北京市东城区人民法院民 事 判 决 书（2020）京0101民初18054号原告：张慧，女，1983年9月20日出生。委托诉讼代理人：阳牧野，广东国晖律师事务所律师。委托诉讼代理人：杨雁茸，广东国晖律师事务所律师。被告：北京恒宇天泽基金销售有限公司，住所地北京市延庆区延庆镇东外大街61号良友商服综合楼61幢四层408。法定代表人：梁越，执行董事。委托诉讼代理人：金高峰，上海市锦天城（北京）律师事务所律师。委托诉讼代理人：石俊来，上海市锦天城（北京）律师事务所实习律师。被告：国信证券股份有限公司，住所地深圳市罗湖区红岭中路1012号国信证券大厦十六层至二十六层。法定代表人：何如，董事长。委托诉讼代理人：刘婷婷，女，国信证券股份有限公司员工。委托诉讼代理人：马晴晴，女，国信证券股份有限公司员工。原告张慧与被告北京恒宇天泽基金销售有限公司（下称恒宇天泽公司）、国信证券股份有限公司（下称国信证券公司）合同纠纷一案，本院立案受理后，依法适用普通程序公开开庭进行了审理。原告张慧的委托诉讼代理人阳牧野，被告恒宇天泽公司的委托诉讼代理人金高峰、石俊来，被告国信证券公司的委托诉讼代理人刘婷婷、马晴晴均到庭参加了诉讼。本案现已审理终结。原告向本院提出诉讼请求：1.判令恒宇天泽公司赔偿投资本金100万元；2.判令恒宇天泽公司赔偿基金申购费1万元；3.判令恒宇天泽公司赔偿投资收益237424.66元（以本金100万元为基数，按照7%/年的标准，自2020年3月22日起计算至实际支付全部本金之日止，暂计至2020年8月11日为237424.66元）；4.被告国信证券公司就上述债务承担连带清偿责任；5.诉讼费用由二被告共同负担。诉讼过程中，原告变更诉讼请求为：1.请求解除张慧与恒宇天泽公司、国信证券公司签订的《恒宇天泽亚马逊五号私募投资基金合同》；2.判令恒宇天泽公司返还投资本金100万元及申购费1万元；3.判令恒宇天泽公司支付资金占用期间的利息237424.66元（以本金100万元为基数，按照7%/年的标准，自2020年3月22日起计算至实际支付全部本金之日止，暂计至2020年8月11日为237424.66元）；4.被告国信证券公司就上述债务承担连带清偿责任；5.诉讼费用由二被告共同负担。事实和理由：2016年9月3日，原告与二被告签署了《恒宇天泽亚马逊五号私募投资基金——基金合同》（以下简称基金合同），约定恒宇天泽公司为该基金的基金管理人，国信证券公司为该基金的托管机构，原告认购基金份额100万元，申购费用1万元，业绩比较基准为7%/年，基金的存续期为3年，自基金成立之日起算，基金合同的存续期限与私募基金的存续期限一致。2016年8月30日，原告向基金募集账户支付100万元认购款及1万元申购费用。根据基金合同的约定，案涉基金投向上海旭珩卡棣投资中心（有限合伙），最终认购生物医药公司F1Oncology.Inc.公司非上市股权。2016年7月7日后，本案基金未向上海旭珩卡棣投资中心（有限合伙）进行任何投资，原告于2016年8月30日支付的投资款并未按照基金合同约定的投资范围进行投资。根据案涉基金2016年度报告显示，基金合计实缴规模45700万元，其中仅有22424万元按照基金合同进行了投资，剩余23276万元被挪作他用或用于兑付其他投资人的本金、收益或被管理人私自使用。管理阶段恒宇天泽公司未履行信息披露义务，未及时告知基金净值，怠于履行管理人基本义务。恒宇天泽公司称案涉基金分A、T类投资人，T类投资人可以赎回，违反私募基金相关规定，设立投资单元不公平对待投资人，且未按基金合同约定对投资单元进行单独管理，用新进投资人的钱兑付前面投资人，基金资金流向不符合合同约定，恒宇天泽公司构成根本违约，致使三方签订的基金合同的目的不能实现，原告有权要求解除基金合同。