江苏省南京市秦淮区人民法院民 事 判 决 书（2021）苏0104民初1711号原告：华泰证券股份有限公司，住所地南京市建邺区江东中路**。法定代表人：张伟，董事长。委托诉讼代理人：黄菁，男，住南京市建邺区江东中路**。委托诉讼代理人：马元，女，住，住南京市建邺区江东中路**/div>被告：潘俊杰，男，1992年8月26日生，汉族，住南京，住南京市栖霞区iv>原告华泰证券股份有限公司（以下简称华泰证券公司）与被告潘俊杰融资融券交易纠纷一案，本院于2021年2月1日立案受理后，依法适用简易程序于2021年3月26日公开开庭进行了审理。原告华泰证券公司的委托诉讼代理人黄菁、马元，被告潘俊杰到庭参加诉讼。本案现已审理终结。原告华泰证券公司向本院提出诉讼请求：1、解除原告华泰证券公司与被告潘俊杰之间的《融资融券业务合同》；2、被告潘俊杰支付原告华泰证券公司本金3618.3元、融资融券费用8.21元及利息和违约金至全部债务实际清偿之日止（利息按年利率8.35%计算；违约金按年利率9.65%计算，截至2021年3月25日，潘俊杰累计未还债务本金、利息、违约金合计6261.63元）；3、被告潘俊杰承担本案诉讼费用（包括但不限于案件受理费、财产保全费、公告费、评估费、拍卖费等）。事实和理由：2015年1月26日，华泰证券公司与潘俊杰签订了《融资融券业务合同》，约定由华泰证券公司向潘俊杰提供融资融券业务服务，华泰证券公司根据潘俊杰的申请为潘俊杰开立信用账户。合同对维持担保比例、融资利息、融资利率、违约金、解除合同、争议解决进行了约定。2017年2月22日，华泰证券公司通过合同约定的公告方式对合同相关内容进行修订，将违约金计收方式调整为按照逾期融资融券余额及其已计未付利息、费用合计值的每日万分之三。2019年6月28日，华泰证券公司通过合同约定的公告方式对合同相关内容进行修订，补充约定潘俊杰指定合同内容中提供的联系方式用于接收人民法院/仲裁机构发送的各类纸质或电子数据通知、信函、法律文书。2018年2月2日，潘俊杰信用账户清算后维持担保比例为126.95%，低于最低维持担保比例130%，潘俊杰未根据合同约定在约定时间内将其账户维持担保比例提高至140%，华泰证券公司根据合同约定进行强制平仓。根据合同约定，华泰证券公司有权解除合同，并要求潘俊杰偿还融资融券本金、融资融券费用、融资利息及违约金。故华泰证券公司诉至法院，请求判如所请。被告潘俊杰辩称，不知道华泰证券公司的利息是如何计算的，利息过高。没有及时通知潘俊杰，过了那么久才通知，违约金过高。当事人围绕诉讼请求依法提交了证据，本院组织当事人进行了质证。原告华泰证券公司提交了《关于核准华泰证券股份有限公司融资融券业务资格的批复》、《融资融券业务合同》、融资融券账户归档客户信息查询截屏、华泰证券网站2017年2月22日、2019年6月28日公告截屏及合同修订内容、融资融券利率公告、华泰证券关于融资融券业务调整维持担保比例的公告、被告账户未了结融资合约信息截屏、被告融资融券账户历史负债信息截屏、融资融券交易风险揭示书及业务合同讲解工作底稿、2018年2月2日、2月5日、2月12日录音资料等证据，被告潘俊杰质证意见：合同确实是潘俊杰所签，但华泰证券公司没有及时通知潘俊杰，利息、违约金过高，其他没有异议；录音真实性认可，对利息只是一带而过，没有说违约金。上述证据无明显瑕疵，可相互印证，故本院均予以确认并在卷佐证。根据当事人的陈述和经审查确认的证据，本院认定事实如下：2010年6月，中国证券监督管理委员会核准华泰证券公司融资融券业务资格。2015年1月26日，潘俊杰（甲方）与华泰证券公司（乙方）签订了《融资融券业务合同》，合同编号：Ｒ-3122016，约定：潘俊杰的信用资金账户为90×××91；融资融券交易或信用交易是指甲方向乙方提交担保物，借入资金买入证券交易所上市证券，或者借入证券交易所上市证券并卖出的行为；担保物指甲方为了担保对乙方的融资融券债务，向乙方提交的存管于乙方客户信用交易担保资金账户和客户信用交易担保证券账户的保证金、可充抵保证金的有价证券、甲方融资买入的全部证券和融券卖出所得的全部资金以及上述资金、证券所产生的孳息及可能产生的其它权益等；维持担保比例指甲方担保物价值与其融资融券债务之间的比例，其计算公式为：维持担保比例＝（现金＋信用证券账户内证券市值）／（融资买入金额＋融券卖出证券数量×市价＋利息及费用）；追保维持担保比例指乙方根据交易所规定及自身业务规则确定的，当甲方低于最低维持担保比例时通知其在一定期限内追加担保物，提高维持担保比例所需达到的标准；强制平仓指当甲方未及时补足担保物、到期未偿还融资融券债务或出现合同规定的其它情形时，乙方按照合同约定单方面采取强制处分甲方担保物，强制甲方偿还融资融券债务的行为。