## Jurnal Riset Ekonomi dan Bisnis
ISSN 1979-4800 E-ISSN 2580-8451
Peran kinerja keuangan terhadap fraud dengan islamic corporate governance sebagai variabel pemoderasi
Marshelino Putra Yobel Firman *) , Imang Dapit Pamungkas Fakultas Ekonomi dan Bisnis, Dian Nuswantoro, Semarang

## Info Artikel
Sejarah Artikel:
Diterima: 07-12-2023
Disetujui: 29-12-2023 Dipublikasikan: 31-12-2023

## Abstrak
Pentingnya Islamic  Corporate  Governance bagi  perbankan  syariah  berguna  untuk meningkatkan  kinerja  dan  menekan Fraud di  dalam  perbankan  syariah.  Penelitian  ini memiliki  kebaruan  dari  variabel Islalmic  Corporate  Governance sebagai  variabel pemoderasi.  Tujuan  penelitian  ini  menguji  dan  menganalisis  peran  kinerja  keuangan terhadap  fraud.  Pengujian  selanjutnya  untuk  menguji  dan  menganalisis  peran Islamic Coporate  Governance sebagai  variabel  pemoderasi  pada  hubungan  kinerja  keuangan terhadap fraud .  Subyek  dalam  kerangka  penelitian  ini  berfokus  pada  perusahaan perbankan  syariah  selama  periode  2016-2022  memiliki  populasi  9  perbankan  umum syariah.  Total  sampel  yang  digunakan  sebanyak  63.  Metode  pemilihan  sampel  dalam penelitian  ini  mengunakan Purposive  Sampling .  Metode  yang  digunakan  adalah kuantitatif,  dan  metode  analisis  yang  digunakan  pendekatan  dengan  menggunakan software WarpPLS  7.0.  Hasil  penelitian  menunjukan  bahwa  Peran  Kinerja  Keuangan berpengaruh positif terhadap Fraud. slamic Corporate Governance mampu memoderasi kinerja  keuangan  terhadap Fraud. Dari  penelitian  yang  dilakukan  menunjukan  bahwa pengembangan  penelitian  menggunakan  variabel Islamic  Corporate  Governance sebagai variabel pemoderasi mendapatkan hasil yang diharapkan.

## The  role  of  financial  performance  on  fraud  with  islamic  corporate governance as a moderating variable
Keywords: financial performance; fraud; islamic corporate governance

## Abstract
This  research  has  the  novelty  of  the  Islamic  corporate  governance  variable  as  a moderating  variable.  This  research  aims  to  test  and  analyse  the  role  of  financial performance on fraud. The next test is to try and explore the role of Islamic Corporate Governance  as  a  moderating  variable  in  the  relationship  between  economic performance  and  fraud.  the  result  of  this  research  can  provide  important  information for sharia banking which is useful for improving performance and suppressing fraud in sharia  banking.  The  subject  in  this  research  framework  focuses  on  Sharia  banking companies  during  2016-2022  with  a  population  of  9  Sharia  general  banks.  The  total sample  used  was  63.  The  sample  selection  method  in  this  research  used  purposive sampling.  The  method  used  is  quantitative,  and  the  analytical  method  uses  WarpPLS 7.0  software.  The  research  results  show  that  the  role  of  financial  performance  has  a positive  effect  on  fraud.  Islamic  Corporate  Governance  can  moderate  financial performance  against  Fraud.  The  research  shows  that  development  using  the  Islamic Corporate Governance variable as a moderating variable obtained the expected results.
🖂 Alamat korespondensi:  * E-mail: marshelino.yobel@gmail.com

## PENDAHULUAN
Fraud yang sering terjadi di Indonesia yaitu masalah korupsi yang memiliki proporsi 64.4  persen. Fraud merupakan  kasus  yang  sangat  sering  terjadi  di  dalam  sebuah perusahaan  dikarenakan  pengelolaan  perusahan  yang  kurang  baik.  Sehingga Fraud dapat  dilakukan  dengan  mudah  oleh  pejabat-pejabat  perusahaan  yang  memiliki kepentingan  pribadi  (Association  of  Certified  Fraud  Examiners  Indonesia,  2019). Finansial,  (2018)  seperti  halnya  yang  terjadi  pada  2018  adanya  kasus fraud yang terjadi didalam internal  PT. Bank Jawa Barat dan Banten (BJB)  syariah  dengan kedit palsu  lebih  dari  Rp.548miliar  di  dalam  pihak  internal  Bank  BJB  syariah.  Tindakan fraud yang  dilakukan  memiliki  dampak  pada  aktifitas  internal  bank  dan  kondisi keuangan berpengaruh besar pada tahun 2018.  Cnn,  (2018)  Di tahun yang sama juga Bank  Syariah  Mandiri  melakukan  pembayaran  palsu  sebesar  1,1  triliun.  Pembiayaan debitur  tidak  digunakan  sebagaimana  semestinya  yang  tertulis  di  dalam  proposal ketika uang telah cair. Pembiayaan fiktif tersebut digunakan untuk kepentingan pribadi yang  diberikan  kepada  beberapa  perusahaan  seperti:  PT  A  memiliki  nilai Rp21,22miliar,  PT  GAI  memiliki  nilai  Rp6,92miliar,  PT.  QP  memiliki  nilai Rp3,49miliar,  PT  DSM  memiliki  nilai  Rp7,4miliar,  PT  EEI  memiliki  nilai Rp9,52miliar,  PT  BBL  memiliki  nilai  Rp34,53miliar  dan  PT.  MRP  memiliki  nilai Rp7,42miliar.
