## FRAUD PENTAGON DALAM MANAJEMEN LABA DI PERUSAHAAN MANUFAKTUR LOGAM DAN KIMIA
* Theresa Ventyana Yulia Putri ¹
Janice Saphira ²

## JURNAL ILMIAH WAHANA AKUNTANSI
http://journal.unj/unj/index.php/wahana-akuntansi
ARTICLE INFO

## ABSTRACT
Keywords:
triangle  fraud  theory,  diamond  fraud  theory, pentagon fraud theory, earning management
The aim of conducting this study was to test whether the  factors  of  the  Pentagon  fraud  have  significant effects  on  the  metal  and  chemical  manufacturing companies incorporated  in the Indonesia Stock Ex- change (IDX) during 2017-2018. The study used 54 samples. The sampling technique used is the purpos- ive sample method. The analysis of the data used is linear  regression,  and  to  know  the  outcome  of whether  the  pressure  (financial  stability,  outside pressure and financial targets); Opportunity (nature of  industry);  Rationalization  (Amendment  of  Audi- tors); Competence (change of directors); Arrogance (how  many  CEO  photos)  has  significant  effect  on fraud. When arrogance and opportunity have no ef- fect  on  fraud  by  detecting  it  using  financial  state- ments

## ABSTRAK
Tujuan  kami  mengadakan  penilitian  ini  untuk  men- guji  apakah  faktor-faktor  dari pentagon  fraud ber- pengaruh  signifikan  pada  perusahaan  manufaktur logam dan kimia yang tergabung dalam Bursa Efek Indonesia  (BEI)  selama  tahun  2017-2018.Penelitian ini  menggunakan  54  sample.Teknik  sampling  yang digunakan  adalah  metode  sample purposive .  Ana- lisis  data  yang  digunakan  adalah  linear  regresi,  dan untuk  mengetahui  hasil  apakah  tekanan  (  stabilitas keuangan,  tekanan  dari  luar  dan  target  keuangan); kesempatan (sifat industry); Rasionalisasi (perubahan  auditor);  Kompetensi  (perubahan direksi)  ;  Arogansi  (  seberapa  banyak  foto  CEO) berpengaruh  signifikan  terhadap fraud .  Ketika arogansi dan kesempatan tidak berpengaruh terhadap fraud dengan  mendeteksinya  menggunakan  laporan keuangan

## How to Cite:
Venyana Yulia Putri, Theresa dan Saphira, Janice. Fraud Pen- tagon  dalam  Manajemen  Laba  di  Perusahaan  Manufaktur Logam  dan  Kimia. Jurnal  Ilmiah  Wahana  Akuntansi,  14(2), 143-155 https:// doi.org/10.21009/wahana.14.023

