Media Riset Bisnis & Manajemen ISSN: 2442 - 9716 (online)
Vol. 21 No. 2  September 2021 : 87-98
ISSN: 1411 - 884X (print) Doi: http://dx.doi.org/10.25105/mrbm.v21i2. 13344

## PENGARUH NON-PERFORMING LOANS TERHADAP PROFITABILITY BANK KOMERSIAL YANG TERDAFTAR DI BURSA EFEK INDONESIA
Mahdaniyyah Rahman 1 & Catur Rahayu Martiningtiyas 2
1,2 Fakultas Ekonomi dan Bisnis, Universitas Trisakti, Indonesia
1 catur.rahayu@trisakti.ac.id
Abstrak Tujuan -Penelitian ini bertujuan untuk mengetahui pengaruh NPL terhadap profitability. Desain/Metodologi/Pendekatan -Regresi  data  panel  berganda  digunakan  untuk  mengukur pengaruh  faktor  internal  bank  seperti  NPL,  LDR,  bank  size,  dan  GDP  Growth  Rate  sebagai  faktor eksternal bank terhadap profitability.
Hasil –Penelitian ini menjelaskan bahwa NPL berpengaruh negatif signifikan terhadap profitability, sedangkan  LDR  dan  bank  size  mempunyai  pengaruh  positif  yang  signifikan  terhadap  profitability, serta GDP Growth Rate tidak berpengaruh terhadap profitability.
Keterbatasan/Nilai- Faktor  yang  digunakan  untuk  menguji  profitability  bank  pada  penelitian  ini hanya terbatas pada NPL, LDR, bank size, dan GDP Growth Rate.
Abstract Purpose- This study aims to determine the effect of NPL on the profitability of commercial banks. Design/Methodology/Approach- Multiple  panel  data  regression  is  used  to  measure  the  effect  of bank internal factors such as NPL, LDR, bank size, and GDP Growth Rate as bank external factors on profitability.
Result– NPL  have  a  significant  negative  effect  on  profitability,  while  LDR  and  bank  size  have  a significant positive effect on profitability, and GDP Growth Rate has no effect on profitability. Novelty/Values -The  factors  used  to  determine  bank  profitability  in  this  study  are  limited  to  NPL, LDR, bank size, and GDP Growth Rate.
Keyword: bank size; GDP growth rate; loans to deposit ratio; non-performing loans; profitability.
Submission date: 16-01-2022
Accepted date: 23-02-2022 Corresponding author*

## PENDAHULUAN
Sektor  perbankan  saat  ini  sangat  berkontribusi  besar  dalam  meningkatkan pertumbuhan  ekonomi  khususnya  pada  negara  berkembang  seperti  Indonesia  karena struktur  pasar  modalnya  belum  berkembang  dengan  pesat  (Moradi,  Mirzaeenejad,  & Geraeenejad,  2016).  Bank  yang  berhasil  berarti telah sukses menjalankan  perannya  sebagai lembaga intermediasi jasa keuangan dengan menjaga kualitas kinerja dan kepercayaan publik (Tran,  Do,  &  Nguyen,  2020).  Kinerja  bank  yang  baik  terlihat  dari  peningkatan  rasio profitabilitas  yang  berfungsi  sebagai  indikator  efisiensi  bank,  tolok  ukur  evaluasi  investasi, serta  berperan  penting  dalam  kelangsungan  bisnis  perbankan  dan  pertumbuhan  ekonomi

