## PENGARUH CAPITAL ADEQUACY RATIO (CAR) DAN RETURN ON ASSETS (ROA) TERHADAP PENYALURAN KREDIT PADA
PT BANK TABUNGAN PENSIUNAN NASIONAL Tbk.

## Jancen Roland Patty
Jurusan Akuntansi Politeknik Negeri Ambon Jl. Ir. M. Putuhena Poka-Ambon, 97233, Indonesia Email; yansenpatty@gmail.com

## ABSTRACT
This study aims to analyze the effect of Capital Adequacy Ratio (CAR) on lending and Analyze the effect of Return On Assets (ROA) on lending to PT Bank Tabungan Pensiunan Nasional Tbk, the period 2011  – 2015. This research is an empirical research, with data collection techniques used are documentation techniques. The analysis used is multiple regression analysis with the least squares equation and hypothesis testing using t- statistics to test the coefficient of partial regression and F-statistics to influence the effect together with a confidence level of 5%. The results showed that, Capital Adequacy Ratio (CAR) and Return On Assets (ROA) partially had a significant positive effect on credit distribution at PT Bank Tabungan Pensiunan Nasional Tbk.
Keywords: CAR, ROA, Credit JEL Classification : E44,E59,E51

## PENDAHULUAN
Pemberian  kredit  merupakan  aktivitas  bank  yang paling  utama  dalam  menghasilkan  keuntungan,  tetapi risiko  yang  terbesar  dalam  bank  juga  bersumber  dari pemberian kredit. Oleh karena itu pemberian kredit harus diawasi  dengan  manajemen  risiko  yang  ketat (Hitapupondang,  2009).  Pengertian  kredit  itu  sendiri merupakan suatu fasilitas keuangan yang memungkinkan seseorang atau badan usaha untuk meminjam uang dalam rangka  pemenuhan  kebutuhannya  dan  membayarnya kembali  dalam  jangka  waktu  yang  telah  ditentukan. Undang-Undang No. 10 tahun 1998 tentang ‘Perbankan’ menyebutkan bahwa kredit adalah penyediaan uang atau tagihan yang dapat dipersamakan dengan itu, berdasarkan persetujuan  atau  kesepakatan  pinjam  meminjam  antara bank dengan pihak lain yang mewajibkan pihak peminjam untuk  melunasi  uangnya  setelah  jangka  waktu  tertentu dengan pemberian bunga.
Menurut  Siamat  (2005:349)  salah  satu  alasan terkonsentrasinya  usaha  bank  dalam  penyaluran  kredit adalah  sifat  usaha  bank  sebagai  lembaga  intermediasi antara unit surplus dengan unit defisit, dan sumber dana bank berasal  masyarakat  sehingga  secara moral  mereka
harus  menyalurkan  kembali  kepada  masyarakat  dalam bentuk kredit. Sebagaimana negara berkembang, sumber pembiayaan dunia usaha di Indonesia masih didominasi oleh penyaluran kredit perbankan yang diharapkan dapat mendorong  pertumbuhan  ekonomi.  Sumber  utama pendapatan bank berasal dari kegiatan penyaluran kredit dalam bentuk pendapatan bunga (Dendawijaya, 2003).
Penyaluran kredit sebagai bentuk usaha bank mutlak dilakukan karena fungsi bank itu sendiri sebagai lembaga intermediasi  yang  mempertemukan  kepentingan  antara pihak-pihak yang kelebihan dana (unit surplus) dan pihak yang kekurangan dana (unit defisit). Keuntungan bank itu diperoleh dari selisih antara harga jual dan harga beli dana tersebut setelah dikurangi dengan biaya operasional. Oleh karena itu penyaluran kredit merupakan mesin pencetak keuntungan bagi bank (Oktaviani. 2012).
Penyaluran kredit juga sangat membantu bagi dunia usaha. Dunia usaha akan selalu berkaitan dengan lembaga keuangan bank dan hal itu tidak bisa dilepaskan. Pihak bank akan menyalurkan kredit berupa kredit investasi dan modal  kerja  yang  dibutuhkan  oleh  pihak  dunia  usaha. Penyaluran  kredit  bertujuan  untuk  meningkatkan  nilai kekayaan  bank,  dan  bahkan  laju  atau  tidaknya perekonomian  di  Negara  Indonesia  masih  sangat
bergantung pada kredit bank itu sendiri. Dengan naiknya kredit  yang  ditawarkan  akan  mendorong  tumbuhnya investasi  baru  dan  ekspansi  usaha,  menaikkan  output industri, sekaligus menciptakan lapangan kerja.
Penyaluran kredit memiliki peranan penting dalam pertumbuhan perekonomian negara. Hal ini ditunjukkan oleh hasil penelitian beberapa peneliti seperti Goldsmith (1969),  Mc  Kinon  (1973),  dan  Shaw  (1973)  yang menyatakan  bahwa  dan  berlebih  ( surplus  fund )  yang disalurkan secara efisien bagi unit yang mengalami defisit akan  meningkatkan  kegiatan  produksi.  Dengan  adanya peningkatan produksi, nantinya juga akan meningkatkan pertumbuhan  ekonomi  negara.  Penelitian  tersebut didukung  oleh  Gertler  dan  Gilchrist  (1994)  yang membuktikan pada  level mikro bahwa  adanya  kendala dalam  penyaluran  kredit  akan  berdampak  pada kehancuran usaha-usaha kecil (dalam Billy Arma, 2009).
Penyaluran  kredit  bertujuan  untuk  meningkatkan nilai  kekayaan bank. Dengan  adanya  stabilitas  ekonomi yang baik maka akan menarik minat para investor asing. Maka dari itu banyak pihak bank yang berlomba-lomba untuk meningkatkan sumber dana bank yang kemudian disalurkan kembali dalam bentuk kredit. Pihak bank terus mengembangkan  kompetensi  di  bidang  kredit  untuk menggalang pertumbuhan kredit yang berkesinambungan sekaligus menjalankan fungsinya sebagai jasa intermediasi keuangan (Abdullah,2007).
Kemampuan bank dalam menyediakan dana untuk keperluan pengembangan usaha dan menampung risiko kerugian dana yang diakibatkan oleh kegiatan operasi bank ditunjukkan oleh rasio permodalan CAR ( Capital Adequacy Ratio ) (Ali,2004). Semakin tinggi CAR maka semakin besar pula sumber daya finansial yang dapat digunakan untuk keperluan  pengembangan  usaha  dan  mengantisipasi potensi kerugian yang diakibatkan oleh penawaran kredit. Menurut  Meydianawathi  (2006),  CAR  yang  tinggi mencerminkan  stabilnya  jumlah  modal  dan  rendahnya risiko yang dimiliki oleh bank sehingga memungkinkan bank  untuk  bisa  lebih  banyak  menyalurkan  kredit. Dengan  kata  lain  hubungan  CAR  dan  kredit  searah, besarnya nilai CAR akan meningkatkan kepercayaan diri perbankan  dalam  menyalurkan  kredit.  Dengan  CAR diatas 20%, perbankan bisa memacu pertumbuhan kredit hingga 20-25 persen setahun (Wibowo, 2009).
Bank Indonesia (2012) menyebutkan bahwa rasio kecukupan  modal  bank  CAR  ( Capital  Adequacy  Ratio ) tercatat  jauh  diatas  batas  minimum  8%.  Dilihat  dari struktur  permodalan  bank  yang  lebih  didominasi  oleh modal inti, diharapkan ketahanan bank dalam menyerap risiko  yang  muncul  dari  kegiatan  usaha  bank  atau
perubahan  lingkungan  bisnis  bank  menjadi  lebih baik.Tujuan utama perbankan tentu saja berorientasi pada laba.  Alasan  dari  pencapaian  laba  perbankan  tersebut dapat  berupa  kecukupan  dalam  memenuhi  kewajiban terhadap  pemegang  saham,  penilaian  atas  kinerja pimpinan,  dan meningkatkan  daya tarik  investor  untuk menanamkan modalnya. Laba yang tinggi membuat bank mendapat  kepercayaan  diri  dari  masyarakat  yang memungkinkan bank untuk menghimpun modal yang lebih  banyak  sehingga  bank  memperoleh  kesempatan untuk meminjamkan dengan lebih luas (Simorangkir,2004).
Bank  Indonesia  lebih  mementingkan  penilaian besarnya laba berdasarkan Return On Assets (ROA) karena Bank  Indonesia  lebih  mengutamakan  nilai  profitabilitas suatu  bank  yang  diukur  dengan assets yang  dananya sebagian besar dari dana simpanan masyarakat. Return On Assets (ROA) adalah indikator yang akan menunjukkan bahwa apabila rasio ini meningkat maka aktiva bank telah digunakan  dengan  optimal  untuk  memperoleh pendapatan  sehingga  diperkirakan  ROA  dan  kredit memiliki hubungan yang positif. Return On Assets (ROA) digunakan  untuk  mengukur  kemampuan  manajemen bank  dalam  memperoleh  keuntungan  (laba)  secara keseluruhan (Dendawijaya,2003).
Billy  Arma  Pratama  (2009)  dalam  jurnal penelitiannya diperoleh hasil bahwa Capital Adequacy Ratio (CAR)  berpengaruh  negatif  dan  signifikan  terhadap penyaluran kredit perbankan. Sedangkan untuk Return On Assets (ROA) berpengaruh positif dan signifikan terhadap penyaluran  kredit  (Himaniar  Triasdini,2010).Penelitian yang dilakukan I Made Pratista Yuda (2010) mengenai analisis pengaruh internal perbankan terhadap penyaluran kredit menunjukkan bahwa CAR ( Capital Adequacy Ratio ) berpengaruh  negatif  terhadap  penyaluran  kreidt sedangkan Return On Assets (ROA) berpengaruh positif dan tidak signifikan.
Rata-rata  CAR  pada  tahun  2011-2015  telah mencapai  standar  ketentuan  BI  yaitu  diatas  8%  yakni tahun  2011  (20,5%),  tahun  2012  (21,5%),  tahun  2013 (23,1%), tahun 2014 (23,2%), dan tahun 2015 (23,8%) maka semakin naiknya CAR mencerminkan permodalan bank  yang  semakin  bagus.  Sementara  itu  di  ikuti  juga dengan ROA yang mengalami fluktuasi dari tahun 2011 (4,4%),  tahun  2012  (4,7%),  tahun  2013  (4,5%),  tahun 2014  (3,6%),  dan  pada  tahun  2015  (3,1%).  Begitupun jumlah kredit yang disalurkan selama periode lima tahun terakhir  yakni  tahun  2011  (30.310.157),  tahun  2012 (38.844.096),  tahun  2013  (46.105.437),  tahun  2014 (15.993.574), dan tahun 2015 (58.587.383).
Berdasarkan  fenomena  gap tampak  pada  variabel CAR  dan  ROA.  Konsistensi  hubungan  searah  antara variabel  CAR  dengan  Kredit  terjadi  pada  tahun  2011- 2015.  Variabel  ROA  menunjukkan  hubungan  searah dengan kredit terjadi pada tahun 2011-2012, sedangkan tidak  searah  dari tahun  2013-2015.Melalui  penelitiannya A.Y  Prabowo  (2011), Capital  Adequacy  Ratio (CAR) berpengaruh  positif  dan  signifikan.  Demikian  juga penelitian  yang  dilakukan  oleh  Oktaviani  (2012). Sedangkan menurut Meiranto (2010) CAR berpengaruh negatif dan signifikan terhadap kredit perbankan.
ROA (Return On Assets) menurut Yoseva Maria Puji Rahayu  (2014)  berpengaruh  positif  dan  signifikan terhadap  volume  kredit.  Sedangkan  menurut  Meiranto (2010) ROA berpengaruh negatif dan signifikan terhadap kredit  yang  disalurkan.Berdasarkan  latar  belakang  diatas dan  keragaman  argumentasi (research  gap) hasil  penelitian yang  ada  mengenai  pengaruh  faktor-faktor  yang mempengaruhi kredit perbankan.

