IMPORTANT NOTICE FOR CUSTOMERS THAT OPENED THEIR ACCOUNT VIA TELEPHONE.
Please see the enclosed Credit Card Account Agreement for the Terms and Conditions (Terms)
of your new credit card account. Customers that opened their accounts via telephone will have
up to 25 days from the date of application to review these Terms and either accept or reject
them. You do not have to take any action if you accept these Terms.
If you do not want to accept these Terms, you must contact the bank at 1-866-222-9936
(TDD/TTY 1-888-819-1918) within the 25 day period. Any purchases that may have posted to
your account will be removed and your account will be closed. You will then be required to
make arrangements with the merchant with an alternate means of paying for any purchases
you have made or the return of any purchase(s) you have made at no cost to you.
This right to reject is only applicable to those customers that opened their accounts via
telephone.
Your Premier Designs Credit Card account agreement.
This Agreement covers the Terms and Conditions of your account with us. In this document, you will find important information
about using and managing your account, including a Privacy Statement and information concerning your billing rights. Your use
of the account, or failure to close the account within the 30 days of receiving this document, indicates your acceptance of the terms
of this agreement, including the assessment of any interest charges and fees.
Section | of this Agreement also includes a Jury Trial Waiver and an Arbitration Provision in the event of a dispute.
You have a right to reject this Arbitration Provision.
If you do not reject this Arbitration Provision, it will be part of this Agreement and will:
Eliminate your right to a trial by jury; and
Substantially affect your rights, including your right to bring, join in or participate in class proceedings.
Section I does not apply to Covered Borrowers under the Military Lending Act. See Section J below.
Please read each section carefully and keep this document for your records.
In the following sections, you will find information on:
Financial terms of your account: An at-a-glance summary of the fees and charges associated with your account
A. Getting started: the basics of your account
B.
Keeping your account in good standing: avoiding default, and what to do if your card is lost or stolen, as applicable
C.
Learning more about your account: credit plans, credit limits, and how payments are calculated and applied
D. Interest, fees and charges: when and how fees and costs are applied to your account
E.
Other important information: legal rights, costs, and how we'll handle changes to your account
F.
Disputes and reporting to consumer reporting agencies: data we provide, and receive from, consumer reporting agencies, and what to do if you think
there is an error on your periodic statement
G. Optional products: how to protect your account from fraud or theft, and information on services that can help pay your debt in case of emergencies
H. Communicating with us: what happens when you contact us
I.
Arbitration and jury trial waiver: how we'll resolve disagreements, including a jury trial waiver and Arbitration provision
J.
Important Information for Covered Borrowers under the Military Lending Act
Privacy statement: how we collect, use, share, and protect your personal information; and the privacy choices you can make
Financial terms of your account
Interest Rates and Interest Charges
28.49%
Annual Percentage Rate (APR)
for Purchases
This APR will vary with the market based on the Prime Rate.
Your due date is at least 25 days after the close of each billing cycle. We will not
How to Avoid Paying Interest
charge you interest on purchases if you pay your entire balance by the due date
each month.
Minimum Interest Charge
If you are charged interest, the charge will be no less than $2.00 per credit plan
For Credit Card Tips from the
To learn more about factors to consider when applying for or using a credit
Consumer Financial Protection
card, visit the website of the Consumer Financial Protection Bureau
Bureau
at thttp://www.consumerfinance.gov/learnmore.
Fees
Annual Fee
None
Penalty Fees
Late Payment
Up to $38.00
Returned Payment
Up to $38.00
How We Will Calculate Your Balance: We use a method called "daily balance." See your Account agreement for more details.
Billing Rights: Information on your rights to dispute transactions and how to exercise those rights is provided in your account
agreement.
Rate Information: The following chart provides details on your rate as of May 1, 2018. We divide the APR by 365 to determine the daily periodic rate.
Add to Index
APR
Daily Periodic Rate
Purchase APR
23.74%
28.49%
0.07805%
If this Agreement was provided to you at point of sale, see the Agreement sent with your new account welcome package for variable APR information in effect
within 30 days of mailing.
We'll charge you a minimum interest charge of $2.00 per credit plan for any billing period in which interest is due. For additional information, see Rates in Section
D.
Minimum Payment:
The amount you must pay each billing period ("Total Minimum Payment") is the total of minimum payments for Regular Revolving and promotional Credit Plan
purchases plus any Past Due amounts. The Total Minimum Payment won't be less than $27.00. If your Account balance is less than $27.00, you must pay the
amount indicated on your billing statement ("Statement") in full. The minimum payment due for each Regular Revolving Credit Plan will be the greater of:
(a) $5.00; or
(b) 4% of the New Balance shown on your Statement for that Credit Plan (rounded up to the nearest $1.00).
See Minimum Payment in Section C below for promotional credit plan minimum payment calculations.
The APR information described is accurate as of May 1, 2018. Due to a change in the index, this information may have changed. To find out more, call us at 1-
877-814-7342 (TDD/TTY: 1-888-819-1918), or write us at Comenity Capital Bank, PO Box 183003, Columbus, Ohio 43218-3003 or visit our website at
comenity.net/premierdesigns.
A. Getting Started
Definitions
In this Agreement, "We," "Us" and "Our" mean Comenity Capital Bank and any successor or assigns. "You" and "Your" mean each person who submits an
application or solicitation for an Account with us. "Account" means your credit card account with us. "Card" means each credit card we issue for your Account, as
applicable. "Credit Plan" means one or more payment program options Premier Designs may ask us to offer from time to time.
Upholding your Agreement
You agree to the terms of this Agreement, and promise to do everything required of you. If you sign or submit an application or solicitation to obtain credit
from us, you'll be legally bound by this Agreement. You're also legally bound if you sign a charge slip, or permit someone else to use the credit provided.
You agree that the credit extended under your Account will be used only for personal, family or household purposes and not for business or commercial
purpose.
If
the Account is a joint Account, you and the joint Account holder will be bound by this Agreement. Each of you will be jointly and individually responsible for
repaying all amounts due. If more than one person is responsible for this Account, we will only provide billing statements and communications to one of you.
Any authorized user of your Account will be bound by the terms of this Agreement. One additional Card may be issued with the individual name of an
authorized user embossed on the Card. If you want to revoke the use of your Account by an authorized user, either write us at the address, or call us at the
phone number, shown on your Statement.
You agree to pay for all transactions made on your Account by an authorized user, whether or not such transactions were authorized by you or made for your
benefit.
Card signature (as applicable)
For your own protection, please sign your Card before using it. Keep in mind that your signature on the Card isn't a prerequisite to your obligation to pay amounts
incurred on your Account.
Using your Account
Your Account may be used to make purchases from Premier Designs and other retailers we may determine occasionally by notifying you via electronic mail,
statement message, website posting, or other method.
We reserve the right to not honor transactions related to, including, but not limited to, gambling, ATM usage at casinos, and illegal activities.
Making payments
Pay your Account by sending a check, money order, or cashier's check payable in U.S. dollars, to the name and address shown on your Statement specified
for payments. Please don't send cash.
Be sure to include your payment stub, do not staple your payment to the stub, use the envelope provided with your Statement and don't send any
correspondence with your payment.
If your payment doesn't meet these requirements, it may not be credited to your Account for up to five days, or may be rejected.
All written communications concerning disputed amounts, including any check or other payment instrument marked with "payment in full" or similar language,
must be sent to 6550 North Loop 1604 East, Suite 101, San Antonio, Texas 78247-5004.
We may accept a payment sent to any other address without losing any of our rights.
No payment shall operate as an accord and satisfaction without our prior written approval.
B. Keeping your account in good standing
Avoiding default
You'll be in default under this Agreement if you:
Fail to make any payment when due
Violate any provision of this Agreement
Pass away
Become the subject of bankruptcy or insolvency proceedings
Supply us with misleading, false, incomplete or incorrect information
Are unable or unwilling to perform the terms or conditions of this Agreement
Fail to supply us with any information we deem necessary
Default under any other loan or agreement you have with us or any of our affiliates
Become incompetent
Exceed your Credit Limit
Issue a payment returned unpaid by your bank for any reason
If we consider your Account in default, we may suspend your ability to make charges, close your Account, require you to pay the full amount you owe immediately
or take any other action permitted by law. If applicable law requires us to do so, we'll tell you in advance and/or give you the opportunity to remedy your default.
Reporting a lost or stolen card (as applicable)
If you notice the loss or theft of your credit card or a possible unauthorized use of your card, you should write to us immediately at PO Box 183003, Columbus,
Ohio 43218-3003 or call us at 1-877-814-7342 (TDD/TTY: 1-888-819-1918). You will not be liable for any unauthorized use that occurs after you notify us. You
may, however, be liable for unauthorized use that occurs before your notice to us. In any case, your liability will not exceed $50.
C. Learning more about your account
Credit Plans
Your Account may consist of a non-promotional ("Regular Revolving") Credit Plan and one or more promotional Credit Plans. Credit Plans offered and their
particular features (including but not limited to minimum purchase requirements and minimum payment) may vary occasionally at our discretion and include
one or more Regular Revolving or promotional Credit Plans.
We may offer different promotional Credit Plans from time to time.
If a promotional Credit Plan is offered at the time you open your Account, this Agreement will include information about the terms for the Plan, by use of an
insert, attachment, or other written information provided as part of this Agreement.
Normal late fees, returned payment fees and all other provisions apply to any promotional Credit Plan, unless inconsistent with a particular Credit Plan
offering.
If the promotional Credit Plan purchase isn't paid in full before the promotional period ends, the balance will be transferred to your Regular Revolving balance.
Promotional Credit Plans may include:
Waive Interest, Payment Required
Waive Interest, Equal Payment
Waive Interest, Low Payment
Defer Interest, Equal Payment
Defer Interest, Payment Required
Defer Interest, Low Payment
Low APR, Equal Payment
Budget Payment
Skip-payment option
At our discretion, we may allow you to skip making the Minimum Payment.
Interest Charges will be assessed during the skip-payment period, but a late fee won't be imposed. This will not be considered a waiver of any of the rights
granted by this Agreement.
All other terms of your Account apply during the skip-payment period.
Credit limit
Your Credit Limit is the total maximum amount we permit you to owe us at any time.
You may not exceed any Credit Limit that we set for your Account.
If you do exceed your Credit Limit, we can still charge you for all transactions, interest and other charges without giving up any of our rights under this
Agreement.
We may change your Credit Limit at any time.
Account cancellation
You may cancel your Account. You're still obligated to pay the full amount you owe us.
We may cancel your Account at any time, for any reason.
We may refuse to authorize any purchase on your Account. We may also suspend your Account and your right to use your Card, including each Card you
give to others.
We may stop offering any Credit Plan at any time, for any reason.
Cancellation or suspension of your Account doesn't negate your obligation to pay any amount you owe us.
Cancellation of your Account includes each Card you give to others.
Minimum Payment
You can pay all of your Account balance at any time without penalty.
You must pay at least the Total Minimum Payment for each billing period by the Payment Due Date shown on your Statement.
The Minimum Payment is the total of the minimum payments for the Regular Revolving and promotional Credit Plans plus any Past Due amounts.
The Total Minimum Payment won't be less than $27.00. If your Account balance is less than $27.00, you must pay the amount indicated on your Statement
in full.
The minimum payment for each Credit Plan is calculated as follows:
The minimum payments for Regular Revolving Credit Plans, Waive Interest, Payment Required and Defer Interest, Payment Required Credit Plans will
be the greater of:
(a) $5.00; or
(b) 4% (rounded up to the nearest $1.00) of the New Balance shown on your Statement for that Credit Plan.
The minimum payment for the Waive Interest, Equal Payment and Defer Interest, Equal Payment Credit Plans will be the amount of the purchase divided
by the number of months between the date of the purchase and the promotional period end date (minimum $5.00) rounded up to the nearest $1.00.
