## Analisa Kecurangan Laporan Keuangan Dengan Model Fraud Pentagon
Dengan Intellectual Capital Sebagai Mediasi Dan Manajemen Laba Sebagai

## Moderasi
Achmad Ridwan
Program Studi Akuntansi, Universitas Bina Sarana Informatika, Jakarta, Indonesia
achmad.crd@bsi.ac.id

## ABSTRAKSI
Penelitian ini bertujuan untuk memberikan bukti empiris pada fraud risk factor dalam fraud pentagon demi mendeteksi kecurangan laporan keuangan menggunakan perhitungan beneish. Penelitian ini menggunakan sampel yang terdiri dari 240  laporan  keuangan  perusahaan  pada  tahun  2017-2021  dengan  73  laporan  keuangan  perusahaan  terindikasi melakukan fraud. Teknis analisis data dalam penelitian ini menggunakan metode Partial Least Square. Hasil penelitian memberikan bukti bahwa tekanan (dengan proksi stabilitas keuangan dan ROA)  rasionalisasi, arogansi, intellectual capital ,  dan non  discretionary  accrual memiliki  pengaruh  terhadap  kecurangan  laporan  keuangan  dengan  tingkat signifikan  sementara  kapabilitas,  dan  kesempatan  (dengan  proksi ineffective  monitoring )  tidak  memiliki  pengaruh signifikan. Sementara itu, ROA ketika dimediasi oleh intellectual capital, ineffective monitoring dan kapabilitas ketika dimoderasi oleh non discretionary accrual memiliki pengaruh terhadap kecurangan laporan keuangan dengan tingkat signifikan pada perusahaan sektor infrastruktur, utilitas, dan transportasi di Indonesia yang telah listing di Bursa Efek Indonesia.
Keywords: Model Beneish, Fraud Pentagon, Kecurangan Laporan Keuangan

## ABSTRACT
This  research  is  to  obtain  empirical  evidence  fraud  risk  factor  of  fraud  pentagon  to  detect  fraudulent  financial stataments indicated by using the Beneish calculation. This research used a sample consists of 240 financial statements in 2017-2021 with 73 financial statements doing fraud. Data analysis in this research used Partial Least Square. The results  of  this  research  provide  evidence  that  pressure  (with  proxy  ROA  and  financial  stability),  rationalization, arrogance,  intellectual  capital,  and  non  discretionary  accrual  has  significant  influence  to  fraudulent  financial statement  while  opportunity  (at  proxy  ineffective  monitoring)  and  capability  don’t  have  significant  influence. Meanwhile,  ROA  was  when  mediated  with  intellectual  capital,  ineffective  monitoring  and  capability  was  when moderated with non discretionary accrual has significant  influence to fraudulent financial statement at Companies sector infrastructure, utility and transportation listed on Indonesia Stock Exchange.
Keywords: Benesih Model, Fraud Pentagon, Fraudulent Financial Statement

## 1. PENDAHULUAN
Demi  mendapatkan  kepercayaan  dari  pihak-pihak  yang berkepentingan  serta  didorong  dengan ketatnya  tekanan ekonomi  global  membuat  perusahaan  melakukan tindakan khusus, tindakan khusus ini bisa bersifat positif maupun negatif. Salah satu tindakan yang bersifat negatif adalah tindakan yang mengarah kepada kecurangan pada laporan keuangan yang disajikan baik atau bagus di mata investor, praktik yang sering digunakan yaitu teknik/metode  manajemen  laba,  karena  hal  ini  yang membuat  laporan  keuangan  tidak  menyajikan  atau memuat hal-hal sesuai kondisi kenyataannya. Fitrawansyah  (2014)  mengemukakan  bahwa  “laporan keuangan yang disajikan tidak sesuai dengan kenyataannya  atau  tidak  mewakili  kondisi  seharusnya tergolong kelompok fraud dalam laporan keuangan”.
Demi  mendapatkan  pengetahuan  mengenai fraud  risk factor dari fraud  pentagon agar  dapat  mendeteksi kecurangan dalam laporan keuangan, Peneliti menjadikan hal ini sebagai motivasi dalam penelitian serta di dalam penelitian  ini  terdapat  keunikan  tersendiri  yaitu menggunakan  perhitungan beneish dalam  tolak  ukur Perusahaan yang melakukan manajemen laba yang lebih kearah kecurangan dalam laporan keuangan. Oleh karena itu  Peneliti  mencoba  menghitung  dugaan  praktik kecurangan  dalam  laporan  keuangan  menggunakan perhitungan beneish yang ditemukan oleh Beneish (1999) dari 240 laporan keuangan di sektor infrastruktur, utilitas dan  transportasi  pada  rentang  periode  2017-2021, didapatkan hasil sebagai berikut:

