## Determinan Tax Avoidance : Bukti Empiris pada Perusahaan Publik di Indonesia
Sumartono*, Indah Wahyu Tri Puspitasari Universitas Yapis Papua, Jl. Dr. Samratulangi No.11 Dok. V Atas Jayapura Utara, Papua, Indonesia
*(sumartono@uniyap.ac.id)
ABSTRAK Penelitian ini bertujuan untuk menguji dan menganalisis variabel yang mempengaruhi perusahaan untuk melakukan upaya tax avoidance , seperti variabel Profitabilitas,  leverage, ukuran  perusahaan,  komite audit dan karakater eksekutif berdasarkan data empiris yang  relevan.  Analisis  penelitian  pada  sampel perusahaan  manufaktur  yang  listing  di  Bursa  Efek Indonesia  (BEI)  periode  tahun  2014-2019  yang mendukung  hipotesis  kami.  Dengan  jumlah  observasi yang diamati sebanyak 55 perusahaan. Hasil penelitian menunjukan bahwa tiga variabel mempunyai pengaruh positif signifikan yaitu variabel Leverage (DAR), Komite
Audit (KA), dan Karakteristik eksekutif (KE), kemudian satu  variabel  lainnya  mempunyai  pengaruh  negatif signifikan yaitu variabel Profitabilitas (ROA), sedangkan variabel terakhir tidak memiliki pengaruh terhadap tax avoidance yaitu  variabel  Ukuran  perusahaan  (SIZE) terhadap tax  avoidance .  Artikel  ini  menambah  studi tentang  pengaruh  profitabilitas, leverage ,  ukuran perusahaan,  komite  audit,  dan  karakteristik  eksekutif terhadap tax  avoidance dan  memiliki  implikasi  bagi manajemen perusahaan dan pembuat kebijakan.

## ABSTRACT
This  study  aims  to  examine  and  analyze  the  variables that  influence  companies  to  undertake  tax  avoidance efforts,  such  as  profitability,  leverage,  firm  size,  audit committee  and  executive  character  variables  based  on relevant  empirical  data.  Research  analysis  on  a  sample of  manufacturing  companies  listed  on  the  Indonesia Stock  Exchange  (IDX)  for  the  period  2014-2019  that supports  our  hypothesis.  With  the  number  of observations  observed  as  many  as  55  companies.  The results  showed  that  three  variables  had  a  significant positive effect,  namely Leverage (DAR), Audit  Committee (KA),  and  Executive  Characteristics  (KE),  then  one  other variable  had  a  significant  negative  effect,  namely  the Profitability  (ROA)  variable,  while  the  last  variable  did not  have  a  significant  negative  effect.  the  effect  on  tax avoidance  is  the  variable  company  size  (SIZE)  on  tax avoidance. This article adds to the study of the effect of profitability,  leverage,  firm  size,  audit  committee,  and executive  characteristics  on  tax  avoidance  and  has implications  for  corporate  management  and  policy makers.

## Riwayat Artikel:
Tanggal diajukan: 14 Oktober 2020
Tanggal diterima: 5 Juni 2021
Tanggal dipublikasi daring:
25 Juni 2021
Kata Kunci: karakter eksekutif; komite audit; leverage; profitabilitas ; tax avoidance; ukuran perusahaan
Pengutipan:
Keywords : audit  committee;
company size; executive character; leverage; profitability; tax avoidance JIA (Jurnal Ilmiah Akuntansi) • Vol. 6, No. 1, Hal: 136-162 • Juni 2021
Sumartono & Puspitasari, Indah Wahyu Tri. (2021). Determinan Tax Avoidance : Bukti Empiris pada Perusahaan Publik di Indonesia. JIA (Jurnal Ilmiah Akuntansi), Vol. 6, No. 1, Hal: 136-162.

