Ngân hàng đầu tư

Ngân hàng đầu tư (tiếng Anh: investment bank) là một định chế đóng vai trò như một trung gian tài chính để thực hiện hàng loạt các dịch vụ liên quan tới tài chính như bảo lãnh: làm trung gian giữa các tổ chức phát hành chứng khoán và nhà đầu tư, tư vấn giúp dàn xếp các thương vụ mua lại và sáp nhập cùng các hoạt động tái cơ cấu doanh nghiệp khác và môi giới cho khách hàng là các tổ chức (định nghĩa của Investopedia). Cần nhấn mạnh rằng, đối tượng khách hàng chính của ngân hàng đầu tư là các tổ chức, công ty và chính phủ không phải là khách hàng cá nhân.

Cấu trúc hoạt động của một ngân hàng đầu tư

Hoạt động chủ yếu của ngân hàng đầu tư là trao đổi, mua bán các sản phẩm tài chính. Một ngân hàng đầu tư thường được phân ra làm 3 bộ phận chính: front office, middle office và back office.

Front office

Ngân hàng đầu tư
Quản lý đầu tư
Nghiên cứu thị trường
Tư vấn chiến lược

Middle Office

Quản lý rủi ro
Quản lý tài chính
Tư vấn luật pháp

Back Office

Operations
Kỹ thuật

Nhóm các ngân hàng đầu tư (tiếng Anh: syndicate) là một nhóm bao gồm các ngân hàng đầu tư hợp lại, mỗi ngân hàng mua một phần chứng khoán mà tổ chức phát hành. Mỗi ngân hàng trong nhóm các ngân hàng đầu tư này sau đó phải có trách nhiệm bán lại phần chứng khoán mình đã mua. Đa số chứng khoán phát hành trong thị trường sơ cấp (tiếng Anh: primary market ) đều được mua bởi nhóm các ngân hàng đầu tư này bởi vì đây là một cách hiệu quả để phân tán rủi ro trong nhiều ngân hàng đầu tư khác nhau. Lý do đơn giản là vì nếu một ngân hàng đầu tư định giá chứng khoán của tổ chức cao hơn so với giá trị thực của nó và nếu như ngân hàng đầu tư này phải mua toàn bộ chứng khoán ấy trong thị trường sơ cấp và sẽ không là vấn đề nếu chứng khoán đó tăng giá trong tương lai, ngược lại nếu như sau này chứng khoán mất giá khi bán ra thì ngân hàng đầu tư ấy sẽ phải chịu lỗ nghiêm trọng. Đó là lý do tại sao nhóm các ngân hàng đầu tư được thành lập

Danh sách các ngân hàng đầu tư lớn
Tập đoàn tài chính

ABN Amro
Commerzbank (Dresdner Kleinwort)
Banco Santander (Santander Global Banking & Markets)
Bank of America (Banc of America Securities)
BB&T (BB&T Capital Markets)
BNP Paribas
Bank of Montreal (BMO Capital Markets)
Barclays (Barclays Capital)
BBH (Brown Brothers Harriman)
Calyon
CIBC (CIBC World Markets)
Citigroup
Credit Suisse
Daiwa Securities
Deutsche Bank
Eurohypo
Fortis Bank
Goldman Sachs

HSBC (HSBC Global Banking and Markets)
ING Group
JPMorgan Chase (JPMorgan Securities, Inc.)
Kaupthing Bank
KBC Bank (KBC Financial Products)
KeyCorp (KeyBanc Capital Markets)
Kotak Mahindra Bank (Kotak Mahindra Investment Banking)
Landsbanki
Lehman Brothers
Lloyds TSB Group Plc (Wholesale and International Banking)
Macquarie Bank
Mizuho Financial Group (Mizuho Corporate Bank)
Monte dei Paschi di Siena (MPS Finance)
Morgan Stanley
National Australia Bank (nabCapital)

Natixis
Nomura Securities Co., Ltd. (Nomura Securities Co.)
Rabobank
Royal Bank of Scotland Group (RBS Global Banking & Markets)
Royal Bank of Canada (RBC Capital Markets)
Scotiabank (Scotia Capital)
Société Générale (SG CIB)
Standard Chartered Bank
State Street Global Advisors
Stifel Nicolaus
SunTrust (Robinson Humphrey)
Toronto-Dominion Bank (TD Securities)
UBS AG
Unicredit (Unicredit Group)
USAA
Wells Fargo (Wells Fargo Securities)
Woori Financial Group