## PENDAHULUAN
Laporan  keuangan  merupakan  sarana komunikasi  yang  memberikan  informasi  kepada stakeholders perusahaan baik  untuk  calon inves- tor yang sedang memilih perusahaan untuk di in- vest,  calon  kreditur  yang  sedang  mempertim- bangkan  pemberian  kredit,  maupun  pemilik  pe- rusahaan  itu  sendiri  yang  ingin  melihat  kinerja perusahaannya. Maka dari itu, laporan keuangan sangatlah krusial dalam  pengambilan keputusan- keputusan  bisnis.  Keputusan-keputusan  bisnis yang  dilakukan  oleh  para stakeholders dapat menjadi  salah  satu  faktor  perencanaan  kegiatan perusahaan  di  masa  mendatang.  Kegiatan operasional,  pendanaan,  dan investing di  perus- ahaan  tercermin  di  dalam  laporan  keu- angan.Sehingga  pihak  manajemen  perusahaan cenderung  berusaha  sebaik  dan  sebisa  mereka untuk membuat laporan keuangan terlihat baik.
Terkadang  manajemen  secara  sadar  mau- pun tidak sadar telah melakukan tindakan mana- jemen laba.Tindakan manajemen laba merupakan suatu  tindakan  yang  menyebabkan  kesalahan pelaporan  keuangan,  atau  suatu  tindakan  yang dengan  sengaja  menyajikan  fakta  yang  kurang dan  atau  tidak  benar  mengenai  kegiatan penggunaan  sumber  daya  perusahaan  dengan maksud  untuk  memperoleh  keuntungan  pribadi. Adanya  manajemen  laba  dalam  proses  penyusu- nan  laporan  keuangan  eksternal  dapat  mengaki- batkan  kenaikan  atau  penurunan  laba  akuntansi sesuai  dengan  kepentingan  manajemen.  Berarti terdapat  ketidakjujuran  dalam  pelaporan  keu- angan oleh manajemen.
Keterlambatan laporan keuangan juga tidak jarang terjadi yang biasa disebabkan oleh adanya
masalah,  baik  dalam  proses  pelaporan  maupun laporan  itu  sendiri.  Hal  tersebut  menyebabkan perlunya  perpanjangan  waktu  untuk  me- nyelesaikan  laporan  keuangan  yang  bermasa- lah.Padahal  seperti  yang  kita  tahu,  laporan  keu- angan  merupakan  alat  komunikasi  baik  untuk pihak internal  dan eksternal  perusahaan.Sehingga sangat  diperlukan  adanya  keandalan  dalam laporan  keuangan  yaitu  laporan  yang  bebas  dari manajemen laba.
Kasus  manajemen  laba  tidak  jarang  terjadi di Indonesia.Salah satu nya ialah yang terjadi pa- da PT Sunrpima Nusantara Pembiayaan (SNP Fi- nance)  sempat  menjadi  perhatian  masyarakat. SNP  Finance  menyampaikan  laporan  keuangan yang fiktif dengan memberikan gambaran kondisi perusahaan  yang  terlihat  baik-baik  saja  disaat  ia sedang  krisis  keuangan.  Hal  ini  baru  terungkap saat PT SNP gagal membayar hutangnya .
Banyak  kasus  pelaporan  akuntansi  yang menggebrak  dunia  antara  lain  Enron,  Merck, Worldcom,  dan  masih  banyak  lagi.  Kasus  mana- jemen laba lain yang ada di Indonesia antara lain kasus  yang  terjadi  pada  PT  Lippo  Tbk  dan  PT Kimia Farma Tbk. Kedua perusahaan melakukan manipulasi financial  reporting .  Kasus  farud lainnya  menjerat  perusahaan  Personal  Computer (PC)  Jepang  di  Indonesia  yaitu  PT  Toshiba  Cus- tomer  Product  Indonesia.  Ia  mengalami  skandal tindakan  kecurangan  akuntansi  yang  dilakukan pihak manajemen di tahun 2015.
Manajemen laba merupakan salah satu ben- tuk  dari  tindakan  kecurangan  akuntansi. Ramainya  kasus  kecurangan  akuntansi  terjadi  di berbagai tempat dan kalangan, baik pada individu,
2302-1810 (online)
kelompok  entitas  maupun  negara.    Dalam mencegah kemungkinan terjadinya fraud, auditor dapat  menilai  dan  mempertimbangkan  dari berbagai  perspektif  salah  satunya  dengan menggunakan  pengujian  teori  fraud  pentagon yang  dikemukakan  oleh  Crowe(2011)  yang terdiri  dari  lima  elemen  indikator  di  dalamnya yaitu: Pressure,  Opportunity,  Rationalization, Capability, dan Arrogance . Lima elemen tersebut merupakan  teori  terbarukan  yang  sebelumnya diungkapkan oleh (Cressey,1953) yaitu fraud tri- angle theory dan  yang diungkapkan oleh (Wolfe dan  Hermanson  2004)  dengan  fraud  diamond theory.
Artikel  ini  mengacu  pada  artikel  yang  ber- judul “ Fraud Pentagon dalam Mendeteksi Finan- cial Statement Fraud ”. Terdapat beberapa perbe- daan  antara  artikel  acuan  dan  jurnal  yang  kami susun.  Perbedaan  terletak  pada  variabel  inde- penden  yakni  manajemen  laba,  sedangkan  pada artikel  acuan  kami  ialah financial  statement fraud .
Sample yang kami pilih adalah entitas dari in- dustri  manufaktur  logam,  peneliian  ini  diambil dari annual  report selama dua tahun dari entitas tersebut  dari  tahun  2017-2018.  Penelitian  ini memilih industri logam dan sejenisnya karena in- dustry ini  memiliki  peranan  besar  dalam  pem- bangunan  dan  perkembangan  industri  nasional. Hasil  dari industry logam  adalah  sebagai  bahan baku utama kegiatan sector industry lainnya, sep- erti mesin dan peralatan pabrik, otomotif, dan se- bagainya. Selain  itu, produk logam sangat dibu- tuhkan  oleh  banyak sector seperti sector kon- struksi bangunan dan properti, jalan dan jembat- an, ketenagalistrikan, dan lain-lainnya. Pemerintah  Indonesia  pun  sedang  mendorong kinerja pada industri ini. Sehingga diperlukannya laporan  keuangan  yang  andal  agar  dapat  mem- berikan  informasi  yang  valid  dan  pembaca laporan  keuangan  mendapatkan  gambaran  hasil kinerja  yang  sebenarnya  terjadi.  Tujuan penelitian  ini  adalah  melihat  apakah  adanya pengaruh  tekanan,  kesempatan,  rasionalisasi, kompetensi,  dan  arogansi  dalam  tindakan earn- ing  management di  dalam  entitas  industri  man- ufaktur logam dan sejenisnya.

## KAJIAN LITERATUR
Teori Fraud Pentagon
Fraud  Pentagon adalah  pengembangan  teori dari fraud  triangle, ditemukan  oleh  Donald  R Cessey  pada  tahun  1953  teori  ini  menjelaskan alasan – alasan  orang melakukan fraud. Fraud tri- angle muncul karena tiga kondisi yang bersamaan dengan munculnya fraud yaitu tekanan ( pressure ), kesempatan  ( opportunity )  dan attitude atau ra- tionalization. Pada tahun 2004, (Wolfe & Herman- son  2004)  mengembangkan fraud  triangle men- jadi fraud  diamond .Penambahan  elemen capabil- ity yang  membuat  kemampuan  deteksi  dan pencegahan fraud berkembang.Teori ini menjelas- kan kunci dalam mengurangi fraud adalah dengan fokus pada situasi khusus yang terjadi selain pres- sure dan rationalization serta  gabungan  antara kesempatan dan capability.
Income Smoothing Income smoothing (perataan laba)
merupakan salah satu bentuk dari manajemen laba yang  akan  dilakukan  oleh  manajemen  karena adanya  motivasi  dan  kesempatan.  Menurut Belkaoui  (2012) income  smoothing (perataan laba) adalah pengurangan fluktuasi laba dari tahun ke  tahun  dengan  memindahkan  pendapatan  dari tahun-tahun  yang  tinggi  pendapatannya  ke periode-periode  yang  kurang  menguntungkan. Income  smoothing dapat  dipandang  sebagai proses  normalisasi  laba  yang  disengaja  guna meraih  suatu  tren  ataupun  tingkat  yang diinginkan.  Usaha  manajemen  dalam  perataan laba  merupakan  salah  satu  bentuk  manajemen laba  agar  jumlah  laba  suatu  periode  tidak  terlalu berbeda dengan jumlah laba periode sebelumnya.
Income  smoothing tidak  tergantung  pada kecurangan  dan  distorsi  atau  perubahan, melainkan  pada  peluang  yang  muncul  dalam alternatif prinsip-prinsip akuntansi transaksi yang diterima  dan  penyebarannya.  Menurut  Koch dalam  Mursalim  (2005)  tindakan  perataan  laba dapat  didefinisikan  sebagai  suatu  sarana  yang digunakan manajemen untuk mengurangi variabilitas  urut-urutan,  pelaporan  laba  relatif terhadap beberapa urut-urutan target yang terlihat karena  adanya  manipulasi  variabel-variabel akuntansi  semu  ( artificial  smoothing )  atau transaksi  riil  ( real  smoothing ).  Perataan  laba merupakan  normalisasi  laba  yang  dilakukan secara sengaja untuk mencapai trend atau tingkat yang  diinginkan.  Perataan  laba  sebagai  proses manajemen  waktu  atau  pelaporan earning agar aliran laba yang dilaporkan lebih smooth .
2302-1810 (online) DOI: doi.org/10.21009/wahana.14.023

