Volume 7 Nomor 4, Tahun 2024 e-ISSN : 2597-5234

## THE EFFECT OF CORPORATE GOVERNANCE ON EARNINGS MANAGEMENT WITH AUDIT QUALITY AS A MODERATING VARIABLE
PENGARUH CORPORATE GOVERNANCE TERHADAP MANAJEMEN LABA DENGAN KUALITAS AUDIT SEBAGAI VARIABEL MODERASI
Nofita Dwi Rustiyani 1 , Maria Goreti Kentris Indarti 2
1,2) Prodi Akuntansi, Fakultas Ekonomika dan Bisnis, Universitas Stikubank Semarang nofitadwirustiyani@mhs.unisbank.ac.id , kentris@edu.unisbank.ac.id

## ABSTRACT
Earnings management is an important phenomenon in today's business environment. Although it can provide short-term benefits, companies must consider the long-term consequences for sustainability  and  corporate  value.  This  study  aims  to  examine  and  analyze  the  effect  of corporate governance on earnings management with audit quality as a moderating variable. This research uses quantitative methods and secondary data from manufacturing companies listed on the Indonesia Stock Exchange (IDX) for 2019-2021. Purposive sampling method was used to determine the research sample. After the selection process, there were 271 data that met  the  specified  sample  criteria.  Hypothesis  testing  is  done  using  Moderated  Regression Analysis (MRA). The test results show that audit committee and audit quality have a negative effect on earnings management, while independent commissioners have no effect on earnings management. Meanwhile, testing the moderating effect shows that audit quality is not able to strengthen the negative relationship between independent commissioners and audit committees on earnings management. Two control variables, which are leverage and firm size have no effect on earnings management.
Keywords : earning management, independent commissioners, audit committee, audit quality.

## ABSTRAK
Manajemen  laba  merupakan  fenomena  penting  dalam  lingkungan  bisnis  saat  ini.  Meskipun dapat memberikan manfaat jangka pendek, perusahaan harus mempertimbangkan konsekuensi jangka panjang bagi keberlanjutan dan nilai perusahaan. Penelitian ini bertujuan untuk menguji dan menganalisis pengaruh corporate governance terhadap manajemen laba dengan kualitas audit  sebagai  variabel  moderasi.  Penelitian  ini  menggunakan  metode  kuantitatif  dan  data sekunder dari perusahaan manufaktur yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia (BEI) tahun 2019- 2021.  Metode  purposive  sampling  digunakan  untuk  menentukan  sampel  penelitian.  Setelah proses seleksi, terdapat 271 data yang memenuhi kriteria sampel yang ditentukan. Pengujian hipotesis  dilakukan  dengan  menggunakan  Moderated  Regression  Analysis  (MRA).  Hasil pengujian menunjukkan bahwa komite audit dan kualitas audit berpengaruh negatif terhadap manajemen  laba,  sedangkan  komisaris  independen  tidak  berpengaruh  terhadap  manajemen laba.  Sedangkan  pengujian  efek  moderasi  menunjukkan  bahwa  kualitas  audit  tidak  mampu memperkuat  hubungan  negatif  antara  komisaris  independen  dan  komite  audit  terhadap manajemen laba. Dua variabel kontrol yaitu leverage dan ukuran perusahaan tidak berpengaruh terhadap manajemen laba.
Kata kunci: manajemen laba, komisaris independen, komite audit, kualitas audit