## Tabel 1.  Dugaan Praktik Kecurangan Laporan
Keuangan Tahun Laporan Keuangan Dugaan Kecurangan Persentase 2017 48 10 21% 2018 48 18 38% 2019 48 15 31% 2020 48 15 31% 2021 48 15 31% Total 240 73 30%
Sumber: Data yang diolah 2021
Tabel 1 menjelaskan bahwa ada peningkatan, penurunan, maupun  perubahan  yang  cenderung  stabil  pada  tahun- tahun  terakhir  perhitungan  angka  dugaan  kecurangan laporan  keuangan.  Selain  hasil  tabel  diatas  sektor infrastruktur,  utilitas  dan  transportasi  menggunakan Standar  Akuntansi  Khusus  di  Indonesia  yang  dimana dalam pembuatan laporan keuangan pada sektor tersebut cenderung rumit dan memerlukan perhatian khusus bagi
pengguna  laporan  keuangan  khususnya  auditor.  Sesuai alasan kuantitatif pada Tabel 1 dan alasan kualitatif yaitu rumitnya  penyajian  laporan  keuangan  membuat  peneliti yakin untuk menjadikan sektor tersebut menjadi sampel penelitian.
Beberapa  penelitian  mengenai  tekanan (pressure) dilakukan menggunakan proksi Stabilitas Keuangan yang dihadapkan pada kecurangan laporan keuangan diantaranya  penelitian  Sihombing  dan  Rahardjo  (2014) menghasilkan  jika  Perusahaan  memiliki  rasio  total perubahan aset yang semakin besar maka semakin tinggi juga kecurangan dalam laporan keuangannya. Sedangkan Aprillia et al (2017) tidak menemukan adanya pengaruh atas hubungan tersebut.
Hasil penelitian Faradiza (2019) memberikan hasil bahwa ROA  memiliki  hubungan  terhadap  kecurangan  dalam laporan  keuangan  dengan  tingkat  yang  signifikan.  Serta penelitian  ini  menambahkan  beberapa  variabel  khusus yaitu  moderasi  dan  mediasi intellectual  capital dan manajemen  laba  demi  memberikan  keunikan  tersendiri dalam penelitian ini.
Serta  dalam  penelitian  Sihombing  dan  Rahardjo  (2014) memberikan bukti bahwa adanya pengaruh antara jumlah akrual  dengan  kecurangan  di  dalam  laporan  keuangan namun penelitian Aprillia et al (2017) tidak ditemukannya
pengaruh rasionalisasi terhadap kecurangan di dalam laporan keuangan.
Faktor  Kesempatan  dilakukan  menggunakan  proksi i neffective  monitoring dan  perubahan  direksi  sebagai proksi  atas  faktor  Kapabilitas  yang  telah  diteliti  oleh Manurung et al (2015) memberikan bukti bahwa adanya komisaris  independen  atau  dari  luar  perusahaan memberikan  pencegahan  kepada  perusahaan  dalam praktik  kecurangan  di  dalam  laporan  keuangan.  Lain halnya  dalam  perubahan  direksi  perusahaan,  jika perusahaan cenderung sering melakukan perubahan maka semakin tinggi indikasi adanya praktik kecurangan dalam laporan keuangan.
Faktor  Arogansi  dilakukan  dengan  proksi  banyaknya kemunculan gambar atau foto Direksi di laporan tahunan Perusahaan yang telah diteliti oleh Yusof. K et al (2015), menunjukkan bahwa jika dalam laporan tahunan terdapat banyak foto Direksi diindikasikan bahwa Direksi tersebut ingin  dikenal  oleh  masyarakat  luas  serta  memunculkan sifat angkuh dalam diri Direksi tersebut.
Oleh  karena  itu  penelitian  ini  bertujuan  untuk memberikan  analisa  pada  faktor-faktor  yang  memediasi dan  memoderasi  kecurangan  dalam  laporan  keuangan pada  Perusahaan  dalam  sektor  industri  infrastruktur,
utilitas  dan  transportasi  yang  listing  di  Bursa  Efek Indonesia.
Sedangkan  beberapa  model  di  dalam fraud telah berkembang  pesat  dalam  beberapa  dekade  ini,  dimulai dengan  model fraud  triangle oleh Donald  R.Cressey (1953)  yang  menyatakan  unsur-unsur  dalam fraud triangle yaitu  tekanan,  rasionalisasi,  dan  kesempatan. Setelah  lebih  dari  50  tahun  lamanya  barulah  ditemukan model fraud terbaru oleh  Wolfe dan Hermanson (2004) yaitu fraud  diamond dengan  menambahkan  unsur kapabilitas. Dilanjutkan 10 tahun berikutnya oleh peneliti bernama  Marks  (2012)    menambahkan  faktor  terbaru dalam model fraud yaitu unsur arogansi dan menjadikan fraud tersebut fraud  pentagon. Oleh  karena  itu  gambar dibawah  ini  menjelaskan  kelima  unsur fraud tersebut, yaitu:
Gambar 1. Model Fraud Pentagon
Marks  (2012)      menambahkan  skema  kecurangan  yang menyangkut  kegiatan  CFO  atau  CEO,  skema  ini  yang memberikan  perbedaan  sedikit  pada  model fraud sebelumnya.
AICPA  mengemukakan  bahwa  kecurangan  dalam laporan  keuangan  adalah  sebuah  tindakan  sengaja  oleh para  pihak  tertentu,  baik  kegiatan  penghilangan  fakta- fakta  maupun  data  akuntansi  itu  sendiri.  Menurut  Tim Studi Konsentrasi Pemeriksaan Akuntansi (2015) “suatu tindakan  illegal  demi  keuntungan  pribadi  atau  bisnis dengan melakukan penyembunyian, pelanggaran kepercayaan maupun tipu daya dalam laporan keuangan dapat  disebut  sebagai  kecurangan  dalam  laporan keuangan”  sedangkan  pendapat  lain  oleh  Nugraha  dan Henny  (2015)  kegiatan  kecurangan  laporan  keuangan dapat dianalogikan dengan kegiatan window dressing.
Gambar 2. Model Penelitian Empirik
Keterangan gambar: X1 : Stabilitas Keuangan X2 : ROA X3 : Rasionalisasi X4 : Ineffective Monitoring X5 : Kapabilitas X6 : Arogansi Z : Intellectual Capital M : Non Discretionary Accrual Y : Kecurangan Dalam Laporan Keuangan Berdasarkan model penelitian empirik diatas pengembangan hipotesis penelitian, berikut ini :
H1: Adanya hubungan antara Stabilitas keuangan dengan kecurangan dalam laporan keuangan.
H2:  Adanya  hubungan  antara  ROA  dengan  kecurangan dalam laporan keuangan.
H3:  Adanya  hubungan  antara  Rasionalisasi  dengan kecurangan dalam laporan keuangan.
H4:  Adanya  hubungan  antara Ineffective  Monitoring dengan kecurangan dalam laporan keuangan.
H5:  Adanya  hubungan  antara  Kapabilitas  dengan kecurangan dalam laporan keuangan.
H6:  Adanya  hubungan  antara  Arogansi  dengan kecurangan dalam laporan keuangan.
H7: Adanya hubungan antara Intellectual Capital dengan kecurangan dalam laporan keuangan.
H8: Adanya hubungan antara Non Discretionary Accrual dengan kecurangan dalam laporan keuangan.
H9: Adanya hubungan antara Stabilitas keuangan dengan kecurangan dalam laporan keuangan yang dimediasi oleh Intellectual Capital .
H10: Adanya hubungan antara ROA dengan kecurangan dalam laporan keuangan yang dimediasi oleh Intellectual Capital .
H11:  Adanya  hubungan  antara  Rasionalisasi  dengan kecurangan dalam laporan keuangan yang dimediasi oleh Intellectual Capital .
H12:  Adanya  hubungan  antara Ineffective  Monitoring dengan  kecurangan  dalam  laporan  keuangan  yang dimoderasi oleh Non Discretionary Accrual .
H13:  Adanya  hubungan  antara  Kapabilitas  dengan kecurangan  dalam  laporan  keuangan  yang  dimoderasi oleh Non Discretionary Accrual .
H14:  Adanya  hubungan  antara  Arogansi  dengan kecurangan  dalam  laporan  keuangan  yang  dimoderasi oleh Non Discretionary Accrual .

