## Pengaruh Profitabilitas dan Manajemen Laba terhadap Pajak Penghasilan Badan Terutang
Khoirotun Nisa * , Khanifah Khanifah dan Atieq Amjadallah Alfie Jurusan Akuntansi, Fakultas Ekonomi, Universitas Wahid Hasyim
* Email: khoirotunnisa0309@gmail.com

## Abstract
This  study  aims  to  examine  the  effect  of  profitability  which  is  proxied  by  gross  profit margin,  net  profit  margin  and  earnings  management  on  corporate  income  tax  payable  to manufacturing companies. In this study the gross profit margin measures the efficiency of calculating the cost  of goods or production costs. Net  profit margin  measures net  income after  tax.  And  earnings  management  to  find  out  the  company's  performance.  This  study used a  sample of 63 manufacturing  companies listed on the Indonesia  Stock Exchange in 2015-2017.  The  analysis  tool  uses  descriptive  statistical  analysis  test,  classic  assumption test  and  multiple  linear  regression  using  the  SPSS  program.  In  collecting  the  data,  this study analyzes secondary data obtained from www.idx.co.id during the year of observation and  the  Indonesia  Stock  Exchange.  The  results  showed  that  gross  profit  margin  had  a significant and negative effect on outstanding corporate income tax. Net profit margin does not  have  a  significant  effect  on  the  income  tax  payable  entity.  While  the  earnings management  variable  has  a  significant  and  positive  effect  on  the  corporate  income  tax payable.
Keywords: Outstanding  Corporate  Income  Tax,  Gross  Profit  Margin,  Net  Profit  Margin, Earnings Management.

## Abstrak
Penelitian ini bertujuan untuk menguji pengaruh profitabilitas yang diukur dengan margin laba  kotor,  margin  laba  bersih  dan  manajemen  laba  terhadap  hutang  pajak  penghasilan perusahaan  kepada  perusahaan  manufaktur.  Dalam  penelitian  ini  margin  laba  kotor mengukur  efisiensi  penghitungan  biaya  barang  atau  biaya  produksi.  Margin  laba  bersih mengukur  laba  bersih  setelah  pajak.  Dan  manajemen  laba  untuk  mengetahui  kinerja perusahaan. Penelitian ini menggunakan sampel 63 perusahaan manufaktur yang terdaftar di  Bursa Efek Indonesia pada 2015-2017. Alat analisis menggunakan uji analisis  statistik deskriptif,  uji  asumsi  klasik  dan  regresi  linier  berganda  menggunakan  program  SPSS. Dalam mengumpulkan data, penelitian ini menganalisis data sekunder yang diperoleh dari www.idx.co.id  selama  tahun  pengamatan  dan  Bursa  Efek  Indonesia.  Hasil  penelitian menunjukkan  bahwa  marjin  laba  kotor  memiliki  pengaruh  yang  signifikan  dan  negatif terhadap  pajak  penghasilan  badan.  Margin  laba  bersih  tidak  memiliki  pengaruh  yang signifikan terhadap hutang pajak penghasilan badan. Sedangkan variabel manajemen laba berpengaruh signifikan dan positif terhadap hutang pajak penghasilan.
Kata  kunci : Margin  Laba  Kotor,  Margin  Laba  Bersih,  Manajemen  Laba,  Pajak Penghasilan

