## Jurnal Informatika Ekonomi Bisnis
http :// w w w. inf eb . o rg 2023 Vol. 5 N o.   2 Hal: 364-370 e-ISSN: 2714-8491

## Pengaruh Pertumbuhan Kredit terhadap Kinerja Keuangan Bank yang Terdaftar di Bursa Efek Indonesia 2019-2021
Ika Eli Nurjanah 1  , Imronudin 2
1,2 Fakultas Ekonomika dan Bisnis, Universitas Muhammadiyah Surakarta
b100190507@student.ums.ac.id 1 , imronudin@ums.ac.id 2

## Abstract
The  macroeconomic  situation  greatly  affects  the  performance  of  most  industries  including  the  banking  sector. The covid-19 pandemic  is  very  influential on banking performance because  when the real sector experiences a decline, lending will also be affected. The decline in lending will ultimately reduce the financial performance of the banking industry. This study aims to analyse the effect of credit growth on bank financial performance. The population of this study are national banks listed on the IDX. The sampling technique used purposive sampling. Based on the criteria set, there were 23 banks that became the sample of this study. The observation period was carried out  from 2019 to 2021. The collected data were analysed using  multiple regression. The results of this study indicate that non-performing loans (NPL) have a negative and significant effect on return on assets (ROA). Capital  adequacy  ratio  (CAR)  and  size  variables  partially  have  a  positive  and  significant  effect  on  ROA. However, two other variables namely Loan to deposit ratio (LDR) and loan growth have no significant effect on financial performance.
Keywords : Non Performing Loan, Capital Adequacy Ratio, Loan Deposit Ratio, Size, Loan Growth .

## Abstrak
Situasi ekonomi makro sangat berpengaruh terhadap kinerja sebagian besar industri termasuk sektor perbankan. Pandemi  covid-19  sangat  berpengaruh  terhadap  kinerja  perbankan  karena  ketika  sektor  riil  mengalami penurunan,  maka  penyaluran  kredit  juga  akan  terdampak.  Turunnya  penyaluran  kredit  pada  akhirnya  akan menurunkan  kinerja  keuangan  industri  perbankan.  Penelitian  ini  bertujuan  untuk  menganalisis  pengaruh pertumbuhan kredit terhadap kinerja keuangan bank. Populasi penelitian ini adalah bank nasional yang terdaftar di  BEI.  Teknik  pengambilan  sampel  menggunakan purposive  sampling .  Berdasarkan  kriteria  yang  ditetapkan, ada 23 bank yang menjadi sampel penelitian ini. Periode pengamatan dilakukan dari tahun 2019 sampai dengan 2021. Data yang terkumpul dianalisis  menggunakan regresi  berganda. Hasil penelitian  ini  menunjukkan  bahwa Non  performing  loan (NPL)  berpengaruh  negatif  dan  signifikan  terhadap Return  on  assets (ROA).    Variabel Capital adequacy ratio (CAR) dan size secara parsial berpengaruh positif dan signifikan terhadap ROA. Namun demikian  dua  variabel  lain  yaitu Loan  to  deposit  ratio (LDR)  dan  loan  growth  tidak  berpengaruh  signifikan terhadap kinerja keuangan.
Kata  Kunci :  Kredit  Bermasalah,  Rasio  Kecukupan  Modal,  Rasio  Simpanan  Kredit,  Ukuran,  Pertumbuhan kredit.
INFEB is licensed under a Creative Commons 4.0 International License.

## 1. Pendahuluan
Bank  memiliki  peranan  penting  dalam  mendorong pertumbuhan  ekonomi  yaitu  dengan  memobilisasi simpanan  dan  pinjaman  [ 1 ].  Dari  simpanan  yang diberikan masyarakat, bank menyalurkan dalam bentuk pinjaman.  Pinjaman  yang  diberikan  umumnya  dapat membantu  masyarakat  atau  pelaku  usaha  yang membutuhkan dana.
Pandemi  Covid-19  yang  muncul  pada  beberapa  tahun lalu  mengguncang  perekonomian  di  berbagai  negara termasuk Indonesia [ 2 ]. Hal ini disebabkan penyebaran corona  virus  yang  bermula  di  Wuhan,  China  [ 3 ]. Penyebaran  virus  yang  begitu  cepat  sehingga  banyak
korban  yang  terinfeksi.  Akibatnya  tidak  sedikit  orang yang  terinfeksi  meninggal.  Lalu  dari  kejadian  itu pemerintah  membuat  kebijakan  untuk  masyarakat  agar senantiasa  tetap  berada  di  rumah  jika  tidak  ada kepentingan yang mengharuskan keluar rumah. Namun jika keluar rumah masyarakat dihimbau untuk memakai masker, jaga jarak dan mencuci tangan.
Ketakutan  masyarakat  akan  Covid-19  menjadikan tinggal di rumah adalah suatu pilihan demi keselamatan [ 4 ].  Akibatnya  kegiatan masyarakat  berkurang, termasuk  aktivitas  berkunjung  ke  mall  untuk  belanja ataupun  berwisata  yang  berakibat  lebih  lanjut  pada penurunan ekonomi  secara agregat.  Turunnya  aktivitas ekonomi  berdampak  pada  penurunan  pendapatan  baik bagi  individu  maupun  dunia  usaha  yang  berangsur-
angsur  menjadikan  beberapa  usaha  merugi  bahkan sampai  bangkrut.  Usaha  Tenun  Troso  Jepara  menurun dikarenakan  adanya  Covid-19,  sehingga  menyebabkan keterlambatan  dalam  pengiriman  bahan  baku  yang menjadi  masalah  karena  pemerintah  menerapkan Pembatasan  Sosial  Berskala  Besar  (PSBB)  diberbagai daerah  dan  menyebabkan  supplier  bahan  baku  tidak maksimal  dalam  pengirimannya.  Apabila  pengiriman bahan  baku  mengalami  keterlambatan,  maka  jumlah produksi  akan  menurun  dan  ini  akan  berimbas  pada pendapatan  UMKM  Tenun  Troso  Jepara  juga mengalami  penurunan.  Sementara  dalam  pengelolaan usaha terkadang tidak  lepas dari  modal pinjaman  yang diberikan oleh pihak debitur  yaitu bank. Hal  itu sangat berdampak bagi para UMKM sehingga pemerintah pun mengeluarkan kebijakan restrukturisasi agar masyarakat tetap dapat membayar hutangnya dan tidak terjadi  kredit  macet  yang  tertera  dalam  peraturan  OJK No. 11/PJOK.03/2020 [ 5 ].
