北京市通州区人民法院民 事 判 决 书（2019）京0112民初33268号原告：李金晔，女，1987年5月26日出生，汉族，个体，住浙江省温州市鹿城区。委托诉讼代理人：薄士坤，上海兰迪（温州）律师事务所律师。委托诉讼代理人：黄菲，上海兰迪（温州）律师事务所律师。被告：北京天易门窗幕墙股份有限公司，住所地北京市通州区。法定代表人：陈助国，董事长。委托诉讼代理人：韩伟，北京一法（天津）律师事务所律师。原告李金晔与被告北京天易门窗幕墙股份有限公司（以下简称天易公司）股权转让纠纷一案，本院于2019年9月26日立案后，依法适用普通程序，组成由审判员张博担任审判长，人民陪审员吕润艳、人民陪审员罗涛参加的合议庭审理本案，依法公开开庭进行了审理。原告李金晔的委托诉讼代理人薄士坤、黄菲，被告天易公司的委托诉讼代理人韩伟到庭参加诉讼，本案现已审理终结。李金晔向本院提出诉讼请求：1.判令天易公司履行回购义务，向李金晔支付回购本金700万元；2.判令天易公司向李金晔支付回购利息（以700万元为基数，自2015年11月12日起至实际偿还之日止，回购年息单利10%）；3.本案诉讼费用由天易公司承担。事实和理由：李金晔和天易公司于2015年11月12日签订《李金晔与北京天易门窗幕墙股份有限公司之股份认购及增资协议》（下称《认购及增资协议》）以及《李金晔与北京天易门窗幕墙股份有限公司之股份认购及增资协议补充协议》（下称补充协议）。《认购及增资协议》约定李金晔以700万元的价格认购天易公司100万元增资股本。《补充协议》1.1条对回购股份约定：“如发生认购人无法通过公开交易方式转让股权的情形，发行人承诺应认购人的要求，回购部分或全部股权。”《补充协议》的上述回购条件已触发。根据全国中小股份企业转让系统有限责任公司在官方网站上公布的公告，自2018年7月16日起天易股份（公司代码：831430）被强制终止挂牌。李金晔认购的股份因此已无法通过公开交易方式转让，李金晔有权要求天易公司履行回购义务，并要求天易公司支付700万元股权回购款本金。李金晔有权要求天易公司支付股权回购款利息。根据《补充协议》（1.1之2）的约定“利息按月计算，利率为单利年化10%”。利息以700万元为基数，回购年息单利10%，自2015年11月12日起至实际偿付之日止。李金晔为维护其合法权益，故起诉至法院。天易公司发表答辩意见称：天易公司于2018年4月份成立清算组，后解散了清算组，其后公司又成立新的清算组，但天易公司无法对李金晔的财务数据进行核查。本院经审理认定事实如下：天易公司成立于2004年12月1日，企业类型为股份有限公司，法定代表人陈助国。2014年12月8日，天易公司股票获准在全国中小企业股份转让系统（以下简称股转系统）挂牌，股票代码831430。经天易公司2015年5月27日召开第一届董事会第六次会议及2015年6月12日召开的2015年第二次临时股东大会审议通过，同意向特定投资者发行不超过400万股人民币普通股。后天易公司以非公开定向法相的方式发行314万股无限售条件的人民币普通股。李金晔认购其中100万元股，认购价格每股7元，认购金额为700万元。2015年11月12日，李金晔向天易公司转款700万元，2015年11月12日，李金晔（乙方、认购人）与天易公司（甲方、发行人）签订《认购及增资协议》，约定：鉴于1、甲方系一家依中国法律设立并存续之股份有限公司，在北京市工商行政管理局注册，注册资本为人民币8200万元，总股本为8200万股，每股面值人民币1元，其股票已在全国中小企业股份转让系统挂牌公开转让，股票简称：天易股份，股票代码：831430。3、乙方同意按照本协议约定向甲方认购其本次发行的部分新股，甲方愿意向乙方发行本次发行的部分新股。为此，双方同意按本协议所述条款和条件签订本协议，由双方共同遵守和履行。第二条股票发行2.1本次股票发行的价格：不超过400万元股股票，每股价格7元。2.2认购人根据本协议的条款和条件以其合法拥有的现金出资人民币700万元认购发行人本次新发行股票中100万股股票。2.3认购人投资中的100万元计入注册资本，600万元计入资本公积.2.4发行人本次股票发行募集资金将用于补充流动资金。第三条认购方式及支付方式3.1认购人以现金方式认购发行人本次发行的股票，在认购截止日（认购截止日以发行人在全国中小企业股份转让系统网站http://www.neeq.com.cn/公布的《股票发行认购公告》中约定的日期为准）前支付全额认购款，并将该认购款通过银行转账方式支付至发行人指定的银行账户。第四条本协议经发行人董事会、股东大会决议通过本次股票发行方案并经协议各方签字盖章之日起生效。第五条本次新增投资者认购的股份为无限售条件的人民币普通股。股票自股票在中国证券登记结算有限责任公司登记完成之后可以自由转让。同日，李金晔（乙方）与天易公司（甲方）、丙方（陈助国）签订《补充协议》，约定：第一条：回购1.1因监管要求，或公司转板安排，或其他发行人原因，如发生认购人无法通过公开交易方式转让股权的情形，发行人承诺应认购人要求，回购部分或全部股权，回购条件如下：1）投资期限以认购资金到账日始，至回购股权交割生效日止；2）利息按月计算，利率为单利年化10%；3）回购资金应于股权交割生效后10个工作日内，汇至认购人指定银行账户。2.2本协议于中国证监会核准甲方上市之日起终止执行，本协议终止之前各方根据本协议已经承担的支付赔偿金和违约金的义务不受本协议终止的影响。