## PENDAHULUAN
Tax avoidance atau Penghindaran pajak merupakan penghindaran  saat  terjadi  fakta-fakta atas  transaksi  yang  memang  diakui akan  tetapi  telah  diatur  sedemikian rupa sehingga menghasilkan perlakuan  pajak  berbeda  dari  yang dimaksudkan  oleh  undang-undang yang  relevan  (Kay,  1980).  Blaufus  et al. (2016) menggambarkan tax avoidance merupakan  aktivitas dalam  batas-batas  hukum  dalam upaya merasionaliasi keputusan legalitas  strategi  pelaporan  untuk mengurangi atau meminimalkan kewajiban pajak dengan
memanfaatkan  celah-celah  dalam ketentuan  perpajakan.
Tax  avoidance berbeda  dengan penggelapan  pajak  ( tax  evasion ). Tax avoidance dilakukan  melalui  cara dengan  tidak  melanggar  hukum yang berlaku,
melainkan hanya memanfaatkan  kelemahan  dari  sisi aturan  yang  berlaku,  seperti  tidak adanya  aturan  atas  suatu  transaksi atau  skema  tertentu.  Sedangkan, penggelapan  pajak  merupakan  upaya yang  dilakukan  oleh  wajib  pajak dengan  melanggar  aturan  pajak  yang berlaku,
seperti melaporkan
penghasilan yang tidak sesuai dengan fakta (Putranti et al., 2015).
Dalam melakukan Tax avoidance terdapat
beberapa cara yang
dilakukan perusahaan seperti transfer pricing ( mark  up )  atau  menurunkan harga ( mark down ). Selain itu fasilitas fiskal  juga  dimanfaatkan  seperti tax allowan ce  yaitu  strategi  perusahaan dalam upaya mengurangi pajak untuk menghindari pembayaran pajak (Afriyanti  et  al.,  2019).  Selain  itu Hossain (2012) mengungkapkan beberapa  cara  perusahaan  dalam melakukan Tax avoidance diantaranya yaitu dengan menampakkan  laba  dari  aktivitas operasional  sebagai  laba  dari  modal sehingga  mengurangi laba bersih dan utang pajak dari perusahaan tersebut,  mengakui  pembelanjaan modal sebagai pembelanjaan opersional,  dan  membebankan  yang sama  terhadap  laba  bersih  sehingga dapat mengurangi utang pajak perusahaan,  membebankan  biaya personal sebagai biaya bisnis perusahaan  sehingga  mengurangi laba bersih, membebankan depresiasi produksi  yang  berlebihan  di  bawah nilai  penutupan  peralatan  sehingga mengurangi  laba  kena  pajak,  dan mencatat pembuangan yang berlebihan  dari  bahan  baku  dalam industri manufaktur sehingga mengurangi laba kena pajak PT Adaro misalnya, berdasarkan
laporan  Global  Witness,  Perusahaan tersebut telah melakukan tax avoidance dengan  skema  transfer
pricing  melalui  anak  perusahaanya yang berada di Singapura, lebih lanjut
Global  Witness  mengatakan  dalam laporannya
bahwa PT. Adaro diindikasikan  melarikan  pendapatan dan  labanya  ke  luar  negeri  sehingga dapat menekan kewajiban pajak yang dibayarkan kepada Pemerintah Indonesia lebih rendah dari
seharusnya  dengan  nilai  $125  Juta (Tirto.id,  2019),  selain  itu  CNN Indonesia  (2016)  melaporakan  bahwa Direktorat  Jenderal  Pajak telah melakukan  penyelidikan  terhadap 2.000 Perusahaan multinasional yang terindikasi  melakukan tax  avoidance , kemudian  sebuah  Lembaga Tax Justice  Network Juga  melaporkan bahwa  perusahaan  tembakau  milik British  American  Tobacco  (BAT)  telah melakukan tax avoidance di Indonesia melalui  PT.  Bentoel  Internasional Investama  yang  berdampak  terhadap kerugian  negara  hingga  mencapai
US$ 14 juta per tahun (www.kontan.co.id, 2019). Dari kasus-kasus yang
dilakukan  perusahaan  tersebut  atas upaya tax  avoidance berimplikasi terhadap  risiko  penerimaan  kas negara,  sehingga  akan  mengurangi potensi  pendapatan  negara  melalui sektor  pajak,  padahal  sumber  dana yang  diperoleh  untuk  membiayai pembangunan sebagian besar berasal dari  sektor  pajak.  Hal  ini  dibuktikan
dengan  penerimaan  negara  tahun 2019  dari  sektor  pajak  hingga mencapai 1786,40 triliun atau memberikan kontribusi sebesar
82,50%  dari  total  penerimaan  selain Penerimaan  Negara  Bukan  Pajak (PNBP)  dan  Hibah  tahun  2019,  ini berarti  bahwa  Penerimaan  pajak memiliki peran utama guna mendukung  pembangunan  nasional (Kementerian Keuangan Republik
Indonesia, 2019).
Penelitian  ini  bertujuan  untuk menganalisis  beberapa  variabel  yang mempengaruhi tax  avoidance yaitu variabel Profitablitas, karena profitabilitas  dianggap  salah  satu indikator pengukur
kinerja perusahaan,  Sehinga  perusahaan yang memiliki profitabilitas yang lebih baik  serta  perusahaan  yang  memiliki nilai  kompensasi  rugi  fiskal  yang lebih  sedikit  terlihat  memiliki  nilai effective  tax  rates (ETRs)  yang  lebih tinggi.  Menurut  Anderson  &  Reeb,
(2003) Profitabilitas merupakan gambaran kinerja keuangan, semakin tinggi  profitabilitas  perusahaan  maka semakin  tinggi  laba  bersih  yang dihasilkan dan diikuti dengan meningkatnya beban pajak penghasilan  sehingga  kecendrungan Tax avoidance akan meningkat sebagaimana  mengacu  kepada  teori agency  diamana  para  agen  memiliki kepentingan  untuk  para  pemilik
dengan  upaya  untuk  meningkatkan laba  perusahaan.  Penelitian  Pitaloka &  Merkusiwati  (2019),  Handayani (2018) , Syuhada  dkk.  (2019),  dan Susanti
(2018) menemukan
profitabilitas  berpengaruh  terhadap tax  avoidance, sedangkan  Budiasih &
Amani  (2019),  Munawaroh  &  Sari (2019), dan Tiala dkk.  (2019)
menemukan hasil yang berbeda yaitu profitabilitas  suatu  perusahaan  tidak mempengaruhi  perusahaan  dalam melakukan tax avoidance
Keputusan pendanaan yang berindikasi  dalam  upaya  melakukan tax  avoidance adalah  keputusan
leverage . Leverage merupakan struktur  hutang  yang  digunakan perusahaan dalam
melakukan pembiayaan. Leverage diukur  dengan membandingkan total kewajiban perusahaan  dengan  total  aktiva  yang dimiliki perusahaan  (Surbakti, 2012). Dalam  pembiayaan  hutang  terdapat komponen biaya bunga atas pinjaman yang  menjadi  pengurang  dalam penghasilan  kena  pajak.  Oleh  karena itu,  laba  perusahaan  sebelum  pajak yang  menggunakan  hutang  sebagai sumber  pendanaan  mayoritas  akan cenderung  lebih  kecil  dibandingkan perusahaan yang mendanai mayoritas kegiatan operasionalnya dengan penerbitan  saham.  Hal  tersebut tentunya dapat mengurangi
kewajiban  pajak  perusahaan  dan
celah  perusahaan  dalam  melakukan upaya  Tindakan Tax  avoidance.
Dalam  Penelitian yang  dilakukan
Pitaloka  &  Merkusiwati  (2019),  Tiala dkk. (2019),  dan Barli  (2018) menemukan bahwa leverage
berpengaruh  terhadap tax  avoidance . Namun hasil penelitian tersebut tidak sejalan dengan penelitian yang
dilakukan  Budiasih  &  Amani  (2019),
Handayani (2018), dan Susanti
(2018),  yang  menemukan  bahwa leverage tidak  berpengaruh  terhadap tax avoidance .
Ukuran  perusahaan  dianggap dapat mempengaruhi keputusan sebuah perusahaan dalam memenuhi kewajiban  pajaknya  dan  merupakan salah satu faktor yang dapat menyebabkan terjadinya tax
avoidance. Pada  umumnya  ukuran perusahaan  ( organization  size )  dapat diartikan sebagai suatu perbandingan besar  atau  kecilnya  suatu  objek.
ukuran perusahaan (size) berpengaruh  positif  terhadap  tingkat tax avoidance dalam suatu perusahaan (Surbakti, 2012). sehingga  semakin  besar  ukuran perusahaan, maka perusahaan semakin  mampu  dalam  upaya  untuk mengatur perpajakan dengan
melakukan tax  saving yang  dapat berimplikasi  terhadap tax  avoidance .
Sebagaimana
dalam penelitian Dewinta  &  Setiawan,  (2016)  yang
menyatakan bahwa Ukuran perusahaan berpengaruh positif terhadap Tax avoidance yang artinya
bahwa semakin besar ukuran perusahaan  maka  akan  semakin bersar  upaya  untuk  melakukan Tax avoidance.
Selanjutnya, faktor lainnya adalah  komite  audit  yang  memiliki peran  penting  untuk  terhubung dengan para pemegang saham. Tugas penting  dari  komite  audit  adalah memantau  kebijakan  yang  dibuat perusahaan  diantaranya  dalam  hal pelaporan keuangan. Oleh karena itu, kerja optimal dari peran komite audit perusahaan diharapkan mampu
mengurangi  perilaku upaya tax avoidance .  Dalam  penelitian  yang dilakukan  Pitaloka  &  Merkusiwati (2019),  Munawaroh  &  Sari  (2019), Tiala  dkk.  (2019),  dan  Mulyani  dkk. (2018)  menemukan  bahwa  komite audit  berpengaruh  terhadap tax avoidance. Namun  penelitian  yang dilakukan  Syuhada  dkk.  (2019) menemukan  hasil  yang  berbeda bahwa komite audit tidak berpengaruh terhadap tax avoidance . Faktor terakhir adalah karakteristik  eksekutif, diamana  para
eksekutif  dianggap  mempunyai peran dalam  proses  upaya  melakukan Tax avoidance (Dyreng  et  al.,  2010).
Dengan  pertimbangan  kemungkinan bahwa  Para  eksekutif  puncak  secara
individu ataupun sebagian bertanggung  jawab  atas  variasi tax avoidance dalam sebuah perusahaan.
Pada  dasarnya,  upaya tax  avoidance yang  dilakukan  perusahaan  tertentu akan  berbeda  tergantung  kepada apakah  itu  dijalankan  oleh  Eksekutif A  ataupun  Eksekutif  B.  karena Secara Individu para Eksekutif memiliki  karekteristik  yang  berbeda. Dalam  Penelitian  yang  dilakukan Pitaloka & Merkusiwati (2019) menemukan bahwa karakter eksekutif  berpengaruh  terhadap tax avoidance .  Namun  penelitian  ini bertentangan  dengan  Fitria  (2018) yang  menemukan    bahwa  karakter eksekutif tidak berpengaruh terhadap tax avoidance .
Dari  beberapa  penelitian  yang dilakukan peneliti sebelumnya, menunjukan  hasil  penelitian  yang berbeda  dari  beberapa  variabel  yang diteliti,  sehingga  dianggap  perlu untuk  di  lakukan  penelitian  kembali terhadap beberapa variabel penelitian, Dalam  penelitian  ini  analisis  regeresi data  panel  digunakan  sebagai  alat analisis,  Peneliti  juga  menambahkan satu  variabel penelitian  yaitu  Ukuran perusahaan,  dengan  alasan  semakin besar  ukuran  perusahaan  semakin meningkat  upaya  perusahaan  untuk melakukan pengindaran pajak, dikarenakan  didukung  oleh  tenaga- tenaga  profesional  dibidang  hukum
maupun
perpajakan, kemudian peneliti  juga  memperluas  objek  dan sampel  penelitian  yang  merupakan keterbatasan peneliti sebelumnya dari rata-rata 4 tahun periode pengamatan menjadi  6  tahun  yaitu  2014-2019. Selain itu bahwa prilaku tax avoidance merupakan usaha maupun
upaya  yang  akan  tetap  dilakukan sepanjang  wajib  pajak  menemukan celah-celah kekurangan yang
berhubungan  dengan  peraturan  dan skema  peraturan  perpajakan  yang
berlaku.
Dari uraian yang telah dikemukakan, maka diperoleh rumusan  masalah  penelitian,  yaitu: Apakah Profitabilitas, Leverage ,
Ukuran  Perusahaan,  Komite  audit
dan  Karakteristik  Eksekutif  secara parsial  dapat  mempengaruhi  upaya perusahaan  untuk  melakukan tax avoidance ?  Penelitian  ini  diharapkan
dapat memberikan kontribusi terhadap  wajib  pajak  badan  maupun bagi Pemerintah. Seperti dapat menambah tingkat kepatuhan perusahaan  sebagai  wajib  pajak badan  dalam  upaya  melaksanakan kewajibannya
membayar pajak.
Selain  itu  Perusahaan  diharapkan dapat  lebih  bijak  dalam  mengambil keputusan  mengenai  perencanaan perpajakan,  agar  terhindar  dari praktik-praktik yang merugikan negara, selain itu juga dapat
membayar pajak dengan patuh sesuai ketentuan  umum  perpajakan  dan Tata cara perpajakan yang berlaku di Negara  Kesatuan  Republik  Indonesia. dan  dapat  memberikan  informasi relevan  sekaligus  masukan  serta evaluasi terutama kepada pemerintah agar  dapat  lebih  dekat  dan  intens memantau perusahaan-perusahaan dalam memenuhi kewajiban pajaknya di Indonesia, untuk lebih memperhatikan beberapa faktor
potensial  yang  mempengaruhi  upaya praktik Tax avoidance yang dilakukan wajib  pajak  badan  dalam  melakukan perencanaan  pajak  yang  memberikan dampak dan risiko terhadap penerimaan kas negara.

## TELAAH
LITERATUR DAN PERUMUSAN HIPOTESIS Teori Agency Jensen & Meckling (1976) mempopulerkan  Teori Agencynya , yang  menyatakan  bahwa  hubungan keagenan  sebagai  kontrak  di  mana satu  atau  lebih principal  melibatkan agen  untuk  melakukan  beberapa layanan  atas  nama  mereka  dan  ada kepentingan  yang  berbeda  antara principal  dan  agen,  disatu  sisi  agen menginginkan  nilai  perusahaan  yang tinggi sehingga menarik minat
investor agar laba perusahaan bertambah  dengan  melakukan  upaya Tax  avoidance. Namun  selain  itu  ada
alasan  lain  yang  kuat  untuk  percaya bahwa  agen  tidak  selalu  bertindak untuk kepentingan terbaik prinsipal.
Penghindaran Pajak ( Tax avoidance ) Dyreng et al., (2008),
mendefinisikan tax  avoidance secara luas  yaitu  mencakup  upaya  apa  pun yang relatif mengurangi pajak perusahaan atas pendapatan akuntansi sebelum pajak. atau hanya sebagian jumlah pajak yang dibayarkan dengan tidak menimbulkan  restitusi  pajak  di
kemudian  hari  (Mangoting,  1999).
Sedangkan Blaufus  dkk.,  (2016). mendefiniskan tax  avoidance sebagai upaya tax  avoidance yang  dilakukan secara
legal dalam
upaya merasionaliasi  keputusan  legalitas strategi  pelaporan  untuk  mengurangi atau  meminimalkan  kewajiban  pajak dengan  memanfaatkan  celah-celah dalam ketentuan perpajakan. sehingga  aman  bagi  wajib  pajak karena  tidak  bertentangan  dengan ketentuan  perpajakan  yang  berlaku, dimana  metode  dan  teknik  yang digunakan  cenderung  memanfaatkan kelemahan-kelemahan  ( grey  area ) yang  terdapat  dalam  undang-undang dan  peraturan  perpajakan  dalam upaya  mengurangi  beban  pajak  yang akan dibayarkan perusahaan, meskipun  demikian pemerintah  tidak
menghendaki  perusahaan  melakukan tax  avoidance dikarenakan  dapat mengurangi penerimaan negara.
Stiglitz, (1985) membedakan tiga prinsip dasar penghindaran pajak ( tax avoidance )  dalam  pajak  penghasilan: penundaan  pajak,  arbitrase  pajak  di seluruh wajib pajak yang menghadapi tanda  kurang  pajak  yang  berbeda (atau wajib pajak sama yang menghadapi tarif pajak marjinal yang berbeda  pada  waktu  yang  berbeda), dan  arbitrase  pajak  di  seluruh  aliran pendapatan  yang  dihadapi  perlakuan pajak yang berbeda.

