北京市第一中级人民法院执 行 裁 定 书（2021）京01执异66号案外人：富立天瑞华商投资管理有限公司，住所地秦皇岛市海港区太阳城小区25栋2单元1213号。法定代表人：孙鲁宁，执行董事。委托代理人：高亮，北京扬涛律师事务所律师。委托代理人：杨涛，北京扬涛律师事务所律师。申请执行人：章熙，女，1960年2月2日出生，住天津市南开区。委托代理人：王艳霞，北京市中闻律师事务所律师。委托代理人：侯志涛，北京市中闻律师事务所律师。被执行人：北京恒宇天泽基金销售有限公司，住所地北京市延庆区延庆经济开发区百泉街10号2栋883室。法定代表人：梁越，执行董事。委托代理人：高亮，北京扬涛律师事务所律师。委托代理人：杨涛，北京扬涛律师事务所律师。本院在执行章熙与北京恒宇天泽基金销售有限公司（以下简称恒宇天泽公司）、国信证券股份有限公司（以下简称国信证券）仲裁纠纷一案[执行依据：中国国际经济贸易仲裁委员会[2020]中国贸仲京裁字第0191号裁决书；执行案号：(2020)京01执317号]过程中，扣划被执行人恒宇天泽公司银行账户内存款1152486.68元。富立天瑞华商投资管理有限公司（以下简称富立天瑞公司）就此向本院提出书面异议。本院作出（2020）京01执异143号执行裁定书，裁定驳回富立天瑞公司所提执行异议；富立天瑞公司不服该裁定，向北京市高级人民法院申请复议。北京市高级人民法院经审理认为本案适用法律错误，裁定撤销上述执行裁定书，发回本院重新审查。本院依法另行组成合议庭进行审查，本案现已审查终结。富立天瑞公司述称，请求：1.立即停止对划扣款项的执行，返还恒宇天泽黄河二十六号私募投资基金（以下简称黄河二十六号基金）被划扣的款项1102486.68元。2.立即停止对划扣款项的执行，返还黄河二十六号基金被划扣的款项50000元。事实与理由如下：一、黄河二十六号基金托管账户中的资金不是恒宇天泽公司财产，不能作为本案执行标的。法院划扣的款项属于包括富立天瑞公司代表的富立天瑞华商凤凰山六号私募投资基金（以下简称凤凰山六号基金）和富立天瑞华商凤凰山八号私募投资基金（以下简称凤凰山八号基金）在内的黄河二十六号基金的全体份额持有人，而非恒宇天泽公司的固有财产。2017年7月，富立天瑞公司通过基金份额受让的方式成为黄河二十六号基金的基金份额持有人，根据《恒宇天泽黄河二十六号私募投资基金合同》的约定，凤凰山六号基金、凤凰山八号基金享有黄河二十六号基金财产的处分及收益权。同时根据《中华人民共和国证券投资基金法》第二条、《中华人民共和国信托法》第二条的规定，富立天瑞公司作为凤凰山六号基金、凤凰山八号基金两只契约型基金的管理人，有权代表两只基金提出本案异议。二、黄河二十六号基金的基金财产独立于该基金管理人恒宇天泽公司的固有财产，非因黄河二十六号基金财产本身承担的债务，法院不能对该基金财产进行强制执行。根据《中华人民共和国证券投资基金法》第五条、第七条以及第一百条的规定，非因基金财产本身承担的债务，不得对基金财产采取查封、冻结、扣划或者强制执行措施，本案执行依据系章熙与恒宇天泽公司基于恒宇天泽凤凰山四号私募投资基金合同争议仲裁案作出的，与黄河二十六号基金没有任何关系。被执行账号的开户名称为“恒宇天泽黄河二十六号私募投资基金”，与被执行人名称完全不符。法院将黄河二十六号基金的基金财产作为执行标的没有事实依据。目前黄河二十六号基金处于清算阶段，基金托管账户内的资产为应向凤凰山六号基金、凤凰山八号基金分配的基金收益。现基于管理人职责依法代表凤凰山六号基金、凤凰山八号基金提出异议。为证明其主张，富立天瑞公司提交证据如下：1.黄河二十六号基金备案函；2.凤凰山八号基金备案信息；3.凤凰山六号基金备案信息；4.黄河二十六号基金的基金份额转让协议书（凤凰山六号基金）；5.黄河二十六号基金的基金份额转让协议书（凤凰山八号基金）；6.黄河二十六号基金的基金合同；7.账户信息表；8.黄河二十六号基金托管账户部分流水；9.平安银行股份有限公司出具的黄河二十六号基金份额持有人列表；10.富立天瑞公司工商底档材料。章熙辩称，不同意富立天瑞公司所提申请，请求法院依法驳回。事实与理由如下：一、凤凰山六号基金和凤凰山八号基金不是黄河二十六号基金的基金份额持有人，富立天瑞公司没有资格提案外人异议。XXXX号账户并非基金专用账户，该账户内财产并非基金财产。退一步说，即便凤凰山六号基金、凤凰山八号基金为黄河二十六号基金的基金份额持有人，但上述账户中存在被执行人财产（如未提取的管理费、业绩报酬），该账户资金为基金份额持有人与被执行人的共有财产，法院执行标的并无不当。再退一步，即便上述账户内存在凤凰山六号基金、凤凰山八号基金未分配的收益，但根据富立天瑞公司、恒宇天泽公司所述，该账户中亦存在其他基金份额持有人的未分配收益、管理人未提取的管理费等。富立天瑞公司代表基金份额持有人利益行使诉讼权利缺乏法律及事实依据。二、富立天瑞公司与恒宇天泽公司存在恶意串通，企图通过异议程序规避合法的强制执行措施，请求法院追究其相应法律责任。为证明其主张，章熙提交证据如下：1.