5/20/2016

Mitsuwa JCB Card « JCB International Credit Card CO., LTD.

JCB International Credit Card CO., LTD.

For Consumers
For Business
For Merchants
For ISO/MSP
Promotions
Customer Service
Online Statement

Mitsuwa JCB Card

Home > Disclosures > Mitsuwa JCB Card

JCB Standard Card and Mitsuwa JCB Card Disclosure

JCB CONSUMER CREDIT CARD AGREEMENT AND DISCLOSURE UNDER THE
FEDERAL TRUTH IN LENDING ACT

Before using the enclosed card, read this Agreement carefully. This Agreement governs the JCB Credit
Card Account (“Account”) and JCB Card (“Card”) that JCB International Credit Card Co., Ltd. (“JCB”,
“we”, “us,” or “our”) has established for you. By signing, accepting or using the Card, you agree to all of
the terms written below. If your Card bears the mark of a JCB Affinity or Co­Branding Partner
(Mitsuwa), then your Card is an Affinity Card or Co­Brand Card, and if your Card bears the JCB
Standard Card mark, it is a Standard Card. In each case, the terms specified below for those Cards and
Accounts will apply to you, in addition to the other terms and conditions set forth below. We thank you
for choosing JCB.

1. USE OF ACCOUNT. You can use your Card to obtain cash, goods, or services. You agree that you
will use your Card primarily for personal, family or household purposes.

Purchases. You can use your Card to pay for goods and services at any and all merchant locations and
service providers that honor the Card. Any such use of your Card will be treated as a “purchase.”

Cash Advance. You can use your Card to obtain cash from branch offices of participating financial
institutions or automated teller machines (“ATM”) linked to a participating ATM network. Any such use
of your Card will be treated as a “cash advance.”

Convenience Checks. We may, from time to time, issue convenience checks to you. Convenience Checks
allow you to write a check to a third party and the check is drawn against the Account. Convenience
Checks are treated the same as cash advances and are referred to in this Agreement as “check advances”
or “Convenience Checks”.

2. CREDIT LIMIT / CASH LIMIT. You agree not to make purchases with the Card that result in your
Account balance exceeding the credit limit we set for your Account. You agree not to make cash or check
advances that result in your Account balance exceeding the cash limit we set for your Account. The
initial credit limit is set forth on the face of your Card carrier. The credit limit and the cash limit can be
found on your monthly statement. We reserve the right to reduce your credit limit or cash limit.

3. PROMISE TO PAY. You promise to pay us for all purchases, cash advances, interest charges, fees

https://www.jcbusa.com/disclosures/mitsuwa­jcb­card/

1/9

5/20/2016

Mitsuwa JCB Card « JCB International Credit Card CO., LTD.

and other charges associated with your Account. You also agree to be responsible for charges (i) incurred
by persons who have actual, implied or apparent authority to use your Card(s) and/or Account or (ii)
from which any of you receives benefit, whether tangible or intangible.

4. PAYMENTS. Each month you will be billed for charges to your Account. You may elect to pay only a
portion of the amounts owing on your Account each month, but you agree to pay at least the Minimum
Payment Due by the Payment Due Date shown on your billing statement. The Minimum Payment Due
will be as follows: (i) for residents of California, 5% of the New Balance shown on your billing statement
or $15 (whichever is greater), or (ii) for residents of Connecticut, Hawaii, Illinois, Nevada, New Jersey,
New York, Oregon and Washington, 3% of the New Balance shown on your billing statement or $15
(whichever is greater), plus any part of the previous month’s Minimum Payment Due that is past due, and
any amount by which your New Balance exceeds your assigned credit limit. A New Balance of $15 or
less must be paid in full.

Payments (i) received by 5 p.m. local time at the address shown on the remittance coupon on the front of
your billing statement; (ii) paid with check or draft drawn in US dollars on a U.S. financial institution or
a U.S. dollar money order; and (iii) sent in the return envelope with only the remittance coupon from
your billing statement, will be posted on the same business day of the receipt. Payments received after 5
p.m. local time at the remittance address on any day including the Payment Due Date, but that otherwise
meet the above requirements; will be credited as of the next business day. Any other payments, credit
may be delayed up to five days. Payments received with post­dated checks will be deposited upon
receipt.