甲方已详细阅读本合同及《融资融券交易风险揭示书》的所有条款及内容，听取了乙方对融资融券业务规则、本合同及《融资融券交易风险揭示书》内容的讲解，准确理解融资融券业务规则，合同及《融资融券交易风险揭示书》的确切含义，清楚认识并愿意自行承担融资融券交易可能产生的全部风险，自愿接受本合同的约束；甲方自行承担融资融券交易可能产生的风险和损失，乙方不以任何方式保证甲方获得投资收益或承担甲方损失；甲方承诺有义务随时通过本合同约定的方式关注并了解自身信用情况、乙方通知、公告等所有可能或已经对甲方权益产生影响的信息或资料，如因甲方自身原因导致无法及时了解、知悉及获得相关信息或资料，造成的一切后果由甲方自行承担；甲方完全理解融资融券交易的相关风险，尤其是在乙方依本合同约定采取强制平仓措施时的相关规则及可能给甲方带来的损失，并完全认可乙方依本合同约定采取强制平仓措施对甲方造成的影响，对乙方平仓的品种、数量、价格、顺序、开始及停止条件等方面不提出异议，不对乙方主张相关权益；甲方承诺随时关注信用资金账户可用资金余额，同意乙方根据本合同约定，定期或不定期直接从其信用资金账户扣划融资利息、融券费用、证券交易手续及其它相关费用，同时关注因此导致的维持担保比例变化，如其维持担保比例不足，则及时补足担保物，否则自行承担一切责任；甲方从事融资融券交易前，应按照乙方要求比例提交足额保证金，甲方提交的保证金、融资买入的全部证券和融券卖出所得的全部资金及上述资金、证券所产生的孳息及可能产生的其它收益等，整体作为担保物，担保乙方对甲方的融资融券债权；甲方融资买入或融券卖出证券时，融资保证金或融券保证金比例不得低于国家法律、法规和准则，以及乙方规定的最低要求；融资保证金或融券保证金比例由乙方按照合同规定的公告形式公布，并以公布的结果为准；乙方逐日计算甲方提交的担保物价值，并计算其维持担保比例；甲方的维持担保比例不得低于130%（最低维持担保比例），当甲方维持担保比例低于130%时，乙方有权按照约定方式通知甲方自通知之日（Ｔ日）起至下一交易日（Ｔ＋1日）证券交易所收盘前追加担保物或自行平仓；甲方追加担保物或自行平仓后的维持担保比例不得低于150%（追保维持担保比例）；甲方未按照本合同约定及时追加担保物、自行平仓，或追加担保物、自行平仓后维持担保比例未达到150%时，乙方有权根据本合同关于强制平仓的规定采取强制平仓措施；乙方有权根据证券交易所的规定，定期或不定期确定或调整可充抵保证金的证券范围及折算率、融资保证金比例、融券保证金比例、最低维持担保比例、追保维持担保比例、标的证券范围等指标；乙方的决定一经作出并按照本合同规定的公告方式公布后，即对甲、乙双方产生约束力；甲方从事融资融券交易应向乙方支付融资利息、融券费用、交易手续费等相关费用：融资利息是指甲方按照实际使用融入资金天数，根据融资利率计算的利息；融资利率由乙方按照不低于中国人民银行同期金融机构贷款基准利率，并上浮一定比例确定，计算公式为：每日融资利息＝当日融资余额×年融资利率／360，融资利息支付方式为按上述公式根据甲方实际使用资金的天数逐日计息，在甲方了结融资交易，清偿融资债务时一并支付融资利息；融券费用是指甲方按照实际使用融入证券天数，根据融券费率计算的费用；融券费率由乙方按照不低于中国人民银行同期金融机构贷款基准利率，并上浮一定比例确定，计算公式为：每日融券费用＝当日融券余额×年融券费／360，上述公式中当日融券余额为甲方当日全部未偿还融券数量乘以相应融券卖出价格后计算出的金额总和；乙方按上述公式根据甲方实际使用证券的天数逐日计费，甲方在了结融券交易，清偿融券债务时一并支付融券费用；交易手续费是指乙方代理甲