## Pengaruh  Profitabilitas  terhadap

## Tax Avoidance
Kemampuan
perusahaan menghasilkan  laba  merupakan  fokus utama  prestasi  perusahaan.  Laba menjadi indikator kemampuan perusahaan dalam memenuhi
kewajiban  kepada  kreditur,  investor, bahkan  pemerintah  serta  merupakan bagian  dalam proses  penciptaan  nilai perusahaan berkaitan dengan prospek  perusahaan  di  masa  depan (Andriyanto et al., 2015) Berdasarkan teori agensi, dimana principal menginginkan agent bekerja  untuk  kepentingan principal.
Disatu  sisi  para  agen  menginginkan nilai  perusahaan  yang  tinggi  untuk menarik  minat  para  investor  dengan
cara  melakukan
Tax  avoidance , sehingga laba yang diperoleh perusahaan semakin bertambah. Undang-Undang  No.  36  Tahun 2008 Pasal 1, Tentang Pajak Penghasilan dijelaskan bahwa penghasilan yang diterima oleh subjek  pajak  akan  dikenakan  pajak penghasilan.  Besar  kecilnya  pajak yang  harus  dibayarkan  wajib  pajak berbanding  lurus  dengan  besar kecilnya  penghasilan  yang  peroleh wajib  pajak  dalam  suatu  periode, sehingga  semakin  tinggi profitability perusahaan  maka  semakin  tinggi pajak yang harus dibayarkan sedangkan perusahaan yang memiliki tingkat keuntungan yang rendah atau
bahkan mengalami rugi akan membayar  pajak  lebih  sedikit  atau
tidak sama sekali (Putri, 2017).
Mayoritas studi penelitian
terdahulu  yang  mengukur  pengaruh profitabiltas terhadap Tax  avoidance menemukan  hasil  positif  antara profitabilitas dan tax avoidance (Dogan,  2013), Studi yang  dilakukan
Pitaloka &
Merkusiwati (2019), Handayani  (2018) , Syuhada  dkk. (2019), dan Susanti (2018)
menunjukkan  bahwa  profitabilitas berpengaruh  terhadap tax  avoidance.
Sedangkan  tidak  sedikit  penelitian terdahulu  seperti  Budiasih  &  Amani (2019),  Munawaroh  &  Sari  (2019), dan  Tiala  dkk.  (2019)  menunjukkan
hasil  berbeda  yaitu profitabilitas perusahaan tidak mempengaruhi perusahaan  dalam  melakukan Tax avoidance .
Pitaloka  &  Merkusiwati  (2019), menyatakan  bahwa  Perusahaan  yang memiliki laba yang besar akan sangat mudah  untuk  memanfaatkan  celah dalam  pengelolaan  beban  pajaknya. Dimana  Laba  yang  tinggi  akan menyebabkan semakin tingginya beban  pajak  yang  harus  dibayar perusahaan  sehingga  perusahaan cenderung  melakukan  upaya  praktik tax  avoidance untuk  mengurangi beban  pajaknya,  sehingga  hipotesis penelitian dapat dikemukakan, sebagai berikut:
H 1 :  Profitabilitas berpengaruh  positif terhadap tax avoidance
Pengaruh Leverage terhadap Tax avoidance Leverage merupakan Rasio keuangan yang dapat menggambarkan sejauh mana perusahaan  dibiayai  melalui  oleh hutang  untuk  membiayai  aktiva perusahaan. leverage dapat mempengaruhi  besarnya  pajak  yang dibayarkan perusahaan karena dengan  adanya  hutang  maka  akan timbul  beban  bunga  yang  dapat menjadi  pengurang  pajak  terutang perusahaan.
Leverage digunakan
untuk mengukur  kemampuan  perusahaan untuk  membayar  seluruh  kewajiban baik  jangka  pendek  maupun  jangka panjang.  Penggunaan  hutang  dalam membiayai kegiatan operasional
perusahaan akan menimbulkan
bunga,  dan  biaya  bunga  tersebut dapat  dikurangkan  dari  pajak  (Barli, 2018).
Dalam teori agensi, agent ditugaskan  oleh principal untuk
mengelola
perusahaan.
Agent
meminjam  ke  bank  dengan  nominal pinjaman  yang cukup  besar  sehingga timbul bunga pinjaman yang semakin besar  pula,  bunga  pinjaman  tersebut dibebankan  dalam  laporan  keuangan Fiskal  Agen,  akan  tetapi  pinjaman tersebut  bukan  untuk  menambah modal  agen  sehingga  pendapatan tidak  tumbuh  sehinga  menjadikan laba  tidak  bertambah.  Sehingga hutang dapat menyebabkan
penurunan  pajak  dikarenakan  ada beban bunga yang timbul dari hutang yang dimiliki oleh perusahaan.
Menurut (Undang-Undang
Nomor  36  Tahun  2008  Tentang Perubahan  Keempat  Atas  Undang- Undang  Nomor  7  Tahun  1983 Tentang  Pajak  Penghasilan,  2008) melalui  Undang-Undang  No.  36 Tahun  2008  Pasal  6  ayat  1  huruf  a angka  3  menyatakan  bahwa  bunga pinjaman  merupakan  biaya  yang
dapat dikurangkan ( deductible expense )  terhadap  penghasilan  kena pajak  .  Dengan  adanya  dukungan peraturan  perpajakan  tersebut  maka akan mengakibatkan laba kena pajak perusahaan berkurang, dengan Berkurangnya  laba  kena  pajak  pada akhirnya  akan  mengurangi  jumlah pajak yang harus dibayar perusahaan, dengan demikian perusahaan  yang  memiliki  hutang tinggi  akan  mendapatkan  insentif pajak yang dapat digunakan perusahaan  untuk  meminimalkan pajak  yang  harus  dibayarkan  dengan cara  menambah  sumber  pendanaan perusahaan melalui hutang. Sehingga
Perusahaan-perusahaan dengan tingkat profitabilitas tinggi tentu akan berusaha untuk
mengurangi pajaknya  dengan  cara  meningkatkan rasio  hutangnya,  adanya  tambahan hutang  tersebut  akan  berimplikasi mengurangi beban pajak.
Penelitian yang dilakukan Pitaloka  &  Merkusiwati  (2019),  Tiala dkk. (2019),  dan Barli  (2018)
memberikan  bukti  empiris  bahwa adanya  pengaruh  positif leverage
terhadap tax avoidance yang menyatakan bahwa
perusahaan memiliki  nilai  rasio leverage yang tinggi,  dengan  tingginya  penggunaan utang  yang  dimiliki  oleh  perusahaan, maka  semakin  akan  besar  beban bunga  yang  harus  dibayarkan  oleh
perusahaan, sehingga dapat mengindikasikan  bahwa  perusahaan akan melakukan tindakan tax avoidance .  Sehingga  hipotesis  dapat dikemukakan sebagai berikut:
H 2 : Leverage berpengaruh  positif
terhadap Tax avoidance Pengaruh Ukuran Perusahaan terhadap Tax avoidance Ukuran perusahaan adalah gambaran  dari  besar  kecilnya  suatu perusahaan  (Brigham  &  Houston, 2019),  perusahaan  yang  mempunyai laba Laba yang besar dan stabil akan cenderung  mendorong  perusahaan untuk melakukan praktik penghindaran  pajak  ( tax  avoidance ) dikarenakan  laba  yang  besar  akan menyebabkan beban pajak yang besar pula.
Berdasarkan Peraturan Pemerintah  Nomor  77  Tahun  2013, tentang Penurunan Tarif Pajak Penghasilan  Bagi  Wajib  Pajak  Badan Dalam Negeri yang Berbentuk Perseroan  Terbuka  yang  ditetapkan pada  tanggal  21  November  2013  dan berlaku  sejak  tahun  pajak  2013 berupa  fasilitas  penurunan  tarif pajak. Perusahaan yang memanfaatkan pengurangan tarif
pajak  dengan  tujuan  memperkecil beban  pajak  perusahaan,  maka perusahaan  tersebut  dianggap  telah melakukan tax  avoidance (Putri  &
Suryarini,  2017).  Dengan  demikian merujuk  pada  teori  agensi,  bahwa sumber  daya  yang  dimiliki  oleh perusahaan  dapat  digunakan  oleh agent untuk memaksimalkan kompensasi  kinerja agent ,  dengan menekan  beban  pajak  perusahaan untuk memaksimalkan kinerja
perusahaan  (Dewinta  &  Setiawan,
2016). Dalam penelitian yang dilakukan Budiasih  &  Amani  (2019),  Fitria
(2018), dan Handayani (2018)
memberikan  bukti  empiris  bahwa adanya pengaruh ukuran perusahaan terhadap tax  avoidance. Budiasih  & Amani  (2019)  menyatakan  bahwa semakin besar ukuran perusahaannya, maka transaksi yang dilakukan  akan  semakin  kompleks. Jadi hal itu memungkinkan perusahaan  untuk  memanfaatkan celah-celah yang ada untuk melakukan  tindakan tax  avoidance dari  setiap  transaksi  yang  dilakukan perusahaan. Sehingga hipotesis dapat dirumuskan sebagai berikut:
H 3 :  Ukuran  perusahaan berpengaruh positif terhadap Tax avoidance