## Fraud Pentagon
1. Tekanan ( pressure )
Tekanan  adalah  dorongan  bagi  individu untuk  melakukan fraud ,  hal  yang  paling mempengaruhi seseorang adalah tekanan ekonomi, hal itu terjadi dikarenakan ketidakstabi- lan  atau  penurunan  ekonomi  yang  dialami  indi- vidu  itu  sendiri,  sehingga  memicu  diri  untuk melakukan fraud .  Tekanan  tidak  datang  hanya dari kondisi ekonomi, tekanan sosial yang datang dari  lingkungan  atau  gaya  hidup  seseorang  juga dapat  memicunya  karena  individu  tersebut melakukan fraud .
2. Kesempatan ( opportunity )
Para  pelaku  tindakan fraud biasanya percaya  bahwa  perbuatan  yang  sedang  mereka lakukan tidak akan diketahui, itulah yang disebut kesempatan ketika merasa segala situasi dan kon- disinya  aman  untuk  melakukan  suatu  hal,  bi- asanya  kesempatan  datang  secara  tiba-tiba  se- hingga  individu  yang  awalnya  tidak  memiliki keinginan  untuk  melakukan fraud terpicu  untuk melakukan hal tersebut. Dalam suatu perusahaan biasanya  kesempatan  muncul  ketika  kurangnya pengendalian internal dari perusahaan tersebut. . 3. Rasionalisasi ( Rationalitation )
Rasionalisasi yaitu suatu sikap dimana me- rasa  segala  hal  yang  dilakukannya  benar  atau melakukan pembenaran dalam tindakan fraud yang  dilakukan.  Individu  tersebut  akan merasa bahwa tindakannya bukan pelanggaran.
4. Kompetensi ( Competence )
Competence adalah keahlian karyawan un- tuk  mengabaikan  kontrol  internal,  mengem- bangkan strategi penyembunyian, dan mengamati kondisi  sosial  untuk  memenuhi  kepentingan
pribadinya (Crowe, 2011).
5. Arogansi ( Arrogance )
Arrogance  menjelaskan  bahwa  arogansi merupakan sifat superioritas atas hak yang dimili- ki  dan  merasa  bahwa  pengendalian  internal  dan kebijakan perusahaan tidak berlaku untuk dirinya (Crowe, 2011)

## Agency Theory
Agency  Theory merupakan  teori  dasar  yang sering  kali  digunakan  untuk  memahami  masalah konflik  kepentingan  baik,  umumnya  perus- ahaan. Agency  Theory menyatakan  bahwa  perus- ahaan  yang  memisahkan  fungsi  pengelolaan  dan kepemilikan  akan  rentan  terhadap  konflik  keage- nan (Jensen and Mackling, 1976). Menurut Jensen dan Mackling (2008), agency theory mendeskripsikan pemegang saham sebagai princi- pal dan  manajemen  sebagai  agen.  Pemegang  sa- ham  „mengontrak‟  manajemen  untuk  bekerja demi  kepentingan  mereka.  Sehingga  manajemen bertanggung  jawab  untuk  menyejahterakan pemegang sahamnya.
Tetapi  sering  kali  sebagai  manusia,  kita lebih  mementingkan  tujuan  pribadi  daripada kepentingan  bersama.Sehingga  lupa  bahwa  ter- hadap tujuan bersama atau tujuan awal  yaitu me- nyejahterakan pemegang saham.

## Earning Management
Menurut  Ratna  Dewi  (2003)  dalam  Novianty (2009), earning  management merupakan  cara penyajian earning yang  diatur  sesuai  dengan kebutuhan  dan  tujuan  yang  diinginkan  oleh dengan cara pengelolaan accruals.
2302-1810 (online) DOI: doi.org/10.21009/wahana.14.023
manajer  dengan  cara  pengelolaan accru- als. Copeland  (1968)  dalam  Utami  (2005) mengungkapkan bahwa  definisi manajemen laba adalah  usaha  manajemen  untuk  meningkatkan maupun  menurunkan  laba  sesuai  keinginannya, dalam  hal  ini  berarti  termasuk  memaksimalkan, meminimalkan, dan juga pemerataan laba.

