Държавен вестник, бр. 22, 2005 г., стр. 81

Б Р О Й  22
Д Ъ Р Ж А В Е Н   В Е С Т Н И К
С Т Р .  81
раните средства. 2. Рисковете за лицата, придобили
акции на дружеството. Дружеството не притежава соб-
ствени търговски марки за произвежданите от него
лекарствени форми и дейността му е в тясна зависи-
мост от притежателите на такива. Производствената
дейност е в тясна зависимост от поръчките по договора
със “Софарма”, а оттам и доставките на суровини и
опаковъчни материали. Продажбите на “Българска
роза—Севтополис”—АД, се формират почти изцяло от
възложените от “Софарма” поръчки. За “Българска
роза—Севтополис”—АД, е характерна високата степен
на финансова зависимост от кредиторите—факторите,
които оказват влияние са предимно относително висо-
ките стойности на публичните и частните държавни
вземания, като дългът дава на трети лица право на
претенции срещу предприятието. “Българска роза—
Севтополис”—АД, не покрива GMP стандартите за
производство и по тази причина възможностите за ре-
ализирането на продукцията са ограничени до държави
като Русия и Украйна, които не изискват прилагането
на тези стандарти. Това крие риск при евентуално въ-
веждане на тези стандарти “Българска роза—Севтопо-
лис”—АД, да загуби пазарите си. В допълнение полити-
ческият риск в тези страни като цяло е висок. Възмож-
ни са наличието на политическа нестабилност и небла-
гоприятни промени в нормативната рамка в страните,
в които се изнася продукцията (Русия и Украйна). Ва-
лутен риск: Износът на дружеството е почти изцяло в
щатски долари, което определя и значителното влия-
ние на валутния курс на щатския долар към еврото върху
левовата равностойност на продажбите. В допълнение
част от задълженията са в щатски долари, като по този
начин левовата равностойност на задължението се из-
меня в зависимост от валутния курс. 3. Обща информа-
ция и перспективите пред дружеството за текущата
финансова година. През текущата финансова година се
предвижда да се осъществи финансовата стабилизация
на дружеството, като се погасят част от просрочените
задължения, както и да се покриват редовно текущите
разходи и задължения. Предвижда се броят на заетите
да се поддържа на ефективно ниво от 190 човека, а
продажбите да нараснат с 5—7 % в доларово израже-
ние. Ще се предприеме програма за съкращаване на
разходите чрез постепенно прекратяване на неконку-
рентни и губещи производства (такива са производст-
вото на шампоани, етерични масла и натурални води)
и продажба на неработещите активи, което и ще позво-
ли покриване на част от просрочените данъчни задъл-
жения и ремонт и поддръжка на основните производс-
твени мощности. В момента единственото ефективно
функциониращо звено е цехът за твърди лекарствени
форми. Ограничените финансови ресурси не позволя-
ват инвестиране в дълготрайни активи и в средносро-
чен план се предвижда поддържане на наличния капа-
цитет чрез текущи и планови ремонти. В резултат на
структурните промени се очаква да се достигне ниво на
рентабилност на продажбите около 10 % и генериране-
то на парични потоци, които ще позволят постепенното
изплащане на задълженията. 4. Размер на заявения за
набиране капитал и допустими отклонения, при които
подписката се счита за успешна. Настоящият капитал
на “Българска роза—Севтополис”—АД, е разпределен
в 754 089 акции всяка с номинална стойност 1 лв. Зая-
веният за набиране капитал е в размер 2 262 267 лв.
чрез издаване на 2 262 267 акции с емисионна стойност,
равна на номиналната стойност, 1 лв. всяка. Подписка-
та ще се счита за успешна при записване на пълния брой
издавани акции (2 262 267 броя) или най-малко 2/3 от
издаваните акции, или 1 508 178 броя. Капиталът ще
бъде увеличен само с размера на записаните и напълно
изплатени акции. След увеличението капиталът на дру-
жеството ще е в размер 3 016 356 лв., разпределен в
3 016 356 акции, всяка с номинална стойност 1 лв. 5.
