## JURNAL PENDIDIKAN AKUNTANSI DAN KEUANGAN
21 | Jurnal Pendidikan Akuntansi dan Keuangan DOI.10.17509/jpak.v7i1.15801 | http://ejournal.upi.edu/index.php/JPAK

## Pajak, Mekanisme Bonus dan Transfer Pricing

## Radhi Abdul Halim Rachmat

## Universitas Widyatama, Bandung, Indonesia

## Abstract
The practice of transfer pricing is mostly carried out by multinational companies that want high profits through tax avoidance.  in  addition,  bonus  giving  is  also  one  of  the  motivations  for  obtaining  high  profits.  This  study  aims  to examine the effect of tax and bonus mechanisms on the company's decision to conduct transfer pricing. The research population used in this study were manufacturing companies listed on the IDX (Indonesia Stock Exchange) period 2013 - 2017 which amounted to 142 companies and research samples totaling 23 companies using purposive sampling method.  The  analysis  technique  used  in  this  study  used  logistic  regression  analysis.  The  results  of  the  research partially indicate that tax has a significant effect on transfer pricing and the bonus mechanism has a significant effect on transfer pricing.  The impact of transfer pricing has the potential to harm state revenues in the taxation sector, because companies will divert their taxable profits to countries that have lower tax rates.
Keywords . tax; bonus mechanism; transfer pricing practices

## Abstrak
Praktik transfer pricing mayoritas dilakukan oleh perusahaan multinasional yang menginginkan laba tinggi melalui penghindaran pajak. selain itu, pemberian bonus juga merupakan salah satu motivasi untuk mendapatkan laba yang tinggi. Penelitian ini bertujuan untuk meneliti pengaruh pajak dan mekanisme bonus terhadap keputusan perusahaan untuk  melakukan  transfer  pricing.  Populasi  penelitian  yang  digunakan  dalam  penelitian  ini  adalah  perusahaan manufaktur yang terdaftar di BEI (Bursa Efek Indonesia) periode 2013 – 2017 yang berjumlah 142 perusahaan dan sampel penelitiam yang berjumlah 23 perusahaan dengan menggunakan metode purposive sampling. Teknik analisis yang  digunakan  pada  penelitian  ini  menggunakan  analisis  regresi  logistik.  Hasil  dari  penelitian  secara  parsial menunjukkan  bahwa  pajak  berpengaruh  signifikan  terhadap  transfer  pricing  dan  mekanisme  bonus  berpengaruh signifikan terhadap transfer pricing. Dampak transfer pricing berpotensi  merugikan pendapatan negara pada sektor perpajakan,  dikarenakan  perusahaan  akan  mengalihkan  laba  kena  pajaknya  pada  negara  yang  memiliki  tarif  pajak yang lebih rendah
Kata Kunci. pajak; mekanisme bonus; praktik transfer pricing
Corresponding author. Email. radhi.abdul@widyatama.ac.id
How to cite this article : Abdul, R., & Rachmat, H. (2019). Pajak , Mekanisme Bonus dan Transfer Pricing. Jurnal Pendidikan Akuntansi Dan Keuangan , 7 (1), 21–30.
Retrieved from http://ejournal.upi.edu/index.php/JPAK/article/view/15801
History of article. Received: Agustus 2018, Revision: Oktober 2018, Published: Januari 2019

