DOI 10.23960/jak.v25i2.129

## JURNAL AKUNTANSI DAN KEUANGAN (JAK)
Volume 25 Nomor 2, Juli 2020
http://jurnal.feb.unila.ac.id/index.php/jak

## PENGARUH KOMPONEN RISK BASED BANK RATING (RBBR) TERHADAP PROFITABILITAS PERBANKAN
Anggi Tiara Novira 1 , Reni Oktavia 2 , Yuztitya Asmaranti 3 1 Fakultas Ekonomi dan Bisnis, Universitas Lampung
2 Fakultas Ekonomi dan Bisnis, Universitas Lampung
3 Fakultas Ekonomi dan Bisnis, Universitas Lampung

## Informasi Naskah

## Abstract
Update Naskah: Dikumpulkan: 20 Maret 2020 Diterima: 21 Mei 2020
Terbit/Dicetak: 17 Juli 2020
This  study  aims  to  analyze  the  effect  of  Risk  Based  Bank Rating  (RBBR)  component  implementation  to  the  financial performance of conventional commercial banks in Indonesia. The  RBBR  component  is  presented  by  using  variables:Non Performing  Loan,  Loan  to  Deposit  Ratio,  Good  Corporate Governance,  Operational  Efficiency  Ratio,  Net  Interest Margin,  Capital  Adequacy  Ratio.  Meanwhile,  financial performance is measured using Return OnAssets (ROA).This study  used  quantitative  methods  with  secondary  data obtained from the websites of each conventional commercial bank.  The  research  sample was selected  by  using purposive sampling  in  order  to  obtain  25  conventional  commercial banks in Indonesia during 2010-2019.
Data analysis used multiple linear regression analysis by IBM SPSS Statistics 26 program. The results of this study indicate that  Non  Performing  Loan  (NPL),  Good  Corporate Governance  (GCG),  Capital  Adequacy  Ratio  (CAR)  have  no effect  on  the  financial  performance  of  conventional commercial  banks.  Meanwhile,  the  Loan  to  Deposit  Ratio (LDR) and Operational Efficiency Ratio (REO) have a negative effect  on  the  financial  performance  of  conventional commercial  banks,  and  the  Net  Interest  Margin  (NIM)  has positive effect on the financial  performance of conventional commercial banks.

## Keywords:
Return  OnAssets, Non  Performing Loan,  Loan  to  Deposit  Ratio,  Good Corporate  Governance,  Rasio  Efisiensi Operasional,  Net  Interest  Margin, Capital Adequacy Ratio.

## A. PENDAHULUAN
Pentingnya fungsi bank dalam perekonomian dan mengingat krisis yang terjadi pada tahun 1998 dan 2008, mengharuskan bank untuk menjaga eksistensi dan kesehatan secara keseluruhan agar tidak terjadi lagi  krisis,  karena  kesehatan  bank  dapat  diartikan  sebagai  kemampuan  bank  melakukan  kegiatan operasional perbankan secara normal dan mampu memenuhi semua kewajibannya dengan cara-cara yang sesuai dengan peraturan perbankan yang berlaku.
Peraturan Otoritas Jasa Keuangan Nomor 4/POJK.03/2016 tentang penilaian tingkat kesehatan bank umum  antara  lain  bahwa  Bank  diwajibkan  untuk  melakukan  penilaian  sendiri  (s elf-assessment )  tingkat kesehatan  bank  dengan  menggunakan  pendekatan  risiko  ( Risk  Based  Bank  Rating /RBBR)  baik  secara individu  maupun  secara  konsolidasi,  dengan  pendekatan  tersebut  diharapan  bank  lebih  mampu mengidentifikasi permasalahan secara lebih dini, memelihara bank secara berkala melalui self assessment , dan mengambil strategi untuk meningkatkan kinerja keuangan dalam perbankan. Bank yang dinilai sehat akan mempunyai citra yang baik dan nilai lebih, sehingga investor memiliki kepercayaan terhadap bank, yang akan meningkatkan profitabilitas bank.
Profitabilitas  mempunyai  makna  yang  penting  dalam  mempertahankan  kelangsungan  hidup perusahaan dalam jangka panjang. Perusahaan dengan profitabilitas yang baik mengindikasikan perusahaan tersebut mempunyai prospek yang baik, sehingga kelangsungan hidup dan perkembangan perusahaan akan lebih  terjamin.Bank  Indonesia  lebih  mengutamakan  nilai  profitabilitas  yang  menggunakan Return  On Assets (ROA) karena Bank Indonesia mengedepankan nilai profitabilitas suatu bank yang diukur dengan aset, dimana dananya sebagian besar berasal dari simpanan masyarakat (Dendawijaya, 2009).
Tabel 1 Profitabilitas Perbankan tahun 2010-2019
Sumber : Data diolah dari website OJK tentang Statistik Perbankan Indonesia.
Berdasarkan data diatas dapat diketahui bahwa Return On Assets (ROA) di bank umum dalam 10 tahun terakhir  mengalami  fluktuasi.  Dapat  dilihat  dari  tahun  2010  hingga  tahun  2012  ROA  mengalami peningkatan,  namun  ROA  mengalami  penurunan  sampai  dengan  tahun  2016  dan  terjadi  peningkatan kembali pada tahun 2017 dan 2018, dan pada tahun 2019 ROA kembali mengalami penurunan.
Melihat  masih  terdapat  perbedaan  hasil  penelitian,  penulis  ingin  meneliti  kembali  dengan menggunakan  waktu  penelitian  yang  lebih  panjang,  yaitu  sepuluh  tahun  dari  tahun  2010  hingga  2019, dengan harapan dapat menampilkan hasil yang lebih baik.

## B. LANDASAN TEORI DAN PENGEMBANGAN HIPOTESIS Teori Sinyal (Signaling theory)
Menurut  T.C.Melewar  (2008)  menyatakan  bahwa  Teori  Sinyal  menunjukkan  bahwa  perusahaan
0 0.5 1 1.5 2 2.5 3 3.5 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 ROA ROA
akan memberikan sinyal melalui tindakan dan komunikasi. Teori sinyal mengemukakan tentang bagaimana seharusnya sebuah perusahaan memberikan sinyal kepada pengguna laporan keuangan. Sinyal ini berupa informasi mengenai apa yang sudah dilakukan oleh manajemen untuk merealisasikan keinginan pemilik. Sinyal dapat berupa promosi atau informasi lain yang menyatakan bahwa perusahaan tersebut lebih baik dari pada perusahaan lain. Sesuai dengan penelitian ini sinyal good news dapat berupa profitabilitas  yang diproksikan  dengan Return  On  Assets perbankan  yang  mengalami  peningkatan  dari  tahun  ke  tahun sedangkan bad news dapat berupa penurunan Return On Assets .

