Nr.C175/4 AmtsblattderEuropäischenGemeinschaften .7.92
II
(VorbereitendeRechtsakte)
KOMMISSION
GeänderterVorschlagfüreineRichtliniedesRatesüberdieÜberwachungundKontrolleder
GroßkreditevonKreditinstituten
(92/C175/04)
KOM(92)273endg.—SYN333
(GemäßArtikel149Absatz3desEWG-Vertrags vonderKommissionvorgelegtam22.Juni1992)
DERRATDEREUROPAISCHEN GEMEINSCHAFTEN übungderTätigkeitderKreditinstitute (5),zuletztgeän­
dertdurchdieRichtlinie89/646/EWG(6),derKommis­
sionVorschlägeimHinblickaufdieKoordinierung der
indenMitgliedstaaten anzuwendenden Koeffizienten
macht.gestütztaufdenVertragzurGründungderEuropäi­
schenWirtschaftsgemeinschaft ,insbesondereaufArti­
kel57Absatz2,Sätze1und3,
aufVorschlagderKommission(*),DieÜberwachungundKontrollevonKrediteneines
Kreditinstituts istBestandteilderBankaufsicht .Dieüber­
mäßigeKonzentration vonKreditenaufeineneinzigen
KundenodereineGruppevonverbundenenKunden
kanneinunannehmbares AusmaßderVerlustmöglichkei­
tenzurFolgehaben.EinederartigeSituationkannfür
dieSolvabilitäteinesKreditinstituts alsabträglichange­
sehenwerden.inZusammenarbeit mitdemEuropäischenParlament(J),
nachStellungnahme desWirtschafts-undSozialaus­
schusses(J),
inErwägungnachstehenderGründe:DiegemeinsamenLeitlinienfürdieÜberwachungund
KontrollederKreditevonKreditinstituten wurdenan­
fänglichimWegederEmpfehlung87/62/EWGder
Kommission (7)eingeführt .DiesesRechtsinstrument
wurdegewählt,weileseineschrittweiseAnpassungder
bestehendenSystemeunddieEinführungneuerSysteme
ermöglichte ,ohnedaßeszueinerBeeinträchtigung des
Bankensystems derGemeinschaft kam.Dadieseerste
Phaseabgeschlossenist,istesnunmehranderZeit,ei­
nenfüralleKreditinstitute inderGemeinschaft verbind­
lichenRechtsaktzuverabschieden .DieseRichtlinieentsprichtdenimWeißbuchderKom­
missionüberdie„VollendungdesBinnenmarktes"(4)
aufgestelltenZielen.
Esistangebracht,diewichtigstenAufsichtsregelungen zu
harmonisieren ;esistwichtig,denMitgliedstaaten die
Möglichkeiteinzuräumen ,strengereVorschriftenalsdie
indieserRichtlinievorgeseheneneinzuführen .
DadieKreditinstitute ineinemgemeinsamenBanken­
marktunmittelbarmiteinanderimWettbewerbstehen,
solltendieinderGemeinschaft insgesamtgeltenden
bankaufsichtsrechtlichen Vorschriftengleichwertigsein.
ZudiesemZweckmüssendieKriterienfürdieBestim­
mungderKreditrisikokonzentration aufGemeinschafts­
ebenerechtsverbindlich festgelegtwerdenundnichtvöl­
ligdemfreienErmessenderMitgliedstaaten überlassenDieseRichtliniewarGegenstandeinerKonsultationdes
BeratendenBankenausschusses ,dergemäßArtikel6
Absatz4derRichtlinie77/780/EWGdesRatesvom
12.Dezember1977zurKoordinierung derRechts-und
Verwaltungsvorschriften überdieAufnahmeundAus­
(')ABl.Nr.C123vom9.5.1991,S.18.
(2)Nochnichtveröffentlicht . OABl.Nr.L322vom17.12.1977,S.30.
(')ABl.Nr.L386vom30.12.1989,S.1.
OABl.Nr.L33vom4.2.1987,S.10.(5)ABl.Nr.C339vom31.12.1991,S.35.
C)Dok.KOM(85)310.

11.7.92 AmtsblattderEuropäischenGemeinschaften Nr.C175/5
bleiben.GemeinsameVorschriftenwerdendenInteressen
derGemeinschaft ambestendienen,dadadurchunter­
schiedlicheWettbewerbsbedingungen vermiedenwerden
undgleichzeitigdasBankensystemderGemeinschaftge­
stärktwird.
Fürdiebuchhalterische MethodederRisikobewertung
wirdaufdieVorschriftenderRichtlinie86/635/EWG
desRatesvom8.Dezember1986überdenJahresab­
schlußunddenkonsolidierten AbschlußvonBankenund
anderenFinanzinstituten Hverwiesen .Finanzinstitute oderUnternehmen mitbankbezogenen
Hilfsdiensten sind,soweitalledieseUnternehmen indie
Beaufsichtigung desKreditinstitutsaufkonsolidierter Ba­
siseinbezogenwerden.IndiesemFallerlaubtdieBeauf­
sichtigungdessogebildetenGanzenaufkonsolidierter
BasiseineausreichendwirksameAufsicht,sodaßes
nichtnötigist,strengereKreditbegrenzungsnormen vor­
zusehen.DadurchwerdendieBankgruppenaußerdem
ermutigt,ihreStrukturderartzuorganisieren ,daßeine
Beaufsichtigung aufkonsolidierter Basismöglichist,was
einemgewünschtenZiel,nämlichderErreichungeiner
vollständigeren Beaufsichtigung ,entgegenkommt .