## Pengaruh  Komite  Audit  terhadap

## Tax avoidance
Komite  audit  merupakan  salah satu  elemen  dalam  tata  kelola perusahaan  ( corporate  governance ).
Dengan  penggunaan  wewenang  yang
dilakukan dengan tepat, maka komite audit dapat mencegah atau mendeteksi  lebih  dini  perilaku  atau tindakan menyimpang yang berhubungan dengan laporan keuangan entitas (Munawaroh & Sari, 2019). Berdasarkan  Peraturan  Otoritas Jasa Keuangan Nomor 55 /POJK.04/2015 Tentang Pembentukan Dan Pedoman Pelaksanaan Kerja Komite Audit Pasal 1,  komite  audit  adalah  komite  yang dibentuk  oleh  dewan  komisaris  dan bertanggung  jawab  kepada  dewan komisaris
dalam membantu melaksanakan  tugas  dan  fungsi dewan  komisaris.  Struktur  komite audit  berdasarkan  pasal  4  yaitu mempunyai  anggota  paling  sedikit  3 (tiga) orang anggota yang berasal dari komisaris  independen dan pihak  luar emiten atau perusahaan publik.
Lebih  lanjut  (Puspita  &  Harto, 2014)  melalui  artikelnya  mengatakan bahwa  Komite  audit  merupakan  alat yang efektif untuk melakukan mekanisme  pengawasan,  sehingga dapat  mengurangi  biaya  agensi  dan meningkatkan kualitas pengungkapan  perusahaan.  Komite Audit memiliki tugas untuk dilakukan pemeriksaan tentang komposisi pelaporan  keuangan  dan  untuk melakukan pengendalian
intern
dalam sebuah perusahaan (Sulistiyanti & Saputra, 2020).
Dalam  praktiknya  hubungan antara agent dan principal, terdapat asimetri  informasi  dikarenakan agent lebih  banyak  mengetahui  informasi mengenai  perusahaan  dibandingkan dengan principal. Oleh  karena  itu untuk  mengantisipasi  hal  tersebut diperlukan komite audit yang mempunyai  peran  dan  tugas  untuk mengawasi kinerja agent (manajemen) agar bertindak sesuai dengan harapan principal. (Diantari & Ulupui, 2016)  menyatakan  bahwa  komite audit  yang  bertugas  melakukan pengawasan dalam penyusunan laporan  keuangan  perusahaan  dapat mendeteksi dan mencegah kecurangan  yang  dilakukan  agent (manajemen). Dengan
demikian Perusahaan  yang  memiliki  komite audit  akan  lebih  bertanggung  jawab dan  terbuka  dalam  pengungkapan dan  penyajian  laporan  keuangan entitas,  serta  diharapkan  bahwa komite audit yang ada pada perusahaan dapat menjalankan tugas dan  wewenangnya  dalam  melakukan pengawasan terhadap perusahaan. Munawaroh & Sari (2019) menyatakan  bahwa  komite  audit suatu perusahaan mampu mengoptimalkan wewenang dan peran monitoring -nya  untuk  mengendalikan tindakan tax avoidance yang
dilakukan  manajemen  perusahaan, Sehingga  semakin  banyak  jumlah komite  audit  (meskipun  jumlahnya dibatasi oleh peraturan pasar modal), faktanya mampu meminimalisasi
tindakan Tax avoidance . Penelitian Pitaloka &
Merkusiwati  (2019),  Munawaroh  & Sari  (2019),  Tiala  dkk.  (2019),  dan Mulyani  dkk.  (2018)  menunjukkan bukti  empiris  bahwa  komite  audit berpengaruh  terhadap tax  avoidance.
Dari paparan diatas dapat dikemukakan Hipotesis sebagai berikut: H 4 : Komite audit berpengaruh negative terhadap tax avoidance . Pengaruh Karakter Eksekutif terhadap Tax avoidance
Eksekutif  merupakan  pimpinan perusahaan secara langsung maupun tidak  langsung  memiliki  pengaruh terhadap  keputusan  yang  diambil perusahaan, termasuk keputusan tax
avoidance
yang dilakukan perusahaan  (Hanafi  &  Harto,  2014). Pimpinan puncak perusahaan sebagai pengambil kebijakan perusahaan tentu memiliki karakter yang berbeda-beda. Seorang pemimpin perusahaan  dapat  memiliki  karakter yang risk  taker atau risk  averse, karakter  tersebut dapat  tercermin dari besar kecilnya risiko perusahaan (Dewi  &  Jati,  2014),  dimana Risk
averse merupakan karakteristik eksekutif  yang  kurang  menyukai risiko  dalam  mengambil  keputusan bisnis,  eksekutif  ini  akan  lebih cenderung memilih keputusan melalui  risiko  yang  lebih  kecil (Carolina  et  al.,  2014).  Namun terdapat  bukti  beberapa  eksekutif memandang  bahwa  risiko  praktik minimalisasi  pajak  sebagai  cara  yang dapat  diterima  dalam  menjalankan melakukan operasi bisnis dan berusaha  menerapkan  secara  aktif strategi  mengurangi  beban  pajak perusahaan (Hasan et al., 2017). Penelitian yang dilakukan Afriyanti  dkk.  (2019)  dan  Pitaloka  & Merkusiwati  (2019)  menunjukkan bukti empiris bahwa karakter eksekutif berpengaruh positif terhadap tax avoidance. Dari paparan diatas  dapat  dikemukakan  Hipotesis sebagai berikut:
H 5 :  Karakter  eksekutif  berpengaruh positif terhadap Tax avoidance

## METODE
Penelitian ini menggunakan data sekunder  berupa  laporan  keuangan tahunan,  Data  diperoleh  melalui laman situs www.idx.co.id. Jenis data yang digunakan yaitu data panel yang merupakan  gabungan  antara  data runtut  waktu  ( time  series )  dan  data silang ( cross section ).
Populasi  dalam  penelitian  ini yaitu  perusahaan  manufaktur  yang listing  di  Bursa  Efek  Indonesia periode tahun 2014 s.d 2019, Sampel penelitian diambil menggunakan teknik purposive  sampling .  Adapun kriteria  dalam  penentuan  sampel adalah sebagai berikut: (1)
Perusahaan Manufaktur yang  secara konsisten listing di BEI periode 2014- 2019.  (2)  Perusahaan Manufaktur yang  menerbitkan  laporan  keuangan secara lengkap selama periode pengamatan (3) Perusahaan Manufaktur yang menerbitkan laporan
keuangannya  dalam  bentuk  rupiah.
(4)  Perusahaan Manufaktur yang memiliki  laba  positif  selama  periode pengamatan.  Dari  kreteria  sampel tersebut, maka jumlah sampel perusahaan manufaktur yang memenuhi  kriteria  sebanyak  55
perusahaan (lihat lampiran).
Definisi Operasional Variabel Penelitian Penelitian ini terdiri dari variabel Tax avoidance sebagai variabel Dependent dan Variabel Profitabilitas, Leverage , Ukuran Perusahaan, Komite  Audit,  dan  Karakteristik Eksekutif Sebagai variabel Independent. Sebagaimana Operasional  Variabelnya  disajikan pada Tabel 1.

## Cash Effective Tax Rate
(CETR) =

## Profitabilitas
Rasio  Profitabilitas  memberikan gambaran  terkait  bagaimana  cara perusahaan menggunakan dan memanfaatkan asset secara menguntungkan.  Rasio  ini  juga memberikan ukuran tingkat efektifitas manajemen suatu perusahaan dalam menggunakan aset.  Hal  ini  ditunjukkan  oleh  laba yang  dihasilkan  dari  penjualan  dan pendapatan investasi dan merupakan cerminan  hasil  akhir  dari  seluruh kebijakan  keuangan  dan  keputusan operasi  perusahaan  (Brigham  & Houston, 2019).
Tax avoidance
Praktik tax avoidance dapat diukur dengan Cash Effective Tax Rate (CETR). CETR diharapkan mampu mengidentifikasikan keagresifan perencanaan pajak ( Tax Planning ) perusahaan yang dilakukan dengan menggunakan perbedaan tetap maupun perbedaan temporer (Chen dkk, 2010). CETR dihitung menggunakan Rumus sebagai berikut:

## Tabel 1. Operasional Variabel Penelitian
No Variabel Definisi Pengukuran Sumber 1 Tax avoidance Praktik tax avoidance dapat diukur dengan Cash Effective Tax Rate (CETR). CETR diharapkan mampu mengidentifikasikan keagresifan perencanaan pajak ( Tax Planning ) perusahaan yang dilakukan dengan menggunakan perbedaan tetap maupun perbedaan temporer Cash Effective Tax Rate (CETR) = (Pembayaran Pajak)/(Laba Sebelum Pajak) (Chen et al., 2010). 2 Profitabilitas Return on Assets (ROA) merupakan salah satu rasio profitabilitas. ROA digunakan untuk mengukur kemampuan perusahaan dalam menghasilkan laba berdasarkan tingkat aset tertentu. Semakin tinggi nilai ROA, maka semakin besar juga laba yang diperoleh perusahaann Return On Assets (ROA) = (Earning After Tax)/(Total Assets) x 100% (Brigham & Houston, 2019). 3 Leverage Leverage merupakan Rasio keuangan yang dapat menggambarkan sejauh mana perusahaan dibiayai melalui oleh hutang untuk membiayai aktiva perusahaan Debt to Assets Ratio (DAR) = (Total Liabilitas atau Kewajiban)/(Total Aset) Susanti (2018) 4 Ukuran Perusahaan Ukuran perusahaan adalah gambaran dari besar kecilnya suatu perusahaan. Ukuran Perusahaan = Ln Total Aktiva (Lee, 2009) 5 Komite Audit Komite audit adalah komite yang dibentuk oleh dewan komisaris dan bertanggung jawab kepada dewan komisaris dalam membantu melaksanakan tugas dan fungsi dewan komisaris, Komite audit memiliki peran utama utama untuk mengawasi proses pelaporan keuangan perusahaan, mereka bertemu secara teratur dengan auditor eksternal perusahaan dan manajer keuangan perusahaan untuk meninjau laporan keuangan perusahaan, proses audit, dan internal kontrol akuntansi Dalam studi ini variabel komite audit di ukur dengan total jumlah anggota komite audit dalam satu perusahaan. (Hanum & Zulaika, 2013) 6 Karakteristik Eksekutif Eksekutif merupakan pimpinan perusahaan secara langsung maupun tidak langsung memiliki pengaruh terhadap keputusan yang diambil perusahaan, termasuk keputusan tax avoidance yang dilakukan perusahaan. Pimpinan puncak perusahaan sebagai pengambil kebijakan perusahaan tentu memiliki karakter yang berbeda-beda. Seorang pemimpin perusahaan dapat memiliki karakter yang risk taker atau risk averse dapat tercermin dari besar kecilnya risiko perusahaan
𝑅𝐼𝑆𝐾 = √Σ ( 𝐸 −1/ 𝑇 Σ 𝐸 )2/( 𝑇 −1)
𝑇𝑡 −1 𝑇𝑡 −1 Note: E = EBITDA/Total aset T = Total Sampel t = Tahun (Pitaloka & Merkusiawati, 2019).
Return on Assets (ROA) merupakan salah satu rasio profitabilitas.  ROA  digunakan  untuk mengukur  kemampuan  perusahaan dalam
menghasilkan laba berdasarkan  tingkat  aset  tertentu. Semakin    tinggi  nilai  ROA,  maka semakin  besar  juga  laba  yang diperoleh  perusahaann  (Pitaloka  & Merkusiawati,  2019).  yang  dapat tejadi dikarenakan penggunaaan utang  yang kecil dalam  hal  ini beban bunga yang rendah akan
menyebabkan  laba  neto  menjadi tinggi  (Brigham  &  Houston,  2019). Apabila  perusahaan  memiliki  rasio profitabilitas  yang  tinggi,  maka  akan mempengaruhi  besarnya  pajak  yang akan  dibayarkan  oleh  perusahaan. ROA  dihitung  menggunakan  Rumus sebagai berikut:
Return On Assets (ROA) = x 100%