Права, които дават акциите от новата емисия. Издава-
ните акции са с права, идентични на съществуващите
акции—обикновени, поименни и безналични, като вся-
ка от тях дава право на глас, на дивидент и на ликвида-
ционен дял, съразмерни с дела от капитала, който пред-
ставляват. 6. Съотношение между издаваните права по
§ 1, т. 3 ЗППЦК и една нова акция. Всяка настояща
акция дава едно право, срещу което могат да бъдат
записани 3 нови акции. Право да участват в увеличени-
ето на капитала имат лицата, придобили акции най-
късно 14 дни след датата на решението на общото съб-
рание за увеличаване на капитала. На следващия рабо-
тен ден “Централен депозитар”—АД, открива сметки
за права на тези лица въз основа на книгата на акцио-
нерите. 7. Начален и краен срок, условия и ред за пре-
хвърляне на правата. Начален срок за прехвърляне на
правата е първият работен ден, следващ изтичането на
7 дни от деня на обнародването на съобщението за пуб-
личното предлагане в “Държавен вестник” и един цен-
трален ежедневник. Краен срок за прехвърляне на пра-
вата е първият работен ден, следващ 14 дни от началото
на срока за прехвърлянето на правата. Съгласно пра-
вилника на “Българска фондова борса—София”—АД
(“БФБ—София”—АД), последната дата за търговия с
права на борсата е два работни дни преди крайния срок.
Прехвърлянето на права посредством тяхната покуп-
ко-продажба (търговия с права) съгласно чл. 112б, ал. 6
и сл. ЗППЦК се извършва на неофициалния пазар на
“БФБ—София”—АД, независимо от пазара, на който
са регистрирани акциите на дружеството емитент чрез
подаване на поръчка за продажба до съответния инвес-
тиционен посредник (ИП), при когото са разкрити смет-
ки за права на съответните клиенти, съответно чрез
поръчка за покупка до ИП, член на борсата. За придо-
биването на права по други способи се прилагат разпо-
редбите на правилника на “Централен депозитар”—АД.
Акционерите, които не желаят да участват в увеличе-
нието на капитала, както и всички други притежатели
на права имат право да продават правата си по посоче-
ния ред до края на борсовата сесия в последния ден за
търговия с права, съответно да се разпоредят с тях по
други способи до последния ден за прехвърляне на пра-
вата, но не по-късно от предвиденото в правилника на
“Централен депозитар”—АД. На петия работен ден след
крайния срок за прехвърляне на правата “Българска
роза—Севтополис”—АД, чрез “Първа финансова бро-
керска къща”—ООД, предлага за продажба при усло-
вията на явен аукцион тези права, срещу които не са
записани акции от новата емисия до крайния срок за
прехвърляне на правата. “Българска роза—Севтопо-
лис”—АД, ще разпредели сумата, получена от продаж-
бата на неупражнените права, намалена с разходите по
продажбата, съразмерно между техните притежатели.
Сумите, получени от продажбата на правата, се пре-
веждат по специална сметка, открита от “Централен
депозитар”—АД, и не могат да се ползват до вписване
на увеличението на капитала в търговския регистър.
Разпределянето на сумите, получени от продажбата на
правата както в срока за тяхното прехвърляне, така и
при аукциона, се извършва със съдействието на “Цен-
трален депозитар”—АД, при условията и по реда на
неговия правилник. В началото на всеки работен ден по
време на подписката “Централен депозитар”—АД, пуб-
лично оповестява информация за упражнените до края
на предходния работен ден права. Лицата, придобили
права при продажбата чрез явен аукцион, могат да за-
пишат съответния брой акции до изтичане на крайния
срок за записване. 8. Начален и краен срок, условия и
ред за записване на акции от новата емисия от притежа-
теля на правата, както и емисионната стойност на ак-
циите от новата емисия. Началният срок за записване
на акциите е първият работен ден, следващ изтичането
на 7 дни от деня на обнародването на съобщението за
публичното предлагане в “Държавен вестник” и един
централен ежедневник. Крайният срок за записване на
акциите е първият работен ден, следващ 15 работни дни
от деня, в който изтича срокът за прехвърляне на пра-
вата. Не се допуска записване преди обявения начален
срок и след обявения краен срок за записване. Лицата,