ZurSicherstellung einerharmonischenAnwendungder
RichtlinieistdenMitgliedstaaten zugestatten,eineAn­
wendungderneuenGrenzeninzweiStufenvorzusehen ;
beikleinerenKreditinstituten kanneinelängereÜber­
gangsfristinsoweitgerechtfertigt sein,alseineraschere
Anwendungder25%-NormihreBanktätigkeitzuunver­
mittelteinschränken könnte.HinsichtlichderNomenklatur derKreditrisiken seiauf
dieRichtlinie89/647/EWGdesRatesvom18.Dezem­
ber1989übereinenSolvabilitätskoeffizienten fürKredit­
institute(*)verwiesen.Esistgerechtfertigt ,sichfürdie
DefinitionderKrediteaufdieseNomenklatur zubezie­
hen.Esistjedochunzweckmäßig ,grundsätzlich die
Gewichtungen oderdieRisikogradedieserRichtlinie
89/647/EWGzuübernehmen .DieseGewichtungen und
Risikogradedienendazu,eineallgemeineSolvabilitäts­
anforderungzurAbdeckungdesKreditrisikosderKre­
ditinstituteaufzustellen .ImRahmenderVorschriften
überdieGroßkredite istdasZiel,diemaximalenVer­
lustrisikeneinesKreditinstituts inbezugaufeinenKun­
denodereineGruppeverbundenerKundenzubegren­
zen.Daheristesangebracht,vorsichtigvorzugehenund
imallgemeinendieKreditezuihremNominalwertohne
AnwendungvonGewichtungen oderRisikogradenzu
erfassen.DieFortführungderFinanzierung imRahmenvonein­
gegangenenGroßkreditengegenüberzweiUnternehmen
istfürdieEnergieversorgung vonPortugallebenswichtig .
Dahersolltederportugiesischen RegierungeineÜber­
gangsfristbiszum31.Dezember1998eingeräumtwer­
den,umdenportugiesischen Kreditinstituten eineUm­
strukturierung zuermöglichen ,dieesihnenamEnde
dieserPeriodeerlaubt,ihreFinanzierungskapazität für
dieseUnternehmenunterBerücksichtigung derEinhal­
tungderGrenzenausdieserRichtlinieaufrechtzuerhal­
ten.
DieDurchführungsbefugnisse ,diederRatinseiner
Richtlinie89/299/EWGvom17.April1989überdieEi­
genmittelderKreditinstitute (3)fürsichselbstvorbehal­
tenhat,sinddergleichenArtwiediejenigen,dieder
KommissioninderRichtlinie89/646/EWGübertragen
wordensind.WenneinKreditinstitut seinemMutterunternehmen oder
anderenTochterunternehmen diesesMutterunterneh­
mensKreditegewährt,istbesondereVorsichtgeboten.
DieKreditgewährung einesKreditinstituts mußvöllig
autonom,nachsolidenPrinzipienderBankgeschäftsfüh­
rungundohneBerücksichtigung andererexternerPrin­
zipienvorgenommen werden.DieVorschriftender
ZweitenRichtlinie89/646/EWGdesRatesvom15.De­
zember1989zurKoordinierung derRechts-undVer­
waltungsvorschriften überdieAufnahmeunddieAus­
übungderTätigkeitderKreditinstituteundzurÄnde­
rungderRichtlinie77/780/EWGsiehtvor,daßimFalle
einerEinflußnahme zumSchadeneinerumsichtigenund
solidenGeschäftsführung einesKreditinstitutsdurcheine
Person,diedirektoderindirekteinequalifizierteBeteili­
gunganeinemKreditinstituthält,diezuständigenBe­
hördendieerforderlichen Maßnahmenergreifen,um
diesenZustandzubeenden.AufdemGebietderGroß­
kreditesolltenauchspezifischeNormeninbezugaufdie
KrediteeinesKreditinstituts anUnternehmendereige­
nenGruppevorgesehenwerden,insbesondereNormen
mitstrengerenObergrenzenfürdieseKrediteverglichen
mitanderenKrediten.DiesestrengerenObergrenzen
findenjedochkeineAnwendung ,fallsdieMuttergesell­
schafteineFinanzholding odereinKreditinstitut ist,
unddieanderenTochtergesellschaften Kreditinstitute ,InAnbetrachtderSpezifizitätdesBankensektors sollte
deminArtikel22derRichtlinie89/646/EWGvorge­
sehenenAusschußdieAufgabeübertragenwerden,der
KommissionbeiderAusübungderihrübertragenen
BefugnissegemäßdeminArtikel2vorgesehenenVer­
fahrenIIIVariantea)desBeschlusses87/373/EWGdes
Ratesvom13.Juli1987zurFestlegungderModalitäten
fürdieAusübungderderKommissionübertragenen
Durchführungsbefugnisse (4)beizustehen .
HinsichtlichderBeaufsichtigung vonGroßkrediten be­
treffendTätigkeiten,diehauptsächlichMarktrisikenaus­
gesetztsind,kanndieerforderlicheKoordinierung der
Beaufsichtigungsmethoden durcheinegemeinschaftliche
RegelungfürdieangemesseneKapitalausstattung von
C)ABl.Nr.L372vom31.12.1986,S.1.
(2)ABl.Nr.L386vom30.12.1989,S.14.OABl.Nr.L124vom5.5.1989,S.16.
(4)ABl.Nr.L197vom18.7.1987,S.33.

