## Gorontalo

## Development Review

## Vol. 5 No. 2 Oktober 2022
P-ISSN: 2614-5170, E-ISSN: 2615-1375

## Analisis  Bibliometrik:  Literasi  Utang  untuk Mengurangi  Utang  Berlebih  dan  Pengentasan Kemiskinan
Bibliometric Analysis: Debt Literacy for Reducing Over- Debt and Poverty Alleviation
Nur Hidayat 1) Hikmatul Hasanah 2 FEBI, Universitas Islam Negeri Kiai Haji Achmad Shiddiq Jember 1)2) email: nur.hidayatbri@gmail.com Disubmit: 22 Juli 2022; Direvisi; 29 September 2022; Dipublish; 2 Oktober 2022

## Abstract
After  the  2008  financial  crisis,  research  on  topics  related  to  debt  literacy  gradually intensified. However, there were only 251 articles that looked at debt literacy between 1985 to 2020. Scholars' interest in identifying the cause of the Lehman Brothers collapse has skyrocketed since it happened. The biggest contributing factor is allegedly a lack of financial knowledge. The dimensions relating to debt literacy can be solved and mapped using this bibliometric methodology. Using Vos-viewer software and publish or perish can assist determine it. The Ministry of Foreign Affairs Publication Background Notes Series has nine publications, and the  International Journal of Consumer Studies has eight.  These  two  publications  account  for  the  majority  of  all  publications.  Cwynar, Gathergood,  and  Lusardi  are  three  researchers  who  are  involved  in  and  concerned about the subject of debt literacy. With 97 publications, the United States is the largest publishing  nation  overall.  Gender,  adulthood,  household  finances,  financial management,  financial  knowledge,  financial  aptitude,  and  excessive  debt  are  all relevant topics for future research in the area of debt literacy.
Keywords: debt literacy;  bibliometrics financial knowledge; financial capability; over- indebtedness

## Abstrak
Studi tentang masalah literasi utang meningkat secara bertahap setelah krisis keuangan 2008. Namun, dari tahun 1985 hingga 2020, hanya ada 251 artikel yang mempelajari literasi utang. Sejak  Lehman  Brothers  runtuh,  keinginan  para  sarjana  untuk  mencari  pemicunya berkembang  pesat.  Kurangnya  literasi  keuangan  ditengarai  sebagai  penyebab  utamanya. Analisis  bibliometrik  ini  dapat  memecahkan  dan  memetakan  dimensi-dimensi  yang  terkait dengan literasi utang. Penggunaan publish or perish dan software Vos-viewer membantu dalam menentukannya.  Jumlah  publikasi  terbesar  dari  Seri  Catatan  Latar  Belakang  Publikasi Departemen Luar Negeri sebanyak 9 publikasi dan International Journal Of Consumer Studies sebanyak 8 publikasi. Peneliti yang aktif dan concern pada topik literasi utang adalah Cwynar, Gathergood, dan Lusardi. Berdasarkan negara, negara publikasi terbesar berada di Amerika Serikat  dengan  97  publikasi.  Terkait  dengan  literasi  utang:  jenis  kelamin,  orang  dewasa, keuangan  rumah  tangga,  manajemen  keuangan,  pengetahuan  keuangan,  kemampuan keuangan dan utang yang berlebihan sangat luas untuk penelitian masa depan.
Kata  Kunci: Literasi  utang;  bibilometrik  pengetahuan  keuangan;  kapabilitas  keuangan; hutang berlebih