Arif,  (2013)  tidak  hanya  kasus  tersebut  tetapi  Bank  Mandiri  Syariah  cabang Bogor pada tahun 2013 lalu mengalami kerugian senilai Rp.102miliar yang dilakukan oleh  pemangku  jabatan  di  dalam  internal  Bank  Mandiri  Cabang  Bogor.  Kasus  ini berupa  kredit  fiktif  yang  dilakukan  oleh  beberapa  oknum  pemangku  jabatan. Pengajuan pembiayaan yang tidak sesuai dengan proposal ketika uang itu cair. Dengan adanya campur tangan orang-orang pemangku jabatan di dalam Bank Mandiri Syariah maka  dokumen-dokumen  palsu  dapat  menerima  plafon  kredit  sebesar  Rp100- Rp300juta. Siregar, (2023) Pada perusahaan yang sama Di tahun 2023 kantor cabang pembantu  Bank  Syariah  Mandiri  Sumatra  Utara  adanya  kasus  korupsi  senilai Rp32miliar yang dilakukan pada bulan Februari.
Kasus  korupsi  dan  kredit  fiktif  dalam  bank  mandiri  syariah  merupakan  kasus yang  sangat  sering  terjadi.  Pengelolaan  perusahaan  yang  kurang  baik  menyebabkan terjadinya fraud yang  terus  menerus  terjadi  di  dalam  bank  mandiri  syariah.  Rido, (2022)  Pejabat  Bank  Jawa  Barat  dan  Banten  (BJB)  melakukan  korupsi  dana  dengan melakukan  transaksi  kapal  tersebut  memiliki  nilai  Rp.11miliar  dan  menimbulkan kerugian pada keuangan Negara sebesar Rp.10,9miliar. Hal ini terjadi pada tahun 2021 dimana  internal  audit  juga  menjadi  tersangka.  Di  tahun  2021  Bank  Mega  Syariah Panglima  Polim,  Jakarta  Selatan  memiliki  kasus  di  dalam  internal  Bank.  Febrianto, (2021)  Pimpinan  KCP  Bank  Mega  Syariah  Panglima  Polim  melakukan Penyalahgunaan dana nasabah dan pencucian uang senilai Rp.20Miliar.
Meningkatnya kasus fraud mendorong para peneliti untuk terus mengembangkan  teori fraud .  Setyono  et  al.,  (2023)  mengembangkan  teori Fraud Hexagon. Wolfe & Hermanson, (2004) mengembangkan teori Fraud Diamond. Teori
ini  mengembangkan  dan  melengkapi  teori-teori Fraud sebelumnya  teori Fraud Triangle, teori Fraud Diamond, dan teori Fraud Pentagon. Teori penipuan juga akan terus dikembangkan dengan penelitian-penelitian yang dilakukan.
Komalasari  et  al.,  (2021) Islamic  Corporate  Governance adalah  salah  satu tanda yang dapat membantu perusahaan mengelola perusahaan yang beroperasi dengan baik.  Regulasi  mengenai  hubungan  antara  pemilik,  manajer,  investor,  pemerintah, karyawan, dan pemangku kepentingan lainnya berdasarkan prinsip-prinsip nilai islam (Gustani,  2021).  Salah  satu  bentuk  dari Good  Corporate  Governance yang berdasarkan  nilai-nilai  islam  pendapat  dari  (Wulandari  et  al.,  2021).  Sistem  yang bersinergi  mencakup  proses  dan  struktur  yang  diterapkan  dalam  suatu  perusahaan untuk  membimbing,  mengelola  dan  mengendalikan  bisnis  secara  transparan  dengan merujuk  pada  prinsip-prinsip  Islam.  (Mardiani  et  al.,  2019).  Suharto  et  al.,  (2022) Islamic Corporate Governance sama dengan Good Corporate Governance.
Juariah, (2021) kinerja  keuangan berpengaruh negatif terhadap Fraud. Hal  ini serupa  dengan  Satrio  Hening  Sajati,  (2020)  kinerja  keuangan  tidak  berpengaruh terhadap Fraud tetapi  Penelitian  oleh  Dzaki  &  Suryani,  (2020)  mengatakan  Kinerja Keuangan  berpengaruh  positif  terhadap Fraud. Serupa  (Firkhansia  Zuharia Kusumadewi, 2021) dan  (Firmansyah, 2021) Kinerja keuangan berpengaruh terhadap Fraud. Mengacu  pada  hal  tersebut,  terdapat  pandangan  bahwa  terdapat  faktor tambahan  yang  dapat  memperkuat  atau  memperlemah  pengaruh  variabel  kinerja keuangan  terhadap Fraud. Karena  itu,  penulis  mengusulkan  penggunaan Islamic Corporate  Governance sebagai  variabel  moderasi  yang  diharapkan  dapat mempengaruhi  kinerja  keuangan  terhadap Fraud. Pemilihan Islamic  Corporate Governance sebagai  pemoderasi  dilihat dari Peran Kinerja Keuangan terhadap Fraud y ang  memiliki  hubungan  erat  dengan  praktik  pengelolaan  perusahaan  yang  baik, sehingga  penulis  menempatkan Islamic  Corporate  Governance sebagai  variabel pemoderasi.  Karena  berhubungan  dengan Fraud kasus  yang  membutuhkan pengawasan dan mengatur dengan peraturan yang tegas. Moderasi itu sendiri memiliki ciri khas dan penegakkan yang ketat. Mencegah suatu masalah terjadi dan memastikan kepatuhan terhadap peraturan. Tidak mediasi karena
Penelitian ini memiliki kebaruan Pada variabel Islamic Corporate Governance sebagai variabel pemoderasi. Penelitian ini memiliki perbedaan dengan  Juariah et al., (2021)  Peran  Kinerja  Keuangan  Dalam  Memediasi Islamic  Corporate  Governance Terhadap Fraud . Berbeda  dengan  penelitian  yang  dilakukan  Agustina,  (2020)
Pengaruh Sharia  Compliance dan Islamic  Corporate  Governance Terhadap Fraud dengan  menempatkan  Kinerja  Keuangan  sebagai  variabel  intervening.  Penelitian  ini mampu  memberikan  informasi  yang  penting  bagi  perbankan  syariah  untuk meningkatkan kinerja. Mengetahui faktor yang menyebabkan Fraud sehingga mampu mencegah  dan  meminimalisir Fraud yang  ada  di  dalam  perbankan  syariah. Berdasarkan  fenomena  GAP  dan  hasil  penelitian  yang  menunjukan  Peran  Kinerja Keuangan  terhadap  fraud  menunjukan  ketidakkonsistenan  hasil  penelitian.  Hal  ini mendorong penulis untuk mengkaji kembali dengan menempatkan Islamic Corporate
Governance sebagai  moderator  pada  hubungan  antara  Kinerja  Keuangan  terhadap Fraud. Sehingga Penelitian yang dilakukan memiliki tujuan menguji dan menganalisis Peran  Kinerja  Keuangan  terhadap Fraud dan  menguji  dan  menganalisis Islamic Corporate  Governance sebagai  moderator  pada  hubungan  antara  Kinerja  Keuangan terhadap Fraud.
