N° C 53/30 Diario Oficial de las Comunidades Europeas 28. 2. 91 
Propuesta de Directiva del Consejo relativa a un régimen por el que las empresas asumen las 
pérdidas registradas por sus establecimientos permanentes y filiales situados en otros Estados 
miembros 
CC>M(90) 595 final 
(Presentada por la Comisión el 6 de diciembre de 1990) 
(91/C 53/03) 
EL CONSEJO DE LAS COMUNIDADES EUROPEAS, 
Visto el Tratado constitutivo de la Comunidad Económica 
Europea y, en particular, su artículo 100, 
Vista la propuesta de la Comisión, 
Visto el dictamen del Parlamento Europeo, 
Visto el dictamen del Comité Económico y Social, 
Considerando que en un mercado común que tenga las 
características de un mercado interno la actividad de las 
empresas en el plano comunitario no debe estar en desventaja 
frente a la ejercida dentro de un Estado miembro; que esta 
exigencia no se cumple actualmente, ya que, a menudo, las 
legislaciones nacionales no permiten que las empresas asu­
man las pérdidas de sus establecimientos permanentes y 
filiales implantados en otros Estados miembros; que-pro­
cede, en consecuencia, establecer normas comunes que 
abarquen a todas las empresas, sea cual sea su forma 
jurídica; 
Considerando que, en lo que se refiere a los establecimientos 
permanentes, resulta oportuno que los Estados miembros 
garanticen que las empresas de las que forman parte asuman 
sus pérdidas, incluyendo los resultados de dichos estableci­
mientos permanentes en los de la empresa y autorizando, al 
mismo tiempo, a que ésta última deduzca del impuesto, si 
procede, en función de los beneficios de los mencionados 
establecimientos, el impuesto pagado por éstos en los demás 
Estados miembros; o bien, autorizando a que la empresa 
deduzca de sus propios beneficios las pérdidas de sus 
establecimientos permanentes y sometiendo a gravamen, 
hasta el total de las pérdidas deducidas, los posteriores 
beneficios de aquéllos; que la determinación de los resultados 
de los establecimientos permanentes debe efectuarse para 
cada Estado miembro por separado; 
Considerando que, en lo que atañe a las filiales, este último 
método es el que parece, en la situación actual, el más 
apropiado para permitir que se asuman las pérdidas en el 
plano comunitario; que resulta oportuno determinar, para 
cada filial, las pérdidas y beneficios que deberá asumir la 
empresa matriz, en proporción a su participación en el 
capital de la filial; que, puesto que una filial es una entidad 
jurídica independiente, la empresa que la controla debe tener 
libertad para asumir o no las pérdidas; que procede excluir el 
empleo conjunto del método previsto en la presente Directiva 
y la corrección del valor de la participación, de manera que 
unas mismas pérdidas no puedan asumirse dos veces; Considerando que rio existe ningún inconveniente para que 
los resultados de los establecimientos permanentes y de las 
filiales puedan determinarse con arreglo a la legislación del 
Estado miembro en el que estén situados, cuando la empresa 
aplique el método de deducción de las pérdidas con posterior 
incorporación; 
Considerando que a fin de impedir que las empresas gocen de 
ventajas injustificadas y garantizar los ingresos fiscales de los 
Estados miembros, procede autorizar a los Estados miem­
bros para que incorporen de oficio, en determinadas circuns­
tancias, las pérdidas previamente deducidas; que resulta, 
además, oportuno que los Estados miembros estén faculta­
dos para aplicar disposiciones encaminadas a la prevención 
de fraudes y abusos; 
Considerando que resulta oportuno dejar a los Estados 
miembros la posibilidad de mantener o introducir, junto a los 
métodos comunes definidos por la presente Directiva, otros 
métodos para asumir las pérdidas de las filiales; 
Considerando que, para aumentar la competitividad de las 
empresas comunitarias en el plano mundial, resulta opor­
tuno prever la posibilidad de que el régimen previsto por la 
Directiva se haga extensivo a los establecimientos permanen­
tes y a las filiales implantados en terceros países; que los 
Estados miembros deben tener libertad para fijar las condi­
ciones y el alcance de dicha posible extensión, 
HA ADOPTADO LA PRESENTE DIRECTIVA: 
Artículo 1 
Los Estados miembros adoptarán, con arreglo a lo dispuesto 
en la presente Directiva, un régimen por el que sus empresas 
asuman las pérdidas registradas por los establecimientos 
permanentes o filiales de dichas empresas situados en otros 
Estados miembros. 
