## MANAJEMEN RISIKO KEUANGAN DALAM TINJAUAN ISLAM
Iwan Setiawan; Rahayu Kusumadewi; Mega Permata Sari;

## Mentari Fuzi Astuti
UIN Sunan Gunung Djati Bandung iwansetiawan@uinsgd.ac.id; rahayukusumadewi@uinsgd.ac.id megapermatasari1414@gmail.com fuzi.mentari@gmail.com

## ABSTRAK
Setiap  usaha  memiliki  sejumlah  risiko  tertentu.  Sulit  bagi  kita  untuk  memprediksi  masa depan  dengan  akurat.  Tak  seorang  pun  di  dunia  ini  yang  mampu  memprediksi  masa  depan dengan  tepat,  bahkan  untuk  sepersekian  detik.  Pengambilan  risiko  menguntungkan  karena selalu  ada  kemungkinan  terjadi  kesalahan.  Identifikasi,  analisis,  penilaian,  pengendalian,  dan melakukan  segala  upaya  untuk  mencegah  atau  menghilangkan  bahaya  yang  dianggap  tidak diinginkan  adalah  semua  langkah  dalam  proses  manajemen  risiko.  Manajemen  risiko  adalah proses  mengatur,  mengendalikan,  dan  mengawasi  operasi  organisasi  di  dalam  perusahaan. Mengurangi  kemungkinan  bahwa  perusahaan  mungkin  menderita  kerugian  pendapatan adalah tujuan dari manajemen risiko. Tiga elemen diperlukan untuk sistem manajemen risiko yaitu: lingkungan yang sesuai untuk manajemen risiko, termasuk aturan dan proses yang baik; teknik yang memadai untuk pengukuran, mitigasi, dan pemantauan; dan pengendalian internal yang sesuai.
Kata kunci : Risiko, Lembaga Keuangan, Manajemen Risiko Keuangan.

## ABSTRACT
Every business has a certain amount of risk. It is difficult for us to accurately predict the future. No one in this world is able to predict the future exactly, even for a split second. Risk-taking is advantageous because  there  is  always  the  possibility  of  something  going  wrong.  Identification,  analysis,  assessment, control, and making every effort to prevent or eliminate hazards that are considered undesirable are all steps  in  the  risk  management  process.  Risk  management  is  the  process  of  organizing,  controlling,  and supervising the operation of an organization within a company. Reducing the likelihood that the company may suffer revenue losses is the goal of risk management. Risk management is the process of organizing, controlling, and supervising the operation of an organization within a company. Reducing the likelihood that the company may suffer revenue losses is the goal of risk management. Three elements are necessary for a risk management system namely: an appropriate environment for risk management, including good rules and processes; adequate techniques for measurement, mitigation, and monitoring; and appropriate internal control.
Keywords : Risk, Financial Institutions, Financial Risk Management.

## PENDAHULUAN
Manusia  selalu  menghadapi  risiko,  oleh karenanya,  risiko  telah  menjadi  bagian  dari kehidupan  manusia,  begitupun  pada  lem- baga  keuangan,  perusahaan,  dan  pelaku  bis- nis  pasti  akan  menghadapi  risiko.  Keti- dakmampuan  suatu  perusahaan  atau  lem- baga  keuangan  untuk  menghadapi  berbagai risiko  yang  dihadapinya  dapat  berakibat fatal.  Beberapa  dari  mereka  terpaksa  menu- tup  usaha  karena  tidak  mampu  menghadapi risiko yang tidak terduga.
Ketika  seorang  manajer  bersedia  dan mampu mengambil risiko, mereka setidaknya memberikan  pilihan  untuk  mengatasi  masa- lah  dan  mengambil  tindakan  untuk  me- lindungi  bisnis  mereka  dari  kemungkinan bahaya.  Seorang  manajer  yang  kurang  per- caya  diri  untuk  mengambil  risiko  menem- patkan  dirinya  dalam  bahaya  yang  lebih besar  karena  dia  tidak  akan  menghadapi kesulitan  yang  hadir  dalam  hidup  dan  tidak akan  siap  dengan  solusi  ketika  masalah muncul.
Risiko  biasanya  diartikan  sebagai  akibat negatif  dari  aktivitas  yang  menimbulkan kerugian. 1 Untuk  menghindari  risiko  yang muncul, lembaga keuangan, perusahaan atau pelaku  usaha  lainnya  perlu  melakukan manajemen risiko.

## Metode Penelitian
Jenis penelitian ini menggunakan metode kualitatif.  Menurut  Jerome  Kirk  dan  Marc  L. Miller,  penelitian  kualitatif  adalah  tradisi tertentu  dalam  ilmu  sosial  yang  terutama berfokus  pada  pengamatan  manusia  di  bi-
1 Surmadewi  dan  Saputra. Pengaruh  Likuiditas Leverage dan Profitabillitas terhadap Nilai Perusahaan pada  Perusahaan  Farmasi .  (E-Jurnal  Ekonomi  dan Bisnis Universitas Udayana 2019) hlm 567
dangnya  masing-masing.  Dengan  kata  lain, penelitian kualitatif merupakan disiplin ilmu yang memiliki sejarah panjang. 2
Selanjutnya,  penyusun  menggunakan jenis  penelitian  literal  ( library  research ),  yang merupakan  bentuk  penelitian  yang  memper- oleh, menganalisis, dan mensintesis data dari berbagai bahan tertulis. 3

## PEMBAHASAN

## Definisi Risiko
Risiko  merupakan  bagian  yang  tidak terpisahkan  dari  setiap  kegiatan.  Karena memprediksi  masa  depan  dengan  tingkat akurasi  apa  pun  tidak  mungkin.  Tidak  se- orang pun di dunia ini memiliki kemampuan untuk  meramalkan  dengan  tepat  apa  yang akan  terjadi  di  masa  depan.  Ketidakpastian selalu hadir, dan itu adalah risiko yang tidak dapat dihindari.
Risiko  adalah  ketidakpastian.  Risiko  da- pat  diartikan  sebagai  suatu  ketidakpastian tentang  adanya  kerugian. 4 Penyebab  keti- dakpastian  ini  adalah  karena  kurangnya pengetahuan atau mentalitas seseorang, yang mengarah  pada  ketidakpastian  tertentu.  Mi- salnya,  ketika  seseorang  tidak  memiliki pengetahuan cuaca yang memadai, ketidakpastian  hujan  mungkin  muncul.  Ber- dasarkan  berbagai  definisi  risiko  di  atas, pengertian  risiko  disederhanakan  sebagai berikut ,  “ Risiko  adalah  keadaan  nyata  yang dapat menimbulkan kerugian akibat penyim- pangan dari hasil yang diharapkan”. 5
2 Pahleviannur,  dkk. Metodologi  Penelitian Kualitatif . (Surakarta : Pradina Pustakam 2002) hlm 36 3 Muhajir,  N. Metode  Penelitian  Kualitatif,  Edisi IV . (Yogyakarta : Rake  Sarasin 2000) hlm 6 4 Puspita  Sari,  dkk. Perencanaan  Mitigasi  Risiko Aktivitas  Pengadaan  Bahan  Baku  pada  Cv.  Dinasti (Semarang. Jurnal Teknik Industri 2018) : hlm 177
5 Suseno,  P.  Modul Konsep  Dasar  Manajemen
Setiap  organisasi  bisnis  menghadapi risiko yang berbeda, termasuk pada lembaga keuangan. Tujuan utama dari setiap lembaga keuangan  adalah  untuk  memperoleh  laba semaksimal  mungkin  dan  nilai  tambah  bagi pemegang  saham,  untuk  dapat  mencapai tujuan  tersebut,  lembaga  keuangan  senan- tiasa  berusaha  untuk  mengelola  lembaganya dengan  sangat  baik  melalui  berbagai  cara, salah  satunya  manajemen  risiko.  Manajemen risiko  dapat  membantu  lembaga  keuangan untuk    mengelola  risiko  secara  efektif  dan menggeser risiko yang dapat dialihkan.

## Risiko pada Lembaga Keuangan
Fungsi  utama  dari  lembaga  keuangan adalah  mengelola  dana  eksternal.  Secara umum,  lembaga  keuangan  ini  menghadapi empat  risiko,  yaitu  risiko  keuangan,  risiko operasional, risiko bisnis, dan risiko sistem.

## Risiko Keuangan
Dikenal  sebagai  "risiko  finansial",  ini adalah peluang aset organisasi dapat terkena dampak langsung oleh kerugian finansial. Ini termasuk  kegagalan  organisasi  untuk  meme- nuhi  permintaan  likuiditasnya  dan  risiko bahwa  aset  organisasi  akan  terdepresiasi sebagai akibat dari perubahan harga aset dan suku  bunga.  dalam  hal  pihak  kedua  gagal memenuhi  kewajiban  keuangannya  Risiko keuangan  yang  mungkin  terjadi  dapat didefinisikan sebagai berikut:
a) Risiko  kredit.  Risiko  kredit  adalah risiko  yang  terjadi  ketika  lembaga keuangan  tidak  dapat  menagih  pin- jaman  yang  diberikannya  kepada  na- sabah. dan ditanggung oleh bank atau lembaga simpan pinjam.
Risiko . 1–50. (2014) hlm 1.3
b) Risiko  likuiditas.  Jika  perusahaan tidak dapat mengubah asetnya menja- di  uang  tunai  dalam  waktu  dekat, perusahaan  tidak  akan  dapat  meme- nuhi  kewajiban  keuangan  jangka pendeknya.
c) Risiko  pasar,  yaitu  bahaya  yang  ter- kait  dengan  penjualan  dan  pembelian aset  organisasi  keuangan,  seperti  sa- ham,  obligasi,  dan  sekuritas  lainnya. Volatilitas  di  pasar  saham  dapat disebabkan  oleh  variabel  makro  dan mikro.  Risiko  yang  terkait  dengan pasar saham, suku bunga, mata uang, dan  harga  bahan  mentah  semuanya berpotensi  berkontribusi  terhadap bahaya pasar secara keseluruhan.
d) Risiko  suku  bunga,  yaitu  kemung- kinan  efek  negatif  pada  pendapatan lembaga  dari  perubahan  suku  bunga sebagai  akibat  dari  perkembangan pasar.
e) Risiko  nilai  tukar,  yaitu  potensi  keru- gian  dari  perubahan  kurs  mata  uang asing ketika seorang investor melaku- kan  investasi  valuta  asing  yang diperdagangkan.

