén is.

(2) A Jacques de Larosière által elnökölt magas szintű szakértői csoport 2009. február 25-én közzétett, a Bizottság kérésére készített jelentése megállapította, hogy a jövőbeni pénzügyi válságok kockázatának és súlyosságának csökkentése érdekében meg kell erősíteni a felügyeleti keretet, és a közösségi pénzügyi szektor felügyeleti struktúrájának nagyszabású reformját ajánlotta A szakértői csoport továbbá arra a következtetésre jutott, hogy indokolt létrehozni a Pénzügyi Felügyeletek Európai Rendszerét, amely három európai felügyeleti hatóságból áll – egy az értékpapírszektor, egy a biztosítási és foglalkoztatóinyugdíj-szektor, egy pedig a bankszektor felügyeletére –, emellett javasolta az Európai Rendszerkockázati Testület létrehozását is.

(3) 2009. március 4-i, „Impulzusok az európai gazdaság élénkítéséhez" című közleményében[10] a Bizottság a Pénzügyi Felügyeletek Európai Rendszerét és az Európai Rendszerkockázati Testületet létrehozó jogszabályok kidolgozására tett javaslatot, 2009. május 27-i, „Európai pénzügyi felügyelet" című közleményében[11] pedig részletesebb információkkal szolgált az új felügyeleti keret lehetséges szerkezetéről.

(4) Az Európai Tanács 2009. június 19-i következtetéseiben azt ajánlotta, hogy hozzák létre a három új európai felügyeleti hatóságból álló Pénzügyi Felügyeletek Európai Rendszerét. A rendszer céljául a nemzeti felügyelet minőségének és következetességének javítását, a határokon átnyúlóan tevékenykedő csoportok felvigyázásának szigorítását, és az egységes piac összes pénzügyi piaci szereplőjére alkalmazandó egységes európai szabálykönyv létrehozását indokolt kitűzni. A Tanács kiemelte, hogy az európai felügyeleti hatóságokat a hitelminősítő intézetekre kiterjedő hatáskörrel is fel kell ruházni, és felkérte a Bizottságot, hogy készítsen elő konkrét javaslatokat a tekintetben, hogy a Pénzügyi Felügyeletek Európai Rendszere miként juthatna erős szerephez a válsághelyzetekben, miközben hangsúlyozta, hogy az európai felügyeleti hatóságok által hozott határozatok nem gyakorolhatnak hatást a tagállamok költségvetési felelősségére.

(5) A pénzügyi és gazdasági válság valós és súlyos kockázatot jelent a belső piac stabilitására nézve. A stabil és megbízható pénzügyi rendszer helyreállítása és fenntartása elengedhetetlen előfeltétele a belső piacba vetett bizalom és az egységes piac megőrzésének, és ezáltal annak, hogy továbbra is fennálljanak és javuljanak a pénzügyi szolgáltatások teljes körűen integrált és működőképes belső piacának létrehozásához szükséges feltételek. A pénzügyi piacok mélyebb integrációja révén viszont javulnak a finanszírozás és a kockázatmegosztás feltételei, ami a gazdaság sokkokkal szembeni ellenálló képességét erősítheti.

(6) A Közösség felügyeleti bizottságai jelenlegi formájukban lehetőségeik határához értek, e szervek feladata csak a Bizottságnak nyújtandó tanácsadás lehet. A Közösség nem maradhat olyan helyzetben, amelyben nincs mechanizmus annak biztosítására, hogy a nemzeti felügyeletek a határokon átnyúló tevékenységet végző intézmények esetében a lehető legjobb felügyeleti döntésekre jussanak; amelyben a nemzeti felügyeleti hatóságok között nem megfelelő az együttműködés és az információcsere; amelyben a szabályozási és felügyeleti követelmények különbözősége miatt a nemzeti hatóságok közös fellépéséhez körülményes megállapodásokra van szükség; amelyben az európai szintű problémákkal szemben legtöbbször csak tagállami szintű megoldások alkalmazhatók és amelyben ugyanannak a jogszabálynak különböző értelmezései vannak. Az új európai felügyeleti rendszer megszüntetné ezeket a hiányosságokat és olyan rendszert hozna létre, amely összhangban van a pénzügyi szolgáltatások stabil és egységes közösségi pénzügyi piacára vonatkozó célkitűzéssel, mivel a nemzeti felügyeleteket erős közösségi hálózatba szervezi.

(7) A Pénzügyi Felügyeletek Európai Rendszerét a nemzeti és a közösségi felügyeleti hatóságok hálózataként célszerű kialakítani, a pénzügyi piaci szereplők napi felügyeletét tagállami szinten hagyva, a határokon átnyúlóan tevékenykedő csoportok felügyeletében pedig központi szerepet biztosítva a felügyeleti kollégiumoknak. El kell érni továbbá a pénzügyi piaci szereplőkre és pénzügyi piacokra vonatkozó szabályok nagyobb harmonizációját és egységes alkalmazását. Indokolt létrehozni az Európai Értékpapír-piaci Felügyeleti Hatóságot, vele párhuzamosan pedig az Európai Biztosítás- és Foglalkoztatóinyugdíj-felügyeleti Hatóságot és az Európai Bankfelügyeleti Hatóságot (az európai felügyeleti hatóságokat).

(8) Indokolt, hogy az európai felügyeleti hatóságok a 2009/78/EK bizottsági határozattal[12] létrehozott európai bankfelügyelők bizottsága, a 2009/79/EK bizottsági határozattal[13] létrehozott európai biztosítás- és foglalkoztatóinyugdíj-felügyeletek bizottsága és a 2009/77/EK bizottsági határozattal létrehozott európai értékpapír-piaci szabályozók bizottsága[14] helyébe lépjenek, és átvegyék azok minden feladatát és hatáskörét. Az egyes Hatóságok hatókörét egyértelműen meg kell határozni, hogy a nemzeti felügyeleti hatóságok és a pénzügyi piaci szereplők képesek legyenek megállapítani a tevékenységi körükben illetékes hatóságot. Amennyiben intézményi okok vagy a Szerződés szerinti feladatok ezt megkívánják, a Bizottságot is be kell vonni a felügyeleti tevékenységek hálózatába.

(9) Az Európai Értékpapír-piaci Felügyeleti Hatóság (a Hatóság) tevékenységének előírt célja a belső piac működőképességének fokozása, különösen a szabályozás és a felügyelet magas, hatékony és egyenletes szintje révén – a tagállamok különböző érdekeinek figyelembevételével –, a befektetők védelme, a pénzügyi piacok integritásának, hatékonyságának és szabályos működésének biztosítása, a pénzügyi rendszer stabilitásának megóvása és a nemzetközi felügyeleti koordináció erősítése a gazdaság egészének érdekében, beleértve a pénzügyi piaci szereplőket és az egyéb érdekelteket, a fogyasztókat és a munkavállalókat is. Feladatai közé tartozik a felügyeleti konvergencia előmozdítása, tanácsadás az EU-s intézményeknek az értékpapír-piaci szabályozás és felügyelet, valamint a kapcsolódó vállalatirányítási és pénzügyi beszámolási ügyek területén. Céljai elérése érdekében szükséges és helyénvaló, hogy a Hatóság jogi személyiségű közösségi szerv legyen, továbbá jogi, közigazgatási és pénzügyi autonómiával rendelkezzen.

(10) Az Európai Bíróság a C-217/04 sz. ügyben (Egyesült Királyság kontra Európai Parlament és Tanács) 2006. május 2-án hozott ítéletében[15] elismerte, hogy a Szerződés 95. cikke, amely a belső piac létrehozását és működését szolgáló jogszabályok közelítését célzó intézkedésekre vonatkozik, megfelelő jogalap „a harmonizációs folyamat (…) megvalósításához való hozzájárulás feladatával megbízott közösségi szerv” létrehozásához, ha az ilyen szervre ruházott feladatok szorosan kapcsolódnak a nemzeti jogszabályokat közelítő uniós intézkedések tárgyához. A Hatóság céljai és feladatai – az illetékes nemzeti felügyeleti hatóságok támogatása a közösségi szabályok egységes értelmezésében és alkalmazásában, továbbá hozzájárulás a pénzügyi integrációhoz szükséges pénzügyi stabilitáshoz – szorosan kötődnek a pénzügyi szolgáltatások belső piacára vonatkozó közösségi joganyag célkitűzéseihez. A Hatóságot ezért a Szerződés 95. cikke alapján kell létrehozni.