Nr.C175/6 AmtsblattderEuropäischenGemeinschaften 11.7.92
Investmentunternehmen undKreditinstituten gewährlei­
stetwerden;diesbeinhaltet,daßdieBeaufsichtigung von
GroßkreditenbetreffendTätigkeiten,diehauptsächlich
Marktrisikenausgesetztsind,wieWertpapierhandel ,
Übernahmegarantien beiderEmissionvonWertpapieren
undForderungenimZusammenhang mitderAbwick­
lungvonWertpapiergeschäften ,denzuständigenBehör­
denjedesMitgliedstaatsüberlassenwerdenkann,bisge­
meinschaftliche Rechtsvorschriften betreffenddieoben­
genanntenGroßkrediteerlassenwordensind—h)„Kredite"dieAktivaundaußerbilanzmäßigen Ge­
schäfteimSinnedesArtikels6undderAnhängeI
undIIIderRichtlinie89/647/EWGohneAnwen­
dungderindengenanntenBestimmungen vorgesehe­
nenGewichtungen undRisikograde ;dieaußerbilanz­
mäßigenGeschäfteimSinnevonAnhangIIIwerden
nachdeminAnhangIIdergenanntenRichtlinievor­
gesehenenVerfahrenberechnet,jedochohneAnwen­
dungderGewichtungen fürdenjeweiligenVertrags­
partner;alledurchdasEigenkapitalzu100%abge­
decktenPostenkönnenmitZustimmungderzustän­
digenBehördenbeiderBestimmungderKrediteun­
berücksichtigtbleiben,soweitdasEigenkapitalbeider
BerechnungdesSolvabilitätskoeffizienten undder
sonstigenindengemeinschaftlichen Rechtsaktenvor­
gesehenenÜberwachungskoeffizienten nichtberück­
sichtigtwird,KrediteumfassenHATFOLGENDE RICHTLINIE ERLASSEN :
—imFallevonWechselkursgeschäften nichtdie
Kredite,dieimRahmendesüblichenAbrech­
nungsverfahrens imZeitraumvon48Stunden
nachLeistungderZahlungvergebenwerden,bzw.
—imFallevonWertpapiergeschäften nichtdieKre­
dite,dieimRahmendesüblichenAbrechnungs­
verfahrensimZeitraumvonfünfWerktagennach
LeistungderZahlungodernachLieferungder
Wertpapiere—jenachdem,welchesderfrühere
Terminist—vergebenwerden;
i)„ZoneA"dieinArtikel2Absatz1zweiterGedan­
kenstrichderRichtlinie89/647/EWGdefinierte
Zone;Artikel1
Definitionen
ImSinnedieserRichtliniebedeutet
a)„Kreditinstitut"einKreditinstitut imSinnevon
Artikel 1ersterGedankenstrich derRichtlinie
77/780/EWGdesRates,einschließlichseinerZweig­
niederlassungen inDrittländern ,sowiealleprivaten
undöffentlichenUnternehmen ,einschließlich ihrer
Zweigniederlassungen ,diederDefinitioninArtikel1
ersterGedankenstrich derRichtlinie77/780/EWG
entsprechenunddieineinemDrittlandzugelassen
wurden;
b)„zuständigeBehörden"diezuständigenBehördenim
SinnevonArtikel1neunterGedankenstrich der
Richtlinie92/30/EWGdesRatesvom6.April1992
überdieBeaufsichtigung vonKreditinstituten auf
konsolidierter Basis(*);
c)„Mutterunternehmen "einMutterunternehmen im
SinnevonArtikel1siebterGedankenstrich derRicht­
linie92/30/EWG;
d)„Tochterunternehmen "einTochterunternehmen im
SinnevonArtikel1achterGedankenstrich derRicht­
linie92/30/EWG;
e)„Finanz-Holdinggesellschaft "einUnternehmen im
SinnevonArtikel1dritterGedankenstrich derRicht­
linie92/30/EWG;
f)„Finanzinstitut"einUnternehmen imSinnevon
Artikel 1zweiterGedankenstrich derRichtlinie
92/30/EWG;
g)„Unternehmenmitbankbezogenen Hilfsdiensten"ein
Unternehmen imSinnevonArtikel1fünfterGedan­
kenstrichderRichtlinie92/30/EWG;j)„ZoneB"dieinArtikel2Absatz1dritterGedanken­
strichderRichtlinie89/647/EWGdefinierteZone;
k)„Eigenmittel"dieEigenmitteleinesKreditinstituts im
SinnederRichtlinie89/299/EWG;
1)„Kontrolle"dasVerhältniszwischeneinerMutterge­
sellschaftundeinerTochtergesellschaft —wieinAr­
tikel1derRichtlinie83/349/EWGdefiniert—oder
eingleichgeartetes Verhältniszwischeneinernatürli­
chenoderjuristischenPersonundeinemUnterneh­
men;
m)„GruppeverbundenerKunden"
i)zweiodermehrnatürlicheoderjuristischePerso­
nen,die—wennnichtdasGegenteilnachgewie­
senwird—imHinblickaufdenKreditinsofern
eineEinheitbilden,alseinevonihnendirekteoder
indirekteKontrolleüberdieandereoderdieande­
renausübt, (')ABl.Nr.L110vom28.4.1992,S.52.

11.7.92 AmtsblattderEuropäischenGemeinschaften Nr.C175/7
(3)DiegemäßArtikel4Absatz7Buchstabena),b),
c),d),f),g)undh)ausgenommenen Kreditekönnenje­
dochvonderMeldepflichtnachAbsatz2befreitwerden.
FürdieinArtikel4unterdenübrigenBuchstabenvon
Absatz7sowieindenAbsätzen8,9und10genannten
KreditekanndieHäufigkeitderMeldungennachAbsatz
2zweiterGedankenstrich aufzweimaljährlichgesenkt
werden.
(4)DiezuständigenBehördenverlangen,daßjedes
Kreditinstitutordnungsgemäße Verwaltungs-undRech­
nungsverfahren sowieangemesseneinterneKontrollme­
chanismenzurErmittlungundErfassungallerGroßkre­
diteundihrerspäterenÄnderungengemäßdenDefini­
tionenundAnforderungen dieserRichtlinieundzur
ÜberwachungderÜbereinstimmung dieserKreditemit
dereigenenKreditpolitikdesKreditinstituts hat.
BeruftsicheinKreditinstitutaufAbsatz3,sobewahrtes
dieBelegefürdieangeführtenGründeeinJahrlang
nachdemEintretendesdieFreistellungbegründenden
Tatbestandsauf,damitdiezuständigenStellenderen
Rechtmäßigkeit überprüfenkönnen.