Salah  satu  elemen  yang  mempengaruhi  bank  adalah kredit  macet,  atau  biasa  disebut  dengan  NPL  ( non- performing loan ). NPL merupakan salah satu indikator kunci  kinerja  lembaga  keuangan.  NPL  adalah  kondisi ketidaksanggupan  nasabah  untuk  membayar  sebagian maupun  keseluruhan  kewajibannya  ke  bank  sesuai yang dijanjikan sebelumnya [ 6 ]. Bank akan mengalami kesulitan untuk menghasilkan keuntungan jika memiliki  kredit  macet.  Oleh  karena  itu,  bank  harus memiliki  modal  yang  cukup  untuk  menjaga  aset  yang mengandung  risiko  penyaluran  kredit  [ 7 ].  Selanjutnya perkembangan outstanding kredit restrukturisasi Covid- 19 disajikan pada Gambar 1.

## Gambar 1. Perkembangan Outstanding Kredit Restrukturisasi COVID-19 (Rp Triliun)
Kinerja  kredit  perbankan  terus  menurun  hingga  Maret 2021.  Kredit  perbankan  semakin  menurun,  sebesar  - 4,13% year-on-year (yoy)  [ 8 ]. Penurunan pada  tingkat ini belum terlihat selama lebih dari dua puluh tahun [ 9 ]. Kajian  Bank  Indonesia  menunjukkan  optimisme terhadap aktivitas perusahaan dan kebutuhan keuangan ke depan, namun penurunan kredit justru semakin cepat pada  kuartal  pertama  tahun  ini.  Seperti  yang ditunjukkan  oleh  distribusi  ketiga  jenis  pinjaman, pinjaman  modal  kerja  menjadi  yang  teratas  pada kuartal  pertama  tahun  2020,  meskipun  banyak perusahaan  menunjukkan  tanda-tanda  optimisme  baru untuk memperluas operasi komersial mereka [ 10 ].
Pinjaman  modal  kerja  bank  umum  diharapkan  dapat mendorong  kegiatan  ekonomi,  dan  sektor  riil  negara harus  dapat  memanfaatkan  kredit  yang  disalurkan
dengan  baik  [ 11 ].  Dukungan  permodalan  dan  akses kredit  dipandang  dapat  membantu  masyarakat  dan pemerintah  dalam  hal  pertumbuhan  ekonomi,  dan pendekatan  ini  ditempuh  dalam  rangka  pemberdayaan pengembangan  usaha  dan  ekonomi  lokal  [ 12 ]. Pinjaman  modal  yang  disalurkan  pun  mengandung dana  simpanan  dari  masyarakat  yang  kelebihan  dana sehingga  disimpan  di  bank.  Simpanan  tersebut  dapat berupa  giro,  deposit  dan  tabungan  yang  merupakan komponen dari loan to deposit ratio [ 13 ].
Dalam  konteks  usaha  yang  telah  bangkrut  pun menjadikan  para  karyawannya  di  PHK  (pemutusan hubungan  kerja)  menjadikan  karyawan  yang  tidak memiliki dana darurat yang cukup  memilih  meminjam dana  di  bank  untuk  memenuhi  kebutuhan  disaat pandemic [ 14 ]. Pinjaman itu dapat diperoleh masyarakat  sesuai  dana  yang  dibutuhkan  dan disesuaikan  dengan  jaminan  [ 15 ].  Namun  tidak  semua bank  dapat  meminjamkan  dana  dalam  jumlah  besar. Hal  itu  tergantung  pula  pada  ukuran  Bank  yang  akan mendanai pinjaman [ 16 ]. Oleh karena itu penelitian ini bertujuan  menganalisis  pengaruh  pertumbuhan  kredit terhadap kinerja keuangan perbankan di Indonesia pada tahun 2019-2021 .

## 2. Metode Penelitian
Populasi  adalah  wilayah  generalisasi  yang  terdiri  atas obyek  atau  subjek  yang  mempunyai  kualitas  dan karakteristik  tertentu  yang    ditetapkan  oleh  peneliti untuk  dipelajari  dan  kemudian  ditarik  kesimpulanya [ 17 ]. Populasi penelitian ini yaitu bank yang terdaftar di bursa  efek  Indonesia  pada  tahun  2019-2021.  Informasi ini  dikumpulkan  dengan  menggunakan  data  sekunder berupa  dokumen  dari  laporan  tahunan  bank-bank  yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia di situs resmi masing- masing  bank  [ 18 ].    Sampel  merupakan  bagian  yang mewakili  populasi.  Sampel  adalah  bagian  dari  jumlah dan  karakteristik  yang  dimiliki  oleh  populasi  tersebut [ 19 ].  Sampel  penelitian  ini  terdiri  dari  23  bank  yang terdafatar  di  Bursa  Efek  Indonesia  yang  mewakili perbankan  di  seluruh  Indonesia. Purposive  sampling adalah  teknik  yang  digunakan  dalam  pengambilan sampel [ 20 ]. Strategi pengambilan sampel dari populasi acak  dengan  menggunakan  kriteria  tertentu  dikenal dengan istilah purposive sampling. Sehingga bank yang tidak  memiliki  data  yang  dibutuhkan  dikeluarkan  dari sampel.
