N°C49/38 DiarioOficialdelasComunidadesEuropeas 24.2.92
DictamensobrelaComunicación delaComisiónalConsejoyalParlamentoEuropeo:
«Orientaciones enmateriadefiscalidaddelasempresas»
(92/C49/11
Ensu285°pleno,enlasesióndel20demarzode1991,elComitéEconomicoySocialadoptó
dosdictámenessobrelapropuestadeDirectivadelConsejorelativaalrégimenfiscalcomún
aplicablealospagosdeinteresesycánonesefectuadosentresociedadesmatricesyfilialesde
EstadosmiembrosdiferentesylapropuestadeDirectivadelConsejorelativaaunrégimen
porelquelasempresasasumenlaspérdidasregistradasporsusestablecimientos permanentes
yfilialessituadosenotrosEstadosmiembros .
El23deabrilde1991,deconformidadconelapartado3delartículo20desuReglamento
Interno,laMesadelComitéEconómicoySocialdecidióelaborarundictamenadicional
sobrelaComunicación delaComisiónalConsejoyalParlamentoEuropeo:«Orientaciones
enmateriadefiscalidaddelasempresas».
LaSeccióndeAsuntosEconómicos ,FinancierosyMonetarios,encargadadeprepararlos
trabajosenesteasunto,aprobósudictamenel12denoviembrede1991(ponente:
Sr.R.Pelletier).
Ensu292°pleno(sesióndel18dediciembrede1991),elComitéEconómicoySocialha
aprobadopormayoríay11abstencioneselsiguientedictamen.
Observaciónpreliminar fiscalidadenladeterminación finaldelrendimientode
loscapitalesinvertidos,parecequelaadhesióndela
Comisiónalprincipiodesubsidiariedad estájustificada
yaquelavariablefiscalessólounelementomásentre
otrosenlaeleccióndelalocalizacióndelasinversiones .
Ademas,parecedifícilobtener,enunsistemainstitucio­
nalbasadoenlanormadelaunanimidad ,elacuerdo
delconjuntodelosEstadosmiembrossobrelasnormas
comunesrelativasalabaseimponibledelaimposición
delasempresas.Invocandoalprincipiodesubsidiarie­
dadlaComisiónselimita,enestaocasión,areconocer
laimposibilidad deactuarenesteámbitoporlavía
reglamentaria .LaComunicación delaComisióndefecha20deabril
de1990sobrelasorientaciones enmateriadefiscalidad
delasempresasdifieredelosdocumentos—proyectos
deDirectivaodeReglamento—sobreloscualesse
suelepediralComitéEconómicoySocialqueformule
undictamen .
Enefecto,estaComunicación constituyefundamental­
mentelaexpresióndeunaestrategiaacortoymedio
plazoenmateriadefiscalidaddelasempresas,con
objetodetenerencuentalasnecesidadesdelaintegra­
cióneconómica .DelosproblemasfiscalesquelaComi­
siónconsideranecesarioresolverantesde1993,hayun
buennúmeroquehansidoobjetodeDirectivasya
adoptadasoapuntodeserloysobrelascualesel
ComitéEconómicoySocialhaformuladodictámenes .
Laposturaadoptadamásimportanteserefierealcam­
biodeorientaciónenrelaciónconlapropuestade
DirectivaquelaComisiónhabíapresentadoen1975y
quepreveíaunaarmonización delossistemasydelos
tiposimpositivossobrelasempresasenlosEstados
miembros .
LaComisiónconsideraque,desdeelActaÚnicayel
proyectodeunióneconómicaymonetaria,sehadefi­
nidounanuevaconcepcióndelaintegracióneconó­
mica.Esteenfoquedamayorprioridadalacoordina­
ciónyalaaproximación delaspolíticasquealrecurso
sistemáticoalaarmonización .DeacuerdoconlaComi­
sión,seinscribeenelrespetodelprincipiodesubsidia­
riedad.
Aunqueseaobligadoreconocerlapertinenciadelanáli­
siseconómicoclásicoquesubrayalainfluenciadela1.Losproblemasinmediatosporresolverylasmedi­
dasquehabrándeaplicarseantesde1993
ElComitéEconómicoySocialrecuerdalosdictámenes
precedentemente formuladossobrelamayorpartede
lasmedidasdestinadasafavorecerlacooperacióntrans­
fronteriza .Esteeselcasodelosdosdictámenessobre
laspropuestasdeDirectivarelativasalpagodeintereses
yderechosyalainclusióndelaspérdidas,adoptadas
el20demarzode1991yalosdictámenesformulados
sobre:
—laDirectivasobrefusiones,
—laDirectivasobresociedadesmatricesyfiliales.
ElComitécelebraquesehayantenidoencuentavarias
desusobservaciones eneltextoadoptadoporelCon­
sejo.