## Kerangka Konseptual

## Hipotesis Penelitian
1) Pressure dalam financial  stability ber- pengaruh pada earning management Pressure adalah  keadaan  yang  mendorong seseorang  untuk  melakukan  kecurangan (fraud). Tekanan  dikategorikan  dalam  tiga  jenis,  yaitu tekanan  kebiasaan  buruk (vices  pressures) , tekanan akan pekerjaan (work-related pressures) , dan  yang  terakhir  adalah  tekanan  financial (financial pressures) yang akan kita gunakan da- lam  penelitian  ini. Financial perusahaan  diang- gap stabil melalui pengukuran pertumbuhan keu- angan  yang  dilihat  dari sales ,  laba,  dan  pertum- buhan  aset  perusahaan.  Stabilitas  keuangan pe- rusahaan  yang  terganggu  dalam  keadaan  gon- cangan  ekonomi  dan  industri  dapat  mendorong manajer  untuk  melakukan  tindakan  manajemen laba.  Penelitian  Skousen  et.al  (2009)  menunjuk- kan  hasil  bahwa  semakin  besar  rasio  perubahan
total  aset  suatu  perusahaan  maka  terdapat kemungkinan  dilakukannya  tindakan  fraud  pada laporan  keuangan.  Dengan  itu  dapat  dirumuskan hipotesis sebagai berikut :
H1: Financial  stability berpengaruh  positif  ter- hadap earning management
2) Rationalization dalam  pergantian  audit berpengaruh pada earning management Rationalisasi  adalah  pemikiran  dan  sikap pembenaran seseorang kepada dirinya sendiri atas tindakan kejahatan yang dilakukannya. Rationali- zation dapat  berupa  alasan-alasan  untuk  mem- benarkan  tindakan  kecurangan  yang  sudah  atau akan  terjadi  dan  menganggap  sebagai  hal  yang wajar untuk dilakukan. Contoh rasionalisasi anta- ra  lain  „asset  ini  sebenarnya  milik  saya,  karena tidak terdapat peraturan dan surat…‟, „saya hanya meminjam  sebentar  saja,  akan  langsung  saya kembalikan‟. Dalam penelitian Loebbecke et. Al, fraud  ditemukan  dalam  sampel  penelitian  pada dua  tahun  awal  pada  masa  jabatan  auditor.  Pen- gukuran  rasionalisasi  umumnya  menggunakan proksi  pergantian  atau  perubahan  kantor  akuntan public  yang  digunakan  oleh  perusahaan  tersebut. Berdasarkan  uraian  diatas  hipotesis  yang  dapat dirumuskan adalah :
H2: Rationalization berpengaruh  positif  terhadap earning management
3) Competence dalam  kategori  perubahan direksi  berpengaruh  pada earning  man- agement
Kompetensi  atau  kemampuan  merupakan fraud  risk  factor yang  sifatnya  kualitatif  dan merupakan  pengembangan  dari  teori fraud  trian- gle dan fraud diamond . Capability adalah kemam- puan  sesorang  dalam  suatu  perusahaan  untuk
2302-1810 (online)
memberi kesempatan dalam melakukan fraud .Wolfe dan Hermanson (2004) menjelaskan bahwa  adanya  perubahan  direksi  merupakan  sa- lah  satu  gambaran  dari  adanya  conflict  of  inter- est.Perubahan  direksi  merupakan  salah  satu faktor  pendorong  terjadinya  financial  statement fraud  karena  dampak  dari  perubahan  tersebut adalah adanya upaya manajemen dalam memper- baiki  hasil  dari  kinerja  direksi  sebelumnya dengan  merubah  struktur  organisasi  perusahaan atau perekrutan direksi baru yang dianggap lebih mempunyai kemampuan yang bagus dari direksi sebelumnya.  Berdasarkan  uraian  diatas  maka hipotesis yang dapat diajukan adalah : H3  : Change  of  directors berpengaruh  terhadap earning management
4) Opportunity dalam quality of external au- dit berpengaruh  pada earning  manage- ment
Kecurangan akuntansi dapat dieksekusi jika
terdapat kesempatan atau celah untuk melakukannya. Sehingga diperlukannya audit ek- sternal  yang kompeten,  ahli, dan berpengalaman dalam  mendeteksi  laporan  keuangan  dari  mana- jemen  laba  maupun  tindakan  kecurangan akuntansi  lainnya.  Kualitas  audit  dapat  menjadi proksi  pengukuran opportunity .  Kualitas  audit merujuk pada probabilitas seorang auditor dalam mendeteksi  dan  melaporkan  hasil  auditnya,  be- gitulah yang diungkapkan De Angelo (1981). Se- hingga pemilihan jasa audit KAP yang tergabung dalam BIG4 atau Non BIG4 dapat menjadi salah satu  factor  penentu  kualitas  audit.  Lennox  dan Pittman  (2010)  berpendapat  bahwa  KAP BIG  4 mempunyai sumber daya manusia yang memiliki kompetensi  dan skill lebih  dalam  mendeteksi
kecurangan akuntansi (termasuk manajemen laba) dibandingkan  dengan  KAP Non-BIG4 .  Berdasar- kan uraian tersebut dapat dirumuskan hipotesis: H4: Quality  of  external  audits berpengaruh  ter- hadap earning management
5) Arrogance dalam frequent  number  fre- quency of CEO’s Picture berpengaruh pa- da earning management
Arogansi adalah sikap sombong atau angkuh seseorang  yang  menganggap  dirinya  dapat melakukan  kecurangan.  Munculnya  arogansi dikarenakan  adanya  sifat  egois (self-centered) yang besar di dalam diri manajemen dan membuat sifat arogansinya menonjol. Crowe (2011) menga- takan bahwa number of CEO’s picture merupakan jumlah  gambaran  CEO  dalam  suatu  perusahaan dengan menampilkan display picture ataupun pro- fil,  prestasi,  foto,  maupun  informasi  lain mengenai  track  of  record  CEO  yang  dipaparkan secara berulang-ulang dalam laporan tahunan pe- rusahaan. Seorang CEO cenderung ingin tampil di public  mengenai  kekuasaan  dan  karirnya  supaya tidak  kehilangan  status  atau  posisi  yang  dimiliki dalam lingkup manajemen perusahaan (atau mera- sa  tidak  dianggap).  Arogansi  dapat  memicu  ter- jadinya manajemen laba dengan menyalagunakan wewenang yang ia miliki. Sistem control internal apapun tidak dapat membatasi keputusan dan tin- dakan seorang CEO karena kekuasaannya. Simon et  al  (2015)  dan  Tessa  dan  Harto  (2016) menemukan  bahwa frequent  number  of  CEO’s picture berhubungan positif dengan arogansi yang mempengaruhi  tindakan  manajemen  laba.  Ber- dasarkan  uraian  tersebut  dapat  dirumuskan hipotesis:
H5: frequent  number  of  CEO’s  picture ber-
2302-1810 (online) DOI: doi.org/10.21009/wahana.14.023
berpengaruh terhadap earning management

## METODE PENELITIAN

## Jenis Penelitian
Penelitian  ini  menggunakan  pendekatan penelitian  kuantitatif  kausal,  sehingga  penguku- ran  dan  analisisnya  menggunakan  data  numer- ik.Jenis  penelitian  kausal  lebih  mengarah  untuk mengetahui  hubungan  dan  pengaruh  signifikan antar  variabel.  Kelompok  kami  melakukan  pen- gujian hipotesis penelitian menggunakan metode analisis  regresi  linear  berganda  dengan  program SPSS.