Penelitian  ini  adalah  penelitian  kuantitatif  yang  mana perolehan  data  berupa  angka-angka  yang  dianalisis dengan  mengkorelasikan  variabel  independen  dan variabel  dependen.  Variabel  dependen  yaitu  kinerja keuangan  yang  diproksikan  dengan  ROA  sementara variabel independen berupa NPL, CAR, LDR, size dan loan  growth .  ROA  merupakan  rasio  yang  digunakan untuk  mengukur  kemampuan  manajemen  bank  dalam memperoleh  profitabilitas  dan  mengelola  tingkat efisiensi usaha secara keseluruhan. Semakin besar nilai rasio  ini  menunjukkan  tingkat  rentabilitas  usaha  bank semakin baik atau sehat.
Penelitian  ini  menggunakan  data  panel  sehingga  perlu adanya  pemilihan  model.  Tiga  model  antara  lain common effect model (CEM), fixed effect model (FEM) dan random effect model (REM). Perlu pengujian untuk pemilihan  model  yang  tepat.  Pertama,  uji  chow  yang dipergunakan  untuk  menentukan  teknik  regresi  data panel mana yang tepat antara fixed Effect atau common Effect .  Berikut  ini  hipotesis  penelitian  uji  chow  adalah Ho  adalah Common  Effect  Model ,  Ha  adalah Fixed Effect Model.
Asumsi yang mendasarinya adalah α = 0,05. Ho ditolak dan Ha diterima jika nilai probabilitas chi-square cross- section  lebih  kecil  dari  0,05.  Ha  ditolak  dan  Ho diterima  jika  nilai probabilitas  chi-square cross-section lebih  besar  dari  0,05.  Uji  hausman,  yang  bertujuan untuk  menentukan  apakah model  fixed  effect atau random  effect yang  lebih  unggul,  adalah  uji  kedua. Hipotesis  nol  dari  uji  hausman  adalah  Ho  adalah Random Effect Model , Ha  adalah Fixed  Effect  Model . Asumsi yang digunakan α = 0,05. Jika nilai probabilitas cross-section random > 0,05  maka  ho diterima dan Ha ditolak.  Sebaliknya  jika  nilai  probabilitas  cross-section random  <  0,05  maka  Ha  diterima  dan  Ho  ditolak.  Uji yang  ketiga  adalah  uji  langrange  multiplier  bertujuan untuk  memilih  model  mana  yang sebaiknya digunakan antara  random  effect  atau  common  effect.  Berikut  ini hipotesis  yang  digunakan  untuk  melakukan  uji langrange  multiplier  adalah  Ho  adalah Random  Effect Model , Ha adalah Common Effect Model .
Asumsi yang digunakan α = 0,05. Jika nilai probabilitas Breusch-pagan  <  0,05  maka  Ho  diterima  dan  Ha ditolak  sebaliknya  jika  nilai  probabilitas  Breusch- pagan > 0,05 maka Ha diterima dan Ho ditolak.  Selain pengujian  model  terdapat  juga  uji  asumsi  klasik  untuk mengetahui  ketepatan  model  terpilih.  Pertama,  uji normalitas  untuk  mengetahui  apakah  dalam  model regresi  terdapat  variabel  pengganggu  yang  memiliki distribusi normal atau tidak. Pengujian dalam penelitian menggunakan  uji Jarque-Bera. Dengan  rumusan hipotesis  sebagai  berikut  adalah  H0:  nilai  residual terdistribusi  dengan  normal,  H1:  nilai  residual  tidak terdistribusi dengan normal.
Jika  nilai  probabilitas  dari  uji Jaque-Bera >0,05  maka H0  diterima  dan  H1  ditolak.  Sedangkan  jika  hasil  uji Jaque-Bera <  0,05  H0  ditolak  dan  H1  diterima  yang artinya  data  tidak  terdistribusi  secara  normal.  Untuk melihat  apakah  model  regresi  ditemukan  adanya korelasi  antara  variabel  independen,  lakukan  uji multikolinearitas  yang  kedua.  Terdapat  masalah multikolinearitas  jika  terdapat  korelasi.    Masalah multikolinearitas  ada  jika  korelasi  antara  variabel independen terlalu tinggi atau melebihi 0,08. Sementara itu,  jika  kurang  dari  0,08,  tidak  ada  masalah multikolinearitas  pada  variabel  tersebut.  Kedua,  uji multikolinieritas  untuk  menguji  apakah  model  regresi ditemukan  adanya  korelasi  antar  variabel  bebas (independen).  Apabila  ada  korelasi  maka  terdapat problem  multikolinerita .    Apabila  terdapat  korelasi antar  variabel  independen  cukup  tinggi  atau  melebihi 0,08 maka terjadi masalah multikolinieritas. Sedangkan
apabila  kurang  dari  0,08  maka  variabel  tersebut terbebas dari masalah multikolinieritas.
Uji  ketiga  adalah  uji  heteroskedastisitas,  yang menentukan  apakah  dalam  model  regresi  terjadi ketidaksamaan  varians  dari  residual  satu  pengamatan ke  pengamatan  yang  lain.  Dalam  penelitian  ini, digunakan  uji  Glejser,  yang  meregresikan  nilai  absolut variabel  penjelas  terhadap  residual  dari  model  yang diestimasi.  Nilai  probabilitas  masing-masing  variabel independen  menunjukkan  adanya  heteroskedastisitas. Tidak  terjadi  heteroskedastisitas  jika  nilai  probabilitas lebih besar dari 0,05.
Untuk  mengetahui  pengaruh  variabel  independen terhadap  dependen,  diperlukan  pengujian  asumsi- asumsi  berikut  ini  adalah  Uji signifikansi  simultan (uji statistik  F)  untuk  melihat  apakah  model  regresi  dapat diterapkan. Tingkat signifikansi penelitian ini ditetapkan sebesar 0,05. Model regresi memiliki tingkat kecocokan model yang layak jika nilai F signifikan<0,05.  Model  regresi  memiliki  tingkat kecocokan  model  yang  kurang  baik  jika  nilai  F signifikan > 0,05. Koefisien determinasi (R 2 ) mengukur seberapa  baik  model  dapat  menerangkan  variasi variabel  dependen  penelitian.  Statistik  uji  t  Untuk memastikan apakah masing-masing variabel independen  memiliki  pengaruh  yang  besar  terhadap variabel  dependen,  koefisien  determinasi  berkisar antara  0  sampai  dengan  1.  Terdapat  pengaruh  antara variabel  independen  dengan  variabel  dependen  dalam penelitian  jika probabilitas  nilai t lebih kecil dari  0,05. Sebaliknya,  tidak  terdapat  hubungan  antara  variabel independen dengan  variabel dependen  jika probabilitas nilai t lebih besar dari 0,05.