## TINJAUAN PUSTAKA
Pengaruh Capital Adequacy Ratio (CAR) terhadap Penyaluran Kredit
Menurut  Kasmir  (2014:46), Capital  Adequacy  Ratio (CAR)  adalah  perbandingan  rasio  tersebut  antara  rasio modal terhadap Aktiva Tertimbang Menurut Resiko dan sesuai ketentuan pemerintah. Semakin tinggi CAR maka semakin  besar  sumber  daya  finansial  yang  dapat digunakan  untuk  mengantisipasi  potensi  kerugian  yang diakibatkan  oleh  penyaluran  kredit.  Dengan  kata  lain, besarnya  nilai Capital  Adequacy  Ratio (CAR)  akan meningkatkan  kepercayaan  diri  perbankan  dalam menyalurkan kredit. Dengan CAR diatas 20%, perbankan bisa  memacu  pertumbuhan  kredit  hingga  20-25% setahun  (Wibowo,  2007).Selain  itu  adapun  hasil  dari beberapa  penelitian  sebelumnya  Meydianawati  (2007), Desi Arisandi (2008), Kristian Natanael Sitompul (2011) yang  menyatakan  bahwa Capital  Adequacy  Ratio (CAR) mempengaruhi penyaluran kredit perbankan. H1 : CAR berpengaruh positif terhadap penyaluran kredit.
Pengaruh Return  On  Assets  (ROA)  terhadap Penyaluran Kredit
Return On Assets (ROA) adalah indikator yang akan menunjukkan bahwa  apabila  rasio  ini meningkat  maka aktiva  bank  telah  digunakan  dengan  optimal  untuk memperoleh pendapatan sehingga diperkirakan Return On Assets (ROA)  dan  kredit  memiliki  hubungan  positif.
Menurut Hanafi dan Halim (2007:172), ROA digunakan untuk  mengukur  kemampuan  perusahaan  untuk menghasilkan laba dengan menggunakan total aset yang dipunyai  perusahaan  setelah  disesuaikan  dengan  biaya- biaya untuk mendanai aset tersebut. Semakin tinggi hasil ROA suatu bank mencerminkan bahwa semakin tinggi pula  tingkat  keuntungan  yang  dicapai  bank  tersebut dengan  laba  yang  besar  maka  suatu  bank  dapat menyalurkan kredit lebih banyak.Menurut Meydianawati (2007), Desi Arisandi (2008), Kristian Natanael Sitompul (2011), Tito Adhitya Galih (2011) Return On Assets (ROA) berpengaruh  signifikan  terhadap  Penyaluran  Kredit Perbankan. Dengan demikian dapat diprediksi Return On Assets (ROA)  berpengaruh  secara  signifikan  terhadap Penyaluran Kredit.
H2  : ROA berpengaruh positif terhadap penyaluran kredit.
Pengaruh Simultan Capital Adequacy Ratio (CAR) dan Return  On  Assets  (ROA)  Terhadap Penyaluran Kredit
Capital  Adequacy  R atio  (CAR)  merupakan  rasio permodalan yang menunjukkan kemampuan bank dalam menyediakan  dana  untuk  keperluan  pengembangan usaha  dan  menampung  risiko  kerugian  dana  yang diakibatkan  oleh  kegiatan  operasi  bank  (Ali,  2004). Semakin tinggi  CAR  maka  semakin  besar pulasumber daya  finansial  yang  dapat  digunakan  untuk  keperluan pengembangan  usaha  dan  mengantisipasi  potensi kerugian yang diakibatkan oleh penyaluran kredit.Sedangkan Return On Assets (ROA) adalah indikator yang  akan  menunjukkan  bahwa  apabila  rasio  ini meningkat  maka  aktiva  bank  telah  digunakan  dengan optimal  untuk  memperoleh  pendapatan  sehingga diperkirakan ROA dan kredit memiliki hubungan yang positif.Dengan  kata  lain,  besarnya  nilai Capital  Adequacy R atio  CAR  akan  meningkatkan  kepercayaan  diri perbankan dalam menyalurkan kredit, sedangkan Return On  Assets (ROA)  digunakan  untuk  mengukur kemampuan  manajemen  bank  dalam  memperoleh keuntungan  (laba)  secara  keseluruhan  (Dendawijaya, 2003). Semakin besar Return On Assets (ROA) suatu bank dibarengi  dengan  semakin  tinggi Capital  Adequacy  R atio CAR maka akan semakin besar pula tingkat keuntungan yang dicapai bank tersebut. Dengan laba yang besar maka suatu bank dapat menyalurkan kredit lebih banyak.
H3  :  ROA  dan  CAR  secara  simultan  berpengaruh  positif terhadap penyaluran kredit.