Ngân hàng đầu tư độc lập

Arbor Advisors
Arena Group
BBY Ltd
Berkery Noyes
Blackmont Capital
Blackstone Group
BlackRock
Blaige & Company
BOC International Holdings
Boenning & Scattergood
Broadpoint Capital
Bryan, Garnier & Co
Business Development Asia
Canaccord Adams
CB Capital Partners
Close Brothers Group
CLSA
Collins Stewart
Cowen Group, Inc.
Crowe Capital Markets
Cross Keys Capital, LLC
Dawson James Securities
Defoe Fournier & Cie.
Downer & Company
Dresner Partners
Eaton Vance
Europa partners
Edward Jones Investments
FALCOM Financial Services
Evercore Partners
Federated Investors Inc.
Ferris, Baker Watts Inc.
Fidelity Investments
Financo, Inc.
Freeman & Co.
Friedman Billings Ramsey
Gemini Partners

Genuity Capital Markets
Global Financial Services Co.
Gordian Group
Greenhill & Co.
Greif & Co.
Growth Capital Partners
Harris Williams & Company
Hilco Corporate Finance
Houlihan Lokey Howard & Zukin
Houlihan Smith & Company, Inc.
Hovde
IL&FS Ltd.
Indigo Capital Holding Inc.
Intellian Capital Advisors
Investec
Jesup & Lamont
JMP Securities
Janney Montgomery Scott
Jefferies & Co.
Jordan, Knauff & Company
Keefe, Bruyette & Woods
KPMG Corporate Finance
Ladenburg Thalmann
Lazard (advisory firm since 2005)
Lazard Capital Markets (spun off from Lazard 2005)
Legg Mason
Marathon Capital
The McLean Group
Mediobanca
Merriman Curhan Ford
Midtown Partners
Miller Buckfire
Moelis & Company
Morgan Keegan & Company, Inc.

Oppenheimer & Co.
Orion Capital Group, Inc.
Pacific Growth Equities
Perella Weinberg Partners
Piper Jaffray
Pharus Advisors
Provident Healthcare Partners
Raymond James
Remington Financial Group
Revolution Partners
RHB Investment Bank Berhad
Robert W. Baird & Company
Roth Capital Partners
RSM Equico (affiliated with RSM McGladrey)
N M Rothschild & Sons
Sagent Advisors
Salman Partners Inc.
Sandler O'Neill + Partners
Scott-Macon Ltd.
Seymour Pierce
Sonenshine Partners
Stanford Group Company
Stephens Inc.
Sucsy, Fischer & Company
The DAK Group, Ltd.
The Hina Group,Inc.
ThinkEquity Partners, LLC
Thomas Weisel Partners
The Potomac Company
Transparent Value
William Blair & Company
Woori Investment & Securities
WR Hambrecht + Co
Wyatt Matas & Associates

Những công ty tài chính khác

Aforge Finance
Allen & Company
AllianceBernstein
Ambrian
Avista Partners
Babcock & Brown
Banca Leonardo
Blackmont Capital Inc.
Brown Brothers Harriman
Brown, Shipley & Co.
Cantor Fitzgerald
Capstone Partners, LLC
Carnegie, Wylie & Company
Cazenove
Corporate Finance Associates
Chardan Capital Markets, LLC
D.A. Davidson & Co.
DAK Capital, LLC
Deal Strategy
Defoe Capital
Duff & Phelps
Exane

Fox-Pitt, Kelton
Grace Matthews
Imperial Capital, LLC
Investment Technology Group
Kerr Financial Corporation
Keytrade Bank
Messier Partner
Montgomery & Co.
Neuberger Berman, LLC
Newedge
NIBC
Old Park Lane Capital plc
Pacific Road Corporate Finance
Park Lane - Investment Banking Services
Peter J. Solomon Company
Rutberg & Co.
Sagacious Financial Services Ltd.
Saxo Bank
Sheshunoff Management Services, LP
SVB Alliant
TSG Partners, LLC
Wynston Hill Capital LLC

Tham khảo