重庆市第一中级人民法院
刑 事 判 决 书
（2015）渝一中法刑初字第00162号
公诉机关重庆市人民检察院第一分院。
被告人王鹏（系被告人王慧强、宋玲祥之子），1983年6月28日出生于天津市和平区，汉族，研究生文化，原系华夏基金管理有限公司债券交易员，住北京市海淀区。因涉嫌犯利用未公开信息交易罪，于2014年11月30日被刑事拘留，2015年1月6日被逮捕。现羁押于重庆市沙坪坝区看守所。
辩护人张武举，重庆朗坤律师事务所律师。
辩护人崔本美，重庆渝冠律师事务所律师。
被告人王慧强（系被告人王鹏之父、被告人宋玲祥之夫），1951年3月19日出生于天津市和平区，汉族，初中文化，无业，住天津市南开区。因涉嫌犯利用未公开信息交易罪，于2014年11月29日被刑事拘留，2015年1月5日被逮捕。现羁押于重庆市第二看守所。
辩护人余时洵，重庆天宸律师事务所律师。
被告人宋玲祥（系被告人王鹏之母、被告人王慧强之妻），1955年3月2日出生于天津市和平区，汉族，初中文化，无业，住天津市南开区。因涉嫌犯利用未公开信息交易罪，于2014年11月30日被刑事拘留，2015年1月6日被逮捕。现羁押于重庆市第一看守所。
辩护人唐锋，重庆隆衡律师事务所律师。
重庆市人民检察院第一分院以渝检一分院刑诉〔2015〕189号起诉书指控被告人王鹏、王慧强、宋玲祥犯利用未公开信息交易罪一案，向本院提起公诉。本院于2015年12月22日受理后，依法组成合议庭，于2016年3月1日、8月25日、9月21日公开开庭对本案进行了审理。重庆市人民检察院第一分院指派检察员马洪伟、代理检察员刘宇出庭支持公诉，被告人王鹏及其辩护人张武举、崔本美，被告人王慧强及其辩护人余时洵，被告人宋玲祥及其辩护人唐锋到庭参加诉讼。审理期间，重庆市人民检察院第一分院根据《中华人民共和国刑事诉讼法》第一百九十八条的规定两次建议本案延期审理，本院予以准许。因案情复杂，经重庆市高级人民法院批准，本案延长审理期限三个月。后本案于2017年1月20日中止审理，于2018年3月5日恢复审理。现已审理终结。
重庆市人民检察院第一分院指控：2008年11月至2014年5月，被告人王鹏担任华夏基金管理有限公司债券交易员。2009年1月15日至2011年8月9日期间，王鹏多次登陆华夏基金交易管理部在恒生系统开设的6609公用查询账号，能够知悉华夏基金旗下所有股票类基金、年金和专户等产品的交易指令、交易品种、交易方向、交易数量、交易时间和持仓情况等未公开信息。后王鹏分别让被告人王慧强、宋玲祥利用该信息，在名为“牛某”、“宋某1”、“宋某2”实为王慧强、宋玲祥控制的证券账户内，同期于华夏基金公司买入股票，累计趋同买入金额人民币87803.3564万元，并于2011年8月前将股票全部卖出，股票交易累计获利人民币1773.666221万元。其中，王慧强在其控制的“牛某”的证券账户内进行股票交易，累计趋同买入金额人民币9661.261023万元，累计获利人民币201.21089万元；宋玲祥在其控制的“宋某1”、“宋某2”的证券账户内进行股票交易，累计趋同买入金额人民币78142.09538万元，累计获利人民币1572.45533万元。
为证实上述指控事实，公诉机关当庭举示了宋某2等三个账户与华夏基金股票交易指令趋同交易总体情况、趋同买入盈利、劳动合同书、银行账户交易明细、证人闫威等人的证言及被告人王鹏、王慧强、宋玲祥的供述和辩解等证据，并认为被告人王鹏身为华夏基金管理公司的从业人员，利用因职务便利获取的未公开信息，违反规定，让被告人王慧强、宋玲祥从事与该信息相关的证券交易活动，情节特别严重，其行为触犯了《中华人民共和国刑法》第一百八十条第一款、第四款之规定，犯罪事实清楚，证据确实充分，应当以利用未公开信息交易罪追究其刑事责任。