## 1. PENDAHULUAN
Bibiliometric financial literacy yang disusun  (Goyal & Kumar, 2020) mengungkap Tiga tema utama yaitu — tingkat literasi keuangan di antara kelompok yang  berbeda,  pengaruh literasi keuangan  pada  perencanaan dan perilaku keuangan, dan dampak pendidikan keuangan. Selanjutnya dengan menganalisa 175 artikel yang tidak tercover oleh sitasi yang sama dengan sebelumnya selama empat tahun terakhir. Mereka
mengidentifikasi  beberapa  tema  yaitu  kemampuan  keuangan,  inklusi keuangan, kesenjangan gender, pengetahuan tentang pajak & asuransi, dan  pendidikan  keuangan  digital.  Pada  dekade  terakhir  peningkatan penawaran pinjaman online sangat melonjak tajam. Hal ini juga sejalan dengan  peningkatan  jenis  platform  berbagai  aplikasi  media  online  dan tingginya akses pada internet. Kemudahan akses kepada kredit ini tidak hanya memberikan kesempatan masyarakat untuk menikmati pinjaman. Namun tidak sedikit pinjaman berbasis digital ini yang menimbulkan efek buruk kepada masyarakat. Sebagian tidak terkendali dalam melakukan konsumsi dan kurang bijak dalam menggunakan dana kredit.
Kondisi  ini  dipicu  oleh  kurangnya  literasi  keuangan  yang  dimiliki oleh  masyarakat.  Belum  ada  definisi  yang  konsisten  tentang  literasi keuangan. Salah satu artikel yang mendapatkan sitasi yang cukup besar berasal  dari  (Annamaria  Lusardi  &  Tufano,  2015)  yang  memberikan definisi  bahwa  literasi  keuangan  adalah  kemampuan  untuk  membuat keputusan sederhana terkait dengan utang dan penerapan pengetahuan dasar tentang compounding interest dalam aktivitas keuangan harian. (A Lusardi,  2015)  menambahkan  bahwa  literasi  keuangan  adalah kemampuan  untuk  memproses  informasi  ekonomi  dan  menggunakan informasi tersebut untuk perencanaan keuangan, akumulasi kekayaan, pinjaman  dan  perencanaan  pensiun.  Pengetahuan  akan  pinjaman menjadi  sebuah  keharusan  karena  banyak  masyarakat  terjebak  pada masalah utang piutang baik karena sebuah perilaku / habit, gaya hidup, pengaruh teman dan lingkungan atau karena tuntutan kebutuhan hidup. Tidak sedikit kasus – kasus utang-piutang berakhir dengan keburukan bahkan  penghilangan  nyawa  seseorang.  Federal  Reserve  Bank  of  New York, 2018 juga memiliki laporan bahwa jumlah utang rumah tangga di Amerika  Serikat  meningkat.  Riset  dari  (Zakaria  et  al.,  2019)  yang melakukan  survey  utang  rumah  tangga  yang  mengungkap  kenaikan kenaikan  utang  dari  keluarga-keluarga  di  Malaysia  yang  drastis  naik karena  sulitnya  memisahkan  antara  keinginan  dan  kebutuhan. Sementara  di  Indonesia,  Otoritas  Jasa  Keuangan  merilis  data  bahwa pertumbuhan  kredit  konsumtif  lebih  besar  daripada  kredit  modal  kerja dan  kredit  investasi  (lihat  gambar  1).  Fenomena  ini  menjadikan pentingnya  kajian  terkait  dengan  literasi  keuangan  khususnya  literasi utang.
14% 20% 23%
11% 26% 40% 18% 39% 51% 0% 10% 20% 30% 40% 50% 60% 2016 2017 2018 2019

