Mitigasi  Risiko  Transaksi  Online  Pada  Pengguna  E-Commerce:  Pengaruh  Literasi Keuangan Dan Pemanfaatan Teknologi
Soleman Umbu Nengi 1* Priyastiwi 2 1 STIE Widya Wiwaha Yogyakarta Email: solemanumbu19@gmail.com 2 STIE Widya Wiwaha Yogyakarta Email: priyastiwi@stieww.ac.id *Correspondent Author Email : solemanumbu19@gmail.com
Diterima : 20 Mei 2024 Direview: 13 Juni 2024 Dipublikasikan : 6 Agustus 2024

## Abstrak
Literasi keuangan dan pemanfaatan teknologi merupakan aspek penting yang perlu dipertimbangkan dalam transakasi online. Tujuan penelitian ini adalah untuk mempelajari bagaimana literasi keuangan dan  pemanfaatan  teknologi  berdampak  pada  risiko  yang  dihadapi  pengguna e-commerce saat melakukan transaksi online. Dalam penelitian ini, metode survei online digunakan, dengan sampel 110 orang  yang  dipilih  secara  purposive.  Studi  ini  menggunakan  analisis  regresi  dan  analisis  regresi moderat.  Hasil  penelitian  menunjukkan  bahwa  literasi  keuangan  berdampak  negatif  pada  risiko transaksi online, demikian juga pemanfaatan teknologi  berpengaruh  negatif terhadap risiko transaksi online. Ini  berarti  bahwa  semakin  tinggi  literasi  keuangan  dan  pemanfaatan  teknologi  yang  dimiliki seseorang  terkait  dengan  risiko  transaksi  online  semakin  rendah.  Selain  itu,  pemanfaatan  teknologi dapat memoderasi dampak pengetahuan keuangan terhadap risiko transaksi online yang dihadapi oleh pelanggan e-commerce yang memiliki pemahaman yang baik tentang keuangan.
Kata Kunci: Literasi Keuangan, Pemanfaatan Teknologi, Risiko Transaksi Online, E-Commerce.

## Abstract
Financial literacy and technology utilization are important aspects that need to be considered in online transactions.  The  purpose  of  this  study  is  to  study  how  financial  literacy  and  technology  utilization impact the risks faced by e-commerce users when making online transactions. In this study, an online survey method was used, with a sample of 110 purposively selected people. This study used regression analysis and moderate regression analysis. The results showed that financial literacy has a negative impact on online transaction risk, as well as the use of technology negatively affects online transaction risk. This means that the higher the financial literacy and utilization of technology that a person has related to the risk of online transactions, the lower it is. In addition, the utilization of technology can moderate the impact of financial knowledge on online transaction risks faced by e-commerce customers who have a good understanding of finance.
Keywords: Financial Literacy, Technological Utilization, Online Transaction Risk, e-commerce.

## PENDAHULUAN
Kehidupan bisnis sangat dipengaruhi oleh revolusi penggunaan internet (Omar et al., 2019) . Fenomena pendekatan pemasaran digital dalam pengelolan usaha dengan menunjukkan perkembangan yang  signifikan (Peter  &  Vecchia,  2021) .  Penggunaan  internet  memudahkan  pengendalian  dalam transaksi antara penjual dan pembeli (Kannan & Li, 2017) . Menurut Li et al. (2018) , adanya internet dan aplikasi media sosial seperti Facebook dan Instagram membuat lebih mudah bagi pengusaha untuk
memperoleh pelanggan potensial dan mempromosikan produk yang mereka jual. Ini sesuai dengan gaya hidup  masyarakat  modern  yang  memiliki  akses  teknologi  untuk  membeli  barang  dan  jasa (Soluk  & Kammerlander,  2021) .   TIK  seperti  aplikasi  seluler  dan  media  sosial  menyediakan  individu  dengan peluang  untuk  membentuk  pengetahuan  baru,  berpartisipasi  dalam  percakapan  sosial,  berkontribusi pada  pengembangan  konten  baru,  dan  membangun  koneksi  dan  jaringan  yang  relevan  secara  sosial (Maidment & MacFarlane, 2009) .
Dengan  kemajuan  teknologi  yang  semakin  cepat,  lebih  mudah  bagi  pelanggan  untuk  melakukan transaksi online. e-commerce merupakan alat transaksi dan pertukaran informasi antara pembeli dan penjual di dunia maya (Choirunisa & Mulyanti, 2023) . Kehadiran e-commerce dapat mempertemukan penjual  dan  pembeli  dari  berbagai  lokasi  baik  nasional  maupun  internasional  dengan  menggunakan akses internet. Berdasarkan hasil Survei Alvara Beyond Insight (2019) mengungkapkan bahwa setiap tahun  potensi  transaksi e-commerce di  Indonesia  tumbuh  eksponensial.  Transaksi e-commerce di Indonesia  tahun  2013  terhitung  sebesar  US$  8  miliyar  mengalami  peningkatan  mencapai  US$  130 miliyar  pada  tahun  2020.  Meningkatnya  transaksi e-commerce tersebut  selaras  dengan  hadirnya berbagai perusahaan start up di Indonesia seperti Shopee, Bukalapak, Lazada, Tokopedia, dan berbagai jenis aplikasi digital lainnya yang mengembangkan aplikasi e-commerce untuk mempermudah layanan transaksi atau belanja online bagi konsumen.
Meskipun e-commerce membuat transaksi lebih mudah bagi penjual dan pelanggan, pengguna harus memperhatikan beberapa risiko yang terkait dengan transaksi online . Risiko ini termasuk penipuan dan kebocoran data pribadi yang dapat disalahgunakan oleh pihak yang tidak bertanggung jawab. Tingkat kepercayaan pelanggan terhadap konsekuensi negatif yang mungkin terjadi selama transaksi online juga merupakan  faktor  penting (Masoud,  2013) . Namun,  menurut  persepsi  risiko,  konsumen  memiliki persepsi  negatif  terhadap sejumlah  aktivitas  yang memiliki  hasil yang  tidak  menguntungkan.  Dalam belanja online ,  ada  enam jenis  bahaya  yang dirasakan  orang:  keuangan,  kinerja,  waktu,  pengiriman, privasi, psikologis, dan risiko sosial. Keterlibatan produk dapat memengaruhi keputusan konsumen saat mereka melakukan pembelian atau belanja online (Ariff et al., 2013) . Literasi keuangan sangat penting bagi pengguna e-commerce karena mereka dapat mengelola perilaku  konsumsinya. (Putri  dkk.,  2016) .    Selain  itu,  literasi  keuangan  juga  berpengaruh  terhadap generasi milenial menggunakan internet untuk membeli sesuatu (Astuti et al., 2019) . Namun, menurut Yudasella & Krisnawati (2019) , literasi keuangan secara signifikan berdampak negatif pada perilaku konsumtif.  Selain  itu,  literasi  keuangan  sangat  penting  untuk  pengambilan  keputusan  investasi (Mahwan  &  Herawati,  2021) .  Namun,  ini  bertentangan  dengan  penelitian  di  atas,  yang  menemukan bahwa literasi keuangan tidak memiliki pengaruh yang signifikan terhadap keputusan investasi (Fadila et al., 2022) .
Pemanfaatan  teknologi  bagi  konsumen  juga  penting  untuk  meningkatkan  kesadaran  dan kewaspadaan  dalam  melakukan  transaksi,  seperti  keputusan  investasi.  Pemanfaatan  teknologi berpengaruh dalam pengambilan keputusan investasi (Larasati & Yudiantoro, 2022) . Namun demikian berbeda dengan hasil penelitian yang dilakukan oleh Fadila et al. (2022) bahwa tidak terdapat dampak signifikan antara financial technology terhadap keputusan investasi. Penelitian lain menyatakan bahwa pemanfaatan  teknologi  informasi  membantu  auditor  dalam  mendeteksi  kecurangan.  Namun, Paramanida et al. (2023) pemanfaatan teknologi tidak dapat mendeteksi kecurangan. Berbeda dengan penelitian  sebelumnya,  penelitian  ini  lebih  menekankan  pada  pemanfaatan  teknologi  bukan  pada pengambilan keputusan investasi, namun pada keputusan transaksi online di e-commerce . Pemanfaatan teknologi juga sangat diperlukan untuk menghindari atau mengurangi risiko dalam melakukan transaksi online yaitu  dengan  cara  mengenali  situs  atau e-commerce yang  digunakan  dan  dapat  memperkuat keamanan akun pengguna. Penelitian ini menekankan pada pemanfaatan teknolgi sebagai variabel yang memoderasi literasi keuangan dalam mengurangi risiko tansaksi online .
Berdasarkan latar belakang masalah di atas, penelitian ini menguji bagaimana literasi keuangan dan pemanfaatan teknologi berdampak pada transaksi online yang dilakukan oleh pengguna e-commerce . Penelitian  lebih  menekankan  manfaat  dari  literasi  keuangan  dan  pemanfaatan  teknologi  dalam memitigasi risiko transaksi online. Oleh karena itu, tujuan penelitian adalah untuk menganalisis dan memberikan  bukti  empiris.:  1)  Literasi  keuangan  dalam  mempengaruhi  risiko  transaksi online pada pengguna e-commerce, 2)  Pemanfaatan  teknologi  dalam  mempengaruhi  risiko  transaksi online pada
pengguna E-commerce, dan 3) Pemanfaatan teknologi dapat memperkuat pengaruh titerasi keuangan terhadap risiko transaksi online pada pengguna e-commerce.

