广东省汕头市澄海区人民法院民 事 判 决 书（2021）粤0515民初689号原告：江苏江南农村商业银行股份有限公司，住所地江苏省常州市武进区延政中路9号，统一社会信用代码91320400699343815D。法定代表人：陆向阳，董事长。委托诉讼代理人：杨莉莉，上海市海华永泰律师事务所律师。委托诉讼代理人：陈小刚，上海市海华永泰（常州）律师事务所律师。被告：宜华企业（集团）有限公司，住所地广东省汕头市澄海区莲下镇大坪工业区，统一社会信用代码91440515193162320K。法定代表人：刘绍喜。委托诉讼代理人：林楚南，男，宜华企业（集团）有限公司员工。委托诉讼代理人：沈妙喜，男，宜华企业（集团）有限公司员工。原告江苏江南农村商业银行股份有限公司与被告宜华企业（集团）有限公司公司债券交易纠纷一案，本院于2021年3月8日立案后，依法适用简易程序，于2021年4月15日公开开庭进行了审理。原告的委托诉讼代理人杨莉莉、陈小刚、被告的委托诉讼代理人沈妙喜到庭参加诉讼。因案情复杂，本院裁定本案转为适用普通程序，于2021年5月14日第二次公开开庭进行了审理。原告的委托诉讼代理人陈小刚、杨莉莉到庭参加诉讼，被告经传票传唤，无正当理由拒不到庭参加诉讼。本案现已审理终结。原告江苏江南农村商业银行股份有限公司向本院提出诉讼请求：1.判决确认原、被告双方之间就宜华企业（集团）有限公司2017年第一期中期票据（以下简称“17宜华企业MTN001”）达成的债券交易合同解除；2.判令被告立即支付原告持有的“17宜华企业MTN001”中期票据本金20000000元及利息暂计为2279452.05元（以本金20000000元为基数，按照年利率6.5%的标准，自2019年5月2日起计算至实际清偿之日止，暂计至2021年1月31日）；3.判令被告立即向原告支付违约金暂计为74529元（以逾期款项为基数，按照日利率0.21‰的标准，自2020年5月3日起计算至实际清偿之日止，暂计至2021年1月31日）；4.判令被告承担原告为实现本案债权所发生的费用，包括诉讼费、财产保全费、律师费以及其他费用。以上诉讼标的额暂计为22353981.05元。事实和理由：2017年4月12日，被告在《宜华企业（集团）有限公司2017年度第一期中期票据募集说明书》（以下简称《募集说明书》）中声明：凡通过认购、受让等合法手段取得并持有本公司发行的中期票据，均视为自愿接受本募集说明书对各项权利义务的约定。《募集说明书》确定的付息方式是票据到期日前5个工作日，由被告按有关规定在主管部门指定的信息媒体上刊登“兑付公告”，并在付息日按票面利率由上海清算所代理完成付息工作；发行人如未流程性券还本付息义务或未按《银行间债券市场非金融企业债务融资工具管理办法》及配套文件规定的时间支付相关费用，则按逾期金额每日0.21‰承担违约责任；如双方出现争议且不能协商解决，可依法向人民法院提起诉讼。《募集说明书》另明确，联合资信评估有限公司将在本期中期票据存续期内每年进行定期跟踪评级或不定期跟踪评级。2017年4月28日，被告发行17宜华企业MTN001，发行金额为10亿元，期限为五年，发行利率6.5%，起息日为2017年5月2日，兑付日为2022年5月2日，付息日为中期票据存续期内每年的5月2日。2017年5月2日，原告买入“17宜华企业MTN001”项下券面总额为20000000元的中期票据，并持有至今。2020年5月6日，被告发布《宜华企业（集团）有限公司2017年度第一期中期票据未足额偿付债务融资工具利息的公告》，称截至实际付息日（即2020年5月6日）终，其未能足额偿付17宜华企业MTN001债务融资利息；同日，银行间清算所股份有限公司发布《关于未收到“17宜华企业MTN001”付息资金的通知》（清算所发[2020]76号），告知各投资人，2020年5月6日是17宜华企业MTN001的付息日，截至今日日终，其未收到被告支付的付息资金，无法代理发行人进行本期债券的付息工作。