## 88   Media Riset Bisnis & Manajemen
Vol. 21 No. 2  September  2021
yang  pada  umumnya  diukur  menggunakan  indikator  ROA (Return  on  Assets) (Do,  Ngo,  & Phung, 2020).
Statistik  Perbankan  Indonesia  (SPI),  menunjukkan  tingkat  ROA  Bank  Umum Konvensional  pada  tahun  2015  sebesar  2.32%  meningkat  menjadi  2.55%  pada  tahun  2018, tetapi terjadi penurunan pada tahun 2019 menjadi 2.47% (Otoritas Jasa Keuangan, 2019). Do et  al  (2020)  menjelaskan  naik  atau  turunnya  nilai  ROA  dipengaruhi  oleh  banyak  faktor, seperti faktor internal atau faktor bank spesifik yang meliputi Non-performing loans, loans to deposit ratio, dan bank size , sedangkan faktor eksternal atau faktor makroekonomi, meliputi GDP Growth Rate.
Non-performing  loans merupakan  faktor  yang  paling  berpengaruh  terhadap  rasio profitabilitas. Sebagian besar kendala perbankan disebabkan oleh krisis keuangan tahun 2008 yang menyebar dari periode 2009 hingga 2013 dan salah satu penyebabnya adalah tingginya rasio NPL (Quang, 2015). NPL menggambarkan jumlah aset keuangan bank yang tidak dapat menghasilkan  bunga  dan  /  atau  pokok  pinjaman  sesuai  dengan  lamanya  jatuh  tempo pinjaman tersebut sehingga tidak memberikan pendapatan kepada bank (Anik, Das, & Alam., 2019).  NPL  disebabkan  adanya  sejumlah  debitur  yang  gagal  dalam  membayar  bunga  dan pinjaman  pokok  dalam  periode tertentu sehingga  berdampak  pada berkurangnya  laba  bank (Martiningtiyas  &  Nitinegeri,  2018).  NPL  di  Indonesia  meningkat  selama  adanya Pandemic COVID 19 yang berdampak pada menurunnya kinerja perbankan Indonesia sebesar 30 – 40% (Thomas,  2020).  Penurunan  kinerja  ini  disebabkan  oleh  kendala  pelunasan  pinjaman  yang mengalami  restruktrurisasi  dan  penurunan  kinerja  dari  usaha  besar  maupun  UMKM,  yang menjadi  debitur  utama  bank  (Sitanggang,  2020).  Anik.  et  al  (2019)  menjelaskan  bahwa terdapat  pengaruh  negatif  antara  NPL  terhadap Profitability .  Hal  ini  berarti  semakin  tinggi rasio  NPL  maka  semakin  tinggi  pula  biaya  yang  ditanggung  bank  atas  asset  yang  tidak menghasilkan  profit  sehingga  menurunkan  peluang  bank  untuk  mengambil  investasi  yang akan menurunkan profitabilitas bank.
Vinh  (2017)  menjelaskan Loan  to  Deposit  Ratio  (LDR) biasa  digunakan  sebagai indikator  yang  berhubungan  dengan  tingkat  likuiditas  bank  serta  menggambarkan  bahwa dana  yang  berasal  dari  pihak  ketiga  telah  disalurkan  oleh  bank  dalam  bentuk  pinjaman sehingga  akan  meningkatkan  pendapatan  perusahaan  perbankan.  Semakin  banyak  dana simpanan  yang  bisa  disalurkan  sebagai  pinjaman  maka  semakin  tinggi  pendapatan  bunga yang diperoleh (Budhathoki, Rai, Lamichhane, Bhattarai, & Rai A., 2020). Hal ini menunjukkan bahwa LDR berpengaruh positif terhadap profitability (Zidan, 2020).
Bank size atau ukuran bank menggambarkan besarnya total aset yang dimiliki bank dan sebagian besar aset tersebut berupa pinjaman yang berasal dari simpanan nasabah. Semakin besar  ukuran  bank menunjukkan  semakin  besar  pula  kemampuan  bank  dalam  memberikan pinjaman  kepada  debitur  sehingga  berdampak  pada  semakin  besar  profitabilitas  yang diterima  (Ebenezer,  Islam,  Yusoff,  &  Rahman.,  2019).  Hal  tersebut  menggambarkan  bahwa terdapat pengaruh positif antara bank size terhadap profitability (Ali & Puah, 2018) .
GDP Growth Rate, dari sisi faktor eksternal, menggambarkan pertumbuhan penghasilan masyarakat  secara  umum  sehingga  dengan  meningkatnya  penghasilan  masyarakat menyebabkan tingginya keinginan masyarakat untuk menabung pada bank yang berdampak pada meningkatnya jumlah dana simpanan dan kredit yang diberikan bank, pada akhirnya hal tersebut mengakibatkan terjadinya kenaikan pendapatan bunga dan profitabilitas (Al-Harbi,
Profitability Bank Komersial Yang Terdaftar di Bursa Efek Indonesia
2019).  Hal  ini  menunjukkan  bahwa  terdapat  pengaruh  positif  antara GDP  Growth  Rate terhadap profitability (Filip, 2016).

## STUDI PUSTAKA

## Profitability
Profitability merupakan kemampuan suatu perusahaan dalam mendapatkan laba dengan  cara  mengolah  investasi  yang  berasal  dari  asset  (Morina  &  Mazreku,  2020). Profitability adalah  ukuran  keberhasilan  perusahaan  dalam  mencapai  tujuannya  dalam periode  akuntansi  tertentu  (Halimatusadiah,  Sofianty,  &  Ermaya.,  2018).  Lestari  (2017) menjelaskan  bahwa  profitabilitas  adalah  salah  satu  penilaian  dalam  keberhasilan perusahaan  untuk  memperoleh  keuntungannya.  Sebagai  indikator  profitabilitas  bank, ROA  dapat  diukur  dengan  cara  menghitung  laba  bersih  terhadap  total  asset  (Do  et  al., 2020).  Rasio  ROA  bank  harus  selalu  ditingkatkan  untuk  menunjang  kemajuan  bisnis  di sektor  perbankan.    Performa  atau  kinerja  bank  yang  baik  dapat  ditentukan  dari peningkatan  rasio  profitabilitas  suatu  bank,  dimana  profitabilitas  bank  dapat  diukur menggunakan  indikator  ROA (Return  on  Assets) yang  menjelaskan  kemampuan  bank dalam mendapatkan profit, sebagai hasil dari pengalokasian seluruh aset yang dimilikinya secara efektif dan efisien (Martiningtiyas & Nitinegeri, 2018). Do et al (2020) menjelaskan bahwa  faktor  internal  atau  faktor  spesifik  bank  yang  mempengaruhi  nilai  profitabilitas dapat  berupa non-performing  loans,  loans  to  deposits  ratio, dan bank  size. Sedangkan, faktor  eksternal  atau  faktor  makroekonomi  yang  mempengaruhi  profitabilitas  dapat berupa GDP Growth Rate.