## PENDAHULUAN
Transfer pricing menjadi sebuah isu  sangat yang  menarik  untuk  di  teliti  di  dalam  bidang perpajakan  seiring  semakin  bekembangannya perusahaan  multinasional.  menurut  Suandy (2011:  74),  banyak  studi  yang  menunjukan lebih dari 80% perusahaan-perusahaan multinasional (MNC) melihat transfer pricing sebagai  suatu  isu  perpajakan  internasional utama,  dan  lebih  dari  setengah  perusahaan mengatakan bahwa isu ini merupakan isu yang penting. transfer pricing dapat mengakibatkan
berkurangnya potensi penerimaan negara dari sektor  pajak  suatu  negara  karena  perusahaan cenderung menggeser kewajiban perpajakannya dari negara yang memiliki tarif pajak  yang  tinggi (high  tax  countries) ke negara  yang  menerapkan  tarif  pajak  rendah (low  tax  countries) .  Direktur  Jenderal  Pajak, Ken  Dwijugiasteadi,  mengungkapkan  bahwa terdapat  2000  perusahaan  multinasional  yang beroperasi di Infonesia tidak membayar pajak penghasilan  badan  10  tahun  terakhir  karena alasan  merugi.  Menurut  perhitungan  Ditjen
Pajak,  negara  berpotensi  kehilangan  1.300 Triliun  Rupiah  akibat  dari  praktik  transfer pricing. Bahkan lebih dipertegas lagi menurut informasi  internal  Ditjen  Pajak  bahwa kehilangan tersebut kebanyakan akibat adanya pembayaran  Bunga,  Royalti  serta  Intragroup Service, sehingga Ditjen Pajak percaya bahwa dengan menyetop pembayaran tersebut negara sudah  tidak  perlu  menambah  hutang  lagi (Haeruman,  2014).  Kegiatan  usaha  melalui transfer  pricing  dapat  menghindari  pajak berganda  (Price  water  house  Coopers,  2009, dalam  Hartati  et  al.,  2014).  Transfer  pricing sering  mengalami  masalah  dalam  aspek penyalahgunaan pajak, karena transfer pricing menyangkut  masalah  bea  cukai,  ketentuan anti-dumping, perubahan pengalihan penghasilan,  dan  perubahan  dasar  pengenaan pajak (tax base) dari satu wajib pajak kepada wajib pajak lain. Dengan kata lain, realitanya adalah  transfer  pricing  dapat  menimbulkan kemungkinan  rekayasa  jumlah  pajak  yang terutang  atas  perusahaan  yang  mempunyai hubungan  istimewa  tersebut  (Hartati  et  al., 2014).
Selain  didasarkan  pada  penghidaran  beban pajak yang lebih besar, praktik transfer pricing pun  dapat  dipengaruhi  oleh  alasan  non  pajak seperti  mekanisme  bonus.  Bonus  adalah bentuk  penghargaan  yang  diberikan  oleh pemilik  perusahaan  melalui  Rapat  Umum Pemegang Saham (RUPS) kepada manajemen terutama  anggota  direksi  setiap  tahun  apabila kinerja dinilai baik. Penilaian kinerja perusahaan dapat dinilai berdasarkan perolehan laba. Hal tersebut yang memotivasi manajemen  untuk  merekayasa  atau  mengatur laba  bersih  dengan  maksud  mendapatkan bonus  yang  akan  mereka  terima  (Purwanti, 2010). Transfer pricing adalah salah satu cara yang  dapat  dilakukan  untuk  mencapai  tujuan tersebut.
Berdasarkan  latar  belakang  yang  telah diuraikan,  maka  penelitian  akan  menguji “ Pajak,  Mekanisme  Bonus  dan  Praktik
Transfer  Pricing  :  Empirikal  study ”. Penelitian  ini  menggunakan  perusahaan manufaktur  yang  terdaftar  di  Bursa  Efek Indonesia  tahun  2011-2015  sebagai  sampel. Karena  perusahaan  manufaktur  di  indonesia banyak  yang  merupakan  perusahaan  yang memiliki hubungan istimewa dengan perusahaan yang ada diluar negeri.

## KAJIAN PUSTAKA

## Transfer Pricing
Pengertian transfer pricing dapat dibedakan menjadi  dua,  yaitu  pengertian  yang  bersifat netral dan pengertian yang bersifat pejorative. Pengertian  netral  mengasumsikan  bahwa transfer  pricing  adalah  strategi  dan  taktik bisnis  tanpa  motif  pengurangan  beban  pajak. Sedangkan pengertian pejorative mengasumsikan transfer pricing sebagai upaya untuk  menghemat  beban  pajak  dengan  cara menggeser  laba  ke  negara  yang  mempunyai tarif  pajak  yang  rendah  (Suandy,  2011). Transfer  pricing  adalah  kebijakan  suatu perusahaan  dalam  menentukan  harga  transfer suatu transaksi.Transfer pricing adalah kebijakan suatu perusahaan dalam menentukan harga transfer suatu transaksi. Transfer pricing dapat terjadi dalam satu perusahaan (intracompany) dan antar perusahaan (intercompany)  yang  terikat  dalam  hubungan istimewa  (Ikatan  Akuntan  Indonesia,  2013). Transfer  pricing  sering  juga  disebut  dengan intracompany  pricing,  intercorporate  pricing, interdivisional  atau  internal  pricing  yang merupakan  harga  yang  diperhitungkan  untuk keperluan  pengendalian  manajemen  atas transfer  barang  dan  jasa  antar  anggota  (grup perusahaan)  (Hadi  Muttaqin,  2012).  Menurut Plasschaet  (1998),  definisi  transfer  pricing adalah suatu rekayasa manipulasi harga secara sistematis  dengan  maksud  mengurangi  laba, membuat seolah-olah perusahaan rugi, menghindari  pajak  atau  bea  di  suatu  negara. Plasschaert  memberikan  definisi  transfer pricing  sebagai  suatu  rekayasa  harga  yang membuat  seolah  perusahaan  rugi  sehingga