## METODE PENELITIAN

## Desain Penelitian
Penelitian  ini menggunakan  pendekatan penelitian kuantitatif  dengan  analisis  deskriptif,  dimana  untuk mengetahui seberapa besar pengaruh antara variabel bebas terhadap variabel terikatnya. Pendekatan deskriptif adalah mengadakan kegiatan pengumpulan data dan analisis data dengan tujuan untuk membuat deskripsi, gambaran secara sistematis,  faktual  dan  akurat mengenai  fakta-fakta  serta hubungan antara fenomena yang diselidiki.

## Definisi Operasional Variabel Variabel Dependen
Variabel terikat atau dependen merupakan variabel yang  mempengaruhi  atau  yang  menjadi  akibat  karena adanya variabel bebas (independen). Dalam penelitian ini yang  merupakan  variabel  terikatnya  adalah  Penyaluran Kredit.  Nilai  kredit  yang  merupakan  variabel  Y  dalam penelitian ini diperoleh dari hasil pembagian antara Kredit perbulan (yang terdiri dari kredit yang diberikan/ salurkan kepada masyarakat) dengan Total kredit yang diberikan yang  merupakan  penjumlahan  seluruh  kredit  perbulan selama periode penelitian.

## Variabel Independen
Variabel  bebas  atau  Independen  merupakan variabel  yang  mempengaruhi  atau  yang  menjadi  sebab perubahan atau timbulnya variabel terikat (dependen).
Dalam  penelitian  ini  yang  merupakan  variabel bebasnya adalah :
a. Capital  Adequacy  Ratio  (CAR) adalah perbandingan  rasio  tersebut  antara  rasio  modal terhadap Aktiva Tertimbang Menurut Resiko dan sesuai  ketentuan  pemerintah  (Kasmir,  2014:46). Rasio CAR dapat dirumuskan sebagai berikut :
CAR = 𝑚𝑜𝑑𝑎𝑙 𝐴𝑇𝑀𝑅 𝑥100%
b. Return  On  Assets  (ROA) adalah  rasio  yang digunakan  untuk  mengukur  kemampuan perusahaan  untuk  menghasilkan  laba  dengan menggunakan total aset yang dipunyai perusahaan setelah  disesuaikan  dengan  biaya-biaya  untuk mendanai  aset  tersebut  (Hanafi  dan  Halim, 2007:172). Rasio ROA dapat dirumuskan sebagai berikut :
ROA = 𝑙𝑎𝑏𝑎 𝑠𝑒𝑏𝑒𝑙𝑢𝑚 𝑝𝑎𝑗𝑎𝑘 𝑡𝑜𝑡𝑎𝑙 𝑎𝑠𝑠𝑒𝑡 𝑥100%

## Teknik Analisa Data
Pada  penelitian  ini  metode  analisis  data  yang dilakukan melalui beberapa tahapan yaitu uji asumsi klasik. Uji  asumsi  klasik  dalam  penelitian  ini  terdiri  dari  uji normalitas,  uji  multikolinieritas,  uji  autokorelasi,  dan  uji heteroskedastisitas.
a. Uji Normalitas Bertujuan  untuk  menguji  suatu  model  regresi, variabel pengganggu atau residual memiliki distribusi normal.  Cara  untuk  mengetahui  bahwa  data tersebut terdistribusi secara normal atau tidak yaitu dengan  uji  statistic  nonparametrik  Kolmograv- Smirnov (K-S), dengan pengujian ini dapat diketahui data yang digunakan  berdistribusi normal atau tidak. Data terdistribusi normal apabila hasil Kolmogorov- Smirnov  menunjukkan  nilai  signifikan  diatas  0,05 (Ghozali, 2006) (dalam Wahdikorin, 2010:56).
b. Uji Multikorelasi Bertujuan  untuk  menguji  suatu  model  regresi ditemukan adanya korelasi antar variabel bebas. Cara untuk mengetahui terjadi multikolinieritas atau tidak yaitu dengan melihat nilai Tolerance dan Variance Inflation  Factor  (VIF).  Nilai  cut  off  yang  umum dipakai untuk menunjukkan adanya multikolinieritas adalah nilai Tolerance < 0,10 atau sama dengan nilai VIF>10  (Ghozali,2006)  (dalam  Wahdikorin, 2010:56).
c. Uji Autokorelasi Bertujuan  untuk  menguji  sesuatu  dalam  model regresi  linier  ada  korelasi  antara  kesalahan pengganggu  pada  periode  t  dengan  kesalahan pengganggu  pada  periode  t-1  atau  periode sebelumnya.  Cara  untuk  mengetahui  terjadi autokorelasi atau tidak yaitu dengan menggunakan Run Test. Run test digunakan untuk melihat data residual terjadi secara random atau tidak (sistematis). Tidak terjadi auto korelasi yaitu apabila probabilitas signifikan lebih besar dari α = 0,05 (Ghozali,2006) (dalam  Wahdikorin,  2010:57).  Korelasi  antara anggota-anggota  serangkaian  observasi  yang tersusun dalam rangkaian waktu atau yang tersusun dalam  rangkaian  ruang.  Salah  satu  cara  untuk mengetahui ada tidaknya autokorelasi pada model regresi  adalah  dengan  melakukan  Uji  Durbin Watson (Dw).
d. Uji Heterokedastisitas
Bertujuan  untuk  menguji  model  regresi  terjadi ketidaksamaan  variance  dari  residual  satu pengamatan ke pengamatan yang lain. Model regresi yang baik adalah yang Homoskesdatisitas atau tidak terjadi  Heteroskedastisitas.  Cara  untuk mendeteksi ada atau tidaknya heteroskedastisitas pada penelitian ini menggunakan uji gletser. Jika variabel independen signifikan  secara  statistik  mempengaruhi  variabel dependen, maka ada indikasi terjadi heteroskedastisitas.  Probabilitas  signifikansi  diatas tingkat  kepercayaan  0,05  dapat  disimpulkan  tidak adanya  Heteroskedastisitas.  (Ghozali,2006)  (dalam Wahdikorin, 2010:57).