## KAJIAN PUSTAKA

## Technology Acceptance Model
Technology  Acceptance  Model (TAM)  pertama  kali  diperkenalkan  oleh Davis  (1989) mengubah keyakinan  ( belief ),  sikap  ( attitude) ,  intensitas  ( intention ),  dan  hubungan  perilaku  pengguna  ( user behavior  relationship ).  Model  ini  menunjukkan  bahwa  ada  banyak  faktor  yang  memengaruhi  niat seseorang untuk mengadopsi teknologi baru. Model ini juga menunjukkan bahwa ada banyak faktor yang  memengaruhi  niat  seseorang  untuk  mengadopsi  teknologi  baru.  Beberapa  faktor  termasuk kegunaan yang dirasakan ( perceived usefulness) (dianggap bermanfaat) dan kemudahan penggunaan yang dirasakan ( perceived ease of use) .
Konsumen harus memahami manfaat teknologi karena penggunaan teknologi semakin meningkat. Literasi sangat penting karena tidak hanya memberikan pengetahuan, tetapi juga membantu masyarakat berpikir kritis, peka terhadap lingkungan, keuangan, budaya, dan teknologi. Literasi berfungsi sebagai sarana untuk meningkatkan kesejahteraan dan kualitas hidup masyarakat. Literasi keuangan, yang dapat digunakan sebagai pengetahuan dasar keuangan, akan membantu masyarakat mengatur pola hidup yang konsumtif dengan pendapatan yang tidak selaras dan kondisi keuangan yang buruk. Ini dapat dicapai melalui pemanfaatan teknologi yang benar, yang dapat menciptakan stabilitas keuangan yang baik dan membantu masyarat menghindari berbagai bentuk penipuan dan kejahatan.

## PENGEMBANGAN HIPOTESIS

## Pengaruh Literasi Kuangan Terhadap Risiko Transaksi Online
Literasi keuangan adalah istilah yang digunakan untuk menggambarkan seberapa akrab seseorang dengan  uang. Roestanto  (2017) mendefinisikan  literasi  keuangan  sebagai  sekumpulan  tindakan  atau prosedur  yang  meningkatkan  pengetahuan,  keterampilan,  dan  kepercayaan  anggota  masyarakat sehingga mereka dapat menangani uang mereka dengan lebih efektif. Tujuan literasi keuangan adalah untuk mendidik konsumen tentang hak dan tanggung jawab mereka sebagai pembeli serta keuntungan dan risiko produk keuangan sehingga mereka dapat membuat pilihan keuangan yang lebih baik yang sesuai  dengan  kebutuhan  mereka.  Selain  itu,  literasi  keuangan  adalah  kemampuan  untuk  membaca, mengevaluasi, mengelola, dan menjelaskan keadaan keuangan yang mempengaruhi kesehatan material (Chen, 1998) .  . Mu’amala & Wahjudi (2021) menyelidiki bagaimana literasi keuangan mempengaruhi pengendalian diri terhadap perilaku konsumtif e-commerce mahasiswa. Hasil penelitian menunjukkan bahwa literasi keuangan  mendorong  perilaku  konsumtif  melalui  pengendalian  diri.  Literasi  keuangan  juga berpengaruh  terhadap  generasi  milenial  menggunakan  internet  untuk membeli  sesuatu (Astuti  et  al., 2019) . Menurut Yudasella & Krisnawati (2019) , literasi keuangan secara signifikan berdampak negatif pada perilaku konsumtif.
Selain  itu  ada  beberapa  manfaat  literasi  keuangan,  seperti  dalam  menjalankan  usaha  dan pengambilan  keputusan  investasi.  Dalam  hal  pengaruh  mereka  terhadap  individu  yang  menjadi pengusaha, preferensi risiko dan literasi keuangan terkait satu sama lain, seperti yang ditunjukkan oleh penelitian Riepe et al. (2022) . Studi sebelumnya menunjukkan bahwa literasi keuangan sangat penting untuk pengambilan keputusan investasi (Mahwan & Herawati, 2021) . Namun, ini bertentangan dengan penelitian di atas, yang menemukan bahwa literasi keuangan tidak memiliki pengaruh yang signifikan terhadap keputusan investasi (Fadila et al., 2022) .
Berdasarkan  hasil penelitian  tentang implikasi  dari  literasi  keuangan, dapat  dirumuskan  hipotesis sebagai berikut:
H 1 : Literasi keuangan berpengaruh negatif terhadap risiko  transaksi online pada pengguna e- commerce.