## Pertumbuhan Kredit Berdasarkan Jenisnya
Modal Kerja Investasi Konsumsi
Gambar 1 Pertumbuhan Kredit Berdasarkan Jenisnya Sumber : Otoritas Jasa Keuangan (OJK), Data Statistik Perbankan 2019, diolah
Karena itu artikel ini menyoroti tentang riset – riset di bidang literasi keuangan khsusunya membahas tentang literasi utang yang masih sangat sedikit  dibahas.  Memetakan  secara  bibliometric  penelitian-penelitian terdahulu  tentang  literasi  utang  sehingga  bisa  diketahui  dimensi  atau variabel  apa  saja  yang  masih  belum  banyak  dikaji  yang  bisa  dijadikan fokus dalam riset selanjutnya. Terutama riset riset yang bersumber dari jurnal  Scopus  yang  harapannya  bisa mengadopsi  dari  berbagai sumber dan  negara  sehingga  memiliki  keragaman  penyelesaian  terkait  masalah literasi utang.
Penelitian  ini  menjawab  permasalahan:  (1)  bagaimana  jumlah perkembangan publikasi ilmiah internasional bidang literasi utang ( debt literacy) pada Scopus; (2) bagaimana tingkat produktivitas peneliti bidang literasi  utang;  dan  (3)  bagaimana  peta  perkembangan  publikasi internasional  penelitian  bidang  literasi  utang  berdasarkan  kata  kunci. Tujuan penelitian ini adalah untuk mengetahui: (a) perkembangan jumlah publikasi internasional bidang literasi utang pada Scopus; (b) jurnal inti dalam  publikasi  internasional  bidang  literasi  utang  ;  (c)  produktivitas peneliti bidang literasi utang; (d) jumlah publikasi berdasarkan kolaborasi lembaga  dalam  publikasi  internasional  bidang  literasi  utang;  (e) perkembangan  publikasi  internasional  penelitian  bidang  literasi  utang berdasarkan subjek/bidang; (f) peta perkembangan publikasi internasional penelitian bidang literasi utang berdasarkan kata kunci dan pengarang; (f) penelitian ini juga bisa menjadi sumber jawaban bagaimana penyelesaian permasalahan utang di berbagai negara yang bisa diadopsi ke Indonesia.
Induk dari kajian literasi utang adalah financial literacy yang oleh (A Lusardi,  2015)  didefinisikan  dengan  kemampuan  untuk  memproses informasi  ekonomi  dan  membuat  keputusan  dan  pilihan  yang  tepat tentang  perencanaan  keuangan,  akumulasi  kekayaan,  hutang,  dan pensiun.  Ketidaktahuan  tentang  konsep  keuangan  dasar,  akan menimbulkan  perilaku  pinjaman  ynang  tidak  terkontrol,  tidak  ada keinginan untuk berinvestasi di pasar modal dan tidak bisa melakukan perencanaan masa pensiun, khususnya terkait dengan perencanaan dana pensiun.
Kurangnya  literasi  keuangan  dan  minimnya  pemahaman  perilaku keuangan  tidak  hanya  memiliki  efek  buruk  bagi  individu  yang bersangkutan  tapi  juga  berakibat  pada  ekonomi  global.  Seperti  pada kasus subprime mortgage sebagai pemicu krisis keuangan global. Kondisi ini  timbul  karena  minimnya  pemahaman  tentang  literasi  keuangan (Klapper  &  Lusardi,  2020).    Literasi  utang  dan  perilaku  hutang  harus
diajarkan sejak masih anak-anak, karena beberapa temuan membuktikan bahwa  perilaku  hutang  dan  literasi  utang  akan  mempengaruhi kesejahteraan (Andrzej Cwynar, Cwynar, Baryla-Matejczuk, & Betancort, 2019).  Temuan  riset  (Andrzej  Cwynar,  Cwynar,  &  Wais,  2019) menunjukkan bahwa tingkat pendidikan dan gender berpengaruh posisitif terhadap tingkat literasi utang di Polandia. Pengetahuan tentang utang ini tidak hanya menyangkut pendidikan formal tapi juga pendidikan kelurga. Hasil temuan lain terkait pendidikan keluarga (Andrzej Cwynar, Cwynar, Baryla-Matejczuk, et al., 2019) menegaskan bahwa hierarki proses dalam sosialisasi  pengetahuan  keuangan  dari  orang  tua  kepada  anaknya, khususnya  masalah  pengetahuan  utang  akan  sangat  mempengaruhi kesejahteraan generasi berikutnya. Pendidikan tentang literasi utang juga sangat  diperlukan  bagi  masyarakat  yang  sudah  dewasa  karena  hasil temuan  (Andrzej  Cwynar,  Cwynar,  Patena,  &  Sibanda,  2020) menunjukkan  bahwa  perilaku  utang  yang  terlalu  percaya  diri mengabaikan  beragam  hal  yang  terkait  dengan  utang,  misalnya  biaya, manfaat penggunaan utang dan cenderung berlebih lebihan. Pendidikan dan  pengetahuan  tentang  utang  ini  (literasi  utang),  tidak  hanya didapatkan  dari  professional  financial  adviser  tapi  juga  bisa  melalui jejaring  di  media  social  seperti  facebook  (A  Cwynar,  2020a).  Pengguna media  social  dalam  hal  ini  facebook  dengan  lebih  banyak  modal  sosial, yaitu,  akses  yang  lebih  baik  ke  berbagai  sumber  daya,  saat  pengujian kuantitatif  memiliki  skor  yang  positif,  dan  sebaliknya  yang  kurang memiliki jejaraing memiliki skor yang rendah (Filipek, Cwynar, & Cwynar, 2019).
Kondisi di Negara maju juga tidak jauh berbeda, (Annamaria Lusardi & Tufano, 2015) yang menggali tentang literasi utang di Amerika.  Mereka mengungkap  bahwa  Individu  dengan  tingkat  literasi  utang  yang  lebih rendah cenderung bertransaksi dengan cara berbiaya tinggi, mengenakan biaya yang lebih tinggi dan menggunakan pinjaman berbiaya tinggi. Orang yang kurang memiliki pengetahuan literasi utang juga dilaporkan bahwa beban  utang  mereka  berlebihan  dan  mereka  tidak  dapat  menilai  posisi utang  mereka.  Empat  konsep  dasar  dalam  pengambilan  keputusan keuangan:  pengetahuan  tentang  suku  bunga,  penggabungan  bunga, inflasi,  dan  diversifikasi  risiko.  Dalam  riset  (Klapper  &  Lusardi,  2020), wanita,  orang  dewasa  yang  miskin,  dan  responden  yang  berpendidikan lebih rendah lebih cenderung menderita kesenjangan dalam pengetahuan keuangan. Hal ini berlaku tidak hanya di negara berkembang tetapi juga di  negara  dengan  pasar  keuangan  yang  berkembang  baik.  Perbedaan generasi  serta  norma – norma  sosial  juga  sangat  mempengaruhi pandangan  tentang  hutang  (Almenberg,  Lusardi,  &  Säve-söderbergh, 2016).
Literasi  utang  menurut  (J  Gathergood,  2012)  bisa  membentuk  self- control  yang  baik  khususnya  dalam  mengurangi  indebtedness  pada masyarakat. Dari temuannya, Gathergood menegaskan bahwa minimnya pengetahuan keuangan akan menimbulkan kurangnya self-contoll akan berakibat  naiknya  tunggakan  kredit  karena  nominal  kredit  yang berlebihan  dan  di  luar  kemampuan.  Dalam  riset  yang  lain  (Disney  & Gathergood,  2013)  menunjukkan  bahwa  individu  yang  memiliki  kredit konsumsi memiliki literasi keuangan yang lebih buruk. Peminjam dengan pengetahuan  keuangan  yang  buruk  memiliki  kredit  berbiaya  tinggi. Mereka  juga  menunjukkan  bahwa  individu  dengan  kurang  literasi keuangan cenderung kurang percaya diri saat menafsirkan persyaratan kredit,  dan  bingung  dengan  konsep  keuangan.  Temuan  riset  pada keluarga  muda  di  Inggris  bahwa  pasangan  yang  tidak  memiliki pengetahuan keuangan yang baik (menyangkut periode pinjaman, bunga
majemuk dan amortisasi) cenderung berani mengambil pinjaman rumah hipotek  dengan  nominal  yang  besar.  Untuk  penyewa  rumah  juga menunjukkan  pengetahuan  keuangan  yang  lebih  buruk  lagi  daripada pemilik rumah (John Gathergood & Weber, 2017).

