北京市朝阳区人民法院民 事 判 决 书（2019）京0105民初42048号原告：博时基金管理有限公司，住所地深圳市福田区莲花街道福新社区益田路**基金大厦**。法定代表人：江向阳。委托诉讼代理人：刘悦，北京市竞天公诚律师事务所上海分所律师。委托诉讼代理人：岳鹏，北京市竞天公诚律师事务所律师。被告：中国华阳经贸集团有限公司，住所地，住所地北京市东城区金宝街**独立**裙楼iv>法定代表人：吴铁军，董事长。委托诉讼代理人：任一，上海市天寅律师事务所律师。委托诉讼代理人：王达，上海市天寅律师事务所律师。原告博时基金管理有限公司（以下简称博时公司）与被告中国华阳经贸集团有限公司（以下简称华阳公司）公司债券回购合同纠纷一案，本院受理后，依法适用于普通程序，由审判员金宏独任审理，公开开庭进行了审理。博时公司的委托诉讼代理人岳鹏，华阳公司的委托诉讼代理人任一到庭参加了诉讼。本案现已审理完毕。博时公司向本院提出诉讼请求：1、判令华阳公司向博时公司兑付15华阳经贸MTN001债券本金3000万元，并支付利息144万元；2、判令被告支付违约金（以3144万元为基数，从2018年10月1日开始至实际支付之日止，按照日万分之二点一进行计算）；3、判令华阳公司向博时公司支付律师费15万元；4、判令华阳公司向博时公司支付保全责任保险费51526.44元；5、本案诉讼费用、保全费用由华阳公司承担。事实和理由：博时公司诉称，2015年9月29日华阳公司发行债券15华阳经贸MTN001(以下简华阳债券)，根据《中国华阳经贸集团有限公司2015年度第一期中期票据募集说明书》（以下简称《说明书》），华阳债券起息日为2015年9月30日，兑付日期为2020年8月30日，如第三年末投资人行使回售选择权，则兑付日期为2018年9月30日。华阳债券每年付息一次，到期一次还本，最后一期利息和本金一起兑付，由发行人刊登兑付公告，上海清算所代为完成兑付工作。博时公司经证监会批复成立博时裕发纯债债券型证券投资基金（以下简称博时基金），并担任基金管理人。2015年5月12日，博时基金从二级市场购入华阳债券30万张，券面总额3000万。2018年8月29日，华阳公司发布的《15华阳经贸MTN001投资人回售选择权行权公告》（以下简称《回售公告》），博时基金于《回售公告》规定时间内行使回售选择权，向华阳公司申请回购面额为3000万元的债券。2018年9月21日，华阳公司发布华阳公司2015年度第一期中期票据付息及回售部分债兑付公告》（以下简称《兑付公告》），载明成功行使回售部分债券享有本期利息及按面值回售的兑付资金。华阳公司未能按照上述文件规定于2018年9月30日之前完成博时公司回售证券的兑付、付息工作。2018年10月9日中信银行发布公告，载明华阳公司未能按照约定将华阳债券相关资金按时足额划至托管机构，已经构成实质违约。按照《说明书》载明华阳公司应该按照规定支付博时公司相应利息，故博时公司起诉至法院。博时公司为证明其诉讼请求向本院提交了以下证据材料：证据一，《15华阳经贸MTN001发行情况公告》（以下简称《发行公告》）；证据二，《说明书》；证据三，《关于准予博时裕发纯债债券型证券投资仅仅注册的批复》（以下简称《关于批准注册的批复》）、《基金信息披露网络查询截图》；证据四，《现券买卖成交单》；证据五，《回售公告》；证据六，上海清算所客户端查询结果截图；证据七，《兑付公告》；证据八，《中国华阳经贸2015第一中期票均未按期兑付本息的公告》（以下简称《未按期兑付本息的公告》）、《中信银行关于华阳经贸集团有限公司2015年度第一中心票据未按期兑付本息的公告》（以下简称《中信银行公告》）；证据九，发票及保险服务费发票；证据十，法律服务协议。华阳公司辩称，对于博时公司的第一项诉讼请求没有异议，同意支付。对于博时公司的第二项诉讼请求，计算标准过高，希望按照中国人民银行同期贷款利率进行计算。对于博时公司第三、四项诉讼请求，请求法院予以裁量。华阳公司未向本院提交证据。本院组织当事人进行了证据交换和质证，华阳公司对博时公司提交的证据一到证据十的真实性均认可。本院结合上述认证及当事人陈述意见，查明如下事实：2015年8月，华阳公司发布《募集说明书》，载明：注册金额为16亿元，本期发行几个为8亿元，发行期限为5年期（附设第3年末投资人回售选择权），无担保。发行人华阳公司，主承销及簿记管理人为国家开发银行股份有限公司（以下简称国开行），联席主承销商为中信银行。