国信证券公司作为本案基金托管人，未尽托管义务，未妥善对募集资金进行监督管理，同时未及时就基金存在的问题向投资者进行披露，存在严重违约行为，与恒宇天泽公司共同造成了原告的损失，应当就原告的损失承担连带赔偿责任。被告恒宇天泽公司辩称，不同意原告诉讼请求。理由：一、恒宇天泽公司对案涉基金的运作符合基金合同约定，不存在违法违约行为，原告的主张不符合事实，是对基金运作、类别等内容存在误读。本案基金分为T类和A类两类基金份额，基金投资者可在本案基金开放日申购基金。在基金开放日，案涉基金存在A类投资者申购和T类投资者赎回的情况，申购和赎回符合基金合同的约定。案涉基金存在投资者之间基金份额非交易过户、交易（转让）等情况，该等情况符合基金合同的约定，是投资人之间的行为，与本案基金账户无关，与其他投资者无关。二、原告在投资前进行了风险评估，恒宇天泽公司已经履行了适当性义务，反复、充分揭示了本案基金的风险。三、恒宇天泽公司已经按照基金合同约定及时、充分进行了信息披露。四、案涉基金合同目的已经实现，投资结果需要等待基金清算后予以确定。原告认为基金合同投资目的不能实现是对基金合同目的的误读，原告混淆了投资目的和投资结果。恒宇天泽公司一直在推动基金的后续清算整理工作。五、原告主张合同解除权没有法律依据，且已经超过法律规定的解除权行使期限。解除权应当是在知道或应当知道解除事由后一年内，原告在长达四年期间没有提出异议。六、原告的诉讼行为是变相请求刚性兑付。七、恒宇天泽公司依约履行了合同项下义务，不存在违法违约行为，不应承担本案诉讼费。被告国信证券公司辩称，不同意原告诉讼请求。理由如下：一、案涉基金的投资符合合同约定，不存在合同目的不能实现的情形；原告属于A类投资者，已经成功认购了亚马逊五号的基金份额，依约享有收益分配权。二、原告主张解除案涉基金合同没有法律依据。不符合法定解除条件；原告的解除权已经消灭；托管人不是返还投资款的责任主体。三、案涉基金损失尚未形成，国信证券公司作为托管人不存在违约行为，与现有兑付风险之间更不存在因果关系，不应承担赔偿责任。四、托管人与管理人在法律地位上相互独立，在职责范围上截然不同，在责任承担上分别为各自行为担责，国信证券无需承担任何连带责任。原告围绕其诉讼请求提供基金合同、产品认购/申购确认函、汇款申请书、企业公示信息等证据。恒宇天泽公司围绕其答辩意见提交基金合同、旭珩卡棣公司工商公示信息、汇款凭证、企业境外投资证明、2016年-2020年管理报告、私募基金备案记录截图、风险等级信息披露公示截图、关于亚马逊五号基金进入清算的公告、亚马逊五号基金司法处置工作进展的公告、调解协议书、民事裁定书、执行案件通知书、已回购T类投资人名单、产品认购/申购函、基金募集户、托管户交易明细等证据。国信公司提交的划款指令、银行回单、报告复核记录截图等证据。本院组织当事人进行了质证。根据当事人陈述和经审查确认的证据，本院认定事实如下：2016年8月30日，张慧向恒宇天泽亚马逊五号私募投资基金国信募集专户转账101万元，其中包含1万元认购费。2016年9月1日，张慧作为投资人，恒宇天泽公司作为管理人，国信证券公司作为托管人，三方签署《恒宇天泽亚马逊五号私募投资基金——基金合同》。认购风险揭示书、风险承受能力调查问卷、合同条款共二十八节共同构成基金合同内容。认购风险揭示书申明如下风险：（一）本基金不承诺保本或最低收益，具有一定投资风险，适合风险识别、评估、承受能力较强的合格投资者。本基金的相关风险已在本合同中作出了详尽的披露，请仔细阅读。（二）投资人应以自己合法所有或管理的资金认购基金单位，不得非法汇集他人资金参与本基金。