## 2. METODE PENELITIAN
Variabel Penelitian dan Operasionalisasi Variabel Variabel Dependen
Peneliti  menggunakan  perhitungan beneish sebagai variable  dependen.  Perhitungan  ini  memiliki  kriteria yaitu,  jika  hasil  perhitungan  menunjukkan  nilai  lebih besar  dari  -2,22  maka  dapat  disimpulkan  bahwa perusahaan  terindikasi  melakukan  kecurangan  dalam laporan keuangan, hal ini dikemukakan oleh Warshavsky (2012).

## Variabel Independen Stabilitas Keuangan
Proksi dalam penentuan Stabilitas Keuangan adalah rasio perubahan  Jumlah  Aset  tahun  n  dengan  tahun  n-1 terhadap Jumlah Aset tahun n-1

## Target Keuangan
Proksi  dalam  penentuan  Target  Keuangan  adalah menggunakan rumus perhitungan ROA
Rasionalisasi Proksi dalam penentuan Rasionalisasi adalah menggunakan rumus Perubahan Aset Lancar - Perubahan Kas - Perubahan Kewajiban Lancar + Perubahan Utang J. Pendek  -  Beban  Depresiasi/Amortisasi  -  Pajak Penghasilan yang Ditangguhkan + Modal

## Ineffective Monitoring
Proksi  dalam  penentuan ineffective  monitoring dengan menggunakan  jumlah  rasio  adanya  dewan  komisaris independen,  hal  ini  didasarkan  bahwa  pengendalian internal  yang  baik  dapat  mencegah  kecurangan  dalam laporan keuangan, tentunya pengendalian internal wajib didukung oleh komisaris yang jujur dan tidak terikat atau terpengaruh  oleh  internal  perusahaan  yaitu  komisaris independen.