## PENDAHULUAN
Laporan keuangan merupakan suatu dokumen  yang  disusun  oleh  entitas manajerial  suatu  manajemen  perusahaan dengan  tujuan  untuk  merekam  dan menggambarkan  segala  aktivitas  finansial yang terjadi dalam rentang waktu tertentu. Laporan  keuangan  memiliki  tujuan  utama menyajikan  informasi  yang  relevan mengenai  kondisi  keuangan,  kinerja keuangan, serta berfungsi sebagai landasan untuk mempertimbangkan suatu pengambilan  keputusan  di  pasar  modal (Purnama,  2017).  Dengan  perkembangan yang  semakin  pesat  dalam  sektor manufaktur  di  Indonesia,  persaingan  yang berlangsung  menjadi  semakin  bebas  dan transparan. Dampaknya, perusahaan- perusahaan  sering  kali  merasa  terdorong untuk menjalankan praktik manajemen laba guna mengoptimalkan kinerja keuangan di dalam perusahaan tersebut.
Laba  mempunyai  nilai  penting untuk  para  investor  karena  mencerminkan kinerja  keuangan  perusahaan.  Laba berfungsi  sebagai  panduan  bagi  pihak internal maupun eksternal dalam mengambil  berbagai  keputusan,  seperti memberikan kompensasi dan bonus kenapa manajer, sebagai indikator dalam mengevaluasi kinerja
manajemen perusahaan  dan  menentukan  jumlah  pajak yang harus dibayar (Widiatmoko & Indarti,
2019; Giovani, 2019). Laba yang konsisten dan meningkat mencerminkan bahwa suatu perusahaan memiliki kemampuan menghasilkan  pendapatan  efisien  melalui penerapan  manajemen  yang  optimal terhadap  sumber  daya  yang  dimiliki. Berdasarkan  konsep  teori  agensi,  pemilik perusahaan  memiliki  keinginan  untuk memperoleh tingkat laba yang lebih tinggi, sementara manajemen cenderung memaksimum  kan  laba  dengan  penerapan praktik  manajemen  laba  (Insyaroh  & Widiatmoko,  2022).  Manajemen  laba diduga timbul atau dilakukan oleh seorang pengelola  perusahaan  atau  entitas  yang bertanggung  jawab  dalam  penyusunan
laporan  keuangan  suatu  organisasi  karena mereka memiliki harapan untuk memperoleh  keuntungan  dari  tindakan yang dilakukan (Asyati & Farida, 2020).
Manajemen  laba  yaitu  suatu perbuatan  yang  melibatkan  rekayasa  dan intervensi  untuk  mencapai  laba  yang diinginkan,  tindakan  ini  dilakukan  oleh pihak pengelola perusahaan atau manajemen  dalam  tahap  penyusunan laporan  keuangan  yang  memiliki  tujuan guna memodifikasi kinerja laporan keuangan tersebut, baik melalui peningkatan  maupun  penurunan  jumlah laba yang akan disampaikan kepada pihak eksternal (M. G. K. Indarti & Widiatmoko, 2021).  Selain  upaya  memanipulasi  data atau informasi akuntansi, manajemen hasil keuangan  juga  terkait  dengan  keputusan pemilihan  metode  akuntansi  yang  diambil manajemen  (Herlin  Tunjung,  2019). Pengelolaan  laba  dapat  diminimalisir melalui  pengimplementasian  mekanisme pengawasan  memiliki  tujuan  untuk menjaga  keseimbangan  dalam  berbagai kepentingan di suatu perusahaan, terutama antara  kepentingan  manajemen  dan pemegang  saham.  Mekanisme  ini  dikenal dengan  tata  kelola  perusahaan  ( corporate governance ). Penilaian pengawasan perusahaan dapat dilakukan melalui prinsip keterbukaan  dan  transparansi,  yang memiliki  hubungan  erat  dengan  pemilik saham dan para stakeholder yang memiliki peran  penting,  karakteristik  komisaris, kebijakan  dan  kepatuhan,  serta  struktur kepemilikan  dan  mekanisme  pengawasan terhadap  aktivitas  manajemen  yang termasuk  proses  penyusunan  laporan keuangan (M. Indarti et al., 2021).
Komisaris  independen  dianggap sebagai  faktor  utama  yang  memiliki pengaruh  pada  manajemen  laba,  karena perannya penting dalam mengawasi kinerja organisasi.  Komisaris  independen  ialah anggota dewan komisaris di luar perseroan, yang  keberadaannya  dapat  menegakkan keadilan  sebagai  prinsip  dasar  untuk memperhatikan kepentingan berbagai belah
pihak yang sering mengalami kerugian (M. G.  K.  Indarti  et  al.,  2020).  Meningkatnya proporsi komisaris independen dalam total jumlah  komisaris  memiliki  efek  positif terhadap  peran  dewan  komisaris  sebagai mekanisme pengendalian terhadap tindakan  direksi  (Widianjani  &  Yasa,
2020). Hasil analisis yang telah dilakukan (Arlita et al., 2019; Putri, 2021; Widianjani
&  Yasa,  2020)  mengindikasikan  bahwa komisaris independen mempunyai hubungan  negatif  signifikan  terhadap manajemen  laba.  Hasil  penelitian  tidak sesuai  dengan  penelitian  yang  dilakukan oleh  (Asyati  &  Farida,  2020;  Suaidah  & Utomo, 2018) yang mengungkapkan bahwa komisaris  independen  memiliki  pengaruh negatif terhadap manajemen laba. Sehigga dapat disimpulkan jika peningkatan jumlah komisaris independen dalam suatu perusahaan,  dapat  mengurangi  risiko terjadinya  manajemen  laba.  Tetapi  hasil tersebut  tidak  sejalan  dengan  penelitian (Rahmawati et al., 2017) dan (Insyaroh & Widiatmoko,  2022)  yang  menjelaskan bahwa  keberadaan  komisaris  independen tidak memiliki pengaruh terhadap manajemen laba.
Komite  audit  merupakan  faktor kedua yang diprediksi mempunyai pengaruh  pada  manajemen  laba.  Komite audit  menjadi  langkah  guna  memperkuat mekanisme pengawasan, sekaligus memberikan  dukungan  kepada  dewan komisaris  untuk  menjalankan  tanggung jawab  pengawasan  perusahaan.  Komite audit  digunakan  untuk  meningkatkan corporate governance yang sesuai dengan teori keagenan, terutama dalam mengawasi manajemen  perusahaan.  Mereka  berperan sebagai  perantara  antara  manajer,  dewan komisaris dan pihak eksternal lainnya (M. G.  K.  Indarti  et  al.,  2020).  Dengan demikian,  komite  audit  dapat  membantu mendeteksi peluang terjadinya manajemen laba  (Lekok  &  Febrina,  2021).  Beberapa peneliti sebelumnya (Mulyani, 2018; Natsir & Badera, 2020; Insyaroh & Widiatmoko, 2022), telah mengungkapkan bahwa komite audit  memiliki  dampak  negatif  signifikan
terhadap  manajemen  laba.  Temuan  ini berbeda dengan studi yang dilakukan oleh (Asyati & Farida, 2020), yang menunjukkan  bahwa  komite  audit  tidak mempunyai pengaruh terhadap manajemen laba. Dalam konteks ini, ada kemungkinan bahwa komite audit dibentuk hanya untuk memenuhi  persyaratan  hukum,  dan tergantung  pada  konteks  serta  tujuan pembentukan komite audit pada perusahaan tersebut.
Selain  mekanisme  tata  kelola internal,  keberadaan  auditor  independen yang  berkualitas  dapat  berfungsi  sebagai mekanisme tata kelola eksternal perusahaan yang baik. Kualitas audit adalah mekanisme  eksternal  dalam  manajemen perusahaan yang memiliki potensi mempengaruhi  pengelolaan  laba  yang dilaksanakan  oleh  suatu  perusahaan. Kualitas  audit  merujuk  pada  kemampuan seorang  auditor  untuk  mengidentifikasi adanya  kesalahan  dan  manipulasi  yang terjadi pada laporan keuangan yang sedang diaudit.  Kualitas  audit  yang  optimal tercermin  dari  kemampuan  auditor  dalam mendeteksi dan mengungkapkan ketidaksesuaian atau penyimpangan dalam laporan  keuangan  klien  mereka  (Astuti  & Pangestu, 2019). Beberapa peneliti (Tahmidi et al., 2022; Susanti & Margareta, 2019;  Nurani  &  Yuliati  Anik,  2021), memberikan  kesimpulan  bahwa  terdapat pengaruh negatif signifikan antara kualitas audit  terhadap  manajemen  laba.  Studi  ini tidak  konsisten  dengan  hasil  penelitian (Katharina  &  Tambunan,  2022)  yang menyatakan  bahwa  kualitas  audit  tidak berpengaruh signifikan terhadap manajemen laba. Temuan  penelitian  sebelumnya tidak konsisten, memotivasi peneliti untuk menguji kembali secara mendalam mengenai “Pengaruh Corporat Governance terhadap Manajemen Laba dengan Kualitas Audit  sebagai  Variabel  Moderasi,  Studi Empiris pada Perusahaan Manufaktur yang terdaftar  di  Bursa  Efek  Indonesia  Periode 2019-2021”.
Teori Keagenan ( Agency Theory ) Teori  agensi  yang  dikemukakan (Jensen & Meckling, 1976), merujuk pada sebuah  kerangka  kontak  yang  terdiri  dari prinsipal  (pemilik  modal)  dan  agen (manajer)  bertugas  untuk  mengendalikan dan  mengelola  penggunaan  sumber  daya tersebut.  Teori  keagenan  menekankan pentingnya  pengawasan  yang  dirancang untuk  mengawasi  tindakan  manajemen guna  mengurangi  konflik  kepentingan antara manajemen dan pihak yang memiliki kepentingan (M. G. K. Indarti et al., 2023). Dalam  konseptualisasi  teori  akuntansi  ini, diharapkan bahwa manajemen sebagai agen akan bertindak sesuai kepentingan prinsipal dan  memaksimalkan  nilai  perusahaan, namun tetap memungkinkan bagi manajemen  untuk  mengambil  tindakan yang  memaksimalkan  kepentingan  pribadi dalam membuat keputusan yang optimal.

## Manajemen Laba
Manajemen
laba merupakan tindakan  yang  dilaksanakan  manajemen perusahaan  dengan  tujuan  mempengaruhi laporan  keuangan  supaya  terlihat  lebih optimal dari pada yang sebenarnya, dengan maksud  untuk  memodifikasi  kinerja laporan  tersebut,  dengan  menyelaraskan, meningkatkan, atau menurunkan pelaporan laba  (Rahmawati  et  al.,  2017).  Praktik manajemen  laba  mampu  mereduksi kepercayaan  laporan  keuangan  sebab laporan  tersebut  tidak  menggambarkan secara  akurat  kondisi  sebenarnya  dari perusahaan. Akibatnya, stakeholder laporan  keuangan  mungkin  membuat keputusan  yang  keliru  karena  mereka mengandalkan  informasi  keuangan  yang tidak akurat.

## Komisaris Independen
Komisaris independen dapat bertindak  secara  independen  dan  objektif dalam  kepentingan  perusahaan  karena mereka  tidak  memiliki  kaitan  langsung dengan  kinerja  perusahaan  (Asyati  & Farida, 2020). Dewan komisaris
independen  adalah  fungsi  kontrol  di  suatu perusahaan. Proporsi yang lebih tinggi dari dewan komisaris independen berhubungan dengan penurunan tingkat praktik manajemen laba (Rahmawati et al., 2017).
Komite Audit Komite  audit  ialah  sebuah  komite didirikan dengan maksud untuk mendukung  pelaksanaan  tugas  beserta fungsi komisaris yang telah dibentuk badan dewan  komisaris  (Nurani  &  Yuliati  Anik, 2021).  Pembentukan  komite  audit  dalam perusahaan  dilakukan  dengan  maksud untuk mematuhi ketentuan dasar hukum di Indonesia  yang  mengharuskan  setiap perusahaan untuk membentuk komite audit (Asyati & Farida, 2020).