## Agency Theory
Konsep agency  theory didasari  pada  permasalahan  agensi  yang  muncul  ketika  manajerial perusahaan terpisah dari kepemilikannya (Nuswandari, 2009). Jensen dan Meckling (1976) menjelaskan hubungan keagenan di dalam teori agensi bahwa perusahaan merupakan kumpulan kontrak antara principal (pemilik sumber daya ekonomis) dan agent (yang mengurus penggunaan dan pengendalian sumber daya tersebut). Agency theory memandang bahwa agen akan bertindak sesuai kemauannya sendiri. Dengan kata lain, agency theory memandang bahwa pihak manajemen tidak dapat  dipercaya dan tidak dapat  bekerja dengan baik bagi kepentingan publik dan shareholders.
Adanya dua kepentingan yang berbeda antara agen dan principal menyebabkan permasalahan pada mekanisme  dan  tata  kelola  perusahaan  untuk  meyelaraskan  kepentingan  yang  berbeda  antara  keduanya. Oleh  karena  itu,  disusunlah goodcorporate  governance sebagai  efektivitas  mekanisme  perusahaan  yang bertujuanuntuk meminimalisasi konflik keagenan tersebut (Nuswandari, 2009).

## Bank
Menurut  Undang ‐ Undang  No.10  Tahun  1998  bank  adalah  badan  usaha  yang  menghimpun  dana  dari masyarakat dalam bentuk simpanan dan menyalurkannya kepada masyarakat dalam bentuk kredit dan atau bentuk lainnya dalam rangka meningkatkan taraf  hidup rakyat banyak.

## Komponen Risk Based Bank Rating

## Risk Profile
Risk  Profile (ProfilRisiko)  merupakan  penilaian  terhadap  risiko inheren dan  kualitas  penerapan manajemen risiko dalam aktivitas operasional.
a. Risiko  kredit  adalah  risiko  akibat  kegagalan  pihak  lain  dalam  memenuhi  kewajiban  kepada  bank, termasuk risiko kredit akibat kegagalan debitur, risiko konsentrasi kredit, counterparty credit risk , dan settlement  risk .  Dalam  penelitian  ini,  mengukur  risiko  kredit  menggunakan Non  Performing  Loan (NPL) .
b. Ketidakmampuan bank untuk memenuhi kewajiban yang jatuh tempo dari sumber pendanaan arus kas dan/atau  dari  aset  likuid  berkualitas  tinggi  yang  dapat  digunakan,  tanpa  mengganggu  aktivitas  dan kondisi keuangan Bank. Dalam penelitian ini, mengukur risiko likuiditas menggunakan Loan to Deposit Ratio (LDR).

## Good Corporate Governance
Seperti  yang  tercantum  dalam  Surat  Edaran  Otoritas  Jasa  Keuangan  Nomor  13/SEOJK.03/2017 tentang  penerapan  tata  kelola  bagi  bank  umum,  bank  wajib  melaksanakan  kegiatan  usaha  dengan berpedoman pada prinsip tata kelola yang baik sebagaimana diatur dalam Peraturan Otoritas Jasa Keuangan Nomor 55/POJK.03/2016 tentang Penerapan Tata Kelola Bagi Bank Umum. Dalam penelitian ini mengkur Good Corporate Governance (GCG) menggunakan kesebelas nilai komposit hasil self assessment Bank.

## Earnings
Earnings atau sering disebut sebagai aspek rentabilitas yang merupakan ukuran kemampuan bank dalam  meningkatkan  laba,  setiap  periode  atau  untuk  mengukur  tingkat  efisiensi  usaha  dan  profitabilitas yang dicapai bank yang bersangkutan.

## Capital
Capital merupakan  penilaian  atas  faktor  permodalan  meliputi  evaluasi  terhadap  kecukupan permodalan  dan  kecukupan  pengelolaan  permodalan.  Dalam  melakukan  perhitungan  permodalan,  bank wajib mengacu pada ketentuan Bank  Indonesia  yang mengatur mengenai  Kewajiban Penyediaan  Modal Minimum (KPMM) bagi bank umum.

## Profitabilitas Perbankan
Profitabilitas  merupakan  salah  satu  indikator  untuk  menilai  kinerja  keuangan  perusahaan. Profitabilitas yang tinggi menunjukkan prospek perusahaan baik, sehingga investor akan merespon positif dan  nilai  perusahaan  akan  meningkat  (Sujoko  dan  Ugi,  2007).  Profitabilitas  mempunyai  makna  yang penting  dalam  mempertahankan  kelangsungan  perusahaan  dalam  jangka  panjang.  Perusahaan  dengan profitabilitas  yang  baik  mengindikasikan  perusahaan  tersebut  mempunyai  prospek  yang  baik,  sehingga kelangsungan  dan  perkembangan  perusahaan  akan  lebih  terjamin.  Profitabilitas  merupakan  hasil  dari kebijakan dan keputusan yang diambil perusahaan, dalam hal ini manajemen. Manajemen mempunyai tugas mengelola resources yang dimiliki perusahaan secara efektif dan efisien untuk lebih meningkatkan kinerja operasi.  Salah  satu  keputusan  penting  yang  harus  diambil  manajemen  adalah  terkait  dengan  kebijakan struktur modal, yaitu menentukan sumber-sumber pendanaan bagi perusahaan (Thalib Djamil, 2016).
Dalam  penelitian  ini,  pengukuran  profitabilitas  diukur  dengan  menggunakan Return  On  Assets (ROA). Bank Indonesia lebih mengutamakan nilai profitabilitas suatu bank yang diukur dari nilai aset, yaitu ROA (Thalib Djamil, 2016). Hal ini disebabkan karena aset bank sebagian besar berasal Dana Pihak Ketiga (DPK). Semakin besar ROA suatu bank, maka akan semakin besar pula tingkat keuntungan yang dicapai oleh bank tersebut dan semakin baik pula posisi bank tersebut dari segi penggunaan aset. Citra perusahan akan baik dimata stakeholder apabila perusahaan tersebut dianggap memiliki kinerja  yang baik. Kinerja yang dinilai baik hanya dapat dicapai apabila sumber daya yang dikuasai perusahaan dikelola dengan efektif dan efisien (Pasaribu et al , 2015).