## Kapabilitas
Proksi dalam penentuan Kapabilitas dengan menggunakan  ada  atau  tidaknya  perubahan  direksi
selama  2  tahun  laporan  keuangan  dikarenakan  Direksi adalah  posisi  tertinggi  di  dalam  internal  Perusahaan, ketika masa jabatan Direksi tersebut akan habis biasanya diikuti  dengan  penghapusan  aset  yang  besar  atau manajemen  laba  demi  meningkatkan  performa  Direksi agar dapat mendapatkan bonus yang besar diakhir masa jabatannya,  jadi  jika  Perusahaan  cenderung  sering melakukan pergantian Direksi maka ada indikasi terjadi kecurangan dalam laporan keuangan.

## Arogansi
Proksi dalam penentuan Arogansi dengan menggunakan data  yaitu  jumlah  gambar  atau  foto  dari  Direksi  yang ditampilkan  dalam  annual  report,  hal  ini  dikarenakan sikap  sombong  dan  angkuh  pada  diri  Direksi  dapat menimbulkan  sifat  bahwa  dirinya  mampu  melakukan kecurangan  dalam  laporan  keuangan  sehingga  Direksi tersebut  dapat  menembus  hal-hal  yang  illegal  di Perusahaan  seperti  mengabaikan  internal  kontrol  yang telah dibuat Perusahaan.

## Variabel Medasi

## Intellectual Capital
Proksi  dalam  penentuan Intellectual  capital adalah menggunakan  rumus  rasio  Biaya  Karyawan  terhadap nilai tambah organisasi.

## Variabel Moderasi Manajemen Laba
Proksi  dalam  penentuan  Manajemen  Laba  adalah menggunakan rumus nilai Non Discretionary Accrual. Maka  operasionalisasi  variabel  dalam  penelitian  ini tergambar dalam tabel 2 berikut ini:
Tabel 2. Definisi Operasionalisasi Variabel
No Variabel Penelitian Pengukuran Skala 1. Kecurangan laporan keuangan (Y) Benesih m-score Nominal 2. Stabilitas keuangan (X1) Total  Aset  n-  Total Aset n-1 x 100% Total Aset n Rasio 3. ROA (X2) Net  Income  before Extraordinary Item Jumlah Aset Rasio 4. Rasionalisasi (X3) Jumlah Akrual Nominal 5. Ineffective monitoring (X4) Komisaris  Independen dibandingkan  dengan Jumlah Dewa Komisaris. Rasio 6. Kapabilitas (X5) Jika terdapat pergantian direksi dalam 2 tahun periode pelaporan  dianggap  1,
Nominal
jika  sebaliknya  maka 0. 7. Arogansi (X6) Banyaknya  foto  atau gambar  Direksi  yang muncul  dalam  laporan tahunan Perusahaan selama periode penelitian. Nominal 8. VAHU (Z) Value  Added/Human Capital. Rasio 9. NDA (M) Non discretionary accrual. Nominal

## Populasi dan Sampel
Penelitian  ini  menggunakan  populasi  yaitu  perusahaan yang  berada  di  sektor  infratruktur,  utilitas  dan transportasi  selama  tahun  2017-2021  yang  tercatat  di Bursa  Efek  Indonesia.  Metode  sample  dalam  penelitian ini  adalah  menggunakan Purposive  Sampling dimana sample  ini  harus  memenuhi  beberapa  kriteria  yaitu,  (1) dalam  rentang  kurun  waktu  tersebut  perusahaan  wajib terdaftar di Bursa Efek Indonesia; (2) sesuai standar BEI yaitu perusahaan wajib diaudit oleh auditor independen; (3)  Perusahaan akan diklasifikasikan dengan nilai 1 pada perusahaan yang mendapatkan skor beneish diatas -2.22 dan diklasifikan 0 pada perusahaan sebaliknya.
Hasil  dari  populasi  dapat  disimpulkan  bahwa  sampel yang  diambil  selama  tahun  2017-2021  tercatat  di  BEI sebanyak 300 laporan keuangan, dari keseluruhan sampel hanya  240  laporan  keuangan  perusahaan  yang  telah memenuhi ke-3 kriteria sampel penelitian selama periode 2017-2021.

## Metode Analisis
Metode  analisis  data  menggunakan Structural  Equation Modeling atau SEM dengan alat uji warp PLS 5.0, metode ini digunakan dengan melihat kerangka pemikiran teoritis yang  telah  dijelaskan  serta  sampel  dalam  penelitian sesuai  pendapat  Waluyo  (2018)  bahwa  jika  pengujian yang  dilakukan  terdiri  dari  serangkaian  hubungan  yang relatif  rumit  dan  simultan  maka  metode  SEM  dapat digunakan dikarenakan terdiri dari teknik-teknik statistik.

