zh_steuerrekursgericht · DB.2013.240 · 2014-06-26 · de
Direkte Bundessteuer 2008 sowie Staats- und Gemeindesteuern 2008

Transponierung. Gestützt auf die Auslegung eines Kaufvertrags ist davon auszugehen, dass eine Beteiligung vom Pflichtigen und nicht von seiner sich in Gründung befindlichen Aktiengesellschaft gekauft und in der Folge von ihm in die Gesellschaft eingebracht wurde.

Steuerrekursgericht
des Kantons Zürich
1. Abteilung
1 DB.2013.240
1 ST.2013.279
Entscheid
26. Juni 2014
Mitwirkend:
Abteilungspräsident Anton Tobler, Steuerrichter Walter Balsiger, Steuerrichter Michael
Ochsner und Gerichtsschreiberin Christina Hefti
In Sachen
1. A,
2. B,
Beschwerdeführer/
Rekurrenten,
vertreten durch Dr. C,
gegen
1. Schweizerische Eidgenossenschaft,
Beschwerdegegnerin,
2. Staat Zürich,
Rekursgegner,
vertreten durch das kant. Steueramt,
Division Dienstleistungen,
Bändliweg 21, Postfach, 8090 Zürich,
betreffend
Direkte Bundessteuer 2008 sowie Staats- und Gemeindesteuern 2008

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hat sich ergeben:
A. Die D AG wurde mit notariell beglaubigter Urkunde sowie Statuten vom ...
Juni 2008 und Handelsregistereintrag vom ... Juni 2008 (Tagebuch) gegründet. Grün-
der und Alleinaktionär war A (nachfolgend der Pflichtige). Gemäss Gründungsurkunde
war vorgesehen, das Aktienkapital vollständig in bar einzuzahlen und damit 47 Na-
menaktien der E AG auf dem Weg der Sachübernahme zu erwerben. Ebenfalls am ...
Juni 2008 wurde der Kaufvertrag bezüglich dieser Aktien abgeschlossen; Verkäuferin
war die F AG, während als Käuferschaft der Pflichtige "oder eine von ihm benannte
Aktiengesellschaft" angeführt wurde.
Am .../... März 2012 führte das kantonale Steueramt bezüglich der E AG eine
Buchprüfung durch. Dabei untersuchte der Revisor u.a. die Transaktionen im Zusam-
menhang mit dem Erwerb der Aktien durch die D AG und kam zum Schluss, dass eine
so genannte Transponierung vorliege. Gemäss Veranlagungs- bzw. Einschätzungsvor-
schlag 2008 vom 17. Mai 2013 sah der Steuerkommissär demgemäss vor, dem steu-
erbaren Einkommen von A und B (nachfolgend die Pflichtigen) jeweils einen steuerba-
ren Vermögensertrag von Fr. 3'003'000.- aus Transponierung aufzurechnen. Letztere
lehnten diese Sichtweise am 6. Juni 2013 ab und erklärten, die sich in Gründung be-
findliche D AG habe die Aktien direkt von der F AG erworben.
Am 19. Juni 2013 stellte das kantonale Steueramt folgende Veranlagung für
die direkte Bundessteuer in Aussicht bzw. traf folgende Einschätzung für die Staats-
und Gemeindesteuern 2008:
Direkte Bundessteuer Staats- und Gemeindesteuern
Einkommen Einkommen Vermögen
Fr. Fr. Fr.
steuerbares 3'242'100.- 3'179'400.- 5'002'000.-
satzbestimmendes 3'244'800.- 3'241'900.- 6'231'000.-.
Dabei hielt es an seiner Beurteilung der Transaktion als Transponierung fest.
Die formelle Eröffnung der Veranlagung der direkten Bundessteuer erfolgte mit
Schlussrechnung vom 5. Juli 2008.