## Pengaruh Pemanfaatan Teknologi Terhadap Risiko Transaksi Online
Teknologi  informasi  adalah  teknologi  yang  digunakan  untuk  mengolah,  memperoleh,  menyusun, menyimpan,  dan  memanipulasi  data  dengan  berbagai  cara  untuk  menghasilkan  informasi  yang
berkualitas,  yaitu  informasi  yang  relevan,  akurat,  dan  tepat  waktu  yang  digunakan  untuk  kebutuhan individu,  perusahaan,  dan  pemerintah  yang  digunakan  untuk  pengambilan  keputusan (Fadila  et  al., 2022) . Laudon  &  Traver  (2022) mengatakan  bahwa  bisnis  menggunakan  teknologi  informasi  untuk kegiatan e-commerce karena dapat meningkatkan fleksibilitas produksi, meningkatkan pangsa pasar, mempromosikan  bisnis  secara online ,  meningkatkan  kualitas  komunikasi  dan  jejaring  sosial online , menggunakan data dari wilayah lain, dan membangun hubungan kuat dengan mitra bisnis baru.
Murti et al., (2023) menyelidiki bagaimana pengetahuan teknologi dan keuangan berdampak pada penggunaan  uang  elektronik  siswa.Hasil  penelitian  menunjukkan  bahwa  pengetahuan  keuangan  dan teknologi diperlukan untuk sikap adopsi sebelum menggunakan uang elektronik. Hal ini dapat dilihat bahwa literasi keuangan dan teknologi memiliki dampak terhadap variabel sikap terhadap adopsi, yang akan berdampak pada variabel adopsi. Selain itu, teknologi keuangan sangat memengaruhi keputusan investasi  yang  dibuat  saat  pengambilan  keputusan  investasi (Susanti  et  al.,  2020) .  Pemanfaatan teknologi berpengaruh dalam pengambilan keputusan investasi (Larasati & Yudiantoro, 2022) . Namun demikian berbeda dengan hasil penelitian yang dilakukan oleh Fadila et al. (2022) bahwa tidak terdapat dampak signifikan antara financial technology terhadap keputusan investasi. Penelitian lain menyatakan bahwa  pemanfaatan  teknologi  informasi  membantu  auditor  dalam  mendeteksi  kecurangan.  Namun, Paramanida et al. (2023) pemanfaatan teknologi tidak dapat mendeteksi kecurangan.  Berdasarkan hasil penelitian tentang pemanfaatan teknologi, dapat dirumuskan hipotesis sebagai berikut:
H 2 :  Pemanfaatan teknologi berpengaruh negatif terhadap risiko transaksi online pada pengguna e-commerce.
Preferensi risiko dan literasi keuangan memiliki hubungan yang erat satu sama lain dan berdampak individu  yang menjadi  menjadi  pengusaha (Riepe et  al.,  2022) .  Individu dengan denga literasi keuangan yang lebh rendah, maka preferensi risiko menjadi lebih tinggi terkait dengan  pengusaha.  Namun,  pemanfaatan  teknologi  (kemudahan  penggunaan  dan  kegunaan yang dirasakan) membuat konsumen lebih percaya terhadap belanja online (Ling et al., 2011) . Penelitian sebelumnya telah menunjukkan bahwa pemanfaatan teknologi sangat penting untuk memiliki dampak signifikan pada niat konsumen untuk membeli secara online (Phuong, 2020) . Pelanggan dapat memanfaatkan kemajuan teknologi untuk membuat pengalaman berbelanja lebih aman  dan  meningkatkan  kesediaan  mereka  untuk  membeli  secara  online (Ahmed,  2021) .  Ketika pelanggan  terlibat  dengan  teknologi  dan  menggunakannya,  maka  mereka  menjadi  lebih  sadar  akan perlunya membeli secara online . Apriani dkk. (2023) menunjukkan bahwa kemajuan teknologi terhadap literasi keuangan menunjukan korelasi positif. Kemajuan teknologi menunjukan hasil negatif dan tidak signifikan  terhadap  keputusan  penggunaan  transaksi  digital e-wallet .  Namun  demikian,  seiring kemajuan teknologi, pengetahuan keuangan, dan kesadaran akan kemudahan, lebih banyak orang yang memilih  untuk  melakukan  transaksi  digital.  Berdasarkan  temuan  penelitian,  hipotesis  berikut  dapat dibuat:
H3:  Semakin  tinggi  pemanfaatan teknologi,  maka  pengaruh  literasi  keuangan  terhadap risiko transaksi online pada pengguna e-commerce semakin rendah.

## METODE PENELITIAN

## Populasi dan Sampel
Populasi dalam penelitian ini adalah masyarakat yang pernah melakukan transaksi online melalui e- commerce . Dalam penelitian ini, pengambilan accidental sampling karena jumlah populasi pengguna e-commerce tidak dketahui. Responden yang dipilih secara accidental adalah yang berumur lebih dari 17  tahun,  memiliki  pendidikan  minimal  SLTA,  dan  pernah  melakukan  transaksi online melalui e- commerce . Jumlah kuisioner yang dikirim sebanyak 146 link, yang kembali dan lengkap diisi sebanyak 110 responden.

## Metode Pengumpulan Data
Metode  pengumpulan  data  menggunakan  kuesioner.  Kuisioner  untuk  variabel  literasi  keuangan diadopsi dari penelitian (Azsahrah et al., 2023) ,  Untuk variabel pemnfaatan teknologi diadopsi dari penelitian (Nica, 2021) . Sedangkan untuk variabel risiko transaksi online diadopsi dari penelitian (Paek
&  Hove,  2017) .  Instrumen  penelitian  menerjemahkan  instrumen  yang  digunakan  pada  penelitian sebelumnya  dengan  beberapa  penyesuaian  dengan  menyingkat  dan  menyederhanakan  bahasa  yang digunakan. Penyebaran kuisoner dilakukan melalui pengisian formulir e-mail online melalui platform media  sosial  seperti  Instagram,  WhatsApp,  dan  Telegram.  Kemudian,  responden  atau  pengguna e- commerce yang memenuhi kriteria (memiliki setidaknya satu akun e-commerce dan pernah melakukan transaksi online atau belanja melalui e-commerce ). Penggunaan kuisioner bertujuan untuk mendapatkan informasi  yang  dapat  memberikan  gambaran  tentang  pengalaman  sesorang  dan  juga  dapat menghasilkan data dengan tingkat validitas yang tinggi sesuai dengan tujuan penelitian ini.