## 3. HASIL DAN PEMBAHASAN

## Statistik Deskriptif
Dalam tabel 3 akan menampilkan hasil statistik deskriptif masing-masing variabel dari 240 sampel penelitian,  terdiri  dari  (stabilitas  keuangan,  ROA, rasionalisasi, ineffective monitoring, kapabilitas, arogansi, intellectual  capital, dan non  discretionary accrual ).
Tabel 3 Hasil Penelitian (Statistik Deskriptif)
Sumber : Data yang diolah, 2021
Variabel  stabilitas  keuangan  dengan  nilai  minimum  - 9.239, nilai maksimum 1.849, nilai mean -0.042 dan nilai standar  deviasi  0.512,  mengindikasikan  bahwa  terdapat
4.2% perusahaan tidak memiliki stabilitas keuangan yang baik  dan  berpotensi  untuk  memanipulasi  laporan keuangan.
N Min Max Mean
Std. Deviation Skew. E.Kurtosis Y 240 - 0.660 1.509  0.304 0.461 0.851 -1.275 X1 240 - 9.239 1.849  -0.042 0.512 -5.609 4.4301 X2 240 - 9.486 6.019  -0.050 0.372 -4.059 4.2599 X3 240 - 5.911 0.945 - 0.2162 0.2371 -3.743 1.4975 X4 240 - 1.777 4.227  0.413 0.139 1.950 5.146 X5 240 - 0.370 2.692  0.121 0.327 2.327 3.413 X6 240 - 1.126 8.699  0.413 0.562 3.496 2.2980 Z 240 - 9.692 2.112  -0.625 1.2519 -6.117 4.8455 M 240 - 1.849 4.942  -0.026 0.015 1.137 1.848
Variabel  ROA  dengan  nilai  minimum  -9.468,  nilai maksimum  6.019,  nilai  mean  -0.050  dan  nilai  standar deviasi  0.372,  mengindikasikan  bahwa  terdapat  5% perusahaan  yang  menyajikan  laba  besar  cenderung berpotensi memanipulasi laporan keuangan. Variabel rasionalisasi dengan nilai minimum -5.911, nilai maksimum  0.945,  nilai  mean  -0.2162  dan  nilai  standar deviasi  0.2371,  mengindikasikan  bahwa  terdapat  21% perusahaan  terindikasi  memiliki  rasionalisasi  laporan keuangan yang cenderung mengarah kepada manipulasi laporan keuangan.
Variabel ineffective monitoring dengan nilai minimum - 1.777, nilai maksimum 4.227, nilai mean 0.413 dan nilai standar  deviasi  0.139,  mengindikasikan  bahwa  terdapat 41% perusahaan yang memiliki komite audit independen lebih  kecil  dibandingkan  komite  audit  itu  sendiri, kurangnya  pengawasan  oleh  pihak  independen  dapat memicu tindakan kecurangan laporan keuangan.
Variabel kapabilitas dengan nilai minimum -0.370, nilai maksimum  2.692,  nilai  mean  0.121  dan  nilai  standar deviasi  0.327,  mengindikasikan  bahwa  terdapat  12% perusahaan yang melakukan pergantian direksi selama 2 tahun  periode  laporan  keuangan,  kegiatan  pergantian direksi  ini  dapat  memicu  motif  untuk  memanipulasi laporan keuangan.
Variabel  arogansi  dengan  nilai  minimum  -1.126,  nilai maksimum  8.699,  nilai  mean  0.413  dan  nilai  standar deviasi  0.562,  mengindikasikan  bahwa  terdapat  41% frekuensi  foto  CEO  yang  muncul  pada  laporan  tahunan perusahaan,  bahwasanya  sebanyak  41%  CEO  tersebut cenderung  memenuhi  kriteria  arogansi,  CEO  yang cenderung  arogansi  akan  memiliki  potensi  lebih  besar untuk melakukan tindakan kecurangan laporan keuangan.
Variabel intellectual  capital dengan  nilai  minimum  - 9.692, nilai maksimum 2.112, nilai mean -0.625 dan nilai standar deviasi 1.2519, mengindikasikan bahwa terdapat 62% perusahaan yang memiliki nilai penerimaan maupun beban karyawan yang terlalu besar atau terlalu kecil, hal ini dapat memicu tindakan kecurangan laporan keuangan.
Variabel non  discretionary  accrual dengan  nilai minimum  -1.849,  nilai  maksimum  4.942,  nilai  mean  - 0.026  dan  nilai  standar  deviasi  0.015,  mengindikasikan bahwa  terdapat  2.6%  perusahaan  yang  berpotensi melakukan tindakan manajemen laba ( non discretionary accrual )  dan  berpotensi  kepada  kecurangan  laporan keuangan.