## PENDAHULUAN
Laporan  keuangan  merupakan  bagian  yang  tidak  terpisahkan  dari  SPT  Tahunan  PPh. Laporan  keuangan  dalam  penyusunan  SPT  Tahunan  berfungsi  sebagai  sumber  dokumen  yang mengarahkan dari laba rugi perusahaan kepada perhitungan pajak terutang. Laba merupakan tolok ukur  keberhasilan  perusahaan  dalam  meningkatkan  dan  mempertahankan  usahanya.  Pertumbuhan suatu  perusahaan  tergantung  dari  kelangsungan  bisnis  serta  profitabilitasnya.  Profitabilitas menunjukkan kemampuan perusahaan dalam menghasilkan laba bersih yang merupakan hasil dari sejumlah  kebijakan  dan  keputusan  perusahaan.  Rasio  profitabilitas  mengukur  seberapa  besar kemampuan  perusahaan  dalam  menghasilkan  keuntungan,  semakin  tinggi  tingkat  profitabilitas maka  semakin  tinggi  kemampuan  suatu  perusahaan  untuk  bertahan  dalam  menjalankan  usahanya tersebut.
Ardyansyah  (2013)  menyatakan  bahwa  profitabilitas  tidak  berpengaruh  signifikan  terhadap effective  tax  rate (ETR).  Syafri  (2008)  berpendapat  bahwa  rasio  profitabilitas  menggambarkan kemampuan  perusahaan  menghasilkan  laba  melalui  semua  kemampuan  dan  sumber  yang  ada. Beberapa indikator yang biasa digunakan  untuk mengukur profitabilitas  antara lain : Gross Profit Margin dan Net Profit Margin .
Menurut Syamsuddin (2009) berpendapat bahwa Gross Profit Margin merupakan persentase dari laba kotor yang diperoleh dibandingkan dengan penjualan. Semakin besar Gross Profit Margin maka  akan  semakin  baik  keadaan  operasi  perusahaan,  karena  harga  pokok  penjualan  relatif  lebih rendah  dibandingkan  dengan  penjualan,  demikian  sebaliknya.  Menurut  Margaretha  (2011) Net Profit Margin digunakan untuk mengukur kemampuan perusahaan memperoleh laba setelah pajak dari  setiap  rupiah  penjualan.  Semakin  tinggi Net  Profit  Margin menunjukkan  kemampuan perusahaan  dalam  menghasilkan  laba  cukup  besar. Net  Profit  Margin yang  positif  menunjukkan bahwa perusahaan tersebut sehat dan tidak mengalami kerugian.
Manajemen laba dilakukan oleh manajer untuk memenuhi tanggung jawab terhadap pemilik perusahaan  akan  laba  yang  terus  meningkat  dan  nilai  pasar  perusahaan  yang  naik  pada  jangka waktu tertentu, sehingga mereka dikontrak kembali untuk menjabat sebagai manajer di perusahaan tersebut  pada  periode  berikutnya.  Kurangnya  informasi  dan  pengetahuan  pemilik  perusahaan  dan pihak  eksternal  perusahaan  seperti  investor,  serta  terpusatnya  perhatian  pemilik  perusahaan  dan investor  terhadap  laba  seringkali  mendorong  manajer  untuk  memanipulasi  laba.  Hal  ini  dapat mengakibatkan munculnya potensi pelanggaran dan  kejahatan  yang dibuat oleh pihak manajemen perusahaan.  Namun,  manajemen  laba  tidak  selalu  menjadi  upaya  negatif  yang  merugikan  karena tidak  selamanya  manajemen  laba  berorientasi  pada  memanipulasi  data  akuntansi,  tetapi  lebih condong  terhadap  pemilihan  metode  akuntansi  yang  dipilih  oleh  pihak  manajemen  untuk  tujuan tertentu dalam batasan GAAP. Elok (2012) manajemen laba berpengaruh negatif terhadap kinerja keuangan  perusahaan.  Artinya  pengaruh  yang  diakibatkan  dari  praktik  manajemen  laba memberikan dampak menurunnya kinerja keuangan perusahaan.
Salah  satu  tujuan  perusahaan  baik  manufaktur  maupun  non-manufaktur  adalah memaksimalkan  kesejahteraan  pemegang  saham  atau  investor  dengan  cara  memaksimalkan  nilai perusahaan dengan cara memperoleh laba maksimum (Anwar Pohan, 2013). Disisi lain membayar pajak  merupakan  salah  satu  kewajiban  perusahaan  yang  tidak  dapat  terhindarkan.  Namun, perusahaan  dapat  melakukan  manajemen  pajak  agar  jumlah  pajak  yang  harus  dibayar  menjadi rendah.  Salah  satu  manajemen  pajak  yang  berkaitan  dengan  penggunaan  hutang  adalah  adanya beban  bunga  atas  hutang  yang  termasuk  biaya  usaha  yang  dapat  menjadi  pengurang  penghasilan, sehingga  menyebabkan  laba  kena  pajak  perusahaan  menjadi  berkurang  yang  pada  akhirnya  akan mengurangi jumlah pajak yang harus dibayar perusahaan.
Berdasarkan  adanya  penelitian  terdahulu  menurut  Syamsudin  dan  Primayuta  (2009) menyatakan  bahwa Net  Profit  Margin berpengaruh  negatif  namun  juga  tidak  signifikan  terhadap perubahan pajak penghasilan badan. Sedangkan menurut Purwanto dan Chelsea (2016) menyatakan bahwa Net Profit Margin berpengaruh positif terhadap pajak penghasilan badan. Menurut Dewi et al  (2009)  menyatakan  bahwa  manajemen  laba  berpengaruh  terhadap  kinerja  perusahaan.  menurut Elok  (2012)  berpendapat  bahwa  manajemen  laba  berpengaruh  negatif  terhadap  kinerja  keuangan perusahaan.  Menurut  Agustina  dan  Silvia  (2012)  berpendapat  bahwa Gross  Profit  Margin berpengaruh  negatif  dan  signifikan  terhadap  perubahan  laba.  Sedangkan  Luluk  Muhimatul  Ifada dan Tiara Puspitasari (2016) menyatakan bahwa Gross Profit Margin berpengaruh positif terhadap perubahan laba.
Berdasarkan  adanya  perbedaan  yang  telah  dilakukan  oleh  para  peneliti  terdahulu  mengenai pajak  penghasilan  badan  terutang,  maka  dalam  penelitian  ini  digunakan  rasio  profitabilitas  dan manajemen laba untuk membuktikan bagaimana sebenarnya pengaruh rasio profitabilitas terhadap pajak  penghasilan  adan  terutang.  maka  penulis  menganalisis  pengaruh  profitabilitas  dan manajemen  laba  terhadap  pajak  penghasilan  badan  terutang  (studi  pada  perusahaan  manufaktur yang terdaftar di bursa efek indonesia tahun 2015-2017).