（三）管理人按基金文件约定管理、运用和处分基金财产所产生的风险，由基金财产承担。管理人因违背基金文件约定或因处理基金事务不当而造成基金财产损失的，由管理人以固有财产赔偿：不足赔偿时，由投资人自担。基于投资的风险性，管理人在此向投资人特别申明如下风险：（一）本基金不承诺保证本金安全或最低收益，具有一定投资风险，在最不利的情况下，投资人可能会亏损基金本金。（二）投资人已充分了解本基金投资理念和投资策略，并出于对本基金管理人的了解和信任。管理人依据法律法规之规定及基金文件约定独立自主地进行投资决策，并进行基金财产的运用。本基金的投资建议及投资决策乃依据市场情况择机做出，并不能保证基金盈利，由此引致的全部风险将由基金财产承担。本基金投资托管人无投资责任，对任何本基金投资行为（包括不限于投资相关的尽职调查、风险评估、投资决策、投后管理）或其投资回报不承担任何责任。托管人不承担任何因管理人违规投资所产生的有关责任：也不承担本基金投资产生的任何风险及损失。本基金涉及投资品种的可行性、真实性及相关投资风险，托管人和外包服务机构不承担任何责任。（三）管理人、基金资金托管人等相关机构和人员的过往业绩不代表本基金未来运作的实际效果。（四）投资人在认购本基金前，应详阅并准确理解基金文件中关于风险揭示的全部内容。（五）管理人根据所发放的调查问卷而对投资者的风险识别能力和风险承担能力进行的评估仅作为管理人对合格投资者的筛选使用，不代表管理人愿意承担本基金或者基金文件所揭示的投资风险或由此而产生的任何责任。在签署本揭示书和《恒宇天泽亚马逊五号私募投资基金基金合同》前，投资人必须完成管理人发放的调查问卷、仔细阅读本揭示书、基金合同及其他基金文件，谨慎做出是否签署基金合同的决策。投资人在认购风险揭示书上签字，即表明已认真阅读并准确理解所有基金文件，承诺符合基金合同中关于投资人资格的要求，并愿意依法承担相应的基金投资风险。投资人申明处手写以下内容：本人已详阅并准确理解本揭示书及相关基金文件所揭示的风险，并自愿承担由上述风险引致的全部后果。风险承受能力调查问卷结果显示，张慧的投资风险类型为进取型，具备较高的风险承受能力，业绩比较基准较高，能承担资产市值较大的波动、本金可能损失的风险；偏好投资高成长性的产品或投机性产品，希望投资较快的增长，尽可能获得较高回报。客户声明处内容为：1.本人愿意接受此问卷的调查方法，并已如实回答；2.如本人所选择的基金产品风险等级超过本人的风险承受等级时，本人确认此投资行为为本人意愿行为，自愿承担此投资的风险。案涉基金合同第二节释义部分约定：投资者（A类）指一般投资者，即当期基金成立后，存续期内不可赎回。投资者（T类）指特定投资者，即当期基金成立后，存续期内可视情况赎回。基金合同第三节声明与承诺第一项约定：……投资人声明已充分理解本合同全文，了解相关权利、义务，了解法律法规及所投资基金的风险收益特征，愿意承担相应的投资风险，本委托事项符合其业务决策程序的要求；投资人承诺其向管理人或销售机构提供的有关投资目的、投资偏好、投资限制和风险承受能力等基本情况真实、完整、准确、合法，不存在任何重大遗漏或误导，前述信息资料如发生任何实质性变更，应当及时书面告知管理人或销售机构。投资人承认，管理人、托管人未对委托财产的收益状况作出任何承诺或担保。基金合同第四节基金的基本情况约定：基金名称为恒宇天泽亚马逊五号私募投资基金；运作方式为定期开放；存续期限原则上为3年（即36个月），自基金成立日起至该基金清算完毕为止。此外，本基金管理人根据实际投资运作情况，有权提前结束或延期结束本基金，以管理人届时公告为准。