The Payment Due Dates for your Account will always fall on the same date each month and you have 27
days from your Statement Closing Date until the next Payment Due Date. If your Payment Due Date falls
on a weekend or holiday, your payments received on the next business day will be credited to your
Account as received on the Payment Due Date without late penalties.

We can accept late payments and partial payments marked “Payment in Full” (or similar language)
without losing our rights including the right to obtain full payment of the amount owed on your Account.

Payment by third party check or draft that has been endorsed by you to us is not acceptable. Payment by
check or draft made directly to us but drawn by anyone other than you may be rejected at our option.

How we apply your payments: The minimum payment amount is applied at our discretion. Any
payments that exceed the Minimum Payment Due, are applied to the balance with the highest interest rate
first.

5. FOREIGN TRANSACTIONS. If you use the Card for a transaction in a currency other than U.S.
dollars, we and our affiliate company will convert such transaction amount into U.S. dollars pursuant to
the then­applicable conversion procedures and operating regulations. Currently, we and our affiliate
company use wholesale exchange rates, with the exception of certain currencies where there are
government­mandated exchange rates. In each case, such applicable rate will be increased by 1.1% by
our affiliate company as an exchange fee and we will bill you for the U.S. dollar amount so calculated. If
a credit is issued for a transaction, the credit amount will be calculated in the same manner. The currency
conversion rate used on the conversion date may differ from the rate in effect on the date you transact on
the Card or the date on which such transaction is posted. You agree to accept such converted amount in
U.S. dollars.

6. VARIABLE RATE INFORMATION. If you carry a balance or transact Cash or Check Advances on
your Account, we will charge interest at your VARIABLE ANNUAL PERCENTAGE RATE.

https://www.jcbusa.com/disclosures/mitsuwa­jcb­card/

2/9

5/20/2016

Mitsuwa JCB Card « JCB International Credit Card CO., LTD.

The VARIABLE ANNUAL PERCENTAGE RATE may change quarterly on the first day of the billing
cycle beginning in April, July, October, and January, based on the Prime Rate on the second Tuesday on
March, June, September, and December. Any increase will have the effect of higher monthly payments
and higher interest charges. If The Wall Street Journal stops publishing the Prime Rate, we reserve the
right to choose a comparable index.

The VARIABLE ANNUAL PERCENTAGE RATE is equal to 8.5% above the Prime Rate. This
applies to purchases, cash and check advances shown on your statement. For residents of Oregon and
Washington, such VARIABLE ANNUAL PERCENTAGE RATE shall not exceed 12.0%. For residents
of California, Connecticut, Hawaii, Illinois, Nevada, New Jersey and New York, such VARIABLE
ANNUAL PERCENTAGE RATE shall not exceed 16.0%. The interest charge is posted to your Account
at the end of the billing cycle in a single amount as part of the New Balance. As of September 9, 2014 the
applicable Prime Rate is 3.25%.

7. INTEREST CHARGE CALCULATION. Interest charge on purchases and interest charge on cash
or check advances are calculated separately. We use a method called “average daily balances (including
new purchases)” as follows:

PURCHASE BALANCE SUBJECT TO PERIODIC INTEREST CHARGE: If you pay your New
Balance at the beginning of a billing cycle in full by the Payment Due Date, no Periodic Interest Charges
will be imposed on purchase transactions for the billing cycle. For balances not paid in full, we will
determine the daily purchase balance by (i) starting with the day’s beginning purchase balance for the
Account, (ii) adding any purchases or other charges posted that day, (iii) subtracting any payments or
credits posted that day, and (iv) subtracting any outstanding cash and check advances, Interest Charges or
Account fees, (v) dividing the sum of (i) to (iv) by the number of days in the billing cycle.

CASH AND CHECK ADVANCE BALANCE SUBJECT TO PERIODIC INTEREST CHARGES: We
will determine the cash and check advance balance subject to periodic Interest Charges by (i) starting
with the day’s beginning cash balance for the Account, (ii) adding any cash and check advances, (iii)
subtracting any payments or credits posted that day, and (iv) subtracting any outstanding purchases,
Interest Charges or Account fees, (v) dividing the sum of (i) to (iv) by the number of days in the billing
cycle.