## JURNAL PENDIDIKAN AKUNTANSI DAN KEUANGAN
23 | Jurnal Pendidikan Akuntansi dan Keuangan DOI.10.17509/jpak.v7i1.15801 | http://ejournal.upi.edu/index.php/JPAK
mengurangi pajak yang seharusnya dikenakan di  suatu  negara.  Rekayasa  tersebut  bisa memanfaatkan  tarif  pajak  di  suatu  negara dengan menggeser laba tersebut ke tarif pajak yang paling rendah (Gunadi, 1994: 9;Yuniasih dkk,  2011).  Transfer  pricing  biasanya ditetapkan untuk produk-produk antara (intermediate product) yang merupakan barang-barang dan jasa-jasa yang dipasok oleh divisi  penjual  kepada  divisi  pembeli.  Pasal  1 ayat  (8)  Peraturan  Direktur  Jenderal  Pajak Nomor PER-43/PJ/2010 yang diubah terakhir dengan  PER-  32/PJ/2011,  mendefinisikan penentuan  harga  transfer  (transfer  pricing) sebagai  penentuan  harga  dalam  transaksi antara pihak-pihak yang mempunyai hubungan istimewa.

## Tax
Pajak  adalah  iuran  rakyat  kepada  kas Negara  berdasarkan  Undang  –  Undang  (yang dapat dipaksakan) dengan tidak mendapat jasa timbal  (kontra  Prestasi)  yang  langsung  dapat ditunjukkan  dan  yang  digunakan  untuk membayar  pengeluaran  umum  (Mardiasmo, 2011). pajak memiliki unsur-unsur yaitu iuran dari  rakyat  kepada  negara,  berdasar  pada Undang-Undang,  tanpa  adanya  kontraprestasi secara langsung dari Negara, dan dipergunakan untuk membiayai rumah tangga Negara.  Salah  satu  cara  untuk  mengukur seberapa  baik  sebuah  perusahaan  mengelola pajaknya  adalah  dengan  melihat  tarif  pajak efektifnya (Liansheng et al., 2007). PricewaterhouseCoopers (PWC) merumuskan effective  tax  rate (ETR)  sebagai  pajak penghasilan terutang dibagi dengan penghasilan sebelum pajak (Handayani, 2013).

## Mekanisme Bonus
Mekanisme  bonus  adalah  imbalan  yang diberikan pemilik perusahaan kepada manajer karena memenuhi sasaran kinerja perusahaan, seorang manajer mungkin memperoleh bonus berdasarkan  laba  bersih,  atau  menurut  target kenaikan  laba  bersih  (Hansen  dan  Mowen,
2005).  Lo  et  al  (2010)  menemukan  bahwa manajer  lebih  menyukai  untuk  meningkatkan laporan  laba  dengan  cara  meningkatkan  laba dari  penjualan  pihak  terkait  jika  bonus didasarkan  pada  laporan  laba  perusahaan dengan  menggunakan  Index  Trend  Laba Bersih (ITRENDLB). Hartati et al (2014) dan Nurjanah  et  al  (2016)  bahwa  direksi  untuk mendapatkan  bonus  dari  pemilik  perusahaan akan berusaha untuk memaksimalkan peningkatan laba perusahaan secara keseluruhan  dengan  memanfaatkan  transfer pricing.  Pemberian  bonus  tidak  hanya didasarkan pada perolehan besarnya laba pada setiap  periode,  melainkan  juga  pada  kinerja direksi dalam mengelola perusahaan, sehingga pihak  direksi  cenderung  akan  menunjukkan kinerjanya terhadap pemilik perusahaan untuk memperoleh sebuah penghargan atau bonus.

## Pajak dan Keputusan Transfer Pricing
Salah  satu  alasan  perusahaan  melakukan transfer  pricing adalah  pajak.  Dengan meminimalisir beban pajak perusahaan melalui transfer pricing dapat  meningkatkan keuntungan.  Motivasi  pajak  dalam transfer pricing pada perusahaan multinasional dilaksanakan  dengan  cara  memindahkan kewajiban  perpajakannya  ke  negara  dengan tarif  pajak  rendah,  dimana  perusahaan memiliki  grup  atau  divisi  yang  beroperasi  di negara  tersebut.  Perusahaan  multinasional melakukan transfer pricing untuk meminimalkan beban pajak perusahaan secara global  (Gusnardi,  2010).  Penelitian  tersebut sejalan dengan penelitian yang dilakukan oleh Yuniasih,  Rasmini,  dan  Wirakusuma  (2011) yang  menunjukkan  bahwa  pajak  berpengaruh positif terhadap transfer pricing. Berdasarkan uraian  tersebut  maka  hipotesis  pertama penelitian ini adalah :
H1 : Pajak berpengaruh terhadap keputusan  perusahaan  melakukan  praktik transfer pricing.

