五つの赤い風船
西岡たかし
中川イサト
ながいよう(元ザ・ディランII)
金森幸介
1969年8月には早くも2枚目のアルバム「おとぎばなし」が発売される。そのツアーの最中に、「サウンドを作り込んでツアーに臨んでいるのに、イサトが新しく買ったギターを使ってぶち壊しにしてしまった」と中川がガットギターから鉄弦ギターへ変更した(中川本人はずっと鉄弦でやりたかった)ことに西岡が激怒して、そのまま脱退。しかしその人気は益々上昇、新メンバー東祥高も加入し、岡林信康と並ぶ、当時最も支持者の多いアーティストのひとつとなる。
結局、3年間の活動期間に6枚ものアルバムを出し、1972年8月31日、岡林信康ら(脱退した中川イサトも参加している)をゲストに迎えた「ゲームは終わり」で幕を閉じた。
1979年二度のライブのためだけに再結成。
2000年再結成。
1960年代後半から70年代初頭にかけて数多くのヒット曲を発表し初期フォーク・ブームを牽引、若者から絶大な人気を得た。特に西岡と藤原の混声ハーモニーは高い評価を得た。
なお、1975年に結成し、1976年に解散した「五つの赤い風船'75」は事実上別グループである。