被告人王慧强利用被告人王鹏因职务便利获取的未公开信息，从事与该信息相关的证券交易活动，情节特别严重，其行为触犯了《中华人民共和国刑法》第一百八十条第一款、第四款之规定，犯罪事实清楚，证据确实充分，应当以利用未公开信息交易罪追究其刑事责任。被告人宋玲祥利用被告人王鹏因职务便利获取的未公开信息，从事与该信息相关的证券交易活动，情节特别严重，其行为触犯了《中华人民共和国刑法》第一百八十条第一款、第四款之规定，犯罪事实清楚，证据确实充分，应当以利用未公开信息交易罪追究其刑事责任。根据《中华人民共和国刑事诉讼法》第一百七十二条之规定，提请本院依法判处。
被告人王鹏辩称其没有利用职务便利获取未公开信息，亦未提供信息让王慧强、宋玲祥交易股票，其对王慧强、宋玲祥交易股票的事情并不知情，现有证据不足以证实指控事实，其不应构成犯罪。被告人王鹏的辩护人提出与王鹏相同的辩护意见，并提出现有证据只能证明王鹏有条件获取未公开信息，而不能证明王鹏实际获取了该信息，同时也不能证明王鹏本人利用未公开信息从事相关交易活动，或王鹏让王慧强、宋玲祥从事相关交易活动。公诉机关未明确指控三被告人是否构成共同犯罪，系指控事实不明。
被告人王慧强辩称王鹏从未给过其未公开信息，王鹏到华夏基金公司后就不知道其还在进行证券交易，公诉机关指控的交易金额及盈利金额与事实不符。其辩护人提出现有证据不能证实王鹏向王慧强传递了未公开信息，及王慧强利用了王鹏传递的未公开信息进行证券交易。王慧强用他人名义进行证券交易是因为规避王鹏在基金公司的从业要求，该行为只是违规行为。因此公诉机关指控的罪名不成立。
被告人宋玲祥辩称其没有利用王鹏的职务之便获取未公开信息，也未利用未公开信息进行证券交易。其辩护人提出宋玲祥不是本罪的适格主体，本案指控证据不足。
经审理查明：被告人王鹏自2008年11月起在华夏基金管理有限公司（以下简称华夏基金公司）交易管理部从事债券交易员工作，工作职责为“银行间资金交易、存款交易、银行间债券交易、对交易指令的执行进行风险控制”等。在工作期间，王鹏作为债券交易员的个人账号为“6610”，其有权通过综合信息查询查看相关信息，因工作需要，该公司为其开通了恒生系统“6609”账号的站点权限。自2008年7月7日起，该6609账号开通了指令查询权限，有权查询证券买卖方向、投资类别、证券代码、交易价格、成交金额、下达人等信息，自2009年7月6日起又陆续增加了包含委托流水、证券成交回报、证券资金流水、组合证券持仓、基金资产情况等综合信息查询权限。2011年8月，因新系统启用，华夏基金公司交易管理部申请关闭了所有债券交易员登录6609用户的站点。被告人王鹏自2009年1月15日起至2011年8月9日，曾多次使用6609账号登陆恒生系统，登陆次数共计710次；其同期登陆6610账号共计551次。2014年6月17日，王鹏在接受证监会调查时，擅自离开，后再未回华夏基金公司工作，亦未办理请假或离职手续。
被告人王慧强、宋玲祥系被告人王鹏父母。王慧强于2008年11月18日以其侄女牛某的身份信息在海通证券开立股票账户，2010年12月19日销户；于2010年12月9日在华融证券开立账户，主要交易时间集中在2011年9月前。上述二账户实际由王慧强控制，并进行证券交易。宋玲祥于1999年10月25日以其兄宋某1的身份信息开立证券账户，2011年8月9日后无股票交易；以其妹宋某2的身份信息于2010年4月21日在广发证券开立证券账户，2010年12月22日销户；于2010年12月20日在招商证券开立证券账户，2011年8月9日后无股票交易。上述三账户实际由宋玲祥控制并进行证券交易。在2009年3月至2011年8月期间，王慧强、宋玲祥实际控制的上述证券账户交易金额、交易频率、与华夏基金旗下股票基金产品交易趋同程度较之前明显大幅增加。