## Risiko Operasional
Risiko  operasional  adalah    bahaya  yang disebabkan  oleh  tidak  adanya  sistem  infor- masi atau sistem pengendalian internal, yang mengakibatkan kerugian moneter yang tidak terduga sebagai konsekuensinya. 6 Lima kom- ponen utama risiko operasional adalah sistem informasi,  pengawasan  Internal,  human error;  kegagalan  sistem  dan  ketidakcukupan prosedur dan kontrol.

## Risiko Bisnis
6 Suseno,  P.  Modul Konsep  Dasar  Manajemen Risiko . 1–50. (2014) hlm 1.11
Risiko  bisnis  adalah  risiko  yang  dise- babkan oleh faktor lingkungan bisnis, seperti kebijakan  ekonomi  dan  faktor  regulasi  yang berlaku.
a) Risiko  reputasi,  risiko  yang  timbul dari  menurunnya  atau  hilangnya  ke- percayaan  masyarakat  terhadap  lem- baga  keuangan. 7 Penurunan  reputasi dapat  disebabkan  oleh  faktor  empiris dan opini di masyarakat.
b) Risiko  fidusia,  risiko  yang  timbul ketika  lembaga  keuangan  tidak  lagi dipercaya  oleh  pihak  lain  untuk mengelola  aset,  misalnya  nasabah yang  semula  menyimpan  dana  di koperasi  simpan  pinjam  kini  beralih ke perbankan syariah karena terdapat ketidakpuasan  dalam  pengelolaannya sebelumnya.
c) Risiko  hukum  adalah  risiko  yang  ter- kait  dengan  masalah  hukum  dan peraturan  yang  dapat  mempengaruhi transaksi. Risiko hukum dapat berasal dari  faktor  eksternal  atau  faktor internal.
d) Risiko  negara,  yaitu  risiko  yang  tim- bul  dari  faktor-faktor  seperti  bentuk negara, peraturan perundang-un- dangan  yang  berlaku,  penegakan hukum dan kebudayaan.

## Risiko Sistem dan Eksternal
Risiko yang timbul dari sistem ekonomi, politik  atau  gangguan  eksternal  lainnya, seperti  krisis  keuangan,  ketidakstabilan politik dan bencana alam.
7 Febriani  dan  Suardikha. Pengaruh  Perputaran Kas  Kecukupan  Modal  dan  Resiko  Kredit  pada Profitabillitas  LPD  di  Kabupaten  Gianyer .  (E-Jurnal Akuntansi 2019) hlm 308

## Manajemen Risiko Keuangan
Mengidentifikasi, mengevaluasi, menilai, dan mengendalikan risiko yang tidak diingin- kan  adalah  bagian  dari  proses  manajemen risiko,  seperti  halnya  melakukan  segala  ke- mungkinan  untuk  menghindari  atau  meng- hilangkannya.  Manajemen  risiko  adalah  pro- ses  perencanaan,  pengaturan,  dan  pengen- dalian  aktivitas  organisasi  di  dalam  per- usahaan.  Untuk  mengurangi  kemungkinan perusahaan  mengalami  kerugian  pendapat- an, manajemen risiko digunakan. 8

## Tujuan Manajemen Risiko Keuangan
Tujuan  dari  manajemen  risiko  keuangan pada  tingkat  individu  adalah  untuk  mengu- rangi  kemungkinan  menderita  kerugian finansial yang lebih besar sebagai akibat dari pergerakan harga mata uang, komoditas, dan ekuitas  yang  tidak  terduga.  Ada  kecen- derungan  bagi  orang-orang  di  pasar  untuk menghindari  mengambil  risiko.  Sebagian besar  dari  mereka  akan  memperdagangkan setidaknya sebagian dari potensi keuntungan yang mungkin muncul dari perubahan harga yang  tidak  menguntungkan.  Karena  itu, perantara  keuangan  telah  merancang  instru- men  keuangan  yang  memungkinkan  pelaku pasar  untuk  mentransfer  risiko  perubahan harga yang tidak terduga ke pihak lain, yang dikenal sebagai mitra offset.
Di  antara  banyak  faktor  yang  harus diperiksa  oleh  akuntan  manajemen  saat menilai bahaya baru adalah sebagai berikut:
a) Karena tidak semua solusi manajemen risiko  dapat  diperdagangkan  secara terbuka, ada bahaya likuiditas.
8 Djojosoedarso,  S. Prinsip-Prinsip  Manajemen Risiko dan Asuransi . (Jakarta : Salemba Empat 1999)
b) Pasar  yang  tidak  secara  rutin  men- ciptakan  perubahan  harga  yang  pro- gresif  berisiko  mengalami  diskon- tinuitas.
c) Risiko  kredit  adalah  risiko  bahwa pihak  lawan  dalam  kontrak  mana- jemen  risiko  tidak  akan  memenuhi kewajiban kontraktualnya.
d) Untuk  memenuhi  kewajibannya,  oto- ritas publik dapat memutuskan untuk memberlakukan  pembatasan  penggu- naan produk keuangan.
e) Misalnya,  aktivitas  penghindaran  pa- jak  mungkin  gagal  memberikan  hasil yang  diharapkan,  dan  ini  adalah risiko yang terkait dengan pajak.
f) Transaksi  penghindaran  risiko  bukan merupakan bagian dari transaksi yang dilindungi  ketika  disebut  sebagai "risiko akuntansi".

## Pengelolaan Manajemen Risiko Keuangan
Tidak  ada  cara  untuk  sepenuhnya menghindari  risiko  terjadinya  sesuatu  yang buruk.  Besar  kemungkinan  perusahaan  akan menderita kerugian jika berada dalam situasi yang  berisiko.  Ada  kemungkinan  bahwa bahaya  ini  dapat  menempatkan  organisasi dalam  masalah  dalam  situasi  tertentu.  Oleh karena  itu,  manajemen  risiko  yang  baik menjadi sangat penting. Ketika datang untuk mengurangi  eksposur  organisasi  terhadap risiko,  manajemen  risiko  adalah  tentang meningkatkan  peluang  keberhasilannya.  Bis- nis  sering  menempatkan  diri  mereka  dalam bahaya  karena  mereka  percaya  ada  keun- tungan  yang  bisa  diperoleh  dengan  mela- kukannya.  Ada  sejumlah  tindakan  dan
prosedur  untuk  mengelola  risiko  di  seluruh operasi perusahaan: 9

## Identifikasi risiko
Proses  identifikasi  risiko  adalah  untuk mengidentifikasi  bahaya  yang  dihadapi perusahaan saat ini. Ketidakjujuran karyawan, misalnya, mungkin menjadi faktor dalam  situasi  ini.  Ada  kemungkinan  untuk mengidentifikasi  risiko dalam  beberapa  cara, termasuk  dengan  menelusuri  kembali  rantai kejadian  yang  menyebabkan  kejadian  yang tidak menyenangkan itu sendiri.
Identifikasi dan kuantifikasi risiko sering kali melibatkan langkah-langkah berikut:
1) Identifikasi  risiko  dan  pelajari  karak- teristiknya.
2) Mengukur  risiko,  melihat  seberapa besar  pengaruhnya  terhadap  kinerja perusahaan, dan menentukan prioritas risiko.
3) Meneliti  dan  mengevaluasi  karak- teristik  risiko.  Pemahaman  penuh tentang  karakteristik  ini  akan  mem- bantu  mengembangkan  metode  yang tepat untuk mengelola risiko ini.
4) Sangat  penting  pada  titik  ini  dalam proses  untuk  memprioritaskan  daftar potensi bahaya berdasarkan kepentin- gannya.  Besarnya  risiko  dan  dampak terhadap  kinerja  perusahaan  dapat dihitung  dengan  menggunakan  ka- rakteristik ini.
5) Fokus pada risiko yang paling relevan bagi  perusahaan  (misalnya,  risiko dengan  dampak  dan  kemungkinan terbesar).
6) Kelola  risiko,  lalu  tinjau  kembali. Revisit  adalah  untuk  menilai  kembali
9 Hanggraeni,  D. Manajemen  Risiko  Pembiayan Syariah . (Bogor : PT Penerbit IPB Press 2019) hlm 61
langkah-langkah yang telah dilakukan untuk meningkatkan efektivitas manajemen risiko.

## Penilaian dan Pengukuran Risiko
Langkah  selanjutnya  adalah  melakukan analisis  dan  penilaian  risiko.  Tujuan  uta- manya  adalah  untuk  memiliki  pemahaman yang  lebih  baik tentang banyak aspek risiko. Kami  akan  dapat  membatasi  risiko  dengan lebih  baik  jika  kami  memiliki  lebih  banyak informasi.  Kita  harus  melakukan  penilaian risiko  yang  lebih  lengkap  untuk  menda- patkan  pemahaman  yang  lebih  jelas  tentang beratnya  ancaman  ini.  Menurut  jenis  an- caman  yang  dinilai,  ada  berbagai  cara  untuk memperkirakan risiko. Dengan kata lain, kita dapat  mengetahui  seberapa  besar  kemung- kinan  sesuatu  yang  buruk  akan  terjadi. Berdasarkan  probabilitas  ini,  kami  mencoba untuk menentukan tingkat bahaya.
Untuk  risiko  lain,  penilaian  dan  pengu- kuran  yang  berbeda  dapat  dilakukan.  Mi- salnya, teknik durasi dapat digunakan untuk mengukur  risiko  perubahan  suku  bunga. Pemahaman  kami  tentang  risiko  tertentu cukup  baik,  sehingga  teknik  pengukuran risiko  telah  dikembangkan.  Meskipun  pema- haman  kita  tentang  risiko  lain  tidak  terlalu baik,  teknologi  pengukuran  risiko  tidak begitu berkembang.

