北京市西城区人民法院民 事 判 决 书（2019）京0102民初17823号原告：盖兵欣，女，1973年1月11日出生，汉族，中国国际电视总公司员工，住北京市朝阳区。委托诉讼代理人：郑毅（盖兵欣之夫），男，1974年7月27日出生，汉族，中国国际电视总公司职员，住北京市朝阳区。委托诉讼代理人：吴国平，北京市隆安律师事务所律师。被告：盖亚玲，女，1954年7月24日出生，汉族，北京银士华科技有限公司退休员工，住北京市西城区。委托诉讼代理人：顾博文（盖亚玲之子），男，1984年3月14日出生，汉族，北京北辰实业股份有限公司国家会议中心运营部副经理，住北京市西城区。原告盖兵欣与被告盖亚玲民间委托理财合同纠纷一案，本院于2019年4月12日立案后，依法适用普通程序公开开庭进行了审理。盖兵欣的委托诉讼代理人吴国平和郑毅，盖亚玲及其委托诉讼代理人顾博文到庭参加了诉讼。本案现已审理终结。盖兵欣向本院提出诉讼请求：1.判令盖亚玲返还盖兵欣投资款155万元；2.判令盖亚玲赔偿盖兵欣保全保险费3565元。事实和理由：盖亚玲与盖兵欣系姑侄关系，日常往来密切。因盖亚玲有金融业相关背景，因此提出可以受托协助盖兵欣进行理财。基于双方亲属关系，盖兵欣与盖亚玲未曾签署任何书面委托协议，也未就盖亚玲受托理财的报酬进行过任何约定。2015年6月1日，盖兵欣向盖亚玲账户支付20万元，用于委托理财，而后分别于2015年7月14日和16日向盖亚玲账户支付67万元和133万元用于理财。上述钱款由盖亚玲以自己的名义进行支配，具体投资途径及投资额度均由盖亚玲自行决定，盖兵欣不知晓其中细节，也不参与投资决策。2016年6月18日，盖亚玲向盖兵欣支付因投资而产生的分红款60万元。2017年9月21日，盖亚玲返还投资本金5万元。2018年10月29日，盖亚玲返还投资本金30万元。2018年底，因盖兵欣需要支付房贷等，多次要求盖亚玲终止双方的委托关系，并要求对方返还全部投资款。根据盖亚玲当时口头介绍的情况，盖兵欣的资金被投资在多个项目，其中，部分项目持平，部分项目属于亏损状态。但是盖亚玲始终未向盖兵欣出具相应的投资凭证，因此，对于盖亚玲的上述说法也无从查证。对于盖兵欣终止委托关系的要求，盖亚玲口头同意，并承诺期限归还，但是期满后却以各种理由进行搪塞而拒不返还。经盖兵欣反复催要，盖亚玲于2019年3月归还30万元，但是同时明确拒绝归还剩余款项。故盖兵欣诉至本院。盖兵欣向本院提交以下证据予以证明：1.借记卡账户历史明细清单；2.2019年3月15日双方微信聊天记录截屏；3.2018年年底至2019年初原被告的微信聊天记录语音内容文字整理材料；4.录音光盘及文字整理材料；5.盖亚玲与盖兵欣父亲盖艺方的微信聊天记录截屏；6.北京增值税普通发票；7.郑毅和盖亚玲的微信聊天记录。盖亚玲辩称：不同意盖兵欣的全部诉讼请求。盖亚玲和盖兵欣系姑侄关系，日常往来密切。2015年股市大好之际，盖亚玲提出委托盖兵欣理财。双方基于亲属关系未签订书面委托协议，且无任何保底约定，盖亚玲明确向盖兵欣告知投资有风险，要有承担风险的准备。2015年6月1日，盖兵欣向盖亚玲账户转入20万元，2015年7月14日和2015年7月16日又分别转入67万元和133万元用于理财。上述钱款，经盖兵欣同意后，由盖亚玲以自己的名义进行支配，具体投资途径及投资额度均由盖亚玲决定，盖兵欣并不参与投资和决策。盖亚玲将上述款项中的20万元用于购买泽元元利证券投资基金，200万进入股市。