## Analisis Regresi Berganda
Analisa  data  dalam  penelitian  ini  menggunakan model regresi berganda ( multiple regression ) untuk menguji pengaruh variabel-variabel independen. Persamaan  regresi  untuk  penelitian  ini  dituliskan  dalam model :
Y = a + b 1 x 1 + b 2 x 2 +  e Dimana : Y = Profitabilitas a = Konstanta b 1 b 2 = Koefisien regresi variabel independen x 1 = CAR x 2 = ROA e = Error Uji Hipotesis Uji t (Uji Parsial)
Uji statistik t pada dasarnya menunjukkan seberapa besar  pengaruh  satu  variable  penjelasan  secara  individu dalam menerangkan variasi variabel terikat. Uji t digunakan untuk menguji suatu hipotesis mengenai sikap koefisiensi regresi parsial individual terhadap variabel dependennya. Uji  t  dilakukan  dengan  membandingkan  Sig  t  dengan tingkat signifikasi sebesar 5%, apabila tingkat signifikan < α = 5%, maka hipotesis diterima sebaliknya apabila tingkat signifikan  >  α  =  5%,  maka  hipotesis  ditolak,  Adapun hipotesis statistik sbb :
H 0 :b 1 , b 2 ,=  0,  artinya,variabel  x 1 ,  x 2 tidak berpengaruh terhadap variabel y
H 1 :b 1 ,  b 2 ≠  0,  artinya,  variabel  x 1 ,  x 2 berpengaruh terhadap variabel y

## HASIL DAN PEMBAHASAN

## Hasil  Pengujian  Statistik  Deskriptif  Variabel Penelitian
Hasil pengujian statistik deskriptif dilakukan untuk mengetahui  gambaran  mengenai  variabel-variabel penelitian  yaitu Capital  Adequacy  Ratio  (C AR), Return  On Assets  (ROA) dan  Penyaluran  Kredit.  Hasil  pengujian yang menunjukkan niali tertinggi ( maximun ), nilai terendah ( minimum ), nilai rata-rata ( mean ) dan standar deviasi disajikan dalam tabelberikut:
Tabel (1) Statistik Deskriptif Variabel
N Minimu m Maximu m Mean Std. Deviation CAR 20 20,47 24,85 22,6480 1,43899 ROA  20 2,60 4,97 4,0975 0,68986 KRE DIT 20  24.627.7 79 54.909,3 56 41.416.145, 6500 9.364.978,4 2082
Sumber : Data sekunder yang diolah
Hasil pengujian statistik deskriptif variabel pada tabel di  atas  memperlihatkan,  variabel Capital  Adequacy  Ratio (C AR)menunjukkan data terendah  ada pada nilai 20,47 sedangkan data tertinggi pada nilai 24,85serta nilai rata-rata sebesar22,6480 dan standar deviasi sebesar 1,43899. Hasil ini  menunjukkan  nilai  standar  deviasi  variabel Capital Adequacy Ratio (C AR)lebih kecil dari nilai rata-rata variabel dimaksud. Hal ini menunjukkan simpangan data dalam penelitian ini relatif kecil yang berarti bahwa  data variabel Capital Adequacy Ratio (C AR)tergolong baik. Hasil  pengujian  yang  sama    menunjukkan,    data terendah variabel Return On Assets (ROA) adalah sebesar 2,60 dan data tertinggi pada nilai 4,97sedangkan nilai rata- rata  variabel  sebesar  4,0975serta  standar  deviasi  sebesar 0,68986. Dari tersebutmenunjukkan nilai standar deviasi variabel Return On Assets (ROA) lebih kecil dari nilai rata-rata variabel tersebut. Hal ini menunjukkan simpangan data dalam penelitian ini relatif kecil yang berarti bahwa  data variabel Return  On  Assets  (ROA) dikategorikan  baik. Variabel  Penyaluran  Kredit  berdasarkan hasil pengujian statistik  deskriftif  menunjukkandata  terendah  sebesar 24.627.779 dan tertinggi pada sebesar 54.909,356.
Sedangkan  nilai  rata-rata  variabel  sebesar 41.416.145,6500  dan  standar  deviasi  sebesar 9.364.978,42082. Hasil ini menunjukkan  bahwa standar deviasi variabel Penyaluran Kredit lebih kecil dari nilai rata- rata  variabel  tersebut.  Hal  ini  menunjukkan  simpangan data dalam penelitian ini relatif kecil yang berarti bahwa data variabel Penyaluran Kreditdikategorikan baik.

## Uji Asumsi Klasik Hasil Pengujian Normalitas
Uji  normalitas dilakukan  dengan  tujuan    untuk melihat apakah nilai residual terdistribusi normal atau tidak. Model regresi yang baik adalah memiliki nilai residual yang terdistribusi  normal.  Untuk  Menguji  normalitas  data, dilakukan  dengan  uji Kolmogorov-Smirnov (K  S).  Adapun hasil output SPSS untuk pengujian normalitas data dapat dilihat pada tabel dan berikut ini:
Tabel (2) Hasil Uji Normalitas KS- Model
One-Sample Kolmogorov-Smirnov Test Unstandardized Residual N 20 Normal Parameters a,b Mean .0000000 Std. Deviation .11972372 Most Extreme Differences Absolute .120 Positive .117 Negative -.120 Kolmogorov-Smirnov Z .538 Asymp. Sig. (2-tailed) .934
a. Test distribution is Normal.
b. Calculated from data .

## Sumber : Data sekunder yang diolah
Hasil  pengujian  normalitas  dengan  menggunakan Kolmogorov-Smirnov Model pada tabel di atas, terlihat bahwa  nilaikolmogorof-smirnovsebesar  0,538    serta signifikan jauh di atas nilai signifikansi 0,05 yaitu sebesar 0,934.  Hasil  ini    berarti  nilai  residual  terdistribusi  secara normal atau memenuhi asumsi klasik normalitas.