## Non-performing Loans
International Monetery Fund  (IMF) mengemukakan bahwa kredit akan menjadi NPL  kalau  kredit  tersebut  tidak  mampu  memberikan  bunga  dan  jumlah  pinjaman pokoknya  setidaknya  dalam  90  hari  (Segal,  2020).  NPL  merujuk  pada  jumlah  pokok pinjaman dan / atau bunga yang tidak mampu memberikan pendapatan dan keuntungan kepada  bank  sesuai  dengan  perjanjian  yang  dibuat  akibat  dari  kegagalan  pembayaran oleh nasabah dan umumnya NPL diklasifikasikan menjadi beberapa kolektabilitas seperti, lancar, dalam perhatian khusus, kurang lancar, diragukan, dan macet  (Tangngisalu et al., 2020). NPL dapat dihitung dengan membandingkan jumlah kredit yang termasuk dalam kriteria  kualitas  kredit  kurang  lancar,  diragukan,  dan  macet  terhadap  total  kredit  yang diberikan  bank  (Do  et  al.,  2020).    Nilai Non-Performing  Loans yang  dapat  ditoleransi adalah  kurang  dari  5  persen  (Bank  Indonesia,  2015) . Pengaruh  NPL  terhadap profitabilitas  adalah  negatif  yang  artinya  peningkatan  NPL  akan  menurunkan profitabilitas (Ahmed & Nargis, 2019). Ketika rasio NPL meningkat berarti debitur tidak mampu membayar sejumlah pokok pinjaman dan atau bunga sehingga dapat mengurangi asset  perbankan  dan  memperbesar  biaya  baik  pencadangan  aktiva  produktif  maupun biaya  lainnya  sehingga  menurunkan  kegiatan  operasional  bank  yang  mengakibatkan menurunnya  kemampuan  bank  dalam  memberikan  kredit  yang  berpengaruh  pada menurunnya  pendapatan  bersih  bank,  akhirnya  profitabilitas  bank  menurun  (Raharjo, Setiaji, & Syamsudin, 2014).

## Loans to Deposit Ratio
Loans  to  Deposit  Ratio adalah  nilai  rasio  yang  mengukur  jumlah  kredit  yang diberikan terhadap total simpanan seperti tabungan, giro, dan deposito berjangka (Do et al.,  2020). Loans  to  deposit  ratio dapat  diartikan  sebagai    besarnya  jumlah  dana  pihak ketiga  atau simpanan nasabah yang disalurkan  menjadi  kredit  oleh  bank  (Zidan,  2020). Tingginya  rasio  LDR  maka  laba  semakin  meningkat  menunjukkan  bank  efektif  dalam menyalurkan  dana  kreditnya,  sebaliknya  rendahnya  rasio  ini  menunjukkan  bahwa manajemen bank kurang efektif menyalurkan dana menjadi kredit sehingga kesempatan bank  mendapatkan  laba  berkurang  (Harun,  2016).  LDR  dapat  dihitung  dengan membandingkan  nilai  total  kredit  terhadap  jumlah  simpanan  nasabah  bank  (Do  et  al., 2020).  Bank  Indonesia  menetapkan  bahwa  batas  minimal  LDR  atau  LFR  sebesar  78 persen  sedangkan  batas  maksimalnya  sebesar  92  persen  (Bank  Indonesia,  2015). Penelitian  yang  dikemukakan  oleh  Ebenezer  et  al  (2019)  menjelaskan  bahwa  terdapat pengaruh  positif antara LDR  terhadap  profitabilitas  bank.  Ketika  LDR  tinggi  maka  bank mengelola  dana  kredit  secara  efektif  sehingga  meningkatkan  pendapatan  bunga  bank yang  akan  meningkatkan  laba  dan  pendapatan  bersih  bank  dan  akhirnya  profitabilitas bank pun meningkat (Harun, 2016). Hasil tersebut diperkuat oleh penelitian Ullah, Nath, &  Biswas  (2020)  yang  menyatakan  bahwa  peningkatan  LDR  akan  meningkatkan  ROA bank.

## Size
Bank size adalah ukuran dari suatu bank berdasarkan total asset yang dimilikinya dan merupakan salah satu faktor internal bank yang sangat mempengaruhi profitabilitas (Do  et  al.,  2020).  Ukuran  perusahaan  atau bank  size menggambarkan  skala  besar  atau kecilnya  dari  suatu  perusahaan  yang  dapat  dilihat  dari  total  aset yang  dimilikinya (Menicucci  &  Paolucci,  2016). Bank  size dapat  dihitung  dengan  menggunakan natural logarithm dari  total  aset  bank  (Do  et  al.,  2020).  Semakin  besar  ukuran  bank  berarti semakin  besar  investasi  bank  sehingga  peluang  bank  untuk  menyalurkan  dana  dalam bentuk kredit semakin besar akibatnya terjadi peningkatan pendapatan bunga yang akan meningkatkan  pendapatan  bersih  sehingga  profitabilitas  bank  meningkat  (Menicucci  & Paolucci,  2016).  Bank  besar  memiliki  kekuatan brand  image yang  kuat  sehingga mendapatkan  perlindungan  dari  regulasi  terkait  dengan too-big-too-fail sehingga  bank besar  memiliki  skala  ekonomi  yang  besar  dalam  bertransaksi  sehingga  mendapatkan profit yang lebih banyak dibandingkan bank kecil (Ali & Puah, 2018).  Caliskan & Lecuna (2020)  menemukan  adanya  pengaruh  positif  antara bank  size terhadap  profitabilitas. Sejalan  dengan  hasil  tersebut,  Adelopo  et  al  (2018)  menjelaskan  bahwa bank  size berpengaruh positif signifikan terhadap profitabilitas

