INNOVATIVE: Journal Of Social Science Research Volume 3 Nomor 5 Tahun 2023 Page 6780-6789 E-ISSN 2807-4238 and P-ISSN 2807-4246
Website: https://j-innovative.org/index.php/Innovative
Pengaruh Kepemilikan Institusional, Kepemilikan Keluarga, dan Thin Capitalization Terhadap Penghindaran Pajak  Perusahaan Manufaktur Periode 2019-2022
Aprine Marbun 1 ✉ , Marthinus Ismail 2
Fakultas Ekonomi, Universitas Advent Indonesia Email: aprinemarbun191@gmail.com 1 ✉

## Abstrak
Studi ini menguji interaksi antara berbagai jenis struktur kepemilikan (termasuk kepemilikan keluarga, kepemilikan institusional, dan kapitalisasi tipis) dan penghindaran pajak. Penelitian ini menggunakan sampel perusahaan manufaktur yang terdaftar di BEI antara tahun 2019-2022. Metode pengambilan sampel acak yang baik secara statistik digunakan untuk memilih 30 bisnis. Merupakan data sekunder yang dikumpulkan dengan menggunakan teknik BEI. Data dalam penelitian ini dilakukan beberapa uji statistik antara lain uji normalitas, regresi linier berganda, uji t, uji f, dan koefisien determinasi. Hasil penelitian kepemilikan institusional berpengaruh signifikan dan positif terhadap penghindaran pajak. Penghindaran  pajak  secara  signifikan  dan  positif  memperburuk  kepemilikan  keluarga.Thin capitalization secara signifikan menurunkan penghindaran pajak. Selain itu, penghindaran pajak juga dipengaruhi  secara  signifikan  oleh  gabungan  antara  thin  capitalization,  kepemilikan  keluarga,  dan kepemilikan institusional.
Kata Kunci : Kepemilikan Institusional, Kepemilikan Keluarga, Thin capitalization.
Abstract
This study examines the interplay between different types of ownership structures (including family ownership, institutional ownership, and thin capitalization) and tax avoidance. This study uses a sample of  manufacturing  firms  listed  on  the  Indonesia  Stock  Exchange  between  the  years  2019-2022.  A statistically sound random sampling method was used to choose 30 businesses. It is secondary data gathered with the use of the BEI technique. The data in this study were subjected to several statistical tests, including checks for normality, multiple linear regression, the t test, the f test, and the coefficient of  determination.  The  findings  of  this  study  show  that  institutional  ownership  significantly  and favorably affects tax evasion. Family ownership greatly and favorably influences tax avoidance. Tax evasion is considerably decreased by thin capitalization. In addition, the interaction between capital ownership, family ownership, and institutional ownership has a considerable impact on tax evasion. Keywords: Thin capitalization, family ownership, and institutional ownership.