## Penelitian Terdahulu dan Pengembangan Hipotesis Pengaruh Non Performing Loan (NPL) terhadap profitabilitas
Non  Performing  Loan (NPL)  merupakan  rasio  yang  membandingkan  antara  kredit  bermasalah dengan total kredit yang diberikan kepada debitur, menurut Pasaribu et al (2015) rasio ini menunjukkan bagaimana kemampuan manajemen bank dalam mengelola kredit bermasalah. NPL mencerminkan risiko kredit  sehingga  semakin  kecil  NPL,  maka  semakin  kecil  pula  risiko  kredit  yang  ditanggung  oleh  bank (Astari et al , 2018). Sebaliknya NPL yang tinggi menunjukkan adanya kredit bermasalah atau kredit macet yang  tinggi.  Kredit  macet  yang  tinggi  mengharuskan  bank  menyisihkan  lebih  banyak  cadangan penghapusan kredit, hal ini menyebabkan peningkatan pada biaya dan penurunan pada pendapatan, yang akhirnya akan menurunkan profitabilitas perbankan yang diukur menggunakan Return On Assets (ROA) atau bahkan berpotensi merugikan perusahaan.
Hal ini menunjukkan adanya hubungan negatif antara NPL dan ROA . Seperti hasil penelitian yang dilakukan oleh Dewi dan Yadnyana (2019), Hadi et al (2018), Astari et al (2018), Wulandari et al (2018), Islam et al (2017), Margaretha  (2017), Rotinsulu et al (2015), Pasaribu et al (2015), Brock and Suarezb (2000). Berdasarkan uraian diatas, maka diajukan hipotesis penelitian sebagai berikut:
H 1 : NPL berpengaruh negatif terhadap profitabilitas Pengaruh Loan to Deposit Ratio (LDR) terhadap profitabilitas
Loan  to  Deposit  Ratio (LDR)  merupakan  rasio  perbandingan  antara  total  kredit  yang  diberikan dengan total  Dana Pihak Ketiga  (DPK). Menurut Dendawijaya (2009) LDR digunakan untuk mengukur tingkat likuiditas bank yang menunjukkan kemampuan bank untuk memenuhi kredit dengan menggunakan total  aset  yang dimilki  bank. Jika bank mampu menyalurkan DPK  yang  telah dihimpun  dengan optimal melalui  kredit,  maka  kredit  yang  tersalurkan  akan  menghasilkan  pendapatan  bagi  bank,  karena  dengan pemberian kredit maka  bank berhak atas  bunga  yang dibayarkan oleh debitur, dan mencatatnya sebagai pendapatan bunga, dan pendapatan bunga tersebut yang akan meningkatkan laba yang dihasilkan. Semakin tinggi  kredit  yang  disalurkan  oleh  bank  maka  semakin  tinggi  juga  peluang  bank  dalam  memperoleh keuntungan. Hal ini menunjukkan adanya hubungan positif antara LDR dan ROA.
Penelitian yang mendukung adanya hubungan positif antara LDR dengan ROA adalah penelitian yang dilakukan oleh Astari et al (2018) , Setiawan (2017) , Harun (2016) , Pasaribu et al (2015) dan penelitian Brock dan Suarezb (2000). Berdasarkan uraian diatas, maka diajukan hipotesis penelitian sebagai berikut: H 2 : LDR berpengaruh positif terhadap profitabilitas.

## Pengaruh Good Corporate Governance (GCG) terhadap profitabilitas
Perusahaan  yang  menerapkan  praktik  GCG  pada  umumnya  dapat  meningkatkan  modal perusahaannya  lebih  mudah  dan  dalam  jangka  panjang  akan  lebih  menguntungkan  serta  kompetitif dibandingkan  perusahaan  yang  memiliki  tata  kelola  perusahaan  yang  buruk  (Todorivic,  2013)  Semakin baik corporate governance yang dimiliki suatu perusahaan maka diharapkan semakin baik pula kinerja dari suatu perusahaan tersebut. GCG memperhitungkan penilaian atas penerapan self assessment, seperti yang tercantum dalam Peraturan Otoritas Jasa Keuangan Nomor 55/POJK.03/2016, nilai komposit merupakan kategori penilaian terhadap prinsip-prinsip GCG yang berisikan sebelas faktor penilaian pelaksanaan GCG. Nilai komposit tersebut berskala 1-5 yang menunjukkan bahwa nilai terendah (1) menyatakan nilai yang paling baik, sedangkan nilai terbesar (5) menyatakan nilai yang paling buruk. Maka hubungan antara GCG dan ROA adalah negatif, karena semakin baik tata kelola dalam perusahaan, nilainya semakin kecil.
Penelitian yang mendukung hubungan GCG berhubungan negatif dengan ROA adalah penelitian Margaretha (2017) dan penelitian Astari et al (2018). Berdasarkan uraian diatas, maka diajukan hipotesis penelitian sebagai berikut:
H 3 : GCG berpengaruh negatif terhadap profitabilitas

## Pengaruh Rasio Efisiensi Operasional (REO) profitabilitas
Rasio  Efisiensi  Operasional  atau  yang  sering  disebut  juga  Beban  Operasional  Pendapatan Operasioanl  (BOPO)  digunakan  untuk  mengukur  efisiensi  operasional  bank,  dengan  membandingkan beban operasional terhadap pendapatan operasional. Biaya operasional merupakan biaya yang dikeluarkan oleh  pihak  bank  dalam  menjalankan  aktivitasnya  sehari-hari.  Sedangkan  pendapatan  operasional merupakan  pendapatan  yang  diterima  oleh  pihak  bank  yang  diperoleh  melalui  penyaluran  kredit  dalam bentuk  suku  bunga.  Bank  yang  efisien  adalah  bank  yang  mampu  menekan  biaya  operasional  dan meningkatkan  pendapatan  operasional  untuk  mendapatkan  keuntungan  yang  tinggi  dan  terhindar  dari kondisi  bank  bermasalah.  Semakin  besar  Rasio  Efisiensi  Operasional  perbankan  menunjukkan  adanya menurunkan kinerja keuangan perbankan. Begitu juga sebaliknya, jika rasio ini semakin kecil, maka kinerja keuangan perbankan semakin meningkat.
Hal ini menunjukkan adanya hubungan negatif antara REO terhadap profitabilitas (ROA). Hal ini sejalan dengan penelitian Margaretha (2017). Berdasarkan uraian diatas, maka diajukan hipotesis penelitian sebagai berikut:
H 4 : REO berpengaruh negatif terhadap profitabilitas Pengaruh Net Interest Margin (NIM) terhadap profitabilitas
Net Interest Margin (NIM) merupakan rasio yang membandingkan pendapatan bunga bersih dengan rata-rata  aset  produktif.  Rasio  ini  digunakan  untuk  mengetahui  seberapa  besar  pendapatan  bunga  bersih yang dihasilkan oleh bank dalam memanfaatkan aset produktifnya. Menurut Mahardian (2008) NIM juga digunakan  untuk  mengukur  kemampuan  manajemen  bank  dalam  menghasilkan  pendapatan  dari  bunga dengan melihat kinerja bank dalam menyalurkan  kredit, mengingat  pendapatan operasional bank sangat tergantung dari selisih bunga dari kredit yang disalurkan. Semakin besar rasio ini menunjukkan semakin besar  pendapatan  bunga  bersih  yang  dihasilkan  dalam  pemanfaatan  aset  produktif  dan  semakin meningkatkan  profitabilitas  perbankan,  sehingga  menunjukkan  hubungan  yang  positif  antara  NIM  dan ROA. Hal ini sejalan dengan penelitian yang dilakukan oleh Margaretha (2017). Berdasarkan uraian diatas, maka diajukan hipotesis penelitian sebagai berikut:
H 5 :NIM berpengaruh positif terhadap profitabilitas