## Mekanisme Bonus dan Transfer Pricing
Salah satu cara direksi untuk mendapatkan bonus  yaitu  dengan  memaksimalkan  laba. Bonus  merupakan kompensasi tambahan atau penghargaan  yang  diberikan  kepada  pegawai atas  keberhasilan  pencapaian  tujuan-tujuan yang ditargetkan oleh perusahaan. Mekanisme bonus berdasarkan laba merupakan cara  yang paling  sering  digunakan  perusahaan  dalam memberikan penghargaan kepada direksi atau manajer  (Thesa  Refgia,  2017).  Skema  bonus direksi juga dapat diartikan sebagai pemberian imbalan  di  luar  gaji  pokok  kepada  direksi perusahaan  atas  hasil  kerja  yang  dilakukan dengan  melihat  kinerja  direksi  itu  sendiri. Maka, karena berdasarkan tingkat laba direksi atau manajer dapat memanipulasi laba tersebut untuk  memaksimalkan  penerimaan  bonus (Irpan,  2010).  Lo  et  al  (2010)  menemukan bahwa  manajer  lebih  menyukai  untuk meningkatkan  laporan  laba  dengan  cara meningkatkan laba dari penjualan pihak terkait jika  bonus  didasarkan  pada  laporan  laba perusahaan.  Semakin  tinggi  laba  perusahaan secara  keseluruhan  yang  dicapai,  maka semakin  tinggi  apresiasi  yang  diberikan  oleh pemilik kepada direksi. Oleh sebab itu, praktik transfer  pricing  dipilih  oleh  direksi  untuk memaksimalkan  laba  perusahaan.  mungkin menaikan laba perusahaan secara keseluruhan dengan  cara  melakukan  praktik  transfer pricing.    Merujuk  pada  penilitian  yang dilakukan oleh Hartati dkk (2014) membuktikan bahwa pemilik perusahaan akan mempertimbangkan pencapaian laba perusahaan  yang  dicapai  secara  keseluruhan untuk  melakukan  penilaian  atas  prestasi kinerja  direksinya  sehingga  para  direksi  akan berusaha  semaksimal  mungkin  menaikkan laba  perusahaan  secara  keseluruhan  dengan cara  melakukan  praktik  transfer  pricing. Hipotesis yang dirumuskan adalah:
H2:
Mekanisme
bonus
berpengaruh terhadap keputusan
perusahaan   melakukan  praktik  transfer pricing.

## METODE PENELITIAN
Metode yang digunakan dalam  penelitian ini  adalah  penelitian  eksplanatori.  Penelitian eksplanatori  adalah  penelitian  yang  bertujuan untuk  menelaah  kausalitas  antarvariabel  yang menjelaskan  suatu  fenomena  tertentu  dan menjelaskan hubungan antara variabel- variabel penelitian dan menguji hipotesis yang telah  diajukan  (Zulganef,  2008:  23).  Tujuan penelitian  ini  adalah  untuk  menguji  hipotesis dan  menjelaskan  hubungan  variabel-variabel yang  diteliti.  Penelitian  ini  menggunakan pendekaan kuantitatif  yang menekankan pada pengujian  teori  melalui  pengukuran  variabel penelitian  dengan  angka  dan  melakukan analisis  data  dengan  prosedur  statistik (Sugiyono, 2012: 50). Sedangkan karakteristik penelitian bersifat replikasi, sehingga hasil uji hipotesis  harus  didukung  oleh  penelitian- penelitian  sebelumnya,  yang  diulang  dengan kondisi lain yang kurang lebih sama .

## Population and Sampel
Populasi  dalam  penelitian  ini  adalah perusahaan manufaktur yang terdaftar di Bursa Efek  Indonesia  periode  2013-2017  sebanyak 142  perusahaan.  Perusahaan  manufaktur dipilih  karena  praktik  transfer  pricing  lebih sering  terjadi  pada  sektor  ini.  Teknik penentuan  sampel  yang  digunakan  dalam penelitian ini adalah non probability sampling. Non  probability  sampling  adalah  teknik pengambilan  sampel  yang  tidak  memberi peluang  atau  kesempatan  yang  sama  bagi setiap anggota populasi untuk dipilih menjadi sampel.  Dalam  penelitian  ini,  teknik  non probability  sampling  yang  digunakan  adalah purposive  sampling.  Purposive  sampling adalah penentuan sampel dengan pertimbangan tertentu (Sugiyono, 2013: 218).