经深交所及上交所根据华夏基金交易指令及以上证券账户成交数据进行对比核算：牛某证券账户在2009年3月6日至2011年8月2日期间，交易股票与华夏基金旗下股票基金产品交易趋同股票233只（占比93.95%），累计趋同买入成交金额9850.69万元（占比95.25%），盈利201.21089万元；宋某1证券账户在2009年3月2日至2011年8月8日期间，该账户交易股票与华夏基金旗下股票类基金产品交易趋同涉及股票343只（占比83.05%），累计趋同买入成交金额1.09亿余元（占比90.87%），盈利157.330129万元；宋某2证券账户在2010年5月13日至2011年8月8日期间，交易股票与华夏基金旗下股票类基金产品交易趋同涉及股票183只（占比96.32%），累计趋同买入成交金额6.88亿余元（占比97.03%），盈利1415.125201万元。
另查明，王慧强、宋玲祥均否认认识除王鹏外的其他华夏基金公司工作人员。
2014年11月29日，三被告人被公安机关抓获归案。公安机关扣押了王鹏的身份证、银行卡8张、手机两部、劳动合同书、离婚协议书3份、录音机、MP3、建行e路某、农行e顺、u盘、电脑主机、IPAD、SD卡、SIM卡，冻结宋玲祥在渤海银行的存款账户内余额73.045997万元，冻结宋玲祥在兴业银行的账户金额106.473129万元，冻结王鹏之妻刘某1在北京银行账号余额109万元，冻结王慧强在哈尔滨银行的账户余额200万元，另冻结王慧强在渤海银行的二个账户、宋玲祥在渤海银行的一个账户，均进行只归不付处理；查封了宋玲祥名下天津市南开区宾水西道中段南侧奥城×号楼×门×房屋，查封王鹏在北京市宏汇园×楼×门×房登记产权人为刘某1的房产。
以上事实，有下列证据予以证实：
一、经庭审质证的证据：
1.指定管辖函、案件受理登记表、立案决定书证明：本案管辖及立案情况。
2.抓获经过证明：被告人王鹏、王慧强、宋玲祥到案经过。
3.户籍资料证明：被告人王鹏、王慧强、宋玲祥基本身份情况，其均具有完全刑事责任能力。
4.华夏基金公司出具《劳动合同书》、王鹏的中国证券投资基金业执业证书、关于聘任王鹏职务的通知、工作人员登记表、2014年12月17日出具的关于王鹏在接受证监会调查时擅自离开的情况说明、解除劳动合同的说明等证明：华夏基金公司是中外合资有限责任公司，经营范围为基金募集、基金、资产管理、中国证监会核准的其他业务。该公司与王鹏签订劳动合同，期限2008年11月17日至2014年11月16日。2014年6月17日，证监会工作人员对王鹏进行询问，王鹏在询问过程中离开公司，后再未回公司工作，华夏基金公司与王鹏单方解除劳动合同。
5.华夏基金公司出具的关于王鹏工作职责的情况说明证明：王鹏自2008年11月至2014年5月8日在交易管理部工作，担任债券交易员。在职期间主要工作职责为银行间资金交易、存款交易、银行间证券交易、对交易指令的执行进行风险控制。王鹏作为债券交易员负责所有投资组合的资金交易，需要通过综合信息查询查看组合证券、基金资产、可用资金。由于当时公司运作部资金台账系统尚未启用，交易员与运作部结算人员需在每笔交易进行前，核对各类基金组合日初实际在账头寸及当前冻结头寸（包括所有股票基金和债券基金）。基于上述工作需要，风控部门为其开通了6609账户的站点权限。系统日志显示，王鹏使用6609账号于2009年1月15日首次登陆恒生系统，于2011年8月9日最后一次登陆系统，此期间登陆多次。