## Leverage
Leverage merupakan Rasio keuangan yang dapat menggambarkan sejauh mana perusahaan  dibiayai  melalui  oleh hutang  untuk  membiayai  aktiva perusahaan. leverage dapat mempengaruhi  besarnya  pajak  yang dibayarkan perusahaan karena
dengan  adanya  hutang  maka  akan timbul  beban  bunga  yang  dapat
menjadi  pengurang  pajak  terutang perusahaan. Adapun dalam penelitian ini tingkat leverage yang  dimiliki suatu  perusahaan  dapat  diukur menggunakan  rasio Debt  to  Assets Ratio (DAR) yang merupakan  rasio untuk mengukur perbandingan antara total utang dengan total aktiva. ROA  dihitung  menggunakan  Rumus sebagai berikut:
Debt to Assets Ratio (DAR) =

## Ukuran Perusahaan
Ukuran perusahaan adalah gambaran  dari  besar  kecilnya  suatu perusahaan  (Brigham  &  Houston, 2019), Mayoritas penelitian menggunakan total aset, total penjualan  atau  jumlah  karyawan sebagai  indikator  ukuran perusahaan (Dogan,  2013).  Dalam  studi  ini ukuran  perusahaan    diukur  dengan menggunakan  total  asset  yaitu  nilai log  asset,  sama  halnya  dengan  studi (Lee, 2009)

## Ukuran Perusahaan = Ln Total Aktiva

## Komite Audit
Komite  audit  memiliki  peran utama  utama  untuk  mengawasi proses
pelaporan keuangan
perusahaan,  mereka  bertemu  secara teratur  dengan  auditor  eksternal
perusahaan  dan  manajer  keuangan perusahaan  untuk  meninjau  laporan keuangan  perusahaan,  proses  audit, dan internal kontrol akuntansi (Klein, 2002).
Berdasarkan  Peraturan  Otoritas Jasa Keuangan Nomor 55 /POJK.04/2015 Tentang Pembentukan Dan Pedoman Pelaksanaan Kerja Komite Audit Pasal 1,  komite  audit  adalah  komite  yang dibentuk  oleh  dewan  komisaris  dan bertanggung  jawab  kepada  dewan komisaris
dalam membantu melaksanakan  tugas  dan  fungsi dewan  komisaris.  Struktur  komite audit  berdasarkan  pasal  4  yaitu mempunyai  anggota  paling  sedikit  3 (tiga) orang anggota yang berasal dari komisaris  independen dan  pihak luar emiten atau perusahaan publik.
Komite  audit  dapat  berfungsi secara independen jika dan hanya jika semua  anggota  bebas  dari  pengaruh manajerial.  Sehingga  komite  audit merupakan salah satu bagian penting di perusahaan karena dapat
menjembatani antara
manajemen dengan  pemilik  usaha  dengan  cara mengawasi  kinerja  manajemen  agar tidak  terjadi  penyimpangan  sehingga dapat  merugikan  pemilik  usaha ( principal ).  dalam  studi  ini  variabel komite  audit  di  ukur  dengan  total jumlah  anggota  komite  audit  dalam satu perusahaan.

## Karakteristik Eksekutif
Eksekutif  merupakan  pimpinan perusahaan secara  langsung maupun tidak  langsung  memiliki  pengaruh terhadap  keputusan  yang  diambil perusahaan,  termasuk keputusan tax avoidance yang dilakukan perusahaan  (Hanafi  &  Harto,  2014). Pimpinan puncak perusahaan sebagai pengambil kebijakan perusahaan tentu memiliki karakter yang berbeda- beda.  Seorang  pemimpin  perusahaan dapat  memiliki  karakter  yang risk taker atau risk averse dapat tercermin dari besar kecilnya risiko perusahaan (Dewi  &  Jati,  2014),  dimana Risk averse merupakan karakteristik eksekutif  yang  kurang  menyukai risiko  dalam  mengambil  keputusan bisnis,  eksekutif  ini  akan  lebih cenderung memilih keputusan melalui  risiko  yang  lebih  kecil (Carolina dkk., 2014). Namun Beberapa
eksekutif memandang bahwa  risiko  praktik  minimalisasi pajak  sebagai  cara  yang  dapat diterima  untuk  melakukan  operasi bisnis  dan  menerapkan  strategi mengurangi  beban  pajak  perusahaan (Hasan dkk., 2017)
Dalam  Penelitian  ini  Risiko perusahaan  dapat  diukur  dengan menghitung  standar  deviasi  dari
Earning Before Interest , Tax , Depreciation , and Amortization
(EBITDA)  dibagi  total  aset.  Dengan
Rumus  risiko  perusahaan  sebagai berikut:
𝑅𝐼𝑆𝐾 = √Σ( 𝐸 −1/ 𝑇 Σ 𝐸 )2/( 𝑇 −1) 𝑇𝑡 −1 𝑇𝑡 −1 Keterangan:
E = EBITDA/Total aset
T = Total Sampel   t = Tahun

## Teknis Analisis Data
Penelitian ini menggunakan
analisis regeresi data panel (Ghozali &
Ratmono,  2017),  melalui  pendekatan standar cross  section dan time  series dengan mengistimasi model penelitian yang tepat. Adapun persamaan Regresi  data  panel  dalam  penelitian ini sebagai berikut:
TA it = α + β 1 ROA it + β 2 DAR it + β 3 SIZE it + β 4 KA it + β 5 KE it + е it CAit  = Tax avoidance ROA it = Profitabilitas DAR it = Leverage
SIZE it = Ukuran Perusahaan KA it = Komite Audit KE it = Karakteristis Eksekutif β 1 = Koefesien masing-masing
variabel (i = 1,2.3,4,5)
е it
= Tingkat kesalahan ( error term ) i = 1, 2….55 t = 1,2,3,4,5,6 Sebelum  melakukan  analisis data panel, telebih dahulu
menentukan  model  yang  tepat  untuk penelitian  ini  apakah common  effect model (CEM), Fixed  effect  Model (FEM), random  effect  model (REM) dengan
melakukan
Pengujian
terhadap  model  tersebut  dengan beberapa  tahap  yaitu:  Pertama  Uji Chow untuk menentukan model yang terbaik antara  CEM  dan  FEM,  Kedua Uji  Hausman  untuk  menentukan model  yang  terbaik  antara  FEM  dan REM,  dan  yang  Ketiga  Uji  Lagrange Multiplier  untuk  menentukan  model yang terbaik antara REM dan CEM.

## HASIL DAN PEMBAHASAN Estimasi Model
Untuk  menentukan  model  yang terbaik  merupakan  syarat  dalam analisis data panel dengan melakukan  tahapan  analisis  melalui estimasi  model Common  Effect (CEM),
Fixed Effect (FEM), dan Random Effect (REM)           dengan          melakukan
Dari hasil Uji Hausman yang disajikan pada tabel 4, diperoleh nilai chi-square  sebesar  57.631  dan  prob pada  Cross-section  random  kurang dari  alpha  (α)  (0.0000  <  0.05),  maka FEM  lebih  baik  digunakan  dari  REM. Dari  hasil  kedua  uji  yang  telah dilakukan baik  Uji  Chow  maupun  Uji Hauman  menghasilkan  FEM  sebagai model  terbaik  sehingga  tidak  perlu lagi melakukan Uji
Lagrange Multiplier  dan  Dengan  demikian, dapat  disimpulkan  bahwa  model digunakan  dalam  regresi  data  panel penelitian ini adalah FEM.
Tabel 2. Hasil Estimasi Model
Variabel Common Effect Fixed Effect Random Effect t-statistik prob t-statistik prob t-statistik prob LOG(ROA) -8.617018 0.0000 -8.084709 0.0000 -9.861725 0.0000 LOG(DAR) -0.701628 0.4834 3.163435 0.0017 -0.341266 0.7331 LOG(SIZE) 1.970214 0.0497 0.733200 0.4641 2.109664 0.0357 LOG(KA) -0.338307 0.7354 2.358957 0.0190 -0.150242 0.8807 LOG(KE) 3.918818 0.0001 4.322944 0.0000 4.569688 0.0000
Tabel 3. Uji Chow Effects Test Statistic d.f Prob Cross-section F 1.239741 (54,270) 0.0000*
*Alpha (α)<0.05

## Tabel 4 Uji Hausman
Test Summary Chi-Sq. Statistic Chi-Sq d. f Prob Cross-section random 57.631077 5 0.0000* *Alpha (α)<0.05

## Analisis Regresi Data Panel
Dari  tabel 5  terlihat  bahwa  Nilai F-statistic  0.000  lebih  kecil  dari tingkat  signifikansi  alpha  (α)  (0.000 <0.05).  artinya  bahwa  model  regresi dalam penelitian ini signifikan, dengan  kata  lain  terdapat  bukti  kuat untuk  menunjukam  model  regresi yang  dapat  memprediksi  variabel tax avoidance .  Tabel  5  juga  menunjukan nilai  Adjusted  R-square  sebesar 0.813,  yang  artinya  hasil  penelitian ini  menunjukan bahwa tax  avoidance dapat dijelaskan oleh variabel
independent  (ROA,  DAR,  SIZE,  KA dan  KE)  dalam  model  regresi  sebesar 81,3%, selebihnya yaitu 18,7% dijelaskan  oleh  variabel  lain  diluar model penelitian ini.
Dari  hasil  pengujian  terhadap semua  variavel  independent  (ROA, DAR, SIZE, KA, KE) terhadap variabel dependen  (TA)  yang  disajikan  pada tabel  5  untuk  variabel  Profitabilitas (ROA) diperoleh nilai Prob kurang dari tingkat  signifikansi  alpha  (α)  (0.000 <0.05)  dan  nilai  Coefficient  negatif, maka  H 1 diterima artinya  bahwa secara  empiris  profitabilitas  (ROA) berpengaruh negatif signifikan terhadap Tax avoidance . Nilai koefesien ROA yang negatif
menunjukan  bukti  empiris  semakin tinggi  profitabilitas  perusahaan  maka semakin  rendah  upaya  perusahaan untuk  melakukan tax  avoidance .