The minimum payment for the Low APR, Equal Payment Credit Plan will be the amount of the purchase including the calculated interest charges that
will be assessed from the date of purchase through the end of the promotional period divided by the number of months between the date of the purchase
and the promotional period end date (minimum $5.00) rounded up to the nearest $1.00.
The minimum payment for the Waive Interest, Low Payment and Defer Interest, Low Payment Credit Plans will be the greater of:
(a) $5.00 or
(b) 1.0% (rounded up to the nearest $1.00) of the New Balance shown on your Statement for that Credit Plan.
For each Budget Payment Credit Plan or Open Charge Budget Payment Credit Plan, fixed monthly payments of $49, $99, $149, $199, or $299, based
on the transaction amount.
For Open Charge credit plans (except Open Charge Budget Payment Credit Plans), if your balance increases during the Open Charge period, your
minimum payment will increase. The minimum payment for each Open Charge plan will be calculated based on the above Credit Plans.
Payment application
We reserve the right to apply payments equal to or less than the Total Minimum Payment however we see fit, which may result in balances subject to lower
interest rates being paid prior to other balances. This may also result in higher interest charges.
Any payment you make in excess of the required Total Minimum Payment will be allocated to your Account as required by applicable law.
Excess payments received before a deferred interest promotion expires are applied to the deferred interest promotional balance first in the last two billing
periods of the promotional period.
D. Interest, fees and charges
Interest charges
Interest charges begin on a transaction, fee or interest from the day added to the daily balance and continue until the balance is paid in full.
There is a Grace Period on Regular Revolving Credit Plan purchases. This means we will not charge interest on such purchases if you pay in full each billing
period.
We will not charge interest on any portion of a payment allocated to the Regular Revolving Credit Plan that is paid within an applicable Grace Period.
If
you make a purchase under any Waive Interest Credit Plan, we won't charge interest on the purchase if you pay the total purchase amount before the end
of the promotional period. If you don't pay the total purchase amount before the end of the promotional period, we'll add the remaining amount to your Regular
Revolving balance. We'll also begin charging interest on the purchase from the first day after the promotional period ends.
If you make a purchase under any Defer Interest Promotional Credit Plan and don't pay the total amount before the end of the promotional period, we'll add
the remaining purchase amount and the amount of accrued interest to your Regular Revolving balance.
If you make a purchase under a Low APR, Equal Payment Credit Plan, interest will be assessed from the date of purchase through the end of the promotional
period.
How we calculate Interest Charges on your Account
We calculate interest separately for each Credit Plan, using a "Daily Balance" to determine interest charges for each billing period. Our calculation method is as
follows:
We start with the beginning balance on your Account each day (including unpaid interest charges and fees).
We subtract any payments or credit adjustments (treating any net credit balance as a zero balance) and add new transactions and debit adjustments posted
as of that day. This gives us the "Partial Daily Balance" for the day.
We then multiply the Partial Daily Balance for the day by the Daily Periodic Rate. This gives us the "Daily Interest Charge" for the day, which we add to the
day's Partial Daily Balance.
We've now determined the "Daily Balance," which will be the beginning balance for the following day. This results in daily compounding of interest charges.
At the end of each billing period, we add together each Credit Plan's Daily Interest Charge and make other adjustments, which gives us the total interest
charge.
Your Statement will show a Balance Subject to Interest Rate, which is the sum of the Daily Balances for each day in the billing period divided by the total
number of days.
Rates
To calculate a variable rate, for each billing period, we use an Index. The Index is the U.S. Prime Rate published in the "Money Rates" section of The Wall
Street Journal on the last business day of the calendar month preceding the month in which the billing period begins. (Our business days are Monday through
Friday, excluding holidays.)
Any variable APR will increase on the first day of the billing period after the Index increases.
An increase or decrease in the APR will result in a corresponding increase or decrease in the amount of interest and may increase the Total Minimum
Payment.
Other fees and charges
You agree to pay the following fees and charges:
Late Fee: If you don't pay at least the Minimum Payment Due by the Payment Due Date, we will charge you a late fee.
The fee is $27.00 if you were not charged a late fee during any of the prior six billing periods.
Otherwise, the fee is $38.00.
This fee will not exceed the amount permitted by applicable law.
Returned Payment Fee: We may charge you a fee for each payment that your bank doesn't honor for any reason.
The fee is $27.00 if you were not charged a returned payment fee during any of the prior six billing periods.
Otherwise, the fee is $38.00.
This fee will not exceed the amount permitted by applicable law.
Although we may decide to do so, we aren't required to attempt to collect a payment more than once.
Document Fees: If we provide you with a copy of any Statement, sales draft or similar document at your request (except in connection with billing error
inquiries or resolution), we may charge the Account the following fee(s), subject to any limitations of applicable law:
Statement copy $6.00
Sales/Credit Draft copy - $6.00
Check/Money Order copy $6.00
Alternative Payment Method Fee: We may offer alternative payment methods that allow you to make individual, expedited payments to your Account over
the phone. If you choose to use this payment method, we may assess the current fee we charge for this service, subject to any limitations of applicable law.
Currently, that fee is up to $15.00 but may change. We'll let you know the current fee before you authorize any payment(s), and you can withdraw your
request if you don't want to pay the fee.
E. Other important information
Collection costs
You agree to pay our reasonable costs for collecting amounts due, including reasonable attorneys' fees and court costs incurred by us or another person or entity,
to the extent not prohibited by applicable law and except as provided below.
AL Residents: We will not charge attorneys' fees if your unpaid balance is $300 or less.
MD Residents: We will not charge you for costs other than attorneys' fees.
NH Residents: Reasonable attorneys' fees may be awarded to you if you prevail in any action by or against us.
WI Residents: If legal action is taken, we may seek statutory attorneys' fees and costs, which you will pay if they are granted by the court.
Changes
We may add, change, or delete the terms of your Account. If required by applicable law, we will give you advance written notice of the change(s) and a right to
reject the change(s).
Security Interest
You grant us a security interest in all goods you purchase through the use of the Account, now or at any time in the future and in all accessions to and proceeds
of such goods. We waive any security interest we may have in your principal dwelling, to the extent that it would otherwise secure any obligation arising hereunder.
Changes to your information
You agree to notify us immediately of any changes to your name, mailing address, electronic mail address or telephone number(s).
Governing Law
THIS AGREEMENT IS GOVERNED BY UTAH AND APPLICABLE FEDERAL LAW. THIS IS THE LAW WE ARE SPEAKING OF WHEN WE REFER TO A TERM
PERMITTED OR REQUIRED BY APPLICABLE LAW.
Transfer of Rights/Assignment
Your rights under this Agreement can't be transferred by you, by operation of law or otherwise, but your obligations will be binding upon your estate or personal
representatives. We may transfer or assign your Account and/or this Agreement, or any of our rights under this Agreement, to another person or entity at any time
without prior notice to you or your consent.
No Waiver of Rights
We will not lose our rights under this Agreement because we delay or do not enforce them.
Severability
If any provision of this Agreement is in conflict with applicable law, that provision will be considered to be modified to conform with applicable law.
Notice to New Jersey Residents
All provisions of this agreement are valid, enforceable and applicable in New Jersey.
F. Disputes and Reporting to Consumer Reporting Agencies
Credit Reports
You give us permission to investigate your credit record.
You agree that a credit report may be requested in connection with the processing of your credit application. A report may also be requested in connection
with a credit extension, credit limit request, Account renewal or update, Account collection action, or dispute investigation. Upon request, we will tell you the
name and address of any consumer reporting agency that furnished a report on you. You consent to the obtaining of such reports by signing or otherwise
submitting an application or solicitation.
You understand that we may report negative information (such as, late payments, missed payments, or other defaults) about your Account to consumer
reporting agencies.
You give us permission to provide information about your Account to consumer reporting agencies and other creditors, as well as to the retailer whose name
appears on your Card.
Credit report disputes
If
you believe the Account information we reported to a consumer reporting agency is inaccurate, you may submit a direct dispute to Comenity Capital Bank, PO
Box 182120, Columbus, Ohio 43218-2120.
Your written dispute must provide sufficient information to identify the Account and specify why the information is inaccurate:
Account Information: Your name and Account number
Contact Information: Your address and telephone number
Disputed Information: Identify the Account information disputed and explain why you believe it is inaccurate
Supporting Documentation: If available, provide a copy of the section of the credit report showing the Account information you are disputing
We will investigate the disputed information and report the results to you within 30 days of receipt of the information needed for our investigation. If we find that
the Account information we reported is inaccurate, we will promptly provide the necessary correction to each consumer reporting agency to which we reported the
information.
Your Billing Rights: Keep This Document For Future Use
This notice tells you about your rights and our responsibilities under the Fair Credit Billing Act.
What To Do If You Find A Mistake On Your Statement
If you think there is an error on your statement, write to us at: Comenity Capital Bank, PO Box 182620, Columbus, Ohio 43218-2620
In your letter, give us the following information:
Account information: Your name and account number.
Dollar amount: The dollar amount of the suspected error.
Description of problem: If you think there is an error on your bill, describe what you believe is wrong and why you believe it is a mistake.
You must contact us:
Within 60 days after the error appeared on your statement.
At least 3 business days before an automated payment is scheduled, if you want to stop payment on the amount you think is wrong.
You must notify us of any potential errors in writing. You may call us, but if you do we are not required to investigate any potential errors and you may have to pay
the amount in question.
What Will Happen After We Receive Your Letter
When we receive your letter, we must do two things:
1. Within 30 days of receiving your letter, we must tell you that we received your letter. We will also tell you if we have already corrected the error.
2. Within 90 days of receiving your letter, we must either correct the error or explain to you why we believe the bill is correct.
While we investigate whether or not there has been an error:
We cannot try to collect the amount in question, or report you as delinquent on that amount.
The charge in question may remain on your statement, and we may continue to charge you interest on that amount.
While you do not have to pay the amount in question, you are responsible for the remainder of your balance.
We can apply any unpaid amount against your credit limit.
After we finish our investigation, one of two things will happen:
If we made a mistake: You will not have to pay the amount in question or any interest or other fees related to that amount.
If we do not believe there was a mistake: You will have to pay the amount in question, along with applicable interest and fees. We will send you a statement
of the amount you owe and the date payment is due. We may then report you as delinquent if you do not pay the amount we think you owe.
If
you receive our explanation but still believe your bill is wrong, you must write to us within 10 days telling us that you still refuse to pay. If you do so, we cannot
report you as delinquent without also reporting that you are questioning your bill. We must tell you the name of anyone to whom we reported you as delinquent,
and we must let those organizations know when the matter has been settled between us.
If
we do not follow all of the rules above, you do not have to pay the first $50 of the amount you question even if your bill is correct.
Your Rights If You Are Dissatisfied With Your Credit Card Purchases
If
you are dissatisfied with the goods or services that you have purchased with your credit card, and you have tried in good faith to correct the problem with the
merchant, you may have the right not to pay the remaining amount due on the purchase.
To use this right, all of the following must be true:
1. The purchase must have been made in your home state or within 100 miles of your current mailing address, and the purchase price must have been more than
$50. (Note: Neither of these are necessary if your purchase was based on an advertisement we mailed to you, or if we own the company that sold you the goods
or services.)
2. You must have used your credit card for the purchase. Purchases made with cash advances from an ATM or with a check that accesses your credit card account
do not qualify.
3. You must not yet have fully paid for the purchase.
If all of the criteria above are met and you are still dissatisfied with the purchase, contact us in writing at:
Comenity Capital Bank
PO Box 182620, Columbus, Ohio 43218-2620
While we investigate, the same rules apply to the disputed amount as discussed above. After we finish our investigation, we will tell you our decision. At that point,
if we think you owe an amount and you do not pay, we may report you as delinquent.
G. Optional products
Credit insurance (as applicable)
Purchasing credit insurance is optional. If you do choose to carry credit insurance coverage, the premium charge will be added to your Account as a purchase on
the last day of each billing period. You can cancel your coverage at any time.
Account Assure Debt Cancellation (as applicable)
Purchasing Account Assure is optional.