## Manajemen risiko
Setelah melakukan analisis dan penilaian risiko,  tahap  selanjutnya  adalah  manajemen risiko.  Kegagalan  untuk  mengelola  risiko secara  memadai  dapat  memiliki  konsekuensi serius  bagi  perusahaan,  termasuk  kerugian finansial  yang  besar.  Mengelola  risiko  dapat dilakukan  dengan  berbagai  cara,  termasuk menghindarinya, mempertahankan sebagian- nya,  mendiversifikasikannya,  atau  mene-
ruskannya  kepada  orang  lain.  Manajemen risiko  adalah  serangkaian  aktivitas  yang saling  terkait  yang  mencakup  mitigasi  risiko dan pengendalian risiko.
1) Penghindaran.  Cara  termudah  dan teraman  untuk  menghadapi  bahaya adalah menghindari sepenuhnya. Apakah  ada  cara  yang  lebih  baik untuk  mencapai  tujuan  ini?  Namun, untuk  mendapatkan  uang  dari  bisnis, kita  harus  keluar  dan  menghadapi bahaya  bahkan  jika  kita  tidak  suka melakukannya.  Sebagai  contoh.  Ma- najemen risiko akan diterapkan setelah itu.
2) Penangkapan (penahanan). Dalam ka- sus  tertentu,  lebih  baik  jika  kita mengambil  risiko  sendiri  (mengambil risiko  atau  menyimpan  risiko).  Per- timbangkan  kasus  seseorang  yang perlu  berkendara  ke  toko  terdekat untuk  berbelanja  bahan  makanan. Saat  ini  tidak  ada  pertanggungan asuransi  untuk  kendaraan  tersebut. Terlepas  dari  kenyataan  bahwa  saya menganggap  asuransi  sebagai  beban yang  tidak  dibutuhkan  dan  mahal, saya  akan  melanjutkan  dengan  hati- hati  setiap  kali  saya  berada  di belakang  kemudi.  Dalam  hal  ini, individu yang bersangkutan mengam- bil  keputusan  untuk  menempatkan dirinya pada risiko kecelakaan.
3) Mendorong  keragaman  budaya  dan ras.  Artinya,  untuk  menghindari  fo- kus  hanya  pada  satu  atau  dua eksposur,  kita  harus  menyebarkan eksposur  kita  sejauh  mungkin.  Misal- nya,  daripada  satu  objek,  kita  mung- kin  memiliki  sejumlah  aset  di  tangan kita. Dalam hal salah satu aset hancur,
dapat diterima untuk mengasumsikan bahwa  keuntungan  pada  aset  lain akan  lebih  dari  mengkompensasi kerugian.
4) Mengambil  kesempatan  Risiko  dapat ditransfer  ke  pihak  ketiga  yang  lebih siap  untuk  mengelolanya  jika  kita tidak  ingin  menanggungnya  sendiri. Kita  bisa,  misalnya,  mendapatkan asuransi  kecelakaan  untuk  melaku- kannya.  Jika  terjadi  kecelakaan,  per- usahaan  asuransi  akan  menanggung segala  kerugian  atau  kerusakan  yang diakibatkan oleh kejadian tersebut.
5) Manajemen  bahaya.  Sebagai  tindakan pencegahan,  ini  dilakukan  untuk menghilangkan  atau  sangat  mengu- rangi kemungkinan bahaya atau hasil yang  tidak  diinginkan.  Untuk  men- jaga  gedung  aman  dari  kebakaran, alarm asap dipasang di setiap gedung. Memasang  alarm  kebakaran  dapat membantu menurunkan
risiko
kebakaran.
6) Mengambil  risiko  kegagalan.  Ketika membahas  pembiayaan  risiko,  fokus- nya  harus  pada  bagaimana  kerugian dari  risiko  dapat  dilunasi.  Penting untuk  memikirkan  bagaimana  mem- bayar  kerusakan  yang  disebabkan oleh  kebakaran,  dan  apakah  asuransi atau sistem cadangan adalah ide yang baik  dalam  situasi  ini.  Ada  bidang yang  disebut  pembiayaan  risiko  yang menangani masalah semacam ini.

## Peranan Akuntansi
Akuntansi  manajemen  membantu mengidentifikasi  kemungkinan  risiko  pasar, mengukur  pertukaran  yang  terkait  dengan strategi  alternatif  untuk  menangani  risiko, mengukur  peluang  perusahaan  untuk  risiko
tertentu,  menafsirkan  produk  pencegahan risiko  tertentu,  dan  mengevaluasi  efektivitas rencana pencegahan risiko.

## Menilai/Mengidentifikasi Risiko Pasar
Kata  "pemetaan  risiko"  berasal  dari  ga- gasan  menggunakan  kerangka  dasar  untuk mengidentifikasi  berbagai  jenis  risiko  pasar. Misalnya, model pertama meneliti bagaimana berbagai  risiko  pasar  mempengaruhi  nilai perusahaan  dibandingkan  dengan  pesaing- nya.  Instrumen  khusus  ini  disebut  sebagai kubus  pemetaan  risiko.  Misalnya,  istilah "penggerak nilai" mengacu pada kemampuan entitas  bisnis  untuk  menghasilkan  penda- patan,  serta  kemampuannya  untuk  meng- hasilkan keuntungan. Perubahan suku bunga dan  nilai  tukar  mata  uang,  serta  pergeseran harga  komoditas  dan  saham,  merupakan sumber  risiko  pasar.  Dalam  dimensi  ketiga dari  kubus  pemetaan  risiko,  kita  akan berbicara  tentang  kemungkinan  hubungan antara  risiko  pasar  dan  penggerak  nilai  dari pesaing utama perusahaan.
Jika  pesaing  membeli  tas  kulit  dari negara  lain  dan  mata  uang  lokal  terapresiasi terhadap  mata  uang  lokal,  pesaing  tersebut mungkin  dapat  menjualnya  dengan  harga yang lebih rendah daripada harga yang dapat dijual. Risiko daya saing mata uang di tangan mengacu pada risiko semacam ini.

## Menimbang
Ukur  trade-off  yang  terkait  dengan strategi  alternatif  untuk  menangani  risiko. Jika  biaya  untuk  melindungi  risiko  lebih tinggi  daripada  manfaatnya,  manajemen dapat memilih untuk mempertahankan risiko daripada  mengambil  tindakan  pencegahan. Akuntan  akan  mengukur  manfaat  dan  biaya
pencegahan  risiko  dengan  mengamati  tren pasar, serta biaya dan keuntungan masa lalu.
Mengelola  Risiko  di  Lingkungan  Nilai Tukar  Mengambang  Mata  uang  asing, terkadang  dikenal  sebagai  risiko  FX,  adalah bentuk  risiko  umum  yang  dihadapi  oleh organisasi  internasional.  Misalnya,  dalam konteks  pergeseran  nilai  tukar  mata  uang, masalah manajemen risiko meliputi:
1) Perkiraan nilai tukar mata uang.
2) Eksposur  perusahaan  untuk  ayunan mata uang di negara lain ditimbang.
3) Datang  dengan  rencana  tindakan yang aman dan terjamin.
4) Menetapkan  manajemen  risiko  dan prosedur  pengendalian  di  dalam organisasi.

