Държавен вестник, бр. 106, 2006 г., стр. 160

С Т Р .  160
Д Ъ Р Ж А В Е Н   В Е С Т Н И К
Б Р О Й  106
6. “Метод на вътрешния модел” е метод, при
който корекциите за променливост се изчисляват
въз основа на вътрешен модел, който взема пред-
вид корелационните зависимости между позиции-
те в ценни книжа, предмет на рамково споразуме-
ние за нетиране, както и ликвидността на инстру-
ментите.
7. “Надзорни корекции за променливост” е под-
ход, при който корекциите за променливост са
предварително установени от БНБ.
8. “Независим оценител” е лице, което разпо-
лага с необходимата квалификация, способност и
опит да изготвя оценки, което е независимо и няма
никакви интереси при вземане на решения в кре-
дитния процес.
9. “Нетна коригирана стойност на експозиция”
е стойността на експозицията след признаване на
редуцирането на риска посредством обезпечение
и след извършване на корекция за променливост.
10. “Обезпечена защита” е техника за редуцира-
не на кредитен риск, при която намалението на
кредитния риск на експозиция на банката произли-
за от правото на самата институция, в случай на
неизпълнение на контрагент или при настъпване
на други упоменати кредитни събития, свързано с
контрагента, да реализира, да бъде извършено пре-
хвърляне в нейна полза, да получи или задържи соб-
ствеността върху определени активи или суми, да
намали размера или замени съответната част от
експозицията с разликата между стойността на екс-
позицията и размера на правото на банката.
11. “Обезпечена кредитна сделка” е сделка, обез-
печена със залог, различен от маржин депозит.
12. “Основни пазарни участници” са:
а) лицата по чл. 135, т. 2, експозиции към кои-
то приемат 0 % рисково тегло по стандартизира-
ния подход;
б) институции;
в) финансови институции и застрахователни
предприятия, експозиции към които получават
рисково тегло 20 % по стандартизирания подход;
г) други финансови институции и застрахова-
телни предприятия, които нямат оценка от приз-
ната АВКО, но имат присъден рейтинг от банката
по вътрешнорейтинговия подход, съответстващ на
втора или по-добра степен на кредитно качество
по стандартизирания подход;
д) КИС, обект на надзор и изисквания за капи-
талова адекватност или ниво на ливъридж (собст-
вения капитал към привлечените средства);
е) пенсионни фондове, обект на надзор;
ж) признати организации за клиринг.
13. “Период на реализация” е броят дни, през
който се наблюдават цените в зависимост от вида
на сделката, за определяне на нейната корекция за
променливост.
14. “Сделка, обусловена от капиталовия пазар”
е всяка сделка, различна от репо-сделка, поражда-
ща експозиция, обезпечена със залог по маржин
сметка, който се поддържа с определена честота.
15. “Собствени оценки на корекции за промен-
ливост” е подход, при който банката сама устано-
вява корекциите за променливост.
16. “Пазарна стойност на имот” е очакваната
сума, за която имот би се разменил към датата на
оценка между несвързани помежду си и благора-
зумни и добре осведомени продавач и купувач,
желаещи да извършат покупко-продажба на имо-
та при наличие на условията на нормален пазар и
липса на принуда.
17. “Редуциране на кредитен риск” е използва-
на от банката техника за намаляване на кредитния
риск на една или няколко експозиции, които ин-
ституцията продължава да има.
18. “Подобен на парични средства инструмент”
е депозитен сертификат или подобен инструмент,
издаден от кредитиращата институция.
§ 3. По смисъла на глава седма “Секюрити-
зация”:
1. “Банка—спонсор” е банка, различна от ин-
ституцията—инициатор, която организира и управ-
лява програми за търговски книжа, покрити с ак-
тиви или други секюритизационни схеми, изкупу-
ващи експозиции от трети лица.
2. “Допълнителен спред” е разликата между
брутните постъпления от такси и други приходи,
получени от дружеството със специална инвести-
ционна цел—секюритизация, минус всички разхо-
ди по съответната схема за секюритизация.
3. “Дружество със специална инвестиционна
цел—секюритизация (SSPE)” е дружество, пред-
приятие или друго лице, различно от кредитна ин-
ституция, което има за цел да извърши една или
няколко секюритизации и за което е изпълнено
следното:
а) дейността на дружеството е ограничена до
тази, необходима за постигането на тази цел;
б) структурата на дружеството има за цел да
изолира задълженията на дружеството от задъл-
женията на кредитната институция—инициатор;
в) инструментите, издадени от дружеството,
могат да бъдат предмет на залог или размяна без
ограничения.
4. “Инициатор” е институция, която пряко или
непряко участва в споразумението, установило
задълженията на длъжника, служещи като базис-
ни експозиции при секюритизация.
5. “Kirb” е сбор от 8 % от рисково-претегления
размер на базисните секюритизирани експозиции,
изчислен по вътрешнорейтингов подход, и разме-
ра на очакваната загуба за тези експозиции, изчис-
лен по същия подход.
6. “Кредитно подобрение” e договорно споразу-
мение за покриване на загуби по секюритизирани
експозиции с цел повишаване на кредитното ка-
чество на секюритизиращ транш, в т.ч. свръхобез-
печение, кредитни деривати, резервни сметки
(spread accounts), подчинен дълг и защита, предос-
тавена чрез подчинени траншове.
7. “Ликвидно улеснение” е секюритизираща
позиция, произтичаща от договорно задължение за
финансиране, която осигурява редовното изплащане
на паричните потоци към инвеститорите.
8. “Ниво на задържане на допълнителния спред”
е нивото на допълнителния спред, над което бан-
ката е длъжна да заделя и натрупва превишението,
с цел защита срещу бъдещи загуби, съгласно усло-
вията по сделката.
9. “Обслужващо дружество” е дружество, отго-
варящо за ежедневното управление на секюрити-
зираните експозиции, събирането на дължимите
главници и лихви и прехвърлянето им към инвес-
титорите.