Dampak  tidak  wajarnya  rasio  NPL  yaitu  kehilangan kesempatan  untuk  memperoleh  pendapatan  dari  kredit, maka  hal  itu dapat mengurangi  laba dan  memperburuk profitabilitas  bank.  Sehingga  apabila  tingkat  NPL semakin  tinggi  dapat  mengurangi  profitabilitas  bank. Begitu  pun  sebaliknya  jika  tingkat  NPL  rendah  maka kualitas kredit bank dalam kondisi baik untuk mencapai profitabilitas  yang  tinggi.  NPL  berpengaruh  positif signifikan  terhadap  kinerja  keuangan  (ROA).  NPL tidak berpengaruh signifikan terhadap kinerja keuangan (ROA).    Berdasarkan  hasil  penelitian  terdahulu,  maka dapat  dirumuskan  hipotesis  yang  digunakan  untuk mengetahui  hubungan  NPL  terhadap  kinerja  keuangan (ROA)  yaitu  sebagai  berikut:  H1:  NPL  ( Non Performing  Loan )    berpengaruh  negatif  terhadap kinerja keuangan
Kecukupan  modal  merupakan  kemampuan  dalam memenuhi  modal  untuk  menutup  terjadinya  kerugian kredit  pada  perbankan.  Rasio  yang  digunakan  dalam menilai  tingkat  kecukupan  modal  yaitu  CAR.  CAR tidak  berpengaruh  terhadap  kinerja  keuangan  (ROA). Berbeda  dari  penelitian  CAR  berpengaruh  negatif terhadap  profitabilitas.  Dari  penelitian  terdahulu tersebut,  maka  dirumuskan  hipotesis  adalah  H2:  CAR ( Capital Adequacy Ratio ) berpengaruh negatif terhadap kinerja keuangan.
LDR  merupakan  rasio  untuk  mengukur  perbandingan jumlah  kredit  yang  diberikan  dengan  jumlah  dana  dari masyarakat dan modal sendiri. Semakin tinggi rasio ini mencerminkan  jumlah  kredit  yang  diberikan  lebih maksimal,  sebaliknya  jika  nilai  rasio  ini  rendah  maka diangap  kurangnya  efektifitas  bank  dalam  penyaluran kredit.  LDR  berpengaruh  positif  terhadap  profitabilitas (ROA).  LDR  memiliki  pengaruh  tidak  signifikan terhadap profitabilitas (ROA). Dari penelitian terdahulu tersebut,  maka  diperoleh  hipotesis  adalah  H3:  LDR ( Loan  to  Deposit  Ratio )  berpengaruh  positif  terhadap kinerja keuangan.
Size (ukuran) merupakan gambaran besar ataupun kecil suatu  perusahaan  yang  dinyatakan  dengan  total  assets. Dalam  hal  ini  perusahaan  yang  ukuranya  besar menunjukkan  perkembangan  perusahaan  yang  baik kedepanya,  hal  tersebut  membuat  respon  positif  dari para investor dalam pembelian saham. Jika permintaan saham  tinggi,  maka  harga  saham  pun  ikut  tinggi sehingga  mendatangkan profitabilitas  yang tinggi  pula. Semakin  besar  ukuran  perusahaan  maka  perusahaan dapat  dikatakan  baik  melalui  kemampuan  untuk mengelola  aset  perusahaan  dan  karenanya  akan meningkatkan  kinerja  perusahaan.  Ukuran  tidak berpengaruh  secara  signifikan  terhadap  ROA.  Size berpengaruh  positif  terhadap  kinerja  keuangan  yang diproyeksikan  dengan  ROA.  Dari  penelitian  terdahulu tersebut  dapat  ditarik  hipotesis  adalah  H4:  Size berpengaruh positif terhadap kinerja keuangan.
Pemberian  kredit  merupakan  langkah  yang  diberikan bank untuk mendorong pertumbuhan ekonomi masyarakat.  Langkah  tersebut  dilakukan  dengan pemberian bantuan modal untuk memenuhi kebutuhannya melalui kredit. Kredit umumnya dijadikan sebagai sumber pendapatan utama pada bank sehingga menjadi harapan bank untuk dapat memberikan  dampak  positif  terhadap  profitabilitas. Meningkatnya permintaan kredit, maka terjadi peningkatan  keuntungan  pada  bank  karena  mendapat hasil dari bunga pinjaman yang diberikan. Pertumbuhan kredit  berpengaruh  negatif  tidak  signifikan  terhadap profitabilitas.  Tingkat pertumbuhan kredit berpengaruh signifikan  terhadap  profitabilitas.  Pertumbuhan  kredit berdampak  positif  terhadap  ROA.  Sehingga  dari penelitian-penelitian di atas ditarik hipotesis adalah H5: Pertumbuhan  kredit  berpengaruh  positif  terhadap kinerja  keuangan.  Selanjutnya  kerangka  pemikiran ditampilkan pada Gambar 2.

## 3. Hasil dan Pembahasan
Hasil  Analisis  Data  dalam  Pemilihan  Model  Regresi Data Panel yaitu hasil uji Chow disajikan pada Tabel 1, uji  Hausman  disajikan  pada  Tabel  2.  Hasil  Uji Langrange Multiplier disajikan pada Tabel 3.