方进行融资融券交易向甲方收取的证券交易手续费，其中包括乙方根据交易所和登记结算公司要求代收的相关费用，具体计算标准和支付方式按国家法律、法规和准则以及乙方相关规定执行；其它费用是指乙方根据国家法律、法规和准则，向甲方收取的其它相关费用，具体计算标准和支付方式按照乙方相关规定执行；乙方有权定期或不定期确定或调整融资利率、融券费率、交易手续费率及其它相关费率，并有权确定或调整支付方式，乙方在网站等按照本合同规定的公告方式公布前述内容后，即对甲、乙双方产生约束力；甲方单笔融资、融券交易期限最长不超过六个月，具体以国家法律、法规和准则以及乙方规定的最长期限为准，融资融券期限从甲方实际使用资金或使用证券之日起计算，甲方单笔融资融券期限以通过乙方交易系统查询的结果为准；乙方为甲方建立融资融券交易明细账，如实记载甲方融资融券交易情况，供甲方查询；甲方应在每笔融资融券交易委托（包括但不限于资金存取、可充抵保证金有价证券划转、融资买入证券、融券卖出、资料变更等）指令下达后次一交易日根据乙方提供的查询方式，主动查询交易结果，如甲方对执行结果有异议，须在查询当日以书面方式向乙方提出，由甲、乙双方共同按照甲方相关业务规则处理，甲方逾期未办理查询或未对查询结果提出书面异议的，视为甲方认可乙方已执行的所有交易结果；甲方因融资融券交易对乙方所负债务范围包括向乙方借入的资金和证券、融资利息、融券费用、证券交易手续费、补偿金或赔偿金、违约金及其它相关费用；甲方出现维持担保比例不符合乙方要求，且未能按本合同规定按期补足担保物等情形的，乙方有权随时采取强制平仓措施，处分甲方的担保物，实现因向甲方融资融券所生债权：乙方有权选择采取强制平仓的时机、顺序、数量、价格，强制平仓期间，乙方有权限制甲方交易权限；乙方采取强制平仓措施后，应在3个交易日内将有关内容通知甲方；甲方承诺并完全同意乙方依约定采取的强制平仓措施，并完全接受相应的平仓后果，不得提出任何异议；甲方不因为乙方在强制平仓时机、品种、价格、数量、顺序等方面未能满足自身要求而向乙方主张权益，乙方也不因此承担任何责任；若甲方担保物被全部强制平仓后，仍不足以偿还对乙方所负债务，乙方有权向甲方继续追索；甲方逾期偿还融资融券债务的，应根据逾期债务总额按照每日0.5‰向乙方支付违约金；甲方存在违反本合同约定没有及时补足担保物、没有及时清偿融资融券债务等情形的，乙方有权解除或终止本合同等。案涉融资融券业务合同中有关维持担保比例，强制平仓风险、情形、程序及后果等均使用了加粗字体。在本合同尾部，潘俊杰手写了“以上业务合同内容，本人／单位已阅读并完全理解”字样。华泰证券公司官网上公布融资利率与融券费率显示，自2013年4月12日起融资利率/融券费率为8.6%，自2015年3月2日起融资利率/融券费率为8.35%；自2010年5月26日起最低维持担保比例为130%，自2015年7月6日起追保维护担保比例为140%。2017年2月22日，华泰证券公司官网发布《关于修订和部分条款》的公告，其中第六十条修改为：若甲方（潘俊杰）担保物被全部强制平仓或违约处置后，仍不足以偿还对乙方所负债务，乙方有权向甲方继续追索；甲方逾期偿还融资融券债务的，除按合同约定正常向乙方支付融资利息及融券费用外，还应按照逾期融资融券余额及其已计未付利息、费用合计值的每日万分之三向乙方支付违约金，即每日违约金=（逾期融资融券余额+逾期融资已计未付利息+逾期融券已计未付费用）×万分之三。《融资融券业务合同》签订后，潘俊杰向华泰证券公司融资买卖股票，至2018年2月2日，潘俊杰账户维持担保比例低于130%。2018年2月2日，华泰证券公司工作人员电话联系潘俊杰，告知潘俊杰的信用账户维持担保比例已经低于130%，要求潘俊杰在第二交易日追保至140%就可以；如果潘俊杰未能及时处置的话，华泰证券公司有权采取强制平仓措施；……。2018年2月5日，华泰证券公司工作人员电话联系潘俊杰，告知潘俊杰如果当天担保比例不能高于140%的话，华泰证券公司有权于2018年2月6日起强制平仓，使潘俊杰担保比例不低于150%……。2018年2月8日，潘俊杰家人自行平仓，归还部分融资款及利息，华泰证券公司相应凭证记载潘俊杰还款后尚欠华泰证券公司融资款3644.26元、成交手续费8.21元。