## Kualitas Audit
Kualitas  audit  ialah  sejauh  mana audit dapat memberikan tingkat kepercayaan  yang  tinggi  bahwa  laporan keuangan terlepas dari kesalaham material atau kecurangan (Insyaroh & Widiatmoko,
2022).  Keberadaan  audit  yang  memiliki standar tinggi diharapkan mampu memperkuat kepercayaan investor (Susanti & Margareta, 2019). Hipotesis Penelitian Pengaruh Komisaris Independen terhadap Manajemen Laba Komisaris independen menunjukkan jumlah komisaris independen yang termasuk komposisi dewan komisaris yang  ada  di  perusahaan.  Menurut  konteks teori  agensi,  investor  yang  bertindak sebagai prinsipal menghadapi keterbatasan akses terhadap informasi tentang perusahaan.  Beberapa  informasi  hanya dapat  diketahui  pihak  manajemen  yang mempunyai peran sebagai agen (Asyati & Farida,  2020).  Komisaris  independen memiliki  tugas  untuk  menjamin  bahwa laporan  keuangan  perusahaan  akurat  dan transparan,  mendeteksi  dan  mencegah transaksi  yang  mengandung  benturan kepentingan, serta mengawasi agar perusahaan  tidak  melanggar  hukum.
Sehingga  keterbatasan  prinsipal  akan terbantu  dengan  keberadaan  komisaris independen dalam pengawasan perusahaan.
Beberapat  peneliti  (Arlita  et  al., 2019;  Putri,  2021;  Widianjani  &  Yasa,
2020),  melaporkan  bahwa  komisaris independen  memiliki  pengaruh  negatif terhadap  manajemen  laba.  Temuan  ini sejalan dengan penelitian (Asyati & Farida, 2020),  yang  mengungkapkan  bahwa keberadaan komisaris independen memiliki dampak negatif terhadap manajemen laba. Sehingga, komisaris
independen mempersempit  ruang  manajemen  untuk melakukan  praktik  manajemen  laba. Berdasarkan hal tersebut peneliti merumuskan  hipotesis  pertama  sebagai berikut:
H1: Komisaris independen berpengaruh negatif terhadap manajemen laba.
Pengaruh  Komite  Audit  terhadap Manajemen Laba
Peraturan  Otoritas  Jasa  Keuangan Nomor 55/POJK.04/2015 mengenai pembentukan  dan  pedoman  pelaksanaan kerja  komite  audit,  menyatakan  bahwa komite  audit  mempunyai  tanggung  jawab untuk  memastikan  bahwa  data  keuangan yang  diterbitkan  perusahaan  kepada  pihak berwenang  disajikan  secara  akurat  dan dapat diandalkan.
Komite
audit bertanggunggung  jawab  untuk  memeriksa pengaduan yang berhubungan dengan tahap akuntansi  hingga  pelaporan  keuangan untuk  memastikan  bahwa  perusahaan mematuhi  aturan-aturan  yang  berlaku. Komite audit mengadakan pertemuan rutin setidaknya sekali dalam tiga bulan. Adanya komite audit dapat meningkatkan efektivitas fungsi audit dengan melakukan tugas-tugas  yang  telah  ditetapkan,  dengan tujuan mengurangi tingkat kesalahan dalam metode pencatatan akuntansi serta tindakan kecurangan,  di  dalam  perusahaan  ataupun di luar perusahaan (Nurani & Yuliati Anik, 2021).
Berdasarkan  temuan  penelitian sebelumnya yang dilakukan oleh (Mulyani, 2018;  Natsir  &  Badera,  2020;  Insyaroh  &
Widiatmoko,  2022)  ditemukan  bahwa terdapat  pengaruh  negatif  komite  audit terhadap  manajemen  laba.  Komite  audit mampu mengurangi kecenderungan manajer  dalam  melakukan  manajemen laba.  Berdasarkan  hal  tersebut  peneliti merumuskan  hipotesis  kedua  sebagai berikut:
H2:  Komite  audit  berpengaruh  negatif terhadap manajemen laba.
Pengaruh  Kualitas  Audit  terhadap Manajemen Laba
Dalam  teori  keagenan,  auditor  di
KAP Big Four dapat membantu mengurangi  potensi  masalah  kepentingan antara pemilik dan agen dengan memastikan  laporan  keuangan  yang disampaikan adalah akurat dan transparan. Auditor  di  KAP Big  Four dianggap mempunyai integritas dan profesionalisme yang  baik,  sehingga  akan  mengerjakan laporan  keuangan  secara  teliti  agar  nama baik  KAP Big  Four tidak  buruk  serta informasi laporan keuangan yang dihasilkan lebih lengkap (M. G. K. Indarti &  Widiatmoko,  2021).  Dengan  adanya auditor yang berkualitas dalam mengerjakan  laporan  tersebut,  maka manajemen laba akan mudah terdeteksi.
Penelitian  ini  didukung  oleh penelitian  (Susanti  &  Margareta,  2019; Nurani  &  Yuliati  Anik,  2021)  yang menunjukkan  bukti  bahwa  kualitas  audit berpengaruh  negatif  terhadap  manajemen laba.  Jadi,  semakin  tinggi  kualitas  audit KAP Bif Four , semakin efektif pencegahan manajemen  laba  dalam  perusahaan. Berdasarkan hal tersebut peneliti merumuskan  hipotesis  ketiga  sebagai berikut:
H3: Kualitas audit berpengaruh negatif terhadap manajemen laba.
Peran Kualitas Audit dalam Memperkuat Pengaruh Negatif Komisaris Independen terhadap Manajemen Laba Kualitas  audit  yang  tinggi  dapat meningkatkan  kepercayaan  investor  pada
pelaporan keuangan perusahaan (Susanti & Margareta,  2019).  Manajer  atau  pengelola perusahaan
terkadang menggunakan posisinya  untuk  keuntungan  pribadi,  alih- alih  fokus  pada  kepentingan  terbaik perusahaan.  Konflik  kepentingan  dapat menyebabkan  manajemen  mengambil tindakan  yang  tidak  menguntungkan pemegang  saham.  Audit  yang  berkualitas tinggi  (KAP Big  Four )  dapat  membantu melindungi  kepentingan  pemegang  saham dengan mendeteksi manipulasi manajer dan menyelaraskan  kepentingan  kedua  pihak. Keberadaan  komisaris  independen  yang didukung  oleh  KAP Big  four dapat menurunkan kesempatan dalam melakukan praktik  manajemen  laba.  Berdasarkan  hal tersebut  peneliti  merumuskan  hipotesis keempat sebagai berikut:
H4: Kualitas audit
memperkuat hubungan  negatif  antara  komisaris independen terhadap manajemen maba. Peran Kualitas Audit dalam Memperkuat  Pengaruh  Negatif  Komite Audit terhadap Manajemen Laba
Kualitas  audit  dianggap  sebagai mekanisme pemantauan yang efektif, Audit (KAP Big  Four )  mampu  membantu melindungi  kepentingan  pemegang  saham dengan mendeteksi manipulasi manajer dan menyelaraskan  kepentingan  kedua  pihak. Komite  audit  berperan  mengawasi  proses penyusunan  laporan  keuangan,  kualitas audit  dapat  membantu  komite  audit  untuk menjalankan tugasnya dengan lebih efektif. Keberadaan  komite  dapat  memperkecil praktik  manajemen  laba.    Meningkatnya persentase anggota komite audit independen,  dapat  memperkecil  tindakan manajemen  laba  di  perusahaan.  (Natsir  & Badera,  2020).  Keberadaan  komite  audit yang  didukung  KAP Big  Four dapat menurunkan kesempatan manajemen dalam melakukan praktik manajemen laba.
Berdasarkan hal tersebut peneliti merumuskan  hipotesis  kelima  sebagai berikut:
H5: Kualitas audit memperkuat hubungan  negatif  antara  komite  audit
terhadap manajemen laba.

## METODE PENELITIAN Populasi dan Sampel
Penelitian ini memakai pendekatan kuantitatif  dengan  penggunaan  data sekunder.  Perusahaan  manufaktur  yang terdaftar  di  Bursa  Efek  Indonesia  (BEI) periode 2019-2021 menjadi populasi dalam pengujian,  dengan  total  215  perusahaan. Metode purposive  sampling digunakan untuk  menentukan  sampel  penelitian. Proses pengambilan sampel sesuai dengan kriteria dapat dilihat pada Tabel 1.

