Krisis Perbankan Amerika Serikat 2023
Buntutnya > Dampak ekonomi

Ketika para deposan mulai memindahkan uang mereka secara massal dari bank-bank yang lebih kecil ke bank-bank yang lebih besar,[18][72] pada hari Senin, 13 Maret, saham-saham bank-bank regional jatuh.[73]
Setelah SVB dan Signature runtuh, harga saham Western Alliance Bancorporation turun 47% dan PacWest Bancorp turun 21% setelah perdagangan mereka dihentikan.[97][98] Moody's menurunkan prospek sistem perbankan AS menjadi negatif, mengutip apa yang disebutnya sebagai "kemerosotan yang cepat" pada pijakan keuangan sektor ini. [99] Moody's juga menurunkan peringkat kredit beberapa bank regional, termasuk Western Alliance, First Republic, Intrust Bank, Comerica, UMB Financial Corporation, dan Zions Bancorporation.[100] Penurunan besar pada saham-saham bank regional terus berlanjut setelah kegagalan First Republic.[101]
Presiden AS Joe Biden membuat pernyataan mengenai tiga kegagalan bank pertama pada tanggal 13 Maret, dan menegaskan bahwa intervensi pemerintah bukanlah sebuah bailout dan bahwa sistem perbankan sudah stabil.[102][103]
Kegagalan bank-bank tersebut menimbulkan spekulasi pada tanggal 13 Maret bahwa Federal Reserve dapat menunda atau menghentikan kenaikan suku bunga.[104] Mulai tanggal 13 Maret, para trader mulai memodifikasi strategi mereka dengan harapan bahwa kenaikan yang lebih sedikit dari yang diperkirakan sebelumnya akan terjadi. [105] Beberapa ahli keuangan menyarankan bahwa BTFP, dikombinasikan dengan praktik baru-baru ini untuk menemukan pembeli yang akan menutupi semua deposito, mungkin secara efektif menghapus batas asuransi deposito FDIC sebesar $250.000.[106] Namun, Menteri Keuangan Janet Yellen mengklarifikasi bahwa jaminan apa pun di luar batas tersebut akan membutuhkan persetujuan dari pemerintahan Biden dan regulator Federal.[107]
Tiga kegagalan bank pertama dan tekanan yang diakibatkannya pada bank-bank regional AS lainnya diperkirakan akan mengurangi pembiayaan yang tersedia di pasar real estat komersial dan semakin memperlambat pengembangan properti komersial.[108] Fasilitas likuiditas jendela diskonto Federal Reserve mendapatkan sekitar $150 miliar dalam bentuk pinjaman dari berbagai bank hingga tanggal 16 Maret,[8] lebih dari 12 kali lipat dari $12 miliar yang disediakan oleh BTFP.[109] Karena sebagian besar aset jangka panjang First Republic dalam bentuk obligasi daerah, maka First Republic tidak dapat memanfaatkan BTFP secara maksimal karena aset-aset tersebut tidak memenuhi syarat sebagai agunan yang memenuhi syarat.[110]
Pada tanggal 16 Maret, aliran dana antar bank dalam jumlah besar terjadi untuk menopang neraca bank dan banyak analis melaporkan krisis perbankan AS yang lebih umum. Banyak bank telah menginvestasikan cadangan mereka dalam sekuritas Treasury AS, yang telah membayar suku bunga rendah. Ketika Federal Reserve mulai menaikkan suku bunga pada tahun 2022, harga obligasi menurun sehingga menurunkan nilai pasar cadangan modal bank, membuat beberapa bank menjual obligasi dengan kerugian besar karena imbal hasil obligasi baru jauh lebih tinggi.
Pada tanggal 17 Maret, Presiden Joe Biden menyatakan bahwa krisis perbankan telah mereda,[111] sementara New York Times mengatakan bahwa krisis perbankan di bulan Maret menggantung di atas perekonomian dan telah menghidupkan kembali ketakutan akan resesi karena pinjaman bisnis akan menjadi lebih sulit karena banyak bank-bank regional dan bank-bank komunitas harus mengurangi pemberian pinjaman.[112][113]
Pada hari Minggu, Federal Reserve dan beberapa bank sentral lainnya mengumumkan langkah-langkah likuiditas USD yang signifikan untuk menenangkan gejolak pasar.[114] Dalam sebuah "tindakan terkoordinasi untuk meningkatkan penyediaan likuiditas melalui pengaturan jalur swap dolar AS yang sudah ada", Federal Reserve AS, Bank of Canada, Bank of Japan, Bank Sentral Eropa, dan Swiss National Bank bergabung untuk mengatur operasi swap dolar AS setiap hari. Swap ini sebelumnya telah diatur untuk terjadi pada irama mingguan.[115].
Harga saham PacWest turun tajam pada tanggal 3 Mei setelah bank tersebut mengumumkan bahwa mereka 'mempertimbangkan opsi-opsi strategis termasuk penjualan'. Pada tanggal 4 Mei, perdagangan saham dihentikan karena aksi jual tersebut menandai kerugian lebih lanjut sebesar 42% dan bank-bank regional AS lainnya, termasuk First Horizon, Metropolitan Bank, dan Western Alliance, juga terkena dampaknya.[116][117]
Pada bulan Mei 2023, FDIC mengusulkan pengenaan biaya yang lebih tinggi pada sekitar 113 bank terbesar untuk menutupi biaya menalangi deposan yang tidak diasuransikan.[118].