## Perkiraan  Perubahan  Nilai  Tukar  (Nilai Tukar)
Sebelum mengembangkan strategi untuk mengelola  risiko  fluktuasi  mata  uang,  ma- najer  keuangan  harus  memiliki  pemahaman tentang  arah,  waktu,  dan  daya  tarik  per- ubahan  nilai  tukar  yang  diharapkan.  Untuk mengembangkan  tindakan  pencegahan  yang tepat,  orang  yang  bertanggung  jawab  atas manajemen  keuangan  harus  diberitahu tentang  masa  depan  yang  diharapkan  dari nilai  tukar.  Meskipun  demikian,  mem- prediksi  perubahan  pergerakan  mata  uang masih  merupakan  tugas  yang  sulit  untuk dilakukan.
Manajer  keuangan  dan  akuntan  harus menyesuaikan  praktik  perusahaan  mereka jika  peramalan  suku  bunga  yang  tepat  tidak mungkin  atau  tidak  praktis  karena  biaya tinggi. Hal ini untuk meminimalkan dampak buruk  dari  perubahan  nilai  tukar.  Proses  ini disebut manajemen risiko potensial (eksposur).
Manajemen Risiko Keuangan dalam Tinjauan Islam
Segala bahaya (seperti hilangnya nyawa, harta benda, uang, atau bisnis) yang mungkin terjadi  di  masyarakat  akibat  pengelolaan perusahaan termasuk dalam pengertian yang lebih  luas  yang  disebut  "manajemen  risiko". Banyak  aspek  bisnis,  termasuk  keuangan, akuntansi,  pemasaran,  dan  manufaktur  me- miliki  risiko  tinggi.  Oleh  karena  itu,  ma- najemen risiko secara intrinsik terkait dengan tanggung jawab perusahaan seperti itu.
Ketika  kami  mengatakan  "manajemen risiko",  kami  mengacu  pada  strategi  yang ketat dan masuk akal yang mencakup deteksi risiko,  penilaian,  pengambilan  keputusan, pemantauan,  dan  pelaporan  untuk  setiap tindakan dan proses.
Penulis  menyimpulkan  bahwa  mana- jemen Islam adalah upaya perusahaan untuk memenuhi  tujuannya  dengan  melaksanakan tugas  manajemen  risiko.  Di  antara  tanggung jawab  ini  adalah  sebagai  berikut:  mengatur, mengarahkan,  dan  mengatur  operasi  sesuai dengan  prinsip-prinsip  Islam  untuk  memak- simalkan kemanjuran dan efisiensinya.
Islam  terdiri  dari  dua  perangkat  hukum yang  berbeda:  norma  ibadah  dan  aturan Muamara,  atau  puasa  dan  shalat.  Kecuali secara  tegas  diperintahkan  untuk  melaku- kannya,  kita  tidak  boleh  melakukan  ibadah dengan cara ini. Namun, standar dasar dapat diterima dan sah kecuali jika ada dalil khusus yang  secara  eksplisit  melarangnya  dalam Muamara, yang merupakan kasusnya. Situasi di  Muamara  adalah  sah  dan  sesuai  selama tidak  ada  bukti  apapun yang  secara eksplisit dilarang.
Dengan  menggunakan  kisah  mimpi  raja Yusuf,  kita  dapat  memperoleh  wawasan
tentang  perspektif  Islam  tentang  manajemen risiko  dalam  organisasi.  Berikut  ini  adalah kisah singkat tentang mimpi raja, yang dapat ditemukan dalam Al-Qur'an Surah Yusuf: 43:
َعۡبَس َو  ٞفاَجِع  ٌعۡبَس  َّنُهُلُكۡأَي  ٖناَمِس  ٖت َٰرَقَب َعۡبَس  ٰى َرَأ  ٓيِ نِإ  ُكِلَمۡلٱ َلاَق َو ُ َلََمۡلٱ اَهُّيَأَٰٓي  ٖٖۖت َٰسِباَي  َرَخُأ َو  ٖر ۡضُخ  ٍتَٰلُبۢنُس ۡمُتنُك  نِإ  َيَٰي ۡء ُر يِف يِنوُتۡفَأ
َنو ُرُبۡعَت اَي ۡء ُّرلِل
٣٤
43.  Dan  raja  berkata  (kepada  para pemuka  kaumnya),  “Sesungguhnya  aku bermimpi melihat tujuh ekor sapi betina yang gemuk  dimakan  oleh  tujuh  ekor  sapi  betina yang  kurus;  tujuh  tangkai  (gandum)  yang hijau dan (tujuh tangkai) lainnya yang kering. Wahai  orang  yang  terkemuka!  Terangkanlah kepadaku  tentang  takwil  mimpiku  itu  jika kamu dapat menakwilkan mimpi.”
Sedangkan  kisah  Yusuf  mentakwilkan mimpi  sang  raja  dijelaskan  dalam  al-Qur’an Surat Yusuf: 46-49 sebagai berikut:
ٞفاَجِع ٌعۡبَس َّنُهُلُكۡأَي  ٖناَمِس  ٖت َٰرَقَب ِعۡبَس يِف اَنِتۡفَأ ُقيِ د ِ صلٱ اَهُّيَأ  ُفُسوُي ۡمُهَّلَعَل  ِساَّنلٱ  ىَلِإ  ُع ِج ۡرَأ  ٓيِ لَعَّل  ٖتَٰسِباَي  َرَخُأ َو  ٖر ۡضُخ  ٍتَٰلُبۢنُس  ِعۡبَس َو َنوُمَلۡعَي ٣٤ َنوُع َر ۡزَت  َلاَق يِف ُهو ُرَذَف  ۡمُّتدَصَح اَمَف ا ٗبَأَد  َنيِنِس  َعۡبَس َنوُلُكۡأَت  اَّمِ م  ٗلٗيِلَق  َّلَِّإ  ٓۦِهِلُبۢنُس ٣٤ ٞداَدِش  ٞعۡبَس  َكِلَٰذ  ِدۡعَب  ۢنِم  يِتۡأَي  َّمُث َنوُن ِص ۡحُت اَّمِ م  ٗلٗيِلَق  َّلَِّإ َّنُهَل  ۡمُت ۡمَّدَق اَم َنۡلُكۡأَي ٣٤ ِد ۡعَب  ۢنِم يِتۡأَي َّمُث َكِلَٰذ
َنو ُر ِصۡعَي ِهيِف َو  ُساَّنلٱ  ُثاَغُي ِهيِف  ٞماَع ٣٤
46.  ”Yusuf,  wahai  orang  yang  sangat dipercaya! Terangkanlah kepada kami (takwil mimpi) tentang tujuh ekor sapi betina yang  gemuk  yang  dimakan  oleh  tujuh  (ekor sapi  betina)  yang  kurus,  tujuh  tangkai (gandum)  yang  hijau  dan  (tujuh  tangkai) lainnya yang kering agar aku kembali kepada orang-orang  itu,  agar  mereka  mengetahui.” 47.  Dia  (Yusuf)  berkata,  “Agar  kamu  berco- cok  tanam  tujuh  tahun  (berturut-turut) sebagaimana  biasa;  kemudian  apa  yang kamu  tuai  hendaklah  kamu  biarkan  di tangkainya  kecuali  sedikit  untuk  kamu
makan. 48. Kemudian setelah itu akan datang tujuh  (tahun)  yang  sangat  sulit,  yang menghabiskan apa yang kamu simpan untuk menghadapinya  (tahun  sulit),  kecuali  sedikit dari  apa  (bibit  gandum)  yang  kamu  simpan. 49.  Setelah  itu  akan  datang  tahun,  di  mana manusia  diberi  hujan  (dengan  cukup)  dan pada masa itu mereka memeras (anggur).”
Dari  kisah  yang  dijelaskan  dalam  Al- Qur'an,  dapat  dipahami  bahwa  akan  ada kekeringan  yang  mengerikan  dalam  tujuh tahun  kedua.  Inilah  resiko  yang  datang  ke tanah Yusuf. Namun, seperti yang kemudian Yusuf    jelaskan  tentang  mimpi  raja,  Yusuf sudah  mengukur  dan  mengendalikan  risiko yang akan terjadi.
Selama tujuh tahun kelaparan yang akan datang,  orang-orang  di  seluruh  dunia  harus menyelamatkan  sebagian  dari  panen  tujuh tahun pertama mereka. Alhasil, negeri Yusuf akan  terhindar  dari  kelaparan.  Manajemen risiko  dalam  bentuknya  yang  paling  murni. Selain  manajemen  risiko,  Yusuf  telah  meran- cang  metode  manajemen  risiko  yang  men- cakup semua tahapan pemahaman, penilaian, dan pengukuran risiko.
Menurut Al-Qur'an, Allah SWT memberi tahu  orang-orang  atau  peradaban  tentang fakta bahwa tidak peduli seberapa beruntung atau  kayanya  mereka,  mereka  masih  akan menghadapi  kesulitan  di  masa  depan.  Jika kita  ingin  berhasil  dalam  menghadapi kesulitan, kita harus fasih dalam matematika dan siap untuk memperluas wawasan kita.
Secara  filosofis,  untuk  melihat  kisah Yusuf  di  negerinya,  manusia  selalu  mem- butuhkan  kepastian,  bukan  kemungkinan. Yang  selalu  diinginkan  manusia  adalah stabilitas,  bukan  fluktuasi.  Hanya  satu  hal
yang  pasti  yaitu  Allah  SWT.  Seperti  pada surat Al Baqarah: 240 yaitu :
اًعَٰتَّم  مِه ِج َٰو ۡزَ ِ لّ  ٗةَّي ِص َو  ا ٗج َٰو ۡزَأ  َنو ُرَذَي َو  ۡمُكنِم  َن ۡوَّف َوَتُي  َنيِذَّلٱ َو ىَلِإ ٓيِف  َنۡلَعَف  اَم  يِف  ۡمُكۡيَلَع  َحاَنُج  َلَٗف  َن ۡج َرَخ  ۡنِإَف  ٖٖۚجا َر ۡخِإ  َرۡيَغ  ِل ۡوَحۡلٱ ٞميِكَح  ٌزي ِزَع ُ َّللَّٱ َو  ٖٖۗفو ُرۡعَّم نِم َّنِهِسُفنَأ ٠٣٢
240. Dan orang-orang yang akan mati di antara  kamu  dan  meninggalkan  istri-istri, hendaklah  membuat  wasiat  untuk  istri- istrinya, (yaitu) nafkah sampai setahun tanpa mengeluarkannya  (dari  rumah).  Tetapi  jika mereka keluar (sendiri), maka tidak ada dosa bagimu (mengenai apa) yang mereka lakukan terhadap  diri  mereka  sendiri  dalam  hal-hal yang  baik.  Allah  Mahaperkasa,  Mahabi- jaksana.
Mengejar  kepastian  adalah  bagian  pen- ting  dari  jalan  menuju  posisi  tertinggi  Allah. Orang-orang  yang  berjuang  untuk  kondisi stabil urusan sebenarnya membuat kemajuan menuju  Allah  SWT.  Semua  sifat  Allah  SWT tetap  sama,  dan  dia  benar-benar  yakin dengan  semua  keputusannya.  Karena  itu, mereka  yang  berusaha menyelesaikan  mana- jemen  risiko  dan  menghadapi  segala  kon- sekuensinya  sebenarnya  mematuhi  perintah Allah SWT.
Tidak  seperti  manajemen  risiko  trade- sional, manajemen risiko Islam tidak menggunakan  bunga  sebagai  dasar  untuk mengevaluasi  investasi  dalam  semua  akti- vitas yang dilakukan untuk mencapai tujuan perusahaan.  Dalam  hal  manajemen  risiko, inilah  perbedaan  paling  signifikan  antara kedua  pendekatan  tersebut.  Manajemen risiko  dicirikan  oleh  penerapan  berbagai metode,  beberapa  di  antaranya  mungkin bertentangan  langsung  dengan  keyakinan agama mereka yang terlibat dalam penerapan strategi manajemen risiko perusahaan.
Namun, manajemen risiko Islam menem- patkan  nilai  yang  lebih  tinggi  pada  spi- ritualitas,  masakan  halal,  dan  penempatan tempat-tempat  suci  daripada  manajemen risiko  konvensional.  Dengan  menggunakan ini  sebagai  titik  awal,  semua  aktivitas perusahaan  dirancang  agar  sesuai  dengan prinsip-prinsip  Islam,  mulai  dari  pengem- bangan strategi hingga implementasi.
Di  paragraf  lain  tentang  pertimbangan penting investasi dan manajemen risiko, ialah surat Lukman: 34
اَم َو  ِٖۖماَح ۡرَ ۡلّٱ يِف اَم ُمَلۡعَي َو  َثۡيَغۡلٱ  ُل ِ زَنُي َو  ِةَعاَّسلٱ ُمۡلِع ۥُهَدنِع َ َّللَّٱ  َّنِإ َذاَّم  ٞس ۡفَن ي ِرۡدَت َّنِإ  ُٖۚتوُمَت  ٖض ۡرَأ ِ  يَأِب  ُۢسۡفَن ي ِرۡدَت اَم َو  ٖۖاٗدَغ  ُبِس ۡكَت ا ُۢريِبَخ ٌميِلَع َ َّللَّٱ ٤٣
34.  Sesungguhnya  hanya  di  sisi  Allah ilmu  tentang  hari  Kiamat;  dan  Dia  yang menurunkan  hujan,  dan  mengetahui  apa yang  ada  dalam  rahim.  Dan  tidak  ada seorang pun yang dapat mengetahui (dengan pasti)  apa  yang  akan  dikerjakannya  besok. Dan  tidak  ada  seorang  pun  yang  dapat mengetahui  di  bumi  mana  dia  akan  mati. Sungguh,  Allah  Maha  Mengetahui,  Maha Mengenal.
Tidak  ada  kepastian  tentang  apa  yang akan  diusahakan  seseorang  esok  hari  atau apa yang akan diperolehnya di alam semesta ini,  sebagaimana  diwahyukan  dalam  Surah Lukman  ayat  34,  dimana  Allah  SWT  meme- rintahkan semua manusia untuk berinvestasi di  dunia  sesuai  dengan  konsep  ini  dan akhirat. Dan perlu bekerja keras agar keadaan darurat  tidak  menyebabkan  kerusakan  fatal bagi mereka (pengurangan risiko)
Islam  benar-benar  ingin  umatnya  untuk meramalkan  risiko  dan  merekomendasikan perencanaan  yang  lebih  baik  di  masa  depan. Seperti yang dapat dilihat Al-Qur’an surat al- Hasyr ayat 18 yaitu;