## PENDAHULUAN
Indonesia adalah negara berkembang di Asia yang menggunakan pendapatan pajak sebagai indikator ekonomi utama. Meskipun demikian, ada kalanya anggaran negara harus meningkat setiap tahunnya. Pemerintah, Direktorat Jenderal Pajak meyakini dalam situasi seperti ini, sumbangan dari wajib pajak akan dapat memenuhi kewajiban perpajakannya sesuai dengan hukum Indonesia. Karena pajak menyumbang sebagian besar pendanaan suatu negara, yang dimulai dari pembangunan infrastruktur dan pengeluaran lainnya, pajak mempunyai dampak positif yang signifikan terhadap pertumbuhan suatu negara (Setiawan & Agustina, 2018).
Negara menerima kontribusi pajak  penghasilan dari  berbagai  kalangan, termasuk dunia  usaha.  Membayar  pajak  penghasilan  ini  dapat  dianggap  sebagai  biaya  bagi perusahaan dan pemilik bisnis karena hal ini melibatkan pemindahan uang dari perusahaan (khususnya  pemilik)  ke  negara.  Dengan  demikian  diasumsikan  bahwa  pemilik  bisnis menyukai tindakan penghindaran pajak yang agresif dari manajemen (Astuti & Aryani, 2016).
Peran  pajak  dianggap  sebagai  situasi  yang  merugikan  dan  melemahkan  operasi bisnis,  sehingga  banyak  bisnis  lain  dan  jenis  organisasi  lainnya  kini  mempertimbangkan untuk terlibat dalam penghindaran pajak. "Penghindaran pajak" mengacu pada pengabaian yang  disengaja,  atau  manipulasi  yang  disengaja  terhadap,  peraturan  dan  regulasi perpajakan untuk menurunkan kewajiban pajaknya. Untuk memaksimalkan pengumpulan pajak, pemerintah di seluruh dunia harus menghadapi sejumlah hambatan, salah satunya adalah penghindaran pajak (Selistiaweni et al., 2020).
Selain Indonesia, ada beberapa negara lain yang melakukan praktik penghindaran pajak. Tax Justice Network dan  Kompas (2020) memperkirakan bahwa penggelapan pajak
menyebabkan Indonesia kehilangan pendapatan hingga $4,86 miliar setiap tahunnya. Wajib pajak perorangan bertanggung jawab atas sisanya sebesar 78,83 juta USD (sekitar Rp 1,1 triliun). Pada tahun 2020, Kompas. Estimasi Kerugian RI Akibat Penghindaran Pajak Rp 68,7 Triliun (Sukmana, 2020).
Bahaya  yang  terkait  dengan  operasi  penghindaran  pajak  bagi  bisnis  mungkin termasuk  denda  dan  hilangnya  reputasi  perusahaan  di  masyarakat.  Rendahnya  jumlah utang pajak yang mempengaruhi kuantitas pendapatan  perusahaan  seringkali dianggap menjadikan  risiko  tersebut  tidak  sebanding  dengan  keuntungan  yang  diperoleh perusahaan.  Oleh  karena  itu,  hal  ini  memotivasi  dunia  usaha  untuk  melakukan penghindaran pajak. (Setiawan & Agustina, 2018).
Ada banyak faktor yang dapat membuat wajib pajak mencoba menghindari pembayaran pajak,    diantaranya  adalah  kepemilikan  keluarga  (Subagiastra  et  al.,  2017),  kepemilikan institusional (Arianandini & Ramantha, 2018), Thin capitalization (Sarif & Surachman, 2022), dan faktor lainnya.
Selain  porsi  kepemilikan  yang  dimiliki  oleh  institusi,  jumlah  kepemilikan  keluarga secara  langsung  berhubungan  dengan  keputusan  yang  diambil  untuk  melakukan penghindaran pajak. Menurut Oktavia & Hananto (2018) Ungkapan “kepemilikan keluarga” dalam  konteks  badan  usaha  mengacu  pada  skenario  di  mana  sebuah  keluarga mengendalikan strategi perusahaan dan memiliki lebih dari 20% struktur permodalan. Salah satu cara untuk mengetahui apakah suatu bisnis merupakan “Perusahaan Keluarga” atau bukan adalah dengan memeriksa dewan direksinya untuk melihat berapa banyak anggota yang terkait dengan pendiri perusahaan tersebut. Subagiastra et al., (2017) penghindaran pajak dapat juga terjadi oleh karena kepemilikan keluarga. Hal ini didasari oleh pengertian bahwa semakin tinggi kepemilikan keluarga maka semakin perusahaan menghindari pajak.
Kepemilikan institusional adalah elemen lain yang dapat digunakan sebagai sarana penghindaran  pajak.  Tidak  mungkin  memisahkan  dampak  kepemilikan  institusional  dari keputusan  perusahaan  untuk  menghindari  pajak.  Kepemilikan  institusional,  yang didefinisikan  sebagai  kepemilikan  saham  oleh  organisasi  di  luar  korporasi  seperti  bank, pemerintah,  perusahaan  investasi,  dan  investor  asing,  mungkin  menjadi  penyebab menurunnya penghindaran pajak (Putri & Putra, 2017).
Thin capitalization mengacu pada praktik menciptakan struktur modal perusahaan dengan  proporsi  hutang  yang  besar  dan  ekuitas  yang  sedikit.  Suatu  bisnis  dapat mengecualikan  biaya  bunga  dari  penghasilan  kena  pajaknya.  Berkurangnya  potensi penerimaan pajak negara merupakan konsekuensi makro dari pengurangan yang terjadi di negara tersebut  Salwah & Herianti (2019). Menurut  Jumailah (2020) penghindaran pajak
dapat juga terjadi oleh karena thin capitalization. Hal ini didasari oleh hasil penelitiannya bahwa semakin tinggi thin capitalization maka semakin perusahaan menghindari pajak.
Oktavia & Hananto (2018) menyatakan bahwa memiliki dewan eksekutif sebagai bagian dari  struktur  organisasi  dapat  membantu  meningkatkan  kontrol  terhadap  perusahaan. Mengelola pajak pada umumnya membutuhkan kehati-hatian ekstra. Sejauh mana bisnis keluarga  menghindari  pembayaran  pajak  mungkin  lebih  tinggi  atau  lebih  rendah dibandingkan bisnis non-keluarga, bergantung pada pendapatan dan kerugiannya, serta jumlah kepemilikan yang dimiliki oleh anggota keluarga. (Wijayani, 2016).
Rumusan masalah yang dapat dipilih berdasarkan uraian masalah di atas adalah 1. Apakah  penghindaran  pajak  perusahaan  manufaktur  berubah  sebagai  akibat  dari kepemilikan institusional? 2. Apakah kepemilikan keluarga berdampak pada penghindaran pajak  perusahaan  manufaktur?  3.  Apakah  penghindaran  pajak  perusahaan  manufaktur dipengaruhi oleh thin capitalization? 4. Apakah thin capitalization, kepemilikan keluarga, dan  kepemilikan  institusional  berpengaruh  pada  penghindaran  pajak  perusahaan manufaktur.