Tabel 1. Uji Chow Effects Test Statistic d.f. Prob. Cross-section F 8.996381 (22,41) 0.0000 Cross-section Chi-square 121.61652 22 0.0000 Tabel 2. Uji Hausman Test Summary Chi-Sq. Statistic Chi-Sq. d.f. Prob. Cross- section random 7.340593 5 0.1965 Tabel 3. Uji Langrange Multiplier Test Hypothesis Cross-section Time Both Breusch-Pagan 27.69577 0.327004 28.02277 (0.0000) -0.5674 (0.0000)
Uji chow digunakan untuk menentukan model Common Efect atau Fixed  eEfect yang  paling  tepat  untuk digunakan  dalam  mengestimasi  data  panel .  Dasar pengambilan  keputusan:  (1)  Jika  nilai  probabilitas untuk cross-section  chi-square >  nilai  signifikan  0,05 makan  H 0 diterima,  sehingga  model  yang  digunakan adalah Common Effect Model , (2) Jika nilai probabilitas untuk cross-section  chi-square <  nilai  signifikan  0,05 makan  H A diterima,  sehingga  model  yang  digunakan adalah  Fixed  Effect  Model. Berdasarkan  Tabel  1,  nilai probabilitas chi-square pada  uji  sebesar  0.0000  yang berarti  nilai  tersebut  <  0.05  maka  Ho  ditolak  dan  Ha diterima.
Sehingga  dapat  ditarik  kesimpulan  bahwa  model  yang terpilih  pada  uji chow adalah fixed  effect  model . Selanjutnya terdapat  uji  hausman pada  Tabel 2 dengan nilai probabilitas 0.1965 > 0.05 artinya Ho diterima dan Ha  di  tolak.  Oleh  karena  itu  model  REM  dipilih. Berikutnya  uji  langrange  multiplier  pada  Tabel  3 dengan  nilai breusch-pagan 0.0000  <  0.05  berarti  Ho diterima  dan  Ha  di  tolak.  Model  terpilih  dalam  uji  ini adalah  REM.  Namun  setelah  di  uji  baik  model  FEM maupun  model  REM  terjadi  masalah  adanya  distribusi residual  yang  tidak  normal.  Sebaliknya  model  CEM residual  regresi  memenuhi  asumsi  klasik  yaitu berdistribusi  normal.  Oleh  karena  itu  peneliti  memilih model common effect model (CEM).
Berdasarkan Analisis data,  Hasil regresi common effect model .  Diperoleh  model  regresi  adalah  ROA=  - 9.559227  –  0.359858*NPL  +  0.027011*CAR  + 0.000263*LDR  +  0.354087*SIZE  +  0.008429*LG  + e i t. Penjelasan persamaan linier data panel di atas yaitu Apabila  nilai  konstanta  (α)  negatif  9.559227  artinya NPL,  CAR,  LDR,  SIZE  dan  GROWTH  bernilai  nol,
maka  nilai  konstanta  kinerja  keuangan  bank  (ROA) sebesar  -9.559227.  Koefisien  regresi  variabel  NPL bernilai negatif menunjukkan terjadinya hubungan yang berlawanan  antara variabel  NPL dengan  variabel  ROA sehingga  apabila  NPL  meningkat  satu  persen,  maka ROA  akan  mengalami  penurunan  sebesar  0.359858% dengan  asumsi  nilai  variabel  lain  adalah  konstan. Koefisien  regresi  variabel  CAR  bernilai  positif menunjukkan  terjadinya  hubungan  yang  searah  antara variabel  CAR  dengan  variabel  ROA.  Sehingga  apabila CAR  meningkat  satu  persen,  maka  ROA  akan mengalami  kenaikan  sebesar  0.027011%  dengan asumsi  nilai  variabel  lain  adalah  konstan.  Koefisien regresi  variabel  LDR  bernilai  positif  menunjukkan terjadinya  hubungan  yang  searah  antara  variabel  LDR dengan  variabel  ROA.  Sehingga  apabila  LDR meningkat  satu  persen,  maka  ROA  akan  mengalami kenaikan  sebesar  0.000263  dengan  asumsi  nilai variabel lain adalah konstan. Koefisien regresi variabel SIZE bernilai positif menunjukkan terjadinya hubungan yang  searah  antara  variabel  SIZE  dengan  variabel ROA.  Sehingga  apabila  SIZE  meningkat  satu  persen, maka  ROA  akan  mengalami  kenaikan  sebesar 0.354087%  dengan  asumsi  nilai  variabel  lain  adalah konstan.
Koefisien  regresi variabel  LG bernilai  positif menunjukkan  terjadinya  hubungan  yang  searah  antara variabel  LG  dengan  variabel  ROA.  Sehingga  apabila LG meningkat satu persen, maka ROA akan mengalami kenaikan  sebesar  0.008429%  dengan  asumsi  nilai variabel  lain  adalah  konstan.  Berdasarkan  koefisien regresi  data  panel  dari  ke  lima  variabel  independen dalam penelitian dapat ditarik kesimpulan bahwa SIZE memiliki nilai koefisien regresi terbesar yaitu 0.354087 sehingga  dapat  dikatakan  SIZE  merupakan  variabel yang paling dominan yang berpengaruh dengan kinerja keuangan  yang di proksikan dengan ROA.  Selanjutnya Hasil Uji normalitas disajikan pada Gambar 3.
0 2 4 6 8 10 12 14 -1.5 -1.0 -0.5 0.0 0.5 1.0 1.5 2.0 Series: Standardized Residuals Sample 2019 2021
Observations 69 Mean -3.88e-15
Median -0.126837 Maximum 2.122898 Minimum -1.467733 Std. Dev. 0.786799 Skewness 0.443891
Kurtosis 2.887372
Jarque-Bera 2.302426
Probability 0.316253

## Gambar 3. Uji Normalitas
Berdasarkan  Gambar  3  ,  menunjukkan  bahwa  residual data  telah  terdistribusi  normal.  Hal  ini  terlihat  pada nilai  probabilitas  yaitu  sebesar  0.316253.  Nilai probabilitas  tersebut  lebih  besar  dari  pada  0,05 sehingga dapat ditarik kesimpulan  bahwa residual  data telah  terdistribusi  normal.  Selanjutnya  hasil  uji multikolinieritas disajikan pada Tabel 4.