## Definisi Operasional dan Pengukuran Variabel

## Variabel Literasi Keuangan
Literasi keuangan diukur dengan item-item sebagai berikut: memiliki pemahaman yang baik tentang konsep dasar keuangan pribadi, rajin menggunakan produk keuangan, menggunakan produk keuangan, mengikuti seminar, pelatihan, atau literasi keuangan lainya, dan pengetahuan tentang transaksi online dalam aspek keuangan. Kusioner diadopsi dari penelitian Azsahrah et al.  (2023) . Pengukuran variabel pengaruh literasi keuangan menggunakan kuesioner yang terdiri dari 8 pernyataan dengan skala Likert dengan skor 1 sampai sangat setuju  skor 5 untuk jawaban sangat setuju (SS).

## Pemanfaatan teknologi
Pemanfaatan  teknologi  diadopsi  dari  penelitian Nica  (2021) sebagai  berikut:  menggunakan perangkat  teknologi  (komputer, smartphone, dll)  untuk  berbelanja  secara online ,  kenyamanan berinteraksi  dengan  teknologi  saat  bertransaksi online ,  keahlian  dalam  menggunakan  fitur-fitur keamanan pada aplikasi atau situs website e-commerce , percaya diri dalam menghadapi potensi risiko atau  ancaman  saat  bertransaksi online ,  kemampuan  mengatasi  masalah  atau  kendala  teknis  saat bertransaksi dengan pemanfaatan teknologi yang dimiliki. Pengukuran variabel pemanfaatan teknologi menggunakan kuesioner yang terdiri dari 8 pernyataan dengan Skala Likert dengan skor 1 sampai sangat setuju  skor 5 untuk jawaban sangat setuju (SS).

## Risiko Transakasi Online
Risiko  transaksi online pada  pengguna e-commerce yang  dimaksud  dalam  penelitian  ini  adalah pernah  mengalami  penipuan  atau  kejadian  yang  merugikan  saat  bertransaksi online di platform e- commerce ,  tidak  berfungsinya  fitur-fitur  keamanan  yang  ada,  dan  fitur  keamanan  seperti  kode  OTP yang  terganggu (Paek  &  Hove,  2017) .  Pengukuran  variabel  risiko  transaksi online menggunakan kuesioner yang terdiri dari 12 pernyataan dengan Skala Likert dengan skor 1 sampai sangat setuju  skor 5 untuk jawaban sangat setuju (SS).

## Teknik Analisis Data
Pengaruh  masing-masing  variabel  bebas,  termasuk  literasi  keuangan  dan  pemanfaatan  teknologi, terhadap  variabel  terikat,  yaitu  risiko  transaksi online pada  pengguna e-commerce ,  diukur  melalui analisis regresi berganda. Untuk menguji moderasi pemanfaatan teknologi terhadap pengaruh literasi keuangan terhadap risiko transaksi online , analisis digunakan moderated regression analysis (MRA)

## HASIL DAN PEMBAHASAN
Berdasarkan  data  yang  dikumpulkan  dari  kuisoner  yang  didistribusikan  melalui  Google  Forms, terdapat  110  responden  yang  pernah  melakukan  transaksi online atau  pengguna e-commerce .  Tabel berikut  menunjukkan  informasi  demografis  responden,  termasuk  jenis  kelamin,  usia,  pendidikan terakhir,  pekerjaan,  pendapatan  bulanan  rata-rata,  platform e-commerce yang  digunakan,  dan  total belanja online bulanan rata-rata:
Tabel 1. Karakteristik Responden
Sumber : Data Primer diolah, 2024
Tabel 1 menunjukkan bahwa jumlah responden perempuan lebih besar, yaitu 65 atau 59%, dan laki- laki  lebih  sedikit,  yaitu  45  atau  41%.  Jumlah  responden  berdasarkan  usia  berkisar  antara  18  dan  25 tahun, yaitu 74 responden atau 67%, diikuti usia 26 hingga 35 tahun, yaitu 32 responden atau 29%, dan usia 36 hingga 45 tahun, yaitu 4 responden atau 4%. Berdasarkan tingkat pendidikan terakhir, responden SMA/SMK 52 atau 47%, Sarjana (S1) 26 atau 24%, D3/D4 23 atau 21%, dan Magister (S2) 9 atau 8%. Pelajar/Mahasiswa yang paling banyak menjawab, dengan 66 atau 60%, karyawan swasta 35 atau 32%, dan status pekerjaan lainnya 9 atau 8%.
Menurut hasil survei, rata-rata total belanja online per bulan antara 100.000 dan 500.000 adalah yang paling besar, yaitu dengan jumlah 48 responden atau 44%; pendapatan antara 1.000.000 dan 2.000.000 adalah  yang  paling  besar,  dengan  jumlah  38  responden  atau  35%;  pendapatan  antara  4.000.000  dan 5.000.000 adalah yang paling besar, dengan jumlah 15 responden atau 14%; dan pendapatan lebih dari 5.000.000  adalah  dengan  jumlah  9  responden  atau  8%.  Berdasarkan  platform e-commerce yang
No Keterangan Jumlah Persentase 1 Jenis Kelamin Laki-Laki 45 41% Perempuan 65 59% Total 110 100% 2 Usia 18 - 25 tahun 74 67% 26  - 35 tahun 32 29% 36 - 45 tahun 4 4% Total 110 100% 3 Pendidikan Terakhir SMA/SMK 52 47% D3/D4 23 21% Sarjana (S1) 26 24% Magister (S2) 9 8% Total 110 100% 4 Status Pekerjaan Pelajar/Mahasiswa 66 60% Karyawan Swasta 35 32% Lainnya 9 8% Total 110 100% 5 Pendapatan/Bulan Rp 1.000.000 - Rp 2.000.000 38 35% >Rp 2.000.000 - Rp 4.000.000 48 44% >Rp 4.000.000 - Rp 5.000.000 15 14% Lebih dari Rp 5.000.000 9 8% Total 110 100% 6 Rata-rata total belanja Online/Bulan Rp 100.000 - Rp 500.000 84 76% Rp 600.000 - Rp 1.000.000 26 24% Total 110 100% 7 Platform e-commerce Shopee 54 49% Lazada 14 13% Tokopedia 17 15% TikTok Shop 25 23% Total 110 100%
digunakan, Shopee adalah yang paling banyak digunakan oleh responden, dengan jumlah 54 responden atau 49%. Tokopedia mencatat 17 responden atau 15%, Lazada mencatat 14 responden atau 13%, dan TikTok Shop mencatat 25 responden atau 23%.