## METODE PENELITIAN
Jenis  penelitian  yang  digunakan  adalah  penelitian  deskriptif  dengan  pendekatan  kuantitatif. Variabel  yang  digunakan  adalah  variabel  bebas  (independen) Gross  Profit  Margin (GPM), Net Profit Margin (NPM) dan Manajemen Laba serta variabel terikat (dependen) meliputi pembiayaan pajak penghasilan badan terutang . Sumber data yang digunakan adalah data sekunder. Teknik  pengambilan  sampel  menggunakan  teknik purposive  sampling dengan  kriteria sebagai berikut; (1) Perusahaan manufaktur yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia secara berturut- turut    selama  periode  2015-2017,  (2)  Perusahaan  manufaktur  yang  mempublikasikan  laporan tahunan  secara  berturut-turut  selama  periode  2015-2017,  (3)  Perusahaan  manufaktur  yang  tidak mengalami  kerugian  selama  periode  2015-2017,  (4)  Perusahaan  manufaktur  yang  memberikan laporan  tahunan  dalam  satuan  mata  uang  rupiah,  (5)  Memiliki  kelengkapan  informasi  yang dibutuhkan  dalam  keperluan  penelitian.  Sampel  yang  digunakan  sebanyak  63  data  meliputi  21 perusahaan manufaktur dalam 3 tahun periode. Teknik analisis data yang digunakan adalah statistik deskriptif, uji asumsi klasik (uji normalitas, multikoliniearitas, heterokedastisitas, uji autokorelasi), analisis regresi linier berganda dan uji hipotesis (uji t) dan uji koefisien determinasi R 2 .

## HASIL DAN PEMBAHASAN
Penelitian  ini  menggunakan  data Gross  Profit  Margin (GPM), Net  Profit  Margin (NPM), Manajemen  Laba  dan  pajak  penghasilan  badan  terutang  dari  tahun  2015-2017.  Data  tersebut merupakan data dari perusahaan manufaktur.