## Pengaruh Capital Adequacy Ratio (CAR)terhadap profitabilitas
Capital Adequacy Ratio (CAR) merupakan rasio  yang membandingkan antara modal dengan Aset Tertimbang  Menurut  Risiko  (ATMR).  CAR  digunakan  untuk  mengukur  kecukupan  modal  bank  yang menunjukkan kemampuan permodalan suatu bank dalam menyerap risiko kegagalan kredit yang mungkin terjadi. Sesuai dengan Peraturan Otoritas Jasa Keuangan Nomor 11/POJK.03/2016, modal minimum yang harus  dimiliki  bank  adalah  8%.  Jika  CAR  suatu  bank  dibawah  8%  berarti  bank  tersebut  tidak  mampu menyerap kerugian yang mungkin akan timbul dari kegiatan usaha bank, jika CAR diatas 8% maka bank tersebut sovable (Pasaribu et  al ,  2015).  Semakin  tinggi  modal  yang  dimiliki  bank  maka  semakin  tinggi profitabilitas bank tersebut. Sehingga dapat disimpulkan bahwa CAR memiliki hubungan positif terhadap profitabilitas.   Hal  ini  sejalan  dengan  penelitian  yang  dilakukan  oleh  Brock  dan  Suarez  (2000)  dan penelitian Astari et al (2018)Berdasarkan uraian diatas, maka diajukan hipotesis penelitian sebagai berikut: H 6 : CAR berpengaruh positif terhadap profitabilitas

## C. METODE PENELITIAN

## Populasi dan Sampel
Populasi dalam penelitian ini  merupakan populasi terbatas,  yaitu bank umum konvensional  yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia yang melaporkan laporan keuangannya secara berturut-turut dari tahun 2010-2019. Sehingga diperoleh sebanyak 25 bank umum konvensional.
Data yang digunakan dalam penelitian ini merupakan data sekunder. Data sekunder merupakan data yang diperoleh dari perusahaan, buku, atau pihak-pihak lain  yang memberikan data  yang erat  kaitannya dengan  objek  dan  tujuan  penelitian.  Data  sekunder  yang  digunakan  dalam  penelitian  ini  adalah  laporan keuangan tahunan perbankan yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia selama 10 (Sepuluh) tahun berturut- turut, yaitu tahun 2010 sampai dengan 2019.
Metode pengumpulan data yang digunakan dalam penelitian ini adalah metode dokumentasi berupa laporan  keuangan  tahunan  perusahaan  perbankan  yang  diperoleh  dari  wabsite  Bursa  Efek  Indonesia ( www.idx.co.id ) atau pada website perusahaan sampel.

## Definisi Operasional dan Pengukuran Variabel
Variabel  yang  digunakan  dalam  penelitian  ini  meliputi  variabel  dependen  yaitu  profitabilitas ( Return On Assets) dan variabel independen yang terdiri dari Non Performing Loan, Loan to Deposit Ratio, Good  Corporate  Governance, Rasio  Efisiensi  Operasional, Net  Interest  Margin dan Capital  Adequacy Ratio. Berikut ini adalah definisi operasional variabel tersebut :
Tabel 2 variabel dan cara pengukurannya No Variabel Cara Pengukuran 1 ROA ROA=   Laba Sebelum Pajak     X 100% Total Aset 2 NPL NPL = Kredit bermasalah X 100% Total Kredit 3 LDR LDR = Jumlah kredit yang diberikan X 100% Total dana pihak ketiga 4 GCG Nilai komposit hasil self assessment 5 REO REO =Beban Operasional     X 100% Pendapatan Operasional 6 NIM NIM = Pendapatan Bunga Bersih  X 100% Rata-rata aset produktif 7 CAR CAR =Modal                     X 100%

## Aktivasi Tertimbang Menurut Risiko (ATMR)
Sumber :Surat Edaran Otoritas Jasa Keuangan Nomor 14/SEOJK.03/2017.

## Metode Analisis Data
Pengujian terhadap hipotesis dalam penelitian ini menggunakan analisis regresi berganda. Analisis regresi berganda digunakan untuk mengukur kekuatan hubungan dan menunjukkan arah hubungan antara variabel independen. Dengan terlebih dahulu melakukan Analisis statistik deskriptif, uji asumsi klasik (uji normalitas,  Uji  multikolinearitas,  uji  autokorelasi,  uji  heteroskedastisitas).  Selanjutnya  uji  hipotesis dilakukan dengan menggunakan uji koefisien determinasi (R 2 ), uji F dan uji t. Persamaan regresi sebagai berikut:
Y = α 0 +β1 NPL+β2 LDR + β3 GCG+ β4 REO+ β5 NIM+ β6 CAR+ e Keterangan :
ROA = Profitabilitas bank (Return On Assets) α 0 = Konstanta NPL = Non Performing Loan LDR = Loan to Deposit Ratio GCG = Good Corporate Governance REO = Rasio Efisiensi Operasional NIM = Net Interest Margin CAR = Capital Adequacy Ratio ß₁ß₂ß₃ß 4 ß 5 ß 6 = Koefisien Regresi
e
= Standar Error (kesalahan pengganggu)

## D. ANALISIS DAN PEMBAHASAN
1. Hasil dan Pembahasan

## Analisis Statistik Deskriptif
Statistik  deskriptif  digunakan  untuk  menggambarkan  variabel-variabel  dalam  penelitian  yang dilihat dari mean , standar deviasi, nilai maksimum dan nilai minimum.
Tabel 3 Hasil Analisis Statistik Deskriptif Descriptive Statistics N Minimum Maximum Mean ROA 250 -12.90 5.15 1.4938 NPL 250 .00 6.37 1.5969 LDR 250 40.22 163.10 84.9167 GCG 250 1 4 1.88 REO 250 56.04 235.20 86.7970 NIM 250 .24 16.64 5.3234 CAR 250 8.02 45.85 18.3610 Valid N (listwise) 250
Sumber : Data diolah dengan Program IBM SPSS 26, 2020.
Hasil  statistik  deskriptif  menunjukkan  nilai  rara-rata  ( mean ) Return  on  Assets (ROA)  sebesar 1.4938; nilai minimum -12.90; nilai maksimum 5.15.Nilai rata-rata ( mean ) Non Performing Loan (NPL) 1.5969;  nilai  minimum  0.00;  nilai  maksimum  6.37.  Nilai  rata-rata  ( mean ) Loan  to  Deposit  Ratio (LDR) 84.9167; nilai minimum 40.22;nilai maksimum 163.10.Nilai rata-rata ( mean ) Good Corporate Governance (GCG) 1.88; nilai minimum 1; nilai maksimum 4.Nilai rata-rata ( mean ) Rasio Efisiensi Operasional (REO) 86.7970; nilai minimum 56.04; nilai maksimum 235.20.Nilai rata-rata ( mean ) Net Interest Margin (NIM) 5.3234; nilai minimum 0.24; nilai maksimum 16.64.Nilai rata-rata ( mean ) Capital Adequacy Ratio (CAR) 18.3610; nilai minimum 8.02; nilai maksimum 45.85.