## 2. METODE PENELITIAN
Penelitian  ini  menggunakan  pendekatan  bibliometric.  Dalam  riset (Ellegaard & Wallin, 2015) sering  menyebut analisis bibliometrics dengan istilah  scientometrics  yang  menjadi  bagian  dari  metodologi  evaluasi penelitian.  Berdasarkan  berbagai  sumber  data  yang  telah  dikumpulkan memungkinkan dilaksanakan analisis bibliometrik dengan menggunakan metode khusus.
Pada  tahun  1969,  tiga  orang  ilmuwan  yaitu  Pritchard,  Mulchenko dan  Nalimov  memperkenalkan  bibilometric  kepada  public.  Menurut mereka, bibilometric adalah metode yang memanfaatkan matematika dan statistik untuk memetakan buku dan media komunikasi lainnya. Nalimov and  Mulchenko  mendefinisikan  saintometrik  sebagai  metode  kualitatif yang  berkenaan  dengan  analisis  dari  ilmu  pengetahuan  sebagai  proses informasi. Menurut  (Singh, 2014), saintometrik dapat digunakan untuk mengevaluasi  hasil  penelitian  yaitu  dengan  cara  menganalisis produktivitas penulis dan kutipan dalam ilmu pengetahuan dan teknologi. Saintometrik  dapat  digunakan  untuk  mengukur  dan  mendiskripsikan negara,  universitas,  lembaga  penelitian,  dan  jurnal  dari  suatu  topik penelitian.  Perkembangan  berikutnya  dari  bibliometrika  adalah informetrik atau berkaitan dengan media elektronik sehingga didalamnya menggunakan analisis statistik dari sistem teks ataupun hypertex, serta pengukuran informasi dari perpustakaan elektronik.
Untuk mendapatkan informasi yang berkaitan dengan penelitian ini, data  dikumpulkan  diambil  pada  Oktober  2021  dari  koleksi  inti  Scopus dengan  menggunakan  aplikasi publish  or  perish ,  yang  merupakan database  utama  dunia  untuk  artikel  dan  sitasi.  Publikasi  yang  masuk dalam  jurnal  top  tier  menurut  (Korom,  2019)  sangat  cocok  untuk dilakukan analisis bibliometric. Berdasarkan data (Elsevier, 2017)  sejak tahun 1823 Scopus merecord 55 juta rekaman dokumen, yang  bersumber dari  pencatuman  berbagai  referensi.  Hampir  84  %  data  dimulai  tahun 1996. Riset ini menggunakan penelitian penelitian scopus dengan tahun terakhir 2020 dengan pertimbangan yang pada saat pengumpulan data lebih  mudah  didapatkan  tanpa  pembatasan  akses  ke  system  jurnalnya secara langsung.
Pencarian diawali dengan menggunakan basis data scopus dengan kata kunci financial literacy karena hamper keseluruhan sumber dalam penelitian bibliometric ini menggunakan artikel dari Scopus yang semua berbahasa  Inggris.  Dalam  konseptual model  riset  dari  (Goyal  &  Kumar, 2020) bahwa literasi utang adalah hasil dari financial literacy. Dari data scopus  didapatkan  3.533  dokumen  berupa  artikel  jurnal  dan  buku,  di beberapa  bidang  area  seperti social  science ,  economic,  psikologi,  dan beberapa bidang lainnya. (lihat tabel 1)