## Tabel 5. Hasil Regresi Data Panel dengan variabel dependen Tax avoidance
(obs: 330) Variabel Coefficient Prob. Hasil C LOG(ROA) LOG(DAR) LOG(SIZE) LOG(KA) LOG(KE) R Square Adjusted R Square Prob (F-statistic) -2.093520 -0.401506 0.093077 0.603884 0.194863 0.228501 0.846887 0.813428 0.000000** 0.0000** 0.0017** 0.4641 0.0190* 0.0000** Mendukung Mendukung Tidak Mendukung Mendukung
Mendukung
Keterangan: * Alpha (α)<0.05 ** alpha (α)<0.01
Seperti  dikemukakan  Slemrod  & Yitzhaki  (2002)  bahwa  perusahaan yang  mempunyai  profitabilitas  tinggi cenderung akan melaporkan pajaknya dengan  jujur  daripada  perusahaan
dengan profitabilitas rendah. Perusahaan dengan profitabilitas rendah  pada  umumnya  mengalami kesulitan keuangan ( financial difficulty ) dan cenderung akan melakukan ketidakpatuhan pajak.
Perusahaan  dengan  laba  yang besar  mampu  untuk  melakukan pembayaran  pajak,  bahkan  dengan profit  yang  tinggi  perusahaan  dengan mudahnya melakukan praktik pengaturan  laba  (Hidayat,  2018). Perusahaan yang memiliki profitabilitas tinggi memiliki kesempatan untuk memposisikan diri dalam tax  planning yang  dapat mengurangi  jumlah  beban  kewajiban perpajakan (Chen dkk., 2010). Perusahaan yang memiliki
perencanaan  pajak  yang  baik  maka akan memperoleh pajak yang optimal, sehingga  menurunya  kecenderungan perusahaan  untuk  melakukan tax avoidance (Prakosa, 2014).
Hasil  penelitian  ini  sejalan dengan  penelitian  sebelumnya  yang dilakukan  oleh  Syuhada  dkk.  (2019), Handayani (2018), dan Susanti (2018),  namun  bertentangan  dengan penelitian yang dilakukan oleh Budiasih  &  Amani  (2019)  dan  Tiala dkk . (2019)  yang  menunjukan  bahwa profitabilitas tidak berpengaruh
terhadap tax avoidance .
Untuk  hasil  pengujian  terhadap variabel leverage (DAR) diperoleh  nilai Probabilitas  kurang  dari  tingkat signifikansi  alpha  (α)  (0.0017  <0.05) dan  nilai  Coefficient  positif,  maka  H 1 diterima artinya  bahwa leverage (DAR)  berpengaruh  positif  terhadap tax avoidance .
Semakin  tinggi  tingkat  hutang
suatu perusahaan maka pihak manajemen  akan  lebih  konservatif dalam melakukan pelaporan keuangan atau operasional
perusahaan terutama pelaporan pajak perusahaan.  Pihak  manajemen  akan lebih  berhati-hati  dan  tidak  akan mengambil  resiko  yang  tinggi  untuk melakukan  aktivitas tax  avoidance guna  menekan  beban  pajaknya. Sehingga dengan hutang yang digunakan  perusaha  dalam  jumlah yang  besar dan  terus  meingkat  maka potensi perusahaan untuk melakukan pengindaran pajak semakin meningkat untuk menghidari
kerugian  bagi  perusahaan  melalui pemanfaatan hutang yang optimal.
Penggunaan  dana  yang  berasal dari  hutang  akan  meningkatkan risiko  perusahaan  apabila  laba  yang diperoleh  perusahaan  lebih  kecil  dari biaya  bunga.  sehingga leverage yang tinggi  akan  meningkatkan  biaya bunga  diiringi  dengan  menurunnya laba  sehingga  pajak  yang  dibayarkan pun akan lebih kecil, namun perusahaan juga bisa tidak memanfaatkan utang untuk mengurangi beban pajak tetapi benar- benar  untuk  membiayai  kegitan operasional
perusahaan untuk memaksimalkan  laba  perusahaan yang  akan  berdampak  terhadap
meningkatnya  pajak  perusahaann
yang dibayarkan. Dimana hasil penelitian  ini  sejalan  dengan  Pitaloka
&  Merkusiwati  (2019)  dan  Barli (2018),  dan  kontradiktif  dengan  hasil penelitian  Budiasih  &  Amani  (2019), Handayani (2018), dan Susanti (2018) yang  menunjukan  bahwa leverage berpengaruh terhadap tax avoidance .
Berdasarkan  hasil  uji  variabel Ukuran  perusahaan  (SIZE)  terhadap Tax  avoidance (TA)  diperoleh  nilai Probabilitas lebih dari tingkat
signifikansi  alpha  (α)  (0.4641>0.05) dan  nilai  Coefficient  bernilai  positif, maka  H 1 ditolak  artinya  bahwa
Ukuran  perusahaan  (SIZE)  tidak berpengaruh terhadap tax avoidance . Temuan  empirias  menunjukan bahwa  Ukuran  perusahaan  yang dinilai  dari  total  aset  yang  dimiliki perusahaan tidak mempengaruhi perilaku manajemen perusahaan terhadap tax  avoidance .  akan  tetapi biasanya perusahaan yang ukurannya semakin  besar  semakin  besar  pula aset  perusahaan  yang  dimilikinya, sehingga biaya  operasional dan perusahaan meningkat sehingga perusahaan lebih cenderung
melakukan  upaya tax  avoidance .
Dengan  kata  lain  perusahaan  akan lebih  menghemat  dalam  melakukan pembayaran  pajak,  dan  biaya  yang dikeluarkan  oleh  perusahaan  akan semakin kecil (Fitria, 2018)
Penelitian ini dimungkinkan perusahaan tidak melakukan perencanaan  pajak  karena  adanya batasan berupa
kemungkinan menjadi  perhatian  dan  sasaran  dari keputusan  regulator  dalam  hal  ini pemerintah  (Prakosa,  2014),  karena umumnya perusahaan berskala besar memiliki  asset  yang  cukup  besar, yang  dapat  dimanfaatkan  dalam kegiatan  pendanaan  dan  aktifitas operasional  perusahaan.  Dalam  hal ini  membayar  pajak  merupakan kewajiban  perusahaan  selaku  wajib pajak badan. Sehingga Besar kecilnya perusahaan  menjadi  fokus  perhatian fiskus,  dan  umumnya  perusahaan dengan  skala  besar  akan  mendapat perhatian  lebih  besar  dari  fiscus, karena memiliki potensi untuk dikenai  pajak  lebih  besar  sesuai dengan aturan yang berlaku. Berdasarkan temuan empiris
penelitian  ini  sejalan  dengan  Barli (2018)  dan  Susanti  (2018),  namun bertolak  belakang  dengan  studi Budiasih  &  Amani  (2019),  Fitria (2018),  dan  Handayani  (2018)  yang menunjukan  bukti  empiris  bahwa
Ukuran perusahaan berpengaruh positif signifikan terhadap tax avoidance .
Berdasarkan  hasil  uji  hipotesis terhadap  Komite  Audit  (KA)  terhadap Tax  avoidance (TA)  pada  tabel  5 diperoleh  nilai  Probabilitas  kurang
dari  tingkat  signifikansi  alpha  (α) (0.0190<0.05)  dan  nilai  Coefficient bernilai  positif,  maka  H 1 diterima artinya  bahwa  Komite  Audit  (KA) memiliki pengaruh significan
terhadap tax  avoidance .  Koefesien bernilai  fositif  hal  ini  menunjukan bahwa  apabila  komite  audit  yang dimiliki perusahaan semakin bertambah,  maka  upaya pengindaran pajak yang dilakukan oleh perusahaan semakin meningkat.
Tax  avoidance yang  dilakukan perusahaan  salah  satunya  adalah untuk memperkecil beban pajak yang dibayarkan perusahaan, Peran dewan komisaris melalui komite audit dalam upaya mengawasi kegiatan
operasional seperti perencanaan pajak yang  dilakukan  manajamen  begitu besar,  namun  tidak  sedikit  peran dewan komisaris melakukan penyalahgunaan wewenang dalam hal pengawasan  perencanaan  pajak  yang dilakukan manajemen
untuk memperkecil  beban  pajak  terhadap laba perusahaan.
Untuk  pembentukan  struktur dan  pemilihan  personil  komite  audit merupakan  tanggungjawab  dewan komisaris.
Sehingga
dewan komisharis  wajib  menentukan  batas minimal jumlah personil komite audit yang ditetapkan sebagaimana regulasi yang  berlaku.  Apabila  perusahaan hanya sampai pada ketaatan regulasi,
namun  belum  sampai  benar-benar melaksanakan  prinsip  yang  diemban GCG  dengan  menerapkan  segala prinsip  yang  berlaku  sesuai  dengan pedoman  GCG  diharapkan  dapat memperkecil  tindakan-tindakan  yang merugikan
berbagai pihak, khususnya tax  avoidance .  (Mulyani
dkk.,  2018).  Penelitian  ini  sejalan dengan Pitaloka & Merkusiwati (2019),  Munawaroh  &  Sari  (2019), Tiala  dkk.  (2019),  dan  Mulyani  dkk.
(2018) yang memperoleh bukti empiris bahwa  komite  audit  berpengaruh terhadap tax avoidance.
Berdasarkan  hasil  uji  hipotesis terhadap  Karakteristik  eksekutif  (KE) terhadap Tax  avoidance (TA)  pada tabel  5  diperoleh  nilai  Probabilitas kurang dari tingkat signifikansi alpha (α)  (0.0000<0.05)  dan  nilai  Coefficient bernilai  positif,  maka  H 1 diterima artinya  bahwa  Karakteristik  eksekutif (KE)  memiliki  pengaruh  signifikan terhadap tax  avoidance .  Koefesien bernilai  positif  hal  ini  menunjukan bahwa apabila Karakteristik eksekutif yang  dimiliki  para  eksekutif  semakin meningkat,  maka  upaya  pengindaran pajak yang dilakukan oleh perusahaan semakin meningkat.
Penelitian  ini  sejalan  dengan  Dyreng et  al.  (2010)  yang  menunjukkan bahwa  secara  indivudu  eksekutif memainkan  peran  penting  dalam menentukan  tingkat tax  avoidance
yang  dilakukan  perusahaan,  sesuai dengan karakteristik perusahaan.
Para  Eksekutif  memiliki  dua karakteristik  dalam  mengambil  risiko yaitu risk  taker dan risk  averse.
Bersifat risk taker artinya bawah para ekseuktif  akan  lebih  berani  untuk mengambil  resiko  dalam  berbisnis, dengan  alasan  bahwa  semakin  tinggi resiko  yang  diambil  akan  semakin tinggi  keuntungan  yang  diperoleh. Seperti  Banyaknya  keuntungan  yang ditawarkan  diantaranya  Kekayaan, Bonus,  penghasilan  tinggi,  kenaikan jabatan  dan  pemberian  wewenang atau  kekuasaan  menjadi  motivasi tersendiri bagi para eksekutif menjadi semakin bersifat risk taker
(MacCrimmon  &  Wehrung,  1990); (Low,  2009).  Karakter  eksekutif  yang bersifat risk  taker atau  berani mengambil risiko dapat meningkatkan tindakan tax  avoidance .  hal  ini dikarenakan keputusan eksekutif ingin  menjaga kepentingan  pemegang saham  dengan  meningkatkan  laba perusahaan  semaksimal  mungkin. Meskipun  tindakan  tersebut  akan merugikan  pemerintah.  Jadi,  dapat disimpulkan bahwa eksekutif tersebut bersifat risk  taker sehingga  eksekutif memutuskan  untuk  berupaya  untuk melakukan tax avoidance yang disebabkan  adanya  motif  dan  faktor lainnya.  Sehingga  penelitian  ini sejalan  dengan  Afriyanti  dkk.  (2019);
Pitaloka & Merkusiwati (2019);
Praptidewi  &  Sukartha  (2016);  Butje
&  Tjondro  (2014);  dan  Dyreng  dkk. (2010).