基金合同第七节A、T类份额投资单元约定：本基金根据基金份额持有人认购或申购基金的类别、时间的不同，设立不同的投资单元，A类基金份额投资单元的投资期限预计为不超过36个自然月，到期日为基金终止日。T类基金份额投资单元的投资期限为自投资者取得T类基金份额之日起至基金份额赎回之日止，在本合同约定赎回期间未提出赎回的，未赎回的T类份额转换为对应的A类份额，并由管理人公告。业绩比较基准并不是管理人向投资人保证其资产本金不受损失或者保证其取得最低收益的承诺。并注明A类投资者指一般投资者，即当基金成立后，存续期不可赎回。T类投资者指特定投资者，即当期基金成立后，在三个月内可视情况赎回。基金合同第八节申购和赎回约定，基金的开放日为基金成立后三个月内的每周第四个工作日。不接受A类投资者的赎回，接受T类投资者申购及赎回。基金金管理人可根据基金运作需求在基金成立后三个月增设临时开放日，临时开放日只接受A类投资者申购，不接受A类投资者赎回，接受T类投资者申购及赎回。具体以基金管理人公告为准。基金合同第十节当事人及权利义务约定了投资人、管理人及托管人的权利义务。基金合同第十二节基金的投资约定，投资范围：本基金将主要通过认购上海旭珩卡棣投资中心（有限合伙）LP份额，最终认购生物医药公司F1Oncology，Inc.公司非上市股权。通过企业上市、并购、企业分红、有限合伙普通合伙人回购等方式实现退出。闲置资金可以投资银行存款，货币基金，银行理财产品，现金管理类证券公司理财产品、公募基金子公司专项资产管理计划、在基金业协会登记的私募基金管理人发行并由具有相关资质机构托管的契约式私募投资基金。全体基金份额持有人在此授权并同意：基金管理人有权代表本基金与相关方签署基金投资相关文件与协议，并以自己的名义代表本基金办理相关权属登记及变更手续。本基金进行投资时，管理人可以以管理人的名义代表基金与投资方签订投资协议，管理人应在各类投资协议中明确是代表本基金投资。基金合同第十八节约定基金的费用与税收：资产管理业务费用的种类包含基金管理人的管理费、托管人的托管费、外包机构的外包服务费等。基金合同第十九节基金的收益分配约定：A类投资人：管理人以该投资单元现金形式的基金财产为限，按照下列顺序分配基金收益：1.支付基金相关费用（不包括业绩报酬）其他税费等。2.在基金终止日，如基金剩余财产足以支付该投资单元投资人的业绩比较基准，则按照约定的业绩比较基准向该投资单元的投资人分配收益。该单元基金财产不足以按业绩比较基准向全部投资人分配收益的，则应按照该单元各投资人持有的份额的比例向各投资人进行分配收益。3.在基金终止日分配完上述投资者收益及本金后，剩余基金财产（如有）的12％作为管理人的业绩报酬支付给管理人，剩余基金财产（如有）的88％按各份额持有人持有的份额比例分配。T类投资人：基金终止日为现金分配日，管理人以该投资单元现金形式的基金财产为限，按照下列顺序分配基金收益：1.支付基金相关费用（不包括业绩报酬）其他税费等；2.在T类份额赎回日对赎回的T类份额支付本金，在本合同约定赎回期间未提出赎回的，未赎回的T类份额转换为对应的A类份额。T类份额赎回部分收益在基金终止日进行分配；3.在基金终止日，如基金剩余财产足以支付该投资单元投资人的未分配收益，则按照约定的业绩比较基准向该投资单元的投资人分配未分配收益。若基金财产不足以按业绩比较基准向全部投资人分配未分配收益的，则应按照该单元各投资人持有的份额的比例向各投资人进行分配收益。本基金的现金分配方式为现金分红。基金合同第二十一节风险提示部分约定本基金项下的基金财产在运用和管理过程中可能会面临如下风险：1.政策风险；2.市场风险；3.管理风险；4.估值风险；5.流动性风险；6.特定投资风险；7.利益冲突风险；8.提前终止风险；9.违约赎回风险；10.