## Uji Normalitas
Uji normalitas bertujuan untuk menguji variabel pengganggu atau residual memiliki distribusi normal atau tidak dalam model regresi. Untuk mendeteksi normalitas data dapat dilakukan menggunakan uji Kolmogorov Smirnov Test. Data terdistribusi normal apabila nilai asymptotic significance > 0,05.
Tabel 4 Hasil Uji Normalitas One-Sample Kolmogorov-Smirnov Test Unstandardized Residual N 229 Normal Parameters a,b Mean .0111276 Std. Deviation .32907513 Most Extreme Differences Absolute .047 Positive .047 Negative -.034 Test Statistic .047 Asymp. Sig. (2-tailed) .200 c,d
a. Test distribution is Normal. b. Calculated from data.
c. Lilliefors Significance Correction.
d. This is a lower bound of the true significance.
Sumber : Data diolah dengan Program IBM SPSS 26, 2020.
Berdasarkan  hasil  uji  diperoleh  nilai Kolmogorov-Smirnov  Test sebesar  0,047  dengan  nilai asymptotic  significance 0,200 > 0,05.  Hal  ini  menjelaskan  bahwa  data  dalam  model  regresi  telah terdistribusi secara normal.

## Uji Multikolinearitas
Menurut Ghozali (2016) uji multikolinearitas bertujuan untuk menguji apakah dalam model regresi ditemukan adanya korelasi antar variabel bebas.
Untuk  mengetahui  multikolinearitas  tersebut  maka  dapat  dilakukan  dengan  melihat  nilai tolerance dan Variance Inflation Factor (VIF). kriteria dalam melihat nilai tolerance dan VIF yaitu:
a. Jika nilai tolerance < 0,1 dan VIF > 10, terjadi multikolinearitas.
b. Jika nilai tolerance > 0,1 dan VIF < 10, tidak terjadi multikolinearitas.
Tabel 5 Hasil Uji Multikolinearitas
Coefficients a Model Collinearity Statistics Tolerance VIF 1 NPL .659 1.519 LDR .963 1.038 GCG .728 1.374 REO .536 1.864 NIM .789 1.267 CAR .943 1.060 a. Dependent Variable: ROA
Sumber : Data diolah dengan Program IBM SPSS 26, 2020.
Berdasarkan hasil uji dapat dilihat bahwa nilai tolerance dari variabel NPL, LDR, GCG, REO, NIM dan  CAR  memiliki  nilai tolerance >  0,10  dan  nilai Variance  Inflation  Factor (VIF)  <  10.  Hal  ini mengindikasikan  bahwa  data  tersebut  tidak  terjadi  multikolinieritas,  sehingga  model  regresi  dalam penelitian ini layak untuk digunakan.

## Uji Autokorelasi
Uji  autokorelasi  bertujuan  menguji  apakah  suatu  model  regresi  linear  terdapat  korelasi  antara kesalahan pengganggu pada periode t dengan kesalahan pada periode t-1 (sebelumnya).
Uji Durbin  Watson adalah  cara  untuk  mendeteksi  autokorelasi,  Danang  (2013)  menyatakan  bahwa ketentuan Durbin Watson (DW) dalam menentukan diterima atau ditolaknya hipotesis nol sebagai berikut:
1. Jika DW < -2, berarti ada autokorelasi positif.
2. Jika -2 ≤ DW ≤ +2, berarti tidak terjadi autokorelasi
3. Jika DW > +2, berarti ada autokorelasi yang negatif.
Tabel 6 Hasil Uji Autokorelasi Model Summary b Model R R Square Adjusted R Square Std. Error of the Estimate Durbin-Watson 1 .984 a .969 .968 .29268 1.861
a. Predictors: (Constant), CAR, GCG, LDR, NIM, NPL, REO

## b. Dependent Variable: ROA
Sumber : Data diolah dengan Program IBM SPSS 26, 2020.
Berdarkan hasil uji dihasilkan nilai Durbin-Watson Statistik sebesar 1,861 yang berarti tidak terjadi autokorelasi, karena nilai Durbin-Watson Statistik 1,861 berada diantara -2 dan +2.

## Uji Heterokedastisitas
Heteroskedastisitas  bertujuan  untuk  menguji  apakah  dalam  model  regresi  terjadi  ketidaksamaan variance dari residual satu pengamatan ke pengamatan yang lainnya tetap, maka disebut homokedastisitas dan jika berbeda maka akan disebut sebagai heteroskedastisitas.
Pada penelitian ini cara untuk mendeteksi ada atau tidaknya heteroskedastisitas dilakukan melalui pengamatan grafik scatterplot, dasar pengambilan keputusan sebagai berikut :
a. Jika  titik-titiknya  membentuk  pola  tertentu  teratur  maka  diindikasikan  terdapat  masalah heteroskedastisitas .
b. Jika tidak ada pola yang jelas, serta titik-titiknya menyebar di atas dan di bawah angka 0 pada sumbu Y, maka diindikasikan tidak terjadi heteroskedastisitas
Berdasarkan gambar diatas dapat dilihat bahwa tidak ada pola yang jelas serta titik-titik menyebar di atas dan di bawah angka 0 pada sumbu Y. Hal ini mengindikasikan tidak terjadi heteroskedastisitas dalam penelitian ini.

## Analisis Regresi Berganda
Analisis  regresi  berganda  bertujuan  untuk  mengetahui  arah  hubungan  variabel  independen  dan variabel dependen apakah masing-masing variabel independen berhubungan positif atau negatif
Tabel 7 Hasil Analisis Regresi Berganda Coefficients a odel Unstandardized Coefficients Standardized Coefficients t Sig. Collinearity Statistics B Std. Error Beta Tolerance VIF 1 (Constant) 9.594 .198 48.437 .000 NPL -.025 .021 -.018 -1.224 .222 .659 1.519 LDR -.003 .001 -.033 -2.710 .007 .963 1.038 GCG .047 .041 .016 1.148 .252 .728 1.374 REO -.096 .002 -.902 -56.012 .000 .536 1.864 NIM .124 .010 .166 12.536 .000 .789 1.267 CAR -.006 .004 -.018 -1.498 .136 .943 1.060
Sumber : Data diolah dengan Program IBM SPSS 26, 2020.