## GDP Growth Rate
Martiningtiyas & Nitinegeri (2018) mengartikan GDP sebagai indikator ekonomi yang  menggambarkan  jumlah  pendapatan  dan  pengeluaran  masyarakat  terkait  dengan barang dan jasa yang diperoleh. GDP juga diartikan sebagai nilai tambah barang dan jasa yang  didapatkan  oleh  semua  unit  usaha  atau  kegiatan  perekonomian  di  dalam  suatu negara (Ady, 2019). GDP Growth Rate dapat dihitung dengan cara membandingkan angka kenaikan GDP pada tahun tertentu terhadap tahun sebelumnya  (Do et al., 2020). Untuk
Profitability Bank Komersial Yang Terdaftar di Bursa Efek Indonesia 91
itu,  terdapat  pengaruh  positif  antara GDP  Growth  Rate terhadap profitability serta  hal tersebut  dapat  terjadi  jika  pertumbuhan  dan  stabilitas  ekonomi  terjaga  (Topak  &  Talu, 2017).  Terjadinya  pengaruh  tersebut  dikarenakan  kenaikan  GDP  suatu  negara mengakibatkan pendapatan masyarakat meningkat yang akan menciptakan kondisi yang kondusif  sehingga  membangkitkan  minat  para  nasabah  individu  maupun  perusahaan untuk  menabung  dan  mengambil  kredit  pada  bank  yang  mengakibatkan  meningkatnya profitabilitas  (Athanasoglou,  Daniilidis,  &  Dellis.,  2014).  Hasil  penelitian  tersebut diperkuat  oleh  Jara‐Bertin,  Daniilidis,  &  Dellis  (2014)  menunjukkan  bahwa GDP  Growth Rate yang tinggi akan meningkatkan profitabilitas bank.

## METODE PENELITIAN
Penelitian  ini  bertujuan  untuk  menguji  hipotesis  dan multiple regresi  yang bertujuan  untuk  menguji  pengaruh  variabel  independen  yaitu non-performing  loans (NPL),  loans  to  deposit  ratio  (LDR), bank  size, dan GDP  Growth  Rate terhadap  variabel dependen, yaitu profitability yang diukur menggunakan return on assets (ROA). Jenis data dalam  penelitian  ini  adalah  data  panel  karena  terdiri  dari  beberapa  perusahaan  dalam industri perbankan dan dalam periode tertentu. Unit analisis penelitian ini adalah bank komersial  yang  terdaftar  di  Bursa  Efek  Indonesia  dari  tahun  2015—2019.  Alat  analisis yang digunakan adalah regresi data panel dengan software Eviews 10.0.
Dalam penelitian ini variabel yang diteliti adalah variabel dependen yang terdiri dari  profitabilitas,  sedangkan  variabel  independen  yang  diteliti  terdiri  dari non- performing  loans,  loans  to  deposit  ratio,  bank  size, dan GDP  Growth  Rate .  Adapun penggukuran yang digunakan pada setiap variabel dapat dilihat pada tabel berikut ini.
Tabel 1

## Variabel dan Pengukuran
Jenis Variabel Nama Variabel Simbol Pengukuran Referensi
Variabel Dependen
Profitability ROA
Do et al (2020) Variabel Independen Non-performing
loans NPL
Loans to deposit ratio LDR
Bank size
BANKSIZE
GDP Growth Rate GGDP
Sumber: : Data diolah menggunakan Eviews 10.0

## 92   Media Riset Bisnis & Manajemen
Pada  penelitian  ini,  metode  analisis  data  yang  digunakan  adalah  metode  analisis regresi  berganda.  Tujuan  dari  metode  ini  adalah  menilai  dan  menganalisis  pengaruh  dari variabel – variabel independent, yaitu non-performing loans, loans to deposit ratio, bank size, dan GDP Growth Rate terhadap variabel dependen ROA dengan menggunakan software Eviews 10 . Untuk itu, model regresi yang ditetapkan pada penelitian ini adalah sebagai berikut:
Dimana: = Konstanta ROA it = Return on Assets NPL it = Non-performing Loans LDR it = Loans to Deposits Ratio
BANKSIZE it = Bank Size GGDP it = GDP Growth Rate = Error

## HASIL DAN PEMBAHASAN
Objek dari penelitian ini adalah seluruh bank komersial yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia  pada  periode  2015  –  2019,  yaitu  sebanyak  45  perusahaan.  Data  yang  diperoleh berasal  dari  laporan  keuangan  setiap  perusahaan  yang  dipublikasikan  sehingga  disebut dengan  data  sekunder.  Sampel  dalam  penelitian ini  diambil  dengan  cara purposive sampling sehingga  didapatkan  bank  yang  memenuhi  kriteria  sebanyak  35  perusahaan  dengan memperhatikan kriteria-kriteria tertentu.
Tabel 2 Statistik Deskriptif Variabel N Mean Min. Max. Std. Deviasi Return on Asset 175 0.006216 -0.117277 0.031343 0.018357 Non-performing Loans 175 0.034274 0.000000 0.158211 0.022806 Loans to Deposit Ratio 175 0.872550 0.487731 1.463757 0.140040 Bank Size 175 31.39945 28.36412 34.88715 1.693038 GDP Growth Rate 175 0.050347 0.048763 0.051697 0.000948
Sumber: Olah Data Eviews 10.0