TÍTULO I 
Disposiciones generales 
Artículo 2 
A los efectos de la presente Directiva, se entenderá por: 
— «empresa de un Estado miembro»: toda empresa que, en 
virtud de la legislación fiscal de un Estado miembro, se 
considere que tenga su domicilio fiscal en dicho 
Estado; 
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— «establecimiento permanente»: todo local fijo para la 
realización de negocios a través del cual una empresa de 
un Estado miembro ejerza toda o parte de su activi­
dad; 
— «filial»: toda sociedad en cuyo capital una empresa de un 
Estado miembro posea una participación mínima de un 
75%, que le confiera la mayoría de derechos de voto. No 
obstante, los Estados miembros podrán prever un por­
centaje de participación mínimo menor. 
Artículo 3 
Para poder acogerse a lo dispuesto en la presente Directiva, 
las empresas, establecimientos permanentes y filiales, según 
se definen en el artículo 2, deberán ser sujetos pasivos y no 
estar exentos de uno de los siguientes impuestos: 
a) en Bélgica: 
— impót des personnes physiques/personenbelasting, 
— impót des sociétés/vennootschapsbelasting, 
— impót des non-résidents/belasting der niet-verblijf-
houders; 
b) en Dinamarca: 
— seiskabsskát, 
— indkomstskat til staten; 
c) en Alemania: 
— Einkommensteuer, 
— Kórperschaftsteuer; 
d) en Grecia: 
— (pópog 8ioo8fmaxo<; (p^oiKÓv Kpooci)7tcov, 
— cpópoc; eiooSrmaTot; vomikwv 7tpoocb7ttov; 
e) en España: 
— impuesto sobre la renta de las personas físicas, 
— impuesto sobre sociedades; 
f) en Francia: 
— impót sur le revenu, 
— impót sur les sociétés; 
g) en Irlanda: 
— income tax, 
— Corporation tax; 
h) en Italia: 
— imposta sul reddito delle persone fisiche, 
— imposta sul reddito delle persone giuridiche; 
i) en Luxemburgo: 
— impót sur le revenu des personnes, 
— impót sur le revenu des collectivités; 
j) en los Países Bajos: 
— inkomstenbelasting, 
— vennootschapsbelasting; k) en Portugal: 
— imposto sobre o rendimento das pessoas singu­
lares, 
— imposto sobre o rendimento das pessoas colec­
tivas, 
1) en el Reino Unido: 
— income tax, 
— Corporation tax; 
o de cualquier otro impuesto que pudiera sustituir a uno de 
éstos. 
Artículo 4 
Los Estados miembros podrán extender la aplicación de lo 
dispuesto en la presente Directiva, en las condiciones que 
ellos mismos fijen, a todos o parte de los establecimientos 
permanentes y filiales de sus empresas que estén situados en el 
exterior de la Comunidad. No obstante, dichas condiciones 
no podrán ser más favorables que las que se apliquen a los 
establecimientos permanentes y filiales situados en los demás 
Estados miembros. 
TÍTULO II 
Disposiciones relativas a los establecimientos permanentes 
Artículo 5 
La asunción, por parte de las empresas, de las pérdidas de sus 
establecimientos permanentes, se efectuará, a elección del 
Estado miembro, bien por el método de imputación definido 
en el artículo 6, o por el de deducción de las pérdidas con 
posterior incorporación, definido en el artículo 7. 
La aplicación del método de imputación será obligatorio 
para las empresas de los Estados miembros que hayan optado 
por él; la del método de deducción de las pérdidas con 
posterior incorporación será facultativa para las empresas. 
Artículo 6 
El método de imputación consistirá en incluir en los 
resultados obtenidos por la empresa en un determinado 
período impositivo los resultados, positivos o negativos, de 
todos sus establecimientos permanentes situados en otro 
Estado miembro y deducir, si fuere el caso, del impuesto 
adeudado por la empresa por los beneficios de dichos 
establecimientos, el impuesto pagado por éstos. 
Artículo 7 
1. El método de deducción de las pérdidas con posterior 
incorporación consistirá en: 
a) deducir de los beneficios imponibles de la empresa, 
correspondientes a un determinado período impositivo, 
la pérdida registrada, para ese mismo período imposi­
tivo, por los establecimientos permanentes de la empresa 
situados en otros Estados miembros; 
b) incorporar los beneficios posteriores de dichos estableci­
mientos permanentes en los resultados imponibles de la 
empresa, hasta el importe total de la pérdida deducida en 
virtud de la letra a). 