Enrolling in Account Assure does not affect the terms of your existing credit agreement.
The Account Assure fee is based on your monthly statement balance, which is your balance on the last day of each billing period.
You will receive terms and conditions, which you should carefully read for all benefit details and exclusions.
You may cancel Account Assure at any time.
If you are currently unemployed, disabled, hospitalized or retired you are not eligible for Account Assure benefits for your present situation; however, you may
be eligible for other benefits based on future events.
H. Communicating with us
Communicating to you about your Account
If we need to contact you to service your Account or to collect amounts you owe to us, you give direct consent to us, as well as servicers, agents, independent
contractors, contractors, debt collectors or collection agencies, and to anyone to whom we may sell your Account, to communicate with you in any way, such as
calling, texting, or email via:
1.
Your cell, landline, text number or any number you provide, use to contact us, or any number which you may utilize, or to any other device or service for
which you may be charged for the call, including, but not limited to, Voice Over Internet Protocol ("VOIP");
2.
Any email address you provide to us or any other person or company that provides any services in connection with this Agreement;
3.
Automated telephone dialing systems;
4.
Pre-recorded or artificial voice messages and any other form of communication.
You also agree that these communications aren't unsolicited for purposes of any state or federal law and you understand that communications may result in
additional mobile, text message, data charges or other charges.
Phone monitoring
To provide you with high-quality service, phone communication with us is monitored and/or recorded.
You agree that we monitor and/or record any phone calls between you and us.
Please inform all authorized cardholders of this provision, including anyone acting on your behalf or making payments on this Account.
Communication in Languages Other Than English
You agree to receive all communications and correspondence relating to your Account in English. We may, at our option, communicate with you and/or provide
translated documents in a language other than English. Any such communications or documents are provided solely as a courtesy. We may stop communicating
with you in non-English languages and/or providing translated documents at any time. While we have attempted to ensure the accuracy of our translations, we are
not liable for any inaccuracies in translation or for any misunderstandings due to differences in language usage or dialect. In the event of any inconsistencies
between the English version and the translation, the English version will control.
For Wisconsin residents:
If you are married, please contact us immediately upon receipt of this Agreement at 1-877-814-7342 (TDD/TTY 1-888-819-1918) and provide us with the name
and address of your spouse. We are required to inform your spouse that we have opened a credit account for you.
For bankruptcy notifications:
All bankruptcy notices and related correspondence to Comenity Capital Bank should be sent to the following address: Comenity Capital Bank, Bankruptcy
Department, PO Box 183043, Columbus, Ohio 43218-3043.
I. Arbitration and jury trial waiver
For Covered Borrowers under the Military Lending Act (MLA)
Effective October 3, 2017 the MLA prohibits us from requiring you to submit to arbitration as a condition of extending credit. For additional information see Section
J below.
A. Jury trial waiver
TO THE EXTENT PERMITTED BY LAW, YOU AND WE WAIVE ANY RIGHT TO TRIAL BY JURY IN THE EVENT OF A LAWSUIT ARISING OUT OF OR
RELATED TO THIS AGREEMENT. THIS JURY TRIAL WAIVER SHALL NOT AFFECT THE ARBITRATION PROVISION BELOW (INCLUDING THE JURY
TRIAL WAIVER CONTAINED THEREIN). YOU AND WE EACH REPRESENT THAT THIS WAIVER IS GIVEN KNOWINGLY, WILLINGLY AND VOLUNTARILY.
B. Notice and cure
Prior to bringing a lawsuit or initiating an arbitration that asserts a claim arising out of or related to this Agreement (as further defined below, a "Claim"), the party
asserting the Claim (the "Claimant") shall give the other party (the "Defendant") written notice of the Claim (a "Claim Notice") and a reasonable opportunity,
not
less than 30 days, to resolve the Claim. Any Claim Notice to you shall be sent in writing to the address we have in our records (or any updated address you
subsequently provide to us). Any Claim Notice to us shall be sent by mail to Comenity Capital Bank, PO Box 182436, Columbus, Ohio 43218-2436 (or any updated
address we subsequently provide). Any Claim Notice you send must provide your name, address and Account number. Any Claim Notice must explain the nature
of the Claim and the relief that is demanded. You may only submit a Claim Notice on your own behalf and not on behalf of any other party. No third party, other
than a lawyer you have personally retained, may submit a Claim Notice on your behalf. The Claimant must reasonably cooperate in providing any information
about the Claim that the other party reasonably requests.
C. Arbitration provision
READ THIS ARBITRATION PROVISION CAREFULLY. IF YOU DO NOT REJECT THIS ARBITRATION PROVISION IN ACCORDANCE WITH PARAGRAPH
C.1. BELOW, IT WILL BE PART OF THIS AGREEMENT AND WILL HAVE A SUBSTANTIAL IMPACT ON THE WAY YOU OR WE WILL RESOLVE ANY
CLAIM WHICH YOU OR WE HAVE AGAINST EACH OTHER NOW OR IN THE FUTURE.
1. Your Right to Reject: If you don't want this Arbitration Provision (and any prior arbitration agreement between you and us ("Prior Arbitration
Agreement")) to apply, you may reject it by mailing us a written rejection notice which gives the name of each Cardholder and contains a statement
that you (both of you, if more than one) reject the Arbitration Provision of this Agreement. The rejection notice must be sent to us at Comenity Capital
Bank, PO Box 182422, Columbus, Ohio 43218-2422. A rejection notice is only effective if it is signed by you (all of you, if more than one) and if we
receive it within thirty (30) calendar days after the date we first provide you with a credit card agreement or written notice providing you a right to reject
this Arbitration Provision. Your rejection of this Arbitration Provision will not affect any other provision of this Agreement or your ability to obtain
credit.
2. Parties Subject to Arbitration: Solely as used in this Arbitration Provision (and not elsewhere in this Agreement), the terms "we," "us" and "our" mean (a)
Comenity Capital Bank, any parent, subsidiary or affiliate of the Bank and the employees, officers and directors of such companies (the "Bank Parties"); and (b)
any other person or company that provides any services in connection with this Agreement if you assert a Claim against such other person or company at the
same time you assert a Claim against any Bank Party.
3. Covered Claims: "Claim" means any claim, dispute or controversy between you and us that in any way arises from or relates to this Agreement, the Account,
the issuance of any Card, any rewards program, any prior agreement or account. "Claim" includes disputes arising from actions or omissions prior to the date any
Card was issued to you, including the advertising related to, application for or approval of the Account. "Claim" has the broadest possible meaning, and includes
initial claims, counterclaims, cross-claims and third-party claims. It includes disputes based upon contract, tort, consumer rights, fraud and other intentional torts,
constitution, statute, regulation, ordinance, common law and equity (including any claim for injunctive or declaratory relief). "Claim" does not include disputes about
the validity, enforceability, coverage or scope of this Arbitration Provision or any part thereof (including, without limitation, the prohibition against class proceedings,
private attorney general proceedings and/or multiple party proceedings described in Paragraph C.7 (the "Class Action Waiver"), the last sentence of Paragraph
C.13 and/or this sentence); all such disputes are for a court and not an arbitrator to decide. However, any dispute or argument that concerns the validity or
enforceability of the Agreement as a whole is for the arbitrator, not a court, to decide.
4. Starting an Arbitration: Arbitration may be elected by any party with respect to any Claim, even if that party has already initiated a lawsuit with respect to a
different Claim. Arbitration is started by giving a written demand for arbitration to the other party. We will not demand to arbitrate an individual Claim that you bring
against us in small claims court or your state's equivalent court, if any. But if that Claim is transferred, removed or appealed to a different court, we then have
the
right to demand arbitration.
5.
Choosing the Administrator: "Administrator" means the American Arbitration Association ("AAA"), 120 Broadway, 21st Floor, New York, NY
10271, www.adr.org; JAMS, 620 Eighth Avenue, 34th Floor, New York, NY 10018, www.jamsadr.com; or any other company selected by mutual agreement of the
parties. If both AAA and JAMS cannot or will not serve and the parties are unable to select an Administrator by mutual consent, the Administrator will be selected
by a court. The arbitrator will be appointed by the Administrator in accordance with the rules of the Administrator. However, the arbitrator must be a retired or
former judge or a lawyer with at least 10 years of experience. You get to select the Administrator if you give us written notice of your selection with your notice that
you are electing to arbitrate any Claim or within 20 days after we give you notice that we are electing to arbitrate any Claim (or, if you dispute our right to require
arbitration of the Claim, within 20 days after that dispute is finally resolved). If you do not select the Administrator on time, we may do it. Notwithstanding any
language in this Arbitration Provision to the contrary, no arbitration may be administered, without the consent of all parties to the arbitration, by any Administrator
that has in place a formal or informal policy that is inconsistent with the Class Action Waiver.
6. Court and Jury Trials Prohibited; Other Limitations on Legal Rights: IF YOU OR WE ELECT TO ARBITRATE A CLAIM, YOU WILL NOT HAVE THE
RIGHT TO PURSUE THAT CLAIM IN COURT OR HAVE A JURY DECIDE THE CLAIM. ALSO, YOUR ABILITY TO OBTAIN INFORMATION FROM US IS
MORE LIMITED IN AN ARBITRATION THAN IN A LAWSUIT. OTHER RIGHTS THAT YOU WOULD HAVE IF YOU WENT TO COURT MAY ALSO NOT BE
AVAILABLE IN ARBITRATION.
7. Prohibition Against Certain Proceedings: IF YOU OR WE ELECT TO ARBITRATE A CLAIM: (1) NEITHER YOU NOR WE MAY PARTICIPATE
IN
A
CLASS ACTION IN COURT OR IN CLASS-WIDE ARBITRATION, EITHER AS A PLAINTIFF, DEFENDANT OR CLASS MEMBER; (2) NEITHER YOU NOR
WE MAY ACT AS A PRIVATE ATTORNEY GENERAL IN COURT OR IN ARBITRATION; (3) CLAIMS BROUGHT BY OR AGAINST YOU MAY NOT BE
JOINED OR CONSOLIDATED WITH CLAIMS BROUGHT BY OR AGAINST ANY OTHER PERSON; AND (4) THE ARBITRATOR SHALL HAVE NO POWER
OR AUTHORITY TO CONDUCT A CLASS-WIDE ARBITRATION, PRIVATE ATTORNEY GENERAL ARBITRATION OR MULTIPLE-PARTY ARBITRATION.
8. Location and Costs of Arbitration: Any arbitration hearing that you attend must take place at a location reasonably convenient to you. We will pay any and
all fees of the Administrator and/or the arbitrator if applicable law requires us to, if you prevail in the arbitration or if we must bear such fees in order for this
Arbitration Provision to be enforced. If you demand an arbitration, we will pay your reasonable attorneys' and experts' fees if you prevail or if we must bear such
fees in order for this Arbitration Provision to be enforced. Also, we will bear any fees if applicable law requires us to.
9. Governing Law: This Arbitration Provision involves interstate commerce and is governed by the Federal Arbitration Act, 9 U.S.C. §§ 1-16 (the "FAA"), and not
by any state arbitration law. The arbitrator must apply applicable substantive law consistent with the FAA and applicable statutes of limitations and claims of
privilege recognized at law. The arbitrator may award any remedy provided by the substantive law that would apply if the action were pending in court (including,
without limitation, punitive damages, which shall be governed by the Constitutional standards employed by the courts). At the timely request of either party, the
arbitrator must provide a brief written explanation of the basis for the award.
10. Right to Discovery: In addition to the parties' rights to obtain discovery pursuant to the arbitration rules of the Administrator, either party may submit a written
request to the arbitrator to expand the scope of discovery normally allowable under the arbitration rules of the Administrator. The arbitrator shall have discretion to
grant or deny that request.