## Hasil Pengujian Multikolinearitas
Menurut  Ghozali  (2011),  uji  multikolinearitas bertujuan untuk menguji apakah model regresi ditemukan adanya  korelasi  antar  variabel  bebas  (independen) penelitian. Model regresi yang baik seharusnya tidak terjadi korelasi antara variabel independen. Ada tidaknya korelasi antar  variabel-variabel  tersebut,  dapat  dideteksi  dengan melihat  nilai toleranc e  dan Variance  Inflation  Factor (VIF). Apabila  nilai tolerance >  0,01  dan  VIF  <  10  maka dinyatakan  tidak  ada  korelasi  sempurna  antara  variable independen  dan  sebaliknya.  Hasil  pengujian multikolinearitas dapat dilihat pada tabel berikut:
Tabel (3) Hasil Pengujian Multikolonieritas
Coefficients a Model Collinearity Statistics Tolerance VIF 1 (Constant) CAR .951 1.052 ROA .951 1.052 a. Dependent Variable : lgKREDIT Sumber: Data sekunder yang diolah
Hasil  pengujian  multikolonieritas  pada  tabel  di atasmenunjukannilai tolerance dari  variabel  independen Capital Adequacy Ratio (C AR) dan Return On Assets (ROA) lebih  dari  0,10.  Disamping  itu,  hasil  perhitungan  nilai Variance Inflantion Factor (VIF) menunjukan hal yang sama, dimana  tidak  ada  satupun  variabel  independen  yang memiliki nilai VIF lebih dari 10. Dengan demikian, dapat disimpulkan bahwa model regresi yang ada tidak terjadi multikolinearitas antar variabel independen. Karena syarat model dikatakan tidak terjadi multikolinearitas apabila nilai tolerance > 0,1 dan VIF < 10.
Hasil Pengujian Heteroskedastisitas Uji  heteroskedastisitas  bertujuan  untuk  menguji apakah model regresi terdapat ketidaksamaan variance dari residual satu pengamatan ke pengamatan yang lainnya. Jika variance residual satu pengamatan ke pengamatan lainnya tetap, maka hal tersebut dinamakan homoskedastisitas dan sebaliknya  jika  berbeda  dinamakan  heteroskedastisitas. Model regresi  yang baik  adalah yang homoskedastisitas atau  tidak  terjadi  heteroskedastisitas  (Ghozali,  2011). Teknik  yang  digunakan  untuk  menguji  ada  tidaknya heteroskedastisitas  dalam  penelitian  ini  adalah  dengan melihat grafik sebaran nilai residual, dengan dasar analisis sebagai berikut:
a. Jika  ada  pola  tertentu  seperti  titik-titik  yang membentuk  suatu  pola  yang  teratur (bergelombang, melebar kemudian menyempit) maka, telah terjadi heteroskedastisitas.
b. Jika  tidak  ada  pola  yang  jelas  serta  titik-titik menyebar di atas dan di bawah angka 0 pada sumbu Y, maka tidak terjadi heteroskedastisitas. Hasil  dari  uji  heteroskedastisitas  dapat  dilihat pada gambar dan tabel berikut:

## Gambar (1) Grafik Scatterplot
Pengujian  heteroskedastisitas  data  melalui  grafik scatterplot di  atasmenunjukkan    sebaran  data  tidak membentuk pola yang jelas dan titik-titik data menyebar di atas  dan  dibawah  angka  0  pada  sumbu  Y.    Hal  ini mengindikasikan  bahwa  tidak  terjadi  heteroskedastisitas dalam  model  regresi.  Dengan  demikian  dapat disimpulkan  bahwa,  model  regresi  dalam  penelitian  ini memenuhi asumsi heteroskedastisitas.Pengujian heteroskedastisitas data  dapat  juga  dilakukan  dengan  uji Glejser yang terlihat dalam tabel berikut:
Tabel (4) Hasil Uji Heteroskedastisitas Coefficients a Model t Sig. 1 (Constant) 1.878 .078 CAR -1.520 .147 ROA -.811 .428 a. Dependent Variable : ABSUT
Hasil  pengujian  pada  tabeldiatas  dengan  jelas menunjukkan  bahwa  tidak  ada  satupun  variabel independen yang signifikan secara statistik mempengaruhi variabel dependen untuk nilai Absolut Unstandardize Residual (AbsUt). Hal ini terlihat dari probabilitas signifikansinya di atas  tingkat  kepercayaan  5%.  Jadi  dapat  disimpulkan bahwa,    model  regresi  tidak  mengandung  adanya heterokedastisitas.

## Hasil Pengujian Autokorelasi
Uji autokorelasi adalah untuk melihat apakah terjadi korelasi antara suatu periode t dengan periode sebelumnya (t -1). Secara sederhana adalah bahwa analisis regresi adalah untuk melihat pengaruh  antara  variabel  bebas terhadap
variabel  terikat.  Atau   dengan  kata  lain,  uji  autokorelasi bertujuan untuk mengetahui apakah model regresi linier ada korelasi antara kesalahan pengganggu pada periode t dengan  kesalahan  pengganggu  pada  periode  t-1  atau sebelumnya  (Ghozali,  2005).    Untuk  mendeteksi  ada tidaknya  autokorelasi,  hasilnya  diketahui  dengan menggunakan  uji  Durbin-Watson  (DW-Test). Hasil  uji autokorelasi dalam penelitian ini dapat dilihat pada tabel berikut;
Tabel (5) Hasil Uji Autokorelasi Model Summary b Model Durbin-Watson 1 1.397 a. Predictors: (Constant ), ROA, CAR
b. Dependent Variable : lgKREDIT Sumber: Data sekunder yang diolah
Dari  output  model  summary    pada  tabel  di  atas terlihat  bahwa  nilai Durbin-Watson adalah  sebesar  1,397. Nilai  ini  akan  dibandingkan  dengan  nilai  tabel  yang menggunakan  nilai  signifikansi  5%.  Dengan  jumlah sampel 20 dengan jumlah variabel independen 2 (K=2). Berdasarkan  output  uji  korelasi  tersebut,  maka perhitungan untuk nilai DW tabel dan DW hitung seperti terlihat dalam tabel berikut:
Tabel (6) Durbin-Watson N Nilai DW Nilai DU DU<DW 20 1,397 1,271 1,271<1,397
Dari tabel  di atas terlihat bahwa, nilai DW adalah sebesar 1,397 sedangkan nilai DU adalah sebesar 1,271 maka persyaratan  DU<DW dapat terpenuhi sehinggga nilai yang diperoleh telah memenuhi syarat tidak terkena autokorelasi.

## Hasil Pengujian Signifikansi Simultan (Uji -  F)
Ketepatan fungsi regresi dalam menaksir nilai aktual secara statistik dapat diukur dengan nilai statistik F, nilai statistik -t dan koofisien determinasi. Perhitungan statistik dikatakan signifikan secara statistik, apabila uji statistiknya berada dalam  daerah kritis (daerah dimana HO ditolak. Sebaliknya  disebut  tidak  signifikan  apabila  nilai  uji statistiknya berada dalam daerah HO diterima (Ghozali, 2005).Uji statistik F pada dasarnaya menunjukkan apakah semua  variabel  bebas  mempunyai  pengaruh  secara
bersama-sama  terhadap  variabel  terikat  atau  dependen. Disamping itu, uji F atau Uji Anova ini digunakan untuk menguji  signifikansi  model  regresi  secara  keseluruhan. Hasil uji F dalam penelitian ini seperti terlihat pada tabel berikut:
Tabel (7) Hasil uji Signifikansi Simultan (Uji-F) ANOVA b
Model Sum of Squares df Mean Square F Sig. 1 Regressio n .846 2 .423  26.399 .000 a Residual .272 17 .016 Total 1.118 19 a. Predictors: (Constant ), ROA, CAR
b. Dependent Variable : lgKREDIT
Hasil  pengujian  f  model    pada  tabel  diatas menunjukkan bahwa nilai F-hitung adalah sebesar 26,399 dengan tingkat probabilitas signifikan sebesar 0,00 (0%). Nilai  F-hitung    (26,399)  >  F-tabel(3,49)  dan  nilai probabilitas  signifikan  jauh  lebih  kecil  dari  0,05  maka model  regresi  dapat  digunakan  untuk  memprediksi variabel Capital Adequacy Ratio (CAR) dan Return On Assets (ROA)terhadap  penyaluran  kredit.  Selanjutnya  hasil pengujian  diatas  membuktikan  bahwa Capital  Adequacy Ratio (CAR) dan Return On Assets (ROA)secara bersama- sama berpengaruh signifikan terhadap penyaluran kredit pada  PT  Bank  Tabungan  Pensiunan  Nasional  Tbk, sehingga  hipotesis  yang  diusulkan  dalam  penelitian  ini diterima.