## Uji Validitas dan Reliabilitas Data
Uji validitas menggunakan metode uji product moment correlation, jika tingkat signifikansinya < 0,05 atau 5%, maka dikatakan valid. Hasil uji validitas dari penelitian kali ini adalah sebagai berikut:
Tabel  2. Hasil Uji Literasi Keuangan Variabel Kompetensi Digital (X1) Koefisien Korealsi Pearson  Sig Kesimpulan X1.1 0,600 0,000 Valid X1.2 0,671 0,000 Valid X1.3 0.658 0,000 Valid X1.4 0,634 0,000 Valid X1.5 0,707 0,000 Valid X1.6 0,516 0,000 Valid X1.7 0,662 0,000 Valid X1.8 0,633 0,000 Valid
Sumber : Data Primer, 2024
Dari  hasil  pengujian  di  atas,  diperoleh  hasil  keseluruhan  dari  instrumen  pernyataan  pada  kuisioner adalah signifikasi 0,000<signifikasi 0,05 sehingga seluruh pernyataan dari variabel literasi keuangan (X) memiliki hasil yang valid.
Tabel 3. Hasil Uji Validitas Kemampuan Teknologi Variabel Kemampuan Teknologi (X2) Koefisien Korealsi Pearson Sig Kesimpulan X2.1 0,686 0,000 Valid X2.2 0,693 0,000 Valid X2.3 0,689 0,000 Valid X2.4 0,643 0,000 Valid X2.5 0,764 0,000 Valid X2.6 0,755 0,000 Valid X2.7 0,744 0,000 Valid X2.8 0,710 0,000 Valid
Sumber: Data Diolah, 2024
Tabel di atas menjelaskan bahwa seluruh pernyataan pada kuisioner memperoleh nilai signifikasi sebesar  0,000<sig  0,05  yang  artinya  bahwa  seluruh  pernyataan  dari  variabel  produktivitas  kerja  (Y) memiliki hasil yang valid.
Tabel 4. Hasil Uji Validitas Produktivitas Kerja
Variabel Risiko Transaksi Online (Y) Koefisien Korealsi Pearson Sig Kesimpulan Y2 0,697 0,000 Valid Y3 0,719 0,000 Valid Y5 0,781 0,000 Valid Y6 0,669 0,000 Valid Y7 0,120 0,000 Valid
Y8 0,625 0,000 Valid Y10 0,654 0,000 Valid Y12 0,720 0,000 Valid
Sumber: Data Diolah, 2024
Tabel di atas menjelaskan bahwa survey pengambilan data memperoleh hasil seluruh nilai sig pada tiap  instrumen  pernyataan  adalah  sebesar  0,000<sig  0,05  maka  seluruh  pernyataan  pada  variabel efektivitas kerja (Y) tersebut dianggap valid.

## Uji Reliabilitas
Uji reliabilitas digunakan untuk mengukur konsisten atau tidaknya suatu jawaban dari responden, dengan menggunakan metode uji Cronboach’s Alpha . H asil uji reliabilitas ditemukan bahwa variabel X1  memiliki  nilai  Alpha  Chronbach  0,625, variabel X2  memiliki  nilai  Alpha  Chronbach  0.627, dan variabel Y memiliki nilai Alpha Chronbach 0,669. Dengan demikian, dapat disimpulkan bahwa semua variabel memiliki nilai Alpha Chronbach lebih dari 0,60, sehingga semua variabel dianggap reliabel. Hasil uji reliabilitas variabel dapat dilihat pada tabel 5.
Tabel 5. Hasil Uji Reliabilitas Variabel Variabel Cronbach’s Alpha Kesimpulan Literasi Keuangan 0,625 Reliabel Pemanfaatn Teknologi 0627 Reliabel Risiko Transaksi Online 0,669 Reliabel
Sumber: Data Diolah, 2024

## Hasil Pengujian Hipotesis
Hasil uji asumsi klasik, yang menemukan nilai signifikasi 0,200, menunjukkan bahwa data residual penelitian  berdistribusi  normal.  Hasil  uji  multikolinearitas  menunjukkan  bahwa  variabel  literasi keuangan  memiliki  nilai  toleransi  0,961  dan  nilai  VIF  1,040,  dan  variabel  pemanfaatan  teknologi memiliki nilai toleransi 0,961 dan nilai VIF 1,040, dan variabel independen X1 dan X2 menunjukkan tidak  ada  gejala  heteroskedastisitas.  Tabel  5  menunjukkan  hasil  pengujian  hipotesis  penelitian  ini menggunakan analisis regresi linier berganda:
Tabel 6. Hasil Uji Regresi Linear Berganda Unstandardized B Coefficients Std. Error Standardized Coefficient Beta t Sig Konstanta 15,463 2,408 6,422 ,000 Literasi Keuangan -,176 .100 -,169 -1,762 ,081 Pemanfaatan teknologi -,167 ,091 -,175 -1,835 ,049
Sumber: Data Diolah, 2024
Nilai  konstanta  (α)  adalah  15,463,  nilai  variabel  literasi  keuangan  (b1)  adalah  -0,176,  dan  nilai variabel  pemanfaatan  teknologi  (b2)  adalah  -0,167,  menurut  hasil  uji  regresi  linear  berganda  yang ditunjukkan pada tabel 2. Hasil uji parameter individual menunjukkan bahwa variabel literasi keuangan (X1)  berdampak  negatif  terhadap  risiko  transaksi  online  pada  pengguna e-commerce (Y).  Nilai signifikansi  variabel  literasi  keuangan  terhadap  risiko  transaksi  online  pada  pengguna e-commerce adalah 0,081, dan nilai t hitung adalah -1,762.  Berdasarkan hasil analisis data uji parameter individual (Uji t), menunjukkan bahwa hipotesis kedua (H 1 ) didukung pada level alfa (α) 0,1, Hasil  uji  hipotesis  2,  variabel  pemanfaatan  teknologi  (X 2 )  secara  individual  berpengaruh  negatif terhadap  risiko  transaksi online pada  pengguna e-commerce, dibuktikan dari  hasil  uji  t  yang menunjukkan bahwa nilai signifikansi variabel pemanfaatan teknologi  terhadap risiko transaksi online pada  pengguna e-commerce adalah  0,049  dan  nilai  t  hitung  -1,835.  Oleh  karena  itu,  hipotesis  2 didukung.
Tabel 7. Hasil Uji Moderated Regression Analysis (MRA) Unstandardized B Coefficients Std. Error Standardized Coefficient Beta t Sig Konstanta 12,085 1,174 10,298 ,000 Literasi Keu*Pemanfaatan teknologi -,009 .003 -,272 -2,932 ,004