11. Arbitration Result and Right of Appeal: Judgment upon the arbitrator's award may be entered by any court having jurisdiction. The arbitrator's decision
is
final and binding, except for any right of appeal provided by the FAA. However, if the amount of the Claim exceeds $50,000 or involves a request for injunctive or
declaratory relief that could foreseeably involve a cost or benefit to either party exceeding $50,000, any party can, within 30 days after the entry of the award by
the arbitrator, appeal the award to a three-arbitrator panel administered by the Administrator. The panel shall reconsider anew any aspect of the initial award
requested by the appealing party. The decision of the panel shall be by majority vote. Reference in this Arbitration Provision to "the arbitrator" shall mean
the
panel
if an appeal of the arbitrator's decision has been taken. The costs of such an appeal will be borne in accordance with Paragraph C.8. above.
12. Rules of Interpretation: This Arbitration Provision shall survive the repayment of all amounts owed under this Agreement, the closing of the Account, any
legal proceeding and any bankruptcy to the extent consistent with applicable bankruptcy law. In the event of a conflict or inconsistency between this Arbitration
Provision, on the one hand, and the applicable arbitration rules or the other provisions of this Agreement, on the other hand, this Arbitration Provision shall govern.
This Arbitration Provision replaces any Prior Arbitration Agreement.
13. Severability: If any portion of this Arbitration Provision, other than the Class Action Waiver, is deemed invalid or unenforceable, the remaining portions shall
nevertheless remain in force. If a determination is made that the Class Action Waiver is unenforceable, only this sentence of the Arbitration Agreement will
remain
in force and the remaining provisions shall be null and void, provided that the determination concerning the Class Action Waiver shall be subject to appeal.
14. Special Payment: If (1) you submit a Claim Notice in accordance with Paragraph B above on your own behalf (and not on behalf of any other party); (2) we
refuse to provide you with the relief you request; and (3) an arbitrator subsequently determines that you were entitled to such relief (or greater relief), the arbitrator
shall award you at least $5,10 (plus any fees and costs to which you are entitled).
J. Important Information for Covered Borrowers under the Military Lending Act
Effective October 3, 2017 for New Accounts - Federal law provides important protections to members of the Armed Forces and their dependents relating
to extensions of consumer credit. In general, the cost of consumer credit to a member of the Armed Forces and his or her dependent may not exceed an
annual percentage rate of 36 percent. This rate must include, as applicable to the credit transaction or account: The costs associated with credit insurance
premiums; fees for ancillary products sold in connection with the credit transaction; any application fee charged (other than certain application fees for
specified credit transactions or accounts); and any participation fee charged (other than certain participation fees for a credit card account).
A "Covered Borrower" is a consumer who, based on the determination made in accordance with 32 CFR Part 232.5, is entitled to the Limitations on Terms
of Consumer Credit Extended to Service Members and Dependents under 32 C.F.R. Part 232. Your first statement will indicate whether you are a Covered
Borrower, based on a review of the Department of Defense's database and/or a report from a consumer-reporting agency. If you're a Covered Borrower,
we
will notify you in writing no later than 60 days after the determination made in accordance with 32 CFR Part 232.5.
This Agreement shall be interpreted to comply with the Military Lending Act, including its restrictions on permissible loan terms and limitations on interest
and fees. For Accounts opened on or after October 3, 2017, if you are a Covered Borrower: (a) the Arbitration Provision and jury trial waiver shall not apply
to you; (b) any interest or fees in excess of the permitted limit shall be reduced by the amount necessary to satisfy that limit and any amounts collected in
excess of the permitted limit shall be refunded by crediting your Account or by making a direct payment to you; and (c) any other provision of this
Agreement that is inconsistent with the Military Lending Act shall not apply to you.
To hear this Military Lending Act disclosure and the payment obligations thereunder, call toll free at 1-866-230-0418; TDD/TTY 1-888-819-1918.
***CC Agreement CCA ID
Contrato de su cuenta de tarjeta de crédito de Premier Designs.
El presente Contrato trata los Términos y condiciones de su cuenta con nosotros. En este documento, encontrará información
importante respecto al uso y la administración de su cuenta, lo que incluye una Declaración de privacidad e información sobre
sus derechos de facturación. El uso de su cuenta, o el hecho de no cerrar la cuenta dentro de los 30 días posteriores a la recepción
de este documento, señala su aceptación de los términos del presente contrato, lo que incluye el cálculo de cualquier cargo por
intereses y tarifas.
La sección I del presente Contrato también incluye una Renuncia al juicio por jurado y una Disposición sobre el arbitraje
en caso de existir alguna disputa.
Tiene el derecho a rechazar esta Disposición sobre el arbitraje.
Si no rechaza la Disposición sobre el arbitraje, formará parte del presente Contrato y:
eliminará su derecho al juicio por jurado; y
afectará sustancialmente sus derechos, incluido su derecho a entablar, unirse a, o participar en, demandas
colectivas.
La sección I no se aplica a los prestatarios cubiertos en virtud de la Ley de Préstamos para Militares. Consulte la Sección J
a continuación.
Por favor, lea detenidamente cada sección y conserve este documento en sus archivos.
En las siguientes secciones, encontrará la siguiente información:
Términos financieros de su cuenta: un resumen global de las tarifas y los cargos asociados a su cuenta
A. Punto de partida: los fundamentos de su cuenta
B. Mantener su cuenta al día: cómo evitar la morosidad, y qué hacer si su tarjeta es extraviada o robada
C.
Más información acerca de su cuenta: planes de crédito, límites de crédito, y cómo se calculan y procesan los pagos
D. Intereses, tarifas y cargos: cuándo y cómo se aplican las tarifas y los gastos a su cuenta
E.
Más información importante: derechos legales, gastos, y cómo manejaremos los cambios de su cuenta
F.
Disputas e informes a las agencias de informes crediticios: los datos que proporcionamos a las agencias de informes crediticios y recibimos de las
mismas, y qué debe hacer si considera que hay algún error en su estado de cuenta periódico
G. Productos opcionales: cómo proteger su cuenta del fraude o del hurto, e información sobre los servicios que pueden ayudarle a pagar su deuda en caso
de emergencia
H.
Comunicación con nosotros: qué sucede cuando se comunica con nosotros
I.
Arbitraje y renuncia al juicio por jurado: cómo resolveremos los desacuerdos, incluida la renuncia al juicio por jurado y la Disposición sobre el arbitraje
J.
Información importante para los prestatarios cubiertos en virtud de la Ley de Préstamos para Militares
Declaración de privacidad: cómo recopilamos, utilizamos, compartimos y protegemos su información personal; y las decisiones que puede tomar respecto a la
privacidad
Términos financieros de su cuenta
Tasas de interés y cargos por intereses
Tasa de porcentaje anual (Annual
28.49%
Percentage Rate, APR) para
Esta APR variará con el mercado según la tasa de interés preferencial.
compras
Su fecha de vencimiento es al menos 25 días después del cierre de cada ciclo de
Cómo evitar el pago de intereses
facturación. No le cobraremos intereses sobre compras si paga la totalidad de su
saldo a más tardar en la fecha de vencimiento cada mes.
Cargo mínimo por intereses
Si se le cobran intereses, el cargo no será inferior a $2.00 por plan de crédito
Para obtener consejos sobre
Para obtener más información sobre los factores que debe considerar al
tarjetas de crédito de la Oficina
solicitar o utilizar una tarjeta de crédito, visite el sitio web de la Oficina para la
para la Protección Financiera del
Protección
Financiera
del
Consumidor
Consumidor
en http://www.consumerfinance.gov/learnmore
Tarifas
Tarifa anual
Ninguna
Tarifas por penalizaciones
Pago atrasado
Hasta $38.00
Pago devuelto
Hasta $38.00
Cómo calcularemos su saldo: utilizamos un método denominado "saldo diario". Para obtener más información, consulte el
contrato de su cuenta.
Derechos de facturación: en el contrato de su cuenta puede encontrar información sobre sus derechos para disputar
transacciones y cómo ejercerlos.
Información sobre tasas: la tabla a continuación brinda detalles sobre su(s) variable a partir del 1 de mayo de, 2018. Para establecer una tasa diaria periódica,
dividimos la APR por 365.
Agregar al índice
APR
Tasa diaria periódica
Tasa porcentual anual (Annual Percentage
23.74%
28.49%
0.07805%
Rate, APR) de compra
Si se le proporcionó este Acuerdo en el punto de venta, consulte el Acuerdo que se le envió junto con un paquete de bienvenida de su nueva cuenta para obtener
información acerca de la tasa porcentual anual (Annual Percentage Rate, APR) variable vigente en un plazo de 30 días posteriores a su envío por correo.
Le cobraremos un cargo por interés mínimo de $2.00 por plan de crédito durante cualquier período de facturación en el que se adeuden intereses. Para obtener
información adicional, consulte las Tasas en la Sección D.
Pago mínimo:
El monto que debe pagar en cada período de facturación ("Pago mínimo total") es el total de los pagos mínimos por las compras del Plan de crédito rotativo
habitual y promocional además de cualquier monto vencido. El Pago mínimo total no será inferior a $27.00. Si el Saldo de su cuenta es inferior a 27.00, debe
pagar la totalidad del monto señalado en su estado de facturación ("Estado de cuenta"). El pago mínimo vencido por cada Plan de crédito rotatorio habitual será
el monto superior entre:
(a) $5.00; o bien
(b) 4% del nuevo saldo reflejado en su Estado de cuenta para este Plan de crédito (redondeado hacia arriba al dólar más cercano $1.00).
Consulte el pago mínimo en la Sección C a continuación para ver los cálculos del pago mínimo para los planes de crédito promocionales.
La información sobre la APR descrita es exacta a partir del 1 de mayo de, 2018. Debido a un cambio en el índice, es posible que haya cambiado esta información.
Para obtener más información, llámenos al 1-877-814-7342 (TDD/TTY: 1-888-819-1918), o escríbanos a Comenity Capital Bank, PO Box 183003, Columbus,
Ohio 43218-3003 o visite nuestro sitio web en comenity.net/premierdesigns.
A. Introducción
Definiciones
En el presente Acuerdo, "nosotros", "nos" y "nuestro" hacen referencia a Comenity Capital Bank y a cualquier sucesor o cesionario. "Usted" y "su" hacen referencia
a cada persona que presenta alguna solicitud o petición de una Cuenta con nosotros. "Cuenta" hace referencia a su cuenta de tarjeta de crédito con nosotros.
"Tarjeta" hace referencia a cada tarjeta de crédito que emitimos para su Cuenta. "Plan de crédito" hace referencia a una o más opciones del programa de pago
Premier Designs que nos puede solicitar que ofrezcamos ocasionalmente.
Cumplimiento de su Contrato
Usted acepta los términos del presente Contrato, y se compromete a hacer todo lo que se le haya exigido. Si firma o presenta una solicitud o petición para
obtener algún crédito de nosotros, quedará vinculado por el presente Contrato. Además está obligado legalmente si firma un comprobante de cargo, o
permite que otra persona utilice el crédito proporcionado.
Usted acuerda que el crédito otorgado en su Cuenta será utilizado únicamente para fines personales, familiares o domésticos y no para fines empresariales
o comerciales.
Si la Cuenta es una Cuenta conjunta, usted y el titular conjunto de la Cuenta quedarán vinculados por el presente Contrato. Cada uno de ustedes será
responsable a título conjunto e individual por el pago de todos los montos vencidos. Si más de una persona es responsable de esta Cuenta, únicamente
podremos proporcionarles los estados de cuenta y las comunicaciones a uno de ustedes.
Cualquier usuario autorizado de su Cuenta quedará vinculado por los términos del presente Contrato. Podrá emitirse una Tarjeta adicional con el nombre
individual del usuario autorizado grabado en la Tarjeta. Si desea revocar el uso de su Cuenta por parte de algún usuario autorizado, puede escribirnos a la
dirección, o llamarnos al número telefónico, que figura en su Estado de cuenta.
Usted acuerda pagar todas las transacciones realizadas por cualquier usuario autorizado en su Cuenta, ya sea o no que usted haya autorizado tales
transacciones o se hayan realizado a su favor.