6.华夏基金公司出具的关于恒生系统6609操作员账号有关情况的说明、登陆站点启用通知、恒生系统人员权限管理办法证明：交易管理部于2008年6月24日申请开立了6609账号，并于2008年7月7日申请为账户开通了指令查询权限（主要包括买卖方向、投资类别、证券代码、交易价格、成交金额、下达人等）。2009年7月6日之后增加了综合信息查询权限（主要包含委托流水、证券成交回报、证券资金流水、组合证券持仓、基金资产状况、可用资金及报表汇总等），2010年4月16日增加了综合信息查询中银行间接口数据的查询权限，于2012年2月2日增加了所有已终止基金的报表汇总、指令和综合信息查询权限。恒生系统日志显示，王鹏作为债券交易员，自2009年1月15日开始通过6609账户登录系统。由于当时系统登录站点限制方面存在Bug，直至2009年4月问题才得以解决，风控人员才在2009年4月28日重新启用了包括6609在内的登录站点限制，对王鹏等人的站点进行了重新确认。2011年8月，运作部资金台账系统启用后，交易管理部申请关闭了所有债券交易员登录6609用户的站点。
7.6609账号登录页面、王鹏恒生系统权限申请表及王鹏办公电脑登录过6609页面记录、公共账号6609登录后所具权限的页面证明：王鹏使用的电脑登录过6609账号，登录6609账号能够看到投资决策，可以查询公司层、基金层推荐、限制、禁止股票池权限；综合信息查询，能够查询组合证券、基金证券、汇总证券、基金资产、委托流水、成交回报、证券资金流水等。
8.华夏基金公司出具华夏基金交易室照片、恒生系统程序的电脑界面截图、关于交易管理部办公地点及工作职责的情况说明证明：华夏基金公司交易室的地点、概貌；债券交易团队工作职责为针对基金经理下达的投资指令，在银行间市场向各交易对手进行询价，达成交易并及时向基金经理反馈市场信息，在交易执行过程中，对系统无法控制的风险合规比例进行手工控制，向投委会、基金经理、风控管理部出具的定期报告。
9.华夏基金管理有限公司出具《保密管理办法》、《公平交易制度》、《交易员任职承诺书》、《华夏基金通讯工具管理办法》、《交易员管理办法》、移动电话代管登记表、关于王鹏任职承诺书签署情况的说明及记录证明：华夏基金公司管理基金或组合的尚未披露的交易信息，有关投资者及基金交易的非公开信息属于保密事项。公司员工不得将涉及公司秘密的信息用于工作以外的用途。交易员不得直接、间接买卖股票，不为自己的亲朋好友等进行股票投资或提供股票信息、建议。公司规定在每个交易日开始前，投资人员均应按照部门将其移动电话统一交给专人锁入保管箱保管，闭市后统一开锁领取。登记表显示在2009年至2014年期间王鹏与其他交易员的手机均由专人存取。
10.华夏基金公司出具的情况说明、提取笔录及电子数据光盘，该电子数据系侦查机关于华夏基金IT维护间809办公室提取，系王鹏、孙某、孟某登录6609、6610账户的登录日志及6609公用账号权限设置操作日志。证明：王鹏2009年1月15日至2011年8月9日期间先后通过三台电脑登陆6609账户710次，功能模块、菜单名称97次显示组合管理、指令查询、综合信息查询等内容，其余1264次未显示内容。其间王鹏登录6610账户551次。孙某、孟某登录6609账户功能模块、菜单名称显示内容与王鹏一致，少数显示内容，多数未显示内容。王鹏登录6609账户次数明显多于6610账户。
2009年2月20日至2011年8月9日孙某通过6609账号登录恒生系统，在此期间共登录687次；孙某于2009年8月25日首次通过其个人账号6616登录恒生系统，至2011年8月9日在此期间共登录638次。孟某于2009年1月5日至2011年8月9日通过6609账号登录恒生系统，在此期间共登录722次；孟某于2009年10月26日通过其个人账户6607登录恒生系统，至2011年8月9日，在此期间共登录488次，同一时间孟某登录6609账号474次。周某于2011年2月22日至2011年8月9日通过6609账号登录恒生系统，在此期间共登录92次；周某于2011年6月21日首次通过其个人账户6621登录恒生系统，至2011年8月9日，在此期间共登录39次；同一时期周某登录6609账户33次。该三人登录6609账户的次数基本与登陆个人操作账户的次数基本持平。