另外，中诚信国际信用评级有限公司（以下简称“中诚信国际”）于2019年12月20日发布《中诚信国际关于下调宜华企业（集团）有限公司主体及相关债项信用等级的公告》（信评委公告[2019]496号），决定将被告的主体信用等级由AA+下调至AA-，将“17宜华企业MTN001”的债项信用等级由AA+下调至AA-，并将主体及上述债项信用等级列入可能降级的观察名单；于2020年4月24日发布《中诚信国际关于下调宜华企业（集团）有限公司主体及相关债项信用等级的公告》（信评委公告[2020]129号），决定将被告的主体信用等级由AA-下调至A，将“17宜华企业MTN001”的债项信用等级由AA-下调至A，并将主体及上述债项信用等级继续列入可能降级的观察名单；于2020年5月7日发布《中诚信国际关于下调宜华企业（集团）有限公司主体及相关债项信用等级的公告》（信评委公告[2020]156号），决定将被告主体信用等级由A下调至C，将“17宜华企业MTN001”的债项信用等级由A下调至CC，同时将上述债项信用等级继续列入可能降级的观察名单。此外，被告现涉及多起诉讼，亦被列入失信被执行人名单。针对被告逾期支付利息事宜，被告于2020年7月20日发布《宜华企业（集团）有限公司2017年度第一期中期票据延期付息的后续进展公告》，表示其尚未偿付17宜华企业MTN001的利息，并承诺按照《宜华企业（集团）有限公司2017年度第一期中期票据募集说明书）》约定，自应付未付利息之日起，按应付利息每日0.21‰承担违约责任。原告认为，被告不能按约定支付利息，欠款数额巨大，经多次召开持有人会议后仍无法给出具体解决方案；中诚信国际多次下调对被告及案涉债券的信用等级评级；其亦被诉至全国各地多家法院，且已被列入失信被执行人。被告上述种种行为表明其已根本不具备兑付债券的能力，不能履行主要债务，已经构成根本违约，根据《中华人民共和国合同法》、《中国人民共和国民法典》的相关规定，原告有权解除合同，并要求其赔偿损失。综上所述，为维护原告的合法权益，特向贵院提起诉讼，恳请贵院依法支持原告的诉讼请求。第一次庭审时，原告对利息和违约金作如下变更，利息变更为以本金20000000元为基数，自2019年5月2日至合同解除之日按年利率6.5%计算；违约金变更为：合同解除前以1300000元为基数，按照日利率0.21‰自2020年5月2日起计至合同解除之日，合同解除后按本金加利息为基数，按照日利率0.21‰计至实际还清之日；撤回第四项请求中的律师费和其他费用。第二次庭审时，原告明确主张的合同解除之日为起诉状副本送达被告之日，即2021年3月19日。被告宜华企业（集团）有限公司未作答辩。原告围绕诉讼请求依法提交了《募集说明书》《宜华企业（集团）有限公司2017年度第一期中期票据发行情况公告》《宜华企业（集团）有限公司2017年度第一期中期票据配售确认及缴款通知书》《付款凭证》《债券持仓余额查询证明》《宜华企业（集团）有限公司2017年度第一期中期票据未足额偿付债务融资工具利息的公告》等证据。被告经传票传唤，无正当理由拒不到庭参加诉讼，也没有提交证据和对原告提交的证据提出质证意见，本院视其自动放弃举证、质证的权利。原告提交的证据，因没有相反的证据反驳，也没有影响其证据效力的因素，本院对原告提交的证据予以确认并在卷佐证。根据当事人陈述和经审查确认的证据，本院认定事实如下：2017年4月12日，被告作为发行人发行《募集说明书》，该《募集说明书》中载明：凡通过认购、受让等合法手段取得并持有本公司发行的中期票据，均视为自愿接受本募集说明书对各项权利义务的约定。第三章发行条款一、主要发行条款。债务融资工具名称：宜华企业（集团）有限公司2017年度第一期中期票据。发行人：宜华企业（集团）有限公司。本期发行金额：人民币壹拾亿元。中期票据期限：5年。计息年度天数：365天。中期票据面值:人民币壹佰元。发行价格：本期中期票据按面值发行。利率确定方式：发行利率采用固定利率，并通过簿记建档、集中配售方式最终确定。发行对象：银行间市场的机构投资者（国家法律法规禁止购买者除外）。中期票据形式：本期中期票据采用实名制记账式，统一在上海清算所登记托管。发行首日：2017年4月28日。缴款日：2017年5月2日。登记日：2017年5月2日。起息日：2017年5月2日。上市流通日：2017年5月3日。兑付日：2022年5月2日（如遇法定节假日，则顺延至其后的第一个工作日）。