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B. Hiergegen liessen die Pflichtigen am 4./19. Juli 2013 Einsprache erheben
und beantragen, auf die Aufrechnung des Vermögensertrags aus Transponierung zu
verzichten. In Art. 645 OR sei vorgesehen, dass auch bereits vor Eintrag ins Handels-
register im Namen der Gesellschaft gehandelt werden könne, was hier erfolgt und auch
dokumentiert sei. Mit Auflage vom 18. September 2013 untersuchte der Steuerkom-
missär die Umstände der Transaktion näher. Die Pflichtigen reichten am 14. Okto-
ber 2014 weitere Unterlagen ein. Am 28. Oktober 2013 wies das kantonale Steueramt
die Einsprachen ab, qualifizierte hingegen bei den Staats- und Gemeindesteuern die
aufgerechnete Summe von Fr. 3'003'000.- als Ertrag aus qualifizierter Beteiligung.
C. Am 28. November 2013 erhoben die Pflichtigen Beschwerde bzw. Rekurs
und wiederholten Einspracheantrag und -begründung, unter Kosten- und Entschädi-
gungsfolgen. Das kantonale Steueramt beantragte am 19. Dezember 2013 Abweisung
der Rechtsmittel. Die Eidgenössische Steuerverwaltung (ESTV) schloss sich dem am
22. Januar 2014 mit Bezug auf die direkte Bundessteuer an. Mit Replik vom 17. Febru-
ar 2014 hielten die Pflichtigen an ihrem Antrag fest, ebenso duplicando das kantonale
Steueramt am 28. Februar 2014 und die ESTV am 27. März 2014. Am 24. März 2014
reichten die Pflichtigen eine weitere Stellungnahme ein.
Mit Verfügung vom 28. März 2014 verlangte das Steuerrekursgericht Auskünf-
te und Unterlagen im Zusammenhang mit der Transaktion, insbesondere das Aktien-
buch der E AG. Die Pflichtigen reagierten am 22. April 2014, und am 8. Mai 2014 nahm
das kantonale Steueramt hierzu Stellung.
Die Kammer zieht in Erwägung:
1. a) Der Einkommenssteuer unterliegen gemäss Art. 20 Abs. 1 lit. c des Bun-
desgesetzes über die direkte Bundessteuer vom 14. Dezember 1990 (DBG) bzw. § 20
Abs. 1 lit. c des Steuergesetzes vom 8. Juni 1997 (StG) die Erträge aus beweglichem
Vermögen wie Dividenden, Gewinnanteile, Liquidationsüberschüsse, Kapitalrückzah-
lungen für Gratisaktien und geldwerte Vorteile aus Beteiligung aller Art. Steuerfrei sind
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demgegenüber kraft Art. 16 Abs. 3 DBG bzw. § 16 Abs. 3 StG Kapitalgewinne aus der
Veräusserung von Privatvermögen.
Als Ertrag aus beweglichem Vermögen im Sinn von Art. 20 Abs. 1 lit. c DBG
gilt auch der Erlös aus der Übertragung einer Beteiligung von mindestens 5% am
Grund- oder Stammkapital einer Kapitalgesellschaft oder Genossenschaft aus dem
Privatvermögen in das Geschäftsvermögen einer Personenunternehmung oder einer
juristischen Person, an welcher der Veräusserer oder Einbringer nach der Übertragung
zu mindestens 50% am Kapital beteiligt ist, soweit die gesamthaft erhaltene Gegenleis-
tung den Nennwert der übertragenen Beteiligung übersteigt (Art. 20a Abs. 1 lit. b DBG,
in der Fassung vom 23. Juni 2006, in Kraft seit 1. Januar 2007). Für das kantonale
Recht enthält § 20a Abs. 1 lit. b StG (in der Fassung vom 5. November 2007, in Kraft
seit 1. Januar 2008) eine gleichlautende Bestimmung.
Dahinter steht die Überlegung, dass beim Verkauf einer Beteiligung an eine
von der steuerpflichtigen Person beherrschte Gesellschaft nicht ein Mehrwert in Form
eines Kapitalgewinns realisiert wird, da die Person trotz Aufgabe des zivilrechtlichen
Eigentums die wirtschaftliche Verfügungsmacht behält (so genannte Transponierung;
Richner/Frei/Kaufmann/Meuter, Handkommentar zum DBG, 2. A., 2009, Art. 20a
N 63 f. DBG sowie Kommentar zum Zürcher Steuergesetz, 3. A., 2013, § 20a N 61 f.