## Hasil Pengujian Signifikansi Parameter Individual
(Uji – t   Statistik)
Pengujian t statistik  pada dasarnaya dilakukan untuk menunjukkan  seberapa  besar  pengaruh  satu  variabel independen  secara  masing-masing  variabel  dapat menerangkan  variasi  variabel  dependen.  Hasil  dari dilakukannya  uji  –  t  statistik  ,  dapat  dilihat  pada  tabel berikut:
Tabel (8) Hasil Uji-t
Coefficients a
Model Unstandardized Coefficients Standardiz ed Coefficients t Sig. B Std. Error Beta 1  ( Constant )  13.726 .537 25.55 0 .000 CAR .150 .021 .889 7.238  .000 ROA .096 .043 .274 2.228  .040
a. Dependent Variable : lgKREDIT
Sumber: Data sekunder yang diolah
Hasil pengujian t statistik atau uji hipotesis pada tabel di  atas  menunjukkan    variabel Capital  Adequacy  Ratio (C AR)berhubungan  positif    (0,150)  dengan  nilai probabilitas  0,000  serta  jika  diukur  dengan  derajat signifikan  yang  digunakan  adalah  0,05    maka  dapat disimpulkan  bahwa  terdapat  pengaruh  positif  dan signifikan Capital  Adequacy  Ratio  (C AR)terhadap penyaluran kredit sehingga hipotesis yang diusulkan dalam penelitian ini  diterima.Selanjutnya, variabel Return On Assets (ROA) berhubungan  positif    (0,096)  dengan  nilai probabilitas  0,040  serta  jika  diukur  dengan  derajat signifikan  yang  digunakan  adalah  0,05    maka  dapat disimpulkan  bahwa  terdapat  pengaruh  positif  dan signifikan Return On Assets (ROA) terhadap  penyaluran kredit sehingga hipotesis yang diusulkan dalam penelitian ini diterima.
Hasil pengolahan data statistik, diperoleh persamaan regresi berganda sebagai berikut:
Penyaluran  Kredit  =  13,726  +  0,150  CAR  + 0,096ROA
Angka  yang  dihasilkan  dari  pengujian  tersebut  dapat dijelaskan sebagai berikut:
a). Konstanta (a)
Nilai konstanta diperoleh sebesar 13,726 yang berarti bahwa  variabel  independen  yaitu Capital  Adequacy Ratio (C AR)dan Return On Assets (ROA) adalah nol, maka penyaluran kredit  adalah sebesar  13,726.
b). Koefisien Regresi (β) X1
Koefisien  variabel Capital  Adequacy  Ratio  (CAR) sebesar 0,150 yang berarti bahwa setiap peningkatan Capital  Adequacy  Ratio  (CAR)satu  satuan,  akan mengakibatkan  peningkatan    penyaluran  kredit sebesar 0,150 satuan.
c). Koefisien Regresi (β) X2
Koefisien variabel Return On Assets (ROA) sebesar
0,096 yang berarti bahwa setiap peningkatan Return
On  Assets  (ROA)      satu  satuan,  akan mengakibatkan  peningkatan    penyaluran  kredit sebesar 0,096 satuan.
Hasil Pengujian Koofisien Determinasi (R 2 )
Uji  koofisien  determinasi  (R 2 )  digunakan  untuk mengukur  seberapa  besar  kemampuan  model  dalam menjelaskan variasi variable dependennya. Nilai (R 2 ) yang mendekati  satu  berarti  variable-variabel  independennya memberikan hampir semua informasi yang dibutuhkan untuk memprediksi  variasi  variabel  dependen (Ghozali, 2005).    Hasil  perhitungan  koefisien  determinasi  dapat dilihat dalam tabel berikut:
Tabel (9) Hasil Uji Koefisien Determinasi (R 2 )
Model R R Square Adjusted R Square Std. Error of the Estimate 1 .870 a .756 .728
.12657 a. Predictors: (Constant ), ROA, CAR
b. Dependent Variable : lgKREDIT
Hasil pengujian koofisien determinasi pada tabel di atas  menunjukkan  bahwa,  besarnya  nilai adjusted  R square adalah  sebesar 0,728  atau sekitar 72,8%. Hal ini memberi arti bahwa variabilitas variabel dependen yang dapat  dijelaskan  oleh  variabilitas  variabel  independen sebesar 72,8%, sedangkan sisanya 21,2% dijelaskan oleh variabel  lainnya  yang  tidak  dimasukkan  dalam  model regresi.
Pembahasan  Hipotesis Pengaruh Capital Adequacy Ratio (CAR) Terhadap Penyaluran Kredit
Hipotesis  pertama  yang  diajukan  adalah Capital Adequacy  Ratio  (C AR)  berpengaruh  positif  terhadap Penyaluran Kredit.Hasil pengujian hipotesis melalui uji t statistik  menunjukkan,    variabel Capital  Adequacy  Ratio (C AR)berhubungan  positif    (0,150)  dengan  nilai probabilitas  0,000  serta  jika  diukur  dengan  derajat signifikan  yang  digunakan  adalah  0,05    maka  dapat disimpulkan  bahwa  terdapat  pengaruh  positif  dan signifikan Capital  Adequacy  Ratio  (C AR)terhadap penyaluran  kredit    sehingga  hipotesis  yang  diusulkan dalam penelitian ini  diterima.
Hubungan    positifantara Capital  Adequacy  Ratio (C AR)terhadap    penyaluran  kreditmemberi  arti bahwa Capital  Adequacy  Ratio  (C AR)  searah  dengan
penyaluran  kredit.  Semakin tinggi Capital  Adequacy  Ratio (C AR),  akan  berdampak  kepada  semakin  tinggi keputusanpenyaluran  kredit  oleh  perusahaan.Sebaliknya, apabila Capital  Adequacy  Ratio  (C AR)  semakin  rendah, maka  berdampak  kepada  semakin  rendah  pula penyaluran  kredit  yang  dilakukan  oleh  perusahaan. Disamping itu, pengaruh yang signifikan Capital Adequacy Ratio  (C AR)terhadappenyaluran  kredit  memberi  arti, Capital Adequacy Ratio (C AR)  berpengaruh besar  terhadap penyaluran kredit perusahaan.
Capital  Adequacy  Ratio (CAR)  merupakan perbandingan  rasio  antara  rasio  modal  terhadap  aktiva tertimbang  menurut  resiko  dan  sesuai  ketentuan pemerintah. Semakin tinggi Capital Adequacy Ratio (CAR) maka  semakin  besar  sumber  daya  finansial  yang  dapat digunakan  untuk  mengantisipasi  potensi  kerugian  yang diakibatkan  oleh  penyaluran  kredit.  Dengan  kata  lain, besarnya  nilai Capital  Adequacy  Ratio (CAR)  akan meningkatkan  kepercayaan  diri  perbankan  dalam menyalurkan kredit.
Semakin tinggi Capital Adequacy Ratio (CAR)   maka semakin  besar  pula  sumber  daya  finansial  yang  dapat digunakan  untuk  mengantisipasi  potensi  kerugian  yang diakibatkan  oleh  penyaluran  kredit.  Dengan  kata  lain besarnya  nilai Capital  Adequacy  Ratio (CAR)    akan meningkatkan  kepercayaan  diri  perbankan  dalam menyalurkan kredit. Dengan Capital Adequacy Ratio (CAR) yang tinggi, perbankan bisa memacu pertumbuhan kredit (Wibowo,2009).
Hasil  ini mendukung penelitian yang dilakukan oleh Meydianawati (2007), Desi Arisandi (2008), dimana hasil penelitiannya  menyatakan  bahwa Capital  Adequacy  Ratio (CAR)  berpengaruh  terhadap  penyaluran  kredit perbankan. Selanjutnya, penelitian lain yang mendukung hasil  ini  yaitu  Rangga  Bagus  Subegti  (2010).  Hasil penelitiannya  menyatakan  bahwa Capital  Adequacy  Ratio (CAR) berpengaruh positif signifikan terhadap penyaluran kredit  bank.Kristian  Natanael  Sitompul  (2011)  pun menyatakan hasil yang sama. Hasil penelitianmenemukan Capital  Adequacy  Ratio (CAR) mempengaruhi penyaluran kredit perbankan.