兑付方法：本期中期票据到期日前5个工作日，由发行人按有关规定在主管部门指定的信息媒体上刊登“兑付公告”。本期中期票据的兑付，按照上海清算所的规定，由上海清算所代理完成。相关事宜将在“兑付公告”中详细披露。还本付息方式：本期中期票据采用单利按年计息，不计复利，逾期不另计息，到期一次还本付息。本期中期票据托管人：上海清算所。第十一章投资者保护机制二、违约责任（一）发行人应履行按时、足额偿付到期融资券本息的义务，不得提前或推迟偿还本金和支付利息。如果发行人未能按期向上海清算所指定的资金账户足额划付资金，发行人将在本期中期票据付息日或兑付日通过中国货币网和上海清算所网站向投资人公告发行人的违约事实。发行人如未履行融资券还本付息或未按《银行间债券市场非金融企业债务融资工具管理办法》及配套文件规定的时间支付相关费用，则按逾期金额每日0.21‰承担违约责任。如双方出现争议且不能协商解决，可依法向人民法院提起诉讼。《募集说明书》另明确，中诚信国际将在本期中期票据存续期内对本期票据每年进行定期跟踪评级或不定期跟踪评级。《募集说明书》还约定了涉案债券发行的其他相关事宜。2017年5月2日，簿记管理人中国光大银行股份有限公司向原告发出《宜华企业（集团）有限公司2017年度第一期中期票据配售确认及缴款通知书》，该《通知》载明：债务融资工具简称：17宜华企业ＭＴＮ001；债务融资工具代码：Ｆ101761015；获配面值：20000000元；收款人账户号：1001××××0001；收款人账户名：中国光大银行，该《通知》还载明其他内容。同日，原告通过其银行账户向上述指定的账户汇款20000000元。2017年5月3日，被告发布《宜华企业（集团）有限公司2017年度第一期中期票据发行情况公告》，其中载明：名称：宜华企业（集团）有限公司2017年度第一期中期票据；简称：17宜华企业MTN001；代码：101761015；期限：5年；起息日：2017年5月2日；兑付日：2022年5月2日；计划发行总额：10亿元；实际发行总额：10亿元；发行利率：6.5%（发行日一年期Shibor+226.7BP）；发行价格：100元/百元。簿记管理人：中国光大银行股份有限公司。主承销商：中国光大银行股份有限公司。2020年5月6日，被告发布《宜华企业（集团）有限公司2017年度第一期中期票据未足额偿付债务融资工具利息的公告》，该《公告》载明：被告发行的宜华企业（集团）有限公司2017年度第一期中期票据（债务融资工具简称：17宜华企业MTN001，债项代码：101761015），本期债券应于2020年5月2日（实际付息日：2020年5月6日）付息，截止付息日终，公司未能足额偿付17宜华企业MTN001债务融资工具利息。《公告》还载明其他内容。同日，银行间市场清算所股份有限公司发布《关于未收到“17宜华企业MTN001”付息资金的通知》（清算所发〔2020〕76号），通知“17宜华企业MTN001”各投资人：2020年5月6日是宜华企业（集团）有限公司2017年度第一期中期票据（代码：101761015，简称：17宜华企业MTN001）的付息日。截至今日日终，我公司仍未收到宜华企业（集团）有限公司支付的付息资金，无法代理发行人进行本期债券的付息工作。2020年7月20日，被告发布《宜华企业（集团）有限公司2017年度第一期中期票据延期付息的后续进展公告》,该《公告》载明：宜华企业（集团）有限公司2017年度第一期中期票据（债券简称：17宜华企业MTN001，债券代码：101761015）应于2020年5月2日付息，由于公司资金回笼不达预期，导致目前尚未偿付17宜华企业MTN001利息。为进一步保障17宜华企业MTN001全体持有人权益，公司承诺将按照《宜华企业（集团）有限公司2017年度第一期中期票据募集说明书》中的“第十一章投资者保护机制”之“二、违约责任”的相关约定，自应付未付利息之日起，按应付利息每日0.21‰承担违约责任。《公告》还载明其他内容。另查明，2019年12月20日、2020年4月24日、2020年5月7日，中诚信国际分别发布《中诚信国际关于下调宜华企业（集团）有限公司主体及相关债项信用等级的公告》，将“17宜华企业MTN001”的信用等级下调至CC，同时将上述债项信用等级继续列入可能降级的观察名单。