Penelitian  ini  menggunakan  Teori  agensi.  Jensen,  (1976)  pertama  kali membangun  teori  keagenan  pada  tahun  1976.  Masalah  keagenan  disebabkan  oleh pemisahan  antara  pemilik  dan  manajer  perusahaan,  menurut  teori  ini.  Ketika  agen mengetahui  tentang  informasi  internal  dan  prospek  masa  depan,  terjadi  asimetri informasi.  Dalam  suatu  perusahaan,  pengelola  data  dan  pemilik  modal  memiliki kepentingan  yang  berbeda.  Ini  bermula  dari  gagasan  bahwa  manajemen  dan  pemilik saham  tidak  sama.  Wolfe  &  Hermanson,  (2004)  menjelaskan Fraud  Diamond memiliki  empat  elemen  insentif,  peluang,  rasonalisasi,  dan  kemampuan.  Menurut Tawfeeq  et  al.,  (2022) Teori  agensi  memiliki  peran  penting  dalam  memberikan perspektif  menyeluruh  tentang  hubungan  kontrak  antara  pemegang  saham  dan manajer.

## Kinerja Keuangan Terhadap Fraud
Berdasarkan  Dzaki  &  Suryani,  (2020)  kinerja  keuangan  memiliki  pengaruh  terhadap terjadinya Fraud tidak  hanya  itu  saja,  perusahaan  dapat  melakukan Fraud dengan merekayasa  laporan  keuangan  untuk  menarik  investor  menanamkan  modal  terhadap perusahaan.  Firkhansia  Zuharia  Kusumadewi,  (2021)  menyimpulkan  menurut  teori keagenan bahwa ketika perusahaan menggunakan hutang sebagai sumber dana, konflik kepentingan  antara  manajer,  pemegang  saham,  juga  kreditur  dapat  terjadi.  Kreditur biasanya  menghindari  perusahaan  memiliki  kewajiban  yang  tinggi.  Karena  instansi berpotensi  mempunyai  tingkat  hutang  cukup  tinggi  dibandingkan  dengan  tingkat ekuitasnya.  Tingkat  hutang  pada  perusahaan  mengakibatkan  perusahaan  kesulitan memperoleh dana dari kreditur.
Hal  ini  menyebabkan  kemungkinan  terjadinya fraud semakin  tinggi.  Dengan resiko  tingginya  kredit  membuat  pihak  kreditur  khawatir  bahwa  perusahaan  tidak dapat  membayar  kembali  pinjaman.  Ketika  kinerja  perusahaan  tidak  sesuai  dengan yang  diharapkan,  laporan  keuangan  dapat  diubah  untuk  memenuhi  ekspetasi  pihak ketiga.  Whelan  et  al.,  (2018)  kinerja  keuangan  menjadi  strategi  sangat  relevan  untuk menekan  tingkat  fraud  dari  waktu  ke  waktu.  Williams  &  Adeyanju,  (2021)  Kinerja keuangan  mempengaruhi fraud dengan  melihat  nilai  profitabilitas  yang  mendorong para  pelaku  untuk  melakukan  fraud. Oleh  karena  itu,  tingkat  hutang  meningkatkan tekanan  pada  manajemen  untuk  melakukan fraud (Ardhiansyah  et  al.,  2019).  Sesuai dengan  teori  agensi  dimana  pemegang  saham  tidak  tahu  lebih  banyak  tentang perusahaan  daripada  pengelola.  Dari  penjelasan  diatas  memungkinkan  untuk menyimpulkan hipotesis berikut ini:
H1 : Kinerja Keuangan berpengaruh terhadap Fraud
Islamic Corporate Governance memoderasi kinerja keuangan terhadap Fraud Cahayanti, (2021) menemukan bahwa manajemen perusahaan Islami yang baik dapat mencegah  fraud  dan  meningkatkan  kinerja  keuangan . Dewan  direksi  juga mempengaruhi  kinerja  keuangan.  Yang  pastinya  menguntungkan  para  pemangku kepentingan. Akibatnya, dewan direksi yang memadai meningkatkan kinerja keuangan yang  berdampak  pada  fraud. Jan  et  al.,  (2021) ketika  digunakan  untuk  evaluasi, pengelolaan  perusahaan  islam  yang  efektif  menaikkan  kinerja  keuangan  perusahaan. Komalasari  et  al.,  (2021)  mengatakan  penerapan  tata  kelola  perusahaan  yang  baik dapat  mencegah  konflik  kepentingan  yang  dapat  mengancam  kelangsungan  bisnis. Indriastuti    Najihah,  (2020) Islamic  Corporate  Governance juga  membantu meningkatkan hasil keuangan.