## Sumber: Data Diolah, 2024
Hasil uji interaksi atau Moderated Regression Analysis menunjukkan bahwa pemanfaatan teknologi memoderasi pengaruh literasi keuangan terhadap variabel risiko transaksi online (Y) pada pengguna e- commerce .  Dibuktikan  dari  hasil  uji  MRA  yang  menunjukkan  bahwa    sebelum  adanya  variabel pemanfaatan teknologi nilai RSquare sebesar 0,041 atau 4,1%. Setelah adanya penambahan variabel moderasi, nilai RSquare meningkat menjadi 0,091 atau 9,1%, dan nilai signifikansi P value 0,004. Hal ini  dapat  disimpulkan  bahwa  kemapuan  teknlogi  akan  menurunkan  risiko  transaksi online pada pengguna yang mempunyai literasi keuangan. Hal ini dapat disimpulkan bahwa hipotesis 3 didukung. Koefisien  determinasi  pada  model  ini  adalah  0,376  yang  artinya  bahwa  kekuatan  pengaruh  literasi keuangan dan pemanfaatan teknologi adalah sebesar 37,6%, sedangkan sisanya dipengaruhi oleh faktor lain.

## PEMBAHASAN
Kemajuan  teknologi  keuangan  dalam  masyarakat  mengharuskan  masyarakat  untuk  mengambil tanggung  jawab  dengan  cara  yang  lebih  akurat  saat  pengambilan  keputusan.  Literasi  keuangan merupakan  komponen  penting  untuk    mengurangi  risiko  kesalahan  pada  saat  mengambil  keputusan. Mengingat pentingnya literasi keuangan,  maka penelitian ini menguji pengaruh literasi keuangan dalam memitigasi  risiko  transaksi    online (Phuong,  2020) .  Berdasarkan  hasil  analisis  data  uji  parameter individual menunjukkan bahwa  hipotesis pertama  didukung.  Variabel literasi  keuangan  berpengaruh negatif terhadap risiko transaksi online Pada Pengguna E-Commerce (Y) . Hal ini menunjukkan semakin tinggi  literasi  keuangan  konsumen,  maka  kemungkinan  kecil  akan  memperoleh  masalah  pada  saat melakukan  transaksi online pada e-commerce ,  seperti  perilaku  konsumtif  dan  bagaimana mengendalikannya  ( Mu’amala  &  Wahjudi,  2021 ; Yudasella  &  Krisnawati,  2019 ). Huston  (2010) berpendapat  bahwa  literasi  keuangan  memiliki    dua  dimensi:  yaitu  pemahaman,  yang  mewakili pengetahuan keuangan pribadipendidikan keuangan, dan penggunaan, yang mengacu pada pengelolaan keuangan pribadi. Dalam konteks ini, individu dapat memiliki pengetahuan keuangan harus memiliki kemampuan dan kepercayaan diri untuk menerapkannya ketika membuat keputusan. Oleh karena itu, literasi  keuangan  lebih  dalam  dari  konsep  dasar  pendidikan  keuangan (Nguyen  &  Rozsa,  2019) . Pengetahuan keuangan tidak hanya tentang membangun tabungan masa depan atau memeriksa rekening bank; Ini lebih lanjut mencakup proses belajar tentang memilih tujuan keuangan yang tepat dari antara beberapa alternatif  termasuk pertimbangan risiko dalam pengambilan keputusan (Holden et al., 2009) . Tingkat literasi  keuangan dapat mempengaruhi peluang individu melakukan pembelian online. Hasil analisis mengungkapkan  bahwa individu  yang tidak mempunyai  pengetahuan  keuangan lebih rentan saat membeli melalui saluran online . Hasil ini  konsisten dengan Silva et al.(2019) yang menegakkan gagasan  bahwa  orang-orang  yang memiliki kemampuan  finansial memiliki akses  layanan  keuangan, dan dengan menggunakannya, mereka adalah lebih mungkin untuk melakukan pembayaran online.
Penelitian  ini  mendukung hasil penelitian Fadila  et  al.  (2022) yang menyatakan bahwa teknologi informasi  dapat  menghasilkan  informasi  yang  berkualitas,  yaitu  informasi  yang  relevan,  akurat,  dan tepat waktu yang digunakan untuk kebutuhan individu, perusahaan, dan pemerintah yang digunakan untuk  pengambilan  keputusan.  Oleh  karena  itu,  kemampuan  penggunaan  teknologi  informasi merupakan  elemen  penting  untk  mengurangi  risiko  transaksi online .  Penelitian  ini  juga  mendukung penelitian Laudon & Traver (2022) mengatakan bahwa bisnis menggunakan teknologi informasi untuk kegiatan e-commerce karena dapat meningkatkan fleksibilitas produksi, meningkatkan pangsa pasar, mempromosikan  bisnis  secara online ,  meningkatkan  kualitas  komunikasi  dan  jejaring  sosial online , menggunakan  data  dari  wilayah  lain,  dan  membangun  hubungan  kuat  dengan  mitra  bisnis  baru. Penelitian  ini  mendukung  penelitian Silva  et  al.,  (2019) menemukan  bahwa  penggunaan  teknologi
secara  positif    mempengaruhi  pembelian  online.  Keduanya,  menggunakan  smartphone  dan bersosialisasi  Akun  media  meningkatkan  peluang  individu  untuk  terlibat  dalam  pembelian  online. Penelitian ini menekankan dampak positif penggunaan kemampuan teknologi pada  pembelian online dalam  hal  mengurangi  risiko  transaksi.  Hasil  penelitian  ini  konsisten  dengan Blažič  (2019) ,  yang menunjukkan penggunaan smartphone untuk belanja online. Seperti yang diharapkan, pembelian online adalah  dipengaruhi  secara  positif  kemampuan  teknologi  yang  dimiliki  individu  lebih  tinggi  dalam memitigasi risiko yang dihadapi saat pembelian online.