Tabel 4. Uji Multikolinieritas NPL CAR
LDR SIZE LG NPL 1 -0.01002 -0.02089 -0.05956 -0.12086 CAR -0.01002 1 -0.54774 -0.39448 -0.12483 LDR -0.02089 -0.54774 1 0.338068 0.00988 SIZE -0.05956 -0.39448 0.338068 1 -0.03198 LG -0.12086 -0.12483 0.00988 -0.03198 1
Syarat  dalam  pengujian  multikolinieritas  yaitu  dengan melihat  koefisien  korelasinya.  Jika  koefisien  cukup tinggi  diatas  0,8  maka  dapat  diduga  terdapat  masalah multikolinieritas  pada  model  penelitian  begitupun sebaliknya.  Cara  melihat  masalah  multikolinieritas dapat  dilakukan  dengan  menggunakan correlation matrix seperti  yang  tertera  dalam  Tabel  4  yang menunjukkan  bahwa  tidak  terdapat  koefisien  yang tinggi  antar  variabel  bebas  sebab  tidak  melebihi  angka 0.8 oleh karena itu dapat disimpulkan model penelitian ini terbebas dari  masalah  multikolinieritas. Selanjutnya hasil uji heteroskedastisitas disajikan pada Tabel 5.
Tabel 5. Uji Heteroskedastisitas
Variable  Coefficient  Std. Error t-Statistic Prob. C 0.200810 1.184180 0.169578 0.8659 NPL -0.060905  0.039577 -1.538881 0.1288 CAR 0.013568 0.006952 1.951575 0.0554 LDR -0.005586  0.003945 -1.415903 0.1617 SIZE 0.021106 0.033714 0.626022 0.5336 LG 0.003065 0.002475 1.238509 0.2201
Berdasarkan  hasil  uji  heteroskedastisitas  pada  Tabel  5 menunjukkan bahwa probabilitas koefisien variabel X1 (NPL)  sebesar  0.1288  >0.05,  variabel  X2  (CAR) sebesar  0.0554  >0.05,  variabel  X3  (LDR)  sebesar 0.1617  >0.05,  variabel  X4  (SIZE)  sebesar  0,5336  dan variabel  X5  (LG)  sebesar  0.2201.  Maka  dapat disimpulkan  bahwa  seluruh  variabel  independent menunjukkan  nilai  probabilitas  koefisien  yang  lebih besar  dari  nilai  signifikan  0.05  sehingga  penelitian  ini terbebas  dari  masalah  heteroskedastisitas.  Selanjutnya hasil uji hipotesis disajikan pada Tabel 6.
Tabel 6. Uji Hipotesis
Variable Coefficient Std. Error t-Statistic Prob. C -9.559227 2.186504 -4.371922 0.0000 NPL -0.359858 0.073077 -4.924389 0.0000 CAR 0.027011 0.012837 2.104108 0.0394 LDR 0.000263 0.007285 0.036066 0.9713 SIZE 0.354087 0.062251 5.688025 0.0000 LG 0.008429 0.004570 1.844661 0.0698 R-squared 0.512852 Mean dependent var 1.482319 Adjusted R- squared 0.474190 S.D. dependent var 1.127285 S.E. of regression 0.817426 Akaike info criterion 2.517628 Sum  squared resid 42.09563 Schwarz criterion 2.711898 Log likelihood -80.85815 Hannan-Quinn criter. 2.594701 F-statistic 13.26484 Durbin-Watson stat 0.628277 Prob(F- statistic) 0.000000
Berdasarkan  Tabel  6,  menunjukkan  bahwa  nilai probabilitas  F  statistik  sebesar  0.000000  <  0.05 sehingga  dapat  disimpulkan  bahwa  terdapat  pengaruh antara  variabel  independen  yaitu  NPL,  CAR,  LDR, SIZE  dan  LG  terhadap  variabel  dependen  yaitu  ROA. Sementara  pada  Tabel  6,  nilai  koefisien  determinasi (Adjusted R 2 )  sebesar 0,474190 atau 47.419%. Berarti dalam  hal  ini  variabel  independen  seperti  NPL,  CAR, LDR, SIZE dan LG mampu menjelaskan pengaruh atau variasi  tingkat  variabel  dependen  yaitu  kinerja keuangan  bank.  Sedangkan  sisanya  yaitu  sebesar 52,581%    yang  merupakan  besarnya  kemampuan variabel lain yang tidak dijelaskan dalam penelitian ini.
Berdasarkan  hasil  olah  data  statistic  diketahui  bahwa variabel  NPL  yang  dibuktikan  dengan  hasil  nilai  t sebesar  -4.924389  dengan  nilai  kinerja  keuangan  yang diproksikan  dengan  ROA  sebesar  0.0000  <  0.05  yang artinya  NPL  berpengaruh  negatif  terhadap  kinerja keuangan  bank.  Hasil  tersebut  menjelaskan  bahwa variabel  independen  bernilai  negatif  yang  artinya  NPL atau  kredit  macet  memberikan  pengaruh  negatif terhadap ROA. Hal tersebut mengindikasikan jika nilai NPL  meningkat  maka  nilai  ROA  akan  menurun. Begitupun  sebaliknya  jika  nilai  NPL  menurun  maka nilai  ROA  meningkat  sehingga  akan  berdampak  pada meningkatnya laba pada bank.