11.华夏基金管理有限公司出具关于6609账号登陆日志的情况说明证明：2009年1月至2011年8月期间使用恒生投资交易系统日志可准确记录员工登陆、退出6609账号时间以及登陆电脑IP地址等信息。但在该期间，恒生投资交易管理系统版本的日志记录功能处于完善阶段，存在未完整记录操作功能模块、菜单名称的情况。
12.华夏基金公司出具的王鹏使用过电脑的情况，电子设备出库单4份、配发设备登记表、调取证据通知书证明：王鹏在华夏基金公司工作期间领取及使用电脑的情况。
13.华夏基金风险管理部权限管理人员2008年至2014年期间对6609账户权限设置操作日志光盘证明：王鹏具有登录6609账户的权限。
14.华夏基金2009年至2011年公募基金、年金专户股票指令下达及执行情况光盘、关于股票类基金的情况说明、关于年金、专户产品的情况说明证明：华夏基金公司的管理模式、交易决策程序、公司的股票池构建及下单操作程序。华夏基金公司在2009年至2011年期间股票指令包括股票买卖方向、投资类别、证券代码、交易价格、成交金额、下达人、下达时间等以及指令下达后的完成情况等。
15.牛某、宋某1、宋某2证券账户开户情况说明、开户资料、证券账户资金对账单、资金流水、委托流水及成交流水证明：王慧强的侄女牛某、宋玲祥的哥哥宋某1及妹妹宋某2开立证券账户及交易情况。其中牛某及宋某1账户以2009年3月为界，其前后证券交易情况从每笔买卖数量、交易间隔时间、累计金额等方面均有巨大差异。而该三个账户自2011年8、9月后即未再进行交易或交易频率明显下降。
16.深交所和上交所作出的《“宋某2”等3个账户于2009年3月1日至2011年8月9日与华夏基金股票交易指令趋同交易总体情况》、《“宋某2”等3个账户于2009年3月1日至2011年8月9日与华夏基金股票交易指令趋同交易明细》、《“宋某2”等3个账户于2009年3月1日至2011年8月9日与华夏基金股票交易指令趋同买入盈利情况》。该证据系深交所和上交所根据华夏交易指令数据和王鹏登录6609账户数据筛选出在王鹏登陆6609账户后退出登录之前能够获取的买入股票交易指令，与3个账户进行对比筛选出2个交易日内买入相同的股票；趋同交易是指个人账户在华夏基金股票交易指令下达到交易系统后至后2个交易日内发生同股票同方向的交易。证明：牛某证券账户在2009年3月6日至2011年8月2日期间，交易股票与华夏基金旗下股票基金产品交易趋同股票233只，累计趋同买入成交金额9850.69万元，趋同买入股票占比为93.95%，趋同买入成交金额占比为95.25%，盈利201.21万余元；宋某1证券账户在2009年3月2日至2011年8月8日期间，该账户交易股票与华夏基金旗下股票类基金产品交易趋同涉及股票343只，累计趋同买入成交金额1.09亿余元，趋同买入股票占比为83.05%，趋同买入成交金额占比为90.87%，盈利157.33万余元；宋某2证券账户在2010年5月13日至2011年8月8日期间，交易股票与华夏基金旗下股票类基金产品交易趋同涉及股票183只，累计趋同买入成交金额6.88亿余元，趋同买入发票占比为96.32%，趋同买入成交金额占比为97.03%，盈利1415.13万余元。
17.王慧强、宋玲祥、王鹏、牛某、宋某1、宋某2、刘某1的银行账户资料、交易明细以及取款、转账凭证证明：（1）2010年2月21日，王鹏通过其本人银行账户向宋玲祥控制的宋某1股票三方存管账户汇入15.5万元；（2）2012年11月12日，王鹏向宋玲祥转账96.009431万元；（3）2010年9月10日，宋某1的账户向王鹏的转账4450元；2011年11月13日，宋玲祥转给王鹏32万元；2012年12月28日，宋玲祥转给王鹏2万元；（4）2012年7月5日，王鹏将宋玲祥5939卡上的30万元转入宋玲祥的0090卡上；（5）王慧强实际控制了牛某的三方存管账户，且通过该账户炒股赚取了巨额利益；（6）宋玲祥实际控制了宋某1和宋某2的账户，且通过该账户炒股赚取了巨额利润。