Khasanah    Iswanaji,  (2022) Islamic  Corporate  Governance jika  dijalankan dengan  baik  sangat  berpengaruh  terhadap  kinerja  kuangan  yang  tertata  dengan  baik yang  memiliki  kesinambungan  dengan  menurunnya  kemungkinan Fraud yang  dapat terjadi di dalam perusahaan. Selama penerapan tata kelola perusahaan itu semakin baik kinerja  keuangan  meningkat  dan  menekan  kemungkinan  fraud  yang  terjadi  karena tidak  memiliki  ruang  untuk  melakukan  sebuah  fraud  di  dalam  tubuh  perusahaan. Semakin  rendahnya  kinerja  keuangan  membuat  para  manajer  mampu  melakukan Fraud dikarena  menggunakan  berbagai  cara  untuk  memiliki  keuntungan  yang  lebih. Sekhar  et  al.,  (2022)  Kebijakan  perusahaan  yang  efektif  mampu  mempengaruhi kualitas  kinerja  keuangan  perusahaan  yang  dapat  menjadi  nilai  lebih  untuk  menarik pemegang  saham. Goergen,  (2023)  Corporate  governance  mampu  mempersempit kesenjangan  antara  berbagai  pihak  antara  pemilik  perusahaan  dan  pemilik  saham. Pahlevi,  (2023)  Tata  Kelola  perusahaan  dengan  pespektif  Islam  dengan  konsekuensi muslim terhadap Allah.
Islamic  Corporate  Governance memiliki  fungsi  untuk  menghitung  tingkat kualitas perusahaan mampu mengelola perusahaan dengan baik sesuai dengan syariah Islam.  Kepemilikan  institusi  sebagai  pemilik  saham  perusahaan  bertujuan  untuk meningkatkan  pengawasan,  memastikan  memastikan  bahwa  informasi  perusahaan diungkapkan secara rinci dalam laporan keuangan tahunan. Rizki   Wuryani,  (2021) semakin  baik  kualitas  perusahaan  dalam  mengelola  perusahaan  semakin  banyak kepercayaan penanam modal terhadap perusahaan. Hal ini sejalan dengan teori agensi ketika adanya pemisahan antara pengelola dan pemegang saham bekerja sama dengan baik sesuai dengan syariah islam maka kualitas perusahaan juga baik di dalam laporan keuangan yang dilaporkan. Dari penjelasan diatas, kita dapat menyimpulkan hipotesis berikut ini.
H2: Islamic Corporate Governance Mampu Memoderasi Kinerja Keuangan Terhadap Fraud.

## METODE
Dalam  studi  ini, Islamic  Corporate  Governance digunakan  sebagai  moderasi  untuk melihat  peran  kinerja  keuangan  memengaruhi Fraud di  perbankan  syariah  dari  tahun 2016  hingga  2022.  Laporan  tahunan  dan  laporan  penerapan ICG dari  masing-masing perusahaan digunakan sebagai data sekunder dalam jenis penelitian kuantitatif. Segala sesuatu  yang  disertakan  termasuk  hipotesis  penelitian,  alat  ukur,  dan  variabel  yang dipelajari. Laporan bank umum syariah (BUS) tahun 2016 hingga 2022 adalah sumber data  penelitian  ini.  Penelitian  ini  menggunakan  bank  umum  syariah  dari  tahun  2016- 2022.
Metode  pemilihan  sampel  untuk  penelitian  ini  dilakukan  dengan  metode purposive  sampling, yang  berarti  metode  pemilihan  sampel  dipilih  berdasarkan penilaian  kriteria.  Penelitian  sampel  laporan  tahunan  dan  akses  ke  data  sekunder melalui situs web Bank Umum Syariah terkait adalah bagian dari proses pengumpulan data.  Sesuai  dengan  pedoman  Bank  Indonesia,  Bank  Umum  Syariah  (BUS)  dipilih sebagai  sampel  penelitian  berdasarkan  laporan  keuangan  lengkap  dan  laporan pelaksanaan ICG dari  tahun  2016  hingga  2022.  Dengan  menggunakan  kriteria  yang diberikan,  peneliti  dapat  mengumpulkan  sampel  hingga  9  perusahaan  yang  berbeda. Kriteria pemilihan sampel ditunjukan dalam tabel 1:
Tabel 1. Kriteria Pemilihan Sampel No Kriteria Sample Jumlah Populasi penelitian 15 1 Bank syariah yang tidak berturut - turut tercatat di OJK selama periode 2018 - 2022 0 2 Data tidak lengkap periode 2016 - 2022 6 3 Bank Syariah yang memenuhi kriteria pada periode 2016 - 2022 9 Total sampel 9 Jumlah Tahun pengamatan 7 Total Unit Analisis Selama Periode Pengamatan (9X7) 63
Sumber: Data Sekunder yang diolah tahun 2023
Kinerja  Keuangan  di  ukur  menggungakan  DER  ( debt  to  equity  ratio). Menggunakan debt  to equity  ratio  untuk  melihat  persentase  liabilitas  pada  struktur modal  perusahaan  yang  berfungsi  untuk  mengukur  resiko  bisnis  perusahaan  yang semakin meningkat  dengan bertambahnya jumlah liabilitas. Semakin kecil persentase berarti  perusahaan  tersebut  tergolong  mampu  untuk  membiayai  hutang  dari  modal yang  dimiliki  sehingga  kinerja  keuangan  dinyatakan  berhasil. Islamic  Corporate Governance diukur  menggunakan  interval  karena  pelaporan  keuangan  tahunan penilaian Islamic  Corporate  Governance dinyatakan  dalam  interval  1  sampai  4.  1 berarti sangat baik, 2 berarti baik, 3 berarti cukup baik, 4 berarti buruk. Fraud diukur menggunakan  jumlah  kejadian  internal Fraud karena  kita  mampu  mengetahui  dari
banyak  maupun  sedikit Fraud yang  ada  di  dalam  perbankan  memiliki  hubungan dengan kesehatan keuangan di perbankan syariah.