## Tabel 1 Subjek Area dari Artikel Literasi Keuangan
Subject Jumlah Dokumen Social Sciences 1.313 Economics, Econometric and Finance 1.109 Business, Management and Finance 854 Medicine 803 Computer Science 288 Psychology 272 Engineering 189 Arts and Humanities 180 Environmental Science 117 Nursing 111 Source : www.scopus.com
Dari  artikel-  artikel  tersebut  dilakukan  penyaringan,  hanya mengambil artikel atau dokumen yang terkait dengan kata kunci “ Literasi utang ”, kami menemukan 251 dokumen. Dalam analisis bibliometri c ini kami  hanya  membatasi  publikasi  yang  berbahasa  Inggris  dan  kami temukan sebanyak 245 dokumen.
Data-data  tersebut  selanjutnya  kami  olah  dengan  VOS  VIEWER (Visualization of Similarities). Algoritma dalam program ini identik dengan Multi  Dimentional  Scalling (MDS).  Kluster  yang  dihasilkan VosViewer secara  otomatis  ditampilkan  berwarna  dalam  peta.  Algoritma  kluster beroperasi dengan sebuah parameter ( ɣ ) yang dapat diubah-ubah untuk mendapatkan lebih banyak atau lebih sedikit kluster. Densitas dan warna kluster dapat ditampilkan dengan VosViewer (Leydesdorff & Rafols, 2012)
Gambar 2. Pemrosesan Data
Langkah 1 Pencarian dokumen dari scopus (terkait financial literacy) n= 3.553 Membatasi pada  Debt  Literacy dan berbahasa Inggris  (n = 251 ) Langkah 2 Screening dokumen yang berbasis debt literacy (financial capability, financial education, financial knowledge, household finance, poverty, personal finance) Langkah 3 Analisis Bibliometric Pemetaan dan Rekomendasi untuk riset Langkah 4 Langkah 5
3 2 3 3 3 2 2 4 2 1 1 1 2 1 3 1
4 2 8 9 10 11 12 14 24 21 18 25 33 28 0 5 10 15 20 25 30 35 1985 1986 1988 1989 1991 1992 1993 1997 1998 1999 2000 2001 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 PUBLICATION PERIOD THE NUMBER OF PUBLICATION Series1
publication period

## 3. HASIL DAN PEMBAHASAN

## 3.1 Pertumbuhan Publikasi Bidang Literasi utang
Literasi utang mulai menjadi sorotan para ahli keuangan sejak krisis keuangan  2008.  Di  mana  krisis  pada  saat  itu  dipicu  oleh subprime mortgage  atau  pemberian kredit  perumahan  kepada  debitur  baru  yang belum pernah memiliki riwayat pinjaman yang didominasi oleh anak-anak muda yang minim pengetahuan keuangan. Berdasarkan tersebut banyak para  ahli  yang  mencoba  mengkaji  tentang  literasi  utang  dan  financial knowledge. Dari gambar 2 tampak mulai ada lonjakan kajian literasi utang sejak  2009,  dan  mencapai  puncaknya  pada  2019.  Selama  tiga  tahun terakhir perilaku konsumtif masyarakat melonjak tajam dengan anomali penggunaan  internet  dan  pertumbuhan  penjualan  online.  Beragam produk  keuangan  semakin  mudah  diakses,  walaupun  pada  beberapa kesempatan juga bisa menimbulkan tindakan kejahatan keuangan, dan penipuan.  Pengetahuan  keuangan  dianggap  bisa  mereduksi munculnya kejahatan keuangan ini (Panos & Wilson, 2020).
Gambar 3 : Pertumbuhan Publikasi Bidang Literasi utang

## 3.2  Jurnal Utama Bidang Literasi utang
Berdasarkan hasil penelusuran dengan kata financial literacy pada Scopus  diperoleh  3.533  dokumen  publikasi.  Dari  jumlah  tersebut difokuskan  pada  publikasi   bidang  debt literacy yang merupakan  salah satu  output  dari  financial  literacy  dan  ditemukan  251  publikasi.  Dari jumlah tersebut menyebar di berbagai publikasi scopus,  dengan publikasi terbanyak pada jurnal inti Department Of State Publication Background Notes Series (9 publikasi) dan International Journal Of Consumer Studies (8  publikasi) . Sepuluh  besar  jurnal  inti  yang  mempublikasikan perkembangan bidang  debt literacy  dapat dilihat pada tabel  berikut :
Table 2  Sepuluh Jurnal Inti Publikasi “ Literasi utang ” Jurnal Utama Jumlah Publikasi Department Of State Publication Background Notes Series 9 International Journal Of Consumer Studies 8 International Handbook Of Financial Literacy 5 Journal Of Consumer Affairs 4 Advanced Science Letters 3 European Journal Of Finance 3 International Journal Of Economic 3 Journal Of Banking And Finance 3 Journal Of Economic Psychology 3 Journal Of Security And Sustainability Issues 3
Sumber : www.scopus.com