18.搜查笔录、扣押物品清单、协助冻结、查封、查询财产通知书证明：侦查机关对王鹏在北京市西直门高粱桥19号4单元302号租住房进行搜查，扣押银行卡8张、手机两部、劳动合同书、离婚协议书3份、录音机、MP3、建行e路某、农行e顺、u盘、电脑主机、IPAD、SD卡、SIM卡、王鹏身份证；并冻结宋玲祥在渤海银行的存款账户内余额73.045997万元，冻结宋玲祥在兴业银行的账户金额106.473129万元，冻结王鹏之妻刘某1在北京银行账号余额109万元，冻结王慧强在哈尔滨银行的账户余额200万元，另冻结王慧强在渤海银行的二个账户、宋玲祥在渤海银行的一个账户，均进行只归不付处理；查封了宋玲祥名下奥城×房屋，查封王鹏在宏汇园×楼×门产权人为刘某1的房产。
19.证人田某、陈某、何某、闫某、王某、孟某、孙某、陶某、邓某、王某甲的证言证明：华夏基金公司交易员的电脑是固定的，交易员具有登陆使用权限的账号是和其使用的设备对应且唯一对应的，公司的交易员所使用的恒生系统账号都只能在本人电脑上才能登陆。交易管理部统一执行交易有一定的工作流程，交易员王鹏具有登录6609账户的权限，能够查看公司对股票和债券的整体持仓和交易情况、指令下达情况、实时寸头变化。且6609账号上能查询到的内容需要保密，不能公开。华夏基金恒生系统登录日志所显示栏目包括的内容，因为恒生系统设计本身不够完善，存在功能模块、菜单名称两个栏目显示的内容不准确或者有误的情况发生，但登录系统时间和退出系统时间等其他栏目显示内容准确。因交易员的个人账户是工作必需登录的，而6609只是因查询资料才需登录，所以在正常情况下登录6609公共账户的次数应该是等于或少于登录其个人账户的。交易员的手机在工作时间都统一收起来锁上，因工作原因可取回，但如果另有一部手机藏起来大家也不知道。
20.证人牛某、宋某1、宋某2的证言证明：王慧强以牛某的名义开户炒股，宋玲祥以宋某1、宋某2的名义开户炒股，股票账户实际由王慧强、宋玲祥掌握。
21.证人刘某1的证言证明：刘某1系王鹏之妻。2014年6月，因为证监会的工作人员在华夏基金找王鹏了解情况，王鹏不知什么原因就没有去华夏基金工作。2013年8月，王鹏父母出了100万元左右，刘某1父母出了300万元左右购买了北京市西城区宏汇园×号楼×门×室。二人还有一辆东风日产轿车和100万元左右的银行存款。2014年初刘某1和王鹏经常争吵，所以就签订了离婚协议书。
22.证人刘某1甲的证言证明：刘某1甲系刘某1的父亲。其在2013年陆续向刘某1的账户汇款300万元左右给刘某1在北京买房。其经营的汽车蓬垫门市部利润年均100万元左右。
23.被告人王鹏的供述和辩解：王鹏自2008年底到华夏基金公司在交易管理部做债券交易员，一直做到2014年5月份，在此期间王鹏用过“6610”和“6609”账户登录恒生系统。“6610”账户是王鹏作为债券交易员的个人账户，“6609”账户是一个查询账户，可查组合持仓情况，具体包括债券名称、债券代码、持仓数量、质押情况、成本进价、成本全价、债券可用数量、浮盈或浮亏金额、债券发行人主体评级、内部债项评级等，能查到所有股票基金各自组合的部分情况，主要是持仓比例情况，还有就是每只基金持有的股票、债券和资金各自所占的比例，其他的还有一些细项。王鹏是用账号和密码的方式登录“6609”账户，密码过一段时间公司会改一下，改密码后会收到一封告知邮件，然后就用这个密码来登录。