## Hasil Pengujian Full Model
Setelah  dilakukan  pengujian  statistik  deskriptif,  maka akan  dilakukan  pengujian full  modes  testing ,  hasil  uji akan dijelaskan dalam tabel 4, yaitu : Tabel 4. Hasil Uji Full
Model
Sumber: Data yang diolah 2021 Hipotesis Path Effect Coefficient P-Value General SEM Analysis Result H1 X1 → Y Direct 0.153 0.008 • Average Path Coeffecient : 0.155 • Average R-
Squared: 0.330
• Tenenhaus GoF: 0.569 H2 X2 → Y Direct 0.161 0.005 H3 X3 → Y Direct 0.105 0.049 H4 X4 → Y Direct 0.024 0.354 H5 X5 → Y Direct 0.049 0.224 H6 X6 → Y Direct -0.086 0.088 H7 Z → Y Direct -0.168 0.004 H8 M → Y Direct 0.326 <0.001 H9 X1 → Z → Y Indirect 0.020 0.333 H10 X2 → Z → Y Indirect -0.119 0.004 H11 X3 → Z → Y Indirect -0.007 0.441 H12 X4*M → Y Direct -0.089 0.082 H13 X5*M → Y Direct 0.129 0.021 H14 X6*M → Y Direct 0.016 0.404
Hasil  dari  tabel  4  menunjukkan  bahwa  nilai  r-square sebesar  0.330,  hal  ini  dapat  disimpulkan  variabilitas kecurangan  laporan  keuangan  yang  dapat  dijelaskan oleh stabilitas keuangan, ROA, rasionalisasi, ineffective monitoring ,  kapabilitas,  arogansi,  serta  mediasi intellectual  capital dan  moderasi non  discretionary accrual sebesar 33%. Sesuai pendapat Ghazali, (2019) bahwa jika r-square 0.33 <= masuk kategori moderate .
Dari hasil GOF dengan nilai 0.569 dapat disimpulkan bahwa  Model  struktural  yang  sudah  melalui  uji determinasi  dan  telah  memiliki  kelayakan  model ( goodness  of  fit )  lalu  selanjutnya  dapat  dilakukan pengujian hipotesis dengan tingkat signifikansi sebesar 10% (jika p-value lebih kecil dari 10% maka memiliki pengaruh).
Pengujian  hipotesis  pertama,  kedua,  dan  ketiga memiliki  nilai  koefisian  sebesar  0.153,  0.161,  dan 0.105  dan  signifikansi p-value sebesar  0.8%,  0.5%, 4,9%, dapat disimpulkan bahwa H1, H2, H3 memiliki pengaruh terhadap kecurangan dalam laporan keuangan (stabilitas keuangan, ROA, rasionalisasi).
Hasil  memberikan  bukti  bahwa  perusahaan  dengan stabilitas  keuangan  yang  buruk  akan  mencoba melakukan manipulasi laporan keuangan demi menarik minat  pihak  eksternal  dan  metode fair  value ataupun kapitalisasi  aset  bisa  menjadi  jalan  keluar  bagi perusahaan  agar  seolah-olah  telah  tercapai  target finansialnya.  Serta  Perusahaan  yang  melaporkan  laba yang  besar  terindikasi  melakukan  kecurangan  dalam laporan keuangan dibandingkan yang melaporkan laba kecil dikarenakan laba yang besar cenderung didorong adanya target keuangan yang tinggi agar dimata publik perusahaan  tersebut  terlihat  baik.  Oleh  karena  itu, akrual  juga  dapat  ambil  andil  dalam  pengambilan keputusan  yang  dilakukan  manajemen  dan  wawasan terhadap  adanya  rasionalisasi  pada  laporan  keuangan, dikarenakan jika terdapat nilai akrual yang tidak wajar para pihak wajib mempertanyakan apakah nilai akrual tersebut  telah  sesuai  dengan  Standar  Akuntansi  di Indonesia atau belum.
Pengujian  hipotesis  keenam,  ketujuh,  dan  kedelapan memiliki  nilai  koefisian  sebesar  0.086,  -0.168,  dan 0.326  dan  signifikansi p-value sebesar  0.88%,  0.4%, <0.1%, dapat disimpulkan bahwa H6, H7, H8 memiliki pengaruh terhadap kecurangan dalam laporan keuangan (arogansi, intellectual capital , non discretionary accrual ).
Hasil  penelitian  ini  membuktikan  bahwa  sifat  arogan merupakan  salah  satu  elemen  yang  terkandung  dalam fraud  pentagon ,  dengan  arogansi  tersebut  CEO cenderung  memiliki power /superioritas  dan  dianggap tidak  tersentuh  pengendalian internal  atau  tidak  dapat diberlakukan  secara  pribadi  yang  pada  akhirnya  sifat ini  yang  lebih  cenderung  kepada  tindakan  manipulasi laporan keuangan. Tentu dalam memanipulasi laporan keuangan  perusahaan  perlu  beberapa  metode  dalam
melakukan  tindakan  kecurangannya  yaitu  dapat menggunakan  metode intellectual  capital dimana perusahaan  mencoba  memanipulasi  unsur  nilai penerimaan perusahaan maupun beban karyawan.
Metode  lain  yaitu  dengan  metode non  discretionary accrual atau  teknik  manajemen  laba  dimana  arus  kas operasi  abnormal  rendah  dan biaya  diskresi  abnormal rendah dapat berpengaruh terhadap kecurangan laporan keuangan.
Pengujian  hipotesis  selanjutnya  adalah  pengujian melalui  variabel  mediasi  ataupun  moderasi  terhadap variabel  dependen  yaitu  pengujian  pada  hipotesis kesepuluh, hipotesis keduabelas, hipotesis ketigabelas. Hasil  pada  hipotesis  tersebut  menghasilkan  nilai koefisien  jalur  masing-masing  sebesar  -0.119,  -0.089, dan  0.129  serta  menghasilkan  nilai p-value masing- masing  sebesar  0.004,  0.082,  dan  0.021,  ini membuktikan  bahwa  hipotesis  kesepuluh  (H10), hipotesis  keduabelas  (H12),  dan  hipotesis  ketigabelas (H13)  semuanya  diterima  dikarenakan  nilai p-value tersebut  <0.1.  Dapat  disimpulkan  bahwa  terdapat pengaruh  antara  ROA  terhadap  kecurangan  laporan keuangan dengan intellectual capital sebagai mediasi, ineffective  monitoring terhadap  kecurangan  laporan keuangan  dengan non  discretionary  accrual sebagai moderasi,  serta  kapabilitas terhadap  kecurangan laporan  keuangan  dengan non  discretionary  accrual sebagai moderasi.
Hasil  penelitian  ini  memberikan  bukti  bahwa  secara umum  perusahaan  yang  menyajikan  laba  yang  besar cenderung  melakukan  praktik  kecurangan  laporan keuangan  salah  satunya  adalah  dengan  menggunakan metode
intellectual
capital yaitu memanfaatkan/memanipulasi  penerimaan  perusahaan ataupun beban karyawan.
Tentu hasil ini juga memberikan beberapa bukti bahwa teknik  manajemen  laba  adalah  metode  yang  umum dilakukan  oleh  perusahaan  untuk  memanipulasi laporan keuangan, teknik ini cenderung dilakukan pada perusahaan yang memiliki latar belakang pengawasan rendah  terbukti  dengan  minimnya  pengawasan komisaris  independen  serta  terdapat  pula  pada perusahaan  yang  cenderung  sering  melakukan penggantian  direksi  dikarenakan  pergantian  direksi dapat dijadikan upaya perusahaan untuk menyingkirkan  direksi  yang  dianggap  mengetahui kegiatan  perusahaan  dalam  memanfaatkan  nilai non discretionary accrual sebagai praktik manajemen laba.
Sisanya  pada  pengujian  hipotesis  keempat,  kelima, kesembilan,  kesebelas,  dan  keempatbelas  memiliki nilai  koefisien  jalur  masing-masing  sebesar  0.024, 0.049, 0.020, -0.007, dan 0.016 serta memiliki nilai p- value masing-masing  sebesar  0.354,  0.224,  0.333, 0.441,  dan  0.404,  ini  membuktikan  bahwa  hipotesis keempat  (H4),  hipotesis  kelima  (H5),  hipotesis kesembilan  (H9),  hipotesis  kesebelas  (H11),  dan
hipotesis  keempatbelas  (H14)  semuanya  ditolak dikarenakan  nilai p-value tersebut  >0.1.  Dapat disimpulkan  bahwa  tidak  terdapat  pengaruh  antara ineffective  monitoring terhadap  kecurangan  laporan keuangan,  kapabilitas terhadap  kecurangan  laporan keuangan,  stabilitas  keuangan terhadap  kecurangan laporan  keuangan  dengan intellectual  capital sebagai mediasi,  rasionalisasi terhadap  kecurangan  laporan keuangan dengan intellectual capital sebagai mediasi, arogansi terhadap  kecurangan  laporan  keuangan dengan non discretionary accrual sebagai moderasi.

