上海市第一中级人民法院执 行 裁 定 书（2020）沪01执复10号复议申请人（申请执行人）：东莞市湘将鑫精密科技有限公司，住所地东莞市凤岗镇塘沥楼下村厂房。法定代表人：刘建中，执行董事。委托诉讼代理人：皮岗升、刘国强，上海市尚法律师事务所律师。异议人(协助执行人)：泸州银行股份有限公司，住所地泸州市江阳区酒城大道三段18号1号楼。法定代表人：游江，董事长。委托诉讼代理人：陈雨崴、邵鹤云，君合律师事务所上海分所律师。被执行人：上海与德科技有限公司，住所地上海市金山工业区亭卫公路6558号4幢1309室。法定代表人：徐铁。被执行人：与德科技有限公司，住所地江西省南昌市南昌高新技术产业开发区火炬大街161号1409室。法定代表人：徐铁。被执行人：上海与德通讯（集团）有限公司（原上海与德通讯技术有限公司），住所地上海市金山工业区通业路218号3幢2层。法定代表人：徐铁。东莞市湘将鑫精密科技有限公司（以下称东莞科技公司）不服上海市金山区人民法院（以下称金山法院）作出的（2019）沪0116执异139号执行异议裁定，向本院申请复议。本院受理后，依法组成合议庭进行审查，现已审查终结。金山法院在审理东莞科技公司与上海与德通讯（集团）有限公司（以下称与德通讯公司）、上海与德科技有限公司及与德科技有限公司买卖合同纠纷一案过程中，依东莞科技公司申请，作出（2019）沪0116民初3829号保全裁定，并于2019年6月18日向泸州银行股份有限公司（以下称泸州银行）发出协助执行通知书，要求泸州银行协助冻结与德通讯公司在该行的2018年度分红款人民币（以下币种相同）406万元，并暂停发放给与德通讯公司。泸州银行于2019年6月26日向金山法院提出书面异议，请求撤销（2019）沪0116民初3829号协助执行通知书。主要事实和理由：与德通讯公司不是泸州银行的内资股股东，也不在泸州银行H股股东名册中，泸州银行不负有向与德通讯公司其分红派息的义务；与德通讯公司通过Z公司名义持有证券，与德通讯公司并不获法例赋予的股东权利，与泸州银行并无直接关系；与德通讯公司是根据与Z公司的合约安排获得相应收益，泸州银行在2018年度报告及2019年中期报告中披露与德通讯公司为实益拥有人，但这不能说明与德通讯公司是泸州银行的登记股东，故请求执行法院撤销上述要求泸州银行协助冻结分红款406万元的协助执行通知书。东莞科技公司请求金山法院驳回泸州银行的异议请求。主要事实和理由：泸州银行提交的证据材料不符合法律要求，应视为泸州银行未提交证据；泸州银行表示与德通讯公司不是其股东与事实不符，泸州银行在其官方网站上公布的文件显示与德通讯公司是泸州银行的十大股东之一，且2019年7月26日将按照每股派0.15元发放分红；泸州银行称与德通讯公司不是其股东有弄虚作假、帮助与德通讯公司逃避执行的嫌疑。金山法院经审查，2019年4月11日，该院作出（2019）沪0116民初3829号民事裁定书，裁定冻结被申请人上海与德科技有限公司、与德科技有限公司、上海与德通讯（集团）有限公司的银行存款4,060,000元，或查封、扣押其相应价值的财产。东莞科技公司提供财产线索称，与德通讯公司持有泸州银行H股1亿股，泸州银行公告披露将派发股息分红，除净日为2019年5月30日，东莞科技公司提交东方财富网截图为证。2019年6月18日，金山法院向泸州银行送达协助查询通知书，要求协助查询与德通讯公司至2019年6月18日在异议人处的股份数额、变动情况及分红数额，同时该院向泸州银行送达前述民事裁定书和协助执行通知书，要求冻结与德通讯公司在泸州银行处的2018年度分红款406万元。泸州银行的工作人员在上述法律文书的送达回证上申明：查询与德通讯公司是否为泸州银行的股东以及股权数额、变动情况等，泸州银行需要向香港中央证券登记有限公司进行查询，查询结果应以香港中央证券登记有限公司的回复为准。如果证实与德通讯公司为泸州银行的股东，由于泸州银行是在香港上市，能否协助法院冻结分红款还需要遵从香港方面的有关规定。2019年10月11日，金山法院依东莞科技公司申请，立（2019）沪0116执3561号案执行（2019）沪0116民初3829号民事判决书，截止2019年11月11日，该案仍处于办理状态。金山法院认为，本案争议焦点在于与德通讯公司在他人处的股息分红的性质如何认定。根据债法相关理论，有限责任公司或者股份公司依照有关程序确定向股东派发股息红利，当派发股息红利的条件成就，股东与公司之间形成的是获取和支付股息红利的债权债务关系。本案东莞科技公司申请保全的与德通讯公司在泸州银行处的股息红利属于债权，且东莞科技公司提交的材料表明，该债权至2019年7月26日（股息发放日）到期。所以，该案对上述股息红利的保全冻结以及后续的强制执行属于人民法院对被执行人在他人处的到期债权的执行，其执行程序和规则应当遵从民事诉讼法等法律法规的相关规定。根据《最高人民法院关于适用〈中华人民共和国民事诉讼法〉的解释》第五百零一条以及《最高人民法院关于人民法院执行工作若干问题的规定（试行）》第63条的规定，人民法院执行被执行人的到期债权，可以作出冻结裁定，并通知该他人向申请执行人履行。