(11) A tagállamok illetékes hatóságainak feladatait, beleértve az egymással és a Bizottsággal való együttműködést is, a következő jogi aktusok állapítják meg: a befektetőkártalanítási rendszerekről szóló 1997. március 3-i 97/9/EK európai parlamenti és tanácsi irányelv[16], a fizetési és értékpapír-elszámolási rendszerekben az elszámolások véglegességéről szóló 1998. május 19-i 98/26/EK európai parlamenti és tanácsi irányelv[17], az értékpapírok hivatalos tőzsdei jegyzésre történő bevezetéséről és az ilyen értékpapírokról közzéteendő információkról szóló 2001. május 28-i 2001/34/EK európai parlamenti és tanácsi irányelv[18], a pénzügyi biztosítékokról szóló megállapodásokról szóló 2002. június 6-i 2002/47/EK európai parlamenti és tanácsi irányelv[19], a pénzügyi konglomerátumhoz tartozó hitelintézetek, biztosítóintézetek és befektetési vállalkozások kiegészítő felügyeletéről szóló 2002. december 16-i 2002/87/EK európai parlamenti és tanácsi irányelv[20], a bennfentes kereskedelemről és a piaci manipulációról (piaci visszaélés) szóló 2003. január 28-i 2003/6/EK európai parlamenti és tanácsi irányelv[21], az értékpapírok nyilvános kibocsátásakor vagy piaci bevezetésekor közzéteendő tájékoztatóról és a 2001/34/EK irányelv módosításáról szóló 2003. november 4-i 2003/71/EK európai parlamenti és tanácsi irányelv[22], a nyilvános vételi ajánlatról szóló 2004. április 21-i 2004/25/EK európai parlamenti és tanácsi irányelv[23], a pénzügyi eszközök piacairól szóló 2004. április 21-i 2004/39/EK európai parlamenti és tanácsi irányelv[24], a szabályozott piacra bevezetett értékpapírok kibocsátóival kapcsolatos információkra vonatkozó átláthatósági követelmények harmonizációjáról szóló 2004. december 15-i 2004/109/EK európai parlamenti és tanácsi irányelv[25], a pénzügyi rendszereknek a pénzmosás, valamint terrorizmus finanszírozása céljára való felhasználásának megelőzéséről szóló 2005. október 26-i 2005/60/EK európai parlamenti és tanácsi irányelv[26], a fogyasztói pénzügyi szolgáltatások távértékesítéssel történő forgalmazásáról szóló 2002. szeptember 23-i 2002/65/EK európai parlamenti és tanácsi irányelv[27], a befektetési vállalkozások és hitelintézetek tőkemegfeleléséről (átdolgozott szöveg) szóló 2006. június 14-i 2006/49/EK európai parlamenti és tanácsi irányelv[28] – nem sértve az Európai Bankfelügyeleti Hatóság prudenciális felügyeletre vonatkozó hatáskörét –, az átruházható értékpapírokkal foglalkozó kollektív befektetési vállalkozásokról szóló 2009. július 13-i 2009/65/EK európai parlamenti és tanácsi irányelv[29], a(z) … irányelv (a jövőbeli ABAK-irányelv), és a(z) … rendelet (a jövőbeli, hitelminősítő intézetekről szóló rendelet), valamint az ezeken alapuló összes irányelv, rendelet és határozat, és a Hatóságra feladatokat ruházó bármely további közösségi intézkedés.

(12) A pénzügyi piaci szereplők fogalmának az e területen létező közösségi jogszabályok hatályába tartozó szereplők széles körére célszerű kiterjednie. Jogi személyek és magánszemélyek egyaránt beletartozhatnak. Ide tartozhatnak például a befektetési vállalkozások, az ÁÉKBV-k és alapkezelőik, az alternatívbefektetésialap-kezelők, a piacműködtetők, az elszámolóházak, a kiegyenlítési rendszerek, a hitelminősítő intézetek, a kibocsátók, az ajánlattevők, a befektetők, a szereplőket ellenőrző vagy azokban részesedéssel rendelkező személyek, a szereplők vezetésében részt vevő személyek, valamint minden olyan személy, akire az említett jogszabályok követelményei vonatkoznak. Indokolt ide számítani a pénzügyi intézményeket, például a hitelintézeteket és a biztosítókat is, amennyiben az e területen létező közösségi jogszabályok hatályába tartozó tevékenységeket végeznek. Az EU és harmadik országok illetékes hatóságai, továbbá a Bizottság nem tartozik e fogalommeghatározás körébe.

(13) Kívánatos, hogy a Hatóság az egyenlő versenyfeltételek biztosítása és a befektetők egyenlő bánásmódja érdekében elősegítse a befektetőkártalanítási rendszerek egységes megközelítését. Mivel a befektetőkártalanítási rendszerek a tagállamokban inkább a felvigyázás, mintsem a szabályozási felügyelet alá tartoznak, célszerű, hogy a Hatóság az e rendelet szerinti hatáskörét magára a befektetőkártalanítási rendszerre és annak üzemeltetőjére nézve is gyakorolhassa, hiszen az e területen a felügyeleti hatósággal egyenértékű szerepet tölt be.

(14) A pénzügyi szolgáltatásokra vonatkozó harmonizált technikai standardok létrehozása céljából hatékony eszközre van szükség, ezáltal – és az egységes szabálykönyv révén is – Európa-szerte biztosítható a versenyfeltételek egyenlősége, valamint a befektetők és a fogyasztók megfelelő védelme. A hatékonyság érdekében célszerű, hogy a Hatóság, mint igen speciális szaktudással rendelkező szerv, a közösségi jogban meghatározott területeken olyan technikai standardokat dolgozzon ki, amelyek nem igényelnek szakpolitikai döntéseket. A technikai standardokat a Bizottságnak a közösségi joggal összhangban jóvá kell hagynia, hogy ezáltal kötelező joghatással ruházza fel őket. Az előkészített technikai standardokat a Bizottságnak kell elfogadnia. Elfogadásukra módosított formában is sor kerülhet, például akkor, ha nem összeegyeztethetők a közösségi joggal, nem tartják tiszteletben az arányosság elvét, vagy szemben állnak a pénzügyi szolgáltatások belső piacának alapvető elveivel, amelyeket a pénzügyi szolgáltatásokat szabályozó közösségi joganyag tartalmaz. A standardok gyors és zökkenőmentes elfogadása érdekében a Bizottság számára határidőt kell szabni a jóváhagyásról szóló határozat meghozatalára.

(15) A technikai standardok kidolgozására e rendeletben meghatározott folyamat nem sérti a Bizottság azon jogát, hogy saját kezdeményezésre végrehajtási intézkedéseket fogadjon el a Lámfalussy-rendszer 2. szintje szerinti komitológiai eljárással, a vonatkozó közösségi jogszabályokkal összhangban. A technikai standardok által érintett ügyek nem igényelnek szakpolitikai döntéseket, tartalmukat az 1. szinten elfogadott közösségi intézkedések szabályozzák. A standardok Hatóság általi kidolgozásával biztosítható, hogy a standardok teljes mértékben hasznosítsák a nemzeti felügyeleti hatóságok speciális szaktudását.

(16) A technikai standardok által nem szabályozott területeken célszerű lehetővé tenni, hogy a Hatóság nem kötelező erejű iránymutatásokat és ajánlásokat bocsásson ki a közösségi jogszabályok alkalmazásáról. Az átláthatóság érdekében, és annak biztosítására, hogy a nemzeti felügyeleti hatóságok következetesen betartsák ezen iránymutatásokat és ajánlásokat, helyénvaló előírni, hogy a nemzeti hatóságok kötelesek legyenek megindokolni az iránymutatások és ajánlások be nem tartását.

(17) A közösségi jog helyes és teljes körű végrehajtása alapvető előfeltétele a pénzügyi piacok integritásának, hatékonyságának és szabályos működésének, a pénzügyi rendszer stabilitásának, továbbá a pénzügyi piaci szereplők egyenlő közösségi versenyfeltételeinek. Ezért olyan mechanizmust kell kialakítani, amelynek segítségével a Hatóság fel tud lépni a közösségi jog helytelen vagy nem kielégítő végrehajtásával szemben. Indokolt, hogy a mechanizmus olyan területeken legyen alkalmazható, ahol a közösségi jogszabályok egyértelmű és feltétel nélküli kötelezettségeket írnak elő.

(18) A közösségi jog helytelen vagy nem kielégítő végrehajtásával szembeni arányos fellépéshez háromszintű mechanizmust célszerű alkalmazni. Az első szinten a Hatóságnak jogot kell biztosítani arra, hogy kivizsgálhassa azokat a feltételezett eseteket, amikor a nemzeti hatóságok a felügyelet gyakorlása során helytelenül vagy nem kielégítően hajtják végre a közösségi jogot, majd erről nem kötelező ajánlást bocsásson ki.

(19) Arra az esetre, ha a nemzeti hatóság nem tartaná be az ajánlást, célszerű lehetővé tenni a Bizottság számára, hogy a közösségi jog betartása érdekében az érintett nemzeti hatóságnak címzett határozatot hozzon, ezáltal közvetlen joghatást teremtve, amely a nemzeti bíróságok és hatóságok előtt, és a Szerződés 226. cikke alapján is érvényesíthető.

(20) Arra a kivételes esetre, ha az illetékes hatóság tartósan tétlen maradna, célszerű lehetővé tenni a Hatóság számára, hogy utolsó lehetőségként a pénzügyi intézményeknek címzett határozatokat fogadjon el. E hatáskört olyan kivételes körülményekre kell korlátozni, amelyekben az illetékes hatóság nem tartja be a neki címzett határozatot és amelyekben a közösségi jog a jelenlegi[30] vagy jövőbeni európai uniós rendeletek értelmében közvetlenül alkalmazandó a pénzügyi intézményekre.

(21) A pénzügyi piacok integritásának és szabályos működésének, vagy a közösségi pénzügyi rendszer stabilitásának komoly veszélyeztetettsége esetén a Közösség gyors és összehangolt cselekvése szükséges. A Hatóságot ezért fel kell jogosítani arra, hogy a nemzeti felügyeleti hatóságokat a vészhelyzet orvoslására szolgáló konkrét intézkedésekre kötelezze. Mivel a vészhelyzet fennállásának megállapítása jelentős fokú mérlegelést igényel, az erre vonatkozó hatáskörrel a Bizottságot célszerű felruházni. A vészhelyzet eredményes kezelése érdekében az illetékes nemzeti felügyeleti hatóság tétlensége esetén célszerű feljogosítani a Hatóságot arra, hogy a válság hatásainak csökkentése és a piacokba vetett bizalom helyreállítása érdekében, utolsó lehetőségként, közvetlenül a pénzügyi piaci szereplőknek címzett határozatokat fogadjon el a közösségi jog azon területein, amelyek rájuk közvetlenül alkalmazandók.