## Tabel 1. Hasil Seleksi Pemilihan Sampel

## Sumber: data diolah, 2023
Berdasarkan  seleksi  yang  sudah dilaksanakan  dilihat  pada  Tabel  1,  jumlah sampel penelitian yang diperoleh sebanyak 396  data  yang  terdiri  dari  132  perusahaan manufaktur  selama  3  tahun  periode  2019 sampai dengan 2021. Dari 215 perusahaan terdapat (83) perusahaan manufaktur yang datanya  tidak  dapat  digunakan  sehingga menjadi 132 perusahaan yang diuji sebagai sampel.  Penyebabnya,  karena  perusahaan manufaktur  tidak  mengalami  pencatatan berturut-turut  di  Bursa  Efek  Indonesia selama  2018-2021,  tidak  menyampaikan laporan  keuangan  secara  menyeluruh,  dan beberapa  perusahaan  manufaktur  tidak memiliki  kelengkapan  data  sesuai  kriteria yang  kami  butuhkan.  Penelitian  ini melakukan  proses  pengidentifikasian  dan penghapusan  data outlier dengan  tujuan memperoleh hasil data yang sesuai dengan distribusi  normal,  dikarenakan  ditemukan
No Keterangan Jumlah Populasi: Perusahaan manufaktur yang terdaftar di BEI 215 1 Perusahaan yang tidak terdaftar di BEI secara berturut-turut dari tahun 2018-2021. (51) 3 Perusahaan yang tidak memiliki data lengkap. (20) Total sampel 132 Jumlah sampel keseluruhan 396 Data outlier (125) Jumlah sampel yang di uji 271 2 Perusahaan yang tidak melaporkan laporan keuangan periode tahun 2019-2021. (12)
data  yang  bias  (nilai  ekstrem  /  data  yang mengganggu).  Terdapat  125  data  yang outlier ,  sehingga  data  tersebut  harus dihapus dari sampel penelitian, jadi jumlah sampel  penelitian  yang  layak  untuk  di  uji selama 3 tahun dari 2019-2021 menjadi 271 data perusahaan.

## Definisi  Operasional  dan  Pengukuran Variabel
Manajemen  laba  menjadi  variabel dependen  di  penelitian  ini.  Sementara komisaris  independen  dan  komite  audit termasuk  variabel  independen  yang  diuji.
Kualitas audit merupakan variabel moderasi,  sedangkan leverage dan  ukuran perusahaan adalah variabel kontrol.

## Manajemen Laba
Manajemen laba adalah situasi yang melibatkan  pihak  pengelola  perusahaan dalam  tahap  pencatatan  keuangan  untuk kepentingan  pihak  eksternal,  dengan maksud  untuk  mengubah,  meningkatkan atau mengurangi pelaporan laba (Rahmawati  et  al.,  2017).  Pengukuran manajemen laba diselesaikan dengan proksi discreationary  accrual, model  Jones  yang telah dimodifikasi Dechow (1995). Pengukuran  manajemen  laba  dilakukan dengan  menghitung Total  Accrual (TAC) dan Nondiscreatoonary  Accuals (NDA) (Asyati & Farida, 2020). Model perhitungannya sebagai berikut:
𝐷𝑖𝑠𝑐𝑟𝑒𝑎𝑡𝑖𝑜𝑛𝑎𝑟𝑦 𝐴𝑐𝑐𝑟𝑢𝑎𝑙 = (𝑇𝐴𝐶𝐶𝑖𝑡/𝑇𝐴𝑖𝑡 − 1) − 𝑁𝐷𝐴𝐶𝐶𝑖𝑡

## Komisaris Independen
Komisaris  independen  merupakan anggota  dewan  yang  dapat  memberikan pengawasan  serta  nasihat  kepada  dewan direksi tanpa dipengaruhi oleh kepentingan pribadi.  Mereka  tidak  memiliki  ikatan keuangan  atau  bisnis  kepada  manajemen perusahaan, anggota komite komisaris lain, atau  pemilik  perusahaan.  Komisaris  tidak terikat  oleh  ikatan  bisnis  yang  dapat mempengaruhi kemampuan mereka dalam mengambil tindakan yang mengedepankan
kepentingan bersama (Savitri & Priantinah, 2019).  Komisaris  independen  diukur dengan cara:
𝐾𝑜𝑚𝐼𝑛𝑑
= 𝑇𝑜𝑡𝑎𝑙 𝑘𝑜𝑚𝑖𝑠𝑎𝑟𝑖𝑠 𝑖𝑛𝑑𝑒𝑝𝑒𝑛𝑑𝑒𝑛 𝑇𝑜𝑡𝑎𝑙 𝑑𝑒𝑤𝑎𝑛 𝑘𝑜𝑚𝑖𝑠𝑎𝑟𝑖𝑠 × 100%

## Komite Audit
Komite  audit  ialah  sebuah  komite yang  didirikan  dengan  peran  utama mengawasi laporan keuangan, pelaksanaan audit  oleh  auditor  pihak  eksternal,  serta sistem pengendalian internal (Putri, 2021). Komite audit diukur dengan cara:
𝐾𝑜𝑚𝑖𝑡𝑒 𝐴𝑢𝑑𝑖𝑡 =   𝐽𝑢𝑚𝑙𝑎ℎ 𝑅𝑎𝑝𝑎𝑡 𝐾𝑜𝑚𝑖𝑡𝑒 𝐴𝑢𝑑𝑖𝑡
Kualitas Audit
Kualitas  audit  merujuk  pada kemampuan seorang auditor untuk mengidentifikasi  suatu  kecurangan  yang terjadi  dalam  laporan  keuangan  yang sedang  diaudit  (Insyaroh  &  Widiatmoko, 2022).  Kualitas  audit  diukur  melalui penggunaan variabel dummy yang mengidentifikasi  apakah  KAP  yang melakukan  audit  adalah big  four atau  non big  four .  Variabel  diberikan  nilai  1  bagi KAP Big Four yang melakukan audit, dan diberikan  nilai  0  apabila  KAP  yang melakukan  audit  bukan  termasuk  dalam KAP Big Four (Hadi & Tifani, 2020).

## Leverage
Leverage merupakan  rasio  yang menggambarkan  jumlah  utang  perusahaan dibandingkan dengan asetnya (M. Indarti et al., 2021). Leverage diukur dengan cara:

## 𝐿𝑒𝑣𝑒𝑟𝑎𝑔𝑒 = 𝑇𝑜𝑡𝑎𝑙 𝐻𝑢𝑡𝑎𝑛𝑔 𝑇𝑜𝑡𝑎𝑙 𝐴𝑠𝑠𝑒𝑡

## Ukuran Perusahaan
Ukuran  perusahaan  merupakan skala  yang  ada  di  perusahaan,  yang  bisa diukur  berlandaskan  total  aset  perusahaan atau  jumlah  penjualan  yang  dihasilkan (Santi  &  Wardani,  2018).  Menurut (Mulyani,  2018)  ukuran  perusahaan  dapat diukur dengan cara:

## 𝑆𝐼𝑍𝐸 = 𝐿𝑜𝑔 (𝑇𝑜𝑡𝑎𝑙 𝐴𝑘𝑡𝑖𝑣𝑎)

## Pengujian Hipotesis Penelitian
Dalam  penelitian,  regresi  linier berganda  digunakan  dalam  hipotesis. Dalam  mengatasi  permasalahan  yang muncul,  digunakan  teknik  analisis  data berupa  pengujian  MRA  ( Moderating Regression Analysis ) dan bantuan sofware Statistical  Product  and  Service  Solution (SPSS). Dengan persamaan regresi sebagai berikut:
𝑬𝑴 = 𝒂 + 𝜷𝟏 𝑲𝒐𝒎𝑰𝒏𝒅 + 𝜷𝟐 𝑲𝒐𝒎𝒅𝒊𝒕 + 𝜷𝟑 𝑲𝑨 + 𝜷𝟒 𝑲𝒐𝒎𝑰𝒏𝒅 ∗ 𝑲𝑨 + 𝜷𝟓 𝑲𝒐𝒎𝒅𝒊𝒕 ∗ 𝑲𝑨 + 𝜷𝟔 𝑳𝒆𝒗 + 𝜷𝟕 𝑺𝒊𝒛𝒆 + e
Keterangan:
EM : Manajemen laba KOMIND : Komisaris Independen KOMDIT : Komite Audit KA : Kualitas Audit LEV : Leverage SIZE : Ukuran Perusahaan α : Konstanta β : Koefisien Beta e : Standard Error

## HASIL DAN PEMBAHASAN
Statistik Deskriptif
Tabel 2. Statistik Deskriptif

## Sumber: data sekunder diolah, 2023
Distribusi  frekuensi  kualitas  audit (KA),  diukur  menggunakan  variabel dummy. Pada  Tabel  2.  memperlihatkan bahwa dari 271 data yang dijadikan sampel penelitian,  terdapat  183  laporan  keuangan perusahaan  atau  sekitar  67,5%  sampel laporan  keuangan  perusahaan  tidak diperiksa  KAP big  four .  Sementara  itu,
terdapat  88  laporan  keuangan  perusahaan atau sekitar 32,5% yang di periksa KAP big four . Oleh karena itu, mayoritas perusahaan manufaktur  yang  terpilih  sebagai  objek dalam penelitian tidak diperiksa/audit oleh KAP big four .