Artikel4
ObergrenzenfürGroßkrediteii)zweiodermehrnatürlicheoderjuristischePerso­
nen,zwischendenenkeinKontrollverhältnis im
SinnederZifferi)besteht,dieaberimHinblick
aufdenKreditalsEinheitanzusehensind,dazwi­
schenihnenAbhängigkeiten bestehen,dieeswahr­
scheinlicherscheinenlassen,daß—wenneiner
dieserKundeninfinanzielleSchwierigkeiten gerät
—dieanderenoderalleaufRückzahlungsschwie ­
rigkeitenstoßen.
Artikel2
Anwendungsbereich
DieseRichtliniegiltfürKreditinstitute ,diegemäßArti­
kel3derRichtlinie77/780/EWGeineZulassungerhal­
tenhaben.
DieMitgliedstaaten könnenjedochdavonabsehen,diese
Richtlinieanzuwenden auf
a)dieinArtikel2Absatz2derRichtlinie77/780/EWG
aufgeführtenInstitute;
b)InstitutedesselbenMitgliedstaats ,die—wiein
Artikel2Absatz4Buchstabea)derRichtlinie
77/780/EWGdefiniert—einerZentralorganisation
mitSitzindiesemMitgliedstaatzugeordnetsind,so­
ferndieGesamtheit—bestehendausderZentralor­
ganisationunddenihrzugeordnetenInstituten—,
unbeschadetderAnwendungdieserRichtlinieaufdie
Zentralorganisation ,einerglobalenBeaufsichtigung
unterliegt .
Artikel3
MeldungvonGroßkrediten
(1)EinKrediteinesKreditinstituts aneinenKunden
odereineGruppeverbundenerKundenistein„Groß­
kredit",wennseinWert10°/oderEigenmitteldesKre­
ditinstitutserreichtoderüberschrittenhat.
(2)GroßkreditegemäßAbsatz1werdenvondem
KreditinstitutdenzuständigenBehördengemeldet.Die
Mitgliedstaaten sehenvor,daßdieseMeldungwahlweise
nacheinerderbeidenfolgendenFormelnerfolgt:
—MeldungallerGroßkreditemindestenseinmaljähr­
lichundimVerlaufdesJahresMeldungallerneuen
Großkredite sowiejederErhöhungbestehepder
Großkrediteummindestens20%imVergleichzur
letztenMeldung,
—MeldungallerGroßkreditemindestensviermaljähr­
lich.(1)EinKreditinstitutdarfeinemKundenodereiner
GruppeverbundenerKundenkeinenKrediteinräumen,
dessenGesamtbetrag 25°/oderEigenmitteldesKredit­
institutsüberschreitet .
(2)WennessichbeidemKundenoderderGruppe
verbundener KundenumdasMutterunternehmen oder
einTochterunternehmen desKreditinstituts und/oder
eineodermehrerederTochtergesellschaften diesesMut­
terunternehmens handelt,verringertsichderinAbsatz1
genannteProzentsatzauf20°/o.DieMitgliedstaaten
könnenjedochdievorgenanntenGroßkreditevonden
genanntenGrenzenausnehmen,wennsiefürdiese
GroßkrediteeinebesondereBeaufsichtigung durchan­
dereMaßnahmen oderVerfahrenvorsehen.Sieinfor­
mierendenBeratendenBankenausschuß unddieKom­
missionüberdenInhaltdieserMaßnahmen undVerfah­
ren.
(3)DeraggregierteWertderGroßkrediteeinesKre­
ditinstitutsdarf800%seinerEigenmittelnichtüberstei­
gen.
(4)DieMitgliedstaaten könnenstrengerealsdiein
denAbsätzen1,2und3vorgesehenenObergrenzenvor­
sehen.

Nr.C175/8 AmtsblattderEuropäischenGemeinschaften 11.7.92
inFormeinerBareinlagebeidemkreditgebenden In­
stitutoderbeieinemKreditinstitut ,dasMuttergesell­
schaftodereinTochterunternehmen deskreditgeben­
denInstitutsist,abgesichertsind;
h)AktivaundsonstigeKredite,dienachAuffassungder
zuständigenBehördenhinreichenddurchSicherheiten
inFormvonEinlagenzertifikaten abgesichertsind,die
vomkreditgebenden InstitutodereinemKreditinsti­
tut,dasdasMutterunternehmen odereinTochterun­
ternehmendeskreditgebenden Institutsist,ausgestellt
undbeieinemderselbenhinterlegtsind;
i)AktivainFormvonForderungenundsonstigeKre­
diteanKreditinstitute miteinerLaufzeitvonbiszu
einemJahr,diekeineEigenmittelimSinnederRicht­
linie89/299/EWGdarstellen;
j)AktivainFormvonForderungenundsonstigeKre­
ditemiteinerLaufzeitvonbiszueinemJahranInsti­
tute,diekeineKreditinstitute sind,jedochdieBedin­
gungenvonArtikel8Absatz2derRichtlinie
89/647/EWGerfüllen,wenndieseForderungenge­
mäßdenBedingungen diesesAbsatzesabgesichert
sind;
k)Handelspapiere undähnlicheWertpapieremiteiner
LaufzeitvonbiszueinemJahr,dievoneinemande­
renKreditinstitutausgestelltsind;
1)Schuldverschreibungen imSinnevonArtikel22Ab­
satz4derRichtlinie85/611/EWG(')desRatesin
derFassungderRichtlinie88/220/EWG(2);
m)biszuweiterenKoordinierungsmaßnahmen dieBetei­
ligungenandeninArtikel12Absatz3derRichtlinie
89/646/EWGgenanntenVersicherungsunternehmen
biszuhöchstens40°/oderEigenmitteldesKredit­
instituts,dasdieBeteiligungerwirbt;
n)AktivainFormvonForderungenanregionaleoder
nationaleKreditinstitute ,denendaskreditgebende In­
stitutaufgrundvonRechts-oderSatzungsvorschriften
imRahmeneinerVereinigungangeschlossen istund
dienachdiesenVorschriftenbeauftragtsind,denLi­
quiditätsausgleich innerhalbdieserVereinigungvor­
zunehmen ;
o)Kredite,dienachAuffassungderzuständigenBehör­
denhinreichenddurchSicherheiten inFormvonan­
derenalsdenvonZentralregierungen oderZentral­
bankenderZoneAoderdenEuropäischenGemein­
schaftenbegebenenWertpapieren abgesichertsind,
soferndieWertpapierewedervondemKreditinstitut
selbstodervonseinerMuttergesellschaft odereiner
seiner/ihrerTochtergesellschaften nochvondembe­
treffendenKundenbzw.derbetreffendenGruppe
verbundenerKundenbegebenwordensind.Dieals
SicherheitdienendenWertpapiere müssenzum
Marktwertbewertetwerden;ihrWertmußdenWert(5)DieKreditinstitute müsseninbezugaufdievon
ihnenvergebenenKreditezujedemZeitpunktdieinden
Absätzen1,2und3genanntenObergrenzenbeachten.