(22) A hatékony és eredményes felügyelet biztosítása céljából és a különböző tagállamokbeli illetékes hatóságok álláspontjának kiegyensúlyozott figyelembevétele érdekében a Hatóságnak képesnek kell lennie az illetékes hatóságok közötti nézetkülönbségek kötelező erejű rendezésére, a felügyeleti kollégiumokra is kiterjedő hatállyal. Rendelkezni kell egy egyeztető eljárásról, amelynek során az illetékes hatóságok megállapodásra juthatnak. A Hatóság hatáskörének célszerű kiterjednie az együttműködési folyamatok eljárási kötelezettségeivel, valamint a közösségi jognak a felügyeleti határozatok céljaira történő értelmezésével és alkalmazásával kapcsolatos nézetkülönbségekre. Az ágazati jogszabályokban szereplő hatályos egyeztető eljárásokat tiszteletben kell tartani. Az érintett nemzeti felügyeleti hatóság tétlensége esetén célszerű feljogosítani a Hatóságot arra, hogy – utolsó lehetőségként – közvetlenül a pénzügyi piaci szereplőknek címzett határozatokat fogadjon el a közösségi jog azon területein, amelyek rájuk közvetlenül alkalmazandók.

(23) A felügyeleti kollégiumok fontos szerepet játszanak a határokon átnyúlóan tevékenykedő pénzügyi piaci szereplők hatékony, eredményes és egységes felügyeletében. A felügyeleti kollégiumok működésének és információcsere-folyamatainak egyszerűsítése céljából, valamint a közösségi jog kollégiumok általi alkalmazásával kapcsolatos konvergencia és egységesség előmozdítása érdekében a Hatóságnak teljes körű részvételi jogot kell adni a kollégiumokban.

(24) A feladatok és a felelősségi körök átruházása hasznos eszközként szolgálhat a felügyeleti hálózat működése során, hiszen csökkentheti a felügyeleti feladatok átfedéseit, előmozdíthatja az együttműködést, és ezáltal egyszerűsítheti a felügyeleti folyamatot és csökkentheti a pénzügyi intézmények terheit. A rendeletben ezért egyértelmű jogalapot kell biztosítani az ilyen átruházásra. A feladatok átruházása azt jelenti, hogy a feladatokat egy másik felügyeleti hatóság végzi el a felelős hatóság helyett, de a felügyeleti határozatok meghozatalának felelőssége az átruházó hatóságnál marad. A felelősségi körök átruházásával bizonyos felügyeleti ügyekben az egyik nemzeti felügyeleti hatóság, azaz a megbízott a saját nevében jogosult dönteni a másik nemzeti felügyeleti hatóság helyett. Az átruházásnál arra kell törekedni, hogy a felügyeleti hatáskör ahhoz a felügyelethez kerüljön, amely az átruházás tárgyát tekintve a legalkalmasabb pozícióban van. A felelősségi körök újraosztásának több oka lehet, például a nagyobb méretből vagy hatókörből eredő méretgazdaságossági előnyök, a csoportfelügyeleti összhang, vagy a szaktudás optimális kihasználása a nemzeti felügyeleti hatóságok között. A vonatkozó közösségi jogszabályok tovább pontosíthatják a felelősségi körök megállapodáson alapuló újraelosztásának szabályait. A Hatóságnak minden megfelelő eszközzel indokolt elősegítenie a nemzeti felügyeleti hatóságok közötti átruházási megállapodásokat. A tervezett átruházási megállapodásokról ugyanakkor tájékoztatást kell kapnia, hogy véleményt nyilváníthasson azok célszerűségéről. Az ilyen megállapodásokat központilag kell közzétenni, hogy az összes érintett fél időben, átlátható módon és könnyen hozzájuk férjen.

(25) A közös felügyeleti kultúra kialakítása céljából a Hatóságnak tevékenyen elő kell mozdítania a felügyeleti konvergenciát a Közösségben.

(26) A szakértői vizsgálatok hatékony és eredményes eszközei a pénzügyi felügyeletek hálózatán belüli egységesség előmozdításának. Célszerű ezért, hogy a Hatóság módszertani keretet dolgozzon ki e vizsgálatokra és rendszeresen végezze el azokat. A felülvizsgálatoknak nem csupán a felügyeleti gyakorlatok konvergenciájára kell kiterjedniük, hanem arra is, hogy a felügyeletek képesek-e magas színvonalú felügyeleti eredmények elérésére, továbbá az illetékes hatóságok függetlenségére.

(27) A Hatóságnak tevékenyen elő kell segítenie a koordinált közösségi felügyeleti válaszok kidolgozását, különösen olyan káros fejlemények esetén, amelyek veszélyeztethetik a pénzügyi piacok rendes működését és integritását vagy a pénzügyi rendszer stabilitását a Közösségben. A vészhelyzetekre szóló hatáskörén kívül ezért a Hatóságot a Pénzügyi Felügyeletek Európai Rendszerének keretében általános koordinációs feladatkörrel is fel kell ruházni. A Hatóságnak különös ügyelnie kell a releváns információk illetékes hatóságok közötti zökkenőmentes áramlására.

(28) A pénzügyi stabilitás megóvása érdekében már korai szakaszban azonosítani kell a mikroprudenciális szinten jelentkező tendenciákat, potenciális kockázatokat és sebezhető pontokat, figyelemmel a határokon átnyúló és az ágazatközi jelenségekre is. A Hatóságnak a hatáskörébe eső területeken figyelnie és értékelnie kell az ilyen jelenségeket, és szükség esetén rendszeresen – vagy adott esetben eseti alapon – tájékoztatnia kell az Európai Parlamentet, a Tanácsot, a többi európai felügyeleti hatóságot és az Európai Rendszerkockázati Testületet. A Hatóságnak közösségi szinten össze kell hangolnia a pénzügyi piaci szereplők káros piaci fejleményekkel szembeni rugalmasságát értékelő stresszteszteket is, annak biztosítására, hogy e teszteket nemzeti szinten a lehető legjobb módszertannal végezzék.

(29) A pénzügyi szolgáltatások globalizációját és a nemzetközi standardok megnövekedett jelentőségét tekintve a Hatóságnak elő kell mozdítania a Közösségen kívüli felügyeletekkel folytatott eszmecserét és együttműködést. A Közösségen kívüli hatóságokkal való kapcsolatokban és nemzetközi fórumokon azonban teljes körűen tiszteletben kell tartania az európai intézmények létező feladatait és hatásköreit.

(30) A Hatóságnak, illetékességi területén, független tanácsadó szervként kell szolgálnia az Európai Parlament, a Tanács és a Bizottság számára. Képesnek kell lennie véleményt alkotni a – 2007/44/EK irányelvvel[31] módosított – 2004/39/EK irányelv szerinti egyesülések és részesedésszerzések prudenciális értékeléséről.

(31) Kötelességei eredményes teljesítése érdekében a Hatóságot indokolt feljogosítani a szükséges információk kikérésére. A pénzügyi piaci szereplők beszámolási kötelezettségeinek megkettőzését elkerülendő, ezeket az információkat jellemzően annak a nemzeti felügyeleti hatóságnak kell megadnia, amely a legközelebb található a pénzügyi piacokhoz és a pénzügyi piaci szereplőkhöz. Arra az esetre azonban, ha az illetékes nemzeti hatóság nem adja meg vagy nem képes megadni kellő időben a kért információt, a Hatóságnak célszerű jogot biztosítani arra is, hogy a pénzügyi piaci szereplőktől és más felektől közvetlenül kérhesse az információkat. A tagállamok hatóságait célszerű kötelezni arra, hogy támogassák a Hatóságot az ilyen közvetlen megkeresések teljesítésében.

(32) Az Európai Rendszerkockázati Testület működésének, továbbá figyelmeztetései és ajánlásai nyomon követésének kiteljesítéséhez elengedhetetlen a Hatóság és az Európai Rendszerkockázati Testület közötti szoros együttműködés. A Hatóságnak ezért minden releváns információt meg kell osztania az Európai Rendszerkockázati Testülettel. Egyedi vállalkozásokkal kapcsolatos információkat azonban csak indokolt kérésre szabad kiadnia. Az Európai Rendszerkockázati Testület által a Hatóságnak vagy egy nemzeti felügyeleti hatóságnak címzett figyelmeztetések vagy ajánlások kézhezvételét követően a Hatóságnak azonnal intézkednie kell és gondoskodnia kell a nyomon követésről.

(33) A technikai standardokról, iránymutatásokról és ajánlásokról a Hatóságnak adott esetben konzultálnia kell az érdekelt felekkel és ésszerű lehetőséget kell biztosítania számukra, hogy észrevételezzék a javasolt intézkedéseket. A hatékonyság érdekében e célból indokolt létrehozni egy értékpapír-piaci érdekképviseleti csoportot, amely kiegyensúlyozott összetételben képviseli a közösségi pénzügyi piaci szereplőket (beleértve adott esetben az intézményi befektetőket és más pénzügyi intézményeket, amelyek maguk is pénzügyi szolgáltatások igénybe vevői), azok munkavállalóit, valamint a pénzügyi szolgáltatások fogyasztóit és más lakossági felhasználókat, beleértve a kkv-kat is. Az értékpapír-piaci érdekképviseleti csoportnak aktív közvetítői szerepet kell betöltenie a pénzügyi szolgáltatások más, a Bizottság vagy közösségi jogszabályok által létrehozott felhasználói csoportok felé.