2018年2月12日，华泰证券公司工作人员电话联系潘俊杰，告知潘俊杰2月9日清算后还有负债4045元没有归还，要求潘俊杰尽早归还，并告知潘俊杰利息为8.35%。2018年5月2日，潘俊杰还款25.96元，尚欠华泰证券公司融资款3618.3元，成交手续费8.21元。2020年1月，华泰证券公司工作人员电话联系潘俊杰，告知潘俊杰还有负债5000多元尚未归还；……。审理中，华泰证券公司陈述利息计算方法如下：自开仓日2016年11月2日起算，以3626.51元（3618.3+8.21）为基数按年利率8.35%计算至实际偿还之日。违约金计算方法：自2018年5月2日起，以融资本金余额+融资费用+当日未付融利息之和为基数，按年利率9.65%计算实际偿还之日。本院认为，依法成立的合同受法律保护。融资融券股票交易系高风险业务，华泰证券公司对融资融券交易的风险进行了提示、说明，潘俊杰对之并未提出异议，且其也明确表示知道融资融券的风险，故双方间签订的《融资融券业务合同》依法成立，合法有效，双方均应按约全面履行各自的义务。合同履行中，潘俊杰融资的维持担保比例、追加维持担保比例均低于约定值，华泰证券公司在进行通知后，潘俊杰未追加担保或自行平仓，华泰证券公司由此进行强行平仓符合合同约定。按现有证据，华泰证券公司平仓还款后，潘俊杰尚欠华泰证券公司融资款3618.3元、交易手续费8.21元，以及相应的融资利息、违约金。根据《融资融券业务合同》约定以及法律规定，华泰证券公司要求潘俊杰返还剩余融资款，支付交易手续费及融资利息、违约金符合双方约定，且不违反法律规定，本院予以支持。《融资融券业务合同》约定融资利息是指甲方按照实际使用融入资金天数，根据融资利率计算的利息，而华泰证券公司官网公布的年利率8.35%，潘俊杰未提出异议，对此利率标准本院予以准许，但利息计算不能将成交手续费（融资费用）作为基数一并计息。《融资融券业务合同》约定了违约金的标准调整为日万分之三即年利率9.65%，并无不当，本院亦予以准许。每笔交易合约到期后，华泰证券公司计算的利息、违约金，因违约金的基数一直在增加，利息、违约金有可能超过年利率24%，故应以年利率24%为上限。当事人可以约定一方解除合同的条件，解除合同的条件成就时，解除权人可以解除合同。本案中，《融资融券业务合同》约定潘俊杰存在违反本合同约定没有及时补足担保物、没有及时清偿融资融券债务等情形的，华泰证券公司有权解除或终止本合同。故华泰证券公司要求解除《融资融券业务合同》的诉讼请求，符合合同约定和法律规定，本院予以支持。潘俊杰所负前述义务，并不因合同解除而免除，而应继续履行。依照《中华人民共和国合同法》第八条、第十条、第十一条、第四十四条第一款、第六十条第一款、第九十三条、第九十四条、第九十六条、第九十七条、第一百一十四条，《中华人民共和国民事诉讼法》第六十四条第一款、第一百四十四条的规定，判决如下：一、解除原告华泰证券股份有限公司与被告潘俊杰签订的合同编号R-3122016《融资融券业务合同》；二、被告潘俊杰于本判决发生法律效力之日起十日内返还原告华泰证券股份有限公司融资款3618.3元，交易手续费8.21元，支付以融资款本金3618.3元为基数自2016年11月2日起至实际给付之日止按照年利率8.35%计算的融资利息，并支付自2018年5月2日起至实际给付之日止以融资款本金、交易手续费及当日未付融资利息之和为基数按照年利率9.65%计算的违约金（自2018年5月2起前述利息及违约金之和应以本金3618.3元为基数按照年利率24%计算的数值为限）；三、驳回原告华泰证券股份有限公司的其他诉讼请求。如果未按本判决指定的期间履行给付金钱义务，应当按照《中华人民共和国民事诉讼法》第二百五十三条之规定，加倍支付迟延履行期间的债务利息。案件受理费50元，减半收取为25元，保全费81元，合计106元，由被告潘俊杰负担。如不服本判决，可在判决书送达之日起十五日内向本院递交上诉状，并按对方当事人的人数提出副本，上诉于江苏省南京市中级人民法院，同时根据《诉讼费用交纳办法》的有关规定，向该院预交上诉案件受理费。审 判 员  索中宝二〇二一年三月二十七日见习书记员  沈倩倩