债券名称为中国华阳经贸集团有限公司2015年度第一期中期票据，投资者回售选择权：发行人作出本期中期票据回售实施办法公告后，投资者有权选择在投资者回售登记期内进行登记，将持有的本期中期票据按面值全部或部分回售给发行人，或选择继续持有该中期票据。具体事宜以发行人在主管部门指定媒体上发布的具体回售实施办法为准。发行日期为2015年9月29日，起息日为2015年9月30日，上市流通日为2019年10月8日。付息日期：本期中期票据存续期内每年的【9】月【30】日为付息日，如遇法定节假日或休息日，则顺延至其后的第1个工作日。兑付日期：、2020年【9】月【30】日，如第3年末投资人行使回售选择权，则兑付日期为2018年【9】月【30】日《如遇法定节假日或休息日，则顺延至其后的第1个工作日，顺延期间不另计息。缴款时间：2015年【9】月【30】日【11:00】前。合格的承销商应于缴款日【11:00】前，将按簿记管理人的“缴款通知书”申明确的承销额对应的募集款项划至以下指定账户：资金开户行：国家开发银行总行，资金账号：×××，户名：国开行。投资者在投资者回售登记期内有权按回售实施办法所公告的内容进行登记，将持有的本期票据按面值全部或部分回售给发行人或选择继续持有本期票据。投资者选择将持有的本期票据全部或部分回售给发行人的，须予发行人发布本期中期票据回售实施办法公告日期起5个工作日内，根据实施办法规定进行登记：若投资者未做登记，则视为继续持有票据。如下列任何一项事件发生及继续，则投资者均可向发行人或主承销商（如有代理追偿责任）发出书面通知，表明应即刻启动投资者保护机制。在此情况下，发行人或主承销商（如有代理追偿责任）应依据本条款有关规定即刻启动投资者保护机制。有关事件在发行人或主承销商接获有关通知前已予以纠正的，则另作别论：拖欠付款：拖欠中期票据本金或任何到期应付利息。法行人对本期中期票据投资者按时还本付息。如果发行人未能按期向上海清算所指定的资金账户足额划付资金，上海清算所将在本期中期票据本息支付日，通过中国货币网和上海清算所网站及时向投资者公告发行人的违约事实。若发行人延期支付本金和利息，除进行本金利息支付外，还需按照延期支付金额和延期支付天数以日利率万分之二点一计算向持有人支付违约金。发行人到期未能偿还本期中期票据本息，投资者可依法提起诉讼。若投资者未能按时缴纳认购款项，应按照应缴款金额和延期缴款的天数以日利率万分之二点一计算向发行人支付违约金。发行人有权根据情况要求投资者履行协议或不履行协议。2015年9月25日，华阳公司发布《发行公告》，载明：债券名称为中国华阳经贸集团有限公司2015年度第一期中期票据，债权简称为15华阳经贸MTNO01，债权代码为F1015560C37，期限为3+2年，起息日为2015年9月30日，兑付日为2020年9月30日，计划发行总额为80000万元，实际发行总额为80000万元，发行利率为4.8%，发行价为100元。薄记管理人为以下简称国开行，主承销商为国开行，联系主承销商为中信银行。2016年2月26日，中国证监会发布《关于批准注册的批复》，载明博时公司，你公司报送的《关于募集博时裕发纯债债券型证券投资基金的申请报告》（博时发[2015]1297号）及相关文件收悉。根据《证券投资基金法》、《公开募集证券投资基金运作管理办法》（证监会令第1014号）等有关规定，经审查，现批复如下。准予你公司注册博时裕发纯债债券型证券投资基金（以下简称博时裕发基金），基金类型为契约型开放式。同意你公司为基金的基金管理人，广发银行股份有限公司（以下简称广发银行）为基金的基金托管人。你公司应自本批复下发之日起6个月内进行基金的募集活动，募集期限自基金份额发售之日起不超过3个月。中国证监会基金信息披露中载明，基金名称为博时裕发基金，基金代码为002568。基金运作方式为开放式，基金类别为债券型，基金管理人为博时公司，基金托管人为广发银行。基金合同生效日期为2016年4月5日。2016年5月12日，博时裕发基金买入广东顺德农村商业银行股份有限公司持有的15华阳经贸MTNO01债券。券面总额为3000万元，交易金额为30238710元，债券代码为101556037，到期收益率为4.5890%，结算日为2016年5月12日。2018年8月29日，华阳公司发布《回售公告》，载明（债券简称：15华阳经贸MTNO01，债券代码：101556037设有投资者回售选择权。为保证投资者回售选择权行使工作顺利进行，现将有关事宜公告如下。．投资者回售申请开始日期：2018年9月3日，投资者回售申请截止日期：2018年9月7日，回售价格（元／百元面值）：100。