(34) A válságkezelés során a tagállamok alapvető felelőssége, hogy megőrizzék a pénzügyi stabilitást, különös tekintettel a nehézségekkel küzdő pénzügyi piaci szereplők stabilizálására és megmentésére. A Hatóság intézkedése, amelyet olyan vész- vagy vitarendezési helyzetben hozott, amely valamely pénzügyi piaci szereplő stabilitását fenyegeti, nem gyakorolhat hatást a tagállamok pénzügyi felelősségére. Célszerű létrehozni ezért egy mechanizmust, amelynek segítségével a tagállamok hivatkozhatnak erre a jogi biztosítékra, végső esetben pedig az ügyet a Tanács elé vihetik. A Tanácsot a tagállamok e tekintetbeni felelőssége miatt indokolt bevonni ezen ügy rendezésébe.

(35) A döntéshozatali folyamat során a Hatóságnak be kell tartania a közösségi szabályokat, valamint az átvilágítási eljárás és az átláthatóság általános elveit. A hatósági határozat címzettjeinek meghallgatáshoz való jogát teljes körűen tiszteletben kell tartani. A Hatóság intézkedései a közösségi jog szerves részét képezik.

(36) A Hatóság fő döntéshozatali szerveként indokolt egy felügyelőtanácsot kijelölni, amely az egyes tagállamok releváns illetékes hatóságainak vezetőiből áll, a Hatóság elnökének elnöksége alatt. Megfigyelőként részt vehetnek benne a Bizottság, az Európai Rendszerkockázati Testület és a másik két európai felügyeleti hatóság képviselői. Indokolt, hogy a felügyelőtanács tagjai függetlenül és kizárólag a Közösség érdekében járjanak el. Az általános jellegű intézkedések meghozatalánál, mint például a technikai standardok, iránymutatások és ajánlások elfogadása, valamint a költségvetési ügyek, célszerű, hogy a felügyelőtanács a Szerződésben meghatározott minősített többséggel járjon el, minden más határozat esetében elegendő a tagok egyszerű többsége. A nemzeti felügyeleti hatóságok közötti nézetkülönbségek rendezésével kapcsolatos ügyekkel egy bizalmasan eljáró munkacsoportnak kell foglalkoznia.

(37) A Hatóság küldetésének teljesítését és a ráruházott feladatok elvégzését az igazgatótanács biztosítja, amely a Hatóság elnökéből és a nemzeti felügyelő hatóságok, valamint a Bizottság képviselőiből áll. Az igazgatótanácsot indokolt felruházni minden szükséges hatáskörrel, többek között az éves és többéves munkaprogramok beterjesztésére, egyes költségvetési jogkörök gyakorlására, a Hatóság személyzeti politikájának elfogadására, a dokumentumokhoz való hozzáférést szabályozó különös rendelkezések elfogadására, valamint az éves beszámoló elfogadására.

(38) A Hatóságot a felügyelőtanács által nyílt pályázaton kiválasztott teljes munkaidős elnöknek kell képviselnie. A Hatóság irányításával az ügyvezető igazgatót kell megbízni, akinek joga van részt venni a felügyelőtanács és az igazgatótanács ülésein, de nem rendelkezik szavazati joggal.

(39) Az európai felügyeleti hatóságok tevékenységének ágazatközi összhangja érdekében e hatóságoknak az európai felügyeleti hatóságok vegyes bizottsága keretében szorosan össze kell hangolniuk tevékenységüket, és adott esetben közös állásfoglalást kell hozniuk. Célszerű, hogy az európai felügyeleti hatóságok vegyes bizottsága átvegye a pénzügyi konglomerátumokkal foglalkozó vegyes bizottság összes feladatát. Szükség esetén, az Európai Biztosítás- és Foglalkoztatóinyugdíj-felügyeleti Hatóság és az Európai Bankfelügyeleti Hatóság hatáskörébe is tartozó intézkedéseket az érintett európai felügyeleti hatóságoknak párhuzamosan kell elfogadniuk.

(40) Gondoskodni kell arról, hogy a Hatóság határozatai által érintett felek élhessenek a szükséges jogorvoslatokkal. A felek jogainak hatásos védelme céljából és az eljárás gazdaságossága érdekében, ha az ügyben a Hatóság rendelkezik döntéshozatali hatáskörrel, a feleknek a fellebbezési tanács előtt célszerű fellebbezési jogot biztosítani. A hatékonyság és az egységesség érdekében indokolt, hogy a fellebbezési tanács a három európai felügyeleti hatóság közös szerve legyen, de azok igazgatási és szabályozási szervezetétől függetlenül működjön. A fellebbezési tanács határozatainak felülvizsgálatát az Európai Közösségek Elsőfokú Bíróságától és Bíróságától lehet kérni.

(41) A Hatóság működési autonómiájának és függetlenségének biztosítása érdekében önálló költségvetést kell megállapítani számára, amelynek bevételei alapvetően a nemzeti felügyeleti hatóságoktól származó kötelező hozzájárulásból és az Európai Uniós általános költségvetéséből erednek. A közösségi hozzájárulás tekintetében a közösségi költségvetési eljárás szabályait kell irányadónak tekinteni. Az elszámolások ellenőrzését a Számvevőszéknek kell végeznie.

(42) A Hatóságot célszerű bevonni az Európai Csaláselleni Hivatal (OLAF) által lefolytatott vizsgálatokról szóló, 1999. május 25-i 1073/1999/EK európai parlamenti és tanácsi rendelet[32] alkalmazási körébe. A Hatóságnak célszerű továbbá csatlakoznia az Európai Parlament, az Európai Unió Tanácsa és az Európai Közösségek Bizottsága közötti, az Európai Csaláselleni Hivatal (OLAF) belső vizsgálatairól szóló, 1999. május 25-i intézményközi megállapodáshoz[33].

(43) A nyílt és átlátható alkalmazási feltételek, valamint a személyzettel való egyenlő bánásmód érdekében indokolt, hogy a Hatóság személyzetére az Európai Közösségek tisztviselőinek személyzeti szabályzata, valamint az Európai Közösségek egyéb alkalmazottainak alkalmazási feltételei[34] legyenek irányadók.

(44) Az üzleti titkok és más bizalmas információk védelme alapvető érdek. A hálózaton belül cserélt információk bizalmas jellegét hasonlóképpen meg kell őrizni.

(45) A személyes adatok feldolgozása tekintetében az egyének védelmét a személyes adatok feldolgozása vonatkozásában az egyének védelméről és az ilyen adatok szabad áramlásáról szóló, 1995. október 24-i 95/46/EK európai parlamenti és tanácsi irányelv[35], valamint a személyes adatok közösségi intézmények és szervek által történő feldolgozása tekintetében az egyének védelméről, valamint az ilyen adatok szabad áramlásáról szóló, 2000. december 18-i 45/2001/EK európai parlamenti és tanácsi rendelet[36] szabályozza, amelyek e rendelet alkalmazásában is teljes körűen alkalmazandóak a személyes adatok feldolgozására.

(46) A Hatóság átlátható működése érdekében a Hatóságra alkalmazni kell az Európai Parlament, a Tanács és a Bizottság dokumentumaihoz való nyilvános hozzáférésről szóló, 2001. május 30-i 1049/2001/EK európai parlamenti és tanácsi rendeletet[37].

(47) Lehetővé kell tenni, hogy a Hatóság munkájában az Európai Unióban tagsággal nem rendelkező országok is részt vehessenek, a Közösség által megkötendő megfelelő megállapodásokkal összhangban.

(48) Mivel ezen irányelv célkitűzéseit, nevezetesen a belső piac működőképességének fokozását a prudenciális szabályozás és felügyelet magas, hatékony és egyenletes szintje révén, a betétesek és a befektetők védelmét, a pénzügyi piacok integritásának, hatékonyságának és szabályos működésének védelmét, a pénzügyi rendszer stabilitásának fenntartását és a nemzetközi felügyeleti koordináció erősítését a tagállamok nem tudják kielégítően megvalósítani, és ezért azok a fellépés terjedelme miatt közösségi szinten jobban megvalósíthatók, a Közösség intézkedéseket hozhat a Szerződés 5. cikkében meghatározottak szerinti szubszidiaritás elvének megfelelően. Az említett cikkben foglalt arányossági elvvel összhangban a rendelet nem lépi túl a szóban forgó célkitűzések eléréséhez szükséges mértéket.

(49) A Hatóság átveszi az európai értékpapír-piaci szabályozók bizottságának minden jelenlegi feladatát és hatáskörét. Ezért hatályon kívül kell helyezni az európai értékpapír-piaci szabályozók bizottságának létrehozásáról szóló, 2009. január 23-i 2009/77/EK bizottsági határozatot, és megfelelően módosítani kell a pénzügyi szolgáltatások, a pénzügyi beszámolás és a könyvvizsgálat területének különös tevékenységeit támogató közösségi program létrehozásáról szóló …/…/EK európai parlamenti és tanácsi határozatot.

(50) A Hatóság működésének megfelelő előkészítése és az európai értékpapír-piaci szabályozók bizottságáról való zökkenőmentes átállás biztosítása érdekében célszerű e rendelet alkalmazását határidőhöz kötni.

ELFOGADTA EZT A RENDELETET:

I. FEJEZET LÉTREHOZÁS ÉS JOGÁLLÁS

1. cikk Létrehozás és hatókör

1. Ez a rendelet létrehozza az Európai Értékpapír-piaci Felügyeleti Hatóságot (a továbbiakban: a Hatóság).

2. A Hatóság a 97/9/EK irányelv, a 98/26/EK irányelv, a 2001/34/EK irányelv, a 2002/47/EK irányelv, a 2002/87/EK irányelv, a 2003/6/EK irányelv, a 2003/71/EK irányelv, a 2004/25/EK irányelv, a 2004/39/EK irányelv, a 2004/109/EK irányelv, a 2005/60/EK irányelv, a 2009/65/EK irányelv, a 2002/65/EK irányelv, a 2006/49/EK irányelv (az Európai Bankfelügyeleti Hatóság prudenciális felügyeletet érintő hatáskörének sérelme nélkül), a(z) … irányelv [a jövőbeli ABAK-irányelv], és a … rendelet [a jövőbeli, hitelminősítő intézetekről szóló rendelet], valamint az ezeken alapuló összes irányelv, rendelet és határozat, és a Hatóságra feladatokat ruházó bármely további közösségi intézkedés alkalmazási körén belül jár el.