WerdenbeieinemKreditdieseObergrenzenjedochaus­
nahmsweiseüberschritten ,soistdiesunverzüglichden
zuständigenBehördenzumelden,die,sofernesdieUm­
ständerechtfertigen ,einebegrenzteFristeinräumenkön­
nen,damitdasbetreffendeKreditinstitutdieEinhaltung
derObergrenzennachträglichsicherstellenkann.
(6)DieMitgliedstaaten könnendievoneinemKredit­
institutvergebenenKrediteandieMuttergesellschaft ,
andereTochtergesellschaften derselbenundeigene
Tochtergesellschaften ,soferndieseindieBeaufsichti­
gungaufkonsolidierter Basiseinbezogensind,welcher
dasKreditinstitut gemäßderRichtlinie92/30/EWG
odernachgleichwertigenNormeneinesDrittlandesauch
selbstunterliegt,ganzoderteilweisevonderAnwendung
derAbsätze1,2und3ausnehmen .
(7)DieMitgliedstaaten könnenfolgendeKredite
ganzoderteilweisevonderAnwendungderAbsätze1,2
und3ausnehmen :
a)AktivainFormvonForderungenanZentralregierun­
genundZentralbanken derZoneA;
b)AktivainFormvonForderungenandieEuropäischen
Gemeinschaften ;
c)AktivainFormvonausdrücklichdurchZentralregie­
rungenundZentralbanken derZoneAsowiedurch
dieEuropäischenGemeinschaften garantierteForde­
rungen;
d)sonstigeKrediteanZentralregierungen undZentral­
bankenderZoneAunddieEuropäischen Gemein­
schaftenbzw.vondiesengarantierteKredite;
e)AktivainFormvonForderungenundsonstigeKre­
diteanZentralregierungen undZentralbanken der
ZoneB,dieaufdieWährungdesKreditnehmers lau­
tenund,soweitdiesvorgesehenist,indieserfinan­
ziertsind;
f)AktivaundsonstigeKredite,dienachAuffassungder
zuständigenBehördenhinreichenddurchSicherheiten
inFormvonWertpapieren derZentralregierungen
oderZentralbanken derZoneA,derEuropäischen
Gemeinschaften oderderRegionalregierungen oder
derörtlichenGebietskörperschaften derMitgliedstaa­
ten,fürdieArtikel7derRichtlinie89/647/EWGein
Gewichtvon0%hinsichtlichderSolvabilitätvor­
sieht,abgesichertsind;
g)AktivaundsonstigeKredite,dienachAuffassungder
zuständigenBehördenhinreichenddurchSicherheitenOABl.Nr.L375vom31.12.1985,S.3.
OABl.Nr.L100vom19.4.1988,S.3.

11.7.92 AmtsblattderEuropäischenGemeinschaften Nr.C175/9
GruppeverbundenerKundeneineVereinbarung ge­
troffenwurde,wonachdieKreditenurvergebenwer­
dendürfen,wennfestgestelltwurde,daßsienicht
oberhalbdergemäßArtikel4Absätze1,2und3gel­
tendenGrenzenliegen.
(8)DieMitgliedstaaten könnenbeiderAnwendung
derAbsätze1,2und3einGewichtvon20%aufAktiva
inFormvonForderungenanRegionalregierungen und
örtlicheGebietskörperschaften derMitgliedstaaten sowie
aufandereihnengegenüberbestehendebzw.vonihnen
abgesicherteKrediteansetzen;unterdeninArtikel7der
Richtlinie89/647/EWGgenanntenVoraussetzungen
könnendieMitgliedstaaten jedocheinGewichtvon0%
anwenden .