Kinerja  keuangan  (ROA).  Sehingga  hipotesis  yang dirumuskan  sesuai  dengan  hasil  penelitian  bahwa hipotesis didukung. Berdasarkan hasil olah data statistic dapat  diketahui  bahwa  variabel  CAR  yang  dibuktikan dengan  hasil  nilai  t  sebesar  2.104108  dan  dengan  nilai kinerja keuangan sebesar 0.0394 < 0.05 yang  memiliki arti  bahwa  CAR  berpengaruh  positif  terhadap  kinerja keuangan  bank.  Rasio  CAR  menunjukkan  tingkat kecukupan modal yang dimiliki bank untuk menampung  adanya  resiko  kerugian  yang  mungkin dihadapai  bank.  CAR  berpengaruh  positif  terhadap kinerja keuangan bank menjelaskan bahwa penggunaan modal  yang  tinggi  akan  berpengaruh  tingginya profitabilitas.  Begitu  pula  sebaliknya  jika  CAR  rendah maka  profitabilitas  juga  rendah.  CAR  berpengaruh negatif terhadap profitabilitas. Sehingga  hipotesis yang dirumuskan tidak di sesuai dengan penelitian atau tidak di dukung.
Berdasarkan  olah  data  statistic  yang  dapat  diketahui bahwa  hasil  nilai  t  statistic  LDR  sebesar  0.036066 dengan  probabilitas  sebesar  0.9713  >0.05  yang  artinya LDR  tidak  berpengaruh  terhadap  kinerja  keuangan yang  diproksikan  melalui  ROA.  Pada  penelitian  ini menunjukkan  jika LDR  mengalami penurunan ataupun peningkatan  tidak  memiliki  pengaruh  terhadap  ROA. LDR  memiliki  pengaruh  tidak  signifikan  terhadap profitabilitas  (ROA).  Namun  tidak  sesuai  dengan hipotesis yang dirumuskan.
Berdasarkan  olah  data  statistik  yang  didapat  diketahui bahwa  variabel  size  memiliki  hasil  t  statistic  sebesar 5.688025  dengan  probabilitas  sebesar  0.0000  yang artinya ukuran perusahaan berpengaruh positif terhadap kinerja  keuangan  yang  diproksikan  dengan  ROA. Perusahaan  besar  umumnya  mempunyai  manajemen
yang  bagus  dan  pengalaman  yang  panjang  dalam mengelola  aset.  Manajemen  yang  bagus  mampu mengelola  aset  secara  efisien  sehingga  menekan  biaya yang  pada  akhirnya  akan  meningkatkan  profit.  Size berpengaruh  positif  terhadap  kinerja  keuangan  yang diproksikan  dengan  ROA.  Sehingga  hipotesis  yang dirumuskan sesuai dengan penelitian atau di dukung.
Berdasarkan  olah  data  statistic  yang  dilakukan  dapat diketahui  bahwa  nilai  t  statistic  pada  LG  sebesar 1.844661  dan  probabilitas  sebesar  0.0698>0.05  yang artinya pertumbuhan kredit tidak berpengaruh terhadap kinerja  keuangan.  Namun  demikian  loan  growth berpengaruh  positif  terhadap  kinerja  keuangan  pada taraf signifikansi 10%. Artinya jika pertumbuhan kredit mengalami kenaikan maupun penurunan tidak mempengaruhi  kinerja  keuangan  bank.  Pertumbuhan kredit  berdampak  positif  terhadap  ROA.  Sehingga hipotesis yang dirumuskan peneliti tidak didukung.

## 4. Kesimpulan
Pada  penelitian  ini  disimpulkan non  performing  loan berpengaruh  negatif  terhadap  kinerja  keuangan  pada tahun  2019-2021. Capital  adequacy  ratio berpengaruh positif  terhadap  kinerja  keuangan  bank  pada  tahun 2019-2021. Loan  to  deposit  ratio tidak  berpengaruh terhadap kinerja keuangan bank pada tahun 2019-2021. Size berpengaruh  positif  terhadap  kinerja  keuangan bank  pada  tahun  2019-2021. Loan  growth tidak berpengaruh  terhadap  kinerja  keuangan  bank  pada tahun 2019-2021. Oleh karena itu perbankan harus bisa menekan angka kredit macet (NPL) dengan memperketat standart kredit. Namun demikian dari sisi pemasaran  perbankan  harus  meningkatkan  jumlah penyaluran  kredit  yang  ditunjukkan  dengan  naiknya LDR.  Untuk  mendukung  peningkatan  penyaluran kredit tentu  saja  modal  bank  yang  ditunjukkan  dengan CAR harus cukup. Berdasarkan dari hasil pembahasan, kesimpulan dan keterbatasan. Peneliti perlu memberikan  saran  guna  menyempurnakan  hasil penelitian selanjutnya.

## Daftar Rujukan
[1] Bhowmik,  P.  K.,  &  Sarker,  N.  (2021).  Loan  Growth  And  Bank Risk:  Empirical  Evidence  From  SAARC  Countries. Heliyon, 7 (5). DOI: https://doi.org/10.1016/j.heliyon.2021.e07036 .
[2] Budiman,  N.  A.,  Indaryani,  M.,  &  Mulyani,  S.  (2020).  Dampak Covid-19 dan Pemanfaatan Insentif Pajak terhadap Keberlangsungan  Usaha  pada  UMKM  Tenun  Troso  Jepara. Jurnal  Manajemen  dan  Keuangan,  9 (3),  276–285.  DOI: https://doi.org/10.33059/jmk.v9i3.3035 .
[3] Maryadi,  E.  (2017).  Analisis  Pengaruh  Capital  Adequacy  Ratio (CAR) dan Operational Efficiency Ratio (OER) terhadap Return On  Assets  (ROA)  (Studi  Pada  Bank  Umum  Syariah  Devisa  Di Indonesia). E-Journal  Perdagangan  Industri  dan  Moneter,  4 (1). DOI: https://doi.org/10.22437/pim.v4i1.4161 .
[4] Azzahra,  A.  S.,  &  Wibowo,  N.  (2019).  Pengaruh  Firm  Size  dan Leverage  Ratio  Terhadap  Kinerja  Keuangan  pada  Perusahaan Pertambangan. Jurnal  Wira  Ekonomi  Mikroskil,  9 (1),  13–20. DOI: https://doi.org/10.55601/jwem.v9i1.588 .