原告当庭承认被告已支付原告持有的“17宜华企业MTN001”中期票据的利息至2019年5月1日。另查明，截至2021年5月13日，原告仍持有“17宜华企业MTN001”中期票据，票据金额为20000000元。本案审理期间，根据原告的申请，本院于2021年4月1日作出（2021）粤0515民初689号民事裁定，限额22353981.05元查封、冻结被告宜华企业（集团）有限公司名下财产。2021年8月2日，本院作出（2021）粤0515民初689号之二民事裁定，通知银行间市场清算所股份有限公司冻结“江苏江南农村商业银行股份有限公司债券账户（账号：0002106）中持有的宜华企业（集团）有限公司2017年度第一期中期票据（证券简称：17宜华企业MTN001，证券代码：101761015），冻结面额以20000000元为限。本院认为，本案系一宗公司债券交易纠纷。被告为募集资金，依照相关法定程序发行涉案债券，涉案《募集说明书》系被告为发行债券而设定，其内容不违反法律、法规的强制性规定，合法有效，该《募集说明书》约定了募集资金过程中各方当事人的权利、义务，而原告作为涉案的债券持有人，其享有、承受《募集说明书》中设定的权利、义务，因此，各方当事人均应遵守《募集说明书》中的相关规定。原告购买被告发行的“17宜华企业MTN001”中期票据，并支付票据本金20000000元，按照《募集说明书》的约定，被告应在2020年5月6日向原告支付2019年5月2日至2020年5月1日的利息1300000元，但被告未依约履行付息义务，已构成违约，致原告收取利息的合同目的不能实现，根据《中华人民共和国民法典》第五百六十三条的规定，原告有权解除合同，现原告请求解除原、被告之间的“17宜华企业MTN001”中期票据债券交易合同，理由成立，本院予以支持。根据《全国法院审理债券纠纷案件座谈会纪要》的相关规定，人民法院判令发行人承担还本付息责任的，无论债券持有人是否提出了由发行人赎回债券的诉讼请求，均应当在判项中明确债券持有人交回债券的义务，以及发行人依据生效法律文书申请债券登记机构注销该债券的权利，故本案应判令原告交回债券，以及发行人依据生效法律文书申请债券登记机构注销该债券的权利。因原告起诉前未向被告发出解除合同通知，根据《中华人民共和国民法典》第五百六十五条规定，本院认定双方之间的“17宜华企业MTN001”中期票据债券交易合同自被告签收本案民事起诉状之日即2021年3月19日起解除。现原告起诉请求被告支付原告持有的“17宜华企业MTN001”中期票据的本金20000000元及该款自2019年5月2日起至2021年3月19日止按年利率6.5%计算的利息，理由成立，本院予以支持。因《募集说明书》约定，发行人如未履行融资券还本付息或未按《银行间债券市场非金融企业债务融资工具管理办法》及配套文件规定的时间支付相关费用，则按逾期金额每日0.21‰承担违约责任，现被告未能在2020年5月6日付还2019年5月2日至2020年5月1日的利息1300000元及在2021年3月20日付还涉案票据本金20000000元，已构成违约，被告应按照《募集说明书》的约定支付违约金，即被告应支付以1300000元为基数自2020年5月7日起至实际付清之日止按日0.21‰计算及以20000000元为基数自2021年3月20日起至实际付清之日止按日0.21‰计算的违约金。被告支付2019年5月2日至2020年5月1日的利息共1300000元的日期为2020年5月6日，故该款的违约金应自2020年5月7日起计算，原告请求该利息款自2020年5月2日起计算违约金，依据不足，本院不予支持。被告经传票传唤，无正当理由拒不到庭参加诉讼，系其放弃相应的诉讼权利，因此产生的法律后果由其自行承担，本院依法缺席判决。依照《中华人民共和国民法典》第五百零九条、第五百六十三条、第五百六十五条、第五百七十七条、第五百七十九条，《中华人民共和国民事诉讼法》第一百四十四条规定，判决如下：一、确认原告江苏江南农村商业银行股份有限公司与被告宜华企业（集团）有限公司之间的宜华企业（集团）有限公司2017年度第一期中期票据（简称：17宜华企业MTN001；代码：101761015）债券交易合同于2021年3月19日解除。