## Uji  Normalitas
Uji  normalitas  bertujuan  untuk  menguji  apakah  dalam  model  regresi,  variabel  terikat  dan variabel bebas  keduanya memiliki distribusi  normal atau  tidak. Model regresi  yang baik  memiliki distribusi  yang normal atau mendekati normal. Untuk menguji  apakah distribusi data normal atau tidak,  yaitu  dengan  analisis  grafik  dan  uji  statistik.  Berdasarkan  pada  penelitian  sebelumnya  dan beberapa  pakar  statistik,  belum  tentu  data  yang  lebih  dari  30  sampel  bisa  dipastikan  berdistribusi normal, sebaliknya data yang dengan jumlah kurang dari 30 sampel belum tentu tidak berdistribusi normal, untuk itu perlu suatu pembuktian menggunakan uji normalitas (Ghozali, 2016).
Normalitas data dilihat melalui histogram display normal curve, berdasarkan bentuk gambar kurvanya  data  dikatakan  normal  jika  bentuk  kurva  memiliki  kemiringan  yang  cenderung  imbang, pada  sisi  kiri  maupun  sisi  kanan,  dan  kurva  berbentuk  lonceng  yang  hampir  sempurna.  Dan normalitas juga dapat dilakukan dengan melihat kurva normal p-plot, penyebaran data (titik) pada sumbu diagonal dari grafik.
Gambar 1. Grafik Histogram

## Gambar 2. Grafik Normal Probability Plot
Sumber: data diolah tahun 2019.

## Analisis Uji Statistik
Untuk  mendapatkan  tingkat  uji  normalitas  yang  lebih  signifikan  maka  penelitian  ini  juga menggunakan  uji  statistik non  parametric  Kolmogorov-Smirnov .  Data  yang  berdistribusi  normal ditunjukkan dengan nilai signifikansi diatas 0,05 atau 5% (Ghozali, 2016).
Tabel 2. Hasil Uji Normalitas Secara Statistik One-Sample Kolmogorov-Smirnov Test
Unstandardized Residual N 63 Normal Parameters a,b Mean ,0000179 Std. Deviation 1,68096 Most Extreme Differences Absolute ,197 Positive ,197 Negative -,065 Test Statistic ,197 Asymp. Sig. (2-tailed) ,061 a. Test distribution is Normal. b. Calculated from data.
c. Lilliefors Significance Correction.
(Sumber : output SPSS yang telah diolah, 2019)
Dapat disimpulkan bahwa pengujian  normalitas mengunakan uji kolmogorov-smirnov dapat di  ketahui  bahwa  nilai Unstandardized  Residual memiliki  Asymp  sig  >  0.05,  ini  mengartikan bahwa  semua  data  terdistribusi  normal  akan  tetapi  nilai  sig.  lebih  dari  0.05  maka  dinyatakan signifikan.

## Uji Multikolinearitas
Uji multikolinieritas bertujuan untuk menguji apakah model regresi yang ditemukan adanya korelasi  antar  variabel  bebas  (independen).  Apabila  terjadi  korelasi  antar  variabel  bebas,  maka terdapat  masalah  multikolinieritas  pada  model  regresi  tersebut.  Untuk  mengetahui  terjadi  atau tidaknya multikolinieritas dengan melihat nilai tolerance value dan variance inflation factor (VIF). Hasil perhitungan data diperoleh nilai tolerance dan VIF sebagai berikut:
Tabel 3. Hasil Uji Multikolonieritas Model Collinearity Statistics Tolerance VIF 1 (Constant) GPM ,709 1,410 NPM ,705 1,419 Manajemen Laba ,983 1,017
(Sumber : output SPSS yang telah diolah, 2019)
Dari  hasil  perhitungan  nilai tolerance menunjukkan  variabel  independen  memiliki  nilai tolerance  lebih  dari  0,10  yang  berarti  tidak  ada  korelasi  antar  variabel  independen.  Hasil perhitungan nilai VIF untuk variabel GPM, NPM dan Manajemen Laba kurang dari 10. Jadi dapat disimpulkan tidak ada multikolonieritas antar variabel independen dalam regeresi.

## Uji Heterokedastisitas
Uji  heteroskedastisitas  untuk  menguji  apakah  dalam  model  regresi  terjadi  ketidaksamaan varians  dan  residual  atau  pengamatan  ke  pengamatan  lain.  Jika  varians  dari  residual  satu pengamatan  ke  pengamatan  yang  lain  tetap,  maka  disebut  heteroskedastisitas.  Untuk  menentukan heteroskedastisitas  dapat  menggunakan  grafik  scatterplot.  Adapun  grafik  scatterplot  sebagai berikut ini:
Gambar 4. Grafik Scatterplot
(Sumber : output SPSS yang diolah, 2019)
Dari  grafik scatterplot terlihat  bahwa  titik-titik  menyebar  secara  acak  serta  tersebar  baik diatas maupun dibawah angka 0 pada sumbu Y. dengan demikian dapat disimpulkan bahwa model regresi ini tidak terjadi heteroskedastisitas.