Transaction Interest Charge. Each time you obtain a cash or check advance, you agree to pay an
INTEREST CHARGE of $2.00 or 2% of the amount of the advance, whichever is greater. The
assessment of a cash or check advance Interest Charge may increase the VARIABLE ANNUAL
PERCENTAGE RATE on your periodic statement above the corresponding VARIABLE ANNUAL
PERCENTAGE RATE.

Grace Period For Purchases. We will not assess a Periodic Interest Charge on purchases in a billing cycle
if we receive the New Balance shown on your previous billing statement by the Payment Due Date
(which is twenty­seven (27) days after the closing date of the billing cycle). If we do not receive the
entire New Balance by the Payment Due Date, Periodic Interest Charges will accrue on all purchases,
from the beginning of the billing cycle or the date they were posted to your account, whichever is later.

No Grace Period For Cash and Check Advances. There is no grace period for cash and check advances.
Periodic Interest Charges accrue on advances from the date they are posted to the Account.

8. OTHER FEES AND CHARGES.

Annual Fee. We will waive all annual Credit Card fees for your Account until you are notified otherwise.

https://www.jcbusa.com/disclosures/mitsuwa­jcb­card/

3/9

5/20/2016

Mitsuwa JCB Card « JCB International Credit Card CO., LTD.

Late Charge Fee. You will have at least twenty­seven (27) days between the Billing Cycle Closing Date
and the Payment Due Date shown on your billing statement. If we do not receive the Minimum Payment
Due within two days after the Payment Due Date, you agree to pay a late charge as follows: (i) for
residents of Illinois, New York, Oregon and Washington, no late charge is imposed, (ii) for residents of
California, a late charge up to $10.00 is imposed for the billing period, and (iii) for residents of
Connecticut, Hawaii, Nevada and New Jersey, a late charge up to $15.00 is imposed for the billing
period.

No Over­limit Fee. No overlimit fee is assessed on your Account. However, please note that we may
decline any transaction that may cause you to exceed your credit limit.

Service Charges. If you request a duplicate statement or copy of any sales draft or other document
concerning any charge reflected on a billing statement, we will supply copies for $5.00 each, payable in
advance. If you request information that requires research, a fee of $15.00 per hour will be charged to
your Account. However, if any request for copies or research is made to dispute a charge on the Account,
and it turns out the charge was in error, we will credit the Account for any service charges imposed.

Collection Costs. You agree to pay the costs of collecting the Account or retrieving the Card, including
court costs and reasonable attorneys’ fees and costs, whether or not a lawsuit is filed.

Fees Related to Method of Payment.  We will not impose a separate fee to allow you to repay an
extension of credit or Interest Charge, whether such repayment is made by mail, electronic transfer,
telephone authorization, or other means, unless such payment involves an expedited service by us to
avoid late charges.

The above fees and charges will be assessed to the extent permitted by applicable law.

9. EQUAL CREDIT OPPORTUNITY ACT NOTICE.  The federal Equal Credit Opportunity Act
prohibits creditors from discriminating against credit applicants on the basis of race, color, religion,
national origin, sex, marital status, age (provided the applicant has the capacity to enter into a binding
contract); because all or part of the applicant’s income derives from any public assistance program; or
because the applicant has in good faith exercised any right under the Consumer Credit Protection Act.

10. CREDIT BALANCE. If a credit balance (represented by an amount with a minus “­“ sign) is shown
on your statement, it represents money owed to you. If you do not make sufficient charges against the
credit balance or request a refund, we will issue a check to you for the credit balance if the amount is
$1.00 or more within 30 days after expiration of the six month period following the date of the first
statement indicating the credit balance. To obtain a refund of a credit balance, please write to us at JCB
International Credit Card Co., Ltd., 800 W Sixth Street, Suite 200, Los Angeles, CA 90017.

11. FINANCIAL DATA AND CREDIT INFORMATION. You agree to give us a current financial
statement or new credit information, from time to time, upon request. From time to time we may release
information about our experience with you and your credit records to credit bureaus and others. We can
reinvestigate any information you provided on your application at any time, and in the course of doing so
we may ask you for additional information, request credit bureau reports and otherwise verify your credit
standing.