2014年6月证监部门调查人员对王鹏进行调查时，因为证监会调查人员说要到家去，王鹏不想他们到家去，于是调查尚未结束就擅自离开。王鹏不清楚王慧强、宋玲祥是否在证券公司开设证券交易账户、是否炒股票，不清楚牛某、宋某2、宋某1是否炒股票，也不清楚为何2009年1月至2011年8月9日期间，牛某、宋某2、宋某1的证券账户上交易股票与华夏基金公司投资的股票池里的股票有很高的一致性。王慧强和宋玲祥和王鹏有经济往来，王鹏有一套房子在北京市西城区宏汇园×楼×门×号，购房款是双方父母共同支付的，一共410万元，王鹏父母出资250万元，剩下的是刘某1父母出资。
24.被告人王慧强的供述和辩解：2008年下半年，王鹏到华夏基金工作，基金公司有规定公司员工的直系亲属不能炒股，所以就用牛某的名义开设账户炒股。其买卖股票全靠自己分析和选择。至于为何其控制的牛某的账户与儿子王鹏工作的华夏基金公司旗下的股票交易趋同率达到了91.94%，不知道原因。其用牛某的账户炒股，最后取了150万元左右。王鹏未提供炒股资金，盈利未给王鹏使用。2011年之后因为和老婆宋玲祥上北京给王鹏带小孩了，就没有炒股了。除了王鹏以外，没有其他亲属在华夏基金公司工作。
25.被告人宋玲祥的供述和辩解：王鹏未提供华夏基金股票交易信息，王鹏到华夏基金工作之后告诉过宋玲祥按照公司规定他们是不能炒股的。宋玲祥由于和丈夫王慧强婚后关系一直不好，考虑到要是离婚的话会在经济上有瓜葛，就让宋某2、宋某1到证券公司开户后拿给其使用，宋某2、宋某1到证券公司开户后拿给其使用，宋某2、宋某1没有用过该证券账户。宋玲祥炒股依据个人判断，炒股的资金来源有自己的工资收入，继承继父、继母的遗产包括存款和一间房屋，以及王慧强给的生活费。炒股资金有15万元是王鹏的，但宋玲祥是以还钱为由让王鹏打到其控制的宋某1的银行账户。2011年股市行情不好撤出资金八九百万元，用了五六百万元在个人吃喝上，剩下的钱买了兴业银行的理财产品。其本人及控制的账户里有大量资金是因为我卖了天津的两套房子共249万。除了王鹏以外，没有其他亲属在华夏基金公司工作。
二、公诉人补充，经控辩双方同意庭外征求意见的证据：
深交所和上交所经核算作出的宋某1等账户2006年11月17日至2008年11月16日、2009年1月15日至2009年2月28日期间股票交易情况，以及与华夏基金股票交易指令趋同交易情况。证明：2006年11月17日至2008年11月16日期间，深交所宋某1账户交易股票与华夏基金旗下股票基金产品交易趋同股票10只（占比20.83%），累计趋同买入成交金额0.47万元（占比0.82%）；王慧强账户交易股票与华夏基金旗下股票基金产品交易趋同股票4只（占比36.36%），累计趋同买入成交金额46.37万元（占比20.93%）。上交所宋某1账户交易股票与华夏基金旗下股票基金产品交易趋同股票26只（占比32.91%），累计趋同买入成交金额63.78万元（占比34.83%）；王慧强账户交易股票与华夏基金旗下股票基金产品交易趋同股票8只（占比36.36%），累计趋同买入成交金额103万元（占比28.02%）。2009年1月15日至2009年2月28日期间，深交所宋某1账户交易股票与华夏基金旗下股票基金产品交易趋同股票18只（占比62%），累计趋同买入成交金额9.54万元（占比78.84%）；牛某账户交易股票与华夏基金旗下股票基金产品交易趋同股票4只（占比100%），累计趋同买入成交金额18.34万元（占比96.37%）。上交所宋某1账户交易股票与华夏基金旗下股票基金产品交易趋同股票17只（占比56.67%），累计趋同买入成交金额11.47万元（占比55.41%）；牛某账户交易股票与华夏基金旗下股票基金产品交易趋同股票6只（占比85.71%），累计趋同买入成交金额23.75万元（占比51.42%）。