StG). Da der Mehrwert von Beteiligungsrechten mit der Einbringung in ein selbstbe-
herrschtes Unternehmen nicht umgewandelt und somit nicht realisiert wird, handelt es
sich bei der Gegenleistung um einen steuerbaren Vermögensertrag. Würden solche
Einkünfte nicht als geldwerte Vorteile aus Beteiligung erfasst, wäre der Weg zur steuer-
freien Ausschüttung von laufenden oder gespeicherten Gewinnen an den Aktionär of-
fen (Aufhebung der latenten Ausschüttungssteuerlast).
b) Vorliegend wurde der Aktienkaufvertrag am 13. Juni 2008 abgeschlossen.
Verkäuferin war die F AG, während als Käufer der Pflichtige "oder eine von ihm be-
nannte Aktiengesellschaft" bezeichnet wurde. Kaufgegenstand waren 47 (von insge-
samt 50) Namenaktien der E AG mit einem Nennwert von je Fr. 1'000.-, welche in die
Aktienzertifikate Nrn. …, … und … aufgeteilt waren. Der Preis betrug Fr. 3'050'000.-.
Bezahlt werden sollte dieser einerseits durch Verrechnung eines vom Pflichtigen be-
reits am 23. April 2008 der Verkäuferin gewährten Darlehens von Fr. 615'000.- sowie
durch Übergabe eines Bankchecks von Fr. 2'435'000.- gegen Übergabe der indossier-
ten Aktien (Ziff. 1.2 des Vertrags). Auf Käuferseite wurde der Vertrag durch den Pflich-
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tigen in eigenem Namen unterzeichnet, ohne Erwähnung eines Vertretungsverhältnis-
ses.
Am selben 13. Juni 2008 fand sich der Pflichtige zudem beim Notariat G ein
zwecks Gründung der D AG. Hierzu wurden die Gründungsurkunde der D AG beglau-
bigt sowie die Anmeldung für den Eintrag in das Handelsregister beurkundet. Gemäss
Art. 25 der Statuten beabsichtigte die Gesellschaft, nach erfolgter Gründung von der
F AG 47 Namenaktien der E AG mit einem Nennwert von je Fr. 1'000.- zum Höchst-
preis von Fr. 3,2 Mio. zu erwerben. Im Gründungsbericht sowie in Ziff. 6 der Grün-
dungsurkunde wird diese Absicht nochmals wiederholt; die Finanzierung sollte dem-
nach durch Inanspruchnahme des Aktienkapitals und durch Darlehen des Gründers
erfolgen. Der Handelsregistereintrag erfolgte am ... Juni 2008.
Am 19. Juni 2008 wurde der (Rest-) Kaufpreis von Fr. 2'435'000.- bezahlt.
c) Streitig ist die Frage, ob der Pflichtige beim Kauf der Aktien der E AG in
eigenem Namen auftrat oder er dabei im Namen der in Gründung befindlichen D AG
gehandelt hat. Die Frage ist deshalb entscheidend, weil im ersten Fall der Pflichtige die
Beteiligung für kurze Zeit in seinem Privatvermögen gehalten hat und sich aufgrund
deren nachfolgenden Einbringung in die D AG die Frage einer Transponierung stellt.
aa) Die Gesellschaft erlangt das Recht der Persönlichkeit erst durch die Ein-
tragung in das Handelsregister (Art. 643 Abs. 1 OR). Vor Erwerb der Rechtspersön-
lichkeit ist sie nicht rechtsfähig; dementsprechend kann für sie nicht nach den allge-
meinen Regeln über die direkte Stellvertretung gehandelt werden (Art. 32 OR; Rolf
Watter, Basler Kommentar, 5. A., 2011, Art. 32 N 21 OR). Häufig sind aber bereits im
Gründungsstadium gewisse Rechtshandlungen vorzunehmen; Art. 645 OR sieht des-
halb besondere Regeln für ein Handeln im Namen der künftigen Aktiengesellschaft vor.