3. E rendelet rendelkezései nem sértik a Bizottság jogköreit, különösen a Szerződés 226. cikke szerinti, a közösségi jog betartásának biztosítására vonatkozó jogkört.

4. A Hatóság célja, hogy hozzájáruljon: i. a belső piac működőképességének fokozásához, különösen a szabályozás és felügyelet magas, hatékony és egyenletes szintje révén, ii. a befektetők védelméhez, iii. a pénzügyi piacok integritásának, eredményességének és szabályos működésének biztosításához, iv. a pénzügyi rendszer stabilitásának megóvásához és v. a nemzetközi felügyeleti koordináció megerősítéséhez. E célból a Hatóság a felügyeleti konvergencia elősegítésével és az Európai Parlamentnek, a Tanácsnak és a Bizottságnak nyújtott véleményekkel hozzájárul az 1. cikk (2) bekezdésében említett közösségi jogszabályok következetes, hatékony és eredményes alkalmazásához.

5. A Hatóság részét képezi a Pénzügyi Felügyeletek Európai Rendszerének (a továbbiakban: ESFS), amely a felügyeletek hálózataként működik, a 39. cikkben részletesebben meghatározottak szerint.

6. Az Európai Értékpapír-piaci Felügyeleti Hatóság együttműködik az Európai Rendszerkockázati Testülettel (a továbbiakban: ESRB), az ennek a rendeletnek a 21. cikkében meghatározottak szerint.

2. cikk Fogalommeghatározások

E rendelet alkalmazásában a következő fogalommeghatározásokat kell alkalmazni:

(1) „pénzügyi piaci szereplő”: minden olyan személy, akire az 1. cikk (2) bekezdésében említett jogszabályokban, vagy az ezeket a jogszabályokat átültető nemzeti jogban előírt követelmények alkalmazandók.

(2) „pénzügyi piaci kulcsszereplő”:olyan pénzügyi piaci szereplő, akinek rendszeres tevékenysége vagy pénzügyi életképessége jelentős hatással van vagy valószínűsíthetően jelentős hatással van a Közösség pénzügyi piacainak stabilitására, integritására vagy hatékonyságára.

(3) „illetékes hatóságok”: az 1. cikk (2) bekezdésében említett jogszabályok meghatározása szerinti illetékes hatóságok és/vagy felügyeleti hatóságok. A 97/9/EK irányelvnek megfelelően nemzeti kártalanítási rendszereket működtető szervek szintén illetékes hatóságnak tekintendők.

3. cikk Jogállás

1. A Hatóság jogi személyiséggel rendelkező közösségi szerv.

2. A Hatóságot valamennyi tagállamban a nemzeti jog által a jogi személyeknek nyújtott legteljesebb jogképesség illeti meg. Jogosult különösen ingó és ingatlan vagyont szerezni, illetőleg azt elidegeníteni, valamint bírósági eljárásban félként részt venni.

3. A Hatóságot elnöke képviseli.

4. cikk Összetétel

A Hatóságot a következők alkotják:

(1) a felügyelőtanács, amely a 28. cikkben meghatározott feladatokat gyakorolja;

(2) az igazgatótanács, amely a 32. cikkben meghatározott feladatokat gyakorolja;

(3) az elnök, aki a 33. cikkben meghatározott feladatokat gyakorolja;

(4) az ügyvezető igazgató, aki a 38. cikkben meghatározott feladatokat gyakorolja;

(5) a 44. cikkben említett fellebbezési tanács, amely a 46. cikkben meghatározott feladatokat gyakorolja.

5. cikk Székhely

A Hatóság székhelye Párizsban van.

II. FEJEZET A HATÓSÁG FELADATAI ÉS HATÁSKÖRE

6. cikk A Hatóság feladatai és hatásköre

1. A Hatóság a következő feladatokat látja el:

a) hozzájárul magas színvonalú közös szabályozási és felügyeleti standardok és gyakorlatok kialakításához, különösen a közösségi intézmények számára nyújtott vélemények, és az 1. cikk (2) bekezdésében említett jogszabályokon alapuló iránymutatások, ajánlások és technikai standardok kidolgozása révén;

b) hozzájárul a közösségi jogszabályok következetes alkalmazásához, különösen a közös felügyeleti kultúra elősegítése, az 1. cikk (2) bekezdésében említett jogszabályok következetes, hatékony és eredményes alkalmazásának biztosítása, a szabályozási arbitrázs megakadályozása, az illetékes hatóságok közötti nézetkülönbségek esetén közvetítés és vitarendezés, a felügyeleti kollégiumok koherens működésének ösztönzése és vészhelyzetekben való fellépés révén;

c) megkönnyíti az illetékes hatóságok között a feladatok és felelősségi körök átruházását;

d) szorosan együttműködik az ESRB-vel, különösen azáltal, hogy ellátja a feladatai teljesítéséhez szükséges információkkal és biztosítja az ESRB figyelmeztetéseinek és ajánlásainak megfelelő nyomon követését;

e) a felügyeleti eredmények következetességének fokozása érdekében az illetékes hatóságokról szakértői elemzést végez;

f) a hatáskörébe tartozó területen megfigyeli és értékeli a piaci fejleményeket;

g) elvégez minden egyéb, az ebben a rendeletben vagy az 1. cikk (2) bekezdésében említett közösségi jogszabályokban meghatározott feladatot.

2. Az (1) bekezdésben meghatározott feladatok teljesítése érdekében a Hatóság az ebben a rendeletben meghatározott hatáskörökkel rendelkezik, különösen a következőkkel:

a) technikai standardokat dolgoz ki a 7. cikkben említett konkrét esetekben;

b) iránymutatásokat és ajánlásokat bocsát ki a 8. cikkben meghatározottak szerint;

c) ajánlásokat bocsát ki konkrét esetekben, a 9. cikk (3) bekezdésében említettek szerint;

d) az illetékes hatóságoknak címzett egyedi határozatokat hoz a 10. és 11. cikkben említett konkrét esetekben;

e) a pénzügyi piaci szereplőknek címzett egyedi határozatokat hoz a 9. cikk (6) bekezdésében, a 10. cikk (3) bekezdésében és a 11. cikk (4) bekezdésében említett konkrét esetekben;

f) az Európai Parlamentnek, a Tanácsnak vagy a Bizottságnak szóló véleményeket bocsát ki a 19. cikkben előírtaknak megfelelően.

3. A Hatóság gyakorolja az 1. cikk (2) bekezdésében említett jogszabályokban rábízott kizárólagos felügyeleti hatásköröket a Közösség egészére kiterjedő vállalkozások vagy a Közösség egészére kiterjedő gazdasági tevékenységek felett.

E célból a Hatóság a vonatkozó jogszabályokban meghatározottak szerint rendelkezik a megfelelő vizsgálati és végrehajtási hatáskörökkel, valamint a díjkivetés lehetőségével.

7. cikk Technikai standardok

1. A Hatóság technikai standardokat dolgozhat ki az 1. cikk (2) bekezdésében említett jogszabályokban konkrétan meghatározott területeken. A Hatóság az előkészített standardokat benyújtja a Bizottsághoz jóváhagyásra.

A Bizottsághoz történő benyújtás előtt a Hatóság adott esetben nyilvános konzultációt folytat a technikai standardokról és elemzi a kapcsolódó potenciális költségeket és hasznokat.

A Bizottság a javasolt standardok kézhezvételétől számított három hónapon belül határoz azok jóváhagyásáról. A Bizottság ezt az időtartamot egy hónappal meghosszabbíthatja. Ha a Közösség érdeke úgy kívánja, a Bizottság csak részben vagy módosításokkal is jóváhagyhatja a standardokat.

Ha a Bizottság nem hagyja jóvá a standardokat, vagy csak részben vagy módosításokkal hagyja jóvá, indokairól tájékoztatja a Hatóságot.

2. A Bizottság a standardokat rendeletek vagy határozatok útján fogadja el és azokat az Európai Unió Hivatalos Lapjában közzé kell tenni.

8. cikk Iránymutatások és ajánlások

Az ESFS keretében következetes, hatékony és eredményes felügyeleti gyakorlatok létrehozása, és a közösségi jogszabályok közös, egységes és következetes alkalmazásának biztosítása céljából a Hatóság az illetékes hatóságoknak vagy a pénzügyi piaci szereplőknek címzett iránymutatásokat és ajánlásokat bocsát ki.

Az illetékes hatóságok minden erőfeszítést megtesznek azért, hogy megfeleljenek az iránymutatásoknak és az ajánlásoknak.

Ha az illetékes hatóság nem alkalmazza az iránymutatásokat és az ajánlásokat, indokairól tájékoztatja a Hatóságot.

9. cikk A közösségi szabályok következetes alkalmazása

1. A Hatóság az e cikk (2), (3) és (6) bekezdésében meghatározott hatáskörökkel élhet, ha az illetékes hatóság nem alkalmazza helyesen az 1. cikk (2) bekezdésében említett jogszabályokat, különösen ha nem gondoskodik arról, hogy a pénzügyi piaci szereplők teljesítsék az említett jogszabályokban meghatározott követelményeket.