## Uji Regresi Linear Berganda
Model  regresi  berganda  bertujuan  untuk  memprediksi  besar  variabel  dependen  dengan menggunakan  data  variabel  dependen  yang  sudah  diketahui  besarnya.  Model  regresi  linier berganda  umumnya  digunakan  untuk  menguji  pengaruh  dua  atau  lebih  variabel  independen terhadap  variabel  dependen  dengan  skala  pengukuran  interval  atau  rasio  dalam  suatu  persamaan linier.
Tabel 6. Hasil Analisis Linear Berganda
Coefficients a Model Unstandardized Coefficients Standardized Coefficients B Std. Error Beta 1 (Constant) 4,545 4,889 GPM -2,981 1,879 -,214 NPM 2,254 5,375 ,568 Manajemen Laba 5,262 8,693 ,069
(Sumber : output SPSS yang telah diolah, 2019)
Berdasarkan hasil olah data dengan menggunakan regresi berganda pada tabel 6, maka dapat diketahui bahwa besarnya pengaruh masing-masing variabel  yang digunakan dalam penelitian X1 (GPM)  =  -2,981,  X2  (NPM)  =  2,254  dan  X3  (ML)  =  5,262  dengan  konstanta  sebesar  4,545, sehingga model persamaan regresi yang diperoleh adalah :
Y = 4,545 – 2,981 X1 + 2,254 X2 + 5,262 X3 + e

## Uji Pengaruh Parsial (Uji T)
Uji ini digunakan untuk menguji pengaruh variabel independen terhadap variabel dependen secara  parsial.  Menurut  pendapat  Ghozali  (2005)  menyatakan  bahwa  uji  statistik  t  pada  dasarnya untuk  menunjukan  seberapa  jauh  pengaruh  satu  variabel  independen  secara  individual  dalam menerangkan variabel dependen. Uji ini dapat dilakukan dengan membandingkan t hitung dengan t tabel. Maka t tabel dalam penelitian ini adalah 2,00100. Adapun kriteria pengambil keputusan yang digunakan dalam penelitian ini adalah sebagai berikut:
1. Jika  nilai  signifikan  >  0,05  maka  hipotesis  ditolak.  Ini  berari  secara  parsial  variabel independen tidak mempunyai pengaruh secara signifikan terhadap variabel depeden.
2. Jika  nilai  signifikan  ≤  0,05  maka  hipotesis  diterima.  Ini  berarti  secara  parsial  variabel independen tersebut mempunyai pengaruh yang signifikan terhadap variabel dependen.

## Tabel 7. Hasil Uji T
Coefficients a Model Unstandardized Coefficients Standardized Coefficients t Sig. B Std. Error Beta 1 (Constant) 4,545 4,889 ,930 ,356 GPM -2,981 1,878 -,214 -1,586 ,118 NPM 2,254 5,375 ,568 4,193 ,000 Manajemen Laba 5,262 8,693 ,069 ,605 ,547
a. Dependent Variable: Pajak Penghasilan Badan
(Sumber : output SPSS yang diolah, 2019)
Pengujian  hipotesis  secara  parsial  yang  dilakukan  dalam  penelitian  ini  untuk  mengetahui pengaruh dari masing-masing variabel independen terhadap variabel dependen adalah:
1. Pengaruh Gross Profit Margin Terhadap Pajak Penghasilan Badan Terutang (H1) Bahwa  diperoleh  nilai  signifikansi  variabel Gross  Profit  Margin sebesar  0,118  >  0,05  (taraf signifikansi). Selain  itu  juga dapat dilihat dari hasil perbandingan antara t-hitung dan  t-tabel yang
menunjukkan nilai t-hitung sebesar -1,586, sedangkan t-tabel 2,00100. Hal ini nilai thitung < ttabel (-1,586 < 2,00100) sehingga Ho diterima. 2.  Pengaruh Net Profit Margin Terhadap Pajak Penghasilan Badan Terutang (H2) Bahwa  diperoleh  nilai  signifikansi  variabel Net  Profit  Margin sebesar  0,000  <  0,05  (taraf signifikansi). Selain  itu  juga dapat dilihat dari hasil perbandingan antara t-hitung dan  t-tabel yang menunjukkan nilai t-hitung sebesar 4,193, sedangkan t-tabel 2,00100. Hal ini nilai thitung > ttabel (4,193 > 2,00100) sehingga Ho ditolak.
3.  Pengaruh Manajemen Laba Terhadap Pajak Penghasilan Badan Terutang (H3)
Bahwa  diperoleh  nilai  signifikansi  variabel  Manajemen  Laba  sebesar  0,547  >  0,05  (taraf signifikansi). Selain  itu  juga dapat dilihat dari hasil perbandingan antara t-hitung dan  t-tabel yang menunjukkan nilai t-hitung sebesar 0,605, sedangkan t-tabel 2,00100. Hal ini nilai thitung < ttabel (0,605 < 2,00100) sehingga Ho diterima.

