江苏省无锡市锡山区人民法院民 事 判 决 书（2019）苏0205民初1067号原告：无锡泰德不锈钢有限公司，住所地无锡市锡山区东北塘街道正阳村东方钢材城****。法定代表人：费钧，该公司总经理。委托诉讼代理人：曹希鹏，北京天驰君泰律师事务所上海分所律师。被告：江苏买钢乐电子交易中心有限公司，住，住所地无锡市锡山区东亭街道东亭中路20-2-2205/div>法定代表人：韩明富，该公司董事长。委托诉讼代理人：王一静，江苏法舟律师事务所律师。委托诉讼代理人：夏心怡，江苏法舟律师事务所律师。被告：华夏银行股份有限公司无锡五爱支行，住，住所地无锡市梁溪区五爱路**/div>负责人：陈铭江，该行行长。委托诉讼代理人：金晨，上海市广懋律师事务所律师。委托诉讼代理人：虞敏，上海市广懋律师事务所律师。原告无锡泰德不锈钢有限公司(以下简称泰德公司)与被告江苏买钢乐电子交易中心有限公司（以下简称买钢乐公司）、华夏银行股份有限公司无锡五爱支行（以下简称华夏银行五爱支行）合同纠纷一案，江苏省无锡市中级人民法院裁定移送本院处理。本院于2019年2月26日立案后，依法适用普通程序，于2019年4月3日组织证据交换、于2019年7月16日公开开庭进行了审理。原告泰德公司的委托诉讼代理人曹希鹏（参加证据交换、开庭），被告买钢乐公司的委托诉讼代理人王一静（参加证据交换、开庭）、夏心怡（参加证据交换），被告华夏银行五爱支行的委托诉讼代理人金晨（参加证据交换、开庭）到庭参加诉讼。本案现已审理终结。原告泰德公司向本院提出诉讼请求：1、判令泰德公司与买钢乐公司之间非法期货交易属于无效交易；2、判令买钢乐公司、华夏银行五爱支行承担连带责任退赔泰德公司交易保证金亏损13862252.19元及利息损失（以13862252.19元为基数，自2009年9月4日起至实际支付之日止，按年利率24%计算）。事实和理由：2009年9月28日，泰德公司在买钢乐公司的平台开设交易账号（交易摊位号80011111），进行钢铁产品的交易。9月30日，泰德公司与华夏银行五爱支行、买钢乐公司签署资金监管协议，约定泰德公司将交易保证金汇入买钢乐公司在华夏银行五爱支行开设的专用账户，户名江苏东方不锈钢电子交易中心有限公司（以下简称东方公司），账号4171210001803000008816，开户银行为华夏银行五爱支行，下设立的二级子账户进行期货交易。整个交易导致泰德公司累计亏损13862252.19元。涉案交易品种“钢铁制品”，交易合约为标准合约特征，合约主要条款：交易品种、交易单位、报价单位、最小变动单位、每日涨幅限制、交易时间、交收申报时间、中间仓报时间、质量标准、交货地点、最小交收单位、履约保证金、交易手续费、交收手续费、交收方式、商品代码，上述合约特征除价格、交货地点、交货时间等条款外其他条款买钢乐公司均事先制定好，泰德公司通过交易标准合约获取差价赚取利润。涉案交易系统采取时间优先、价格优先、集中交易、电子撮合的方式促成买卖交易。泰德公司订立合约时，并非全额付款，而只缴纳商品价值20%的比率作为保证金，采取5倍杠杆，即可买入或者卖出；合约订立后，允许交易者不实际履行，而可通过反向操作、对冲平仓方式，了结自己的权利义务，而不必真实交割实物。双方交易的实质目的并非转移实物的所有权，而是通过价格涨跌获得收益。根据国务院办公厅关于清理整顿各类交易场所的实施意见（国办发[2012]37号）规定涉案交易合约符合标准化合约特征。根据证监会《关于做好商品现货市场非法期货交易活动认定有关工作的通知》（2013年12月31日证监办发[2013]111号）规定涉案交易特征符合集中交易的特征。上述特征为期货交易的特征，买钢乐公司以现货名义采取期货交易规则及特征进行违规交易，属于组织非法期货交易行为，交易属于无效交易。根据泰德公司与华夏银行五爱支行、买钢乐公司签署的资金监管协议约定：“前言：华夏银行五爱支行为提供资金清算对账、资金监管系统。第一（一）3条约定：华夏银行五爱支行负责监督交易日终买钢乐公司保证金账户余额不小于所有交易商在华夏银行五爱支行开设资金监管子账户资金的总和。第六条约定：泰德公司从买钢乐公司专业账户转出资金，需要向华夏银行五爱支行和买钢乐公司提交出金申请，华夏银行五爱支行对出金进行形式审核后，从监管子账户向泰德公司指定账户划款。