Tabel 2. Definisi Operasional Penelitian No Variabel Penelitian Definisi Operasional Proxy Sumber 1 Kinerja Keuangan (X1) Dalam jangka waktu tertentu, yang biasanya ditentukan dengan menghitung rasio kewajiban dalam struktur modal perusahaan. DER (total liabilitas/total ekuitas X 100%) (Dzaki Suryani, 2020) 2 Islamic Corporate Governance Sesuai dengan peraturan OJK No. 8/PJOK.03/2016 dan PBI No. 11/33/PBI/2009, Islamic Corporate Governance adalah tata kelola perusahaan yang baik berdasarkan prinsip syariah. interval (Suharto et al., 2022) 3 Fraud (Y) Pelanggaran atau kelalaian yang terjadi di dalam Bank yang mencakup penggunaan fasilitas bank untuk merugikan klien atau pihak lain dan mengakibatkan kerugian bagi bank Jumlah kejadian Fraud (Suharto et al., 2022)

## HASIL DAN PEMBAHASAN
Table 3. Hasil Deskriptif Statistik N SD Mean Min Max Y 63 0.968 1.572 0 3.755 X 63 1.062 1.610 0.050 3.555 Z 63 0.576 2.079 1 3
Sumber: Data Primer yang diolah, 2023
Hasil  Statistik  deskriptif  ditunjukan  pada  tabel  3  dapat  dianalisis  perbedaan  antara masing – masing perusahaan nilai rata – rata dari Fraud adalah 1.572 =, menunjukan bahwa  pada  perusahaan  syariah  di  Indonesia  memiliki  tingkat  terjadinya Fraud di seluruh sampel yang relative rendah. Nilai rata – rata kinerja keuangan sebesar 1.610 sedangkan  penerapan Islamic  Corporate  Governance relatif  ekstreme  dengan  rata  – rata sebesar 2.079.
Data  Kemudian  diolah  dan  dianalisis  menggunakan warppls  7.0.  Software tersebut  secara  efektif  mengidentifikasi  hubungan  antar  variabel,  menghasilkan interpretasi  yang kuat  terkait fenomena penelitian. Model Goodness  of  Fit digunakan untuk mengevaluasi model persamaan structural.

## Table 4. Model Fit
Model Fit and Quality Indices Index Criteria Result Average Path Coefficient (APC) 0.239 P= 0.011 Unwell Average R-Squared (ARS) 0.119 P= 0.082 Unwell Average Adjusted R-Squared 0.090 P= 0.116 Unwell Average  Block  Variance  Inflation Factor (AVIF) 1.789 if = 5, ideally = 3.3 Fit Models Average Full Collinearity VIF (AFVIF) 1.309 if = 5, ideally = 3.3 Fit Models Tenenhaus GoF (GoF) 0.345 small  =  0.1,  medium  = 0.25, large = 0.36 Medium Simpson's Paradox Ratio (SPR) 1.000 if = 0.7, ideally = 1 Fit Models R-Squared Contribution Ratio (RSCR) 1.000 if = 0.9, ideally = 1 Fit Models Statistical Suppression Ratio (SSR) 1.000 if = 0.7 Fit Models Nonlinear Bivariate Causality Direction Ratio (NLBCDR) 0.500 if = 0.7 Unwell
Sumber: Data Primer yang diolah,2023
Tabel  4  menunjukan  bahwa  model  persamaan  structural  dinyatakan  fit,  dan persyaratan  indeks  kualitas  terpenuhi  berdasarkan  kriteria  yang  diberikan.  Terlihat variabel  eksogen  dan  endogen  memiliki  hubungan  sebab  akibat  secara  langsung maupun  tidak  langsung  yang  tercermin  dari  nilai  P  – value  average  path  koefisien (APC)  yang  disignifikan  P  =  5  yang  artinya  tidak  terjadi  multikolinieritas  antar variabel  dalam  model  penelitian  ini.  Berdasarkan  temuan  ini  dapat  disimpulkan Goodness  of  Fit  Model dapat  diterima  secara  memuaskan.  Model  yang  dihasilkan dapat  dimanfaatkan  untuk  melakukan  pengujian  hipotesis.  Uji  kualitas  data  dengan menguji  validitas  dan  reliabilitas.  Uji  validitas  untuk  menilai  kemampuan  instrument penelitian  dalam  mengukur  variabel.  Hasil  uji  validitas  yang  di  uji  dengan  validitas diskriminan dan validitas konvergen menunjukan bahwa seluruh indikator mempunyai nilai  melebihi  batas  minimum  yaitu  0.60,  dengan  nilai  AVE  diatas  0.5  dan  nilai kuadrat  AVE  diatas  nilai  korelasi  antar  variabel.  Selain  itu,  hasil  uji  reliabilitas  yang diukur  menggunakan  Cronbach’s  alpha  mencapai  0.70,  model  tersebut  akurat. Hasilnya inner model perhitungan yang digunakan dalam analisis ini dinyatakan fit.
Gambar 1. Fit Model Penelitian

## Peran Kinerja Keuangan Terhadap Fraud
Dari  hasil  pengolahan  data  yang  terdapat  pada  gambar  1  diperoleh  hasil  bahwa P=0.032  kurang  dari  0.05  berarti  bahwa  H1  diterima.  Penelitian  peran  kinerja keuangan  terhadap Fraud menunjukan  ada  pengaruh  yang  positif  dan  signifikan.