本院认为,被告人王鹏身为基金公司从业人员，利用其工作便利获取与证券交易相关的未公开信息，并将该信息告知被告人王慧强、宋玲祥，王慧强及宋玲祥利用该未公开信息从事证券交易，交易金额共计87803余万元，非法获利1773.6662余万元，其中王慧强交易金额9661余万元，非法获利201.2108余万元；宋玲祥交易金额78142余万元，非法获利1572.4553余万元，三被告人均构成利用未公开信息交易罪，并构成共同犯罪，情节特别严重，依法应予处罚。公诉机关指控的犯罪事实及罪名成立。在共同犯罪中，被告人王鹏身为基金公司从业人员，具有获取未公开信息的职务便利，其利用该职务便利，多次登陆公共查询帐户获取未公开信息并向被告人王慧强、宋玲祥传递。该信息由王鹏掌控，是否对外传递、向谁传递、传递多少均由王鹏决定，其在共同犯罪中为主导地位，起关键作用，应认定为主犯。而被告人王慧强、宋玲祥本人并不具备获取未公开信息的职务便利，在犯罪中只是利用王鹏传递的未公开信息进行相关交易，不能单独构成本罪，具有可替代性，其在共同犯罪中起次要作用，应认定为从犯，并可减轻处罚。
关于三被告人及其辩护人提出的本案证据不足的辩护意见，经查，虽三被告人到案后拒不认罪，且其信息传递方式隐蔽，犯罪时距案发时间较长而难以查证，但本案现有证据能够证实被告人王鹏在2009年1月至2011年8月期间明显不合理多次的登陆6609账户，而该账户能够查询到华夏基金公司的证券交易信息。与此同时，被告人王慧强、宋玲祥利用其实际控制的他人证券账户从事证券交易，交易习惯明显异常，与之前相比交易金额、频率均大幅增加，同期于王鹏无查询权限时间点停止交易，与华夏基金公司同期或稍晚（1-2个交易日）证券交易高度趋同。而与王鹏进入华夏基金工作，具备获取相关未公开信息之前相比，两人控制账户与华夏基金的证券交易趋同度明显较低，三被告人对此并未作出合理解释。基于三被告人之间系近亲属关系，且王慧强、宋玲祥均否认认识除王鹏外的其他华夏基金从业人员，并结合王鹏在接受证监会调查时无故离去并擅自离职的异常行为，现有证据已形成完整锁链，并可排除合理怀疑，能够认定王鹏将其利用职务便利所获取未公开信息传递给王慧强、宋玲祥，该二人利用该信息从事证券交易并获利的事实。因此三被告人及其辩护人的辩解辩护意见不能成立，本院不予采纳。
综上，依照《中华人民共和国刑法》第一百八十条第四款、第一款、第二十五条第一款、第二十六条第一款、第四款、第二十七条、第五十二条、第五十三条、第六十四条之规定，判决如下：
一、被告人王鹏犯利用未公开信息交易罪，判处有期徒刑六年六个月，并处罚金人民币900万元；
（刑期从判决执行之日起计算。判决执行以前先行羁押的，羁押一日折抵刑期一日，即自2014年11月29日起至2021年5月28日止。）
二、被告人王慧强犯利用未公开信息交易罪，判处有期徒刑三年六个月，并处罚金人民币210万元；
（刑期从判决执行之日起计算。判决执行以前先行羁押的，羁押一日折抵刑期一日，即自2014年11月29日起至2018年5月28日止。）
三、被告人宋玲祥犯利用未公开信息交易罪，判处有期徒刑四年，并处罚金人民币690万元；
（刑期从判决执行之日起计算。判决执行以前先行羁押的，羁押一日折抵刑期一日，即自2014年11月29日起至2018年11月28日止。）
四、对被告人王鹏、王慧强、宋玲祥违法所得人民币1773.666221万元依法予以追缴，上缴国库。
以上罚金款项、追缴款项于本判决生效之日起十日内缴纳。
如不服本判决，可在接到判决书的第二日起十日内，通过本院或者直接向重庆市高级人民法院提出上诉。书面上诉的，应当提交上诉状正本一份，副本二份。
审 判 长 张 力
审 判 员 张 帅
代理审判员 夏玉杰
二〇一八年三月二十八日
书 记 员 王有龙