12. CHANGE OF PERSONAL INFORMATION. You agree to notify us immediately of any change
in your name or address. Your notice must be sent to us at the address appearing on the front of your
statement.

13. UNAUTHORIZED USE. You agree to contact us by telephone immediately if someone uses your

https://www.jcbusa.com/disclosures/mitsuwa­jcb­card/

4/9

5/20/2016

Mitsuwa JCB Card « JCB International Credit Card CO., LTD.

Card without your permission or if your Card is lost or stolen. You can call toll­free, twenty­four (24)
hours a day, at: 800­366­4522.

You may be liable for the unauthorized use of your Card. You will not be liable for unauthorized use that
occurs after you notify us, orally or in writing, of the loss, theft, or possible unauthorized use. In any
case, your liability will not exceed $50.00.

14. MERCHANT RELATIONS. We will not be responsible if any merchant or financial institution
refuses to honor your Card. If you

have a dispute concerning any merchandise or service purchased using your Account, you agree to
attempt to resolve the dispute directly with the merchant. We will not be responsible for errors in cash
advance transactions that are due to malfunctions in ATMs.

15. We reserve the right to deny authorization of any purchase or cash or check advance transaction
without prior notification. You agree that neither we nor any merchant or authorization service we use,
shall be liable for any authorization denial.

16. TERMINATION OF ACCOUNT.

Termination By You. You may terminate your Account at any time by returning all current Card(s) to us
and writing us that you wish to cancel the Account. Your letter and the Card(s) must be sent to us at JCB
International Credit Card Co., Ltd., 800 W. Sixth Street, Suite 200, Los Angeles, CA 90017.

Termination By Us. We may terminate your Account at any time, with or without cause, upon giving you
only such notice as is required by law. If we terminate your Account, you must immediately return all
Card(s) and Convenience Check(s) to us. Any use of Card(s) or Convenience Check(s) after your
Account has been terminated may be considered fraudulent. Terminating the Account does not require
you to immediately pay off the remaining balance.

If you or we terminate your Account, you will still be responsible for charges to your Account, even if
they are made or processed after your Account is closed. You will be responsible to pay the outstanding
balance on your Account according to the terms of this Agreement.

17. CARD SURRENDER. You agree to surrender such Card to us or to our agents upon demand, and to
promptly cease use of and return all Cards and Convenience Checks upon termination of your Account.

18. If you applied for an Account as an individual and were approved, then your Account is an individual
Account. If you applied for an Account with another person as a joint Account and were approved, then
your Account is a joint Account. If you requested that an additional person be given a Card to use your
Account (whether the Account is an individual Account or a joint Account), and we issued you an
additional Card for that person, then that person is an Authorized User. If your Account is an individual
Account, you are liable for the full amount of all purchases, cash and check advances, Interest Charges,
miscellaneous charges and fees, and any other monetary obligations associated with the Account,
including charges in excess of your credit limit and including any charges by an Authorized User. If your
Account is a joint Account, each of you has the right to use the Account to the extent of the credit limit
and each of you is jointly and severally liable for the full amount of all purchases, cash and check
advances, Interest Charges, miscellaneous charges and fees, and any other monetary obligations
associated with the Account, including charges in excess of your credit limit and including any charges
by an Authorized User or by the joint applicant on your joint Account.

19. We may waive or decline to enforce any of our rights under this Agreement at any time without

https://www.jcbusa.com/disclosures/mitsuwa­jcb­card/

5/9

5/20/2016

Mitsuwa JCB Card « JCB International Credit Card CO., LTD.

affecting our ability to enforce those same rights at another time. Our ability to enforce our remaining
rights is not affected if we waive any of our rights.

20. ELECTRONIC TERMINALS. If you have been or are later

given a Personal Identification Number (“PIN”) to access your Account at ATMs, you agree not to
disclose your PIN to others. You also agree that we may terminate your use of ATMs without cause or
prior notice.

21. CHANGE IN TERMS. We can change the terms of this Agreement, including terms relating to
interest rates and fees that may be imposed and including adding new contract terms that differ in kind
from the terms and conditions included in this Agreement, at any time.