2. A Hatóság egy vagy több illetékes hatóság vagy a Bizottság kérésére, vagy saját kezdeményezésére és az érintett illetékes hatóság tájékoztatását követően kivizsgálhatja a közösségi jog feltételezett helytelen alkalmazását.

A 20. cikkben meghatározott hatáskörök sérelme nélkül az illetékes hatóság minden olyan információt haladéktalanul a Hatóság rendelkezésére bocsát, amelyet a Hatóság a vizsgálatához szükségesnek tart.

3. A Hatóság legkésőbb a vizsgálat megkezdésétől számított két hónapon belül ajánlást címezhet az érintett illetékes hatósághoz, amelyben meghatározza a közösségi jognak való megfeleléshez szükséges intézkedéseket.

Az illetékes hatóság az ajánlás kézhezvételétől számított tíz munkanapon belül tájékoztatja a Hatóságot a közösségi jognak való megfelelés érdekében hozott vagy hozandó intézkedéseiről.

4. Ha az illetékes hatóság nem felel meg a közösségi jognak a Hatóság ajánlásának kézhezvételétől számított egy hónapon belül, a Bizottság a Hatóságtól kapott tájékoztatást követően vagy saját kezdeményezésére határozatot hozhat, amelyben előírja az illetékes hatóság számára, hogy hozza meg a közösségi jognak való megfeleléshez szükséges intézkedéseket.

A Bizottság ezt a határozatot az ajánlás elfogadását követően legkésőbb három hónappal meghozza. A Bizottság ezt az időtartamot egy hónappal meghosszabbíthatja.

A Bizottság biztosítja, hogy a határozat címzettjeinek meghallgatáshoz való jogát tiszteletben tartsák.

A Hatóság és az illetékes hatóságok minden szükséges információt a Bizottság rendelkezésére bocsátanak.

5. Az illetékes hatóság a (4) bekezdésben említett határozat kézhezvételétől számított tíz munkanapon belül tájékoztatja a Bizottságot és a Hatóságot a bizottsági határozat végrehajtása érdekében hozott vagy hozandó intézkedéseiről.

6. A Szerződés 226. cikke szerinti bizottsági hatáskörök sérelme nélkül, ha az illetékes hatóság nem felel meg az e cikk (4) bekezdésében említett határozatnak az abban meghatározott időtartamon belül, és ha a piaci verseny egyenlő feltételeinek fenntartása vagy helyreállítása, illetve a pénzügyi rendszer szabályos működésének és integritásának biztosítása érdekében szükséges, hogy az illetékes hatóság kellő időben orvosolja a megfelelés hiányát, a Hatóság – amennyiben az 1. cikk (2) bekezdésében említett jogszabályok vonatkozó előírásai a pénzügyi piaci szereplőkre közvetlenül alkalmazandók – a pénzügyi piaci szereplőnek címzett egyedi határozatot hozhat, amelyben előírja a közösségi jog szerinti kötelezettségei teljesítéséhez szükséges intézkedések meghozatalát, beleértve tevékenységek megszüntetését.

A Hatóság határozatának összhangban kell lennie a Bizottság által a (4) bekezdés alapján hozott határozattal.

7. A (6) bekezdés alapján elfogadott határozatok irányadók az illetékes hatóságok által ugyanabban a tárgyban hozott bármely korábbi határozattal szemben.

A (4) vagy a (6) bekezdés szerinti határozat tárgyát képező tényekkel kapcsolatban az illetékes hatóságok által hozott intézkedéseknek összeegyeztethetőnek kell lenniük az említett határozatokkal.

10. cikk Fellépés vészhelyzetekben

1. Káros fejlemények esetén, amelyek komolyan veszélyeztetik a pénzügyi piacok szabályos működését és integritását vagy a pénzügyi rendszer egészének vagy egy részének stabilitását a Közösségben, a Bizottság – saját kezdeményezésére vagy a Hatóság kérése nyomán –, a Tanács vagy az ESRB a Hatóságnak címzett határozatot fogadhat el, amelyben megállapítja e rendelet alkalmazásában a vészhelyzet fennállását.

2. Ha a Bizottság az (1) bekezdés szerinti határozatot fogadott el, a Hatóság egyedi határozatokat hozhat, amelyben előírja az illetékes hatóságok számára, hogy az 1. cikk (2) bekezdésében említett jogszabályokkal összhangban hozzák meg a szükséges intézkedéseket a pénzügyi piacok szabályos működését és integritását vagy a pénzügyi rendszer egészének vagy egy részének stabilitását esetleg veszélyeztető kockázatok kezelése céljából, annak biztosításával, hogy a pénzügyi piaci szereplők és az illetékes hatóságok teljesítik az adott jogszabályokban meghatározott előírásokat.

3. A Szerződés 226. cikke szerinti bizottsági hatáskörök sérelme nélkül, ha az illetékes hatóság nem felel meg a hatóság (2) bekezdésben említett határozatának az abban meghatározott időtartamon belül, a Hatóság – amennyiben az 1. cikk (2) bekezdésében említett jogszabályokban meghatározott vonatkozó előírások a pénzügyi piaci szereplőkre közvetlenül alkalmazandók – a pénzügyi piaci szereplőnek címzett egyedi határozatot hozhat, amelyben előírja az említett jogszabályok szerinti kötelezettségei teljesítéséhez szükséges intézkedések meghozatalát, beleértve tevékenységek megszüntetését.

4. A (3) bekezdés alapján elfogadott határozatok irányadók az illetékes hatóságok által ugyanabban a tárgyban hozott bármely korábbi határozattal szemben.

A (2) vagy a (3) bekezdés szerinti határozat tárgyát képező tényekkel kapcsolatban az illetékes hatóságok által hozott intézkedéseknek összeegyeztethetőnek kell lenniük az említett határozatokkal.

11. cikkAz illetékes hatóságok közötti nézetkülönbségek rendezése

1. A 9. cikkben meghatározott hatáskörök sérelme nélkül, ha valamely illetékes hatóság nem ért egyet egy másik illetékes hatóság eljárásával vagy egy intézkedésének tartalmával vagy a tétlenségével olyan területen, ahol az 1. cikk (2) bekezdésében említett jogszabályok együttműködést, koordinációt vagy közös döntéshozatalt írnak elő egynél több tagállam illetékes hatóságai számára, a Hatóság egy vagy több érintett illetékes hatóság kérésére a (2) bekezdésben meghatározott eljárással összhangban segítheti az illetékes hatóságokat a megállapodás elérésében.

2. A Hatóság az 1. cikk (2) bekezdésében említett jogszabályokban meghatározott vonatkozó időtartamok és az ügy összetettségének és sürgősségének figyelembevételével megszabja az illetékes hatóságok közötti egyeztetés határidejét.

3. Ha az egyeztető szakasz végén az illetékes hatóságok nem jutottak megállapodásra, a Hatóság határozatot hozhat, amelyben felszólítja őket konkrét intézkedések meghozatalára vagy valamely cselekvés mellőzésére az ügy rendezése érdekében, a közösségi joggal összhangban.

4. A Szerződés 226. cikke szerinti bizottsági hatáskörök sérelme nélkül, ha valamely illetékes hatóság nem felel meg a Hatóság határozatának, és így nem biztosítja, hogy a pénzügyi piaci szereplő teljesítse az 1. cikk (2) bekezdésében említett jogszabályok értelmében rá közvetlenül alkalmazandó előírásokat, a Hatóság a pénzügyi piaci szereplőnek címzett egyedi határozatot hozhat, amelyben előírja a közösségi jog szerinti kötelezettségei teljesítéséhez szükséges intézkedések meghozatalát, beleértve tevékenységek megszüntetését.

12. cikkFelügyeleti kollégiumok

1. A Hatóság hozzájárul a felügyeleti kollégiumok hatékony és következetes működésének ösztönzéséhez, és a közösségi jogszabályok minden kollégiumot átfogóan egységes alkalmazásának elősegítéséhez.

2. A Hatóság megfigyelőként részt vesz a felügyeleti kollégiumokban, amikor szükségesnek ítéli. A részvétel céljából a vonatkozó jogszabályok értelmében „illetékes hatóságnak” kell tekintetni, és kérésére minden olyan lényeges információt meg kell részére adni, amelyet a kollégium bármely tagja megkap.

3. A felügyeleti kollégiumokban működő felügyeletekkel együttműködve, a kollégiumok munkájának megkönnyítése érdekében a Hatóság meghatározza és szükség szerint összegyűjti az illetékes hatóságoktól az összes lényeges információt.

Központi rendszert létesít és kezel, amellyel elérhetővé teszi az információkat a felügyeleti kollégiumokban részt vevő illetékes hatóságok számára.

13. cikkFeladatok és felelősségi körök átruházása

1. Az illetékes hatóságok kétoldalú megállapodás révén más illetékes felügyeleti hatóságokra ruházhatnak át feladatokat és felelősségi köröket.

2. Az átruházható vagy együttesen gyakorolható feladatok és felelősségi körök meghatározásával és a legjobb gyakorlatok terjesztésével a Hatóság megkönnyíti az illetékes hatóságok között a feladatok és felelősségi körök átruházását.

3. Az illetékes hatóságok tájékoztatják a Hatóságot a megkötni kívánt átruházási megállapodásokról. A megállapodásokat legkorábban a Hatóság tájékoztatását követően egy hónappal léptethetik hatályba.

A Hatóság a tájékoztatását követő egy hónapon belül véleményezheti a megkötni kívánt megállapodást.

Az összes érintett fél megfelelő tájékoztatása érdekében a Hatóság megfelelő módon közzéteszi az illetékes hatóságok által kötött átruházási megállapodásokat.