## Non-performing Loans
Berdasarkan  hasil  uji  regresi  yang  telah  dilakukan  dalam  penelitian  ini  menunjukkan bahwa  terdapat  pengaruh  negatif  dan  signifikan  antara non-performing  loans terhadap profitability pada bank komersial di Indonesia. Hal ini menjelaskan bahwa semakin besar nilai non-performing  loans akan  menurunkan  profitabilitas  yang  dihasilkan  perusahaan.  Hasil penelitian  ini  sejalan  dengan  Do  et  al  (2020)  yang  menunjukkan  bahwa  terdapat  pengaruh negatif  dan  signifikan  antara non-performing  loans dan profitability. Hasil  tersebut  juga diperkuat oleh penelitian yang dilakukan oleh Morina dan Mazreku (2020) yang juga meneliti pengaruh  faktor  internal  dan  eksternal  bank  di  Kosovo  dan  menyatakan  bahwa non- performing  loans berpengaruh  negatif  dan  signifikan  terhadap return  on  asset .  Sumber
Profitability Bank Komersial Yang Terdaftar di Bursa Efek Indonesia
pendapatan  utama  bank  berasal  dari  bunga  kredit  sehingga  dengan  meningkatnya non- performing  loans akan  berdampak  pada  berkurangnya  pendapatan  bunga  yang  diperoleh bank  dan  akhirnya  menurunkan  profitabilitas  (Vinh,  2017).  Ketika  rasio  NPL  meningkat berarti debitur tidak mampu membayar sejumlah pokok pinjaman dan atau bunga sehingga dapat  mengurangi  asset  perbankan  dan  memperbesar  biaya  baik  pencadangan  aktiva produktif  maupun  biaya  lainnya  sehingga  menurunkan  kegiatan  operasional  bank  yang mengakibatkan menurunnya kemampuan bank dalam memberikan kredit yang berpengaruh pada menurunnya pendapatan bersih bank, akhirnya profitabilitas bank menurun (Raharjo et al.,  2014).  Ahmed  dan  Nargis  (2019)  dalam  penelitiannya  juga  menyatakan  bahwa non- performing loans berpengaruh negatif signifikan terhadap profitability.

## Loans to Deposit Ratio
Berdasarkan hasil uji regresi yang telah dilakukan dalam penelitian ini menunjukkan bahwa  terdapat  pengaruh  positif  dan  signifikan  antara loans  to  deposit  ratio terhadap profitability pada bank komersial di Indonesia. Hal ini dapat diartikan bahwa semakin besar nilai loans to deposit ratio akan meningkatkan profitabilitas yang dihasilkan perusahaan. Hasil penelitian  ini  sejalan  dengan  Do  et  al  (2020)  yang  memaparkan  bahwa  terdapat  pengaruh positif  dan  signifikan  antara loans  to  deposit  ratio terhadap profitability. Pengaruh  positif tersebut  dikarenakan  bank  yang  memiliki loans  to  deposit  ratio tinggi  berarti  jumlah  dana kredit  yang  disalurkan  juga  tinggi  sehingga  pendapatan  kredit  pun  meningkat  akibatknya profitabilitas  bank  pun  akan  meningkat  (Budhathoki  et  al.,  2020).  Temuan  tersebut  juga diperkuat  oleh  Ebenezer  et  al  (2019)  yang  menjelaskan  bahwa loans  to  deposit  ratio memberikan efek positif dan signifikan terhadap profitability. Peningkatan pemberian kredit kepada  debitur  hendaknya  dibarengi  dengan  peningkatan  manajemen  likuiditas  bank sehingga  memberikan  efek  positif  dan  signifikan  terhadap  profitabilitas  (Ebenezer  et  al., 2019).  Ketika  LDR  tinggi  maka  bank  mengelola  dana  kredit  secara  efektif  sehingga meningkatkan pendapatan bunga bank yang akan meningkatkan laba dan pendapatan bersih bank  dan  akhirnya  profitabilitas  bank  pun  meningkat  (Harun,  2016).    Hal  yang  sama  juga dikemukakan oleh Zidan (2020) yang menjelaskan bahwa peningkatan loans to deposit ratio akan meningkatkan profitability bank.

## Bank Size
Berdasarkan hasil uji regresi yang telah dilakukan dalam penelitian ini menunjukkan bahwa  terdapat  pengaruh  positif  dan  signifikan  antara bank  size terhadap profitability pada bank komersial di Indonesia. Hal ini dapat diartikan bahwa semakin besar ukuran bank akan meningkatkan  profitabilitas  yang  dihasilkan  perusahaan.  Hasil  penelitian  ini  sejalan  dengan Do  et  al  (2020)  yang  menunjukkan  bahwa  terdapat  pengaruh  positif  dan  signifikan  antara bank  size terhadap profitability.  Bank  size digambarkan  berdasarkan  total  asetnya  yang didominasi  oleh  kredit  yang  diberikan.  Semakin  besar  ukuran  bank  berarti  semakin  besar peluang  bank  untuk  menyalurkan  dana  dalam  bentuk  kredit,  sehingga  profitabilitas meningkat  akibat  peningkatan  pendapatan  bunga  (Morina  dan  Mazreku,  2020). Semakin besar  ukuran  bank  berarti  semakin  besar  investasi  bank  sehingga  peluang  bank  untuk menyalurkan  dana  dalam  bentuk  kredit  semakin  besar  akibatnya  terjadi  peningkatan pendapatan  bunga  yang  akan  meningkatkan  pendapatan  bersih sehingga  profitabilitas  bank meningkat (Menicucci & Paolucci, 2016). Hasil penelitian ini juga diperkuat oleh Caliskan dan Lecuna  (2020)  yang  menyebutkan  bahwa bank  size berpengaruh  positif  dan  signifikan

## Vol. 21 No. 2  September  2021
terhadap profitabilitas pada bank di Turki. Hal tersebut juga diperkuat oleh Jara‐Bertin. et al (2014)  yang  menjelaskan  bahwa  terdapat  pengaruh  positif  dan  signifikan  antara bank  size terhadap ROA.