(9)DieMitgliedstaaten könnenbeiderAnwendung
derAbsätze1,2und3einGewichtvon20°/oaufAktiva
inFormvonForderungenundaufsonstigeKreditean
Kreditinstitute ,dieeineLaufzeitvonmehralseinem
Jahr,abernichtmehralsdreiJahrehaben,sowieeinGe­
wichtvon50%aufAktivainFormvonForderungenan
Kreditinstitute miteinerLaufzeitvonmehralsdreiJah­
renansetzen,sofernletzteredurchSchuldtiteleinesKre­
ditinstitutsverbrieftsindundsoferndieseSchuldtitel
nachAuffassungderzuständigenBehördenaufeinem
vonberufsmäßigen HändlerngebildetenMarkttatsäch­
lichhandelbarsindunddorteinertäglichenKursfestset­
zungunterliegenodersofernihreAusgabevondenzu­
ständigenBehördendesHerkunftsmitgliedstaats des
Kreditinstituts ,welchesdieSchuldtitelausgegebenhat,
genehmigtwurde.InkeinemFallkönnendieseAktiva
EigenmittelimSinnederRichtlinie89/299/EWGdar­
stellen.derabgesichertenKrediteübersteigen,undsiemüssen
aneinerBörsenotiertoderaufeinemMarkttatsäch­
lichgehandeltundregelmäßignotiertwerden,der
durchdieVermittlunganerkannterBerufsmaklerbe­
triebenwirdundnachAuffassungderzuständigen
BehördendesHerkunftsmitgliedstaats desKreditinsti­
tutsdieMöglichkeitbietet,einenobjektivenKurswert
festzustellen ,mitdessenHilfederMarktwertüber­
schußderbetreffendenPapierejederzeitüberprüft
werdenkann.DererforderlicheMarktwertüberschuß
beläuftsichauf100%,beträgtjedoch150%beiAk­
tienund50%beiSchuldverschreibungen vonKredit­
institutenundvonanderenRegionalregierungen oder
örtlichenGebietskörperschaften einesMitgliedstaats
alsdieinArtikel7derRichtlinie89/647/EWGge­
nanntensowiebeiSchuldverschreibungen derEuro­
päischenInvestitionsbank undmultilateralerEntwick­
lungsbankenimSinnedesArtikels2derRichtlinie
89/647/EWG.DiealsSicherheitdienendenWertpa­
pieredürfennichtTeilderEigenmittelderInstitute
gemäßderRichtlinie89/299/EWGsein;
p)Hypothekarkredite aufWohnungseigentum ,dienach
AuffassungderzuständigenBehördenhinreichend
durchSicherheitenwieauchdurchLeasinggeschäfte ,
beidenendievermieteteWohnungsolangevollstän­
digdasEigentumdesLeasing-Gebers bleibt,wieder
MieterseineKaufoptionnichtausgeübthat,abgesi­
chertsind,undzwarinbeidenFällenbiszu50°/odes
Wertesderbetreffenden Immobilie .DerWertderIm­
mobiliewirdnachSchätzungsnormen ,diedurch
Rechts-oderVerwaltungsvorschriften genaufestge­
legtsind,innachAuffassungderzuständigenBe­
hördezufriedenstellender Weiseberechnet .Die
SchätzungwirdmindestenseinmalproJahrdurchge­
führt.BeidiesenHypothekarkrediten undMietge­
schäftengiltalsImmobiliedasWohneigentum ,das
vomKreditnehmer gegenwärtigoderkünftigselbst
genutztodervermietetwird;
q)50%deraußerbilanzmäßigen Geschäftemitmittle­
rem/niedrigemRisikogemäßAnhangIderRichtlinie
89/647/EWG;
r)mitZustimmungderzuständigenBehördenandereals
dieaufgewährteKreditegeboteneGarantien,dieauf
Rechts-oderVerwaltungsvorschriften beruhenund
dievonKreditgarantiegemeinschaften ,diedenStatus
einesKreditinstituts imSinnedesArtikels1Buchstabe
a)besitzen,denihnenangeschlossenen Kundengebo­
tenwerden,wobeiderBetragmit20%gewichtet
wird.DieMitgliedstaaten unterrichtendieKommis­
sion,wennsievondieserMöglichkeitGebrauchma­
chen,damitgewährleistetist,daßkeineWettbewerbs­
verzerrungenentstehen .SpätestensfünfJahrenach
ErlaßdieserRichtlinieunterbreitetdieKommission
demRateinenBerichtsowiegegebenenfalls geeignete
Vorschläge ;
s)außerbilanzmäßige GeschäftemitgeringemRisiko
gemäßAnhangIderRichtlinie89/647/EWG,sofern
mitdembetreffendenKundenbzw.derbetreffenden(10)AbweichendvonAbsatz9undvonAbsatz7
Buchstabei)könnendieMitgliedstaaten einGewichtvon
20%aufAktivainFormvonForderungenundsonstige
KrediteanKreditinstitute unabhängigvonderenLauf­
zeitansetzen .
(11)WenneinDrittereinenKreditaneinenKunden
garantiertoderwennderKreditdurchSicherheitenin
FormvondurcheinenDrittenbegebenenWertpapieren
gemäßAbsatz7Buchstabeo)garantiertist,könnendie
Mitgliedstaaten denKredit
—alseinenKreditansehen,derandenDrittenund
nichtandenKundenvergebenwurde,wennderKre­
ditnachAuffassungderzuständigenBehördenhin­
länglich,unmittelbarundbedingungslos garantiert
ist,
—alseinenKreditansehen,derandenDrittenund
nichtandenKundenvergebenwurde,wennderin
Absatz7Buchstabeo)definierteKreditnachdenge­
nanntenBedingungendurcheineSicherheitgaran­
tiertist.

Nr.C175/10 AmtsblattderEuropäischenGemeinschaften 11.7.92
(12)DerRatprüftspätestensfünfJahrenachdemin
Artikel8Absatz1genanntenZeitpunktanhandeines
BerichtesderKommissiondieinAbsatz7Buchstabei)
sowieindenAbsätzen9und10vorgeseheneBehandlung
vonInterbankkrediten .Gegebenenfalls beschließtder
RatanhandeinesVorschlagsderKommissionüberdie
daranvorzunehmenden Änderungen .
Artikel5
Beaufsichtigung aufkonsolidierter Basisundaufnicht­
konsolidierter Basis
(1)WenndasKreditinstitutwedereinMutterunter­
nehmennocheinTochterunternehmen ist,erfolgtdie
Beaufsichtigung hinsichtlichderVerpflichtungen gemäß
denArtikeln3und4odersonstigeneinschlägigen Ge­
meinschaftsbestimmungen aufnichtkonsolidierter Basis.