You will be notified of significant changes in terms of the Account, including interest rates and fees, not
later than 45 days prior to the effective date. When certain terms change, you have the right to cancel the
Account. Closing or canceling the Account does not require you to immediately pay off the remaining
balance. You can also opt out of, or refuse, those changes before the effective date except your minimum
payment due. Once you opt out of, or refuse those changes, (i) your Account may be closed, (ii) JCB
Cash Back Points Program may be cancelled and (iii) Card benefits become unavailable.

No increase in annual percentage rate (APR), fee, or Interest Charge on your credit card Account shall be
effective before the end of the 1­year period beginning on the date on which your Account is opened.
Changes in a variable rate that occur quarterly in the index are not included in this limitation.

22. We have the right to assign all or any portion of this agreement and the outstanding balance of your
Account at any time, without providing prior notice.

23. GOVERNING LAW/CONFLICTING TERMS. The rights and obligations between you and us
concerning the Account are governed by and interpreted according to California and federal law. Your
Account has been approved and agreed to in California, credit is extended to you in California, your
payments are received in California, and your payments are completed when we actually receive
collected funds in California from your payment check. Any dispute between you and us will be decided
under California law. The terms of this Agreement supersede any conflicting terms set forth on any sales
slip or advance document. If any one or more parts of this Agreement is found to be unenforceable, the
remainder of the Agreement will remain in full force and effect.

24. JCB CASH BACK PROGRAM. Certain JCB Card products are eligible to receive JCB Cash Back
Points and Cash Back Percentage amounts when the Card is used for purchase (but not cash advances,
check advances, Interest Charges, and other fees and charges).

Mitsuwa JCB Card: If your Card bears the Mitsuwa JCB mark on its face, then you will earn a Cash
Back Percentage amount based on annual spending as set forth in the chart below for new purchase
transactions (net of purchases, chargebacks, and chargeoffs) posted to your Account during a billing
period. Cash Back Percentage amounts will appear on your Account monthly billing statement. If your
Account has at least ten dollars ($10.00) in unredeemed Cash Back Percentage amounts, you may redeem
the Cash Back Percentage amount in writing or by telephone.

$0­$2,000.00

Annual Spending Cash Back Percentage
1%
$2,000.01­$5,000.00 2%
$5,000.01­$50,000.00 3%

https://www.jcbusa.com/disclosures/mitsuwa­jcb­card/

6/9

5/20/2016

Mitsuwa JCB Card « JCB International Credit Card CO., LTD.

$50,000.01 and above 1%

JCB Standard Card: If your Card bears the JCB Standard Card mark, then you will earn one JCB Cash
Back Point for every $100.00 in new purchase transactions (net of purchases, chargebacks, and
chargeoffs) posted to your Account during a billing period. JCB Cash Back Points will appear on your
Account monthly billing statement. If your Account has at least ten JCB Cash Back Point outstanding on
your Account monthly billing statement, you may redeem the JCB Cash Back Points in writing or by
telephone. You are entitled to receive $1.00 for each JCB Cash Back Point redeemed, which will be
credited to your Account.

YOUR FEDERAL BILLING RIGHTS

This notice contains important information about your rights and our responsibilities under the Fair
Credit Billing Act.

How To Notify Us In Case Of Errors Or Questions About Your Billing Statement.

If you think there is an error on your statement, or if you want more information about a transaction on
your billing statement, write to us as soon as possible at the address on your billing statement.

We must hear from you no later than sixty (60) days after we sent you the first billing statement on which
the error or problem appeared. You can telephone us, but doing so will not preserve your rights.

In your letter, give us the following information:

Your name and Account number.
The dollar amount of the suspected error.
Describe the error and explain, if you can, why you believe there is an error. If you need more
information, describe the item you are not sure about.

Your Rights And Our Responsibilities After We Receive Your Written Notice.

We must acknowledge your letter within thirty (30) days, unless the error has been corrected. Within
ninety (90) days, we must either correct the error or explain why we believe the statement is correct.

After receiving your letter, we cannot try to collect any amount you question, or report you as delinquent.
We can continue to bill you for the amount in question, including Interest Charges, and we can apply any
unpaid amount against your credit limit. You do not have to pay any portion of the amount in question
while we are investigating, but you are obligated to pay the undisputed amounts on your billing statement
that are not in question.

