Franco het neutraal gebly tydens die Tweede Wêreldoorlog omdat Hitler nie sy voorwaardes vir Spaanse deelname wou aanvaar nie. Tussen 1941 en 1943 lei hy 'n groep vrywilliger soldate wat saam met die Duitse weermag teen die Russe veg. Die groep het as die División Azul (Blou Afdeling) bekend gestaan.
Hy is op 20 November 1975, net na middernag in Madrid oorlede. Sy familie het dokters versoek om die masjiene wat hom aan die lewe gehou het af te skakel. Na sy dood het Juan Carlos I die koning van Spanje geword.