Ist demnach vor der Eintragung in das Handelsregister im Namen der Gesellschaft
gehandelt worden, so haften die Handelnden persönlich und solidarisch (Art. 645
Abs. 1 OR). Wurden solche Verpflichtungen ausdrücklich im Namen der zu bildenden
Gesellschaft eingegangen und innerhalb einer Frist von drei Monaten nach der Eintra-
gung in das Handelsregister von der Gesellschaft übernommen, so werden die Han-
delnden befreit, und es haftet nur die Gesellschaft (Abs. 2).
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Der Bestimmung liegt der Zweck zugrunde, einerseits ein Handeln der noch
nicht zur Entstehung gelangten Aktiengesellschaft möglichst einzuschränken und an-
derseits den Vertragspartner zu schützen, der sich mit den im Namen der Gesellschaft
handelnden Personen einlässt (BGE 128 III 137 E 3 b, auch zum Folgenden). Art. 645
OR spricht zwar nur von Verpflichtungen; in den Anwendungsbereich der Bestimmung
fallen jedoch auch Rechte und ganze Vertragsverhältnisse (Franz Schenker in: Basler
Kommentar, Obligationenrecht II, 4. A., 2012, Art. 645 N 3 OR). Die derartige Über-
nahme nach Art. 645 Abs. 2 OR setzt einen Beschluss des Verwaltungsrats voraus,
der erst nach der Eintragung der AG im Handelsregister erfolgen kann (Forstmo-
ser/Meier-Hayoz/Nobel, Schweizerisches Aktienrecht, 1996, § 18 N 10). Ist die betref-
fende Vereinbarung aber Teil einer Sachübernahmegründung, so gilt sie bereits mit der
Eintragung der AG in das Handelsregister als genehmigt und begründet unmittelbar für
diese Rechte und Pflichten (Forstmoser/Meier-Hayoz/Nobel, § 18 N 15; Schenker,
Art. 645 N 12 OR).
Art. 645 Abs. 2 OR verlangt ein Handeln "ausdrücklich im Namen der zu grün-
denden Gesellschaft". Hierzu hielt das Bundesgericht im Entscheid vom 18. Novem-
ber 2008, 4A_451/2008, fest, dass die handelnden Personen auf klar erkennbare Wei-
se im Namen der zu gründenden Gesellschaft handeln müssen ("de manière
clairement reconnaissable"). Dem Vertragspartner muss bei Vertragsabschluss be-
wusst sein, dass die zu gründende Gesellschaft sein zukünftiger Vertragspartner sein
wird und dass er deshalb antizipiert einem zukünftigen Parteiwechsel zustimmt.
bb) Im Kaufvertrag vom 13. Juni 2008 wird als Käuferschaft der Pflichtige
"oder eine von ihm benannte Aktiengesellschaft" genannt. Im Vertragstext selber wird
immer vom "Käufer" und nicht der "Käuferin" gesprochen, und wird sogar auf den
Pflichtigen in seiner Funktion als Vizepräsident des Kaufobjekts Bezug genommen
(Ziff. 3 Abs. 2). Vertragspartei war demnach primär der Pflichtige selber. Aus der For-
mulierung "oder eine von ihm benannte Aktiengesellschaft" ist indessen zu schliessen,
dass ihm das Recht eingeräumt wurde, durch einfache Erklärung eine Aktiengesell-
schaft nach seiner Wahl an seiner Stelle in den Vertrag eintreten zu lassen. Nach
Sachdarstellung der Pflichtigen wurde der Vertragstext seinerzeit von der F AG aufge-
setzt. Demnach war es für diese ohne Bedeutung, wer genau zukünftiger Vertragspart-
ner sein werde; mithin kann daraus ihr Einverständnis mit einem zukünftigen Partei-
wechsel im Sinn von Art. 645 OR abgeleitet werden. Voraussetzung für den Eintritt der
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D AG in den Kaufvertrag ist indessen, dass der Pflichtige diese in der Folge tatsächlich
mittels ausdrücklicher Erklärung als Käuferin bezeichnet hat.