黄河二十六号基金的清算情况说明；2.公证书；3.凤凰山六号基金、凤凰山八号基金等基金季度管理报告或年度报告；4.中国证券监督管理委员会行政复议决定书。恒宇天泽公司称，确认涉案执行标的非恒宇天泽公司固有财产，被查封扣划的黄河二十六号基金款项非恒宇天泽公司财产。为证明其主张，恒宇天泽公司向本院提交黄河二十六号基金在中国证券基金业协会网站备案更新情况操作视频资料作为证据。本院经审查查明，2020年1月21日，中国国际经济贸易仲裁委员会作出（2020）中国贸仲京裁字第0191号裁决书，裁决：（一）恒宇天泽公司向章熙返还认购款人民币951396.60元；（二）恒宇天泽公司向章熙支付以人民币990000元为基数，按照中国人民银行同期贷款利率计算的，自2017年3月17日起至2018年11月18日止的利息损失，总计金额为人民币72207.62元；（三）恒宇天泽公司向章熙支付以人民币965250元为基数，按照中国人民银行同期贷款利率计算的，自2018年11月19日起至2019年8月14日止的利息损失，总计金额为人民币30944.86元；（四）恒宇天泽公司向章熙支付以人民币951396.60元为基数，按照中国人民银行同期贷款利率计算的，自2019年8月15日起至2019年8月19日止的利息损失，以及按照全国银行间同业拆借中心公布的同期贷款市场报价利率（LPR）计算的，自2019年8月20日起至实际支付之日止的利息损失；（五）国信证券向章熙返还认购款人民币105710.73元；（六）国信证券向章熙支付以人民币110000元为基数，按照中国人民银行同期贷款利率计算的，自2017年3月17日起至2018年11月18日止的利息损失，总计金额为人民币8023.07元；（七）国信证券向章熙支付以人民币107250元为基数，按照中国人民银行同期贷款利率计算的，自2018年11月19日起至2019年8月14日止的利息损失，总计金额为人民币3438.32元；（八）国信证券向章熙支付以人民币105710.73元为基数，按照中国人民银行同期贷款利率计算的，自2019年8月15日起至2019年8月19日止的利息损失，以及按照全国银行间同业拆借中心公布的同期贷款市场报价利率（LPR）计算的，自2019年8月20日起至实际支付之日止的利息损失；（九）驳回章熙的其他仲裁请求；（十）该案仲裁费为人民币50206元，由恒宇天泽公司承担90%，即人民币45185.40元，由国信证券承担10%，即人民币5020.60元。鉴于仲裁费用已由章熙向仲裁委员会全额预缴，因此，恒宇天泽公司还应向章熙支付人民币45185.40元，以补偿章熙代其垫付的仲裁费用；国信证券应向章熙支付人民币5020.60元，以补偿章熙代其垫付的仲裁费用。该裁决生效后，章熙向本院申请强制执行。执行过程中，因国信证券履行了（2020）中国贸仲京裁字第0191号裁决书确定的义务，章熙已撤回对国信证券的执行申请。2020年4月20日，本院分两笔扣划恒宇天泽公司在平安银行XXXX账户内存款1102486.68元、50000元。另查，凤凰山六号基金、凤凰山八号基金的备案信息显示，上述两基金的管理人为富立天瑞公司，备案时间分别为2017年6月13日、2017年7月27日，托管人为招商证券股份有限公司。中国证券投资基金业协会私募投资基金备案证明显示，黄河二十六号基金的备案编号是XXXX；管理人为恒宇天泽公司，托管人为平安银行股份有限公司，备案日期为2017年1月5日。根据富立天瑞公司提交的平安银行宁波分行营业部出具的余额及交易明细打印表载明：XXXX账号的账户名称为“恒宇天泽黄河二十六号私募投资基金”。本案在审查过程中，案外人富立天瑞公司结合其提交的平安银行股份有限公司出具文件陈述：黄河二十六号基金的基金份额持有人为华腾玉泉山一号私募投资基金、富立财富香山一号私募投资基金、华腾凤凰山五号私募投资基金、凤凰山六号基金、凤凰山八号基金，其中凤凰山六号基金、凤凰山八号基金持有黄河二十六号基金部分基金份额。本院认为，根据《中华人民共和国民事诉讼法》第二百二十七条规定：“执行过程中，案外人对执行标的提出书面异议的，人民法院应当自收到书面异议之日起十五日内审查，理由成立的，裁定中止对该标的的执行；理由不成立的，裁定驳回。案外人、当事人对裁定不服，认为原判决、裁定错误的，依照审判监督程序办理；与原判决、裁定无关的，可以自裁定送达之日起十五日内向人民法院提起诉讼。”本案中，富立天瑞公司主张其管理的凤凰山六号基金、凤凰山八号基金持有黄河二十六号基金，但其未提供充分证据证明其所持黄河二十六号基金的基金份额及对应款项数额，故富立天瑞公司主张退还本院已扣划的全部款项1102486.68元、50000元的异议请求证据不足，本院不予支持。综上，依据《中华人民共和国民事诉讼法》第二百二十七条之规定，裁定如下：驳回案外人富立天瑞华商投资管理有限公司提出的异议请求。如不服本裁定，可以自本裁定书送达之日起十五日内向本院提起诉讼。审 判 长 王晓巍审 判 员 白晓飞审 判 员 郭 杰二〇二一年二月九日法官助理 赵 翔书 记 员 崔利峰