## Uji Koefisien Determinasi (R 2 )
Koefisien determinasi (R2) bertujuan untuk mengetahui seberapa besar kemampuan variabel independen  menjelaskan  variabel  dependen.  Dalam  output  SPSS,  koefisien  determinasi  terletak pada Model  Summary b dengan  melihat Adjusted  R  Square ,  karena  disesuaikan  dengan  jumlah variabel independen yang digunakan dalam penelitian.
Tabel 8. Hasil Uji R 2
Model Summary b Model R R Square Adjusted R Square Std. Error of the Estimate 1 ,486 a ,236 ,197 1,723
a. Predictors: (Constant), Manajemen Laba, GPM,
NPM b. Dependent Variable: Pajak Penghasilan Badan
(Sumber : output SPSS yang diolah, 2019)

## KESIMPULAN
Berdasarkan  hasil  uji  t  (parsial)  pada  model  regresi,  menunjukkan  bahwa Gross  Profit Margin memiliki  arah  koefisien  regresi  negatif  sebesar  -1,586  dan  nilai  signifikansi  yang dihasilkan lebih besar dari tingkat signifikansi sebesar 0,118 > 0,05. Berdasarkan hal tersebut dapat disimpulkan  bahwa  Ha1  diterima,  secara  parsial  variabel Gross  Profit  Margin berpengaruh signifikan dengan arah koefisien negatif terhadap variabel Pajak Penghasilan Badan Terutang.
Berdasarkan hasil uji t (parsial) pada model regresi, menunjukkan bahwa Net Profit Margin memiliki  arah  koefisien  regresi  positif  sebesar  4,193  dan  nilai  signifikansi  yang  dihasilkan  lebih kecil  dari  tingkat  signifikansi  sebesar  0,000  <  0,05.  Berdasarkan  hal  tersebut  dapat  disimpulkan bahwa Ha2 ditolak, secara parsial variabel Net Profit Margin tidak berpengaruh signifikan dengan arah koefisien positif terhadap variabel Pajak Penghasilan Badan Terutang.
Berdasarkan  hasil uji t (parsial) pada model  regresi, menunjukkan bahwa Manajemen Laba memiliki  arah  koefisien  regresi  positif  sebesar  0,605  dan  nilai  signifikansi  yang  dihasilkan  lebih besar  dari  tingkat  signifikansi  sebesar  0,547  >  0,05.  Berdasarkan  hal  tersebut  dapat  disimpulkan bahwa Ha3 diterima, secara parsial variabel Manajemen Laba berpengaruh signifikan dengan arah koefisien positif terhadap variabel Pajak Penghasilan Badan Terutang.
Penulis  menyadari  bahwa  masih  banyak  ada  kekurangan  dalam  penelitian  ini.  Jadi  untuk penelitian  selanjutnya  semoga  dapat  menjadi  bahan  pertimbangan  dan  dapat  memperbaiki  dalam hal  jumlah  variabel  dan  kriteria  sampel,  pemilihan  rasio  keuangan,  model  pendeteksian  lain  yang lebih  akurat  dalam  memprediksi  manajemen  laba  sehingga  dapat  menemukan  faktor-faktor  yang tepat dalam mempengaruhi pajak peghasilan badan terutang.