托管机构经营及操作风险；11.操作或技术风险；12.其他风险。风险承担部分约定：1.管理人按基金文件约定及其他相关法律、法规之规定管理、运用或处分基金财产所产生的风险由基金财产承担。2.管理人违背基金文件约定管理、运用和处分基金财产，导致基金财产遭受损失的由管理人负责赔偿。不足赔偿时，由基金财产承担。3.基金存续期内，如遇重大政策调整致使基金财产不能获得或实现预期收益时，双方应采取友好协商原则，积极有效寻求改进措施，尽量减少因风险带给基金财产的损失。特别提示：即使管理人已对可能存在的风险进行了揭示，但本基金仍可能存在未能揭示的风险，基金本金存在部分亏损甚至全部亏损的可能。同时本基金项下管理人、投资顾问等相关机构和人员的过往业绩不代表该基金产品未来运作的实际效果，该产品存在较大投资风险，仅适合具有较强风险识别能力和风险承受能力的投资者认购，投资人应充分认识加入本基金的投资风险，管理人不保证最低收益或基金本金不受损失。第二十二节基金合同的变更、终止与财产清算部分约定：基金期限届满本基金终止。自基金终止之日起，管理人开始对基金财产进行清算。第二十四节违约责任约定：当事人违反本合同，应当承担违约责任，给合同其他当事人造成损失的，应当承担赔偿责任；如属本合同当事人双方或多方当事人的违约，根据实际情况，由违约方分别承担各自应负的违约责任；因共同行为给其他当事人造成损害的，应当承担连带赔偿责任。但是发生下列情况，当事人应当免责：（一）基金管理人及和/或基金托管人按照中国证监会的规定或当时有效的法律法规的作为或不作为而造成的损失等。（二）基金管理人由于按照本合同规定的投资原则而行使或不行使其投资权而造成的损失等。（三）不可抗力。2016年8月31日，恒宇天泽公司向张慧出具产品认购/申购确认函。内容为：根据《恒宇天泽亚马逊五号私募投资基金基金合同》规定，该投资基金于2016年8月31日成立。张慧所认购的金额为100万元。关于案涉亚马逊五号基金的成立时间，中国证券投资基金业协会备案的私募基金公示信息显示：恒宇天泽亚马逊五号私募投资基金，成立时间2016年7月6日，备案时间2016年7月29日，基金备案阶段为暂行办法实施后成立的基金，基金类型为股权投资基金。关于案涉基金投资情况，恒宇天泽公司及国信公司均主张案涉基金的投资范围系专项投资于上海旭珩卡棣投资中心（有限合伙），上海旭珩卡棣投资中心（有限合伙）再通过其他交易模式持有F1公司的股权（旭珩卡棣分别于2016年7年29日、2017年4月21日向F1公司支付了投资款3000万美元、1000万美元），该投资已实际完成。目前上海旭珩卡棣投资中心（有限合伙）暂时无法处置持有的F1公司股权以变现，但因案涉私募基金已到期，必须进行处理，故恒宇天泽公司采用的风控措施系依据恒宇天泽公司与上海未广投资管理有限公司、北京北大未名生物工程集团有限公司等签订的合伙协议及补充协议向北大未名公司主张权利。根据国信公司提交的证据显示，2016年7月7日，恒宇天泽公司向国信公司发出书面划款指令，收款人上海旭珩卡棣投资中心（有限合伙），划款金额22424万元。划款用途为恒宇天泽认缴上海旭珩卡棣投资中心（有限合伙）份额。同日，由亚马逊五号私募投资基金账户向上海旭珩卡棣投资中心（有限合伙）转账22424万元，备注为投资款。关于张慧汇入投资款的时间晚于案涉基金成立时间的原因，诉讼过程中恒宇天泽公司主张案涉基金为开放式基金，依据基金合同约定，基金投资者分为A类及T类。根据恒宇天泽公司提交的产品认购/申购确认函显示，恒宇天泽昆仑二号私募投资基金认购亚马逊五号私募基金2000万元、恒宇天泽泰山十号私募投资基金认购13590万元、恒宇天泽泰山八号私募投资基金认购5200万元、恒宇天泽昆仑一号私募投资基金认购1150万元、恒宇天泽泰山七号私募投资基金认购1300万元，上述投资者为已赎回的T类投资者。