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1.3.Laorientación ,quetieneporobjetoorganizar
controlesfiscalessimultáneosdelassociedadesoesta­
blecimientosdeunaempresamultinacionalsituadosen
Estadosmiembrosdiferentes,tieneporobjetofacilitar
laconcertaciónentreEstadosmiembrossobrelafija­
cióndelospreciosdetranferenciaydebeseraprobada
enprincipio.Noobstante,nocabecontemplarlacon
independencia delabúsquedadeunacuerdoentre
Estadosparaqueelprocedimiento deintercambiode
informaciónpuedaaplicarseconciliandolosimperati­
vosdelasadministraciones fiscalesylanecesidadde
respetarlavidaprivadadelosciudadanos .
1.3.1.Porotraparte,esimprescindible queseesta­
blezcannormascomunesdefijacióndelospreciosde
tranferencia ,tantoenloqueserefierealasrelaciones
intragrupodentrodelaComunidadcomoconrespecto
alostercerospaíses.Aesterespecto,parecejustificarse
queestasnormasseestablezcandeacuerdoconlos
principiosdefinidosporlaOrganizacióndecoopera­
ciónydedesarrolloeconómicos (OCDE).Denoser
así,podríansubsistirdistorsionesdecompetencia
importantesyperjudicialesparalarealizacióndelMer­
cadoInterior.Además,ensudictamensobrelapropuestadeRegla­
mentodelConsejorelativaalEstatutodelaSociedad
europea,elComitéEconómicoySocialhabíadesta­
cado,aligualquelaComunicación del20deabrilde
1990,quelasdisposicionesporlasquesepermitela
inclusióndepérdidasenelextranjeroaniveldeempresa
debenaplicarseimperativamente atodaslasempresas
queejercenunaactividadtransnacional ynoúnica­
mentealassociedadesdederechoeuropeo.
ElComitéEconómicoySocialhaaprobado,porlo
tanto,yconlasalvedaddealgunosajustestécnicos,la
orientaciónelegidaenlapropuestadeDirectivarelativa
aunrégimendeinclusiónporpartedelasempresas
delaspérdidasregistradasporsusestablecimientos
permanentes yfilialessituadosenotrosEstadosmiem­
bros.
Esnecesariohacerhincapiéenlosobstáculosdecarácter
fiscalquedificultanlarealizacióndelasoperaciones
transfronterizas .
1.1.LaComisiónsubraya,conrazón,lainsuficiencia
delosconveniosbilaterales.Tambiénhayquetener
bienpresentequelosconveniosnoeliminanlaposibili­
daddequelosEstadosmiembrosmantenganlasreten­
cionesenorigenconarregloalderechointerno.
1.1.1.Enestecaso,aunqueexistaunconveniobilate­
ralquetengacomoefectolasupresióndelaretención
acuenta,losbeneficiariossiguenestandoalasretencio­
nesdederechointernoysevenobligadosasolicitarsu
reembolso .
1.1.2.Enlamayoríadeloscasos,losreembolsosno
seefectúansinotrasunplazorelativamentelargo,lo
cualdisuadeconfrecuenciaalosinversoresderecurrir
alprocedimiento convencional ,demodoqueenese
casosemantieneíntegramenteenlaprácticaladoble
imposición .
1.2.Enloquerespectaalainclusióndelosresultados
enelextranjero,hayqueobservarquelaarmonización
delosregímenesdeimputaciónfiscaldelaspérdidas
seríaunamedidapuntualcarentedesignificadorealen
ausenciadeunaaproximación detodaslasnormas
relativasalabaseimponible .
1.2.1.Esprecisamenteparasubsanarladificultad
quesuponelaausenciadearmonizaciónglobalporlo
queafaltadeunacuerdodeunamayoríadeEstados
miembrosparahacerquevuelvanasubirlaspérdidas
extraterritoriales determinadas deacuerdoconlasnor­
masfiscalesdebaseimponibleaplicablesenlospaíses
deestablecimiento ,elComitéEconómicoySocialha
manifestadosudeseodequeseelijaotroprincipio
deevaluacióndedichaspérdidas :ésteconsistiríaen
sustituirlaspérdidascontablesporlaspérdidasfiscales.
Efectivamente ,elComitéEconómicoySocialesdela
opiniondequedichoenfoqueseríacoherenteenla
medidaenquelaarmonización delasreglascontables
dedeterminación delresultadoestáprácticamente ter­
minada,enelsenodelaCEE,paralamayoríadelas
empresas,tantoporloquerespectaalresultadosocial
comoalresultadoconsolidado .2.Losproblemasdefiscalidaddelasempresasderiva­
dosdeldesarrollodelmercadointerior
2.1.Debeaprobarselaposicióndeprincipioadop­
tadaporlaComisiónderenunciarabuscaratodacosta
laarmonizacióntotaldelossistemasydelostiposde
impuestosobrelassociedadesy,enconsecuencia ,de
retirarlapropuestadeDirectivade1975.Efectivamente ,
estaposiciónsebasaenunavaloraciónobjetivadelas
posibilidadesactualesdeaproximación delasfiscalida­
desentrelosEstadosmiembros .Sumotivaciónradica
enlanecesidadderealizarelmercadointeriorenun
plazobreve,privilegiando lacoordinacióndelaspolíti­
casenlugardelrecursosistemáticoalaarmonización .