## Uji Normalitas
Setelah  dilakukan outlier ,  hasil normalitas menunjukkan bahwa data yang diteliti  memiliki  distribusi  normal  dan memenuhi  syarat  pada  uji  normalitas.  Hal ini  berdasarkan  perhitungan skewness dan kurtosis pada  uji  normalitas  bahwa  nilai skewnes dan kurtosi s  adalah  -1,26  <  1,96 dan -0,21 < 1,96.

## Uji Asumsi Klasik
Hasil  pengujian  asumsi  klasik,
mencakup uji multikolinearitas,
heteroskedastisitas, dan autokorelasi, menunjukkan bahwa data yang diteliti telah memenuhi  persyaratan  uji  asumsi  klasik yang telah diajukan. Oleh karena itu, tidak terdapat indikasi adanya masalah multikolinearitas,  heteroskedastisitas,  atau autokorelasi dalam model yang digunakan, menjadikannya valid untuk di analisis dan interpretasi hasil penelitian.

## Pengujian Model
Tabel 3. Uji Koefisien Determinan (R 2 ) dan Uji F

## Sumber: data sekunder diolah, 2023
Pada  Tabel  3.  Analisis  regresi menampilkan  bahwa  variabel  komisaris independen,  komite  audit,  kualitas  audit, leverage dan  ukuran  perusahaan  bersama- sama memberikan pengaruh yang simultan terhadap variabel manajemen laba. Namun, pengaruhnya  relatif  kecil,  yaitu  hanya 2,7%.  Sisanya,  yaitu  97,3%,  dapat
N Minimum Maximum Mean Std. Deviation KOMIND 271 0.2 0.67 0.399 0.09377 KOMDIT 271 2 9 4.8339 1.40308 EM 271 -0.2 0.15 -0.0309 0.07219 LEV 271 0 1.03 0.4255 0.22317 SIZE 271 25.45 31.29 28.3315 1.22406 Valid N (listwise) 271 Frequency Percent Frequency Percent KA 271 88 32,5% 183 67.50% KAP Big Four KAP Non Big Four
R R Square Adjusted R Square .228 a 0.052 0.027 Sum of Squares Df Mean Square F Sig. Regression 0.073 7 0.01 2.053 .049 b Residual 1.334 263 0.005 Total 1.407 270 Model 1 Model Std. Error of the Estimate 1
0.07122
diatribusikan  kepada  variabel  lain  yang tidak terdapat pada model penelitian. Nilai F  sebesar  2,053  dan  signifikansi  sebesar 0,049  <  0,05  menunjukkan  variabel- variabel  tersebut  berpengaruh  secara bersama-sama terhadap variabel manajemen  laba,  dan  tidak  hanya berpengaruh secara parsial.

## Uji Parsial (Uji t)
Hasil  pengujian  hipotesis  disajikan pada Tabel 4.
Tabel 4. Hasil Pengujian Hipotesis

## Sumber: data sekunder diolah, 2023

## Komisaris  Independen  berpengaruh Negatif terhadap Manajemen Laba
Dari hasil analisis pada Tabel 4. Uji hipotesis  menunjukkan  bahwa  komisaris independen tidak memiliki pengaruh yang signifikan  terhadap  manajemen  laba. Komisaris  independen  memiliki  nilai signifikansi  yang  lebih  besar  dari  0,05 (0,733 > 0,05) dan koefisien beta sebesar - 0,019.  Sehingga,  hipotesis  pertama  (H1) ditolak . Dapat disimpulkan bahwa, komisaris  independen  tidak  mempunyai pengaruh  signifikan  atau  tidak  secara efektif  berperan  dalam  tugasnya  yang seharusnya  memantau  dan  membatasi manajemen  laba  yang  ada  di  dalam perusahaan dengan tujuan menjaga kualitas pelaporan  keuangan  (Suaidah  &  Utomo, 2018).  Meskipun  anggota  komisaris independen memiliki anggota banyak dapat membantu untuk meningkatkan pengawasan  terhadap  manajemen  laba, tatapi  mereka  tidak  menjamin  bahwa manajemen  laba  akan  terkendali  dengan baik (D. & Suryani, 2022).
Teori keagenan menyatakan bahwa perusahaan  dianggap  sebagai  suatu  titik temu  antara  manajemen  dengan  pemilik yang  mempunyai  tujuan  berbeda.  Konflik antara  manajemen  dan  pemilik  dapat memicu praktik manajemen laba yang tidak etis,  seperti  manipulasi  laporan  keuangan untuk mengajukan kinerja yang lebih baik dari pada sebenarnya. Komisaris independen  membantu  meminimalisir terjadinya  manajemen  laba.  Tetapi  hasil analisis  tidak  sejalan  dengan  teori keagenan, dan beberapa penelitian sebelumnya  yang  berpendapat  bahwa keberadaan  komisaris  independen  tidak selalu  berpengaruh  signifikan  terhadap manajemen laba. Hal tersebut menjelaskan komisaris independen tidak dapat menjamin corporate governance yang baik.
Komisaris independen saat mengendalikan praktik  manajemen  laba  mungkin  tidak selalu  efektif,  dan  perlu  adanya  perhatian lebih  dalam  merancang  sistem  tata  kelola perusahaan  yang  efektif  guna  membatasi potensi  konflik  keagenan  dan  praktik manajemen  laba  yang  merugikan.    Peran pemegang saham mayoritas sangat penting dalam mengendalikan perusahaan.
Akibatnya,  pengawasan  yang  dilakukan komisaris
independen kurang/tidak berjalan baik dan menyebabkan penurunan kinerjanya,  sehingga  adanya  dewan komisaris  independen  hanya  menjadi formalitas belaka (Giovani, 2019).
Hasil  analisis  ini  konsisten  dengan studi  sebelumnya  yang  dilakukan  oleh (Suaidah & Utomo, 2018; Asyati & Farida, 2020;  Indah  &  Pratomo,  2022),  semua peneliti  tersebut  menyatakan  bahwa  peran komisaris  independen  tidak  memiliki pengaruh yang signifikan terhadap manajemen laba.