[5] Sofilda, E., Hamzah, M. Z., & Ginting, A. M. (2022). Analysis of Determining  the  Financial  Inclusion  Index  of  Composite, Conventional and Sharia Banking In Indonesia. Banks and Bank
Systems, 17 (1), 38–48. DOI:
https://doi.org/10.21511/bbs.17(1).2022.04 .
[6] Rohman,  A.,  Nurkhin,  A.,  Mukhibad,  H.,  Kusumantoro,  & Wolor,  C.  W.  (2022).  Determinants  of  Indonesian  Banking Profitability:  Before  and  during  the  COVID-19  Pandemic Analysis. Banks  and  Bank  Systems,  17 (2),  37–46.  DOI: https://doi.org/10.21511/bbs.17(2).2022.04 .
[7] Sang,  N.  M.  (2022).  Corporate  Social  Responsibility,  Electronic Word-of-Mouth  and  Customer  Loyalty  in  Vietnam’s  Banking Sector. Banks  and  Bank  Systems,  17 (3),  38–48.  DOI: https://doi.org/10.21511/bbs.17(3).2022.04 .
[8] Msomi,  T.  S.,  &  Olarewaju,  O.  M.  (2022).  Dynamic  panel investigation  of  the  determinants  of  South  African  commercial banks’  operational  efficiency.  Banks  and  Bank  Systems,  17(4), 35–49. DOI: https://doi.org/10.21511/bbs.17(4).2022.04 .
[9] Nuhadilah,  A.,  &  Laila,  N.  (2021).  Penentu  Profitabilitas  Pada Bank  Umum  Syariah  di  Indonesia:  Faktor  Internal  Bank  Dan Makroekonomi. Jurnal  Ekonomi  Syariah  Teori  dan  Terapan, 8 (6), 797. DOI: https://doi.org/10.20473/vol8iss20216pp797-807
[10] Febrianti,  A.  D.,  &  Rani,  L.  N.  (2022).  Determinan  Tingkat Margin  Murabahah  Bank  Umum  Syariah  di  Indonesia. Jurnal Ekonomi  Syariah  Teori  dan  Terapan,  9 (5),  681–693.  DOI: https://doi.org/10.20473/vol9iss20225pp681-693 .
[11] Yulyanti, A., & Endang Hatma Juniwati. (2022). Pengaruh Spin- off  dan  Konsolidasi  Bank  Umum  Terhadap  Market  Share  dan Kinerja  Bank  Syariah  di  Indonesia. Jurnal  Ekonomi  Syariah Teori Dan Terapan, 9 (5), 643–657.
DOI: https://doi.org/10.20473/vol9iss20225pp643-657 .
[12] Khristiana,  Y.,  &  Sapariyah,  R.  A.  (2018).  Kinerja  Keuangan Perbankan Syariah dengan Dimensi Profitabilitas. ProBank, 3 (1), 76–85. DOI: https://doi.org/10.36587/probank.v3i1.251 .
[13] Barus,  A.  C.,  &  Sulistyo,  D.  (2011).  Hubungan  Efisiensi Operasional dengan Kinerja Profitabilitas pada Sektor Perbankan yang  Go  Public  di  Bursa  Efek  Indonesia. Jurnal  Wira  Ekonomi Mikroskil, 1 (2), 89–97. DOI:
https://doi.org/10.55601/jwem.v1i2.60 .
[14] Siregar, H. A., & Pujiono, P. (2021). Analisis Pengaruh Efisiensi Operasional dan Risiko Pembiayaan terhadap Kontribusi UMKM dalam  Perekonomian  dan  Dampaknya  terhadap  Profitabilitas BPRS di Indonesia. Procuratio : Jurnal Ilmiah Manajemen, 9 (4), 393–404. DOI: https://doi.org/10.35145/procuratio.v9i4.1642 .
[15] Fernandes,  A.,  &  Anggaini,  D.  (2021).  Penurunan  Nilai  Tara Kalor  PLTGU  Untuk  Meningkatkan  Pangsa  Pasar  Perusahaan Pembangkit  Listrik  Menggunakan  Simulasi  Sistem  Dinamik.
Energi & Kelistrikan, 13 (1), 47–57. DOI: https://doi.org/10.33322/energi.v13i1.1091 .
[16] Agustin, N. D., & Suryani, A. W. (2022). Hubungan Antara Cash Conversion Cycle dan Growth Opportunity dengan Profitabilitas.
Ekonomi dan Bisnis, 9 (1), 29–44. DOI: https://doi.org/10.35590/jeb.v9i1.3936 .
[17] Lestari,  P.  (2020).  Pengaruh  Likuiditas,  DER,  Firm  Size,  Dan Asset  Turnover  terhadap  Kinerja  Keuangan. Jurnal  Neraca: Jurnal  Pendidikan  dan  Ilmu  Ekonomi  Akuntansi,  4 (1),  1.  DOI: https://doi.org/10.31851/neraca.v4i1.3843 .
[18] Halim,  D.,  &  Suhartono,  S.  (2021).  Pengaruh  Kepemilikan Keluarga,  Kepemilikan  Institusional,  dan  Keputusan  Pendanaan terhadap  Kinerja  Keuangan  dengan  Metode  Piotroski  F-Score.
Jurnal Akuntansi, 10 (1), 8–20. DOI:
https://doi.org/10.46806/ja.v10i1.795 .
[19] Wu, S. W., Nguyen, M. T., & Nguyen, P. H. (2022). Does  Loan Growth  Impact  on  Bank  Risk?. Heliyon,  8 (8).  DOI: https://doi.org/10.1016/j.heliyon.2022.e10319 .
[20] My,  S.  T.,  &  Quoc,  A.  N.  (2022).  The  Relationship  between Credit Risk and Bank Financial Stability: The Mediating Role of Bank  Profitability. Journal  of  Hunan  University  Natural Sciences,
49 (1), 263–271. DOI:
https://doi.org/10.55463/issn.1674-2974.49.1.32 .