二、被告宜华企业（集团）有限公司应于本判决生效之日起10日内支付原告江苏江南农村商业银行股份有限公司宜华企业（集团）有限公司2017年度第一期中期票据（简称：17宜华企业MTN001；代码：101761015）票据本金20000000元及该款自2019年5月2日起至2021年3月19日止按年利率6.5%计算的利息。三、被告宜华企业（集团）有限公司应于本判决生效之日起10日内支付原告江苏江南农村商业银行股份有限公司宜华企业（集团）有限公司2017年度第一期中期票据（简称：17宜华企业MTN001；代码：101761015）违约金（违约金以利息1300000元为基数，自2020年5月7日起至还清之日止按日0.21‰计算及以20000000元为基数，自2021年3月20日起至还清之日止按日0.21‰计算）。四、判决生效后，原告江苏江南农村商业银行股份有限公司负有向被告宜华企业（集团）有限公司交回其持有的宜华企业（集团）有限公司2017年度第一期中期票据（简称：17宜华企业MTN001；代码：101761015；票面总额:20000000元）的义务，被告宜华企业（集团）有限公司有权向债券登记结算机构申请注销前述债券。五、驳回原告江苏江南农村商业银行股份有限公司的其他诉讼请求。如果未按本判决指定的期间履行给付金钱义务，应当依照《中华人民共和国民事诉讼法》第二百五十三条之规定，加倍支付迟延履行期间的债务利息。案件受理费153570元，由被告宜华企业（集团）有限公司负担。原告江苏江南农村商业银行股份有限公司已预交的案件受理费153570元，本院予以退回；被告宜华企业（集团）有限公司负担的案件受理费153570元，应于本判决生效之日起10日内向本院交纳，拒不交纳的，本院将依法强制执行。案件保全费5000元，由被告宜华企业（集团）有限公司负担。案件保全费已由原告江苏江南农村商业银行股份有限公司先行垫付，被告宜华企业（集团）有限公司应于本判决生效之日起10日内付还原告江苏江南农村商业银行股份有限公司垫付的案件保全费5000元，拒不付还的，原告江苏江南农村商业银行股份有限公司可依法向法院申请强制执行。如不服本判决，可在判决书送达之日起十五日内，向本院递交上诉状一式七份，上诉于广东省汕头市中级人民法院。审判长 刘  衍  韩审判员 林    瀚审判员 王  椰  波二〇二一年八月十一日书记员 王丽丹（代）附相关法律条文：《中华人民共和国民法典》第五百零九条当事人应当按照约定全面履行自己的义务。当事人应当遵循诚信原则，根据合同的性质、目的和交易习惯履行通知、协助、保密等义务。当事人在履行合同过程中，应当避免浪费资源、污染环境和破坏生态。第五百六十三条有下列情形之一的，当事人可以解除合同：（一）因不可抗力致使不能实现合同目的；（二）在履行期限届满前，当事人一方明确表示或者以自己的行为表明不履行主要债务；（三）当事人一方迟延履行主要债务，经催告后在合理期限内仍未履行；（四）当事人一方迟延履行债务或者有其他违约行为致使不能实现合同目的；（五）法律规定的其他情形。以持续履行的债务为内容的不定期合同，当事人可以随时解除合同，但是应当在合理期限之前通知对方。第五百六十五条当事人一方依法主张解除合同的，应当通知对方。合同自通知到达对方时解除；通知载明债务人在一定期限内不履行债务则合同自动解除，债务人在该期限内未履行债务的，合同自通知载明的期限届满时解除。对方对解除合同有异议的，任何一方当事人均可以请求人民法院或者仲裁机构确认解除行为的效力。当事人一方未通知对方，直接以提起诉讼或者申请仲裁的方式依法主张解除合同，人民法院或者仲裁机构确认该主张的，合同自起诉状副本或者仲裁申请书副本送达对方时解除。第五百七十七条当事人一方不履行合同义务或者履行合同义务不符合约定的，应当承担继续履行、采取补救措施或者赔偿损失等违约责任。第五百七十九条当事人一方未支付价款、报酬、租金、利息，或者不履行其他金钱债务的，对方可以请求其支付。《中华人民共和国民事诉讼法》第一百四十四条被告经传票传唤，无正当理由拒不到庭的，或者未经法庭许可中途退庭的，可以缺席判决。