Firma de la Tarjeta (según corresponda)
Para su protección, firme su Tarjeta antes de utilizarla. Tenga presente que su firma en la Tarjeta no es un requisito previo para su obligación de pagar los montos
incurridos en su Cuenta.
Uso de su Cuenta
Su Cuenta podrá utilizarse para realizar compras en Premier Designs y en otros minoristas que hayamos determinado ocasionalmente mediante una
notificación a usted a través de correo electrónico, mensaje del estado de cuenta, publicación del sitio web, u otro método.
Nos reservamos el derecho de no reconocer las transacciones relativas a, lo que incluye, entre otras, apuestas, el uso de cajeros automáticos en los casinos,
y actividades ilegales.
Efectuar pagos
Pague su Cuenta enviando un cheque, giro postal, o cheque de gerencia pagadero en dólares estadounidenses, con el nombre y la dirección que se
especifican en su Estado de cuenta para realizar pagos. Por favor no envíe dinero en efectivo.
Asegúrese de incluir su comprobante de pago, no engrapar el pago al comprobante, utilizar el sobre proporcionado con su Estado de cuenta y no enviar
ninguna correspondencia con su pago.
Si su pago no cumple con estos requerimientos, es posible que no sea acreditado a su Cuenta hasta haber transcurrido cinco días, o sea rechazado.
Todas las comunicaciones escritas respecto a los montos en disputa, incluido cualquier cheque u otro instrumento de pago marcado con las palabras
"totalidad del pago" o algún texto similar, deben enviarse a 6550 North Loop 1604 East, Suite 101, San Antonio, Texas 78247-5004.
Es posible que aceptemos un pago enviado a cualquier otra dirección sin perder ninguno de nuestros derechos.
Ningún pago implicará una conciliación sin nuestra aprobación previa por escrito.
B. Mantener su cuenta al día
Cómo evitar la morosidad
Se lo considerará en mora conforme al presente Contrato si usted:
No efectúa un pago al momento de su vencimiento
Viola alguna disposición del presente Contrato
Fallece
Es sometido a procedimientos de quiebra o insolvencia
Nos proporciona información engañosa, falsa, incompleta o equivocada
No puede o no está dispuesto a desempeñar los términos o condiciones del presente Contrato
No nos proporciona ninguna información que consideremos necesaria
Está en mora conforme a cualquier préstamo o contrato que pueda tener con nosotros o cualquiera de nuestras afiliadas
Es incompetente
Supera su límite de crédito
Emite algún pago que su banco haya devuelto como impago por cualquier motivo
En
caso de que hayamos considerado que su Cuenta está en mora, podemos suspender su capacidad de realizar débitos, cerrar su Cuenta, exigirle pagar el
monto total que adeuda de inmediato o tomar cualquier otra medida permitida por ley. Si nos lo exige alguna ley vigente, le informaremos con antelación y/o le
brindaremos la oportunidad de subsanar la morosidad.
Denuncia de una tarjeta extraviada o robada (según corresponda)
Si se percata del extravío o robo de su tarjeta de crédito o algún posible uso no autorizado de su tarjeta, debe escribirnos de inmediato a PO Box 183003,
Columbus, Ohio 43218-3003 o llamarnos al 1-877-814-7342 (TDD/TTY: 1-888-819-1918). Usted no será responsable por ningún uso no autorizado que haya
ocurrido después de habernos notificado. No obstante, podrá ser responsable por el uso no autorizado que ocurra antes de habernos notificado. En cualquier
caso, su responsabilidad legal no será superior a $50.
C. Más información acerca de su cuenta
Planes de crédito
Su Cuenta podrá comprender un Plan de crédito no promocional ("Rotatorio habitual") y uno o más Planes de crédito promocionales. Los Planes de crédito
ofrecidos y sus características particulares (incluidos, entre otros, los requerimientos de compra mínima y el pago mínimo) pueden variar ocasionalmente a
nuestra discreción e incluyen uno o más Planes de crédito rotativos habituales o promocionales.
En ocasiones podemos ofrecer distintos Planes de crédito promocionales.
Si al momento de abrir su Cuenta le ofrecemos un Plan de crédito promocional, el presente Contrato incluirá información sobre los términos del Plan,
mediante el uso de un apéndice, anexo, u otra información escrita proporcionada como parte del presente Contrato.
Las tarifas habituales por pagos atrasados, pagos devueltos y todas las demás disposiciones aplican a cualquier Plan de crédito promocional, salvo que sea
incoherente con la oferta particular de algún Plan de crédito.
Si el Plan de crédito promocional no se paga en su totalidad antes de finalizar el período promocional, el saldo será transferido a su saldo Rotativo habitual.
Los Planes de crédito promocionales pueden incluir:
Exención de intereses, pago requerido
Exención de intereses, pago igual
Exención de intereses, pago menor
Aplazamiento de intereses, pago igual
Aplazamiento de intereses, pago requerido
Aplazamiento de intereses, pago menor
APR baja, pago igual
Pago según el presupuesto
Opción de omisión de pago
A nuestra discreción, podemos permitirle omitir el pago mínimo.
Serán calculados los cargos financieros durante el período de omisión de pago, pero no se impondrá una tarifa por pago atrasado. Esto no será considerado
una renuncia de ninguno de los derechos concedidos por el presente Contrato.
Todos los demás términos de su Cuenta serán de aplicación durante el período de omisión de pago.
Límite de crédito
Su límite de crédito es el monto total máximo que le permitimos adeudarnos en cualquier momento.
No puede superar ningún límite de crédito que establezcamos para su Cuenta.
Si supera su límite de crédito, todavía podemos cobrarle todas las transacciones, los intereses y otros cargos sin renunciar a ninguno de nuestros derechos
en virtud del presente Contrato.
Nosotros podemos cambiar su límite de crédito en cualquier momento.
Cancelación de la Cuenta
Usted podrá cancelar su Cuenta. Está obligado a pagar el monto total adeudado a nosotros.
Usted podrá cancelar su Cuenta en cualquier momento y por cualquier motivo.
Nosotros podemos rehusarnos a autorizar cualquier compra en su Cuenta. Además podemos suspender su Cuenta y su derecho a utilizar la Tarjeta, lo que
incluye cada Tarjeta que entregue a terceros.
Podemos suspender el ofrecimiento de todo Plan de crédito en cualquier momento y por cualquier motivo.
La cancelación o suspensión de su Cuenta no anula su obligación de pagar cualquier monto que nos adeude.
La cancelación de su Cuenta incluye a cada Tarjeta que entregue a terceros.
Pago mínimo
Puede pagar todo el saldo de su Cuenta en cualquier momento sin incurrir en ninguna penalización.
Debe pagar al menos el Pago mínimo total durante cada período de facturación a más tardar en la fecha de vencimiento del pago señalada en su Estado de
cuenta.
El pago mínimo es el total de los pagos mínimos por los Planes de crédito rotativos habituales y promocionales además de cualquier tarifa o monto.
El Pago mínimo total no será inferior a $27.00. Si el Saldo de su cuenta es inferior a $27.00, debe pagar la totalidad del monto señalado en su Estado de
cuenta.
A continuación se calcula el pago mínimo para cada Plan de crédito:
Los pagos mínimos de los Planes de crédito rotativos habituales, y los Planes de crédito de exención de intereses, pago requerido y aplazamiento de
intereses, pago requerido corresponderán al monto superior entre:
(a) $5.00; o
(b) 4% (redondeado hacia arriba al dólar más cercano $1.00) del nuevo saldo reflejado en su Estado de cuenta para este Plan de crédito.
El pago mínimo de los Planes de crédito de exención de intereses, pago igual y aplazamiento de intereses, y pago igual será el monto de la compra
dividido por la cantidad de meses entre la fecha de la compra y la fecha de finalización del período promocional (un mínimo de 5.00) redondeado
al
dólar ($1.00) más cercano.
El pago mínimo del Plan de crédito de APR baja, y pago igual será el monto de la compra, incluidos los cargos por intereses calculados desde la fecha
de la compra hasta el final del período promocional, dividido por la cantidad de meses entre la fecha de la compra y la fecha de finalización del período
promocional (un mínimo de $5.00) redondeado al dólar ($1.00) más cercano.
Los pagos mínimos de los Planes de crédito de exención de intereses, pago bajo y aplazamiento de intereses, y pago bajo serán el monto superior
entre:
(a) $5.00; o
(b) 1.0% (redondeado hacia arriba al dólar más cercano $1.00) del nuevo saldo reflejado en su Estado de cuenta para ese Plan de crédito
Por cada Plan de crédito de pago según el presupuesto o Plan de crédito de pago según el presupuesto de cuenta abierta se realizarán pagos fijos
mensuales de $49, $99, $149, $199 o $299, según el monto de la transacción.
Para los Planes de crédito de cuenta abierta (excepto los Planes de crédito de pago según el presupuesto de cuenta abierta), si su saldo se
incrementa durante el período de la cuenta abierta, se incrementará su pago mínimo. El pago mínimo para cada Plan de cuenta abierta se calculará
según los Planes de crédito antes mencionados.
Imputación de pagos
Nos reservamos el derecho de aplicar pagos equivalentes o menores al Pago mínimo total según lo consideremos relevante, lo cual puede ocasionar el
pago de saldos sujetos a tasas de interés inferiores antes de otros saldos. Esto también puede ocasionar cargos por intereses más altos.
Cualquier pago que realice por encima del Pago mínimo total será asignado a su Cuenta conforme lo exige la ley vigente.
Los pagos excesivos recibidos antes del vencimiento de una promoción de aplazamiento de intereses son aplicados primero al saldo promocional de
aplazamiento de intereses en los últimos dos períodos de facturación del período promocional.
D. Intereses, tarifas y cargos
Cargos por intereses
Los cargos por intereses comienzan en una transacción, tarifa o interés desde el día en que se añaden al saldo diario y continúan hasta que el saldo se
paga en su totalidad.
Existe un período de gracia para las compras del plan de crédito rotativo habitual. Esto quiere decir que no cobraremos intereses por dichas compras si
usted paga el monto total correspondiente a cada período de facturación.
No cobraremos intereses por ninguna parte de un pago asignado al plan de crédito rotativo habitual que se abone dentro de un período de gracia
aplicable.
Si realiza alguna compra en virtud de cualquier Plan de crédito de exención de intereses, no cobraremos intereses por la compra si paga el monto total de
la compra antes de finalizar el período promocional. Si no paga el monto total de la compra antes de finalizar el período promocional, agregaremos el monto
restante a su Saldo rotativo habitual. Además comenzaremos a cobrar intereses por la compra a partir del primer día posterior a la finalización del período
promocional.
Si realiza alguna compra en virtud de cualquier Plan de crédito promocional de exención de intereses y no paga el monto total antes de finalizar el período
promocional, agregaremos el monto restante de la compra y el monto de intereses devengados a su Saldo rotativo habitual.
Si realiza alguna compra en virtud de un Plan de crédito de APR baja, pago igual, los intereses serán calculados a partir de la fecha de la compra hasta
finalizar el período promocional.
Cómo calculamos los cargos financieros en su Cuenta
Calculamos los intereses de manera independiente para cada Plan de crédito, utilizando el "saldo diario" para determinar los cargos por intereses para cada
período de facturación. Nuestro método de cálculo es el siguiente:
Comenzamos con el saldo inicial de su Cuenta cada día (incluido cargos por intereses no pagados y tarifas).
Restamos cualquier pago o ajuste de crédito (tratando cualquier saldo de crédito neto como un saldo nulo) y agregamos transacciones nuevas y ajustes de
débito reflejados a partir de ese día. Esto nos proporciona el "saldo diario parcial" del día.
Luego multiplicamos el saldo diario parcial del día por la tasa diaria periódica. Esto nos proporciona el "cargo por intereses diario" del día, el cual agregamos
al saldo diario parcial del día.