2015年12月，盖兵欣父母购买新房急需用钱280万元，盖兵欣在知晓股市中的本金亏损30万元的前提下，提出提取全部本金，不足部分向盖亚玲借款。盖亚玲于2015年12月份从其子顾博文名下的证券账户内提取170万，剩余款项使用了盖亚玲的自有资金。盖亚玲于2016年1月4日和2016年1月11日分别转账100万元及180万元给盖兵欣母亲的账户，并由盖兵欣父亲于2016年3月8日和2016年3月30日向盖亚玲返还了理财款及盖亚玲款项共计230万元，其中170万元是盖兵欣的理财款，盖亚玲将这170万元再次投入股市，剩余60万元是还盖亚玲的自有资金。另50万元盖兵欣父亲以尚在盖亚玲处有基金48万元为由，予以扣留。至此，盖亚玲替盖兵欣持有的委托理财款项为190万元。在后续委托理财过程中，盖兵欣多次提出用钱要求。盖亚玲于2016年6月18日向盖兵欣转账60万元，2017年9月21日向盖兵欣转账5万元，2018年8月29日盖亚玲向盖兵欣本人交付现金2万元，2018年10月29日向盖兵欣转账30万元。2018年年底，盖兵欣要求终止委托理财关系并进行结算，盖亚玲表示同意。由于委托理财周期长、流水复杂，结算需要时间，盖兵欣表示理解并接受。在结算期间，盖兵欣组建家庭微信群，发送截取录音并辱骂盖亚玲，盖亚玲因此被盖兵欣小叔所打，此行为对盖亚玲身心造成了极大伤害。此后，盖兵欣诉说自身原因，急需20万元整，盖亚玲念及亲情，特意将30万元转入盖兵欣账户。该笔款项的性质也是偿还盖兵欣委托理财款项。此外，盖亚玲也多次表示，要求盖兵欣在家庭成员内部说明事实，并结算理财款项。盖兵欣至今未对其有害家庭亲情的行为有所认识，故而将盖亚玲诉至法院。最终结算，盖兵欣委托理财款项盖亚玲已经归还，已无任何钱款在盖亚玲处。股市自2015年6月12日历史高位5178点跌至2018年12月31日的不足2500点，跌幅超过50%。且由于在此期间购房、交房贷、付学费等急切理由取钱，盖亚玲多次被要求割肉返还。双方没有保底约定，也不涉及酬金及利息。自2015年6月1日，盖兵欣共出资220万元由盖亚玲委托理财，盖亚玲累计归还127万元。盖亚玲不仅没有任何回报，而且还替盖兵欣承担了部分亏损。自2015年6月1日至2018年12月31日，盖亚玲用于理财的股票账户合计亏损2472386元。经统计，在盖兵欣2016年3月，最后向盖亚玲交付过理财款后，自2016年6月至2018年年底，盖亚玲的证券账户内资金总计进入金额为1000余万元。总计流出为900余万元。因此资金流入和流出之间的差额属于盖亚玲的自有资金，不来源于盖兵欣，而2018年年底的时候，证券账户内股票市值仅剩309581元，该部分股票市值应当属于盖兵欣的委托理财款项和盖亚玲自有资金截至该日期的共同剩余股票价值。至于该部分剩余股票价值中盖兵欣和盖亚玲各占的比例，盖亚玲现在无法具体予以区分。但盖亚玲于2019年3月又向盖兵欣交付了30万元。已经属于2018年年底股票市值的绝大部分，所以盖兵欣已经实际取得了其理财款项的残值。因此，盖亚玲处不再留有盖兵欣的剩余委托理财款。双方的委托理财关系已经于2018年年底终止。盖亚玲向本院提交以下证据予以证明：1.借记卡账户历史明细清单、活期历史明细清单、股票账户资金往来历史明细；2.北京泽元资本管理有限公司（以下简称泽元公司）账户明细；3.长江证券账户历史明细；4.