ََّٖۚللَّٱ ْاوُقَّتٱ َو  ٖٖۖدَغِل  ۡتَمَّدَق اَّم  ٞسۡفَن  ۡرُظنَتۡل َو َ َّللَّٱ ْاوُقَّتٱ ْاوُنَماَء  َنيِذَّلٱ اَهُّيَأَٰٓي َنوُلَمۡعَت اَمِب  ُۢريِبَخ َ َّللَّٱ َّنِإ ٨٤
18.  Wahai  orang-orang  yang  beriman! Bertakwalah  kepada  Allah  dan  hendaklah setiap  orang  memperhatikan  apa  yang  telah diperbuatnya  untuk  hari  esok  (akhirat),  dan bertakwalah  kepada  Allah.  Sungguh,  Allah Mahateliti terhadap apa yang kamu kerjakan.
Ayat  ini  adalah  prinsip  refleksi  diri, hamba  harus  memeriksa  pekerjaan  amalnya. Sama  halnya  dengan  manajemen  risiko, untuk memprediksi bahwa hal itu tidak akan terjadi  terlalu  buruk,  perlu  untuk  memper- timbangkan  apa  yang  akan  terjadi  di  masa depan  melalui  pemantauan  hari  esok. Meliputi perencanaan, pengorganisasian, pengarahan  dan  pelaksanaan  kegiatan.  Jika yang  dilakukan  berisiko  tinggi,  berhati- hatilah  saat  melakukannya,  begitu  juga sebaliknya.
Setiap  proyek  memiliki  potensi  untuk berhasil  atau  gagal.  Risiko  adalah  kombinasi dari  kemungkinan  sesuatu  terjadi  dan konsekuensi  potensial  dari  item  itu  terjadi. Akibat dan bahaya suatu insiden berbanding lurus  dengan  seberapa  besar  kemung- kinannya  untuk  terjadi.  Konsekuensi  dari suatu  risiko  dapat  menguntungkan  atau merugikan.  Risiko  negatif  maupun  positif ada  ketika  melakukan  aktivitas  komersial, yang  dikenal  sebagai  "risiko"  dalam  konteks pasar keuangan.
Manajemen  risiko  sangat  penting  untuk kelangsungan  hidup  jangka  panjang  dari setiap  organisasi  atau  usaha.  Jika  terjadi bencana,  seperti  kebakaran  atau  kehancuran, perusahaan  dapat  menderita  kerugian  yang signifikan  karena  kemampuannya  untuk melakukan  bisnis  atau  kegiatan  seperti  biasa dapat  terhambat,  terganggu,  atau  bahkan
hancur.  Untuk  melindungi  perusahaan  dari setiap  dan  semua  kemungkinan  kerugian, manajemen risiko diperlukan.
Dari  perspektif  manajemen  risiko,  jelas bahwa  Islam  mendukung  setiap  dan  semua langkah  untuk  menghilangkan  atau  mengu- rangi  risiko,  meskipun  menurutnya  hanya pilihan  Tuhan  yang  dapat  menentukan hasilnya.
Dalam  kebanyakan  keadaan,  mene- rapkan  manajemen  risiko  di  perusahaan adalah  cara  untuk  mencapai  tujuan  per- usahaan.  Sebagai  bagian  dari  manajemen risiko  syariah,  penting  untuk  mengurangi pengeluaran  yang  tidak  perlu  jika  me- mungkinkan. Wajar jika orang ingin melindungi  diri  dan  hartanya  dari  bahaya atau kerugian, menurut Ariafi, dan keinginan ini  didukung  oleh  Islam.  Ini  adalah kebutuhan dasar manusia.
Seperti  yang  dijelaskan  dalam  al-Qur’an surat Ar-Ra’ad ayat 11 yaitu:
ۡمَأ  ۡنِم ۥُهَنوُظَف ۡحَي ۦِهِفۡلَخ  ۡنِم َو ِهۡيَدَي  ِنۡيَب  ۢنِ م  ٞتَٰبِ قَعُم ۥُهَل َلَّ َ َّللَّٱ  َّنِإ  ِٖۗ َّللَّٱ  ِر َلَٗف ا ٗء ٓوُس  ٖم ۡوَقِب ُ َّللَّٱ َدا َرَأ ٓاَذِإ َو  ٖۗۡمِهِسُفنَأِب اَم ْاو ُرِ يَغُي  ٰىَّتَح  ٍم ۡوَقِب اَم  ُرِ يَغُي ٍلا َو نِم ۦِهِنوُد نِ م مُهَل اَم َو ٖۚۥُهَل َّد َرَم ٨٨
11.  Baginya  (manusia)  ada  malaikat- malaikat  yang  selalu  menjaganya  bergiliran, dari  depan  dan  belakangnya.  Mereka  menja- ganya  atas  perintah  Allah.  Sesungguhnya Allah  tidak  akan  mengubah  keadaan  suatu kaum  sebelum  mereka  mengubah  keadaan diri mereka sendiri. Dan apabila Allah meng- hendaki  keburukan  terhadap  suatu  kaum, maka  tak  ada  yang  dapat  menolaknya  dan tidak ada pelindung bagi mereka selain Dia.
Allah  (SWT)  telah  menyatakan  bahwa mereka  yang  gagal  mengubah  pandangan hidup  mereka  tidak  akan  pernah  membaik dalam  hal  apapun,  termasuk  bagaimana  me- reka  menangani  uang  mereka  atau  bagai-
mana  mereka  memperlakukan  orang  lain. Manajemen  risiko  Islam,  di  sisi  lain,  meng- ajarkan  orang  bagaimana  menangani  uang mereka dengan bijak sambil mengawasi masa depan. Kita memerlukan semacam organisasi atau  solusi  untuk  membantu  menghadapi bahaya  menyimpan  atau  menginvestasikan uang dan potensi kehilangan uang itu.
Disebutkan  juga  dalam  hadis  bahwa seorang  sahabat  Rasulullah  (saw)  mening- galkan  untanya  tanpa  tersangkut  oleh  apa- pun, seperti pohon, tiang, dll, lalu pergi. Dia bertanya:  “Mengapa  kamu  tidak  meng- ikatnya?”  Dia  menjawab,  “Aku  percaya kepada Allah.” Rasuru melihat. Karena tidak setuju  dengan  pemikiran  orang  tersebut, beliau  berkata:  “Ikat  dulu,  baru  percaya.” Singkatnya, tawakal tanpa usaha sebelumnya adalah salah menurut Agama Islam.
Tujuan  dari  tawakkal,  yang  merupakan kebutuhan  iman  ini,  adalah  untuk  menye- rahkan  diri  kepada  Allah  setelah  upaya berulang-ulang  dan  memastikan  bahwa semuanya  berjalan  sebagaimana  mestinya. Sebagai  contoh,  jika  seseorang  mengunci sepeda  di  depan  rumah  mereka  dan  kemu- dian mempercayainya, mereka tidak bersalah karena berusaha  menghindari  tersesat  dalam pencarian sepeda dari sudut pandang agama mereka.  Manajemen  risiko  dapat  dilihat sebagai makna tawakal.
Baik  dalam  Al-Qur'an  dan  Hadits,  umat Islam  didorong  untuk  meminimalkan  papar- an  potensi  bahaya  dan  mengatasi  potensi ancaman  dengan  sangat  hati-hati  dan  penuh pertimbangan.  Di  tengah  upaya  mereka sehari-hari  untuk  memenuhi  kebutuhan, umat  Islam  menghadapi  keadaan  ketika mereka tidak yakin dengan apa yang terjadi. Sebuah  usaha  bisnis  atau  investasi  dapat direncanakan,  tetapi  kita  tidak  pernah  bisa
memastikan hasilnya. Nabi Muhammad, saw, menerima  hadits  ini,  juga  dikenal  sebagai hukum Allah.
Pertemuan  sehari-hari  dan  keputusan hidup  yang  penting  sama-sama  membawa sejumlah  risiko  tertentu  dalam  beberapa bentuk  atau  bentuk.  Sebagai  akibat  dari ketidakpastian  seputar  masa  depan,  inilah yang terjadi. Masa depan adalah misteri bagi semua  orang  di  dunia,  dan  tidak  ada  yang tahu sama sekali apa yang akan terjadi. Selalu ada  tingkat  ketidakpastian,  yang  berarti  ada tingkat bahaya. Dalam situasi ini, penggunaan  teknik  manajemen  risiko  sangat penting.  Dalam  hal  manajemen  risiko,  ada beberapa opsi yang perlu dipertimbangkan.
1) Jangan  ambil  risiko.  Salah  satu  cara untuk  mengelola  risiko  murni  adalah dengan  menjaga  diri  dan  aset  agar aman  dari  bahaya.  Hal  ini  dimung- kinkan  untuk  dilakukan  dengan menolak  untuk  mengambil  alih  kepe- milikan atas tindakan tersebut, mene- rima  atau  melakukannya  (walaupun hanya  sesaat),  dan  kemudian  me- ngembalikan risiko yang telah diambil atau  segera  menghentikan  aktivitas karena diketahui mengandung risiko.
2) Kedua,  ada  perasaan  berada  di  luar elemen. Tindakan yang dilakukan un- tuk mengurangi kemungkinan kerugi- an dengan melakukan investigasi dan analisis. Tujuan dasar dari penurunan kerugian  adalah  untuk  memini- malkan  kerusakan  yang  mungkin terjadi.
3) Dimungkinkan  untuk  mengurangi risiko  dengan  memisahkan  aset  dan memusatkan  penggantian  aplikasi  di satu  lokasi  dengan  menggunakan segregasi.  Dalam  kasus  perusahaan
taksi,  misalnya,  kendaraan  dapat disimpan  di  satu  area,  tetapi  juga dapat  disimpan  di  berbagai  lokasi. Jadi,  tujuan  divisi  ini  adalah  untuk mengurangi  jumlah  peluang  kalah menjadi satu event yang konsisten.
4) Konsolidasi (atau "pooling") mengacu pada  jumlah  eksposur  risiko  yang dikelola  oleh  perusahaan  terkait.  Tu- juan strategi ini adalah untuk mening- katkan  kemampuan  perusahaan  da- lam  mengambil  risiko  baru  dengan membuat  kerugian  yang  ditang- gungnya  lebih  dapat  diprediksi.  Bis- nis  kargo  yang  memperluas  armada mereka  dan  perusahaan  yang  berga- bung adalah dua contohnya. Sekelom- pok  besar  orang  atau  perusahaan digabungkan  dengan  risiko  tradisi- onal  untuk  menciptakan  produk asuransi baru.
5) Risiko  dapat  ditransmisikan  dalam tiga  cara  berbeda:  Pertama,  adalah mungkin  untuk  mentransfer  properti atau  aktivitas  berisiko  kepada  pihak lain,  atau  secara  eksplisit  memasuk- kannya ke dalam kontrak. Jika sebuah perusahaan  memutuskan  untuk  men- jual  propertinya,  risiko  yang  umum- nya  terkait  dengan  kepemilikan fasilitas secara otomatis diteruskan ke pemilik  baru.  Transfer  risiko  adalah jenis kedua dari manajemen risiko. Itu bisa  terjadi,  misalnya,  ketika  seorang tuan  tanah  menyewakan  sebuah rumah  dan  membebankan  tanggung jawab  atas  kerusakan  apa  pun  pada penyewa saat penyewa berada di luar negeri.  Terakhir,  penerima  pembia- yaan  berisiko  akan  terkena  bahaya kehilangan  uang.  Jenis  transfer  risiko
ketiga dikenal dengan meminta pene- rima tugas menjauh dari kesepakatan. Kerugian  yang  disepakati  untuk dibayar  oleh  pengalih  bukan  karena penerima  pengalihan  jika  terjadi pembatalan transfer. Jika utang adalah  sesuatu  yang  harus  dilunasi sesuai  dengan  waktu  yang  telah disepakati,  maka  setiap debitur harus segera  memenuhi  janji  dan  melunasi kewajibannya  untuk  memikul  tang- gung  jawab  dan  tidak  boleh  mem- bebankan  kewajiban  kepada  debitur lain.  Dalam  hukum  Islam,  perbuatan mentransfer  utang  dikenal  sebagai muamalah (hiwalah).
6) Jika kita ingin bertanggung jawab atas segala  aktivitas,  kita  harus  memiliki asuransi  sendiri.  Mengambil  pende- katan  ini  didasarkan  pada  anggapan bahwa  risikonya  sangat  rendah  dan bahkan  jika  itu  benar-benar  terjadi, kerugian  ekonomi  yang  diderita sebagai  akibatnya  akan  memiliki sedikit  pengaruh  pada  kegiatan  yang dilakukan.  Orang  mengambil  risiko untuk  mengumpulkan  dana  untuk suatu  tujuan  atau  karena  mereka kekurangan  sumber  daya  untuk menutupi  biaya  asuransi.  Kerugian atau  bencana  alam,  misalnya,  dapat mempengaruhi  keuangan  perusaha- an.  Pelaku  usaha  yang  wajib  me- nangani  risiko  ini  akan  membentuk dana  cadangan,  yang  juga  dikenal sebagai  dana,  untuk  mempersiapkan kerugian di masa depan.