## Berdasarkan tabel diatas didapat model regresi sebagai berikut:
Y = 9,594 - 0,025NPL– 0,003LDR +0,047GCG – 0,096REO + 0,124NIM – 0,006 + e Keterangan :
Y = Return On Assets (ROA) NPL = Non Performing Loan LDR = Loan to Deposit Ratio GCG = Good Corporate Governance REO = Rasio Efisiensi Operasional
NIM = Net Interest Margin CAR = Capital Adequacy Ratio e = Standar Error (kesalahan pengganggu)
Uji Hipotesis Uji Koefisien Determinasi (R 2 ) Uji Koefisien Determinasi (R 2 )dinilai untuk mengukur seberapa besar proporsi pengaruh seluruh variabel independen terhadap variabel dependen. Nilai koefisien determinasi adalah antara nol dan satu. Semakin  kecil  nilai  R 2 ,  maka  semakin  terbatas  kemampuan  variabel-variabel  independen  dalam menjelaskan variabel dependennya (Ghozali, 2016).
Tabel 8Hasil Uji Koefisien Determinasi (R 2) Model Summary Model R R Square Adjusted R Square Std. Error of the Estimate Durbin-Watson 1 .984 a .969 .968 .29268 1.861
a. Predictors: (Constant), CAR, GCG, LDR, NIM, NPL, REO b. Dependent Variable: ROA
Sumber : Data diolah dengan Program IBM SPSS 26, 2020.
Hasil pengujian koefisien determinasi  menghasilkan nilai Adjusted R Square sebesar 0,968  yang berarti bahwa Non Performing Loan , Loan to Deposit Ratio , Good Corporate Governance , Rasio Efisiensi Operasional, Net Interest Margin , Capital Adequacy Ratio mampu menjelaskan variabel Return On Assets sebesar 96,8% dan sisanya 3,2% dijelaskan oleh variabel-variabel lain yang tidak termasuk dalam model penelitian ini

## Uji Signifikansi Simultan (Uji F)
Uji signifikan simultan atau uji F dapat dilakukan dengan melihat nilai signifikan F pada output hasil regresi dengan signifikansi level 0,05 (α = 5%). F-test juga digunakan untuk menguji apakah semua variabel independen atau bebas yang dimasukkan dalam model regresi mempunyai pengaruh secara bersama-sama terhadap  variabel  dependen  atau  terikat  (Ghozali,  2016).  Kriteria  pengujiannya  (Uji  F)  adalah  sebagai berikut :
a. H a ditolak yaitu apabila nilai signifikan F > 0,05 berarti model regresi dalam penelitian ini tidak layak untuk digunakan dalam penelitian.
b. H a diterima yaitu apabila nilai signifikan F < 0,05 berarti model regresi dalam penelitian ini layak untuk digunakan dalam penelitian

## Tabel 9Hasil Uji F
ANOVA a Model Sum of Squares df Mean Square F Sig. 1 Regression 596.827 6 99.471 1161.233 .000 b Residual 19.017 222 .086 Total 615.844 228
a. Dependent Variable: ROA
b. Predictors: (Constant), CAR, GCG, LDR, NIM, NPL, REO
Sumber : Data diolah dengan Program IBM SPSS 26, 2020.
Hasil  pengujian  signifikansi  simultan  (uji  F)  diperoleh  nilai  F  sebesar  1161,233  dengan  nilai signifikan 0,000 yang berarti < 0,05. Sehingga dapat disimpulkan bahwa semua variabel independen dalam penelitian ini ( Non Performing Loan , Loan to Deposit Ratio , Good Corporate Governance , Rasio Efisiensi Operasional, Net Interest Margin , Capital Adequacy Ratio) secara bersama-sama memiliki pengaruh yang signifikan terhadap variabel dependen ( Return On Assets), yang berarti H a diterima dan model regresi linear dalam penelitian ini sudah tepat.

## Uji Signifikansi Parameter Individual (Uji T)
Pengujian signifikansi parameter individual (Uji T) digunakan untuk mengetahui apakah variabel bebas secara individual mempengaruhi variabel terikat dengan asumsi variabel independen lainnya konstan (Ghozali, 2016). Kriteria pengujian hipotesis adalah sebagai berikut:
a. H a ditolak, yaitu apabila nilai signifikan t > 0,05 atau bila nilai signifikansi lebih dari nilai α 0,05 berarti variabel independen secara individual tidak berpengaruh terhadap variabel dependen.
b. H a diterima, yaitu apabila nilai signifikan t < 0,05 atau bila nilai signifikansi kurang dari atau sama dengan nilai  α 0,05 berarti  variabel  independen secara individual berpengaruh terhadap variabel dependen
Tabel 10 Hasil Uji T Coefficients a Model Unstandardized Coefficients Standardized Coefficients t Sig. Collinearity Statistics B Std. Error Beta Tolerance VIF 1 (Constant) 9.594 .198 48.437 .000 NPL -.025 .021 -.018 -1.224 .222 .659 1.519 LDR -.003 .001 -.033 -2.710 .007 .963 1.038 GCG .047 .041 .016 1.148 .252 .728 1.374 REO -.096 .002 -.902 -56.012 .000 .536 1.864 NIM .124 .010 .166 12.536 .000 .789 1.267 CAR -.006 .004 -.018 -1.498 .136 .943 1.060
Sumber : Data diolah dengan Program IBM SPSS 26, 2020.
1. Nilai signifikansi Variabel Non Performing Loan (NPL) sebesar 0,222 > 0,05 maka dapat disimpulkan bahwa  NPL  tidak  berpengaruh  terhadap Return  On  Assets pada  Bank  Umum  Konvensional  periode 2010-2019 .
2. Nilai signifikansi Variabel Loan to Deposit Ratio (LDR) sebesar 0,007 < 0,05 maka dapat disimpulkan bahwa  LDR  berpengaruh  terhadap Return  On  Assets pada  Bank  Umum  Konvensional  periode  2010- 2019 .
3. Nilai  signifikansi  Variabel Good  Corporate  Governance (GCG)  sebesar  0,252  >  0,05  maka  dapat disimpulkan bahwa GCG tidak berpengaruh terhadap Return On Assets pada Bank Umum Konvensional periode 2010-2019.
4. Nilai  signifikansi  Variabel  Rasio  Efisiensi  Operasional  (REO)  sebesar  0,00  <  0,05  maka  dapat disimpulkan  bahwa  REO  berpengaruh  terhadap Return  On  Assets pada  Bank  Umum  Konvensional periode 2010-2019 .
5. Nilai  signifikansi  Variabel Net  Interest  Margin (NIM)  sebesar  0,00  <  0,05  maka  dapat  disimpulkan bahwa  NIM  berpengaruh  terhadap Return  On  Assets pada  Bank  Umum  Konvensional  periode  2010- 2019.
Nilai signifikansi Variabel Capital Adequacy Ratio (CAR) sebesar 0,136 > 0,05 maka dapat disimpulkan bahwa CAR tidak berpengaruh terhadap Return On Assets pada Bank Umum Konvensional periode 2010- 2019 .