根据基金合同约定，基金成立后T类投资者依照合同约定享有提前退出的权利，T类投资者的赎回款来源是本案基金的基金财产。T类投资者赎回共计23240万元。包含张慧在内的投资者认购基金份额后，认购款成为基金财产，用于支付T类投资者的赎回款。张慧等投资者的投资款已经认购了案涉基金份额，基金合同的目的已经实现。恒宇天泽公司及国信公司主张基金募集户收到投资人的投资款后，集中向托管户转账。根据国信公司提交的交易明细显示，2016年8月30日，案涉基金募集户收到张慧转入的101万元，2016年8月31日，基金募集户向亚马逊五号投资基金账户转账1050万元，备注为亚马逊五号申购款。恒宇天泽公司提供案涉基金2016年-2020年期间部分管理报告，证明其已履行信息披露义务，在管理报告中对投资情况、资金流向、基金单位净值、项目进展情况、资产处置情况等信息进行了披露。2019年6月30日，恒宇天泽公司发布涉案基金2019年第二季度管理报告。主要内容为：本基金的基本情况：恒宇天泽亚马逊五号私募投资基金，成立日：2016年7月6日；基金规模：22460万元；本基金的期限：3年；基金财产的运用方式：本基金主要通过认购上海旭珩卡棣投资中心（有限合伙）LP份额。最终认购生物医药公司FlOncology，Inc.公司非上市股权。通过企业上市、并购、企业分红、有限合伙普通合伙人回购等方式实现退出。闲置资金可以投资银行存款，货币基金，银行理财产品，现金管理类证券公司理财产品、公募基金子公司专项资产管理计划、在基金业协会登记的私募基金管理人发行并由具有相关资质机构托管的契约式私募投资基金。项目退出安排：根据本基金签署的《上海旭珩卡棣投资中心（有限合伙）合伙协议》《上海旭珩卡棣投资中心（有限合伙）合伙协议之补充协议》以及北京北大未名公司出具的《担保承诺函》：在Fl未能在约定时间内上市或上市退出时未达到预期收益率时，有限合伙人有权要求执行事务合伙人上海未广公司受让有限合伙人持有的份额。北大未名公司为前述执行事务合伙人应承担的义务提供连带责任担保。上海旭珩卡棣投资中心（有限合伙）将于2019年7月8日投资期届满，本基金管理人已经于4月17日通过旭珩卡棣投资人会议形式向上海未广公司/北大未名公司提出回购退出要求，并在5月20日以邮件形式催促其说明退出工作进度，此外，本基金管理人于2019年6月12日向上海未广/北大未名公司出具正式函件，并在2019年6月24日收到回函。在上述会议、邮件、函件交流过程中，上海未广公司/北大未名公司未就回购工作安排计划给与明确答复。本基金管理人下一步工作将继续与上海未广公司/北大未名公司就回购退出事项进行交涉，并根据与律师团队接洽情况，为可能的司法程序准备材料。2019年7月6日，恒宇天泽公司发布“关于恒宇天泽亚马逊五号私募投资基金到期进入清算的公告”。主要内容为：根据基金合同与项目实际运行情况，本基金于2019年7月6日（含）正式结束并进入清算期，因目前基金持有的上海旭珩卡棣投资中心（有限合伙）LP份额财产尚未变现，后续将视财产变现情况分次进行清算。最终清算结果以管理人与托管人发布的正式清算报告为准。2020年10月22日，北京多元调解发展促进会调解中心出具促调（2020）一中预民字第14251号调解协议书，载明恒宇天泽公司与北京北大未名生物工程集团有限公司（以下简称北大未名公司）就案涉基金所涉退出问题达成协议。2020年11月20日，北京市第一中级人民法院作出（2020）京01民特213号民事裁定书，裁定前述（2020）一中预民字第14251号调解协议书有效。