## Mengelola Resiko Dengan Asuransi
Masyarakat  Indonesia  sering  berang- gapan  bahwa  asuransi  tidak  diperlukan,
padahal  kenyataannya  tidak  demikian.  Ke- sadaran  berasuransi  di  kalangan  masyarakat Indonesia  masih  belum  sejalan  dengan negara  lain  seperti  Malaysia  dan  Singapura. Kelangkaan  pengetahuan  asuransi  tetap  ada; asuransi  tidak  lagi  penting;  itu  hanya  dapat diakses  oleh  mereka  yang  sakit;  bahkan asuransi  jiwa  hanya  tersedia  bagi  mereka yang  sakit  parah;  Pada  kenyataannya, mengambil  asuransi  mengharuskan  peserta saling  membantu,  memberikan  uluran  ta- ngan, dan bekerja sama.
Namun,  asuransi  pada  hakikatnya  ada- lah  upaya  para  peserta  untuk  saling membantu  dengan  uang  tabarru,  yang merupakan  reaksi  yang  tepat  menurut hukum  syariah.  Konsekuensinya,  asuransi syariah  tentunya  memberikan  keuntungan baik  bagi  nasabah  maupun  tertanggung.  Ini merupakan wujud dari tuntutan Allah dalam surat  al-Maidah  ayat  5  agar  kita  saling membantu dan bekerja sama.
ۡمُكُماَعَط َو  ۡمُكَّل  ٞ ل ِح  َبَٰتِكۡلٱ ْاوُتوُأ  َنيِذَّلٱ ُماَعَط َو  ُٖۖتَٰبِ يَّطلٱ ُمُكَل َّل ِحُأ َم ۡوَيۡلٱ َٰنِم ۡؤُمۡلٱ  َنِم  ُتَٰنَص ۡحُمۡلٱ َو  ِتَٰنِم ۡؤُمۡلٱ  َنِم  ُتَٰنَص ۡحُمۡلٱ َو  ٖۖۡمُهَّل  ٞ ل ِح ِت
َر ۡيَغ  َنيِن ِص ۡحُم  ۡمُكِلۡبَق  نِم  َبَٰتِكۡلٱ  ْاوُتوُأ  َنيِذَّلٱ  َنِم  ُتَٰنَص ۡحُمۡلٱ َو َوُه َو ۥُهُلَمَع َطِبَح  ۡدَقَف  ِن َٰميِ ۡلۡٱِب  ۡرُف ۡكَي نَم َو  ٖٖۗناَد ۡخَأ  ٓيِذ ِخَّتُم  َلَّ َو  َني ِحِفَٰسُم
َني ِرِس َٰخۡلٱ َنِم ِة َر ِخٓ ۡلّٱ يِف ٥
5. Pada hari ini dihalalkan bagimu segala yang  baik-baik.  Makanan  (sembelihan)  Ahli Kitab  itu  halal  bagimu,  dan  makananmu halal  bagi  mereka.  Dan  (dihalalkan  bagimu menikahi) perempuan-perempuan yang men- jaga  kehormatan  di  antara  perempuan-pe- rempuan  yang  beriman  dan  perempuan- perempuan  yang  menjaga  kehormatan  di antara orang-orang yang diberi kitab sebelum kamu,  apabila  kamu  membayar  maskawin mereka  untuk  menikahinya,  tidak  dengan maksud  berzina  dan  bukan  untuk  menja- dikan  perempuan  piaraan.  Barangsiapa  kafir
setelah  beriman,  maka  sungguh,  sia-sia  amal mereka,  dan  di  akhirat  dia  termasuk  orang- orang yang rugi.
Asuransi  Syariah  Sebagai  Upaya  Umat Islam  perlu  menyadari  bahwa  mereka  siap menghadapi hari esok atau masa depan. Kita dapat menabung melalui bank atau cara lain. Mengambil  asuransi  syariah  adalah  salah satu  bentuk  usaha  kami  untuk  memper- siapkan segala risiko di masa depan.
Sebagaimana firman Allah dalam Alqur’an  surat  Al-Hasyr  ayat  18,  yang berbunyi:
اَّم  ٞس ۡفَن  ۡرُظنَت ۡل َو َ َّللَّٱ ْاوُقَّتٱ ْاوُنَماَء  َنيِذَّلٱ اَهُّيَأَٰٓي
ََّٖۚللَّٱ ْاوُقَّتٱ َو  ٖٖۖدَغِل  ۡتَمَّدَق
َنوُلَمۡعَت اَمِب  ُۢريِبَخ َ َّللَّٱ َّنِإ
٨٤
18.  Wahai  orang-orang  yang  beriman! Bertakwalah  kepada  Allah  dan  hendaklah setiap  orang  memperhatikan  apa  yang  telah diperbuatnya  untuk  hari  esok  (akhirat),  dan bertakwalah  kepada  Allah.  Sungguh,  Allah Mahateliti terhadap apa yang kamu kerjakan.
Bila  dikatakan  “menghitung  dan  meme- riksa  diri  sendiri  sebelum  diperiksa”  artinya “menguji apa yang telah disimpan untuk diri sendiri dari perbuatan baik sebagai persiapan untuk  hari  penghitungan  amal  di  Hari Kebangkitan  untuk  keselamatan  diri  di hadapan  Allah  SWT.”  Hal  ini  dilakukan untuk  memberikan  individu  alat  yang  me- reka  butuhkan  untuk  berdiri  di  hadapan Allah  SWT  dan  melindungi  kepentingan mereka  sendiri.  Allah  menyarankan  semua pengikut  setia-Nya  untuk  mulai  mengum- pulkan  imbalan  untuk  akhirat  di  awal kehidupan  dengan  melakukan  tindakan kebaikan.
Majelis  Ulama  Indonesia  (MUI)  dan Dewan  Syariah  Nasional  (DSN)  telah  mem- pertimbangkan Fatwa MUI Nomor 21 Tahun
2001,  yang  mencakup  pedoman  umum asuransi  syariah,  halal  jika  hukum  asuransi mengikuti  akad  yang  diberikan  oleh  MUI. Mengasuransikan  diri  terhadap  kesulitan hidup  yang  tak  terhindarkan  bukanlah tindakan pembangkangan, melainkan tindak- an  pemenuhan  takdir.  Bahkan  jika  kita  tidak dapat  menghentikan  kematian,  memiliki asuransi jiwa memastikan bahwa orang yang kita cintai tidak akan terbebani dengan beban keuangan  untuk  menghidupi  diri  mereka sendiri setelah kita meninggal.
Sehingga  umat  Islam  dapat  mengikuti apa  yang  terjadi  besok,  minggu  depan,  dan tahun-tahun dari sekarang. Bahkan jika tidak terjadi  apa-apa,  kami  siap  menghadapi segudang  ancaman  yang  menanti  kami  di tahun-tahun  mendatang.."  Kami  memper- siapkannya  dengan  berbagai  cara,  termasuk dengan mengakuisisi asuransi syariah. konsep  gotong  royong,  gotong  royong,  dan kerjasama  melalui  dana  tabarru,  itulah  yang terjadi saat ini.
Hukum  Syariah  mengamanatkan  bahwa semua  aset  dan  investasi  yang  dikumpulkan oleh  wali  amanat  harus  ditangani  sesuai dengan kepemilikan wali amanat perusahaan asuransi  setiap  saat.  Rekening  tabarru berfungsi  sebagai  gudang  untuk  semua perbuatan  baik  kolektif  anggota,  termasuk bunga  yang  diperoleh  dari  investasi  Dana Tabal  mereka.  Kontrak  mudharabah  me- mungkinkan  perusahaan  asuransi  syariah dan  reasuransi  untuk  berbagi  keuntungan, atau  kontrak  ujrah  memungkinkan  mereka untuk  mendapatkan  ujri  (biaya)  tergantung pada pengembalian investasi mereka.
Wakalah bil ujrah adalah istilah untuk kedua bentuk perjanjian tersebut.
Beberapa  kemungkinan  yang  dapat dilakukan  penjamin  emisi  dalam  hal  kele-
bihan  uang  tabaru,  antara  lain  sebagai berikut: 10
1. Uang  cadangan  untuk  tabarru'  secara keseluruhan
2. Sebagian  dari  uang  tersebut  dialo- kasikan  untuk  peserta  yang  meme- nuhi kriteria manajemen risiko tertentu dan disimpan dalam rekening terpisah.
3. Uang  tersebut  dikelola  sebagai  dana cadangan  dan  dapat  ditransfer  ke perusahaan  asuransi  dan  peserta sebagian dengan persetujuan peserta.
Bahkan jika memilih salah satu opsi yang tercantum  di atas,  kita  harus  terlebih  dahulu mendapatkan  persetujuan  peserta  sebelum memasukkannya ke dalam kontrak.
Perusahaan  asuransi  diharuskan  mena- warkan  pinjaman  kepada  Tabarru  jika  ada kekurangan  penjaminan  atas  uangnya.  Hal ini  disebabkan  perusahaan  asuransi  me- nanggung  beban  kekurangan (qardh). Untuk mengganti  dana  qardh  perusahaan  asuransi, sebagian dari tabarru disisihkan untuk tujuan ini.  Tidak  ada  jaminan,  dan  Dana  Tabarru' kekurangan  dana  untuk  memenuhi  premi, maka dalam situasi tersebut pengelola aset — yang juga merupakan perusahaan asuransi — akan  melakukan  pinjaman  murni  kepada Dana  Tabarru'  dari  Dana  Qardh  (klaim). Penanggung  akan  dikeluarkan  dari  Dana Tabal  jika  terjadi  surplus  pada  periode pendaftaran berikutnya.
Manfaat  Asuransi  Secara  Umum  dan Khusus
10 Puspitasari, Model Proporsi Tabarru ’ dan Ujrah pada  Bisnis  Asuransi  Umum  Syariah  di  Indonesia . Jurnal  Akuntansi  dan  Keuangan  Indonesia  (2012)  Hlm 43-55