## Komite  Audit  berpengaruh  Negatif terhadap Manajemen Laba
Hasil  analisis  pada  Tabel  4.  Uji hipotesis  pada  variabel  komite  audit menunjukkan bahwa komite audit memiliki pengaruh  negatif  dan  signifikan  terhadap manajemen  laba.  Komite  audit  memiliki
Standardized
Coefficients B Std. Error Beta (Constant) -0.158 0.114 -1.377 0.17 KOMIND -0.019 0.055 -0.024 -0.341 0.733 KOMDIT -0.009 0.004 -0.168 -2.204 0.028 KA -0.139 0.05 -0.905 -2.763 0.006 Moderating_1 0.156 0.104 0.427 1.503 0.134 Moderating_2 0.011 0.007 0.404 1.729 0.085 LEV -0.019 0.02 -0.058 -0.947 0.344 SIZE 0.007 0.004 0.113 1.679 0.094
Unstandardized Coefficients t Sig.
Model
Coefficients a
nilai signifikansi yang lebih kecil dari 0,05 (0,028  <  0,05),  dan  nilai  koefisien  beta sebesar  -0,009.  Sehingga,  hipotesis  kedua (H2) diterima .
Hal ini menjelaskan bahwa komite audit  memiliki  pengaruh  yang  krusial dalam  meminimalisir  manajemen  laba. Dalam  menjalankan  fungsi  pengawasan, komite  audit  mengawasi  proses  audit internal perusahaan dan memastikan bahwa proses  audit  tersebut  dilakukan  sesuai aturan  akuntansi  yang  berlaku,  sehingga dapat  memperkecil  upaya  manajemen untuk  memanipulasi  informasi  keuangan. Komite  audit  juga  dapat  menginvestigasi laporan  tentang  manajemen  laba  dan mengambil  tindakan  yang  diperlukan  jika terjadi  pelanggaran.  Dengan  demikian, efektivitas komite audit yang optimal dapat mengurangi  tingkat  penyajian  akuntansi yang  tidak  selaras  dengan  kenyataan,  dan dapat  mencegah  terjadinya  tindakan kecurangan  dari  dalam  maupun  dari  luar perusahaan.  Hal  ini  berdampak  pada penghambatan  upaya  perusahaan  dalam melakukan  praktik  manajemen  laba (Insyaroh & Widiatmoko, 2022).
Dalam teori keagenan, peran komite audit untuk mengurangi praktik manajemen laba  dapat  dijelaskan  sebagai  mekanisme kontrol yang membantu mengatasi masalah agensi.  Komite  bertindak  sebagai  wakil pemilik  dalam  mengawasi  tindakan manajemen  untuk  mencegah  adanya kepentingan  pribadi  yang  merugikan pemilik.  Hal  ini  dapat  membangun kepercayaan  pemegang  saham,  investor, dan  pihak  terkait  terhadap  keandalan laporan  keuangan  yang  mencerminkan kondisi  keuangan  sebenarnya.  Selain  itu, dengan  melakukan  pengawasan  yang  kuat terhadap  praktik  manajemen  laba,  komite audit  berperan  dalam  memastikan  bahwa perusahaan  dikelola  dengan  terbuka, bertanggung  jawab  dan  berintegritas. Adanya  komite  audit  di  perusahaan  dapat melindungi  kepentingan  para  pemegang saham dengan memastikan bahwa perusahaan dikelola dengan baik. Penyebabnya,  anggota  komite  yang
independen  memiliki  kemandirian  yang lebih besar untuk menyatakan pendapat dan sikap  yang  berlawanan  terhadap  praktik manajemen  laba,  tanpa  adanya  tekanan yang  signifikan  dari  pihak  manajemen (Insyaroh & Widiatmoko, 2022).
Pengujian  ini  mendukung  studi sebelumnya yang dilakukan (D. & Suryani, 2022;  Insyaroh  &  Widiatmoko,  2022; Natsir  &  Badera,  2020;  Mulyani,  2018), yang  menemukan  bahwa  komite  audit memiliki pengaruh secara negatif signifikan  untuk  mengurangi  manajemen laba.

## Kualitas  Audit  berpengaruh  Negatif terhadap Manajemen Laba
Hasil  analisis  pada  Tabel  4.    Uji hipotesis  untuk  variabel  kualitas  audit menunjukkan bahwa kualitas audit memiliki  pengaruh  negatif  signifikan terhadap  manajemen  laba.  Kualitas  audit memiliki nilai signifikansi yang lebih kecil dari 0,05 (0,006 > 0,05) dan koefisien beta sebesar  -0,139.  Oleh  karena  itu,  hipotesis ketiga (H3) diterima .
Hal ini menyimpulkan bahwa audit yang  berkualitas  tinggi  dapat  memastikan bahwa  kualitas  laporan  keuangan  akurat, dan  memperkecil  risiko  manajemen  laba. Oleh karena itu, perusahaan yang diperiksa KAP big four tidak hanya menarik investor, tetapi juga berupaya mencegah manajemen laba  untuk  meningkatkan  transparansi laporan keuangan yang optimal (Rahmani, 2019).  Dalam  teori  agensi,  perusahaan dianggap  sebagai  agen  yang  mengelola sumber daya yang dimiliki oleh pemegang saham  atau  prinsipal.  Manajemen  laba  di sisi lain, merupakan praktik yang dilakukan seorang  manajer  guna  mempengaruhi laporan keuangan dengan tujuan kepentingan pribadi atau untuk mempengaruhi  persepsi  pemegang  saham dan pihak eksternal.
Kualitas  audit  berperan  sebagai mekanisme  pengawasan  untuk  membatasi praktik  manajemen  laba.  Auditor  yang independen dan berkualitas tinggi bertanggung  jawab  untuk  melaksanakan
audit  dengan  objektivitas,  integritas  dan kepatuhan  terhadap  standar  audit  yang berlaku. KAP big four secara umum diakui memiliki
kualitas independensi, kemampuan dan pengalaman yang optimal. Oleh  karena  itu,  manajer  akan  cenderung menyadari  bahwa  KAP big  four akan melakukan pemeriksaan dengan cermat dan memeriksa  laporan  keuangan  secara objektif  (Hadi  &  Tifani,  2020).  Laporan keuangan yang diperiksa auditor KAP Big Four ,  lebih  dapat  di  andalkan  dan transparan  dibandingkan  dengan  laporan keuangan yang diperiksa oleh auditor KAP Non- Big  Four (Priharta  et  al.,  2018). Dengan demikian, auditor dapat mengidentifikasi dan mendeteksi manajemen  laba  tidak  menyesuaikan dengan aturan akuntansi yang berlaku.
Hasil  analisis  ini  mendukung penelitian (Herlin Tunjung, 2019),
(Tahmidi et al., 2022; Rahmani, 2019; Hadi &  Tifani,  2020)  yang  mengungkapkan bahwa  kualitas  audit  memiliki  pengaruh negatif dan signifikan terhadap manajemen laba.
Peran Kualitas Audit dalam Memperkuat Pengaruh Negatif Komisaris Independen terhadap Manajemen Laba Hasil  analisis  pada  Tabel  4.    Uji hipotesis  variabel  komisaris  independen yang  dimoderasi  variabel  kualitas  audit dapat  menampilkan  bahwa  kualitas  audit tidak memiliki kemampuan untuk memperkuat/memoderasi hubungan negatif antara  komisaris  independen  terhadap manajemen  laba.  Dilihat  signifikansi  nilai yang  lebih  besar  dari  0,05  (0,134  >  0,05) dengan  koefisien  beta  0,156.  Oleh  karena itu,  hipotesis  keempat  (H4) ditolak . Artinya  bahwa  mekanisme  pengawasan yang  diwakili  oleh  kualitas  audit  tidak efektif dalam membatasi tindakan opportunistik yang dilakukan oleh manajer. Meskipun  ada  komisaris  independen  yang efektif  dalam  memantau  manajemen  laba, kualitas  audit  yang  baik  tidak  memiliki
dampak  tambahan  dalam  memoderasi hubungan tersebut.
Hasil  hipotesis  tidak  konsisten dengan  teori  agensi  yang  menekankan konflik  kepentingan stakeholder sebagai pemilik  perusahaan  dan  manajer  sebagai agen dalam mengelola perusahaan. Komisaris  independen  berperan  sebagai pengawas  yang  dapat  membatasi  praktik manajemen laba yang merugikan pemegang saham. Sehingga, kualitas audit yang  tinggi  seharusnya  memberikan kekuatan  tambahan  dalam  mengurangi manajemen  laba  melalui  pengawasan  dan akurasi  dalam  proses  audit.  Jadi,  hasil hipotesis tersebut mengimplikasikan bahwa kualitas  audit  tidak  berperan  sebagai mekanisme pengawasan yang sangat efektif guna  mengurangi  manajemen  laba  yang dapat  merusak  kredibilitas  dan  relevansi informasi  akuntansi  bagi  para  pemakai. Oleh  karena  itu  perlu  adanya  peningkatan kualitas  audit  melalui  penegakan  standar akuntansi  yang  lebih  komprehensif  dan ketat. Peningkatan kompetensi dan independensi auditor,
memberikan hukuman  yang  berat  bagi  auditor  yang melanggar kode etik profesi. Hasil analisis penelitian  sesuai  dengan  penelitian  (D.  & Suryani,  2022),  mengungkapkan  bahwa kondisi kualitas audit yang diperiksa KAP Big Four dan Non- Big four , tidak mampu memoderasi hubungan komisaris independen terhadap manajemen laba. Peran Kualitas Audit
dalam Memperkuat  Pengaruh  Negatif  Komite Audit terhadap Manajemen Laba
Hasil  analisis  pada  Tabel  4.  Uji hipotesis  pada  variabel  komite  audit  yang dimoderasi variabel kualitas audit menampilkan bahwa variabel kualitas audit tidak memiliki kemampuan untuk memperkuat  hubungan  negatif  antara komite  audit  terhadap  manajemen  laba. Dilihat  dari  nilai  signifikansi  yang  lebih besar  dari  0,05  (0,085  >  0,05)  dengan koefisien  beta  0,011.  Oleh  karena  itu, hipotesis kelima (H5)
ditolak .
Kesimpulannya adalah kualitas audit tidak
mampu  memoderasi  secara  signifikan dalam  meningkatkan  kemampuan  komite audit untuk mengawasi dan mengendalikan manajemen  laba.  Keterbatasan  dalam fungsi  dan  tanggung  jawab  auditor menjelaskan  bahwa  meskipun  kualitas audit yang tinggi penting untuk memastikan integritas  laporan  keuangan,  auditor  tidak bertanggung  jawab  langsung  dalam mengawasi  atau  mengendalikan  tindakan manajemen laba.
Di  sisi  lain,  peran  dan  tanggung jawab  yang  lebih  luas  dari  komite  audit meliputi pengawasan independen, pemantauan  sistem  pengendalian  internal, kepatuhan  peraturan,  dan  evaluasi  kinerja auditor.  Meskipun  kualitas  audit  yang memiliki  kualitas  yang  baik  dapat membantu  dalam  pengawasan  laporan keuangan, hal tersebut tidak ada pengaruh secara  langsung  untuk  memperkuat hubungan  antara  komite  audit  terhadap manajemen  laba.  Terdapat  keterbatasan dalam  deteksi  praktik  manajemen  laba, keterbatasan  sumber  daya  dan  waktu auditor,  serta  keterbatasan  independensi auditor yang dapat mempengaruhi kemampuan kualitas audit dan komite audit dalam  memoderasi  hubungan  tersebut. Adapun faktor lain seperti kualitas komite audit,  hubungan  dengan  manajemen perusahaan,  dan  faktor  eksternal,  juga mempengaruhi  hubungan  komite  audit dengan manajemen laba. Analisis studi ini sejalan dengan hasil penelitian (Sari et al., 2021)  yang  menemukan  bahwa  komite audit  tidak  berperan  dalam  memoderasi pengaruh kualitas audit terhadap manajemen laba.