14. cikkKözös felügyeleti kultúra

1. A Hatóság aktív szerepet játszik a közös európai felügyeleti kultúra és az összehangolt felügyeleti gyakorlatok kialakításában, és az egész Közösségre kiterjedő egységes eljárások és következetes megközelítések biztosításában, valamint végrehajtja legalább a következő tevékenységeket:

a) véleményeket terjeszt az illetékes hatóságok elé;

b) a vonatkozó közösségi jogszabályokban előírt, alkalmazandó titoktartási és adatvédelmi rendelkezések teljes mértékű tiszteletben tartása mellett elősegíti az illetékes hatóságok közötti hatékony, kétoldalú és többoldalú információcserét;

c) hozzájárul kiváló minőségű egységes felügyeleti standardok, köztük beszámolási standardok kidolgozásához;

d) felülvizsgálja a Bizottság által elfogadott vonatkozó technikai standardok és a saját maga által kibocsátott iránymutatások és ajánlások alkalmazását, és szükség esetén módosításokat javasol;

e) ágazati és ágazatközi képzési programokat dolgoz ki, megkönnyíti a személyzeti csereprogramokat, és az illetékes hatóságokat ösztönzi a szakemberek kirendelési rendszerének, és egyéb eszközöknek az intenzívebb használatára.

2. A Hatóság adott esetben az egységes felügyeleti szemléletmód és gyakorlat elősegítéséhez a konvergenciát szolgáló új gyakorlati eszközöket fejleszthet ki.

15. cikkIlletékes hatóságok szakértői értékelése

1. A Hatóság a felügyeleti eredmények konvergenciájának fokozása érdekében az illetékes hatóságok néhány vagy összes tevékenységéről rendszeres időközönként szakértői értékelést végez. E célból a Hatóság a felülvizsgált illetékes hatóságok objektív értékelését és összehasonlítását lehetővé tevő módszereket dolgoz ki.

2. A szakértői elemzés a következőket értékeli, de nem kizárólagosan:

a) az illetékes hatóság intézményi hátterének, erőforrásainak és a személyzet szakértelmének megfelelőségét, különös tekintettel az 1. cikk (2) bekezdésében említett jogszabályok hatékony alkalmazására és a piaci fejleményekre való reagálás képességére;

b) a közösségi jog alkalmazásában és a felügyeleti gyakorlatban elért konvergencia mértékét, beleértve a 7. és 8. cikk alapján elfogadott technikai standardokat, iránymutatásokat és ajánlásokat, valamint azt, hogy a felügyeleti gyakorlat milyen mértékben teljesíti a közösségi jogban meghatározott célkitűzéseket;

c) az illetékes hatóságok által kidolgozott bevált gyakorlatokat, amelyeket érdemes lenne más illetékes hatóságoknak is bevezetniük.

3. A szakértői értékelés alapján a Hatóság ajánlásokat bocsáthat ki az érintett illetékes hatóságok részére.

16. cikkKoordinációs feladatkör

A Hatóság az illetékes hatóságok között általános koordinációs szerepet tölt be, többek között káros fejlemények esetén, amelyek veszélyeztethetik a pénzügyi piacok szabályos működését és integritását vagy a pénzügyi rendszer stabilitását a Közösségben.

A Hatóság összehangolt közösségi válaszra törekszik, többek között az alábbiak révén:

(1) az illetékes hatóságok közötti információcsere megkönnyítése;

(2) az érintett illetékes hatóságok rendelkezésére bocsátandó információk körének meghatározása és megbízhatóságának ellenőrzése;

(3) a 11. cikk sérelme nélkül, az illetékes hatóságok kérésére vagy saját kezdeményezésére történő, közvetítőként való fellépés;

(4) az ESRB haladéktalan értesítése a potenciális vészhelyzetekről.

17. cikk Piaci fejlemények értékelése

1. A Hatóság hatáskörén belül figyelemmel kíséri és értékeli a piaci fejleményeket, és szükség esetén értesíti az Európai Biztosítás- és Foglalkoztatóinyugdíj-felügyeleti Hatóságot, az Európai Bankfelügyeleti Hatóságot, az ESRB-t valamint az Európai Parlamentet, a Tanácsot és a Bizottságot a lényeges mikroprudenciális tendenciákról, az esetleges kockázatokról és a gyenge pontokról.

A Hatóság az ESRB-vel együttműködve az egész Közösségre kiterjedő értékelést kezdeményez és koordinál, amelynek célja a pénzügyi piaci kulcsszereplők káros piaci fejleményekkel szemben mutatott rugalmasságának felmérése. E célból kidolgozza a következő, az illetékes hatóságok által alkalmazandó elemeket:

a) különböző gazdasági forgatókönyvek által a pénzügyi piaci kulcsszereplők pénzügyi helyzetére gyakorolt hatások értékelésére szolgáló közös módszertan,

b) a pénzügyi piaci kulcsszereplők rugalmasságára vonatkozó értékelések eredményeinek közzétételére vonatkozó egységes megközelítés.

2. Az ESRB …/…/EK [ESRB] rendeletben meghatározott feladatainak sérelme nélkül, a Hatóság legalább évente egyszer és szükség esetén gyakrabban a hatáskörébe eső tendenciákról, esetleges kockázatokról és gyenge pontokról szóló értékelést nyújt be az Európai Parlamenthez, a Tanácshoz, a Bizottsághoz és az ESRB-hez.

A Hatóság ezekben az értékelésekben meghatározza a fő kockázatokat és a gyenge pontokat és – amennyiben szükséges – megelőző vagy helyreállító intézkedéseket javasol.

3. A Hatóság biztosítja az ágazatközi fejlemények, a kockázatok és gyenge pontok megfelelő kezelését azáltal, hogy szorosan együttműködik az Európai Biztosítás- és Foglalkoztatóinyugdíj-felügyeleti Hatósággal és az Európai Bankfelügyeleti Hatósággal.

18. cikkNemzetközi kapcsolatok

A közösségi intézmények hatásköreinek sérelme nélkül, a Hatóság kapcsolatokat alakíthat ki harmadik országok felügyeleti hatóságaival. Igazgatási megállapodásokat köthet nemzetközi szervezetekkel és harmadik országok közigazgatásával.

A Hatóság segítséget nyújt a harmadik országbeli felügyeleti rendszerek egyenértékűségével kapcsolatos határozatok előkészítésében, az 1. cikk (2) bekezdésében említett jogszabályokkal összhangban.

19. cikk Egyéb feladatok

1. A Hatóság az Európai Parlament, a Tanács vagy a Bizottság kérésére vagy saját kezdeményezésére véleményt terjeszthet Európai Parlament, a Tanács vagy a Bizottság elé a hatáskörébe tartozó minden kérdésben.

2. A 2007/44/EK irányelv szerinti egyesülések és részesedésszerzések prudenciális értékelésére tekintettel a Hatóság saját kezdeményezésére vagy bármely illetékes hatóság kérelmére véleményt bocsáthat ki és tehet közzé egy tagállam bármely hatósága által elvégzendő prudenciális értékelésről. A 20. cikk alkalmazandó.

20. cikk Információgyűjtés

1. A Hatóság kérésére a tagállamok illetékes hatóságai vagy egyéb hatóságai a Hatóság rendelkezésére bocsátják az e rendelet által ráruházott feladatok elvégzéséhez szükséges összes információt.

A Hatóság kérheti, hogy az információt rendszeres időközönként bocsássák rendelkezésére.

2. Ha az információ nem elérhető vagy a tagállamok illetékes hatóságai vagy egyéb hatóságai nem bocsátották kellő időben rendelkezésre, a Hatóság indokolással ellátott kérést címezhet közvetlenül az érintett pénzügyi piaci szereplőkhöz és egyéb felekhez. A Hatóság tájékoztatja az érintett illetékes hatóságokat az ilyen kérésekről.

A Hatóság kérésére a tagállamok illetékes hatóságai és egyéb hatóságai segítik a Hatóságot az említett információk megszerzésében.

3. A Hatóság kizárólag az e rendelet által ráruházott feladatok elvégzése céljára használhatja az illetékes hatóságoktól vagy más hatóságoktól, illetve a pénzügyi piaci szereplőktől vagy más felektől kapott bizalmas információt.

21. cikk Kapcsolat az ESRB-vel

1. Az Európai Értékpapír-piaci Felügyeleti Hatóság együttműködik az ESRB-vel.

2 A Hatóság szorosan együttműködik az ESRB-vel. Rendszeresen ellátja az ESRB-t a feladatai teljesítéséhez szükséges naprakész információkkal. Minden nem összefoglaló vagy összegzett formában lévő, az ESRB feladatai teljesítéséhez szükséges adatot indokolt kérésre haladéktalanul az ESRB rendelkezésére kell bocsátani, a(z) …./…/EK [ESRB] rendelet [15]. cikkében meghatározottak szerint.

3. A Hatóság a (4) és (5) bekezdéssel összhangban biztosítja az ESRB …./…/EK [ESRB] rendelet [16]. cikkében említett figyelmeztetéseinek és ajánlásainak megfelelő nyomon követését.

4. Az ESRB Hatóságnak címzett figyelmeztetéseinek és ajánlásainak kézhezvételekor a Hatóság haladéktalanul összehívja a felügyelőtanács ülését és értékeli a figyelmeztetés vagy ajánlás hatását feladatai teljesítésére nézve.

A Hatóság a megfelelő döntéshozatali eljárással határoz a figyelmeztetésekben és ajánlásokban meghatározott kérdések kezelésére irányuló, az ezzel a rendelettel ráruházott hatáskörökkel összhangban meghozandó intézkedésekről.