## 4. KESIMPULAN DAN SARAN
Penelitian ini menyimpulkan bahwa stabilitas keuangan,  ROA,  rasionalisasi,  arogansi, intellectual capital, non discretionary accrual memiliki hubungan dengan  kecurangan  dalam  laporan  keuangan,  serta ROA  yang  dimediasi  oleh intellectual  capital dan ineffective  monitoring yang  dimoderasi  oleh non discretionary  accrual memiliki  hubungan  dengan kecurangan dalam laporan keuangan. Namun variabel lainnya  tidak  memiliki  hubungan  dengan  kecurangan dalam laporan keuangan.
Penelitian ini memiliki keterbatasan yaitu sampel yang digunakan  tidak  mencakup  semua  perusahaan  yang listing di BEI, dan juga rentang waktu yang digunakan masih  terbilang  pendek  hanya  5  tahun  saja,  serta penelitian  ini  hanya  menggunakan  metode  kuantitatif dan  formula  dalam  mendeteksi  kecurangan  dalam laporan  keuangan  hanya  menggunakan  perhitungan beneish.
Tentu saran untuk peneliti selanjutnya diharapkan agar dapat memperluas area populasi dan sampel penelitian dengan  menyertakan  semua  emiten  yang  terdaftar  di BEI dan menambahkan rentang waktu periode sampel agar tercipta hasil yang lebih dalam, akurat, dan tepat mengenai kecurangan laporan keuangan.
Diharapkan  dapat  menggabungkan  metode  penelitian kualitatif dalam meneliti kecurangan laporan keuangan, agar  efek  bias  statistik  dalam  pengukuran  kuantitatif dapat  tertutupi  oleh  pengukuran  kualitatif  terutama pada variabel capability dan rationalization .