## Perlindungan Kesehatan
Jika pemegang polis menderita sakit atau kecelakaan,  jenis  pertanggungan  asuransi  ini menguntungkan  pemegang  polis.  Jika  me- miliki asuransi kesehatan, kita mungkin akan merasa tenang mengetahui bahwa kebutuhan medis  akan  terpenuhi.  Seseorang  tidak  ingin menjadi  korban  penyakit  atau  bentuk  lain dari  tragedi  karena  tidak  terduga.  Penyedia asuransi  kesehatan,  seperti  rumah  sakit  dan biaya operasionalnya, prihatin dengan perkembangan ini.

## Perlindungan Resiko Umur Pendek
Keuntungan  Memiliki  Asuransi  Jiwa Asuransi  ini  ditujukan  bagi  mereka  yang menghadapi  risiko  kerugian  finansial  yang tidak  terduga  akibat  kemungkinan  me- ninggal dunia atau umur yang lebih panjang. Sebagai  sumber  dana  tambahan  untuk  me- lengkapi  jaring  pengaman  sosial  pemerintah (JPS),  asuransi  jiwa  akan  membantu  peme- gang  polis  dengan  menjaga  stabilitas  masya- rakat  dan  menyediakan  jaring  pengaman keuangan.

## Jaminan Hari Tua
Manfaat  Asuransi    Hari  Tua  Asuransi untuk  menjamin  penghasilan  tertanggung setelah  pensiun  dan  penghasilan  keluarga tertanggung  pada  saat  tertanggung  me- ninggal  dunia.  Asuransi  ini  juga  membantu para  pengguna  mewujudkan  impian  mereka saat  mencapai  usia  tua,  karena  dana  masa depan  dapat  digunakan  untuk  berbagai tujuan.

## Mempersiapkan Dana Pendidikan
Memiliki  Paket  Asuransi  Pendidikan Memiliki  Manfaat  Anak-anak  yang  ingin melanjutkan  pendidikan  di  luar  SMA  dapat menggunakan  529  program  sebagai  metode alternatif  menabung  untuk  kuliah.  Pilihan
perlindungan dan investasi disediakan dalam asuransi pendidikan.

## Perlindungan Terhadap Asset
Orang  Indonesia  mungkin  tidak  akrab dengan jenis asuransi khusus ini, yang dapat dimengerti.  Kerusakan  pada  rumah  atau tempat  usaha  mungkin  membuat  pemegang polis  berebut  untuk  memulihkan  kerugian mereka,  dan  di  sinilah  asuransi  properti masuk.  Untuk  aset  penting,  seperti  rumah dan  tempat  usaha  lainnya,  ada  pendapat umum  bahwa  mereka  membutuhkan  perlin- dungan  lebih.  Jika  bencana  alam  merusak atau  menghancurkan  barang-barang  ber- harga,  kita  dapat  yakin  bahwa  perusahaan asuransi  akan  memenuhi  janjinya  untuk mengembalikan  uang.  Dengan  mendaftar sebagai  tertanggung,  kita  dianggap  telah menerima penggantian asuransi.

## Perlindungan pada Perjalanan
Jenis  asuransi  yang  menjamin  perlin- dungan  pemegang  polis,  seperti  biaya pengobatan,  kehilangan  bagasi,  dan  kehi- langan  dokumen  perjalanan  selama  per- jalanan.