Die Akten enthalten keine ausdrückliche Erklärung des Pflichtigen in diese
Richtung. Es ist deshalb aufgrund der Umstände zu beurteilen, ob er irgendwann vor
Erfüllung des Kaufvertrags eine solche abgeben hat. Hierzu kommen in erster Linie die
vereinbarten Handlungen im Zusammenhang mit der Übergabe der Aktien in Betracht:
Gemäss Ziff. 4 des Vertrags hatte die Verkäuferin nämlich anlässlich der Übergabe der
Aktien u.a. den Beschluss des Verwaltungsrats der E AG, wonach der "Käufer" mit
allen Aktien der Gesellschaft als "Aktionärin" im Aktienbuch eingetragen wird, und das
Aktienbuch, in welchem die Übertragung der Aktien an den Käufer nachgetragen ist,
auszuhändigen. Aus diesen Unterlagen (Beschluss des Verwaltungsrats + Aktienbuch)
hätte sich die Identität der Käuferschaft ohne weiteres ergeben. Mit Auflage vom
28. März 2014 wurden sie deshalb eingefordert.
Die Pflichtigen reichten hierzu zunächst einen "Zirkularbeschluss des Verwal-
tungsrats der E AG" ein, wonach die neu zu gründende D AG als neue Aktionärin der
bisherigen Aktienzertifikate Nr. …, … und … der F AG im Aktienbuch einzutragen sei.
Dabei handelt es sich indessen klarerweise nicht um den (gültigen) Beschluss selber.
Das Dokument datiert vom 13. Juni 2008 und war vom Pflichtigen allein als
"VR-Präsident" der E AG unterzeichnet. Dies ist in zweierlei Hinsicht unmöglich: Zum
einen bestand der Verwaltungsrat der E AG am 13. Juni 2008 gemäss Handelsregis-
terauszug aus H (Präsident), dem Pflichtigen (Vizepräsident) sowie I. Erst ab dem 8.
Juli 2008 übernahm der Pflichtige das Amt des Präsidenten. Zum anderen erfolgte die
Übergabe der Aktienzertifikate erst am 19. Juni 2008, und nach einem vom Pflichtigen
eingereichten Kontoblatt wurde die Beteiligung in der Folge bei der D AG sogar erst am
27. Juni 2008 eingebucht, unter Gutschrift auf dem Kontokorrent des Pflichtigen. Die
Einordung des "Zirkularbeschluss(es) des Verwaltungsrats der E AG" fällt vor diesem
Hintergrund schwer. Er erweckt den Eindruck, dass er im Zusammenhang mit dem
Gründungsakt im Hinblick auf die zukünftige Übertragung der Aktien auf die D AG vor-
bereitet wurde, indem der Pflichtige bereits vorgängig sein Einverständnis erklärte. Da
der Verwaltungsrat zu diesem Zeitpunkt indessen aus drei Personen bestand, und der
Pflichtige in anderer Funktion daran beteiligt war, ist in keiner Weise bewiesen, dass
der Beschluss in der Folge auch in dieser Form gefasst wurde. Überdies geht die Iden-
tität des früheren Aktieneigentümers aus dem Dokument nicht hervor; mithin kann es
sich auch auf die Einbringung der Aktienzertifikate durch den Pflichtigen selber bezie-
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hen. Insgesamt stellt das Dokument keinen Beweis dafür dar, dass die D AG direkt in
den Kaufvertrag vom 13. Juni 2008 eingetreten ist.