## GDP Growth Rate
Berdasarkan hasil uji regresi yang telah dilakukan dalam penelitian ini menunjukkan bahwa  tidak  terdapat  pengaruh  antara GDP  Growth  Rate terhadap profitability pada  bank komersial di Indonesia. Hal ini dapat diartikan bahwa tinggi rendahnya GDP Growth Rate tidak berpengaruh  terhadap  kemampuan  bank  dalam  memperoleh  profitabilitas.  Hasil  penelitian ini tidak sejalan dengan (Do et al (2020) yang menunjukkan bahwa terdapat pengaruh negatif dan signifikan antara GDP Growth Rate terhadap profitability. Di lain sisi, penelitian ini serupa dengan  penelitian  yang  dilakukan  oleh  Psaila  et  al  (2019)  yang  menjelaskan  bahwa  tidak terdapat  pengaruh  antara GDP  Growth  Rate terhadap  profitabilitas  bank  di EuroMediterranian.  Hal  ini  dikarenakan  terdapat  peningkatan  pertumbuhan  ekonomi  yang sangat  kecil  di  suatu  negara  sehingga  tidak  dapat  mempengaruhi  profitabilitas  bank.  Selain itu, mayoritas nasabah bank terbesar berupa perusahaan korporat dan investasi bisnis dalam kondisi pertumbuhan ekonomi yang baik, perusahaan korporat tersebut memiliki pendanaan yang cukup sehingga menurunkan keinginan untuk mengambil pinjaman pada bank dan lebih memilih  untuk  berinvestasi  di  sektor  lain  selain  sektor  perbankan  yang  dianggap  lebih menguntungkan  yang  mengakibatkan  tidak  terdapat  pengaruh  terhadap  profitabilitas  bank (Rashid & Jabeen, 2016).

## Tabel 3
Hasil Uji T
Variabel Independen Variabel Dependen ROA Koefisien Probabilitas Kesimpulan Konstanta -0.142359 - - NPL -0.498414 0.0000 Negatif Signifikan LDR 0.018027 0.0296 Positif Signifikan BANKSIZE 0.003104 0.0006 Positif Signifikan GGDP 1.041916 0.2117 Tidak Signifikan Sumber: Olah Data Eviews 10.0 Ket: Signifikan pada alpha 0.05 (5%)

## KESIMPULAN
Penelitian  ini  bertujuan  untuk  mengetahui  dan  menguji  pengaruh non-performing  loans, loans  to  deposit ratio, bank  size, dan GDP Growth  Rate terhadap profitability bank  komersial dengan  sampel  sebanyak  35  bank  umum  konvensional  yang  menggunakan  data  laporan keuangan  dari  Bursa  Efek  Indonesia  selama  lima  tahun  terakhir  periode  2015  –  2019. Berdasarkan hasil analisa menunjukkan Non-performing loans memiliki pengaruh negatif dan signifikan  terhadap profitability ,  sementara Loans  to  deposit  ratio dan Bank  size memiliki pengaruh  positif  dan  signifikan  terhadap profitability sedangkan GDP  Growth  rate tidak memiliki pengaruh terhadap profitability. Bank komersial dalam meningkatkan profitabilitas diperolehnya  dapat  mempertimbangkan  untuk  melakukan    seleksi  ketat  persyaratan pemberian kredit untuik mengurangi terjadinya kredit macet,  mengoptimalkan LDR sebagai
Profitability Bank Komersial Yang Terdaftar di Bursa Efek Indonesia
dana  kredit  dengan  pengawasan  yang  optimal.  Selain  itu  perusahaan  diharapkan  untuk memaksimalkan  peluang  investasi  sebagai  pengembangan  asset  perusahaan  dengan menawarkan produk-produk perbankan yang lebih bervariasi sehingga kepercayaan nasabah terhadap bank meningkat.

## KETERBATASAN PENELITIAN DAN SARAN
Berdasarkan  hasil  penelitian  yang  dilakukan,  penelitian  ini  memiliki  keterbatasan dalam  pengujian  sehingga  hasil  yang  dicapai  masih  jauh  dari  sempurna.  Variabel  penelitian juga masih terbatas karena dalam penelitian ini profitability tersebut hanya dipengaruhi oleh non-performing loans, loans to deposit ratio, bank size, dan GDP Growth Rate yang sebenarnya masih  banyak  variabel  lain  yang  dapat  mempengaruhi  profitabilitas  bank.  Berdasarkan kesimpulan  dan  hasil  penelitian  yang  telah dijabarkan,  saran  bagi  para  peneliti  selanjutnya dibidang yang sama untuk menambahkan risiko perbankan dan capital adequacy ratio untuk dapat menjelaskan perkembangan kinerja perusahaan perbankan di masa yang akan datang (Owoputi et al., 2014).