## Variabel Dependen
Variabel  dependen  pada  penelitian  adalah financial  statement  fraud.  Financial  statement fraud  menggunakan  proksi  berupa  nilai  discre- tionary accrual dari modified jones model. Untuk mengetahui  earning  management  dengan  lebih baik,  kami menggunakan Modified Jones Model dengan melakukan perhitungan discretionary ac- crual.  Perbedaan  antara  TACC  (Total  accruals) dan NDACC (nondiscretionary accruals) dikalkulasi untuk mengetahui infromasi mengenai
earning management (DACC).Discretionary  accruals  (DACC)  meru- pakan  salah  satu  indikator  yang  memberi  sinyal kemungkinan  adanya  rekayasa  laba  dalam  suatu perusahaan melalui tingkat akrual yang tidak nor- mal dari kebijakan manajemen.
Model  perhitungan  Modified  Jones  Model sebagai berikut:
Discretionary  accruals  dihitung  dengan,  per- tama menghitung i di tahun t;
1………  TACit = Niit - CFOit TACit = Total akrual
CFOit  = Arus kas operasi Niit = Laba bersih Nilai total accrual (TAC) diestimasi
menggunakan  persamaan  regresi  OLS  sebagai berikut:
2………  TACit/Ait-1 =  β1(1/Ait-1)+β2(ΔRevit/ Ait1)+β3(PPEit/Ait-1)+ε
Nilai nondiscretionary accrual (NDA) dapat di- hitung dengan rumus:
3………  NDAit  =  β1(1/Ait-1)+β2(ΔRevit/Ait-1- ΔRecit/Ait-1)+β3(PPEit/Ait-1)
Selanjutnya discretionary accrual (DA) dapat di- hitung sebagai berikut:
4………  DAit = TACit/Ait-NDAit DAit =  Discretionary  Accruals perusahaan i pada periode ke t β1, β2, β3 = Koefisien regresi NDAi t =  Non  Discretionary  Ac- cruals perusahaan i pada periode ke t TAit = Total akrual perusahaan i pada periode ke t Niit =  Laba bersih perusahaan i pada periode ke t \ CFOit =  Aliran  kas  dari  aktivitas operasi perusahaan i pada periode ke t Ait-1 =  Total  aset  perusahaan  i
pada periode ke t-1
ΔRevit            = Pendapatan perusahaan i pada  tahun  t  dikurangi pendapatan tahun t-1 PPEit =  Aset  tetap  perusahaan  i pada periode ke t ΔRecit = Perubahan piutang perus- ahaan i pada periode ke t ε = error
2302-1810 (online) DOI: doi.org/10.21009/wahana.14.023

## Variabel Independen
Variabel  independen  yang kita ambil  untuk penelitian  ini  adalah  pressure  dan  dikategorikan pada financial stability dengan proksi rasio peru- bahan  total  aset  (ACHANGE),  Opportunity dikategorikan  pada  quality  of  external  audits  di- proksikan pada kualitas auditor eksternal (AUD); Rationalization yang dikategorikan dalam change auditor dengan proksi pergantian akuntan publik (CPA);  Competence  yang  dikategorikan  pada change  of  directors  diproksikan  pada  perubahan direksi  (DCHANGE);  Arrogance  yang  dikate- gorikan pada arogansi  yang diproksi dengan fre- quent number of CEO‟s picture.
Subjek  penelitian  ini  adalah  perusahaan yang bergerak di industri manufaktur logam, ka- mi  mengambil  beberapa  sample  perusahaan  un- tuk  kami  teliti  mengenai  apakah  adanya.  Perhi- tungan  ini  dapat  dihitung  dengan  pengukuran variabel sebagai berikut :

## Pengukuran Variabel
Tabel 1. Pengukruan Variabel

## Jenis Sampel
Penelitian  ini  menggunakan  jenis  metode purposive sampling dengan kriteria :
a.  Perusahaan  manufaktur  di  industri  logam  dan kimia pada tahun 2017-2018.
b.  Perusahaan  manufaktur  di  industri  logam  dan kimia    yang  menerbitkan  laporan  keuangan lengkap di tahun 2017 – 2018  yang  dinyatakan dalam  mata uang rupiah  (Rp c. Perusahaan manufaktur di industry logam dan kimia yang tidak delisting pada tahun 2017-2018 Metode Analisis
Dalam penelitian ini, kami menggunakan
software    analisis  SPSS  25  untuk  mengolah  data dan menganalisis apakah adanya yang mempengaruhi  hubungan  antara  variabel  de- penden  dengan  variabel  independen.  Penggunaan model  Skousen  et  al.  (2009)  untuk  menguji  hub- ungan  antara  discretionary  accruals  dan  faktor fraud pentagon dengan model regresi :
DAit  =  β0  +  β1ACHANGE  +  β2AUD  + β3CPA + β4DCHANGE  + β5CEOPIC + ε Keterangan: β0 =  Koefisien  regresi  kon- stanta β1,2,3,4,5 = Koefisien regresi masing- masing proksi DAit =  Discretionary  accruals pada perusahaan i periode t ACHANGE =  Rasio  perubahan  total aset tahun 2014-2015 AUD = Kualitas auditor eksternal CPA =  Pergantian  auditor  inde- penden DCHANGE = Pergantian direksi CEOPIC =  Jumlah  profile  CEO laporan keuangan ε = error

## Harga Saham
Harga  saham  merupakan  harga  penutupan pasar  saham  selama  periode  pengamatan  untuk tiap-tiap jenis saham.
Variabel  harga  saham  pada  penelitian  ini menggunakan  harga  saham  pada  tanggal  akhir tahun.
Return on Equity Return on equity diukur dengan menggunakan  rasio  antara  laba  bersih  setelah pajak dengan total modal/ekuitas.