If we find that we made a mistake on your billing statement, you will not be required to pay any Interest
Charges related to any of the amount in question. If we are not in error, you may have to pay Interest
Charges, and you will have to make up any missed payments on the amount in question. In either case,
we will send you a statement of the amount owed and the date it is due.

If you fail to pay the amount we think you owe, we may report you as delinquent. However, if our
explanation does not satisfy you and you write to us within ten (10) days telling us that you still refuse to
pay, we must tell anyone we report you to that you have a question about your statement, and we must
tell you the name of anyone we reported you to. When the matter is settled, we must tell anyone we
report you to that the matter has been settled.

https://www.jcbusa.com/disclosures/mitsuwa­jcb­card/

7/9

5/20/2016

Mitsuwa JCB Card « JCB International Credit Card CO., LTD.

If we don’t follow these rules, we cannot collect the first $50.00 of the amount in question, even if your
bill was correct.

Special Rule For Credit Card Purchases.

If you have a problem with the quality of property or services that you purchased with a Card, and you
have tried in good faith to correct the problem with the merchant, you may have the right not to pay the
remaining amount due on the property or services. There are two limitations on this right:

(i) You must have made the purchase in your home state or, if not within your home state, within one
hundred (100) miles of your current mailing address; and

(ii) The purchase price must have been more than $50.00.

These limitations do not apply if we own or operate the merchant, or if we mailed you the advertisement
for the property or services.

Annual Percentage
Rate (APR) for
Purchases
APR for Cash and
Check Advances
(including Balance
Transfers)

Paying Interest

For Credit Card Tips
from the Consumer
Financial Protection
Bureau

Interest Rates and Interest Charge

11.75%†
APR varies with the market based on the Prime Rate

11.75%† APR varies with the market based on the Prime Rate

Due date is at least 27 days after the close of each billing cycle. You will not be
charged interest on purchases if entire balance is paid by the due date each
month. Interest on cash and check advances (including balance transfers) begins
on the posted date.

To learn more about factors to consider when applying for or using a credit card,
visit the website of the Consumer Financial Protection Bureau at
http://www.consumerfinance.gov/learnmore.

Set­up and Maintenance Fees

Annual Fee

$0.00

Fees

Transaction Fees
Cash and Check Advance
(including Balance Transfers)
Foreign Transactions

Penalty Fees

Late Payment

Over­the­Credit­Limit Fee

Either $2 or 2% of the amount of each cash or check advance
(including balance transfers), whichever is greater.
1.1% on each transaction before conversion to U.S. dollars.

For Illinios, New York, Oregon or Washington residents: $0.00
For California residents: Up to $10.00
For all others: Up to $15.00
$0.00

Returned Check

$0.00

How We Will Calculate Your Balance:

https://www.jcbusa.com/disclosures/mitsuwa­jcb­card/

8/9

5/20/2016

Mitsuwa JCB Card « JCB International Credit Card CO., LTD.

We use a method called “average daily balance (including new purchases).”

†The Prime Rate used to determine the APR is the rate published in The Wall Street Journal on
September 9, 2014 which was 3.25%. The APR may change quarterly on the first day of the billing cycle
beginning in April, July, October and January, based on the Prime Rate on the second Tuesday of March,
June, September and December. For residents of Oregon and Washington, the APR shall not exceed
12.0%. For residents of California, Connecticut, Hawaii, Illinois, Nevada, New Jersey and New York, the
APR shall not exceed 16.0%.

Notice to New York Residents: New York residents may contact the New York State Banking
Department to obtain a comparative history of credit card rates, fees and grace periods at 800­522­
3330.

YOHSTD­TILA (12­2015)

Full Disclosure (PDF)

Disclosures

JCB Standard Card
Marukai Premium JCB Card (California)
Marukai Premium JCB Card (Hawaii)
Marukai JCB Card (California)
Marukai JCB Card (Hawaii)
Mitsuwa JCB Card
JCB Corporate Card
JCB Flight Management System
JCB Billing Rights

Company
Legal
Disclosures
Site Map
Contact Us

© 2016 JCB International Credit Card Co., Ltd.

 日本語

https://www.jcbusa.com/disclosures/mitsuwa­jcb­card/

9/9