## PENUTUP
Berdasarkan  hasil  penelitian  dapat disimpulkan  bahwa  variabel  komite  audit dan  kualitas  audit  berpengaruh  negatif signifikan  terhadap  manajemen  laba. Sedangkan, komisaris independen berpengaruh  tidak  signifikan  terhadap manajemen  laba,  tetapi  dapat  membantu mengurangi  manajemen  laba  jika  bekerja sama  dengan  komite  audit  dan  kualitas
auditor.  Variabel  kualitas  audit  tidak mampu  memoderasi  hubungan  negatif antara  komisaris  independen  dan  komite audit  terhadap  manajemen  laba.  Variabel kontrol leverage dan  ukuran  perusahaan menunjukkan  tidak  adanya  pengaruh signifikan terhadap manajemen laba.
Terlepas  dari  kontribusi  yang diberikan, penelitian ini memiliki beberapa keterbatasan.  Nilai  R 2 yang  dihasilkan dalam  penelitian  ini  relative  rendah,  yaitu 2,7% terhadap manajemen laba. Selain itu, terdapat data outlier yang dapat mempengaruhi  hasil  penelitian.  Oleh karena  itu,  peneliti  selanjutnya  sebaiknya menambah periode amatan guna meningkatkan  jumlah  sampel  yang  dapat dipakai  dalam  pengujian.  Hal  ini diharapkan  akan  membantu  meningkatkan akurasi hasil penelitian. Peneliti yang akan datang  sebaiknya  menambah  variabel  tata kelola  perusahaan  lain  yang  memiliki pengaruh terhadap manajemen laba. Hal ini memungkinkan peneliti untuk mengidentifikasi
faktor-faktor yang berpengaruh  terhadap  praktik  manajemen laba,  juga  menguji  faktor-faktor  lain  yang mampu  memoderasi  hubungan  antara komite  audit  dan  komisaris  independen terhadap  manajemen  laba.  Variabel- variabel tersebut meliputi struktur kepemilikan, corporate social
responsibilty, atau tax avoidance .

## DAFTAR PUSTAKA
Arlita,  R.,  Bone,  H.,  &  Kesuma,  A.  I. (2019).  Pengaruh  good  corporate governance  dan  leverage  terhadap praktik manajemen laba pada perusahaan manufaktur sektor industri barang  konsumsi  yang  terdaftar  di bursa efek indonesia (bei).
AKUNTABEL , 16 (2).
Astuti,  C.  D.,  &  Pangestu,  N.  (2019). KUALITAS AUDIT,

## KARAKTERISTIK  PERUSAHAAN
DAN  MANAJEMEN  LABA  RIIL. Media  Riset  Akuntansi,  Auditing  &
Informasi ,
19 (2).
https://doi.org/10.25105/mraai.v19i2. 5442 Asyati,  S.,  &  Farida,  F.  (2020).  Pengaruh Good Corporate Governance, Leverage,  Profitabilitas  dan  Kualitas Audit  terhadap  Praktik  Manajemen Laba (Studi Empiris pada Perusahaan
Manufaktur  yang  Terdaftar  di  BEI
Periode  2014-2018). Journal  of Economic,  Management,  Accounting and Technology , 3 (1). https://doi.org/10.32500/jematech.v3i 1.1073 D., F. A. H., & Suryani, S. (2022). Analisis Pengaruh Good Corporate Governance,  Leverage,  dan  Ukuran Perusahaan terhadap Manajemen Laba dengan  Kualitas  Audit  sebagai Variabel Pemoderasi. Jurnal Manajemen Bisnis , 25 (2), 110–124. Giovani, M. (2019). PENGARUH STRUKTUR KEPEMILIKAN, TATA  KELOLA  PERUSAHAAN, DAN KARAKTERISTIK PERUSAHAAN TERHADAP MANAJEMEN LABA. Jurnal Akuntansi Bisnis , 15 (2). https://doi.org/10.24167/jab.v16i1.13 67
Hadi, F. I., & Tifani, S. (2020). Pengaruh Kualitas Audit dan Auditor Switching Terhadap  Manajemen  Laba. Jurnal Ilmiah  Akuntansi  Dan  Keuangan ,
9 (2).
https://doi.org/10.32639/jiak.v9i2.408
Hasty,  A.  D.,  &  Herawaty,  V.  (2017).
PENGARUH STRUKTUR KEPEMILIKAN, LEVERAGE, PROFITABILITAS DAN KEBIJAKAN DIVIDEN TERHADAP  MANAJEMEN  LABA DENGAN KUALITAS