## KESIMPULAN, IMPLIKASI DAN KETERBATASAN PENELITIAN
Penelitian ini menggunakan variable profitabilitas, leverage ,
ukuran  perusahaan,  komite  audit, dan karaketeristik perusahaan.
Tehadap  55  Perusahaan  Manufaktur yang  listing  di  BEI  dalam  kurun waktu  2014  hingga  2019  untuk menguji  apakah  berpengaruh  pada tax  avoidance perusahaan.  Hasil penelitian menunjukkan bahwa
profitabilitas berpengaruh negatif signifikan  terhadap Tax  Avoidance . sehingga  semakin  tinggi  profitabilitas perusahaan  maka  semakin  rendah upaya  perusahaan  untuk  melakukan tax  avoidance ,  kemudian  leverage
menunjukan pengaruh positif signifikan  terhadap tax  avoidance , yang  artinya  bahwa  semakin  tinggi tingkat  hutang  suatu  perusahaan maka  pihak  manajemen  akan  lebih konservatif dalam melakukan pelaporan  keuangan  atau operasional perusahaan terutama pelaporan pajak perusahaan.
selanjutnya untuk variable  Ukuran  perusahaan  tidak berpengaruh  terhadap tax  avoidance .
Artinya bahwa temuan empiris menunjukan bahwa Ukuran
perusahaan  yang  dinilai  dari  total aset  yang  dimiliki  perusahaan  tidak mempengaruhi  perilaku  manajemen perusahaan  terhadap tax  avoidance .
Komite  Audit  memiliki  pengaruh positif signifikan terhadap tax avoidance . hal ini menunjukan bahwa apabila  komite  audit  yang  dimiliki perusahaan semakin bertambah,
maka  upaya  pengindaran  pajak  yang dilakukan  oleh  perusahaan  semakin meningkat. dan Karakteristik
eksekutif  memiliki  pengaruh  positif signifikan terhadap tax avoidance . hal
ini menunjukan bahwa peran eksekutif  memainkan  peran  penting dalam menentukan tingkat tax avoidance yang dilakukan perusahaan. Penelitian ini memiliki
keterbatasan  diantaranya  Penelitian hanya  fokus  terhadap  perusahaan manufaktur  yang  listing  di  BEI, sehingga  tidak  semua  perusahaan diajadikan obsevasi penelitian, kemudian  disarankan  bagi  penelitian selanjutnya  agar  memperluas  sektor perusahaan  yang  menjadi  objek penelitian  seperti  Perusahaan  BUMN, Perbankan dan penelitian selanjutnya juga  dapat  mengembangkan  metode penelitian dengan menggunakan pendekatan  kualitatif  dan Mixed Method .