(2)IndenübrigenFällenerfolgtdieBeaufsichtigung
hinsichtlichderVerpflichtungen gemäßdenArtikeln3
und4odersonstigeneinschlägigenGemeinschaftsbestim ­
mungennachderRichtlinie92/30/EWGaufkonsoli­
dierterBasis.
(3)DieMitgliedstaaten brauchendieBeaufsichtigung
hinsichtlichderVerpflichtungen gemäßdenArtikeln3
und4odersonstigeneinschlägigenGemeinschaftsbestim ­
mungenaufunterkonsolidierter BasisoderaufderBasis
einerEinzelbetrachtung nichtaufKreditinstitute ,die
Mutterunternehmen sindundeinerBeaufsichtigung auf
konsolidierter Basisunterliegen,undnichtaufTochter­
unternehmendiesesKreditinstituts ,dieihrerZulassung
undBeaufsichtigung unterliegenundindieBeaufsichti­
gungdesMutterunternehmens aufkonsolidierter Basis
einbezogensind,anzuwenden .
DieseMöglichkeitbestehtauch,wenndasMutterunter­
nehmeneineFinanz-Holdinggesellschaft mitSitzin
demselbenMitgliedstaatwiedasKreditinstitutist,sofern
dieseGesellschaftderselbenBeaufsichtigung wiedie
Kreditinstitute unterliegt .
InbeidenvorstehendgenanntenFällensindbeiInan­
spruchnahmedieserMöglichkeitMaßnahmenzuergrei­
fen,dieeineangemesseneKreditaufteilung innerhalbder
Gruppeermöglichen .
(4)WenneinKreditinstituteinTochterunternehmen
einesanderenKreditinstituts istundineinemanderen
MitgliedstaatseineZulassungerhaltenundseinenSitz
hat,sosorgendiezuständigenBehörden,diedieseZu­
lassungerteilthaben,dafür,daßdieVerpflichtungen ge­
mäßdenArtikeln3und4odersonstigeneinschlägigen
Gemeinschaftsbestimmungen aufderBasisderEinzelbe­
trachtungodergegebenenfalls aufderBasisderUnter­
konsolidierung erfülltwerden.
(5)UngeachtetderBestimmungen inAbsatz4können
dieBehörden,diefürdieZulassungeinesTochterunter­
nehmenseinesMutterunternehmens ,daseinKreditinsti­
tutmitSitzineinemanderenMitgliedstaatist,zuständigsind,ihreZuständigkeitfürdieBeaufsichtigung hinsicht­
lichderVerpflichtungen gemäßdenArtikeln3und4
odersonstigeneinschlägigenGemeinschaftsbestimmun ­
gendurcheinebilateraleVereinbarungaufdieBehörden
übertragen,diefürdieZulassungundBeaufsichtigung
desMutterunternehmens zuständigsind.DieKommis­
sionundderBeratendeBankenausschuß sindüberdie
ExistenzunddenInhaltdieserVereinbarungen aufdem
laufendenzuhalten.
Artikel6
Ubergangsbestimmungen fürKredite,diedieObergren­
zenüberschreiten
(1)HatzurZeitderVeröffentlichung dervorliegen­
denRichtlinieimAmtsblattderEuropäischenGemein­
schafteneinKreditinstituteinenKreditoderKreditever­
geben,dieentwederdieindervorliegendenRichtlinie
angegebenenObergrenzenfürGroßkrediteoderdie
ObergrenzefüraggregierteGroßkrediteüberschreiten ,
sounternehmendiezuständigenBehördenSchritte,da­
mitdiebetreffenden Kreditinstitute denKreditoderdie
KreditemitdenBestimmungen dieserRichtlinieinEin­
klangbringen.
(2)DiesesVerfahrenzurVeranlassungderRückfüh­
rungdesKreditsoderderKrediteaufdaszulässigeNi­
veausollinnerhalbeinesZeitraumsausgearbeitet ,ange­
nommen,durchgeführtundabgeschlossen werden,den
diezuständigenBehördenbankaufsichtsmäßig fürver­
tretbarundwettbewerbsmäßig fürfairhalten.Diezu­
ständigenBehördenunterrichtendieKommissionund
denBeratendenBankenausschuß überdenZeitplandes
angenommenen allgemeinenVerfahrens .
(3)EinKreditinstitutdarfkeineMaßnahmenergrei­
fen,dieeineErhöhungderinAbsatz1genanntenKre­
ditegegenüberdemBetragzurFolgehätten,dendiese
beiVeröffentlichung dieserRichtlinieimAmtsblattder
EuropäischenGemeinschaften erreichthaben.
(4)DieFristnachAbsatz2endetspätestensam31.
Dezember2001.KreditemiteinerlängerenLaufzeit,bei
denendaskreditgebendeInstitutdievertraglichenBedin­
gungeneinhaltenmuß,könnenbiszumEndeihrerLauf­
zeitweiterlaufen .
(5)DieMitgliedstaaten habenbiszum31.Dezember
1998dieMöglichkeit ,dieinArtikel4Absatz1vorgese­
heneObergrenzeauf40%unddieObergrenzenach
Artikel4Absatz2auf30%zuerhöhen.Ineinemsol­
chenFallendetderZeitraumzurVerringerungderam
EndediesesZeitabschnitts bestehenden Krediteaufdie
inArtikel4genannteHöheunbeschadetderAbsätze1
bis4am31.Dezember2001.
(6)LediglichbeiKreditinstituten ,derenEigenmittel
imSinnedesArtikels2Absatz 1derRichtlinie
89/299/EWG7MillionenECUnichtübersteigen,kön­
nendieMitgliedstaaten dieinAbsatz5vorgesehenen
FristenumfünfJahreverlängern .DieMitgliedstaaten ,
dievondieserMöglichkeitGebrauchmachen,ergreifen
entsprechende MaßnahmenzurVermeidungvonWett­
bewerbsverzerrungen undunterrichtendieKommission
unddenBeratendenBankenausschuß hierüber.