## 3.3 Peneliti Aktif di Bidang Literasi utang
Produktivitas peneliti di bidang literasi utang rata-rata hampir sama dengan  maksimal  9  publikasi  di  scopus.  Mereka juga  aktif    melakukan riset  dan  mempublikasikan  bidang financial  literacy sebagai  bagian integral  dari  literasi  utang.  Adapun  10  besar  peneliti  yang  mendalami kajian literasi utang bisa dilihat dalam tabel 3.
Dua  peneliti  dari  Polandia  Andrzej  Cwynar  dan  Wiktor  Cwynar memiliki jumah publikasi terbanyak yang fokus pada  keterkaitan antara pendidikan  dan  literasi  utang.  Pendidikan  keuangan  sejak  anak-anak akan membawa kesejahteraan di saat dewasa (Andrzej Cwynar, Cwynar, Baryla-Matejczuk,  et  al.,  2019).  Pendidikan  dan  perbedaan  gender  juga membedakan  pengetahuan  tentang  keuangan  khususnya  pengetahuan tentang utang (Andrzej Cwynar, Cwynar, Wais, & Parda, 2017) (A Cwynar, 2019).  Pendidikan  keuangan  bagi  manusia  dewasa  juga  masih  sangat diperlukan guna mengurangi rasa percaya diri yang berlebihan terhadap pengambilan kredit, karena akan membawa pada kesalahan pengambilan keputusan utang (A Cwynar, 2020b). Dalam riset terbarunya (A Cwynar, 2020a) menegaskan bahwa peran media social (facebook) menjadi salah satu media yang efektif dalam mendapatkan pengetahuan keuangan.
Sumber : www.scopus.com
3.4 Publikasi Bidang “ Literasi utang ” Berdasarkan Asal Negara
Kontributor  hasil  penelitian  bidang  literasi  utang  yang  terindeks Scopus  dengan  jumlah  terbanyak  adalah  United  States,  disusul  United Kingdom,  Australia,  dan  Germany.  Kontributor  penyumbang  hasil penelitian bidang literasi utang dapat dilihat pada tabel 4.
Belum  banyak  publikasi  dari  negara-negara  berkembang  sehingga masih banyak kesempatan untuk mengangkat penelitian bidang literasi utang  terkait  masyarakat  Negara  berkembang  yang  memiliki  karakter, budaya dan situasi ekonomi yang berbeda. Sebuah riset yang dilakukan oleh (Andrzej Cwynar, Cwynar, & Wais, 2019) menunjukkan bahwa batas gegrafis  sebuah  Negara  akan  mempengaruhi  cara  pandang  terhadap sebuah  kredit,  penelitian  yang  di  lakukan  di  Polandia  yang  merupakan eks  negara  yang  berpaham  komunis  memberikan  hasil  yang  berbeda untuk skor debt literasinya. Dalam riset sebelumnya (Andrzej Cwynar et al., 2017) juga menyimpulkan bahwa walaupun regulasi tentang personal loan  telah  direvisi,  namun  tidak  merubah  atau  meningkatkan kepercayaan  masyarakat  terhadap  lembaga  pemberi  pinjaman. Masyarakat juga belum bisa membedakan bank dan lembaga keuangan lainnya yang memberikan personal loan, artinya pengetahuan masyarakat terhadap lembaga pemberi pinjaman juga masih minim.
Researcher of “Literasi utang” Number Publication Cwynar, A. 9 Cwynar, W. 9 Gathergood, J. 5 Lusardi, A. 4 Filipek, K. 3 Harrison, N. 3 Weber, J. 3 Agnew, S. 2 Angel, S. 2 Ansen, H. 2
Tabel 4 Publikasi Literasi utang Berdasarkan Negaranya Negara Jumlah Publikasi United States 97 United Kingdom 28 Australia 14 Germany 12 Malaysia 11 Poland 9 India 8 New Zealand 7 South Africa 6 China 5 Sumber : www.scopus.com
Berdasarkan Tabel 4 tergambarkan bahwa negara terbanyak penyumbang publikasi  hasil  penelitian  bidang  literasi  utang  adalah  Amerika  Serikat dengan  jumlah  97  publikasi.  Kemudian,  diikuti  United  Kingdom  (28 publikasi), Australia (14 publikasi), Germany (12 publikasi), Malaysia (11 publikasi), dan Polandia (9 publikasi).

## 3.5 Publikasi Sesuai Bidang Keilmuan atau Subject Area
Jumlah publikasi hasil penelitian bidang literasi utang berdasarkan subjek  yang  terindeks  Scopus  menunjukkan  bahwa  subjek medicine merupakan  subjek  yang  tertinggi.  Kemudian,  dikuti  oleh  subjek engineering, physics and astronomy, dan chemistry.
Tabel 5 Publikasi Literasi utang Berdasarkan Subject Area
Subject Area Jumlah Publikasi Social Sciences 116 Economics, Econometrics and Finance 100 Business, Management and Accounting 73 Medicine 46 Psychology 24 Arts and Humanities 18 Environmental Science 12 Computer Science 9 Energy 9 Sumber : www.scopus.com
Berdasarkan  gambar 3 tentang publikasi  berdasarkan subject area yang menunjukkan bahwa publikasi yang terbanyak adalah social science (29%),  disusul  yang  berikutnya  adalah economics  and  finance (25%),
business, management and accounting (18%), medicine (11%), psychology (6%) dan arts humanities (4%).
Gambar 4 : Publikasi Berdasarkan subject Riset