## REFERENSI
Afriyanti,  S.  A.,  Sugiarti, & Hariyanti,
W.  (2019).  Pengaruh  Karakter Eksekutif  dan  Dimensi  Tata Kelola Perusahaan terhadap Penghindaran  Pajak. Journal  of
Islamic  Finance  and  Accounting ,
2 (1), 1–13.
Anderson, R. C., & Reeb, D. M. (2003). Founding-Family  Ownership  and Firm  Performance:  Evidence from the  S&amp;P 500. The  Journal  of Finance , 58 (3), 1301–1328.
https://doi.org/10.1111/1540- 6261.00567
Andriyanto,  A.  B.,  Wahyudi,  S.,  & Demi,  P.  I.  (2015). Analisis Pengaruh  Profitabilitas,  Firm  Size, dan  Sales  Growth  terhadap  Nilai Perusahaan dengan Dividend Payout  Ratio  Sebagai  Variabel Intervening (Studi Pada Perusahaan  Manufaktur  yang Listing di BEI 2010-2013) . Universitas Dipenogoro. Barli, H. (2018). PENGARUH LEVERAGE  DAN  FIRM  SIZE TERHADAP PENGHINDARAN PAJAK  (Studi  Empiris  pada Perusahaan  sektor  Property,  Real Estate dan Building Construction yang  Terdaftar  di  Bursa  Efek Indonesia  Periode  Tahun  2013- 2017). Jurnal  Ilmiah  Akuntansi Universitas  Pamulang , 6 (2),  223–
238.
Bhuiyan  Mohammad  Zahid  Hossain.
(2012). Tax Evasion and Avoidance  Practices  in  Some Selected  Corporate  Firms  of Bangladesh. World  Journal  of Sosial Sciences , 2 (7), 150–156.
Blaufus,  K.,  Hundsdoerfer,  J.,  Jacob, M.,  &  Sünwoldt,  M.  (2016).  Does legality  matter?  The  case  of  tax avoidance and evasion. Journal of Economic Behavior & Organization , 127 , 182–206.
https://doi.org/10.1016/j.jebo.2 016.04.002
Brigham,  E.  F.,  &  Houston,  J.  F. (2019). Fundamentals of Financial Management 15 Edition (15th ed.). Cengage Learning.
Budiasih,  Y.,  &  Amani,  A.  (2019). Faktor-Faktor  Yang  Berpengaruh Terhadap Tax Avoidance Perusahaan Manufaktur Sub Sektor  Makanan  Dan  Minuman Terdaftar  DI  BEI  Tahun  2013- 2017. Jurnal Penelitian Manajemen , 1 (1), 74–85.
Butje,  S.,  &  Tjondro,  E.  (2014). Pengaruh  Karakteristik  Eksekutif dan Koneksi Politik Terhadap Tax Avoidance. Tax  &  Accounting Review , 4 (2), 1–9.
Carolina, V., Maria, N., & Debbianita.
(2014).  Karakteristik  Eksekutif Terhadap  Tax  Avoidance  Dengan Leverage Sebagai Variabel Intervening. Jurnal  Keuangan Dan Perbankan , 18 (3), 409–419.
Chen,  S.,  Chen,  X.,  Cheng,  Q.,  & Shevlin,  T.  (2010).  Are  family firms  more  tax  aggressive  than non-family  firms? Journal  of Financial  Economics , 95 (1),  41– 61. https://doi.org/10.1016/j.jfineco .2009.02.003
CNN  Indonesia.  (2016). DJP  Bongkar Motif  2.000  Perusahaan  yang Kemplang Pajak . CNN Indonesia.
Dewi,  N.  N.  K.,  &  Jati,  I.  K.  (2014). Karakteristik  Eksekutif. E-Jurnal Akuntansi  Udayana , 6 (2),  249– 260.
Dewinta,  I.  A.  R.,  &  Setiawan,  P.  E.
(2016). Pengaruh Ukuran Perusahaan,  Umur  Perusahaan, Profitabilitas, Leverage, Dan Pertumbuhan Penjualan Terhadap Tax Avoidance. E-Jurnal
Akuntansi  Universitas  Udayana , 14 (3), 1584–1615.
Diantari, P. R., & Ulupui, I. A. (2016). Pengaruh  Komite  Audit,  Proporsi Komisaris Independen, Dan Proporsi Kepemilikan Institusional Terhadap Tax Avoidance. E-Jurnal  Akuntansi ,
16 (1), 702–732.
Undang-Undang  Nomor  36  Tahun 2008 tentang Perubahan Keempat  atas  Undang-Undang Nomor  7  Tahun  1983  tentang
Pajak Penghasilan, Pub. L. No. 36 (2008).
Dogan, M. (2013). Does firm size affect the  firm  profitability?  Evidence from  Turkey. Research  Journal  of Finance and Accounting , 4 (4), 53– 60.
Dyreng, S. D., Hanlon, M., & Maydew,
E. L. (2008). Long-Run Corporate
Tax  Avoidance. The  Accounting Review , 83 (1), 61–82. https://doi.org/10.2308/accr.20 08.83.1.61 Dyreng, S. D., Hanlon, M., & Maydew, E.  L.  (2010).  The  Effects  of Executives  on  Corporate  Tax Avoidance. The Accounting Review , 85 (4), 1163–1189. https://doi.org/10.2308/accr.20 10.85.4.1163 Fitria,  G.  N.  (2018).  Pengaruh Kepemilikan Institusional, Komisaris  Independen,  Karakter Eksekutif Dan Size Terhadap Tax Avoidance. Jurnal Profita : Komunikasi Ilmiah Akuntansi Dan Perpajakan , 11 (3), 438–451.
Ghozali,  I.,  &  Ratmono,  D.  (2017).
Analisis Multivariat dan Ekonometrika  (Teori,  Konsep,  dan Aplikasi  dengan  Eviews  10) (2nd ed.).  Fakultas  Ekonomi  dan Bisnis Universitas Dipenogoro.
Hanafi,  U.,  &  Harto,  P.  (2014).
Analisis  Pengaruh  Kompensasi Eksekutif,  Kepemilikan  Saham Eksekutif  dan  Preferensi  Risiko Eksekutif Terhadap Penghindaran  Pajak  Perusahaan. Diponegoro Journal Of Accounting ,
3 (2), 1–11.
Handayani,  R.  (2018).  Pengaruh Return on Assets (ROA), Leverage dan Ukuran Perusahaan Terhadap  Tax  Avoidance  Pada Perusahaan Perbankan yang Listing  di  BEI  Periode  Tahun 2012-2015. Jurnal Akuntansi Maranatha , 10 (1), 72–84. https://doi.org/10.28932/jam.v1 0i1.930 Hanum,  H.  H.,  &  Zulaika.  (2013).
Pengaruh Karakteristik Corporate Governance  Terhadap  Effective Tax  Rate  (Studi  Empiris  Pada Bumn  Yang  Terdaftar  Di  Bei 2009-2011). Diponegoro  Journal Of Accounting , 2 (2), 201–210.
Hasan,  I.,  Hoi,  C.-K.  S.,  Wu,  Q.,  &
Zhang,  H.  (2017).  Does  Social Capital  Matter  in  Corporate Decisions? Evidence from Corporate Tax Avoidance. Journal of  Accounting  Research , 55 (3), 629–668. https://doi.org/10.1111/1475-
679X.12159 Hidayat,  W.  W.  (2018).  Pengaruh Profitabilitas, Leverage Dan Pertumbuhan Penjualan Terhadap  Penghindaran  Pajak. Jurnal  Riset  Manajemen  Dan Bisnis  (JRMB)  Fakultas  Ekonomi UNIAT , 3 (1), 19–26. https://doi.org/10.36226/jrmb.v 3i1.82 Jensen,  M.  C.,  &  Meckling,  W.  H. (1976).  Theory  of  the  firm:
Managerial Behavior, Agency
Costs  and  Ownership  Structure.
Journal  of  Financial  Economics , 13 , 305–360.
https://doi.org/10.1016/0304- 405X(76)90026-X
Kay,  J.  (1980).  The  Anatomy  Of  Tax Avoidance. Proceeding  of  the 31st Symposium of the Colstor Research Society , 135–148. Kementerian Keuangan Republik Indonesia. (2019). Informasi APBN
Kita 2019 .
Klein,  A.  (2002).  Audit  committee, board  of  director  characteristics, and earnings management. Journal of Accounting and Economics , 33 (3), 375–400. https://doi.org/10.1016/S0165- 4101(02)00059-9
Lee,  J.  (2009).  Does  Size  Matter  in Firm Performance? Evidence from US  Public  Firms. International Journal  of  the  Economics  of Business , 16 (2), 189–203. https://doi.org/10.1080/135715 10902917400 Low, A. (2009). Managerial risk-taking behavior and equity-based compensation. Journal of Financial  Economics , 92 (3),  470– 490.
https://doi.org/10.1016/j.jfineco .2008.05.004
MacCrimmon, K. R., & Wehrung, D. A.
(1990).  Characteristics  of  Risk Taking  Executives. Management Science , 36 (4), 422–435. https://doi.org/10.1287/mnsc.3 6.4.422 Mangoting,  Y.  (1999).  Tax  Planning: Sebuah Pengantar Sebagai Alternatif  Meminimalkan  Pajak. Jurnal  Akuntansi  Dan  Keuangan ,
1 (1), 43–53.
Mulyani, S., Wijayanti, A., & Masitoh, E.  (2018).  Pengaruh  Corporate
Governance Terhadap Tax Avoidance (Perusahaan Pertambangan  yang  terdaftar  di
BEI). Jurnal  Riset  Akuntansi  Dan Bisnis  Airlangga , 3 (1),  322–340. https://doi.org/10.31093/jraba.v 3i1.91
Munawaroh,  M.,  &  Sari,  S.  P.  (2019). Pengaruh  Komite  Audit,  Proporsi Kepemilikan Institusional, Profitabilitas  dan  Kompensasi Rugi Fiskal Terhadap Penghindaran  Pajak. Seminar Nasional & Call For Paper Seminar Bisnis Magister Manajemen (SAMBIS-2019) , 352–367. Peraturan  Otoritas  Jasa  Keuangan Nomor 55 /POJK.04/2015 Tentang Pembentukan Dan Pedoman Pelaksanaan Kerja Komite  Audit.  (2015).  POJK  No. 55/POJK.04/2015  Pembentukan dan  Pedoman  Pelaksanaan  Kerja Komite Audit. Jakarta. Pemerintah Indonesia , 1–14.
Peraturan  Pemerintah  Nomor  77 Tahun 2013, (2013).
Pitaloka, S., & Merkusiawati, N. K. L. A. (2019). Pengaruh Profitabilitas, Leverage,  Komite  Audit,  dan Karakter  Eksekutif  Terhadap  Tax Avoidance. E-Jurnal  Akuntansi , 27 , 1202. https://doi.org/10.24843/EJA.2 019.v27.i02.p14 Prakosa,  K.  B.  (2014).  Pengaruh profitabilitas, kepemilikan keluarga dan corporate governance terhadap penghindaran pajak di Indonesia. Simposium  Nasional  Akuntansi XVII , 24–27.
Praptidewi,  L.,  &  Sukartha,  I.  (2016). Pengaruh  Karakteristik  Eksekutif Dan  Kepemilikan  Keluarga  Pada Tax  Avoidance  Perusahaan. E- Jurnal Akuntansi , 17 (1), 426–452.
Puspita,  S.  R.,  &  Harto,  P.  (2014). Pengaruh  Tata  Kelola  Terhadap Penghindaran  Pajak. Diponegoro
Journal of Accounting , 3 (2), 1–13.
Putranti, T. M., Jati, W.,  & Tambunan,  M.  R.  U.  D.  (2015). Studi Penghindaran Pajak - Kegiatan  Jasa  Perbankan  di Indonesia .
Https://Responsibank.Id/.
Putri,  T.  R.  F.  (2017). FAKTOR  – FAKTOR  YANG  MEMPENGARUHI TAX AVOIDANCE PADA PERUSAHAAN MANUFAKTUR YANG  TERDAFTAR  DI  BURSA EFEK  INDONESIA  PADA  TAHUN
2011-2015 .  Universitas  Negeri Semarang.
Putri, T. R. F., & Suryarini, T. (2017). Factors  Affecting  Tax  Avoidance on  Manufacturing  Companies Listed on IDX. Accounting Analysis Journal , 6 (3), 407–419.
Slemrod, J., & Yitzhaki, S. (2002). Tax Avoidance, Evasion, and Administration.  In Journal  of Public  Economics (Vol. 3,  Issue  2, pp. 1423–1470). https://doi.org/10.1016/S1573- 4420(02)80026-X Stiglitz,  J.  E.  (1985).  The  General Theory Of Tax Avoidance. National  Tax  Journal , 38 (3),  325– 338.
Sulistiyanti,  U.,  &  Saputra,  A.  D.
(2020).  Determinants  of  tax avoidance: Evidence from Indonesian mining industry. Journal of Contemporary Accounting , 2 (3), 165–174.
https://doi.org/10.20885/jca.vol 2.iss3.art5 Surbakti,  T.  A.  V.  (2012). Pengaruh Karakteristik  Perusahaan  Dan Reformasi  Perpajakan  Terhadap Penghindaran Pajak Di Perusahaan  Industri  Manufaktur Yang  Terdaftar  DI  Bursa  Efek Indonesia Tahun 2008-2010 .
Universitas Indonesia.
Susanti,  C.  M.  (2018).  Pengaruh Konservatisme, Leverage, Profitabilitas, Ukuran Perusahaan Terhadap  Tax  Avoidance. Jurnal
Informasi  Perpajakan,  Akuntansi, Dan Keuangan Publik , 13 (2), 181– 198. https://doi.org/10.25105/jipak.v 13i2.5021 Syuhada, A., Yusnaini, Y., & Meirawati,  E.  (2019). PENGARUH GOOD CORPORATE GOVERNANCE DAN PROFITABILITAS TERHADAP TAX AVOIDANCE  (STUDI  EMPIRIS PADA  SEKTOR  PERTAMBANGAN
YANG  TERDAFTAR  DI  BEI). AKUNTABILITAS , 13 (2),  127–140. https://doi.org/10.29259/ja.v13i 2.9515
Tiala,  F.,  Ratnawati,  R.,  &  Rokhman,
M. T. N. (2019). Pengaruh Komite Audit,  Return  On  Assets  (ROA), Dan Leverage Terhadap Penghindaran Pajak. Jurnal Bisnis Terapan , 3 (01), 9. https://doi.org/10.24123/jbt.v3i 01.1980 Tirto.id.  (2019). DJP  Dalami  Dugaan Penghindaran  Pajak  PT.  Adaro Energy . Tirto.Id.
Undang-Undang  No.  36  Tahun  2008. (n.d.). Undang-Undang  Republik Indonesia  Nomor  36  Tahun  2008 Tentang Perubahan Keempat Atas Undang-Undang  Nomor  7  Tahun 1983 Tentang Pajak Penghasilan .
www.kontan.co.id.  (2019). Tax  Justice laporkan Bentoel lakukan penghindaran  pajak,  Indonesia rugi US$ 14 juta . Www.Kontan.Co.Id.