该他人对到期债权有异议的，人民法院不得强制执行。本案，泸州银行已经明确否认与德通讯公司是其登记股东，与德通讯公司在泸州银行处没有股息红利，所以执行法院依法不得强制执行，对泸州银行的异议亦不进行审查。综上所述，泸州银行的异议请求于法有据，该院予以支持。依照《中华人民共和国民事诉讼法》第二百二十五条、《最高人民法院关于适用〈中华人民共和国民事诉讼法〉的解释》第五百零一条之规定，裁定撤销该院（2019）沪0116民初3829号要求泸州银行协助冻结与德通讯公司在泸州银行处的2018年度分红款406万元的协助执行通知书。东莞科技公司复议请求：撤销金山法院（2019）沪0116执异139号执行异议裁定；驳回泸州银行的执行异议或发回重审。主要事实和理由：股权分红系与德通讯公司的收入而非到期债权，金山法院按到期债权的规则进行审查，属适用法律错误；泸州银行称与德通讯公司不是其H股股东，与其官方公告披露的信息不符。泸州银行答辩意见，请求驳回东莞科技公司复议申请。主要事实和理由：与德通讯公司系泸州银行H股的实益拥有人，而非泸州银行登记在册的H股股东。泸州银行只能按照登记在H股股东名册中记载的持股数量，向香港中央结算代理人进行分红，客观上无法对委托香港中央结算代理人持股的实益拥有人进行具体分红和冻结。泸州市高新投资集团有限公司于2019年5月以2.38亿元从与德通讯公司处受让了相应信托受益权，于同年7月成为泸州银行上述一亿股H股的实益拥有人。本院经审查，泸州银行成立于1997年9月15日，其股本结构为：普通股2,264,793,385股，其中内资股1,637,193,385股，占该行可发行的普通股总数的72.29%；H股627,600,000股，占该行可发行的普通股的27.71%。2018年11月30日，该行与与德通讯公司等签订基石投资协议，协议约定与德通讯公司按发售价投资该行IPO全球发售发行的l亿股H股。后与德通讯公司通过其在交通银行上海漕河泾支行账户转出人民币2.91亿，于2018年12月5日，通过Y公司认购泸州银行H股l亿股。2018年12月17日，泸州银行在香港上市，与德通讯公司成为该行基石投资者和实益拥有人，通过Z公司名义持有泸州银行l亿股H股。另查明，2019年6月11日，金山法院作出（2019）沪0116民初3829号民事判决：上海与德科技有限公司、与德科技有限公司应支付东莞科技公司货款406万元及利息等。该判决生效后，东莞科技公司向金山法院申请执行，要求被执行人履行生效法律文书确定的义务，即向东莞科技公司支付货款4,060,000元及相应的逾期付款损失、迟延履行期间的加倍债务利息,暂计4,236,425.14元。该院立（2019）沪0116执3561号案予以执行，东莞科技公司已执行受偿3,679,882.50元。金山法院异议裁定认定的其余事实，有民事保全裁定书、协助查询通知书、协助保全执行通知书等为证，可以认定。本院认为，当事人对实施保全措施的人民法院提出书面异议的，应当依照《中华人民共和国民事诉讼法》第二百二十五条进行审查。本案属对与德通讯公司投资权益的保全而非收入或到期债权的执行。本案的争议焦点：泸州银行是否适格的协助义务人。根据法律规定，人民法院对股权、其他投资权益进行冻结或者实体处分前，应当查询权属。人民法院冻结股权、其他投资权益时，应当向被执行人及其股权、其他投资权益所在市场主体送达冻结裁定，并要求市场监督管理机关协助公示。根据本案查证的事实，与德公司通过Y公司在香港股票市场认购泸州银行H股l亿股，但与德通讯公司并非是泸州银行登记在册的内资股和H股股东，故与德通讯公司对泸州银行并不享有公司法规定的投资权益。泸州银行关于其客观上无法对委托香港中央结算代理人持股的实益拥有人进行具体分红和冻结的答辩意见，本院予以采信。东莞科技公司可依据查明的事实，请求金山法院对与德通讯公司依法执行。东莞科技公司以与德通讯公司系泸州银行H股股东为由，复议请求本院驳回泸州银行保全异议的申请，与本案查证的事实不符，本院不予支持。金山法院（2019）沪0116执异139号执行异议裁定主文可予维持。据此，依照《中华人民共和国民事诉讼法》第二百二十五条、《最高人民法院关于人民法院办理执行异议和复议案件若干问题的规定》第二十三条第一款之规定，裁定如下：驳回东莞市湘将鑫精密科技有限公司的复议申请。本裁定为终审裁定。审判长  阮国平审判员  吉顺祥审判员  陈懿欣二〇二〇年二月二十六日书记员  程剑峰附：相关法律条文附：相关法律条文《中华人民共和国民事诉讼法》第二百二十五条当事人、利害关系人认为执行行为违反法律规定的，可以向负责执行的人民法院提出书面异议。当事人、利害关系人提出书面异议的，人民法院应当自收到书面异议之日起十五日内审查，理由成立的，裁定撤销或者改正；理由不成立的，裁定驳回。当事人、利害关系人对裁定不服的，可以自裁定送达之日起十日内向上一级人民法院申请复议。《最高人民法院关于人民法院办理执行异议和复议案件若干问题的规定》第二十三条上一级人民法院对不服异议裁定的复议申请审查后，应当按照下列情形，分别处理：（一）异议裁定认定事实清楚，适用法律错误，结果应予维持的，裁定驳回复议申请，维持异议裁定；……