連結貸借対照表
下に親会社が子会社の株式を60%保有している場合を考える。
連結貸借対照表では両社の個別の貸借対照表を足し合わせる。
両社間での取引は相殺消去する。
相殺消去によって生じる差は「のれん代」として分類する。



上の例では、1.両社の個別の貸借対照表を足し合わせることで「連結貸借対照表」の白地の部分が作られる。 2.両社間での取引を相殺消去するために、親会社への買掛金400と子会社への売掛金400は消去される。また、「投資と資本の相殺消去」と呼ばれる操作によって子会社への投資600は子会社の資本500+余剰金400の合わせて900の内の60%分の親会社の持分540に対応する。 3.相殺消去によって生じる差は「のれん代」等として分類するので、子会社への投資600は親会社の持分540を引いた残りの60がのれん代として資産の部に記載される。同様に、子会社の純資産に相当して親会社の関与していない分を少数株主持分として360が負債の部に記載される。
こののれん代は、親会社が子会社の営業権を支配する目的で支払われた額と認識され、この例では 支出が純資産の持分を上回っているが、逆に支出が純資産の持分を下回る場合には「負ののれん代」として負債の部に計上される。
これらのれん代は20年以内の所定の年数に渡って規則的な方法で償却され、償却額は連結損益計算書に連結決算上の費用として販売費及び一般管理費に記載される。ただし負ののれんに関しては収益として営業外収益に記載される。