## KESIMPULAN
Berdasarkan  temuan  dan  diskusi  penelitian  tentang  pengaruh  pemanfaatan  teknologi  dan  literasi keuangan terhadap risiko transaksi online pada pengguna e-commerce .  Hasil penelitian menunjukkan bahwa  literasi  keuangan  yang  baik  berdampak  negatif  terhadap  risiko  transaksi online yang  diambil oleh  pengguna e-commerce .  Semakin  banyak  pengetahuan  keuangan  yang  dimiliki  pengguna e- commerce , semakin rendah risiko transaksi online mereka. Pemanfaatan teknologi berkontribusi negatif terhadap  risiko  transaksi online bagi  pengguna e-commerce .  Semakin  kuat  pemanfaatan  teknologi, semakin  rendah  risiko  transaksi online bagi  pengguna e-commerce .  Pemanfaatan  teknologi  dapat memperkuat  atau  memoderasi  pengaruh  literasi  keuangan  terhadap  risiko  transaksi online pada pengguna e-commerce .  Kesimpulannya,  semakin  tinggi  pemanfaatan  teknologi,  semakin  besar pengaruh literasi keuangan terhadap risiko transaksi online pada pengguna e-commerce . Dengan kata lain, semakin tinggi pemanfaatan teknologi, semakin kecil risiko transaksi online pada pengguna yang memiliki literasi keuangan tinggi.

## SARAN
Berdasarkan temuan penelitian, maka bagian ini menyampaikan beberapa rekomendasi berikut yang bermanfaat sebagai berikut:
1. Rekomendasi teoritis: Penelitian ini memberikan kontribusi penting literatur dengan memperluas pemanfaatan teknologi dengan berfokus pada teknolgi yang spesifik, seperti pemanfaatan media sosial dan smartphone . Selain itu, dalam peneitian risiko transaksi online juga dapat mengeksplore pengalaman dan demgrafi pengguna transaksi online pada e-commerce .
2. Rekomendasi  praktis:  Argumen  manfaat  dari  literasi  keuangan  dapat  berguna  dalam  belanja online dengan memanfaat fasilitas perbankan digital dan keuangan digital lain. Selain itu, karena pentingnya pemanfaatan teknologi, maka pengguna dapat mengembangkan  keahlian yang baik dalam  menggunakan  fitur-fitur  aplikasi  atau  situs  website e-commerce dan  mampu  mengatasi masalah ketika mengalami kendala teknis saat melakukan transaksi.