## JURNAL PENDIDIKAN AKUNTANSI DAN KEUANGAN
Tabel 1. Kriteria No Kriteria Total 1 Perusahaan manufaktur yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia Periode 2013-2017 142 2 Perusahaan manufaktur yang tidak dikendalikan oleh perusahaan asing (82) 3 Perusahaan manufaktur yang mengalami kerugian (33) 4 Perusahaan manufaktur yang datanya tidak tersedia secara lengkap dan melakukan delisting (4) Perusahaan yang memenuhi kriteria 23
Variabel  dependen  pada  penelitian  ini adalah transfer pricing, yang diukur menggunakan metode dummy. Metode d ummy adalah metode yang digunakan untuk menjadikan variabel kualitatif menjadi variabel  kuantitatif  (Ghozali,  2011:  160). Dengan menggunakan metode dummy, transfer  pricing dikategorikan  berdasarkan perusahaan  yang  melakukan  dan  tidak melakukan  penjualan  kepada  pihak  yang mempunyai  hubungan  istimewa.  Perusahaan yang melakukan penjualan kepada pihak yang mempunyai  hubungan istimewa diberi  nilai  1 dan  perusahaan  yang  tidak  melakukan penjualan  kepada  pihak  yang  mempunyai hubungan istimewa diberi nilai 0.
Variabel  independen  pertama  dalam pernelitian  ini  adalah  pajak.  Pajak  dalam penelitian  ini  diukur  dengan  menggunakan GAAP-ETR . GAAP-ETR adalah  salah  satu jenis effective  tax  rate yang  dapat  mengukur adanya tax  avoidance . GAAP-ETR ini  adalah effective  tax  rate berdasarkan  pelaporan akuntansi keuangan yang berlaku. Pengukuran tax  avoidance dengan  menggunakan GAAP- ETR telah  digunakan  oleh  sejumlah  besar peneliti,  yakni  dengan  cara  membandingkan
tax expense dengan pretax income (Mardiasmo 2003: 87).
Variabel independen ketiga adalah mekanisme  bonus.  Mekanisme  bonus  adalah imbalan  yang  diberikan  pemilik  perusahaan kepada  manajer  karena  memenuhi  sasaran kinerja perusahaan, seorang manajer mungkin memperoleh  bonus  berdasarkan  laba  bersih, atau  menurut  target  kenaikan  laba  bersih (Hansen dan Mowen, 2005: 132). Mekanisme bonus  dihitung  dari  index  trend  laba  rugi (ITRENDLB) (Gusti Ayu, 2017: 1015).

## HASIL DAN PEMBAHASAN
Uji Multikolinearitas
Uji  multikolinearitas  adalah  keadaan dimana pada model regresi ditemukan adanya korelasi  yang  sempurna  atau  mendekati sempurna  antar  variabel  independen.  Pada model  regresi  yang  baik  seharusnya  tidak terjadi korelasi yang sempurna atau mendekati sempurna di antara variabel bebas (korelasinya 1 atau mendekati 1). Untuk mengetahui suatu model  regresi  bebas  dari  multikolinearitas, yaitu  dengan  melihat  angka  VIF  (Variance Inflation  Factor)  harus  kurang  dari  10  dan angka  tolerance  lebih  dari  0,1.  Berdasarkan nilai  VIF  yang  diperoleh  seperti  terlihat  pada tabel  di  bawah  ini,  nilai  tolerance  untuk seluruh  variabel  bebas  >  0,1  dan  nilai  VIF seluruh variabel bebas < 10. Dengan demikian dapat  disimpulkan  bahwa  tidak  terjadi multikolinearitas pada data tersebut.
Table 2. Uji Multikolinearitas
Uji Kelayakan Model (Goodness of Fit Test)
Uji  kelayakan  model  (goodness  of  fit test)  diperlukan  untuk  memastikan  tidak adanya kelemahan atas kesimpulan dari model regresi  logistik  yang  diperoleh.  Untuk memvalidasi kecocokan model atau goodness of  fit  test  digunakan  uji  Hosmer  and Lemeshow  test  dimana  hipotesisnya  adalah sebagai berikut:
Ho  :  Terdapat  perbedaan  antara  model dengan data (model tidak fit).
Ha  :  Tidak  Terdapat  perbedaan  antara model dengan data (model fit).
Model regresi logistik yang baik adalah model yang mampu memprediksi nilai yang diobservasinya atau model yang dapat diterima karena  cocok  dengan  data  observasinya  (fit dengan  data).  Jika  nilai  Sig.  yang  diperoleh lebih kecil dari 0,05, maka hipotesis nol (Ho) ditolak. Dengan menggunakan program SPSS 21.0,  diperoleh  hasil  uji  Hosmer  and Lemeshow dengan hasil sebagai berikut:

## Tabel 3

## Sumber: Output SPSS
Berdasarkan  tabel  output  di  atas, diketahui  nilai  Sig.  yang  diperoleh  adalah sebesar  0,004  dan  lebih  kecil  dari  0,05, sehingga  sesuai  dengan  kriteria  pengujian hipotesis  adalah  menerima  Ha  dan  menolak Ho.  Artinya  tidak  terdapat  perbedaan  antara model  dengan  data,  sehingga  model  dapat dikatakan fit atau dengan kata lain model telah mampu  memprediksi  nilai  observasinya dengan tepat.
Tabel 4.  Summary of Parameter Model Estimation Result Y
Model R Nagelkerke’s (R Square) R2 Change B SE β t
Model 1 .857 Constan -9,129 1.855 .000 .000 Pajak - 5.290** 1.664 198.287** .001
Bonus
.- 8.235** 1.815 3771.421** .005
*** Significance at the 0.01 level; ** Significance at the 0.05 level; * Significance at the 0.1 level
Pada  Tabel  4  dapat  dilihat  bahwa  nilai Nagelkerke’s R Square yang diperoleh adalah sebesar  0,857  atau  85,7%.  Hasil  tersebut menunjukkan bahwa secara simultan pajak dan mekanisme bonus dalam memberikan kontribusi  pengaruh  sebesar  85,7%  terhadap transfer  pricing,  sedangkan  sebanyak  14,3% sisanya merupakan besar kontribusi pengaruh yang  diberikan  oleh  faktor  lain  yang  tidak diteliti.
Sedangkan  Uji  Wald  (Wald  statistic) digunakan  untuk  menguji  hipotesis  secara parsial.  Apabila  probabilitas  (sig)  lebih  besar dari  0,05  maka  variabel  independen  tidak memiliki  pengaruh  yang  signifikan  terhadap variabel  dependen.  Adapun  jika  probabilitas (sig.)  lebih  kecil  dari  0,05,  maka  dapat dikatakan bahwa variabel independen memiliki  pengaruh  yang  signifikan  terhadap variabel dependen.
Berdasarkan tabel 3 nilai taksiran koefisien regresi  logistik  yang  tersaji  (variables  in  the equation)  nilai  Sig.  variabel  pajak  adalah sebesar  0,001  lebih  kecil  dari  0,05  yang menunjukkan  bahwa  secara  parsial  pajak berpengaruh  signifikan  terhadap  transfer pricing.
Variabel  mekanisme  bonus  memiliki  nilai Sig.  yang diperoleh adalah sebesar 0,000 dan lebih kecil dari 0,05 yang menunjukkan bahwa

## JURNAL PENDIDIKAN AKUNTANSI DAN KEUANGAN
27 | Jurnal Pendidikan Akuntansi dan Keuangan DOI.10.17509/jpak.v7i1.15801 | http://ejournal.upi.edu/index.php/JPAK
secara  parsial  mekanisme  bonus  berpengaruh signifikan terhadap transfer pricing.