## AUDIT
SEBAGAI VARIABEL MODERASI. Media  Riset  Akuntansi,  Auditing  &
Informasi ,
17 (1). https://doi.org/10.25105/mraai.v17i1.
2023 Herlin  Tunjung,  V.  F.  (2019).  Pengaruh
Profitabilitas, Leverage, Ukuran
Perusahaan,  Dan  Kualitas  Audit
Terhadap  Manajemen  Laba. Jurnal Paradigma Akuntansi , 1 (2). https://doi.org/10.24912/jpa.v1i2.502 2 Indah,  N.  N.,  &  Pratomo,  D.  (2022). Pengaruh Dewan Komisaris Independen, Kepemilikan Institusional  dan  Komite  Audit Terhadap  Manajemen  Laba  Dengan Variabel  Kontrol  Profitabilitas  dan Lavarage. E-Proceeding of Management , 9 (2). Indarti,  M.,  Faisal,  F.,  Yuyetta,  E.,  & Widiatmoko,  J.  (2021).  Corporate Governance  Mechanisms  and  Real Earnings Management: Evidence from Indonesia. Proceedings  of  the  First International Conference of Economics, Business & Entrepreneurship (ICEBE) . https://doi.org/10.4108/eai.1-10-
2020.2304918 Indarti, M. G. K., Faisal, F., & Yuyetta, E. N.  A.  (2023).  Quality  of  audit committee  as  a  moderating  effect between  shareholding  structure  and intellectual  capital  disclosure  in Indonesian banking companies. International  Journal  of  Applied Economics,  Finance  and  Accounting ,
16 (1),
97–105. https://doi.org/10.33094/ijaefa.v16i1.
925
Indarti, M. G. K., & Widiatmoko, J. (2021). The Effects of Earnings Management and  Audit  Quality  on  Cost  of  Equity Capital:  Empirical  Evidence  from Indonesia. Journal  of  Asian  Finance, Economics  and  Business , 8 (4). https://doi.org/10.13106/jafeb.2021.v ol8.no4.0769
Indarti,  M.  G.  K.,  Widiatmoko,  J.,  &
Pamungkas,  I.  D.  (2020).  Corporate Governance Structures and Probability  of  Financial  Distress: Evidence From Indonesia Manufacturing Companies. International  Journal  of  Financial Research , 12 (1).
https://doi.org/10.5430/ijfr.v12n1p17 4 Insyaroh, D. W., & Widiatmoko, J. (2022). Pengaruh Good Corporate Governance  Terhadap  Manajemen Laba Dan Dampaknya Terhadap Nilai Perusahaan. Jurnal  Ilmiah  Akuntansi Peradaban , VIII (1).
Jensen, M. C., & Meckling, W. H. (1976).
Theory  of  the  firm:  Managerial behavior, agency costs and ownership structure. Journal  of  Financial
Economics , 3 (4).
https://doi.org/10.1016/0304- 405X(76)90026-X Katharina, N., & Tambunan, A. V. (2022). Pengaruh Karakteristik Komite Audit dan Kualitas Audit Terhadap Manajemen Laba (Studi Empiris pada Perusahaan Manufaktur Yang
Terdaftar  di  Bursa  Efek  Indonesia  ( BEI) Periode 2018-2020). Innovative: Journal  Of  Social  Science  Research ,
2 (2).
https://doi.org/10.31004/innovative.v 2i2.6180
Lekok, W., & Febrina, A. (2021). Pengaruh
Karakteristik  Perusahaan  dan  Faktor Lainnya terhadap Praktik Manajemen Laba. Jurnal Akuntansi Dan Manajemen , 18 (02).
https://doi.org/10.36406/jam.v18i02.4
29
Mulyani,  U.  R.  (2018).  Pengaruh  Adopsi IFRS,  Good  Corporate  Governance, Asimetri  Informasi,  Dan  Ukuran Perusahaan  Terhadap  Manajemen Laba (Studi Empiris pada Perusahaan …. Accounting Global Journal . Natsir,  M.,  &  Badera,  I.  D.  N.  (2020). Pengaruh  Komite  Audit  dan  Kualitas Auditor  Eksternal  Terhadap  Praktik Manajemen Laba Perusahaan Dengan Kepemilikan Keluarga Sebagai Variabel Pemoderasi. E-Jurnal Akuntansi , 30 (1). https://doi.org/10.24843/eja.2020.v30 .i01.p09
Nurani,  K.  N.  I.,  &  Yuliati  Anik.  (2021).
Pengaruh Good Corporate
Governance, Ukuran Perusahaan Dan Kualitas  Audit  Terhadap  Manajemen Laba  (Studi  Empiris  Terhadap Perusahaan  Bumn  Yang  Tercatat  Di Bursa  Efek  Indonesia  Periode  2015- 2019). Jurnal Ilmiah MEA , 53 (3). Priharta, A., Rahayu, D. P., & Sutrisno, B. (2018).  Pengaruh  CGPI,  Kualitas Audit,  Ukuran  Perusahaan  dan Laverage  terhadap  Manajemen  Laba.
JABE  (Journal  of  Applied  Business and Economic) , 4 (4). https://doi.org/10.30998/jabe.v4i4.26 74 Purnama, D. (2017). PENGARUH PROFITABILITAS, LEVERAGE, UKURAN PERUSAHAAN, KEPEMILIKAN  INSTITUSIONAL DAN KEPEMILIKAN MANAJERIAL TERHADAP MANAJEMEN  LABA. Jurnal  Riset Keuangan  Dan  Akuntansi , 3 (1). https://doi.org/10.25134/jrka.v3i1.676 Putri,  A.  S.  (2021).  Pengaruh  Good Corporate Governance Terhadap Manajemen Laba Perusahaan. TECHNOBIZ :  International  Journal of Business , 4 (1), 15. https://doi.org/10.33365/tb.v4i1.1077
Rahmawati,  M.,  Noor  Khikmah,  S.,  &
Soraya  Dewi,  V.  (2017).  Pengaruh Kualitas  Auditor  dan  Corporate Governance  terhadap  Manajemen Laba (Studi Empiris pada Perusahaan Manufaktur  yang  Terdaftar  di  Bursa Efek  Indonesia  Periode  2011-2016). University Research Colloquium . Santi,  D.  K.,  &  Wardani,  D.  K.  (2018).
PENGARUH  TAX  PLANNING, UKURAN PERUSAHAAN, CORPORATE SOCIAL RESPONSIBILITY (CSR) TERHADAP  MANAJEMEN  LABA. Jurnal  Akuntansi , 6 (1),  11–24. https://doi.org/10.24964/ja.v6i1.536 Sari, F. K., Sukarmanto, E., & Oktaroza, M.
L.  (2021).  Pengaruh  Kualitas  Audit terhadap  Manajemen  Laba  dengan Komite  Audit  sebagai  Variabel Pemoderasi. Prosiding  Akuntansi .
https://karyailmiah.unisba.ac.id/index .php/akuntansi/article/view/23883 Savitri,  D.,  &  Priantinah,  D.  (2019).
Pengaruh leverage terhadap manajemen  laba  dengan  corporate governance sebagai variabel pemoderasi pada perusahaan
manufaktur  sektor  aneka  industri.
Nominal , VIII (2). Suaidah,  Y.  M.,  &  Utomo,  L.  P.  (2018).
PENGARUH  MEKANISME  GOOD CORPORATE GOVERNANCE DAN PROFITABILITAS TERHADAP  MANAJEMEN  LABA.
Ekonomi Dan Bisnis , 20 (2). Susanti,  L.,  &  Margareta,  S.  (2019). PENGARUH  KUALITAS  AUDIT,
LEVERAGE, DAN UKURAN PERUSAHAAN TERHADAP MANAJEMEN LABA. JSMA (Jurnal Sains  Manajemen  Dan  Akuntansi) ,
11 (1). https://doi.org/10.37151/jsma.v11i1.1 5 Tahmidi,  F.  B.,  Oktaroza,  M.  L.,  & Hartanto,  R.  (2022).  Pengaruh Kualitas  Audit  dan  Komite  Audit terhadap  Manajemen  Laba. Bandung Conference Series: Accountancy , 2 (2). https://doi.org/10.29313/bcsa.v2i2.32 36 Widianjani, N. P., & Yasa, G. W. (2020).
Pengaruh Good Corporate Governance  terhadap  Manajemen Laba oleh CEO Baru pada Perusahaan Manufaktur. E-Jurnal  Akuntansi ,
30 (1).
https://doi.org/10.24843/eja.2020.v30 .i01.p19 Widiatmoko, J., & Indarti, MG. K. (2019). Book  Tax  Differences,  Operating
Cash  Flow,  Leverage  and  Earning Persistence in Indonesia Manufacturing  Companies. Jurnal Dinamika Akuntansi , 11 (2).