Ahora hemos determinado el "saldo diario", el cual será el saldo inicial del día siguiente. Esto da como resultado la acumulación diaria de los cargos por
intereses./ final de cada período de facturación, agregamos cada Cargo por intereses diario del Plan de crédito y realizar otros ajustes, lo cual nos proporciona
el cargo por intereses total.
Su Estado de cuenta reflejará el saldo sujeto a la tasa de intereses, el cual es la suma de los saldos diarios de cada día durante el período de facturación
dividido por la cantidad total de días.
Tasas
Para calcular una tasa variable para cada período de facturación utilizamos un Índice. El Índice es la "tasa de interés preferencial" de EE. UU. publicada en
la sección "Tasas monetarias" de The Wall Street Journal el último día hábil del mes calendario anterior al mes en que comienza el período de facturación.
(Nuestros días hábiles son de lunes a viernes, excluidos los días festivos).
Cualquier APR variable se incrementará el primer día del período de facturación posterior a que se incremente el Índice.
El
incremento o la disminución de la APR ocasionará el correspondiente incremento o la disminución en el monto del interés y podrá incrementar el Pago
mínimo total.
Otros cargos y tarifas
Usted acuerda pagar los siguientes cargos y tarifas:
Tarifa por pago atrasado: si no paga al menos el pago mínimo vencido a más tardar a la fecha de vencimiento del pago, le cobraremos una tarifa por pago
atrasado.
La
tarifa es de $27.00 si no le ha sido cobrada una tarifa por pago atrasado durante los seis períodos de facturación previos.
De lo contrario, la tarifa es de $38.00
Esta tarifa no excederá el monto permitido por la legislation vigente.
Tarifa por pago devuelto: es posible que le cobremos una tarifa por cada pago que su banco no haya reconocido por cualquier motivo.
La tarifa es de $27.00 no le ha sido cobrada una tarifa por pago devuelto durante los seis períodos de facturación previos.
De lo contrario, la tarifa es de $38.00
Esta tarifa no excederá el monto permitido por la legislación vigente.
Si bien existe la posibilidad de que decidamos hacerlo, no se nos exige intentar cobrar algún pago más de una vez.
Tarifas por documentos: si le proporcionamos una copia de cualquier Estado de cuenta, factura de venta u otro documento similar a su solicitud (salvo con
respecto a cualquier consulta o resolución de los errores de facturación), podemos cobrar a la Cuenta las siguientes tarifas, sujeto a cualquier limitación de
la ley vigente:
Copia del estado de cuenta: $6.00
Copia de la factura de venta/crédito: $6.00
Copia del cheque/giro postal: $6.00
Tarifa por métodos de pago alternativo: podemos ofrecer métodos de pago alternativo que le permitan realizar pagos individuales y agilizados a su Cuenta
por teléfono. Si elige utilizar este método de pago, podemos imponer la tarifa actual que cobramos por este servicio, sujeto a cualquier limitación de la ley
vigente. Actualmente, esta tarifa es de hasta $15.00 pero puede cambiar. Le notificaremos la tarifa actual antes de que autorice cualquier pago, y puede
anular su solicitud si no desea pagar la tarifa.
E. Más información importante
Gastos de cobro
Usted acuerda pagar los gastos razonables por el cobro de los montos adeudados, incluidos los honorarios de abogados razonables y costos judiciales
incurridos por nosotros o por otra persona o entidad, en la medida que no lo prohíba la ley vigente y con la excepción de lo que se menciona a continuación.
Residentes de Alabama: no le aplicaremos honorarios de los abogados si su saldo impago es $300 o menos.
Residentes de Maryland: no les aplicaremos otros costos que no sean los honorarios de abogados.
Residentes de New Hampshire: se le otorgarán honorarios de abogados razonables si prevalece en la participación de medidas por y contra nosotros.
Residentes de Wisconsin: si se toman medidas legales, es probable que busquemos honorarios y costos estatutarios de abogados que usted pagará si
el tribunal los concede.
Cambios
Podemos agregar, cambiar o eliminar los términos de su Cuenta. Si lo exige la ley vigente, le proporcionaremos una notificación previa por escrito sobre los
cambios y el derecho a rechazarlos.
Derecho de garantía
Usted nos concede un derecho de garantía sobre todos los bienes que adquiera utilizando la Cuenta, actualmente o en cualquier momento futuro, y sobre todos
los fondos y adquisiciones a partir de tales bienes. Renunciamos a cualquier derecho de garantía que tengamos sobre su residencia principal, en la medida que
de otro modo garantice alguna obligación surgida del presente.
Cambios de su información
Usted acuerda notificarnos de inmediato sobre cualquier cambio de su nombre, dirección postal, dirección de correo electrónico, o número(s) de teléfono.
Ley vigente
EL PRESENTE CONTRATO SE RIGE POR UTAH Y LAS LEYES FEDERALES VIGENTES. ESTA ES LA LEY QUE MENCIONAMOS CUANDO HACEMOS
REFERENCIA A UN TÉRMINO PERMITIDO O EXIGIDO POR LA LEY VIGENTE.
Transferencia de derechos/cesión
No podrá transferir sus derechos en virtud del presente Contrato, conforme a derecho o de otro modo, pero sus obligaciones serán vinculantes ante su patrimonio
o representantes personales. Podemos transferir o ceder su Cuenta y/o el Contrato, o cualquiera de nuestros derechos conforme al presente Contrato, a otra
persona física o jurídica en cualquier momento, sin la notificación previa a usted ni su consentimiento.
Ninguna renuncia de derechos
No perderemos nuestros derechos en virtud del presente Contrato por demorarnos o por no hacerlos cumplir.
Nulidad parcial
Si alguna disposición del presente Contrato entra en conflicto con la ley vigente, se considerará que dicha disposición ha sido modificada para ajustarse a la ley
vigente.
Aviso para los residentes de New Jersey
Todas las disposiciones del presente contrato son válidas, exigibles y vigentes en New Jersey.
F. Disputas e informes a las agencias de informes crediticios
Informes crediticios
Usted nos otorga el permiso de investigar su historial crediticio.
Usted acuerda que podemos solicitar informes crediticios con respecto al procesamiento de su solicitud de crédito. Además podemos solicitar un informe
con respecto a una concesión de crédito, solicitud de límite de crédito, renovación o actualización de la Cuenta, medida de cobro de la Cuenta, o la
investigación de una disputa. Le informaremos, a solicitud, el nombre y la dirección de cualquier agencia de informes crediticios que haya proporcionado
algún informe sobre usted. Usted otorga su consentimiento a la obtención de tales informes al firmar o de otro modo presentar una solicitud o petición.
Comprende que podemos proporcionarle información negativa a las agencias de informes crediticios (por ejemplo, pagos atrasados, pagos omitidos, u otros
incumplimientos de pago) respecto a su Cuenta.
Nos otorga el permiso de proporcionar información acerca de su Cuenta a las agencias de informes crediticios y a otros acreedores, así como al minorista
cuyo nombre figure en su Tarjeta.
Disputas sobre los informes crediticios
Si considera que es imprecisa la información de la Cuenta que hemos informado a alguna agencia de informes crediticios, puede presentar una disputa directa a
Comenity Capital Bank, PO Box 182120, Columbus, Ohio 43218-2120.
Su disputa escrita debe proporcionar información suficiente para identificar la Cuenta y especificar por qué es imprecisa la información:
Información de la cuenta: su nombre y número de Cuenta
Información de contacto: su dirección y número de teléfono
Información en disputa: identifique la información de la Cuenta en disputa y explique por qué considera que es imprecisa
Documentación de respaldo: si se encuentra a la disposición, proporcione una copia de la sección del informe crediticio que refleja la información de la
Cuenta en disputa
Investigaremos la información en disputa y le informaremos los resultados dentro de los 30 días de haber recibido la información requerida para nuestra
investigación. Si hallamos que es imprecisa la información suministrada de la Cuenta, brindaremos oportunamente la corrección requerida a cada agencia de
informes crediticios a la que hayamos proporcionado la información.
Sus derechos de facturación: conserve este documento para el uso futuro
La presente notificación le informa acerca de sus derechos y nuestras responsabilidades de conformidad con la Ley de Facturación Crediticia Justa.
Qué hacer si encuentra un error en su estado de cuenta
Si considera que existe un error en su estado de cuenta, escríbanos a: Comenity Capital Bank, PO Box 182620, Columbus, Ohio 43218-2620
En su carta, proporcione la siguiente información:
Información de la cuenta: su nombre y número de cuenta.
Cantidad en dólares: la cantidad en dólares del supuesto error.
Descripción del problema: si piensa que hay un error en su factura, describa lo que cree que es incorrecto y el motivo por el cual cree que es un error.
Usted debe comunicarse con nosotros:
En un plazo de 60 días después de que el error apareció en su estado de cuenta.
Al menos 3 días hábiles antes de que esté programado un pago automático, si desea detener el pago de la cantidad que usted cree que es incorrecta.
Usted debe avisarnos acerca de todos los posibles errores por escrito. Puede llamarnos, pero si lo hace no tenemos la obligación de investigar ningún posible
error y usted podría tener que pagar la cantidad en cuestión.
Lo que sucederá después de que recibamos su carta
Cuando recibamos su carta, debemos hacer dos cosas:
1. En un plazo de 30 días después de recibida su carta, debemos decirle que la recibimos. También le diremos si ya hemos corregido el error.
2. En un plazo de 90 días después de recibida su carta, tenemos que corregir el error o explicarle por qué creemos que la factura estaba correcta.
Mientras investigamos si ha habido un error o no:
No podremos tratar de cobrar la cantidad en cuestión, ni declararlo como moroso por esa cantidad.
El cargo en cuestión podrá permanecer en su estado de cuenta y seguiremos cobrándole intereses sobre esa cantidad.
Si bien usted no tiene que pagar la cantidad en cuestión, es responsable del resto de su saldo.
Podemos aplicar cualquier monto pendiente de pago a su límite de crédito.
Después de que finalicemos nuestra investigación, ocurrirá una de dos cosas:
Si nosotros cometimos un error. usted no tendrá que pagar la cantidad en cuestión ni intereses o comisiones relacionados con esa cantidad.
Si no creemos que haya habido un error. usted tendrá que pagar la cantidad en cuestión, junto con todos los intereses y comisiones correspondientes.
Le
enviaremos un estado de cuenta de la cantidad que usted adeuda y la fecha en que vence el pago. Luego podremos declararlo moroso si no paga la cantidad
que creemos que adeuda.
Si
recibe nuestra explicación pero sigue creyendo que su factura es incorrecta, debe escribirnos en un plazo de 10 días para informarnos que sigue rehusándose
a pagar. Si lo hace, no podremos declararlo moroso sin indicar también que usted está cuestionando su factura. Debemos informarle el nombre de las entidades
ante las cuales lo declaremos moroso y tenemos que avisar a esas organizaciones cuando hayamos resuelto el asunto entre nosotros.
Si no seguimos todas las reglas precedentes, usted no tendrá que pagar los primeros $50 de la cantidad que cuestiona, incluso si su factura es correcta.
Sus derechos en caso de no estar conforme con sus compras con tarjeta de crédito
Si no está conforme con los productos o servicios que ha comprado con su tarjeta de crédito y ha tratado de buena fe de corregir el problema con el comerciante,
puede tener el derecho a no pagar la cantidad restante adeudada sobre la compra.
Para usar este derecho, todas las afirmaciones siguientes deben ser ciertas:
1. La compra debe haberse hecho en su estado de residencia o en un radio de 100 millas de su dirección postal actual, y el precio de compra debe haber sido
de más de $50. (Nota: No se aplican estos requisitos si su compra se basó en un anuncio publicitario que le enviamos por correo, o si somos dueños de la
compañía que le vendió los bienes o servicios.)
2. Usted debe haber usado su tarjeta de crédito para hacer la compra. No califican las compras hechas con adelantos de efectivo de un cajero automático o con
un cheque que accede a su cuenta de tarjeta de crédito.