## KESIMPULAN DAN SARAN
Hasil  dari  penelitian  ini  membuktikan bahwa  motivasi  pajak  dapat  mempengaruhi keputusan  perusahaan  untuk  melakukan praktik transfer  pricing .  Hal  ini  didasarkan pada  nilai  hasil  pengolahan  statistik  yang menunjukan  probabilitas  sebesar  0,001  yang lebih kecil dari tingkat  signifikansi  penelitian yakni  0,05.  Praktik Transfer  pricing diyakini dapat  mengakibatkan  berkurang  potensi penerimaan  pajak  suatu  negara  dikarenakan perusahaan multinasional cenderung menggeser  kewajiban  perpajakannya  dari negara-negara yang memiliki tarif pajak yang tinggi (high  tax  countries) ke  negara-negara yang  menerapkan  tarif  pajak  rendah (low  tax countries) . Oleh karena itu, banyak perusahaan multinasional yang melakukan praktik transfer pricing sebagai  alat  untuk  meminimalkan jumlah  pajak  yang  harus  dibayar.  Sedangkan bagi  perusahaan  dengan  melakukan  praktik transfer pricing dipercaya mampu meningkatkan  laba  perusahaan  karena  dapat meminimalisir  beban  pajak  menjadi  lebih rendah.  Temuan  ini  memperkuat  penelitian yang  dilakukan  oleh  (Clausing,  2003)  yang menyatakan bahwa motivasi pajak mempengaruhi  income  shifting  behavior  di amerika serikat.
Hasil  lainnya  menunjukan  bahwa mekanisme bonus dapat mempengaruhi perusahaan  dalam  melaksanakan  kebijakan transfer pricing . Hal ini didasarkan pada nilai probabilitas sebesar 0,000 yang lebih kecil dari tingkat  signifikansi  0,05.  Pemberian  bonus kepada  manajemen  merupakan  salah  satu strategi untuk meningkatkan motivasi manajemen  perusahaan  atau  direksi  yang bertujuan untuk meningkatkan kinerja perusahaan.  Disisi  lain  manajemen  akan berupaya  untuk  dapat  meningkatkan  kinerja keuangan perusahaan, karena dengan peningkatan  kinerja  perusahaan  tentu  saja
dapat  mempengaruhi  perolehan  bonus  yang akan  di  terima.  salah  satu  cara  yang  dapat dilakukan  oleh  direksi  untuk  meningkatkan kinerja perushaan yaitu dengan cara menaikkan  laba  perusahaan  pada  setiap tahunnya. Maka cara yang paling mudah untuk diterapkan yaitu dengan melakukan manajemen  laba  atau  bisa  disebut  dengan perekayasaan  laporan  keuangan. Transfer pricing dipercaya  merupakan  salah  satu  cara yang dapat dilakukan untuk meningkatkan laba yang diharapkan.

## DAFTAR PUSTAKA
Brown.  K.  B.  2012. A  Comparative  Look  at Regulation of Corporate Tax
Avoidance. New York: Springer.
Ghozali,  Imam.  2011. Aplikasi  Analisis Multivariete  dengan  Program  IBM SPSS  21. Semarang:  Badan  Penerbit Universitas Diponegoro.
Ghozali,  Imam.  2016. Aplikasi  Analisis Multivariete  dengan  Program  SPSS.
Semarang: Badan Penerbit Universitas Diponegoro.
Ikatan  Akuntan  Indonesia.  2013. Model Pelatihan Pajak Brevet C .Cetakan ke-6
Jakarta: Ikatan Akuntansi Indonesia.
Ikatan  Akuntan  Indonesia.  2014. Standar Akuntansi  Keuangan .  Jakarta:  Ikatan
Akuntansi Indonesia..
Hansen  Don  R,  Maryanne  M.  Mowen.  2005.
Akuntansi Manajemen . Jakarta:
Erlangga.
Horngren,  T,  Charles,  Srikant  M,  Datar,  dan
George Foster. 2008. Akuntansi Biaya:
Dengan Penekanan Manajeria.
Jakarta: Erlangga.
Jogiyanto,  H.M. 2012. Metodologi Penelitian
Bisnis. Edisi  Kelima . Cetakan
Pertama. BPFE-Yogyakarta. Yogyakarta
Mardiasmo.  2011. Perpajakan. Edisi  Revisi
2011, Andi, Yogyakarta.
Nuryaman,  dan  Veronica  Christina.  2015.
Metodologi  Penelitian  Akuntansi  dan
Bisnis:  Teori  dan  Praktik .  Cetakan
Pertama. Bogor: Ghalia Indonesia
Peraturan  Direktur  Jenderal  Pajak  Nomor PER-32/PJ/2011
Republik  Indonesia.  2008. Undang-undang
Nomor 36 Tahun 2008 Tentang  Pajak Penghasilan . Jakarta
Sekaran,  Uma.  2009. Research  Methods  For
Business: Metodologi Penelitian Untuk
Bisnis. Jakarta: Salemba Empat.
Simanjuntak, Timbul Hamonangan dan
Mukhlis, Iman. 2012. Dimensi Ekonomi Perpajakan dalam
Pembangunan  Ekonomi .  Jakarta:  Raih
Asa Sukses
Suandy, Erly. 2011. Perencanaan Pajak . Edisi Kelima. Jakarta: Salemba Empat.
Sugiyono.  2003. Metode  Penelitian  Bisnis.
Bandung . Pusat Bahasa Depdiknas.
Sugiyono. 2012. Metode Penelitian Kuantitatif Kualitatif dan R&D . Bandung:
Alfabeta.
Suliyanto, 2011. Ekonometrika Terapan: Teori dan  Aplikasi  dengan  SPSS .  Andi.
Yogyakarta.
Sylvain  R.F.  Plasschaert.  1988. Pschedular,
Global & Dualistic Pattern of
Income Taxation . Netherland : IBFD.
Undang-undang Republik Indonesia Nomor 36
Tahun  2008  tentang  Perubahan  atas Undang-undang Nomor 7 Tahun 1983 tentang Pajak Penghasilan.
Undang-Undang  Republik  Indonesia  Nomor 16  Tahun  2009  Tentang  Ketentuan Umum dan Tata Cara Perpajakan
Waluyo. 2013. Perpajakan Indonesia. Jakarta:
Salemba Empat.
Zulganef. 2008. Metode Penelitian Sosial dan Bisnis. Edisi Pertama . Yogyakarta:
Graha Ilmu.