第八条3约定：华夏银行五爱支行对买钢乐公司专用账户指定专人负责，以确保交易的公正性。”根据《商业银行法》第八条，商业银行开展业务，应当遵守法律、行政法规的有关规定，不得损害国家利益、社会公共利益；第七十三条规定，商业银行有下列情形之一，对存款人或者其他客户造成财产损害的，应当承担支付迟延履行的利息以及其他民事责任：（四）违反本法规定对存款人或者其他客户造成损害的其他行为。华夏银行五爱支行作为银行资金管理方，对非法交易活动未尽合法性审查义务，违规对买钢乐公司开设银行资金端口，为非法期货开设资金通过；在监管资金过程中也未尽资金划拨是否合法的审查义务，也未向泰德公司提示交易行为是否合法的提示义务，为非法期货交易提供资金划拨服务。因此，华夏银行五爱支行应当对非法期货交易活动中泰德公司的经济损失承担赔偿责任。《期货交易管理条例》第四条、第六条的规定属于效力性强制性规定。根据《中华人民共和国合同法》第五十二条第五项规定，案涉交易因违反了上述效力性强制性规定，应属无效。买钢乐公司、华夏银行五爱支行应当承担连带责任退赔泰德公司的所有经济损失。被告买钢乐公司辩称：1、泰德公司本案所涉的电子交易是在买钢乐公司电子平台上发生的，且在前述交易中发生了保证金亏损，但并非是泰德公司与买钢乐公司之间所直接发生的交易行为；2、买钢乐公司电子平台是经过相关有权部门核准并后续经过多次有权部门检查，确认为合法有效的交易平台，该平台上所进行的电子交易是合法有效的，泰德公司在前述平台上进行自主交易产生的亏损应当由其自行承担。综上，请求法院驳回泰德公司的诉讼请求。被告华夏银行五爱支行辩称：我行根据协议约定为交易平台及相关方提供账户开立、资金划拨、资金结算、查询等支付结算服务，不负责监督泰德公司与买钢乐公司之间的交易结果及交易结算过程，也不对交易平台的指令进行实质性审查。因此，泰德公司在自主交易过程中产生的亏损与华夏银行五爱支行提供的资金支付结算服务间没有关联性，其诉请缺乏事实法律依据，请求依法驳回。经审理查明。东方公司于2007年8月20日成立，其经营范围包括网上从事金属材料等的贸易；不锈钢电子商务技术及信息服务；金属材料及其制品的销售等。2016年12月9日，公司企业名称经工商变更登记为买钢乐公司，公司经营范围变更登记后包括网上销售金属材料、金属材料及其制品的销售、金属材料及其制品电子商务技术及信息服务等。2007年9月28日，泰德公司（交易摊位号80011111）与东方公司签订交易商入市协议，约定：第一条，泰德公司自愿成为东方公司的交易商，泰德公司在提出申请之前，已经充分阅读并完全理解东方公司的《江苏东方不锈钢电子交易中心交易规则》、《江苏东方不锈钢电子交易中心交易商管理办法》及其他业务规则、有关规章制度和相关规定（以下统称“交易规则”），确知其享有的权利和应承担的义务，并且东方公司已就有关问题作了全面细致的解释，泰德公司承诺将严格按照东方公司交易规则从事交易、交收和货款收付等相关交易活动；第二条，双方认为，东方公司制定的交易规则、电子交易合同标准及相关规定是本协议不可分割的部分，其中赋予东方公司的权利实为确保履行交易、交收和控制风险之必需，泰德公司承诺自行承担因此可能发生的全部风险；第三条，“交易”是指交易商通过互联网进入电子交易系统，依照东方公司交易规则进行订立或转让电子交易合同、收付货款和交收货物等相关不锈钢产品交易业务的活动；第四条，泰德公司申请成为交易商通过东方公司网络交易系统参与交易，东方公司为泰德公司开通交易摊位，颁发交易摊位号和初始密码，泰德公司应立即修改初始密码，保证密码安全；……第六条，泰德公司的权利：使用东方公司提供的相关设施；享受东方公司提供的有关服务；享受在东方公司进行商品交易的权利；对东方公司的业务提出建议；向东方公司举报其他交易商的违规行为；按规定程序退出东方公司；东方公司规定的其他权利；第七条，泰德公司的义务：遵守国家法律、法规、政策，遵守东方公司的各项规章制度；接受东方公司的监督、管理，交纳东方公司规定的有关费用；对名下交易摊位号的交易行为承担责任；与指定交收仓库之间发生的行为承担责任；主动了解东方公司发布的信息和颁发的公告、通知等；自觉维护东方公司的交易秩序和东方公司的声誉；东方公司规定的其他义务；……第九条，泰德公司应在交易摊位内留存足额的资金以备随时交易、结算使用；为保障泰德公司参与东方公司电子交易的安全性，泰德公司进入东方公司网络系统时需通过身份认证，东方公司通过交易摊位号和密码对泰德公司的身份进行认证，以保证泰德公司参与交易和管理交易摊位的安全；泰德公司如需注销交易商资格，应向东方公司提出书面申请。