## 3.6  Peta Perkembangan Publikasi Berdasarkan Kata Kunci
Dalam gambar 4 menunjukkan bahwa  ada satu cluster besar yaitu financial literacy yang menjadi bidang pusat kajian para peneliti. Financial literacy sebagai sentral memiliki keterkaitan dengan bidang yang lainnya seperti financial  education,  financial  knowledge,  financial  behavior, financial capability, financial inclusion, over-indebtness, personal finance, economic literacy, bankcruptcy, literasi utang dan satu cluster yang cukup besar yaitu financial management yang memiliki beberapa dimensi.   Dari figure 4 juga diketahui bahwa yang menjadi kajian dari artikel ini yaitu literasi  utang.  Variabel literasi  utang ini  hanya  terhubung  ke financial literacy, debt dan adults .
Gambar 5 : Hasil pengolahan dengan VOS Viewer
Dari overlay vusualisasi di figure 4 ini diketahui bahwa arah riset yang menjadi  pusat  perhatian  para  peneliti  literasi  utang  selama  dua  tahun
29% 25% 18% 11% 6% 4% 3% 2% 2%

## Publikasi Berdasarkan Subject Area
Social Sciences
Economics, Econometrics and Finance
Business, Management
and Accounting
Medicine
Psychology Arts and Humanities
terakhir yang ditandai dengan warna kuning. Literasi utang, household finance,  financial  management,  gender,  financial  knowledge,  financial capability  dan  over-indebtedness  bisa  terus  dikembangkan  dalam  riset riset berikutnya. Gambar 5 menunjukkan density visualisasi berdasarkan kluster,  dari  gambar  ini  literasi  utang  tidak  masuk  ke  kluster  financial literacy dan financial management.

## Gambar 5 Density Visualisasi dari Literasi utang

## 4.PENUTUP
Berdasarkan  temuan  dan  hasil  pembahasan  dapat  disimpulkan bahwa sejak tahun 1985 hingga tahun 2020 ditemukan 253 artikel yang mengkaji  tentang  literasi  utang.  Kajian  subjek  literasi  utang  ini  baru melonjak  setelah  krisis  keuangan  2008,  yang  memang  salah  satu pemicunya adalah subprime mortgage atau kegagalan pembayaran kredit perumahan oleh debitur-debitur baru. Jumlah publikasi terbanyak dari Department  Of  State  Publication  Background  Notes  Series  sebanyak  9 publikasi  dan  International  Journal  Of  Consumer  Studies  dengan  8 publikasinya. Untuk peneliti yang aktif dan cocern terhadap topik literasi utang  adalah  Cwynar  A  (9  publikasi),  Cwynar  W,  (9  publikasi), Gathergood,  J.(8  publikasi),  dan  Lusardi  A  (5  publikasi).  Berdasarkan Negara,  publikasi  yang  terbesar  adalah  di  USA  dengan  97  publikasi karena  memang  awal  krisis  keuangan  2008  diawali  dari  kejatuhan Lehman brothers di Amerika,  dan disusul oleh UK 28 publikasi. Hasil analisa  VosViewer  menunjukkan  adanya  dua  kluster  yaitu financial literacy  dan  financial  management ,  walaupun  literasi  utang  memiliki keterkaitan namun dari hasil density visualisasi menunjukkan berada di luar dua cluster tersebut. Untuk riset selanjutnya bisa lebih mendalami literasi  utang  karena  masih  belum  banyak  riset  yang  mengaitkanyya dengan  gender,  kedewasaan, household  finance,  financial  management, financial knowledge, financial capability dan over-indebtedness .