## Kapitalisasi Biaya
Variabel  kapitalisasi  biaya  riset  dan pengembangan  (kapitalisasi)  diproksikan  dengan rasio  kapitalisasi.  Rasio  kapitalisasi  diperoleh dengan  membagi  total  biaya  riset  dan pengembangan  yang  dikapitalisasi  (bersih) dengan  total  aset  perusahaan.  Perusahaan  yang tidak melakukan kapitalisasi (melakukan pembebanan)  biaya  riset  dan  pengembangan diberi angka 0 (nol).

## Teknik Analisis Data
Teknik  analisis  data  yang  digunakan  dalam penelitian  ini  menggunakan  statistika,  yang meliputi  statistika  deskriptif,  uji  persyaratan analisis
ISSN 2302-1810 (online) DOI: doi.org/10.21009/wahana.14.023

## dalam laporan keuangan
Tabel 2. Daftar Sampel Penelitian

## HASIL PENELITIAN DAN PEMBAHASAN
Berdasarkan tabel diatas terlihat populasi ada 54 sample perusahaan logam dan kimia, tetapi tidak semua perusahaan sesuai kriteria yang memenuhi kriteria hanya 36 sample dari 17 perusahaan, pe- rusahaan yang menggunakan dollar currency ter- dapat  8  perusahaan  dan  1  perusahaan  yang menggunakan  yen  currency.  Terdapat  data  yang harus dikeluarkan dari sample penilitian sehingga sample  penilitian  menjadi  34.  Data  perusahaan yang  digunakan  adalah  perusahaan  logam  dan
kimia  yang  listed  dalam  BEI  pada  tahun  2017  - 2018

## Statistik Deskriptif
Tabel 3. Statistik Deskriptif
Untuk financial  stability yaitu pressur e  dengan alat ukur perubahan aset (ACHANGE) menunjuk- kan hasil  nilai rata-rata 0,614 dan standar deviasi 0  .1243  Setelah  pengolahan  data,opportunity  un- tuk Kualitas dari auditor eksternal diukur dengan variabel  dummy  dengan  mengamati  apakah  ek- sternal  auditor  yang digunakan  tergabung dalam KAP Big-4 dan Non Big-4. Ada 34 sampel perus- ahaan yang  tidak menggunakan jasa audit ekster- nal  yang  tergabung  dalam  KAP  BIG-4  dengan standar  deviasi  0.17150.  Pengukuran  perubahan kantor  akuntan  publik  setiap  tahun  berdasarkan data perubahan komposisi pada laporan keuangan untuk  mengukur  rasionalisasi  menunjukkan  bah- wa  terdapat  19  perusahaan  industry  logam  dan kimia  dari  total  keselurahan  34  yang  mengganti KAP  Nilai  standar  deviasi    dari  perubahan  audit eksternal    sebesar  0.50644.Penggunaan  variabel dummy dalam  mengukur competence menunjuk- kan bahwa terdapat 5 perusahaan dari total 34 pe- rusahaan  manufaktur  logam  dan  kimia  yang melakukan perubahan direksi dengan nilai standar deviasinya  0.32073.  Banyaknya  profil  atau  foto CEO  yang  ditampilan  dalam  suatu  laporan  keu- angan  diproksikan  untuk  mengukur  tingkat  arro- gance menunjukkan nilai rata rata sebesar 1,1765 dengan nilai standar deviasiCEOPICT menunjuk- kan nilai 0,38695.
DOI: doi.org/10.21009/wahana.14.023
kimia  dari  total  keselurahan  34  yang  mengganti KAP Nilai standar deviasi  dari perubahan audit eksternal    sebesar  0.50644.Penggunaan  variabel dummy dalam  mengukur competence menunjuk- kan bahwa terdapat 5 perusahaan dari total 34 pe- rusahaan  manufaktur  logam  dan  kimia  yang melakukan  perubahan  direksi  dengan  nilai standar  deviasinya  0.32073.  Banyaknya  profil atau  foto  CEO  yang  ditampilan  dalam  suatu laporan  keuangan  diproksikan  untuk  mengukur tingkat  arrogance  menunjukkan  nilai  rata  rata sebesar  1,1765  dengan  nilai  standar  devi- asiCEOPICT menunjukkan nilai 0,38695.

## Pembahasan Penelitian

## Tabel 4 Hasil Penelitian
Terlihat  pada  tabel  dari  hasil  pengolahan  data SPSS pada uji goodness of fit yang menunjukan nilai F dari model adalah 3,139 dengan probabili- tas sebesar 0,023 yang lebih kecil dari 0,05. Secara  signifikan  model  regresi  menjelaskan adanya  pengaruh  variable  ACHANGE,  AUD, DCHANGE,  CPA,  CEOPICT  terhadap  Discre- tionary Acrual (Dait).
Hasil    dari  Adjusted  R  square  menunjukan  nilai 0,245,  dapat  diartikan  bahwa  sebesar  24,5%  dis- cretionary acrual dipengaruhi oleh variabel ini in- dependen. Dan pada uji anova juga terlihat nilai F hitung  sebesar  3,139  dengan  probabilitas  sebesar 0,023  lebih  kecil  dari  0,05.  Model  dari  hasil  re- gresi ini sudah termasuk fit model