3. Usted no puede haber pagado el total de la compra.
Si se cumplen todos los criterios arriba mencionados y aun así no está satisfecho con la compra, comuníquese con nosotros por escrito a:
Comenity Capital Bank
PO Box 182620, Columbus, Ohio 43218-2620
Mientras investigamos, se aplican a la cantidad cuestionada las mismas reglas indicadas anteriormente. Después de que finalicemos nuestra investigación, le
informaremos acerca de nuestra decisión. En ese momento, si creemos que usted adeuda una cantidad y usted no paga, podríamos declararlo moroso.
G. Productos opcionales
Seguro de crédito (según corresponda)
La adquisición del seguro de crédito es opcional. Si elige utilizar la cobertura del seguro de crédito, agregaremos el cargo de la prima a su Cuenta como compra
el último día de cada período de facturación. Puede cancelar su cobertura en cualquier momento.
Cancelación de la deuda por medio de Account Assure (según corresponda)
La adquisición de Account Assure es opcional.
La inscripción en Account Assure no modifica los términos de su acuerdo de crédito existente.
El cargo de Account Assure se basa en el saldo de su estado de cuenta mensual, que es el saldo al cierre de cada ciclo de facturación.
Recibirá los términos y condiciones, que deberá leer detenidamente para conocer todos los detalles y las exclusiones de los beneficios.
Puede cancelar Account Assure en cualquier momento.
Si en este momento está desempleado, tiene una discapacidad, se encuentra hospitalizado o está jubilado, usted no es elegible para los beneficios de Account Assure
debido a su situación actual; sin embargo, usted podrá acceder a otros beneficios sobre la base de eventos futuros.
H. Comunicación con nosotros
Comunicación con usted respecto al uso de su Cuenta
Si necesitamos comunicarnos con usted para administrar su Cuenta o cobrar los montos que nos adeuda, nos otorga el consentimiento directo, así como a los
administradores, agentes, contratistas independientes, contratistas, cobradores o agencias de cobranzas, y a cualquier persona a quien podamos venderle su
Cuenta, para comunicarnos con usted de cualquier manera, por ejemplo llamando, enviando un mensaje de texto, o enviando un mensaje de correo electrónico
a través de lo siguiente:
1.
Su número móvil, terrestre, de texto o cualquier número que nos proporcione, que utilice para contactarnos o cualquier número que puede utilizar, o a
cualquier otro dispositivo o servicio por el cual se le cobre por la llamada, incluidos, entre otros, Protocolo de Voz por Internet (Voice Over Internet Protocol,
VOIP);
2.
Cualquier dirección de correo electrónico que nos haya proporcionado a nosotros o a otra persona o compañía que ofrezca cualquier servicio relacionado
con este Contrato;
3.
Sistemas de marcación telefónica automatizada;
4. Mensajes de VOZ pregrabados o artificiales y cualquier otro tipo de comunicación.
También acuerda que estas comunicaciones no son indeseadas a los efectos de cualquier ley estatal o federal, y comprende que las comunicaciones podrían
ocasionar cargos adicionales de telefonía móvil, mensajes de texto, datos u otros cargos.
Supervisión telefónica
Para brindarle un servicio de alta calidad, supervisamos y/o grabamos las comunicaciones telefónicas con nosotros.
Usted acuerda que supervisamos y/o grabamos cualquier llamada telefónica entre usted y nosotros.
Informe a todos los titulares de tarjeta autorizados acerca de esta disposición, lo que incluye a cualquier persona que actúe en su nombre o realice pagos
en esta Cuenta.
Comunicación en otros idiomas diferentes al inglés
Usted acepta recibir todas las comunicaciones y correspondencia relacionadas con su cuenta en inglés. Nosotros podemos, a nuestro criterio, comunicarnos con
usted o brindarle documentos traducidos en un idioma diferente al inglés. Tales comunicaciones o documentos se proporcionan únicamente como cortesía. En
cualquier momento, podemos dejar de comunicarnos con usted en idiomas diferentes al inglés o brindarle documentos traducidos. Si bien hemos intentado
garantizar la precisión de nuestras traducciones, no nos responsabilizamos por las inexactitudes en la traducción ni los malentendidos que surjan como
consecuencia de las diferencias en el dialecto o uso del idioma. En caso de que existan contradicciones entre la versión en inglés y la traducción, prevalecerá la
versión en inglés.
Residentes de Wisconsin:
Si está casado, comuníquese con nosotros de inmediato al recibir el presente Contrato al 1-877-814-7342 (TDD/TTY 1-888-819-1918) y proporcione el nombre
y la dirección de su cónyuge. Se nos exige informarle a su cónyuge que hemos abierto una cuenta de crédito para usted.
Notificaciones de quiebra:
Toda notificación de quiebra y correspondencia relevante para Comenity Capital Bank debe enviarse a la siguiente dirección: Comenity Capital Bank,
Departamento de Quiebras, PO Box 183043, Columbus, Ohio 43218-3043.
I. Arbitraje y renuncia al juicio por jurado
Para los prestatarios cubiertos en virtud de la Ley de Préstamos para Militares
A partir del 3 de octubre de 2017, la Ley de Préstamos para Militares (Military Lending Act, MLA) nos prohíbe exigirle que se someta a arbitraje como condición
para el otorgamiento del crédito. Para obtener información adicional, consulte la Sección J a continuación.
A. Renuncia al juicio por jurado
EN LA MEDIDA PERMITIDA POR LA LEY, USTED Y NOSOTROS RENUNCIAMOS A TODO DERECHO AL JUICIO POR JURADO EN EL CASO DE QUE
SURJA UN LITIGIO DE ESTE ACUERDO o EN RELACIÓN CON EL MISMO. ESTA RENUNCIA AL JUICIO POR JURADO NO AFECTARÁ LA DISPOSICIÓN
SOBRE EL ARBITRAJE A CONTINUACIÓN (INCLUIDA LA RENUNCIA AL JUICIO POR JURADO CONTENIDA EN LA MISMA). USTED Y NOSOTROS
DECLARAMOS QUE LA PRESENTE RENUNCIA SE OTORGA A SABIENDAS, CON CONOCIMIENTO Y VOLUNTARIAMENTE.
B. Notificación y subsanación
Antes de entablar una demanda o iniciar un arbitraje con respecto a una reclamación surgida de o relacionada con el presente Contrato (conforme se define a
continuación, una "Reclamación"), la parte que afirma la Reclamación (el "Demandante") proporcionará a la otra parte (el "Demandado") una notificación por
escrito sobre la Reclamación (una "Notificación de reclamación") y una oportunidad razonable, no menos de 30 días, de resolver la Reclamación. Se le enviará
toda Notificación de reclamación por escrito a la dirección que tengamos en nuestros registros (o cualquier dirección actualizada que nos suministre
posteriormente). Toda Notificación de reclamación para nosotros se enviará por correo a Comenity Capital Bank, PO Box 182436, Columbus, Ohio 43218-2436
(o cualquier dirección actualizada que nos suministre posteriormente). Toda Notificación de reclamación que nos envíe debe proporcionar su nombre, dirección
y número de Cuenta. Toda Notificación de reclamación debe explicar la naturaleza de la Reclamación y la medida de reparación que se exige. Usted solamente
puede enviar una Notificación de reclamación a su nombre y no en nombre de cualquier otra parte. Ninguna otra parte, excepto un abogado que haya contratado
personalmente, puede enviar una Notificación de reclamación a su nombre. El Demandante debe colaborar razonablemente brindando toda información sobre la
Reclamación que la otra parte solicite de manera razonable.
C. Disposición sobre el arbitraje
LEA ATENTAMENTE ESTA DISPOSICIÓN SOBRE ARBITRAJE. SI NO RECHAZA ESTA DISPOSICION SOBRE EL ARBITRAJE DE CONFORMIDAD CON
EL PÁRRAFO C.1. A CONTINUACIÓN, ESTA FORMARÁ PARTE DEL PRESENTE CONTRATO Y TENDRÁ UN IMPACTO SUSTANCIAL EN LA MANERA
EN QUE USTED o NOSOTROS RESOLVEREMOS LAS RECLAMACIONES QUE USTED o NOSOTROS TENGAMOS EN CONTRA DEL OTRO, EN EL
PRESENTE o EN EL FUTURO.
1.
Su derecho al rechazo: Si no desea que se aplique la presente Disposición sobre el arbitraje (y cualquier otro contrato de arbitraje previo entre usted
y
nosotros ["Contrato de arbitraje previo"]), puede rechazarla enviándonos una notificación de rechazo por escrito que proporcione el nombre de cada
titular de tarjeta y contenga una declaración de que usted (ambos de ustedes, si es más de una persona) rechaza la Disposición sobre el arbitraje
del
presente Contrato. Debe enviarnos esta notificación de rechazo a Comenity Capital Bank, PO Box 182422, Columbus, Ohio 43218-2422. La notificación
de rechazo es efectiva únicamente si usted la firma (todos ustedes, en caso de ser más de una persona) y si la recibimos en el plazo de treinta (30)
días calendario posteriores a la fecha en que le hayamos proporcionado un contrato de tarjeta de crédito o una notificación escrita que establezca su
derecho a rechazar la Disposición sobre el arbitraje. Su rechazo de esta Disposición sobre el arbitraje no afectará ninguna otra disposición del presente
Contrato ni su capacidad de obtener un crédito.
2.
Partes sometidas al arbitraje: únicamente conforme se utiliza en esta Disposición sobre el arbitraje (y no en ninguna otra parte del presente Contrato), los
términos "nosotros", "nos" y "nuestro" hacen referencia a (a) Comenity Capital Bank, cualquier compañía matriz, filial o afiliada del Banco y a los empleados,
ejecutivos y directores de tales compañías (las "Partes del banco"); y (b) cualquier otra persona o compañía que preste algún servicio con respecto al presente
Contrato si afirma una Reclamación contra dicha otra persona o compañía al mismo tiempo que afirma una Reclamación contra alguna Parte del banco.
3. Reclamaciones cubiertas: el término "Reclamación" hace referencia a cualquier reclamación, disputa o controversia entre usted y nosotros que surja de o se
relacione de alguna manera al presente Contrato, la Cuenta, la emisión de alguna Tarjeta, algún programa de recompensas, y cualquier contrato o cuenta anterior.
El término "Reclamación" incluye las disputas que surjan de acciones u omisiones previas a la fecha de que se le haya emitido alguna Tarjeta, lo que incluye la
publicidad pertinente a, la solicitud de, o la aprobación de la Cuenta. "Reclamación" tiene el significado más amplio posible e incluye reclamaciones iniciales,
contrarreclamaciones, reclamaciones cruzadas y reclamaciones de terceros. Incluye disputas basadas en contratos, agravios, derechos del consumidor, fraudes
y otros agravios intencionales, constitución, ley, reglamentación, ordenanza, derecho consuetudinario y equidad (incluida toda reclamación por medidas cautelares
o medidas de reparación declaratoria). El término "Reclamación" no incluye disputas sobre la validez, exigibilidad, aplicación o el alcance de la presente
Disposición sobre el arbitraje ni ninguna parte de la misma (lo que incluye, entre otras, la prohibición contra demandas colectivas, procedimientos del procurador
general privado y/o procedimientos de varias partes descritos en el Párrafo C.7 (la "Renuncia a las demandas colectivas"), la última oración del Párrafo C.13 y/o
esta oración); todas las disputas deberán ser decididas por un tribunal y no por un árbitro. No obstante, cualquier disputa o argumento que concierna la validez o
exigibilidad del Contrato en su totalidad deberán ser decididos por el árbitro, no por un tribunal.
4. Inicio del arbitraje: cualquiera de las partes podrá elegir el arbitraje con respecto a cualquier Reclamación, incluso si dicha parte ya ha entablado una demanda
con respecto a una Reclamación diferente. El arbitraje se inicia proporcionando a la otra parte una exigencia escrita sobre el arbitraje. No elegiremos arbitrar una
Reclamación individual que usted inicie en nuestra contra ante un tribunal de demandas menores o en un tribunal equivalente de su estado, si lo hubiera. Pero si
la Reclamación es transferida, retirada o apelada en un tribunal distinto, tenemos derecho a optar por el arbitraje.