11.7.92 AmtsblattderEuropäischenGemeinschaften Nr.C175/11
(7)IndenindenAbsätzen5und6genanntenFällen
kanneinKreditalsGroßkreditangesehenwerden,wenn
seinWert15%derEigenmittelerreichtoderüberschrit­
tenhat.
(8)Biszum31.Dezember2001könnendieMitglied­
staatendiebeiGroßkreditengemäßArtikel3Absatz1
zweiterGedankenstrich vorgeseheneMeldehäufigkeit
durcheineHäufigkeitvonmindestenszweimalproJahr
ersetzen .
(9)DieMitgliedstaaten könnenvoneinemKreditin­
stitutvergebeneKrediteganzoderteilweisevonderAn­
wendungdesArtikels4Absätze1,2und3ausnehmen,
wennessichumHypothekarkredite imSinnedesArti­
kels11Absatz4derRichtlinie89/647/EWG,dienicht
späteralsachtJahrenachdemTermindesArtikels8Ab­
satz1gewährtwerden,oderumImmobilien-Leasing ­
GeschäfteimSinnedesArtikels11Absatz5derRichtli­
nie89/647/EWG,dienichtspäteralsachtJahrenach
demTermindesArtikels8Absatz1geschlossenwerden,
handelt;inbeidenFällenkönnenbiszu50%desWertes
derbetreffendenImmobiliezugrundegelegtwerden.
(10)UnbeschadetderBestimmungen desAbsatzes4
kannPortugalbiszum31.Dezember1998Krediteeines
Kreditinstituts andasportugiesische Elektrizitätsversor­
gungsunternehmen EDPsowieanPetrogalvonderAn­
wendungderAbsätze1und3desArtikels4ganzoder
teilweiseausnehmen .
Artikel7
SpätereÄnderungen
(1)Dieindennachstehenden Punktengenannten
technischenÄnderungendieserRichtliniewerdennach
demVerfahrendesAbsatzes2erlassen:
—KlärungderDefinitionenzwecksBerücksichtigung
deraufdenFinanzmärkten beobachteten Entwick­
lungen,
—KlarstellungderDefinitionen ,umeineeinheitliche
AnwendungdieserRichtliniesicherzustellen ,
—AnpassungderTerminologieundderFormulierung
derDefinitionenanspätereRechtsakte,diesichauf
dieKreditinstitute unddamitverbundeneBereiche
beziehen,
—KlarstellungundAusweitungderAusnahmeregelun­
geninArtikel4Absätze5bis10.
(2)DieKommissionwirdvondeminArtikel22Ab­
satz2Unterabsatz 1derRichtlinie89/646/EWGvorge­
sehenenAusschußunterstützt .
DerVertreterderKommissionunterbreitetdemAus­
schußeinenEntwurfderzutreffendenMaßnahmen .DerAusschußgibtseineStellungnahme zudiesemEntwurf
innerhalbeinerFristab,diederVorsitzendeunterBe­
rücksichtigung derDringlichkeitderbetreffendenFrage
festsetzenkann.DieStellungnahme wirdmitderMehr­
heitabgegeben,dieinArtikel148Absatz2EWG-Ver­
tragfürdieAnnahmedervomRataufVorschlagder
KommissionzufassendenBeschlüssevorgesehenist.Bei
derAbstimmungimAusschußwerdendieStimmender
VertreterderMitgliedstaaten gemäßdiesemArtikelge­
wogen.DerVorsitzendenimmtanderAbstimmung
nichtteil.
DieKommissionerläßtdiebeabsichtigtenMaßnahmen ,
wennsiederStellungnahme desAusschussesentspre­
chen.
Entsprechendiebeabsichtigten Maßnahmennichtder
Stellungnahme desAusschussesoderliegtkeineStellung­
nahmevor,sounterbreitetdieKommissiondemRatun­
verzüglicheinenVorschlagfürdiezutreffendenMaß­
nahmen.DerRatbeschließtmitqualifizierterMehrheit.
HatderRatnachAblaufeinerFristvondreiMonaten
vonseinerBefassungankeinenBeschlußgefaßt,sower­
dendievorgeschlagenen MaßnahmenvonderKommis­
sionerlassen.
Artikel8
Schlußbestimmungen
(1)DieMitgliedstaaten erlassendieerforderlichen
Rechts-undVerwaltungsvorschriften ,umdieserRichtli­
niebiszum1.Januar1994nachzukommen .Siesetzen
dieKommissionunverzüglichdavoninKenntnis .
WenndieMitgliedstaaten dieVorschriftennachUnter­
absatz1erlassen,nehmensieindiesenVorschriften
selbstoderdurcheinenHinweisbeideramtlichenVer­
öffentlichungaufdieseRichtlinieBezug.DieMitglied­
staatenregelndieEinzelheitendieserBezugnahme .
(2)DieMitgliedstaaten teilenderKommissionden
WortlautderwichtigstenRechts-undVerwaltungsvor­
schriftenmit,diesieaufdemunterdieseRichtliniefal­
lendenGebieterlassen.
(3)BiszumErlaßgemeinschaftlicher Vorschriftenfür
dieBeaufsichtigung aufkonsolidierterodernichtkonsoli­
dierterBasisvonGroßkreditenbetreffendTätigkeiten,
diehauptsächlichMarktrisikenausgesetztsind,behan­
delndiezuständigenBehördendieseGroßkreditenach
vonihnenunterBerücksichtigung derbesonderenMerk­
malederbetreffendenRisikenfestgelegtenMethoden .
Artikel9
DieseRichtlinieistandieMitgliedstaaten gerichtet.