## Pembahasan
1. Berdasarkan hasil perhitungan statistik dengan uji t menunjukkan bahwa variabel Non Performing Loan (NPL) tidak berpengaruh signifikan terhadap Return On Assets (ROA). Hasil ini mengindikasikan bahwa risiko kredit yang tercermin dalam NPL tidak berpengaruh signifikan terhadap ROA, dikarnakan nilai rata-rata NPL pada perusahaan perbankan yang diteliti menunjukan nilai sebesar 1.7351 dan termasuk dalam kategori rendah. Hasil temuan ini mendukung hasil penelitian dari Harun (2016) dan Setiawan (2017) yang menunjukkan bahwa Non Performing Loan (NPL) tidak berpengaruh signifikan terhadap Return On Assets (ROA).
2. Berdasarkan hasil perhitungan statistik dengan uji t menunjukkan bahwa variabel Loan to Deposit Ratio
(LDR)  berpengaruh  negatif  signifikan  terhadap Return  On  Assets (ROA).  Hasil  ini  mengindikasikan bahwa  semakin  besar  rasio  LDR  maka  akan  menurunkan  ROA,  karena  penyaluran  kredit  yang berlebihan akan meningkatkan eksposur risiko. Maka, bank perlu selektif dalam pemberian kredit karena selain memberikan keuntungan berupa pendapatan bunga, penyaluran kredit yang tidak tepat juga dapat memicu adanya kredit bermasalah  yang  akan menurunkan laba (ROA). Hasil temuan ini mendukung hasil penelitian dari Dewi et al (2019), Rotinsulu et al (2015) dan Hadi et al (2018) yang menunjukkan bahwa Loan to Deposit Ratio (LDR) berpengaruh negatif signifikan terhadap Return On Assets (ROA).
3. Berdasarkan  hasil  perhitungan  statistik  dengan  uji  t  menunjukkan  bahwa  variabel Good  Corporate Governance (GCG)  tidak  berpengaruh  signifikan  terhadap Return  On  Assets (ROA).  Hal  ini  terjadi karena adanya peristiwa dalam tahun penelitian yaitu pada tahun 2013-2016 ROA mengalami penuruan akibat meningkatnya NPL pada tahun tersebut, mengakibatkan GCG tidak berpengaruh terhadap Return On Assets (ROA). Hasil temuan ini mendukung hasil penelitian dari Dewi et al (2019) dan Setiawan (2017)  yang menunjukkan bahwa Good Corporate Governance (GCG)  tidak berpengaruh signifikan terhadap Return On Assets (ROA).
4. Berdasarkan  hasil  perhitungan  statistik  dengan  uji  t  menunjukkan  bahwa  variabel  Rasio  Efisiensi Operasional  (REO)  berpengaruh  negatif  signifikan  terhadap Return  On  Assets (ROA).  Hasil  ini mengindikasikan  bahwa  semakin  besar  REO  maka  akan  menurunkan  ROA,  karena  besarnya  REO disebabkan  tingginya  biaya  dikeluarkan  dan  rendahnya  pendapatan  yang  dihasilkan  yang  akan menurunkan laba (ROA). Hasil temuan ini mendukung hasil penelitian dari Margaretha (2017), Astari et al (2018), Pasaribu et al (2015), Setiawan (2017) dan Harun (2016) yang menunjukkan bahwa Rasio Efisiensi Operasional (REO) berpengaruh negatif signifikan terhadap Return On Assets (ROA).
5. Berdasarkan hasil perhitungan statistik dengan uji t menunjukkan bahwa variabel Net Interest Margin (NIM)  berpengaruh  positif  signifikan  terhadap Return  On  Assets (ROA).  Hasil  ini  mengindikasikan bahwa  semakin  besar  NIM  maka  akan  meningkatkan  ROA,  karena  besarnya  NIM  dihasilkan  dari besarnya pendapatan bunga bersih yang akan meningkatkan laba (ROA). Hasil temuan ini mendukung hasil penelitian dari Margaretha (2017), Astari et al (2018), Dewi et al (2019) dan Setiawan (2017) yang menunjukkan  bahwa Net  Interest  Margin (NIM)  berpengaruh  positif  signifikan  terhadap Return  On Assets (ROA).
6. Berdasarkan  hasil  perhitungan  statistik  dengan  uji  t  menunjukkan  bahwa  variabel Capital  Adequacy Ratio (CAR)  tidak  berpengaruh  signifikan  terhadap Return  On  Assets (ROA).  Hasil  ini  dikarenakan capital dalam perbankan bukan merupakan faktor yang paling menentukan profitabilitas, namun lebih cenderung  untuk  menjaga  stabilitas  dan  kepercayaan  nasabah.  Hasil  temuan  ini  mendukung  hasil penelitian dari Margaretha (2017), Islam et al (2017), Rotinsulu et al (2015), Setiawan (2017), Rosita (2017)  dan  Harun  (2016)  yang  menunjukkan  bahwa Non  Performing  Loan (NPL)  tidak  berpengaruh signifikan terhadap Return On Assets (ROA).

## E. SIMPULAN DAN SARAN
1. Berdasarkan hasil pengujian dan pembahasan Loan to Deposit Ratio (LDR), Rasio Efisiensi Operasional (REO), Net  Interest  Margin (NIM)  berpengaruh  signifikan  terhadap Return  On  Assets (ROA), sedangkan Non  Performing  Loan (NPL), Good  Corporate  Governance (GCG)  dan Capital  Adequacy Ratio (CAR) tidak berpengaruh signifikan terhadap Return On Assets (ROA)
2. Hasil penelitian juga menunjukkan rasio NPL, LDR, GCG, REO, NIM dan CAR secara bersama-sama (simultan) berpengaruh signifikan terhadap Return on Asset (ROA).