Pengaruh Return  On  Assets  (ROA)  terhadap Penyaluran Kredit
Hipotesis  kedua  yang  diajukan  adalah Return  On Assets (ROA) berpengaruh positif terhadap Penyaluran Kredit.  Hasil  pengujian  hipotesis  melalui    uji  t  statistik menunjukkanvariabel Return  On  Assets  (ROA) berhubungan  positif    (0,096)  dengan  nilai  probabilitas
0,040    serta  jika  diukur  dengan  derajat  signifikan  yang digunakan adalah 0,05  maka dapat disimpulkan bahwa terdapat pengaruh positif dan signifikan Return On Assets (ROA) terhadap    penyaluran  kredit  sehingga  hipotesis yang diusulkan dalam penelitian ini diterima.
Hubungan    positif  antara Return  On  Assets (ROA)terhadap penyaluran kredit memberi arti bahwa Return On  Assets (ROA)searah  dengan penyaluran  kredit yang dilakukan oleh bank. Semakin tinggi rasio Return On Assets (ROA),  akan  berdampak  kepada  semakin  tinggi  pula keputusan  bank  untuk  menyalurkan  kredit.  Sebaliknya, apabila    rasio Return  On  Assets (ROA)  semakin  rendah, maka berdampak kepada semakin rendah pula keputusan bank untuk menyalurkan kredit. Disamping itu, pengaruh yang signifikan Return
On Assets (ROA)terhadappenyaluran  kredit  ban k memberi  arti, Return  On  Assets (ROA)berpengaruh  besar    terhadap keputusan bank untuk menyalurkan kredit.
Tingkat laba atau profitability yang diperoleh bank biasanya diproksikan dengan Return On Asset (ROA). Rasio  ini  digunakan  untuk  mengukur  kemampuan manajemen bank dalam memperoleh keuntungan atau laba  keseluruhan.Semakin besar nilai  ROA  suatu  bank, semakin besar pula tingkat keuntungan yang dicapai bank tersebut dan semakin baik pula posisi bank tersebut dari penggunaan aset.
Return On Assets (ROA) merupakan indikator yang menunjukkan apakah aset bank telah digunakan secara optimal untuk memperoleh pendapatan. Apabila rasio ini meningkat  maka  aktiva  bank  telah  digunakan  dengan optimal untuk memperoleh pendapatan atau sebaliknya jika rasio ini menurun maka indikasinya bank belum dapat menggunakan  aktivanya  secara  optimal  untuk memperoleh pendapatan.Disamping itu, Return On Assets (ROA)  digunakan  untuk  mengukur  kemampuan perusahaan  untuk  menghasilkan  laba  dengan menggunakan total aset yang dipunyai perusahaan setelah disesuaikan  dengan  biaya-biaya  untuk  mendanai  aset tersebut. Semakin tinggi hasil Return On Assets (ROA) suatu bank mencerminkan bahwa semakin tinggi pula tingkat keuntungan yang dicapai bank. Dengan tingkat laba yang besar maka bank dapat menyalurkan kredit lebih banyak.
Hasil ini mendukung penelitian yang dilakukan oleh Meydianawati  (2007),  dimana  hasil  penelitiannya menyatakan bahwa Return On Assets (ROA) berpengaruh secara signifikan terhadap penyaluran kredit. Penelitian lain yang mendukung hasil ini adalah Desi Arisandi (2008). Hasil penelitiannya membuktikan Return On Assets (ROA) berpengaruh secara signifikan terhadap penyaluran kredit. Kristian  Natanael  Sitompul  (2011),  Tito  Adhitya  Galih
(2011) pun menyatakan hasil penelitian yang sama yaitu, Return On Assets (ROA) berpengaruh signifikan terhadap penyaluran kredit perbankan.
Pengaruh Capital  Adequacy  Ratio  (CAR)  dan Return  On  Assets  (ROA)    TerhadapPenyaluran Kredit
Hipotesis ketiga yang diajukan adalah Capital Adequacy Ratio (CAR)  da nReturn  On  Assets (ROA)  berpengaruh positif  terhadap  Penyaluran  Kredit.  Hasil  pengujian pengaruh  simultan  melalui  uji  f-statistik    menunjukkan bahwa nilai f-hitung adalah sebesar 26,399 dengan tingkat probabilitas signifikan sebesar 0,00 (0%).  Nilai F-hitung (26,399)  >  F-tabel(3,49)  dan nilai  probabilitas  signifikan jauh lebih kecil dari 0,05 maka hasil membuktikan bahwa Capital  Adequacy  Ratio (CAR)  dan Return  On  Assets (ROA)secara  bersama-sama  berpengaruh  signifikan terhadap  penyaluran  kredit  pada  PT  Bank  Tabungan Pensiunan  Nasional  Tbk,  sehingga  hipotesis  yang diusulkan dalam penelitian ini diterima.
MenurutSinungan(2000),yangteramatpentingbagise buahbankadalahterjaganyamodalyangberartibisamendapat kankepercayaandarimasyarakat.
Dengandemikianbankdapatmenghimpundanamasyaraka tyangselanjutnyadigunakanuntukkeperluanoperasional.Ke mampuanbankuntukmencarisumberdanauntukmembiay aikegiatannyadigambarkanolehrasio Capital Adequacy Ratio (CAR),dimanaCARmerupakanrasioyangmemperliha tkanseberapabesarjumlahseluruhaktivabankyangmengand ungrisiko(kredit,penyertaan,suratbeharga,tagihanpadabankl ain)ikut  dibiayai  dari  modal  sendiri  disamping memperoleh dana-dana dari sumber di luar bank.
Dalamperbankanyangutamaingindicapaiadalahlaba. Pencapaianlaba dapatberupakecukupandalammemenuhikewajibanterhad appemegangsaham,penilaianataskinerjapimpinan,danmen ingkatkandayatarikinvestordalam menanamkanmodalnya.MenurutSimorangkir(2004) mengemukakan bahwa, laba yang tinggi membuat bank mendapat  kepercayaan  dari  masyarakat  yang memungkinkan bank menghimpun modal lebih banyak sehingga bank dapat meminjamkan uangnya lebih luas.
Capital  Adequacy  R atio  CAR  akan  meningkatkan kepercayaan  diri  perbankan  dalam  menyalurkan  kredit, sedangkan Return  On  Assets (ROA)  digunakan  untuk mengukur  kemampuan  manajemen  bank  dalam memperoleh  keuntungan  (laba)  secara  keseluruhan. Semakin  besar Return  On  Assets (ROA)  suatu  bank dibarengi  dengan  semakin  tinggi Capital  Adequacy  R atio
CAR maka akan semakin besar pula tingkat keuntungan yang dicapai bank tersebut. Dengan laba yang besar maka suatu bank dapat menyalurkan kredit lebih banyak.
Hasil ini mendukung penelitian yang dilakukan oleh Pauzi, (2011) dengan judul “Analisis DPK, NPL, CAR, dan LDR, ROA serta Implikasinya terhadap Penyaluran Kredit Bank Persero”. Hasil yang diperoleh adalah CAR, dan ROA memiliki pengaruh secara simultan terhadap penyaluran  kredit  bank  persero.    Penelitian  lain  yang mendukung hasil ini adalah Oktaviani (2012) melakukan penelitian dengan judul “Pengaruh DPK, ROA, CAR, NPL,  dan  Jumlah  SBI  Terhadap  Penyaluran  Kredit Perbankan  (Studi  pada  bank  umum  go  public  di Indonesia  periode  2008-2011)”.  Hasil  penelitian  ini menunjukkan bahwa  secara  simultan  ROA  dan  CAR, berpengaruh  signifikan  terhadap  penyaluran  kredit perbankan.