2018年5月21日，天易公司形成《2018年第一次临时股东大会会议决议》，内容为：会议出席情况：出席本次股东大会的股东（包括股东授权委托代表）共21人，持有表决权的股份41274800股，占公司股份总数的48.48%。审议通过了《关于公司解散清算的议案》、《关于清算组组成的议案》，其中，同意股数39134800股，占本次股东大会有表决权股份总数的94.82%；反对股数0股，占本次股东大会有表决权股份总数的0%；弃权股数2140000股，占本次股东大会有表决权股份总数的5.18%。天易公司依法披露了该决议，公告编号为：2018-021。2018年7月13日，天易公司披露了《关于公司股票在全国中小企业股份转让系统被终止挂牌的公告》（公告编号：2018-041），内容为：截至2018年6月29日，天易公司无法按照《全国中小企业股份转让系统业务规则（试行）》的相关规定在2018年6月30日之前披露公司2017年年度报告，根据《全国中小企业股份转让系统业务规则（试行）》和《全国中小企业股份转让系统挂牌公司信息披露细则》等相关规定，公司股票自2018年7月16日起被全国中小企业股份转让系统终止挂牌。终止挂牌后公司股票的登记、转让、管理等事宜将严格按照《中华人民共和国公司法》、天易公司章程、全国中小企业股份转让系统相关规则及中国证券登记结算有限责任公司相关规定执行。另查一，2018年3月12日，天易公司在股转系统发布“紧急停牌公告”，公告编号2018-001号，内容为，因存在“预计应披露的重大信息在披露前已难以保密或者已经泄露，或公共媒体出现与公司有关传闻，可能或已经对股票转让价格产生较大影响的”事由，公司股票自2018年3月12日起紧急停牌，最晚恢复转让日期为2018年4月26日。2018年3月26日、2018年4月11日，天易公司陆续披露了《关于公司紧急停牌进展的公告》（公告编号：2018-003、2018-006）。2018年4月20日，天易公司披露了《2017年年度报告无法按时披露的风险提示性公告》（公告编号：2018-009），内容为“公司原定于2018年4月27日在股转系统指定信息披露平台披露公司2017年年度报告，截至本公告日，公司实际控制人、董事长兼总经理陈助国先生仍无法取得联系且公司持续经营能力存在不确定性，公司年度审计和年度编制相关工作尚未完成。”另查二，2018年5月4日，天易公司披露了《2018年第一次临时股东大会通知公告》（公告编号：2018-013），内容为：“本次会议为2018年第一次临时股东大会。会议开始时间：2018年5月21日10时，结束时间2018年5月21日12时。本次会议采用现场方式召开。出席对象：1、股权登记日持有公司股份的股东。本次股东大会的股权登记日为2018年5月16日。股权登记日下午收市时在中国结算登记在册的公司全体股东均有权出席股东大会（在股权登记日买入证券的投资者享有此权利，在股权登记日卖出证券的投资者不享有此权利），股东可以书面形式委托代理人出席会议、参加表决，该股东代理人不必是本公司股东。2、本公司董事、监事、高级管理人员及信息披露事务负责人。会议审议《关于公司解散清算的议案》、《关于清算组组成的议案》。”会议登记方式：自然人股东持本人身份证、股东账户卡和持股凭证；股东可以信函、传真及上门方式登记，公司不接受电话方式登记。登记时间：2018年5月21日9时至10时。2018年5月9日，天易公司将该公告刊发于《北京日报》。上述事实，有《认购及增资协议》、《补充协议》、银行交易明细、《股票发行情况报告书》、《2018年第一次临时股东大会会议决议》、《关于公司股票在全国中小企业股份转让系统被终止挂牌的公告》及当事人陈述在案佐证。本院认为：当事人对自己提出的主张，有责任提供证据。当事人对自己提出的诉讼请求所依据的事实或者反驳对方诉讼请求所依据的事实，应当提供证据加以证明，但法律另有规定的除外。在作出判决前，当事人未能提供证据或者证据不足以证明其事实主张的，由负有举证证明责任的当事人承担不利的后果。关于李金晔要求天易公司回购股份的诉讼请求，本院认为，根据《公司法》第一百四十二条的规定：“公司不得收购本公司股份。但是，有下列情形之一的除外：（一）减少公司注册资本；（二）与持有本公司股份的其他公司合并；（三）将股份用于员工持股计划或者股权激励；（四）股东因对股东大会作出的公司合并、分立决议持异议，要求公司收购其股份；（五）将股份用于转换上市公司发行的可转换为股票的公司债券；（六）上市公司为维护公司价值及股东权益所必需……”从该条规定可见，李金晔做为投资方请求天易公司回购其股权，只有“减少公司注册资本”这一情形。现天易公司在没有履行减资程序以保护债权人利益的情况下，关于李金晔请求天易公司回购涉案股份、支付股份回购款及利息的诉讼请求，本院不予支持。综上所述，依据《中华人民共和国民事诉讼法》第六十四条第一款之规定，判决如下：驳回原告李金晔的诉讼请求。保全费5000元，由原告李金晔负担（已交纳）。案件受理费60800元，由原告李金晔负担（已交纳）。如不服本判决，可在判决书送达之日起十五日内，向本院递交上诉状，并按对方当事人的人数提出副本，同时按照不服本判决的上诉请求数额，交纳上诉案件受理费，上诉于北京市第三中级人民法院。如在上诉期满后七日内未交纳上诉案件受理费的，按自动撤回上诉处理。审 判 长  张 博人民陪审员  吕润艳人民陪审员  罗 涛二〇二〇年八月二十七日法官 助理  孙桂祖书 记 员  崔 倩