行权日：2018年9月30日（如为法定休息日，行权日顺延至其后第一个工作日）未回售部分债券利率：4.8%。2018年9月3日至2018年9月7日回售期间成功行使回售选择权的回售部分债券享有本期利息及按面值回售的兑付资金。托管在银行间市场清算所股份有限公司的债券，其付息／兑付资金由发行人在指定的时间划付至银行间市场清算所股份有限公司的收款账户后，由银行间市场清算所股份有限公司在付息／兑付日划付至债券持有人指定的银行账户。债券付息／兑付日如遇法定节假日，则划付资金的时间相应顺延至下一个工作日。本次权利行使相关机构为华阳公司。博时基金提交上海清算所客户端查询结果截图，载明证券代码为101556037，名称为15华阳经贸MTNO01，持有人账号为2030095博时裕发纯债，日期为2018年8月27日至2018年11月27日。2018年9月7日，持有人账号为2030095，持有人简称为博时裕发纯债，政泉代码为101556037，证券简称15华阳经贸MTNO01，发生面额为3000万元。科目为待行权。2018年9月21日，华阳公司发布《兑付公告》，载明为保证中国华阳经贸集团有限公司2015年度第一期中期票据(债券简称：15华阳MTN001，债券代码：101556037)付息及回售部分债券兌付工作的顺利进行，方便投资者及时领取利息及回售部分债券兑付资金，现将有关事宜公告如下。发行人：华阳公司，债券简称为15华阳MTNO01，债权代码为101556037。本计息期债券利率为4.8%。付息日及回售部分债券兑付日：2018年9月30日（确保相应款项于2018年9月30日前一个工作日下午15:00前到账）。托管在银行间市场清算所股份有限公司的债券，其付息及回售部分债券兑付的资金（2018年9月3日至2018年9月7日期间成功行使回售登记的回售部分债券享有本期利息及按面值回售的兑付资金），由发行人在规定时间划付至银行间市场清算所股份有限公司指定的收款账户后，由银行间市场清算所股份有限公司在付息日及回售部分债券兑付日划付至债券持有人指定的银行账户。债债券付息日及回售部分债券兑付日如遇法定节假日，则划付资金的时间相应顺延。2018年9月30日，华阳公司作出《未按期兑付本息的公告》，载明，华阳公司2015年度第一期中期票据（债券简称：15华阳经留MTNO01，债券代码：101556037，本计息期债券利率为4.8%。应于2018年9月30日完成付息及回售部分债券兑付付息工作。截至2018年9月30日营业终了，华阳公司未能按照约定将“15华阳经贸MTNO01”相关资金按时足额划至托管机构，已构成实质违约。现将有关事宜公告如下。发行人为华阳公司，债券简称为15华阳经贸MTN001，债券代码为101556037。2018年10月9日，中信银行作出《中信银行公告》，载明华阳公司2015年度第一期中期票据（债券简称：15华阳经贸MTNO01，债券代码：101556037），本计息期债券利率为4.8%。应于2018年9月30日完成付息及回售部分债券兌付付息工作。截至2018年9月30日营业终了，中国华阳经贸集团有限公司（以下简称“华阳经贸”）未能按照约定将“15华阳经贸MTNO01”相关资金按时足额划至托管机构，已构成实质违约。现将有关事宜公告如下。发行人为华阳公司，债权简称为15华阳经贸MTNO01，债券代码：101556037。由于融资困难，发行人虽经积极多方筹集资金，但截至2018年9月30日营业终了，发行人依然未能按照约定足额偿付，已构成实质性违约。发行人将继续通过多种渠道筹集偿债资金。2019年2月20日，甲方博时公司与乙方北京市竞天公诚律师事务所（以下简称竞天公诚律所）签订《法律服务协议》，载明甲方作为基金管理人，其管理的博时裕发基金与华阳公司产生了债券回购纠纷，现甲方代表博时裕发基金就该就纷纷处理委托乙方提供法律服务，乙方同意接受甲方的委托，经双方协商一致，特签署本协议。甲方委托乙方提供法律服务的范围：关于甲方与华阳公司债券回购合同纠纷案件，甲方委托乙方提供本窠一一审和二审程序的诉讼代理法律服务。具体服务范围和代理权限以甲方向乙方出具的授权委托书为准。甲方保证就委托乙方提供法律服务之内容对乙方所进行的陈述及提供的文件和证据材料均为合法的和真实的。甲方成根据本协议约定的时间和条件向乙方支付律师费，向乙方提供与本协议约定的法律服务有关的信息和资料，提供乙方-.I-.作所必需的方便条件。如聚甲方逾期支付乙力。