Memperlihatkan  bahwa  kinerja  keuangan  bertambah  tinggi,  diindikasi  emiten melakukan Fraud guna  menghindari  perjanjian  hutang.  sesuai  dengan  siti  juariah, (2021)  yakni  kinerja  keuangan  berpengaruh  positif  terhadap Fraud. Sedangkan  tidak selaras dengan Satrio Hening Sajati,( 2020) kinerja keuangan tidak memiliki pengaruh terhadap Fraud. Dari hasil tersebut  maka  baiknya kinerja keuangan dapat  menaikkan terjadinya Fraud di  dalam  Bank  Syariah  Umum  di  Indonesia.  Kinerja  keuangan menjadi  tolak  ukur  untuk  melihat  kesehatan  Bank  Umum  Syariah  di  Indonesia sehingga  banyak  petinggi  melakukan  segala  upaya  guna  Bank  memiliki  citra perusahaan yang baik di kalangan masyarakat.
Menurut Tawfeeq et al., (2022) Kinerja Keuangan berguna untuk memberikan penilaian manajemen resiko untuk mencapai tingkat keuntungan yang tinggi.  Pahlevi, (2023)  mengungkapkan  kinerja  keuangan  sebagai  alat  untuk  mengetahui  proses penerapan  sumber  daya  keuangan  yang  dimiliki  perusahaan.  Sesuai  dengan  teori agensi  kinerja  keuangan  Teori  agensi  menjelaskan  bagaimana  hubungan  antara pemegang  saham  dan  manajemen  dalam  perusahaan  dapat  memengaruhi  kinerja keuangan.  Ketika  manajemen  memiliki  insentif  yang  kuat  untuk  mencapai  kinerja keuangan  yang  baik,  peluang  terjadinya fraud dapat  berkurang  karena  manajemen cenderung bertindak dengan integritas untuk memenuhi harapan pemegang saham.

## Islamic Corporate Governance Memoderasi Kinerja Keuangan Terhadap Fraud
Dari  hasil  pengolahan  data  yang  terdapat  pada  gambar  1  diperoleh  hasil  bahwa P=0.014  dibawah  0.05  bahwa  H2  diterima.  Terbuktinya  Penelitian  ini  berpengaruh positif  dan  signifikan  antara Islamic  Corporate  Governance memoderasi  Kinerja Keuangan  terhadap Fraud. Hasil  tersebut  memperlihatkan  bahwa  variabel Islamic Corporate Governance mampu memoderasi antara hubungan antara Kinerja Keuangan terhadap Fraud. Sesuai  dengan  penelitian  siti  juariah,  (2021) Islamic  Corporate Governance mampu  memediasi  antara  Kinerja  Keuangan  terhadap Fraud. Berbeda dengan  penelitian  dari  Satrio  Hening  Sajati,  (2020) Islamic  Corporate  Governance tidak adanya pengaruh positif terhadap Fraud . Dari hasil penelitian Islamic Corporate Governance memiliki  dampak  dapat  memperkuat  peran  kinerja  keuangan  terhadap Fraud. Semakin  baiknya  tata  kelola  perusahaan  dapat  menekan  terjadinya Fraud. Kinerja  keuangan  bertambah  ketika  memiliki  pengelolaan  perusahaan  yang  baik dengan kerja sama di antara para pemangku kepentingan.
Tawfeeq et al., (2022) mengungkapkan elemen tata kelola perusahaan menjadi kunci  dalam  mengambil  keputusan  yang  efektif  untuk  perusahaan  dan  juga  sangat penting  untuk  penilaian  perusahaan  dalam  jangka  waktu  panjang  maupun  pendek. Ismawati  et  al.,  (2022)  sistem  yang  membantu  perusahaan  mencapai  kesuksesan Financial dan non Financial . Komalasari et al., (2021) Islamic Corporate Governance sebagai  nilai  tambah  yang  menjadi  ukuran  kemampuan  perusahaan.  Teori  agensi  dan Islamic  corporate  governance  berperan  dalam  memoderasi  hubungan  antara  kinerja keuangan  dan  fraud  dengan  mendorong  prinsip-prinsip  etika  dan  transparansi  dalam tata  kelola  perusahaan  berdasarkan  nilai-nilai  syariah.  Hal  ini  membantu  mengurangi risiko praktik fraud dan meningkatkan akuntabilitas dalam perusahaan.

## Table 5. Ringkasan Hasil Penelitian
Hypothesis Criteria Sign Summary H1: Kinerja Keuangan Berpengaruh terhadap Fraud 0.05 0.032 Accepted H2: Islamic Corporate Governance mampu Memoderasi Kinerja Keuangan Terhadap Fraud. 0.05 0.014 Accepted
Sumber: Data Primer yang diolah, 2023

## PENUTUP
Penelitian ini menunjukan bahwa kinerja keuangan mengurangi fraud di Bank Umum Syariah  di  Indonesia. Hasil  penelitian  menunjukan  bahwa Islamic  Corporate Governance berpengaruh positif memoderasi Kinerja Keuangan terhadap Fraud pada Bank Umum Syariah. Implikasi yaag dapat diterapkan oleh bank umum syariah dalam upaya  meningkatkan  kinerja  keuangan  dan  mengurangi Fraud yang  terjadi:  untuk kinerja  karyawan  perlu  ditingkatkan  dengan  mencapai  target  yang  ditetapkan perusahaan,  perusahaan  memiliki  aturan  yang  lebih  tegas  terhadap  tindakan  fraud. Keterbatasan  dalam  penelitian  ini  jurnal  refrensi  yang  membahas  penelitian  yang serupa  masih  sedikit  dan  belum  banyak  yang  melakukan  Penelitian  yang  membahas mengenai  Peran  Kinerja  Keuangan  Terhadap Fraud dengan Islamic  Corporate Governance Sebagai  Variabel  Pemoderasi.  Adapun  saran-saran  untuk  penelitian selanjutnya untuk mengembangkan pembahasan penelitian ini untuk memperluas ilmu pengetahuan.  Peneliti  selanjutnya  dapat  menambahkan  variabel-variabel  yang  dapat memperlengkap penelitian dengan menambahkan variabel Nilai Perusahaan, Saham.