Beim als "Aktienbuch" bezeichneten Dokument handelt es sich ganz offen-
sichtlich nicht um ein solches. Gemäss Art. 686 Abs. 1 OR hat die Gesellschaft über
die Namenaktien ein Aktienbuch zu führen, in welches die Eigentümer und Nutzniesser
mit Namen und Adresse eingetragen werden. Aus dem vorgelegten Blatt gehen weder
die Namen der gegenwärtigen, geschweige denn die Namen der früheren Aktionäre
hervor. Zudem bescheinigt dieses einen unmöglichen Sachverhalt, indem das Doku-
ment wiederum vom 13. Juni 2008 datiert, der Pflichtige aber als VR-Präsident unter-
zeichnet hat, und es zudem den Zustand zu einem späteren Zeitpunkt beschreibt, als
sämtliche Aktien in zwei Zertifikate umgewandelt wurden. Am 13. Juni 2008 befanden
sich aber die Aktienzertifikate Nrn. Nr. …, … und … immer noch im Eigentum der
F AG. Von Interesse wären deshalb gerade die eingetragenen Namen der Eigentümer
dieser Zertifikate vor der Schaffung der neuen Zertifikate Nrn. … und … gewesen.
Dementsprechend sagen auch die eingereichten neuen Zertifikate über die entschei-
denden Punkte überhaupt nichts aus. Damit lassen sich auch daraus keine Nachweise
entnehmen, dass der Pflichtige vor Erfüllung des Aktienkaufs gegenüber der F AG den
Eintritt der D AG in den Vertrag erklärt hat.
cc) Am 19. Juni 2008 erfolgte die Bezahlung des (Rest-) Kaufpreises durch
eine Überweisung vom Konto des Pflichtigen bei der J an die F AG. Als Käufer wird der
Pflichtige "resp. D AG (in Gründung)" genannt. In einem angehefteten Beiblatt bestäti-
gen die Vertragsparteien, dass die Bedingungen für die Zahlung erfüllt sind. Darin un-
terzeichnete wiederum der Pflichtige persönlich "resp. D AG (in Gründung)". Daraus ist
immerhin der Schluss zu ziehen, dass offenkundig der Namen der D AG als mögliche
Käuferin ins Spiel gebracht wurde. Eine eindeutige Erklärung im Sinn von Art. 645 OR
erfolgte damit allerdings immer noch nicht, ist doch nicht eindeutig feststellbar, ob der
Pflichtige oder die D AG Vertragspartei sein soll.
dd) Daran ändert nichts, dass in den Gründungsurkunden der D AG eine
Sachübernahme direkt von der F AG vorgesehen war. Vertragspartei des Kaufvertrags
war der Pflichtige persönlich; Voraussetzung für den Eintritt der D AG war eine Erklä-
rung von ihm. Absichtserklärungen der D AG entfalten keine Rechtswirkungen, wenn
nicht ihnen entsprechend gehandelt wurde.
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d) Gestützt auf diese Umstände ist der Schluss zu ziehen, dass der Pflichtige
die Aktien am 19. Juni 2008 zunächst im eigenem Namen in sein Privatvermögen er-
worben hat, um sie am 27. Juni 2008 gegen Gutschrift auf dem Kontokorrent für
Fr. 3'050'000.- in die D AG einzubringen. Diese Vorgänge stellen eine Transponierung
dar und lösen die erwähnten Steuerfolgen aus. Die Berechnung des steuerbaren Ver-
mögensertrags (Kaufpreis Fr. 3'050'000.- abzüglich Fr. 47'000.- Nominalwert) ist nicht
streitig und erweist sich als rechtmässig.
2. Gestützt auf diese Erwägungen sind die Rechtsmittel abzuweisen. Aus-
gangsgemäss sind die Kosten des Verfahrens den Pflichtigen aufzuerlegen (Art. 144
Abs. 1 DBG und § 151 Abs. 1 StG) und ist ihnen keine Parteientschädigung zuzuspre-
chen (Art. 144 Abs. 4 DBG i.V.m. Art. 64 Abs. 1 - 3 des Bundesgesetzes über das
Verwaltungsverfahren vom 20. Dezember 1968 sowie § 152 StG i.V.m. § 17 Abs. 2 des
Verwaltungsrechtspflegegesetzes vom 24. Mai 1959/8. Juni 1997).
Demgemäss erkennt die Kammer:
1. Die Beschwerde wird abgewiesen.
2. Der Rekurs wird abgewiesen.
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