盖兵欣和盖亚玲的微信聊天记录截屏；5.2018年10月16日郑毅与盖亚玲的微信聊天记录截屏；6.泽元公司关于申购情况的证明；7.泽元公司关于分红情况的证明；8.股票账户2015年6月至2018年12月盈亏记录。当事人围绕诉讼请求依法提交了证据，本院组织当事人进行了质证。盖亚玲对盖兵欣提交的全部证据，盖兵欣对盖亚玲提交的证据1-2、证据4-7的真实性无异议，本院对上述证据的真实性予以确认并在卷佐证。双方当事人对以下证据持有异议：盖兵欣对盖亚玲提交的证据3长江证券账户历史明细及证据8股票账户2015年6月至2018年12月盈亏记录的真实性和关联性均不予认可，因该账户系顾博文名下账户，不能体现本案双方当事人委托理财款项的走向，因此其反映的账户盈亏情况与本案争议焦点无关，故本院对该证据的关联性不予认可。通过审查当事人所提交的证据，结合当事人在本案审理过程中的陈述，本院对本案查明以下事实：盖亚玲与盖兵欣系姑侄关系。2015年6月1日，盖兵欣向盖亚玲账户转账20万元，2015年7月14日，盖兵欣向盖亚玲账户转账67万元，2015年7月16日，盖兵欣向盖亚玲账户转账133万元。上述钱款由盖亚玲以自己的名义进行支配，具体投资途径及投资额度均由盖亚玲自行决定，盖兵欣不知晓其中细节，也不参与投资决策。2016年6月18日，盖亚玲向盖兵欣转账60万元。2017年9月21日，盖亚玲向盖兵欣转账5万元。2018年1月30日，盖亚玲在与盖兵欣的丈夫郑毅的通话过程中说：“……本来春节之前他想分一次红，目前就是也会有一波行情，……所以他们就决定说的先暂时不分了，就是这意思，先等一等好不好？”“……你说你投了200万，现在就差不多应该能拿到20%……能拿到40万，那意思应该给咱们分回40万。……那他想要多给挣点钱，更好呗是不是？你再等一等，本来要春节之前，他要真能分了，我就想赶快把钱给你们划过去，你这样的话，你就再等一等。……”“……我跟你说的就是这么两件事，一个是基金的事，让你放宽心，……就再等等，好不好？第二个就好办了，如果说我这次咱们要真拿回来的，又还了一部分，你说最后你们想撤资都没关系，撤了就行，如果说还想接着投咱就投。”郑毅问：“小姑，我就想问一下后来上次您不是说最早好像是投了100万在那基金里，完了您帮我们操作了剩下的130万（120万）是吧？我记得您那会儿是特辛苦帮我们自己在那操作了有一段时间。”盖亚玲答：“后来我不是把这60万给了你们对吧。……我费了很大的劲盈利60万。”郑毅问：“完了以后，后来您把那130万（120万）也放在基金里了，是吧？”盖亚玲答：“我现在130万（120万）里头，我就是分批买的，一下子给他投进去因为风险太大了。……我幸亏给你们弄的，我也是抓了一把行情，就做了一下挣的……我们就是在这忍着跟小叔坚持着完了，后来慢慢就现在起来了。……现在总的都搁里差不多有20%的盈利了。”郑毅问：“现在他能到多少？”盖亚玲答：“……差不多都到两块五了，但是我们投的时候是分批投资，反正现在不管怎么讲，我们现在基本我算不算差不多有20%了差不多。反正总的来讲就是熬过了最艰难的一段。他们也很艰难，因为在那情况下，很多人都赎出去了。……现在都大资金，打法玩法不一样了，我们早就意识到这个了，所以觉得还是把钱买到基金里头更安全点。”“……我的意见是你们必须得坚持，……你要真懂投资的长期有效的找一个好的就搁那，连管都不管。