2.2.ElComitéEconomicoySocialnotieneintención
deprejuzgarlasconclusionesdelestudioencomendado
porlaComisiónaungrupodeexpertos.Deseaser
consultadosobrelasconclusionesdelosexpertos.
2.2.1.Lasupresión,alargoplazo,delasfronteras
fiscalesintracomunitarias implicaunaconvergenciade
lostiposdelimpuestosobreelvalorañadido(IVA)
vinculadaalapolíticapresupuestaria delosEstados
miembrosentantoquepolítica;dichaconvergencia
contribuiríaalaaproximación delaestructuradelos
sistemasfiscalesdelosEstadosmiembrosydelaparte
relativaquerepresenta,endichossistemas,elimpuesto
sobrelosbeneficiosdelasempresas.Noobstante,debe­
mospermaneceratentosalriesgodeundesplazamiento
excesivodelacargafiscalenlaspersonasprivadas,que
podría,alargoplazo,reducirlacohesióndeltejido
socialdentrodelosEstadosmiembros .

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2.2.2.Lareducciónsignificativaquehanexperimen­
tadoyalostiposdeimpuestosobrelassociedades
aplicadosporlosEstadosmiembros,asícomosuapro­
ximación,mitiganelefectodelasdistorsionesque
podríanderivarsedeladisparidaddenormasexistente
enmateriadebaseimponible.Sinembargo,dichas
distorsionespuedenserconsiderables .Porellolaaten­
cióndeberíacentrarseenunamayortransparenciade
lasnormasdelabaseimponibleconvistasaunaposible
armonización .
Convendríaqueestatransparenciaafectaraalconjunto
delasimposicionessobrelosbeneficiosdelasempresas,
comprendidasaquellascuyaresponsabilidad competea
lasautoridadeslocalesodescentralizadas .
2.2.3.Elrendimientocomparadodelimpuestosobre
lassociedades,deunEstadomiembroaotro,esfunción,
enprimerlugar,delacapacidaddebeneficiodelas
empresasydesugradoderentabilidad :elnúmeroyla
importanciadelasempresassujetasaimposición,su
participaciónenelproductointeriorbruto(PIB)desem­
peñanigualmenteunpapeldeterminanteenlosingresos
enelcapítulodelimpuestosobresociedades .
2.2.4.Nodebeexagerarselaincidenciadelafiscali­
daddelosbeneficiossobrelalocalizacióndelasinver­
sionesdelasempresas.Enefecto,sonfactoresdecisivos
laestabilidadpolítica,laestabilidaddelamoneda,la
vitalidaddelosmercadosfinancieros,elpesodela
masasalarial,representadoporlossalariosdirectose
indirectos,elclimasocial,loscostesdeabastecimiento
enenergíaomateriasprimas,elcostedeloscréditos,
laexistenciadeunciertonúmerodeinfraestructuras ,
laflexibilidaddelderechodeempresa...
2.2.5.Sinembargo,debemospermaneceratentosa
lasposibilidadesqueseofrecenalosEstadosdeutilizar
deformamasivaelincentivofiscalparafavorecerla
competitividad delasempresas.2.2.5.1.Seconsideraquelosincentivosfiscalesselec­
tivososectorialescarecendetransparencia ;parece
cadavazmásnecesariaunavigilanciaporpartedelas
autoridadescomunitarias enmateriadecompetencia
deloquepodríansersubvencionesselectivasmediante
elmanejodelaherramientafiscal.
2.2.5.2.Asimismocabedestacarlaimportanciade
nodescuidarlaposibilidaddequelascolectividades
territorialesdotadasdeunestatutoconmayoromenor
autonomíaenelinteriordelosEstadosmiembrosmane­
jenselectivamente lafiscalidad.
2.2.6.ElComitécompartelaspreocupaciones expre­
sadasporlaComisiónencuantoalosriesgosdemejora
alabajaenlafiscalidaddelasempresas,delasformas
másdiversasymenostransparentes ,quedaríalugara
uncambioenelrepartodelacargafiscaldentrode
cadaEstadomiembro,entrelosdiversosimpuestosy
contribuciones .
2.2.7.Enlíneasgenerales,elComitédestacaqueel
proyectodeuniónmonetariaquedieralugaralafijeza
intangibledelostiposdecambio,suprimiríacualquier
posibilidaddeajustecompensatorio delasdisparidades
enlascontribuciones fiscales,alutilizarlasparidades
decambio.
2.2.7.1.Lavigilanciaantelautilizacióndeltram­
polínfiscalsehacealmismotiempomásimperativaya
quelatentacióndecompensarmediantelafiscalidad
lasexigenciasmonetariaspodríasermuyfuerte.
2.2.8.Porúltimo,elComitéconsideraoportuno
recordarquelaaccióndecoordinaciónemprendida
conarregloalprincipiodesubsidiariedad nodebería
detenerseenlasfronterascomunitarias :estaorienta­
ciónnopodrásinoversereforzadaporlacreciente
influenciadelasreformasfiscalesiniciadasporlos
grandespaísesindustrializados .
HechoenBruselas,el18dediciembrede1991.
ElPresidente
delComitéEconómicoySocial
FrancoisSTAEDELIN