## 5.DAFTAR PUSTAKA Jurnal :
Almenberg, J., Lusardi, A., & Säve-söderbergh, J. (2016). Attitudes Toward Debt and Debt Behavior, 1 – 31.
Cwynar, A. (2019). Literasi utang and Literasi utang Self-Assessment: The Case  of  Poland. Journal  of  Consumer  Affairs , 53 (1),  24 – 57.
https://doi.org/10.1111/joca.12190
Cwynar,  A.  (2020a).  Literasi  utang  and  debt  advice-seeking  behaviour among Facebook users: The role of social networks. Baltic Journal of Economics , 20 (1), 1 – 33. https://doi.org/10.1080/1406099X.2019.1693142
Cwynar,  A.  (2020b).  Young  adults’  financial  literacy  and  overconfidence bias in debt markets. International  Journal of  Business  Performance Management , 21 (1), 95 – 113. https://doi.org/10.1504/IJBPM.2020.106117
Cwynar,  Andrzej,  Cwynar,  W.,  Baryla-Matejczuk,  M.,  &  Betancort,  M.
(2019).  Sustainable  debt  behaviour  and  well-being of  young  adults: The  role  of  parental  financial  socialisation  process. Sustainability (Switzerland) , 11 (24), 1 – 26. https://doi.org/10.3390/SU11247210 Cwynar, Andrzej, Cwynar, W., Patena, W., & Sibanda, W. (2020). Young adults’  financial  literacy  and  overconfidence  bias  in  debt  markets. International Journal of Business Performance Management , 21 (1 – 2),
95 – 113. https://doi.org/10.1504/IJBPM.2020.106117
Cwynar,  Andrzej,  Cwynar,  W.,  &  Wais,  K.  (2019).  Literasi  utang  and Literasi  utang  Self-Assessment:  The  Case  of  Poland. Journal  of Consumer Affairs , 53 (1), 24 – 57. https://doi.org/10.1111/joca.12190
Cwynar, Andrzej, Cwynar, W., Wais, K., & Parda, R. (2017). Personal loan companies  in  Poland:  Does  empirical  evidence  justify  regulatory transition? Prague Economic Papers , 26 (4), 377 – 396. https://doi.org/10.18267/j.pep.627
Disney,  R.,  &  Gathergood,  J.  (2013).  Financial  literacy  and  consumer credit portfolios. Journal of Banking and Finance , 37 (7), 2246 – 2254. https://doi.org/10.1016/j.jbankfin.2013.01.013
Ellegaard, O., & Wallin, J. A. (2015). The bibliometric analysis of scholarly production:  How  great  is  the  impact? Scientometrics , 105 (3),  1809 –
1831. https://doi.org/10.1007/s11192-015-1645-z
Elsevier.  (2017).  Content  Policy  and  Selection  Elsevier.  Retrieved  from https://www.elsevier.com/solutions/scopus/how-scopus- works/content/content-policy-and-selection
Filipek, K., Cwynar, A., & Cwynar, W. (2019). Does social capital influence literasi utang? The case of facebook users in Poland. Prague Economic Papers , 28 (5), 567 – 588. https://doi.org/10.18267/j.pep.721 Gathergood, J. (2012). Self-control, financial literacy and consumer over- indebtedness. Journal  of  Economic  Psychology , 33 (3),  590 – 602. https://doi.org/10.1016/j.joep.2011.11.006
Gathergood, John, & Weber, J. (2017). Financial literacy: A barrier to home ownership  for  the  young? Journal  of  Urban  Economics , 99 ,  62 – 78. https://doi.org/10.1016/j.jue.2017.02.001 Glänzel, W. (2003). Bibliometrics as a research field: A course on Theory and  Application  of  Bibliometric  Indicators.  Retrieved  from https://www.researchgate.net/publication/242406991_Bibliometric s_as_a_research_field_A_course_on_theory_and_application_of_biblio metric_indicators
Goyal, K., & Kumar, S. (2020). Financial literacy: A systematic review and bibliometric  analysis. International  Journal  of  Consumer  Studies ,
(April), 1 – 26. https://doi.org/10.1111/ijcs.12605
Klapper,  L.,  &  Lusardi,  A.  (2020).  Financial  literacy  and  financial resilience:  Evidence  from  around  the  world. Financial  Management ,
49 (3), 589 – 614. https://doi.org/10.1111/fima.12283 Korom,  P.  (2019).  A  bibliometric  visualization  of  the  economics  and sociology of wealth inequality: a world apart? Scientometrics , 118 (3), 849 – 868. https://doi.org/10.1007/s11192-018-03000-z
Leydesdorff, L., & Rafols, I. (2012). Interactive overlays : A new method for generating global journal maps from Web-of-Science data. Journal of Informetrics , 6 (2), 318 – 332. https://doi.org/10.1016/j.joi.2011.11.003 Lusardi, A. (2015). Financial literacy: Do people know the ABCs of finance? Public Understanding of Science , 24 (3), 260 – 271. https://doi.org/10.1177/0963662514564516
Lusardi,  Annamaria,  &  Tufano,  P.  (2015). Literasi  utang,  financial experiences, and overindebtedness . Journal of Pension Economics and Finance (Vol. 14). https://doi.org/10.1017/S1474747215000232
Panos, G. A., & Wilson, J. O. S. (2020). Financial literacy and responsible finance  in  the  FinTech  era:  capabilities  and  challenges. European Journal of Finance , 26 (4 – 5), 297 – 301. https://doi.org/10.1080/1351847X.2020.1717569
Singh, J. K. (2014). A Scientometric analysis of “ Indian Journal of Pure and Applied Physics ” ( 2006 -2010 ): A study based on Web of Science. Research Journal of Library Sciences , 2 (1), 7 – 12. Zakaria, R. H., Jaafar Mohd, I. N., & Ishak, N. A. (2019). Household Debt Decision :  Poverty  Or  Psychology ? International  Journal  of  Business and Society , 18 (3), 515 – 532.