东方公司确认泰德公司已经终结所有的业务、结清交易结算款项和其他债权债务关系履行后，根据泰德公司的具体情况，将应退资金退还到泰德公司的银行账户，办理注销手续；……。2007年9月30日，泰德公司、东方公司与华夏银行五爱支行签订资金监管协议书，约定：为配合监管东方公司设立的不锈钢电子交易平台交易结算账户的资金信息安全、完整，华夏银行五爱支行对东方公司在国家核准的经营范围内建立的并在华夏银行五爱支行开户的专用结算资金账户提供资金清算对账、资金监管系统，以满足东方公司、泰德公司对该账户余额和资金动态查询的需求；东方公司专用结算资金账户（户名为东方公司、账号为4171210001803000008816、开户行为华夏银行五爱支行），东方公司在华夏银行五爱支行开立用于交易商缴纳交易资金的专用账户，本协议签约泰德公司（交易商）用于电子交易的资金往来必须在该专用账户上结算；泰德公司交易摊位号为80011111；华夏银行五爱支行不负责监管东方公司、泰德公司之间的交易结算过程和交易结果，华夏银行五爱支行不负责对东方公司指令进行实质性审查，东方公司、泰德公司之间对交易或其他事项有异议，则按照有关约定由双方自行解决；泰德公司需要从东方公司专用账户转出资金，需要向华夏银行五爱支行和东方公司提交出金申请，东方公司对出金进行实质性审核，对确保划出金额小于泰德公司可出资金的情况下，向华夏银行五爱支行发出电子划款指定，华夏银行五爱支行对出金进行形式审核后，从泰德公司监管子账户向泰德公司指定账户划款；……2012年4月11日，江苏省人民政府发布苏政发[2012]50号《省政府关于开展全省各类交易场所清理整顿工作的通知》，载明：为防范金融风险，规范市场秩序，维护社会稳定，根据《国务院关于清理整顿各类交易场所切实防范金融风险的决定》（国发[2011]38号）要求，决定于2012年4月至8月在全省开展各类交易场所清理整顿工作……省领导小组各成员单位要积极配合做好全省清理整顿交易场所的各项工作，对符合国发[2011]38号文件有关规定的现货类交易市场，由各行业主管部门负责日常监管，商务部门要做好大宗商品现货交易市场的清理整顿工作；工商部门应暂停对符合清理整顿范围企业的工商登记和业务经营许可；通信管理部门对企业申请增值电信业务经营许可证要严格审查，切实把好企业电子交易业务准入关。2013年2月28日，江苏省人民政府办公厅发布苏政办发[2013]28号《省政府办公厅关于进一步做好全省各类交易场所清理整顿工作的通知》，载明：根据《国务院关于清理整顿各类交易场所切实防范金融风险的决定》（国发[2011]38号）、《国务院办公厅关于清理整顿各类交易场所的实施意见》（国办发[2012]37号）和《省政府关于开展全省各类交易场所清理整顿工作的通知》（苏政发[2012]50号）精神，我省各地、各有关部门积极开展各类交易场所清理整顿工作，已取得阶段性成果。为进一步做好各类交易场所的清理整顿工作，就有关事项通知如下……。2013年5月7日，江苏省人民政府办公厅发布苏政办发[2013]74号《省政府办公厅关于我省清理整顿各类交易场所检查验收情况的通知》，载明：从2012年4月起，我省开展了各类交易场所清理整顿工作，日前国家清理整顿各类交易场所部际联席会议下发了《关于江苏省清理整顿各类交易场所检查验收相关事宜的复函》（清整联发[2013]1号），我省各类交易场所清理整顿工作通过验收，根据复函要求，现就有关事项通知如下：一、江苏省产权交易所等12家交易所予以保留；二、南京亚太化工电子交易中心有限公司等17家商品类交易场所（包括东方公司）和南京产权交易中心等19家权益类交易场所予以保留。