## JURNAL PENDIDIKAN AKUNTANSI DAN KEUANGAN
29 | Jurnal Pendidikan Akuntansi dan Keuangan DOI.10.17509/jpak.v7i1.15801 | http://ejournal.upi.edu/index.php/JPAK

## Jurnal :

## Ayu,  Gusti  dan  I  Ketut  Sujana.  2017.
Pengaruh  Pajak,  Mekanisme  Bonus,  dan
Tunneling  Incentive  Pada  Indikasi Melakukan Transfer Pricing. Jurnal Akuntansi
Universitas Udayana
Clausing,  K.  A.  (2003).  T  ax-motivated transfer  pricing  and  US  intrafirm  trade,
87 , 2207–2223.
https://doi.org/10.1016/S0047- 2727(02)00015-4
Dyreng,  et  al.  2010. The  Effect  of  Executives on  Corporate  Tax  Avoidance . The  Accounting
Review, 85, 1163-
1189.
Hartati,  W., et  al ,.  2014. Analisis  Pengaruh
Pajak dan Mekanisme Bonus Terhadap Keputusan  Transfer  pricing:  Studi Empiris  Pada  Seluruh  Perusahaan yang Listing Di Bursa Efek Indonesia .
Simposium Nasional Akuntansi 2014.
Handayani, Desi dan Wulandari, Hesty. 2014.
Pengaruh  Kepemilikan  Pemerintah dan  Ukuran  Perusahaan  Terhadap Tarif Pajak Efektif Perusahaan . Jurnal
Akuntansi  Keuangan  dan  Bisnis.  Vol.
7, Hal. 01-10.
Hashemi Rodhian,  Zulaikha. 2013. Pengaruh
Krakteristik  Corporate  Governance
Terhadap  Effective  Tax  Rate .  Jurnal Universitas Diponegoro
Julaikah,  Nurul,  2014,  “Hampir  Semua Perusahaan Asing Akali Bayar Pajak”,
Merdeka , diakses dari
http://m.merdeka.com pada tanggal 15
April 2014
Kiswanto,  N., dan Anna Purwaningsih, 2014.
Pengaruh  Pajak,  Kepemilikan  Asing, dan  Ukuran  Perusahaan  Terhadap Transfer  Pricing  Pada  Perusahaan Manufaktur  di  BEI  Tahun  2010-2013 .
Jurnal Universitas Atma Jaya.
Machfoedz.  1994.  Pengaruh  Rasio  Keungam Terhadap Perubahan Laba. Jurnal Riset Akuntansi Indonesia.
Purwanti, Lilik. 2010. Kecakapan Managerial,
Skema  Bonus,  Managemen  Laba,  dan Kinerja  Perusahaan .  Jurnal  Aplikasi
Manajemen Vol. 8. No. 2.
Rusydi.  2013. Pengaruh  Ukuran  Perusahaan Terhadap  Aggressive  Tax  Avoidance
Di Indonesia . Jurnal Akuntansi
Multiparadigma Vol. 4 No. 2.
Sari, Diana. 2004. Transfer Pricing dan Aspek Perpajakannya. Jurnal Bisnis, Manajemen  dan  Ekonomi  Vol.6  No.2
Universitas Widyatama.
Suryatiningsih,  N.  dan  Siregar,  S.  V.  2009.
Pengaruh Skema Bonus Direksi
Terhadap  Aktivitas  Manajemen  Laba:
Studi  Empiris  Pada  BUMN  Periode Tahun  2003-2006 .  Jurnal  Simposium
Nasional  Akuntansi,  Pontianak . 23-26
Juli: 1-30.
Yuniasih, Wayan, et al ,. 2012. Pengaruh Pajak
Dan Tunneling Incentive Pada Keputusan Transfer Pricing Perusahaan  Manufaktur  Yang  Listing
Di  Bursa  Efek  Indonesia. Jurnal
Universitas Udayana.