## DAFTAR PUSTAKA
Agustina, S. (2020). Pengaruh Sharia Compliance dan Islamic Corporate Governance Terhadap Fraud Kinerja Keuangan Sebagai Variabel Intervening. Institut Agama Islam Negeri Salatiga , 16 , 29–50.
Ardhiansyah, A. S., Kusuma, H.,  Sa’dani, O. S. (2019). Analisa Pengaruh Kinerja Keuangan  Dan  Corporate  Governance  Terhadap  Kemungkinan  Terjadinya Financial  Statement  Fraud. Jurnal  REKSA:  Rekayasa  Keuangan,  Syariah  Dan Audit , 6 (2), 149. https://doi.org/10.12928/j.reksa.v6i1.1375
Arif, A. H. (2013). Fraud Bank Syariah
Mandiri . SCRIBD.
https://www.scribd.com/document/330149020/Fraud-Bank-Syariah-Mandiri- docx
Association  of  Certified  Fraud  Examiners  Indonesia.  (2019).  Survei  Fraud  Indonesia
2019. Indonesia  Chapter  #111 , 53 (9),  1–76.  https://acfe-indonesia.or.id/survei- fraud-indonesia/
Cahayanti,  P.  A.  (2021). Halaman  Judul  Pengaruh  Islamic  Corporate  Governance  ( ICG ) Sarjana Akuntansi pada Fakultas Ekonomi dan Bisnis .
Cnn,  I.  (2018). Bank  Syariah  Mandiri  Memberi  Pembiayaan  Fiktif  Rp.  1,1  Triliun .
https://www.cnnindonesia.com/ekonomi/20180214172620-78-276222/bank- syariah-mandiri-diduga-beri-pembiayaan-fiktif-rp11-t
Dzaki 1 ,  M.,    Suryani,  E.  (2020).  Pengaruh  Tata  Kelola  Perusahaan,  Ukuran Perusahaan,  dan  Kinerja  Keuangan  Terhadap  Fraudulent  Financial  Statement (Studi  pada  Perusahaan  Badan  Usaha  Milik  Negara  Non-Keuangan  yang Terdaftar  di  Bursa  Efek  Indonesia  pada  Tahun  2014-2018). E-Proceeding  of Management , 7 (1), 990–999. https://openlibrarypublications.telkomuniversity.ac.id/index.php/management/art icle/view/11586%0Ahttps://openlibrarypublications.telkomuniversity.ac.id/index .php/management/article/viewFile/11586/11451
Febrianto,  F.  (2021). Penyalah  Gunaan  Dana  Nasabah  Bank  Mega  Syariah . Tempo.Co. https://bisnis.tempo.co/read/1461598/penyalahgunaan-dana-nasabah- bank-mega-syariah-pengacara-belum-ada-titik-terang
Finansial.  (2018). Terjadi  4  Internal  Fraud  di  BJB  Syariah  Selama  2018 . https://finansial.bisnis.com/read/20190423/90/914480/terjadi-4-internal-fraud-di- bjb-syariah-selama-2018
Firkhansia Zuharia Kusumadewi. (2021). Pengaruh Good Corporate Governance dan Kinerja  Keuangan  Terhadap  Potensi  Terjadinya  Fraudulent  Financial Statement . 10 , 6.
Firmansyah,  I.  (2021).  Pengaruh  Audit  Internal  dan  Pengendalian  Internal  Terhadap Pencegahan  Kecurangan  (Fraud)  di  PT  Perkebunan  Nusantara  VIII. Land Journal , 1 (2), 138–148. https://doi.org/10.47491/landjournal.v1i2.705 Goergen,  M.  (2023).  Corporate  Governance  and  Financial  Performance. Corporate Governance and Financial Performance , April .
https://doi.org/10.4337/9781035303854
Gustani. (2021). Islamic Corporate Governance. In Review of Islamic Economics (1st ed.). CV. Pena Persada Redaksi. penapersada.com
Indriastuti,  M.,    Najihah,  N.  (2020).  Improving  Financial  Performance  Through Islamic  Corporate  Social  Responsibility  and  Islamic  Corporate  Governance. Jurnal Riset Akuntansi Dan Bisnis Airlangga , 5 (1), 818. https://doi.org/10.31093/jraba.v5i1.206
Ismawati,  I.,  Nurwulandari,  F.,    Djasuli,  M.  (2022).  Prinsip  Akuntabilitas  Pada Corporate  Governance  Dalam  Perspektif  Islam. Jurnal  Ekonomika  Dan  Bisnis (JEBS) , 2 (3), 609–615. https://doi.org/10.47233/jebs.v2i3.236
Jan, A. A., Lai, F. W., Draz, M. U., Tahir, M., Ali, S. E. A., Zahid, M.,  Shad, M. K. (2021). Integrating sustainability practices into islamic corporate governance for sustainable firm performance: from the lens of agency and stakeholder theories. Quality  and  Quantity , 56 (5),  2989–3012.  https://doi.org/10.1007/s11135-021- 01261-0
Jensen,    Meckling.  (1976).  Biaya  Agensi  dan  Struktur  Kepemilikan  Machine Translated by Google Teori Perusahaan : Perilaku Manajerial , Biaya Agensi dan Struktur Kepemilikan. Wiley Online Library .
https://onlinelibrary.wiley.com/doi/epdf/10.1002/9781118785317.weom020097
Juariah, S., Akbar,  dinnul alfian,  Hartini, T. (2021). Islamic Corporate Governance. Jurnal Ilmiah Indonesia , 6 (1), 5–29.