的法律服务费耀达到十五日以上，乙方有权解除本协议，并不再承担本协议约定的任何义务。本协议签订之日起十日内，甲方向乙方支付律师费15万元。自甲方收到本案执行躑款之鬥起五鬥内，甲方按照实际收到的执行回款金额的百分之四向乙方支付律师费。上述律师费为含税价。乙方应当在收到甲方支付的律师费及甲方提供的发票信息后十日内向甲方提供律师费发票。除非乙方另外通知，甲方向乙方支付的律师费和实际费用应付至应付至乙方的，下列银行账户。户名为竞天公诚律所上海分所，开户行为招商银行上海分行淮海支行，账号为×××。2019年5月15日，中国人民财产保险股份有限公司北京市分公司向博时公司开具北京市增值税普通发票，载明购买方为博时公司，货物或应税劳务、服务名称为保险服务保费，金额为51526.44元。备注为博时裕发纯债债券型证券投资基金。双方在庭审中确认，华阳公司至今未向博士公司履行任何债券回购义务。博时公司称华阳公司违约造成的损失为利息、律师费、保全责任保险费。本院认为：华阳公司发布《发行公告》、《说明书》公开发行15华阳经贸MTNO01债券。后华阳公司发布《回售公告》，承诺回购符合条件的15华阳经贸MTNO01债券。华阳公司应该全面履行其在以上公告中的承诺事项。本案争议焦点有四，其一，华阳公司是否对博时公司持有的15华阳经贸MTNO01债券负有回购义务；第二，博时公司主张回购债券本金及利息的金额；第三，博时公司主张的违约金金额；第四，华阳公司是否应该负担博时公司因本案支付的律师费及保全责任保险费。关于第一个问题。博时基金公司作为博时裕发基金的基金管理人，于2016年5月12日从第三人广东顺德农村商业银行股份有限公司处购买15华阳经贸MTNO01债券，面值总额为3000万元。华阳公司发布《回售公告》后，博时基金在《回售公告》载明的回售申请期间内向上海清算所客户端行使回售选择权。华阳公司应该按照《回售公告》中载明的行权日之前向博时基金公司回购博时基金持有的15华阳经贸MTNO01债券并支付博时公司享有本期利息及按面值回售的兑付资金。关于第二个问题。华阳公司应该支付博时公司享有本期利息及按面值回售的兑付资金。关于债券本金，为3000万元。关于利息，《发行公告》、《回售公告》、《兑付公告》、《未按期兑付本息的公告》、《中信银行公告》均载明利息为4.8%。博时基金要求华阳公司支付144万元利息的诉讼请求，于法有据，本院予以支持。关于第三个问题。《未按期兑付本息的公告》、《中信银行公告》均载明华阳公司关于15华阳经贸MTNO01《回售公告》内容延期付款。按照《说明书》的约定，华阳公司应该支付违约金。关于违约金的标准，《说明书》中载明的标准为日万分之二点一。华阳公司称此标准过高，请求本院予以灼减。本院认为此标准为华阳公司在《说明书》中公开承诺的违约金计算标准，且经本院计算后认定，此标准不存在超过法律或规定计算标准的情形，故本院对华阳公司的意见不予采信。关于违约金计算基数，《说明书》中载明为延期支付金额。以上延期支付金额共计3144万元。关于起算时间，博时公司主张以2018年10月1日开始起算，于法有据，本院予以支持。关于第四个问题。未有任何证据证明双方关于律师费、诉讼保全责任保险费的承担有约定。且博时公司称华阳公司违约造成的损失为利息、律师费、保全责任保险费。利息损失已经在博时公司第一项诉讼请求中予以弥补；律师费、保全责任保险费已经在博时公司第二项诉讼请求中的违约金部分予以涵盖，故关于此部分诉讼请求，本院不予支持。综上，依照《中华人民共和国合同法》第六十条第一款、第一百零七款之规定，判决如下：一、判令被告中国华阳经贸集团有限公司于本判决生效之日起十日内向原告博时基金管理有限公司兑付15华阳经贸MTNO01债券本金3000万元及利息144万元；二、判令被告中国华阳经贸集团有限公司于本判决生效之日起十日内向原告博时基金管理有限公司支付违约金（以3144万元为基数，从2018年10月1日开始至实际支付之日止，按照日万分之二点一的标准进行计算）；三，驳回原告博时基金管理有限公司的其他诉讼请求。如果未按本判决指定的期间履行给付金钱义务，应当依照《中华人民共和国民事诉讼法》第二百五十三条之规定，加倍支付迟延履行期间的债务利息。案件受理费202800元，由被告中国华阳经贸集团有限公司负担（于本判决生效后七日内交纳）。如不服本判决，可在判决书送达之日起十五日内，向本院递交上诉状，按对方当事人的人数提出副本，并交纳上诉案件受理费，上诉于北京市第三中级人民法院。审判员 金 宏二〇二〇年六月二十九日书记员 孙增瑞