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2. Los resultados de los establecimientos permanentes se 
determinarán para cada Estado miembro por separado, con 
arreglo a las normas del Derecho del Estado miembro del 
establecimiento permanente. 
Artículo 8 
Los Estados miembros podrán prever que las pérdidas 
deducidas en virtud del artículo 7 sean incorporadas de oficio 
en los resultados imponibles de las empresas, en uno de los 
siguientes supuestos: 
a) no se haya efectuado la incorporación al finalizar el 
quinto año siguiente a aquél en que se dedujo la 
pérdida; 
b) el establecimiento permanente sea vendido, liquidado o 
transformado en filial. 
TÍTULO III 
Disposiciones relativas a las filiales 
Artículo 9 
1. Los Estados miembros preverán que sus empresas 
puedan asumir las pérdidas de sus filiales situadas en otro 
Estado miembro con arreglo al método de deducción de las 
pérdidas con posterior incorporación. Dicho método consis­
tirá en: 
a) deducir de los beneficios imponibles de la empresa, 
correspondientes a un determinado período impositivo, 
las pérdidas registradas para ese mismo período imposi­
tivo, por las filiales de la empresa situadas en otros 
Estados miembros; 
b) incorporar los beneficios posteriores de dichas filiales en 
los resultados imponibles de la empresa, hasta el importe 
total de la pérdida deducida en virtud de la letra a). 
2. Los resultados de cada filial se determinarán con 
arreglo a las normas del Derecho del Estado miembro de la 
misma, en proporción a la participación de la empresa en su 
capital. El porcentaje de participación que se aplique será el 
menor de los registrados durante "el período impositivo 
considerado. 
Artículo 10 
Los Estados miembros podrán prever que las pérdidas 
deducidas en virtud del artículo 9 sean incorporadas de oficio 
en los resultados imponibles de la empresa, en uno de los 
siguientes supuestos: 
a) no haya sido efectuada la incorporación al finalizar el 
quinto año siguiente a aquél en que se dedujo la 
pérdida; b) la filial haya sido vendida, liquidada o transformada en 
establecimiento permanente; 
c) la participación de la empresa en el capital de la filial haya 
descendido por debajo del porcentaje mínimo fijado por 
el Estado miembro de la empresa. 
Artículo 11 
La aplicación por una empresa del método definido en el 
artículo 9 será incompatible coala corrección del valor de la 
participación que dicha empresa posea en una determinada 
filial. 
Artículo 12 
Lo dispuesto en la presente Directiva no obstará para que los 
Estados miembros puedan mantener o introducir otros 
métodos por los que sus empresas puedan asumir las pérdidas 
de sus filiales situadas en otros Estados miembros y, en 
particular, métodos para la consolidación de los resulta­
dos. 
TÍTULO IV 
Disposiciones finales 
Artículo 13 
La presente Directiva no constituirá obstáculo a la aplicación 
de las disposiciones nacionales o recogidas en convenios, 
necesarias para evitar los fraudes y abusos. 
Artículo 14 
1. Los Estados miembros adoptarán las disposiciones 
legales, reglamentarias y administrativas necesarias para 
cumplir la presente Directiva antes del 1 de enero de 1993. 
Informarán inmediatamente de ello a la Comisión. 
Cuando los Estados miembros adopten dichas disposiciones, 
éstas harán referencia a la presente Directiva o irán acom­
pañadas de dicha referencia en su publicación oficial. Los 
'Estados miembros establecerán las modalidades de la men­
cionada referencia. 
2. Los Estados miembros comunicarán a la Comisión el 
texto de las disposiciones básicas de derecho interno que 
adopten en el ámbito regulado por la presente Directiva y, si 
fuere necesario, el texto de las medidas adoptadas al efecto de 
hacer extensivas las disposiciones de la presente Directiva a 
los establecimientos permanentes y filiales de sus empresas 
situados en el exterior de la Comunidad. 
Artículo 15 
Los destinatarios de la presente Directiva serán los Estados 
miembros. 