## REFERENSI
Aprilia, A. (2018). Analisis Pengaruh Fraud Pentagon
Terhadap  Kecurangan  Laporan  Keuangan Menggunakan Beneish Model Pada Perusahaan Yang Menerapkan Asean Corporate Governance Scorecard. Jurnal ASET (Akuntansi Riset) , 9 (1), 101. https://doi.org/10.17509/jaset.v9i1.5259
Aprillia, A., Cicilia, O., & Pertiwi Sergius, R. (2017). the  Effectiveness  of  Fraud  Triangle  on Detecting  Fraudulent  Financial  Statement: Using  Beneish  Model  and  the  Case  of  Special
Companies. Jurnal  Riset  Akuntansi  Dan
Keuangan , 3 (3), 786. https://doi.org/10.17509/jrak.v3i3.6621
Beneish,  M.  D.  (1999).  The  Detection  of  Earnings Manipulation. Financial  Analysts  Journal . https://doi.org/10.2469/faj.v55.n5.2296
Faradiza,  S.  A.  (2019).  FRAUD  PENTAGON  DAN KECURANGAN  LAPORAN  KEUANGAN. EkBis: Jurnal Ekonomi Dan Bisnis .
Fitrawansyah.  (2014). Fraud  &  Auditing .  Bumi Aksara.
Ghazali,  I.  (2019). Konsep,  Teknik,  dan  Aplikasi Menggunakan  Program  SmartPLS  3.0  untuk Penelitian Empiris . Universitas Diponegoro.
Manurung, T.H., D., & Hardika, L. (2015). Analysis of
factors
that
influence    financial    statement    fraud    in theperspective frauddiamond:   Empirical   Stud y  on  banking  companies listed on theIndonesi a StokExchange year
2012-2014.
Proceeding   of   International  Conference  on Accounting Studies ICAS201 .
Marks,  J.  (2012). The  Mind  Behind  The  Fraudsters Crime:  Key  Behavioral  And  Environmental Elements.Crowe Howarth LLP (Presentation).
Nugraha, N. D. A., & Henny, D. (2015). Pendeteksian Laporan  Keuangan  Melalui  Faktor  Resiko, Tekanan  dan  Peluang  (Berdasarkan  Press Release OJK 2008-2012). E-Journal Akuntansi Trisakti , 2 (1), 29–48.
Nurhayati,  S.  (2018).  Analisa  Pengaruh  Intellectual Capital  Terhadap  Kinerja  Pasar  Dan  Kinerja Keuangan  Pada  Perusahaan  Lq45  Yang Terdaftar  Di  Bursa  Efek  Indonesia  Periode Tahun  2010-2013. Jurnal  ASET  (Akuntansi
Riset) , 9 (1), 133. https://doi.org/10.17509/jaset.v9i1.5260
Sihombing, K. S., & Rahardjo, S. N. (2014). Ananlisis
Fraud  Diamond  Dalam  Mendeteksi  Financial Statement Fraud: Studi Empiris Pada Perusahaan  Manufaktur  Yang  Terdaftar  di Bursa Efek Indonesia (BEI) Tahun 2010-2012. Diponegoro Journal of Accounting , 03 (2), 1–12.
Tim  Studi  Konsentrasi  Pemeriksaan  Akuntansi (Auditor Forensik). (2015). Kasus Pencegahan, Pendeteksian  Fraud  Dan  Penelusuran  Aktiva . FE Universitas Trisakti Program Studi Magister Akuntansi.
Waluyo, M. (2018). Panduan dan Aplikasi Struktural Equation  Modelling  untuk  Aplikasi  Model
dalam  Penelitian  Teknik  Industri,  Psikologi, Sosial dan Manajemen . PT Indeks.
Warshavsky, M. (2012). Analyzing Earnings Quality as  a  Financial  Forensic  Tool. Financial Valuation  and  Litigation  Expert  Journal ,
39 (39), 16–20.
Wolfe, D. T., & Hermanson, D. R. (2004). The Fraud Diamond :  Considering  the  Four  Elements  of
Fraud. CPA Journal . https://doi.org/DOI:
Wulandari,  D.  R.  (2016). Analisis  Fraud  Triangle, Manajemen  Laba,  Asimetri  Informasi  dan Spesialisasi Auditor Terhadap Financial Statement Fraud .
Yusof.  K.,  M.,  Ahmad  Khair  A.H.,  &  Simon,  J. (2015).  Fraudulent  Financial  Reporting:  An Application  of  Fraud  Models  to  Malaysian Public Listed Companies. Macrotheme Review . https://doi.org/10.1353/jda.2014.0042