……”郑毅说：“……我是想如果他比如说他做过了这波春季的之后，如果要是他觉得合适，然后他不是打算分红的话，我能不能那会儿撤一部分回来，……我是想最后留100万本金在他接着做就可以。……”盖亚玲说：“……我们是2014年投的，然后让你投的时候2016年大盘都不好你知道吗？所以后来我就赶紧抓了点给你们挣点，要不然说实在真的是不行，……后来赶快把那60万转过去，让你先还贷款，……你放心是反正到目前来讲是绝对不赔，咱们还是赚的，完了咱们再搁一段时间看，他主要是今年我看看今年他一个是分红，还有一个是看看怎么能够撤，……”“反正投资如果说现在我不要了，只要是它分红我就撤了，那我也可以给你们撤。但是我不建议你们做这傻事，咱们再坚持一年，或者到两年你还能翻一个100万多好，……”2018年7月25日，盖亚玲在与郑毅的微信聊天过程中说：“我回去再给你查查，查查他那个什么，因为给你们买的是两份，一份是元利，还有一个是元泰，……买了两个，一样买一半，详细情况我也再了解了解，……”2018年10月29日，盖亚玲向盖兵欣转账30万元。2018年11月23日，盖亚玲在与郑毅的通话过程中说：“……正好也是赶上这么一拨，那是我给做的，我自己亲自做的，一下后来挣了60万，后来我就想既然挣了60万，我赶快就给你们转过去……”2018年12月29日，郑毅在与盖亚玲的微信聊天过程中谈及：“小姑，我跟兵欣商量的结果就是我们俩还是想要把钱赎出来，以后要是有什么好行情，回头再做也可以，……您看吧，您怎么操作一下儿，要是赔点儿，或者就现在这个行情也行，您就帮我们把这个先赎出来就行，……”盖亚玲回复：“……好的，我知道了！”2019年3月12日，盖亚玲在与盖兵欣的微信聊天过程中谈及：“……你的钱1月14号下午两点多钟就赎回到账了。12月29号我先后给你和郑毅打了电话，你们一致同意全部赎回基金。为此我及时给基金公司经理打了电话，通知基金经理赎回的事情。……”2019年3月15日，盖亚玲在与盖兵欣的微信聊天过程中谈及：“……关于剩下的钱我本想一并汇给你的，但我最终还是决定，先把你们用我的钱一笔一笔算清楚后，再把剩余的钱汇给你。……”2019年4月10日，盖亚玲在与盖兵欣的父亲盖艺方的微信聊天过程中说：“……盖丹（盖兵欣）的钱早给她买成基金，取都取不出来，……”另查，2019年4月28日，中国人民财产保险股份有限公司北京市分公司向盖兵欣开具了金额为3565元的保险服务费发票。再查，2019年6月19日，北京泽元资本管理有限公司出具两份《证明》，称盖亚玲自2015年6月26日之后未在该公司申购任何基金，泽元元利证券投资基金自该日至今未进行分红。上述事实，有当事人提交的证据、双方当事人陈述意见和庭审笔录在案佐证。本院认为，委托理财合同是指因委托人和受托人约定，委托人将其资金、证券等金融性资产委托给受托人，由受托人在一定期限内管理、投资于金融市场的资产管理活动的合同。结合本院查明情况，盖兵欣将其自有资金交给盖亚玲，由盖亚玲以自己的名义进行投资并决定具体投资途径及投资额度，双方成立事实上的民间委托理财合同关系。根据双方往来沟通内容，2018年12月29日，盖兵欣已明确要求终止与盖亚玲之间的民间委托理财合同，盖亚玲亦表示同意，故双方的民间委托理财合同已经终止，进入清算阶段。因双方并未就委托理财期间的收益分配、亏损负担及费用问题作出明确约定，故双方的委托关系实质上属于无偿委托。根据我国现行法律中关于委托制度的相关规定，无偿的委托合同，因受托人的故意或者重大过失给委托人造成损失的，委托人可以要求赔偿损失。