## Jaminan Kendaraan Bermotor
Pelanggan  jenis  asuransi  ini  dilindungi jika  terjadi  sesuatu  pada  kendaraan  mereka dan  mereka  mengalami  kerugian  atau  keru- sakan.  Khususnya  asuransi  bagi  perusahaan asuransi kendaraan  bermotor terhadap kerugian  atau  kerusakan  akibat  kejadian seperti  kecelakaan  lalu  lintas  (termasuk pencurian,  kebakaran,  dan  kejadian  yang tidak  terduga),  serta  keterlibatan  dalam perbuatan tercela orang lain (seperti tabrakan, tabrakan, atau keterlibatan).
Manfaat Asuransi Bagi Kehidupan Keluarga

## Memberikan Ketenangan
Kehilangan karena kematian tidak hanya membuat keluarga almarhum berduka, tetapi hilangnya sumber pendapatan dapat berdam- pak  signifikan  terhadap  keuangan  keluarga. Tentu  saja,  risiko  tersebut  dapat  dihindari dengan  membeli  asuransi  yang  memung- kinkan untuk melanjutkan kehidupan keluar- ga    dan  keuangan  akan  tetap  aman  setelah kematian  anggota  keluarga.  Hal  ini  bisa  di perhatikan dalam hadits nabi : Diriwayatkan dari  Amir  bin  Sa’ad  bin  Abi  Waqasy,  telah bersabda  Rasullulah  SAW:  “Lebih  baik  jika engkau  meninggalkan  anak-anak  kamu  (ahli waris)  dalam  keadaan  kaya  raya,  dari  pada meninggalkan mereka dalam keadaan miskin (kelaparan)  yang  meminta-minta  kepada manusia  lainnya.”  (HR.  Bukhari)  dan  pada QS An-Nisa:9
ْاوُفاَخ اًفَٰع ِض  ٗةَّي ِ رُذ  ۡمِهِفۡلَخ  ۡنِم ْاوُك َرَت  ۡوَل  َنيِذَّلٱ  َش ۡخَيۡل َو ْاوُقَّتَيۡلَف  ۡمِهۡيَلَع

## اًديِدَس  ٗلَّ ۡوَق ْاوُلوُقَيۡل َو َ َّللَّٱ
٤ 9.  Dan  hendaklah  takut  (kepada  Allah) orang-orang yang sekiranya mereka mening- galkan  keturunan  yang  lemah  di  belakang mereka  yang  mereka  khawatir  terhadap (kesejahteraan)nya.  Oleh  sebab  itu,  hendak- lah  mereka  bertakwa  kepada  Allah,  dan hendaklah  mereka  berbicara  dengan  tutur kata yang benar.
Pada  saat-saat  terakhir  sebelum  kema- tiannya,  karakter  dalam  bait  ini  berbicara dengan  seorang  teman  tentang  membuat wasiat  yang  akan  meninggalkan  barang- barangnya  kepada  anak-anaknya.  Perintah Allah  kemudian  diberikan  kepada  para pendengar  yang  harus  mentaati  dan  meng- giring  calon  jenazah  kepada  petunjuk  Allah dan  meluruskannya  agar  dapat  melak- sanakan  kehendaknya.  Siapa  pun  yang  men- dengar  ini  harus  mengawasi  anak-anak  dan cucu-cucu mereka untuk memastikan mereka
baik-baik  saja.  Dia  juga  ingin  memastikan keselamatan  ahli  warisnya  dan  dirinya sendiri  karena  dia  takut  mereka  akan ditinggalkan. (Tafsir Ibnu Katsir, 2/222).

## Usaha Saling Tolong Menolong
Bergabung  dengan  asuransi  syariah adalah    bukti  nyata  bahwa  anggota  saling membantu secara tidak langsung, karena ada tabu  dana  dalam  premi  yang  dibayarkan untuk  saling  membantu  jika  terjadi  bencana. Seperti  pada  surat  Al-Quraisy:4  yang berbunyi:
ٓيِذَّلٱ ِۢف ۡوَخ  ۡنِ م مُهَنَماَء َو ٖعوُج نِ م مُهَمَعۡطَأ

## ٣
4.  yang  telah  memberi  makanan  kepada mereka  untuk  menghilangkan  lapar  dan mengamankan mereka dari rasa ketakutan.

## Sebagai Investasi dan Tabungan
Asuransi  memberikan  berbagai  keun- tungan,  termasuk  kemampuan  untuk  berin- vestasi  dan  menyimpan  uang.  Pengembalian tertentu  atas  investasi  adalah  apa  yang  akan didapatkan ketika kita telah mendaftar untuk polis  asuransi  dengan  penyedia  dan  menjadi pemegang  polis.  Kita  juga  dapat  memilih durasi  periode  pertanggungan  yang  paling sesuai  dengan  kebutuhan  saat  membeli asuransi investasi. Lima, tujuh, dan 10 tahun adalah  pilihan  pertanggungan  yang  paling umum bagi pelanggan dengan asuransi. Tarif rendah dan premi pembayaran tunggal yang menghilangkan  biaya  administrasi  juga disertakan.

## Membantu Meminimalkan Kerugian
Kerugian  diminimalkan  oleh  pertang- gungan  asuransi  karena  beberapa  kategori yang  dapat  ditetapkan.  Fungsi  utama  polis asuransi  adalah  membantu  pemegang  polis meminimalkan  kerugian  yang  mungkin timbul  karena  kejadian  yang  tidak  terduga,
seperti  kebakaran,  kecelakaan,  atau  biaya pengobatan.

## SIMPULAN
Risiko adalah keadaan nyata yang dapat menimbulkan kerugian akibat penyimpangan dari hasil yang diharapkan. Setiap organisasi bisnis  menghadapi  risiko  yang  berbeda. Lembaga  keuangan  dapat  meminimalkan beberapa  jenis  risiko  dengan  terlibat  dalam kegiatan komersial normal dan/atau menghindari  hal-hal  yang  dapat  membaha- yakan  operasi  mereka.  Manajemen  risiko memerlukan  tiga  komponen:  lingkungan manajemen  risiko  yang  memadai,  termasuk aturan  dan  proses  yang  sangat  baik;  teknik yang memadai untuk mengukur, mengurangi dan  memantau;  serta  pengendalian  internal yang sesuai.
Manusia  di  berikan  fitrah  untuk  selalu ikhtiar.  Salah  satu  upaya  tersebut  adalah dengan  menghilangkan  risiko-risiko  yang secara  alamiah  menyatu  dengan  perma- salahan  yang  dihadapi  masyarakat.  Me- ngelola  risiko  yang  terkait  dengan  alam  dan bagian  ibadah adalah asuransi syariah, salah satu risiko alami dalam mengelola kehidupan
sehari-hari.  Prinsip-Prinsip  Taawuna  adalah keputusan  bijak  untuk  mengelola  risiko terhadap kehidupan Muslim.
Salah  satu  aspek  terpenting  untuk bertahan  hidup  di  dunia  modern  adalah mampu  mengurangi  risiko  yang  dihadapi seseorang.  Karena  manajemen  risiko  itulah manusia  mampu  menjalankan  perannya sebagai pencipta segala hal yang ada di dunia kita.  Kurangnya  manajemen  risiko  oleh manusia  tidak  ada  hubungannya  dengan Tuhan,  sumber  dari  semua  kekayaan;  seba- liknya, ini adalah masalah manusia.
Amanat yang telah diamanatkan melalui Nabi  Muhammad  SAW  dapat  kita  temukan jika  manusia  memahami  manajemen  risiko atas sumber daya yang telah diberikan Tuhan kepada  umat  manusia  dan  bagaimana  ma- najemen risiko itu harus dikelola. Akhir kata, semoga Allah senantiasa memberkati mereka yang  mampu.  berlatih  dan  memahami manajemen  risiko  yang  sangat  baik  untuk menjaga kepercayaan yang diberikan kepada mereka tentang uang mereka.

## DAFTAR PUSTAKA
Djojosoedarso, S. 1999. Prinsip-Prinsip Manajemen Risiko dan Asuransi . Jakarta. Salemba Empat Febriani  dan  Suardikha.  2019. Pengaruh  Perputaran  Kas  Kecukupan  Modal  dan  Resiko  Kredit  pada Profitabillitas LPD di Kabupaten Gianyer . E-Jurnal Akuntansi
Hanggraeni, D. 2019. Manajemen Risiko Pembiayan Syariah. PT Penerbit IPB Press.
Muhajir, N. 2000. Metode Penelitian Kualitatif, Edisi IV . Yogyakarta : Rake  Sarasin Pahleviannur, dkk. 2002. Metodologi Penelitian Kualitatif. Surakarta : Pradina Pustaka
Pratama  dan  Landra.  2019. Perlindungan  Hukum  terhadap  Kreditor  atas  Penyusutan  Nilai  Objek Jaminan Hak Tanggungan dalam Perjanjian Utang Piutang. Jurnal Ilmu Hukum Puspita  Sari,  dkk.  2018. Perencanaan  Mitigasi  Risiko  Aktivitas  Pengadaan  Bahan  Baku  pada  Cv. Dinasti. Semarang. Jurnal Teknik Industri
Puspitasari.  2012. Model  Proporsi  Tabarru’  dan  Ujrah  pada  Bisnis  Asuransi  Umum  Syariah  di Indonesia. Jurnal Akuntansi dan Keuangan Indonesia
Ramelan, Y. 2019. Penerapan Saksi Pidana Korporasi pada Bank dan Implikasinya. Jurnal Hukum dan Pembangunan
Surmadewi  dan  Saputra.  2019. Pengaruh  Likuiditas  Leverage  dan  Profitabillitas  terhadap  Nilai Perusahaan pada Perusahaan Farmasi. E-Jurnal Ekonomi dan Bisnis Universitas Udayana Suseno, P. 2014. Modul Konsep Dasar Manajemen Risiko. 1 – 50.
Supriyo. 2017. Manajemen Risiko dalam Perspektif Islam. Jurnal Pendidikan Ekonomi UM Metro