## METODE PENELITIAN
Karena  memungkinkan  ditampilkannya  data  dalam  bentuk  angka-angka  yang menggambarkan keterkaitan antara masing-masing variabel yang diteliti, maka penelitian kuantitatif dipilih untuk penelitian ini. Data sekunder yakni salah satu jenis informasi yang digunakan peneliti untuk mengisi kekosongan data primer. Sugiyono (2014) menjelaskan bahwa  ketika  peneliti  tidak  dapat  berbicara  dengan  sumber  informasi  primer,  mereka beralih ke sumber sekunder.
Perusahaan  manufaktur  yang  diperdagangkan  di  BEI  antara  tahun  2019  -  2022 menjadi  sampel  penelitian  ini.  Perusahaan  sektor  manufaktur  yang  mempublikasikan laporan keuangan di BEI dalam mata uang Rupiah, memiliki kepemilikan keluarga > 5%, dan terdaftar di BEI antara tahun 2019 - 2022 berhak untuk dimasukkan dalam sampel. Hasilnya, tiga puluh perusahaan yang memenuhi syarat menjadi sampel.
Tabel 2.1 Operasional Variabel No 1 Kepemilikan Keluarga Warisan Bisnis 0=Tidak, 1=Ya (Dummy) 2 Kepemilikan Institusional Pengawasan Manajemen 𝐵𝑒𝑠𝑎𝑟𝑛𝑦𝑎 𝑗𝑢𝑚𝑙𝑎ℎ 𝑠𝑎ℎ𝑎𝑚 𝐽𝑢𝑚𝑙𝑎ℎ 𝑠𝑎ℎ𝑎𝑚 𝑏𝑒𝑟𝑒𝑑𝑎𝑟
3 Thin capitalization
Ratio (DER) 𝐽𝑢𝑚𝑙𝑎ℎ 𝑢𝑡𝑎𝑛𝑔 𝐽𝑢𝑚𝑙𝑎ℎ 𝑀𝑜𝑑𝑎𝑙 4 Penghindaran Pajak Cash Effective Tax Rate (CETR) 𝑃𝑒𝑚𝑏𝑎𝑦𝑎𝑟𝑎𝑛 𝑝𝑎𝑗𝑎𝑘 𝑙𝑎𝑏𝑎 𝑠𝑒𝑏𝑒𝑙𝑢𝑚 𝑝𝑎𝑗𝑎𝑘

## Definisi Operasional dan Pengukuran Variabel
Penghindaran Pajak
Wijayani  (2016)  menjelaskan  bahwasanya  penghindaran  pajak  diharapkan  mampu mengindentifikasikan  keagresifan  pajak  perusahaan  yang  memanfaatkan  perbedaan permanen atau sementara.
𝐶𝐸𝑇𝑅 = 𝑃𝑒𝑚𝑏𝑎𝑦𝑎𝑟𝑎𝑛 𝑃𝑎𝑗𝑎𝑘