## REFERENSI
Ahmed, S. (2021). Understanding the Impact of Trust, Perceived Risk, and Perceived Technology on the Online Shopping Intentions: Case Study in Kurdistan Region of Iraq. Journal of Contemporary Issues in Business and Government , 27 (3). https://doi.org/10.47750/cibg.2021.27.03.264
Apriani, S., Triana, N. N., & Nadeak, T. (2023). Pengaruh Kemajuan Teknologi, Literasi Keuangan, Dan  Persepsi  Kemudahan  Terhadap  Keputusan  Penggunaan  Transaksi  Digital  (E-Wallet)  Pada Konsumen  Toko  Pd  Sahabat  Pameungpeuk  Garut. Management  Studies  and  Entrepreneurship Journal (MSEJ) , 4 (6), 7668–7677. https://doi.org/10.37385/msej.v4i6.3072
Ariff, M. S. M., Yan, N. S., Zakuan, N., Bahari, A. Z., & Jusoh, A. (2013). Web-based factors affecting online purchasing behaviour. IOP Conference Series: Materials Science and Engineering , 46 (1), 12038. http://dx.doi.org/10.1088/1757-899X/46/1/012038
Astuti, R., Tanjung, H., & Putri, L. P. (2019). The Effect of Financial Literation on Online Shopping Interest in Millennials. International Journal of Accounting & Finance in Asia Pasific , 2 (3), 41- 45. https://doi.org/10.32535/ijafap.v2i3.588
Azsahrah,  S.,  Jasman,  J.,  Asriany,  &  Ardhana,  M.  A.  (2023).  The  Effect  of  Financial  Literacy  and Online  Shopping  on  Student  Consumptive  Behavior. Jurnal  Economic  Resource , 6 (1),  76-82. https://doi.org/10.57178/jer.v6i1.561
Blažič, B. J. (2019). Overcoming the digital divide with a modern approach to learning digital skills for the  elderly  adults. Education  and  Information  Technologies , 25 (1),  259-279.  Retrieved  from https://eric.ed.gov/?id=EJ1239459
Chen, H. (1998). An analysis of personal financial literacy among college students. Financial Services Review , 7 (2), 107-128. https://doi.org/10.1016/s1057-0810(99)80006-7 Choirunisa, R., & Mulyanti, D. (2023). Literature Review: Peran E-Commerce Dalam Meningkatkan
Pendapatan Umkm Di
Era New Normal. Jurnal EBI , 5 (1), 9–15. https://doi.org/10.52061/ebi.v5i1.102
Davis, F. D. (1989). Perceived usefulness, perceived ease of use, and user acceptance of information technology. MIS Quarterly: Management Information Systems , 13 (3), 319-340. https://doi.org/10.2307/249008
Masoud, E. Y. (2013). The Effect of Perceived Risk on Online Shopping in Jordan Cite this paper The Effect  of  Perceived  Risk  on  Online  Shopping  in  Jordan. European  Journal  of  Business  and Management
Www.Iiste.Org
ISSN , 5 (6), 76-87. Retrieved from
https://www.iiste.org/Journals/index.php/EJBM/article/view/4689
Fadila,  N.,  Goso,  G.,  Hamid,  R.  S.,  &  Ukkas,  I.  (2022).  Pengaruh  Literasi  Keuangan,  Financial Technology,  Persepsi  Risiko,  dan  Locus  of  Control  Terhadap  Keputusan  Investasi  Pengusaha Muda. Owner , 6 (2), 1633-1643. https://doi.org/10.33395/owner.v6i2.789
Holden, K., Kalish, C., Scheinholtz, L., Dietrich, D., & Novak, B. (2009). Financial Literacy Programs Targeted  on  Pre-School  Children:  Development  and  Evaluation.  In Credit  Union  National Association . Retrieved from http://digital.library.wisc.edu/1793/36314
Huston,  S.  J.  (2010).  Measuring  Financial  Literacy. Journal  of  Consumer  Affairs , 44 (2),  296-316. https://doi.org/10.1111/j.1745-6606.2010.01170.x
Kannan, P. K., & Li, H. “Alice.” (2017). Digital marketing: A framework, review and research agenda.
International Journal of
Research in Marketing , 34 (1), 22-45. https://doi.org/10.1016/j.ijresmar.2016.11.006
Larasati, R. K., & Yudiantoro, D. (2022). Pengaruh Literasi Keuangan, Kemajuan Teknologi Informasi, Dan  Modal  Minimal  Terhadap  Minat  Investasi  Pasar  Modal. Jurnal  Investasi , 8 (2),  55-64. https://doi.org/10.31943/investasi.v8i2.206
Laudon, K. C., & Traver, G. C. (2022). E-commerce 2012: business, technology, society. In Pearson Custom Business Resources .
Li,  L.,  Su,  F.,  Zhang,  W.,  &  Mao,  J.  Y.  (2018).  Digital  transformation  by  SME  entrepreneurs:  A capability perspective.
Information Systems Journal , 28 (6), 1129-1157. https://doi.org/10.1111/isj.12153
Ling, K. C., Daud, D. B., Piew, T. H., Keoy, K. H., & Hassan, P. (2011). Perceived Risk, Perceived Technology, Online Trust for the Online Purchase Intention in Malaysia. International Journal of Business and Management , 6 (6), 167-182. https://doi.org/10.5539/ijbm.v6n6p167
Mahwan, F., & Herawati, N. T. (2021). Pengaruh Literasi Keuangan, Persepsi Risiko, dan Locus of Control  Terhadap  Keputusan  Investasi  Pengusaha  Muda  di  Singaraja. JIMAT  (Jurnal  Ilmiah Mahasiswa Akuntansi) Undiksha , 12 (3), 768–780. https://doi.org/10.23887/jimat.v12i3.34599 Maidment, J., & MacFarlane, S. (2009). Craft groups: Sites of friendship, empowerment, belonging and learning for older women. Groupwork , 19 (1), 10-25. https://doi.org/10.1921/095182409X471802 Mu’amala, R., & Wahjudi, E. (2021). Peran Literasi Keuangan Dalam Memediasi Pengaruh Kontrol Diri Terhadap Perilaku Konsumtif Mahasiswa Pengguna E-Commerce. E-Jurnal Ekonomi Dan Bisnis Universitas Udayana , 10 (10), 883-896. https://doi.org/10.24843/eeb.2021.v10.i10.p06 Murti, H. T., Lakoni, I., & Safrianti, S. (2023). Pengaruh Literasi Keuangan Dan Literasi Teknologi Terhadap Adopsi Uang Elektronik Pada Mahasiswa di Kota Bengkulu Melalui Mediasi Attitude Toward Adoption. JMB: Jurnal Manajemen Dan Bisnis , 12 (2), 89–99. http://dx.doi.org/10.31000/jmb.v12i2.8343
Nguyen, T. A. N., & Rozsa, Z. (2019). Financial literacy and financial advice seeking for retirement investment choice.
Journal
of
Competitiveness , 11 (1), 70-83.
https://doi.org/10.7441/joc.2019.01.05
Nica,  E.  (2021).  Customer  experiences  of  technology-enabled  business  applications  in  smartphone- based mobile shopping: Browsing satisfaction, purchasing intention, and buying behavior. SHS Web of Conferences , 92 . https://doi.org/10.1051/shsconf/20219204017
Omar,  F.  I.,  Rahim,  S.  A.,  &  Dimyati,  H.  A.  (2019).  Analysis  of  digital  inclusion  pattern  and entreprenuership  transformation. Jurnal  Komunikasi:  Malaysian  Journal  of  Communication , 35 (2), 313-330. https://doi.org/10.17576/JKMJC-2019-3502-19
Paek,  H.,  &  Hove,  T.  (2017).  Risk  perceptions  and  risk  characteristics  risk  and  risk  perception : Definitions and dimensions. Oxford Research Encyclopedia of Communication , March .
Paramanida, Y., Nurwulan, L. L., & Landarica, B. (2023). Pengaruh Pemanfaatan Teknologi Informasi, Kompetensi  Dan  Due  Professional  Care  Auditor  Terhadap  Kemampuan  Auditor  Dalam Mendeteksi  Fraud  (Survei  Penelitian  Pada  Auditor  Yang  Bekerja  Di  BPK  Perwakilan  Jawa Barat) . Skripsi
Sarjana Universitas
Pasundan Bandung. Retrieved from http://repository.unpas.ac.id/65321/
Peter, M. K., & Vecchia, M.  D. (2021). The Digital Marketing Toolkit: A Literature Review for the Identification of Digital Marketing Channels and Platforms. In Studies in Systems, Decision and Control , 294 , 251-265. https://doi.org/10.1007/978-3-030-48332-6_17
Phuong, V. L. H. (2020). Factors Affecting Online Purchase Intention: the Case of E-Commerce on Lazada. Independent  Journal  of  Management  &  Production , 11 (3),  1018-1033. https://doi.org/10.14807/ijmp.v11i3.1088
Putri, S. F., Widodo, J., & Martono, S. (2016). Pengaruh literasi keuangan melalui rasionalitas terhadap perilaku  konsumtif  (studi  kasus  siswa  kelas  XI  ilmu  sosial  SMA  Negeri  se-Kota  Semarang). Journal of Economic Education , 5 (2), 179–192. Retrieved from
https://journal.unnes.ac.id/sju/jeec/article/view/13047 Riepe, J., Rudeloff, M., & Veer, T. (2022). Financial literacy and entrepreneurial risk aversion. Journal of Small Business Management , 60 (2), 289-308. https://doi.org/10.1080/00472778.2019.1709380 Roestanto, A. (2017). Literasi Keuangan. Yogyakarta: Istana Media Silva,  J.,  Pinho,  J.  C.,  Soares,  A.,  &  Sá,  E.  (2019).  Antecedents  of  online  purchase  intention  and behaviour:  Uncovering  unobserved  heterogeneity. Journal  of  Business  Economics  and Management , 20 (1), 131-148. https://doi.org/10.3846/jbem.2019.7060
Soluk, J., & Kammerlander, N. (2021). Digital transformation in family-owned Mittelstand firms: A dynamic  capabilities  perspective. European  Journal  of  Information  Systems , 30 (6),  676-711. https://doi.org/10.1080/0960085X.2020.1857666
Susanti,  Hardini,  H.  T.,  &  Bahtiar,  M.  D.  (2020). The  Effect  of  Financial  Literacy,  Financial Technology, and Digital Promotion on Online Purchasing Decisions in the Covid-19 Pandemic Era . https://doi.org/10.2991/assehr.k.201201.234
Yudasella, I. F., & Krisnawati, A. (2019). pengaruh literasi keuangan terhadap perilaku konsumtif siswa sekolah  menengah  atas  di  kota  Bandung. Jurnal  Mitra  Manajemen , 3 (6),  674–687. http://dx.doi.org/10.52160/ejmm.v3i6.245