## Pengujian Hipotesis Tabel 5. Pengujian Hipotesis
1. Pressure pada kategori financial stability ber- pengaruh terhadap financial statement fraud
Pengujian  pada  hipotesis  1  membuktikan bahwa  financial  stability  (ACHANGE)  ber- pengaruh  terhadap  financial  statement  fraud dengan  nilai  t  sebesar  1.420,  signifikansi  0.167 dan  B  0.219.Hipotesis  diterima  karena  terlihat dari  Beta  yang  positif,  walaupun  sig  nya  >0.1. Ketidakstabilan  kondisi  keuangan  merupakan tekanan  bagi  banyak  perusahaan  yang  memicu adanya tindakan financial statement fraud dengan melakukan  earning  management.  Menurut  Al- brecht  (2002),..Hasil  dari  penelitian  ini  menya- takan  bahwa  terdapat  pengaruh  antara  financial stability  terhadap  financial  statement  fraud.Hasil daripenelitian ini juga mendukung penelitian yang dilakukan  oleh  Skousen  (2009)  dan  Sihombing (2014)  bahwa  financial  stability  (ACHANGE) berpengaruh  signifikan  terhadap  financial  state- ment fraud.
DOI: doi.org/10.21009/wahana.14.023
2. Opportunity pada kategori quality of external audit  tidak  berpengaruh  terhadap  financial statement fraud Pengujian hipotesis yang kedua atau H2 da- lam uji t menunjukkan nilai t sebesar -0.111 sig- nifikansi  sebesar  0.913  dengan  nilai  B  sebesar 0.017.Nilai  signifikan  lebih  dari  0.05  hal  ini artinya  hipotesis  (H2c)  ditolak,  dalam  hal  ini dinyatakan  bahwa fraud tidak  dipengaruhi  oleh kualitas eksternal audit Pemakaian auditor ekster- nal  BIG-4  tidak  menjamin  sebuah  perusahaan terhindar  dari fraud .  Stigma  bahwa  KAP  yang termasuk kedalam BIG-4 dapat memberikan hasil kualitas  audit  yang  bagus  tetapi  stigma  tersebut tidaklah benar karena pada kenyataan banyak pe- rusahaan  yang  diaudit  oleh  KAP  BIG  4  masih melakukan  tindakan  fraud  berupa  earning  man- agement . Hasil pengolahan data ini menyatakan bahwa  kualitas  dari  eksternal  audit  tidak  ber- pengaruh signifikan terhadap financial statement fraud
3. Rationalization pada kategori pergantian au- dit  berpengaruh  terhadap  financial  statement fraud
Dalam uji  hipotesis (H3) dengan hasil olah data  yang menyatakan bahwa pergantian auditor (CPA)  berpengaruh  terhadap  financial  statement fraud.Hal ini di tunjukkan pada uji t bahwa nilai t sebesar -2.526, signifikansi sebesar 0.016 dengan nilai B sebesar -0.410. Dalam hal rationalization yang  merupakan  suatu  pembenaran  sikap  atas fraud yang  telah  dilakukan,  pihak  manjemen meyakini bahwa hal tersebut menimbulkan suatu tindak kecurangan, karena Change in auditor da- lam  industry  manufaktur  logam  dan  kimia kemungkinan dapat disebabkan karena “permainan”  dari  beberapa  pihak  manjemen dengan auditor agar tindakan fraud kecil mereka bisa dibenarkan. Jadi menurut hasil penelitian pe- rubahan pada auditor berpengaruh signifikan un- tuk mendeteksi fraud 4. Competence pada kategori perubahan direksi berpengaruh  terhadap  financial  statement fraud
Uji  hipotesis  ke  4  (H4)  menemukan  hasil bahwa  change  of  directors  (DCHANGE)  ber- pengaruh  terhadap  financial  statement  fraud dengan  hasil  uji  t  sebesar  -1.73  tingkat  signif- ikansi  sebesar  0.095  dengan  nilai  B  - 0.270.Pergantian direksi sangat berpengaruh sig-
nifikan terhadap financial statement fraud ..Menggunakan Change  of  Director dalam competence merupakan pengembangan dari trian- gle  fraud .Perubahan  direksi  merupakan  kondisi terciptanya faktor pendorong terjadinya fraud da- lam  perusahaan.Hasil  dari  penelitian  ini  sesuai dengan penelitian yang menyatakan bahwa finan- cial  statement  fraud dipengaruhi  signifikan  oleh perubahan dari direksi.
5.  Arrogance  pada  kategori  frequent  number frequency  of  CEO’s  Picture  tidak  berpengaruh terhadap financial statement fraud
Setelah  melakukan  uji  hipotesis  ke  5  (H5) dengan  uji  t  menunjukkan  nilai  t  arrogance (CEOPICT) sebesar -1.275, signifikansi 0.213 dan nilai B -0.199 yang artinya hasil hipotesis (H5) di- tolak.  Nilai  signifikan  arrogance  (CEOPICT)  > 0.1.Sehingga hasil penelitian dalam penelitian ini adalah  arrogance  (CEOPICT)  tidak  berpengaruh terhadap  financial  statement  fraud.Pengukuran aroogance menggunakan CEOPICT dinilai kurang akurat  dalam  industry  manufaktur  logam  dan kimia ini karena masih banyak laporan keuangan yang memiliki standard format tanpa foto. Dalam penilitian ini arogansi dapat diukur dengan jumlah profil  dan  foto  CEO  dengan  maksud  bahwa arogansi  dapat  dilihat  dari  sikap  seorang CEO . Menghitung banyaknya profil atau foto CEO pada laporan keuangan untuk  mengukur arogansi  tern- yata berpengaruh dalam mendeteksi terjadinya fi- nancial statement fraud dan dalam Crowe‟s Fraud Pentagon Theory ini membuktikan bahwa adanya pengembangan teori fraud.
DOI: doi.org/10.21009/wahana.14.023
kimia ini karena masih banyak laporan keuangan yang  memiliki  standard  format  tanpa  foto..  Da- lam  penilitian  ini  arogansi  dapat  diukur  dengan jumlah profil dan foto CEO dengan maksud bah- wa  arogansi  dapat  dilihat  dari  sikap  seorang CEO .  Menghitung  banyaknya  profil  atau  foto CEO  pada  laporan  keuangan  untuk  mengukur arogansi ternyata berpengaruh dalam mendeteksi terjadinya  financial  statement  fraud  dan  dalam Crowe‟s  Fraud  Pentagon  Theory  ini  membuk- tikan bahwa adanya pengembangan teori fraud.