Ha a Hatóság egy ajánlás nyomán nem hoz további intézkedést, ennek okairól magyarázatot kell adnia az ESRB számára.

5. Az ESRB valamely illetékes nemzeti felügyeleti hatóságnak címzett figyelmeztetéseinek és ajánlásainak kézhezvételekor a Hatóság adott esetben az ezzel a rendelettel ráruházott hatáskörök felhasználásával biztosítja a megfelelő idejű nyomon követést.

Ha a címzett nem kívánja követni az ESRB ajánlásait, ennek okait közli és megvitatja a felügyelőtanáccsal.

Az illetékes hatóság kellően figyelembe veszi a felügyelőtanács álláspontját, amikor a(z) .../.../EK [ESRB] rendelet [17]. cikkével összhangban tájékoztatja az ESRB-t.

6. Az ebben a rendeletben meghatározott feladatai ellátása során a Hatóság a lehető legnagyobb mértékben figyelembe veszi az ESRB figyelmeztetéseit és ajánlásait.

22. cikkÉrtékpapír-piaci érdekképviseleti csoport

1. A Hatóság feladataival érintett területeken az érdekeltekkel folytatott konzultáció céljából létre kell hozni egy értékpapír-piaci érdekképviseleti csoportot.

2. Az értékpapír-piaci érdekképviseleti csoport 30 tagból áll, kiegyensúlyozott arányban képviselve a közösségi pénzügyi piaci szereplőket, alkalmazottaikat, valamint a fogyasztókat, befektetőket és a pénzügyi szolgáltatások használóit.

Az értékpapír-piaci érdekképviseleti csoport legalább évente kétszer ülésezik.

3. Az értékpapír-piaci érdekképviseleti csoport tagjait az érintett érdekeltek javaslatai alapján a Hatóság felügyelőtanácsa jelöli ki.

A felügyelőtanács az ilyen irányú határozathozatal során a lehető legnagyobb mértékben biztosítja a megfelelő földrajzi egyensúlyt és az érdekeltek Közösséget átfogó képviseletét.

A Hatóság megfelelő titkársági támogatást biztosít az értékpapír-piaci érdekképviseleti csoport számára.

4. Az értékpapír-piaci érdekképviseleti csoport tagjainak megbízatása két és fél éves időtartamra szól, amelyet követően új kiválasztási eljárásra kerül sor.

A tagok két egymást követő időszakon át láthatják el feladatukat.

5. Az értékpapír-piaci érdekképviseleti csoport véleményt és tanácsot nyújthat a Hatóságnak a Hatóság 7. és 8. cikkben meghatározott feladataihoz kapcsolódó bármely kérdésről.

6. Az értékpapír-piaci érdekképviseleti csoport elfogadja az eljárási szabályzatát.

7. A Hatóság nyilvánosságra hozza az értékpapír-piaci érdekképviseleti csoport véleményeit és tanácsait, valamint a konzultációk eredményét.

23. cikkJogi biztosítékok

1. A Hatóság biztosítja, hogy a 10. vagy 11. cikk alapján elfogadott határozatok semmilyen módon nem érintik a tagállamok költségvetési felelősségét.

2. Ha valamely tagállam úgy véli, hogy a 11. cikk alapján hozott határozat hatással van költségvetési felelősségére, a tagállam az illetékes hatóságnak a Hatóság határozatáról való értesítését követő egy hónapon belül értesítheti a Hatóságot és a Bizottságot arról, hogy az illetékes hatóság nem fogja végrehajtani a határozatot.

A tagállam az értesítésében indokolja és egyértelműen bemutatja, hogy a határozat hogyan gyakorol hatást költségvetési felelősségére.

Ebben az esetben a Hatóság határozatát fel kell függeszteni.

A Hatóság a tagállamtól érkezett értesítést követő egy hónapon belül tájékoztatja a tagállamot arról, hogy fenntartja, módosítja vagy visszavonja határozatát.

Ha a Hatóság fenntartja határozatát, a Tanács a Szerződés 205. cikkében meghatározottak szerint minősített többséggel eljárva két hónapon belül határoz arról, hogy a Hatóság határozatát fenntartják vagy visszavonják.

Ha a Tanács úgy határoz, hogy fenntartja a Hatóság határozatát, vagy ha nem hoz határozatot két hónapon belül, haladéktalanul meg kell szüntetni a határozat felfüggesztését.

3. Ha valamely tagállam úgy véli, hogy a 10. cikk (2) bekezdése alapján hozott határozat hatással van költségvetési felelősségére, a tagállam az illetékes hatóságnak a Hatóság határozatáról való értesítését követő három munkanapon belül értesítheti a Hatóságot, a Bizottságot és a Tanácsot arról, hogy az illetékes hatóság nem fogja végrehajtani a határozatot.

A tagállam az értesítésében indokolja és egyértelműen bemutatja, hogy a határozat hogyan gyakorol hatást költségvetési felelősségére.

A Tanács a Szerződés 205. cikkében meghatározottak szerint minősített többséggel eljárva tíz munkanapon belül határoz arról, hogy a Hatóság határozatát fenntartják vagy visszavonják.

Ha a Tanács nem hoz határozatot tíz munkanapon belül, a Hatóság határozata fenntartottnak minősül.

24. cikkDöntéshozatali eljárások

1. A 9. cikk (6) bekezdésében, a 10. cikk (2) és (3) bekezdésében és a 11. cikk (3) és (4) bekezdésében előírt határozatok meghozatala előtt a Hatóság tájékoztatja a címzettet a határozat elfogadására irányuló szándékáról, és az ügy sürgősségének figyelembevételével meghatároz egy határidőt, amelyen belül a címzett kifejtheti az üggyel kapcsolatos álláspontját.

2. A Hatóság határozatait indokolni kell.

3. A Hatóság határozatainak címzettjeit tájékozatni kell az e rendelet keretében rendelkezésre álló jogorvoslatokról.

4. Ha a Hatóság a 10. cikk (2) vagy (3) bekezdése szerinti határozatot hoz, a határozatot megfelelő időközönként felül kell vizsgálnia.

5. A Hatóság 9., 10. és 11. cikk szerinti határozatait nyilvánosságra kell hozni és azokban meg kell nevezni az érintett illetékes hatóságot vagy pénzügyi piaci szereplőt, valamint a határozat lényegét, figyelembe véve a pénzügyi piaci szereplőknek az üzleti titkaik védelméhez fűződő jogos érdekeit is.

III. FEJEZET SZERVEZET

1. SZAKASZ FELÜGYELőTANÁCS

25. CIKK Összetétel

1. A felügyelőtanács a következő tagokból áll:

a) az elnök, aki nem rendelkezik szavazati joggal;

b) az egyes tagállamok illetékes hatóságának vezetője; ha a tagállamban egynél több illetékes hatóság van, a hatóságok megállapodnak arról, hogy mely vezető lássa el a képviseletet a felügyelőtanácsban;

(c) a Bizottság egy képviselője, aki nem rendelkezik szavazati joggal;

(d) az Európai Rendszerkockázati Testület egy képviselője, aki nem rendelkezik szavazati joggal;

f) a másik két európai felügyeleti hatóság egy-egy képviselője, akik nem rendelkeznek szavazati joggal.

2. Mindegyik illetékes hatóság – és ha egynél több illetékes hatóság van, az összes hatóság együtt – felelős egy magas rangú póttag kijelöléséért a hatóságon vagy hatóságokon belül, aki helyettesítheti a felügyelőtanácsnak az (1) bekezdés b) pontjában említett tagját, annak akadályoztatása esetén.

3. A 97/9/EK irányelv alkalmazási körében eljárva a felügyelőtanácsnak az (1) bekezdés b) pontjában említett tagjához – adott esetben – csatlakozhat az egyes tagállamokban befektetőkártalanítási rendszereket működtető releváns szervek képviselője, aki nem rendelkezik szavazati joggal.

4. A felügyelőtanács döntése alapján ülésein részt vehetnek megfigyelők.

Az ügyvezető igazgató szavazati jog nélkül részt vehet a felügyelőtanács ülésein.

26. cikkBelső bizottságok és munkacsoportok

1. A felügyelőtanács a ráruházott specifikus feladatok elvégzéséhez belső bizottságokat vagy munkacsoportokat hozhat létre és rendelkezhet egyes egyértelműen meghatározott feladatoknak és határozatoknak belső bizottságokra vagy munkacsoportokra, az igazgatótanácsra vagy az elnökre való átruházásáról.

2. A 11. cikk alkalmazásában a felügyelőtanács munkacsoportot hív össze a nézetkülönbség rendezésének megkönnyítéséhez, amely az elnökből és a felügyelőtanács két olyan tagjából áll, aki nem a nézetkülönbségben érintett illetékes hatóság képviselője.

3. A munkacsoport javaslata alapján a felügyelőtanács a 11. cikknek megfelelően határozatot fogad el.

27. cikkFüggetlenség

Az e rendelettel ráruházott feladatok ellátása során az elnök és a felügyelőtanács szavazati joggal rendelkező tagjai függetlenül és objektívan járnak el a Közösség érdekeinek megfelelően, nem kérhetnek és nem fogadhatnak el utasítást sem közösségi intézményektől vagy szervektől, sem tagállami kormánytól, sem más köz- vagy magánjogi jogalanytól.

28. cikkFeladatok

1. A felügyelőtanács iránymutatást ad a Hatóság munkájához és felelős a II. fejezetben említett határozatok meghozataláért.

2. A felügyelőtanács fogadja el a II. fejezetben említett véleményeket, ajánlásokat és határozatokat, valamint tanácsot ad.

3. Az elnökö