犬島
しかし帯江銅山での採掘量が落ち、採算の悪化が目立ってきたために、1913年(大正2年)、同鉱山ならびに犬島製錬所は112万5000円で藤田組に売却された。買収後、藤田組の技師が着任し調査したところ、これらの施設には致命的な問題が複数あり、運用には抜本的な改善が必要なことが明らかになった。製錬所内の製錬施設はアメリカ製で日本の鉱石の製錬に適さないものであったほか、地勢上の問題からこの製錬所の製錬施設では冷却水に井戸水などの淡水ではなく海水が用いられており、そのため各所に腐食が生じていた。
1917年(大正6年)には製錬所の拡張が行われ、月間の処理量は200万貫にまで増加した が、この拡張により煙害の規模は深刻なものとなり、島ではマツなどの常緑樹が皆無となり、島民への賠償金が増額された。当時、岡山県犬島実務学校に勤じていた歌人の太田郁郎は、この煙害を詠った歌集である『毒煙』を出版している。1918年(大正7年)には精錬所の煤煙が理由で、対岸の牛窓町が稲作で激甚の被害を受けたため、同年の8月4日から8月5日にかけて牛窓町農会が精錬所所員などとともに被害踏査を実施した。また拡張後の製錬所では硫化鉄鉱の酸化により発生する熱を利用することで燃料を削減する「半生鉱吹法」と呼ばれる製錬法が採用されており、同社はこの硫化鉄を確保するため柵原鉱山をはじめとする複数の硫化鉄鉱山を購入したとされている。