## KESIMPULAN
Berdasarkan  hasil  penelitian  yang  dil- akukan  terlihat  bahwa  pengaruh  faktor-faktor fraud  pentagon dalam  perusahaan  manufaktur logam dan kimia yang dinilai menggunakan ma- najemen laba menyatakan bahwa hasil penelitian untuk hipotesis pertama, ketiga dan keempat ber- pengaruh  signifikan  sedangkan  untuk  hipotesis kedua  dan  kelima  dalam  industri  ini  tidak  ber- pengaruh signifikan.
Dalam  hipotesis  pertama  menyatakan bahwa Pressure berpengaruh signifikan terhadap financial statement  fraud karena terlihat  dari std coefficients  beta  pada  hipotesis  tersebut  positif, walaupun sig nya 0,167 lebih besar dari 0,1.
Untuk  hipotesis  ketiga  menyatakan  bah- wa Rationalization pada  kategori  pergantian  au- dit  berpengaruh  signifikan  terhadap financial statement fraud karena juga terlihat dari nilai sig yang diperoleh dari hasil olah data yaitu sebesar 0,016 menunjukan dibawah 0,1
Dan untuk hipotesis keempat Competence pada kategori perubahan direksi berpengaruh sig- nifikan terhadap financial statement fraud karena
dari  hasil  olah  data  menunjukan  nilai  sig  0.095 lebih kecil dari 0,1.
Untuk  hipotesis  kedua  dan  kelima  dalam  penili- tian  kali  ini  untuk  perusahaan  manufaktur  logam dan kimia dinyatakan tidak signifikan karena un- tuk masing-masing faktornya yaitu :
 Opportunity pada  kategori  quality  of  exter- nal  audit  tidak  berpengaruh  signifikan  ter- hadap financial  statement  fraud .  Dari  hasil olah  data  ditunjukan  bahwa  sig  dari  AUD sebesar 0,913 lebih besar dari 0,1
 Arrogance pada  kategori  frequent  number frequency  of  CEO‟s  Picture  tidak  ber- pengaruh  terhadap financial  statement fraud, karena  terlihat  dari  hasil  olah  data bahwa  nilai  sig  untuk  variabel  CEOPIC sebesar 0,213 lebih besar dari 0,1

## SARAN
Berdasarkan hasil penelitian yang telah dilakukan maka  terdapat  beberapa  saran  yang  dapat  diap- likasikan  dalam  dalam  penelitian  berikutnya  yai- tu :
1. Penelitian  berikutnya  dapat  menambah jumlah sampel yang digunakan , mengingat sampel yang digunakan penelitian ini sedikit sehingga  hasil  yang  didapatkan  di  industri lain lebih akurat
2. Penelitian  berikutnya  dapat  dilakukan dengan  mengkaji  perusahaan  manufaktur lainnya
3. Penelitian  berikutnya  dapat  menambah jumlah  variabel  mediasi  atau  moderasi mengingat masih terdapat faktor-faktor lain yamg mempengaruhi
4. Penelitian  berikutnya  juga  dapat  mengganti
2302-1810 (online)
alat  pengukuran  yang  dinilai  lebih  akurat  agar hasil  yang  diperoleh  juga  dapat  sesuai  dengan hipotesis atau realita yang ada

## KETERBATASAN PENELITIAN
Berdasarkan  penilitian  yang  dilakukan  penilitian ini memiliki beberapa keterbatasan yaitu : 1. Penelitian  ini  melakukan purposive  sam- pling sehingga  mengurangi  jumlah  perus- ahaan yang dijadikan sample
2. Penilitian ini menggunakan dua perusahaan manufaktur  dengan  jumlah  yang  listed  di BEI  sedikit,  sehingga  mempengaruhi  sam- ple

## DAFTAR PUSTAKA
AICPA,  SAS  No.99.  2002.”Consideration  of
Fraud  in  a  Financial  Statement  Au- dit”.AICPA.New  York
Bruno,  L.  (2019).  PENGARUH  FRAUD  TRI- ANGLE  FACTORS  TERHADAP  PER- ILAKU FRAUD Oleh. Journal of Chemical Information  and  Modeling , 53 (9),  1689– 1699. https://doi.org/10.1017/
CBO9781107415324.004
Hacinamiento,  E.  L.,  &  El,  E.  N.  (2014). ANA- LISIS  FRAUD  TRIANGLE,  MANAJEMEN LABA,  ASIMETRI  INFORMASI  DAN SPESIALISASI  AUDITOR  TERHADAP  FI- NANCIAL STATEMENT FRAUD . 1–25.
Siddiq,  F.  R.,  Achyani,  F.,  &  Zulfikar.  (2017).
Fraud  Pentagon  Dalam  Mendeteksi  Finan- cial  Statement. Seminar  Nasional  Dan  The 4th Call for Syariah Paper , 1–14. Retrieved from http://hdl.handle.net/11617/9210 Wolfe, David T and Dana R. Hermanson. 2004.
“The Fraud Diamond : Considering the Four Elements  of  Fraud”.  CPA  Journal.  74.12  : 38-42

## Internet
Bursa efek Indonesia https ://www.idx.co.id/ Di- akses pada tanggal 18 Oktober 2019 https://economy.okezone.com/ read/2019/02/27/320/2023441/menperin-sektor- industri-logam-punya-potensi-besar https://tirto.id/kasus-snp-finance-upaya-menutup- celah-curang-keuangan-cMdD
DOI: doi.org/10.21009/wahana.14.023