## DAFTAR PUSTAKA
Adelopo,  I.,  Lloydking,  R.,  &  Tauringana,  V.  (2018).  Determinants  of  bank  profitability  before, during, and after the financial crisis. International Journal of Managerial Finance , 14 (4), 378– 398. https://doi.org/10.1108/IJMF-07-2017-0148
Adimasu,  N.  A.  (2019).  Dividend  Policy  and  Firm’s  Profitability:  Evidence  from  Ethiopian  Private Insurance  Companies. Journal  of  Finance  and  Accounting , 7 (4),  116–121. https://doi.org/10.11648/j.jfa.20190704.12
Adusei, M.  (2015). The impact of bank size and funding risk on bank stability. Cogent Economics and Finance , 3 (1), 1–19. https://doi.org/10.1080/23322039.2015.1111489
Ady,  R.  A.  (2019).  Pengaruh  Makroekonomi  Terhadap  Profitabilitas  Perbankan  Di  Indonesia.
Research  Fair  Unisri , 4 (2),  115–126.  https://finance.detik.com/berita-ekonomi-bisnis/d- 4957376/begini-virus-corona-lumpuhkan-ekonomi-ri
Ahmed,  S.  F.,  &  Nargis,  N.  (2019).  The  Impacts  of  Non-Performing  Loans  on  The  Profitability  of
Private Commercial Banks of Bangladesh. 12 (1), 15–25.
https://are.berkeley.edu/~mlanderson/pdf/Anderson_transit.pdf
Al-Harbi,  A.  (2019).  The  determinants  of  conventional  banks  profitability  in  developing  and underdeveloped  OIC  countries. Journal  of  Economics,  Finance  and  Administrative  Science , 24 (47), 4–28. https://doi.org/10.1108/JEFAS-05-2018-0043
Ali,  M.,  &  Puah,  C.  H.  (2018).  The  internal  determinants  of  bank  profitability  and  stability:  An insight  from  banking  sector  of  Pakistan. Management  Research  Review , 42 (1),  49–67. https://doi.org/10.1108/MRR-04-2017-0103
Ammar, N., & Boughrara, A. (2019). The impact of revenue diversification on bank profitability and risk:  evidence  from  MENA  banking  industry. Macroeconomics  and  Finance  in  Emerging Market Economies , 12 (1), 36–70. https://doi.org/10.1080/17520843.2018.1535513
Anik, T. H., Das, N. K., & Alam, M. J. (2019). Non-Performing Loans and Its Impact on Profitability: An Empirical Study on State Owned Commercial Banks in Bangladesh. Journal of Advances in Economics and Finance , 4 (4). https://doi.org/10.22606/jaef.2019.44001