## KESIMPULAN DAN IMPLIKASI

## Kesimpulan
Berdasarkanhasil  analisis  data  serta  pengujian hipotesis yang telah dibahas pada bab sebelumnya, maka berikut ini diuraikan beberapa kesimpulan penelitian antara lain:
a) Capital  Adequacy  Ratio  (C AR)berhubungan  positif (0,150)  dengan  nilai  probabilitas  0,000  serta  jika diukur  dengan  derajat  signifikan  yang  digunakan adalah  0,05    maka  dapat  disimpulkan  bahwa terdapat  pengaruh  positif  dan  signifikan Capital Adequacy  Ratio  (C AR)terhadap    penyaluran  kredit sehingga hipotesis yang diusulkan dalam penelitian ini  diterima. Hasil ini mendukung penelitian yang dilakukan oleh Meydianawati (2007), Desi Arisandi (2008),  Kristian  Natanael  Sitompul  (2011)  yang menyatakan  bahwa Capital  Adequacy  Ratio (CAR) mempengaruhi penyaluran kredit perbankan.
b) Return  On  Assets  (ROA) berhubungan  positif (0,096)  dengan  nilai  probabilitas  0,040    serta  jika diukur  dengan  derajat  signifikan  yang  digunakan adalah  0,05    maka  dapat  disimpulkan  bahwa terdapat pengaruh positif dan signifikan Return On Assets (ROA) terhadap  penyaluran kredit sehingga hipotesis  yang  diusulkan  dalam  penelitian  ini diterima.  Hasil  ini  mendukung  penelitian  yang dilakukan oleh Meydianawati (2007), Desi Arisandi (2008),  Kristian  Natanael  Sitompul  (2011),  Tito Adhitya  Galih  (2011) Return  On  Assets (ROA) berpengaruh signifikan terhadap Penyaluran Kredit Perbankan.  Dengan  demikian  dapat  diprediksi
Return  On  Assets (ROA)  berpengaruh  secara signifikan terhadap Penyaluran Kredit.
c) Hasil pengujian simultan menunjukkan nilai f-hitung adalah  sebesar  26,399  dengan  tingkat  probabilitas signifikan sebesar 0,00 (0%).  Nilai F-hitung  (26,399) > F-tabel(3,49) dan nilai probabilitas signifikan jauh lebih kecil dari 0,05 maka hasil membuktikan bahwa Capital Adequacy Ratio (CAR) dan Return On Assets (ROA)secara bersama-sama berpengaruh signifikan terhadap penyaluran kredit.

## Implikasi
Sesuai  dengan  kesimpulan  dan  keterbatasan penelitian  yang  telah  dikemukakan  sebelumnya,  maka berikut  ini  ada  beberapa  implikasi  yang  akan  diberikan sebagai  bahan  pertimbangan  dan  pedoman  dalam melakukan penelitian selanjutnya antara lain;
a) Manajemen  PT  Bank  Tabungan  Pensiunan Nasional  Tbk,  haruslah  memperhatikan    serta meningkatkan Capital  Adequacy  Ratio (CAR) sehingga  stabilitas    jumlah  modal  dan  rendahnya risiko yang dimiliki oleh bank yang memungkinkan bank untuk bisa lebih banyak menyalurkan kredit dapat  terpenuhi.  Selain  itu,  juga  haruslah meningkatkan Return On Assets (ROA) dengan cara mengoptimalkan  semua  aset  yang  dimiliki  untuk mendapatkan keuntungan.
b) Penelitian  selanjutnyalebih  memperbanyak  sampel penelitian  dengan  memperpanjang  tahun pengamatan  maupun memperluas sampel dengan menggunakan beberapa lembaga perbankan lainnya yang  listed  di  Bursa  Efek  Indonesia,  sehingga mampu menunjukkan hasil analisis yang baik dan dapat digeneralisasikan.

## DAFTAR REFERENSI
Bank  Indonesia.  (2011).  “Peraturan  Bank  Indonesia Nomor 13/1/PBI/2011.” Jakarta
____________.  (2013).  “Peraturan  Bank  Indonesia Nomor 15/12/PBI/2013.” Jakarta
Billy Arma Pratama. (2010). “Analisis Faktor-Faktor yang Mempengaruhi  Kebijakan  Penyaluran  Kredit Perbankan.” Jurnal Universitas Diponogoro, Semarang Rivai, Veithzal dan Andriana P. Vethzal. (2006). “Credit Manajemen Handbook.” Edisi Pertama. Jakarta Febry A. Yuwono. (2012). “Analisis pengaruh dana pihak ketiga, loan to deposito dan roa terhadap penyaluran kredit.” Universitas Diponogoro , Semarang.
Susilo.  (2006).  “Analisis  Faktor-Faktor  yang Mempengaruhi  Kebijakan  Perbankan  Terhadap Penyaluran Kredit Perbankan.” Kasmir.  (2012).  “ Bank  dan  Lembaga  Keuangan  Lainnya .” Jakarta: Rajawali Hartanto,  Sulad  Sri.  (2006).  “Manajemen  Resiko  Bagi Bank Umum.” PT Elexmedia Komputindo Kelompok Gramedia , Jakarta.
Natanael  S.  Kristian.  (2011).  “Pengaruh  Pertumbuhan Dana  Pihak  Ketiga  (DPK),  CAR,  ROA,  dan Tingkat Suku Bunga SBI Terhadap Pertumbuhan Kredit (Studi Pada Bank Milik Pemerintah Tahun 2004-2009 ).”  Skripsi  Program  S1  Manajemen Universitas Diponogoro Semarang. Republik Indonesia. (1992). “Undang-Undang Republik Indonesia  Nomor  7  Tahun  1992  tentang Perbankan .” Jakarta Republik Indonesia (1998).  “Undang-Undang Republik Indonesia  Nomor  10  Tahun  1998  tentang Perubahan Atas Undang-Undang Nomor 7 Tahun 1992 tentang Perbankan.”  Jakarta Simorangkir,  O.P.  (2004).  “Pengantar  Lembaga Keuangan Bank dan Non Bank.” Cetakan Kedua. Ghalia Indonesia , Bogor Susilo, et al . (2006). “Bank & Lembaga Keuangan Lain.” Salemba Empat, Jakarta http://www.bi.go.id http://www.idx.co.id