后恒宇天泽公司向北京市第一中级人民法院申请强制执行，北京市第一中级人民法院于2021年1月7日出具执行案件受理通知书。诉讼过程中，为证明张慧系合格投资者，恒宇天泽公司提交张慧其他基金投资记录，证明在购买本案基金前，张慧具有投资基金产品的经历。张慧认为其他基金投资记录与本案无关，同时张慧认为案涉基金转账支付投资款的时间早于进行风险评估、合格投资者确认的时间，恒宇天泽公司未尽到说明告知义务及适当性义务。庭审中，张慧主张恒宇天泽公司、国信证券公司存在根本违约行为，张慧系在本案诉讼过程中才知晓二被告的根本违约行为。提起本案诉讼前张慧未曾向恒宇天泽公司、国信证券公司发送解除合同通知书。再查，2017年12月25日，恒宇天泽公司由原名称北京恒宇天泽投资管理有限公司变更为北京恒宇天泽基金销售有限公司。本院认为，张慧与恒宇天泽公司、国信证券公司签订的基金合同，是各方真实意思表示，合法有效。案涉基金合同未约定合同解除的相关内容，本案中张慧主张其投资的时间晚于亚马逊五号基金成立时间及向上海旭珩卡棣投资中心（有限合伙）汇款时间，其投资款并未实际用于认购上海旭珩卡棣投资中心（有限合伙）的份额并最终认购境外F1公司股权，且恒宇天泽公司存在管理不当、未尽披露义务等违约行为，国信证券公司未安全保管基金财产，二被告根本违约，导致基金合同目的不能实现，要求依据《中华人民共和国合同法》第九十四条之相关规定解除合同。恒宇天泽公司及国信公司抗辩认为张慧汇入的投资款已成功认购亚马逊五号基金份额，基金合同目的已经实现，张慧应当根据持有的基金份额享有收益并承担风险，二被告不存在根本违约行为。本案争议焦点为张慧主张恒宇天泽公司及国信公司在履约过程中存在根本违约行为，导致基金合同目的不能实现的理由是否成立。根据本案查明的事实，案涉基金成立于2016年7月6日，备案时间为2016年7月29日。2016年7月7日恒宇天泽公司向国信公司发出划款指令，国信公司将亚马逊五号私募基金账户中22424万元汇入旭珩卡棣公司账户，并备注为投资款。2016年8月30日张慧将投资款汇入募集账户后，国信公司已将包含张慧投资款在内的款项划付至亚马逊五号基金账户。对于张慧的投资时间晚于基金成立时间的原因，恒宇天泽公司及国信公司解释亚马逊五号基金并非封闭式私募基金，基金合同明确载明基金运作方式为定期开放，基金成立后的开放日接受A类投资者申购及T类投资者申购及赎回，T类投资者开放日内提出赎回份额，张慧等投资者认购基金份额。虽然投资时间晚于基金成立时间及投资款划付时间，但并不影响其持有亚马逊五号基金份额，依照基金合同行使权利并履行义务。根据恒宇天泽公司提交的T类投资人的具体信息、产品认购确认函及银行交易明细等，可与恒宇天泽公司及国信公司的当庭陈述相互印证。张慧未能举证证明恒宇天泽公司及国信公司上述操作违反合同约定及法律规定，亦未能举证证明恒宇天泽公司及国信公司存在其他根本违约行为，张慧主张二被告根本违约导致基金合同目的不能实现，要求解除基金合同的诉请缺乏事实及法律依据，本院不予支持。张慧据此要求恒宇天泽公司返还投资款本金及利息、认购费并要求国信证券公司承担连带责任的诉请本院亦不予支持。根据《中华人民共和国合同法》第八条、第九十四条，《中华人民共和国民事诉讼法》第六十四条、《最高人民法院关于适用〈中华人民共和国民事诉讼法〉的解释》第九十条规定，判决如下：驳回原告张慧的诉讼请求。案件受理费16026元，由原告张慧负担（已交纳）。如不服本判决，可以在判决书送达之日起十五日内，向本院递交上诉状，并按照对方当事人或者代表人的人数提出副本，上诉于北京金融法院。审 判 员  古 悦二〇二一年六月一日法官助理  赵思宇书 记 员  赵起超