## 96   Media Riset Bisnis & Manajemen
Athanasoglou, P. P., Daniilidis, I., & Delis, M. D. (2014). Bank procyclicality and output: Issues and policies. Journal of Economics and Business , 72 , 58–83. https://doi.org/10.1016/j.jeconbus.2013.10.003
Bank  Indonesia.  (2015).  Peraturan  Bank  Indonesia  Nomor  17/11/PBI/2015  tentang  Perubahan atas Peraturan Bank Indonesia Nomor 15/15/PBI/2013 tentang Giro Wajib Minimum Bank Umum  dalam  Rupiah  dan  Valuta  Asing  Bagi  Bank  Umum  Konvensional.  In Bank  Indonesia (Issue 1). www.bi.go.id Budhathoki,  P.  B.,  Rai,  C.  K.,  Lamichhane,  K.  P.,  Bhattarai,  G.,  &  Rai,  A.  (2020).  The  Impact  of Liquidity,  Leverage,  and  Total  Size  on  Banks’  Profitability:  Evidence  from  Nepalese Commercial Banks. Journal of Economics and Business , 3 (2). https://doi.org/10.31014/aior.1992.03.02.219
Caliskan, M. M. T.,  & Lecuna, H.  K. S. (2020). The Determinants of Banking Sector Profitability in Turkey. Business and Economics Research Journal , 11 (1), 161–167. https://doi.org/10.20409/berj.2020.242
Do, H. L., Ngo, T. X., &  Phung, Q. A. (2020). The effect of non-performing loans on profitability of commercial banks: Case of Vietnam. Accounting , 6 (3), 373–386.
https://doi.org/10.5267/j.ac.2020.1.001
Ebenezer,  O.  O.,  Islam,  M.  A.,  Yusoff,  W.  S.,  &  Rahman,  S.  (2019).  The  effects  of liquidity  risk  and interest-rate risk on profitability and firm value among banks in ASEAN-5 countries. Journal of Reviews on Global Economics , 8 , 337–349. https://doi.org/10.6000/1929-7092.2019.08.29
Filip,  B.  F.  (2016).  Assessing  the  banking  systems’  performance  and  its  determinants  in  EU28 countries. Theoretical and Applied Economics , XXIII (Special(I)), 260–268.
Halimatusadiah,  E.,  Sofianty,  D.,  &  Ermaya,  H.  N.  (2018).  Effects  of  the  Implementation  of  Good Corporate Governance on. European Journal of Business and Innovation Research , September .
Harun,  U.  (2016).  Pengaruh  Ratio-Ratio  Keuangan  CAR,  LDR,  NIM,  BOPO,  NPL  Terhadap  ROA.
Jurnal Riset Bisnis Dan Manajemen , 4 (1), 67–82.
Jara‐Bertin, M., Arias Moya, J., & Rodríguez Perales, A. (2014). Determinants of bank performance: evidence  for  Latin  America. Academia  Revista  Latinoamericana  de  Administracion , 27 (2), 164–182. https://doi.org/10.1108/ARLA-04-2013-0030
Lestari, D. (2017). Perusahaan , Dan Kebijakan Dividen. Jurnal Riset Manajemen Dan Bisnis (JRMB) Fakultas Ekoonomi UNIAT , 2 (September), 227–240.
Martiningtiyas, C. R., & Nitinegeri, D. T. (2018). The Effect of Non-Performing Loans on Profitability in Banking Sector in Indonesia . 151 (Icmae), 64–67.
https://doi.org/10.2991/aebmr.k.200915.016
Menicucci,  E.,  &  Paolucci,  G.  (2016).  The  determinants  of  bank  profitability:  empirical  evidence from  European  banking  sector.  In Journal  of  Financial  Reporting  and  Accounting (Vol.  14, Issue 1). https://doi.org/10.1108/jfra-05-2015-0060
Moradi,  Z.  S.,  Mirzaeenejad,  M.,  &  Geraeenejad,  G.  (2016).  Effect  of  Bank-Based  or  Market-Based Financial  Systems  on  Income  Distribution  in  Selected  Countries. Procedia  Economics  and Finance , 36 (16), 510–521. https://doi.org/10.1016/s2212-5671(16)30067-3
Morina, D., & Mazreku, I. (2020). Factors That Determine The Profitability of Commercial Banks In Kosovo. Ecoforum , 21 (1), 1–9. https://doi.org/10.1155/2010/706872
Otoritas Jasa Keuangan. (2019). Statistik perbankan desember 2019 (Vol. 18, Issue 1).
Owoputi,  J.  A.,  Kayode,  O.  F.,  &  Adeyefa,  F.  A.  (2014).  Bank  Specific,  Industry  Specific  and Macroeconomic  Determinants  of  Bank  Profitability  in  Nigeria. European  Scientific  Journal , 10 (25), 408–423.
Psaila, A., Spiteri, J., & Grima, S. (2019). The impact of non-performing loans on the profitability of listed  Euro-Mediterranean  commercial  banks. International  Journal  of  Economics  and Business Administration , 7 (4), 166–196. https://doi.org/10.35808/ijeba/338 Quang, L. D. (2015). Determinants of banking crisis: The case of Vietnam. Hcmcoujs - Economics and Business Administration , 5 (2), 64–81.
https://doi.org/10.46223/hcmcoujs.econ.en.5.2.66.2015
Raharjo, D. P. A., Setiaji, B., & Syamsudin. (2014). Pengaruh Rasio CAR, NPL, LDR, BOPO, Dan NIM Terhadap Kinerja Bank Umum di Indonesia. Jurnal Ekonomi Manajemen Sumber Daya , 15 (2), 7–12. http://journals.ums.ac.id/index.php/dayasaing/article/download/2047/1439
Rashid, A., & Jabeen, S. (2016). Analyzing performance determinants: Conventional versus Islamic Banks in Pakistan. Borsa Istanbul Review , 16 (2), 92–107. https://doi.org/10.1016/j.bir.2016.03.002 Segal, T. (2020). Nonperforming Loan (NPL) . https://www.investopedia.com/terms/n/nonperformingloan.asp Sitanggang,  L.  M.  S.  (2020). Laju  NPL  Meningkat  di  Tengah  Pandemi  COVID-19,  Bank  Besar Memupuk Pencadangan . https://keuangan.kontan.co.id/news/laju-npl-meningkat-di-tengah- pandemi-covid-19-bank-besar-memupuk-pencadangan
Tangngisalu, J., Hasanuddin, R., Hala, Y., Nurlina, N., & Syahrul, S. (2020). Effect of CAR and NPL on ROA: Empirical study in Indonesia Banks. Journal of Asian Finance, Economics and Business ,
7 (6), 9–18. https://doi.org/10.13106/JAFEB.2020.VOL7.NO6.009
Thomas,  V.  F.  (2020). OJK  Perkirakan  Laba  Bersih  Perbankan  Turun  30-40%  di  Akhir  2020 . https://tirto.id/ojk-perkirakan-laba-bersih-perbankan-turun-30-40-di-akhir-2020-f21p
Topak,  M.  S.,  &  Talu,  N.  H.  (2017).  Bank  Specific  and  Macroeconomic  Determinants  of  Bank Profitability: Evidence from Turkey. International Journal of Economics and Financial Issues ,
7 (2), 574–584. https://doi.org/10.1177/0971890720100107
Tran, T. T. T., Do, N. H., & Nguyen, Y. T. (2020). Impact of board characteristics on bank risk: The case  of  Vietnam. Journal  of  Asian  Finance,  Economics  and  Business , 7 (9),  377–388. https://doi.org/10.13106/JAFEB.2020.VOL7.NO9.377
Trujillo-Ponce,  A.  (2013).  What  determines  the  profitability  of  banks?  Evidence  from  Spain. Accounting and Finance , 53 (2), 561–586. https://doi.org/10.1111/j.1467-629X.2011.00466.x
Ullah,  M.  A.,  Nath,  S.  D.,  &  Biswas,  M.  R.  (2020).  Impact  of  bank-specific  internal  factors  on  the profitability  of  state-owned  commercial  banks  in  Bangladesh. International  Journal  of Economics and Financial Research , XI (67), 192–200.
https://doi.org/10.32861/ijefr.67.192.200
Vinh,  N.  T.  H.  (2017).  The  impact  of  non-performing  loans  on  bank  profitability  and  lending behavior:Evidence from Vietnam. Journal of Asian Business and Economic Studies , 24 (03), 27– 44. https://doi.org/10.24311/jabes/2017.24.3.06
Vol. 21 No. 2  September  2021
Yüksel, S., Mukhtarov, S., Mammadov, E., & Özsarı, M. (2018). Determinants of profitability in the banking  sector:  An  analysis  of  post-Soviet  countries. Economies , 6 (3),  1–15. https://doi.org/10.3390/economies6030041
Zidan, K. (2020). Impact of Liquidity Management on the Profitability of Banks Operate in Palestine Department of Banking and Finance. 11 (1), 12–17. https://doi.org/10.30845/ijbss.v11n1p2