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ANEXO 
Estado miembro Filial en el Estado miembro Establecimiento permanente en el exterior Filial en el exterior 
Bélgica — Sin convenio: deducción con incor­
poración posterior, con arreglo a un 
orden determinado (artículo 66 y 
siguientes AR-CIR) 
— Con convenio: exoneración 
— Deducción con incorporación poste­
rior, incluso aunque el convenio 
prevea la exoneración 
Dinamarca Consolidación 
(beneficio consolidado) 
(filial al 100%) — Sin convenio: imposición de los 
beneficios mundiales, con deduc­
ción del impuesto 
— Con convenio: imposición de los 
beneficios mundiales, con deduc­
ción del impuesto, o bien exención 
con progresividad o exención Consolidación: 
(beneficios consolidados) 
(filial al 100%) 
La doble imposición se evita, de 
hecho, del mismo modo que para los 
establecimientos permanentes en el 
exterior 
Alemania Consolidación cuando se aplica el 
régimen de l'Organschaft (filial bajo 
control financiero, estructural y eco­
nómico), a opción de la empresa 
matriz — Sin convenio: imputación 
— Con convenio: exoneración 
— Deducción "de pérdidas, con incor­
poración posterior si el convenio 
prevé la exoneración — 
Grecia 
• — — Sin convenio: en principio, método 
de imputación, a no ser que el 
resultado global de todos los estable­
cimientos permanentes sea negativo 
(en ese caso no se deducen las pérdi­
das) 
— Con convenio: método de imputa­
ción — 
España Consolidación 
(beneficios consolidados) 
(filial en un 90 % como mínimo) — Sin convenio: beneficios mundiales, 
con imputación 
— Con convenio: método de imputa­
ción — 
Francia Consolidación si: — Con convenio: exoneración Consolidación si: 
1) régimen de beneficios consolida­
dos, con autorización de las auto­
ridades fiscales (1) 
2) régimen de incorporación fiscal 
(filial en un 95 % como mínimo) — Método de imputación, dentro del 
régimen de «beneficios mundiales», 
con autorización de las autoridades 
fiscales, existan o no convenios (J) 1) régimen de «beneficios consolida­
dos», con autorización (!) 
2) deducción de las pérdidas durante 
los cinco primeros ejercicios, has­
ta el total de los importes inverti­
dos en capital esos mismos ejerci­
cios, si actividad en la CEE, con 
incorporación posterior automáti­
ca a medida que se producen los 
beneficios y, a más tardar, el 
segundo ejercicio (artículo 39 
octies B-CGI) 
Irlanda Régimen de asunción de las pérdidas, 
si: 
1) filial en un 75% como mínimo, 
o 
2) consorcio — Sin convenio: beneficios mundiales 
con deducción de los impuestos del 
exterior 
— Con convenio: imposición de los 
beneficios mundiales, con deduc­
ción de los impuestos satisfechos en 
el exterior. Si el tipo del impuesto en 
el exterior es superior al aplicable en 
Irlanda, se permite una deducción 
parcial, por el importe en que se 
rebase el tipo del impuesto irlan­
dés — 
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Estado miembro Filial en el Estado miembro Establecimiento permanente en el exterior Filial en el exterior 
Italia 
— — Sin convenio: beneficios mundiales 
con imputación 
— Con convenio: método de imputa­
ción — 
Luxemburgo Consolidación si se aplica el régimen 
de l'Organschaft (filial en un 99 %), a 
opción de la empresa matriz con auto­
rización del Ministerio de Economía y 
Hacienda — Sin convenio: beneficios mundiales 
con imputación 
— Con convenio: exoneración, sin 
deducción de pérdidas — 
Países Bajos Consolidación si se aplica el régimen 
de unidad fiscal (fiscal eenheid) (filial 
en un 99 %) 
En determinadas condiciones, pueden 
tomarse en consideración las pérdidas 
cuando se trate de la liquidación de 
una participación que no formaba 
parte de una unidad fiscal (fiscal een­
heid) Con independencia de convenios: 
beneficios mundiales con exención por 
reducción del impuesto proporcional 
En caso de pérdidas, deducción con 
incorporación posterior En determinadas condiciones, las pér­
didas pueden tomarse en considera­
ción cuando se trate de la liquidación 
de una participación 
Portugal — Consolidación (filial en 90%) 
a opción de la empresa matriz — Sin convenio: beneficios mundiales 
— Con convenio: beneficios mundiales 
con imputación — 
Reino Unido Régimen de asunción de las pérdidas 
cuando: 
1) filial en un 75% como mínimo, 
o 
2) consorcio — Sin convenio: beneficios mundiales 
con imputación 
— Con convenio: método, de imputa­
ción — 
(') En la práctica tiene una aplicación muy limitada.