## 𝐿𝑎𝑏𝑎 𝑆𝑒𝑏𝑒𝑙𝑢𝑚 𝑃𝑎𝑗𝑎𝑘
Kepemilikan Institusional
Krisna  (2019)  menjelaskan  bahwasanya  kepemilikan  institusional  sebagai  porsi  saham yang dimiliki oleh organisasi selain orang dalam atau manajer. Kepemilikan individu atau saham  yang  dimiliki  atas  nama  individu  melebihi  5%  dianggap  sebagai  kepemilikan institusional.
𝑘𝑒𝑝𝑒𝑚𝑖𝑙𝑖𝑘𝑎𝑛 𝐼𝑛𝑠𝑡𝑖𝑡𝑢𝑠𝑖𝑜𝑛𝑎𝑙 = 𝐵𝑒𝑠𝑎𝑟𝑛𝑦𝑎 𝑗𝑢𝑚𝑙𝑎ℎ 𝑠𝑎ℎ𝑎𝑚 𝑦𝑎𝑛𝑔 𝑑𝑖𝑚𝑖𝑙𝑖𝑘𝑖 𝑖𝑛𝑠𝑡𝑖𝑡𝑢𝑠𝑖 𝐽𝑢𝑚𝑙𝑎ℎ 𝑠𝑎ℎ𝑎𝑚 𝑏𝑒𝑟𝑒𝑑𝑎𝑟
Kepemilikan Keluarga
Wijayani (2016) Bisnis keluarga adalah bisnis yang dijalankan secara terbuka oleh anggota keluarga  yang  sama  atau  oleh  orang-orang  yang  sebelumnya  menjalankan  perusahaan tersebut sebagai miliknya.

## Thin Capitalization
Anggraeni  &  Oktaviani  (2021)  mendefinisikan  kapitalisasi  tipis  sebagai  pertumbuhan struktur modal suatu perusahaan yang mencakup kepemilikan, hutang dalam jumlah besar, dan modal kecil. Variabel DER, yang membedakan pengeluaran investasi dari pembayaran hutang.
DER = 𝐽𝑢𝑚𝑙𝑎ℎ 𝑈𝑡𝑎𝑛𝑔 𝐽𝑢𝑚𝑙𝑎ℎ 𝑀𝑜𝑑𝑎𝑙 × 100%

## Metode Analisis
Untuk analisis kuantitatif dalam penelitian ini digunakan alat analisis data SPSS versi 25. Teknik statistik seperti regresi linier berganda, uji t, uji f, koefisien determinasi, dan uji normalitas digunakan untuk menguji data dalam penelitian ini.

## HASIL DAN PEMBAHASAN
Hasil uji normalitas

## Tabel 3.1
Hasil Uji Normalitas Secara Statistik
Sumber: Hasil pengolahan data sekunder dengan SPSS versi 25
Terbukti dari hasil uji ini setiap variabel memiliki nilai signifikan. > 0,05, yaitu 0,068 > 0,05, yang mengindikasikan seluruh data terdistribusi secara normal.

## Analisis Regresi Linear Berganda
Hasil berikut ini muncul dari pemrosesan data analisis regresi linier berganda yang telah diselesaikan:
Tabel 3.2
Analisis Regresi Linier Berganda
Analisis Koefisien Determinasi

## Tabel 3.3

## Koefisien Determinasi
Nilai R-squared yang disesuaikan pada tabel di atas yakni 0,824 atau 82,4%. Artinya model regresi yang digunakan menyumbang 82,4% varians dengan bantuan model variasi variabel independen, sedangkan sisanya 17,6% disebabkan oleh faktor- faktor lain.
Hasil Pengujian Hipotesis Hasil Uji F (Pengujian Secara Simultan)

