コングの復讐
本作は1933年3月に公開した『キングコング』の大ヒットを受け制作が決定した作品だが、引き続いて脚本を担当したルース・ローズ(英語版)は本作には乗り気ではなく脚本にも力を入れなかった。当初の脚本では髑髏島沈没の前に原住民との闘争が用意されていたが、前作を下回る予算と短期間の撮影スケジュールのため没となった。一方、デナム役のロバート・アームストロングは「デナムのキャラクターを広げることが出来た」として本作を好意的に捉えている。
本作に登場するリトルコングは制作段階では「キコ」の通称で呼ばれていたが、本編ではこの通称は呼ばれていない。アップのシーンで登場するリトルコングの腕は、前作で使用されたキングコングの腕を体毛を張り替えたものが使用されている。この腕は現存しており、映画史家のボブ・バーンズが所有している。
特殊効果も前作と同じくウィリス・オブライエンが担当したが、終盤ではほとんどの仕事を弟子に任せていたという。前作で使用したスティラコサウルスの模型を使用してストップモーション・アニメーションの撮影を行っているが、前作よりもその規模は縮小されている。その後、スティラコサウルスの模型はリメイク版『キング・コング』の監督ピーター・ジャクソンが所有している。この他にも前作で登場したアパトサウルスの模型が、髑髏島が沈没するシーンに使用されている。
島に上陸したデナム達だったが、かつてコングを連れ出したためか島民達の救いを得ることも出来ずにいた。そんな中、島のジャングル内をヒルダと行動を共にする中で、キングコングの息子に出会う。デナムは沼に落ちていたコングを助けた直後に大熊に襲われるが、デナムに懐いたコングに助けられた。
翌日、デナムはコングの助けを借りて原住民の宝を発見する。そこに恐竜が現れ二人に襲いかかるが、コングによって撃退される。デナムは船長たちと合流するが、直後に大地震が発生し髑髏島が沈み始める。ヘルストロームはデナムらを見捨て一人で脱出しようとするが、海竜に襲われ食い殺されてしまう。ヒルダ、船長、チャーリーの3人はボートに乗り込み無事脱出するが、宝を取ろうとしたデナムは取り残されてしまう。だがコングはデナムを髑髏島の頂上へと連れて行き、最後まで彼を助けようとする。そして3人の乗ったボートにデナムを託すと、コングは沈みゆく島とともに運命を共にするのだった。
漂流した4人はボートは数日後に救助され、その船上でデナムとヒルダは結婚を約束するのだった。