2017年6月13日，江苏省清理整顿各类交易场所工作领导小组办公室发布苏清整办发[2017]4号《关于公布江苏省清理整顿各类交易场所“回头看”工作中涉嫌违规企业名单的通告》，载明：按照《国务院关于清理整顿各类交易场所切实防范金融风险的决定》（国发[2011]38号）、《国务院办公厅关于清理整顿各类交易场所的实施意见》（国办发[2012]37号）精神及清理整顿各类交易场所部际联席会议第三次会议统一部署，现将截至目前江苏省清理整顿各类交易场所“回头看”工作中经有关线索举报核实及实地摸排发现的涉嫌违规企业名单予以公布（该违规名单中并无买钢乐公司）。审理中，泰德公司与买钢乐公司对以下事实予以确认：1、入市协议签订后，2009年9月至2013年1月泰德公司先后将3174万元保证金汇入东方公司在华夏银行五爱支行开设的专用账户；2、泰德公司在2009年9月至2013年3月案涉交易过程中累计亏损13862252.19元。审理中，泰德公司认为买钢乐公司涉嫌非法组织期货交易，故向本院提出鉴定申请，申请法院委托中国证券监督管理委员会江苏监管局鉴定本案交易模式是否涉嫌非法期货。上述事实，有泰德公司提供的银行流水、对账单、交易报表、资金监管协议书、买钢乐公司工商登记信息，买钢乐公司提供的入市协议、国发[2011]38号文、国办发[2012]37号文、苏政发[2012]50号文、苏政办发[2013]28号文、苏政办发[2013]74号文、苏清整办发[2017]4号文及当事人陈述在案佐证。本院认为，本案的争议焦点为：第一，泰德公司参与的案涉电子交易是否有效？第二，买钢乐公司、华夏银行五爱支行是否应赔偿泰德公司的交易亏损？关于争议焦点一，案涉电子交易是否有效。本院认为，泰德公司所诉其交易期间，买钢乐公司的经营范围包括网上从事金属材料等的贸易、不锈钢电子商务技术及信息服务、金属材料及其制品的销售等。买钢乐公司与泰德公司签订的入市协议明确约定“交易”指交易商通过互联网进入电子交易系统，依照买钢乐公司交易规则进行订立或转让电子交易合同、收付货款和交收货物等相关不锈钢产品交易业务的活动。本院认为，泰德公司从事的案涉电子交易，系其自愿遵从买钢乐公司交易规则参与的电子交易，既符合双方合同约定，未超出买钢乐公司经营范围，亦未违反法律法规的强制性规定。另外，买钢乐公司是通过国务院清理整顿各类交易场所检查验收后被明确保留的交易场所，其组织的电子交易已经国家行政管理机关认可，故买钢乐公司组织的电子交易并不存在无效情形，本院依法认定为合法有效。据此，对于泰德公司提出的鉴定申请，本院不予准许。关于争议焦点二，买钢乐公司、华夏银行五爱支行是否应赔偿泰德公司的交易亏损？如前所述，买钢乐公司组织的电子交易合法有效，泰德公司根据双方签订的入市协议自愿参与案涉交易活动，其理应按约自行承担交易风险，其无权要求买钢乐公司赔偿其交易亏损。关于华夏银行五爱支行的责任，本院认为，首先，案涉交易活动合法有效，其次，华夏银行五爱支行、买钢乐公司及泰德公司签订的资金监管协议书约定，华夏银行五爱支行为开设的专用账户提供资金清算对账、资金监管系统，华夏银行五爱支行并不负责对相关指令进行实质性审查、亦不负责监管交易结算过程和交易结果，故泰德公司对于其自愿参与买钢乐公司组织的电子交易而产生的亏损亦无权要求华夏银行五爱支行赔偿。综上，依照《中华人民共和国民法总则》第一百四十三条、《中华人民共和国合同法》第四十四条之规定，判决如下：驳回无锡泰德不锈钢有限公司的诉讼请求。案件受理费104974元，财产保全费5000元，二项合计109974元，由泰德公司负担。如不服本判决，可以在判决书送达之日起十五日内，向本院递交上诉状，并按对方当事人的人数提出副本，上诉于江苏省无锡市中级人民法院，同时根据《诉讼费用交纳办法》的有关规定，向该院预交上诉案件受理费。审 判 长  蔡永芳人民陪审员  邵兴祖人民陪审员  周 演二〇一九年十一月四日书 记 员  高 婷本案援引法律条款《中华人民共和国民法总则》第一百四十三条具备下列条件的民事法律行为有效：（一）行为人具有相应的民事行为能力；（二）意思表示真实；（三）不违反法律、行政法规的强制性规定，不违背公序良俗。《中华人民共和国合同法》第四十四条依法成立的合同，自成立时生效。法律、行政法规规定应当办理批准、登记等手续生效的，依照其规定。