## Tabel 3.4
Hasil Uji Statistik F (Simultan)
Hal ini terlihat dari data pada tabel sebelumnya yang menunjukkan bahwa ambang batas signifikansi < 0.05, atau 0.000, dan nilai F yang dihitung yakni 180.750. Variabel penghindaran pajak ternyata sangat dipengaruhi oleh persamaan yang secara simultan memasukkan variabel kepemilikan institusional, kepemilikan keluarga, dan thin capitalization. Dengan demikian, model regresi penelitian ini dianggap praktis.
Hasil Uji T (Pengujian Secara Parsial)
Tabel 3.5
Hasil Uji Statistik T (Parsial)
Berdasarkan tabel 3.5 hasil pengujian penelitian, dapat dijelaskan sebagai beriku:
1. Pengaruh kepemilikan institusional terhadap penghindaran pajak
Pendapat penulis, bahwa kepemilikan institusional dapat memberikan kekuatan pada organisasi dan memfasilitasi penghindaran pajak, didukung oleh hasil ini. Teori keagenan mengatakan bahwa prinsipal atau pemegang saham dapat memiliki dampak pada  pengambilan  keputusan  perusahaan,  dan  pemegang  saham  bahkan  dapat memiliki kontrol yang memalukan terhadap penghindaran pajak.
Temuan pengujian menunjukkan adanya hubungan dan efek menguntungkan antara penghindaran pajak dan kepemilikan institusional. Perusahaan memiliki kewajiban pajak yang  lebih  berat  sebanding  dengan  ukuran  kepemilikan  institusionalnya,  sehingga semakin  besar  kemungkinan  institusi  tersebut  memanfaatkan  pengaruhnya  untuk melakukan  aktivitas  penghindaran  pajak.  Suatu  institusi  dapat  memperoleh  manfaat dari hal ini di masa depan.
2. Pengaruh kepemilikan keluarga terhadap penghindaran pajak Penelitian ini mendukung teori bahwa terdapat hubungan antara kepemilikan keluarga dan penghindaran pajak. Hal ini sesuai dengan apa yang dikatakan literatur tentang bagaimana manajer internal (pemilik keluarga) dan manajer eksternal membagi keuntungan  dan  kerugian.  Dalam  hal  penghindaran  pajak,  bisnis  keluarga  setara dengan bisnis yang tidak terkait.
3. Pengaruh thin capitalization terhadap penghindaran pajak
Menguji hipotesis bahwa kapitalisasi tipis berhubungan dengan penghindaran pajak.  Tipisnya  kapitalisasi  perusahaan  industri  yang  terdaftar  di  BEI  nampaknya berdampak  signifikan  terhadap  strategi  penghindaran  pajak  perusahaan.  Temuan mendukung  temuan  Prastiwi  &  Ratnasari  (2019)  yang  menyimpulkan  bahwa penggunaan struktur utang daripada  modal  yakni strategi yang paling efektif untuk menurunkan  laba  kena  pajak  perusahaan.  Persentase  tertentu  harus  menjadi  batas maksimum untuk rasio utang terhadap modal.

## SIMPULAN
1. Dapat menerima H1 kepemilikan institusional mempunyai dampak pada penghindaran pajak  perusahaan  karena  probabilitas  signifikan  sebesar  0,000  untuk  variabel kepemilikan institusional kurang dari 0,05.
2. Mengingat  probabilitas  signifikan  untuk  variabel  kepemilikan  keluarga  yakni 0,000<0,05,  kita  dapat  menerima  H2  bahwa  kepemilikan  keluarga  mempengaruhi penghindaran pajak perusahaan sampai batas tertentu.
3. Karena  probabilitas  signifikansi  variabel thin  capitalization  0,011  <  0,05,  maka  kita mengadopsi hipotesis H3 yang menunjukkan thin capitalization berpengaruh signifikan pada penghindaran pajak perusahaan.
Tujuan dari penelitian ini yakni untuk menguji pengaruh berbagai jenis kepemilikan, termasuk keluarga dan institusi, pada penghindaran pajak perusahaan. Sampel data dikumpulkan pada tahun 2019 - 2022 untuk perusahaan manufaktur yang diperdagangkan di BEI. Tiga puluh perusahaan dipilih sebagai contoh yang representatif. Regresi linier berganda, uji t, uji f, koefisien determinasi, dan uji normalitas hanyalah beberapa alat statistik canggih yang digunakan dalam penelitian ini.
Kepemilikan institusional, kepemilikan keluarga, dan kapitalisasi yang tipis semuanya berperan dalam menurunkan penghasilan kena pajak, seperti yang ditunjukkan oleh data ini. Thin capitalization, kepemilikan institusional, dan kepemilikan keluarga merupakan strategi lebih lanjut untuk meminimalkan penghindaran pajak.