## REFERENSI
Astari, P. W., Yasa, I. N. P., & Sujana, E. 2018. Analisis Risk Based Bank Rating(RBBR) Terhadap Tingkat Profitabilitas. Jurnal Ilmiah Mahasiswa Akuntansi Universitas Pendidikan Ganesha , Vol: 9 No: 3. e-ISSN: 2614 – 1930.
Brock,  P.  L.,  &  Suarez,  L.  R.,  2000.  Understanding  The  Behavior  Of  Bank  Spreads  In  Latin  America. Journal of Development Economics. Vol.63.
Clemente,  A.  G.,  &  Labat,  B.  N.  (2009).  Corporate  governance  mechanisms  and  voluntary  disclosure.
International Journal of Accounting Information System , 5 , 1–24.
Danang Sunyoto.2013. Metode dan Instrumen Penelitian Ekonomi dan Bisnis, (Yogyakarta: CAPS, 2013), hal. 13.
Dendawijaya Lukman. 2009. Manajemen Perbankan. Edisis Kedua. Galia Indonesia. Jakarta. Dewi, N. W. S. K., & Yadnyana, I. K. 2019. Pengaruh Indikator Risk Based Bank Rating Terhadap Kinerja Keuangan  Pada  Perusahaan  Perbankan. E-Jurnal  Akuntansi  Universitas  Udayana Vol.26.2.1075- 1102.ISSN: 2302-8556.
Ghozali  Imam.  2016. Aplikasi  Analisis  Multivariate  dengan  Program  IBM  SPSS21. Badan  Penerbit Universitas Dipenogoro. Semarang.
Hadi,  A.,  Hussain,  H.I.,  Suryanto,  T.,  Yap,  T.  H.  2018.  Bank’s  Performance  And  Its  Determinants  – Evidence  From  Middle  East,  Indian  Sub-Continent  And  African  Banks. Polish  Journal  Of Management Studies. Vol.17.
Harun, U. 2016.Pengaruh Ratio-Ratio Keuangan CAR, LDR, NIM, BOPO, NPL Terhadap ROA. Jurnal Riset Bisnis dan Manajemen Vol 4 ,No.1, 2016: 67-82.
Islam,  M.  A.,  Sarker,  M.  N.  I.  S.,  Rahman,  M.,  Sultana,  A.,  &  Prodhan,  A.  S.  2017.  Determinants  of Profitability of Commercial Banks in Bangladesh. International Journal of Banking and Financial Law . Vol.1. pp. 001-011.
Jensen, M., & Meckling, W.1976. Theory of Firm: Managerial Behaviour Agency Cost, and Ownership Structure. Journal of Finance Economics 3 , 305-360.
Kasmir,  2014.  Analisis  Laporan  Keuangan,  Edisi  Pertama,  Cetakan  Ketujuh.  Jakarta:  PT.  Rajagrafindo Persada.
Mahardian  P,  2008. Analisis  Pengaruh  Rasio  CAR,  BOPO,  NPL,  NIM  dan  LDR  Terhadap  Kinerja Keuangan Perbankan. Tesis. Program Pascasarjana Universitas Diponegoro.
Mergaretha,  M.  R.  2017.  Analisis  Penilaian  Kesehatan  Bank  Dengan  Metode  Risk  Based  Bank  Rating (RBBR) Terhadap Profitabilitas Perbankan. Digital Repository Unila.
Melwar, TC (ed). 2008. Facets of Corporate Identity . Comunication and Reutation, Reutdge USA. Nuswandari,  C.  2009.  Pengaruh  Corporate  Governance  Perception  Index  Terhadap  Kinerja  Perusahaan pada Perusahaan yang Terdaftar di Bursa Efek Indonesia. Jurnal Bisnis dan Ekonomi, 16 (2), 70-84. Pasaribu, R. B. F., Kowanda, D., & Paramitha, G. N. P.  2015.Profitabilitas Bank di  Indonnesia dengan Metode  Risk  Base  Bank  Rating  pada  Emiten  Perbankan  di  Bursa  Efek  Indonesia.  E -Jurnal Akuntansi Universitas Gunadarma. Vol 11.
Peraturan  Otoritas  Jasa  Keuangan  Nomor  4/POJK.03/2016  tentang  Penilaian  Tingkat  Kesehatan  Bank Umum.
Peraturan  Otoritas  Jasa  Keuangan  Nomor  11/POJK.03/2016  tentang  Kewajiban  Penyediaan  Modal Minimum Bank Umum
Peraturan  Otoritas  Jasa  Keuangan  Nomor  55/POJK.03/2016  tentang   Penerapan  Tata  Kelola  bagi  Bank Umum
Rotinsulu, P.R., Kindangen, P., & Pandowo, M. 2015. The Analyze Of Risk Based Bank Rating Method On Bank’s Profitability In State-Owned Banks. Jurnal EMBA . Vol.3, pp 95-106. ISSN 2303-1174. Rosita,  Rinta  Feri .  2017. Pengaruh  Rasio  Tingkat  Kesehatan  Bank  Terhadap  Kinerja  Keuangan Perbankan. University of Muhammadiyah Malang.
Setiawan,  A.  2017.  Analisis  Pengaruh  Tingkat  Kesehatan  Bank  Terhadap  Return  On  Asset .Jurnal Akuntansi Dewantara. Vol 1.
Sujoko,  Ugi.  2007.  Pengaruh  Struktur  Kepemilikan  Saham,  Laverage  Faktor  Intern  dan  Faktor  Ekstern terhadap Nilai Perusahaan. Jurnal Manajemen dan Kewirausahaan Vol. 9. (1).
Surat  Edaran  Otoritas  Jasa  Keuangan  (SEOJK)  Nomor  10/SEOJK.03/2014  Perihal:  Penilaian  Tingkat Kesehatan Bank Umum Syariah dan Unit Usaha Syariah.
Surat Edaran Otoritas Jasa Keuangan (SEOJK) Nomor 13/SEOJK.03/2017 Perihal: penerapan Tata Kelola bagi Bank Umum
Surat Edaran Otoritas Jasa Keuangan No.14/SEOJK.03/2017 Perihal : Penilaian Tingkat Kesehatan Bank Umum.
Thalib  Djamil.  2016. Intermediasi,  Struktur  Modal,  Efisiensi,  Permodalan,  dan  Risiko  Terhadap Profitabilitas Perbankan . Jurnal Keuangan dan Perbankan Vol 20 No 1, Januari2016.
Todorivic, I. (2013). Impact of corporate governance on performance of companies. Montenegrin Journal of Economics , 9 (2), 47–53
Undang-Undang Republik Indonesia Nomor 10 Tahun 1998 Tentang Perbankan Indonesia. 1998. Jakarta: Presiden Republik Indonesia.
Undang-Undang Republik Indonesia Nomor 21 Tahun 2011 tentang Otoritas Jasa Keuangan. 2011. Jakarta: Presiden Republik Indonesia.
Wulandari, R., Mas’ud, I., & Roziq, A. 2018. Pengaruh Profil Risiko, Tata Kelola dan Permodalan Terhadap Profitabilitas. e-Journal Ekonomi Bisnis dan Akuntansi . Vol. V (1) : 88-93 ISSN : 2355-4665.