5. Elección del Administrador: "Administrador" hace referencia a la Asociación Americana de Arbitraje (American Arbitration Association, "AAA"), 1633
Broadway, 10th Floor, New York, NY 10019, www.adr.org; JAMS, 620 Eighth Avenue, 34th Floor, New York, NY 10018, www.jamsadr.com; o cualquier otra
compañía elegida por las partes de mutuo acuerdo. Si tanto la AAA como JAMS no pueden o no desean desempeñarse y las partes no pueden seleccionar un
Administrador de mutuo consentimiento, el Administrador será elegido por un tribunal. El árbitro será designado por el Administrador de conformidad con las
normas del Administrador. No obstante, el árbitro debe ser un juez o abogado jubilado o anterior con al menos 10 años de experiencia. Usted elige al Administrador
si nos proporciona notificación por escrito de su selección, ya sea junto con su notificación que está eligiendo arbitrar cualquier Reclamación, o dentro de los 20
días posteriores a que le notifiquemos sobre nuestra opción de arbitrar cualquier Reclamación (o si usted impugna nuestro derecho a requerir el arbitraje de la
Reclamación, dentro de los 20 días posteriores a la resolución final de dicha disputa). Si no elige al Administrador a tiempo, nosotros lo haremos. Sin perjuicio
de
que algún texto en esta Disposición sobre el arbitraje pueda establecer lo contrario, ningún arbitraje puede ser realizado sin el consentimiento de todas las partes
que intervienen en el arbitraje por cualquier Administrador que tenga implementada una política formal o informal que pretenda derogar la Renuncia a las
demandas colectivas.
6. Prohibición del tribunal y el jurado; otras limitaciones sobre los derechos legales: SI USTED o NOSOTROS OPTAMOS POR SOMETER UNA
RECLAMACIÓN AL ARBITRAJE, USTED NO TENDRÁ EL DERECHO DE PRESENTAR ESA RECLAMACIÓN ANTE UN TRIBUNAL NI DE SOLICITAR QUE
UN JURADO DECIDA CON RESPECTO A TAL RECLAMACIÓN. ADEMÁS, SU CAPACIDAD PARA OBTENER INFORMACIÓN DE NOSOTROS Y DE
PRESENTAR UNA APELACIÓN ESTÁ MÁS LIMITADA EN UN ARBITRAJE QUE EN UNA ACCIÓN JUDICIAL. TAMBIÉN ES POSIBLE QUE EN UN
ARBITRAJE NO GOCE DE OTROS DERECHOS QUE TENDRÍA SI SE PRESENTARA ANTE UN TRIBUNAL.
7. Prohibición contra ciertos procedimientos: SI USTED o NOSOTROS OPTAMOS POR SOMETER UNA RECLAMACIÓN AL ARBITRAJE: (1) NI USTED
NI NOSOTROS PODEMOS PARTICIPAR EN UNA DEMANDA COLECTIVA ANTE UN TRIBUNAL NI EN UN ARBITRAJE COLECTIVO, YA SEA COMO
DEMANDANTE, DEMANDADO o COMO MIEMBRO DE LA DEMANDA COLECTIVA; (2) NI USTED NI NOSOTROS PODEMOS DESEMPENARNOS COMO
PROCURADOR GENERAL PRIVADO EN UN TRIBUNAL o EN UN ARBITRAJE; (3) LAS RECLAMACIONES ENTABLADAS POR USTED o EN SU CONTRA
NO PUEDEN SER AGREGADAS o CONSOLIDADAS CON OTRAS RECLAMACIONES ENTABLADAS POR o CONTRA ALGUNA OTRA PERSONA; Y (4)
EL ÁRBITRO NO TENDRÁ NINGUNA AUTORIDAD PARA LLEVAR A CABO UN ARBITRAJE COLECTIVO, UN ARBITRAJE CON UN PROCURADOR
GENERAL PRIVADO o UN ARBITRAJE CON VARIAS PARTES.
8. Lugar y gastos del arbitraje: cualquier audiencia de arbitraje a la que usted asista se llevará a cabo en un lugar razonablemente conveniente para usted.
Pagaremos cualesquiera y todos los honorarios del Administrador y/o árbitro si la ley vigente así lo requiere, si prevalece en el arbitraje o si debemos afrontar
dichos honorarios para que se cumpla con esta Disposición sobre el arbitraje. Si exige un arbitraje, pagaremos sus honorarios razonables de abogados y peritos,
si prevalece en el arbitraje o si debemos afrontar dichos honorarios para que se cumpla con esta Disposición sobre el arbitraje. Además, asumiremos todos los
honorarios que nos exige la ley aplicable.
9.
Ley vigente: esta Disposición sobre el arbitraje involucra el comercio interestatal y se rige por la Ley Federal de Arbitraje, título 9 del Código de los Estados
Unidos §§ 1-16 (Federal Arbitration Act, "FAA"), y no por ninguna ley estatal de arbitraje. El árbitro debe aplicar la ley sustantiva aplicable consistente con la FAA,
las leyes de prescripción aplicables y los reclamos de privilegio reconocidos conforme a derecho. El árbitro está autorizado a otorgar todas las medidas de
reparación permitidas por la ley sustantiva que se aplicarían si la acción estuviera pendiente en el tribunal (inclusive, entre otros, daños punitivos, que estarán
regidos por las Normas constitucionales empleadas por los tribunales). Ante la solicitud oportuna de cada una de las partes, el árbitro deberá proporcionar una
breve explicación escrita del fundamento del laudo arbitral.
10. Derecho al término probatorio: además del derecho de las partes al término probatorio conforme a las normas de arbitraje del Administrador, cualquiera de
las partes puede presentar una solicitud por escrito al árbitro para ampliar el alcance del término probatorio normalmente permitido, conforme a las normas de
arbitraje del Administrador. El árbitro tendrá discreción para conceder o denegar dicha solicitud.
11. Resultado del arbitraje y el derecho de apelación: se podrá dictar una sentencia basada en el laudo arbitral en cualquier tribunal competente. La decisión
del árbitro es final y vinculante, excepto por cualquier derecho a apelar proporcionado por la FAA. Sin embargo, si el monto del Reclamo excede los $50,000 o
implica una solicitud de medida cautelar o de reparación declaratoria que pudiera implicar previsiblemente un costo o un beneficio para cualquiera de las partes
que exceda los $50,000, cualquiera de las partes podrá apelar el laudo, en el plazo de los 30 días posteriores al laudo del árbitro, ante un panel de tres árbitros
nombrados por el Administrador. El panel reconsiderará cualquier aspecto del laudo inicial que haya solicitado la parte apelante. La decisión del panel deberá ser
por voto mayoritario. La mención en esta Disposición sobre el arbitraje al "árbitro" se entenderá como el panel de árbitros si se ha decidido apelar la sentencia
original del árbitro. Los gastos de dicha apelación serán asumidos de conformidad con el Párrafo C.8. anterior.
12. Normas de interpretación: esta Disposición sobre el arbitraje permanecerá en vigor después del pago de todos los montos adeudados conforme al presente
Contrato, cualquier procedimiento legal y cualquier quiebra, en la medida en que sea consistente con la ley de quiebras aplicable. Sin embargo, ante
la
eventualidad de un conflicto o una contradicción entre esta Disposición sobre el arbitraje, y las reglas de arbitraje que pudieran ser aplicables o las demás
cláusulas del Contrato, regirá la presente Disposición sobre el arbitraje. Esta Disposición sobre el arbitraje reemplaza a cualquier contrato de arbitraje previo.
13. Nulidad parcial: si una parte de esta Disposición sobre el arbitraje, que no sea la Renuncia a las demandas colectivas, se considera inválida o inaplicable,
las partes restantes seguirán teniendo, independientemente de ello, pleno vigor. Si se determina que la Renuncia a las demandas colectivas no es aplicable, solo
esta oración de la Disposición sobre el arbitraje permanecerá vigente y el resto de las disposiciones serán nulas y sin efecto, siempre que la determinación con
respecto a la Renuncia a las demandas colectivas esté sujeta a apelación.
14. Pago especial: si (1) envía una Notificación del reclamación de acuerdo con el Párrafo B en su nombre (y no en nombre de cualquier otra parte); (2) nos
rehusamos a proporcionarle la medida de reparación que solicita; y (3) un árbitro determina posteriormente que usted tenía derecho a recibir dicha medida de
reparación (o una superior), el árbitro le otorgará por lo menos $5,100 (sin incluir los honorarios de arbitraje y los costos y honorarios de los abogados a los que
pueda tener derecho).
J. Información importante para los prestatarios cubiertos en virtud de la Ley de Préstamos para Militares
A partir del 3 de octubre de 2017 para las cuentas nuevas: la ley federal proporciona protecciones importantes para los miembros de las Fuerzas
Armadas y sus dependientes en relación con las extensiones de crédito para consumidores. En general, el costo de los créditos para consumidores para
un miembro de las Fuerzas Armadas y su dependiente no podrá exceder una tasa de porcentaje anual del 36 %. Según corresponda a la transacción o a
la cuenta de crédito, esta tasa debe incluir lo siguiente: los costos relacionados con las primas del seguro del crédito; las tarifas de productos
complementarios que se vendan en relación con la transacción de crédito; cualquier tarifa de solicitud cobrada (excepto determinadas tarifas de solicitud
para las transacciones de crédito o las cuentas especificadas); y las tarifas de participación cobradas (excepto determinadas tarifas de participación de
una cuenta de tarjeta de crédito).
Un "prestamista cubierto" es un consumidor que, en función de la determinación efectuada de acuerdo con el Código de Regulaciones Federales 32 (Code
of Federal Regulations, CFR), Parte 232.5, tiene derecho a las Limitaciones en los términos del crédito para consumidores para los miembros y
dependientes del servicio de conformidad con el FR 32, Parte 232. Su primer estado de cuenta indicará si usted es un prestatario cubierto en función de
una revisión de la base de datos del Departamento de Defensa y/o un informe de una agencia de informes del consumidor. Si usted es un prestatario
cubierto, le notificaremos por escrito a más tardar 60 días después de la determinación efectuada de acuerdo con el CFR 32, Parte 232.5.
Este Contrato deberá ser interpretado para cumplir con la Ley de Préstamos para Militares, incluidas sus restricciones sobre los términos de préstamo
permitidos y sus limitaciones sobre intereses y tarifas. Para las cuentas abiertas el 3 de octubre de 2017 o después de esta fecha, si usted es un
prestatario cubierto: (a) la Disposición sobre el arbitraje y la renuncia al juicio por jurado no se aplicarán en su caso; (b) cualquier interés o tarifa
por
encima del límite permitido se reducirá hasta el monto necesario para satisfacer ese límite y cualquier monto cobrado por encima del límite permitido se
reembolsará mediante una acreditación a su Cuenta o al efectuarle un pago directo a usted; y (c) cualquier otra disposición de este Contrato que no
coincida con la Ley de Préstamos para Militares no se aplicará en su caso.
Para escuchar esta divulgación de la Ley de Préstamos para Militares y las obligaciones de pago de dicha ley, llame sin cargo al 1-866-230-0418;
TDD/TTY -1-888-819-1918.
**CC Agreement CCA ID*
Pricing Addendum
Interest Rates and Interest Charges
Annual Percentage Rate
Prime rate plus 23.74%.
(APR) for Purchases
This APR will vary with the market based on the Prime Rate.
How to Avoid Paying
Your due date is at least 25 days after the close of each billing cycle. We will not
Interest
charge you interest on purchases if you pay your entire balance by the due date each
month.
Minimum Interest Charge
If you are charged interest, the charge will be no less than $2.00 per credit plan.
Fees
Annual Fee
None
Penalty Fees
Late Payment
Up to $38.00
Returned Payment
Up to $38.00
Balance Computation
We use a method called "daily balance."
Method