## DAFTAR PUSTAKA
Ardyansyah,  Muhammad.  (2013). Pengaruh  Corporate  Governance,  Leverage  dan  Profitabilitas Terhadap Manajemen Laba . Jurnal Akuntansi, Universitas Maritim Raja Ali Haji.
Agustina  dan  Silvia.  (2012). Analisis  Pengaruh  Kinerja  Keuangan  dalam  Memprediksi Pertumbuhan Laba. Jurnal Aplikasi Manajemen, Volume 10, Nomor 3, 669-681. Erly Suandy, 2011 Edisi 5. Perencanaan Pajak. Jakarta : Penerbit Salemba Empat. Elok Dwi Mulyono. (2012). Skripsi. “Pengaruh Manajemen Laba (Earning Management) Terhadap Kinerja Keuangan”. Universitas Islam Negeri.
Faozi, K. 2002. Analisis Hubungan Trade off antara Manajemen Laba Akrual dengan Manajemen Laba Riil di Indonesia Periode 2007-2010 . Skripsi Fakultas Ekonomi Universitas Indonesia. Ghozali,  Imam.  (2016). Aplikasi  analisis  multivariate  dengan  program  IBM  SPSS  23  cetakan kedelapan. Semarang : Badan Penerbit Universitas Diponegoro.
Hadri  Kusuma.  2006. Dampak  Manajemen  Laba  terhadap  Relevansi  Informasi  Akuntansi  :  Bukti Empiris dari Indonesia . Jurnal Akuntansi dan Keuangan, VOL. 8, NO. 1, MEI 2006 : 1-12. Ifada, Luluk Muhimatul. Dan Puspitasari, Tiara. (2016). Analisis pengaruh rasio keuangan terhadap perubahan laba. Jurnal akuntansi & auditing, volume 13, No. 1, 97-108.
Kasmir. 2008. Bank dan Lembaga Keuangan Lainnya. Edisi Revisi 2008. Jakarta. Margaretha,  Farah.,  da  Asmariani,  Andhini.  (2011).  Faktor-Faktor  Agency  Theory  yang Mempengaruhi Hutang. Media Riset bisnis dan Manajemen.
Purwanto  dan  Bina.  (2016). Analysis  of  Financial  Ratio  towards  Earning  Growth  in  Mining Companies. Universal Journal of Industrial and Business Management,  81-87. Priyatno, Duwi. (2014). Mandiri belajar analisis data dengan SPSS. Yogyakarta : Media Kom. Peraturan Perpajakan Terbaru s/d Maret 2017. Pohan, Chairil Anwar. 2013. Manajemen Perpajakan. Gramedia Pustaka Utama. Jakarta.
Syamsudin dan Primayuta, Ceky. (2009). Rasio keuangan dan prediksi perubahan laba perusahaan manufaktur yang  terdaftar di bursa efek indonesia. BENEFIT jurnal manajemen dan bisnis, volume 13, nomor 1, 61-69.
Siti Resmi. 2008. Perpajakan Teori dan Kasus. Edisi 4. Jakarta : Salemba Empat.
Septiani,  Mutria  Lisa.  (2009).  Analisis  Pengaruh  Modal  Sendiri  dan  Hutang  Jangka  Panjang Terhadap PPh Badan Terutang (Studi Kasus Pada Perusahaan Industri Kimia Yang Terdaftar di  Bursa  Efek  Indonesia  Tahun  2003-2007.  Skripsi,  Jakarta  :  Universitas  Islam  Syarif Hidayatullah.
Suwardjono.  2013. Teori  Akuntansi  Perekayasaan  Pelaporan  Keuangan. Yogyakarta  :  BPFE- Yogyakarta.
Wildani,  Anastasia    Rizka.  (2012).  Pengaruh  Perubahan  Tarif  Pajak  Penghasilan  Wajib  Pajak Badan  dan  Karakteristik  Perusahaan  Terhadap  Struktur  Modal  pada    Perusahaan  Listing  di BEI Periode 2006-2010.
Yuliana,  Chandra.  2011. Pengaruh  Leverage,  Pergantian  CEO  dan  Motivasi  Pajak  terhadap Manajemen Laba. Jurnal Riset Akuntansi dan Keuangan. https://sbm.binus.ac.id/2015/11/20/uji-asumsi-klasik-uji-autokorelasi.  (diunduh  pada  tanggal  20 Agustus 2019).
www.idx.co.id (Diunduh pada tanggal 13 Januari 2019) www.bps.go.id (Diunduh pada tanggal 7 April 2019)