Khasanah,  T.  L.,    Iswanaji,  C.  (2022). Good  Coporate  Governance  Terhadap Kinerja Keuangan Upaya menurungkan Internal Fraud . 1 (1), 11.
Komalasari, A., Trilaksono, I., Tubarad, C. P. T.,  Yuliansyah, Y. (2021). Pengaruh Islamic  Corporate  Governance  dan  Islamic  Social  Reporting  terhadap  Kinerja Keuangan Bank Syariah di Indonesia. Bukhori: Kajian Ekonomi Dan Keuangan Islam , 1 (1), 11–20. https://doi.org/10.35912/bukhori.v1i1.118
Mardiani, L., Yadiati, W.,  Jaenudin, E. (2019). Islamic Corporate Governance Dan Kinerja  Keuangan  Unit  Usaha  Syariah  (UUS)  Periode  2013-2017. Jurnal Akuntansi : Kajian Ilmiah Akuntansi (JAK) , 6 (2), 128.
https://doi.org/10.30656/jak.v6i2.1411
Pahlevi,  R.  W.  (2023).  Mapping  of  Islamic  corporate  governance  research:  a bibliometric  analysis. Journal  of  Islamic  Accounting  and  Business  Research , 14 (4), 538–553. https://doi.org/10.1108/JIABR-12-2021-0314
Rido, R. (2022). 3 Mantan Pejabat BJB syariah Didakwa Kasus Korupsi Kredit Kapal Rp. 10,3 Miliar . Kompas.Com. https://regional.kompas.com/read/2022/06/08/071312978/3-mantan-pejabat-bjb- syariah-didakwa-korupsi-kredit-kapal-rp-109-miliar?page=all Rizki, D. A.,  Wuryani, E. (2021). Pengaruh Good Corporate Governance Terhadap Kinerja  Keuangan  Perusahaan  Perbankan  Yang  Terdaftar  Di  Bei  Tahun  2014- 2018. E-Jurnal Manajemen Universitas Udayana , 10 (3), 290. https://doi.org/10.24843/ejmunud.2021.v10.i03.p05
Satrio  Hening  Sajati.  (2020). Pengaruh  Kinerja  Keuangan  Dan  Tata  Kelola Perusahaan  Terhadap  Potensi  Financial  Statement  Fraud . 21 (1),  1–9. http://journal.um- surabaya.ac.id/index.php/JKM/article/view/2203%0Ahttp://mpoc.org.my/malays ian-palm-oil-industry/
Sekhar, S. C., Ashalatha, D.,  Gorkhe, M. (2022). Corporate Governance - Impact on Financial  Performance  of  Selected  ITCompanies  in  Bengaluru  City. Journal  of Contemporary  Issues  in  Business  and  Government , 28 (03),  843–848. https://doi.org/10.47750/cibg.2022.28.02.068
Setyono, D., Hariyanto, E., Wahyuni, S.,  Pratama, B. C. (2023). Penggunaan Fraud Hexagon  dalam  Mendeteksi  Kecurangan  Laporan  Keuangan. Owner , 7 (2), 1036–1048. https://doi.org/10.33395/owner.v7i2.1325
Siregar,  W.  A.  (2023). Buronan  Terpidana  Korupsi  32  Miliar  Di  bank  Syariah Mandiri Di tangkap Dikejaksaan . OKEZONE. https://news.okezone.com/read/2023/02/10/608/2762521/buronan-terpidana- korupsi-rp32-miliar-di-bank-syariah-mandiri-ditangkap-kejaksaan
Suharto,  Dominicus  Savio  Priyarsono,    Trias  Andati.  (2022).  Pengaruh  Kualitas Pelaksanaan  Islamic  Corporate  Governance  dan  Kompleksitas  terhadap Frekuensi  Terjadinya  Fraud  pada  Perbankan  Syariah  di  Indonesia. Al- Muzara’Ah , 10 (2), 111–122. https://doi.org/10.29244/jam.10.2.111-122
Tawfeeq, T., Alabdullah, Y., Kanaan, A. M. J., Tunku, U., Rahman, A., Ahmed, R.,
Kanaan-Jebna,  A.  (2022).  Corporate  Governance  System  and  Firm  Financial Performance. Acta Scientific Computer Sciences , 4 (6), 97–103. https://www.researchgate.net/publication/361029270
Whelan, T., Atz, U.,   Clark, C. (2018). ESG and Financial Performance . 520–536. https://doi.org/10.4018/978-1-5225-7180-3.ch029
Williams,    harley  tega,    Adeyanju,  D.  (2021).  The  Impact  of  Fraud  on  Financial
Performance  of  Deposit  Money  Banks:  Evidence  from  Nigeria. Sumerianz Journal of Business Management and Marketing , 41 , 12–16. https://doi.org/10.47752/sjbmm.41.12.16
Wolfe, D. T.,  Hermanson, D. R. (2004). The Fraud Diamond:Considering The Four Elements of Fraud. The CPA Journal , 74 (12), 38–42.
Wulandari,  A.,  Putri,  M.  E.,    Marlina,  Y.  (2021).  Pengaruh  Audit  Investigasi Terhadap Pengungkapan Fraud di Indonesia. JAMMI - Jurnal Akuntansi UMMI , 1 (2), 66–82.