结合本案查明情况，在委托理财期间，盖亚玲向盖兵欣披露的理财方式为购买基金，且截至2018年1月底仍为盈利状态，盖亚玲亦多次劝说盖兵欣继续投资；而在本案审理过程中，盖亚玲则称盖兵欣交付的理财款项中仅有20万元用于购买基金，其余均投入股市，并称理财款均转至其子顾博文证券账户内。盖亚玲提交的顾博文账户明细显示，自2016年起，该账户长期处于亏损状态，并无盈利。从上述事实可以看出，盖亚玲向盖兵欣披露的理财情况与其在本案中的陈述严重不符，根据双方陈述的委托理财模式，盖兵欣对于委托理财关系是否延续及何时终止的判断均依赖于盖亚玲关于理财情况的陈述，在盖亚玲未提交充分证据证明盖兵欣的委托理财款项实际走向，亦未提交证据证明其已向盖兵欣披露了委托理财款项实际走向的情况下，本院认为盖亚玲在受托期间存在重大过失，致使盖兵欣产生了投资款损失，故盖兵欣有权要求盖亚玲赔偿其投资款余额。盖兵欣共向盖亚玲交付委托理财投资款220万元，盖亚玲分多次向盖兵欣共计返还125万元。双方对上述款项金额均无异议，但就盖亚玲于2016年6月18日向盖兵欣支付的60万元款项性质存在争议。盖兵欣认为该笔款项为盖亚玲向其分配的委托理财收益；盖亚玲则认为该笔款项是委托理财本金。因盖亚玲多次明确表示该笔款项系委托理财收益，并以此作为盖兵欣应当坚持投资的理由之一，虽然盖亚玲在本案审理过程中称其将该笔款项算作收益系应盖兵欣的要求向其丈夫隐瞒委托理财的真实情况，但盖亚玲并未提交充分证据予以证明，盖兵欣对此亦不予认可，故本院对盖亚玲的相应抗辩意见不予采信。盖亚玲作为有民事行为能力的成年人，应当对其自认事实承担相应法律责任。故本院确认该笔60万元款项系盖亚玲交付盖兵欣的委托理财收益。因盖亚玲已向盖兵欣返还投资款65万元，故在其对受托事项存在重大过失的情况下，盖兵欣要求其赔偿委托理财本金155万元，理由正当，本院予以支持。盖亚玲关于盖兵欣委托款项已经所剩无几的抗辩意见，缺乏事实依据，本院不予采信。关于盖亚玲主张其在委托理财期间向盖兵欣的父亲交付的280万元中有盖兵欣的委托理财款项且盖兵欣对此明确知晓一事，盖亚玲并未向本院提交充分证据予以证明，且盖兵欣对此亦不予认可，故本院对其相应抗辩意见，不予采信。因盖兵欣和盖亚玲并无关于保险费用负担的合同约定，故盖兵欣要求盖亚玲赔偿其为本案支出的保全保险费用的诉讼请求，于法无据，本院不予支持。综上，依照《中华人民共和国合同法》第三百九十九条、第四百零六条，《中华人民共和国民事诉讼法》第六十四条，《最高人民法院关于适用〈中华人民共和国民事诉讼法〉的解释》第九十条之规定，判决如下：一、被告盖亚玲于本判决生效之日起十日内赔偿原告盖兵欣投资款本金1550000元；二、驳回原告盖兵欣的其他诉讼请求。案件受理费18782元，由原告盖兵欣负担43元（已交纳），由被告盖亚玲负担18739元（于本判决生效之日起七日内交纳）。如不服本判决，可在判决书送达之日起十五日内，向本院递交上诉状，并按对方当事人的人数提出副本，同时按照不服本判决部分的上诉请求数额，交纳上诉案件受理费，[开户行：工行西直门支行，账号：×××，收款人：北京市西城区人民法院（并请注明案件承办人姓名）]，上诉于北京市第二中级人民法院。如在上诉期满后七日内未交纳上诉案件受理费，按自动撤回上诉处理。审 判 长  张佳丽人民陪审员  刘志远人民陪审员  曹凤云二〇二〇年八月十九日法官 助理  赵亚坤书 记 员  刘 静