## DAFTAR PUSTAKA
Anggraeni,  T.,  &  Oktaviani,  R.  M.  (2021).  Dampak  Thin  Capitalization,  Profitabilitas,  Dan Ukuran  Perusahaan  Terhadap  Tindakan  Penghindaran  Pajak. Jurnal  Akuntansi  Dan Pajak, 21(02), 390 – 397. https://doi.org/10.29040/jap.v21i02.1530
Arianandini,  P.  W.,  &  Ramantha,  I.  W.  (2018).  Pengaruh  Profitabilitas,  Leverage,  dan Kepemilikan  Institusional  Pada  Tax  Avoidance. E-Jurnal  Akuntansi,  22,  2088. https://doi.org/10.24843/eja.2018.v22.i03.p17
Astuti, T. P., & Aryani, Y. A. (2016). Astuti dan Aryani: Tren Pengindaran Pajak Perusahaan Manufaktur di Indonesia…. Jurnal Akuntansi, XX No. 03(03), 375 – 388. www.pajak.go.id Jumailah, V. (2020). Pengaruh Thin Capitalization dan Konservatisme Akuntansi terhadap Tax  Avoidance  dengan  Kepemilikan  Institusional  sebagai  Variabel  Moderasi.
Management & Accounting Expose, 3(1), 13 – 21. https://doi.org/10.36441/mae.v3i1.132
Krisna, A. M. (2019). Pengaruh Kepemilikan Institusional dan Kepemilikan Manajerial pada Tax Avoidance dengan Kualitas Audit sebagai Variabel Pemoderasi. Jurnal Ekonomi,
Bisnis Dan Akuntansi, 18(2), 82 – 91.
Oktavia, R., & Hananto, H. (2018). Pengaruh Kepemilikan Keluarga, Kontrol Keluarga Pemilik, dan Manajemen Keluarga Pemilik Terhadap Tindakan Pajak Agresif. AKuntansi Dan Teknologi Informasi, 12, 1 – 17.
Prastiwi, D., & Ratnasari, R. (2019). The Influence of Thin Capitalization and The Executives’ Characteristics Toward Tax Avoidance by Manufacturers Registered on ISE  in 2011- 2015. AKRUAL: Jurnal Akuntansi, 10(2), 119. https://doi.org/10.26740/jaj.v10n2.p119-134 Putri, V. R., & Putra, B. I. (2017). Pengaruh Leverage, Profitability, Ukuran Perusahaan Dan Proporsi  Kepemilikan  Institusional  Terhadap  Tax  Avoidance. Jurnal  Manajemen Dayasaing, 19(1), 1 – 11. https://doi.org/10.23917/dayasaing.v19i1.5100
Salwah,  S.,  &  Herianti,  E.  (2019).  Pengaruh  Aktivitas  Thin  Capitalization  Terhadap
Penghindaran Pajak. JRB-Jurnal Riset Bisnis, 3(1), 30 – 36. https://doi.org/10.35592/jrb.v3i1.978
Sarif, A., & Surachman. (2022). Pengaruh Thin Capitalization Terhadap Penghindaran Pajak Dengan  Ukuran  Perusahaan  Sebagai  Variabel  Moderasi. Indonesian  Journal  of Economy, Business, Entrepreneuship and Finance, 2(3), 306 – 315.
Selistiaweni, S., Arieftiara, D., & Samin. (2020). Pengaruh Kepemilikan Keluarga, Financial Distress Dan Thin Capitalization Terhadap Penghindaran Pajak. Business Management, Economic, and Accounting National Seminar, 1(1), 1059 – 1076.
Setiawan, A., & Agustina, N. (2018). Pengaruh Thin Capitalization Dan Profitabilitas Terhadap Penghindaran  Pajak  pada  Perusahaan  Manufaktur  yang  Terdaftar  di  Bursa  Efek Indonesia. Jurnal Akuntansi Dan Pembangunan, 4(1), 1 – 10.
Subagiastra, K., Arizona, I. P. E., & Mahaputra, I. N. K. A. (2017). PENGARUH PROFITABILITAS, KEPEMILIKAN  KELUARGA,  DAN  GOOD  CORPORATE  GOVERNANCE  TERHADAP PENGHINDARAN PAJAK (Studi pada Perusahaan Manufaktur di Bursa Efek Indonesia).
Jurnal Ilmiah Akuntansi, 1(2), 167 – 193. https://doi.org/10.23887/jia.v1i2.9994
Sugiyono. (2014). Metode Penelitian kuantitatif, kualitatif dan R & D / Sugiyono.
Sukmana, Y. (2020, November 23). RI Diperkirakan Rugi Rp 68,7 Triliun Akibat Penghindaran Pajak. Kompas.Com, Money.
Wijayani, D. R. (2016). PENGARUH PROFITABILITAS, KEPEMILIKAN KELUARGA, CORPORATE GOVERNANCEDAN  KEPEMILIKAN  INSTITUSIONAL  TERHADAP  PENGHINDARAAN PAJAK  DI  INDONESIA(Studi  Empiris  Perusahaan  Manufaktur  yang  Terdaftardi  BEI tahun 2012-2014). Jdeb, 13(20), 181 – 193.